2700

5390

7670

4980

22520

2930

5860

Выручка от реализации (ф.4) (прогноз движения денежных средств)

20085

20340

2650

5280

7530

4880

22090

2870

5740

Отклонение (1-2)

-1310

400

50

110

140

100

430

60

120

Источник: собственная разработка

Сложившееся отклонение по факту 2005 года объясняется тем, что в расчете движения денежных средств участвует сумма налога на добавленную стоимость.

Анализ достаточности источников для погашения платежей по кредитному договору проводится на основании анализа прогноза денежных потоков СП «Унибокс» ООО за период пользования кредитом. Среднемесячные поступления выручки в период кредитования планируются в размере 1610 млн. рублей.

Фактически с начала 2006 года на текущие счета предприятия по всем видам валют поступило выручки в рублевом эквиваленте 7828,7 млн. рублей (среднемесячные поступления составили 2609,6 млн. рублей).

В структуре статей оттока денежных средств наибольший удельный вес занимает расход денежных средств на погашение кредитов (в том числе процентов) и займов, оплату налогов, оплату приобретенных активов, а также прочие операционные расходы от проведения операций на валютном рынке.

Направление выручки (табл. 2.8), запланированной в 2006 году на погашение кредитов (в том числе процентов за пользование ими) и займов, в среднем за месяц составит 910,8 млн. рублей, или 37,4% в общем объеме направлений денежных средств, в том числе планируемые платежи по испрашиваемому кредиту начинается с сентября месяца текущего года и до апреля 2007 года в среднем за месяц составят 24,3 млн. рублей.

Таблица 2.8 Прогноз притока и оттока денежных средств СП «Унибокс» ООО (млн. руб.)

Показатели	Прогнозные показатели
	2006 г.	I кв. 2006 г.	II кв. 2006 г.	III кв. 2006 г.	IV кв. 2006 г.	2007 г.	I кв. 2007 г.	II кв. 2007 г.
Прогнозируемый приток денежных средств, всего	39580	5145	10284	14638	9513	42910	5596	11090
Прогнозируемое направление денежных средств, всего	39580	5150	10280	14635	9515	42910	5600	11080
Погашение кредитов (в том числе процентов) и займов	11860	1580	3120	4360	2800	12820	1670	3260
в том числе погашение платежей в филиале №627 АСБ «Беларусбанк» по испрашиваемому кредиту				24,3	72,8	72,9	72,9
Уд. вес погашения кредиторской задолженности в общем оттоке денежных средств, %	30,0	30,7	30,4	29,8	29,4	29,9	29,8	29,4

Источник: собственная разработка

По расчетам предприятия прогноз поступлений денежных средств обеспечивает достаточность их для выплат ежемесячно заработной платы, приобретения сырья, уплаты налогов и своевременного исполнения обязательств по испрашиваемому кредиту в соответствии с графиком погашения.

Таким образом, проведенный анализ СП «Унибокс» ООО показал, что данное предприятие относится к первому классу платежеспособности, а также сможет обеспечить своевременность исполнения обязательств по испрашиваемому кредиту.

На основании комплексного анализа финансово-хозяйственной деятельности юридического лица, оценки платежеспособности заявителя осуществляется подготовка заключения о целесообразности выдачи кредита.

1.6 Заключение кредитного договора и порядок предоставления кредита

Открытие кредитной линии производится на основании решения кредитного комитета отделения банка с учетом испрашиваемой ссуды.

Сформированный пакет документов, в том числе заключение о целесообразности выдачи кредита, передается для рассмотрения членам кредитного комитета за несколько дней до заседания кредитного комитета.

Члены кредитного комитета принимают решение о предоставлении кредита или отказе в его выдаче.

Правилами предоставления кредитов не допускается осуществление кредитования юридических лиц при наличии расчетных документов в картотеке к внебалансовому счету «Расчетные документы, не оплаченные в срок», за исключением случая, когда в указанной картотеке отсутствуют расчетные документы, имеющие приоритет по очередности исполнения платежей над расчетным документом, оплачиваемым за счет кредита.

Следует отметить, что кредиты юридическим лицам предоставляются в безналичном порядке путем перечисления банком денежных средств на счет кредитополучателя на основании платежной инструкции банка либо на счета третьих лиц на основании платежной инструкции кредитополучателя (платежной инструкции третьего лица, акцептованной кредитополучателем). Кредиты в виде наличных денежных средств предоставляются юридическим лицам на выдачу заработной платы или закупку у физических лиц сельскохозяйственной и другой продукции, приобретение которой разрешено за наличный расчет законодательством.

Решение кредитного комитета оформляется протоколом кредитного комитета, а выписка из протокола кредитного комитета об открытии кредитной линии подшивается в кредитное досье.

Положительное решение кредитного комитета банка является основанием для заключения кредитного договора между банком и кредитополучателем.

К обязательным условиям кредитного договора относятся:

- лимит выдачи и лимит задолженности при открытии кредитной линии (в т.ч. возобновляемой);

- целевое использование кредита;

- порядок и сроки предоставления кредита, в течение которого кредитополучатель должен использовать предоставленные денежные средства и по истечении которого сумма разрешенного, но не использованного кредита должна списываться с внебалансового счета 99159 как несостоявшиеся обязательства;

- процентная ставка за пользование кредитом;

- сроки и порядок возврата кредита и уплаты процентов по нему;

- форма обеспечения исполнения кредитополучателем обязательства по возврату кредита и процентов по нему;

- ответственность юридического лица за невыполнение условий кредитного договора, в том числе за использование предоставленных денежных средств в форме кредита не по целевому назначению;

- ответственность банка за несвоевременное исполнение платежных инструкций, подлежащих оплате со счета по учету задолженности по кредиту, за невыполнение других условий кредитного договора;

- право учреждения банка при нарушении условий кредитного договора списывать денежные средства с текущего (расчетного) счета кредитополучателя в погашение основного долга по кредиту и процентам платежным требованием учреждения банка, оплачиваемым в порядке предварительного акцепта в день поступления в банк кредитополучателя, либо мемориальным ордером;

- периодичность и сроки представления банку баланса и других данных, необходимых для проверки использования кредита и анализа финансово-хозяйственной деятельности;

- предоставление кредитополучателем заявления об оплате платежных требований учреждения банка в порядке предварительного акцепта в день поступления;

- периодичность и формы контроля за целевым использованием кредита (в предусмотренных случаях);

- порядок досрочного расторжения;

- порядок разрешения споров и др.

