Изучим состав и структуру основных средств ОАО «Липецкий хладокомбинат» за 205-2007 гг.

Проанализируем структуру основных фондов ОАО «Липецкий хладокомбинат». Расчетные данные представим в таблицы 5.



Таблица 5

Структура основных средств ОАО «Липецкий хладокомбинат» за 2005-2007 гг.

Основные средства	Годы	Отклонение, (+, -)
	2005	2006	2007	2007г. к 2005г.	2007г. к 2006г.
Здания	23,0	24,1	24,2	1,2	0,1
Сооружения	7,0	7,4	7,4	0,4	-
Машины и оборудование	43,4	48,0	51,2	7,8	3,2
Транспортные средства	11,9	10,2	8,0	-3,9	-2,2
Производственный и хозяйственный инвентарь	14,7	10,3	9,2	5,5	-1,1
Другие виды основных средств	-	-	-	-	-
Итого	100	100	100	-	-
Активная часть	70,0	68,4	68,3	-1,7	-0,1
Пассивная часть	30,0	31,6	31,7	1,7	0,1

Наибольший удельный вес в стоимости основных фондов занимают

здания, машины и оборудование.

Удельный вес зданий в 2005 году составил 23%. Однако к 2007 году данная величина увеличилась на 1,2% и составила 24,2%.

Удельный вес машин и оборудования в 2005 году составил 43,4%. К 2007 году величина данного показателя увеличилась на 7,8% и составила 51,2%.

Удельный вес транспортных средств и производственного инвентаря в 2007 году по сравнению с 2005 годом уменьшается соответственно на 3,9% и 5,5 %.

Достаточно высокий удельный вес машин и оборудования связан с применением дорогостоящего оборудования при производстве продукции «Липецкого хладокомбината».

Удельный вес пассивной части основных средств в 2005 году составил - 30%, что является нормальным в сфере производства. В 2007 году удельный вес пассивной части составлял уже 31,7%. Это повлияло на снижение удельного веса активной части основных фондов организации.

Структура активной и пассивной части основных фондов представлена на рисунке 2.

Рис. 2. Структура активной и пассивной части основных фондов

Анализ движения основных фондов проводится на основе следующих показателей - коэффициентов поступления (ввода) основных средств; обновления; выбытия; ликвидации; расширения. Для характеристики технического состояния основных фондов рассчитываются коэффициенты годности; износа; замены.

Для расчета коэффициентов обновления и ликвидации необходимы данные первичного аналитического учета о поступлении нового и ликвидации изношенного оборудования.

Данные для анализа движения основных фондов в 2006 году представлены в таблицы 6.



Таблица 6

Основные фонды ОАО «Липецкий хладокомбинат» в 2006 году

Показатель	На начало года	Поступило	Выбыло	На конец года
Земельные участки и объекты природопользования	-	-	-	-
Здания	25557	1205	1522	25240
Сооружения	7778	-	-	7778
Машины и оборудование	48225	2245	229	50241
Транспортные средства	13334	441	3135	10640
Производственный и хозяйственный инвентарь	16224	-	5550	10674
Итого	111118	3891	10436	104573

Используя формулу (1) рассчитаем коэффициент поступления (ввода) основных фондов.

К вв = 3891 / 104573 = 0,0372.

Используя формулу (3) определим коэффициент выбытия основных средств.

К выб. = 10436 / 111118 = 0,0939.

Коэффициент износа составит:

К изн = 36545 / 111118 = 0,3289.

Коэффициент годности составит:

Кг. = 1 - К изн. = 1 - 0,3289 = 0,6711.

Данные для анализа движения основных фондов в 2007 году представлены в таблицы 7.

Таблица 7

Основные фонды ОАО «Липецкий хладокомбинат» в 2007 году

Показатель	На начало года	Поступило	Выбыло	На конец года
Земельные участки и объекты природопользования	-	-	-	-
Здания	25240	-	-	25240
Сооружения	7778	-	-	7778
Машины и оборудование	50241	3173	-	53414
Транспортные средства	10640	-	2240	8400
Производственный и хозяйственный инвентарь	10674	253	1404	9523
Итого	104573	3426	3644	104355

Коэффициент поступления (ввода) основных фондов:

К вв = 3426 / 104355 = 0,0328.

Коэффициент выбытия основных фондов:

К выб = 3644 / 104573 = 0,0348.

Коэффициент износа основных фондов:

К изн. = 28087/104573 = 0,2686.

Коэффициент годности основных фондов потребительского общества:

К г. = 1 - 0,2686= 0,7314.

Проанализируем динамику изменения показателей характеризующих состояние и движение основных фондов ОАО «Липецкий хладокомбинат». Расчетные данные представим в таблице 8.

Таблица 8

Анализ движения и состояния основных фондов ОАО «Липецкий хладокомбинат» за 2006-2007гг.

Показатель	2006г.	2007г.	Отклонение, (+, -)	Темп роста, (%)
Коэффициент поступления	0,0372	0,0328	-0,0044	88,2
Коэффициент выбытия	0,0939	0,0348	-0,0591	37,1
Коэффициент износа	0,3289	0,2686	-0,0603	81,7
Коэффициент годности	0,6711	0,7314	0,0603	108,9

Анализируя состояние и движение основных фондов за 2006-2007гг. выявлено, что в 2006 году основные фонды поступали на предприятие более интенсивно, что позволило увеличить коэффициент годности основных средств.

В 2007 году основные фонды выбывают более медленными темпами, чем в 2006 году.

Отрицательной тенденцией является превышение коэффициента выбытия над коэффициентом поступления основных средств.

Коэффициент годности превышает коэффициент износа, что способствует увеличению объема выпускаемой продукции.

В целом можно сказать, что ОАО «Липецкий хладокомбинат» обеспечено основными средствами. При этом наблюдается тенденция увеличения активной части основных средств, которые способствуют росту выручки от реализации продукции. На рост выпуска продукции положительное влияние оказывает также превышение коэффициента годности над коэффициентом износа основных фондов.

