Воздействие мировых товарных цен на глобальную и российскую инфляцию

2,642

Другие товары и услуги

5,735

Графически изменения индекса потребительских цен представлены на рисунках 3-6:

Рис. 3. Изменения индекса потребительских цен за текущий год в сравнении с прошлым годом.

Рис. 4. Изменения индекса потребительских цен по разным видам товаров и услуг

Рис. 5. Отклонения индекса потребительских цен от базового индекса.

Рис. 6. Влияние изменения курса на индекс потребительских цен

Вызванное мировым кризисом падение товарных цен по-разному сказывается на темпах инфляции в развитых странах и в странах с переходными экономиками. Если в развитых странах темпы инфляции значительно замедляются благодаря падению цен на энергоносители, то в России темпы инфляции меняются мало из-за сформировавшихся новых макроэкономических условий. Однако по мере истощения инфляционного эффекта девальвации рубля можно ожидать, что рост цен в России начнет снижаться в соответствии с глобальными тенденциями Куликов М.В., Улюкаев А.В. Воздействие мировых товарных цен на глобальную и российскую инфляцию [Текст]: Актуальная тема // Деньги и кредит. - 2009. - №4..

* Вторичные эффекты; Мониторинг вторичных эффектов, связанных с долгосрочными инфляционными ожиданиями, в России пока не налажен. Поэтому здесь стоит ограничиться рассмотрением эффектов, связанных с изменением общей макроэкономической ситуации.

Вторичное влияние изменений мировых цен на продукты питания достаточно трудно оценить, так как в российской практике оно существенно меньше других факторов, формирующих макроэкономические условия и инфляционные ожидания. Поэтому при проведении анализа этим фактором можно пренебречь без серьезных потерь. Гораздо более важным фактором является динамика мировых цен на нефть.

В условиях роста мировых цен на энергоносители существенно возрастает положительное сальдо внешнеторгового баланса. Это приводит к росту денежного предложения, способствующему ускорению инфляции. Существует устойчивая статистическая связь между изменением цен на нефть и реальным ростом российской экономики. Рост цен на нефть в последние годы привел к почти полной загрузке производственных факторов, что создало дополнительное инфляционное давление по всему спектру товаров и услуг. Приток валюты в условиях роста цен на энергоносители создает основу для роста заработной платы, что формирует инфляцию издержек. Как показали последние годы, рост цен на нефть сопровождается притоком капитала, что способствует дополнительному росту денежного предложения.

Таким образом, рост мировых цен на нефть создает сильное многоканальное воздействие на внутренние потребительские цены, справиться с которым с помощью консервативных мер денежно-кредитной политики не всегда возможно.

Логично предположить, что падение мировых цен на энергоносители должно привести к зеркально противоположному эффекту, т. е. способствовать снижению инфляции. На практике этого не наблюдается. Инфляция на потребительском рынке с начала 2009 г. по 16 марта 2009 г. составила 4,7% вместо 4,2% за аналогичный период 2008 г., при том, что цены на нефть были в 2008 году в два раза выше. Другими словами, имеет место парадоксальная ситуация роста инфляции как в условиях повышения цен на нефть, так и в условиях их понижения.

Объяснить этот феномен можно тем, что российская экономика столкнулась не просто со снижением цен на нефть, а с их лавинообразным падением, сопровождаемым падением спроса на основные российские экспортные товары. Это привело к возникновению совершенно новых макроэкономических условий и вынужденной девальвации рубля практически на 50%. С учетом высокой доли импорта на потребительском рынке первичный эффект от роста рублевых цен перевесил возможные вторичные эффекты от снижения цен на нефть.

Подобный эффект наблюдался в подавляющем большинстве стран с переходными экономиками. Ухудшение внешнего спроса и бегство капитала спровоцировало девальвацию валют во многих странах Восточной Европы и Латинской Америки. Практически везде этот процесс сопровождался ростом цен на потребительские товары на внутренних рынках.

Бум в нефтедобывающем секторе страны, вызванный ростом цен на экспорт нефти по законам экономической теории приводит к укреплению курса национальной валюты страны-экспортера. Рассмотрим зависимость между ценой на нефть и уровнем инфляции в России. Для этого проведем корреляционный анализ. Результаты анализа представлены в Таблице 8.

