Управленческий анализ в машиностроительной отрасли

В третьем квартале 2010г. по сравнению со вторым кварталом 2010г. выручка выросла на 300 тыс. руб. или 1,61%;

В четвертом квартале 2010г. по сравнению с третьим кварталом 2010г. выручка выросла на 1000 тыс. руб. или на 5,29 %.

Метод скользящей средней

Выручка
15240	46780
15740	15599	51140
15800		17047	53500
19600			17833	56300
18100				18767	55600
18600					18533	57400
18900						19133
19900



Цепной метод

Квартал	Выработка	Абсол.измен.	Темп роста	Темп прироста
1	102,28	-	-	-
2	101,55	-0,73	99,29	-0,71
3	100,64	-0,91	99,10	-0,90
4	97,03	-3,61	96,41	-3,59
1	98,37	1,34	101,38	1,38
2	97,89	-0,48	99,51	-0,45
3	97,42	-0,47	99,52	-0,48
4	93,87	-3,55	96,36	-3,64

Во втором квартале 2009г. по сравнению с первым кварталом 2009г. выработка снизилась на 0,73 руб. или 0,71%;

В третьем квартале 2009г. по сравнению со вторым кварталом 2009г. выработка снизилась на 0,91руб. или 0,90%;

В четвертом квартале 2009г. по сравнению с третьим кварталом 2009г. выработка снизилась на 3,61руб. или на 3,59%;

В первом квартале 2010г. по сравнению с четвертым кварталом 2009г. выработка выросла на 1,34руб. или на 1,38%;

Во втором квартале 2010г. по сравнению с первым кварталом 2010г. выработка снизилась на 0,48руб. или 0,45%;

В третьем квартале 2010г. по сравнению со вторым кварталом 2010г. выработка снизилась на 0,47руб. или 0,48%;

В четвертом квартале 2010г. по сравнению с третьим кварталом 2010г. выработка снизилась на 3,55руб. или на 3,64%.

Метод скользящей средней

Выработка
102,28	304,47
101,55	101,49	299,22
100,64		99,74	296,04
97,03			98,68	293,29
98,37				97,76	293,68
97,89					97,89	289,18
97,42						96,39
93,87

Цепной метод

Квартал	Коб	Абсол.измен.	Темп роста	Темп прироста
1	3,084	-	-	-
2	3,693	0,609	119,75	19,75
3	2,537	-1,456	68,70	-31,30
4	3,003	0,466	118,37	18,37
1	79,74	76,737	2655,34	2555,34
2	226,8	147,06	284,42	184,42
3	98,953	-127,9	43,63	-56,37
4	276,4	177,45	279,32	179,32

Во втором квартале 2009г. по сравнению с первым кварталом 2009г. коэффициент оборачиваемости увеличился на 0,609 или 19,75 %;

В третьем квартале 2009г. по сравнению со вторым кварталом 2009г. коэффициент оборачиваемости снизился на 1,456 или 31,30 %;

В четвертом квартале 2009г. по сравнению с третьим кварталом 2009г. коэффициент оборачиваемости увеличился на 0,466 или на 18,37 %;

В первом квартале 2010г. по сравнению с четвертым кварталом 2009г. коэффициент оборачиваемости увеличился на 76,737 или на 2555,34 %;

Во втором квартале 2010г. по сравнению с первым кварталом 2010г. коэффициент оборачиваемости увеличился на 147,06 или 184,42 %;

В третьем квартале 2010г. по сравнению со вторым кварталом 2010г. коэффициент оборачиваемости снизился на 127,9 или 56,37 %;

В четвертом квартале 2010г. по сравнению с третьим кварталом 2010г. коэффициент оборачиваемости увеличился на 177,45 или на 179,32 %.

Метод скользящей средней

Коб
3,084	9,314
3,693	3,105	9,233
2,537		3,078	85,28
3,003			28,43	309,5
79,74				103,18	405,49
226,8					135,16	602,15
98,953						200,72
276,4

Цепной метод

Год	Мо	Абсол.измен.	Темп роста	Темп прироста
2006	1,95	-	-	-
2007	1,98	0,03	101,54	1,54

Глава 2. Анализ объемов производства и продажи продукции

Объем реализованной продукции можно описать следующей зависимостью:

где N - объем продаж;

N_Т - товарная продукция (объем выпуска продукции);

N_зап1, N_зап2 - запасы готовой продукции на начало и конец периода;

N_отгр1, N_отгр2 - остатки отгруженной продукции на начало и конец периода.

