Системно-управлінська оцінка фінансово-господарської діяльності організації

Размещено на http://www.allbest.ru

Размещено на http://www.allbest.ru

МІНІСТЕРСТВО ОСВІТИ І НАУКИ УКРАЇНИ

НАЦІОНАЛЬНИЙ Університет “ЛЬВІВСЬКА ПОЛІТЕХНІКА”

Інститут економіки і менеджменту

Кафедра менеджменту організацій

Розрахункова робота

з дисципліни: «Системно-управлінська оцінка фінансово-господарської діяльності організації»

Львів - 2014

ВСТУП

Для розв'язання сучасних проблем стабілізації національної економіки важливим завданням є забезпечення стійкого розвитку підприємств.

В умовах ринку окреме підприємство функціонує як відокремлена, автономна частка загальноекономічної системи. На підприємстві концентрується виробнича діяльність із метою постійного пошуку оптимальних виробничих структур, розширення різних організаційних форм підприємства, зниженя собівартості продукції, а також зростання прибутку і поліпшення всіх фінансових показників роботи підприємства, мобілізації додаткових резервів для нагромадження капіталу.

Будь-яка господарська діяльність починається з організації і планування, які базуються на глибокій системно-управлінській оцінці фінансово-господарської діяльності організації. Це дозволяє підприємствам одержати максимум прибутку за мінімальних сукупних витрат.

Таблиця 1

Оцінка динаміки і структури майна ПАТ «Київська пересувна механізована колона-2»

Показники балансу	На початок звітного періоду	На кінець звітного періоду	Відхилення (+,-)
	сума, тис.грн.	структура,%	сума, тис.грн.	структура,%	абсолютне, тис.грн.	відносне,%	структури,%
1	2	3	4	5	6	7	8
I.Необоротні активи, Зокрема:	144188	27,61	65252	15,1	-78936	-54,75	-12,51
Нематеріальні активи	136	0,03	136	0,03	0	0	0
Незавершене будівництво	831	0,16	831	0,19	0	0	0,03
Основні засоби	34174	6,54	18783	4,35	-15391	-45,04	-2,19
Довгострокові фінансові інвестиції	109047	20,88	45502	10,53	-63545	-58,27	-10,35
II.Оборотні активи:	376618	72,13	366627	84,87	-9991	-2,65	12,74
Запаси	7946	1,52	6941	1,61	-1005	-12,65	0,09
Незавершене виробництво	209318	40,09	193021	44,68	-16297	-7,79	4,59
Готова продукція	21025	4,03	3739	0,87	-17286	-82,22	-3,16
Векселі одержані	0	-	0	-	0	0	-
Дебіторська заборгованість за товари, роботи, послуги	34786	6,66	9372	2,17	-25414	-73,06	-4,49
Дебіторська заборгованість за розрахунками з бюджетом	1248	0,24	113	0,03	-1135	-90,95	-0,21
Дебіторська заборгованість за виданими авансами	81939	15,69	70549	16,33	-11390	-13,9	0,64
Інша поточна заборгованість	20083	3,85	80519	18,64	60436	300,93	14,79
Поточні фінансові інвестиції	0	-	0	-	0	0	-
Грошові кошти та їх еквіваленти	273	0,05	254	0,06	-19	-6,96	0,01
Інші оборотні активи	0	-	2119	0,49	2119	0	0,49
III.Витрати майбутніх періодів	1340	0,26	125	0,03	-1215	-90,67	-0,23
Майно- разом	522146	100	432004	100	-90142	-17,26	0

фінансовий майно капітал ліквідність

Оцінивши динаміку і структуру майна підприємства можна зробити наступні висновки:

необоротні активи загалом зменшились на 78936 тис.грн., тобто на 54,75%, зокрема, нематеріальні активи і незавершене будівництво не змінилося, основні засоби зменшились на 15391 тис.грн. (45,04%), довгострокові фінансові інвестиції зменшились на 63545 тис.грн. (58,27%);

оборотні активи в цілому зменшились на 9991 тис.грн., тобто на 2,65%, зокрема, запаси зменшились на 1005 тис.грн. (12,65%), незавершене виробництво зменшилось на 16297 тис.грн. (7,79%), готова продукція зменшилась на 17286 тис.грн. (82,22%), векселі одержані та поточні фінансові інвестиції рівні 0, дебіторська заборгованість за товари, роботи, послуги зменшилась на 25414 тис.грн. (73,06%), дебіторська заборгованість за розрахунками з бюджетом зменшилась на 1135 тис.грн. (90,95%), інша поточна дебіторська заборгованість збільшилась на 60436 тис.грн., грошові кошти та їх еквіваленти зменшились на 19 тис.грн. (6,96%), інші оборотні активи не змінилися;

витрати майбутніх періодів зменшились на 1215 тис.грн. (90,67%);

майно загалом зменшилось на 90142 тис.грн. (17,26%), що є негативним фактором щодо господарської діяльності підприємства.

