Форми і методи фінансового планування на підприємстві

Таблиця 2.7

Показники стану основних засобів ЗАТ "Богуславський маслозавод" за 2006-2008 роки

Проаналізуємо показники стану оборотних засобів на основі балансів ЗАТ "Богуславський маслозавод" за 2006-2008 рр. в таблиці 2.7

Таблиця 2.7

Стан оборотних засобів ЗАТ "Богуславський маслозавод" за 2006-2008 роки

Отже, проаналізувавши фінансовий стан, складемо діаграму, в якій відображатиметься діаграма зміни показників фінансового стану підприємства.

Як свідчать дані частка власного капіталу, яка виражається в коефіцієнті фінансової незалежності має тенденції до збільшення. Так за період з 2006 по 2008 рік даний показник збільшився на 0,27 оскільки темпи приросту власного капіталу ( (114,3 * 100: 112,3 -100) = 1,78%) вищі ніж темпи приросту позичкового капіталу (1,1 * 100: 43,3 - 100) = - 97,46%). Оскільки ЗАТ "Богуславський маслозавод" не отримувало довгострокових позик, то коефіцієнт фінансової стійкості дорівнює попередньому показнику.

Коефіцієнт фінансової залежності є зворотнім від вище згадуваних показників. Так даний показник на початок 2006 року становив 0,28, а на початок 2009 року зменшився на 0,27 та становив 0,1.

Плече фінансового важеля є найвагомішим показником і свідчить про автономність підприємства. Так, згідно таблиці 2.9 даний показник протягом досліджуваного року зменшився на 0,38, і на початок 2009 року становить 0,01.

Дані розрахунку свідчать, що як на початок 2006 року так і на початок 2009 року основний капітал повністю сформований за рахунок власних джерел. На початок 2006 року власний капітал у 1,87 рази (112,3: 60) перевищував вартість основних фондів, на початок 2007 року - у 1,94 рази (105,7: 54,4), на початок 2008 року - у 3,04 рази (114,3: 37,6).

Збільшення коефіцієнта модернізації на 0,37 свідчить про незначне підвищення вивільнення коштів, іммобілізованих в основні фонди.

Господарська практика показує, що для промислових підприємств нормальним значенням коефіцієнта реального значення майна виробничого призначення слід вважати більшим-рівним 0,5. В нашому випадку він протягом 3-х років коливається на рівні 0,97 - 0,99, що свідчить про дуже високий рівень матеріало - і фондовіддачі.

Частка власного оборотного капіталу в загальній його сумі з кожним роком збільшується. Ми бачимо, що в 2006-2008 році цей показник був трішки нижчим рекомендованого коефіцієнта (0,5) але за 2008 рік він значно зріс і вже на початок 2009 року становив 0,67. Це заслуговує позитивної оцінки.

Аналіз забезпечення матеріальних оборотних коштів власним капіталом показав, що матеріальні оборотні фонди повністю забезпечені власними джерелами фінансування. Даний коефіцієнт протягом 3-х років зріс на 0,44 і на кінець 2008року становив 1,02. Це означає, що підприємство відчуває нестачу товарів для здійснення нормального реалізації.

2.4 Оцінка ефективності фінансово-господарської діяльності підприємства

Рентабельність - це відносний показник ефективності роботи підприємства, котрий у загальній формі обчислюється як відношення прибутку до витрат (ресурсів). Рентабельність має кілька модифікованих форм залежно від того, які саме прибуток і ресурси (витрати) використовують у розрахунках.

Рентабельність - це відносний показник ефективності роботи підприємства, котрий у загальній формі обчислюється як відношення прибутку до витрат (ресурсів). Рентабельність має кілька модифікованих форм залежно від того, які саме прибуток і ресурси (витрати) використовують у розрахунках.

