Анализ эффективности операции по импорту продукции для дальнейшей перепродажи на внутреннем рынке Украины

Размещено на http://www.allbest.ru/

3

Введение

Внешнеэкономическая деятельность (ВЭД) предприятий - это сфера хозяйственной деятельности, связанная с международной производственной и научно-технической кооперацией, экспортом и импортом продукции, выходом предприятия на внешний рынок. Законодательство Украины в сфере государственного регулирования ВЭД за последнее время претерпело ряд существенных изменений. Государственные органы, которые осуществляют внешнеэкономическую политику, сегодня руководствуются законами и нормативными актами, принятыми Верховной Радой, Указами Президента и Декретами Кабинета Министров. Важнейшие среди них - это Законы Украины «О внешнеэкономической деятельности» [1], «О системе валютного регулирования и контроля» [2], «О едином таможенном тарифе» [3] и Таможенный Кодекс Украины [4] и др.

В настоящее время в мире идет процесс интеграции стран. Все больше государств прибегают к сотрудничеству, также постоянно растет число сделок и контрактов, заключенных между компаниями и организациями разных стран. Международные сделки являются неотъемлемой частью механизма проведения международных экономических отношений, и с каждым днем их роль увеличивается.

В данной работе осуществляется анализ международного контракта по импорту продукции химической отрасли, производимой немецкой компанией на украинский рынок. В работе приводятся данные о фирме-импортере, профиле ее деятельности, а также коммерческая документация по конкретной сделке.

В процессе исследования проводится детальный анализ контракта, анализируется эффективность реализованного контракта и предлагаются меры по увеличению эффективности сделки.

Цель работы - анализ эффективности операции по импорту продукции для дальнейшей перепродажи на внутреннем рынке Украины.

Исходя из цели поставлены следующие задачи:

1. Проанализировать импорт Украины, в частности со страной контрагентом и по рассматриваемой подгруппе товаров;

2. Описать контракт и раскрыть предоставляемую в нем информацию;

3. Рассчитать эффективность контракта;

4. Рассчитать эффективность аналогичного контракта и сделать выводы об экономической целесообразности проведения импортной операции;

5. Выявить факторы, которые оказывают наиболее весомое воздействие на импортную операцию.

Предметом исследования выступает процесс проведения импортной сделки и дальнейшей реализации импортируемого товара на рынке коммерческой фирмой «Астра».

Объектом является внешнеэкономическая деятельность частной фирмы «Астра», которая выступает импортером сырьевых материалов в Украину с целью дальнейшей реализации на внутреннем рынке.

В рамках анализа внешнеторговых операций и транзакционных издержек предприятия вопросы экономической эффективности экспортно-импортной деятельности рассматривались А. Аузаном [5], Р. Коузом [6], П. Крючковой [7], Д. Нортом [8], Э.А. Смирновым [9].

Раздел 1. Анализ макроэкономических показателей

внешнеэкономической деятельности Украины

1.1 Анализ внешнеторгового баланса Украины

Отрицательное сальдо внешнеторгового баланса Украины в январе - июле 2010 года составляет 3 млрд. 453,9 млн. долларов по сравнению с 3 млрд. 155,3 млн. долларов за соответствующий период 2009 года. Объем экспорта внешней торговли Украины товарами за январь-февраль 2011 года составил 9366,5 млн. дол. США, импорта - 11447,0 млн. дол. США. Объем импорта увеличился на 64,1% в марте 2011 к соответствующему периоду 2010 года, экспорта - на 46,8% соответственно [16].

Так, за январь-июль 2010 года экспорт товаров составил 27 млрд. 335,5 млн. долларов, импорт - 30 млрд. 789,4 млн. долларов. По сравнению с январем-июлем 2009 года экспорт увеличился на 33,3%, импорт - на 30,1%.

Коэффициент покрытия экспортом импорта за 2011 составил 0,82, за 2010 год - 0,89, за январь-июль 2009 года - 0,87.

Внешнеторговые операции проводились с партнерами из 208 стран мира.

Объемы экспорта в страны СНГ составили 35,5% от общего объема экспорта, Азии - 27,3%, Европы - 26,6% (в т.ч. в страны Европейского Союза - 24,8%), Африки - 6,2%, Америки - 4,3%, Австралии и Океании - 0,1% (рис. 1) [16].