В последующем все изменения условий кредитного договора оформляются дополнительными соглашениями к нему.

Размер кредитной линии, как правило, устанавливается на основании балансовых данных заемщика о размещении оборотных средств и имеющихся в его распоряжении источников их формирования. Согласно литературным источникам [10, с. 332], размер кредитной линии может быть рассчитан по формуле (2.1):

, (2.1)

где Р - размер кредитной линии;

ПЗ - производственные затраты;

НП - незавершенное производство;

ГП - готовая продукция;

ДЗ - дебиторская задолженность;

ТО - товары отгруженные;

КЗ - кредиторская задолженность;

СС - собственные средства.

Данную формулу целесообразно использовать, если предприятие запрашивает кредит для кредитования текущей деятельности в течение достаточно длительного времени.

Также лимит выдач может быть установлен в размере запрашиваемого заемщиком кредита, но предоставляться частями в течение определенного периода.

Например, СП «Унибокс» ООО попросило об открытии кредитной линии в размере 170 млн. руб. для оплаты поставок минеральных удобрений и средств защиты растений для проведения весенне-посевной кампании. Поскольку предприятие планировало осуществить данное мероприятие в течение апреля-мая, то ему установлен срок, в течение которого банк будет перечислять денежные средства в счет открытой кредитной линии на счета поставщиков по предъявлению в банк платежных поручений СП «Унибокс» ООО, до 31 мая.

Первоначально кредитный договор заключается на сумму предоставленного первого транша кредитной линии. При предоставлении же последующих частей кредита оформляются дополнения к кредитному договору.

Обязательство банка по предоставлению кредита возникает с момента заключения кредитного договора либо с момента наступления события, определенного договором, если он заключен с отлагательным условием, и действует до полного исполнения сторонами своих обязательств по нему.

В качестве отлагательного условия в кредитном договоре могут быть оговорены условия, в зависимости от выполнения кредитополучателем которых у банка возникает обязательство по предоставлению кредита. Выделяют: обязанность кредитополучателя зарегистрировать договор залога, заключить договор поручительства, предоставить гарантию, представить справку об отсутствии документов в картотеке к внебалансовому счету «Расчетные документы, не оплаченные в срок»; погасить часть задолженности по кредиту в пределах установленного договором лимита задолженности; установление ограничения по совокупной задолженности кредитополучателя с учетом ранее заключенных кредитных договоров; осуществление платежа по представленному к кредитованию договору (контракту) после выполнения определенных условий, предусмотренных этим договором (контрактом); выполнение этапа строительно-монтажных работ (по кредитам на цели, связанные с созданием и движением долгосрочных (внеоборотных) активов) и т.п.

Кредитный договор подписывается руководителями учреждения банка и кредитополучателя или другими должностными лицами, наделенными соответствующими полномочиями в соответствии с доверенностью, и скрепляется печатями учреждения банка и кредитополучателя. Сторонами подписывается каждый лист кредитного договора.

При заключении кредитного договора обязательство банка в сумме разрешенного, но не предоставленного кредита (части кредита), возникшее с момента заключения кредитного договора либо с момента наступления события, определенного кредитным договором, если он заключен с отлагательным условием, учитывается на внебалансовом счете № 99159 «Прочие обязательства по выдаче кредитов клиентам» [5].

Такой учет, во-первых, позволяет фиксировать сумму обязательств банка перед клиентом относительно предоставления ему кредитных ресурсов, а во-вторых, носит контрольный момент, определяя после каждой выдачи кредита в счет открытой кредитной линии сумму свободного лимита кредитования для последующих выдач кредита [10, с. 291].

Кредитная служба также готовит распоряжение службе бухгалтерского учета о предоставлении денежных средств в форме кредита с указанием лимита выдачи и/или лимита задолженности, срока и платы за пользование кредитом, порядка предоставления кредита (открытие кредитной линии или возобновляемой кредитной линии).

Выдача кредитов в счет открытой кредитной линии осуществляется каждый раз по заявке клиента-заемщика установленной формы либо при представлении платежных инструкций банку.

В заявке (платежной инструкции) указывается сумма очередного транша испрашиваемого кредита и желательная дата его предоставления банком. С целью обеспечения целевого использования кредита экономист кредитного отдела в момент выписки ордера-распоряжения на выдачу кредита ставит визу на платежных документах клиента-заемщика.

При каждой выдаче кредита кредитная служба готовит распоряжение бухгалтерии о списании суммы предоставленного кредита с внебалансового счета № 99159.

1.7 Источники и порядок погашения задолженности

Возвратность кредитов является основополагающим принципом кредитования, означающим своевременное и полное погашение кредитополучателями основного долга и начисленных процентов за пользование кредитом в сроки, оговоренные кредитным договором или досрочно.

Источники возврата кредитов подразделяются на первичные и вторичные (дополнительные).

Основным (первичным) источником выполнения обязательств по кредитному договору являются денежные средства, получаемые от реализации кредитуемого мероприятия. Однако на практике не всегда ожидаемые к получению средства являются формой реальной гарантии возврата кредита, что связано зачастую с факторами, не зависящими от кредитополучателя. В связи с этим возникает необходимость для банка получить дополнительные и реальные гарантии возврата кредита (определить вторичные источники погашения кредита). Для этого используются определенные формы обеспечения обязательств по возврату кредитов, установленные законодательством.