Передусім виокремлюють рентабельність інвестованих ресурсів (капіталу) і рентабельність продукції. Рентабельність інвестованих ресурсів (капіталу) обчислюється в кількох модифікаціях: рентабельність активів, рентабельність власного капіталу, рентабельність акціонерного капіталу.

Рентабельність активів (Ра) характеризує ефективність використання всього наявного майна підприємства.

Обчислюючи цей показник, виходять як із загального (до оподаткування), так і з чистого (після оподаткування) прибутку. Єдиного методичного підходу тут не існує. Тому треба обов'язково зазначити, який саме прибуток узято.

Таблиця 2.8

Розрахунок показників при оцінці результативності діяльності підприємства

Показник рентабельності сукупних активів може бути дезагрегований, якщо підприємство здійснює різні види діяльності (за її диверсифікації). У цьому разі поряд із рентабельністю всіх активів визначається рентабельність за окремими видами діяльності (наприклад, рентабельність виробництва, сервісного обслуговування, комерційної діяльності тощо).

Рентабельність власного капіталу (Рвк) відображає ефективність використання активів, створених за рахунок власних коштів. Величина власного капіталу береться за даними балансу підприємства або його звіту про власний капітал на певну дату (після 1 січня 2000 року).

Рентабельність продукції (Рп) характеризує ефективність витрат на її виробництво і збут.

Рентабельність продукції можна обчислювати також як відношення прибутку до обсягу реалізованої продукції. Саме в такому вигляді цей показник використовується в зарубіжній практиці.

У багатономенклатурному виробництві поряд з рентабельністю всієї продукції обчислюється також рентабельність окремих її різновидів.

Рентабельність реалізації (Рр) характеризує ефективність реалізації у формуванні прибутку підприємства.

Розрахуємо показники рентабельності для досліджуваного підприємства (табл.2.9).

Таблиця 2.9

Рентабельність ЗАТ "Богуславський маслозавод" за 2006-2008 роки

В цілому рентабельність всіх показників є дуже низькою. Рентабельність активів та власного капіталу є практично однаковою, оскільки прибуток займає близько 5% капіталу. Рентабельність продукції є трішки кращою, проте все-рівно не відповідає рекомендованому рівневі. Оскільки підприємство отримує доходи тільки від реалізації, то рентабельність реалізації =100%.

З таблиці видно, що представлені показники оцінки та аналізу результативності фінансово-господарської діяльності дозволяють отримати адекватну характеристику доходності підприємства, яка може використовуватись при рішенні питань про спільний бізнес, а також необхідна акціонерам та засновникам підприємства. Однак слід зазначити, що аналіз показників звітності необхідно виконувати в порівняльних цінах, тобто з урахуванням рівня цін та з урахуванням показника інфляції, тому самий правильний результат може дати прив'язка до твердої валюти, для чого показники форм фінансової звітності слід перерахувати до проведення операції співставлення в тверду валюту по курсу НБУ.

РОЗДІЛ 3. Планування ДІЯЛЬНОСТІ ПІДПРИЄМСТВА НА 2012рік

Ознайомившись із фінансовим станом підприємства, його діяльністю та ринковим середовищем, проведемо планування діяльності ЗАТ.

Оскільки обороти даного підприємства не є значними, а діяльність є одноманітною, то розробка стратегії планування більше, ніж на 2 роки не є доцільно. Підприємство не може спрогнозувати попит, який буде через півроку, оскільки місто розбудовується кожного дня, практично щомісяця відкриваються нові торгівельні точки, що не дасть змогу визначити ані попиту, ані стану фірми на ринку. Саме тому я пропоную розглянути середньострокове планування на 1 рік, та поточне планування діяльності підприємства.

Стратегія і тактика маркетингу

Узагальнюючи можливі шляхи покращення фінансового стану підприємства, розробимо окремі шляхи, які можуть бути використані на досліджуваному підприємстві - ЗАТ "Богуславський маслозавод".