2.3 Анализ экономической эффективности использования основных средств предприятия

Стоимостная оценка элементов материально-технической базы предприятия торговли в виде стоимости основных фондов дает возможность получить обобщенную характеристику и осуществить расчет показателей использования основного капитала. При этом применяют систему показателей, в которую входят обобщающие и частные технико-экономические показатели.

Стоимостные показатели необходимы для анализа, учета, контроля, финансирования и кредитования воспроизводства основного капитала. С их помощью в денежном выражении оцениваются основные фонды, определяется их динамика и структура, эффективность денежных вложений в ремонт, развитие, перевооружение и реконструкцию.

Эффективность использования основных средств предприятия определяется при помощи показателя фондоотдачи и фондоемкости. Основные направления повышения эффективности использования основных средств предприятия представлены в приложении 3.

По данным бухгалтерской отчетности ф.№2 «Отчет о прибылях и убытках» (прил. 2) проанализируем эффективность использования основных средств на предприятии. Данные, используемые для расчета, представим в таблице 9. Рассчитаем показатели эффективного использования основных фондов в 2006 году:

Фондоотдача

Ф отд. = 420875 / 107845,5 = 3,90 руб.

Фондоотдача активной части основных фондов

Ф отд. = 420875 / 74669 = 5,64 руб.

Таблица 9

Показатели товарооборота и использования основных средств за 2006-2007гг.

Показатель	2006г.	2007г.	Отклонение, (+, -)	Темп роста, (%)
Выручка от реализации продукции, тыс. руб.	420875	443736	22861	105,4
Среднегодовая стоимость основных средств, тыс. руб.	107845,5	104464	-3381,5	96,8
в том числе: активная часть основных фондов	74669	71446	-3223	95,7
Среднесписочная численность, чел.	874	874	-	100
Фондоотдача основных фондов, руб.	3,90	4,25	0,35	108,9
Фондоотдача активной части основных фондов, руб.	5,64	6,21	0,57	110,1
Фондоемкость основных фондов, руб.	0,26	0,24	-0,02	92,3
Фондоемкость активной части основных фондов, руб.	0,18	0,16	-0,02	88,9
Фондовооруженность, тыс. руб.	123,39	119,52	-3,87	96,9
Фондовооруженность активной части, тыс. руб.	85,43	81,74	-3,69	95,7
Доля активной части в общей стоимости основных фондов, в долях ед.	0,692	0,684	-0,008	98,8

Фондоемкость основных фондов

Ф ем = 1 / 3,90 = 0,26 руб.

Фондоемкость активной части основных фондов

Ф ем = 1 / 5,64 = 0,18 руб.

Фондовооруженность

Ф ввор. = 107845,5 / 874 = 123,39 тыс. руб.

Фондовооруженность активной части

Ф ввор. = 74669 / 874= 85,43 тыс. руб.

Для 2007 года расчет показателей осуществляется аналогично.

Фондоотдача основных фондов в 2007 году по сравнению с 2006 годом увеличилась на 8,9% или 0,35 руб. Фондоемкость основных средств в 2007 году сократилась на 7,7%. Данные изменения являются положительной тенденцией в деятельности организации, так как характеризуют эффективное использование основных фондов предприятия. То есть, в 2007 году для производства 1 руб. продукции необходимо было основных средств в размере 24 коп., что меньше прошлого года на 2 коп.

Использование активной части основных фондов также улучшилось, так как показатель фондоотдачи увеличился на 10,1%, а фондоемкость сократилась на 11,1%.

Доля основных фондов приходящихся на одного работника характеризуется показателем фондовооружености. При этом фондовооруженность как основных средств в целом, так и активной части основных фондов имеют тенденцию к снижению, что является отрицательной тенденцией в деятельности акционерного общества.

Изменение объема выпуска продукции от различных факторов можно охарактеризовать, используя индексный факторный анализ.

Расчет влияния изменения объема выпущенной продукции от изменения стоимости основных производственных фондов определяется по формуле (13):

?Р = 3,90 х (104464 - 107845,5) = -39439 тыс.руб.

За счет снижения стоимости основных фондов выпуск продукции сократился на 39439 тыс. руб.

Изменение товарооборота за счет улучшения использования основных производственных фондов определим по формуле (14):

?Р = 104464 х (4,25 - 3,90) = 36057,5 тыс. руб.

За счет улучшения использования основных фондов выпуск продукции увеличился на 36057,5 тыс. руб.

Совместное влияние двух факторов:

?Р общ. = -39439 + 36057,5 = -3381,5 тыс. руб.

Таким образом, наиболее существенное влияние на изменение объема товарооборота, оказало улучшение использования основных фондов акционерного общества.

Расчет влияния степени использования основных производственных фондов на общую потребность определяется исходя из зависимости представленной в формуле (15). Данная зависимость включает в себя экономию капитальных затрат за счет лучшего использования основных производственных фондов и дополнительную потребность в основных фондах вследствие увеличения объема выпуска продукции.

Экономия капитальных затрат за счет лучшего использования основных фондов определяется по формуле (16):

?Ф = (0,24- 0,26) х 443736 = -9325,36 тыс. руб.

За счет лучшего использования основных фондов экономия капитальных затрат составила 9325,36 тыс. руб.

Дополнительная потребность в основных производственных фондах вследствие увеличения объема выпуска продукции рассчитывается по формуле (17):

?Ф = 0,26 х 22861 = 5943,86 тыс. руб.

Совместное влияние двух факторов:

?Ф = - 9325,36 + 5943,86 = -3381,5 тыс. руб.

Таким образом, экономия капитальных затрат за счет лучшего использования основных фондах оказывает наиболее существенное влияние на стоимость основных фондов.

На использование основных фондов оказывает также влияние доля активной части основных средств.

Расчет влияния отдачи активной части основных средств фондоотдачи определим по формуле (18):

?Ф отд. = (6,21 - 5,64) х 0,684 = 0,38988 руб.