Наибольшие экспортные поставки осуществлялись в Российскую Федерацию - 25,3% от общего объема экспорта, Турцию - 6,2%, Италию - 5,1%, Беларусь - 3,5%, Польшу - 3,2%, Германию - 3,1[16].

Товарная структура экспорта Украины в 2010 году представлена на рисунке 2 [10].



Рис. 1. ? Географическая структура экспорта товаров из Украины

Рис. 2. ? Товарная структура экспорта Украины

В общем объеме экспорта товаров за 2010 год по сравнению с 2009 года увеличилась доля черных металлов - с 26,6% до 30,7%, энергетических материалов, нефти и продуктов ее перегонки - с 4,2% до 7,2%, жиров и масел животного или растительного происхождения - с 4,9% до 5,1%, руд, шлаков и золы - с 3,1% до 4,8%, железнодорожных или трамвайных локомотивов, путевого оборудования - с 1,9% до 4,4%, продуктов неорганической химии - с 1,7% до 2%. Зато уменьшилась доля механических машин - с 7% до 6,5%, электрических машин - с 5,2% до 4,7%, зерновых культур - с 9,2% до 4,5%, изделий из черных металлов - с 5,5% до 3,6%, удобрений - с 2,5% до 1,7%.

Импорт из стран СНГ составлял 43,4% от общего объема, Европы - 33,4% (в т.ч. из стран Европейского Союза - 31,9%), Азии - 15,8%, Америки - 5,1%, Африки - 1,7%, Австралии и Океании - 0,6% (рис. 3) [16].

Рис. 3. ? Географическая структура импорта товаров в Украину

В общем объеме импорта крупнейшие поступления осуществлялись из Российской Федерации - 36,4%, Китая - 7,5%, Германии - 7,3%, Польши - 4,3%, Беларуси - 3,7% [16]. Увеличились в 2010 году против января-июля 2009 года импортные поставки из Российской Федерации (в 2 раза), Китая (на 69,1%), Беларуси (на 40,9%), Польши (на 13,5%), Германии (на 11%) [10].

Товарная структура импорта представлена на рисунке 4.

Рис. 4. ? Товарная структура импорта

В общем объеме импорта товаров увеличилась доля электрических машин - с 4,3% до 5,5%, наземных транспортных средств, кроме железнодорожных - с 4,6% до 5,2%, полимерных материалов, пластмассы - с 4,7% до 4,9%, черных металлов - с 1,6% до 2,5%.2,5% до 3,2%, руд, шлаков и золы. Уменьшилась доля энергетических материалов, нефти и продуктов ее перегонки - с 32,4% до 31,6%, механических машин - с 8,8% до 7,5%, фармацевтической продукции - с 4,4% до 3,9.

За январь-июль 2010 экспорт давальческого сырья составил 27,4 млн. долларов. (На 38,3% больше, чем в январе-июле 2009 года). В то же время в Украину импортировано готовой продукции, изготовленной из давальческого сырья, на 28,3 млн. долл. (Что на 4,1% больше, чем в январе-июле 2009 года).

В Украину поступило иностранного давальческого сырья на 1 млрд. 194,1 млн. долларов (увеличение на 32%). Экспорт готовой продукции из импортного давальческого сырья составил 2 млрд. 172,4 млн. долларов (на 71,3% больше, чем в январе-июле 2009 года) [16].

Таким образом, исходя из вышеуказанных показателей и тенденций можно выявить основные причины значительных колебаний внешнеторгового сальдо Украины (рис. 5).

Рис. 5. ? Динамика внешнеторгового сальдо Украины

Анализ внешнеторговой разницы в 2010 году выявил, что увеличение дефицита торгового баланса Украины существенно усилилось во второй половине 2010 г. Поскольку большинство потребительских товаров в Украине импортируется, то рост внутреннего спроса активизировал импорт.

На рост импорта подействовали два фактора - восстановление внутреннего спроса (потребительского и инвестиционного) и увеличение ввоза нефти и нефтепродуктов. Подорожание энергоресурсов на мировых рынках отразилось на стоимости украинского импорта, что и стало причиной более значительной динамики роста импорта. При этом экспорт снижался в течение года на фоне колебаний спроса на основные позиции украинского экспорта. К снижению сальдо причастно и ограничение экспорта зерновых, начавшееся с третьего квартала 2010 года.

Дальнейшее расширение отрицательного сальдо торговли частично компенсировало повышение ставки транзита на транспортировку российского газа.