Взаимосвязь между товарной, валовой продукцией и незавершенным производством:

,

где N_В - валовая продукция;

N_Т - товарная продукция;

НЗП₁,НЗП₂ - остаток незавершенного производства на начало и конец соответствующего периода.

Задача 1. Определить показатели валовой и товарной продукции, используя формулы. Изучить динамику валовой и товарной продукции в сопоставлении с объемом продаж.

Таблица 8 - Показатели товарной и валовой продукции и объемов продаж

показатель	квартал
	1	2	3	4	1	2	3	4
затраты в незавершенном производстве (издержках обращения)	242	315	305	412	114	21	85	18
готовая продукция и товары для перепродажи	1316	1128	1559	1408	-	-	-	-
товары отгруженные	161	105	169	137	-	-	-	-
Объем продаж	15240	15740	15800	19600	18100	18600	18900	19900
Товарная продукция		14996	16295	19417	18100	18600	18900	19900
Валовая продукция		15813	15790	19707	17802	18507	18964	19833

Таблица 9 - Динамика валовой и товарной продукции в сопоставлении с объемом продаж

Объем продаж	Абсол. отклон.	Темп роста	Темп прироста	Товарная продукция	Абсол. отклон.	Темп роста	Темп прироста	Валовая продукция	Абсол. отклон.	Темп роста	Темп прироста
15240	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-
15740	500	103,28	3,28	14996	-	-	-	15813	-	-	-
15800	60	100,38	0,38	16295	1299	108,66	8,66	15790	-23	99,85	-0,15
19600	3800	124,05	24,05	19417	3122	119,16	19,16	19707	3917	124,63	24,63
18100	-1500	92,35	-7,65	18100	-1317	93,22	-6,78	17802	-1905	90,33	-9,67
18600	500	102,76	2,76	18600	500	102,76	2,76	18507	705	103,96	3,96
18900	300	101,61	1,61	18900	300	101,61	1,61	18964	457	102,47	2,47
19900	1000	105,29	5,29	19900	1000	105,29	5,29	19833	869	104,58	4,58

Вывод: Темп прироста выручки в третьем квартале 2009г. составил 0,38%, а темп прироста товарной продукции составил 8,66%, а темп прироста снизился на 0,15% соответственно.

В четвертом квартале 2009г. темпы прироста объема продаж, товарной и валовой продукции возросли и составили 24,05 %, 19,16 % и 24,63 % соответственно.

В первом квартале 2010г. темпы прироста объема продаж, товарной и валовой продукции снизились на 7,65 %, 6,78% и 9,67 % соответственно.

Во втором квартале 2010г. темпы прироста объема продаж, товарной и валовой продукции возросли на 2,76 %, 2,76% и 3,96 % соответственно.

В третьем квартале 2010г. мы наблюдаем увеличение темпа прироста выручки на 1,61 %, а темпы прироста товарной и валовой продукции снизились на 1,61 % и 2,47% соответственно.

В четвертом квартале 2010г. наблюдается увеличение темпов прироста объема продаж, товарной и валовой продукции на 5,29 %, 5,29 % и 4,58 % соответственно.

Задача 2. На основании исходных данных для каждого варианта оценить выполнение плана по ассортименту, используя данные табл. 7 предисловия.

Для определения планового годового объема выпуска продукции использовать данные удельных весов планового объема выпуска продукции по гр. 4 табл. 7 предисловия.

При анализе осуществлялись расчеты по 2-му году, т.к. проводить анализ выполнения плана по ассортименты за два года при условии, что плановая и фактическая структура выпуска продукции (и их отклонения) одинаковы, нецелесообразно(результаты анализа в относительном выражении будут одинаковыми за оба года, одинаковое не совпадения факта с планом два года подряд врядли возможно, при отклонениях от плана в одном отчетном периоде необходимо производить корректировку плана).

Таблица 10 - Выполнение плана по ассортименту

Изделие	Объем выпуска продукции в сопоставимых ценах, тыс. руб.	Структура выпуска, %	Выполнение плана, %	Отклонение удельного веса, +/-	Засчитывается в выполнение плана, тыс. руб.
	план	факт	план	факт
1	2	3	4	5	6	7	8
А	26954	34428	35	38	127,73	3	26954
Б	18482	19026	24	21	102,94	-3	18482
В	15402	13590	20	15	88,24	-5	13590
Г	16172	23556	21	26	145,66	5	16172
Итого	77010	90600	100	100	117,65	0	75198

*Фактический годовой объем выпуска продукции (?V_{i 1}) для каждого варианта принять равным:

= 1,2 * (18100 + 18600 + 18900 + 19900) = 90600

где N_i1 - объем продаж продукции в i-ом квартале отчетного года

Фактический годовой объем выпуска продукции (?V_{i 1}) превысил плановый (?V_{i 0}) в сопоставимых ценах на 15 %.

