Финансовая отчётность предприятия

Для оценки эффективности деятельности компании используют коэффициенты деловой активности.

Длительность периода принята 360 дней (число банковских дней в году).

Общие показатели оборачиваемости:

1. Коэффициент общей оборачиваемости капитала (ресурсоотдача):

Выручка от реализации

К₁ = -------------------------. (19)

Валюта баланса

Показывает эффективность использования имущества. Отражает скорость оборота (в количестве оборотов за период всего капитала организации).

К_{1 н.г.} =

Коэффициент общей оборачиваемости капитала (ресурсоотдача) на начало года равен 1,82 оборотов.

К_{1 к.г.} =

Коэффициент общей оборачиваемости капитала (ресурсоотдача) на конец года равен 1,86 оборотов.

2. Коэффициент оборачиваемости мобильных средств:

Выручка от реализации

К₂ = ----------------------------. (20)

Оборотные активы

(оборотов)

Отражает скорость оборота всех оборотных средств организации (материальных и денежных)

К_{2 н.г.} =

Коэффициент оборачиваемости мобильных средств на начало года составил 2,35 оборота.

К_{1 к.г.} =

Коэффициент оборачиваемости мобильных средств на конец года составил 2,63 оборота.

3.Коэффициент отдачи нематериальных активов:

Выручка от реализации

К₃ = ----------------------------. (21)

Нематериальные

активы (оборотов)

Это эффективность использования нематериальных активов.

К_{3 н.г.} =

Коэффициент отдачи нематериальных активов на начало года составил 3538.

К_{3 к.г.}=

Коэффициент отдачи нематериальных активов на конец года составил 5470.

4. Фондоотдача:

Выручка от реализации

Ф = -----------------------------. (22)

Основные средства

Показывает эффективность использования основных средств организации.

Ф_н.г. =

Фондоотдача на начало года равна 11,63, т.е. с 1 рубля основных средств в расчетном периоде было выпушено продукции на 11,63 р.

Ф_к.г. =

Фондоотдача на конец года равна 8, т.е. с 1 рубля основных средств в расчетном периоде было выпушено продукции на 8 р.

5. Коэффициент отдачи собственного капитала:

Выручка от реализации

К₅ = ----------------------------. (23)

Капитал и резервы

(оборотов)

Отражает скорость оборота собственного капитала. Сколько рублей выручки приходится на 1 рубль вложенного собственного капитала.

К_{5 н.г.} =

3,21 рубля выручки в начале года приходится на 1 рубль вложенного собственного капитала.

К_{5 к.г.} =

3,54 рубля выручки в конец года приходится на 1 рубль вложенного собственного капитала.

Показатели управления активами:

6. Коэффициент оборачиваемости запасов:

Себестоимость

К_у6 = ---------------------------. (24)

Запасы и затраты (оборотов)

Это число оборотов запасов и затрат за анализируемый период.

К_{у6 н.г.} =

Коэффициент оборачиваемости запасов на начало года составил 2,68 оборотов.

К_{у6 к.г.} =

Коэффициент оборачиваемости материальных средств на конец года составил 3,14 оборотов.

7. Коэффициент оборачиваемости денежных средств:

Выручка от реализации

К_у2 = ---------------------------. (25)

Денежные средства (оборотов)

Отражает скорость оборота денежных средств.

К_{у2 н.г.} =

Коэффициент оборачиваемости денежных средств на начало года составил 19,72 оборотов.

К_{у2 к.г.} =

Коэффициент оборачиваемости денежных средств на конец года составил 17,47 оборотов.

8. Коэффициент оборачиваемости дебиторской задолженности:

Выручка от реализации

К_у8 = ----------------------------. (26)

Дебиторская задолженность (оборотов)

Это расширение или снижение коммерческого кредита, предоставляемого организацией.

К_{у8 н.г}. =

Коэффициент оборачиваемости средств в расчетах на начало года составляет 37,71 оборотов.

К_{у8 к.г}.=

Коэффициент оборачиваемости средств в расчетах на конец года составляет 38,12 оборотов.

9. Срок оборачиваемости дебиторской задолженности:

360 дней

С_о9 = -------------- (дней). (27)

Ку8

Показывает средний срок погашения дебиторской задолженности.

