Функционирование активных операций коммерческого банка

Размещено на http://www.allbest.ru/

ВВЕДЕНИЕ

кредитная банк активный операция

Данная работа посвящена актуальной и сложной проблеме функционирования активных операций коммерческого банка.

В тексте исследуются аспекты управления активными операциями в сфере банковской деятельности. Основное внимание уделено вопросам методологического характера применительно к изучению подходов к методам управления активными операциями.

Целью преддипломной практики является получение навыков практической работы в коммерческом банке, углубление теоретических и практических знаний, полученных в результате учебного процесса по специальным и профилирующим дисциплинам.

Предметом исследования явились активные операции коммерческого банка, объектом - акционерный почтово-пенсионный банк «Аваль».

Данная цель преддипломной практики определяет постановку следующих задач:

Определить сущность активных операций коммерческих банков;

Изучить теоретические принципы управления активными операциями коммерческого банка;

Изучить основные аспекты анализа активных операций коммерческих банков Украины (на примере АППБ «Аваль»);

При написании данного отчета были использованы научные труды и монографии украинских экономистов и зарубежных специалистов в области банковского дела, некоторые учебные пособия и методические разработки, материалы периодической печати, статистическая информация.

РАЗДЕЛ 1. ТЕОРИТИЧЕСКИЕ ОСНОВЫ ФУНКЦИОНИРОВАНИЯ АКТИВНЫХ ОПЕРАЦИЙ

1.1 Сущность, классификация активных операций и их влияние на деятельность коммерческого банка

Сущность активов коммерческих банков обуславливается их ролью в экономике как финансовых посредников, которые аккумулируют временно свободные средства населения и субъектов хозяйственной деятельности и размещают их на условиях возвратности, срочности и платности у тех субъектов хозяйствования, которым это необходимо для обеспечения производственного процесса, а также предоставляют индивидуальным заемщикам на потребительские цели.

Активные операции коммерческих банков - это размещение и использование банком собственных и привлеченных средств для получения прибыли при рациональном распределении рисков по отдельным видам операций и поддержании ликвидности. Актив баланса показывает, во что вложены финансовые ресурсы, каково назначение имеющихся в наличии хозяйственных средств.

Активы банка классифицируются, исходя из степени их ликвидности, то есть скорости, с которой они могут быть трансформированы в наличные средства и приравненные к ним ценности, пригодные для немедленного выполнения банком своих обязательств перед вкладчиками и прочими кредиторами; уровню риска и прибыльности, то есть способности приносить процентный доход.

С точки зрения ликвидности все активы коммерческого банка могут быть разделены на первичные резервы, вторичные резервы, кредиты, выданные банком, инвестиции в ценные бумаги, основные средства банка и нематериальные ресурсы.

К первичным резервам относятся активы, которые в любое время могут быть использованы банком для выдачи вкладов и осуществления текущих платежей. К этой группе активов относятся:

банкноты и монеты в кассе банка;

платежные документы в процессе инкассо;

средства на корреспондентских счетах в Национальном банке;

средства на корреспондентских счетах в коммерческих банках;

обязательные минимальные резервы.

Первичные резервы являются малодоходным видом активов, и банк с целью максимизации прибыли стремится к снижению их части в структуре активов. Но это снижение возможно только до определенного уровня, поскольку наличных средств в кассе банка должно быть достаточно для размена денег, выдачи вкладов частным вкладчикам, пополнения операционной кассы банков - корреспондентов, с которыми подписаны соответствующие договора, обеспечения необходимой наличностью субъектов предпринимательской деятельности и физических лиц в ходе их кассового обслуживания.

Необходимый размер наличных средств определяется структурой пассивов конкретного банка и частью в пассивах текущих счетов физических и юридических лиц, вкладов, сроки выплат по которым наступили. Планирование движения наличности в кассе банка, выбор источников ее пополнения является одним из важнейших заданий при управлении активами банка. Это требует организации постоянной работы с клиентурой по инкассации денежной выручки, подписанию договоров со специализированными службами по инкассированию средств с целью обеспечения перевода банковской наличности в безналичные средства на его корреспондентских счетах.

Коммерческие банки сохраняют временно свободные средства на своих корреспондентских счетах в национальном и коммерческих банках. Эти средства используются для выполнения поручений клиентов по переводу средств с их различных счетов на оплату за товары и услуги, оплату по различным договорам, подписанным клиентами банка с их контрагентами, платежи по банковским обязательствам. Достаточность средств на корреспондентских счетах банка для выполнения им текущих платежей является следствием деятельности банка по управлению текущей ликвидностью.

По правилам, установленным Национальным банком Украины, коммерческие банки обязаны сберегать минимальные резервы на своих счетах в НБУ. Сумма средств банка на данном корреспондентском счете с 25.12.2004 года не может быть ниже соответствующего норматива, приведенного в таблице 1.1.1

Таблица 1.1.1 - Нормы резервирования средств на счетах НБУ

Клиенты и вид вклада	Привлеченные средства
	До востребования, %	Срочные, %
Средства юридических и физических лиц в национальной и иностранной валюте	6	7

Сумма превышения остатка на корреспондентском счете определяется самим банком, исходя из размера запланированных платежей, которые необходимо провести в первой половине следующего дня.

Вторичные резервы - это группа активов банка, которые в достаточно короткий срок могут быть трансформированы в первичные резервы и использованы для выполнения текущих платежей по обязательствам банка.

Основные их назначение - быть источником пополнения первичных резервов, а также обеспечивать получение прибыли.

К ним относятся:

* вложения в государственные краткосрочные ценные бумаги;

· вложения в корпоративные краткосрочные ликвидные ценные бумаги;

· межбанковские кредиты на срок до 7 дней.

