Оценка и управление основными средствами на предприятии МУП "Лальский Агротехцентр"

2,0-3,0

1,585

2,832

2,595

4. Коэффициент уточнённой ликвидности

1,1-1,2

0,684

1,238

1,104

5. Общий показатель ликвидности

>1

0,733

1,094

1,096

6. Коэффициент нормального уровня платёжеспособности

1,547

1,904

2,019

Коэффициент промежуточной ликвидности за анализируемый период высокий и в 2012 г. составил 1,576. Это свидетельствует о том, что для погашения краткосрочных долгов ликвидных активов достаточно.

Значение коэффициента уточнённой оценки ликвидности в анализируемом периоде также увеличилось. Данный показатель ещё раз подтверждает, что у предприятия есть реальная возможности оплатить обязательства.

Коэффициент текущей ликвидности за анализируемый период увеличился на 1,010 и на конец 2012 г. составил 2,595 т.е. оборотные активы на 259,5% покрывают краткосрочные обязательства предприятия. Таким образом, предприятие может платить даже по краткосрочным обязательствам.

Следовательно, анализ коэффициентов подтверждает, что предприятие МУП «Лальский Агротехцентр» находится в устойчивом финансовом положении. Коэффициенты отражают хорошую ликвидность и платежеспособность.

Определим кредитоспособность предприятия - способность своевременно и полно рассчитаться по своим долговоым обязательствам с банком с помощью методики оценки Сбербанка России.

Таблица 11

Классы показателей оценки кредитоспособности

Коэффициенты	1 класс	2 класс	3 класс
К1	?0,2	0,15-0,2	?0,15
К2	?0,8	0,5-0,8	?0,5
К3	?2,0	1-2	?1
К4	?1,0	0,7-1	?0,7
К5	?0,15	<0,15	(-) нерентабельно
Общая сумма баллов	1-1,05	1,06-2,41	2,42

К₁ - коэффициент абсолютной ликвидности;

К₂ - коэффициент промежуточной ликвидности;

К₃ - коэффициент текущей ликвидности;

К₄ - коэффициент финансирования;

К₅ - коэффициент рентабельности продаж.

Кроме того Сбербанк России установил коэффициенты значимости:

К₁ = 0,11; К₂ = 0,05; К₃ = 0,42; К₄ = 0,21; К₅ = 0,21.

Порядок расчета общей суммы баллов определяется по средней арифметической взвешенной:

?W = 0,11Чкласс показателя + 0,05Чкласс показателя + 0,42 Чкласс показателя + 0,21Чкласс показателя + 0,21Чкласс показателя

Для анализируемого предприятия:

?W = 0,11 х 3 + 0,05 х 1 + 0,42 х 1 + 0,21 х 1 + 0,21 х 1 = 1,22

Следовательно, поскольку значение показателя 1,22, то предприятие относится к второму классу кредитоспособности. Кредитование заемщиков второго класса осуществляется на обычных условиях, т.е. при наличии соответствующих форм обеспечения.

финансирование основной производственный амортизационный



3. ОЦЕНКА И УПРАВЛЕНИЕ ОСНОВНЫМИ СРЕДСТВАМИ

3.1 Анализ основных средств

Для анализа состава структуры основных средств воспользуемся информацией из формы №5 за период 2010-2012 гг. (таблица 12).

Таблица 12

Состав и структура основных средств

Состав	2010 г.	2011 г.	2012 г.
	сумма, тыс. руб.	уд. вес, %	сумма, тыс. руб.	уд. вес, %	сумма, тыс. руб.	уд. вес, %
Здания	3436	55,0	97	2,4	97	2,6
Сооружения	39	0,6	1213	31,0	1213	32,6
Машины и оборудование	1164	18,6	1519	38,9	1505	40,6
Транспортные средства	1585	25,3	1035	26,5	850	22,9
Производственный и хозяйственный инвентарь	31	0,5	45	1,2	47	1,3
Итого основных средств	6255	100	3909	100	3712	100
В т.ч. производственные	2916	46,7	3909	100	3712	100
непроизводственные	3339	53,4

Стоимость основных производственных средств предприятия за 2010-2012 гг. сократилась на 2543 тыс. руб. или на 40,6%. В структуре основных средств преобладают основные производственные фонды. Их стоимость за анализируемый период сократилась на 13,22%. При этом стоимость непроизводственных фондов предприятия в 2011 г. и 2012 г. полностью отсутствует, в 2010 г. на балансе предприятия находился жилой фонд, но в 2011 г. его передали г. Лузе, т.к. у предприятия не было средств на его содержание.

Доля активной части основных средств на предприятии достаточно высока и имеет тенденцию к увеличению. Однако стоимость транспортных средств сокращается: в 2012 г - 850 тыс. руб., что составило 53,7% от уровня 2010 г.

Наибольший удельный вес в структуре основных средств принадлежит машинам и оборудованию. Наименьшая доля в структуре основных средств у производственного инвентаря. При этом стоимость производственного инвентаря в 2012 г. возросла по сравнению с 2010 г. на 16 тыс. руб. или 151,6%.

