Оборотный капитал и его материальный состав. Оборачиваемость оборотных средств

Размещено на http://www.allbest.ru/

Размещено на http://www.allbest.ru/

Оглавление

• Введение
• Глава 1. Оборотный капитал и его материальный состав. Оборачиваемость оборотных средств
• 1.1 Оборотные средства: экономическое содержание, состав и структура
• 1.2 Показатели оборачиваемости оборотных средств и их значение
• 1.3 Проблемы управления оборотными средствами предприятия
• Глава 2. Практическая часть
• 2.1 Производственная программа предприятия
• 2.2 Планирование затрат на производство и реализацию продукции
• 2.3 Планирование внереализационных расходов
• 2.4 Порядок формирования и распределения прибыли предприятия
• 2.5 Расчет точки безубыточности
• 2.6 Технико - экономические показатели предприятия
• Заключение
• Список литературы
• Введение
• Важнейшим условием функционирования коммерческих организаций являются оборотные средства, которые обеспечивают непрерывность процесса производства и реализации продукции. В рыночных условиях проблемы формирования оборотных средств и рационального их использования являются особо актуальными, поскольку позволяют решать вопросы преодоления их дефицита, снижать себестоимость продукции, максимизировать прибыль, ускорять оборачиваемость фондов. Это особенно важно для промышленных предприятий в условиях кризиса, реализующих свою продукцию преимущественно на конкурентных рынках, где выжить и обеспечить прочное положение можно только путем повышения эффективности использования производственных ресурсов, в том числе и оборотных средств.
• В условиях роста цен материальные ресурсы промышленного производства, которые включаются в состав себестоимости по фактическим ценам приобретения, получить достаточно денежных средств от реализации продукции для покупки средств производства, рабочей силы, уплаты налогов достаточно сложно. Необходим поиск дополнительных резервов пополнения и повышения эффективности использования оборотных средств.
• Поэтому, важное значение имеет изучение теоретических и методических основ формирования и использования оборотных средств, закономерностей изменения их стоимости и структуры, обоснование потребностей в них в различных типах промышленных предприятий, практические пути, направленные на ускорение их оборачиваемости.
• Учитывая актуальность поставленной проблемы, целью курсовой работы является исследование сущности оборотных средств и показателей оборачиваемости оборотного капитала.
• Для реализации поставленной цели необходимо решение следующих задач:
• - обобщить экономическое содержание оборотных средств и источников их финансирования;
• -выявить сущность и рассмотреть классификацию оборотных средств;
• - обобщить показатели оборачиваемости оборотных средств;
• - исследовать проблемы управления оборотными средствами;
• - по данным условного предприятия рассчитать запланированные показатели, характеризующие финансово-хозяйственную деятельность;
• - обобщить выводы.
• Теоретической и методологической основой исследования послужили классические и современные труды отечественных экономистов, посвященные исследованию оборачиваемости и повышению эффективности управления оборотным капиталом. Глубина анализа, достоверность выводов курсовой работы обеспечиваются применением принципов логического и системного подходов, приемов индуктивного и дедуктивного методов.
• В рамках системного подхода применены методы анализа и синтеза, метод сравнения, научной абстракции; в практической части исследования использовались расчетно-аналитические методы: группировка, выборка, сравнение, относительных величин, факторный анализ.
• Курсовая работа состоит из введения, двух глав основной части, заключения, списка использованных источников и литературы.
• 1. Оборотный капитал и его материальный состав. Оборачиваемость оборотных средств
• 1.1 Оборотные средства: экономическое содержание, состав и структура
• Оборотные средства выступают одним из составных элементов активов организаций. Состояние и эффективность их использования являются одним из главных условий деятельности предприятия. Развитие рыночных отношений определяют новые условия их организации. Высокая инфляция, неплатежи и другие кризисные явления вынуждают коммерческие организации изменять свою политику по отношению к оборотным средствам, выявлять новые источники пополнения, исследовать и изучать проблемы эффективного их использования.
• В экономической литературе часто используют термин «оборотный капитал», который трактуется как мобильные активы предприятия, являющиеся денежными средствами, или могут быть обращены в них в течение года или одного производственного цикла. Оборотный капитал, как и основной капитал, выражает определенные производственные отношения, которые складываются в процессе становления и развития предпринимательства. Авансирование означает, что использованные денежные средства возвращаются организации после завершения каждого производственного цикла или кругооборота, включающего: производство продукции - ее реализацию - получение выручки от реализации продукции. Именно из выручки от реализации происходит возмещение авансированного капитала и его возвращение к исходной величине. Оборотный капитал непосредственно участвует в создании новой стоимости, функционируя в процессе кругооборота всего капитала. При этом соотношение основного и оборотного капитала влияет на величину прибыли [4,92].
• Другие авторы дают следующее определение: оборотный капитал представляет собой часть имущества предприятия, которая предназначена для использования в процессе производства и обращения и состоит из денежных средств, предметов труда, дебиторской задолженности и краткосрочных финансовых вложений. В отличие от основного капитала, который обслуживает производственно - хозяйственную деятельность предприятия в длительном периоде, оборотный капитал предназначен для использования в краткосрочном периоде - до года. Исключение составляют средства труда - инструменты, производственный и хозяйственный инвентарь и т.п., которые служат более года, но при стоимости менее 40 тыс. руб. за единицу в целях упрощения планирования и учёта также относятся к оборотному капиталу [5,88].