Таблица 8

 = 33,81

 = 10,52

= 6736,12

= 208,04

 = 41,83

Степень взаимосвязи между уровнем инфляции и ценой на нефть марки Urals определим с помощью нормированного коэффициента корреляции Браве-Пирсона, используя формулу:

= = 0,2339 -

степень связи между исследуемыми факторами очень низкая, что подтверждает форма поля корреляции (Рисунок 7).

Рисунок 7. Поле корреляции

Следовательно, в Российской Федерации нет прямой взаимосвязи между ценами на нефть и уровнем инфляции, так как ЦБ РФ принимает меры по сдерживанию инфляции. ЦБ РФ также контролирует курс национальной валюты, что видно из корреляционного анализа зависимости курса рубля от цены нефти марки Urals. В России нет прямой зависимости между этими факторами. Для подтверждения проведем корреляционный анализ (Таблица 9).

Таблица 9

 =33,81,  =22,12

=6736,12

=491

 =526,8

Степень взаимосвязи между курсом национальной валюты и ценой на нефть марки Urals определим с помощью нормированного коэффициента корреляции Браве-Пирсона, используя формулу:

=0,3923 -

степень связи между исследуемыми факторами довольно низкая, что подтверждает форма поля корреляции (Рисунок 2). Рассчитаем конечный вид уравнений прямолинейной регрессии, методом наименьших квадратов, используя формулы:

14 a₀ +456,59a₁ =287,5398;

456,59a₀ + 26789,33 a₁ =13068,71

Уравнение прямой регрессии имеет вид (Рисунок 8):

Y=-0,0624x + 31,658

Рисунок 8. Поле корреляции

Можно сделать вывод, что курс национальной валюты зависит от цены нефти марки Urals на 39,23%. Это является результатом деятельности ЦБ РФ, контролирующего курс рубля.

Заключение

Инфляция является одной из глобальных мировых проблем современности. Она негативно воздействует на финансы, денежную и экономическую систему в целом. Инфляция поражает экономики как развитых, так и развивающихся стран.

Инфляционный рост цен - это неизбежный результат глубинных процессов в экономике, объективное следствие нарастания диспропорций между спросом и предложением, производством товаров потребления и средств производства, накоплением и потреблением.

В работе дан анализ влияния мировых товарных цен на нефть и на продукты питания на уровень российской и глобальной инфляции. Более всего на процесс инфляции в России оказывают влияние цены на продукты питания. Благодаря политике регулирования, выработанной Центральным Банком России, изменение цен на нефть прямо не влияет на процесс инфляции в Российской Федерации. На примере влияния естественных монополий на уровень инфляции в стране, был рассмотрен такой важный фактор инфляции, как «ожидание».

Государству необходимо четко регулировать процесс антиинфляционной политики. Во временном аспекте у правительства существуют две альтернативы проведения антиинфляционной политики: постепенное осуществление с ориентацией на длительный период, или проводить ее резко («шоковая терапия»). Выбор подхода зависит от размеров страны, состояния ее экономики, степени и условия вхождения в мировой рынок, поддержки преобразований международными финансовыми организациями, социально-политической обстановкой в стране и т.п.

В России основным инструментом проведения антиинфляционной политики становятся меры по общей экономии ресурсов и ликвидации бюджетного дефицита.

Список источников

1. Болдырев, Ю.И. Проекция глобального кризиса на Россию: что делать государству и «простому человеку»? - Российский экономический журнал - 2008 - №7-8 - 3-15 с.;

2. Вечканов, Г.С. Макроэкономика: Учебник для вузов / Г.С. Вечканов, Г.Р. Вечканова. - 2-е изд., СПб.: Питер, 2006. - 544 с.;

3. Экономическая теория: Учебник для вузов / ред. А.И. Добрынин, Л.С. Тарасевич. - 4-е изд., СПб.: Питер, 2010. - 560 с.;

4. Журавлева, Г.П. Экономическая теория/Г.П. Журавлева, В.И. Бархатов. - М.: Финансы и статистика, 2007. - 848 с.;

