Таблиця 2.12

Аналіз структури лізингових операцій діяльності ПАТ КБ «Приват-банк» за видами

Що стосується ПАТ КБ «Приват-банк», то він надає перевагу більше відмовному лізингу, однак тенденція така, що в порівнянні з 2009 роком в 2011 році питома вага відновного лізингу збільшується.

Прибуток від лізингових операцій дорівнює різниці між сумою фактично отриманої орендної плати і сумою нарахованої амортизації на лізингове майно, а сума доходу -- сумі фактично отриманої орендної плати. Отже, щоб розрахувати рівень дохідності лізингових операцій, можна скористатися такими формулами:

.

.

.

.

.

Отже, проведемо аналіз ефективності лізингових операцій ПАТ КБ «Приват-банк».

Наведені дані свідчать, що, незважаючи на те, що лізингові операції в діяльності ПАТ КБ «Приват-банк» посідають незначне місце, їх ефективність досить висока. Так, у 2011 році дохідність лізингових операцій у розрахунку на 1 грн. лізингового майна, переданого в оренду, у порівнянні до 2009 року, зросла на 0,8 процентного пункту і досягла у 2011 році 22,5 %. Рівень цих показників достатньо високий, що свідчить про вигідність цих операцій для банку. Це підтверджується і динамікою та значенням інших показників. У 2009 році рентабельність лізингових операцій становила 9,5 %, а в 2011 році підвищилася до 10,9 %. За аналізований період зросла і частка доходів від лізингу в загальних доходах банку. У 2009 році вона становила 1,7 %, а в 2011 році вже 4,8 %. Для порівняння частка лізингового майна в загальних активах банку була, відповідно, 0,22 та 0,43 %. Порівнюючи ці показники з аналогічними за іншими видами банківської діяльності, можна зробити висновок про доцільність та ефективність їх подальшого розширення. При цьому необхідно зазначити, що у ПАТ КБ «Приват-банк» є невикористані резерви подальшого збільшення суми прибутку від лізингових операцій, підвищення їх рентабельності та дохідності. Для цього необхідно передати повністю все майно, що призначалося для передання в оренду, в оперативний лізинг орендарям та активніше стягувати з орендарів несплачену орендну плату. Фінансова дисципліна орендарів значно погіршилася, про що свідчать коефіцієнти повноти розрахунків за орендоване майно. У 2009 році він становив 87 % від нарахованої орендної плати, а в базисному - 89,2 %, що негативно відбивається на реальних грошових потоках банку.

Слід зауважити, що ПАТ КБ «Приват-банк» позиціонується як банк, основним напрямком діяльності яких є кредитування бізнесу та споживче кредитування, а також залучення вкладів у населення. Саме цим може пояснюватися незначна питома вага лізингових операцій в загальному прибутку банку, але в умовах потреби вітчизняної економіки в реструктуризації промислового виробництва ПАТ КБ «Приват-банк», як один із найбільших банків країни, має всі можливості для розвитку лізингу та отримання від нього великих прибутків.

2.3 Сучасний стан та динаміка розвитку лізингових операцій банків в Україні

Активна банківська діяльність у лізинговій сфері стає все більше актуальною в умовах стабілізації економіки. Переважна більшість лізингових компаній створюється за участю комерційних банків, такі лізингові компанії називають універсальними. Крім того, такі лізингові компанії можуть бути спеціалізованими, якщо вони створюються крупними виробниками машин та обладнання, та комбінованими, якщо вони створюються крупними фірмами, що спеціалізуються на постачанні та обслуговуванні техніки. Створення універсальних лізингових компаній має переваги, оскільки відразу вирішується дві проблеми: формування джерел фінансування лізингових операцій та їх страхування. За кордоном за рахунок залучених коштів формується приблизно 75 % всіх ресурсів лізингових компаній.