В совокупности эти факторы привели к падению внешнеторгового сальдо в 2010 г. до $3,11 млрд. Это на 137,2% больше в сравнении с 2009 г., когда оно составило $1,31 млрд. [10]

Но для экономики страны увеличение отрицательного сальдо внешней торговли скорее позитивный сигнал, указывающий на восстановление внутреннего спроса.

Для роста экспорта и ликвидации дефицита внешнеторгового баланса необходимо масштабное банковское кредитование населения, среднего и малого бизнеса и предприятий. Ситуация усугубляется тем, что экономика медленно повышает свою эффективность в потреблении энергоресурсов (природного газа).

Насколько быстро будет падать сальдо, зависит от темпов роста цен на внешних товарных рынках, а именно на рынках нефти и стали.

Отрицательный торговый баланс - следствие одной из ключевых структурных проблем украинской экономики. Эта проблема не связана с экономическими циклами, а существует из-за дисбаланса в самой структуре экономики. В частности, дисбаланс между производством и потреблением. Сейчас правительство пытается снизить импорт путем банального сдерживания роста благосостояния людей. Рост реальных доходов в 2011 г. будет ниже реального роста стоимости базовых товаров. Но это путь к дестабилизации и тенизации экономики.

1.2 Анализ импорта полимеров и смол в Украину

Состоянием на февраль 2011 года по данным Украинского государственного комитета статистики [10] объем импорта товаров в Украину равен 1447037,8 тыс.долл. США. Данный показатель демонстрирует прирост в 64,1% к соответствующему периоду 2010 года [10].

Доля полимеров и смол в структуре импорта в Украину на февраль 2011 года - 3,6%. Что в абсолютном выражении составляет 406507,9 тыс.долл.США, а относительный прирост объема импорта данных товаров составляет 47,9% к соответствующему периоду 2010 года[10].

Далее представлен анализ показателей активности импорта во внешнеэкономической деятельности Украины с Германией. Данные таблицы 1 представляют показатели общего объема импорта товаров из Германии в Украину с долей в структуре импорта за период 2004-2011 гг. Динамика импорта по объему и удельному весу представлена на рисунках 6 и 7.

Таблица 1. ? Объем импорта товаров из Германии [11]

Показатели	2004	2005	2006	2007	2008	2009	2010	2011(01.01-31.03)
Объем импорта (тыс. дол.)	3366111	3366111	4247787	5807388	6978209	3681007	4593030	1428690
Удельный вес в общем импорте	9,4%	9,4%	9,8%	9,5%	5,92%	7,52%	7,95%	8,4%



Рис. 6. ? Динамика импорта из Германии в Украину

Рис. 7. ? Динамика изменения удельного веса импорта товаров из

Германии

Рассматриваемый товар - эпоксидная смола - весьма специфический. Следовательно, в производстве и экспорте существуют лидирующие страны. В таблице 2 представлена информация об объемах импорта смол и полимеров (3907 по УКТВЭД - Украинской классификация товаров внешнеэкономической деятельности) в Украину из различных стран мира за первый квартал (01.01-31.03) 2011 года.

Таблица 2. ? Импорт в Украину смол из разных стран мира [11]

Импорт (тыс.долл.)	Страна	Импорт (тыс. долл.)	Страна
2064	Италия	7226	Арабск. Эмираты
224	Австрия	8782	Пакистан
1804	Беларусь	1233	Польша
408	Бельгия	2053	Россия
18346	Китай	3568	Румыния
12213	Корея	2265	Турция
913	Литва	630	Швейцария
4223	Нидерланды	9639	Германия
1540	Чехия

Лидерами по импорту смол на сегодняшний день являются Китай, Корея, Германия, Пакистан и Объединенные Арабские Эмираты. Именно на долю этих стран приходится около 70% импорта товаров подгруппы 3907 «Полиацетали, полиэфиры простые прочие и смолы эпоксидные, в первичных формах; поликарбонаты, смолы алкидные, сложные полиаллильные эфиры и прочие сложные полиэфиры, в первичных формах», что очевидно на рис. 8.

Рис. 8. ? Географическая структура импорта смол

Тенденция импорта товаров относящихся к подгруппе 3907 по Украинской классификация товаров внешнеэкономической деятельности (УКТВЭД или УКТЗЄД (укр.)) «Полиацетали, полиэфиры простые прочие и смолы эпоксидные, в первичных формах; поликарбонаты, смолы алкидные, сложные полиаллильные эфиры и прочие сложные полиэфиры, в первичных формах» за период 2009-2011 с Германией представлена на рис. 9.



