Принципы функционирования рынков факторов производства

Рассмотрим более подробно особенности формирования спроса и предложения на рынке факторов производства.

1.2 Спрос, предложение и особенности ценообразования

Спрос на экономические ресурсы предъявляется фирмами-производителями. Величина спроса на экономические ресурсы определяется количеством ресурсов, которые фирмы готовы приобрести при существующих ценах, в данном месте, в данное время.

В отличие от спроса на готовую продукцию, спрос на ресурсы имеет производный характер, поскольку непосредственно зависит не только от цены на ресурс, но и от спроса и цен на готовую продукцию, изготавливаемую фирмой при помощи данного ресурса.

То есть, спрос на факторы производства вторичен и определяется спросом на продукцию, производимую с помощью этих факторов. Чем выше спрос на продукцию, тем выше спрос на ресурсы, из которых она сделана, и наоборот. Производный характер спроса на факторы производства объясняется тем, что потребность в них возникает лишь в том случае, если с их помощью могут быть произведены пользующиеся спросом конечные потребительские блага.

Для организации производственного процесса требуются многие факторы производства. Следовательно, спрос на факторы производства - это взаимозависимый процесс, где объем каждого привлекаемого в производство ресурса зависит от цен не только на каждый из них, но и на остальные сопряженные с ним ресурсы.

Среди наиболее важных факторов, определяющих спрос на используемый фирмой ресурс, выделяют следующие:

1. Спрос на готовую продукцию, производимую при помощи данного ресурса. Очевидно, что чем выше спрос на продукт, тем больше фирма заинтересована в его выпуске, и тем больше ей требуется ресурсов для его производства. И наоборот, спрос на ресурс, используемый для производства никому не нужной продукции, будет близок к нулю.

2. Производительность ресурса. Производительность ресурса может быть оценена через его предельный продукт. Если используемый ресурс отличается высокой производительностью, то при прочих равных условиях спрос на него будет более значительным, чем на ресурс с низкой производительностью.

3. Цена на ресурс. При прочих равных условиях (и, прежде всего, при неизменности цен на ресурсы-заменители) сокращение цены на ресурс в соответствии с законом спроса может вызвать рост величины спроса на ресурс, а его удорожание -- сокращение величины спроса.

4. Величина предельного дохода фирмы (MR). При неизменности всех прочих характеристик используемого ресурса, чем выше предельный доход фирмы (MR), тем выше и предельный продукт ресурса в денежном выражении (MRPi = MR х MPi), другими словами -- доходность используемого ресурса, и, следовательно, тем выше будет спрос фирмы на данный ресурс.

5. Цены на другие ресурсы. В отличие от рынка готовой продукции изменение цен на другие ресурсы может вызвать два противоположных эффекта: эффект замещения и эффект объема выпуска. Степень влияния данных эффектов зависит от принадлежности анализируемых ресурсов к группе заменяющих, дополняющих или нейтральных факторов производства:

· нейтральные ресурсы оказывают крайне низкое, близкое к нулю влияние на рынок основного фактора;

· заменяющие ресурсы удовлетворяют аналогичные запросы фирмы-производителя, и потому являются конкурентами для основного фактора;

· дополняющие ресурсы используются в производстве совместно с основным фактором в пропорциях, определяемых технологическим процессом.

Каково должно быть соотношение разных ресурсов, которое обеспечит фирме наименьшие издержки производства определенного количества продукции?

Для ответа на данный вопрос необходимо рассмотреть понятие «предельный продукт фактора производства». Предельный продукт (МР)- это прирост общего продукта, полученного в результате применения дополнительной единицы переменного фактора производства.

Фирма достигнет наименьших издержек производства определенного объема выпуска, если при спросе на ресурсы будет соблюдаться правило: отношение предельного продукта одного ресурса к цене этого ресурса равно отношению предельного продукта другого ресурса к цене этого ресурса:

где МРL и МРС - соответственно предельный продукт труда и предельный продукт капитала;

РL и РС - соответственно цена труда и цена капитала.

При соблюдении этого условия фирма находится в состоянии равновесия, то есть отдача всех факторов одинакова и никакое перераспределение денежных средств между ресурсами не снизит издержки производства.

Существует множество объемов выпуска, при которых издержки производства минимальны, но имеется только один объем производства, который обеспечивает максимальную прибыль.

Правило максимизации прибыли. Фирма обеспечит получение максимальной прибыли, применяя такое соотношение ресурсов, при котором предельная доходность каждого ресурса равна его цене, то есть

где МRPL и МRPC - соответственно предельная доходность труда и капитала.

Предельная доходность ресурса (МRР) или предельный продукт в денежном выражении характеризует прирост совокупного дохода в результате применения каждой дополнительной единицы вводимого ресурса. Таким образом, предельная доходность ресурса определяется умножением предельного продукта (МР) и его цены (Р).