• Как правило, оборотные средства/капитал находятся в постоянном движении, приобретая форму денег, сырья, материалов, топлива и других предметов труда. В процессе кругооборота они проходят три стадии. Первая стадия является заготовительной, охватывающая весь период, который необходим для образования материально- производственных запасов. Оборотные средства на этой стадии используются в денежной форме для приобретения сырья, материалов и других предметов труда.
• Вторая стадия - это производство, которое начинается с получения предметов труда и заканчивается отправкой готовой продукции на склады предприятия. На этой стадии оборотные средства - это предметы труда, незаконченная обработкой и готовая продукция. Третья стадия - стадия реализации, которая начинается с поступления готовой продукции на склад предприятия и завершается получением выручки от продажи продукции. На данной стадии оборотные средства выступают в виде готовой продукции и денежных средств. Их сказанного следует, что оборотные средства обслуживают как процесс производства, так и процесс обмена (реализации продукции).
• Основные характеристики оборотных средств - это их стоимость, состав и структура. Стоимость оборотных средств зависит от характера и объема выпускаемой продукции, технико-организационного уровня производства (в частности, качества материально-технического снабжения) и ряда других факторов. Состав же оборотных средств по классификационным группам практически одинаков для всех отраслей промышленности [6,40].
• Оборотные средства классифицируются по следующим признакам: обслуживаемая сфера экономической деятельности; особенности планирования и организации; источники формирования; группы и виды.
• Рассмотрим отдельные элементы оборотных производственных фондов. Подавляющая часть оборотных производственных фондов - это производственные запасы, которые являются запасами сырья и материалов, полуфабрикатов и комплектующих изделий, топлива, тары, хозяйственного инвентаря, запчастей для ремонта, инструментов.
• Сырье и основные материалы -- это предметы труда, составляющие материальную (вещественную) основу изготовляемого продукта. Сырьем называют продукцию сельского хозяйства (зерно, шерсть, хлопок, плоды, овощи) и добывающей промышленности (нефть, руда, газ и др.). Основными материалами считают продукцию обрабатывающей промышленности (мука, сахар, ткань, металл, кожа и др.).
• Полуфабрикаты представляют собой предметы труда, изготовление которых полностью закончено в одном цехе, но которые подлежат дальнейшей обработке в других цехах того же предприятия или могут быть реализованы.
• Вспомогательные материалы, в отличие от сырья и покупных полуфабрикатов, не образуют основного содержания изготовленного продукта, а лишь содействуют выполнению технологического процесса и образованию продукта.
• Наряду с производственными запасами в оборотные производственные фонды входят средства в производстве, включающие незаконченную продукцию и расходы будущих периодов. Незавершенное производство (НЗП) выступают в форме предметов труда, которые запущены в производственный процесс, но в полном объеме не прошли всех операций обработки, которые предусмотрены технологическим процессом.
• Единственный невещественный элемент оборотных производственных фондов -- расходы будущих периодов, необходимые для создания заделов, установки нового оборудования и т.п. рассматриваемые расходы включают затраты на подготовку и освоение новых видов продукции, новой технологии, производимые в данный период, но подлежащие погашению в будущем.
• Пунктом 5 ПБУ 5/01 установлено, что материально - производственные запасы принимаются к бухгалтерскому учету по фактической себестоимости. При этом фактической себестоимостью материально - производственных запасов, приобретенных за плату, в соответствии с п.6 ПБУ 5/01 признается сумма фактических затрат организации на приобретение, за исключением НДС и иных возмещаемых налогов (кроме случаев, предусмотренных законодательством Российской Федерации). Согласно п.6 ПБУ 5/01 к фактическим затратам на приобретение материально - производственных запасов относятся: суммы, уплачиваемые в соответствии с договором поставщику (продавцу); суммы, уплачиваемые организациям за информационные и консультационные услуги, связанные с приобретением материально - производственных запасов; таможенные пошлины; невозмещаемые налоги, уплачиваемые в связи с приобретением единицы материально - производственных запасов. К таким налогам относится в первую очередь налог с продаж, который взимается с покупателя при оплате активов наличными деньгами и не возмещается у покупателя.
• Соотношение отдельных составляющих оборотных средств в общей их стоимости дает характеристику структуры оборотных активов. Это соотношение между отдельными элементами оборотных средств (сырье, материалы, топливо, электроэнергия, тара, запасные части, готовая продукция и т.д.), выраженное в процентах к итогу.
• В зависимости от особенностей планирования и организации оборотные средства делятся на нормируемые и ненормируемые.
• К нормируемым относят те элементы оборотных средств, минимальные запасы которых могут быть рассчитаны с достаточной степенью точности. К ненормируемым относят незаконченную продукцию, готовую продукцию, находящуюся на складе, отгруженную и не оплаченную продукцию, деньги в кассе и на счете предприятия и др. Все это те элементы оборотных средств, минимальные запасы которых сложно определить [3,55].
• По источникам формирования и пополнения оборотные средства подразделяются на собственные и приравненные к ним средства и заемные.
• Собственные это те оборотные средства, которые выделены участниками (учредителями) для бесперебойного функционирования их предприятия. Основными источниками образования собственных оборотных средств являются прибыль, внутрихозяйственные финансовые ресурсы и их перераспределение.
• Приравненными к собственным оборотным средствам считаются средства, не принадлежащие предприятию, но по условиям расчетов постоянно находящиеся в его обороте. Это так называемые устойчивые пассивы. К ним относятся минимальная задолженность по заработной плате, начисления на заработную плату, резерв на покрытие предстоящих платежей, кредиторская задолженность и прочие устойчивые пассивы.