Структуру выпуска продукции принять одинаковой для всех вариантов.

Коэффициент выполнения составляет: (75198 / 77010)*100 = 97,65

Вывод: из приведенных расчетов видно, что план по выпуску перевыполнен по всем изделиям кроме изделия В, объем производства которого сократился. В целом план был перевыполнен на 15%. Коэффициент изменений в ассортименте показал, что план по ассортименту не до выполнен на (1-0,9765)=2,35%. В дальнейшем предприятию рекомендуется производить продукцию по видам в том размере, который будет удовлетворять спрос и не превышать его.

Задача 3. Используя данные решения задачи 2, оценить влияние структурных сдвигов на выполнение производственной программы.

Для характеристики интенсивности структурных преобразований на предприятии можно использовать коэффициент структурной активности, который рассчитывают следующим образом:

Где:

-- изменение удельного веса i-го вида (номенклатурной группы) продукции в общем объеме выпуска (продаж) за исследуемый период;

n -- число номенклатурных групп (видов) продукции.

К_{стр.акт.} = 0,16

Чем активнее структурные преобразования на предприятии, тем выше уровень данного коэффициента. Это свидетельствует о том, что администрация предприятия активно реагирует на изменение конъюнктуры рынка, своевременно обновляя ассортимент продукции.

Для более подробного анализа влияния изменений в структуре на выполнение производственной программы необходимы данные об объемах выпуска продукции в натуральном выражении и ценах за единицу продукции каждого вида.

Задача 4. Используя данные решения задач, оценить влияние качества продукции на изменение объема выпуска товарной продукции и выручки от продаж.

Данных для анализа недостаточно. Необходимы данные о сортах продукции и ценах за единицу продукции каждого сорта и количество выпущенной продукции каждого сорта. Тогда расчет будет произведен по формулам:

?ВП = (Ц1-Ц0) х VВП1

?В=(Ц1-Ц0) х VРП1

Где, Ц0, Ц1 - соответственно цена изделия до и после изменения качества

VВП1- количество произведенной продукции повышенного качества

VРП1 - объем реализации продукции повышенного качества

Структура себестоимости также неизвестна.

Глава 3. Основные средства: анализ состояния и использования

Задача 1. На основе решения задачи 2 в п. 4.3 для модели

:

1. определить тип развития производства в соответствии с данными табл. 4.1;

2. определить относительную экономию ресурсов, а также абсолютную экономию или перерасход ресурсов;

3. подтвердить выводы об относительной экономии графическим способом.

1. Тип развития производства

Во 2-ом квартале 1-го года по сравнению с 1-ым кварталом 1-го года наблюдалось уве-личение выручки в условиях снижения стоимости активной части ОС и одновременного роста фондоотдача Таким образом, тип развития производства в оцениваемом периоде можно оха-рактеризовать как интенсивный.

В 3-ем квартале 1-го года по сравнению со 2-ым кварталом 1-го года наблюдалось уве-личение выручки в условиях увеличения стоимости активной части ОС и одновременного сни-жения фондоотдачи. Таким образом, тип развития производства в оцениваемом периоде можно охарактеризовать как экстенсивный.

В 4-ом квартале 1-го года по сравнению с 3-м кварталом 1-го года наблюдалось увеличение выручки в условиях одновременного роста стоимости активной части ОС фондоотдачи. Рассчитаем уровень интенсификации:

Уинт=?N(Fao) / ?N = 1445/3800=0,38

Тип развития производства можно охарактеризовать, как преимущественно интенсив-ный, если доля изменения результативного показателя за счет качественного фактора составля-ет >0,5, Таким образом, тип развития производства в оцениваемом периоде можно охарактери-зовать как преимущественно экстенсивный.

В 1-ом квартале 2-го года по сравнению с 4-ым кварталом 1-го года наблюдалось уменьшение выручки в условиях роста стоимости активной части ОС и одновременного сниже-ния фондоотдачи. Таким образом, тип развития производства в оцениваемом периоде можно охарактеризовать как экстенсивный.

Во 2-ом квартале 2-го года по сравнению с 1-м кварталом 2-го года наблюдалось уве-личение выручки в условиях снижения стоимости активной части ОС и одновременного роста фондоотдачи. Таким образом тип развития производства в оцениваемом периоде можно охарактеризовать как интенсивный.