Таблиця 2

Оцінка динаміки і структури джерел майна ПАТ «Київська пересувна механізована колона-2»

Показники балансу	На початок звітного періоду	На кінець звітного періоду	Відхилення (+,-)
	сума, тис.грн.	структура,%	сума, тис.грн.	структура,%	абсолютне, тис.гн.	відносне,%	структури,%
1	2	3	4	5	6	7	8
Статутний капітал	170869	32,72	170869	39,55	0	0	6,83
Інший додатковий капітал	215	0,04	215	0,05	0	0	0,01
Резервний капітал	0	-	0	-	0	0	-
Нерозподілений прибуток (непокритий збиток)	82401	15,78	37796	8,75	-44605	-54,13	-7,03
II.Забезпечення наступних витрат і платежів	0	-	0	-	0	0	-
III.Довгострокові зобов'язання, Зокрема:	151734	29,06	165313	38,27	13579	8,95	9,21
Довгострокові кредити банків	151734	29,06	165313	38,27	13579	8,95	9,21
IV.Поточні зобов'язання:	116927	22,39	57811	13,38	-59116	-50,56	-9,01
Кредиторська заборгованість за товари, роботи, послуги	14082	2,7	7605	1,76	-6477	-45,99	-0,94
Поточні зобов'язання за розрахунками:
- з бюджетом	1656	0,32	2536	0,59	880	53,14	0,27
-з одержаних авансів	51039	9,77	14108	3,27	-36931	-72,36	-6,5
- зі страхування	0	-	2	0,0005	2	0	0,0005
- з оплати праці	25	0,005	18	0,004	-7	-28	-0,001
1	2	3	4	5	6	7	8
Інші поточні зобов'язання	50125	9,6	33542	7,76	-16583	-33,08	-1,84
V. Доходи майбутніх періодів	0	-	0	-	0	0	-
Джерела майна - разом	522146	100	432004	100	-90142	-17,26	0

Оцінивши динаміку і структуру джерел майна, можна зробити такі висновки:

власний капітал загалом зменшився на 44605 тис.грн., тобто на 17,6%, зокрема статутний капітал, інший додатковий капітал та резервний капітал не змінилися, а непокритий збиток зменшився на 44605 тис.грн., тобто на 54,13%;

забезпечення наступних витрат і платежів рівні 0;

довгострокові зобов'язання, зокрема довгострокові кредити банків, збільшились на 13579 тис.грн., тобто на 8,95%;

поточні зобов'язання в цілому зменшились на 59116 тис.грн., тобто на 50,56%, зокрема, кредиторська заборгованість зменшилась на 6477 тис. грн. (45,99%), поточні зобов'язання за розрахунками з бюджетом збільшилась на 880 тис.грн. (53,14%), з одержаних авансів зменшилась на 36931 тис.грн. (72,36%), зі страхування збільшилась на 2 тис.грн., з оплати праці зменшилась на 7 тис.грн. (28%), інші поточні зобов'язання зменшились на 16583 тис.грн. (33,08%);

доходи майбутніх періодів не змінилися;

джерела майна разом зменшились на 90142 тис.грн., тобто на 17,26%, що свідчить про негативні зміни в підприємстві.

1. Коефіцієнт зміни валюти балансу = (вал.балансу сер.2010 - вал.балансу сер.2009) / вал.балансу сер.2009 = (477075 - 520275,4) / 520275,4 = -0,083

Вал.балансу сер.2010 = (522146+432004)/2 = 477075 тис.грн.

Вал.балансу сер.2009 = (518404,8+522146)/2 = 520275,4 тис.грн.

2. Коефіцієнт зміни доходу від реаліз. продукц. = (дохід від реал.2010 - дохід від реал.2009 ) / дохід від реал.2009 = (0-0) / 0 = 0

Коефіцієнт зміни валюти балансу показує, що середня величина балансу зменшилася на 8,3%. Дохід підприємства в 2009 році порівняно з 2010 не змінився.

Таблиця 3

Динаміка і структура поточної заборгованості ПАТ «Київська пересувна механізована колона-2»