• Таким образом, оборотные средства трактуются как совокупность денежных средств, авансируемых для создания оборотных производственных фондов и фондов обращения, обеспечивающих непрерывный кругооборот денежных средств. Особенностью оборотного капитала является то, что он не расходуется, не потребляется, а авансируется в различные виды текущих затрат хозяйствующего субъекта. Целью авансирования является создание необходимых материальных запасов, заделов незавершенного производства, готовой продукции и условий для ее реализации.
• 1.2 Показатели оборачиваемости оборотных средств и их значение
• В системе мер, направленных на повышение эффективности работы коммерческих организаций и укрепление их финансового состояния, важное место занимают вопросы рационального использования оборотных средств. Проблема улучшения использования оборотных средств стала еще более актуальной в условиях формирования рыночных отношений.
• Эффективность использования оборотных средств характеризуется системой экономических показателей, прежде всего оборачиваемостью оборотных средств.
• Оборачиваемость текущих активов или оборотных средств - это продолжительность прохождения средствами отдельных стадий производства и обращения. Оборачиваемость оборотных средств исчисляется продолжительностью одного оборота в днях или количеством оборотов за отчетный период.
• Оборачиваемость оборотных средств выступает важнейшим показателем эффективности их использования. Критерием оценки эффективности управления оборотными средствами служит фактор времени: то есть чем дольше оборотные средства пребывают в одной и той же форме (денежной или товарной), тем при прочих равных условиях ниже эффективность их использования, и наоборот. Следовательно, оборачиваемость оборотных средств характеризует интенсивность их использования [5,90].
• Особенно велика роль показателя оборачиваемости для отраслей сферы обращения: торговли, общественного питания, бытового обслуживания, посреднической деятельности, банковского бизнеса и др.
• Простейшим из показателей такого рода является коэффициент оборачиваемости оборотного капитала, который определяется как отношение стоимости реализованной продукции (выручка от реализации) за данный период к среднему остатку оборотных средств за тот же период.
• Отсюда легко исчислить и показатель средней продолжительности одного оборота в днях. Особенность рассматриваемого показателя по сравнению с коэффициентом оборачиваемости в том, что он не зависит от продолжительности того периода, за который был начислен. Например, два оборота средств в каждом квартале года будут соответствовать восьми оборотам в год при неизменной продолжительности одного оборота в днях.
• Возможно определение частных показателей оборачиваемости,: в этих случаях вместо текущих активов используются отдельные их составляющие элементы. Частные показатели оборачиваемости могут рассчитываться по особому обороту. Так, например особый оборот для материальных запасов - это их расход на производство, для незавершенного производства - это поступление товаров на склад, для готовой продукции - отгрузка, для отгруженной продукции - ее реализация [2,68]
• В практике финансовых расчетов при исчислении показателей оборачиваемости для некоторого их упрощения принято считать продолжительность любого месяца, равную 30 дням, любого квартала - 90 дням и года - 360 дням. Продолжительность же оборота рассчитывается как отношение продолжительности периода, за который определяются показатели к коэффициенту оборачиваемости.
• Оборачиваемость в днях дает возможность сделать вывод том, в течение какого времени оборотные средства проходят все стадии кругооборота на данном предприятии. Чем выше оборачиваемость в днях, тем меньше денежных средств необходимо предприятию, тем экономнее используются финансовые ресурсы. Высокая оборачиваемость приводит к риску неплатежей и сбоев в поставках сырья, материалов, комплектующих изделий и др.
• По своему экономическому содержанию коэффициент оборачиваемости имеет сходствао с показателем фондоотдачи, но в данном случае результирующим показателем является не объем товарной продукции, а стоимость производства реализованной продукции (работ, услуг). Вместо величины стоимости основных средств в расчетах используется величина среднего запаса оборотных средств. Аналогом показателя фондоемкости служит коэффициент закрепления, представляющий собой величину, обратнуюкоэффициенту оборачиваемости. Коэффициент закрепления характеризует долю запасов средств, приходящихся на 1 рубль себестоимости реализованной продукции. Кроме того, эффективность использования текущих активов характеризует коэффициент загрузки, который показывает, сколько необходимо затратить оборотных средств, чтобы получить 1 руб. объема реализации.
• Сопоставление коэффициентов оборачиваемости в динамике по годам дает возможность выявить тенденции изменения эффективности использования оборотных средств. Если число оборотов, совершаемых оборотными средствами, увеличивается или остается стабильным, то предприятие работает ритмично и рационально использует денежные ресурсы. Снижение числа оборотов, совершаемых в рассматриваемом периоде, свидетельствует о падении темпов развития предприятия и о его неблагополучном финансовом состоянии [2,71]
• Основными факторами, влияющими на величину и скорость оборота оборотных средств предприятия являются:
• • масштаб деятельности предприятия (малый, средний, крупный бизнес)
• • характер бизнеса или деятельности, т.е. отраслевая принадлежность предприятия (торговля, промышленность, строительство и т.д.)
• • длительность производственного цикла (количество и продолжительность технологических операций по производству продукции, оказанию услуг, работ)
• • количество и разнообразие потребляемых видов ресурсов
• • местонахождение потребителей продукции и поставщиков сырья, материалов и т.д.
• • система расчетов за товары, работы, услуги
• • платежеспособность клиентов
• • качество банковского обслуживания
• • темпы роста производства и реализации продукции
• • доля добавленной стоимости в цене продукта
• • учетная политика предприятия
• • квалификация менеджеров
• • инфляция.
• Ускорение оборачиваемости оборотных средств приводит к снижению потребности в них, что дает возможность организациям высвобождать часть оборотных средств либо для финансирования проектов, либо для дополнительного выпуска продукции. В результате ускорения оборота меньше требуется запасов сырья, материалов, топлива, а, следовательно, высвобождаются денежные ресурсы, которые откладываются на расчетных счетах, что улучшает финансовое положение предприятия, укрепляется платежеспособность. Увеличение числа оборотов достигается за счет сокращения времени производства и времени обращения. Время производства обусловлено технологическим процессом и особенностями применяемой техники.