Рис. 9. ? Динамика импорта полимеров из Германии в Украину

Рост экспорта товаров в январе 2011 существенно ускорился - до 53.8% (в IV квартале 2010 года - 23.3% по сравнению с соответствующим периодом прошлого года).

Такие данные опубликовал Национальный банк Украины в оценке платежного баланса в январе 2011 года [17].

Наибольший вклад в это ускорение был обеспечен наращиванием поставок черных металлов, продукции машиностроения и химической промышленности (годовые темпы роста экспорта этих товаров ускорились до 59.9%, 61.6% и 2.1 раза соответственно). Такие высокие темпы роста могут быть объяснены ценовым фактором (в частности, рост индекса цен на мировых товарных рынках достиг в январе 2011 года почти 40%). Но ускорение экспорта в январе, в т.ч. и за счет повышения физических объемов поставок, указывает на рост внешнего спроса на товары отечественного производства.

Темпы роста импорта товаров продолжили оставаться высокими (56.0%) из-за значительных объемов поставок природного газа. Это было обусловлено увеличением физических объемов импорта природного газа - в 2.4 раза, а цена при этом даже уменьшилась (на 13.5%). В результате темпы роста энергетического импорта достигли 64.3% [17]. В то же время неэнергетический импорт также растет достаточно высокими темпами - 49.7%. Локомотивом этого роста выступает импорт продукции машиностроения (почти 80%), в частности наземных транспортных средств (2.2 раза). Это связано, в основном, с увеличением физических объемов поставок через восстановление внутреннего спроса, как инвестиционного, так и потребительского.

Раздел 2. Анализ контракта на импорт

2.1 Описание контракта

внешнеторговый импорт полимер смола контракт

Стороны сделки

Покупателем выступает фирма "Астра". Данная фирма расположена в Украине (Харьков) и была основана в 1992 году. На сегодняшний день фирма является дистрибьютором компании KRATON Polymers (USA) - крупнейшего производителя синтетических каучуков ТМ KRATON™, и поставщиком продукции таких компаний как Spolchemie (Чехия) и Hexion (Германия). К 2005 году "Астра" стала одним из крупнейших поставщиков химического сырья на территории восточной Украины, имеет отличную репутацию среди покупателей - дорожно-строительных организаций, производителей еврорубероида, стеклопластиковых изделий, лакокрасочной продукции, клеев и других видов продукции [12].

Поскольку фирма является дистрибьютором, то следовательно она работает на украинском рынке за свой счет и от своего имени. Анализируемая сделка по импорту товаров компании Hexion (Германия) [13].

Предмет сделки

Импортируемым товаром выступает ряд эпоксидных смол и отвердителей для смол.

Эпоксидные смолы - самые универсальные семейства смол, которые обладают превосходными механическими, электрическими, электротехническими характеристиками и тем самым оказывающие огромное влияние на функционирование и развитие многих отраслей промышленности. Эпоксидные смолы применяются в строительстве, мебельной и электротехнической промышленности, транспорте, судостроении и т.д. Благодаря комплексу ценных свойств эпоксидных покрытий: превосходной адгезии к большинству конструкционных материалов (металлам, бетону, стеклу, камню и др.) в сочетании с хорошими физико-механическими свойствами, минимальной усадке в процессе отверждения, отсутствию в их составе легко омыляемых групп, что обеспечивает низкий уровень внутренних напряжений, основной областью применения ЭС являются защитные покрытия.

Рис. 10. ? Структура общего объема потребления эпоксидных смол

За исключением вышеизложенных пунктов контракт содержит следующие положения:

1. Размеры партий каждого из 13 пунктов продуктов (п. 4 контракта);

2. Качество, подтвержденное сертификатом (п. 5 контракта);

3. Цена по каждому пункту продуктов, со сроком действия и валютой платежа (п. 6 контракта);

4. Условия поставки по Инкотермс 2000 (п.7 контракта);

5. Условия оплаты со сроком и реквизитами контрагента Германии (п.8 контракта);

6. Пункт доставки с точным адресом в Харькове (п. 9 контракта);

7. Прилагающиеся документы (п. 10 контракта);

8. Используемый вид транспорта (п. 11 контракта);

9. Срок действия контракта (п. 12 контракта);

Также имеются дополнительная документация к контракту:

1. Грузовая таможенная декларация Украины с дополнением;

2. Счет-фактура (invoice) немецкого контрагента - компании Hexion;

3. Таможенно-транспортная накладная немецкого контрагента;

4. Сертификат анализа немецкого образца;

5. Вывод государственной санитарно-эпидемиологической экспертизы Украины.