Показник	На початок звітного періоду, тис.грн.	На кінець звітного періоду, тис.грн.	Відхилення (+,-)
	сума, тис. грн	структура, %	сума, тис. грн	структура, %	абсолютне, тис.грн.	відносне, %	структури, %
1. Короткострокові кредити банків	0	-	0	-	0	0	-
2. Поточна заборгованість за довгостроковими зобов'язаннями	0	-	0	-	0	0	-
3. Векселі видані	0	-	0	-	0	0	-
4. Кредиторська заборгованість за товари, роботи, послуги	14082	2,7	7605	1,76	-6477	-45,99	-0,94
5. Поточні зобов'язання за розрахунками:
- з одержаних авансів	51039	9,77	14108	3,27	-36931	-72,36	-6,5
- з бюджетом	1656	0,32	2536	0,59	880	53,14	0,27
- з позабюджетних платежів	0	-	0	-	0	0	-
- зі страхування	0	-	2	0,0005	2	0	0,0005
- з оплати праці	25	0,005	18	0,004	-7	-28	-0,001
- з учасниками	0	-	0	-	0	0	0
- із внутрішніх розрахунків	0	-	0	-	0	0	-
6. Інші поточні зобов'язання	50125	9,6	33542	7,76	-16583	-33,08	-1,84
Поточні зобов'язання організації - разом	116927	100	57811	100	-59116	-50,56	0

Як бачимо з табл.3 короткострокові кредити банків, поточна заборгованість та векселі видані не змінилися і дорівнюють 0. Кредиторська заборгованість за товари, роботи, послуги зменшилась на 6477 тис. грн. (45,99%), поточні зобов'язання за розрахунками з бюджетом збільшилась на 880 тис.грн. (53,14%), з одержаних авансів зменшилась на 36931 тис.грн. (72,36%), зі страхування збільшилась на 2 тис.грн., з оплати праці зменшилась на 7 тис.грн. (28%). Поточні зобов'язання за розрахунками з позабюджетних платежів, з учасниками, із внутрішніх розрахунків дорівнює 0. Інші поточні зобов'язання зменшились на 16583 тис.грн. (33,08%). Поточні зобов'язання організації разом зменшились на 59116 тис.грн., тобто на 50,56%. Це означає, що підприємство за цей період збільшило виконання поточних зобов'язань на 50,56%.

Таблиця4

Розрахунок власного оборотного капіталу ПАТ «Київська пересувна механізована колона-2»

Показник	На початок звітного періоду, тис.грн.	На кінець звітного періоду, тис.грн.	Відхилення (+,-)
			абсолютне, тис.грн.	відносне, %
1.Оборотні активи	376618	366627	-9991	-2,65
2. Поточні зобов'язання	116927	57811	-59116	-50,56
3. Власний оборотний капітал	259691	308816	49125	18,92

Отже, оборотні активи зменшились на 9991 тис.грн., тобто на 2,65%. Поточні зобов'язання зменшились на 59116 тис.грн., тобто на 50,56%. Власний оборотний капітал збільшився на 49125 тис.грн. - на 18,92%, що свідчить про позитивні тенденції, оскільки кількість власного капіталу збільшилась.

Таблиця 5

Динаміка абсолютних показників оцінки фінансової стійкості

ПАТ «Київська пересувна механізована колона-2»

Показники	Значення показника	Абсо-лютне відхи-лення (+,-)
	На початок звітного періоду	На кінець звітного періоду
1. Власний капітал	253485	208880	-44605
2. Необоротні активи	144188	65252	-78936
3. Довгострокові зобов'язання	151734	165313	+13579
4. Поточні зобовязання	116927	57811	-59116
5. Запаси	238289	203701	-34588
6. Короткострокові кредити банків	0	0	0
7. Власні джерела формування запасів (ряд.1- ряд.2)	109297	143628	+34331
8. Власні і довгострокові позикові джерела формування запасів (ряд.7+ ряд.3)	261031	308941	+47910
9. Загальна величина основних джерел формування запасів (ряд.8+ ряд.6)	261031	308941	+47910
10. Надлишок (+) або нестача (-) власних оборотних коштів (ряд.7- ряд.5)	-128992	-60073	+68919
11. Надлишок (+) або нестача (-) власних і довгострокових позикових джерел формування запасів (ряд.8- ряд.5)	+22742	+105240	+82498
12. Надлишок (+) або нестача (-) загальної величини джерел формування запасів (ряд.9- ряд.5)	+22742	+105240	+82498
13. Тип фінансової стійкості	Нормальна фінансова стійкість	Нормальна фінансова стійкість	-

Проаналізувавши динаміку абсолютних показників оцінки фінансової стійкості ПАТ «Київська пересувна механізована колона-2» можна зробити висновок, що підприємство має нормальну фінансову стійкість, оскільки запаси є меншими за власні і довгострокові позикові джерела формування запасів, є нестача власних оборотних коштів, надлишок власних і довгострокових позикових джерел формування запасів та надлишок загальної величини основних джерел формування запасів. Отже, джерелами формування запасів є власні і довгострокові позикові джерела. Підприємство має достатньо високий рівень поточної платоспроможності.