На предприятии наиболее резко сократилась стоимость транспортных средств до 850 тыс. руб. в 2012 г., что составляет 53,6% от уровня 2010 г. Большая часть транспортных средств предприятия - грузовые машины и краны, с помощью которых перевозят лесопродукцию. Т.к. автопарк практически не обновляется, то предприятие с каждым годом списывает все большие стоимости непригодных к дальнейшему использованию транспортных средств.

В структуре основных средств увеличение доли наблюдается у сооружений. Это связано с передачей на баланс предприятия объектов водоснабжения (сеть водопроводов и три артезианские скважины).

Таким образом, на МУП «Лальский Агротехцентр» стоимость основных средств за три анализируемых года сократилась на 20,4%. При этом наиболее быстрыми темпами сокращается стоимость транспортных средств. Увеличилась стоимость только сооружений и производственного инвентаря. Предприятие избавляется от лишних и малоиспользуемых основных средств, сто свидетельствует о стремлении руководства улучшить структуру основных средств.

Движение и состояние основных средств предприятия характеризуют коэффициенты обновления, выбытия, прироста, амортизации и годности, которые представлены в таблице 13.

За анализируемый период по данным таблицы состояние основных средств изменилось. Положительным моментом является то, что стало больше поступать основных средств. В 2010 г. поступило основных фондов на 12894 тыс. руб., а в 2012 г. - на 29954 тыс. руб. Причём на предприятие больше других поступают основные средства, относимые к группе машины и оборудование. Например, в 2010 г. из 12894 тыс. руб. поступивших основных средств машин и оборудования поступило на 6283 тыс. руб. В 2012 г. были введены в эксплуатацию сооружения стоимостью 23963 тыс. руб. таким образом, предприятие, не смотря на кризисное положение, приобретает основные средства, которые относят к активной части основных производственных фондов.

Таблица 13

Анализ состояния, движения и воспроизводства основных средств

Показатели	2010 г.	2011 г.	2012 г.	Абсол. измен. 2012 г. к 2010 г.
Наличие на начало года, тыс. руб.	919367	927442	922335	2968
Выбыло основных средств, тыс. руб.	4819	17324	404634	399815
Поступило основных средств, тыс. руб.	12894	12217	29954	17060
Наличие на конец года, тыс. руб.	927442	922335	547655	-379787
Сумма накоплений амортизации на конец года, тыс. руб.	350189	351799	246078	-104111
Прирост основных средств, тыс. руб.	8075	-5107	-374680	-382755
Срок обновления, лет	71,4	76,9	18,2	-53,2
Коэффициент выбытия	0,005	0,019	0,439	0,433
Коэффициент прироста	0,009	-0,006	-0,46	-0,415
Коэффициент амортизации	0,378	0,381	0,449	0,071
Коэффициент годности	0,622	0,619	0,551	-0,071

В 2010 и 2011 гг. коэффициент выбытия был низким, т.е. выбывала незначительная часть основных средств по сравнению с наличием на начало года. В 2012 г. этот показатель составил 0,439, т.е. 43,9% от стоимости основных средств на начало года было списано с баланса предприятия. При этом в 2012 г. поступило основных средств всего 29954 тыс. руб., коэффициент обновления составил 0,055 и, как следствие, коэффициент прироста был отрицательным -0,406. Прирост основных средств на МУП «Лальский Агротехцентр» имел место только в 2010 г., в последующих годах стоимость выбывших основных средств превышала стоимость поступивших.

Срок обновления основных средств МУП «Лальский Агротехцентр» в 2010 г. составлял 71,4 года, в 2012 г. сократился до 18,2 лет. Такой длительный срок обновления обусловлен критическим финансовым положением предприятия, отсутствием средств на обновление основных фондов.

Коэффициент амортизации по сравнению с 2010 г. увеличился с 0,378 до 0,449 - данное увеличение незначительно. Основные средства на предприятии в 2012 г. были амортизированы на 44,9. Большая часть основных средств пригодна для дальнейшего использования, но она уменьшается пропорционально коэффициенту амортизации.

Таким образом, на предприятии основные средства практически не обновляются. Предприятие воспроизводит основные фонды путём капитального ремонта, реконструкции.

Об эффективности использования основных средств говорят такие показатели, как фондовооружённость, фондоотдача фондоёмкость и фондорентабельность. Так как МУП «Лальский Агротехцентр» за 2010 и 2011 гг. получило убыток от продаж, то рассчитать показатель фондорентабельности за эти два года невозможно (таблица 14).

Таблица 14

Показатели эффективности использования основных средств

Показатели	2010 г.	2011 г.	2012 г.	Абсол. измен. 2012 г. к 2010 г.
Фондовооружённость, тыс. руб.	58,54	53,35	74,20	-46,28
Фондоотдача, руб.	1,13	2,13	2,03	1,48
Фондоёмкость, руб.	0,89	0,47	0,49	-1,33
Фондорентапбельность, руб.	-	-	0,18	-

Данные таблицы 14 показывают, что фондовооружённость за анализируемый период снизилась с 120,48 тыс. руб. до 74,20 тыс. руб., что, несомненно, является отрицательным моментом. Показатель фондоотдачи увеличился с 0,55 руб. до 2,03 руб., т.е. на 1 руб. стоимости основных производственных фондов в 2010 г. приходилось 55 коп. выручки, а в 2012 г. сократилось до 2руб.03 коп. Фондоёмкость, наоборот, имеет тенденцию к снижению с 1,82 руб. в 2010 г. до 0,49 руб. в 2012 г.