2.2 Экономическая эффективность импорта

Показатели экономической эффективности разделяют на:

1) показатели эффекта, которые определяются как абсолютные значения и воспроизводятся в денежных единицах как разница между результатами деятельности и расходами на ее осуществление;

2) показатели эффективности, которые определяются как соотношение прибыли от деятельности предприятия к расходам на ее осуществление и воспроизводятся относительными величинами: процентами, частицами единицы.

Расчет показателей эффективности требует соблюдение следующих принципиальных методологических положений:

1) принципу всестороннего учета всех составных элементов расходов и результатов, который допускает качественную классификацию и воссоздание соответствующих показателей в документах оперативного, статистического и бухгалтерского учета;

2) принципу сводки расходов и результатов для сопоставления, который показывает, что показатели, которые сравниваются, должны воспроизводиться одинаковыми количественными единицами.

3) принципу сводки разносрочных расходов и результатов к одному моменту времени с помощью дисконтирования;

4) принципу сопоставления с базовым вариантом, который воспроизводит сущность применения показателей эффективности для осуществления экономического анализа.

Экономическая эффективность импорта рассчитывается по разному в зависимости от целей ввоза товаров на территорию Украины - для собственного потребления или для реализации на внутренняя рынке.

Рассматриваемый контракт предполагает импорт смол и отвердителей для дальнейшей их перепродажи. В таком случае эффективность будет рассчитываться как отношение прибыли, полученной от реализации товара, к затратам, понесенным при осуществлении импортной операции. Однако контракт предполагает долгосрочные отношения и осуществление ряда операций по импорту описанных товаров. Расчет эффективности будет произведен для импорта 9 тонн эпоксидной смолы EPIKOTE 1007 и 2 тонн - EPIKOTE 1009.

К затратам относится:

1. Стоимость товаров от производителя. Пункт 6 контракта оговаривает общую стоимость контракта и цены по каждому виду смолы. Однако в этом же пункте содержится оговорка, о не включении налогов Украины.

Цены: EPIKOTE 1007 по 2950,00 долл./т

EPIKOTE 1009 по 2100,00 долл./т

Курс указан в грузовой таможенной декларации (ГТД) и равен 7,619 грн./долл.

Общая стоимость импортируемого товара составляет:

2950,00 долл./т * 9т + 2100долл/т* 2т = 30750 (долл.)

30750 долл.= 234284,25 грн.

2. Таможенные платежи. В данном случае они состоят лишь из налога на добавленную стоимость (НДС), который согласно ГТД составляет 39108,33 грн. При этом таможенная стоимость составляет 195541,64 грн.

Поскольку условия контракта предполагают поставку товара до склада фирмы - импортера, то затраты по страхованию и доставке на территории Украины уже включены в контрактную стоимость.

Итого затраты = 234284,25 грн. + 39108,33 грн. = 273392,58 (грн.)

Экономический эффект представляет фактическую прибыль от осуществления операции. Для определения объема дохода необходимо знать цену реализации импортного товара. Следует отметить, что фирма «Астра» работает со средней наценкой в 10-15%, таким образом были сформированы цены на эпоксидные смолы на украинском рынке.

Известно, что смола была продана:

EPIKOTE 1007 по 29,93 грн/кг;

EPIKOTE 1009 по 21,71 грн/кг

Поскольку компания производитель Hexion ведет эксклюзивную политику сбыта, то фирма Астра является единственным дистрибьютором данной продукции в Украине. Спрос на эпоксидные смолы высокого качества достаточно велик, а с учетом восстановление экономики страны после мирового кризиса, в частности подъем строительства и промышленности, спрос естественно возрастает.

Таким образом доход от операции составил = 29,93 грн/кг * 9000 кг + 21,71 грн/кг * 2000 кг = 269370 + 43420 = 312790 (грн).

Прибыль = 312790 - 273392,58 = 39397,42 (грн)

Экономическая эффективность операции = 39397,42/ 273392,58 = 0,1441 = 14,41%

То есть с каждой вложенной гривны в данную операцию фирма получила 0,14 грн. прибыли. Это достаточно высокий показатель и операцию можно считать эффективной.

