Финансы и кредит

Лекция 1

1.Финансы как экономическая категория. Функции финансов

2.Содержание и значение финансовой политики. Финансовая система России

3.Сущность и социально-экономическое значение государственного бюджета

4.Бюджетная система государства. Бюджетный процесс

1. Финансы как экономическая категория. Функции финансов

Финансы - это денежное отношение, возникающее в процессе распределения и перераспределения стоимости валового общественного продукта и части национального богатства в связи с формированием денежных доходов и накоплений у субъектов хозяйствования и государства и использование их на расширенное воспроизводство, материальное стимулирование работающих и удовлетворение социальных и других потребностей общества.

Три основных признака финансов:

1) денежный характер финансовых отношений

2) областью возникновения и функционирования финансов является вторая стадия воспроизводственного процесса (распределение).

3) Финансы всегда связаны с формированием денежных доходов и накоплений, принимающих форму финансовых ресурсов.

Финансовые ресурсы - это денежные доходы, накопления и поступления, которые формируются у субъектов хозяйствования и государства, и используются на расширенное производство, материальное стимулирование и другие цели.

Источники финансовых ресурсов:

1) образуемые за счет собственных и приравненных средств

2) мобилизуемые на финансовом рынке

3) поступающие в порядке перераспределения

Финансовые ресурсы выступают материальным носителем финансовых отношений.

Взаимосвязь финансов в основном происходит со следующими экономическими категориями: цена, заработная плата, кредит.

Цена является основой финансового метода распределения стоимости, а финансы, базируясь на пропорциях распределения, сложившихся под влиянием цен выступают инструментом реализации этих пропорций.

С одной стороны финансы помогают заработной плате формировать фонд оплаты труда, с другой стороны заработная плата начисленная, выплаты которой не совпадают по времени, является источником финансирования текущей деятельности.

Отличия кредита от финансов:

1) кредит функционирует на основе возвратности.

2) Кредитные ресурсы выражают, разорванное во времени, движение стоимости.

3) кредитное перераспределение связано с перемещением денежных средств между субъектами.

4) кредитные ресурсы формируются в процессе перераспределения за счет временно свободных денежных средств.

5) Кредит имеет более тесную связь с денежным оборотом.

Субъект хозяйствования может разместить временно свободные денежные средства в банке, с другой стороны при финансовых затруднениях он привлекает кредитные ресурсы, для формирования своих финансовых ресурсов.

Причиной, порождающей появление финансов является потребность субъектов хозяйствования и государства в ресурсах, которые обеспечивают их деятельность. Эту потребность в ресурсах без финансов удовлетворить невозможно.

Финансы являются неотъемлемым элементом общественного воспроизводства на всех уровнях хозяйствования. Важное место занимают финансы, связанные с существованием государства. Функционирование государственных финансов позволяет сформировать в распоряжение государства бюджетные и внебюджетные фонды.

Выделяют две основные функции финансов:

распределительная;

контрольная.

1. Объектом распределительной являются стоимость валового общественного продукта в денежной форме и часть национального богатства в денежной форме.

С помощью этой функции осуществляется первичное распределение вновь созданной стоимости.

Процесс распределения осуществляется с помощью норм, ставок, тарифов, отчислений и т.д. Все они устанавливаются государством.

Субъектами распределения являются государство, предприятия, организации, учреждения, граждане.

Распределение и перераспределение осуществляются финансово-бюджетными и кредитно-банковскими методами. Распределительная функция призвана обеспечивать формирование и использование централизованных и децентрализованных денежных фондов.

Контрольная функция служит средством контроля над процессом стоимостного распределения и перераспределения общественного продукта, а также формирование и использование денежных фондов. Эта функция осуществляется финансовыми подразделениями предприятий, финансовыми и налоговыми органами и банками.

Контрольная функция может быть реализована с большей или меньшей степенью, что во многом определяется финансовыми дисциплинами в народном хозяйстве.

Финансовая дисциплина - это обязательный для всех предприятий, организаций, учреждений, должностных лиц, порядок ведения финансового хозяйствования, соблюдение норм и правил, выполнение финансовых обязательств.

Инструментом реализации контрольной функции выступает финансовая информация. Контрольная функция действует в тесном единстве с распределительной функцией.

Объективные предпосылки целенаправленного использования финансов в общественном воспроизводстве кроются в функциях этой категории. Распределительная функция позволяет формировать финансовые ресурсы. Контрольная функция отражает течение экономических процессов в обществе. Реализация объективных предпосылок зависит от того, в каких организационно-правовых формах происходит функционирование финансовых отношений.

Как инструмент финансы способны количественно и качественно влиять на общественное воспроизводство. Количественное влияние характеризуется пропорциями мобилизуемых, рассматриваемых и используемых финансовых ресурсов. Качественное влияние - это влияние финансов на материальные интересы участников воспроизводственного процесса.

Выделяют три главных направления финансового воздействия:

1) финансовое обеспечение потребности расширенного воспроизводства.

2) финансовое регулирование экономических и социальных процессов.

3) финансовое стимулирование результатов деятельности.

Финансовое обеспечение воспроизводственного процесса - это покрытие воспроизводственных затрат за счет финансовых ресурсов, мобилизуемых субъектами хозяйствования и государства.

Так как финансовые ресурсы являются важнейшим денежным источником, поэтому огромное значение имеет их бесперебойное формирование и рациональное использование.

Снижение объема финансовых ресурсов может ограничить возможности целенаправленного воздействия финансов на развитие экономики, что ведет к сокращению масштабов производства, уменьшению фондов потребления и в целом к диспропорции. Объем и структура финансовых ресурсов непосредственно связаны с уровнем развития производства и его эффективностью.