В целом можно сказать, что основные средства используются на предприятии эффективно.

3.2 Амортизационная политика

В системе формирования и реализации политики управления основными фондами предприятия одной из наиболее важных функций финансового менеджера является обеспечение своевременного и эффективного их обновления.

Интенсивность обновления основных производственных фондов определяется их физическим и моральным износом. В процессе этих видов износа основные средства постепенно утрачивают свои первоначальные функциональные свойства и их дальнейшее использование становится либо технически невозможным, или экономически нецелесообразным. Скорость утраты основными средствами своих первоначальных функциональных свойств, а соответственно и уровень интенсивности их обновления, во многом определяются индивидуальными условиями их использования в процессе производственной деятельности. В соответствии с этими условиями различаются и нормы амортизационных отчислений. Амортизационная политика предприятия представляет собой составную часть общей политики управления основными производственными фондами, заключающуюся в индивидуализации интенсивности обновления в соответствии со спецификой их эксплуатации. В процессе формирования амортизационной политики должны учитываться следующие факторы: объём используемых собственных основных производственных средств, методы отражения в учёте реальной стоимости используемых основных средств, разрешённые законодательством методы амортизации, состав и структура основных средств, темпы инфляции.

В учётной политике МУП «Лальский Агротехцентр» закреплено, что предприятие не приводит переоценку основных средств. Таким образом, амортизационные отчисления не характеризуют в полной мере фактический износ основных фондов предприятия. Занижение размера реального износа основных производственных фондов приводит к уменьшению скорости их обновления.

На МУП «Лальский Агротехцентр» амортизационные отчисления рассчитывают линейным методом, так как данный метод является самым простым. При этом методе годовая сумма амортизационных отчислений определяется исходя из первоначальной стоимости объекта основных средств и нормы амортизации, исчисленной исходя из срока полезного использования этого объекта.

ПБУ 6/01 кроме линейного метода разрешает использовать способ уменьшаемого остатка, способ списания стоимости по сумме чисел лет срока полезного использования и способ списания пропорционально объёму выпущенной продукции, выполненных работ, оказанных работ.

При способе уменьшаемого остатка годовая сумма начисления амортизационных отчислений исходя из остаточной стоимости объекта основных средств на начало отчётного года и нормы амортизации, исчисленной исходя из срока полезного использования этого объёкта и коэффициента ускорения.

При способе списания стоимости по сумме чисел лет срока полезного использования годовая сумма амортизационных отчислений определяется исходя из первоначальной стоимости объекта основных средств и годового соотношения, где в числителе число лет, остающихся до конца срока службы объекта, а в знаменателе - сумма чисел лет срока службы объекта. При способе списания стоимости пропорционально объёму продукции (работ) начисление амортизационных отчислений производится исходя из натурального показателя объёма продукции (работ) в отчётном периоде и соотношения первоначальной стоимости объекта основных средств и предполагаемого объёма продукции (работ) за весь срок полезного использования объекта основных средств.

НК РФ закрепил два метода начисления амортизации: линейный и нелинейный. Нелинейный метод схож со способом уменьшаемого остатка.

Использование нелинейного метода позволяет предприятию в первые годы эксплуатации списывает большую стоимость, нежели при использовании линейного метода. Таким образом, ускоряется процесс обновления основных производственных фондов.

Обновление основных производственных фондов предприятия может осуществляться путём простого или расширенного воспроизводства. Простое воспроизводство осуществляется по мере физического и морального их износа в пределах суммы накопленной амортизации (средства амортизационного фонда). Наряду с амортизационным фондом предприятия могут создавать ремонтный фонд, который также включается в себестоимость. Формами простого воспроизводства является замена устаревшего оборудования новым и капитальный ремонт.

Расширенное воспроизводство осуществляется с учётом необходимости формирования новых видов основных средств не только за счёт суммы накопленной амортизации, но и за счёт других финансовых источников (прибыли, долгосрочных финансовых кредитов). К формам расширенного воспроизводства относят новое строительство, расширение действующего предприятия, реконструкцию и модернизацию.

В настоящее время МУП «Лальский Агротехцентр» ремонтирует основные средства, проводит реконструкцию (например, в декабре 2005 г. была реконструирована система водопровода) и незначительную долю изношенных фондов заменяет новыми. На предприятии не создают резерв для ремонта основных средств. Текущий ремонт финансируется из текущих поступлений выручки от продажи, а капитальный - разовых поступлений от выбытия основных средств, так как из-за кризисного финансового положения предприятие не может воспользоваться банковским кредитом. Ремонт основных средств МУП «Лальский Агротехцентр», как правило, проводит хозяйственным способом, т.е. собственными силами. При этом разрабатываются планы-графики ремонтов и составляется калькуляция затрат по каждому конкретному ремонту.