Таблиця 6

Динаміка відносних показників фінансової стійкості ПАТ «Київська пересувна механізована колона-2»

Показник	На початок звітного періоду	На кінець звітного періоду	Абсолютне відхилення (+,-)
1	2	3	4
1. Коефіцієнт автономії	0,49	0,48	-0,01
2. Коефіцієнт заборгованості	0,51	0,52	+0,01
3.Коефіцієнт фінансової залежності	2,06	2,07	+0,01
4. Коефіцієнт довгострокової фінансової незалежності	0,78	0,87	+0,09
5. Коефіцієнт співвідношення позикового і власного капіталу	1,06	1,07	+0,01
6. Коефіцієнт фінансового левериджу	0,6	0,79	+0,19
7. Коефіцієнт фінансової залежності капіталізованих джерел	0,37	0,44	+0,07
8. Коефіцієнт фінансової незалежності капіталізованих джерел	0,63	0,56	-0,07
9. Коефіцієнт забезпечення власними оборотними коштами	0,29	0,39	+0,1
10. Коефіцієнт маневреності власних коштів	0,43	0,69	+0,26

1) коефіцієнт автономії (фінансової незалежності): К авт = ВК / ЗК;

2) коефіцієнт заборгованості: К заборг = ПК / ЗК;

3) коефіцієнт фінансової залежності (обернений до коефіцієнта автономії);

4) коефіцієнт довгострокової фін.незалежності:

Кфс = ;

5) коефіцієнт співвідношення позикового і власного капіталу:

Кпв =;

6) коефіцієнт фінансовго левериджу: Кфл = ДЗ/ВК;

7) коефіцієнт фінансової залежності капіталізованих джерел:

Кзкд= ДЗ/(ВК+ДЗ);

8) ) коефіцієнт фінансової незалежності капіталізованих джерел:

Кнкд= ВК/(ВК+ДЗ);

9) коефіцієнт забезпечення власними оборотними коштами:

;

10) коефіцієнт маневреності власних коштів: .

Коефіцієнт автономії підприємства є меншим 0,5 і продовжує зменшуватися, що свідчить про зменшення частки власних коштів і є негативною тенденцією.

Коефіцієнт заборгованості збільшився з 0,51 до 0,52, що свідчить про збільшення частки позикових коштів у загальній сумі джерел фінансування.

Коефіцієнт фінансової залежності показує, що на початок періоду 2,06 загальної вартості активів припадає на 1 грн. власного капіталу, а на кінець періоду ця цифра становить 2,07.

Коефіцієнт довгострокової фінансової незалежності має тенденцію до збільшення, що свідчить про зменшення фінансової незалежності підприємства.

Коефіцієнт співвідношення позикового і власного капіталу показує, що на початок періоду 1,06 залучених коштів припадає на кожну гривню власних, а на кінець періоду ця цифра становить 1,07.

Коефіцієнт фінансового левериджу збільшився на 0,19, отже фінансова залежність підприємства від зовнішніх інвесторів значно посилилася.

Коефіцієнт фінансової залежності капіталізованих джерел збільшився з 0,37 до 0,44. Підвищення рівня цього показника, з одного боку, свідчить про посилення залежності від зовнішніх кредиторів, а з іншого - про ступінь фінансової надійності підприємства і довіри до нього.

Коефіцієнт забезпечення власними оборотними коштами збільшився на 0,1, що свідчить про збільшення власних оборотних коштів підприємства.

Коефіцієнт маневреності власних коштів показує здатність підприємства підтримувати рівень власного оборотного капіталу й поповнювати оборотні кошти в разі потреби за рахунок власних джерел і в даному випадку значно зріс - з 0,43 до 0,69.

Таблиця 7

Аналіз ліквідності балансу ПАТ «Київська пересувна механізована колона-2»

Ранжування активів балансу	На початок звітного періоду, тис.грн.	На кінець звітного періоду, тис.грн.	Ранжування пасивів балансу	На початок звітного періоду, тис.грн.	На кінець звітного періоду, тис.грн.	Платіжний надлишок (+), нестача (-)	Рівень покриття зобов'язань
						На початок звітного періоду, тис.грн.	На кінець звітного періоду, тис.грн.	На початок періоду, %	На кінець періоду, %
1.Найліквідніші активи (А1)	273	254	1.Термінові (негайні ) пасиви (П1)	116927	57811	-116654	-57557	0,23	0,44
2.Активи, що швидко реалізу-ються (А2)	138056	160553	2. Коротко-строкові пасиви (П2)	0	0	138056	160553	0	0
3.Активи, що повільно реалізуються (А3)	239629	205945	3. Довго-строкові пасиви (П3)	151734	165313	87895	40632	157,93	124,58
4.Активи, що важко реалізуються (А4)	144188	19794	4.Постійні пасиви (П4)	253485	208880	-109297	-189086	56,88	9,48
Баланс	522146	386546	Баланс	522146	432004	-	-	-	-

Проаналізувавши ліквідність балансу, можна зробити висновок, що баланс ПАТ «Київська пересувна механізована колона-2» не є абсолютно ліквідним, бо не виконуються умови абсолютної ліквідності A1>П1, А2>П2, А3>П3, А4<П4, натомість А1<П1 і на початок, і на кінець звітного періоду.