Кредитні стосунки комерційних банків та лізингодавців складаються по-різному. Існує два основних методи участі банків у лізингових операціях: непрямий, коли банк засновує самостійну лізингову компанію або виступає в ролі кредитора лізингодавця, та прямий, коли банк сам є

В Україні в сучасних умовах як прямий, так і непрямий методи участі банків у лізинговому бізнесі мають переваги та недоліки. При непрямому методі участі банків у лізинговому бізнесі комерційні банки надають гарантовані кредити окремо з кожної операції після дослідження платоспроможності клієнта або негарантовані кредити, тобто звичайні банківські кредити компанії, як всім іншим позичальникам. У разі кредитування лізингових операцій банк може розглядати їх як звичайні активні операції з надання позик клієнтам, але може бути розроблений спеціальний механізм видачі та погашення кредитів для цього типу позичальників.

Порівняно з непрямим методом участі комерційних банків у лізингових операціях прямий метод має перевагу в тому, що банки вже організаційно сформовані. Для проведення комерційними банками лізингових операцій необхідно лише виділити в їх структурі спеціальний відліт або групу робітників з певним досвідом банківської роботи або знаючих специфіку даних операцій.

Аналіз лізингової діяльності в Україні свідчить про те, що упродовж 2005-2009 рр. кількість лізингових компаній збільшується. Цьому сприяють такі фактори: зростання зацікавленості у лізингу з боку іноземних банків, що увійшли на український ринок; зростання обізнаності щодо лізингу серед широкої громадськості та державних службовців; швидкий розвиток фінансових ринків України, а також кращий доступ до кредитних ресурсів. У 2010-2011 рр. спостерігається припинення активного росту кількості лізингових компаній: у 2010 р. - зменшення їхнього числа порівняно з минулим періодом, на 20 компаній (9,6 %); у 2011 р. кількість лізингодавців продовжує збільшуватись (рис. 2.8).

Рис. 2.8. Динаміка кількості лізингових компаній [86]

У табл. 2.8 проаналізуємо динаміку кількості лізингових компаній в Україні за 2004-2011 рр. За підсумками 2011 р., відзначилась позитивна динаміка щодо кількості договорів фінансового лізингу, укладених юридичними особами та фінансовими компаніями. Кількість укладених договорів фінансового лізингу за 2011 р. збільшилась на 2088 (69,4 %), порівняно з 2010 р., і становила 5095 договорів (рис. 2.9, табл. 2.14).

Таблиця 2.14

Динаміка кількості лізингових компаній в Україні [85]

Експерти пов'язують тенденцію як з відновленням деяких секторів економіки, так і з появою інтересу до покупки уживаних авто (велика частка договорів лізингу припадає на лізинг автотранспорту). Одним із факторів, що підштовхнули споживача активніше цікавитися можливостями послуг лізингу, стало прийняття у червні законодавчих коректив, що змінили порядок здійснення операцій з покупки-продажу вживаного авто на товарній біржі. У вартісному вираженні обсяг укладених договорів у 2011 р. збільшився порівняно з минулим роком майже вдвічі і становив 4,97 млрд. грн. (рис. 2.9, табл. 2.16).

Спостерігається зменшення частки фінансування за рахунок власного капіталу від 35,49 % у 2010 р. до 13,15 % у 2011 р. та збільшення частки фінансування за рахунок позичкових коштів, зокрема банківських кредитів від 64,5 % у 2010 р. до 86,6 % у 2011 р.

Рис. 2.9. Кількість і вартість укладених лізингових угод за 2004-2011 рр.

Таблиця 2.15

Динаміка кількості укладених лізингових угод за 2004-2011 рр. [85]

Таблиця 2.16.

Динаміка вартості укладених лізингових угод за 2004-2011 рр.

На сьогодні загальний річний обсяг лізингових угод у світі становить приблизно 512 млрд. дол. США. Лізинг посідає важливе місце в економіці багатьох країн і є ознакою їхнього прогресивного розвитку. На багатьох розвинених ринках, таких як Сполучені Штати, лізинг є найбільшим джерелом зовнішнього фінансування, за допомогою якого придбаваються близько 50 % техніки. У країнах Чехії, Естонії, Угорщини оновлення основних фондів підприємства на 30-40 % відбувається за рахунок лізингу [65].

У пошуках фінансових ресурсів для розвитку бізнесу більшість компаній все частіше віддають перевагу лізингу перед кредитом, особливо в сьогоднішній ситуації, коли отримати кредит дуже складно.