С_о9н.г. =

Средний срок погашения дебиторской задолженности на начало года составляет 10 дней.

С_{о9 к.г.=}

Средний срок погашения дебиторской задолженности на конец года составляет 9 дней.

10. Коэффициент оборачиваемости кредиторской задолженности:

Выручка от реализации

К_у10 = ---------------------------. (28)

Кредиторская задолженность (оборотов)

Это расширение или снижение коммерческого кредита, предоставляемого организации.

К_у10н.г. =

Коэффициент оборачиваемости кредиторской задолженности на начало года равен 17,8 оборотов.

К_{у10 к.г}.=

Коэффициент оборачиваемости кредиторской задолженности на конец года равен 12,1 оборотов.

11. Срок оборачиваемости кредиторской задолженности:

360 дней

С_о11 = -------------- (дней). (29)

К_у4

Показывает средний срок погашения кредиторской задолженности.

С_{о11 н.г}. =

Средний срок погашения кредиторской задолженности на начало года составляет 20 дней.

С_о11к.г.=

Средний срок погашения кредиторской задолженности на конец года составляет 30 дней.

12 Срок оборачиваемости запасов:

К₁₂ =360/ К₆. (30)

К_{12 н.г.} =

Средний срок оборачиваемости запасов на начало года составил 134 дней.

К _{12 к.г.} =

Средний срок оборачиваемости запасов на конец года составил 115 дней.

Показатели рентабельности:

13. Рентабельность продаж:

Прибыль от реализации

К_р13 = ----------------------. (31)

Выручка от реализации

Показывает, сколько прибыли приходится на рубль реализованной продукции. Уменьшение коэффициента свидетельствует о снижении спроса на продукцию организации.

К_{р13 н.г}. =

0,05 р. прибыли приходиться на рубль реализованной продукции в начале года.

К_{р13 к.г}. =

0,06 р. прибыли приходиться на рубль реализованной продукции в конце года.

14. Рентабельность всего капитала организации:

Чистая прибыль

К_р14 = ----------------------. (32)

Валюта баланса

Показывает эффективность использования всего имущества организации. Снижение свидетельствует о падении спроса на продукцию и о перенакоплении активов.

К_р14н.г.=

Рентабельность всего капитала организации на начало года составляет 1,45.

К_р14к.г.=

Рентабельность всего капитала организации на конец года составляет 1,47.

Как видно данный коэффициент повысился на конец года, что говорит об увеличении спроса на продукцию.

15. Рентабельность внеоборотных активов:

Прибыль от реализации с учётом расходов по уплате процентов

К_р15 = ------------------------------------------------------------------------. (33)

Внеоборотные активы

Отражает эффективность использования внеоборотных активов.

К_{р15 н.г.} =

Рентабельность внеоборотных активов на начало года составляют 0,41.

К_{р15 к.г.} =

Рентабельность внеоборотных активов на конец года составляют 0,36.

16. Рентабельность собственного капитала:

Чистая Прибыль

К_р16 = ----------------------. (34)

Капитал и резервы

Показывает эффективность использования собственного капитала. Динамика коэффициента оказывает влияние на уровень котировки акций организации.

К_{р16 н.г.} =

Рентабельность собственного капитала на начало года составила 2,56.

К_{р16 н.г.} =

Рентабельность собственного капитала на конец года составила 2,79.

6 Анализ оборачиваемости текущих активов и пассивов

В таблице 5 приведен период оборота текущих активов и пассивов в динамике:

Длительность финансового цикла рассчитывается как сумма периода оборачиваемости дебиторской задолженности и запасов за вычетом периода оборачиваемости кредиторской задолженности.

Таблица 5 - Период оборота текущих активов и пассивов

Длительность финансового цикла на н.г. = 10 + 134 - 20 = 124 дня

Длительность финансового цикла на к.г. = 9 + 115 - 30 = 94 дня.

Можно увидеть снижение финансового цикла на конец периода на 30 дней, эта причина пониженного потребления предприятием оборотных средств произошло вследствие снижения периода оборота запасов и увеличение периода оборота кредиторской задолженности, т.е. снижение периода оборота запасов не смогло компенсироваться завышением периода оборота кредиторской задолженности.

Оборачиваемость активов.