Слід зазначити, що основною діяльністю ЗАТ "Богуславський маслозавод" є господарська діяльність виробництво молочних продуктів, що розміщене в центрі міста Богуслав.

Основною специфікою даного виробництво молочних продуктів є те, що воно орієнтовано на клієнта із малим і середнім рівнем достатку.

ЗАТ "Богуславський маслозавод" зарекомендувало себе як підприємство виробництва молочних продуктів, оскільки в ньому є великий вибір молочних продуктів, молочних виробів. Саме тому батьки, які хочуть влаштувати своїм дітям свято, обирають досліджуване мною виробництво молочних продуктів.

Доцільно зауважити, що основними товарами, які реалізовує підприємство є:

молоко;

сир;

сметана

ряжанка;

кефір;

В основному підприємство отримує прибутки від реалізації вищенаведених товарів в такому співвідношенні:

молоко - 40%

сир - 30%

сметана - 20%

ряжанка - 8%

кефір - 2%.

Таким чином, обсяг реалізованої молочної продукції складає в день 1065-1080 грн.

Отже, в рік молочної продукції реалізовується на суму максимум 394 200 грн. З них 70% - собівартість товарів, а 30% - торгівельна націнка.

Даний розрахунок дозволяє зробити висновок, що реалізація молочних продуктів, починаючи з середини 2008 року не є доцільною, оскільки відбулося підвищення вартості реалізації молочних виробів до 8 000 грн. За результатами підрахунків, підприємство в рік, реалізовуючи молочні продукти втрачало від 1 до 2 тис. грн. Таким чином, перше, що можна запропонувати для покращення фінансового стану підприємства - відмовитися від реалізації молочних продуктів і працювати над стратегією спеціалізованого виробництво молочних продуктів для дітей.

Для цього доцільно розробити маркетингові заходи:

провести конверсію виробництва - збільшити асортимент продуктів для дітей, збільшити асортимент молочних коктейлів.

оновити дизайн упаковки для заохочення клієнтів. Інтер'єр виробництва молочних продуктів слід розробити повністю "казковим", це збільшить зацікавлення маленьких клієнтів;

Планування витрат підприємства

Доцільно відмовитися від сплати ПДВ - тобто не бути платником податку на додану вартість. Це зекономить підприємству 20% доходів, які можуть бути використані для розширення виробничих потужностей. Для розширення асортименту продукції та для здійснення ремонту приміщення підприємству необхідно буде взяти кредит в банку, оскільки власних джерел фінансування воно не має, проте вже через короткий термін дані витрат окуплять себе і підприємство зможе значно збільшити власні прибутки.

Прийнявши до уваги розроблений план фінансової діяльності ЗАТ "Богуславський маслозавод" підприємство планує отримати наступні показники:

Таблиця 3.1

Розробка планових показників фінансової діяльності ЗАТ "Богуславський маслозавод" на 2009-2012 роки

Таблиця 3.2

Прогнозні показники ринкової стійкості ЗАТ "Богуславський маслозавод" на 2009-2012 роки

Рис.3.1 Планові показники фінансової діяльності ЗАТ "Богуславський маслозавод"

Звичайно, що спрогнозувати всі витрати чи всі зобов'язання підприємства не реально. Так до уваги не беруться зобов'язання підприємства по виплаті заробітної плати, по розрахунках з бюджетом ті інші зобов'язання, оскільки протягом трьох років їх питома вага в балансі є досить малою.

Проте визначивши показники фінансової стійкості можна зробити висновки:

На 01\01\2010 року підприємство планує отримати такі коефіцієнти:

Показник фінансової незалежності 0,77; коефіцієнт фінансової залежності 0,13-0,16; плече фінансового важеля (або лівериджу) 0,2.

Працюючи поро зробленій схемі, ЗАТ "Богуславський маслозавод" зможе на початок 2013 року отримати повну незалежність від кредиторів, тобто не користуватися товарними кредитами - а оплачувати придбання товарів своєчасно. Залучені кошти будуть становити 1% власного капіталу та менше 1% загального.