Под формой обеспечения исполнения обязательств по кредитному договору понимается дополнительный конкретный источник погашения задолженности банку, юридическое оформление права кредитора на его использование, организацию контроля банка за ликвидностью, достаточностью и приемлемостью данного источника.

Основными формами обеспечения обязательств кредитополучателями по кредитному договору согласно Банковскому кодексу Республики Беларусь являются:

- гарантийный депозит денег;

- страхование кредитодателем риска невозврата кредита;

- перевод на кредитодателя правового титула (на имущество и имущественные права);

- залог недвижимого и движимого имущества;

- поручительство;

- гарантия и другие формы, предусмотренные законодательством или кредитным договором.

Кредитополучатель может использовать одну или одновременно несколько форм обеспечения, что закрепляется в кредитном договоре. Документы, подтверждающие обеспечение по возврату кредита, представляются в банк в период заключения кредитного договора.

Использование гарантийного депозита денег для обеспечения исполнения обязательств по кредитному договору предусматривает передачу кредитополучателем банку денежных средств в белорусских рублях либо в иностранной валюте, находящихся на счетах кредитополучателя, либо на счетах, открытых банком. Средства, передаваемые для обеспечения исполнения обязательств по кредитному договору, могут храниться на счетах, открытых кредитодателем. В случае неисполнения кредитополучателем своих обязательств по кредитному договору кредитодатель вправе самостоятельно удовлетворить свои имущественные претензии за счет депонированных сумм.

Если валюта долга не совпадает с валютой депозита, курс пересчета определяется соглашением сторон [9, с. 104]. Если не достигнуто соглашение сторон, стоимость определяется на основании соответствующих биржевых котировок, а при их отсутствии спор разрешается в суде.

При страховании кредитодателем (банком) риска невозврата кредита страховая организация (страховщик) по договору страхования обязуется возместить страхователю имущественный ущерб, причиненный невозвратом или просрочкой возврата кредита. Страхователем по такому договору выступает банк. При наступлении страхового случая страховщик в соответствии с договором страхования и кредитополучатель в соответствии с кредитным договором несут ответственность перед страхователем (кредитодателем). К страховщику, выплатившему страховую сумму страхователю, переходит право страхователя на возмещение ущерба (суброгация) [1].

При переводе на кредитодателя (банк) правового титула (на имущество и имущественные права) обеспечение исполнения обязательств предусматривает заключение отдельного договора, на основании которого кредитополучатель может перевести на банк правовой титул на принадлежащее ему имущество (право собственности либо, если это не противоречит законодательству Республики Беларусь, право хозяйственного ведения или право оперативного управления) и имущественные права.

В договоре должно быть оговорено, в течение какого срока кредитополучатель вправе выкупить путем погашения кредита переданное банку имущество (право выкупа). Если другой вариант не определен сторонами, право выкупа ограничивается тремя годами для движимого имущества и десятью годами - для недвижимого. Банк не вправе отчуждать имущество до истечения срока реализации права выкупа. В случае перевода на банк правового титула (на имущество и имущественные права) банк осуществляет все права и исполняет все обязанности собственника, установленные гражданским законодательством.

При переводе правового титула на банк не требуется обязательной передачи ему имущества, если иное не предусмотрено в договоре.

При переводе правового титула в отдельных случаях могут применяться нормы гражданского законодательства по договору купли-продажи к договору, предусматривающему перевод правового титула на банк для обеспечения исполнения обязательств по кредитному договору. В случаях, предусмотренных законодательством Республики Беларусь, договор о переводе правового титула на кредитодателя подлежит государственной регистрации в порядке, установленном для договоров купли-продажи.

Наиболее распространенной формой обеспечения исполнения обязательств кредитополучателя является залог, вытекающий из залогового права, которое выдается кредитору и подтверждает право последнего получить преимущественное удовлетворение претензий из стоимости заложенного имущества при невыполнении платежного обязательства должником.

К объектам (предметам) залога предъявляются следующие требования:

а) наличие у залогодателя права собственности на предмет залога или права полного хозяйственного ведения;

б) отсутствие претензий со стороны других кредиторов на тот же предмет залога;

в) достаточность стоимости залога для удовлетворения обязательств клиента перед кредитором по кредиту и процентам за его пользование;

г) регистрация при необходимости договора залога;

д) ликвидность залога.

Для принятия решения о выдаче кредита производится реальная оценка стоимости заложенного имущества, проверка его наличия и условия его хранения у залогодателя. При этом составляется опись заложенного имущества с указанием наименования предмета залога, его количества, балансовой и рыночной стоимости, общей суммы залога и его местонахождение, инвентарный номер регистрации (для производственного оборудования) [9, с. 106]. Опись подписывается руководителем и главным бухгалтером залогодателя, руководителем банка и специалистом, проведшим оценку стоимости залогового имущества. Обязательства по возврату кредита оформляются соответствующими договорами и являются обязательным приложением и неотъемлемой частью залога.

Различают несколько видов залога [9, с. 106 - 107]:

1) залог имущества залогополучателя (движимого и недвижимого):

- залог основных средств (здании, сооружения, основное технологическое оборудование, незавершенное строительство);

- залог оборотных активов (запасы, готовая продукция, товары в обороте);

- залог ценных бумаг;

- залог денежных средств (залог депозитов);

- залог предприятия как единого имущественного комплекса, ипотека;

- залог вещей в ломбарде.

2) залог прав:

- права владения и пользования;

- любые имущественные права.