В 3-ем квартале 2-го года по сравнению со 2-ым кварталом 2-го года наблюдалось увеличение выручки в условиях снижения стоимости активной части ОС и одновременного роста фондоотдачи. Таким образом тип развития производства в оцениваемом периоде можно охарактеризовать как интенсивный.

В 4-ом квартале 2-го года по сравнению с 3-м кварталом 2-го года наблюдалось увеличе-ние выручки в условиях одновременного роста стоимости активной части ОС фондоотдачи. Рассчитаем уровень интенсификации:

Уинт=?N(Fao) / ?N = 629/1000=0,629, что составляет >0,5.

Таким образом тип развития производства в оцениваемом периоде можно охарактеризо-вать как преимущественно интенсивный.

2. Относительная и абсолютная экономия(перерасход) ресурсов

Относительная экономия

±Эотн = _i+1 - i * I_N

Абсолютная экономия

±Эабс = _i+1 - i

При этом отрицательные значения показателя - это экономия, положительные - перерасход.

Таблица 11 - Относительная и абсолютная экономия (перерасход) активной части ОС

показатель	квартал
	1	2	3	4	5	6	7	8
относительная экономия	-	-369,22	1 211,33	-1 070,30	2 368,02	-1 053,56	-658,26	-456,07
абсолютная экономия	-	-29,08	1 250,55	1 744,52	1 347,61	-640,34	-429,25	268,57
индекс	-	1,04	1,00	1,27	0,92	1,03	1,02	1,06
стоимость ос х индекс	-	9 414,97	9 084,97	13 111,12	11 020,41	13 801,65	12 977,10	13 043,48
Выручка	15240	15740	15800	19600	18100	18600	18900	19900
Стоимость активной части ОС отчетного периода	9 074,83	9 045,75	10 296,30	12 040,82	13 388,43	12 748,09	12 318,84	12 587,41
Стоимость активной части ОС прошлого периода скорректированного на объем реализации отчетного периода	9 074,83	8 676,53	11 507,63	10 970,52	15 756,45	11 694,53	11 660,58	12 131,34



Область, где график стоимости ОС отчетного периода выше графика стоимости ОС прошлого периода - относительный перерасход ресурсов. Наоборот - экономия.

Задача 2. На основе условных данных баланса наличия и движения основных средств, приведенных в табл. 6.2, определите:

а) коэффициент ввода;

б) коэффициент обновления;

в) коэффициент выбытия;

г) коэффициент ликвидации;

д) коэффициент замены;

е) коэффициент расширения

ж) коэффициент износа на конец года

з) коэффициент годности;

и) абсолютную сумму износа основных средств.

Таблица 12 - Баланс наличия и движения основных средств за 2010 год, тыс. руб.

На начало (2010)-го года	Поступило в отчетном году	Выбыло в отчетном году	На конец (2010)-го года
Первона-чальная стоимость, тыс. руб. (4+3)	Сумма накопленной амортизации, % от первоначальной стоимости (67%)	Остаточная стоимость*, тыс.руб. (данные берутся из построенного баланса)	Всего, тыс. руб.	В том числе новых %	Всего, тыс. руб. (2+5-9)	В том числе ликви-дировано, %	Первона-чальная стоимость, тыс.руб. (10+11)	Сумма накопленной амортизации, % от перво-начальной стоимости (46%)	Остаточная стоимость *, тыс. руб. (данные берутся из построенного баланса)
2	3	4	5	6	7	8	9	10	11
20721	5762	14959	8600	7912	12620	10475	16701	5262	11439
Наименование	Формула расчета	Результат
1. коэффициент ввода, %	(5 / 9) * 100	51,49
2. коэффициент обновления, %	(6 / 9) * 100	47,37
3. коэффициент выбытия, %	(7 / 2) * 100	60,96
4. коэффициент ликвидации, %	(8 / 2) *100	50,55
5.коэффициент замены, %	(7-8) / 5 * 100	24,94
6. коэффициент расширения, %	100 - Коэффициент замены	75,06
7. коэффициент износа на конец года, %	(10 / 9) * 100	31,51
8. коэффициент годности на начало года, %	(4 / 2) *100	72,19
9. коэффициент годности на конец года, %	(11 / 9) *100	68,49
10. абсолютная сумма износа ОС на начало года, тыс. руб.	(стр. 3 таблицы)	5762
11. абсолютная сумма износа ОС на конец года, тыс. руб.	(стр. 10 таблицы)	5262