ВИСНОВКИ

Дана курсова робота присвячена планування розквиту ЗАТ "Богуславський маслозавод", що здійснює свою господарську діяльність в м. Богуслав. Основним видом діяльності даного підприємства є надання послуг з виробництва молочних продуктів харчування.

За результатами аналізу було зроблено висновок 3 роки капітал фірми зменшився на (25,8%). Зменшення капіталу фірми обумовлене зменшенням вартості необоротних коштів (основних засобів) на 38% (протягом 3-х років) за рахунок прискореного амортизаційного відрахування. Але це не означає, що фінансовий стан фірми погіршився так як сума оборотних активів починаючи з 2007 року також збільшилася.

В загальному порівнянні стану оборотних активів на протязі 2006-2008 рр, їх сума зменшилася на 15,6 тис (17%) і на кінець 2007 року становила 77,6 тис грн (67,24% валюти балансу). Як ми бачимо сума оборотних активів складає більшу частку активів підприємства. Їх вартість перевищує вартість основних фондів станом на кінець 2008 року на 31,66%.

При чому частка позиченого капіталу складає на початок 2009 року всього 0,95%. За 3 роки сума позиченого капіталу зменшилася на 42,2 тис. грн. (97,5%) і на початок 2008 року становить 1,1 тис. грн. Це пояснюється тим, що фірмі не вигідно залучати позичені кошти.

В цілому рентабельність всіх показників є дуже низькою. Рентабельність активів та власного капіталу є практично однаковою, оскільки прибуток займає близько 5% капіталу. Рентабельність продукції є трішки кращою, проте все рівно не відповідає рекомендованому рівневі.

Для покращення фінансового стану підприємства мною було запропоновано ряд заходів:

за розрахунками доцільності реалізації молочних продуктів, було досліджено, що ЗАТ "Богуславський маслозавод" вже на протязі 2 років втрачає від реалізації від двох тис. грн, саме тому запропоновано відмовитися від реалізації даного виду товарів і тим самим розробити стратегію спеціалізованого виробництво молочних продуктів для дітей.

Для цього доцільно розробити маркетингові заходи:

збільшити асортимент продуктів для дітей, збільшити асортимент молочних коктейлів.

Звичайно, що спрогнозувати всі витрати чи всі зобов'язання підприємства не реально. Проте враховуючи на підвищення доходів від реалізації, та зменшення витрат підприємства можна зробити висновок, що вартість основних засобів зменшуватиметься щороку, через їх зношування. Вартість товарних запасів зросте до 120 тис. грн. Працюючи по розробленій схемі, ЗАТ "Богуславський маслозавод" зможе на початок 2013 року отримати повну незалежність від кредиторів. Залучені кошти будуть становити 1% власного капіталу та менше 1% загального. Отже, можна зробити висновок, що дослідження даної роботи є актуальним та важливим не тільки для мене, як майбутнього спеціаліста, а й для підприємства, оскільки пропозиції щодо покращення фінансового стану мають практичний характер та побудовані відповідно до специфіки діяльності виробництво молочних продуктів "Богуславський маслозавод".

Список використаної літератури:

Аналіз господарської діяльності в торгівлі. Навчальний посібник. За редакцією Кравченко Л.І. Мінськ 2005р. - 341 - 381с.

Аналіз господарської діяльності. Підручник. За редакцією Романова О. Є. Москва 2007р. - 124 - 142с.

Армстронг Гарі, Котлер Філіп. Маркетинг. Загальний курс, 5-те видання.: Пер. з англ. .: Уч. пос. - М.: Видавничий дім "Вільямс",-2008. - 608 с.: ил. - Парал. тит. англ.

Беляевский И.К. Маркетинговые исследования: информация, анализ, прогноз. - М.: Фин. и стат-ка, 2008. - 320 с.