3.3 Управление финансирование основных средств

Финансирование обновления основных производственных фондов в целом сводится к двум вариантам.

Первый основывается на том, что весь объём обновления основных фондов финансируется за счёт собственного капитала, второй - на смешанном финансировании за счёт собственного и долгосрочного заёмного капитала.

Выбор соответствующего варианта финансирования обновления основных производственных фондов МУП «Лальский Агротехцентр» в целом осуществляется с учётом следующих основных факторов:

- достаточности собственных финансовых ресурсов для обеспечения экономического развития предприятия в предшествующем периоде;

- стоимость долгосрочного финансового кредита в сравнении с уровнем прибыли, генерируемой обновляемыми видами основных производственных фондов;

- достигнутого соотношения использования собственного и заёмного капитала, определяющего уровень финансовой устойчивости предприятия;

- доступности долгосрочного финансового кредита для предприятия.

В таблице 15 представлена структура финансирования основных средств в 2005 г.



Таблица 15

Структура финансирования основных средств МУП «Лальский Агротехцентр» в 2012 г.

Источники финансирования	Уд. вес, %
Собственные средства	10
Краткосрочные кредиты	25
Кредиторская задолженность	65
Итого	100,0

Данные таблицы 15 свидетельствуют, что за счёт собственного капитала и краткосрочных банковских кредитов финансируется небольшой объём обновления основных средств завода. Основным источником является кредиторская задолженность, т.е. большую часть нового оборудования МУП «Лальский Агротехцентр» приобретает на условиях товарного кредита.

Данная ситуация связана с тем фактом, что предприятие находится в кризисном финансовом состоянии.



4. ПУТИ СОВЕРШЕНСТВОВАНИЯ ПОЛИТИКИ УПРАВЛЕНИЯ ОСНОВНЫМИ СРЕДСТВАМИ

В условиях нехватки денежных средств для обновления основных средств МУП «Лальский Агротехцентр» следует использовать лизинг или долгосрочный кредит.

Приобрести имущество с помощью кредита взять его в лизинг - эта проблема может быть решена только при помощи финансово-экономического анализа.

Финансовая оценка операций по лизингу включает расчёт платежей и сопоставление полученных результатов с возможностями покупки материальных активов за счёт собственных инвестиционных ресурсов или заёмных кредитных источников.

В г. Кирове лизинговыми операциями занимается ряд организаций, среди которых ОАО машиностроительная лизинговая компания «Машлизинг», филиал в г. Кирове ЗАО «Балтийский лизинг», АКБ «Вятка-банк».

Классический лизинг носит трёхсторонний характер взаимоотношений: лизингодатель, лизингополучатель и продавец (поставщик) имущества. Лизинговая операция осуществляется по следующей схеме. Будущий лизингополучатель нуждается в каком либо имуществе, для приобретения которого у него нет свободных финансовых средств. Тогда он обращается в лизинговую компанию и заключается с ней лизинговую сделку. Согласно договору лизинга, лизингополучатель выбирает продавца, располагающего требуемым имуществом, а лизингодатель приобретает его в собственность и передаёт лизингополучателю в пользование на определённый срок за оговорённую в договоре лизинговую плату. По окончании договора от его условий имущество возвращается лизингодателю или переходит в собственность лизингополучателя.

Основным видом деятельности МУП «Лальский Агротехцентр» заготовка леса. Для увеличения эффективности производства необходима углубленная переработка древесины. Новые универсальные многопильные станки, производства ОАО «Тюменского станкостроительного завода, стоят 613600-385000 рублей. Коммерческие банки г. Кирова предоставляют долгосрочные кредиты до 1000 тыс. руб. под 20-22% годовых. При этом оценивается платёжеспособность предприятия. Так как у МУП «Лальский Агротехцентр» не хватает собственных средств даже на формирование запасов и затрат, то банки откажут в предоставлении кредита.

Рассчитаем эффективность принятия управленческих решений о приобретении или аренде основного средства на условном примере. Сопоставим совокупные затраты на финансирование сделки по приобретению, например, станка двухвальный многопильный Ц2ДК стоимостью 613600 руб. (в том числе НДС - 93600 руб.) через лизинг и непосредственно за счёт кредитных ресурсов. Так как станок фрезерный относится в соответствии с Классификацией основных средств, включаемых в амортизационные группы (утверждена постановлением Правительства РФ к 5 амортизационной группе, то установим нормативный срок службы 9 лет. Для амортизируемых основных средств, которые являются предметом договора лизинга, к основной норме амортизации налогоплательщик вправе применять специальный коэффициент, но не выше 3.Так как при расчёте амортизации будем использовать коэффициент ускорения амортизации, равный 3, то срок списания объекта уменьшится до 3 лет. Срок действия договора лизинга совпадает со сроком полезного использования станка. Для приобретения станка лизингодатель использует кредит, взятый на срок действия договора лизинга. Процентная ставка составляет 22% годовых.