Бесперебойное формирование финансовых ресурсов обеспечивается с помощью финансового рынка, который представляет собой особую форму организации движения денежных средств. Объективной потребностью функционирования рынка является несовпадение потребности в финансовых ресурсах с наличием источников их удовлетворения.Финансовый рынок предназначен для мобилизации временно свободных денежных средств при эффективном их использовании.

Финансовый рынок выступает посредником между сберегателями и инвесторами. Мобилизация временно свободных денежных средств осуществляется посредством обращения на финансовом рынке ценных бумаг: акций, облигаций. Финансовый рынок можно разделить на первичный и вторичный.

Первичный рынок связан с производством новых ценных бумаг. Вторичный с перепродажей ценных бумаг.

Целью первичного рынка является привлечение дополнительных финансовых ресурсов.

Целью вторичного рынка - перераспределение имеющихся у субъектов хозяйствования финансовых ресурсов.

Неравномерность развития экономики приводит к тому, что отдельные отрасли развиваются быстрее, чем другие. Поэтому необходимо согласованное регулирование разных частей экономики.

Регулирование - это изменение темпов роста отдельных структурных подразделений, которое позволяет перестроить производство в соответствии с потребностями общества.

В рыночных условиях регулирование обеспечивается путем перераспределения финансовых ресурсов.

В составе финансовых стимулов развития производства выделяют:

1) эффективные направления инвестирования финансовых ресурсов.

2) поощрительные фонды.

3) бюджетные методы интенсификации производства.

4) специальные финансовые льготы и санкции.

2. Содержание и значение финансовой политики. Финансовая система России

Вся система управления финансами базируется на финансовой политике государства.

Финансовая политика - это совокупность государственных мероприятий, направленных на мобилизацию финансовых ресурсов, их распределение и использование для выполнения государством своих функций. Это самостоятельная сфера деятельности государства в области финансовых отношений. Содержание финансовой политики охватывает широкий комплекс мероприятий:

1. Разработку общей концепции финансовой политики, определение ее основных направлений, целей и главных задач;

2. Создание адекватного финансового механизма;

3. Управление финансовой деятельностью государства и других субъектов экономики.

В разработке финансовой политики участвуют как органы законодательной, так и органы исполнительной власти. В соответствии с конституцией РФ приоритет в разработке финансовой политики принадлежит президенту РФ.

Финансовая политика включает в себя:

бюджетную политику;

налоговую политику;

денежную политику;

кредитную политику;

ценовую политику;

таможенную политику.

Финансовая политика включает следующие важные звенья:

1) Выработка научно-обоснованных концепций развития финансов, они формируются на основе изучения требований экономических законов всестороннего анализа состояния и развития хозяйства и перспектив развития.

2) Определение основных направлений использования финансов на перспективу и текущий период.

3) Осуществление практических действий, направленных на достижение поставленных целей.

Единство этих трех звеньев определяет содержание финансовой политики. В зависимости от длительности периода и характера решаемых задач финансовая политика делится на финансовую стратегию и финансовую тактику.

Значение финансовой политики:

1) Финансовая политика может сопровождаться повышением уровня благосостояния народа.

2) Финансовая политика играет важную роль в развитии производительных сил и рациональном их размещении.

3) Финансовая политика способствует укреплению и развитию экономических связей со всеми странами.

Для реализации финансовой политики и успешного продвижения ее в жизнь используется финансовый механизм. Финансовый механизм - это совокупность способов организации финансовых отношений.

Он включает в себя:

Методы (планирование, кредитование, инвестирование).

Правовое обеспечение.

Нормативное обеспечение.

Информационное обеспечение.

Рычаги (цена, налоговая ставка).

В связи с этим финансовая система представляет собой совокупность различных сфер (звеньев) финансовых отношений, каждая из которых характеризуется особенностями в формировании и использовании фондов денежных средств, различной ролью в общественном воспроизводстве.

Финансовая система РФ включает следующие звенья финансовых отношении: государственный бюджет, внебюджетные фонды, государственный кредит, фонды страхования, фондовый рынок и финансы предприятии различных форм собственности.

Все вышеперечисленные финансовые отношения можно разбить на две подсистемы. Это общегосударственные финансы, обеспечивающие потребности расширенного воспроизводства на макроуровне и финансы хозяйствующих субъектов, пользуемые для обеспечения воспроизводственного процесса денежными средствами на микроуровне.

Разграничение финансовой системы на отдельные звенья обусловлено различиями в задачах каждого звена, а также в методах формирования и использования централизованных и децентрализованных фондов денежных средств. Общегосударственные централизованные фонды денежных ресурсов создаются путем распределения и перераспределения национального дохода, созданного в отраслях материального производства.

Основой единой финансовой системы служат финансы предприятий, поскольку они непосредственно участвуют в процессе материального производства. Источником централизованных государственных фондов денежных средств выступает национальный доход, создаваемый в сфере материального производства.

Общегосударственным финансам принадлежит ведущая роль: в обеспечении определенных темпов развития всех отраслей народного хозяйства; перераспределении финансовых ресурсов между отраслями экономики и регионами страны, производственной и непроизводственной сферами, а также формами собственности, отдельными группами и слоями населения. Эффективное использование финансовых ресурсов возможно лишь на основе активной финансовой политики государства.

Под управлением финансами понимается совокупность приемов и методов целенаправленного воздействия на объект для достижения определенного результата.

Под управлением финансами понимается воздействие на финансовые отношения с целью максимально эффективного распределения (перераспределения) финансовых ресурсов.