На конец года, объем основных средств снизился на 4020 тыс. руб. за счет значительного превышения суммы выбывших основных средств, по сравнению с поступившими. Поступление основных средств осуществляется в основном за счет ввода в действие новых основных средств стоимостью 7912 тыс. руб. из 8600 тыс. руб., всех поступивших основных средств. Выбытие основных средств происходил, в том числе и за счет ликвидации основных средств, которая составила 50,55%, от всего объема выбывших основных средств. Расчет коэффициента обновления показал, что 47,37 % в основных средствах на конец года составляют новые основные средства. Расчет коэффициента выбытия показал, что по причине изношенности из хозяйственного оборота выбыло 60,96 % основных средств. Превышение коэффициента выбытия над коэффициентом обновления, является отрицательным моментом в деятельности организации. Расчет коэффициента износа показал, что 46% основных средств пришли в негодность. Высокий коэффициент замены обусловлен высокой стоимостью выбывших основных средств в результате износа. Отсюда коэффициент расширения имеет низкий процент. Возрастание коэффициента износа и снижение показателя коэффициента годности на начало 2010г. обусловлены следующими факторами: использование метода начисления амортизации по данным бухгалтерского учета; приобретением основных средств, бывших в употреблении, от других организаций с высоким уровнем износа; заниженными темпами обновления основных средств и т.д. На конец года коэффициент годности выше коэффициента износа, что является фактом, положительно характеризующим деятельность организации. Абсолютная сумма износа снизилась на конец 2010г. на 5262 тыс. руб., в сравнении с началом года.

Глава 4. Анализ оборотных средств

Задача 1. На основании данных для построенных балансов:

1) определить следующие показатели:

-коэффициент покрытия текущих обязательств оборотными активами;

-собственный капитал в обороте;

-доля собственного капитала в обороте;

-коэффициент закрепления оборотных средств;

для рассчитанных показателей построить временные ряды, тренд и определить параметры трендов для анализируемых показателей;

построить прогноз изменения показателей на два квартала (n+2)-го года для временных рядов, отображенных в п. 2.

Сделать выводы.

К текущим обязательствам относятся:

-Займы и кредиты;

-Кредиторская задолженность;

-Задолженность перед участниками (учредителями) по выплате доходов;

-Прочие краткосрочные обязательства.

Таблица 13 - Расчет коэффициента текущей ликвидности

Год	Квартал	Ктл	Расчет
2009	1	0,82	12972 / 15793
	2	0,92	12965 / 14145
	3	1,03	16414 / 15920
	4	1,10	16626 / 15147
2010	1	0,36	5266 / 14460
	2	0,38	4588 / 11989
	3	0,60	4884 / 8289
	4	0,53	3922 / 7371

Методы расчета показателей ряда динамики

Цепной метод

Квартал	Ктл	Абсолют. изменение Коэф.	Темп роста %	Темп прироста %
1	0,82	--	--	--
2	0,92	0,10	112,20	12,20
3	1,03	0,11	112	12
4	1,10	0,7	106,80	6,80
1	0,36	-0,74	32,72	-67,28
2	0,38	0,02	105,56	5,56
3	0,60	0,22	157,90	57,90
4	0,53	-0,07	88,33	11,67

Во втором квартале 2009г. по сравнению с первым кварталом 2009г. коэффициент текущей ликвидности увеличился на 0,10% темп прироста составил 12,20 %;

В третьем квартале 2009г. по сравнению со вторым кварталом 2009г. коэффициент текущей ликвидности увеличился на 0,11%, темп прироста составил 12%;

В четвертом квартале 2009г. по сравнению с третьим кварталом 2009г. коэффициент текущей ликвидности увеличился на 0,7%, темп прироста составил 6,80%;

В первом квартале 2010г. по сравнению с четвертым кварталом 2009г. коэффициент текущей ликвидности уменьшился на 0,74%, темп прироста снизился на 67,28%;

Во втором квартале 2010г. по сравнению с первым кварталом 2010г. коэффициент текущей ликвидности увеличился на 0,02%, темп прироста составил 5,56 %;

В третьем квартале 2010г. по сравнению со вторым кварталом 2010г. коэффициент текущей ликвидности увеличился на 0,22%, темп прироста составил 57,90 %;

В четвертом квартале 2010г. по сравнению с третьим кварталом 2010г. коэффициент текущей ликвидности снизился на 0,07%, темп прироста снизился на 11,67 %.