Создавая портфель краткосрочных государственных ценных бумаг и управляя им, коммерческий банк ставит перед собой такие цели: получение прибыли, создание высоколиквидного актива, который может быть реализован на вторичном рынке, приобретение инструмента, который может быть залогом. Имея достаточный портфель государственных ценных бумаг, коммерческий банк может достаточно быстро реализовать его или получить рефинансирование. При условии развитого вторичного рынка корпоративных ценных бумаг они так же могут быть использованы для формирования вторичных резервов. Однако это требует глубокого анализа не только состояния фондового рынка, но и экономичной отрасли, в которой работают эмитенты.

К сожалению, сегодня фондовый рынок в Украине является слаборазвитым, имеются существенные недостатки в сфере законодательного обеспечения операций с ценными бумагами.

Каждому активу присущ свой уровень или коэффициент риска. Уровень риска банковских активов зависит не только от вида активов, но и от состояния государственного и частного секторов, конъюнктуры финансовых рынков, состояния банковской системы и экономики страны в целом. В таблице 1.1.2 приводятся сравнительные коэффициенты риска активов коммерческих банков Украины и США.

Активы характеризуются и разным уровнем прибыли, который они дают. При этом, чем выше уровень ликвидности актива, тем менее он прибыльный.

С точки зрения доходности активные операции разделяются на:

кредитные;

инвестиционные;

прочие активные операции.

Таблица 1.1.2 - Активы коммерческих банков и коэффициенты рисков

Активы	Коэффициент риска, %
	Украина	США
Банкноты и монеты в кассе	0	0
Банковские металлы	0	0
Средства на корсчете в центральном банке	0	0
Наличность в процессе индексации	0	20
Долговые ценные бумаги местных органов власти	20	50
Доля кредитов, обеспеченных ценными бумагами или гарантиями правительства	100	20
Депозиты в других банках	10	0
Кредиты, выданные центральным органам государственного управления	10	0
Кредиты, выданные другим клиентам	100	100
Кредиты на жилое строительство	100	50
Основные фонды	100	100
Инвестиции в недвижимость	100	100

Наибольшую часть в активах коммерческого банка составляют, как правило, доходные активы - кредиты и долгосрочные инвестиции в ценные бумаги. Эти две группы активов отличаются от резервов, описанных выше, значительно низшей степенью ликвидности, но для обеспечения рентабельной работы банк стремится к увеличению удельного веса этих групп в своих активах.

Банковский кредит представляет собой движение ссудного капитала, предоставляемого банками взаймы за плату на условиях, предусмотренными кредитными договорами при обязательном исполнении следующих основных принципов кредитования: срочность, возвратность, платность. Он выражает экономические отношения между кредиторами (банками) и субъектами кредитования (заемщиками), которыми могут быть как юридические, так и физические лица.

Кредиты, которые предоставляются банками, можно классифицировать по разным признакам. Только комплексный подход к определению видов банковских кредитов позволяет наиболее полно охарактеризовать кредитные операции коммерческих банков. По срокам использования банковские кредиты делятся на:

краткосрочные (до 1 года);

среднесрочные (до 3 лет);

долгосрочные (свыше 3 лет).

Каждому из этих видов банковского кредита присущи конкретные признаки, организационные способы предоставления и их погашения. Краткосрочные кредиты предоставляются банками заемщикам на цели текущей хозяйственной деятельности в случае возникновения у них временных финансовых трудностей в связи с затратами, которые не обеспечены поступлением средств в соответственном периоде. Среднесрочные кредиты выдаются на оплату оборудования, на текущие затраты, финансирование капиталовложений. Долгосрочные кредиты выдаются банками заемщикам для формирования основных фондов. Объектами кредитования при этом являются капитальные затраты на реконструкцию, модернизацию и расширение уже действующих основных фондов, на новое строительство, приватизацию и другое.

По обеспечению разделяют такие виды банковских кредитов:

обеспеченные залогом; стоимость залога обычно превышает сумму кредита;

гарантированные (банками или имуществом третьего лица);

с другим обеспечением (поручительство, свидетельство страховой организации);

необеспеченные (бланковые кредиты).

Для банка главным требованием к выбору предмета залога является уровень его ликвидности.

Предметом залога могут являться высоколиквидные товарно-материальные ценности, готовая продукция, ценные бумаги, имущество и имущественные права. Для банка главным требованием к выбору предмета залога является уровень его ликвидности. Банковский кредит под залог ценных бумаг называется ломбардным кредитом.

По степени риска банковские кредиты согласно Положения НБУ "О порядке формирования и использования резерва для возмещения возможных потерь по кредитам коммерческих банков" разделяются на пять групп: стандартные, под контролем, субстандартные, сомнительные, безнадежные.

Стандартные кредиты характеризуются минимальной степенью риска (2%), что соответствует условиям стабильного финансового положения заемщика. Для кредитов под контролем степень риска равна 5%. Работа с этими кредитами не создает проблем для финансовой деятельности коммерческих банков.

Субстандартные кредиты - это кредиты с повышенным риском (степень риска - 20%). Финансовое состояние заемщика на момент оценки при этом виде банковского кредита вызывает серьезные опасения.

Сомнительными являются кредиты, возврат которых вызывает сомнение банка. Для сомнительных кредитов характерна степень риска в 50%.

Безнадежным (к погашению) являются кредиты, которые не могут быть возвращены и сохранение которых на балансе банка как актива не имеет смысла (степень риска - 100%). Безнадежные кредиты списываются в установленном порядке. В банковской практике сомнительные, необеспеченные и безнадежные кредиты относят к категории проблемных кредитов.

С целью повышения надежности и стабильности банковской системы, защиты интересов кредиторов и вкладчиков банков Национальным банком Украины устанавливается порядок формирования и использования резерва для возмещения возможных потерь по кредитным операциям банков. Резерв кредитования. Кредитная линия - перспективный вид банковского кредитования. На протяжении действия кредитной линии клиент может в любой момент получить кредит без оформления кредитных документов.