Считаем, что возврат кредита осуществляется равными частями в течение 3 лет. Договором лизинга оговорён порядок расчёта комиссионного вознаграждения в размере 5% от стоимости станка. По окончании договора лизинга станок перейдёт в собственность лизингополучателя. Приобретатель имеет возможность использовать банковский кредит на приобретение станка. Сроки, процентные ставки, а также иные условия кредитования в целях сопоставимости анализа совпадают с условиями кредита, взятого лизингодателем для покупки имущества и сдачи в лизинг.

Лизингополучатель осуществляет периодические лизинговые платежи, которыми полностью возмещает стоимость имущества. В структуру лизингового платежа входят: сумма выплат по кредиту, взятому лизингодателем на покупку станка, проценты за кредит, сумма налога на имущество ,комиссионное вознаграждение.

Общая сумма лизинговых платежей, которую в течение 3 лет должен заплатить лизингополучатель, составляет согласно таблице 16 -1065357 руб., что на 73,6% больше стоимости станка (613600 руб.). Сумма НДС в лизинговых платежах составляет 162512,1 руб., на эту сумму уменьшаются реальные выплаты в бюджет.

Кроме того, согласно пп. 10 п. 1 ст. 264 НК РФ сумма лизинговых платежей без НДС списывается в полном объёме на себестоимость, что при ставке налога на прибыль 24% даёт налоговую экономию 216682,8 руб. Итак, чистый денежный поток у лизингополучателя за весь период договора составляет 686162 руб

Таблица 16

Расчёт чистого денежного потока при приобретении станка на условиях лизинга, руб.

Показатели	1 год	2 года	3 года	Итого
1. Погашение кредита на конец года	204533,3	204533,3	204533,3	613600,0
2. Выплаты % за год	134992,0	89994,7	44997,3	269984,0
3. Долг по кредиту на 01.01	613600,0	409066,7	204533,3
4. Амортизация у лизингодателя за год	204533,3	204533,3	204533,3	613600,0
5. Остаточная стоимость у лизингодателя на 01.01	520000,0	315466,7	110933,3
6. Налог на имущество	11440,0	6940,27	2440,53	20820,8
7. Возврат НДС	31200,0	31200,0	31200,0	93600,0
8. Лизинговые расходы (1 + 2 + 6 - 7)	319765,3	270268,3	220771,2	810804,8
9. Комиссионное вознаграждение	30680,0	30680,0	30680,0	92040,0
10. Итого лизинговые расходы без НДС (8 + 9)	350445,3	300948,3	251451,2	902844,8
11. НДС	63080,16	54170,69	45261,22	162512,1
12. Лизинговые расходы с НДС (10 + 11)	413525,5	355119,0	296712,4	1065357,0
13. Налоговая экономия	84106,9	72227,6	60348,3	216682,8
14. Чистый денежный поток (12 - 11 - 13)	266338,5	228720,7	191102,9	686162,0

Так как было сделано допущение о сопоставимости кредитных взаимоотношений, то график возврата и сумма процентов за кредит в случае приобретения имущества с привлечением кредитных ресурсов будут одинаковы. В отличии от лизинга в случае приобретения имущества с привлечением кредита станок сразу становится собственностью приобретателя. Приобретатель начисляет сумму амортизации, причём к её норме уже не применяется коэффициент ускорения. При прочих равных условиях это приводит к увеличению срока списания имущества и увеличения суммы налога на него. Начисленная амортизация в течение 3 лет согласно таблице 16 составит 204533,3 руб., а общая сумма налога на имущество - 29820.27 руб. При списании указанных сумм на себестоимость организация уменьшает налогооблагаемую базу по налогу на прибыль на 234353,6 руб. Таким образом, налоговая экономия составит 56244.86 руб. Чистый денежный поток у приобретателя составит 763559,4 руб., что на 11,3% больше, чем совокупные затраты приобретателя в случае использования лизинга.

Таблица 17

Расчёт чистого денежного потока при приобретении станка с привлечением кредита, руб.

Показатели	1 год	2 года	3 года	Итого
1. Погашение кредита на конец года	204533,3	204533,3	204533,3	613600,0
2. Выплаты % за год	134992,0	89994,7	44997,3	269984,0
3. Долг по кредиту на 01.01	613600,0	409066,7	204533,3
4. Амортизация за год	68177,8	68177,8	68177,8	204533,3
5. Остаточная стоимость на 01.01	520000,0	451822,2	383644,4
6. Налог на имущество	11440,0	9940,09	8440,18	29820,27
7. Возврат НДС	31200,0	31200,0	31200,0	93600,0
8. Расходы, уменьшающие налогооблагаемую базу по налогу на прибыль (4 + 6)	79617,8	78117,9	76618,0	234353,6
9. Налоговая экономия	84106,9	72227,6	60348,3	216682,8
10. Чистый денежный поток (1 + 2 + 6 - 7 - 9)	266338,5	228720,7	191102,9	686162,0

Сравнение вариантов позволяет сделать вывод о том, что лучшим по критерию минимума совокупность затрат на реализацию проекта при данных условиях является приобретение станка на условиях лизинга.