При предоставлении в качестве обеспечения кредита в залог имущества залогодателем может быть как сам кредитополучатель, так и другое лицо, за исключением банка-кредитора. Залогодателем может быть собственник вещи либо лицо, имеющее на нее право хозяйственного ведения. Передача в залог недвижимого имущества, находящегося в распоряжении залогодателя на правах хозяйственного ведения, осуществляется с согласия собственника этого имущества.

В соответствии с Гражданским кодексом к недвижимым вещам (недвижимости) относятся земельные участки, участки недр, обособленные водные объекты и все, что прочно связано с землей, т.е. объекты, перемещение которых без несоразмерного ущерба их назначению невозможно, в том числе леса, многолетние насаждения, здания, сооружения. К недвижимым вещам также приравниваются предприятия в целом как имущественный комплекс, подлежащие государственной регистрации, воздушные и морские суда и др.

Залог (ипотека) недвижимости (зданий и сооружений) имеет свои особенности:

- ипотека здания или сооружения допускается только с одновременной ипотекой по тому же договору земельного участка, на котором находится это здание или сооружение, либо части этого участка, функционально обеспечивающих закладываемый объект, либо принадлежащего залогодателю права аренды этого участка или его соответствующей части;

- при ипотеке земельного участка право залога не распространяется на находящиеся или возводимые на нем здания и сооружения, если в договоре не предусмотрено иное. В таких случаях, если стороны ничего не предусмотрели относительно здания и сооружения, которые на нем находятся, при обращении взыскания на заложенный земельный участок за залогодателем сохраняется право ограниченного пользования (сервитут) той его частью, которая необходима для использования здания ил сооружения;

- если закладывается земельный участок, на котором находится здание или сооружение, не принадлежащее собственнику земельного участка (залогодателю), то при обращении взыскания на данный участок и его продаже с публичных торгов к приобретателю переходят права и обязанности, которые имел залогодатель в отношении лица, являющегося владельцем здания или сооружения.

Одним из видов залога является залог товаров в обороте. Товары при таком залоге остаются у залогодателя, которому предоставляется право изменить их состав и натуральную форму. При этом должно быть соблюдено основное требование - неизменность общей стоимости товаров, ее соответствие стоимости, указанной в договоре. Уменьшение стоимости заложенных товаров допускается соразмерно исполненной части обеспеченного залогом обязательства по возврату кредита, если иное не предусмотрено договором.

Договор залога товаров в обороте регистрируется в книге записи залогов, в которую вносятся записи об условиях залога товаров и обо всех операциях, влекущих изменение состава и натуральной формы заложенных товаров, включая их переработку, на день последней операции.

Банк имеет право осуществить проверку наличия и условий хранения заложенного имущества с выездом на место его хранения и оформлением акта проверки. Также банк составляет заключение об оценке предлагаемого в залог имущества.

При залоге прав предметом залога являются принадлежащие залогодателю права владения и пользования в том числе права арендатора, другие права (требования), вытекающие из обязательств и иные имущественные права, в том числе возникающие в результате интеллектуальной деятельности. Предметом залога прав могут быть конкретные права залогодателя: право на получение по договору купли-продажи, право на получение дивидендов по акциям, право на получение платежей по договору финансовой аренды (лизинга), право на получение арендной платы и т.д. Предметом залога могут быть также патенты, поступления от которых могут направляться на погашение обязательств перед залогодателем [9, с. 109].

При залоге прав определение его стоимости, если иное не следует из законодательного акта, договора либо характера самого права, устанавливается соглашением сторон. Срочное право может быть предметом залога только до окончания его действия.

При залоге ценных бумаг предметом залога могут являться государственные ценные бумаги, акции, облигации, векселя субъектов хозяйствования и банков (за исключением ценных бумаг собственной эмиссии банка-кредитора).

Важное значение для оценки качества ценных бумаг, являющихся предметом залога, имеет возможность их быстрой реализации и финансовое состояние эмитента ценных бумаг. В наибольшей степени этими качествами обладают государственные ценные бумаги [9, с. 110]. Использование других ценных бумаг в качестве обеспечения (например, акции субъектов хозяйствования) считается более рискованным и ограниченным в связи с неразвитостью вторичного рынка ценных бумаг.

Наиболее перспективными для залогового обеспечения являются акции, выпускаемые банками, имеющими устойчивое финансовое состояние. С развитием в республике вексельного обращения в перспективе достаточно широко в качестве обеспечения исполнения обязательств по кредитному договору будет применяться залог векселя, осуществляемый посредством совершения залогового индоссамента (передаточной надписи).

При получении кредита в качестве способа обеспечения денежных обязательств по кредитному договору может применяться поручительство.

В таком случае поручитель обязывается перед кредитором другого лица банком отвечать за исполнение последним его обязательства полностью или частично. Договор поручительства как и договор залога заключается в письменной форме. Практика показывает, что договор поручительства заключается или одновременно с подписанием кредитного договора и заверяется банком-кредитором, поручителем и заемщиком.

В качестве поручителей могут выступать финансово устойчивые предприятия или банки. До заключения договора банк по возможности изучает информацию о финансовом состоянии поручителя. Если предприятие-поручитель обслуживается банком заемщика, то дело обстоит проще. Если поручитель обслуживается другим банком, то для уверенности завершения сделки банк заемщика требует от банка, где обслуживается поручитель, подтверждение его платежеспособности.

Поручительство может быть полным (на всю сумму кредита и процентов по нему) или частичным [11, с. 324]. Частичное поручительство в ряде случаев требует дополнительных форм обеспечения возвратности кредита.

При неисполнении или ненадлежащем исполнении должником обеспеченного поручительством обязательства поручитель и должник несут перед кредитором солидарную ответственность, законодательством или договором поручительства не предусмотрена субсидиарная ответственность поручителя. Поручитель отвечает в том же объеме, что и должник.

К поручителю, выполнившему обязательство, переходят права кредитора по этому обязательству в том же объеме, в котором поручитель удовлетворил требование кредитора. По исполнении поручителем обязательства кредитор обязан вручить ему документы, удостоверяющие требование должнику, и передать права на это требование.