За счет увеличения отдачи активной части основных фондов фондоотдача возросла на 0,38988 руб.

Расчет влияния изменение структуры основных средств определим по формуле (19):

?Ф отд. = 6,219 х (0,684 - 0,692) = -0,03988руб.

Влияние обоих факторов:

?Ф отд. = -0,03988 + 0,38988 = 0,35 руб.

Таким образом, увеличение удельного веса активной части основных фондов привело к росту фондоотдачи на 0,35 руб.

Рентабельность (или прибыльность) основных фондов за определенный период (Е) рассчитывается по формуле (10). Рост рентабельности свидетельствует об увеличении прибыли, приходящейся на один рубль основных фондов.

Определим рентабельность основных фондов: 2006 год.

Е = 7000/ 107845,5 = 6,49%.

2007 год.

Е = 9648 / 104464 = 9,23%

Рентабельность основных фондов в 2007 году возросла по сравнению с 2006 годом на 2,74%.

Данные изменения являются положительной тенденцией в деятельности ОАО «Липецкий хладокомбинат», так как свидетельствует об улучшении использования имеющихся в организации основных фондов. Об эффективности использования основных фондов свидетельствует также показатель фондоотдачи, фондоемкости и фондовооруженности. Таким образом, несмотря на негативные моменты в деятельности организации в 2007 году, основные фонды предприятия используются достаточно эффективно.

Глава 3. Пути улучшения использования основных средств предприятия

3.1 Резервы улучшения использования основных средств предприятия

Эффективное использование основных фондов приводит к увеличению производства необходимой обществу продукции, повышение отдачи созданного производственного потенциала и более полное удовлетворение потребностей населения, улучшение баланса оборудования в стране, снижение себестоимости продукции, рост рентабельности производства, накоплений предприятия.

Более полное использование основных фондов приводит также к уменьшению потребностей в вводе новых производственных мощностей при изменении объема производства, а следовательно, к лучшему использованию прибыли предприятия.

Фондоотдача - важнейший показатель использования основных фондов. Повышение фондоотдачи - важнейшая народнохозяйственная задача в период перехода страны к рынку. В условиях научно-технического прогресса значительное увеличение фондоотдачи осложнено быстрой сменой оборудования, нуждающегося в освоении, а также увеличением капитальных вложений, направляемых на улучшение условий труда, охрану природы и т.п. Факторы, повышающие фондоотдачу, представлены в приложении 3.

Улучшение использования основных фондов означает также ускорение их оборачиваемости, что в значительной мере способствует решению проблемы сокращения разрыва в сроках физического и морального износа, ускорения темпов обновления основных фондов.

Эффективное использование основных фондов тесно связано и с другой ключевой задачей современного периода экономической реформы -- повышением качества выпускаемой продукции, оказанию услуг, ибо в условиях рыночной конкуренции быстрее реализуется и пользуется спросом высококачественная продукция, или услуги высокого качества.

Успешное функционирование основных фондов зависит от того насколько полно реализуются экстенсивные и интенсивные факторы улучшения их использования.

Экстенсивное улучшение использования основных фондов предполагает, что, с одной стороны, будет увеличено время работы действующего оборудования в календарный период, а с другой -- повышен удельный вес действующего оборудования в составе всего оборудования, имеющегося на предприятии.

Важнейшими направлениями увеличения времени работы оборудования являются:

- сокращение и ликвидация внутрисменных простоев оборудования путем повышения качества ремонтного обслуживания оборудования, своевременного обеспечения основного производства рабочей силой, сырьем, топливом, полуфабрикатами;

- сокращение целодневных простоев оборудования, повышение коэффициента сменности его работы [24].

Важным путем повышения эффективности использования основных фондов в ОАО «Липецкий хладокомбинат» является уменьшение количества излишнего оборудования и быстрое вовлечение в производство неустановленного оборудования. Омертвление большого количества труда снижает возможности прироста производства, ведет к прямым потерям овеществленного труда вследствие их физического износа, ибо после длительного хранения оборудование часто приходит в негодность. Другое же оборудование при хорошем физическом состоянии оказывается морально устаревшим и списывается физически изношенным.

Интенсивное улучшение использования основных фондов в ОАО «Липецкий хладокомбинат» предполагает повышение степени загрузки оборудования в единицу времени. Повышение интенсивной загрузки оборудования может быть достигнуто при модернизации действующих машин и механизмов, установлении оптимального режима их работы Работа при оптимальном режиме технологического процесса обеспечивает увеличение выпуска продукции без изменений состава основных фондов, без роста численности работающих и при снижении расхода материальных ресурсов на единицу продукции.

Интенсивность использования основных фондов в акционерном обществе повышается также путем технического совершенствования орудий труда и совершенствования технологии производства, ликвидации «узких мест» в производственном процессе; сокращения сроков достижения проектной производительности техники, совершенствования научной организации труда, производства и управления, использования скоростных методов работы, повышения квалификации профессионального мастерства рабочих.

Развитие техники и связанная с этими интенсификация процессов не ограничены. Поэтому не ограничены и возможности интенсивного повышения использования основных фондов.

Существенным направлением повышения эффективности использования основных фондов в ОАО «Липецкий хладокомбинат» является совершенствование их структуры. Поскольку увеличение выпуска продукции достигается только в ведущих структурных подразделениях, важно повышать их долю в общей стоимости основных фондов. Поэтому поиск оптимальной производственной структуры основных фондов на предприятии -- важнейшее правление улучшения их использования.

Резервы увеличения выпуска продукции и фондоотдачи рассматриваются по конкретным направлениям улучшения использования основных фондов.

Резервы увеличения выпуска продукции в акционерном обществе за счет ввода в действие нового оборудования определяются умножением его дополнительного количества на фактическую величину среднегодовой выработки или на фактическую величину всех факторов, которые формируют ее уровень:

Р^ВПк = Р^К х ГВф = Р^К х Дф х Ксмф х Пф х ЧВф, (20)

где Р^ВПк - резерв увеличения выпуска продукции;

Р^К - дополнительное количество нового оборудования;

ГВф - фактическая величина среднегодовой выработки;

Дф - количство фактически отработанных дней;

Ксмф - фактический коэффициент сменности работы оборудования;

Пф - фактическая продолжительность смены;

ЧВф - среднечасовая выработка продукции.