С целью снижения расходов предприятия необходимо провести мероприятия по реализации объектов социальной сферы и жилищно-коммунального хозяйства.

Необходимость проведения указанных мероприятий обусловлена тем, что только в 2012 г. расходы на содержание ЖКХ составили 24508 тыс. руб., а расходы только 11073 тыс. руб., соответственно, убыток от содержания указанных объектов на балансе предприятия по итогам 2010 года составил 13435 тыс. руб.

Остаточная стоимость объектов социальной сферы и ЖКХ на 01.01.2011 г. составляла (таблица 18).

Таблица 18

Остаточная стоимость объектов социальной сферы и ЖКХ

Наименование объекта	Занимаемая площадь, м2	Остаточная стоимость, сумма, тыс. руб.
Жилой комплекс	3090	1 344
Общежитие 1	9939	14 345
Общежитие 2	3661	2 548
Баня	459	213
Охотхозяйство	441	20

После проведения инвентаризации и оценки использования объектов социальной сферы и ЖКХ внешний управляющий вправе приступить к реализации указанных объектов в соответствии учётом особенностей по реализации указанных объектов, установленной статьёй 132 ФЗ «О несостоятельности (банкротстве)»

Данная мера предполагает сокращение расходов предприятия ориентировочно на сумму до 10 000 тыс. руб. ежегодно, что позволит повысить эффективность производства в целом.

Предполагаемый срок реализации данных мероприятий - I квартал 2013 года.

Список имущества, который может быть представлен к реализации, отражён в таблице 19.

Таким образом, наибольший доход можно получить от реализации незавершённого строительства, а именно 31000 тыс. руб.

В целом за счёт реализации всего списка предприятие может привлечь дополнительно финансовых ресурсов на сумму 55250 тыс. руб. Помимо привлечения финансовых ресурсов предприятие снизит свои затраты на содержание имущественного комплекса.

Таблица 19

Перечень имущества МУП «Лальский Агротехцентр», возможный к реализации

Наименование объекта недвижимости (производственный комплекс, объект социально-культурного или бытового назначения, незавершённое строительство, иное)	Год ввода	Балансовая стоимость (тыс. руб.)	Остаточная стоимость (тыс. руб.)	Общая площадь (м2)	Ориентировочная рыночная цена (тыс. руб.)
Складское хозяйство
Ёмкости для хранения нефтепродуктов		830	410		500
Объекты социнфраструктуры
Магазин		2891	2237	873	1100
Подсобное хозяйство		2497	2245	5528	350
Итого по объектам социнфраструктуры		7971	5826		2950
ЖКО
Общежитие	1982	16887	14345	9939	0
Общежитие	1958	3981	2548	3661	0
Баня	1950	620	213	459	800
Водопроводные сети	1958-1988	1306	328	4778	0
Электросети	1979	33	11		0
Итого по ЖКО		22827	17445		800
НЕЗАВЕРШЁННОЕ СТРОИТЕЛЬСТВО
Автовесовая		92	92		50
База ОКСа		767	767		700
Маслоцех		574	574		100
Комплекс корпуса 100		56181	56181		30000
Склад спецлома		1152	1152		150
Магистраль водопровода		257	257		0
Итого по незавершённому строительству		59 023	59 023		31 000
Гараж	01.12.1989	3 042	2 664	3 240	3 000
Корпус 102	01.12.1990	13 341	12 442	7 283	8 000
Оборудование, не используемое в процессе производства					5 000
Сырьё, материалы, неликвиды					4 000
ИТОГО		106204	97 400		55 250



ЗАКЛЮЧЕНИЕ

Объектом исследования выступило муниципальное унитарное предприятие «Лальский Агротехцентр».

За все три анализируемых года расходы МУП «Лальский Агротехцентр» превышали доходы. Финансовым результатом деятельности был убыток.

Стоимость основных производственных средств предприятия за 2010-2012 гг. сократилась на 188409 тыс. руб. или на 20,4%. При этом сокращается стоимость всех групп основных средств за исключением сооружений и производственного инвентаря.

В структуре основных средств преобладают основные производственные фонды. Их стоимость за анализируемый период сократилась на 13,22%. При этом стоимость непроизводственных фондов предприятия сократилась в 1,6 раза.

Наибольший удельный вес в структуре основных средств принадлежит зданиям: в 2010 г. - 56,0%, 2011 г. - 55,89%, 2012 г. - 50,20%. За анализируемый период стоимость зданий уменьшилась на 148409 тыс. руб. или 28.64%. Это связано с тем, что предприятие полностью переходит на производство «мирной» продукции. Зданий цехов, в которых ранее производилась военная продукция, долгое время использовались и стали разрушаться, капитальный ремонт их не производили в связи с критическим положением. Поэтому здания старых цехов сейчас сносят и соответственно снимают с баланса.