Револьверный кредит - это кредит, который предоставляется банком клиенту в границах установленного лимита задолженности, который используется полностью или частями и возобновляется по мере погашения ранее выданного кредита. Револьверный кредит это много раз обновляемый кредит. К категории револьверных кредитов, как правило, относят кредиты, которые предоставляются физическим лицам по кредитным карточкам.

Классическим методом предоставления кредитов в условиях рыночной экономики считается контокоррентный кредит.

Овердрафт (с англ. overdraft - превышение кредита) является специфической разновидностью контокоррентного кредита. При овердрафте банк в границах согласованного лимита проводит платежи со счета клиента на сумму, которая превышает остаток средств на его текущем счете. Из отрицательного остатка на счете банк взыскивает процент, как за обычный кредит. Правом на получение овердрафтного кредита пользуются особенно надежные клиенты банка.

По методам погашения банковские кредиты разделяются на такие, которые погашаются:

одновременно;

в рассрочку;

досрочно (по требованию кредитора или по заявлению заемщика);

*после окончания обусловленного периода (месяца, квартала). Как правило, классификация активных операций коммерческого банка

определяется центральным банком страны (НБУ). В месте с тем, коммерческие банки могут вводить так же внутренние классификаторы, которые способствуют углублению анализа кредитного портфеля и принятию эффективных управленческих решений.

Кроме того, банк может осуществлять следующие операции кредитного характера:

вексельное кредитование - включает в себя операции по дисконту векселей.

факторинг - это переуступка банку неоплаченных долговых обязательств (счетов- фактур) клиента с последующей инкассацией банком данной дебиторской задолженности.

финансовый лизинг - операция, которая предусматривает приобретение банком основных фондов с дальнейшей их передачей в пользование клиенту (лизингополучателю) на срок, который не превышает срок полной амортизации с обязательной последующей передачей права собственности клиенту.

оперативный лизинг - операция, которая предусматривает передачу банком клиенту (лизингополучателю) права пользования основными фондами на срок, который не превышает срока их полной амортизации, с обязательным возвратом их владельцу после окончания срока действия лизингового договора.

предоставление гарантий и поручительств.

форфейтинг - это кредитование экспортера путем покупки у него векселей, акцептированных импортером.

Вложения в основные средства - это самые долгосрочные активы банка, без которых невозможно нормальное функционирование кредитно-финансового учреждения. Как и любой организации, коммерческому банку необходимы помещения, мебель, технические средства. Эта группа активов не дает непосредственно никакой прибыли, но без них невозможна организация работы банка с момента создания и на протяжении всей деятельности банка и его структурных подразделений.

В среднем банки Украины имеют следующую структуру активов: высоколиквидные активы составляют 16,4 % от суммы общих активов, кредиты предоставленные - 70,1 %, вложения в ценные бумаги - 6,4 %, основные средства и нематериальные активы - 5,3 %, прочие активы 1,8 %.

Активные операции банка составляют существенную и определяющую часть его операций, от их качества во многом зависит уровень финансовой устойчивости и стабильности коммерческого банка.

Важным фактором стабильности банка является ликвидность его активов. Ликвидность банковских активов рассматривается во временном разрезе и в каждый прогнозный момент времени должна давать возможность рассчитываться с клиентами и кредиторами при возникновении обстоятельств необходимости полного или частичного возврата привлеченных средств.

От качества кредитного портфеля непосредственно зависит прибыльность банка, а в некоторых случаях и капитал. Начисленные резервы под проблемные кредитные операции формируются из прибыли, а если ее не хватает, - из акционерного капитала. Невозвращенные кредиты представляют не что иное, как утраченные деньги вкладчиков, кредиторов и акционеров.

Другим фактором стабильности банка является достаточная оборотность средств и прибыльность банка. В этом аспекте активы банка и, в частности, выданные кредиты, так же играют значительную роль. Процентные доходы от кредитных операций составляют в банках от 20 до 90 % общих доходов.

Таким образом, активы банка непосредственно влияют на все факторы стабильности и устойчивости коммерческого банка - капитал, ликвидность, доходность, прибыльность. Сбалансированный рост активов коммерческих банков и улучшение их структуры и качества являются необходимым условием стабильного функционирования и развития банков.

За 2006 год чистые активы банковской системы Украины (общие активы минус сформированные резервы по активным операциям) увеличились на 59,2 % и составляют 213 934,9 млн. грн. Общие активы увеличились на 57,6 % (за 2004 год - на 34,1 %) и составляют 222 951,2 млн. грн., в т.ч. нерезиденты - 5,5 % от общих активов.

Увеличение объема произошло, в основном, за счет роста объемов кредитных операций, доля которых составляет 70,1 % всех активов и вложений в ценные бумаги. Общие активы увеличились на 57,6 % и составляют 222 951,2 млн. грн.

Общий объем кредитных вложений по сравнению с 2005 годом увеличился на 61,9 % до 143,4 млрд. грн. При этом кредиты населению увеличивались более ускоренными темпами (в 2,3 раза до 33,5 млрд. грн.) сравнительно с кредитами юридическим лицам (на 49 % до 109,9 млрд. грн.).

В срочном разрезе позитивным фактором является увеличение долгосрочных кредитов на 89,4 % до 85,4 млрд. грн., удельный вес которых в общем объеме предоставленных кредитов с начала 2006 года увеличился с 51,7% до 60,3%.

Национальный банк Украины по размеру активов распределил банки на четыре группы, установив предельные размеры активов для всех групп. В группу крупнейших входят 10 банков с активами свыше 2,5 млрд. грн. (в том числе АППБ «Аваль»), в группу крупных - 15 банков с активами более 1,3 млрд. грн.; в группу средних банков - 31 банк с активами свыше 0,4 млрд. грн.; в группу небольших - 104 банка с активами менее 04 млрд. грн.