Сокращение целодневных простоев оборудования приводит к увеличению среднего количества отработанных дней каждой его единицей за год. Этот прирост необходимо умножить на возможное количество единиц оборудования и фактическую среднедневную выработку единицы:

Р^ВПд = Кв х Р^Д Х ДВф = Кв х Р^Д х Ксмф х Пф х ЧВф, (21)

где Кв - количество оборудования;

Р^Д - увеличение среднего количества дней отработанных каждой единицей за год;

ДВф - фактическая среднедневная выработка.

За счет сокращения внутрисменных простоев увеличивается средняя продолжительность смены, а, следовательно, и выпуск продукции.

Для определения величины этого резерва следует возможный прирост средней продолжительности смены умножить на фактический уровень среднечасовой выработки оборудования и на возможное количество отработанных смен всем оборудованием (произведение возможного количества оборудования, возможного количества отработанных дней единицей оборудования и возможного коэффициента сменности):

Р^ВПп = Кв х Дв х Ксмв х Р^П х ЧВф. (22)

Для определения резерва увеличения выпуска продукции в ОАО «Липецкий хладокомбинат» за счет повышения среднечасовой выработки оборудования необходимо сначала выявить возможности роста последней за счет обновления и модернизации оборудования, более интенсивного его использования, внедрения мероприятий НТП и т.д.

Затем выявленный резерв повышения выработки за 1 машино-час надо умножить на возможное количество часов работы оборудования Т_в (произведение возможного количества единиц, количества дней работы, коэффициента сменности, продолжительности смены):

Р^ВПчв = Кв х Дв х Ксмв х Пв х Р^ЧВф. (23)

После этого определяются резервы роста фондоотдачи:

ВПф + Р^ВП ВПф

Р^ФО = ---------------------- - -------- = ФОв - ФОф, (24)

ОПФф + ОПФд - РvОПФ ОПФф

где ВПф - фактический объем товарооборота;

Р^ВП - резерв увеличения товарооборота;

ОПФф - фактические среднегодовые остатки основных производственных фондов;

ОПФд - дополнительная сумма основных фондов, которая понадобиться для освоения резервов увеличения производства продукции;

РvОПФ - резерв сокращения фондов за счет реализации, сдачи в аренду, консервации и списания.

Для определения резервов роста фондорентабельнсоти необходимо прирост фондоотдачи умножить на фактический уровень рентабельности продукции [25, 27].

По итогам анализа разрабатываются конкретные мероприятия по освоению выявленных резервов и осуществлению мониторинга за их проведением.

В 2007 году в ОАО «Липецкий хладокомбинат» намечено ввести в основных производственных фондов общей стоимостью 1200 тыс. руб., что позволит увеличить объем выпуска продукции на 11260 тыс. руб. Стоимость списанных основных фондов составит 1660 тыс. руб. В этом случае резерв роста фондоотдачи составит:

443736 + 11260 443736

Р^ФО = -------------------- - -------- = 4,37 - 4,25 = 0,12 руб.

104464 + 1200 - 1660 104464

Таким образом, прирост фондоотдачи составит 0,12 руб.

Рост фондорентабельности произойдет на 1,04%:

?Е = 0,12 х 9,23 = 1,10%.

Таким образом, введение дополнительного оборудования позволит увеличить объем выпуска продукции, улучшить эффективность использования основных производственных фондов ОАО «Липецкий хладокомбинат» и соответственно повысить уровень фондорентабельности акционерного общества.

3.2 Основные направления совершенствования основных средств предприятия

Одной из внутренних угроз экономическому развитию страны является сокращение основного капитала и нарастающее технологическое отставание от развитых стран за последние 25 лет. Уже в среднесрочной перспективе отечественное производство столкнется как с ограничениями эффективных производственных фондов, так и энергетическими ограничениями на сколько-нибудь существенный экономический рост.

Экономический кризис привел к значительному сокращению объемов деятельности хозяйствующих субъектов. Это привело к образованию излишков неэффективных основных фондов на предприятиях. Их наличие оказывает отрицательное влияние на затраты на затраты и прибыль.

Для улучшения ситуации на предприятиях необходимо проводить модернизацию имеющегося оборудования, приобретать новое более эффективное оборудование, расширять производство.

Совершенствование анализа основных фондов заключается в определении и обеспечении необходимого объема операционных внеоборотных активов путем их своевременного обновления.

Уровень обновления операционных внеоборотных активов определяется амортизационной политикой предприятия. Она базируется на установленных государством принципах, методах и нормах амортизационных отчислений. Вместе с тем, каждое предприятие имеет возможность корректировать общие принципы амортизационной политики, учитывая индивидуальные особенности и потребности.

Амортизационные отчисления призваны использоваться в воспроизводстве основных фондов. Однако в настоящее время большинство предприятий использует амортизационные отчисления не только для воспроизводства основных фондов, но и для выплаты заработной платы и приобретения материальных ресурсов.

Амортизационные отчисления используются в простом воспроизводстве основного капитала.

Воспроизводство основного капитала на предприятиях может осуществляться либо за счет прямых инвестиций, либо путем передачи объектов основного капитала учредителями в счет взносов в уставный капитал, либо при безвозмездной передаче юридическими и физическими лицами.

Основным методом расширенного воспроизводства основного капитала являются прямые инвестиции.

Прямые инвестиции представляют собой затраты на создание новых объектов основного капитала, расширение, реконструкцию и техническое перевооружение действующих объектов основного капитала.

Соотношение затрат по этим направлениям называют воспроизводственной структурой прямых инвестиций.

К новому строительству относятся затраты на сооружению объектов на новых площадях.

Под расширением понимается строительство вторых и последующих очередей предприятия, дополнительных комплексов и производств, а также сооружение новых либо расширение существующих цехов основного назначения.