Таблиця 8

Відносні показники ліквідності та платоспроможності

ПАТ «Київська пересувна механізована колона-2»

Номер з/п	Показник	Значення показника	Абсолютне відхилення (+,-)	Нормативне значення
		На початок звітного періоду	На кінець звітного періоду
1	Коефіцієнт абсолютної ліквідності	0,002	0,004	0,002	0,2-0,35
2	Коефіцієнт критичної ліквідності	1,18	2,78	1,6	>0,7
3	Коефіцієнт поточної ліквідності	3,23	6,34	3,11	>1

1) Кал = А1 / (П1+П2)

К ал поч = 273/(116927+0) = 0,002

К ал кін = 254/(57811+0) = 0,004

Коефіцієнт абсолютної ліквідності показує, яка частина боргів підприємства може бути сплачена негайно. В даному випадку показник нижчий за нормативне значення.

2) Ккл = (А1+А2) / (П1+П2)

К шл поч = (273+138056)/116927 = 1,18

К шл кін = (254+160553)/57811 = 2,78

Коефіцієнт швидкої ліквідності відображає платіжні можливості підприємства щодо сплати поточних зобов'язань за умови своєчасного проведення розрахунків з дебіторами. Динаміка даного показника позитивна.

3) Кпл = (А1+А2+А3) / (П1+П2)

К пл поч = 377958/116927 = 3,23

К пл кін = 366752/57811 = 6,34

Коефіцієнт поточної ліквідності показує, яку частину поточних зобов'язань підприємство спроможне погасити, якщо воно реалізує усі свої оборотні активи, в тому числі і матеріальні запаси. Цей коефіцієнт показує також, скільки гривень оборотних коштів приходиться на кожну гривню поточних зобов'язань. На початку звітного періоду 3,23 грн. оборотних коштів приходиться на гривню поточних зобов'язань, в кінці - 6,34. Коефіцієнт зростає, отже динаміка позитивна.

Таблиця 9

Динаміка загальних показників господарської діяльності

ПАТ «Київська пересувна механізована колона-2»

Показник	Попередній період	Звітний період	Темп зростання, %
Середньорічна сума інвестованого капіталу (середньорічна вартість активів), тис.грн.	520275,4	477075	-8,3
Дохід (виручка) від реалізації продукції (товарів, робіт, послуг), тис.грн.	224454	97319	-56,64
Чистий прибуток (збиток), тис.грн.	(35705)	(44605)	24,93

Аналізуючи динаміку загальних показників господарської діяльності підприємства, можна зробити висновок, що внаслідок зменшення середньорічної суми інвестованого капіталу на 8, 3% дохід від реалізації продукції зменшився на 56,64 %, а чистий збиток збільшився на 24,93%.

Як видно з проведеного аналізу коефіцієнти оборотності активів, оборотності основних засобів,оборотності запасів, оборотності дебіторської заборгованості, оборотногсті кредиторської заборгованості та оборотності власного капіталу зменшились відповідно на 0,2; 3,79;3,35;1,37;9,26;0,42, що зумовлює негативний вплив на діяльність підприємства в цілому і залучення додаткових активів, основних засобів, запасів, дебіторської заборгованості, кредиторської заборгованості, власного капіталу.(таблиця 10)

Таблиця10

Динаміка показників ділової активності ПАТ «Київська пересувна механізована колона-2»

№	Назва показників	Попередній період	Звітний період	Відхилення (+,-)
1	Вихідні дані для розрахунку показників
1.1	Чистий дохід (виручка) від реалізації продукції (товарів, робіт, послуг), тис.грн.	186987	74236	-112751
1.2	Собівартість реалізованої продукції (товарів, робіт, послуг), тис.грн.	122790	87402	-35388
1.3	Середня вартість активів, тис.грн.	520275,4	477075	-43200,4
1.4	Середня вартість основних засобів, тис.грн.	28356,8	26478,5	-1878,3
1.5	Середня вартість запасів, тис.грн.	8137,6	7443,5	-694,1
1.6	Середня вартість дебіторської заборгованості, тис.грн.	88037,4	99003,5	10966,1
1.7	Середня вартість кредиторської заборгованості, тис.грн	11604	10843,5	-760,5
1.8	Середня вартість власного капіталу, тис. грн.	252070,5	231182,5	-20888
2	Показники ділової активності товариства
2.1	Коефіцієнт оборотності активів	0,36	0,16	-0,2
2.2	Коефіцієнт оборотності основних засобів	6,59	2,8	-3,79
2.3	Коефіцієнт оборотності запасів	15,09	11,74	-3,35
2.4	Коефіцієнт оборотності дебіторської заборгованості	2,12	0,75	-1,37
2.5	Середня тривалість обороту дебіторської заборгованості, дні	172,17	486,67	+314,5
2.6	Коефіцієнт оборотності кредиторської заборгованості	16,11	6,85	-9,26
2.7	Середня тривалість обороту кредиторської заборгованості, днів	22,66	53,28	+30,62
2.8	Коефіцієнт оборотності власного капіталу	0,74	0,32	-0,42

Також це є причиною збільшення середньої тривалостіобороту дебіторської заборгованості на 314,5 днів та тривалості обороту кредиторської заборгованості на 30,62 дні.