• Оборачиваемость оборотного капитала зависит напрямую от отрасли бизнеса. Для компании, добывающей и продающей питьевую воду, оборачиваемость будет очень высокой в отличие от компании, занимающейся, например, постройкой атомных ледоколов, где один цикл может растягиваться на 5-10 лет.
• Разумеется, все показатели оборачиваемости следует рассматривать, принимая во внимание качественные характеристики компаний, такие как: сфера деятельности предприятия; отраслевая принадлежность фирмы; масштабы деятельности; качество активов, а именно качество и стоимость реализуемых продукции и товаров; общеэкономическая ситуация в стране; качество управления активами компании.
• Тем не менее, основной подход к оценке оборачиваемости следующий: чем короче период оборота, тем более эффективна коммерческая деятельность предприятия и тем выше его деловая активность. Следует подчеркнуть, что период нахождения средств в обороте в значительной степени определяется внутренними условиями деятельности предприятия, и в первую очередь эффективностью стратегии управления его активами (или ее отсутствием).
• Таким образом, рост оборачиваемости капитала способствует экономии этого капитала (сокращению потребности в оборотном капитале, приросту объема продукции, и, в конечном счете, увеличению получаемой прибыли.
• 1.3 Проблемы управления оборотными средствами предприятия
• Управление оборотным капиталом - одно из наиболее значимых функциональных направлений системы управления коммерческой организации. Управление оборотным капиталом представляет собой систему принципов и методов разработки и реализации управленческих решений, связанных с формированием оборотного капитала в необходимом и достаточном объеме при наименьших затратах и его эффективным использованием в различных видах деятельности предприятия. Правильная стратегия управления оборотным капиталом повышает эффективность его функционирования.
• Стратегия управления оборотным капиталом представляет собой умение размещать, сохранять и наращивать оборотные средства предприятия и направлена на максимизацию его доходов. Стратегия и тактика управления производственным оборотным капиталом должна обеспечить компромисс между риском потери ликвидности и эффективностью работы. Это требует решения двух задач: во-первых, это обеспечение платёжеспособности, т.е. способности оплачивать счета, выполнять обязательства, предотвращения угрозы банкротства; во-вторых, обеспечение приемлемого объёма, структуры и рентабельности активов.
• При этом различные элементы оборотного капитала по-разному воздействуют на прибыль. Высокий уровень производственно-материальных запасов требует значительных текущих расходов, а широкий ассортимент готовой продукции способствует увеличению объёмов реализации и доходов. Каждое решение, связанное с определением уровня денежных средств, дебиторской задолженности и производственных запасов, должно быть обосновано с позиции рентабельности данного вида активов и оптимизации структуры оборотного капитала в целом [6,42].
• Целевой установкой управления оборотным капиталом является определение объема и структуры оборотного капитала, источников их покрытия и соотношения между ними, достаточного для обеспечения долгосрочной производственной и эффективной финансовой деятельности предприятия. Величина структуры и объема оборотных активов должна соответствовать потребностям организации. Оборотные средства должны быть минимальны, но достаточны для бесперебойной, но успешной работы компании. Исходя из этого, важнейшим элементом организации и управления оборотными средствами является их нормирование.
• Правильное исчисление потребности в оборотных средствах имеет большое экономическое значение, так как устанавливается постоянно необходимая минимальная сумма собственных оборотных средств, обеспечивающая устойчивое финансовое состояние предприятия.
• Рассмотрим общие принципиальные положения нормирования оборотных средств, предшествующие конкретному рассмотрению модели управления соответствующими видами запасов. Основные принципы нормирования оборотных средств корректируются в зависимости от изменений условий хозяйствования, развития акционирования, а следовательно, самофинансирования и самоокупаемости. Нормирование оборотных средств осуществляется на каждом предприятии в строгом соответствии со сметами затрат на производство и непроизводственные нужды, бизнес-планом, отражающим все стороны коммерческой деятельности. Тем самым обеспечивается взаимосвязь производственных и финансовых показателей, столь необходимая для успешного предпринимательства [11,47].
• В процессе исчисления потребности в оборотных средствах разрабатываются нормы и нормативы. Норма оборотных средств-- это относительная величина, соответствующая минимальному, экономически обоснованному объему запасов товарно-материальных ценностей, устанавливаемая, как правило, в днях. Нормы оборотных средств зависят от норм расхода материалов в производстве; норм износостойкости запасных частей и инструментов; длительности производственного цикла; условий снабжения и сбыта; времени придания некоторым материалам определенных свойств, необходимых для производственного потребления, и других факторов.
• Нормы оборотных средств в современных условиях не могут быть длительно действующими. Необходимость их уточнения обусловлена процессом акционирования, реструктуризацией акционерного капитала, изменениями технологии и номенклатуры изделия, состава бизнес-плана, изменением цен, тарифов и других показателей.
• Норматив оборотных средств -- это минимальная сумма денежных средств, постоянно необходимая предприятию для его производственной деятельности. Норма оборотных средств -- это выраженная в относительных величинах (днях или процентах) минимальная потребность в отдельных видах товарно-материальных ценностей, обеспечивающая бесперебойный, ритмичный процесс производства.
• В условиях кризисного состояния экономики и выраженных инфляционных тенденций расчеты потребности в оборотном капитале на более или менее длительные периоды времени целесообразно проводить на основе укрупненных расчетов с корректировкой полученных результатов на ожидаемый уровень инфляции, т.е. на основании экспертных оценок.