Объектами управления являются разные виды финансовых отношений. В соответствии с классификацией финансовых отношений по их сферам выделят три основные группы, которые и принимаются в качестве объектов управления:

1) финансы предприятий, учреждений и организаций;

2) страховые отношения;

3) государственные финансы.

Под субъектами понимаются те организационные структуры, которые осуществляют управление. Выделяют следующие субъекты управления:

1) финансовые службы предприятий, учреждений и организаций;

2) страховые органы;

3) финансовые органы и налоговые инспекции.

В управлении финансами можно выделить следующие функциональные элементы.

1. Финансовое планирование - занимает важное место в системе управления финансами. Оценивает состояние своих финансовых ресурсов, возможности их увеличения, а также наиболее эффективные направления их использования. Финансовое планирование основывается на анализе финансовой информации, а последняя, в свою очередь, на данных бухгалтерской, статистической и оперативной отчетности.

2. Стратегическое управление выражается в определении финансовых ресурсов на перспективу, установлении объема финансовых ресурсов на реализацию целевых программ и т.д. Стратегическое управление финансами в нашей стране осуществляют Государственная дума, Администрация Президента, Министерство финансов РФ и другие органы государственной власти и управления.

3. Оперативное управление - совокупность мер, разрабатываемых на основе оперативного анализа складывающейся финансовой ситуации и направляемых на получение максимального эффекта при минимуме затрат от перераспределения финансовых ресурсов.

Оперативное управление финансами в нашей стране осуществляет Министерство финансов РФ, финансовые управления органов местного самоуправления, дирекции внебюджетных фондов, страховых организаций, финансовые службы предприятий, учреждений и организаций.

4. Финансовый контроль осуществляется на стадии оперативного управления финансами. Он помогает сопоставить фактические результаты от использования финансовых ресурсов с плановыми результатами, а также выявить резервы роста финансовых ресурсов и определить пути их наиболее эффективного использования.

3. Сущность и социально-экономическое значение государственного бюджета

В формировании и развитии экономической и социальной структуры общества большую роль играет государственное регулирование, осуществляемое в рамках принятой на каждом историческом этапе политики. Одним из механизмов, позволяющих государству проводить экономическую и социальную политику, является финансовая система общества и входящий в ее состав -- государственный бюджет. Именно через государственный бюджет производится направленное воздействие на образование и использование централизованных и децентрализованных фондов денежных средств.

Бюджет -- это форма образования и расходования фонда денежных средств, предназначенных для финансового обеспечения задач и функций государства и местного самоуправления.

С помощью государственного бюджета государственные власти получают финансовые ресурсы для содержания государственного аппарата, армии, осуществления социальных мероприятий, реализации экономических задач, т. е. для выполнения государством возложенных на него функций.

Государственный бюджет, являясь основным финансовым планом государства, дает органам власти реальную экономическую возможность осуществления властных полномочий. Бюджет отражает размеры необходимых государству финансовых ресурсов и определяет тем самым налоговую политику в стране. Бюджет фиксирует конкретные направления расходования средств, перераспределение национального дохода и внутреннего валового продукта, что позволяет ему выступать в качестве эффективного регулятора экономики.

В то же время бюджет правомерно рассматривать как экономическую категорию, которая выражает определенные экономические отношения. Бюджет -- категория свойственная различным отношениям. Его возникновение и развитие связано с зарождением и формированием государства. Государство использует бюджет в качестве одного из основных инструментов обеспечения как непосредственно своей деятельности, так и важнейшего элемента проведения экономической и социальной политики.

Как экономическая категория бюджетные отношения являются составной частью финансовых отношений, следовательно, им присуща денежная форма и основные функции финансов.

Бюджет выполняет ряд функций.

1. Федеральный бюджет - основное орудие перераспределения национального дохода и ВВП. Через этот бюджет перераспределяется около 20% ВВП.

2. Через расходы и налоги бюджет выступает важным инструментом регулирования и стимулирования экономики и инвестиций, повышения эффективности производства.

3. Важное значение имеет социальная направленность бюджетных средств.

4. В процессе финансового планирования бюджет оказывает наибольшее воздействие на отрасли хозяйства и учреждения непроизводственной сферы.

5. Государственный бюджет выполняет функцию организатора распределительных процессов в народном хозяйстве.

6. В процессе бюджетного планирования и исполнения бюджета осуществляется контроль за финансово-хозяйственной деятельностью народного хозяйства.

Бюджет выполняет следующие задачи:

* перераспределение ВВП;

* государственное регулирование и стимулирование экономики;

* финансовое обеспечение бюджетной сферы и осуществления социальной политики государства;

* контроль за образованием и использованием централизованных фондов денежных средств.

Распределительная функция бюджета проявляется через формирование и использование централизованных фондов денежных средств по уровням государственной и территориальной власти и управления. В развитых странах через бюджеты разных уровней перераспределяется до 50% ВВП. С помощью бюджета государство регулирует хозяйственную жизнь страны, экономические отношения, направляя бюджетные средства на поддержку или развитие отраслей, регионов. Регулируя таким образом экономические отношения, государство способно целенаправленно усиливать или сдерживать темпы производства, ускорять или ослаблять рост капиталов и частных сбережений, изменять структуру спроса и потребления.

Перераспределение ВВП через бюджет имеет две взаимосвязанные, проистекающие одновременно и непрерывно стадии:

1) образование доходов бюджета;

2) использование бюджетных средств (расходы бюджета).