В силу гарантии гарант обязуется перед кредитором другого лица (должника) отвечать полностью или частично за исполнение обязательства этого лица. Как и поручительство, гарантийное обязательство возникает на основе договора, заключенного в письменной форме.

Принципиальное отличие гарантии от поручительства состоит в том, что в случае неисполнения обязательства гарант отвечает перед кредитором как субсидиарный (дополнительный) должник [9, с. 116]. По исполнении обязательства гарант не приобретает права требования к должнику о возврате уплаченной суммы.

В соответствии с действующим законодательством поручительство и гарантия по кредитным договорам должны обеспечиваться залогом имущества гаранта или поручителя.

Таким образом, наряду с заключением договора поручительства и договора о предоставлении гарантии обязательным является заключение договора залога имущества поручителя или гаранта.

Разные виды обеспечения имеют различные характеристики степени легкости оценки, его ликвидности, стабильности цены, эффективности контроля (табл. 2.9). Данные характеристики банк учитывает при установлении процентной ставки за пользование кредитом.

Таблица 2.9 Характеристика некоторых видов обеспечения возврата кредита

Виды обеспечения возврата кредита	Степень легкости оценки	Ликвидность	Стабильность цены	Эффективность контроля
Недвижимость	Оценивается легко	Обычно ликвидна	Относительно стабильна	Обычно контроль эффективен
Акции	Оценивается легко	Обычно ликвидны	Изменчива	Обычно контроль эффективен
Оборотный капитал	Некоторые сложности в оценке	Обычно ликвиден	Относительно стабильна	Контроль затруднен
Земля	Трудно поддаются в оценке	Малоликвидна	Стабильна	Обычно контроль эффективен
Депозиты/ денежные средства	Оценивается легко	Ликвидны	Стабильна	Контроль эффективен
Амортизируемые активы	Некоторые сложности	Малоликвидны	Относительно стабильна	Обычно контроль эффективен
Частные поручительства	Трудно поддаются в оценке	Малоликвидны	Изменчива	Трудно контролируемы
Гарантии	Некоторые сложности в оценке	Обычно ликвидны	Изменчива	Обычно контроль эффективен
Уступка требования (цессия)	Некоторые сложности в оценке	Обычно ликвидны	Изменчива	Контроль затруднен

Источник: [7, с. 424]

Банк также осуществляет расчет достаточной суммы обеспечения, которая в АСБ «Беларусбанк» определяется по формуле (2.1) [6]:

, (2.1)

где: О - сумма обеспечения;

К - сумма кредита (лимит задолженности);

П - сумма процентов, рассчитанная за весь срок пользования кредитом с учетом графика его погашения (по кредитам, предоставленным в соответствии с первоначальным договором на срок до 12 месяцев), либо сумма процентов, причитающихся в соответствии с договором к уплате в течение ближайших 12 месяцев (по кредитам предоставленным в соответствии с первоначальным договором на срок свыше 12 месяцев);

1,3 - коэффициент риска банка.

В качестве обеспечения обязательств по испрашиваемому кредиту Белорусско-итальянским совместным предприятием «Унибокс» общество с ограниченной ответственностью предлагается оформить залог товаров в обороте: полуфабрикат основного производства на общую залоговую стоимость 255348790 белорусских рублей. Достаточность суммы залога для обеспечения кредита и процентов за пользование кредитом в течение периода кредитования с коэффициентом риска банка 1,3 рассчитывается следующим образом:

.

Из расчетов видно, что сумма предоставленного обеспечения даже больше необходимого по расчетам на 3408790 рублей.

В случае ухудшения финансового положения кредитополучателя, банк может истребовать дополнительное обеспечение обязательств по возврату кредита. Данное условие выдачи кредита должно найти отражение в кредитном договоре с кредитополучателем.

Погашение задолженности по кредиту, выданному юридическому лицу, и начисленных процентов по нему производится в соответствии с условиями кредитного договора и законодательством наличными денежными средствами или безналичным путем в установленной законодательством очередности с текущего счета или иного счета кредитополучателя: основной долг - единовременно или частями, проценты - не реже одного раза в месяц либо в соответствии с условиями кредитного договора.

По каждой отдельной выдаче кредита в счет открытой невозобновляемой кредитной линии может устанавливаться свой конкретный срок погашения, но в пределах общего срока пользования кредитной линией. В договоре о кредитной линии может предусматриваться условие, по которому сроки погашения всех траншей кредита должны приходиться на один срок, т.е. на срок окончания кредитного договора.

Чаще кредит погашается частями. В таком случае конкретные сроки возврата по краткосрочным кредитам устанавливаются следующим образом:

а) для юридических лиц, осуществляющих производственную деятельность, - исходя из производственного цикла переработки товарно-материальных ценностей (закупки, поступления, переработки) и реализации готовой продукции;

б) для юридических лиц, осуществляющих торговую и снабженческо-сбытовую деятельность, - с учетом оборачиваемости оборотных активов и поступления выручки от реализации товаров;

в) для юридических лиц, занимающихся деятельностью непроизводственного характера, - исходя из договорных сроков реализации продукции, оказания услуг и поступления выручки (с учетом экономически обоснованных сроков осуществления данной сделки).

Возврат кредита производится кредитополучателем путем безналичного перечисления им денежных средств со своего расчетного счета на счет по учету задолженности по кредиту, причем при использовании возобновляемой кредитной линии при погашении кредита (части кредита) на соответствующую сумму заемщику восстанавливается неиспользованный лимит задолженности.