• Если же речь идет об относительно коротких периодах времени (месяц, квартал), то реально существующие потребности обеспечения производства необходимыми видами запасов сырья, материалов, топлива и других элементов оборотных производственных фондов (средств) диктуют необходимость в детальных технико-экономических расчетах по отдельным видам запасов предметов труда. Такие расчеты необходимы, в частности, и потому, что на их основе формируется тактика организации материально-технического снабжения, определяются поставщики, сроки и объемы поставок, и другие связанные с этим моменты, составляющие неотъемлемую часть всего комплекса задач, решаемых в процессе оперативного управления производственной и коммерческой деятельностью фирмы. Разумеется, состав и масштаб задач, решение которых связано с управлением запасами и определением потребности в оборотном капитале, существенно зависят от профиля деятельности и размеров организации.
• Наиболее общий метод расчета потребности в оборотном капитале фирмы основан на объеме реализованной продукции, определенном в бизнес-плане на предстоящий период и уровне коэффициента закрепления оборотных средств за предшествующий период. Общая потребность в оборотном капитале определяется умножением намеченного на планируемый период коэффициента закрепления на планируемый объем продаж.
• Зная потребность в оборотном капитале и наличие на начало планируемого периода, несложно затем рассчитать потребность в оборотном капитале и определить источники покрытия этой потребности (за счет собственных или заемных финансовых ресурсов). Если полагать, что планируемый объем реализации собственной продукции фирмы определяется на основе маркетинговых исследований, анализа сложившейся структуры и требований потребителей, зафиксированных в уже заключенных и предполагаемых к подписанию договорах поставки, то главную проблему представляет обоснованное определение планируемого уровня коэффициента закрепления оборотного капитала[13,29].
• Разумеется, можно исходить из фактически сложившейся величины коэффициента закрепления в ближайшем к планируемому отчетном периоде; однако целесообразнее предварительно проанализировать сложившийся уровень оборотного капитала и выявить возможные резервы сокращения потребности в нем.
• Метод поэлементного расчета потребности в оборотном капитале на основе детальных технико-экономических расчетов заключается в использовании данных о предполагаемом объеме производства конкретных видов продукции (изделий и услуг) и данных о нормативах затрат конкретных видов сырья, материалов и других элементов производственных запасов на производство единицы продукции каждого вида (нормативных удельных расходах). После определения потребности в конкретных видах материальных элементов на планируемый период можно, руководствуясь определенными правилами, рассчитать необходимую величину запасов, а после оценки этих запасов получить и общую стоимость производственных запасов, включаемую в стоимость оборотного капитала. В сущности, итог таких расчетов и дает величину необходимых нормируемых оборотных средств, к которой затем можно добавить определенную методом укрупненных расчетов величину ненормируемых оборотных средств.
• При нормативном методе расчета потребности в оборотных средствах, кроме знания норматива расхода конкретных видов предметов труда на единицу продукции каждого вида (удельных расходов), возникает проблема использования данных об особенностях обеспечения производства необходимыми материальными ресурсами и о структуре необходимых для обеспечения нормального хода производства запасов товарно-материальных ценностей [19,55].
• Рассмотрим основные аспекты нормирования производственных запасов, незавершенного производства и готовой продукции.
• Норма в днях по производственным запасам (сырью, материалам, покупным полуфабрикатам) складывается из времени: выгрузки, приемки, складской обработки и лабораторного анализа (подготовительный запас); нахождения материалов на складе для текущего производственного процесса (текущий запас) и страхового, или гарантийного, запаса (страховой запас); подготовки материалов к производству (технологический запас); пребывания материалов в пути (транспортный запас). Наибольший удельный вес в общей норме оборотных средств по группе материалов занимает норма текущего запаса.
• Текущий запас -- постоянный запас материалов, полностью подготовленных к запуску в производство и предназначенных для бесперебойной работы предприятия. Его величина зависит от среднесуточного потребления материалов, интервала между очередными поставками, размера партий поставок и партий запуска в производство. Для многих материалов интервал между очередными поставками берется в половинном размере или рассчитывается среднеарифметическим методом [6,41].
• Максимальная величина текущего запаса определяется как произведение среднесуточной потребности в данном материале (в натуральных единицах измерения) и времени между двумя очередными поставками (дни). При этом среднесуточное потребление устанавливается делением общей потребности в данном материале в плановом периоде (год, квартал, месяц) на количество календарных дней за тот же период, если предприятие работает непрерывно, или на количество рабочих дней, если не работает в праздничные и выходные дни. Средняя величина текущего запаса (его часто называют переходным запасом) это Ѕ часть максимальной величины текущего запаса.
• К следующему по значимости относится страховой запас, который создается на случай возможных срывов поставок во времени, задержек в пути, поступления некачественных материалов и т.п. Размер страхового запаса устанавливается обычно в процентах к нормам оборотных средств на текущий запас (от 30 до 50%).
• Страховой, или гарантийный, запас можно также определить как произведение нормы страхового запаса материалов, (дни) и среднедневной потребности в данном виде материалов (руб.).
• В среднем таким же по длительности является транспортный запас, образуемый в случае расхождения в сроках движения документооборота и оплаты по ним и времени нахождения материалов в пути.