Доходы бюджета -- денежные средства, поступающие в безвозмездном и безвозвратном порядке в соответствии с законодательством Российской Федерации в распоряжение органов государственной власти Российской Федерации, органов государственной власти субъектов Российской Федерации и органов местного самоуправления.

В процессе образования доходов бюджета происходит принудительное изъятие в пользу государства части ВВП, созданного в процессе общественного воспроизводства. На этой основе возникают финансовые взаимоотношения государства с налогоплательщиками.

Доходы бюджета имеют существенные различия по их плательщикам, объектам обложения, методам изъятия, срокам уплаты и др. Но вместе с тем они отличаются единством, так как преследуют одну цель -- формирование доходной части бюджетов разных уровней. Им свойственны денежная форма и обезличенность.

Доходы бюджета могут носить налоговый и неналоговый характер. Основным источником налоговых доходов являются вновь созданная стоимость и доходы, полученные в результате ее первичного распределения (прибыль, заработная плата, добавленная стоимость, ссудный процент, рента, дивиденды и т. д.), а также накопления.

Неналоговые доходы бюджетов образуются в результате либо экономической деятельности самого государства, либо перераспределения уже полученных доходов по уровням бюджетной системы.

Структура бюджетных доходов подвижна и во многом определяется конкретными экономическими условиями. Например, в странах с высоким уровнем жизни основой налоговых доходов являются доходы с физических лиц, а в странах с низким уровнем жизни -- косвенные налоги и налоги с юридических лиц.

Расходы бюджета -- денежные средства, направляемые на финансовое обеспечение задач и функций государства и местного самоуправления.

Через бюджетные расходы финансируются бюджетополучатели -- организации производственной и непроизводственной сферы, являющиеся получателями или распорядителями бюджетных средств. Таким образом, расходы бюджета носят транзитный характер. В бюджете только определяются размеры бюджетных расходов по статьям затрат, а непосредственные расходы осуществляют бюджетополучатели. Кроме того, за счет расходов бюджета происходит перераспределение бюджетных средств по уровням бюджетной системы через дотации, субвенции, субсидии и бюджетные ссуды. Расходы бюджета носят в основном. безвозвратный характер. На возвратной основе могут предоставляться только бюджетные кредиты и бюджетные ссуды. Структура бюджетных расходов ежегодно устанавливается непосредственно в бюджетном плане и зависит, как и бюджетные доходы,' от экономической ситуации и общественных приоритетов.

Контрольная функция бюджета действует одновременно с распределительной и предполагает возможность и обязательность государственного контроля за поступлением и использованием бюджетных средств.

4. Бюджетная система государства. Бюджетный процесс

Основы бюджетного устройства Российской Федерации определяются Конституцией страны и ее государственным устройством как федеративной республики, субъектами Федерации которой являются республики в составе Российской Федерации, края, области, автономные округа.

В соответствии с Конституцией РФ (статьи 71 и 132) и Бюджетным кодексом РФ (статья 10) бюджетная система Российской Федерации состоит из трех уровней:

* федерального бюджета и бюджетов государственных внебюджетных фондов;

* бюджетов субъектов Российской Федерации (региональных бюджетов) и бюджетов территориальных государственных внебюджетных фондов;

* местных бюджетов.

Бюджетная система Российской Федерации включает: федеральный бюджет, 21 республиканский бюджет республик в составе РФ, 55 краевых и областных бюджетов и бюджеты городов Москвы и Санкт-Петербурга, один областной бюджет автономной области, 10 окружных бюджетов, автономных округов и около 29 тысяч местных бюджетов (районные, городские, поселковые и сельские бюджеты).

Бюджеты, входящие в бюджетную систему Российской Федерации, самостоятельны и не включаются друг в друга, т. е. бюджеты субъектов Российской Федерации не включаются в федеральный бюджет, а местные бюджеты не включаются в региональные бюджеты.

Принципы функционирования бюджетной системы Российской Федерации следующие:

* единство бюджетной системы;

* разграничение доходов и расходов между уровнями бюджетной системы;

* самостоятельность бюджетов разных уровней;

* полнота отражения доходов и расходов бюджетов, бюджетов государственных внебюджетных фондов;

* сбалансированность бюджета;

* эффективность и экономность использования бюджетных

средств;

* общее покрытие расходов бюджета;

* гласность;

* достоверность бюджета;

* адресность и целевой характер использования бюджетных средств.

1. Единство бюджетной системы означает единство правовой базы, денежной системы, форм бюджетной документации, принципов бюджетного процесса, санкций за нарушения бюджетного законодательства, а также единый порядок финансирования расходов бюджетов всех уровней бюджетной системы, ведения бухгалтерского учета средств федерального бюджета, региональных бюджетов и местных бюджетов.

2. Разграничение доходов и расходов между уровнями бюджетной системы Российской Федерации - это закрепление (полностью или частично) соответствующих видов доходов и полномочий по осуществлению расходов за органами власти Российской Федерации, органами государственной власти субъектов Российской федерации и органами местного самоуправления.

3. Важнейшим является принцип самостоятельности всех бюджетов:

1) право законодательных (представительных) органов государственной власти и органов местного самоуправления на каждом уровне бюджетной системы самостоятельно осуществлять бюджетный процесс;

2) наличие собственных источников доходов бюджетов каждого уровня бюджетной системы, определяемых в соответствии с законодательством Российской Федерации;

3) законодательное закрепление регулирующих доходов бюджетов, полномочий по формированию доходов соответствующих бюджетов;

4) право органов государственной власти и органов местного самоуправления самостоятельно определять направления расходования средств соответствующих бюджетов;

5) право органов государственной власти и органов местного самоуправления самостоятельно определять источники финансирования дефицитов соответствующих бюджетов;

6) недопустимость изъятия доходов, дополнительно полученных в ходе исполнения законов (решений) о бюджете, сумм превышения доходов над расходами бюджетов и сумм экономии по расходам бюджетов.