Таким образом, сущность активных операций коммерческих банков состоит в размещении и использование банком собственных и привлеченных ресурсов для получения прибыли при приемлемом уровне рисков и поддержании ликвидности. Активные операции классифицируются в зависимости от степени ликвидности, уровня риска и прибыльности.

Наибольшую часть в активах коммерческого банка составляют, как правило, доходные активы - кредиты, которые тоже классифицируются по различным признакам. Активные операции банка составляют существенную и определяющую часть его операций, они непосредственно влияют на все факторы стабильности и устойчивости коммерческого банка - капитал, ликвидность, доходность, прибыльность.

1.2 Методы управления активными операциями коммерческого банка

Управление банковскими операциями - это меры по достижению необходимого внутреннего состояния системы - Банк, которое обеспечивает лучшие при выбранных критериях итоговые показатели.

Суть управления активами заключается в формировании стратегии и осуществлении мероприятий, которые приводят структуру баланса банка в соответствие с его стратегическими программами в плане направлений и порядка размещения собственных и привлеченных средств. Это процесс динамичный, то есть на каждом этапе принятия решений управляющее влияние вырабатывают на основе текущего состояния, предыстории и прогнозов с обязательным учетом будущих последствий на всех этапах.

Основным заданием управления активными операциями является обеспечение такой их структуры, которая дает возможность решить основное противоречие - обеспечить прибыльность работы при соблюдении, как минимум, внешних нормативов и внутренних стандартов ликвидности и рисков.

Другим важным заданием управления является оптимизация дифференциации процентных ставок по кредитам в зависимости от сроков и других характеристик с целью обеспечения необходимого объема инвестиций по максимально возможной в соответствующих условиях цене или, в конечном счете, - максимизация прибыли.

Управление активными операциями коммерческих банков можно условно поделить на два уровня - уровень государства и уровень самого банка. Если первый уровень является фактором внешнего влияния и повлиять на него достаточно проблематично, то второй уровень является управляемым фактором и определяет компетенцию управленческого аппарата самого коммерческого банка.

В процессе управления активными операциями решаются такие задачи:

структуризация активов;

определение рациональных соотношений между объемами привлеченных и размещенных средств для выполнения обязательств перед клиентами, обеспечение проведения активных операций, поддержание стабильности при операциях с повышенным риском.

Широко известно, что прибыль зависит от вида активов, а риск их использования различен. Поэтому необходимо регулярно проводить анализ всех активов по срокам вложения, прибыльности, степени риска для принятия наряду со стратегическими решениями тактических и тем более оперативных.

Одним из наиболее распространенных и перспективных является подход к управлению активами, который базируется на кредитном потенциале и называется «Общий фонд средств».

В основе этого метода лежит идея объединения всех ресурсов - все ресурсы объединяются в общий фонд средств.

Затем совокупные средства распределяются между теми видами активов (ссуды, правительственные ценные бумаги, кассовая наличность и т.д.), которые считается подходящими, наилучшими по ряду критериев в настоящий момент времени.

В модели общего фонда средств для осуществления конкретной активной операции не имеет значения, из какого источника поступили средства, до тех пор, пока их размещение содействует достижению поставленных перед банком целей. Схематично этот метод представлен на рис. 1.2.1.

Данный метод требует равного соблюдения принципов ликвидности и доходности. Поэтому средства помещаются в такие виды активных операций, которые наиболее полно соответствуют этим принципам. Размещение средств осуществляется в соответствии с определенными приоритетами, назначение которых - помочь менеджерам оперативных отделов решить проблему сочетания ликвидности и прибыльности.

Эти приоритеты подсказывают, какая часть имеющихся у банка средств должна быть помещена в резервы первой или второй очереди, использована для ссуд и ценных бумаг, чтобы эти действия приносили доход. Вопросы инвестирования средств в земельные участки, здания и прочую недвижимость рассматриваются отдельно.

Первичные резервы
				Вклады и депозиты до
				востребования
Вторичные резервы
		Общий		Остатки на расчетных
		фонд средств		счетах
Ссуды		(pool оf fund		Срочные вклады и депозиты
		approach)
Ценные бумаги
				Прочие заемные средства
Иммобилизованные активы				Собственные средства (капитал) и резервы

Рис. 1.2.1 - Управление активами с помощью модели общего фонда средств

Задачей номер один при определении структуры размещения средств является установление их доли, выделяемой в качестве первичных резервов. Эта категория активов носит функциональный характер, она не фигурирует в балансовых отчетах коммерческих банков. Тем не менее, ей придают большое значение и включают в первичные резервы те активы, которые могут быть немедленно пользованы для выплаты изымаемых вкладов и удовлетворения кредитных заявок.

На практике величину средств, включаемых в первичные резервы, определяют обычно на основе среднего (для всех примерно одинаковых банков) отношения наличных активов к сумме вкладов или к сумме всех активов. Можно вывести правило, согласно которому примерно 14% поступивших средств следует отложить в виде кассовой наличности, чтобы решить проблему резервов первой очереди.

Задачей номер два при размещении средств будет создание «некассовых» ликвидных активов, которые к тому же приносят определенный доход.

Объем вторичных резервов определяется косвенно, теми же факторами, под воздействием которых изменяются вклады и ссуды. Банку, у которого сумма вкладов и спрос на кредит сильно колеблются, требуется больший резерв второй очереди, чем банку с устойчивым объемом вкладов и кредитов. Как и для резервов первой очереди, для вторичных резервов также устанавливают определенный процент от общего объема средств.

Менеджеры отдельного банка могут взять для установления доли средств, помещаемых во вторичные резервы, отношение к общей сумме активов стоимости государственных ценных бумаг со сроком погашения от 5 лет и менее. В этом случае банк мог бы выделить для резервов второй очереди около 7 % новых поступлений средств.