Однако следует учесть ряд допущений:

1. Покупатель импортных товаров на Украине будет забирать их самостоятельно и со склада фирмы, так как данные затраты не учитывались.

2. Отсутствует страхование груза со стороны фирмы «Астра», а также не учтены складские расходы.

3. Также отсутствует информация о расходах за банковское обслуживание, возможном простое на таможенном пункте.

4. Не учтены потери или доходы от курсовой разницы, то есть валютные риски.

2.3 Анализ аналогичной операция

Для сравнения и экономического обоснования проведения

рассматриваемой импортной операции проанализируем аналогичный товар. В таблице 3 предоставлена информация об аналогах эпоксидных смол, базой являются российские марки.

Таблица 3. - Зарубежные аналоги российских эпоксидно-диановых и

лаковых смол [14]

Марка смолы	Зарубежные аналоги, выпускаемые компаниями:
	Hexion	Dow Chemical	NAN YA	KUKDO	Spolchemie
Э05к	Epikote 1007	DER 667, DER 668	NPES 607	YD 017	CHS-Epoxy 112
Э04кр	Epikote 1009	DER 669	NPES 609	YD 019	-

Аналогичные смолы российского производства фирма «Астра» завозит в Украину. Это будут марки Э05к и Э04кр. Производитель - ОАО «Котовский лакокрасочный завод», Россия, Тамбовская обл., Котовск, ул. Железнодорожная, 2 [15].

Средняя стоимость эпоксидных смол российского производства:

· Э05к по 22,08 грн. /кг

· Э04кр по 19,39 грн./кг

При этом объем импорта смол остается тот же. То есть общая стоимость операции будет:

· Э05к = 22,08 грн/кг *9000 кг = 198720 (грн.)

· Э04кр = 19,39 грн/кг * 2000 кг = 38780 (грн.)

Итого = 237500 грн.

Данная общая стоимость являются фактурной по базису поставки СРТ Харьков, пункт доставки: Украина, Харьков, ул. Красношкольная наб. 2 (- склад фирмы покупателя).

Доставка от границы по Украине составляет 1122 грн. Таким образом, таможенная стоимость равна 236378 грн. (237500 грн. - 1122 грн.). Поскольку товары подгруппы 3907 по УКТВЭД облагаются таможенной пошлиной по ставке 0%, и НДС по ставке 20%, то общий объем таможенных платежей будет 47275,6 грн. (20% от 236378 грн.).

Итого затраты равны 237500 + 47275,6 = 284775,6 (грн)

Цена дальнейшей реализации на территории Украины равна

· Э05к - 28,85 грн/кг

· Э04кр - 21,54 грн/кг

Доход составит 28,85 грн/кг * 9000кг + 21,54 грн/кг * 2000 кг = 256950 + 43080 = 300030 (грн.)

Прибыль = 300030 - 284775,6 = 15254,4 (грн.)

Экономическая эффективность = 15254,4/284775,6 = 0,0535 = 5,35%.

При импорте аналогичного товара из России эффективность операции будет ниже, за счет:

1. Высшей себестоимости товара, что отразилось на таможенной стоимости и в конечном счете на НДС.

2. Низшей цены реализации на украинском рынке российской марки по сравнению с немецкой.

Спрос на смолы российского производителя значительно меньше, что увеличивает возможность дополнительных издержек на складском хранении, рекламе, продвижении данного товара.

2.4 Факторный анализ экономического эффекта операции по

импорту продукции для реализации

Экономическая эффективность операции зависит от полученной в результате прибыли. Прибыль от реализации товарной продукции в общем случае изменяется под воздействием таких факторов, как изменение: объема реализации; структуры продукции; отпускных цен на реализованную продукцию; цен на сырье, материалы, топливо, тарифов на энергию и перевозки; уровня затрат материальных и трудовых ресурсов.

Изменение экономического эффекта от исследуемой операции произошло под влиянием следующих факторов:

1. Изменение цены реализации (последующей продажи) импортного товара (эпоксидной смолы) на Украине;

2. Разность объемов таможенных платежей;

3. Различная контрактная стоимость импортируемых товаров (эпоксидных смол).

Во-первых, следует определить общий объем изменения результирующего показателя, то есть экономического эффекта.