Одним из самых важных показателей является коэффициент общей оборачиваемости капитала (показатель оборачиваемости активов).

Показатель оборачиваемости активов отражает, сколько раз за период оборачивается капитал, вложенный в активы предприятия. Рост данного показателя говорит о повышении эффективности использования активов.

Рисунок 1 - Схема периода оборота текущих активов

Еще одним параметром, оценивающим интенсивность использования активов, является показатель периода оборота в днях, рассчитываемый как отношение длительности периода (360 дней) к оборачиваемости активов за данный период:

Ка_н.г. =дней

Ка_к.г.. =дня

Чистыми активами называется разница между суммой всех активов и текущими обязательствами. Эта величина показывает, какими активами может располагать компания за счет постоянного капитала.

Чистые активы _н.г. = 66 057 - 14 457 = 51 600 тыс.р.

Чистые активы _к.г. = 67 598 - 19 898 = 47 700 тыс.р.

Оборачиваемость чистых активов является обобщающим показателем, характеризующим интенсивность использования активов:

Оборачиваемость чистых активов = Выручка от продажи / Чистые активы

Оборачиваемость Ч/А_н.г. =

Оборачиваемость Ч/А_н.г. =

Период оборота в днях _н.г. =

Период оборота в днях _н.г. =

Таблица 6 - Анализ оборачиваемости и период оборота активов

Рентабельность продаж является одним из важнейших показателей эффективности компании. Он рассчитывается следующим образом:

Рентабельность продаж = Прибыль от реализации / Выручка от реализации (35)

Оборачиваемость активов = Выручка от реализации / Активы. (36)

На начало периода:

Рентабельность продаж = 6 200 / 120 300 = 0,05 (5 %)

Оборачиваемость активов = 120 300 / 66 057 = 1,82

На конец периода:

Рентабельность продаж = 7 400 / 125 800 = 0,06 (6 %)

Оборачиваемость активов = 125 800 / 67 598 = 1,86

Рентабельность активов - это комплексный показатель, позволяющий оценить результаты основной деятельности предприятия. Он выражает отдачу, которая приходится на рубль активов компании:

Рентабельность активов = Прибыль от продаж / Средняя сумма активов. (37)

Для оценки влияния различных факторов можно использовать другую формулу:

Рентабельность активов = рентабельность продаж * Оборачиваемость активов (38)

Рентабельность активов н.г. = 0,05 * 1,82 = 0,091

Рентабельность активов к.г. = 0,06 * 1,86 = 0,1116

Исследуя данное соотношение, для дальнейшего, углубленного анализа можно определить степень влияния каждого из элементов:

Рентабельность активов = Прибыль от реализации / Активы (39)

Рентабельность активов н.г. = 6 200 / 66057 = 0,09

Рентабельность активов к.г. = 7 400 / 67 598 = 0,11

7 Разработка рекомендаций по улучшению финансового состояния

Использование результатов диагностики заключается в определении взаимного влияния рассчитанных коэффициентов друг на друга.

Анализ финансового состояния предприятия показал, что предприятие находится в неустойчивом финансовом состоянии которое говорит, что предприятие обеспечивает запасы и затраты за счет собственных оборотных средств, долгосрочных заемных источников и краткосрочных кредитов займов, что ставит предприятие в финансовую зависимость от заемных средств, а это неблагоприятно сказывается на предприятии. Так же необходимо отметить, что в конце отчетного периода по сравнению с началом данного периода показатели финансового состояния предприятия снизились. Это говорит о том, что предприятие теряет свою репутацию на рынке и происходит ухудшение его финансового состояния, которое может привести к банкротству данного предприятия. Необходимо повышать данные экономические показатели. Так же необходимо увеличивать финансовый цикл, за счет увеличения оборота запасов, снижения периода оборота кредиторской задолженности. Так же необходимо обладать приемлемым уровнем запаса необходимом для бесперебойной деятельности компании и уменьшением оборачиваемости запасов в днях.