Третий этап размещения средств по методу общего фонда средств -формирование портфеля кредитов. После того как банк определил размеры первичных и вторичных резервов, он может предоставлять кредиты своим клиентам. Это важнейший вид банковской деятельности, приносящий доход. Кредиты - самая важная часть банковских активов, а доходы по кредитам - самая крупная составляющая банковской прибыли. Ссудные операции являются одновременно и самым рискованным видом банковской деятельности.

И, наконец, в последнюю очередь при размещении средств определяется состав портфеля ценных бумаг. Средства, остающиеся после удовлетворения обоснованных потребностей клиентов в кредитах, могут быть помещены в сравнительно долгосрочные первоклассные ценные бумаги. Назначение портфеля инвестиций - приносить банку доход и быть дополнением резерва второй очереди по мере приближения срока погашения долгосрочных ценных бумаг.

Использование метода общего фонда средств в управлении активами дает банку широкие возможности выбора категорий активных операций. Однако, этот метод устанавливает приоритеты, которые формулируются довольно общими фразами. Указанный метод не содержит четких критериев для распределения средств по категориям активов и не дает решения дилеммы «ликвидность - доходность». Последнее зависит от опыта и интуиции банковского руководства

Другой, также широко распространенный метод управления активами, называется «Метод распределения активов» или конверсии средств.

Он позволяет преодолеть ограниченность метода общего фонда средств. Модель распределения активов устанавливает, что размер необходимых банку ликвидных средств зависит от источников привлечения фондов.

Этим методом делается попытка разграничить источники средств в соответствии с нормами обязательных резервов и скоростью их обращения или оборачиваемостью. Например, вклады до востребования требуют более высокой нормы обязательных резервов по сравнению со сберегательными и

срочными вкладами и скорость их оборота, как правило, также выше, чем у других видов вкладов. Поэтому большая доля вкладов востребования должна помещаться в первичные и вторичные резервы и меньшая часть - в такие инвестиции, как кредиты под залог жилых домов или долгосрочные облигации местных органов.

Данный метод предполагает создание нескольких «Прибыльных центров» (или «Центров ликвидности») внутри самого банка, используемых для размещения средств, привлеченных банком из разных источников. Эти структурные подразделения часто называют «банками внутри банка», поскольку размещение средств каждым из этих центров осуществляется независимо от размещения средств других центров. Иными словами, в банке как бы существуют обособленные друг от друга банк вкладов и депозитов до востребования, банк срочных вкладов и банк основного капитала и т.д.

Установив принадлежность средств к различным центрам с точки зрения их ликвидности и доходности, менеджеры банка определяют порядок их размещения каждым центром. Вклады и депозиты до востребования, расчетные счета клиентов требуют самого высокого покрытия резервами для обеспечения ликвидности. Следовательно, значительная часть средств из центра вкладов до востребования будет направлена в резервы первой, оставшаяся часть вкладов до востребования будет размещена преимущественно во вторичные резервы посредством инвестирования их в краткосрочные государственные ценные бумаги, и только сравнительно небольшие суммы будут предназначены для предоставления ссуд, главным образом в форме краткосрочных коммерческих кредитов. Как видно из рисунка 1.4., средства из центра вкладов до востребования не размещаются в прочие ценные бумаги и основные фонды. Требования ликвидности для центров сберегательных вкладов и срочных вкладов несколько ниже, поэтому данные средства будут помещены большей частью в кредиты и инвестиции. Основной капитал почти не требует покрытия ликвидными активами и используется для вложения в здания и землю, а оставшиеся средства предназначаются для долгосрочных кредитов и менее ликвидных ценных бумаг, т.е. используются для увеличения доходов банка.

Для применения этого метода управления активами на практике необходимо разбить активы и обязательства на соответствующие группы.

Оптимальным состоянием баланса считается при выполнении следующих условий:

Ликвидные активы I группы > Наиболее срочных обязательств Ликвидные активы II группы > Краткосрочные пассивы Ликвидные активы III группы > Среднесрочные пассивы Ликвидные активы IV и V групп < Постоянные пассивы Главным преимуществом рассматриваемого метода является уменьшение доли ликвидных активов и вложений дополнительных средств в ссуды и инвестиции, что ведет к увеличению нормы прибыли. Сторонники метода распределения активов утверждают, что повышение нормы прибыли достигается устранением избытка ликвидных активов, противостоящих срочным вкладам и депозитам, основному капиталу.

Однако и этот метод имеет недостатки, снижающие его эффективность. Основные недостатки этих подходов заключаются в следующем:

оба метода концентрируются на ликвидности за счет обязательных резервов и возможном изъятии вкладов, необходимость эффективного удовлетворения заявок клиентов на кредиты учитываются меньше;

они ориентированы на средний, а не предельные или близкие к ним уровни ликвидности.

Объединение и разделение источников фондов являются лишь частными, наиболее простыми случаями управления, которые либо пренебрегают связями между активами (интегрируя их), либо существенно конкретизируют их (дифференцируя).

Стратегия управления активами имеет свою логику и в некоторых случаях, в условиях жесткого регулирования видов депозитных и недепозитных источников и процентных ставок по ним, целиком оправдывается. В Украине часть банков использует вышеуказанные подходы к управлению активами. Преимущества стратегии управления активами состоят в относительной простоте применения, поскольку решение принимаются только по одному аспекту деятельности - размещению активов, а для управления ликвидность применяются методы, которые не требуют значительных ресурсных затрат. Иногда банки вынуждены работать в условиях ограниченного объема кредитных ресурсов и, как следствие, управлять банком через размещение активов. Для многих банков такой подход является простым, понятным и обычным.

В современных условиях все больше банков достигают той стадии развития, при которой одной из актуальнейших проблем становится концепция управления активно - пассивными операциями в комплексе.