5. Иохин, В.Я. Экономическая теория: Учебник. - М.: Юристъ, 2000 - 861 с.;

6. Корниенко, О.В. Экономическая теория: учеб. пособ. - Ростов н/Д: Феникс, 2008. - 410 с.;

7. Попов, А.И. Экономическая теория. 4-е изд./А.И. Попов. - Спб.: Питер, 2006. - 544 с.;

8. Академик: электрон. словарь. URL: http://dic.academic.ru (дата обращения: 09.04.2013);

9. Административно-управленческий портал: электрон. библиотека. URL: http://www.aup.ru (дата обращения: 23.04.2013);

10. Бизнес и финансы: электрон. газета. URL: http://www.km.ru (дата обращения: 03.04.2013);

11. Ведомости: электрон. газета. URL: http://www.vedomosti.ru (дата обращения: 03.04.2012);

12. Википедия - электрон. энциклопедия: [сайт]. URL: http://wikipedia.org (дата обращения: 01.04.2013 г.);

13. Газета «Жэньминь жибао» он-лайн - электрон. газета: [сайт]. URL: http://russian.people.com.cn/31518/8089632.html (дата обращения: 01.04.2013 г.);

14. Газета.ru - электронная газета: [сайт]. URL: http://www.gazeta.ru/business/news/2012/07/20/n_2445293.shtml (дата обращения: 01.04.2013 г.);

15. Институт проблем естественных монополий: [сайт]. URL: http://www.ipem.ru/index.php/2008-08-14-07-17-03/2008-08-14-07-37-58/48-2008-08-14-06-40-40/1196-2012-09-10-04-02-44.html (дата обращения: 01.04.2013 г.);

16. Институт «Экономическая школа». Официальный сайт. URL: http://economicus.ru/library.htm (дата обращения: 01.04.2013 г.);

17. Наумов В.В. Ценообразование - Учебный курс: [электрон. учебно-методический комплекс]. URL: http://www.e-college.ru/xbooks/xbook098/book/index/index.html?go=part-011*page.htm (дата обращения: 16.04.2013 г.);

18. О Деньгах. Ваш финансовый консультант [сайт]. URL: http://www.odengax.ru/info/news/20111213-politics.html (дата обращения: 01.04.2013 г.);

19. РиаНовости - национальное хост-агентство: [сайт]. URL: http://ria.ru/economy/20130109/917438846.html (дата обращения: 01.04.2013 г.);

20. Российская газета - электронная газета: [сайт]. URL: http://www.rg.ru/2012/01/16/primakov.html (дата обращения: 01.04.2013 г.);

21. Росстат [сайт]. URL: http://www.gks.ru (дата обращения: 01.04.2013 г.);

22. РФ Федеральная служба государственной. Официальный сайт. URL: http://www.gks.ru (дата обращения: 07.04.2013 г.);

23. РЦБ.РФ. Официальный сайт. URL: http://www.rcb.ru (дата обращения: 07.04.2013 г.);

24. Современная экономическая теория. Электрон. энциклопедия. URL: http://modern-econ.ru (дата обращения: 06.05.2012);

25. Финмаркет. Группа интерфакс - информационное агентство: [сайт]. URL: http://www.finmarket.ru/z/nws/hotnews.asp?id=3229614 (дата обращения: 01.04.2013 г.);

26. Яндекс словари. Большая советская энциклопедия: электрон. энциклопедия. URL: http://slovari.yandex.ru (дата обращения: 09.04.2013 г.);

27. Infocrisis.ru - специальный проект: [сайт]. URL: http://www.infocrisis.ru/analytics/11852.html (дата обращения: 01.04.2013 г.);

28. LB.ua - избранное для всех: [сайт]. URL: http://economics.lb.ua/world/2013/01/30/187524_ekonomika_ssha_sokratilas_vpervie.html (дата обращения: 01.04.2013 г.);

29. Finance.ua: [сайт]. URL: http://news.finance.ua/ru/~/1/0/all/2013/02/16/296647 (дата обращения: 01.04.2013 г.).

Размещено на Allbest.ru