Реконструкция представляет собой полное или частичное переоборудование и переустройство предприятия с заменой морально устаревшего и физически изношенного оборудования, механизацией и автоматизацией производства, устранением диспропорций в технологических звеньях и вспомогательных службах.

В результате реконструкции достигается увеличение объема производства на базе новой, более современной технологии, расширение ассортимента или повышение качества продукции, ее конкурентоспособности на рынке. Реконструкция может осуществляться и в целях изменения профиля предприятия, и организации производства новой продукции на имеющихся производственных площадях.

Техническое перевооружение включает комплекс мероприятий (без расширения производственных площадей) по повышению до современных требований технического уровня отдельных участков производства, агрегатов, установок путем внедрения новой техники и технологии, механизации и автоматизации производственных процессов, модернизации и замене устаревшего и физически изношенного оборудования новым, более производительным; устранению узких мест, совершенствованию организации и структуры производства.

Данные мероприятия призваны обеспечивать рост производительности труда, объема выпуска продукции, улучшение ее качества, условий и организации труда и остальных показателей деятельности предприятия.

Технологическая структура прямых инвестиций складывается из трех основных элементов: приобретения оборудования, инструмента и инвентаря; расходов на выполнение строительно-монтажных работ; прочих прямых инвестиций, к числу которых относятся проектно-изыскательские работы, заблаговременное проведение мероприятий по вводу сооружаемых объектов в эксплуатацию. В разных отраслях экономики удельный вес этих затрат в общей сумме прямых инвестиций неодинаков.

Соотношение затрат на оборудование, строительно-монтажные работы и прочие капитальные вложения образуют технологическую структуру прямых инвестиций. Экономически наиболее выгодным является структура, где преобладают (по удельному весу) расходы на оборудование.

Правительство РФ постоянно работает над направлениями по совершенствованию амортизационного капитала.

С 1 января 2004 года вступили в силу новые Методические указания по бухгалтерскому учету основных средств, утвержденные приказом Минфина РФ от 13.10.03 № 91 н.

Новые Методические указания содержат перечень основных средств, стоимость которых погашается посредством начисления амортизации.

Важная новация Методических указаний - изложение порядка начисления амортизации по объектам недвижимости, право собственности на которые подлежит государственной регистрации. Разрешено начислять амортизацию по фактически эксплуатируемым объектам основных средств до момента их государственной регистрации.

По объектам недвижимости, по которым закончены капитальные вложения, оформлены соответствующие первичные документы по приемке-передаче, документы переданы на государственную регистрацию и фактически эксплуатируемым, амортизация начисляется в общем порядке с 1-го числа месяца, следующего за месяцем введения объекта в эксплуатацию.

При принятии этих объектов к бухгалтерскому учету в качестве основных средств, после государственной регистрации производится уточнение ранее начисленной суммы амортизации.

В новых Методических указаниях приведен порядок определения годовой суммы амортизационных отчислений.

При применении линейного способа и способа уменьшаемого остатка годовая сумма амортизационных отчислений по объектам, подвергшимся переоценке, определяется исходя из текущей стоимости, а при применении способа уменьшаемого остатка - исходя из текущей (восстановительной) стоимости за вычетом амортизации.

При применении организацией способа списания пропорционально объему продукции годовая норма амортизации, как и ранее, определяется исходя из натурального показателя объема продукции в отчетном периоде и соотношения первоначальной стоимости объекта основных средств и предполагаемого объема продукции за весь срок полезного использования такого объекта.

В новых Методических указаниях порядок приостановления амортизации приведен в соответствии с ПБУ 6/01. В течение срока полезного использования объекта основных средств начисление амортизации не приостанавливается, кроме случаев перевода его по решению руководителя организации на консервацию на срок более 3 месяцев, а также в период восстановления объекта, продолжительность которого превышает 12 месяцев. Исключена норма амортизации по объектам основных средств в случаях нахождения на реконструкции и модернизации по решению руководителя организации.

В процессе формирования амортизационной политики в ОАО «Липецком хладокомбинате» учитываются следующие основные факторы:

· объем используемых основных средств и нематериальных активов;

· методы отражения в учете реальной стоимости основных средств

· (занижение размера реального износа операционных внеоборотных активов приводит не только к снижению скорости их обновления, но и к формированию излишней фиктивной прибыли и изъятию дополнительных налогов на прибыль, если предприятие является их плательщиком);

· реальный срок использования предприятием амортизируемых активов (средний срок использования отдельных видов основныхсредств носит обезличенный характер и должен конкретизироваться на каждом предприятии с учетом особенностей их использования в операционной деятельности);

· разрешенные законодательством методы амортизации (различные методы позволяют предприятиям формировать альтернативные варианты

· амортизационной политики);

· темпы инфляции (в условиях высокой инфляции постоянно занижаются база начисления амортизации и размеры амортизационных отчислений);

· инвестиционная активность предприятия (выбор методов амортизации в значительной степени определяется его готовностью к реализации инвестиционных проектов).

В ОАО «Липецкий хладокомбинат» используются два основных метода амортизации внеоборотных активов:

· метод линейной или нелинейной амортизации;

· ускоренная амортизация.

Метод линейной амортизации основан на прямолинейно-пропорциональном способе начислении износа амортизируемых активов, при котором норма амортизации для каждого месяца определяется по формуле:

К = 1/n х 100, (25)



где К - норма амортизации, в % к первоначальной (восстановительной) стоимости амортизируемого имущества;

n - период использования данного актива в месяцах.

В современной отечественной практике этот метод амортизации является основным (нелинейная амортизация применяется редко) [14].

Ускоренная амортизация позволяет сокращать период амортизации активов за счет использования повышенных норм амортизации. Действующим законодательством ускоренная амортизация разрешена только по активной его части основных производственных средств (машины, механизмы, оборудование). Решение об использовании метода ускоренной амортизации предприятие принимает самостоятельно.