В процессе развития техники управления активами с одновременным увеличением риска и изменений процентных ставок целесообразно применять стратегию управления фондами. В настоящее время этот метод преобладает в банковской деятельности. Это наиболее сбалансированный, интегро - дифференцированный подход к управлению активами, в границах которого выделяют такие ключевые задания:

для достижения банком долго- и краткосрочных целей необходимо максимально контролировать объем, структуру, доходы или затраты активов и пассивов;

контроль над активами должен отвечать контролю над пассивами так, чтобы управление активами и пассивами было единым, поскольку только эффективная координация даст возможность максимизировать разницу (спрэд) между доходами банка по активам и затратам по эмитированным обязательствам;

затраты и доход составляют две стороны баланса - активную и пассивную, политика банка должна быть направлена на то, чтобы максимизировать доход и минимизировать стоимость банковских услуг как по активам, так и по пассивам.

Таким образом, традиционная точка зрения о том, что весь доход банк получает от кредитов и инвестиций, уступила место пониманию того, что банк продает пакет финансовых услуг - кредиты, сбережения, консалтинг и прочие, и цена каждой из них должна покрывать затраты банка по их предоставлению.

В качестве важного вопроса управления активами следует выделить задачу диверсификации, то есть поиск рациональной структуры управляемых активов, обеспечивающей наименьшие потери при снижении их стоимости или размера дохода. Интегро - дифференцированный подход к управлению активами в этом случае заключается в координации управления расширенным набором активов и активов, выпущенных различными экономическими агентами.

Существует два ключевых фактора, которые определяют спрос клиентов банка на средства: с одной стороны, это возможность оттока части или всей суммы депозитов или средств до востребования клиентов, а с другой - это спрос на получение кредитов для удовлетворения производственных или потребительских нужд. Удовлетворение потребностей клиентов в кредитах является одной из самых необходимых условий поддержания устойчивых позиций на рыке банковских услуги поддержания высокого уровня конкурентоспособности коммерческого банка.

Управление активами и их распределение должно осуществляться на основе четкого разделения возможного оттока средств с текущих счетов и спроса на кредиты с тем, чтобы поддержание ликвидности коммерческого банка не приносило чрезмерного вреда его рентабельности.

Практичное решение этого задания может быть осуществлено через управление первичными и вторичными резервами банковского учреждения, а так же активизацию возможностей использования внешних источников пополнения ликвидных средств. При таком подходе целесообразнее применять распределение факторов спроса на ликвидные ресурсы таким образом, чтобы требования клиентов по оттоку средств с текущих счетов банк мог удовлетворить немедленно, для чего он должен иметь в своем распоряжении адекватную величину первичных резервов, а ожидаемый спрос на кредиты удовлетворялся бы с минимальной задержкой.

В последнем случае средством удовлетворения этого спроса могут быть как вторичные резервы, так и возможности привлечения ликвидных средств из внешних источников.)

Применение такого подхода к управлению активами коммерческого банка должно учитывать то, что кроме оттока средств с текущих счетов, который можно прогнозировать в соответствии со среднемесячным оборотом средств по этим счетам, клиенты могут изымать средства со счетов срочных депозитов, срок которых заканчивается в текущем периоде. Исходя их этих двух величин, банк должен сформировать в своем портфеле активов такую сумму первичных резервов, чтобы обеспечить требования клиентов.

Все рассмотренные направления и методы управления активами коммерческого банка целесообразно применять в комплексе, так как, дополняя один другого, они могут создать оптимальные условия для эффективного сбалансирования разных видов размещенных средств, и, таким образом, способствовать поддержанию необходимого уровня финансовой устойчивости и эффективности деятельности банковского учреждения.

Инструментарий управления активными операциями коммерческого банка включает информационные системы, модели планирования, моделирования или сценарный анализ, ежемесячные обзоры и специальные отчеты.

Текущие объемы активов не имеют «идеального» значения, которое можно было бы объективно оценить вследствие сложного влияния микро- и макросреды и поведения клиентов. Поэтому методы управления активами должны, в первую очередь, учитывать проведенные, запланированные и прогнозные активные операции, стоимость фондов, чувствительность этой стоимости, время предупреждения (в случае необходимости), источники получения, общие и структурированные объемы.

Руководство банка, разрабатывая финансовую стратегию управления активами, формируя деятельность банка на рынке, должно учитывать кредитно-финансовую и налоговую политику, состояние государственного и частного секторов, конъюнктуру финансовых рынков, особенности конкурентов, фактических и потенциальных клиентов, собственный финансовый и организационный потенциал, а также влияние внешних факторов (табл. 1.2.1).

Это весьма сложная, и, пожалуй, самая ответственная задача банковского менеджмента в целом.

Таблица 1.2.1 - Влияние внешних факторов на поведение коммерческих банков

Динамика отдельных показателей в благоприятных или стабильных макроэкономических условиях	Динамика отдельных показателей в условиях экономической или политической нестабильности
Сроки предоставления кредитов и привлечения депозитов
Растут	Сокращаются
Популярность валютных депозитов и кредитов
Уменьшается	Увеличивается
Банковские вклады и кредиты населения
Увеличиваются	Сокращаются
Кредитование реального сектора экономики и инвестиционной деятельности
Растет	Уменьшается
Процентные ставки
Стабильные или постепенно	Повышаются
снижаются

Таким образом, управление активными операциями представляет собой формирование стратегии и осуществление мероприятий, которые приводят структуру активов банка в соответствие с его стратегическими программами в плане размещения ресурсов.

Управление активами - сложная и многогранная задача. Решение этой задачи проводится с применением различных методов и подходов, (таких как «Общий фонд средств», «Метод распределения активов», стратегия управления фондами) которые дают возможность объединять некоторые качества банковских ресурсов и управленческих действий.

При этом необходимо учитывать специфику отдельных подходов с целью более гибкого управления ресурсами, исходя из конкретных задач банковского менеджмента.