4. Полнота отражения доходов и расходов бюджетов, бюджетов государственных внебюджетных фондов означает, что все доходы и расходы бюджетов, бюджетов государственных внебюджетных фондов и иные обязательные поступления подлежат отражению в бюджетах, бюджетах государственных внебюджетных фондов в обязательном порядке и в полном объеме. Все государственные и муниципальные расходы подлежат финансированию за счет бюджетных средств, средств государственных внебюджетных фондов, аккумулированных в бюджетной системе Российской Федерации.

5. Сбалансированность бюджета -- каждый бюджет должен быть сбалансирован, т. е. объем предусмотренных бюджетом расходов должен соответствовать суммарному объему доходов бюджета и поступлений из источников финансирования его дефицита.

6. Эффективность и экономность использования бюджетных средств означает, что при составлении и исполнении бюджетов органы власти и получатели бюджетных средств должны исходить из необходимости достижения заданных результатов с использованием определенного бюджетом объема средств.

7. Общее покрытие расходов означает, что все расходы бюджета должны покрываться общей суммой доходов из источников финансирования его дефицита.

8. Гласность -- это обязательное опубликование в открытой печати утвержденных бюджетов и отчетов об их исполнении, полнота представления информации о ходе исполнения бюджетов, а также доступность иных сведений по решению законодательных (представительных) органов государственной власти, органов местного самоуправления; обязательная открытость для общества и средств массовой информации процедур рассмотрения и принятия решений по проектам бюджетов, в том числе по вопросам, вызывающим разногласия либо внутри законодательного (представительного) органа государственной власти, либо между законодательным (представительным) и исполнительным органами государственной власти.

9. Достоверность бюджета означает надежность показателей прогноза социально-экономического развития соответствующей территории и реалистичность расчета доходов и расходов бюджета.

10. Адресность и целевой характер бюджетных средств -- бюджетные средства выделяются в распоряжение конкретных получателей бюджетных средств с обозначением направления их на финансирование конкретных целей.

Бюджетный процесс представляет собой регламентированную законодательством деятельность органов власти по составлению, рассмотрению и исполнению федерального, региональных и местных бюджетов, а также по утверждению исполнения и контролю за их исполнением.

Бюджетный процесс состоит из четырех последовательных стадий:

1) составление проекта бюджета;

2) рассмотрение и утверждение;

3) исполнение бюджета;

4) составление отчета об исполнении и утверждении отчета об исполнении.

Каждая стадия имеет свое назначение, все они должны быть соблюдены и выполнены в обозначенные законодательством сроки.

Составление проекта бюджета, его рассмотрение и утверждение занимает около 20 месяцев.

Исполнение - один год. Как правило, он совпадает с календарным и носит название бюджетного периода. Следующий за бюджетным периодом первый месяц нового года называется льготным периодом. Он предназначен для завершения операций по обязательствам, принятым в рамках исполнения бюджета. Бюджетный и льготный период составляют отчетный период.

Составление отчета об исполнении бюджета и его утверждение занимает около 5 месяцев. Помимо стадий бюджетного процесса, Бюджетный кодекс РФ определяет порядок осуществления государственного и муниципального контроля за исполнением бюджета, а также прописывает меры и порядок ответственности за нарушение бюджетного законодательства РФ.

Лекция 2

1. Финансы материального и нематериального производства

2. Финансы предприятий, функционирующих на коммерческих началах. Финансы некоммерческой деятельности

3. Стратегические и тактические аспекты финансового менеджмента

4. Экономическая сущность и функции страхования

1. Финансы материального и нематериального производства

Все общественное производство в зависимости от характера затрачиваемого труда делится на две сферы:

1) материальное производство (производство продуктов, работ).

2) нематериальное производство (оказание услуг).

Основы организационной структуры материального производства образуют предприятия, объединения, ассоциации.

В непроизводственной сфере функционируют учреждения и организации.

В материальном производстве возникают следующие группы финансовых отношений:

1) отношения, связанные с формированием первичных доходов, образованием и использованием фондов внутрихозяйственного назначения (уставный фонд, фонд развития производства и т.д.). Одни из них используются на удовлетворение производственных потребностей, другие потребительских.

2) отношения, возникающие между предприятиями, если эти отношения носят распределительный характер. Движение финансовых ресурсов на основе этих денежных отношений осуществляется в нефондовой форме: получение или уплата штрафов, внесение взносов, инвестиции в ценные бумаги.

3) отношения, складывающиеся у предприятий со страховыми организациями в связи с формированием и использованием страховых фондов различного рода и характера.

4) отношения, возникающие у предприятий с банками. С одной стороны, предоставление кредита, с другой стороны, уплата процентов по кредиту и погашение основной суммы кредита.

5) отношения, возникающие с государством по поводу образования и использования бюджетных и внебюджетных фондов.

6) отношения, складывающиеся с вышестоящими организациями (перераспределительные).

Перечисленные все виды отношений составляют содержание финансов предприятий. Финансы предприятий - это денежные отношения, связанные с формированием и использованием денежных доходов и накоплений у субъектов хозяйствования и использованием их на выполнение обязательств перед финансово-банковской системой, финансированию затрат по расширенному воспроизводству, социальному обслуживанию и материальному стимулированию работающих.

Специфические черты финансов сферы материального производства:

1) возникают разнообразные формы финансовых отношений, которые зависят от форм собственности, отраслевых особенностей и т.д.