• На предприятиях формируется и так называемый технологический запас, который необходим для подготовки к производству. Величина такого запаса определяется путем умножения среднесуточной потребности в данном материале на длительность технологического цикла. Следовательно, общая норма запасов по сырью, основным материалам, покупным полуфабрикатам определяется как сумма текущего, страхового, транспортного и технологического запасов.
• Норма запаса по незавершенному производству устанавливается исходя из продолжительности производственного цикла и степени готовности изделий, которая выражается через коэффициент нарастания затрат. Норма определяется как произведение длительности производственного цикла на коэффициент нарастания затрат. Норма запаса по готовой продукции зависит от времени оформления платежных документов, упаковки и маркировки, хранения на складе до отгрузки, комплектования изделий до транзитной нормы, продолжительности транспортировки изделий со склада предприятия до станции отправления и погрузки в транспортные средства.
• После установления норм запасов определяется норматив оборотных средств в денежном выражении для отдельных элементов оборотных средств и в целом по предприятию.
• Важное значение в повышении эффективности управления оборотными средствами является организация и управление дебиторской задолженностью. С одной стороны грамотная работа с дебиторской задолженностью способствует повышению прибыльности и рентабельности бизнеса, а с другой стороны -- это залог экономической безопасности предприятия. В связи с этим того какая система управления дебиторской задолженностью и работы с долгами на предприятии будет создана, зависит будет ли предприятие эффективным и стабильным.
• В отличие от производственных запасов и незавершённого производства, которые не могут быть резко изменены, дебиторская задолженность представляет собой весьма вариабельный и динамичный элемент оборотных средств, существенно зависящий от принятых в организации принципов продажи товаров (выполнения работ, оказания услуг) с последующей оплатой, т.е. в кредит. [4,94].
• Предприятия, работающие на коммерческом расчете, заинтересованы в сокращении размера дебиторской задолженности, так как это влечет ускорение оборачиваемости оборотных средств в сфере обращения, а следовательно, более эффективное использование оборотного капитала в целом. Уменьшение, например, размеров дебиторской задолженности по товарным операциям улучшает показатели выполнения плана поставок по договорам, планов по прибыли и рентабельности. Сокращение оборотных средств в прочих расчетах означает более полное использование их по назначению, так как они при этом не выбывают из сферы производства. Таким образом, задачей каждого предприятия является использование всех резервов максимально возможного сокращения объема оборотных средств в сфере обращения.
• К этим резервам следует отнести укрепление расчетно-платежной дисциплины, развитие прямых хозяйственных связей между предприятиями, укрепление договорной дисциплины и соответствующее выполнение договорных обязательств, расширение практики применения прогрессивных форм расчетов.
• Проблема контроля за движением и своевременной инкассацией дебиторской задолженности, как одна из функций управления, ставит своей целью проверку достоверности возникновения, эффективности использования и истребования дебиторской задолженности, установление степени и характера влияния на показатели финансовой отчетности и объем продаж на основании информации, поступающей на разных стадиях контроля. Контроль за движением и инкассацией дебиторской задолженности организуется как самостоятельный блок в рамках общей системы финансового контроля предприятия, предназначенной для управления денежными потоками [9,39].
• Рассматривая управление денежными средствами, нужно отметить, что оно осуществляется с помощью прогнозирования денежного потока, т. Е. поступления (притока) и использования (оттока) денежных средств. Размер денежных притоков и оттоков в условиях нестабильности и инфляции может быть определен весьма приблизительно и только на короткий период, например месяц, квартал.
• Величина предполагаемых поступлений денежных средств от реализации продукции рассчитывается с учетом среднего срока оплаты счетов и продажи в кредит. Учитывается также изменение дебиторской задолженности за избранный период, что может увеличить или уменьшить приток денежных средств. Кроме того, определяется влияние внереализационных операций и прочих поступлений. Параллельно прогнозируется отток денежных средств, т. Е. предполагаемая оплата счетов за поступившие товары (услуги), а главным образом погашение кредиторской задолженности. Предусматриваются платежи в бюджет, налоговые органы и внебюджетные фонды, выплаты дивидендов, процентов, оплата труда работников предприятия, возможные инвестиции и другие расходы. В итоге определяется разница между притоком и оттоком денежных средств -- чистый денежный поток со знаком плюс или минус. Если превышает сумма оттока, то рассчитывается величина краткосрочного финансирования в виде банковской ссуды или других поступлений для того, чтобы обеспечить прогнозируемый денежный поток.
• Кроме того, эффективное управление подразумевает эффективное использование оборотного капитала, который играет большую роль в организации нормальной работы предприятия и повышении уровня рентабельности производства. Очень часто собственные финансовые ресурсы предприятия не могут в полной мере обеспечить процесс расширенного и простого воспроизводства. Определение оборотного капитала как средства производства позволяет ставить вопрос о его экономической эффективности. Эффективность использования оборотных средств измеряется коэффициентом оборачиваемости, который характеризует число оборотов и отдачу оборотных средств, т.е. сумму реализованной продукции, приходящейся на 1 рубль оборотных средств. При таком подходе к анализу, возникают два разных критерия: с позиции предпринимателя и с позиции собственника капитала.
• Итак, управления оборотным капиталом, особенно в кризисных условиях, должно обеспечить компромисс между риском потери ликвидности и эффективностью работы. Важнейшим элементом управления оборотным капиталом является научно обоснованная оптимизация объемов запасов. В этих целях решаются задачи по минимизации затрат, авансируемых в запасы материальных ценностей, заделов незавершенного производства, готовую продукцию.
• оборотные средства производственный затрата