Метод скользящей средней

Квартал	Ктл
1	0,82	2,77
2	0,92	0,92	3,05
3	1,03		1,02	2,49
4	1,10			0,83	1,84
1	0,36				0,61	1,34
2	0,38					0,45	1,51
3	0,60						0,50
4	0,53

Таблица 14 - Расчет собственного капитала в обороте и доли собственного капитала в обороте

Год	Квартал	СОС, тыс. руб.	Доля СОС, %
2009	1	-3143	-24,23
	2	-1469	-11,33
	3	269	1,04
	4	1168	7,03
2010	1	-9489	-180,19
	2	-7646	-166,65
	3	-3785	-77,50
	4	-3599	-91,76

Цепной метод

Квартал	СОС	Абсолют. изменение Коэф.	Темп роста %	Темп прироста %
1	-3143	--	--	--
2	-1469	-1674	46,74	-53,26
3	269	-1738	-18,31	-118,31
4	1168	-899	434,20	334,20
1	-9489	-10657	-812,81	-912,81
2	-7646	1841	80,57	-19,42
3	-3785	3861	49,50	-50,50
4	-3599	186	95,09	-4,91

Метод скользящей средней

Квартал	СОС
1	-3143	-4343
2	-1469	-1447,67	-32
3	269		-10,67	-8052
4	1168			-2684	-15967
1	-9489				-5322,33	-20920
2	-7646					-6973,33	15030
3	-3785						5010
4	-3599



Цепной метод

Квартал	Доля СОС, %	Абсолют. изменение Коэф.	Темп роста %	Темп прироста %
1	-24,23	--	--	--
2	-11,33	-35,56	46,76	-53,24
3	1,04	12,37	-9,18	-109,18
4	7,03	5,99	675,96	575,96
1	-180,19	-173,16	-2563,16	-2663,16
2	-166,65	346,84	92,89	-7,51
3	-77,50	244,15	4,50	-95,50
4	-91,76	169,26	118,4	18,4

Метод скользящей средней

Квартал	Доля СОС
1	-24,23	-34,52
2	-11,33	-11,51	3,26
3	1,04		1,09	-162,87
4	7,03			-54,29	-339,81
1	-180,19				-113,27	-424,34
2	-166,65					-141,45	-335,19
3	-77,50						-111,97
4	-91,76



Кз = Средняя стоимость ОА / Выручка

Таблица 15 - Расчет коэффициент закрепления

Год	Квартал	Кзакреп.
2009	1	0,85
	2	0,82
	3	1,03
	4	0,85
2010	1	0,29
	2	0,25
	3	0,26
	4	0,20

Цепной метод

Квартал	Кзакреп.	Абсолют. изменение Коэф.	Темп роста %	Темп прироста %
1	0,85	--	--	--
2	0,82	-0,03	96,47	-3,53
3	1,03	0,21	125,61	25,61
4	0,85	-0,18	82,52	-17,48
1	0,29	-0,56	34,11	-65,88
2	0,25	-0,04	86,21	-13,79
3	0,26	0,01	104	4
4	0,20	-0,06	76,92	-23,08

Метод скользящей средней

Квартал	Кзакреп.
1	0,85	2,7
2	0,82	0,9	2,7
3	1,03		0,9	2,17
4	0,85			0,72	1,39
1	0,29				0,46	0,8
2	0,25					0,27	0,71
3	0,26						0,24
4	0,20

Вывод:

коэффициент покрытая в анализируемых периодах отвечает нормативному значению,что расценивается положительно, либо превышает его (что свидетельствует об излишках обо-ротных средств, которые можно, например, направить на финансирование внеоборотных акти-вов). Прогноз на 2 квартала показал снижение данного показателя в сторону нормативного зна-чения, что также расценивается положительно;

из динамики значений собственного капитала в обороте и доли собственного капитала в обороте видно, что точно прогнозировать будущие значения с помощью линейного тренда сложно. Столь сильные перепады на графике в сторону снижения показателей вызваны убы-точностью деятельности в эти периоды и недостатком собственных средств для финансирования оборотных активов;

снижение коэффициента закрепления оборотных средств в динамике свидетельствует о повышении эффективности использования оборотных средств и расценивается положительно; также расценивается положительно дальнейшее прогнозируемое снижение этого показателя.

Задача 2. На основе решения задачи в п. 1 для модели

определить тип развития производства в соответствии с данными табл. 4.1;

определить относительную экономию ресурсов, а также абсолютную экономию или перерасход ресурсов;

подтвердить выводы об относительной экономии графическим способом.

1. Тип развития производства.

В период с 1-го по 4-й квартал 1-го года наблюдалось увеличение выручки в условиях снижения стоимости нормируемых оборотных средств и одновременного роста коэффициента оборачиваемости нормируемых оборотных средств. Таким образом, тип развития производства в оцениваемом периоде можно охарактеризовать как интенсивный.