Наименьшая доля в структуре основных средств у производственного инвентаря. При этом стоимость производственного инвентаря в 2012 г. возросла по сравнению с 2010 г. на 2330 тыс. руб. или 935,54%.

На предприятии основные средства практически не обновляются. Предприятие воспроизводит основные фонды путём капитального ремонта, реконструкции и модернизации.

Фондовооружённость за анализируемый период возросла с 185,12 тыс. руб. до 279,52 тыс. руб., что, несомненно, является положительным моментом. Показатель фондоотдачи уменьшился с 0,69 руб. до 0,33 руб., т.е. на 1 руб. стоимости основных производственных фондов в 2010 г. приходилось 69 коп. выручки, а в 2012 г. сократилось до 33 коп. Фондоёмкость, наоборот, имеет тенденцию к увеличению с 1,44 руб. в 2010 г. до 3,04 руб. в 2012 г. Резкое снижение фондоотдачи по сравнению с уровнем 2010 г. произошло в 2011 г. - на 28 коп. В 2012 г. по сравнению с 2011 г. отклонение было незначительным - 8 коп.

В целом можно сказать, что основные средства используются на предприятии не эффективно.

В учётной политике МУП «Лальский Агротехцентр» закреплено, что предприятие не проводит переоценку основных средств. Таким образом, амортизационные отчисления не характеризуют в полной мере фактический износ основных фондов предприятия. Занижение размера реального износа основных производственных фондов приводит к уменьшению скорости их обновления.

На МУП «Лальский Агротехцентр» амортизационные отчисления рассчитывают линейным методом, так как данный метод является простым. При этом методе годовая сумма амортизационных отчислений определяется исходя из первоначальной стоимости объекта средств и нормы амортизации, исчисленной исходя из срока полезного использования этого объекта.

В настоящее время МУП «Лальский Агротехцентр» ремонтирует основные средства, проводит реконструкцию (например, в декабре 2010 г. - апреле 2011 г. была реконструирована система внешней канализации) и незначительную долю изношенных фондов заменяет новыми. На предприятии не создают резерв для ремонта основных средств. Текущий ремонт финансируется из текущих поступлений выручки от продажи, а капитальный - разовых поступлений от выбытия основных средств, так как из-за кризисного финансового положения предприятие не может воспользоваться банковским кредитом. Ремонт основных средств МУП «Лальский Агротехцентр», как правило, проводит хозяйственным способом, т.е. собственными силами. При этом разрабатываются планы-графики ремонтов и составляется калькуляция затрат по каждому конкретному ремонту. За счёт собственного капитала и краткосрочных банковских кредитов финансируется небольшой объём обновления основных средств предприятия. Основным источником является кредиторская задолженность, т.е. большую часть нового оборудования МУП «Лальский Агротехцентр» приобретает на условиях товарного кредита.

Данная ситуация связана с тем фактом, что предприятие находится в кризисном финансовом состоянии.

В качестве мер совершенствования политики оценки и управления основными средствами было предложено:

- использование лизинга;

- реализация ряда объектов основных средств.



СПИСОК ЛИТЕРАТУРЫ

1. Басовский Л.Е. Финансовый менеджмент: Учебник.- М.: ИНФРА - М., 2007, - 239 с.

2. Бланк И.А. Финансовая стратегия предприятия. - Киев: Ника-Центр Эльга, 2011. - 711 с.

3. Бланк И.А. Управление активами. - Киев: Ника-Центр Эльга, 2011. - 573 с.

4. Власова В.М. Финансовый менеджмент: Учебное пособие - М.: Финансы и статистика. - 2004. - 128 с.

5. Овсийчук М.Ф., Сидельникова Л.Б. Финансовый менеджмент: Учебное пособие. - М.: Изд. Дом «Дашков и К^о», - 2010. - 152 с.

6. Павлова Л.Н. Финансовый менеджмент. 2-е изд., перераб. и доп. - М.: ЮНИТИ - ДАНА - 2001, - 619 с.

7. Финансовый менеджмент: Учебник для вузов. Под ред. Поляка Г.Б. -

2-е изд., перераб. и доп. - М.: ЮНИТИ, 2004. - 527 с.

8. Финансовый менеджмент: Учебный курс/ Бланк И.А., - Киев: Эльга, 2011., Ника-Центр - 528 с.

9. Финансовый менеджмент /Под ред. Шохина Е.И. М.: ФКК ПРЕСС, - 2002, - 408 с.