1. Расчет общего изменения прибыли (??Р) от реализации продукции:

???Р = Р₁ - Р₀,

где Р₁ - прибыль от реализации смолы немецкого производства; Р₀ - прибыль от реализации смолы российского производства.

???Р = 39397,42 грн. - 15254,4 грн.= 24143,02 (грн.)

Во-вторых, необходимо определить абсолютные изменения факторов, влияющих на экономический эффект.

2. Расчет изменений цен на реализованную продукцию в Украине:

???Р₁ = N_p1 - N_p1,0 = ???p₁q₁ - ???p₀q₁,

где: N_p1 = ???p₁q₁ - реализация немецкой смолы в количестве установленном договором (р - цена изделия; q - количество изделий); N_p1,0 = ???p₀q₁ - реализация российской смолы в количестве установленном договором. Исходные данные по отпускным ценам импортной продукции представлены в таблице 4.

Таблица 4. ? Реализация смол в Украине

Объем реализации (кг)	Цена реализации немецкой смолы	Цена реализации российской смолы
9000 кг	29,93	28,85
2000кг	21,71	21,54

??Р₁₌ (9000*29,93+2000*21,71)-(9000*28,85+2000*21,54)= 12760 (грн.)

Влияние спроса на смолы разных производителей сформировало средний уровень цен на анализируемый продукт. Разница цен реализации повлияла на экономический эффект операции на 12760 грн. увеличив прибыль при продаже на Украине немецких смол. Данное влияние составляет 52,85%.

3. Расчет влияния на прибыль изменений в объеме таможенных платежей:

??P₂ =Т1-Т2,

где: Т1 - сумма таможенных платежей при осуществлении импорта из Германии;

Т2 - сумма таможенных платежей при проведении операции с Россией.

???P₂₌ 39108,33 - 47275,6 = - 8167,27 (грн)

Уровень таможенных отчислений имеет весомое значение на экономический результат сделки. Из-за высоких таможенных платежей сделка теряет экономическую эффективность. В данном анализе таможенные платежи увеличили прибыль на 8167,27 грн., поскольку результат данного действия показывает экономию средств при проведении сделки по импорту смол из Германии. Данный фактор определил 33,83% прибыли.

3. Расчет влияния на прибыль изменений в контрактной стоимости импортируемых товар (смол):

???Р₃ = К₂ - К₁,

где: К₂ - стоимость контракта с Россией на импорт смолы,

К₁- стоимость контракта с Германией на импорт смолы.

Фактически контрактная стоимость представляет сумму затрат по приобретению самого товара или продукции и затрат на транспортировку. Условия поставки одинаковы - СРТ, Харьков, однако транспортные расходы различны, т.к. импорт сравниваемых операций осуществляется из Германии и России.

???Р₃₌ 237500 - 234284,25=3215,75 (грн.)

Разница контрактной стоимости в абсолютном выражении составила 3215,75 грн. Поскольку контракт с Россией дороже, то соответственно снижается показатель экономической эффективности такой сделки. Влияние контрактной стоимости на экономический эффект в относительном выражении составляет - 13,32%.

Результаты факторного анализа экономического эффекта двух аналогичных сделок по импорту эпоксидных смол из Германии и России представлены на схеме (рис. 11).

Размещено на http://www.allbest.ru/

3

Рис. 11. ? Схема факторного анализа экономического эффекта от

импортной операции

Вывод

В результате анализа можно выделить ряд факторов, которые могут оказывать значительное влияние на эффективность операции (табл. 5).

Таблица 5. ? Факторы эффективности контракта на импорт

ФАКТОРЫ ПЕРВОГО ПОРЯДКА	ФАКТОРЫ ВТОРОГО ПОРЯДКА
1. Степень эффективности рынка сбыта фирмы-импортера	1.1. Уровень рентабельности продаж импортного товара
	1.2. Уровень инфляции национальной валюты
2. Существенные условия контракта купли-продажи импортного товара	2.1. Продолжительность коммерческого цикла контракта
	2.2. Условия оплаты импортного товара
	2.3. Натурально-вещественная форма предмета контракта
	2.4. Размер внутренних издержек по контракту
3. Ограничивающие факторы (бюджет контракта)	3.1. Потребность в оборотном капитале и его цена
	3.2. Рыночная продажная цена
	3.3. Размер внешних издержек по контракту
	3.4. Уровень таможенного обложения

Для рассматриваемой импортной сделки к наиболее значительным ограничивающим факторам относится уровень таможенного обложения.

