230,9

251,8

314,5

1.6

Прочие затраты, всего

59,2

35,2

152,2

в том числе:

1.6.1

налоги (экологический, в инновационный фонд)

20,5

27,7

125,4

1.6.2

Прочее (канцтовары, услуги связи, банка и т.д.)

15,2

4,1

17,1

1.6.3

Командировочные расходы

2

0,2

3,6

1.6.4

лизинговые платежи

21,5

3,2

6,1

1.7

Итого условно-постоянные издержки

290,1

287

466,7

Примечание: 1. В условиях допущения возможности реализации всей произведенной продукции себестоимость реализованной продукции приравнивается к затратам на производство и реализацию продукции.

Маркетинговая стратегия

В 2007-2008 гг. политика продвижения товара будет ориентирована как на оптовую, так и на персональную продажу, что предъявляет высокие требования к профессионализму и активности персонала сбыта при проведении переговоров с покупателем и на выставках.

Реклама будет в основном периодическая, а также в отдельных периодах интенсивная. Будут применяться системы стимулирования продаж через систему скидок и поощрений покупателей и посредников.

В рамках нового штата сотрудников необходимо создать информационно-аналитическую систему поддержки решений в области конкуренции, которая должна решать следующие вопросы:

идентифицировать жизненно важную для предприятия информацию, относящуюся к конкуренции, а также наиболее эффективные источники, способы и каналы ее получения;

организовать постоянный сбор информации через сбытовой персонал фирмы, дилеров, публикации и т.п.;

проверить подлинность и достоверность информации и систематизировать ее;

предоставить ключевую информацию дирекции предприятия для выработки и принятия решений, относящихся к сфере конкуренции.

Технико-экономическое обоснование возврата заемных средств

Для реализации проекта необходим первоначальный оборотный капитал, обеспечивающий текущую деятельность. Величины чистого оборотного капитала, соответствующего ресурсам, необходимым для реализации проекта приведены в таблице 1.20, 1.21, 1.22.

Таблица 1.20

Расчет потребности в чистом оборотном капитале, млн. руб.

№ п/п	Наименование показателя	На начало базового периода (2006 г.)	На конец базового периода (2006 г.)	Периоды реализации проекта
				4 кв. 2007 г.	2008 г.
1	2	3	4	5	6
1	Оборотные активы
1.1	Сырье, материалы и другие ценности	33,5	47,3	98,4	108,9
1.2	Налоги по приобретенным ценностям	33,1	26,3	17,4	40,1
1.3	Готовая продукция и товары отгруженные	57	0,1	3	90,5
1.4	Дебиторская задолженность, товары отгруженные (выполненные работы, оказанные услуги)	23,5	107,7	60	88,8
1.5	Денежные средства	8,3	12,4	30,2	45,9
1	2	3	4	5	6
1.6	Итого оборотные активы (сумма стр. 1.1, 1.2, 1.3, 1.4)	155,4	193,7	209	374,2
1.8	Прирост оборотных активов (по стр. 1.6)	155,4	38,3	15,3	165,2
2	Кредиторская задолженность
2.1	Расчеты с поставщиками и подрядчиками	15,2	8,2	12,1	19,8
2.2	Краткосрочные кредиты и займы	-	34,2	77	-
2.3	Долгосрочные кредиты и займы	108,1	-	-	-
2.4	Расчеты по оплате труда	8,9	18,5	29,5	33,6
2.5	Расчеты по налогам и сборам, по социальному страхованию и обеспечению	7,7	51,8	60,4	71,8
2.6	Расчеты с разными дебиторами и кредиторами	42,2	139,4	51	76,2
2.7	Прочие виды обязательств	190,5	171,2	75,4	85,3
2.8	Итого кредиторская задолженность (сумма стр. 2.1 - стр. 2.7)	372,6	423,3	305,4	286,7
2.9	Прирост кредиторской задолженности (по стр. 2.8)	372,6	50,7	-117,9	-18,7
3	Чистый оборотный капитал (стр. 1.6 - стр. 2.8)	-217,2	-229,6	-96,4	87,5
4	Прирост чистого оборотного капитала (стр.1.8 - стр. 2.9)	-217,2	-12,4	133,2	183,9

Таблица 1.21 - Расчет прибыли от реализации, млн. руб.