2) постоянный процесс формирования, восполнения и увеличения производственных фондов, для чего необходимы денежные фонды специального назначения.

3) формируемые в материальном производстве финансовые ресурсы, используются для образования денежных фондов и в других подразделениях народного хозяйства в процессе распределения.

4) высокая активность финансов предприятий и широкие возможности воздействия на все стороны хозяйствования.

Выделяют следующие группы финансовых отношений в нематериальном производстве:

1) отношения с бюджетом

2) отношения с внебюджетными фондами

3) отношения с потребителями услуг и спонсорами

4) отношения перераспределительные внутри организаций и учреждений.

Особенности финансов учреждений и организаций.

1. Финансы опосредуют процесс предоставления услуг, при этом одни услуги оказываются на платной основе, другие на бесплатной. Это в свою очередь оказывает влияние на источники формирования денежных фондов и их использования.

2. Образование и использование денежных фондов целевого назначения. Для приобретения фондов производственного назначения.

3. Особый характер движения денежных средств.

4. использование труда работников высокой квалификации. В связи с этим использование специального финансового механизма, направленного на стимулирование умственного труда и повышением его результативности.

Различие в организационно-правовых формах оказывает влияние на организацию финансов: на источники и порядки использования уставного фонда, системе распределения прибыли, взаимоотношения с бюджетом и т.д.

На организацию финансов оказывают влияние сферы и характер деятельности субъекта, т.е. те отраслевые особенности, которые характерны для предприятий.

Факторы, оказывающие влияние на организацию финансов:

1) различие в технологии и характере труда разных отраслей. Это проявляется в составе и структуре производственных фонов, уровне материально-технической оснащенности, видах и структуре оборотных средств, уровне и квалификации работников.

2) разная длительность производственного цикла и различный характер нарастания затрат.

3) зависимость производства от природных и климатических факторов.

4) зависимость экономических условий хозяйствования от возможности получения доходов рентного характера.

5) различие в экономических условиях хозяйствования производственных и инфраструктурных отраслей, что сказывается на источниках формирования финансовых ресурсов, формах их использования взаимоотношений с бюджетом и внебюджетными фондами.

2. Финансы предприятий, функционирующих на коммерческих началах. Финансы некоммерческой деятельности

Принципы организации коммерческих предприятий:

1) принцип плановости. Он обеспечивает соответствующие объемы продаж, издержек, инвестиций, потребностей рынка. Он наиболее полно реализовывается при внедрении современных методов внутрифирменного планирования, бюджетирования.

2) финансовые соотношения сроков. Обеспечивает минимальный разрыв во времени между получением и использованием средств.

3) Взаимозависимости финансовых показателей. Обеспечивает учет изменений, действующем законодательстве и отражение этих изменений в соответствующей отчетности.

4) Гибкости или маневренности, обеспечивает возможность маневра в случае не достижения цели.

5) Минимизации финансовых издержек. Данный принцип говорит о том, что финансирование любых инвестиций обеспечивается дешевыми способами.

6) Рациональности. Вложение капитала должно иметь высокую эффективность с минимальными рисками.

7) Финансовой устойчивости. Обеспечение финансовой независимости. Способность предприятия к выполнению краткосрочных обязательств.

При разработке финансовой политики с учетом вышеуказанных принципов необходимо учитывать: сферу деятельности (материальная, нематериальная), отраслевую принадлежность, виды деятельности (экспорт, импорт), организационно-правовые формы хозяйствования.

Функции финансов предприятия:

1. Регулирующая. Проявляется через регулирование денежных потоков.

2. Функция формирования капитала. Проявляется через формирование уставного капитала, привлечение источников финансовых ресурсов в виде займов и кредитов, через формирование нераспределенной прибыли, и результат реализации этой функции - обеспечение источниками развития предприятия. Зависит от налоговой, инвестиционной, социальной политики.

3. Функция использования капитала. Реализуется через исполнение финансовых обязательств перед бюджетными и внебюджетными фондами, через оптимизацию вложения капитала в основные и оборотные фонды и результат - обеспечение развития предприятия.

Группы финансовых ресурсов предприятий:

1. Образованные за счет собственных и приравненных средств.

1.1. Доходы: прибыль от основной деятельности, прибыль по финансовым операциям, прибыль от выполнения НИР и другие виды деятельности.

1.2. Поступления: амортизационные отчисления, выручка от реализации выбывшего имущества, устойчивые пассивы, паевые и иные взносы членов трудового коллектива, другие поступления.

2. Мобилизуемые на финансовом рынке.

2.1. Продажа акций и облигаций.

2.2. Кредиты.

3. Поступающие в порядке перераспределения.

3.1. Страховые возмещения по наступившим случаям.

3.2. Финансовые ресурсы, поступающие от концернов, ассоциаций, союзов и дивиденды по ценным бумагам.

3.3. Бюджетные субсидии.

Основной источник: прибыль от основной деятельности и финансовых операций плюс амортизационные отчисления, если на расчетном счету есть деньги.

Первоначальное формирование финансовых ресурсов происходит в момент учреждения предприятия и образуется либо уставный капитал, либо остаточный. Его источниками являются (в зависимости от организационно-правовой формы хозяйствования): Акционерный капитал, Паевые взносы, Отраслевые финансовые взносы, Долгосрочный кредит, Бюджетные средства. Величина уставного фонда показывает размер тех денежных средств (основных и оборотных), которые инвестированы в процесс производства.

Направления использования финансовых ресурсов.