Лізинг в Україні перебуває у зародковому стані, суб'єкти ринку ще не структуровані, вести мову про струнку лізингову систему наразі недоречно, існують лише окремі її елементи, до яких належать Державний лізинговий фонд (підпорядкований АПК), лізингові компанії ВАТ «Украгромашінвест», ВАТ «Укртранслізинг» (створені рішеннями уряду), ЗАТ «Укрдержлізинг», 16 комерційних компаній, об'єднаних Всеукраїнською асоціацією «Укрлізинг», та незначна кількість «неасоційованих» операторів ринку.

За даними асоціації «Українське об'єднання лізингодавців» кількість укладених договорів фінансового лізингу в 2 кварталі 2012 року збільшилась на 1720 (181%) у порівнянні з аналогічним періодом минулого року і склала 2668 договорів. У вартісному вираженні, обсяг укладених договорів за 2 квартал 2012 року збільшився у порівнянні з минулим роком на 280% і склав 2,768 млрд. грн. Вартість діючих договорів фінансового лізингу станом на кінець 2 кварталу 2012 р. збільшилася на 2,7 млрд. грн. у порівнянні з першим кварталом 2012 р. і становить 31,9 млрд. грн. Даний показник вже фактично відповідає до кризовим темпам розвитку ринку. Загальна вартість договорів фінансового лізингу, що діяла, на кінець першого півріччя поточного року досягла найвищої точки в історії ринку.

Середня вартість діючої угоди станом на кінець 2 кварталу 2012 р. збільшилася на 0,29 млн. грн. (20%) і становить приблизно 1,75 млн. грн. В кількісному вираженні обсяг діючих договорів на кінець 2 кварталу 2012 року становить 18258 угод [77].

Цього року, як свідчить статистика, на ринку лізингу у порівнянні з 2011 роком спостерігається тенденція до збільшення частки короткострокових договорів (до двох років) на 2,51% питомої ваги та зменшення на 1,76% питомої ваги довгострокових договорів (більше 10 років), інші види договорів змінились несуттєво, а також до істотного збільшення середньої вартості договору (на 20% за рік).

Серед договорів фінансового лізингу у другому кварталі 2012 року, як і раніше (рис. 2.10), переважають угоди в галузі транспорту (57,2%), сільського господарства (14,7%), будівництва (7,4%) та сфері послуг (5,3%). Найбільшим попитом серед предметів лізингу користується транспорт (50,1%), а також сільськогосподарська техніка (14,7%) та комп'ютерна техніка (5,7%) [128].

Рис. 2.10. Вартісний розподіл договорів фінансового лізингу за видом обладнання

Ще однією відмінною рисою стала зміна структури джерел фінансування лізингових операцій. Якщо в першій половині минулого року доля позикових засобів (в основному банківських) у фінансуванні лізингу знаходилася на рівні 33%, то до кінця червня 2012 р. вона досягла вже 85%, питома вага власних коштів лізингових компаній у порівнянні з минулим роком зменшилась більш ніж на 52% і становить 14,61% [128].

Лізингові компанії, на відміну від банків, зв'язаних жорсткими резервними вимогами, набагато активніше нарощують портфелі. За рік лізинговий ринок виріс на 12%, а його об'єм на кінець поточного півріччя досяг найбільшого в своїй історії показника в 31,9 млрд. грн.

Успіхи першого півріччя учасники ринку приписують не лише загальному поліпшенню економічної ситуації, але також значному поліпшенню законодавчого поля для лізингу. Певну роль в цьому зіграла і обмеженість доступу юридичних осіб до кредитних ресурсів банків. Податковий кодекс вніс сприятливі зміни до оподаткування лізингових операцій, усунувши ряд дискримінаційних норм. З-під ПДВ були виведені комісії лізінгодавців з договорів фінансового лізингу, а лізінгоотримувачам повернене право відносити 100% витрат на оперативний лізинг транспорту на валові витрати [84].

Протягом першого півріччя 2011 р. операції лізингу фінансували всього 2-3 компанії, тоді як зараз ми спостерігаємо вже порядку 10 активних гравців. На відміну від банків, в лізингових компаній менш жорсткий регулювальник і немає жорстких резервних вимог, що сприяє швидкому відновленню ринку.