Глава 2. Практическая часть

2.1 Производственная программа предприятия

2.2 Планирование затрат на производство и реализацию продукции

Таблица 3

Годовая плановая смета затрат па производство и реализацию продукции

Расчеты:

Материальные затраты

Итого затрат на сырье: 2317824 руб.

Итого материальных затрат : 2317824+313872+345960+474832= 3452488 руб.

Затраты на оплату труда

Итого затраты на оплату труда: 3388800 руб.

Затраты на оплату труда с учетом роста:

3388800+3388800*25% = 4236000 руб.

Затраты на страховые взносы: 4236000*30% = 1270800 руб.

Затраты на амортизацию:

Норма амортизации зданий: 100/23 = 4,4

Сумма амортизации зданий = 7160000*4,4/100 =315040 руб.

Норма амортизации машин и оборудования: 100/10=10

Сумма амортизации машин и оборудования = 4525000*10*2/100=905000 руб.

Норма амортизации транспортных средств: 100/7= 14,3

Сумма амортизации транспортных средств = 580000*14,3/100 = 82940 руб.

Общая сумма амортизации = 315040+905000+82940 = 1302980 руб.

Прочие затраты:

(3452488+4236000+1270800+1302980)*16% = 1641963 руб.

Итого производственная себестоимость:

3452488+4236000+1270800+1302980+1641963 =11904231 руб.

Удельный вес элементов затрат рассчитаем по формуле:

Производственная себестоимость товарной продукции/ сумму по элементу затрат *100

Доля материальных затрат в себестоимости продукции:

3452488/11904231*100 = 29%

Доля затрат на оплату труда:

4236000/11904231*100 = 35,5%

Доля затрат на страховые взносы:

1270800/11904231*100 = 10,6%

Доля затрат на амортизацию:

1302980/11904231*100 = 10,9%

Доля прочих затрат:

1641963/11904231*100 = 13,8%

2.3 Планирование внереализационных расходов

Плановую потребность в оборотных средствах 11904231*0,23=2737973 руб.

Обеспеченность собственными оборотными средствами 2737973*0,6 = 1642784 руб.

Недостаток оборотных средств для производственной деятельности

2737973 -1642784= 1095189руб.

Расходы по выплате процентов по полученному кредиту 1095189*18/100=197134 руб.

2.4 Порядок формирования и распределения прибыли

Таблица 4

Показатели прибыли

Прибыль 14403908-11904231-197134=2302543 руб.

Налог на прибыль 2302543*24/100 = 552610 руб.

Чистая прибыль 2302543-552610 = 1749933 руб.

Таблица 5

Распределение чистой прибыли

Резервный фонд 1749933/100*10 = 174993 руб.

Фонд накопления 1749933/100*15 = 262490 руб.

Фонд потребления 1749933/100*25 = 437483 руб.

Прибыль к распределению между учредителями 1749933/100*50 = 874966 руб.

2.5 Расчет точки безубыточности

Таблица 6

Расчет безубыточного объема продаж

Заработная плата основных рабочих с учетом увеличения 1570800+1570800*25% = 1963500 руб.

Страховые отчисления основных рабочих 1963500*30/100 = 589050 руб.

Переменные расходы = заработная плата с отчислениями основных рабочих + затраты на сырье + затраты на вспомогательные материалы + затраты на оплату электроэнергии и воды

Переменные расходы = 1963500+589050+ 2317824+313872+474832= 5659078 руб.

Постоянные затраты = производственная себестоимость - переменные затраты = 6245153 руб.

Переменные затраты на единицу продукции 5659078/503= 11250 руб.

Точка безубыточности 5659078/(28636-11250) = 325 т.

Безубыточный объем продаж в стоимостном выражении 325*28636 = 9306700 руб.

2.6 Технико - экономические показатели предприятия

Таблица 7

Плановые годовые технико-экономические показатели предприятия

Средняя заработная плата одного работающего на предприятии = 5506800/37/12 месяцев = 12403 руб.

Рентабельность продаж = прибыль от продаж/ выручку от продаж*100= 2302543/14403908*100 = 15,9%

Чистая рентабельность предприятия = чистая прибыль/ выручка от продаж = 2472947/14403908*100 = 17.1%

Производительность труда = объем продаж/ численность = 11904231/37 =321736 руб.