Основными достоинствами ускоренной амортизации основных средств являются:

· ускорение инновационного процесса за счет скорейшего обновления парка машин и механизмов;

· ускорение формирования собственных финансовых ресурсов за счет внутренних источников, что способствует росту чистого денежного потока

· в предстоящих периодах;

· снижение суммы налога на прибыль за счет сокращения ее размера;

· противодействие негативному влиянию инфляции на реальную стоимость накапливаемого амортизационного фонда.

Затраты капитала на воспроизводство основных средств имеют долгосрочный характер и осуществляются в виде долгосрочных инвестиций (капитальных вложений) на новое строительство, на расширение и реконструкцию производства, на техническое перевооружение и на поддержку мощностей действующих предприятий [9].

Эффективность инвестиций в основные средства ОАО «Липецкий хладокомбинат» зависит от множества факторов, среди которых важнейшими являются: отдача вложений, срок окупаемости инвестиций, инфляция, рентабельность инвестиций за весь период и по отдельным периодам, стабильность поступлений средств от вложений, наличие других, более эффективных направлений вложения капитала (финансовые активы, валютные операции и пр.).

Инвестирование, осуществляемое в форме капиталовложений или финансовых вложений, является наиболее трудной задачей финансового планирования и требует тщательного анализа. Решения в этой области требуют от предприятия принятия на себя долгосрочных обязательств, поэтому следует опираться на тщательное прогнозирование и обстоятельные оценки будущих вероятных условий, которые необходимы для обеспечения экономической прибыли, оправдывающей предполагаемые инвестиционные затраты.

К простым методам оценки экономической привлекательности инвестиционного проекта относятся: срок окупаемости вложений, рентабельность капитальных вложений, средняя рентабельность за период жизни проекта, минимум приведенных затрат.

Срок окупаемости вложений рассчитывается как отношение суммы капиталовложений к размеру годовой прибыли. Результатом такого расчета является число лет, необходимых для возмещения первоначальных затрат:

Т = К /Р, (26)

где Т - срок окупаемости капитальных вложений (лет);

К - объем (сумма) капиталовложений, тыс. руб.;

Р - среднегодовая прибыль (чистый приток денежной наличности), тыс. руб.

Обратным сроку окупаемости является показатель рентабельности капиталовложений, т.е. первоначальных затрат:

r = Р/К х 100, (27)



где r - рентабельность капиталовложений, в %.

В отечественной практике для оценки эффективности вариантов капиталовложений чаще всего используется критерий минимума приведенных затрат (для равновеликих объемов производства):

Zi = Сi + ЕКi > min, (28)

где Zi -- приведенные затраты по i-му варианту;

Сi -- себестоимость продукции по i-му варианту;

Кi -- капиталовложения по i-му варианту;

Е -- норматив эффективности капиталовложений (0,20) [11].

Определим срок окупаемости капитальных вложений в приобретение дополнительного оборудования в 2008 году в ОАО «Липецкий хладокомбинат».

Стоимость приобретаемого оборудования в 2008 году составит 1200 тыс. руб., среднегодовая прибыль - 832 тыс. руб.

Срок окупаемости капитальных вложений определим по формуле (26):

Т = 1200 / 832 = 1,44 года.

Таким образом, капитальные вложения в приобретение нового оборудования окупятся за 1,44 года.

Рассчитаем показатель рентабельности капитальных вложений используя формулу (27):

r = 832 / 1200 х 100 = 69,33%.

Исходя из проведенных расчетов видно, что капитальные вложения в

приобретение оборудования являются целесообразными, так как позволят выпустить дополнительный объем товарооборота, получить дополнительный размер прибыли. При этом сумма вложений окупится в течение 1,44 года, а рентабельность вложений составляет 69,33%.

Одним из направлений совершенствования использования основных фондов является также прогнозирование развития основных фондов.

Прогнозирование в рыночной экономике - это научно-аналитическая оценка реальной хозяйственно-финансовой деятельности для будущей перспективы, выработка стратегических целей этой деятельности. Прогноз очерчивает рамки и возможности стратегии, ее главные направления. Известно, что наши возможности предвидеть будущее ограничены. Часто прогнозирование наталкивается на ограниченность информационной базы при высокой цене получения дополнительной информации.

В финансовом менеджменте наиболее перспективными для прогнозирования являются следующие основные показатели:

· объемы хозяйственной деятельности;

· объемы продаж;

· уровень цен;

· направление и объемы инвестиций;

· величина прибыли и рентабельности;

· величина основного и оборотного капитала.

Прогнозирование является предпосылкой и первоосновой планирования, в процессе которого происходит определение конкретных путей и способов достижения поставленных целей в краткосрочном и среднесрочном периоде, на основе выбора наиболее рациональных вариантов.

Необходимость прогнозирования и планирования основных фондов определяется важным значением этого показателя для хозяйственно-финансовой деятельности организации.

Рыночные реформы в России освободили предприятия от выполнения планов спущенных по приказу сверху. Но они никоим образом не ослабили, а скорее усилили глубинную потребность в прогнозировании и планировании. На большинстве предприятий, сбросив «крепостное право» обязательных планов, не сумели противопоставить им рыночные методы планирования. Отсутствие видения перспективы привело к неумелому управлению хозяйством и его финансами и проявилось во взаимных неплатежах, не возвратах кредитов, бюджетных недоимках. Эти явления по своей сути есть формы приспособления к ситуациям, когда не действуют механизмы, присущие цивилизованному рынку.

Очевидным шагом в правильном направлении действий ОАО «Липецкий хладокомбинат» была бы разработка новых методик определения плановой потребности в основных средствах с учетом реалий рыночной экономики [12].

Принципиальными моментами новой концепции развития ОАО «Липецкий хладокомбинат» могли бы стать:

· инициативный характер планирования оборотных средств со стороны предприятия;

· применение укрупненных методов расчета потребности в основных средствах;

· полный охват планирования по всем элементам основных средств;

· двухэтапный метод планирования, означающий, что прежде определяется потребность и возможность формирования оборотного капитала, а затем уже в рамках имеющихся ресурсов рассчитываются элементы (статьи) основных средств.