№ п/п	Наименование показателей	Базовый период (2006 год)	По периодам реализации проекта
			4 кв. 2007 г.	2008 г.
1	2	3	4	5
1	Выручка от реализации продукции (стр.3 табл. 1.13)	1244,8	725,5	2096,7
2	Налоги, сборы, платежи, включаемые в выручку от реализации продукции (стр.1.4 табл. 1.22)	221,5	129,1	373,1
3	Выручка от реализации продукции (за минусом НДС, акцизов и иных обязательных платежей) (стр.1 - стр.2)	1023,3	596,4	1723,6
4	Условно-переменные издержки (стр.1.4 табл.1.19)	693,3	276,6	1095,8
5	Маржинальная (переменная) прибыль (стр.3-стр.4)	330	319,8	627,8
6	Условно-постоянные издержки (стр. 1.7 табл. 1.19)	290,1	287	466,7
1	2	3	4	5
7	Прибыль (убыток) от реализации (стр.3 - стр.4 - стр.6)	39,9	32,8	161,1
8	Прибыль (убыток) от операционных доходов и расходов	-	-	-
9	Прибыль (убыток) от внереализационных доходов и расходов	-3	-2,5	-4,1
10	Прибыль (убыток) за отчетный период (стр.7 + стр.8 + стр.9)	36,9	30,3	157
11	Налоги и сборы, производимые из прибыли (доходов) (стр. 2.3 табл. 1.22)	11,5	9,2	45,1
12	Расходы и платежи из прибыли	7,5	0,5	11,8
13	Сумма льготы по налогу на прибыль	-	-	-
14	Прибыль (убыток) к распределению (стр.10 - стр.11 - стр.12 - стр.13)	17,9	20,6	100,1
15	Чистая прибыль (стр.10 - стр.11 - стр.12)	17,9	20,6	100,1

Расчет показывает, что чистой прибыли, оставшейся в распоряжении предприятия, достаточно для выполнения обязательств, вытекающих из кредитного договора.

Таблица 1.22 - Расчет налогов, сборов и платежей, млн. руб.

№ п/п	Виды налогов, сборов, платежей	Ставка	Базовый период (2006 г.)	По периодам реализации проекта
				4 кв. 2007 г.	2008 г.
1	2	3	4	5	6
1	Уплачиваемые из выручки от реализации:
1.1	НДС начисленный (стр.3 табл. 1.13)	18%	190,8	110,7	319,8
1.2	Единый налог	3%	30,7	18,4	53,3
1.4	Итого налогов, сборов, платежей, уплачиваемых из выручки	х	221,5	129,1	373,1
2	Уплачиваемые из прибыли
2.1	Налог на прибыль	24%	9,9	7,9	38,7
2.2	Транспортный сбор, инфраструктура	4%	1,6	1,3	6,4
2.3	Итого налогов, сборов, платежей, уплачиваемых из прибыли (доходов)		11,5	9,2	45,1
3	Относимые на себестоимость:
3.1	Экологический налог	х	1,2	0,3	1,4
3.2	Платежи за выбросы загрязняющих веществ в окружающую среду	х	0,1	0,02	0,1
1	2	3	4	5	6
3.3	Отчисления в инновационный фонд	4,5%	46	26,8	77,5
3.4	Итого налогов, сборов, платежей, относимых на себестоимость	х	47,3	27,12	79
4	Всего налогов, сборов и платежей (стр. 1.4 + стр. 2.3 + стр. 3.4)	х	280,3	165,4	497,2

Общие инвестиционные затраты по проекту предоставлены в таблице 1.23.

Таблица 1.23

Расчет потока денежных средств по организации, млн. руб.

№ п/п	Наименование показателей	По периодам реализации проекта
		4 кв. 2007 г.	2008 г.
1	2	3	4
	I. ТЕКУЩАЯ (ОПЕРАЦИОННАЯ) ДЕЯТЕЛЬНОСТЬ
1.1	Приток:
1.1.1	Выручка от реализации продукции (стр.1 табл. 15)	725,5	2096,7
1.1.2	Итого приток денежных средств по текущей (операционной) деятельности (сумма строк 1.1.1)	725,5	2096,7
1.2	Отток:
1.2.1	Затраты на производство и реализацию продукции (за вычетом амортизации) (стр.1 табл. 1.19 - стр.1.5 табл. 1.19)	311,8	1248
1.2.2	Приток чистого оборотного капитала	133,2	183,9
1.2.3	НДС (стр.1.1 табл. 1.22)	190,8	319,8
1.2.4	Единый налог (стр.1.2 табл. 1.22)	30,7	53,3
1.2.5	Налоги, сборы и платежи, уплачиваемые из прибыли (доходов)	9,2	45,1
1.2.6	Расходы и платежи из прибыли (стр.12 табл. 1.21)	0,5	11,8
1.2.7	Погашение процента по долгосрочным кредитам	4	6,1
1.2.8	Прирост оборотных активов (стр.1.8 табл. 1.20)	15,3	165,2
1.2.9	Итого отток денежных средств по текущей (операционной) деятельности (сумма строк 1.2.1-1.2.8)	695,5	2033,2
1.3	Сальдо потока денежных средств по текущей деятельности (стр.1.1.2-1.2.9)	30	63,5
2	Накопительный остаток (дефицит) денежных средств (по стр.1.3)	30	93,5
3	Приведение будущей стоимости денег к их текущей стоимости Коэффициент дисконтирования (при ставке дисконтирования _21__%)	1,21	1,46
4	Дисконтированный приток (стр.1.1.2 х стр.3)	877,9	3061,2
5	Дисконтированный отток (стр.1.2.9 х стр.3)	841,6	2968,5
6	Дисконтированный чистый поток наличности (ЧПН) (стр.4 - стр.5)	36,3	92,7
7	То же, нарастающим итогом (по стр.6) - чистый дисконтированный доход (ЧДД)	36,3	129

Так как поток денежных средств должен рассчитываться с целью подтверждения возможности осуществления проекта предприятием, в течение всего горизонта расчета проекта, имеется положительный накопленный денежный поток. В то же время среднегодовой остаток имеет оптимальный размер, иначе омертвление финансовых ресурсов в виде денежных средств можно рассматривать как упущенную выгоду.