ПРИЛОЖЕНИЕ А

Номенклатура выпускаемой продукции

Наименование продукции	Насыщенность товарного ассортимента
Замки врезные	8
Замки гаражные	2
Замки накладные	9
Замки накладные	9
Замки накладные	9
Замки накладные	9
Замки висячие	4
Замки усиленной конструкции	4
Прочие замочно-скобяные изделия (ручки, защёлки, петли оконные и дверные)
Изделия из пластмассы	6
Духовка для копчения	1
Приспособление для консервирования	1
Косилка роторная	1
Деревообрабатывающая машина	1
Станок фрезерный СФ 676	1
Настольно-сверлильный станок	1
Тисы станочные	1
Полуоси для автомобилей	5
Ось для трактора 403-21-307/308	2
Запасные части к сельскохозяйственной технике
Муфта	1
Крестовина к стиральной машине	2
Прочая готовая продукция (услуги промышленного характера, выполняемые на сторону)



ПРИЛОЖЕНИЕ Б

Состав и структура оборотных средств

Состав	2010 г.	2011 г.	2012 г.
	сумма, тыс. руб.	уд. вес, %	сумма, тыс. руб.	уд. вес, %	сумма, тыс. руб.	уд. вес, %
Производственные запасы	420	21,5	547	21,1	623	27,2
Незавершённое производство	216	11,1	238	9,2	251	11
Расходы будущих периодов	3	0,1	3	0,1	-	-
Итого оборотных производственных фондов	639	32,7	788	30,4	874	38,2
НДС	31	1,6	31	1,2	-	-
Готовая продукция	4	0,2	9	0,3	25	1,1
Краткосрочная дебиторская задолженность	1279	65,4	1761	67,9	1372	60
Краткосрочные финансовые вложения	-	-	5	0,2	10	0,4
Денежные средства	2	0,1	-	-	8	0,3
Итого фондов обращения	1316	67,3	1806	69,6	1415	61,8
Всего оборотных фондов	1955	100	2594	100	2289	100



ПРИЛОЖЕНИЕ В

Аналитические балансы МУП «Лальский Агротехцентр» (на конец периода) тыс. руб.

Виды средств предприятия и их источников	2010 г.	2011 г.	2012 г.
Актив 1. Денежные средства и краткосрочные финансовые вложения	2	5	18
2. Дебиторская задолженность и прочие оборотные активы	1279	1761	1372
3. Запасы и затраты	674	828	899
Всего текущих активов	1955	2594	2289
4. Иммобилизованные средства	3992	1329	1275
Итого активы предприятия	5947	3923	3564
Пассив 1. Кредиторская задолженность и краткосрочные пассивы	579	756	582
2. Краткосрочные кредиты и займы	654	160	300
Всего краткосрочный заёмный капитал (краткосрочные обязательства)	1283	916	882
3. Долгосрочный заёмный капитал (долгосрочные обязательства)	817	669	520
4. Собственный капитал	3897	2338	2162
Итого пассивы предприятия	5947	3923	3564

ПРИЛОЖЕНИЕ Г

Состав и структура имущества предприятия

Виды имущества и капитала предприятия	2010 г.	2011 г.	2012 г.	Изменения (+-)	2012 г. в % к 2010 г.
	тыс. руб.	в % к итогу	тыс. руб.	в % к итогу	тыс. руб.	в % к итогу	тыс. руб.	в уд. весе, %
1	2	3	4	5	6	7	8 = 6 - 2	9 = 7 - 3	10 = 6 / 2
Актив 1. Денежные средства и краткосрочные финансовые вложения	2		5	0,1	18	0,5	16	0,5	900
2. Дебиторская задолженность и прочие оборотные активы	1279	21,5	1761	44,9	1372	38,5	93	17	107,3
3. Запасы и затраты	674	11,3	828	21,1	899	25,2	225	13,9	133,4
Всего текущих активов	1955	32,9	2594	66,1	2289	64,2	334	31,3	117,1
4. Иммобилизованные средства	3992	67,1	1329	33,9	1275	35,8	-2717	-313	31,9
Итого активы предприятия	5947	100	3923	100	3564	100	-2383	-	59,9
Пассив 1. Кредиторская задолженность и краткосрочные пассивы	579	9,7	756	19,2	582	16,3	3	6,6	100,5
2. Краткосрочные кредиты и займы	654	11	160	4,1	300	8,4	-354	-2,6	45,9
Всего краткосрочные заёмный капитал (краткосрочные обязательства)	1233	20,7	916	23,3	882	24,7	-351	4	71,5
3. Долгосрочный заёмный капитал (долгосрочные обязательства)	817	13,7	669	17,1	520	14,6	-297	0,9	63,6
4. Собственный капитал	3897	65,6	2338	59,6	2162	60,7	-1735	-4,9	55,5
Итого пассивы предприятия	5947	100	3923	100	3564	100	-2383	-	59,9

ПРИЛОЖЕНИЕ Д

Платёжный излишек (недостаток)

Актив	2010 г.	2011г.	2012 г.	Пассив	2010 г.	2011 г.	2012 г.	Платёжный излишек (+), недостаток (-)
								2010 г.	2011 г.	2012 г.
Наиболее ликвидные (S)	2	5	18	Наиболее срочные (Rp)	579	756	582	-577	-751	-564
Быстрореализуемые (Rа)	1279	1761	1372	Краткосрочные (Кt)	654	160	300	625	1601	1072
Медленнореализуемые (Z)	674	828	899	Долгосрочные (Кd)	817	669	520	-143	159	379
Труднореализуемые (F)	3992	1329	1275	Постоянные (Еc)	3897	2338	2162	95	-1009	-887
Итого	5947	3923	3564	Итого	5947	3923	3564

Размещено на Allbest.ru