В случае непогашения кредитополучателем задолженности по кредиту и/или процентам за пользование кредитом в срок, установленный кредитным договором, учреждение банка списывает на следующий рабочий день денежные средства путем выставления к текущему (расчетному) счету кредитополучателя подготовленного кредитной службой платежного требования, оформленного в порядке предварительного акцепта с оплатой его в день поступления в банк, или мемориальным ордером (такое право должно быть предоставлено учреждению банка кредитным договором), производит взыскание денежных средств в установленной законодательством очередности платежей с текущего (расчетного) счета кредитополучателя в бесспорном порядке платежным требованием учреждения банка на основании исполнительных документов в случаях и порядке, предусмотренных законодательством Республики Беларусь [6].

При неисполнении кредитополучателем обязательств по кредитному договору, а также при нарушении обязанности обеспечить кредитодателю возможность осуществления контроля за целевым использованием кредита кредитодатель вправе потребовать досрочного погашения кредита и (или) отказаться от дальнейшего кредитования кредитополучателя по этому договору.

При недостаточности средств для исполнения обязательств по погашению кредита и процентам погашение задолженности производится в соответствии с законодательством Республики Беларусь, кредитным договором.

Задолженность по кредиту, не погашенная в сроки, предусмотренные кредитным договором, относится на соответствующие счета по учету просроченной задолженности по кредитам мемориальным ордером на следующий операционный день после наступления срока погашения. Взыскание его в последующем производится в установленной очередности платежей.

Платежное требование о бесспорном взыскании задолженности по основному долгу, процентам или платежное поручение кредитополучателя (платежное требование учреждения банка) на погашение кредита при отсутствии (недостаточности) денежных средств на текущем (расчетном) счете помещается в картотеку № 99814 «Расчетные документы, не оплаченные в срок» до полной оплаты (данное условие должно быть предусмотрено кредитным договором, а также договором (дополнительным соглашением) текущего (расчетного) банковского счета и на расчетно-кассовое обслуживание).

Оплата расчетных документов, находящихся в картотеке № 99814, осуществляется по мере поступления средств на текущий счет плательщика в порядке их оприходования к внебалансовому счету «Расчетные документы, не оплаченные в срок», если иная очередность не установлена законодательными актами Республики Беларусь.

За каждый день наличия просроченной задолженности по основному долгу и процентам начисляются повышенные проценты и (или) применяются штрафные санкции в размерах согласно условиям кредитного договора.

Погашение (возврат) кредита и уплата процентов за пользование им может производиться:

- при отсутствии или недостаточности средств на текущем (расчетном) счете кредитополучателя-юридического лица - в установленной законодательством очередности платежей со счета обособленного подразделения юридического лица, что должно быть предусмотрено условиями кредитного договора;

- при отсутствии или недостаточности средств на счете обособленного подразделения, получившего кредит от имени юридического лица, - в установленной законодательством очередности платежей с текущего (расчетного) счета юридического лица, что должно быть предусмотрено условиями кредитного договора.

При непогашении кредитов в установленные сроки банк в зависимости от способа обеспечения обязательств по их возврату, вправе предпринять следующие меры:

- обратить взыскание на заложенное имущество в порядке, установленном законодательством;

- списать мемориальным ордером банка со счета по учету гарантийного депозита денег, что должно быть предусмотрено условиями договора гарантийного депозита денег;

- принять меры ко взысканию задолженности в судебном порядке с кредитополучателя, поручителя (гаранта);

- обратиться к страховщику за страховым возмещением;

- использовать иные способы, не противоречащие законодательству Республики Беларусь.

В рамках принятия мер по погашению просроченной задолженности по кредиту учреждение банка может потребовать от кредитополучателя и его вышестоящего органа принять комплекс мер по улучшению финансового состояния должника.

Принятое решение оформляется дополнительными соглашениями к кредитному договору.

В случае невыполнения кредитополучателем обязательств по возврату полученного кредита учреждение банка в соответствии с Законом Республики Беларусь от 18.07.2000 г. № 423-3 «Об экономической несостоятельности (банкротстве)» вправе обратиться в хозяйственный суд с заявлением о признании его экономически несостоятельным или банкротом.

С целью защиты своих экономических интересов банк вправе обратиться в правоохранительные органы с целью возможного привлечения к ответственности виновных в непогашении кредита.

2 ПУТИ СОВЕРШЕНСТВОВАНИЯ ПРОЦЕССА КРЕДИТОВАНИЯ В ФОРМЕ КРЕДИТНОЙ ЛИНИИ

2.1 Общие рекомендации по улучшению процесса кредитования в форме кредитной линии

Поскольку основным принципом деятельности банка является принцип получения максимального дохода при минимальном для банка риске, то вся деятельность банка по осуществлению кредитных операций должна претворяться в жизнь с соблюдением защиты банка от кредитных рисков, что должно включать диверсификацию риска, разумное структурирование ссуд, своевременную юридическую оценку и проведение профессионального кредитного анализа по устоявшимся международным стандартам с учетом специфики Республики Беларусь.

Для того чтобы банк мог наиболее эффективно размещать привлеченные средства в кредитные операции, в частности на кредитование юридических лиц, на основе соблюдения принципов прибыльности, безопасности и надежности, ему можно порекомендовать следующее:

а) осуществлять минимизацию рисков путем:

1) своевременной и качественной оценки рисков на стадии рассмотрения и принятия решений по проведению активных операций банка;

2) прогнозирования возможности возникновения риска по конкретной кредитной операции;

3) отнесения валютных (курсовых) рисков на кредитополучателя при кредитовании в валюте, отличной от валюты платежа;

4) совершенствования системы мониторинга, активного использования страхования кредитного риска, особенно в отношении предприятий малого бизнеса и индивидуальных предпринимателей;

б) осуществлять рассмотрение и согласование бизнес-планов развития юридических лиц, планируемых к реализации с кредитной поддержкой, определять необходимые объемы кредитных средств для реализации вышеназванных бизнес-планов, потребность в оборотных средствах и наличие источников их формирования;