Уровень таможенного обложения является влиятельным методом тарифного регулирования внешнеторговых операций. Он прямо пропорционально влияет на покупную стоимость импортного товара и соответственно, на эффективность импортных сделок.

Уровень таможенного обложения является ограничивающим фактором потому, что он относится к сфере государственного регулирования и не может быть изменен никакими усилиями фирмы-импортера.

Существенные условия контракта на импорт и ограничивающие факторы в своей совокупности предопределяют бюджет импортной сделки, т.е. ее основные переменные: сумму оборотного капитала, сумму таможенных платежей, сумму внутренних и внешних издержек, объем продаж и прибыли, критический уровень продажной цены.

Результаты расчетов эффективности представим в виде таблицы (табл. 6).

Таблица 6. ? Сравнительная таблица результатов анализ

эффективности импортных операций

Показатели	Сделка с НЕХION	Сделка с ОАО «Котовский лакокрасочный завод»
Типы импортируемых смол	EPIKOTE 1007,1009	Э05к, Э04кр
Качество смол	Высокое	Среднее
Цена по контракту	29,93 грн/кг 21,71 грн/кг	22,08 грн/кг 19,39 грн/кг
Таможенные платежи	39108,33	47275,6
Спрос в Украине на смолы	Высокий	Товар требует продвижения
Продажная цена в Украине	29,93 грн/кг 21,71 грн/кг	28,85 грн/кг 21,54 грн/кг
Эффективность контракта	14,41%	5,35%

Проведенный факторный анализ выявил, что основное влияние на экономический эффект и соответственно на эффективность имеет цена реализации смол в Украине. Цена в свою очередь зависит от спроса на эпоксидную смолу. В условиях рынка динамика спроса обусловлена одновременным и разнонаправленным воздействием большого количества факторов. Измерить влияние всех факторов на спрос невозможно, поэтому важной задачей становится выявление основных и сильнодействующих факторов, к которым в данном случае относится качество эпоксидной смолы.

Таким образом, преимуществом представленного анализа является то, что, кроме анализа базовой эффективности импорта, осуществляется также альтернативный анализ эффективности аналогичной импортной операции. На основании этого подхода составлена таблица эффективности импорта смол из различных стран и выявлена наиболее эффективная для предприятия импортная сделка. Кроме того, были выявлены факторы эффективности операций по импорту и установлена степень их влияния на результат сделки.

Для предприятия реализованная импортная сделка с компанией Hexion (Германия) является эффективной и более прибыльной в сравнении с аналогичной операцией.

Литература

1. ЗУ «Про зовнішньоекономічну діяльність» последняя редакция 01.01.2011.

2. ДЕКРЕТ КАБІНЕТУ МІНІСТРІВ УКРАЇНИ «Про систему валютного регулювання і валютного контролю» последняя редакция 12.01.2011.

3. З У «Про Єдиний митний тариф» последняя редакция 13.01.2011.

4. МИТНИЙ КОДЕКС УКРАЇНИ последняя редакция 17.11.2010.

5. Аузан А.А. Договор 2008. - М.: ОГИ - 152 с.

6. Коуз, Р. Фирма, рынок и право. Текст.: пер.с англ. / Р. Коуз. - М.: Новое изд-во, 2007. - 224 с.

7. Крючкова, П.В. Издержки и риски саморегулирования Текст. / П.В. Крючкова, А.Ю. Обыденов. - М.: ИИФ "Спрос" КонфОП, 2003. - 104 с.

8. Норт Д., «Институты, институциональные изменения и экономическая эффективность» - М., 1998.

9. Смирнов Э.А. Управленческие решения. - М.: ИНФРА-М, 2001 - 264 с.

10. Государственный комитет статистики - http://www.ukrstat.gov.ua/

11. Государственная таможенная служба Украины - http://www.kmu.gov.ua/

12. Официальный сайт - http://www.astra.ua/about-us

13. Официальный сайт -http://ww2.momentive.com/home.aspx

14. http://www.all-epoxy.ru/sintez-ds/analog.htm

15. http://chemicalindustry.ru/275087.html

16. Державна підтримка українського експорту - http://www.ukrexport.gov.ua/rus/economy/indicators/ukr/5212.html

17. НБУ - http://www.bank.gov.ua

Размещено на Allbest.ru