Березин И.С. Маркетинговый анализ. Принципы и практика. Российский опыт. - М.: Эксмо-Пресс, 2006. - 400 с.

Божук С.Г., Ковалик Л.Н. Маркетинговые исследования. - СПб.: Питер, 2006. - 160 с.

Борманн Д., Воротина Л., Федерманн Р. Менеджмент. Предпринимательская деятельность в рыночной экономике. - Hamburg: S und W, Steuer - und Wirtschaftsverlagen, 2007. - 906 с.

Войчак А.В. Маркетингові дослідження: Навчально-методичний посібник для самостійного вивчення дисциплін/ А.В. Войчак. - К.: КНЕУ, 2007. - 119 с.

Гаркавенко С.С. Маркетинг: Підручник. - К.: Лібра, 2006. - 712с.

Голубков Е.П. Основы маркетинга: Учебник. - М.: Финпресс, 2009. - 656с.

Горемыкин В., Богомолов А. Планирование предпринимательской деятельности. - М.: Инфра-М, 2007. - 340с.

Дж.К. Ван Хорн. Основы управления финансами. - М.: Финансы и статистика, 2007. - 800с.

Дойль П. Маркетинг-менеджмент и стратегии/ П. Дойль. - 3-е изд. - СПб.: Питер, 2007. - 544 ил. - Пер. с англ.

Економіка підприємства: Опорний конспект лекцій. Укладач: Е.О. Грицюк. - Чернівці, 2007.

Економіка підприємства: Підручник / За заг. ред. С.Ф. Покропивного. - вид.2-ге, перероб. та доп. - К.: КНТЕУ, 2008. - 528с., іл.

Економіка торговельного підприємства. Навчальний посібник. За редакцією Маазаракі А.А. - К.: Хрещатик, 2009. - 458с.

Економічний аналіз: Навчальний посібник / М.А. Болюх, В.З. Бурчевський, М.І. Горбатюк; За ред. акад. НАНУ, проф. М.Г. Чумаченка. - К.: КНТЕУ, 2009. - 540с.

Є.В. Мних. Економічний аналіз: Підручник. - Київ: Центр навчальної літератури, 2007.

Ковалев А.И., Войленко В.В. Маркетинговый анализ: Монография/ А.И. Ковалев. - М.: Центр экономики и маркетинга, 2006. - 256 с.

Коробов М.Я. Фінансово-економічний аналіз діяльності підприємств: Навч. посіб. - К.: Т-во “Знання”, КОО, 2007. - 378с.

Котлер Ф. Маркетинг менеджмент. - СПб: Питер Ком, 2009. - 896с.

Кретов И.И. Маркетинг на предприятии: Практическое пособие. - М.: АО “Финстатинформ", 2004. - 181с.

Крикавський С., Чухрай Н. Промисловий маркетинг: підручник. - Львів: Львівська політехніка, 2006. - 336 с.

Макаровська Т.П., Боднар Н.М. Економіка підприємства: Навч. посібник для студ. вищ. навч. закл. - К.: МАУП, 2007. -

Мец Т.Н., „Основи фінансового аналізу" Харків 2006.

Мороз Л.А. Маркетинг: Підручник/ Л.А. Мороз, Н.І. Чухрай. - Львів: Ін-телект-Захід, 2006. - 244 с.

Основи фінансового менеджменту Підручник. За редакцією Бланка І.А. (1 частина) К. „Ніка-Центр”2008р. - 318-328с.

Фінансовий аналіз. Підручник. За редакцією Митрофанова Г.В., Кравченко Г.О., Барабаш Н.С. Київ 2006р. - 3 - 29с.

ДОДАТКИ

ДОДАТОК 1

ДОДАТОК 2

ДОДАТОК 3

ДОДАТОК 4

ДОДАТОК 5

ДОДАТОК 6