Таблиця 11

Рівень та динаміка фінансових результатів ПАТ «Київська пересувна механізована колона-2»

Показник	За попередній період, тис.грн.	За звітний період, тис.грн.	Відхилення (+,-)
			абсолютне, тис.грн.	відносне, %
1	2	3	4	5
Дохід (виручка) від реалізації продукції (товарів, робіт, послуг)	224454	97319	-127135	-56,64
Податок на додану вартість	37467	15768	-21699	-57,91
Акцизний збір	0	0	0	0
Інші вирахування з доходу	0	(7315)	-7315	0
Чистий дохід (виручка) від реалізації продукції (товарів, робіт, послуг)	186987	74236	-112751	-60,3
Собівартість реалізованої продукції (товарів, робіт, послуг)	(122790)	(87402)	-35388	-28,82
Валовий прибуток (збиток)	64197	(13166)	-77363	-120,51
Інші операційні доходи	80390	24375	-56015	-69,7
Адміністративні витрати	(5818)	(2323)	-3495	-60,07
Витрати на збут	0	0	0	0
Інші операційні витрати	(115613)	(14402)	-101211	-87,54
Прибуток (збиток) від операційної діяльності	23156	(5516)	-28672	-123,82
Дохід від участі в капіталі	0	0	0	0
Інші фінансові доходи	18012	1	-18011	-99,99
Інші доходи	78809	11202	-67607	-85,79
Фінансові витрати	(24847)	(14805)	-10042	-40,42
Втрати від участі в капіталі	0	0	0	0
Інші витрати	(130835)	(35464)	-95371	-72,89
Прибуток (збиток) від звичайної діяльності до опадаткування	(35705)	(44582)	8877	24,86
Податок на прибуток від звичайної діяльності	0	(23)	23	0
Прибуток (збиток) від звичайної діяльності	(35705)	(44605)	8900	24,93
Надзвичайні: доходи витрати	0	0	0	0
Податки з надзвичайного прибутку	0	0	0	0
Чистий прибуток (збиток)	(35705)	(44605)	8900	24,93

Проаналізувавши рівень і динаміку фінансових результатів ПАТ «Київська пересувна механізована колона-2» можна зробити наступні висновки: дохід від реалізації продукції зменшився на 127135 тис.грн., тобто на 56,64%. Чистий дохід від реалізації продукції зменшився на 112751 тис.грн. - на 60,3%. Собівартість реалізованої продукції зменшилась на 35388 тис.грн., тобто на 28,82%. Валовий прибуток зменшився на 77363 тис.грн. (120,51%). Прибуток (збиток) від операційної діяльності зменшився на 28672 тис.грн. (123,82%). Збиток від звичайної діяльності збільшився на 8900 тис.грн., тобто на 24,93%. Отже, можна зробити висновок, що динаміка фінансових результатів підприємства є негативною, оскільки загалом чистий збиток збільшився на 8900 тис.грн., тобто на 24,93%.

Таблиця 12

Рівень та динаміка показників рентабельності ПАТ «Київська пересувна механізована колона-2»

Показники	Код рядка	Значення показника	Відхилення (+,-)
		За попередній період	За звітний період
1	2	3	4	5
Рентабельність витрат, %	(р.035 ф.2-(р.040 ф.2+р.070 ф.2+р.080 ф.2))/р.040 ф.2	48	-18	-66
Рентабельність продажу, %	р.220 ф.2 / р.010 ф.2	-	-	-
Рентабельність чистих активів, %	р.220 ф.2 / (р.280 гр.3 ф.1+ +р.280 гр.4 ф.1 (ф.1р.480+ +ф.1 р.620+ф.1 р.630)	-	-	-
Рентабельність власного капіталу, %	р.220 ф.2 / ((р.380 гр.3 ф.1 + +р.380 гр.4 ф.1)/2)	-	-	-
Рентабельність сумарного капіталу, %	р.220 ф.2 / ((р.280 гр.3 ф.1 + +р.280 гр.4 ф.1)/2)	-	-	-

Рентабельність витрат у звітному періоді зменшилась на 66% за рахунок суттєвого зниження величини чистого доходу від реалізації продукції. Рентабельності продажу, чистих активів, власного капіталу та сумарного капіталу дорівнюють 0, оскільки величина чистого прибутку підприємства в звітному та попередньому періодах дорівнює 0.