Таблица 1.24 - Показатели эффективности проекта

Показатели	В целом по проекту	По периодам реализации проекта
		4 кв. 2007 г.	2008 г.
1	2	3	4
1. Простой срок окупаемости	1	х	х
2. Динамический срок окупаемости	1	х	х
3 Чистый дисконтированный доход	129	х	х
4. Чистый поток наличности	93,5	х	х

Так как чистый дисконтированный доход и чистый поток наличности имеют положительное значение и перекрывают сумму кредитных платежей, то наш инвестиционный проект можно рассматривать как эффективный.

Заключение

В условиях перехода к рыночной экономике основные фонды - главная предпосылка, обеспечивающая дальнейший экономический рост за счет всех факторов интенсификации производства.

Однако экономическое положение свидетельствует о существенном разрыве между их реальным состоянием и моделью конкурентоспособной организации рыночного типа. В связи с этим на современном этапе должно произойти изменение философии хозяйствования, приобретение навыков предпринимательского поведения, преодоление негативного влияния внешней среды и внутренних противоречий.

Как показала практика инвестирование в основные фонды должно быть наиболее весомым. На сегодняшний день технические и экономические возможности металлообрабатывающего производства неизбежно начинают отставать от темпов развития и усложнения спроса, так как потребителям нужен больший эффект за ту же цену. Поэтому возникает необходимость постоянного вливания капитала в основные средства.

В курсовой работе выполнен комплексный анализ основных производственных фондов Филиал «Амикрон - Кузнечных изделий завод». Методика анализа позволяет всесторонне оценить основные фонды: их техническое состояние, движение, использование.

Анализ использования основных средств показал положительную динамику по всем рассчитанным показателям. Однако необходимо помнить, что анализ основных фондов показал увеличение коэффициента износа вдвое. Кроме того, если по физическому износу основные средства соответствуют общепринятому нормативу (не более 50%), то по моральному износу такого отметить нельзя. На сегодняшний день на рынке машин и оборудования для производства строительных металлоконструкций появилось новое оборудование, обеспечивающее более выгодный уровень производства продукции.

Анализ финансового состояния предприятия показал, что предприятие испытывает недостаток денежных средств для погашения своих обязательств. Кроме того, анализ ликвидности баланса данного предприятия не является абсолютно ликвидным, т.к. значение коэффициента в 2006 г. ниже норматива (Кл.б. >1). Причина - значительный рост срочных обязательств. Такое положение также отрицательно сказывается на платежеспособности предприятия.

Филиал «Амикрон - Кузнечных изделий завод» в основном направляет свои инвестиции на покупку нового оборудования, что приводит к увеличению объемов производства, но не к снижению себестоимости. Основная масса существующего на предприятии оборудования не является новым, поэтому износ некоторых станков достаточно высок. Так износ гидравлического станка WZT-24 составляет 61%. Поэтому на предприятии необходимо отслеживать износ по каждой единице оборудования.

В конечном счете целью деятельности каждого предприятия является получение максимальной прибыли. Автором предлагается инвестиционный план по замене устаревшего оборудования, а также покупке нового станка для производства нового вида продукции. Данный инвестиционный план позволит увеличить объемы производства, что ведет к увеличению прибыли и как следствие увеличению свободных оборотных средств. Также разработанный инвестиционный позволит предприятию расширить ассортимент выпускаемой продукции. По плану выручка от реализации продукции составит 2096,7 млн. рублей, чистая прибыль предприятия - 101,1 млн. рублей.

Таким образом, инвестиционный план по вводу в эксплуатацию нового оборудования, а также модернизация устаревшего позволит повысить производительность труда, снизить производственные затраты, увеличить физический объемы и расширить ассортимент.

Список использованных источников

1. Абрютина М.С., Грачев А.В. Анализ финансово-экономической деятельности предприятия: Учеб.-практ. пособие. - М.: Дело и сервис, 2000

2. Анализ и диагностика финансово-хозяйственной деятельности предприятия: Учеб. пособие/ под ред.: Грищенко О. В. - М.: Зеркало, 2000.

3. Экономика предприятия. Учебник для вузов. Л.А.Аврашков., В.В. Адамчук.-М.: Биржи и банки, издательское объединение ЮНИТИ.,1998.

4. Экономика предприятия. Учебник для экономических вузов. под общей редакцией А.И.Руденко - Мн. 2003.

5. Экономика предприятия: Учебное пособие. Под общей редакцией Л.Н. Нехорошевой.- МН.: выш. шк., 2003.

6. Экономика предприятия. под общей редакцией В.Л.Хрипача.- Мн.:Экономпресс. 2000.

7. Коханова Т.В. Управление компанией// Пути обновления основных фондов. 2006 - №9

8. Быкова В.А. Как оценить износ оборудования// Металлообрабатывающее оборудование и станки 2007 - №5