В ОАО «Липецкий хладокомбинат» статистический (аналитический) метод планирования основан на использовании учетных и статистических данных за предшествующие периоды, но с их корректировкой по условиям планируемого года. Величина и динамика основных средств хорошо просматривается в бухгалтерской отчетности (ф. № 5). При корректировке этих данных полезно использовать материалы инвентаризации и обследований. Плановая потребность предприятия в оборотном капитале рассчитывается поэтапно.

На первом этапе определяется величина основных фондов за базовый период.

На втором этапе рассчитывается базовая величина обеспеченности (загрузки) основных фондов.

На третьем этапе рассчитывается потребность в основных средствах на основе планируемого товарооборота и выручки от продаж.

На пятом этапе определяются источники формирования основных средств предприятия.

Статистический метод планирования носит достаточно консервативный характер. Он уместен в тех случаях, когда на предприятии не предполагается существенного изменения основных средств.

Методика регрессионного анализа достаточно часто используется в практике прогнозирования и планирования. Для ее применения предприятие должно располагать отчетными данными по объемам продаж и средней величине основных фондов за предшествующий период (за два- три года). Предпочтительнее применение однофакторной модели, в которой потребность в основных средствах ставится в зависимость от объема хозяйственной деятельности.

Методика регрессионного анализа позволяет выделить постоянную и переменную часть основных средств, учесть инфляционные факторы и эффективность использования основных фондов. Она существенно расширяет прогнозный и аналитические возможности хозяйственной организации [6].

Наиболее простым уравнением, которое характеризует прямолинейную зависимость между двумя показателями является уравнение прямой:

Ух = а0 + а1 Х , (29)

где Ух - результативный показатель;

х - факторный показатель;

а0, а1 - параметры уравнения регрессии, которые требуется отыскать.

Значения коэффициентов а0 и а1 находят из системы уравнений, полученных по способу наименьших квадратов. В данном случае система

уравнений имеет следующий вид.

где n - количество наблюдений.

Коэффициент а0 - постоянная величина результативного показателя, которая не связана с изменением данного фактора.

Параметр а1 показывает среднее изменение результативного показателя с повышением или понижением величины фактора на единицу его измерения.

Укрупненный метод или метод коэффициентов использует корреляционную зависимость величины основных фондов от объема хозяйственной деятельности предприятия.

Для его применения необходимы четкие целевые установки по основным параметрам, определяющим динамику основных фондов.

Используя укрупненный метод, определим величину основных фондов необходимую для производства продукции (выполнения работ, оказания услуг) в 2007 году.

По плану предусмотрено увеличение объема выпуска продукции на 18%. При этом и планируется улучшить использование основных фондов, т.е. увеличить показатель фондоотдачи на 5%.

Тогда стоимость основных фондов (Ф) необходимых для достижения планового объема товарооборота будет равна:

Ф = (454996 х 1,18) / (4,25 х 1,05) = 536895,28 / 4,4625 = 120312,7 тыс.

руб.

Прирост основных фондов составит:

120312,7 - 104464 = 15848,7 тыс. руб.

Таким образом, для того чтобы ОАО «Липецкий хладокомбинат» мог достичь ожидаемых результатов увеличения объема выпуска продукции, при условии улучшения использования основных фондов, необходимо увеличить стоимость основных фондов на 15848,7 тыс. руб.

Необходимо иметь четкое представление о состоянии основных фондов предприятия, их физическом и моральном износе, о факторах, которые оказывают непосредственное влияние на эффективность использования основных фондов. На основании имеющихся расчетов следует выявить основные направления повышения эффективности использования основных фондов предприятия.

3.3 Развитие аналитической работы как направление повышения эффективности управления основными фондами предприятия

Для каждого хозяйствующего субъекта важным условием сохранения своих позиций на рынке и достижения успехов в будущем является развитие и совершенствование его производства. Усиливающаяся в рыночной экономике конкуренция дает шансы только тем предприятиям, которые шагают в ногу с техническим прогрессом, постоянно обновляют и улучшают качество своей продукции, работ и услуг, оптимизируют уровень издержек производства и обращения.

Как известно, решение данных вопросов требует вложения значительного капитала в инвестиции и умелой организации данного процесса.

Для того чтобы правильно организовать инвестиционный процесс необходимо развитие аналитической работы на предприятии.

Инвестиции, направляемые на расширение хозяйственной деятельности, создают возможности для увеличения объема продукции, расширения ее ассортимента, укрепления позиций предприятия на рынке, повышения рентабельности производства и т.д. Главной целью всех видов инвестирования в большинстве случаев является достижение более высоких экономических результатов (увеличение объема прибыли, капитала, имущества).

Сложный и длительный процесс управления инвестиционной деятельностью включает ряд элементов, конкретных действий, которые целесообразно выполнять, чтобы достичь желаемого результата. На первом этапе необходимо обосновать общую программу развития предприятия, тесно взаимосвязанную с главной целью его функционирования и принятой стратегией развития. При этом следует учитывать реальные условия хозяйствования: состояние производственного и кадрового потенциала, финансовое положение субъекта, перспективы развития его деятельности с учетом экономической ситуации в стране и конкретном регионе [24].

Исходной базой для определения инвестиционной стратегии является бизнес-план организации, который должен характеризовать основные параметры производственной деятельности, цель функционирования, конкретные плановые задачи, решаемые на каждом участке, а также источники их финансового обеспечения.

На втором этапе оценивается обоснованность планируемых мероприятий с точки зрения общих рыночных условий. С этой целью проводится всесторонний анализ конъюнктуры рынка и разработанной маркетинговой стратегии.

В частности, учитываются конъюнктура рынка, тенденции ее изменений с учетом спроса и предложений, возможности увеличения сбыта данной продукции, одновременно и материального обеспечения производства. С этих позиций оцениваются и состояние важнейших элементов хозяйственного процесса, возможности их приспособления к принятой стратегии развития. Речь идет прежде всего о состоянии и производительности основных фондов, запасах материальных ценностей, наличии квалифицированного персонала, организации производства и сбыта продукции.