В 1-ом квартале 2-го года по сравнению с 4-м кварталом 1-го года наблюдалось сниже-ние выручки в условиях одновременного сокращения стоимости нормируемых оборотных средств и значения коэффициента оборачиваемости. Таким образом, тип развития производства в оцениваемом периоде можно охарактеризовать как преимущественно экстенсивный,

В период со 2-го по 3-й квартал 2-го года наблюдалось увеличение выручки в условиях снижения стоимости нормируемых оборотных средств и одновременного роста коэффициента оборачиваемости нормируемых оборотных средств. Таким образом, тип развития производства в оцениваемом периоде можно охарактеризовать как интенсивный.

В 4-ом квартале 2-го года по сравнению с 3-м кварталом 2-го года наблюдалось увеличение выручки в условиях одновременного роста стоимости нормируемых оборотных средств и значения коэффициента оборачиваемости.

Таким образом тип развития производства в оцениваемом периоде можно охарактеризо-вать как преимущественно интенсивный.

2. Относительная и абсолютная экономия(перерасход) ресурсов

Относительная экономия

±Эотн Об = Об _i+1 - Об_i * I_N

Абсолютная экономия

±Эабс Об = Об _i+1 - Об _i

При этом отрицательные значения показателя - это экономия, положительные - перерасход.

Таблица 16 - Относительная и абсолютная экономия (перерасход) стоимости нормируемых оборотных средств

показатель	квартал
	1	2	3	4	5	6	7	8
относительная экономия	-	-718	3397	-3519	-8898	-5291	223	-1221
абсолютная экономия	-	-7	3449	-381	-11360	-678	296	-962
Индекс In(выручка n+1 / выручка n)		1,033	1,004	1,241	0,924	1,028	1,016	1,053
стоим ос*индекс		13393	16480	20633	4866	1717	4962	4130
Выручка	15240	15740	15800	19600	18100	18600	18900	19900
Стоимость оборотных средств отчетного периода	12972	12247	19811	13107	-3632	-703	7117	2701
Стоимость оборотных средств прошлого периода , скорректированных на объем реализации	12972	12958	19863	16245	-6094	3910	5180	2960

Область, где график нормируемых оборотных средств отчетного периода выше графика нормируемых оборотных средств прошлого периода - относительный перерасход ресурсов. Наоборот - экономия.

Глава 5. Анализ материальных ресурсов

Задача 1. На основе решения задачи в п. 1 для модели N = M_З-M_B:

определить тип развития производства в соответствии с данными табл. 4.1;

определить относительную экономию ресурсов, а также абсолютную экономию или перерасход ресурсов;

подтвердить выводы об относительной экономии графическим способом.

1. Тип развития производства

Во 2-ом квартале по сравнению с 1-м кварталом 1-го года наблюдалось увеличение выручки в условиях снижения материальных за-трат и одновременного роста материалоотдачи. Таким образом, тип развития производства е оцениваемом периоде можно охарактеризовать как интенсивный.

В 4-ом квартале 1-го года но сравнению с 3-м кварталом 1-го года наблюдалось увеличение выручки в условиях снижения материальных за-трат и одновременного роста материалоотдачи. Таким образом, тип развития производства е оцениваемом периоде можно охарактеризовать как интенсивный.

В 1-ом квартале 2-го года по сравнению с 4-м кварталом 1-го годэ наблюдалось снижение выручки в условиях одновременного увеличения материальных затрат и материалоотдачи. Таким образом, тип развития производства в оцениваемом периоде можно охарактеризовать как преимущественно экстенсивный.

В период со 2-го по 3-й квартал 2-го года наблюдалось увеличение выручки в условиях снижения материальных затрат и одновременного роста материалоотдачи. Таким образом, тип развития производства в оцениваемом периоде можно охарактеризовать как интенсивный.

В 4-ом квартале 2-го года по сравнению с 3-м кварталом 2-го года наблюдалось увеличение выручки в условиях одновременного снижения материальных затрат и увеличение материлоотдачи. Таким образом, тип развития производства в оцениваемом периоде можно охарактеризо-вать как преимущественно интенсивный.Таким образом, тип развития производства в оцениваемом периоде можно охарактеризо-вать как преимущественно экстенсивный.