Ликвидность предприятия снижается для ее повышения необходимо увеличить собственные оборотные средства, увеличения денежных средств предприятия, необходимо пустить в работу капитал в предприятия, т.к. большая часть его обездвижена. Необходимо в дальнейшем увеличивать рентабельность продаж для этого необходимо увеличить объем продаж, за счет снижения себестоимости единицы продукции и снижения доли накладных расходов. Для увеличения оборачиваемости активов необходимо предприятию сосредоточить свои усилия на маркетинговой деятельности, ассортиментной политики и системе ценообразования, что в дальнейшем поспособствует увеличению объема продаж и повышения спроса на продукцию.

Большое влияние на финансовое состояние оказывает очередность платежей. В настоящее время введена очередность платежей, обеспечивающая первоочередные выплаты денежных средств на неотложные нужды, платежи в бюджет и в государственные внебюджетные фонды. Все остальные платежи должны осуществляться в порядке календарной очередности поступления в банк расчетных документов (наступления сроков платежей). На первый взгляд, очередность платежей по усмотрению плательщиков более всего отвечает условиям рынка, однако такая очередность может наносить ущерб кредиторам, погашение обязательств перед которыми, несмотря на длительность их срока, откладывается плательщиками. С другой стороны, чисто календарная очередность платежей не учитывает различия между текущими и периодическими платежами. Текущие платежи (за товары и услуги, ценные бумаги и т.д.), как правило, осуществляются вслед за их поставкой. Периодические платежи (по заработной плате, в бюджет, за коммунальные услуги) имеют собирательный характер и производятся за определенный период. Более предпочтительной перед применяемой является очередность, основанная на периодичности платежей. В первую очередь следует осуществлять периодические платежи по кредиторской задолженности, которая нарастала за длительный период: платежи в бюджет (кроме авансового налога на прибыль), платежи по заработной плате, платежи за коммунальные услуги и другие. Во вторую очередь следует осуществлять текущие платежи в погашение кредиторской задолженности. В третью очередь должны производиться предварительные и авансовые платежи.

Заключение

Отчетность -- система взаимосвязанных показателей бухгалтерского учета, характеризующих хозяйственную деятельность организации за отчетный период (месяц, квартал, год).

Финансовая отчётность - это совокупность форм отчётности, составленных на основе данных финансового учёта с целью предоставления пользователям обобщенной информации о финансовом положении и деятельности предприятия, а также изменениях в его финансовом положении за отчётный период в удобной и понятной форме для принятия этими пользователями определённых деловых решений. Финансовый учёт, в свою очередь, обобщает данные производственного учёта, которые накапливаются и используются компанией для внутреннего пользования. Необходимость функционального разделения бухгалтерского учёта в новых условиях на финансовый учёт и производственный определяется принципиальными отличиями задач учёта в плановой экономике и рыночной экономике.

Отчетность составляется на основании данных всех видов текущего учета -- бухгалтерского, статистического и оперативного и потому обеспечивает всестороннее отражение хозяйственной деятельности организации. Она является завершающим этапом учетной работы. Данные отчетности используются внешними пользователями для оценки эффективности работы предприятия, а также для проведения экономического анализа на самом предприятии. Кроме того, отчетность необходима для руководства хозяйственной деятельностью и служит исходной базой для последующего планирования.

Отчетность может содержать как количественные, так и качественные характеристики, стоимостные и натуральные показатели. При этом отчетные данные, сгруппированные в учетных регистрах, не могут содержать таких оборотов, которых не было в текущих учетных записях. Между бухгалтерским учетом и отчетностью необходима такая связь, при которой получаемые в учете итоговые данные входят в соответствующие отчетные формы в виде синтезированных показателей.

Организации составляют отчеты по формам и инструкциям, утвержденным Минфином и Госкомстатом РФ по единой форме. Единая система показателей отчетности организаций позволяет составлять отчетные сводки по отдельным отраслям, федеральным округам и в целом по народному хозяйству. Состав, содержание, требования и методологию составления бухгалтерской отчетности организации регламентирует ПБУ 4/99 «Бухгалтерская отчетность организации».

Финансовая отчётность, составление которой отвечает принципу полезности для принятия решений внутренними и внешними пользователями, является важным инструментом финансового менеджмента. Некоторые данные, необходимые для финансового менеджмента, в финансовой отчётности российских предприятий отсутствуют, в связи, с чем необходимо пользоваться также данными бухгалтерского учёта.