Абстрагируемся от первой группы ресурсов и проанализируем влияние на спрос производителя изменения цен на дополняющие и заменяющие ресурсы. Предположим, что труд и капитал считаются ресурсозаменителями.

Если по какой-либо причине увеличивается цена на труд, то это может вызвать у производителя стремление заменить более дорогостоящий ресурс относительно более дешевым. Таким образом эффект замещения увеличит спрос на капитал.

Вместе с тем рост цен на труд может вызвать соответствующий рост общих издержек производства (ТС) и, как следствие, сокращение предложения готовой продукции и снижение спроса на все используемые ресурсы. В этом случае эффект объема продукции снизит спрос на капитал.

Фактическое воздействие изменения цены на труд, на спрос, на капитал будет зависеть от соотношения рассмотренных эффектов. Если труд и капитал относятся к дополняющим и применяются в строго фиксированных пропорциях, то эффект замещения будет равен нулю. В этом случае на рынок капитала будет воздействовать исключительно эффект объема продукции, т.е. рост цен на труд вызовет сокращение спроса на капитал.

Эластичность спроса на ресурс по цене показывает степень количественного изменения величины спроса на ресурс при изменении цены на 1%. Эластичность подсчитывается по стандартным формулам:

дуговой эластичности:

где Р1,Р2 -- первоначальная и последующая цены;

Q1,Q2 -- первоначальная и последующая величины спроса.

точечной эластичности:

где Q`(P) -- производная функции спроса по цене;

Р -- рыночная цена;

Q(P) -- величина спроса при данной цене.

Факторы, определяющие эластичность спроса:

1. Наличие и доступность на рынке ресурсов-заменителей. Если у ресурса много хороших заменителей, то эластичность спроса на него будет высокая, поскольку повышение цены заставит производителя резко сократить спрос и использовать альтернативные факторы производства. И наоборот, если у ресурса нет серьезных заменителей, то спрос на него будет относительно стабильным.

4. Эластичность спроса на продукт, изготавливаемый при помощи данного ресурса

Снижение цены на продукцию, характеризующуюся эластичным спросом, приводит к увеличению объема продаж, и как следствие, к росту спроса на ресурсы. Поэтому, при прочих равных условиях, чем выше эластичность спроса на продукт, тем выше эластичность спроса на ресурс, используемый при его производстве.

Предложение факторов производства - это то количество, которое может быть предъявлено по существующим на данный момент ценам. На рынках факторов производства спрос рождает предложение так же, как и на рынках обычных потребительских благ, однако факторные рынки имеют существенные особенности. Здесь предложение во многом зависит от специфики каждого фактора производства. Особенности предложения обусловлены тем, что экономические ресурсы (труд, земля, природные ископаемые и др.) ограничены по сравнению с потребностью производства в каждый данный момент времени. Если бы ресурсы не были ограничены, они были бы бесплатными, как, например, воздух, а разнообразные потребности людей были бы полностью удовлетворены. Отпала бы потребность в рынках факторов производства.

В действительности же предложение факторов производства испытывает на себе действие закона редкости, ограниченности ресурсов. Люди неустанно и заинтересованно отслеживают показатели количества пригодных к использованию земель и цены этого использования; количества трудовых ресурсов, уровня их занятости и оплаты труда; количества добываемого сырья и цен в этой области.

Другая особенность предложения на факторных рынках связана с тем, что предложение каждого конкретного фактора производства имеет различную степень эластичности, что, в первую очередь, обусловлено законом редкости и ограниченности ресурсов, а также некоторыми другими причинами. Например, предложение земли в каждый данный момент времени абсолютно неэластично в силу абсолютной ограниченности данного фактора производства -- ее размеры в каждый данный момент времени фиксированы. С другой стороны, альтернативного земле экономического ресурса не существует. Если говорить о не возобновляемых полезных ископаемых, используемых человеком в качестве сырья, то их предложение будет более эластично из-за существования альтернативных -- взаимозаменяемых или искусственно созданных -- видов сырья и материалов.

Среди прочих других факторов, оказывающих влияние на степень эластичности предложения экономических ресурсов, стоит особо выделить их мобильность. Мобильность факторов производства -- их возможность менять сферу своего применения. Мобильность экономических ресурсов во многом определяет особенности распределения факторов производства между отраслями и фирмами. Фактор производства будет являться мобильным, если он легко перемещается из одной области использования в другую под воздействием каких-либо побудительных причин. Предложение факторов производства, отличающихся высокой мобильностью, более эластично, чем предложение услуг немобильных факторов.

Цены факторов производства устанавливаются на рынках под воздействием спроса и предложения. Проблема ценообразования на экономические ресурсы исключительно важна. Цены ресурсов определяют:

1) денежные доходы владельцев ресурсов (зарплату, процент, ренту, предпринимательскую прибыль);

2) распределение ресурсов между различными отраслями и фирмами, ведь очевидно, что чем дороже ресурс, тем эффективнее он должен использоваться;

3) уровень издержек производства фирмы-покупателя, которые при данной технологии всецело зависят от цен на ресурсы;

Рынок каждого конкретного фактора производства обычно представлен множеством сегментов, для любого из которых будут характерны свои особенности в спросе и предложении, что, в свою очередь, породит разность цен даже на один и тот же ресурс. Условно эти различия в ресурсных ценах можно разделить на две группы -- динамические (или неравновесные) и равновесные.

Динамические различия в ценах ресурсов имеют место тогда, когда отдельные отрасли, ранее находившиеся в состоянии равновесия, выходят неравновесного состояния, начиная резко расширяться, тогда как другие отрасли, наоборот, сужаются. В расширяющихся отраслях возникает повышенный спрос на данный вид ресурса, тогда как в сокращающихся отраслях он будет падать. Естественно, что это скажется на ресурсных ценах. В первом случае они будут увеличиваться, во втором -- падать. Динамические различия в ресурсных ценах носят временный характер и обычно ликвидируются в долгосрочном периоде, когда отрасли вновь достигают равновесия. Продолжительность процесса выравнивания цен зависит от мобильности факторов производства.

Равновесные различия в ценах ресурсов имеют место в тех случаях, когда отрасли находятся в равновесии. В целом можно назвать несколько причин подобных различий. Во-первых, это внутренние различия, присущие разным единицам данного ресурса. Именно по этой причине талантливые работники или представители редких профессий имеют более высокие заработки. Другая причина -- различия в издержках, возникающих в связи с привлечением более производительных единиц данного ресурса. Естественно, что если на подготовку более производительного ресурса (например, специалиста высокой квалификации) были затрачены определенные средства, то и цена единицы такого ресурса превысит цену менее производительного фактора. И еще одна причина -- наличие неденежных выгод, получаемых собственником ресурсов от их использования. Иногда работники предпочитают менее оплачиваемую работу, которая обеспечивает им получение выгод и преимуществ, не измеряемых деньгами, -- близость к дому, например. Равновесные различия в ценах экономических ресурсов могут сохраняться в течение долгосрочного периода.

Каждый из факторов, выступая как элемент производственного процесса, оказывает определенные услуги. Величина цены этих услуг обусловливает доходы собственников факторов производства: Заработная плата (W) -- цена услуг труда, доход наемных работников; Процент (i) -- цена услуг капитала, доход собственников капитала; Рента (R) -- цена услуг земли, доход собственников земли; Прибыль (П) -- цена услуг особого вида труда -- предпринимательской деятельности, доход предпринимателей.

2. Факторные рынки: понятие и функции

2.1 Рынок труда и заработной платы

Рынок труда - особая область рыночных отношений, где совершаются сделки по купле-продаже рабочей силы. Он существовал не всегда и исторически появился в массовом масштабе только в условиях классического капитализма. Причиной тому стало сосредоточение в частной собственности бизнесменов основных средств производства с одной стороны, и с другой - отчуждение от них подавляющей части работников. Все наемные работники стали юридически свободными лицами, и основным, и даже единственным, источником их существования стала продажа своего труда.

Сфера труда -- важная и многоплановая область экономической и социальной жизни общества. Она охватывает как рынок рабочей силы, так и непосредственное использование трудовых ресурсов в общественном производстве. На рынке труда получает оценку стоимость рабочей силы, определяются условия ее найма, в том числе величина заработной платы, условия труда, возможность получения образования, профессионального роста.

Современные экономисты в узком смысле определяют заработную плату как цену труда, доход, получаемый наемным работником за предоставление услуг труда в единицу времени (час, день, месяц). В широком смысле в нее включаются, кроме заработной платы, также и доходы в виде гонораров, премий и иных видов вознаграждений за труд.

Различают номинальную и реальную заработную плату.

Под номинальной заработной платой понимается сумма денег, которую получает работник наемного труда за свой дневной, недельный, месячный труд. По величине номинальной заработной платы можно судить об уровне заработка, дохода, но не об уровне потребления и благосостояния человека. Для этого нужно знать, какова реальная заработная плата.

Реальная заработная плата - это масса жизненных благ и услуг, которые можно приобрести за полученные деньги. Она находится в прямой зависимости от номинальной зарплаты и в обратной зависимости от уровня цен на предметы потребления и платные услуги.

На величину оплаты труда существенно влияют рыночные факторы: спрос и предложение на рынке труда; форма конкуренции.

Спрос на труд находится в обратной зависимости от величины заработной платы. При росте зарплаты, при прочих равных условиях, предприниматель в целях сохранения равновесия должен соответственно сократить спрос на труд, а при снижении заработной платы спрос на труд возрастает.

Рассмотрим процесс установления равновесия на конкурентном рынке труда с помощью графической модели (рис. 2.1).

Рис. 2.1. Равновесие на рынке труда

Здесь на абсциссе - количество труда (Q), а на ординате - ставка заработной платы (W).

Функциональная зависимость между величиной заработной платы и размером спроса на труд выражается в кривой спроса на труд (D). Каждая точка кривой спроса на труд показывает, каким будет спрос при определенной величине заработной платы. Конфигурация кривой и ее отрицательный наклон показывают, что чем ниже зарплата, тем больше спрос на труд, и наоборот.

Иначе обстоит дело с функцией предложения труда. Оно также зависит от величины заработной платы, но это зависимость прямая: чем выше зарплата, тем больше предложение труда, и наоборот. Поэтому кривая предложения труда (S) имеет положительный наклон.

По мнению американского экономиста Пола Самуэльсона, совокупное предложение труда в обществе определяется как минимум четырьмя показателями, в числе которых: общая численность населения; доля самодеятельного населения в общей численности жителей; среднее число часов, отработанных рабочими на протяжении недели и на протяжении года; качество, количество и квалификация труда рабочих.

А теперь соединим эти два графика - кривую спроса (D) и кривую предложения (S), которые пересекутся в точке (е). Этой точке на графике соответствует определенный равновесный уровень заработной платы (Wе) и заданное этим уровнем предложение труда (Qе).

В точке равновесия (е) спрос на труд равен предложению. Это значит, что все предприниматели, готовые платить равновесную зарплату, находят на рынке необходимое количество труда, а работники, готовые предложить свои услуги за эту зарплату, полностью трудоустроены. Это состояние рынка труда соответствует положению полной занятости.

При любых других условиях заработной платы, отличной от Wе, равновесие на рынке нарушается и возникают две ситуации:

а) если зарплата (W1) выше равновесной, то возникает избыток предложения труда, который ведет к безработице;

б) если зарплата (W2) ниже равновесной, то спрос на работников превышает предложение и остаются незаполненные рабочие места.

Обе эти ситуации в условиях рынка совершенной конкуренции не могут быть устойчивыми, они подвергаются коррекции со стороны рыночных механизмов в направлении восстановления положения полной занятости.

Рынок труда, подчиняясь в целом законам спроса и предложения, по многим принципам функционирования представляет собой специфический рынок, имеющий ряд отличий от товарных рынков. Здесь регуляторами являются не только экономические, но и социальные и социально-психологические факторы, отнюдь не всегда имеющие отношение к цене рабочей силы -- заработной плате. Предложение рабочей силы определяется в первую очередь демографическими факторами: уровнем рождаемости, темпами роста численности трудоспособного населения, его половозрастной структурой.

Помимо демографического фактора динамика рынка труда зависит от степени экономической активности различных групп трудоспособного населения, оцениваемая отношением численности занятых и безработных к общей численности трудоспособного населения в данной группе. Главным фактором спроса, оказывающим влияние на динамику занятости, является состояние экономической конъюнктуры, фаза экономического цикла. Помимо этого серьезное влияние на потребность в рабочей силе оказывает научно-технический прогресс.

Существует несколько наиболее распространенных форм оплаты труда, используемых в рыночной экономике, в том числе и в России. Среди них повременная оплата труда, при которой размеры заработной платы работника практически зависят от отработанного им времени и его тарифной ставки (оклада). Для рабочих часто устанавливаются часовые ставки. Сдельная форма предполагает оплату труда работников по количеству (объему) произведенной продукции требуемого качества.

Среди наиболее типичных современных форм и принципов оплаты труда и материального стимулирования можно назвать:

* увеличение доли переменных элементов заработной платы (премии, бонусы -- выплаты из прибыли), достигающих 1/3 всей заработной платы и используемых в качестве поощрения за экономию сырья и материалов, прирост производительности труда и улучшение качества продукции;

* применение так называемой аналитической системы оценки трудового вклада, где дифференцированно в баллах оцениваются многочисленные факторы процесса труда, такие, как квалификация работника, объем работы, ее качество, финансовые результаты деятельности фирмы;

* использование системы тарифных ставок, которые стимулируют рабочих к достижению высоких конечных результатов, прежде всего по параметрам качества, а также к овладению смежными и иными профессиями, например профессиями ремонтников оборудования;

* существование значительной дифференциации в заработной плате, которая отражает индивидуальные различия в результатах труда, а также в уровне квалификации и опыте работников;

* использование различных планов группового (бригадного) стимулирования, устанавливающего связь между конечными результатами деятельности бригады или другого трудового коллектива (прирост производства, производительности труда) и вознаграждением в виде премий и бонусов;

* применение различных форм участия работников в прибылях, которые увязывают денежное вознаграждение с финансовыми результатами деятельности фирмы, например с прибылью;

* участие работников во владении акциями.

2.2 Рынок капитала и процент

Важным элементом рыночной системы является рынок капитала и капитальных активов. Рынок капитала представляет собой совокупность материальных и денежных ресурсов, обращающихся на рынке и используемых в качестве факторов производства.

Капитал -- сложное экономическое понятие. Во многих случаях он рассматривается как «накопленный труд», отождествляется со средствами производства или с определенной суммой денег. Капитал -- это материальные и денежные ресурсы, используемые в производстве товаров и услуг. При этом главной его чертой является способность приносить доход. Капитал функционирует и в виде определенной суммы денег -- денежный капитал, и как совокупность средств производства или капитальных активов -- средств производства (производственный капитал), и как накопленный объем профессиональных знаний, производственного опыта (человеческий капитал).

Наиболее часто выделяют следующие формы капитала: промышленный (действующий в материальной сфере производства); торговый (используемый в сфере реализации товаров и услуг); инвестиционный (применяемый в сфере долгосрочных капитальных вложений); ссудный (выступающий в виде накопленной суммы денег).

Значительную часть капитала составляют капитальные активы, к которым относится вся совокупность средств производства, функционирующих в производственном процессе, -- это основной капитал: здания, сооружения, машины, оборудование, транспортные средства, электронно-вычислительная техника, которые используются в течение длительного времени. Для функционирования производства необходим и оборотный капитал -- запасы сырья, материалов, товаров, денежных средств на предприятии и в расчетах с поставщиками материалов и товаров и покупателями.

При реализации товаров деньги, затраченные на элементы оборотного капитала, полностью возвращаются предпринимателю и могут быть снова использованы для приобретения факторов производства. Затраты на основной капитал так быстро не возвращаются, на это уходят годы, иногда десятилетия. Следовательно, в издержки производства входит вся стоимость оборотного капитала, а от основного туда включается лишь часть стоимости, исчисляемая исходя из всего срока жизни этого капитала.

Основной капитал, воплощенный в средствах труда, по мере использования подвергается износу. Различают две формы износа: физический и моральный.

Физический износ происходит, во-первых, в процессе самого производства и, во-вторых, под воздействием сил природы (коррозия металла, разрушение бетона, потеря упругости пластмассы). Чем больше время эксплуатации, тем больше физический износ основного капитала.

Моральный износ - вторая форма износа. Это снижение полезных свойств основного капитала в глазах пользователей по сравнению с тем, что предлагают ему взамен. Оно может быть вызвано двумя причинами: 1) вследствие создания аналогичных, но более дешевых средств труда; 2) вследствие создания более производительных средств труда при той же цене.

Средства на обновление основного капитала накапливаются в амортизационном фонде. Этот фонд образуется за счет амортизационных отчислений, представляющих собой денежную форму перенесенной на продукцию стоимости действующих основных фондов. Эти отчисления включаются в общую сумму затрат предприятия на производство продукции. Амортизация является, по сути, источником обновления (простого воспроизводства) основного капитала.

Показателем эффективности использования капитала служит его доходность. В качестве такого показателя обычно используется годовая процентная ставка. Размер годовой процентной ставки рассчитывается как процентное отношение годового дохода к общей величине применяемого капитала.

Доходность применяемого в сфере производства капитала характеризуется нормой прибыли или нормой рентабельности -- отношением годового размера прибыли к среднегодовой величине капитала, используемого предприятием. Доходность ссудного капитала оценивается рыночной банковской процентной ставкой, которая взимается банками по ссудам.

Доходность капитала зависит от предложения и спроса на капитал. Пересечение кривых предложения и спроса на капитал обеспечивает равновесную норму доходности. Ее необходимо рассматривать в краткосрочном и долгосрочном периодах. Предложение капитала в краткосрочном периоде, как правило, остается неизменным. Поэтому кривая предложения является вертикальной линией.

Процесс формирования равновесной нормы доходности, процента можно представить в виде схемы, показанной на рис. 2.2.

Рис. 2.2. Равновесие на рынке капитала

Спрос на капитал - это спрос на заемные средства. Он представлен графически в виде кривой (D), имеющей отрицательный наклон (рис. 2.2). Предложение капитала графически представляется кривой (S), имеющей положительный наклон либо не имеющий наклона.

Предложение заемных средств в рамках рынка в целом находится в прямой зависимости от объема банковских депозитов, т.е. сбережений граждан. Объем сбережений непосредственно обусловлен уровнем выплачиваемого по депозитам процента. Чем он выше при прочих равных условиях, тем больше величина сбережений и тем больше будет объем предлагаемых заемных средств.

В точке А достигается равновесная норма доходности. Такой уровень процента стимулирует рост накопления капитала. По мере накопления капитала кривая предложения смещается вправо, спрос на капитал как фактор производства уменьшается.

В точке А1 формируется равновесная ставка процента в долгосрочном периоде. В этой точке низкий уровень доходности приводит к тому, что чистые сбережения постепенно уменьшаются. Норма доходности не может быть нулевой. Необходимость расширения и совершенствования производства неизбежно вызывает спрос на капитал.

С учетом уровня инфляции определяют номинальную и реальную норму доходности, процентную ставку. Реальная процентная ставка определяется как разница между ее номинальной величиной и уровнем инфляции.

Инвестиции могут быть определены как капиталовложения -- затраты на производство средств производства и увеличение необходимых для производства запасов. С целью определения целесообразности инвестирования капитала в производство сопоставляют уровень годовой процентной ставки и чистую производительность -- доходность капитала. Капитал будет вкладываться в производство товаров и услуг только в том случае, если доходность превышает годовую банковскую процентную ставку. Рыночная процентная ставка является минимальной величиной доходности.

Доходность инвестиций, как правило, больше процентной ставки. При этом образуется избыток прибыли над банковским процентом по ссудам. Этот избыток и есть экономическая прибыль -- предпринимательский доход.

Применяемый в процессе производства капитал с точки зрения временного фактора имеет различную ценность.

Для определения наиболее эффективных направлений инвестирования капитала, исходя из расчета возможного будущего дохода, используется метод дисконтирования. Дисконтирование -- это процедура, с помощью которой определяется текущая ценность капитала по величине, которая будет получена в будущем. Расчет дисконтированной стоимости осуществляется по формуле:

NPV = Рt /(1 + а)t,

где NPV -- чистая приведенная стоимость -- нынешняя стоимость будущих доходов;

Pt -- будущий доход через t лет;

а -- стоимость инвестированного капитала, например норма банковского процента, если инвестиции осуществляются за счет банковской ссуды. На основе дисконтирования принимаются инвестиционные решения с целью определения целесообразности вложения капитала в те или иные проекты. Экономический смысл имеют только такие проекты, чистая приведенная стоимость которых превышает необходимые капиталовложения, иными словами, если проект окупается.

Номинальная процентная ставка - это текущая рыночная ставка процента без учета темпов инфляции. Реальная процентная ставка - это номинальная ставка, скорректированная с учетом ожидаемых темпов инфляции.

Именно реальная ставка определяет решение о целесообразности (или нецелесообразности) инвестиций. Например, если номинальная ставка равна 40%, а ожидаемый темп инфляции - 50%, то реальная ставка составит: 40 - 50 = -10%.

Основными факторами, влияющими на уровень ставки ссудного процента, являются степень риска на ссуду; срок, на который выдается ссуда; размер ссуды; уровень налогообложения; ограничения условий конкуренции на рынке.

Ставка ссудного процента определяет уровень инвестиционной активности. Низкая процентная ставка приводит к увеличению инвестиций и расширению производства, а высокая, наоборот, сдерживает инвестиции и производство.

Таким образом, процент в рыночной экономике выступает как цена равновесия на рынке капитала - фактора производства. Для субъекта предложения капитала процент выступает как доход, для субъекта спроса - как издержки, которые несет заемщик.

2.3 Рынок земли и рента

С экономической точки зрения земля -- это те производительные блага, которые не являются результатом человеческого труда и даны самой природой. К ним относятся земельные площади, лесные массивы, водные ресурсы, полезные ископаемые в недрах земли, воздушный бассейн, животный и растительный мир.

Земля как фактор производства имеет следующие особенности:

- в отличие от других факторов производства земля невоспроизводима по желанию, т.е. ее количество ограничено;

- по своему происхождению она природный фактор, а не продукт человеческого труда;

- земля не поддается перемещению, свободному переводу из одной отрасли в другую, с одного предприятия на другое, т.е. она недвижима;

- земля, используемая в сельском хозяйстве, при рациональной эксплуатации не только не изнашивается, но и повышает свою производительность.

Будучи объектом хозяйствования, земля в условиях рыночной экономики включается в сферу товарного оборота, она продается и покупается. По поводу ее использования складываются земельные или аграрные отношения. В связи с этим важно различать два понятия: «землевладение» - право собственности на землю и «землепользование» - пользование землей в установленном порядке, где пользователь не обязательно является собственником. Чаще всего в реальной жизни субъектов землевладения и землепользования олицетворяют разные лица. В связи с этим между ними возникают особые экономические отношения - отношения, связанные с ценообразованием и распределением доходов от использования земли как фактора производства, рентные отношения, порождающие особый доход и особую его экономическую форму - земельную ренту.

Рентными называются также отношения, обусловленные использованием полезных ископаемых, а иногда и недвижимости.

Земельную ренту необходимо рассматривать как доход, связанный с использованием земли. Ее предложение ограничено и не может изменяться под воздействием рыночных цен. Общий уровень ренты устанавливается в точке равновесия предложения и спроса на землю, как показано на рис. 2.3.

Рис.2.3. Спрос и предложение на рынке земли

По оси абсцисс отражено количество ресурса (Т), по оси ординат - размер ренты (R). Неэластичность предложения на землю - ST. В случае отклонения от точки равновесия рента может превышать ее первоначальный уровень (пересечение ST c D4) или же, напротив, быть ниже этого уровня (пересечение ST c D2). В первом случае спрос на землю сокращается, а во втором возрастает; если спрос на землю формируется кривой D1, то земельная рента равна нулю. Земля в таком случае выступает как бесплатный дар природы, что может иметь место в условиях свободных земельных участков.

Равновесие между спросом и предложением земли определяет равновесный уровень земельной ренты (пересечение ST c D3).

В экономическом плане рента -- это цена земли и других природных ресурсов, которая уплачивается собственникам этих ресурсов. Иначе говоря, внешне рента выступает как плата пользователей земли ее собственнику. Она присваивается землевладельцем в виде остаточного дохода. По своей сущности он представляет собой часть прибыли, создаваемой в сельскохозяйственном производстве, в добыче ископаемых и распределяемой в пользу собственников земельных участков, месторождений полезных ископаемых. Она включается в арендную плату, которая взимается собственниками этих ресурсов.

Величина земельной ренты определяется плодородием сельскохозяйственных угодий. Более плодородные и более выгодно расположенные земельные участки или же участки с более интенсивным ведением сельскохозяйственного производства приносят избыточный дополнительный доход в виде дифференциальной ренты, которая выше среднего уровня, соответствующего точке равновесия между спросом и предложением земли.

Дифференциальная рента возникает во всех случаях, когда предложение того или иного фактора неэластично, например, в добывающих отраслях промышленности. Если предложение того или иного фактора длительное время ограничено и, следовательно, является абсолютно неэластичным, то возникает доход в форме квазиренты -- мнимой ренты. Она носит временный характер, пока предложение данного фактора не достигнет достаточно высокого уровня.

Но даже худшие участки земли приносят своему владельцу некоторый доход только в силу ограниченности этого природного ресурса. Он называется абсолютной (чистой) рентой.

Цена земли не тождественна земельной ренте. Если последняя представляет собой цену услуг земли как фактора производства, то цена земли определяется как запас некоего блага и определяется на основе капитализации ренты, т.е. представляет собой сумму всех будущих арендных платежей, которые, как ожидается, способен принести конкретный земельный участок. Естественно, что чем выше рента, тем выше цена земли.

Допустим, что какой-то участок в прошлом году приносил ренту в сумме R. Сколько должен заплатить за землю покупатель, если размер арендной платы не изменится?

Для ответа на этот вопрос необходимо определить альтернативную стоимость полученных за землю денег. Цена земли должна быть равна сумме денег, положив которую в банк бывший собственник земли получал бы такой же процент на вложенный капитал:

Рz = R / n,

где Рz - цена земли;

R - годовая рента;

n - рыночная ставка ссудного процента.

Цена земли прямо пропорциональна величине ренты (R) и обратно пропорциональна ставке ссудного процента (n). При неизменном рентном доходе цены на землю могут возрастать, когда снижается ставка ссудного процента.

Важным фактором, влияющим на изменение спроса на сельскохозяйственную землю, является постепенное сокращение доли продовольствия в бюджете потребителя. По мере роста доходов все большая часть бюджета расходуется на непродовольственные блага (жилье, автомобили, путешествия). Это выражается в том, что доля сельского хозяйства в национальном доходе сокращается.

Что же касается несельскохозяйственного спроса на землю (для строительства жилья, объектов инфраструктуры, промышленный спрос и даже инфляционный спрос), то он имеет устойчивую тенденцию к росту. При высоких темпах инфляции страхование от обесценивания денег обусловливает рост спроса на недвижимость, в том числе на землю.

2.4 Предпринимательство как фактор производства. Прибыль предпринимателя

Предпринимательство - неотъемлемый атрибут рыночного хозяйства. Хотя история предпринимательства уходит в глубь веков, современное его понимание сложилось в период становления и развития капитализма, при котором свободное предпринимательство служит основой и источником процветания. Но лишь на рубеже ХIХ и ХХ вв. экономисты признали решающее значение этого фактора производства для экономического прогресса. Альфред Маршалл добавил к трем классическим факторам производства - труду, капиталу и земле - четвертый - организацию, а Йозеф Шумпетер в книге «Теория экономического развития» дал этому фактору современное его название - предпринимательство.

Шумпетер называл предпринимателем такого организатора производства, который прокладывает новые пути, осуществляет новые комбинации: «Быть предпринимателем - значит делать не то, что делают другие …и не так, как делают другие». К функциям предпринимателя Й. Шумпетер относил: создание нового, еще незнакомого потребителю материального блага (или прежнего блага, но с новыми качествами); введение нового, еще не применявшегося в данной отрасли промышленности способа производства; завоевание нового рынка сбыта или более широкое использование прежнего; использование нового вида сырья или полуфабрикатов; введение новой организации дела (например, монополии или, наоборот, преодоление ее).

Борясь с рутиной, осуществляя реализацию нововведений и тем самым обеспечивая экономической рост, предприниматель становится, по словам Шумпетера, «созидающим разрушителем».

Объектом предпринимательства является осуществление наиболее эффективной комбинации факторов производства с целью максимизации дохода. Создание всевозможных новых способов комбинации экономических ресурсов, по мнению Й. Шумпетера, является главной задачей предпринимателя и отличает его от обычного хозяйственника.

В современной литературе принято выделять три функции предпринимательства.

Первая функция - ресурсная. Для любой хозяйственной деятельности необходимы объективные факторы (средства производства) и субъективные, личные (работники с достаточными знаниями и умениями).

Вторая функция - организаторская. Ее сущность: обеспечить такое соединение и комбинирование факторов производства, которое лучше всего способствует достижению поставленной цели.

Третья функция - творческая, связанная с организационно-хозяйственным новаторством. Значение этой функции для бизнеса резко возросло в условиях современного научно-технического прогресса и развития неценовой конкуренции.

Чтобы успешно выполнять эти функции, человек должен обладать определенными способностями, в числе которых обязательно должны присутствовать инициативность, способность к самостоятельному мышлению и принятию решений, упорство в достижении цели, умение организовать и повести за собой коллектив.

Вознаграждением услуг предпринимателя является прибыль. В экономической теории существует несколько подходов к определению источников образования прибыли.

Согласно первому из них - бухгалтерскому - прибыль трактуется как разница между доходами, полученными предприятием от продажи товаров, и расходами, произведенными им в процессе производственной и сбытовой деятельности. Таким образом, в отличие от заработной платы, процента и ренты прибыль не является своеобразной равновесной ценой, установленной в договорном порядке, а выступает в качестве остаточного дохода. Такой взгляд утвердился в науке не сразу. Прибыль долгое время не отличали от зарплаты и от процента на капитал.

Современные экономисты трактуют прибыль как вознаграждение за выполнение функций предпринимателя, т.е. как доход от фактора предпринимательства. Таким образом, под чистой (экономической) прибылью в экономической теории принято понимать избыток над процентной ставкой, над рентными платежами, над ставкой заработной платы, над нормальной предпринимательской прибылью. Это своеобразная «зарплата предпринимателя».

Часто прибыль рассматривают как своеобразную плату за риск, с которым сопряжена предпринимательская деятельность.

И, наконец, прибыль рассматривается как монопольный доход. Крупная фирма может получить его установлением более высоких цен на рынке, а, следовательно, с помощью завоевания этого рынка и превращения совершенной конкуренции в несовершенную.

Конкретную оценку прибыли можно произвести как разницу между общими доходами предприятия и его совокупными издержками. Иными словами, прибыль можно определить как чистый доход, или доход без учета затрат и налогов. Поэтому, когда статистики рассчитывают прибыль, они обычно суммируют общую стоимость продаж предприятия (выручку) и из нее вычитают все издержки (заработная плата, стоимость материалов и энергии, арендная плата, проценты по ссудам и т.п.), а также налоги.

Таким образом, предпринимательский доход (экономическая прибыль) состоит из двух частей:

1) нормальной прибыли предпринимателя, входящей в состав внутренних (альтернативных) издержек, которая представляет собой минимальный доход, необходимый для продолжения функционирования фирмы в выбранной сфере деятельности;

2) чистого дохода предпринимателя - части прибыли, оставшейся в распоряжении предпринимателя после выплаты процентов за ссуду.

Важным показателем, характеризующим экономические результаты деятельности фирмы, является норма прибыли - доля прибыли в выручке от реализации или доля прибыли в цене изделия.

В любом случае надежда на получение прибыли является стимулом технического прогресса, перераспределения капиталов по отраслям производства. Ожидание прибыли стимулирует наиболее эффективное распределение и использование ресурсов, снижение издержек производства, освоение новых технологий, рост инвестиций в экономику, увеличение производства и занятости, а, в конечном счете, экономический рост и более полное удовлетворение потребностей людей. Как сказал Й. Шумпетер, «без развития нет прибыли, без прибыли нет развития».

В западных странах определены перспективные направления предпринимательства в ХХI столетии. Так, в Японии ставка делается на информационный бизнес, в Германии, Великобритании и Франции - на промышленные технологии (считается, что тот, кто силен в промышленном производстве, будет иметь успех во всех областях науки и техники). В США в центре внимания - наращивание интеллектуального уровня работников, их образования и квалификации, ибо от этого зависит технологический потенциал бизнеса.

Заключение

Рынки факторов производства -- это рынки труда, капитала, земли, полезных ископаемых, информации, знаний, интеллектуальных способностей, предпринимательского таланта. Экономические ресурсы (Факторы производства) включают четыре группы:

Природные ресурсы: земля; полезные ископаемые; водные ресурсы

Инвестиционные ресурсы (капитал): здания; сооружения; оборудование

Трудовые ресурсы. Труд -- совокупность всех физических и умственных способностей людей используемых при процессе производства, за исключением предпринимательской способности, которая включается в отдельную категорию.

Предпринимательский талант. Предпринимательская способность -- умение организовать производство, принимать решения по управлению бизнесом; быть новатором.