На основе этих предположений конкретизируется инвестиционная общая программа развития предприятия на установленный период времени. В ней предусматриваются главные направления капитальных вложений, виды инвестиций, их объем, цели, задачи, основные действия по реализации. Разработка такой комплексной программы предполагает выполнение разнообразных действий, касающихся технических, технологических и экономических аспектов всех инвестиционных проектов.

К первым из них можно отнести обоснование технических параметров каждого нового или реструктуризуемого объекта, его расположения с учетом природных, транспортных и других необходимых условий. Целесообразно учесть и экологические аспекты: потребность в дополнительных очистных сооружениях, ограничение отрицательных действий объекта на экологическую обстановку и др. Специальные службы обеспечивают выбор прогрессивной технологии производства, отдельных работ, форм материального обеспечения намечаемых технических проектов.

В поле зрения финансового менеджера попадают главным образом экономические аспекты инвестиций: обоснование их стоимости, предполагаемых поступлений от внедрения инвестиционных проектов, окупаемости, желаемого эффекта, выбор форм и методов финансирования инвестиций и соответственно оптимального проекта. Исходя из намечаемой цели, которая принята при установлении вида инвестиций, определяются альтернативные варианты, обеспечивающие решение данной проблемы. С этой целью составляется калькуляция инвестиционных расходов, предполагаемых доходов, получаемых благодаря реализации данных проектов. Они должны ответить на первостепенный вопрос: являются ли предполагаемые варианты окупаемыми и впоследствии какой из них следует признать оптимальным? [19]

На стадии разработки и первоначального одобрения комплексной инвестиционной программы предприятия все расчеты носят, как правило, предварительный характер. Составляемые калькуляции, прежде всего, дают возможность рассчитать общие инвестиционные расходы, которые будут произведены от начала до окончания проекта. Они должны включать затраты на проектирование, геодезические и другие предварительные исследования, работы, строительство, модернизацию и приобретение необходимых основных фондов. Кроме того, следует учесть потребность в приросте оборотных средств, обеспечивающих функционирование намечаемого проекта, финансовые расходы на приобретение заемного капитала и другие прямо или косвенно связанные с реализацией инвестиции.

Одновременно производится расчет предполагаемых денежных поступлений от эксплуатации реализуемых инвестиций с учетом планируемых оптимальных размеров продажи продукции в конкретные периоды времени. Эти расчеты опираются на планы производства и сбыта товаров, услуг, отдельных работ, производственных возможностей (минимальных и максимальных). Если инвестиции сопровождаются ликвидацией (распродажей) ранее действующего имущества, то планируются и доходы от его реализации.

По каждому виду инвестиций, затем по всей их совокупности рассчитываются предполагаемые денежные поступления с учетом соответствующих расходов для определения предварительной эффективности намечаемых инвестиций. Итоговые расчеты, таблицы, балансы принимают характер прогнозов конечной выгоды от планируемой инвестиционной деятельности предприятий. Они могут составляться в виде таблицы итоговых денежных потоков, общего расчета прибыли и убытков от инвестиционной деятельности, а также планового баланса активов и пассивов предприятия.

Поскольку комплексная инвестиционная программа развития предприятия отражает и стратегию финансирования планируемых инвестиций, то необходимо обосновать структуру источников финансирования и рациональные способы финансового обеспечения намечаемых инвестиций. Анализ собственных финансовых возможностей инвестора, должная оценка затрат на приобретение заемных ресурсов (кредитов, лизинга, эмиссии акций, облигаций), факторов, влияющих на степень риска и рентабельность долгосрочных вложений, должны предшествовать выбору оптимальных источников и методов финансирования инвестиций [21].

Все решения, связанные с развитием хозяйственной деятельности предприятия, должны базироваться на точно устанавливаемых критериях, т.е. такой величине главного показателя, оптимизация которого принята за основу рассматриваемого проекта. Принято считать, что наилучшим критерием является прибыль, максимизация ее размеров относительно объема вложенного капитала. Однако данный показатель не является идеальным, поскольку не учитывает степень риска и временной фактор.

Как известно, инвестиционный риск всегда остается значительным, что вызвано трудностью предвидения на длительный период времени всех изменений условий хозяйствования и реализации принятого проекта инвестирования. Существенное влияние на конечные результаты оказывает и фактор времени, так как расходы, а также денежные поступления от эксплуатации инвестиционных объектов осуществляются неравномерно, часто не совпадают в объемах и во времени. В действительности чем позже осуществляются затраты и раньше возвращаются денежные поступления, тем более высокой будет эффективность инвестиционных мероприятий. Таким образом, фактор времени может существенно воздействовать на окупаемость инвестиций, характеризующихся даже одинаковой суммой прибыли, но достигаемой за разные периоды.

Поэтому в составляемом расчете окупаемости целесообразно учитывать не только величину инвестиционных расходов, поступлений, но и степень риска и фактор времени. Ее основой становятся денежные потоки нетто, которые характеризуют разницу между движением расходов и доходов в соответствующие периоды времени (чаще по годам). В зарубежной практике эта разница определяется в виде финансового излишка, который кроме суммы чистой прибыли включает также прогнозируемые амортизационные отчисления, аккумулированные в процессе эксплуатации инвестиций. Амортизация прогнозируется по отдельным годам планируемого периода каждого инвестиционного проекта, исходя из установленных норм и методов расчета учитывает износ основных фондов, используемых в данном процессе.

Для проектов, решающим результатом которых должно быть снижение издержек производства, вместо суммы прибыли брутто (балансовой) принимается величина прогнозируемых в отдельные годы этих затрат, скорректированных на изменение сумм налога на прибыль.

Осуществляя данную аналитическую работу по всем направлениям, можно подойти к оценке экономической эффективности инвестиционного проекта, а также к выбору оптимального варианта вложения денежных средств.