1. Платежи органам финансово-банковской системы: налоги, страховые платежи, уплаты процентов за кредит, погашение ранее взятых ссуд и кредитов.

2. Инвестирование средств в капитальные затраты (рефинансирование): на расширение производства, техническое обновление, переход на новые прогрессивные технологии.

3. Инвестирование в ценные бумаги. Инвестирование в ценные бумаги других эмитентов или государственные займы.

4. На образование денежных фондов поощрительного или социального характера.

5. На благотворительные цели и спонсорство.

Основные производственные фонды - основные и оборотные. В момент приобретения основных фондов и принятия их на баланс предприятия, величина основных средств равна их стоимости. В процессе эксплуатации основных производственных фондов их первоначальная стоимость раздваивается и формируется амортизационный фонд и остаточная стоимость. По мере эксплуатации основные фонды списываются или продаются.

Оборотные фонды (средства) участвуют в одном производственном цикле и полностью переносят свою стоимость на вновь созданный продукт. Состав оборотных средств - производственные запасы, запасы готовой продукции, дебиторская задолженность и денежные средства на расчетном счете и кассе.

Затраты - это сводный финансовый показатель, отражающий совокупность фактических расходов предприятия в процессе его деятельности. Затраты определяют массу прибыли предприятия, а также это основной ценообразующий фактор, влияющий на конкурентоспособность продукции.

Подходы к организации управления затратами:

1. Минимизация затрат, т.е. уменьшение затрат в условиях кризисного развития предприятия.

2. Оптимизация затрат - это ориентация на минимизацию лишь не рентабельных для предприятия затрат.

Затраты как объект управления делятся на группы:

1) объективно-необходимые затраты

2) затраты подлежащие рациональной минимизации при любых результатах хозяйственной деятельности.

3) второстепенные затраты, подлежащие реализации при наличии соответствующих ресурсов после осуществления всех предыдущих затрат.

Выручка от реализации продукции - это денежные средства, поступающие на расчетный счет или в кассу предприятия за отгруженную продукцию, проведенные работы. Величина выручки зависит от объема реализации продукции, остатков готовой продукции, остатков товаров, срок оплаты которых не наступил, остатков товаров отгруженных (неоплаченных в срок), товаров находящихся на ответственном хранении у покупателей. Выручка - это основной источник поступления средств предприятия. Выручка - это завершающий этап кругооборота фондов.

Прибыль формируется в сфере материального производства и определяется как разница между выручкой и расходами.

Функции прибыли:

1. это результирующий итоговый показатель деятельности предприятия.

2. основной элемент формирования финансовых ресурсов.

3. важнейший источник формирования бюджетов всех уровней.

4. источник расширенного воспроизводства предприятия.

Направление использования прибыли.

1. к изъятию

2. к использованию.

Факторы, определяющие объем прибыли.

1. Внешние (налоговая система, темпы инфляции, правовые ограничения, стоимость альтернативных источников формирования финансовых ресурсов, конъюнктура товарного рынка, прозрачность фондового рынка)

2. Внутренние (уровень текущей платежеспособности, стадии жизненного цикла, уровень рентабельности деятельности, инвестиционные возможности по высокодоходным проектам, уровень рисков по операциям и видам деятельности.

Показателем, характеризующим прибыльность, эффективность производства является рентабельность (= прибыль (затрат)).

Учреждения и организации осуществляют следующие виды услуг:

1) социального характера

2) управленческие

3) по охране общественного порядка

4) обороне страны

5) и т.п.

Характер оказываемых услуг обуславливает различные источники финансирования. Финансовые ресурсы учреждений и организаций - это денежные средства, мобилизуемые или из различных источников на осуществление расширения своей деятельности.

Источники формирования финансовых ресурсов зависят от двух факторов:

1. Вид оказываемой услуги.

2. Характер ее предоставления (платно, бесплатно)

Конкретный состав финансовых ресурсов, направленных на удовлетворение потребностей (услуг) зависит от характера самих потребностей.

Выделяют три группы потребностей:

1. Имеющие огромное значение для всего общества и гарантируются конституцией РФ. Источниками финансирования этих потребностей являются общегосударственные финансовые ресурсы, которые выделяются из бюджетных и внебюджетных фондов.

2. Потребности, имеющие общественно-значимый характер, но в силу ограниченности общегосударственных ресурсов покрываются ими лишь в пределах необходимого минимума. Сверх минимума услуги предоставляются платно, за счет средств населения и юридических лиц.

3. Индивидуальные потребности граждан, связанные с их отдыхом, охраной здоровья и обеспеченностью жильем. Финансирование и удовлетворение за счет средств предприятий, населения и организаций.

Таким образом, для финансирования учреждений и организаций используется следующие источники:

1. Бюджетные средства, выделяемые на основе установленных нормативов. Нормативы выполняют роль цены на те работы и услуги, которые предоставляются государством.

2. Денежные средства государственных и муниципальных, частных и кооперативных предприятий, общественных организаций, граждан, поступающие за выполненные работы или оказанные услуги, согласно заключенным контактам с юридическими лицами и заказам населения.

3. Поступление от оказания платных услуг населению и потребителей. Платные услуги предоставляются в соответствии с действующими прейскурантами и тарифами.

4. Выручка от сдачи в аренду помещений, сооружений, оборудования.

5. Добровольные взносы и безвозмездно передаваемые материальные ценности.

6. Прочие денежные поступления.

Финансовый механизма позволяет организациям, учреждениям:

1. Учреждениями и организациям по своему усмотрению использовать находящиеся в их распоряжении материально-трудовые и значительную часть финансовых ресурсов (продажа, обмен, сдача в аренду, передавать бесплатно здания, сооружения, транспортные средства и другие ценности). Еще предприятия и учреждения могут списывать имущество.