Фондоотдача = объем продаж / стоимость ОПФ = 11904231/7664000 = 1,6 руб.

Фондоемкость = стоимость ОПФ/объем продаж = 7664000/11904231 = 0,6 руб.

Коэффициент оборачиваемости оборотных средств = = объем продаж / стоимость оборотных средств = 14403908/2737973 = 5,2 оборот

Длительность одного оборота = 360/ коэффициент оборачиваемости = 360/5,2 = 69 дней.

Заключение

В процессе теоретического исследования курсовой работы были сделаны следующие выводы:

Оборотные средства трактуются как совокупность денежных средств, авансируемых для создания оборотных производственных фондов и фондов обращения, обеспечивающих непрерывный кругооборот денежных средств. Особенностью оборотного капитала является то, что он не расходуется, не потребляется, а авансируется в различные виды текущих затрат хозяйствующего субъекта. Целью авансирования является создание необходимых материальных запасов, заделов незавершенного производства, готовой продукции и условий для ее реализации.

Рост оборачиваемости капитала способствует экономии этого капитала (сокращению потребности в оборотном капитале, приросту объема продукции, и, в конечном счете, увеличению получаемой прибыли).

Итак, управления оборотным капиталом, особенно в кризисных условиях, должно обеспечить компромисс между риском потери ликвидности и эффективностью работы. Важнейшим элементом управления оборотным капиталом является научно обоснованная оптимизация объемов запасов. В этих целях решаются задачи по минимизации затрат, авансируемых в запасы материальных ценностей, заделов незавершенного производства, готовую продукцию.

Во второй главе работы были проведены расчеты основных показателей деятельности условного предприятия. Результаты расчетов позволяют сделать следующие выводы:

- запланированный объем выпуска продукции, исходя из коэффициента загрузки, равен 503 т. ,что на 101 т. больше, чем в базисном периоде.

- при сумме затрат 11904231 руб., предприятие при реализации продукции получит выручку в размере 2302543 руб., чистая прибыль в этом случае составит 2472947 руб., когда чистая прибыль базисного года составляла 1303005 руб. Соответственно, год оказался прибыльным.

- запланированный уровень рентабельности продаж составил 15,9%, а чистой рентабельности - 17,1%;

- производительность труда одного работника запланирована на уровне 321736 руб. в то время как в базисном периоде она была на 39220 руб. меньше; фондоотдача при данном уровне продаж составит 1,6 руб.; оборачиваемость оборотных средств - 5.2 оборот, а период одного оборота - 69 дней. Следовательно, он увеличится на 32 дня.

Список литературы

1. Положения по бухгалтерскому учету (ПБУ 1 -24). - М.: ИНФРА-М, 2011. - 192 с.

2. Бабенко И.В. Управление оборотными активами: логистический подход: Монография / И.В. Бабенко, С.А. Тиньков. - М.: ИНФРА-М, 2011. - 168 с.

3. Богданов А.А. Методика определения общего норматива оборотных средств в производственных запасах / А.А. Богданов В.С. Богданова // Экономический анализ: теория и практика. - 2013. - № 19. - С. 54-64.

4. Вовк А. Оборотный капитал: сущность и определение размера / Алексей Вовк, Марина Панюшкина // Мир транспорта. - 2009. - N 4. - С. 92-95.

5. Данилин В.Н. Управление оборотным капиталом предприятия в кризисных условиях/ В.Н. Данилин, Е.И. Данилина// Проблемы современной экономики. - 2010 - N 3 (35). - С. 88-95.

6. Кальницкая И.В. Совершенствование учетно-аналитического обеспечения управления оборотным капиталом организации / И.В. Кальницкая, А.Н. Данилов; рец. В. В. Карпова // Аудит и финансовый анализ. -2014. - № 2. - С. 39-45

7. Ковалев В.В. Финансовый менеджмент: теория и практика/ В.В. Ковалев. -- М.: Проспект, 2011. -- 1024 с.

8. Крейнина М.Н. . Финансовый менеджмент: Учеб. Пособие/ М.Н. Крейнина. -- М.: Дело и сервис, 2001. -- 400 с.

9. Козлова Е. А. Управление элементами оборотных активов / Е. А. Козлова // Экономика, статистика и информатика. Вестник УМО. - 2013. - № 3. - С. 38-42.

10. Колчина Н.В. Финансовый менеджмент: Учебное пособие для вузов / Под ред. Н.В. Колчиной. -- М.: Юнити, 2008. -- 464 с.

11. Леевик Ю. С. Управление оборотным капиталом как инструмент антикризисной политики российских предприятий пищевой промышленности / Ю.С. Леевик, Е.А. Воробьева // Экономика и управление : рос. науч. Журн. - 2013. - № 6. - С. 47-51. -

12. Лехтянская Л.В. Оборотные средства и модернизация производства / Лехтянская Лариса Владимировна // Российское предпринимательство. - 2013. - № 5 (227). - С. 42-46.

13. Липчиу Н.В. Эффективность использования оборотного капитала в организациях и направления ее повышения / Н.В. Липчиу, А.А. Юрченко // Экономический анализ: теория и практика. - 2012. - № 3. - С. 28-33.

14. Мазурина Т.Ю. Финансы организаций (предприятий): Учебник / Т.Ю. Мазурина, Л.Г. Скамай, В.С. Гроссу. - М.: ИНФРА-М, 2012. - 528 с