в) в целях снижения кредитного риска, оперативного решения вопросов по оказанию кредитной поддержки юридическим лицам банк по мере рассмотрения и согласования бизнес-планов должен определять и утверждать в установленном порядке индивидуальные лимиты задолженности по кредитным операциям;

г) кредитные операции с юридическими лицами должны осуществляться банком в зависимости от класса платежеспособности по рейтинговой оценке, нахождения на расчетно-кассовом обслуживании, перспектив сотрудничества:

1) кредитные операции с юридическими лицами 1-2 класса платежеспособности по рейтинговой оценке банку можно осуществлять в рамках платежного календаря с юридическими лицами находящимися на расчетно-кассовом обслуживании как в данном банке, так и других банках. Однако кредиты на выплату заработной платы нужно предоставлять только юридическим лицам, находящимся на расчетно-кассовом обслуживании в данном банке;

2) кредитные операции с юридическими лицами 3 класса платежеспособности по рейтинговой оценке, должны осуществляться банком под разовые сделки. Открытие возобновляемых кредитных линий юридическим лицам данного класса платежеспособности можно осуществлять лишь при соблюдении среднемесячного поступления денежных средств на текущий (расчетный) счет (выручки от реализации товаров, работ, услуг) за последние шесть месяцев в объемах, превышающих лимит задолженности по открываемой кредитной линии, а также положительной динамики финансово-экономического состояния за предшествующие два квартала.

Что касается кредитования в форме кредитной линии, то особое внимание при ее использовании банк должен уделять контролю за лимитом выдач по кредитному договору и лимитом задолженности по ссудному счету.

В процессе кредитования в форме кредитной линии особое внимание следует обращать на финансовое состояние заемщика. Если у заемщика прослеживается ухудшение кредитоспособности, то банку рекомендуется изменить схему кредитования, например, уменьшить лимит кредитования, а в дальнейшем производить оплату расчетных документов только в пределах поступившей выручки от реализации продукции и оказания услуг.

Объектом контроля должны быть также другие показатели отчетности клиента. Ежеквартально банку следует рассматривать баланс оборотных средств, сравнивать его с плановыми данными, при необходимости корректировать размер кредитной линии. Поскольку кредитная линия планируется, как правило, на год, то ее фактическая величина под влиянием определенных факторов может существенно отличаться от прогнозируемой суммы. Своевременная корректировка кредитной линии даст возможность избежать искажений и ошибок при оценке кредитных взаимоотношений банка с заемщиком.

Также рекомендуется осуществлять оперативный контроль за состоянием задолженности по суде, ее отклонением от установленной кредитной линии. При этом нужно предусмотреть в кредитном договоре штрафную надбавку к договорной процентной ставке.

В договоре должно быть указано право банка на получение комиссии в случае недоиспользования кредитной линии, так как банк, размещая собранные им в основном на платной основе свободные денежные средства, упускает свою выгоду. Размер комиссии должен зависеть от величины и длительности недоиспользования кредитной линии.

2.2 Совершенствование методики анализа кредитоспособности заемщика

Согласно авторам экономической литературы кредитная линия открывается для предприятий и организаций с устойчивым финансовым положением [11, с. 332].

Поэтому банку можно предложить улучшенную методику балльной оценки класса кредитоспособности заемщика на основе более подробного анализа деятельности предприятия по дополнительным к коэффициентному анализу показателям, в которой в дополнение к рассмотренным в работе показателям кредитоспособности предлагаются другие показатели с оценкой их в баллах:

- прибыльность хозяйственной деятельности организации:

1) если организация имеет положительный финансовый результат от хозяйственной деятельности (форма 2 бухгалтерского баланса, строка 181) - 0 баллов;

2) если организация имеет отрицательный финансовый результат от хозяйственной деятельности, допускает снижение размера собственного капитала, перерасход фондов - 20 баллов;

- наличие аудиторских заключений:

1) положительные за последние 2 года - 0 баллов;

2) положительные за последний год - 5 баллов;

3) аудиторское заключение отсутствует или отрицательное - 10 баллов;

- срок использования кредита:

1) до 3 месяцев - 0 баллов;

2) 3-6 месяцев - 3 баллов;

3) 6-12 месяцев - 5 баллов;

4) 1-3 года - 8 балла;

5) больше 3 лет - 10 баллов;

- среднемесячные поступления на расчетный счет от суммы кредита:

1) до 20% - 20 баллов;

2) до 50% - 15 баллов;

3) до 100% - 10 баллов;

4) до 150 % - 5 баллов;

5) больше 150 % - 0 баллов;

- зависимость от сезонных поставок и связанная с этим неритмичность реализации товара - 5 баллов;

- местонахождение заемщика, поскольку в связи с необходимостью контроля со стороны банка целевого использования выданного кредита, за ходом исполнения проекта, который кредитуется, хозяйственною деятельностью заемщика, и переданного в залог имущества, желательно, чтобы заемщик и банк находились в одном населенном пункте (регионе):

1) банк и заемщик находятся в одном населенном пункте - 0 баллов;

2) банк и заемщик находятся в прилегающих населенных пунктах (регионах) - 5 баллов;

3) заемщик находится в расположенных далеко от банка населенных пунктах (регионах) - 10 баллов;

- банковские реквизиты заемщика. При рассмотрении вопроса о выдаче кредита, следует отдавать предпочтение постоянным заемщикам, которые имеют в банке расчетный, валютный, депозитный и другие счета. Поэтому оцениваются следующие показатели:

1) кредит выдается постоянному заемщику, который находится на комплексном обслуживании в банке более 2 лет, нет задолженности по несвоевременно оплаченным расчетным документам - 0 баллов;

2) кредит выдается постоянному клиенту, который находится на комплексном обслуживании в банке от 1 до 2 лет, нет задолженности по несвоевременно оплаченным расчетным документам - 5 баллов;