2. Многие учреждения и организации перешли на оказание услуг платно. Учреждения и организации имеют право самостоятельно перестраивать тарифы на платные услуги.

3. Учреждения и организации перешли на использование разнообразных форм хозяйствования, включая арендные отношения, индивидуально-трудовую деятельность, а также внедрение различных методов организации и оплаты труда. Расширены права руководителей в области оплаты труда. Руководитель самостоятельно устанавливает должностные оклады, в пределах фонда заработной платы, надбавки, доплаты.

4. Произошел отказ планирования от достигнутого к нормативному методу. В организациях и учреждениях формируется следующие фонды:

1) фонд производственного и социального развития

2) фонд материального поощрения

3) фонд валютных отчислений.

Основными источниками формирования является совокупный доход учреждения и доход это определяется в соответствии с нормативами, периодичность отчислений в эти фонды.

3. Стратегические и тактические аспекты финансового менеджмента

Финансовый менеджмент предполагает современные теории управления и финансов, бухгалтерский учет и финансовые вычисления, прочное правовое обеспечение.

В настоящее время управление финансами на предприятии ведется по двум направлениям:

1) как распорядиться имеющимися финансовыми ресурсами (управление активами) - какими должны быть структура активов, соотношение товарно-материальных ценностей и денежных ресурсов, как организовать оборотные средства с целью наиболее эффективного их использования на всех стадиях кругооборота;

2) как привлечь необходимые финансовые ресурсы (управление пассивами) - поиск возможных источников средств, формирование их оптимальной структуры, обеспечивающей максимальную отдачу на каждую единицу капитала предприятия.

Искусство финансового управления заключается в сочетании действий и решений по:

обеспечению устойчивого текущего финансового положения предприятия,

его платежеспособности и ликвидности,

перспектив развития, подкрепленных долгосрочными источниками финансирования, формирующими структуру активов.

Таким образом, финансовый менеджмент как наука представляет собой систему знаний по эффективному управлению денежными фондами и финансовыми ресурсами предприятий для достижения стратегических целей и решения тактических задач. Как система управления финансовый менеджмент организует взаимоотношения внутри предприятия и за его пределами.

Финансовый менеджмент реализует себя в присущих ему функциях. Вместе с тем финансовый менеджмент имеет выраженную специфику -- управление денежными потоками, поэтому его функции в значительной мере предопределены задачами финансов предприятий.

Использование распределительной функции финансов обеспечивает эффективную структуру капитала предприятия, а также формирование фондов финансовых ресурсов. Являясь приоритетной структурой в общей системе управления, финансовый менеджмент призван таким образом организовать финансовые потоки, чтобы обеспечить эффективный и бесперебойный воспроизводственный процесс на предприятии.

Обеспечение достаточности денежных средств для нормального функционирования предприятия, сбалансированность материальных и финансовых ресурсов на всех стадиях кругооборота достигаются благодаря воспроизводственной функции финансового менеджмента.

Вторая функция финансового менеджмента -- организационная обеспечивает системный подход в организации управления денежными потоками и фондами, взаимодействие функциональных структур предприятия для достижения намеченного финансового результата. Организационная функция предполагает взаимную увязку ресурсов в пространстве и во времени.

Финансовое планирование как функция финансового менеджмента задает количественную определенность предполагаемым процессам и мероприятиям. Базируясь на анализе хозяйственной деятельности предприятия, финансовое планирование формирует конкретные показатели, задает экономические пропорции развития благодаря распределению финансовых ресурсов.

В качестве самостоятельной функции финансового менеджмента можно выделить прогнозирование. Прогноз на длительную перспективу показателей деятельности и результатов проводимых мероприятий позволяет выявить определенные тенденции, складывающиеся на рынке, экстраполируя которые на временной отрезок можно разработать варианты стратегии и тактики для достижения намеченной цели.

Стимулирующая функция финансового менеджмента обеспечивает необходимую мотивацию как собственникам, так и всему коллективу предприятия. Заинтересованность в высокой результативности собственного труда обеспечивается соответствующей организацией системы оплаты.

Контрольная функция финансового менеджмента отражает состояние кругооборота ресурсов, эффективность хозяйствования, обеспечивает контроль за управленческими решениями в области финансов, предусматривая сбор необходимой информации, анализ факторов, явившихся причиной отклонения от запланированных параметров.

Эффективность финансового менеджмента зависит от правильного использования функций, знания приемов управления, стандартов учета и нормативных актов, регулирующих деятельность предприятия, умения и навыков оценки конкретных финансовых ситуаций, использования современных информационных систем и программного обеспечения.

Как система управления финансовый менеджмент предполагает наличие субъекта и объекта управления. В качестве субъектов управления на предприятии могут выступать должностные лица финансовой службы либо работники, в компетенцию которых входит управление организацией денежного оборота предприятия. Финансовая деятельность может быть распределена между службами и исполнителями, находящимися на разных иерархических уровнях управления. Поскольку малый бизнес не предполагает глубокого разделения управленческих функций, в качестве субъектов финансового менеджмента могут выступать руководитель предприятия и бухгалтер.

Объектами управления в финансовом менеджменте являются денежные поступления и выплаты, составляющие денежный оборот предприятия. Управляемый денежный поток представляет замкнутый цикл притока и оттока средств предприятия, размеры которого зависят от объема продаж, величин дебиторской и кредиторской задолженности, необходимых запасов, структуры капитала, финансовых ресурсов и т.п.