РАЗДЕЛ 2. АНАЛИЗ ЭФФЕКТИВНОСТИ ФУНКЦИОНИРОВАНИЯ АКТИВНЫХ ОПЕРАЦИЙ АКЦИОНЕРНОГО ПОЧТОВО-ПЕНСИОННОГО БАНКА «АВАЛЬ»

2.1 Организационно-экономическая характеристика АППБ «Аваль»

История развития банка «Аваль» была бурной и достаточно успешной. В 1992 году Акционерный почтово-пенсионный Банк «Аваль» официально зарегистрирован НБУ. С первых недель работы удалось обеспечить четкую организацию труда и делопроизводства, сформировать и определить основные ориентиры и стратегию успешного развития Банка.

На основании лицензии №65 от 4 ноября 2002 года Национального Банка Украины, банк «Аваль» имеет право осуществлять:

Принятие вкладов (депозитов) от юридических и физических лиц;

Открытие и ведение текущих счетов клиентов и банков- корреспондентов, в том числе перевод денежных средств с этих счетов посредством платежных инструментов и зачисление средств на них;

Размещение привлеченных средств от своего имени, на собственных условиях и на собственный риск;

Операции с валютными ценностями:

неторговые операции с валютными ценностями;

ведение счетов клиентов (резидентов и нерезидентов) в иностранной валюте и клиентов нерезидентов в денежной валюте Украины;

ведение корреспондентских счетов банков (резидентов и нерезидентов) в иностранной валюте;

ведение корреспондентских счетов банков (нерезидентов) в денежной единице Украины;

открытие корреспондентских счетов в уполномоченных банках Украины в иностранной валюте и осуществление операций по ним;

открытие корреспондентских счетов в банках (нерезидентах) в иностранной валюте и осуществление операций по ним; привлечение и размещение иностранной валюты на валютном рынке Украины;

привлечение и размещение иностранной валюты на международных рынках;

операции с банковскими металлами на валютном рынке Украины;

другие операции с валютными ценностями на международных рынках.

Эмиссия собственных ценных бумаг;

Организация купли-продажи ценных бумаг по поручению клиентов;

Осуществление операций на рынке ценных бумаг от своего имени (включая андеррайтинг);

Осуществление инвестиций в уставные фонды и акции других юридических лиц;

Перевозка валютных ценностей инкассация денежных средств;

Операции по поручению клиентов от своего имени:

с инструментами денежного рынка;

с инструментами, которые базируются на обменных курсах и процентах;

с финансовыми фьючерсами и опционами.

Доверенное управление денежными средствами и ценными бумагами по договорам с юридическими и физическими лицами;

Депозитарная деятельность хранителя ценных бумаг;

Предоставление гарантий, поручительств и других обязательств, которые предусматривают их выполнение в денежной форме;

Приобретение права требования на выполнение обязательств денежной форме за поставленные товары или предоставленные услуги, принимая на себя риск выполнения таких требований и прием платежей (факторинг);

Лизинг;

Ответственное сохранение и предоставление в аренду сейфов для сохранения ценностей и документов;

Выпуск, купля и продажа, обслуживание чеков, векселей и других оборотных платежных инструментов;

Выпуск банковских платежных карточек и производить операции с использованием этих карточек;

Предоставлять консультационные и информационные услуги относительно банковских операций.

На основании Лицензии № 719665 от 17.01.2004г. Государственной комиссии по ценным бумагам и фондовому рынку банк «Аваль» имеет право осуществлять профессиональную деятельность на рынке ценных бумаг:

Деятельность по выпуску и обращению ценных бумаг;

Депозитную деятельность хранителя ценных бумаг. Также банк «Аваль» является:

Участником системы денежных переводов Western Union Holdings,Inc.

Ассоциированным членом платежной системы VISA International

Ассоциированным членом платежной системы EUROPAY International

на первом этапе - с 26.02.2007 года по 19.03.2007 года - реализуется право акционеров на приобретение акций, которые предусмотрены для размещения, в количестве, пропорциональном их части в уставном капитале на дату начала первого этапа размещения;

на втором этапе - с 20.03.2007 года по 26.03.2007 года - реализуется право акционеров на приобретение акций, которые не реализованы в течение первого этапа, в количестве, пропорциональном их части в уставном капитале на дату начала проведения первого этапа.

На данный момент структура менеджмента банка «Аваль» выглядит следующим образом:

Принципы такого построения корпоративного менеджмента базируются на:

принципах корпоративного менеджмента, утвержденных Государственной Комиссией по ценным бумагам и инвестициям;

рекомендациях Базельского Комитета;

отчете PricewaterhouseCoopers по оптимизации структуры менеджмента;

консультациях относительно усовершенствования структуры менеджмента.

Банк «Аваль» является безусловным лидером на юге Украины по объему кредитного портфеля. Кредитование для пополнения оборотных средств. Банк предоставляет все необходимые клиентам формы кредитования и погашения кредитов:

овердрафт - беззалоговый кредит в пределах лимита, рассчитанного на основании данных о поступлениях на расчетный счет клиента, для финансирования платежных разрывов в его текущей деятельности;

кредитные линии - целевое кредитование коммерческих сделок юридических лиц с использованием суммы кредита частями на протяжении периода времени, определенного договором;

срочный кредит - целевое кредитование коммерческих сделок;

кредитное авалирование - краткосрочный кредит, предоставляемый Банком, посредством авалирования векселя, выписанного клиентом;

кредитная домициляция векселя клиента за счет кредитных средств;

факторинг - краткосрочная торгово-комиссионная операция, заключающаяся в выкупе банком неоплаченных платежных требований своего клиента за поставленные товары, выполненные работы, оказанные услуги. Банк покупает краткосрочную дебиторскую задолженность, обеспечивая гарантию сбыта клиентам. Факторинг включает в себя инкассирование дебиторской задолженности клиента, кредитование и гарантию от кредитных и валютных рисков;

форфейтинг - краткосрочная или среднесрочная торгово- комиссионная операция при экспорте, сочетающаяся с кредитованием оборотного капитала клиента. Банк покупает дебиторскую задолженность клиента-экспортера если эта дебиторская задолженность обеспечена гарантиями или авалями зарубежных первоклассных банков;

лизинговый кредит - финансирование клиента путем передачи в долгосрочную аренду (лизинг) основных средств с правом (или без права) выкупа.

Занимается кредитованием малого и среднего бизнеса. Причем малому бизнесу уделяется особое внимание, и предоставляются кредиты в форме: 1. Срочного кредита

Кредитной линии

Документарных инструментов (аккредитивы, гарантии). Вексельные операции:

*авалирование - аваль банка является надежной гарантией получения платежа по векселю в случае невозможности оплаты векселя векселедателем по сроку;

инкассация векселей - банк берет на себя обязательства предъявить векселя к оплате от имени клиента векселедателю; в случае отказа в оплате или неоплаты банк опротестовывает векселя у нотариуса;

учет векселей - банк за счет собственных средств приобретает у клиента, принадлежащие ему векселя;

домициляция векселей - банк берет на себя обязательство по своевременной оплате векселей;

внедрение стандартных и нестандартных вексельных схем. Расчетно-кассовые операции - банк акцентирует внимание на потребностях клиентов и постоянно расширяет и совершенствует линейку услуг и качественный уровень их предоставления.

Операции по системе удаленного доступа Система "Электронный Банк", которая включает в себя Интернет-банкинг, SMS-банкинг и Телебанкинг, обеспечена самыми современными средствами защиты и дает возможность в любой момент, находясь в любом месте, контролировать движение средств и остатки на всех ваших счетах. GSM-online - даёт возможность получения информации о состоянии карточного счета. Операции с ценными бумагами и инвестиционный бизнес.

Брокерское обслуживание на рынке ценных бумаг:

покупка-продажа ценных бумаг

консультации

аналитическая информация о ценных бумагах

Операции с ОВГЗ, которые выданы в счёт погашения просроченной задолженности бюджета по налогу на добавленную стоимость:

открытие и обслуживание счёта в ценных бумагах, для учета ОВГЗ;

покупка-продажа ОВГЗ-НДС.

Услуги банка, как андеррайтера выпуска корпоративных облигаций. Операции с векселями:

покупка-продажа векселей;

авалирование;

домициляция;

инкассирование.

Дорожные чеки - банк осуществляет продажу дорожных чеков, которые принимаются во всем мире для расчетов в гостиницах, ресторанах, туристических агентствах:

обмен дорожных чеков на наличные средства в банках и пунктах обмена валют;

продажа дорожных чеков VISA Interpayment TRAVELLERS CHEQUES в долларах США и Евро;

покупка дорожных чеков THOMAS COOK, AMERICAN EXSPRESS, VISA Interpayment в долларах США и Евро;

банк осуществляет также продажу карточек Visa Travel Money Cash Passport в долларах США.

Платежные пластиковые карточки банка «Аваль» - это самый удобный способ расчетов:

* Maestro Международная и Visa Electron - дебетная карточка для частного использования. Наиболее доступная и массовая карточка - платежное средство для держателей, которые не имеют кредитной истории. Пользователем данной пластиковой карточки может стать любой гражданин, независимо от уровня дохода. С её помощью можно делать покупки и снимать наличные средства только в пределах средств, которые есть на карточном счете, за исключением неснижаемого остатка.

MasterCard Mass и Visa Classic - самые популярные платежные карточки систем MasterCard и Visa для частного пользования. Владелец карточки такого уровня может рассчитываться в магазинах, ресторанах, гостиницах, а также получать наличные средства в любой стране мира поскольку они предлагаются надежным и платежеспособным клиентам банка: бизнесменам, деятельность которых связана с переездами (по Украине и за ее пределы), и физическим лицам, у которых возникает потребность в краткосрочных кредитах в виде кредитной линии. Держателю карточки, кроме собственных средств на СКС доступны еще и средства в пределах установленной кредитной линии.

MasterCard Gold и Visa Gold - платежные карточки для состоятельных клиентов, которые являются надежными клиентами банка. Во всем мире принято считать, что карточка уровня Gold свидетельствует о высоком уровне финансовых возможностей её владельца. Карточка уровня Gold предоставляет широкий спектр дополнительных возможностей и услуг, кроме использования такой карты в качестве средства платежа и получения наличных.

Банк «Аваль» выполняет банковские переводы во все страны мира, используя корреспондентские счета НОСТРО. Многие банки Украины и СНГ осуществляют банковские переводы через корреспондентские счета ЛОРО, открытые в Банке «Аваль».

Банк «Аваль» входит в систему S.W.I.F.T. - общество всемирных межбанковских финансовых телекоммуникаций, членами которого является больше чем 6 тысяч пользователей из 175 стран мира. Наличие разветвленной корреспондентской сети и региональных филиалов позволяет оперативно и с максимальным удобством осуществлять расчетные операции во всех клиринговых валютах.

Банк «Аваль» предлагает своим банкам- корреспондентам следующие услуги:

*ведение корреспондентских счетов в национальной и иностранных валютах;

*начисление процентов на кредитовый остаток по корреспондентскому счету;

осуществление расчетов в рамках удлиненного операционного дня;

бесплатные межбанковские переводы;

конкурентоспособные условия расчетов по договоренности с банком корреспондентом;

бесплатное зачисление средств на корреспондентские счета в гривне и иностранной валюте;

осуществление валютообменных операций и операций межбанковского кредитования во всех клиринговых валютах;

*сотрудничество в области документарных операций по конкурентоспособным ставкам и тарифам.

Платежеспособность банка «Аваль» на протяжении 2006 года поддерживалась на удовлетворительном уровне: среднее значение норматива платежеспособности за 2006 год равняется 11% при минимально допустимом равном 8% (согласно Инструкции о порядке регулирования и анализа деятельности коммерческих банков от 28.08.2001г. №368).