ВИСНОВКИ

На основі провведеної системно-управлінської оцінки фінансово-господарської діяльності ПАТ «Київська пересувна механізована колона-2» можна зробити наступні висновки:

1. У звітному періоді динаміка змін майна підприємства і його структури є такими:

- необоротні активи загалом зменшились на 78936 тис.грн., тобто на 54,75%, зокрема, нематеріальні активи і незавершене будівництво не змінилося, основні засоби зменшились на 15391 тис.грн. (45,04%), довгострокові фінансові інвестиції зменшились на 63545 тис.грн. (58,27%);

- оборотні активи в цілому зменшились на 9991 тис.грн., тобто на 2,65%, зокрема, запаси зменшились на 1005 тис.грн. (12,65%), незавершене виробництво зменшилось на 16297 тис.грн. (7,79%), готова продукція зменшилась на 17286 тис.грн. (82,22%), векселі одержані та поточні фінансові інвестиції рівні 0, дебіторська заборгованість за товари, роботи, послуги зменшилась на 25414 тис.грн. (73,06%), дебіторська заборгованість за розрахунками з бюджетом зменшилась на 1135 тис.грн. (90,95%), інша поточна дебіторська заборгованість збільшилась на 60436 тис.грн., грошові кошти та їх еквіваленти зменшились на 19 тис.грн. (6,96%), інші оборотні активи не змінилися;

- витрати майбутніх періодів зменшились на 1215 тис.грн. (90,67%);

- майно загалом зменшилось на 90142 тис.грн. (17,26%), що є негативним фактором щодо господарської діяльності підприємства;

- власний капітал загалом зменшився на 44605 тис.грн., тобто на 17,6%, зокрема статутний капітал, інший додатковий капітал та резервний капітал не змінилися, а непокритий збиток зменшився на 44605 тис.грн., тобто на 54,13%;

-забезпечення наступних витрат і платежів рівні 0;

-довгострокові зобов'язання, зокрема довгострокові кредити банків, збільшились на 13579 тис.грн., тобто на 8,95%;

-поточні зобов'язання в цілому зменшились на 59116 тис.грн., тобто на 50,56%, зокрема, кредиторська заборгованість зменшилась на 6477 тис. грн. (45,99%), поточні зобов'язання за розрахунками з бюджетом збільшилась на 880 тис.грн. (53,14%), з одержаних авансів зменшилась на 36931 тис.грн. (72,36%), зі страхування збільшилась на 2 тис.грн., з оплати праці зменшилась на 7 тис.грн. (28%), інші поточні зобов'язання зменшились на 16583 тис.грн. (33,08%);

-доходи майбутніх періодів не змінилися;

-джерела майна разом зменшились на 90142 тис.грн., тобто на 17,26%, що свідчить про негативні зміни в підприємстві.

2. Коефіцієнт зміни валюти балансу показує, що середня величина балансу зменшилася на 8,3%. Дохід підприємства в 2009 році порівняно з 2010 не змінився.

3. Короткострокові кредити банків, поточна заборгованість та векселі видані не змінилися і дорівнюють 0. Кредиторська заборгованість за товари, роботи, послуги зменшилась на 6477 тис. грн. (45,99%), поточні зобов'язання за розрахунками з бюджетом збільшилась на 880 тис.грн. (53,14%), з одержаних авансів зменшилась на 36931 тис.грн. (72,36%), зі страхування збільшилась на 2 тис.грн., з оплати праці зменшилась на 7 тис.грн. (28%). Поточні зобов'язання за розрахунками з позабюджетних платежів, з учасниками, із внутрішніх розрахунків дорівнює 0. Інші поточні зобов'язання зменшились на 16583 тис.грн. (33,08%). Поточні зобов'язання організації разом зменшились на 59116 тис.грн., тобто на 50,56%. Це означає, що підприємство за цей період збільшило виконання поточних зобов'язань на 50,56%.

4. Динаміка абсолютних показників оцінки фінансової стійкості ПАТ «Київська пересувна механізована колона-2» показує, що підприємство має нормальну фінансову стійкість, оскільки запаси є меншими за власні і довгострокові позикові джерела формування запасів, є нестача власних оборотних коштів, надлишок власних і довгострокових позикових джерел формування запасів та надлишок загальної величини основних джерел формування запасів. Отже, джерелами формування запасів є власні і довгострокові позикові джерела. Підприємство має достатньо високий рівень поточної платоспроможності. Зокрема, щодо показників, які характеризують фінансову стійкість, то на підприємстві ситуація є наступною:

- коефіцієнт автономії підприємства є меншим 0,5 і продовжує зменшуватися, що свідчить про зменшення частки власних коштів і є негативною тенденцією;

- коефіцієнт заборгованості збільшився з 0,51 до 0,52, що свідчить про збільшення частки позикових коштів у загальній сумі джерел фінансування;