3) кредит выдается заемщику, который открыл один из счетов в банке (расчетный или валютный) или заемщик находится на комплексном обслуживании в банке незначительное время, иногда возникает задолженность по несвоевременно оплаченным расчетным документам - 10 баллов;

4) кредит выдается клиентам другого банка или он переходит на обслуживание в банк на срок пользования ссудой - 15 баллов;

5) кредит выдается клиенту другого банка, задолженность по несвоевременно оплаченным расчетным документам имеет постоянный характер - 20 баллов;

- своевременность и источники погашения предыдущих кредитов. Необходимо проанализировать своевременность и источники погашения заемщиком ранее полученных ссуд. Они могли быть погашены за счет прибыли и других собственных финансовых ресурсов, или реализации активов, других кредитов. Данный показатель оценивается следующим образом:

1) если кредиты и проценты погашались своевременно, для погашения использовались выручка от реализации продукции, прибыли и другие средства (собственные) - 0 баллов;

2) если кредиты и проценты погашались с задержкою, ссуды неоднократно пролонгировались, кроме прибыли привлекались средства от реализации активов, в том числе залоги - 5 баллов;

3) если кредиты погашались с просроченными сроками, привлекались другие средства погашения кредитов, перспектив погашения нет - 10 баллов;

- деловая активность заемщика (изменение валюты баланса). Об увеличении деловой активности заемщика свидетельствует увеличение валюты баланса за отчетный период. Уменьшение валюты баланса или ее неизменность на протяжении нескольких лет может свидетельствовать про то, что заемщик или скрывает свои доходы, или имеет намерение в ближайшее время прекратить свое существование, что значительно увеличивает риск невозврата кредита [9, с.96]. Выводы об изменении валюты баланса можно сделать, выполняя вычитание значения итога баланса на начало периода из значения итога баланса на конец периода. На основании полученных результатов делаются следующие выводы:

1) подсчитанная разница - положительное число - 0 баллов;

2) итоги баланса на начало и конец года равны - 5 баллов;

3) подсчитанная разница - отрицательное число - 10 баллов;

- диверсификация. Практически все виды деятельности поддаются конъюнктурным колебаниям, поэтому предприятия должны разнообразить (диверсифицировать) свою деятельность. Разнообразие деятельности заемщика может гарантировать стабильное получение прибыли. Риск неуплаты снижается, потому что в случае возникновения возможных затрат по проекту, который кредитуется, их можно перекрыть средствами из других источников. То есть, в случае неполучения прибыли от кредитного проекта (операции) заемщик будет иметь возможность получать прибыль от других видов деятельности для уплаты долга по кредиту. Соответственно оцениваются следующие показатели:

1) имеются разнообразные виды деятельности - 0 баллов;

2) диверсификация деятельности отсутствует - 5 баллов;

- кадровый потенциал фирмы. Перед выдачей кредита необходимо иметь представление о руководстве заемщика, в том числе про директора, главного бухгалтера. Необходимо получить информацию об образовании, о предыдущей деятельности, о стаже работы вообще, в фирме, в отрасли, а также определить кадровый потенциал фирмы. Нужно обращать внимание на следующие моменты:

1) руководящие должности занимают специалисты с высшим образованием, которое отвечает профилю работы предприятия, или имеют высшее экономическое образование, имеют достаточный опыт работы в этой или подобной сфере деятельности, фирма имеет квалифицированный персонал - 0 баллов;

2) руководящие должности занимают специалисты с высшим образованием по любым специальностям, или среднее экономическое образование, опыт работы в этой или подобной сфере деятельности незначительный, фирма имеет квалифицированный персонал - 5 баллов;

3) руководящие должности занимают специалисты со средним экономическим образованием (неэкономическим), опыта работы в этой или подобной сфере деятельности не имеют, отсутствует квалифицированный персонал - 10 баллов;

- размер кредита, срок окупаемости проекта. При анализе размера ссуды необходимо убедиться, что размер кредита не превышает и не уменьшает потребность в нем. Первое обстоятельство связанно с финансовым положением заемщика и его возможностью погасить ссуду. Другое с тем, что при недостаточности средств могут возникнуть проблемы с завершением кредитного проекта (операции). Кроме того, необходимо определить участие заемщика собственными средствами в проекте, который кредитуется и определить соотношение размера ссуды и объема реализации продукции (сравнение кредита и обычных для заемщика объемов реализации). Оптимальное соотношение общей задолженности заемщика (кредиторская задолженность, задолженность по кредитам банка, включая задолженности по кредиту, что планируется выдать ) и суммы собственного капитала должно отвечать пропорции 70:30. Для инвестиционного проекта собственные суммарные взносы заемщика в проект, который реализуется, должны составлять не менее, 30% от стоимости проекта. Поэтому предлагается следующая оценка:

1) размер собственных средств предприятия значительно превышает размер привлеченных средств, а также и размер кредита, который запрашивается; сумма кредита значительно меньше объема реализации, срок окупаемости проекта меньше чем срок погашения долга - 0 баллов;

2) размер собственных средств предприятия меньше чем размер кредита, который запрашивается; сумма кредита больше объема реализации; срок окупаемости проекта больше чем срок пользования ссудой - 5 баллов;

- кредитный риск, связанный с формами расчета, и порядком оплаты расчетно-платежных документов за счет кредитных средств. Банк заинтересован в безусловном исполнение заемщиком своих обязательств в части целевого использования кредита [11, с. 286]. В связи с этим порядок выплаты за счет кредита расчетных документов является очень эффективным способом контроля. Если кредитные средства перечисляются на расчетный счет заемщика, банку достаточно сложно проследить с какой целью используются средства, особенно если заемщик обслуживается в другом банке. Значительным является форма расчетов, предусматриваемая в контрактах и договорах купли и продажи. По данному показателю следует учитывать следующие моменты: