Иностранные инвестиции и занятость в Украине

Текущие планы хозяйственной деятельности разрабатываются на предстоящий год с разбивкой по кварталам. Исходными предпосылками для разработки текущих финансовых планов предприятия являются:

· выработанная стратегия предприятия и целевые стратегические нормативы на предстоящий период;

· планируемые объемы производства и реализации продукции и другие экономические показатели операционной деятельности предприятия;

· система разработанных на предприятии норм и нормативов затрат отдельных ресурсов;

· действующая система ставок налоговых платежей;

· действующая система норм амортизационных отчислений;

· средние ставки кредитного и депозитного процентов на финансовом рынке;

· результаты экономического анализа за предшествующий период.

Основные виды текущих финансово-экономических планов, разрабатываемые на предприятии, отображены на рис. 2.2.

План доходов и расходов по операционной деятельности основан на определении суммы чистой прибыли от производственно-коммерческой деятельности предприятия. В процессе его разработки обеспечивается взаимоувязка планируемых показателей доходов от реализации продукции (валового и чистого) с издержками, налоговыми платежами с учетом прибыли предприятия.



ОСНОВНЫЕ ВИДЫ ТЕКУЩИХ ФИНАНСОВЫХ ПЛАНОВ ПРЕДПРИЯТИЯ

Рис. 2.5. Основные виды текущих финансовых планов, разрабатываемых на предприятии

План доходов и расходов по инвестиционной деятельности определяет объем потребности в финансовых ресурсах для реализации намеченных инвестиционных программ, а также возможных поступлений этих ресурсов в процессе осуществления инвестиционной деятельности. Целью разработки плана поступления и расходования денежных средств является обеспечение постоянной платежеспособности предприятия на всех этапах планового периода. Балансовый план отражает результаты прогнозирования состава активов и структуры используемых финансовых средств предприятия на конец планового периода.

Особой формой бюджета предприятия является платежный календарь, который разрабатывается по отдельным видам движения денежных средств: налоговый платежный календарь, платежный календарь по расчетам с поставщиками, платежный календарь по обслуживанию долга и т.п. С помощью платежного календаря контролируется составление смет затрат, издержек производства и обращения, выпуск продукции и ее реализация отдельными структурными подразделениями, а также уровень самоокупаемости и рентабельности.

Платежный календарь составляется обычно на предстоящий месяц в разбивке по дням, неделям и декадам. Он состоит из графика расходования денежных средств (предстоящих платежей) и графика поступления денежных средств. График расходования денежных средств отражает сроки и суммы платежей предприятия в предстоящем периоде по всем видам его финансовых обязательств. График поступления денежных средств разрабатывается по тем видам движения средств, по которым имеется возвратный их поток, фиксирует сроки и суммы предстоящих платежей в пользу предприятия.

При составлении финансово-экономического плана на предприятии применяются нормативный, расчетно-аналитический, балансовый методы, а также оптимизации плановых решений. Наиболее используемыми методами являются нормативный и расчетно-аналитический, поскольку все экономические показатели, как правило, рассчитываются на основе анализа достигнутых величин показателей за прошлый период, индексов их развития и экспертных оценок этого развития в плановом периоде, с учетом установленных норм и нормативов, например, потребности в оборотных средствах, предельных уровней рентабельности и отчислений в резервные фонды, амортизационных отчислений, а также налоговых ставок и тарифов.

При планировании распределения полученных финансовых средств применяется балансовый метод. Составляется баланс имеющихся в наличии средств с использованием следующей формулы:

О_н + П = Р + О_к , ( 2.1 )

где: О_н - остатки средств на начало года;

П - поступление средств в планируемом периоде;

Р - расходы в планируемом периоде;

О_к - остаток средств на конец планового периода.

Управление предприятием в соответствии с Уставом осуществляет общее собрание акционеров, состоящее не только из акционеров предприятия. Текущее руководство деятельностью предприятия осуществляет председатель правления - генеральный директор. Он избирается общим собранием акционеров. Контроль над деятельностью предприятия осуществляется ревизионной комиссией, избираемой общим собранием.

Непосредственно подчиненные генеральному директору подразделения: коммерческий отдел, отдел маркетинга, PR, юридический отдел, отдел кадров, канцелярия, транспортный участок, отдел эксплуатации оборудования, отдел по режиму и контролю работы предприятия. У генерального директора есть заместители: по экономике, по производству, по капитальному строительству. За технологическую работу отвечает главный инженер. Главный экономист в оперативном режиме решает вопросы финансов, а главный бухгалтер осуществляет расчёты с поставщиками и потребителями. Начальники отделов, цехов самостоятельно определяют пути и методы достижения, целей по своим подразделениям, исходя из общих задач, поставленных руководством ОАО «Крымпродмаш». Такая схема управления ОАО «Крымпродмаш» приведена в табл. 2.2. Она была введена на предприятии для повышения эффективности 2007г. взамен изжившей себя оргструктуры.

Принципиальные новые отличия новой структуры управления ОАО «Крымпродмаш» (табл. 2.6) от старой (приложение 1) заключаются в следующем:

1. Во избежании дублирования управленческих функций совмещены в едином лице обязанности директора предприятия и председателя правления ОАО.

Таблица 2.6 Организационная структура ОАО «Крымпродмаш»

2. С целью совершенствования организации производства, обеспечения более эффективного руководства и взаимодействия структурных звеньев в ходе производственного процесса уменьшено в два раза количество производственных цехов за счет слияния смежных подразделений:

· механического цеха со сборочным (механическое производство);

· заготовительного цеха с литейным (заготовительное производство);

· цеха по производству оснастки с цехом №17.

3. Для более активного исследования потребностей рынка, своевременного охвата незанятых ниш, расширения рынка сбыта создан отдел маркетинга.

4. Отдел вычислительной техники и АСУП преобразован в отдел автоматизированных систем управления предприятием, полностью оснащенный персональными компьютерами.

5. Создан отдел сельхозпроизводства в связи с введением в состав ОАО «Крымпродмаш» сельхозкооперативов с целью получения прибыли на протяжении всей технологической цепи - от выращивания урожая (производства сырья) до выпуска готовой пищевой продукции на оборудовании собственного производства.

6. Создан отдел по социальным вопросам и работы с общественными организациями на базе профсоюзного комитета для комплексного решения социальных прблем работников предприятия, расширения и углубления связей «Крымпродмаш» и его руководства с государственными и общественными организациями и учреждениями.

7. Введены должности: коммерческого директора, в непосредственном подчинении которого три ключевых отдела: сбыта, маркетинга и снабжения, через которые проходят основные денежные потоки; финансового директора, совместившего руководство экономикой - планированием деятельности предприятия и финансами, взамен заместителя директора по экономике и главного бухгалтера. Если ранее планово-экономический отдел и бухгалтерия в сложных финансовых ситуациях зачастую пытались переложить бремя ответственности друг на друга, то в настоящее время (после объединения под руководством финансового директора) их усилия направлены на решение единой задачи.

8. В связи с расширением производственной базы «Крымпродмаш» - организацией новых (смежных) производств: цехов по изготовлению жестяно-баночной тары (консервных крышек и банок различных типоразмеров) и цехов по выпуску консервов (мясных и рыбных) на автоматических линиях, наполнительным и укупорочным оборудованием, производимом самим «Крымпродмашем» введена должность заместителя директора по работе учрежденных предприятий.

2.2 Диагностика финансово-экономического состояния предприятия

При оценке инвестиционной привлекательности предприятия важная роль отводится финансово-экономическому анализу деятельности субъектов хозяйствования. Формирование рыночной экономики невозможно без наличия развитой системы анализа, и, в первую очередь, на микроуровне - на уровне предприятий и их структурных подразделений.

Анализ проводится по конкретным показателям, характеризующими постоянную (каждодневную) хозяйственную деятельность предприятий, что и будет представлено на примере ОАО «Крымпродмаш».

ОАО «Крымпродмаш» функционирует на рынке достаточно долгое время - более 100 лет. За это время продукция, выпускаемая предприятием, зарекомендовала себя с наилучшей стороны. В частности, качество её лучшее, чем у конкурентов. За длительное время хозяйствования у предприятия накоплен богатейший опыт, подобран персонал соответствующей квалификации, имеется необходимое производственное оборудование. Привлекательность выпускаемой продукции объясняется и тем фактом, что всё оборудование производится с применением цветного металла (высококачественной «пищевой» нержавеющей стали, бронзы), новых современных синтетических материалов. Этот факт, конечно, не удешевляет продукцию, однако гарантирует её качество и соответствие не только государственным, но и зарубежным стандартам.

В Крыму фирм-производителей оборудования продовольственного машиностроения нет, однако есть конкуренты в сфере услуг по разработке такого рода продукции и производства пуско-наладочных работ - это фирма «Консервные машиностроительные системы», образованная на базе ОАО «Крымпродмаш». Основными украинскими конкурентами-производителями являются: Барский машиностроительный завод (Винницкая область), Одесский машиностроительный завод, Черкасский завод продовольственного машиностроения. Эти предприятия специализируются соответственно на закаточных машинах, дозировочном и этикетировочном оборудовании, а также оборудовании для изготовления жестяно-баночной продукции, работают на сегменте рынка небольших и недорогих аппаратов.

Изучение достоинств и недостатков конкурентов является неотъемлемой составляющей деятельности фирмы для успешного функционирования. Поэтому этому вопросу уделяется большое внимание. Эти вопросы находятся в поле зрения службы маркетинга, проводятся постоянные маркетинговые исследования.

К преимуществам предприятий-конкурентов можно причислить следующие: довольно низкие цены на продукцию, организацию оперативной обратной связи с потребителем (выезд на место специалистов, работа по индивидуальным заказам), быстрое реагирование на изменения рыночной конъюнктуры (это связано с незначительными объёмами производства), низкий уровень накладных расходов, активное проведение рекламных компаний.

Однако у них есть и свои недостатки: они не могут позволить себе изготовление всего ассортимента оборудования, производимого на «Крымпродмаше». Их оборудование не обладает достаточной производительностью, что не удовлетворяет крупные предприятия, перерабатывающие сельскохозяйственную продукцию.

В связи с этим ОАО «Крымпродмаш» концентрирует усилия на освоении и удержании доли рынка оборудования продовольственного машиностроения, снижении себестоимости выпускаемой продукции, организации на предприятии систематических маркетинговых исследований, проведении рекламных кампаний и участии в отраслевых выставках.

Покупателями продукции ОАО «Крымпродмаш» являются как отечественные, так и зарубежные предприятия. На рис. 2.3 представлены в процентном отношении сегменты рынка реализованной продукции предприятия: отечественные и зарубежные.

Рис.2.6. Характеристика доли продукции предприятия в региональном разрезе, 2007г.

Доля экспорта во всём объёме продаж составляет около 60%. Это связано с финансовыми трудностями отечественных потребителей, отсутствием необходимого объёма сельскохозяйственного сырья для переработки.

Для успешной реализации своей продукции ОАО «Крымпродмаш» использует систему сбыта, которая осуществляет реализацию изготовленной продукции непосредственно на месте, работает с посредниками. Планируется открытие собственных торговых представительств, тяготеющих к основным рынкам сбыта, а также заключение долгосрочных договоров с рыбоперерабатывающими заводами, рыболовецкими флотилиями, мясокомбинатами, которые нуждаются в такой продукции. О необходимости поставок данного оборудования по консервации улова рыбы служит и декабрьский 2008 года пример с затовариванием и невозможностью переработки рыба в Керченском рыболовецком порту.

Сырьём для производства продукции является широкий спектр материалов как отечественного, так и зарубежного производства. ОАО «Крымпродмаш» тесно сотрудничает почти со всеми предприятиями металлургической, химической, электротехнической, нефтеперерабатывающей промышленности Украины и ближнего зарубежья.

Таблица 2.3 Динамика выпуска товарной продукции за период 1994-2007 гг.

Период (годы)	Товарная продукция, тыс. грн.	Темпы роста, %
		к базисному 1994г.	к предыду-щему году
1994	5198,4	---	---
1995	6730,0	129	129
1996	9131,8	175	135
1997	8666,1	166	95
1998	7370,3	142	85,5
1999	5358,3	103	72,5
2000	3757,6	72	70,0
2001	7277,6	140	194
2002	5676,6	109	77,8
2003	7757,6	149	137
2004	9003,5	172	121
2005	10270,3	197	114,5
2006	10374,5	199	101
2007	10502,7	202	101,5

Для отслеживания результатов работы предприятия анализу были подвергнуты следующие экономические показатели: объем производства (табл.2.3), прибыль предприятия (табл.2.4), производительность труда (табл.2.5), средняя заработная плата (табл.2.6).

Очевиден «скачек» в выпуске продукции в 2001г.., аналогично как и по другим показателям (табл. 2.4; 2.5; 2.6.). Это объясняется началом процесса реструктуризации, прежде всего, изменением форм и методов работы как и планировалось, на первом этапе.

Таблица 2.4. Динамика прибыли предприятия за период 1994-2007 гг.

Период (годы)	Прибыль, тыс. грн.	Темпы роста, %
		к базисному 1994г.	к предыду-щему году
1994	1091,6	---	---
1995	1202,7	110	110
1996	1498,0	137	124
1997	1299,9	119	87
1998	1253,0	115	97
1999	1121,4	103	89
2000	354,8	32	31
2001	390,5	36	112
2002	403,1	37	103
2003	426,6	39	105
2004	474,9	43	110
2005	564,2	52	121
2006	624,4	57	110
2007	688,3	63	110

Таблица 2.5. Динамика производительности труда за период 1994-2007 гг.

Период (годы)	Производительность труда, грн.	Темпы роста, %
		к базисному 1994г.	к предыду-щему году
1994	24754	---	---
1995	33650	136	136
1996	71508,8	288	212
1997	39391,6	159	55
1998	35096,6	142	89
1999	33501,3	135	95
2000	2858	11	8
2001	5780,5	23	209
2002	6215,4	25	108
2003	9202	37	148
2004	11384	46	134
2005	13621	55	119
2006	15985	65	118
2007	17007,8	69	106

Таблица 2.6. Динамика средней заработной платы за период 1994-2007 гг.

Период (годы)	Заработная плата, грн.	Темпы роста, %
		к базисному 1994г.	к предыду-щему году
1994	121,4	---	---
1995	130,1	104,7	104,7
1996	132,3	109,1	101,5
1997	135,8	111,5	102,2
1998	137,2	113,2	101,4
1999	57,3	47,1	41,6
2000	100,2	82,6	175,4
2001	160,3	132,2	160
2002	152,3	125,6	95
2003	193,1	159,5	126,9
2004	261,8	215,7	135,2
2005	336,6	277,6	128,7
2006	399,6	329,7	119
2007	517,5	427,2	129,5

Как видно из табл. 2.3 и 2.6, на фоне незначительного роста объема производства значительно выросла заработная плата, что весьма важно в сложных условиях рынка.

Улучшение деятельности предприятия за период 2000-2007 гг. (наглядно представлено на рисунках 2.4; 2.5), как было отмечено выше, связано с реструктуризацией производства, снижением себестоимости выпускаемой продукции, концентрацией усилий на удержание доли отечественного и зарубежного рынков оборудования продовольственного машиностроения.

Для наглядности изменения показателей их динамика представлена на рис. 2.4 по объему товарной продукции и прибыли предприятия и рис. 2.5 по производительности труда и средней заработной плате.

Рис.2.4. Динамика объема производства товарной продукции и прибыли ОАО «Крымпродмаш», 2000-2007 гг.

Рис. 2.5. Динамика производительности труда и средней заработной платы ОАО «Крымпродмаш»

План по предприятию формируется на базе заключённых договоров на поставку продукции и частично устанавливается самим предприятием с учётом возможностей и изучения конъюнктуры рынка.

Для характеристики ритмичности производства динамику товарной продукции представим по месяцам (рис 2.6).

Рис. 2.6. Динамика выпуска продукции по месяцам, 2006-2007гг.

Как видно из рис. 2.6, фактический выпуск товарной продукции колеблется по месяцам. Одной из основных причин такой нестабильности является неплатежеспособность заказчиков в исследуемом периоде преддверья кризиса, когда коммерческие банки практически перестали предоставлять кредиты предприятиям. Другая причина заключается в том, что предприятие ориентировано на обеспечение технологическим оборудованием перерабатывающих отраслей промышленного комплекса консервной промышленности, поэтому сезонность выпуска сельскохозяйственной продукции, хоть и косвенно, но сказывается на выпуске продукции предприятия. Максимальная реализация приходиться на I, IV кварталы - период, когда консервные предприятия успели подготовиться к сезонному выпуску своей продукции. Июнь, июль 2006 г. не являются показательными, так как это результат выполнения зарубежных договоров.

Неравномерность реализации отрицательно сказывается на ритмичности работы предприятия.

Если учесть, что кадры решают все, то анализ кадрового обеспечения необходим. Без этого не может анализ экономического состояния быть обоснованным. В таблице 2.7 представлена информация о кадровом потенциале предприятия.

Таблица 2.7. Обеспеченность предприятия трудовыми ресурсами

Показатели	2007г.	Укомплек-тованность,%
	План, чел.	Факт, чел.
Среднесписочная численность персонала, всего	900	841	93
Рабочие	610	552	90,5
Полное ИТР	287	286	99,7
Из них: административно-управленческий персонал	92	92	100
Служащие	3	3	100

Приведенные данные об обеспеченности кадрами позволяет анализировать состояние дел на предприятия по использованию трудовых ресурсов, прежде всего о производственном потенциале. Очевидна нехватка работников рабочих специальностей, прежде всего станочников. Такое положение связано с переменами в системе подготовки кадров на макроуровне. В период мирового кризиса, начало которому положил 2008г., предприятию необходимо сохранить кадровый потенциал. И одним из путей решения этой проблемы является повышение инвестиционной привлекательности субъекта хозяйствования.

Весьма показательным для изучения инвестиционной привлекательности для зарубежных партнеров и оценки перспектив развития предприятия является анализ коэффициента оборачиваемости оборотных средств, а также использования основных фондов предприятия по показателям: среднегодовой стоимости ОПФ, фондоотдаче, фондоемкости, фондовооруженности. Без этого рассуждать об инвестиционной привлекательности бессмысленно. Такой анализ проведен нами и представлен в таблице2.8.

Таблица 2.8. Фондообразующие показатели ОАО «Крымпродмаш», 2007г.

Наименование показателей	Единицы измерения	2007г.
Среднегодовая численность работников	чел.	841
Производительность труда	грн./чел.	1129
Трудоёмкость	тыс./чел.дн.	1272749
Фонд оплаты труда	тыс.грн.	809042
Среднемесячная зарплата	грн.	962
Среднегодовая стоимость ОПФ	тыс.грн.	40 527
Фондоотдача	грн./грн.	0,17
Фондоёмкость	грн./грн.	5,81
Фондовооружённость	грн./чел.	48189
Коэффициент оборачиваемости оборотных средств	коэф.	0,36
	дней	1000

Среднегодовая стоимость основных фондов в 2007 г. составила 40 527 тыс. грн., при этом фондовооружённость - 48 189 грн. основных фондов на одного работника, фондоёмкость - 5,81 грн./грн., фондоотдача - 0,17 грн./грн.

Это свидетельствует о низкой эффективности использования основных фондов, потребности в улучшении этого показателя. К тому же основные фонды предприятия, как и на других смежных предприятиях, находятся в изношенном и морально устаревшем состоянии.

Низкий коэффициент оборачиваемости оборотных средств и длительный период их оборотов показывают низкую эффективность использования оборотного капитала предприятия.

Таким образом, анализ экономического состояния ОАО «Крымпродмаш» показывает, что в целом по предприятию необходимо проводить дальнейшую работу по различным направлениям: повышению эффективности использования основных и оборотных средств, производительности труда; совершенствованию сбытовой и снабженческой политики. Важное место отводится использованию долгосрочных кредитов (под низкий процент), чтобы предприятие имело возможность развивать производство по перспективным направлениям основной деятельности.

Решение этих вопросов рассматривается в процессе проведения стратегического и текущего планирования кадровой политики на предприятии.

В качестве итогового показателя инвестиционной привлекательности предприятия в рыночных условиях выступает прибыль. В этой связи представляет интерес направленность ее использования для решения перспективных вопросов социального обеспечения коллектива.

Смета распределения прибыли предприятия представлена в таблице 2.9.

Таблица 2.9. Смета распределения прибыли предприятия, 2007г.

Показатель	Всего за год, тыс.грн.
Прибыль от реализации продукции (работ, услуг)	4 267
Прибыль от реализации основных средств, прочих активов	146,0
Планируемая прибыль, в том числе налогооблагаемая прибыль	4 413
Налог на прибыль (30 %)	1 324
Распределяемая прибыль - всего направляется на: а) уплату налогов и сборов (1,3 %) из прибыли, остающейся в распоряжении предприятия; б) резервный фонд (до 10 % от уставного капитала); в) фонд специального назначения, в том числе: фонд накопления (5 %); фонд потребления; фонд средств социальной защиты работников (67 %); другие фонды.	3 089 40 903 154 1 438
Нераспределенная прибыль	554

Прибыль, остающаяся в распоряжении предприятия, распределяется по решению собственников, для чего используется плановая смета распределения прибыли предприятия. Она может либо полностью распределяться в течение года на цели, предусмотренные Уставом, либо планируется остаток нераспределенной прибыли на конец периода.

Так, в ОАО «Крымпродмаш» распределяемая прибыль направляется на образование резервного фонда в размере до 10 % от уставного капитала, а также в фонд социальной защиты работников предприятия в размере 67 % от прибыли. Пропорции распределения прибыли после образования резервного фонда и фонда социальной защиты работников определяются задачами предприятия.

На предприятии ведется постоянная работа над разработкой и внедрением инвестиционных проектов, проводится технико-экономическое обоснование их эффективности и целесообразности внедрения на различных производственных участках. Ниже приведен расчет одного из таких проектов по данным, представленным в таблице 2.10.

Таблица 2.10. Исходные данные для расчета эффективности инвестиционного проекта

Год	Денежные поступления (будущая стоимость), тыс.грн.	Дисконт-множитель (коэффициент дисконтирования)	Текущая стоимость (настоящая стоимость), тыс.грн.
0	1 484	1,0	1 484
1	700	0,909	636,3
2	700	0,826	578,2
3	700	0,751	525,7
			1 740,2

Чистая текущая стоимость денежных поступлений составит:

1 740,2 - 1 484 = 256,2 тыс.грн.

В нашем случае она больше 10%. Для получения запланированной прибыли необходимо было бы вложить в банк 1 740,2 тыс. грн. Поскольку проект обеспечивает такую доходность при затратах 1 484 тыс. грн., то он выгоден, так как позволяет получить доходность большую, чем 10%. Следует принимать во внимание, что ряд экономистов (акад. Лившиц В.Н. и др.) указывают на ряд недостатков использования методики расчета текущей стоимости денежных поступлений.

Для осуществления работы по развитию предприятия, обновлению технических средств, совершенствование организации и управления разрабатывается план финансирования капитальных вложений (таблица 2.11).

Амортизационные отчисления рассчитываются в процентном отношении от остаточной стоимости основных промышленно-производственных фондов в размерах: строения - 2%; транспортные средства - 25%; другие основные средства - 15% с учетом понижающих коэффициентов.

Таблица 2.11. План финансирования капитальных вложений на 2008 г.

Источник финансирования	Плановый показатель
Амортизационные отчисления	1 330
Средства фонда накопления	154,0
Дополнительные взносы учредителей	-
Итого за счет собственных источников	1 484
Кредит банка	-
Прочие долгосрочные заемные источники	-
Итого за счет всех источников	1 484

Расчет амортизационных отчислений приведем на 2008 г.

Так, в 2007 г. усредненный процент (СП) по амортизационным отчислениям составил 7,4%. Рассчитан он исходя из следующих данных:

ОФ на начало года по остаточной стоимости (ОФн) - 19 369,5 тыс.грн.;

ОФ на конец года по остаточной стоимости (ОФк) - 17 991 тыс.грн.;

Амортизационные отчисления (А) - 1 382 тыс.грн.;

Фактический средний процент отчислений за 2007 г. равен:

Амортизационные отчисления в 2008 г. составят:

тыс. грн.

Финансирование капитальных вложений осуществляется, исходя из наличных ресурсов на эти цели (таблица 2.12).

Таблица 2.12. Распределение источников финансирования капитальных вложений предприятия, 2007г.

Показатель	Сумма
Капитальные вложения - всего	1 484
В том числе: а) объем строительно-монтажных работ б) приобретение машин, механизмов и оборудования не входящих в сметы строительства	480 1 007

Таким образом, предприятие осуществляет финансирование капитальных вложений, инвестиционных проектов за счет собственных средств, что не позволяет выйти на производственные мощности и, как следствие, ведет к недополучению прибыли. Для оптимизации объемов производства необходимо дополнительное вложение капитала, прежде всего, за счет привлечения иностранных инвестиций.

Стратегия рыночно ориентированного производства на ОАО «Крымпродмаш» основана на гибкости системы управления, обеспечении согласованности спроса и предложения. Сущность этой стратегии реализуется двумя путями: первый: реакция на спрос очень быстрая позволяет не только сразу приступить к выпуску идентичной выпускаемой, но и однотипной продукции; второй: запуск в производство определенной продукции осуществляется только при наличии заказа (заключении договоров).

2.3 Оценка результативности инвестиций на эффективность деятельности предприятия и мотивацию труда

В современных условиях нестабильности экономики, очень низкой платежеспособности основных потребителей продукции завода чувствуется постоянный недостаток оборотных средств, кроме того несвоевременная оплата со стороны заказчиков отрицательно влияет на ритмичность работы предприятия, может пагубно повлиять потребности завода в квалифицированной рабочей силе.

В таких сложных экономических условиях ОАО "Крымпродмаш" добивается положительных результатов хозяйственной деятельности, получает прибыль. Задача обновления, поиска новых путей и методов развития постоянно стоит в центре внимания.

Целенаправленно для повышения инвестиционной привлекательности субъекта хозяйствования осуществляется работа по следующим направлениям:

· развитие производственной инфраструктуры;

· улучшение кадрового потенциала предприятия, его расстановка и использование;

· разработка и освоение прогрессивных технологий, внедрение новой техники;

· совершенствование маркетинговой деятельности в части аналитической, рекламной деятельности, поисках перспективных рынков сбыта;

· расширение производственной сферы за счет ввода в действие новых видов продукции, дополнительных мощностей.

Заметные изменения за исследуемый период произошли в кадровой структуре предприятия:

· увеличился удельный вес рабочих в общей численности работающих на 4%;

· уменьшился удельный вес вспомогательных рабочих в общей численности рабочих;

· осуществлено перераспределение функциональных обязанностей подчиненности ИТР, что позволило рационализировать и оптимизировать работу, направить ее конечный результат по обеспечению выпуска конкурентоспособной продукции, скорейшей реализации и получения за нее денежных средств;

· пришли на предприятие молодые специалисты нового поколения, обогащенные знаниями современной экономики, менеджмента и маркетинга, владеющие знанием современной вычислительной техники, в том числе персональным компьютером;

· создан отдел конструкторов, занимающихся разработкой проектов нового направления, ранее не характерного для "Крымпродмаша": пищевого, вино-сокового, по переработке рыбы.

Важнейшим фактором, способствующим успешной работе предприятия, является внедрение новых технологических процессов, которые позволяют снизить трудоемкость, энергоемкость, сэкономить материальные ресурсы, используя отходы производства. За последние (2005-2007 гг.) годы были внедрены следующие технологические процессы:

· техпроцесс клейки деталей, несущих силовую нагрузку, клеями фирмы "Лактайт" взамен сварки, благодаря чему снижается трудоемкость, экономится электроэнергия;

· новая для завода технология гальванических покрытий деталей холодным способом с применением специальных порошков взамен подогрева ванн с помощью электроэнергии, что позволяет экономить электроэнергию;

· осуществлен перевод изготовления бронзовых втулок на готовые металлофторопластовые: в этих условиях не требуется смазка, что влечет экономию вспомогательных материалов;

· обработка деталей с универсального оборудования переведена на станки с числовым программным управлением;

· налажено брикетирование бронзовой стружки с целью экономии бронзы.

Проблеме поиска потребителей руководством ОАО "Крымпродмаш" придается первостепенное значение. Решать эту задачу можно только комплексно, не ограничиваясь повышением качества продукции и снижением цен. Необходимо активно изучать потребности рынка, перспективы и направления его развития, подстраиваясь под эти требования для своевременного охвата незанятых ниш и сегментов рынка. Необходим переход на новый уровень, ориентация на западные стандарты и требования.

Первым шагом в этом направлении стала организация на заводе жестяно-баночного производства, причем на фирменном оборудовании "Крымпродмаш". Здесь изготавливаются цельноштампованные жестяные банки, крышки типа СКО и ТВИСТ-ОФФ.

Следующим шагом в расширении производственной сферы ОАО "Крымпродмаш" стало открытие на предприятии цеха по выпуску мясных консервов, также с применением оборудования собственного производства.

Успешное освоение жестяно-баночного производства и выпуска мясных консервов, подтвердившее обоснованность расчетов по экономической эффективности новых направлений хозяйственной деятельности, побудило правление ОАО "Крымпродмаш" принять решение по целесообразности создания собственного агропромышленного комплекса.

Перспективным направлением развития агропромышленной сферы хозяйствования ОАО "Крымпродмаш" является ввод в действие следующих объектов: винзавода и консервного завода, цеха по производству рыбных консервов, цеха по производству соков из концентратов, линий по изготовлению тары и расфасовке сгущенного молока.

ОАО «Крымпродмаш» планирует внедрить линию по расфасовке сгущенного молока. Предприятие рассматривает вопрос о том, стоит ли ему вкладывать 1484 тыс. грн. в проект, который может дать прибыль на протяжении трех лет 700 тыс. грн. или поместить эти деньги в банк под 10% годовых. Иначе говоря, предприятию необходима доходность инвестиций минимум 10% с учетом возможных рисков, связанных с неустойчивостью банковской системы в период мирового кризиса.

С этой целью на заводе создан отдел маркетинга, обеспечивающий своевременное получение информации о целях, проблемах и требованиях потребителя. Активная маркетинговая деятельность обеспечивает продвижение продукции предприятия на рынке.

Решение стоящих перед заводом проблем осуществлялось также путем диверсификации производства, при этом не только путем освоения новых технологий и видов продукции, но и охватом новых смежных сфер производственной деятельности.

На заседании Правления ОАО «Крымпродмаш» было принято решение о целесообразности освоения собственного сельскохозяйственного производства. Для этого на заводе запущен цех по производству мясных консервов, цех по производству жестяной тары. Аналогичным образом планируется освоение выпуска рыбных консервов, запуск винзавода, консервного.

С июня 2003 г. в состав ОАО «Крымпродмаш» вошло Крымское сельскохозяйственное предприятие (КСП). Таким образом, завод превратился в агропромышленное предприятие.

Указом Президента Украины «О неотложных мерах по ускорению реформирования агарного сектора экономики» предусматривается определенная экономическая автономия хозяйственным подразделениям, которая базируется на соответствующих экономических отношениях. Аграрная реформа в конечном итоге предусматривает создание устойчивых, конкурентоспособных (в т.ч. крупных высокотехнологичных) производств, которые смогут удовлетворять потребности как внутреннего рынка, так и обеспечивать экспорт. Формирование новой структуры АПК предполагается проводить путем объединения в одну хозяйственную единицу производства, переработки и реализации продукции. В результате аграрной реформы, - пишет д.э.н. И. Михасюк, - появятся новые формы интегрирования сельского хозяйства с промышленностью, что позволит получать максимальную прибыль на протяжении всей технологической цепи - от производства сырья до розничного сбыта конечной продукции. Убытки хозяйства аграрного сектора в таких объединениях будут перекрываться за счет перерабатывающих предприятий: ведь средства могут поступать от любого подразделения и в течение года использоваться для выхода из критических ситуаций [98, c. 64].

Завод принимает на себя обязательства по обеспечению Крымского сельскохозяйственного предприятия необходимой техникой и оборудованием, а КСП в свою очередь предоставляет ему необходимую сырьевую базу для консервного производства, рассчитывая, что такое взаимовыгодное сотрудничество позволит более полно использовать имеющиеся резервы.

Такие меры позволяют, с одной стороны, изыскивать оборотные средства для развития производства, наращивать материально-экономическую базу производства, а с другой - создают возможность маневра, изыскания дополнительных резервов развития, обеспечивают определенную стабильность жизнедеятельности предприятия в условиях нестабильной экономики страны в целом. Кроме того, подобная кооперация благотворно влияет на развитие экономики АР Крым, поскольку способствует оживлению деятельности украинских предприятий.

На предприятии используются различные рычаги и методы, приносящие прибыль. "Крымпродмаш" выступает новатором в сфере расширения производства, создания эффективного союза промышленного и сельскохозяйственного производства, в конечном итоге ищет свой путь для обеспечения устойчивого финансового положения предприятия и материального благополучия работников.

Целесообразность такого подхода дискутируется, вместе с тем разделяется учеными и специалистами, как выход из создавшейся кризисной ситуации данного периода.

Специалисты отмечают, что резкий переход в Украине от государственного регулирования экономики к рыночной стихии отрицательно сказался на аграрных отраслях [75, c. 62]. Спад производства, значительное сужение ассортимента продукции, тяжелое финансово-экономическое положение наблюдалось даже в такой отрасли, как пищевая [88, c. 56]. Неэффективное управление аграрным сектором и отсутствие действенной поддержки новых форм хозяйствования только углубляют проблемы села, превратившегося сегодня в дешевый сырьевой придаток других отраслей экономики. Производство большинства видов сельхозпродукции убыточное [167].

Академик НАН Украины А. Онищенко, исследуя вопросы социально-экономической природы сельскохозяйственных предприятий делает выводы о том, что крестьяне, которые работали в колхозах, идеи самостоятельного хозяйствования в рыночных условиях воспринимают с опаской. Вместе с тем, психология современных украинских крестьян постепенно изменяется в сторону реанимации у них духа предпринимательства [103, c. 65]. Именно такое обстоятельство позволяет на добровольных взаимовыгодных условиях объединяться сельскохозяйственным производствам с промышленным сектором, создавать совместные предприятия.

Все нововведения на предприятии технически и экономически обоснованы с точки зрения целесообразности и прибыльности. Проведенные расчеты, технико-экономическое обоснование по отдельным направлениям приведено ниже.

Так, цех по производству рыбных консервов оборудован техническими средствами собственного производства, в него входят: наполнитель Б4-Д1-1 - для наполнения банок с рыбой томатным соусом, закаточная машина Б4-КЗК-79А-2М, конвейер, обжарочная печь, охладительная установка, автоклавы и другое оборудование. Суммарная стоимость оборудования для производства рыбных консервов составляет 550 тыс. грн.

План доходов и расходов по инвестиционной деятельности производства рыбных консервов составлен с целью определения объема потребностей в финансовых ресурсах для реализации намеченных инвестиционных программ, а также возможных поступлений этих ресурсов в процессе осуществления инвестиционной деятельности. Отражены все затраты, связанные с осуществлением реальных инвестиций в предстоящем периоде, а также с приростом объема долгосрочных финансовых вложений (таблица 2.13).

Составленный план доходов и расходов показывает, какие денежные средства получит предприятие от внедрения производства рыбных консервов. Расчет эффективности проекта (таблица 2.14) осуществлен путем использования следующих данных.

Размер первоначальных инвестиций в производство рыбных консервов составляет 550 тыс. грн. ОАО "Крымпродмаш" в состоянии осуществить этот проект за счет собственного производства, но так как предприятие испытывает нехватку средств, то возникает необходимость во внешнем кредитовании, причем долгосрочном. Кредит может быть предоставлен банком под 40% годовых. Проект рассчитан на реализацию в течение 3 лет.

Таблица 2.13. План доходов и расходов по инвестиционной деятельности производства рыбных консервов

Денежные поступления и расходы	Величина показателя 2007 год, тыс.грн.
Доходы от реализации выбывающего имущества	50,0
Инвестиционная прибыль	390,0
Амортизация оборудования	44,0
Всего денежных средств	484,0
Расходование денежных средств:
уплата налогов с прибыли	117,0
пополнение оборотных средств	300,0
перечисление денег в бюджет предприятия	67,0

Таблица 2.14. Динамика денежных потоков и оценка эффективности проекта

Показатели	Денежные поступления, тыс.грн.	Коэффициент дисконтирования (40% годовых) и другие	Текущая стоимость, тыс.грн.
Исходные инвестиции	550,0	1	550,0
Сумма денежного потока: 2005 г. 2006 г. 2007 г.	317 422 432	0,714 0,510 0,364	226 215 157
Итого за 3 года	1171		598
Индекс доходности		598 / 550 = 1,1
Среднегодовой чистый денежный поток, тыс.грн.		598 / 3 = 199
Период окупаемости, лет		550 / 199 = 2,7
Чистая приведенная стоимость, тыс.грн.		598 - 550 = 48

При проведении расчетов оценки программы инвестиционной деятельности предприятия анализировались преимущества и недостатки различных методов его осуществления. Например, использование метода по расчету срока окупаемости затрат имеет свои недостатки: не учитываются сроки службы оборудования и его отдача по годам. Оценивая эффективность инвестиционного проекта, надо принимать во внимание не только сроки окупаемости инвестиций, но доход на вложенный капитал (ДВК) или доходность (рентабельность) проекта. При этом надо учитывать распределение притока и оттока денежных средств по годам. В этой связи наиболее научно-обоснованным является метод, позволяющий оценку эффективности инвестиций, осуществлять путем дисконтирования денежных поступлений, учитывающих изменение стоимости денег во времени. Сущность данного метода состоит в определении суммы денег, которую будет иметь инвестор в конце операции.

Характеризуя показатель "чистый приведенный доход", следует отметить, что он может быть использован не только для сравнительной оценки эффективности реальных инвестиционных проектов, но и как критерий целесообразности их реализации. Инвестиционный проект, по которому показатель чистого приведенного дохода является отрицательной величиной или равен нулю, должен быть отвергнут, так как он не принесет предприятию дополнительный доход на вложенный капитал.

Инвестиционный проект с положительным показателем чистого приведенного дохода позволяет увеличить капитал предприятия и его рыночную стоимость. В нашем случае чистая приведенная стоимость равна 48 тысяч гривен, что говорит об эффективности вкладываемых денег в цех рыбных консервов.

Индекс доходности равен 1,1, что свидетельствует о том, что предлагаемый проект принесет дополнительный доход на инвестированные средства. Срок окупаемости составляет 2,7 года при нормативном по отрасли 6 лет.

Таким образом, внедрение производства рыбных консервов можно считать эффективным мероприятием, так как вложение денег в это производство принесет предприятию прибыль.

Кроме технико-экономического обоснования по цеху рыбных консервов проведен расчет всех технико-экономических показателей выпуска продукции. Для этого использован метод маржинального дохода предприятия, который характеризуется разницей между ценой за единицу продукции и переменными затратами на нее.

Маржинальный метод планирования широко применяется в странах с развитыми рыночными отношениями. Он позволяет видеть зависимость прибыли от определенного круга наиболее важных факторов, и на основе этого управлять процессом формирования ее величины, что имеет немаловажное значение при планировании. Проведение расчетов по методике маржинального планирования требует учитывать необходимость деления издержек на две части - переменные и постоянные. Переменные издержки изменяются пропорционально объему производства. Постоянные издержки не изменяются в пределах определенного объема производства, то есть в диапазоне деловой активности предприятия, который установлен исходя из его производственной мощности и спроса на продукцию. Определение затрат на изготовление рыбных консервов представлено в таблице 2.15.

Таблица 2.15 Затраты на производство рыбных консервов

Элементы затрат	Себестоимость выпуска 2007 г., тыс.грн.	Себестоимость единицы, грн./тыс.шт.
1. Основной продукт: рыба, томатный соус и другое	2304,00	600,00
Упаковка: банка консервная	894,72	233,00
2. Электроэнергия	50,20	13,07
3. Амортизация	44,0	11,45
4. Основная заработная плата	60,00	15,63
5. Соцстрах и налоги (вход в с/с)	14,24	3,70
6. Прочие расходы (цеховые, общезаводские)	82,84	21,57
ИТОГО	3450,00	898,42
В том числе переменные расходы (1+2+4+5)	3323,16	865,4
В том числе постоянные расходы (3+6)	126,84	33,02

Рассмотрим характер изменения себестоимости продукции под влиянием объема производства на примере данных цеха по производству рыбных консервов (таблицы 2.16).

Из таблицы 2.16 видно, что общая сумма постоянных расходов в размере 126,84 тыс. грн. является фиксированной для всех объемов производства.

Таблица 2.16. Зависимость общей суммы затрат и себестоимости единицы продукции от объема производства

Объем производ-ства продукции, шт.	Себестоимость всего выпуска, тыс.грн.	Себестоимость единицы продукции, тыс.грн.
	Постоян-ные расходы	Перемен-ные расходы	Всего	Постоян-ные расходы	Перемен-ные расходы	Всего
3840	126,84	3323,16	3450,0	33,02	865,4	898,42
1000	126,84	865,40	992,24	126,8	865,4	992,2
2000	126,84	1730,00	1856,84	63,02	865,4	928,42
3000	126,84	2595,00	2721,84	41,81	865,4	907,27

Абсолютная ее величина не изменяется с увеличением объемов производства продукции, однако на единицу продукции затраты уменьшаются пропорционально его росту.

Полученные с помощью расчетов данные необходимы для определения в финансовом плане объема выручки, при которой предприятие начинает получать прибыль. Выручка может быть выражена и в количестве единиц продукции, которую необходимо продать, чтобы покрыть затраты, после чего каждая дополнительная единица проданной продукции будет приносить прибыль предприятию.

Безубыточность - такое состояние, когда бизнес не приносит ни прибыли, ни убытков. Разность между фактическим количеством реализованной продукции и безубыточным объемом - это зона безопасности (зона прибыли). Чем она больше, тем прочнее финансовое состояние предприятия. Безубыточный объем продаж и зона безопасности предприятия являются основополагающими показателями при планировании, обосновании управленческих решений, оценке деятельности предприятия.

Расчет данных показателей основывается на взаимодействии трех факторов: затраты - объем продаж - прибыль. Для определения их уровня можно использовать графический и аналитический способы.

Так, производственная мощность цеха, выпускающего рыбные консервы, рассчитана на 3840 тыс. шт. банок, которые продаются по цене 1000 грн. за тыс. шт. Все, что производится - планируется реализовать, незавершенного производства и остатков готовой продукции на складах нет. Следовательно, примем, что объем производства продукции равен объему продаж (выручки), то есть 3840 тыс. шт. Постоянные затраты (амортизация, накладные расходы и другое) составляет 126,84 тыс. грн.

Переменные расходы на единицу продукции составили 865,4 тыс. грн., а на весь запланированный объем - 3323,16 тыс. грн. При таких условиях прибыль от реализации продукции составит:

3840 - (3323,16 + 126,84) = 390 тыс. грн.

Порог рентабельности можно определить путем деления суммы постоянных затрат в составе себестоимости реализованной продукции к доле маржинального дохода в выручке.

Маржинальный доход - это прибыль в сумме с постоянными затратами предприятия:

МД = П + Н

Если известен порог рентабельности, то нетрудно рассчитать запас финансовой устойчивости (ЗФУ).

Данные проведенных расчетов занесены в таблице 2.17.

Таблица 2.17. Расчет порога рентабельности и запаса финансовой устойчивости по производству рыбных консервов, 2008г.

Показатель	План 2008 год
Выручка от реализации продукции без НДС, тыс.грн.	3840,0
Прибыль, тыс.грн.	390,0
Полная себестоимость реализованной продукции, тыс.грн.	3450,0
Сумма переменных затрат, тыс.грн.	3323,16
Сумма маржинального дохода, тыс.грн.	516,84
Доля маржинального дохода выручки, %	13,46
Порог рентабельности, тыс.грн.	942,35
Запас финансовой устойчивости, тыс.грн. %	2897,65 75,5

Данный метод дает возможность корректировать текущие финансовые планы в случае снижения покупательского спроса на продукцию, тогда можно будет определить критический уровень цены:

где: Н - постоянные затраты;

К - количество проданной продукции в натуральных единицах;

V - удельные переменные затраты.

Так, при производстве рыбных консервов минимальная цена, необходимая для покрытия постоянных расходов предприятия должна быть

В новых условиях хозяйствования, когда в состав ОАО "Крымпродмаш" входят подразделения и территориально, и по роду деятельности неоднородные, план поступления и расходования денежных средств приобретает важнейшее значение.

Основной целью управления денежными потоками является обеспечение финансового равновесия предприятия путем балансирования объемов поступления и расходования денежных средств и их синхронизации во времени.

Необходимо таким образом спланировать денежные потоки, чтобы не возникла ситуация, когда, к примеру, в первом квартале наблюдается постоянный излишек денежных средств, а в третьем квартале в связи с массовой заготовкой сельскохозяйственного сырья для переработки или по другим причинам возникает потребность в дополнительных средствах.

Искусство управления текущими активами состоит в том, чтобы держать на счетах минимально необходимую сумму денежных средств, которые нужны для текущей оперативной деятельности.

Спланируем денежные потоки цеха по производству рыбных консервов. Для этого составим план поступления и расходования денежных средств (таблица 2.18).

Таблица 2.18 План поступления и расходования денежных средств в 2008 г.

№ п/п	Показатель	Сумма, тыс. грн.
1	Плановая сумма поступлений денежных средств от реализации продукции	3840,0
2	Плановая сумма операционных затрат по производству и реализации продукции	3450,0
3	Плановая сумма налоговых платежей отчисляемых за счет дохода ( НДС - 20%)	768,0
4	Плановый объем прибыли по операционной деятельности	390,0
5	Плановая сумма налогов, уплачиваемых за счет прибыли (30% от прибыли)	117,0
6	Плановая сумма чистой прибыли предприятия по операционной деятельности	273,0
7	Плановая сумма расходования денежных средств по операционной деятельности	3523,0
8	Плановая сумма чистого денежного потока	317,0

Как видно из данных таблицы. 2.18, план 2008 г. предприятие спланировало таким образом, что затраты на производство окупаются и цех дает чистый денежный поток в сумме 317,0 тыс. грн.

План доходов и расходов предлагается составлять на год с разбивкой по месяцам, а для оперативного управления - по декадам и пятидневкам. Если прогнозируется положительный остаток денежных средств на протяжении довольно длительного времени, то следует предусмотреть пути выгодного их использования. В отдельные периоды может возникнуть недостаток денежной наличности. Тогда необходимо спланировать источники привлечения заемных средств.

Особенно это касается сельскохозяйственных подразделений ОАО "Крымпродмаш", в частности - производства рыбных консервов: в первом и втором кварталах наблюдается излишек денежных средств, а в третьем - в связи с массовым выловом и приобретением сырья для переработки - возникает потребность в дополнительных средствах.

Сбалансированность денежных потоков в ОАО "Крымпродмаш", имеющем в своем составе самостоятельные подразделения, начинает играть немаловажную роль в росте инвестиционной привлекательности, тем более, учитывая влияние сезонных работ.

Проведен анализ организационных и экономических факторов, обеспечивающих результативность функционирования предприятий и повышение инвестиционной привлекательности. В этой связи анализируются экономические показатели (прибыль, рентабельность, производительность труда) десяти наиболее значимых предприятий Крымского региона.

Данные анализа свидетельствуют, что уже с 2004 г. в целом наметился рост прибыли этих предприятий, в то время как производительность труда хаотично изменялась, что свидетельствует о нестабильности развития предприятия, наметившиеся сложности с трудовыми ресурсами, оттоком кадровых специалистов во вновь создаваемые фирмы, где материальное стимулирование было более привлекательным.