- коефіцієнт фінансової залежності показує, що на початок періоду 2,06 загальної вартості активів припадає на 1 грн. власного капіталу, а на кінець періоду ця цифра становить 2,07;

- коефіцієнт довгострокової фінансової незалежності має тенденцію до збільшення, що свідчить про зменшення фінансової незалежності підприємства;

- коефіцієнт співвідношення позикового і власного капіталу показує, що на початок періоду 1,06 залучених коштів припадає на кожну гривню власних, а на кінець періоду ця цифра становить 1,07;

- коефіцієнт фінансового левериджу збільшився на 0,19, отже фінансова залежність підприємства від зовнішніх інвесторів значно посилилася;

- коефіцієнт фінансової залежності капіталізованих джерел збільшився з 0,37 до 0,44. Підвищення рівня цього показника, з одного боку, свідчить про посилення залежності від зовнішніх кредиторів, а з іншого - про ступінь фінансової надійності підприємства і довіри до нього;

- коефіцієнт забезпечення власними оборотними коштами збільшився на 0,1, що свідчить про збільшення власних оборотних коштів підприємства;

- коефіцієнт маневреності власних коштів показує здатність підприємства підтримувати рівень власного оборотного капіталу й поповнювати оборотні кошти в разі потреби за рахунок власних джерел і в даному випадку значно зріс - з 0,43 до 0,69.

5. Баланс ПАТ «Київська пересувна механізована колона-2» не є абсолютно ліквідним, бо не виконуються умови абсолютної ліквідності A1>П1, А2>П2, А3>П3, А4<П4, натомість А1<П1 і на початок, і на кінець звітного періоду.

Коефіцієнт абсолютної ліквідності є нижчий за нормативне значення. Динаміка коефіцієнта швидкої ліквідності є позитивна, тобто дорівнює на початок і кінець періоду відповідно 1,18 та 2,78. Коефіцієнт поточної ліквідності показує, скільки гривень оборотних коштів приходиться на кожну гривню поточних зобов'язань. На початку звітного періоду 3,23 грн. оборотних коштів приходиться на гривню поточних зобов'язань, в кінці - 6,34. Коефіцієнт зростає, отже динаміка позитивна.

6. Внаслідок зменшення середньорічної суми інвестованого капіталу на 8, 3% дохід від реалізації продукції зменшився на 56,64 %, а чистий збиток збільшився на 24,93%.

7. Коефіцієнти оборотності активів, оборотності основних засобів,оборотності запасів, оборотності дебіторської заборгованості, оборотногсті кредиторської заборгованості та оборотності власного капіталу зменшились відповідно на 0,2; 3,79;3,35;1,37;9,26;0,42, що зумовлює негативний вплив на діяльність підприємства в цілому і залучення додаткових активів, основних засобів, запасів, дебіторської заборгованості, кредиторської заборгованості, власного капіталу. Також це є причиною збільшення середньої тривалостіобороту дебіторської заборгованості на 314,5 днів та тривалості обороту кредиторської заборгованості на 30,62 дні.

8. Щодо рівня і динаміки фінансових результатів ПАТ «Київська пересувна механізована колона-2», то дохід від реалізації продукції зменшився на 127135 тис.грн., тобто на 56,64%; чистий дохід від реалізації продукції зменшився на 112751 тис.грн. - на 60,3%; собівартість реалізованої продукції зменшилась на 35388 тис.грн., тобто на 28,82%; валовий прибуток зменшився на 77363 тис.грн. (120,51%); прибуток (збиток) від операційної діяльності зменшився на 28672 тис.грн. (123,82%); збиток від звичайної діяльності збільшився на 8900 тис.грн., тобто на 24,93%, тобто динаміка фінансових результатів підприємства є негативною, оскільки загалом чистий збиток збільшився на 8900 тис.грн., або на 24,93%.

9. Рентабельність витрат у звітному періоді зменшилась на 66% за рахунок суттєвого зниження величини чистого доходу від реалізації продукції. Рентабельності продажу, чистих активів, власного капіталу та сумарного капіталу дорівнюють 0, оскільки величина чистого прибутку підприємства в звітному та попередньому періодах дорівнює 0.

СПИСОК ВИКОРИСТАНОЇ ЛІТЕРАТУРИ

Економіка підприємства: підручник / за ред. А.В.Шегди. - К.: Знання, 2006. - 615 с.

Економічний аналіз: Навч. Посібник./ за ред. акад. НАНУ, проф. М.Г. Чумаченка. - Вид. 2-ге, перероб. і доп. - К.: КНЕУ, 2003. - 556 с.

Й.С. Ситник, Л.Р. Струтинська, Т.В. Склярук, М.В. Гербут Економіка і фінанси підприємства. - Львів: «Тріада плюс», 2010. - 244 с.

Размещено на Allbest.ru