У короткостроковій перспективі на ринку лізингу прогнозують підвищення вимог лізингових компаній до фінансового стану потенційних клієнтів. Значне зростання ринку можна чекати за рахунок збільшення попиту на лізингові послуги з боку аграрного сектора, а також попиту компаній на будівельну техніку, який лише зростатиме у міру наближення Євро-2012, пожвавлення ринку автолізингу і лізингу з повним комплексом сервісних послуг», адже у липні 2012 р. кількість профінансованого транспорту досягла майже тисячі одиниць в порівнянні з 340 авто за такий же період 2011 р. Якщо за результатами півріччя доля лізингу в об'ємах продажів склала 3,1%, то вже за результатами липня об'єми лізингових продажів досягли рівня 4,4% [84].

Як показують дослідження, ринок лізингових послуг в Україні починає "набирати масштабності". Перспективність і привабливість лізингових операцій для усіх суб'єктів, які беруть участь в лізинговому процесі, позитивні тенденції розвитку економіки України, а також величезна ємність ринку, призводять до того, що потреба у лізингу буде впевнено зростати, що й вимагає ґрунтовнішого дослідження особливостей функціонування ринку лізингових послуг.

Розвиток лізингу в Україні допоможе розвитку малого та середнього бізнесу. Це, у свою чергу, призведе до багатьох позитивних змін в економіці. Зокрема, до лізингових операцій залучаться великі кошти банківських установ, страхових, акціонерних та інших товариств. Відбудеться стовідсоткове кредитування, яке не вимагатиме негайного початку платежів. Контракт з лізингу буде набагато простіше отримуватися, ніж позика. Отримання необхідного обладнання в лізинг стане вигіднішим, ніж за контрактом купівлі-продажу. Також виникне можливість отримати додаткові інвестиції від іноземних партнерів, причому не в грошовому вираженні, а в машинах та устаткуванні. Через лізинг можна буде оперативно реконструювати виробництво та направляти зекономлені кошти на інші потреби.

З метою активізації розвитку лізингу в Україні доцільно провести комплекс заходів, який передбачатиме створення сприятливої законодавчої бази для суб'єктів лізингової діяльності, розвиток механізму сублізингу, удосконалення кредитування, амортизації; розширення структур лізингу, урізноманітнення джерел фінансування лізингу (приватний капітал); зниження вартості кредитних ресурсів до рівня, який би не перевищував 20% річних, для забезпечення ефективності лізингових операцій; розвиток системи гарантій, щоб уникнути будь-якої застави при лізингу; зниження вартості нотаріальних послуг з оформлення договорів лізингу з метою послаблення фінансового навантаження на учасників лізингової угоди; надання податкових пільг щодо операцій з міжнародного лізингу для ввезення на територію України високотехнологічного устаткування; створення лізингових центрів, які б спеціалізувалися на обслуговуванні малих підприємств; організацію при обласних лізингових центрах відділів з формування бази даних про попит та пропозицію на обладнання й устаткування; розроблення державної програми підтримки лізингу, яка б передбачала залучення банківського сектору до розвитку лізингових послуг та ін.

РОЗДІЛ ІІІ. ШЛЯХИ ВДОСКОНАЛЕННЯ РОЗВИТКУ ПРОВЕДЕННЯ ЛІЗИНГОВИХ ОПЕРАЦІЙ В КОМЕРЦІЙНОМУ БАНКУ

3.1 Недоліки в сфері оподаткування та правового регулювання лізингової діяльності, шляхи їх усунення

Досліджуючи нормативне регулювання лізингових відносин, виявлено ряд суперечностей:

1) що стосуються визначення лізингу та є некоректними з наступних міркувань:

- визначення лізингу через поняття підприємницької діяльності, інвестування власних або залучених коштів може спричинити заміну його сутності та змісту, оскільки: поняття підприємницької діяльності за своїм змістом згідно з ГКУ [2] є більш широким, ніж поняття лізингу; лізинг є підприємницькою діяльністю, спрямованою на інвестування як власних (прибуток, амортизаційні відрахування, відшкодування збитків від аварій, стихійного лиха, грошові накопичення та заощадження громадян, юридичних осіб, і т. п.), так і залучених фінансових коштів (кошти, отримані від продажу акцій, пайові та інші внески громадян та юридичних осіб [4]);