Надежность выводов, полученных внешними пользователями на основе бухгалтерской отчетности, определяется требованиями, предъявляемыми к качеству содержащихся в ней данных. Во избежание неправильного информирования, публикуемые в отчетах сведения, предварительно проходят проверку на соответствие действующим требованиям национальных стандартов. Эта работа выполняется бухгалтерами-аудиторами, имеющими лицензии на проведение аудиторских проверок. В аудиторском заключении дается общая оценка публикуемых отчетных данных и финансового положения организации.

Список использованных источников

1 Бабашкина, А.М. Государственное регулирование национальной экономики / А.М. Бабашкина : учеб. пособие. - М. : ЮНИТИ-ДАНА, 2003. - 480 с.

2 Бабич, А.М. Государственные и муниципальные финансы : учебник для вузов / А.М. Бабич. - М. : Финансы, ЮНИТИ, 2005. - 687 с.

3 Бюджетное послание Президента РФ Федеральному Собранию «О бюджетной политике в 2008-2010 гг.». - М. : Проспект, 2007. - 488 с.

4 Бюджетные расходы до 2010 года : учеб. пособие для вузов / под ред. В.А. Боровского - М. : Проспект, 2008. - 248 с.

5 Деньги. Кредит. Финансы. : учебник / под ред. С.В.Галицкой. - М. : Издательство «Экзамен», 2003. - 224 с.

6 Ковалев. В.В. Практикум по анализу и финансовому менеджменту / В.В. Ковалев. - М. : Финансы и статистика, 2007. - 448 с.

7 Мысляева. И Н. Государственные и муниципальные финансы : учебник / И.Н. Мысляева. - М.: ИНФРА-М, 2003. - 268 с.

8 Новая модель государственных финансов России: перспективы и ограничения / под ред. Д. Р. Белоусова. - М. : ИНФРА-М, 2004. 78 с.

9 О бюджетной и налоговой политике на 2008-2010 годы : учеб. пособие / под ред. И.А. Николаева - М. : ИНФРА-М, 2007. 86 с.

10 Трехлетний бюджет - бюджет диверсификации экономики : учеб. пособие / под ред. А.Л. Кудрина - М. : Финансы, 2007. 136 с.

11 Тютюкина. Е.Б. Финансы организаций (предприятий) : учебник для вузов / Е.Б. Тютюкина - М.: Издательский дом «Дашков и Ко», 2003. - 132 с.

12 Федеральный закон «О федеральном бюджете на 2006 год». - М. Проспект, 2005. - 448 с.

13 Федеральный закон «О федеральном бюджете на 2007 год». - М. : Проспект, 2006. - 374 с.

14 Федеральный закон «О федеральном бюджете на 2008 год и на плановый период 2009 и 2010 годов» с приложениями. - М. : Проспект, 2007. - 582 с.

15 Финансы и кредит: учеб. пособие / под ред. Л.С. Александровой. - М.: Юриспруденция, 2003. - 448 с.

16 Финансы и кредит: учебник / под ред. Проф. М.В. Романовского, проф. Г.Н. Белоглазовой. - М. : Высшее образование, 2006. - 575 с.

17 Финансы: учеб. Пособие / под ред. А.М. Ковалевой. - 5-е изд., перераб. и доп. - М. : Финансы и статистика, 2007. - 416 с.

18 Финансы: учебник для вузов / под ред. Г.Б. Поляка. - 2-е изд., перераб. и доп. - М. : ЮНИТИ-ДАНА, 2003. - 607 с.

19 Финансы: Учебник для вузов / под ред. С.И. Лушина, В.А. Слепова, 2-е изд., перераб. и доп.. - М.: Экономистъ, 2003. - 681 с.

20 Экономическая теория: Учебник для вузов / под ред. Е. Ф. Борисова. - 2-е изд., перераб. и доп. - М. : Проспект, 2005. - 535 с.

ПРИЛОЖЕНИЕ А

(обязательное)

АГРЕГИРОВАННЫЙ БУХГАЛТЕРСКИЙ БАЛАНС

ПРИЛОЖЕНИЕ Б

(обязательное)

БУХГАЛТЕРСКИЙ БАЛАНС

ПРИЛОЖЕНИЕ В

(обязательное)

ОТЧЁТ О ПРИБЫЛЯХ И УБЫТКАХ

Размещено на Allbest.ru