2. Относительная и абсолютная экономия (перерасход) ресурсов

Относительная экономия

±Эотн Мз = Мз_i+1 - Мз i * I_N

Абсолютная экономия

±Эабс Мз = Мз _i+1 - Мз i

Таблица 17 - Относительная и абсолютная экономия (перерасход) материальных ресурсов

показатель	квартал
	1	2	3	4	5	6	7	8
Мат. затраты	14960	14565	18783	19065	12599	11317	11735	9939
относительная экономия	-	802	4160	-4245	-4998	-1622	237	-2418
абсолютная экономия	-	-395	4218	282	--6466	-1282	418	-1796
индекс	-	0,974	1,29	1,015	0,661	0,898	1,037	0,847
М.З х индекс	-	14186,31	24230,07	19350,98	8327,94	10162,67	12169,20	8418,33
Выручка	15240	15740	15800	19600	18100	18600	18900	19900
материальные затраты, отчет период	14960	15367	22943	14820	7601	9695	11972	7521
материальные затраты, прошлый период	14960	14170	23001	19347	6133	10035	12153	8143

Рис. Относительная экономия(перерасход) материальных ресурсов

на 1796т.р. за счет сокращение затрат по всем статьям.

Задача 2. Провести анализ изменения материалоемкости по прямым материальным расходам за год по следующим факторам:

-изменение структуры продукции;

-изменение уровня материальных расходов на отдельные изделия (удельная материалоемкость);

-изменение цен на материальные ресурсы;

-изменение отпускных цен на продукцию.

Проведем анализ материалоемкости по материальным затратам и выручке с помощью метода цепных подстановок.

Факторная модель:

Мё = Мз/В

Мё₀=Мз₀/В₀

Мё(В)= Мз₀/В₁

Мё₁=Мз₁/В₁

?Мё(В)+?Мё(Мз) = ?Мё

Для удобства проведения расчетов составим таблицу изменений результативного пока-зателя и факторов, влияющих на его изменение.

Факторный анализ материалоемкости

показатель	квартал
	1	2	3	4	5	6	7	8
Материалоемкость	0,982	0,925	1,19	0,973	0,696	0,631	0,621	0,499
Мат.затраты	14900	14565	18783	19065	12599	11317	11735	9939
Выручка	15240	15740	15800	19600	18100	18600	18900	19900
?Мё	-	-0,057	+0,265	-0,217	-0,277	-0,065	-0,010	-0,122
?Мз	-	-395	+4218	+282	-6466	-1282	+418	-1796
?В	-	+500	+60	+3800	-1500	+500	+300	+1000
Ме(В)	-	0,947	0,922	0,958	1,053	0,677	0,599	0,59
Ме1	-	0,925	1,19	0,973	0,696	0,631	0,621	0,499
?Мё(В)	-	-0,063	0,133	-0,013	-0,050	-0,040	-0,030	-0,096
?Мё(Мз)	-	0,006	0,132	0,230	0,327	0,105	0,020	-0,036

Вывод:

-во втором квартале первого года по сравнению с первым кварталом первого гола материалоемкость за счет роста выручки на. 500 тыс. руб. сократилась на 0,063 руб./руб, и за счет снижения материальных затрат на 750 тыс. руб. сократилась на 0,006 руб. /руб. Таким образом общее изменен я материалоемкости составило -0,057 руб./руб.,

-в третьем квартале по сравнению со вторым кварталом материалоемкость за счет роста выручки на 60 тыс. руб. увеличилась на 0,133 руб.,/руб.и за счет снижения материальных затрат на 4218 тыс.руб. увеличилась на 0,132 руб. /руб. Таким образом общее изменение материалоемкости соста-вило +0,265 руб./руб.

-в четвертом квартале по сравнению с третьим кварталом материалоемкость за счет роста выручки на 3800 тыс.руб., сократилась на 0,013 руб./руб. и за счет роста материальных затрат на 282 тыс.руб., возросла на 0,230 руб./руб. Таким образом общее изменение материалоемкости составило -0,217 руб./руб.,

-в первом квартале второго года по сравнению с четвертым кварталом первого года материалоемкость за счет сокращения выручки на 1500 тыс.руб. сократилась на 0,050 руб./руб. и за счет уменьшения материальных затрат на 6466 тыс. руб. увеличилась на 0,327 руб./руб. Таким образом общее из-менение материалоемкости составило -0,277 руб./руб,

-во втором квартале второго года по сравнению с первым кварталом материалоемкость за счет роста выручки на 500 тыс.руб. сократилась на 0,040 руб./руб, и за счет уменьшения материальных затрат на 1282 тыс.руб. увеличилось на 0,105 руб. /руб. Таким образом общее изменение материало-емкости составило -0,065 руб./руб.

-в третьем квартале второго года по сравнению со вторым кварталом материалоемкость за счет роста выручки на 300 тыс. руб. сократилась на 0,030 руб./руб. и за счет роста материальных затрат на 418 тыс. руб. увеличилась на 0,020 руб. /руб. Таким образом общее изменение материалоемкости составило -0,010 руб./руб.

-в четвертом квартале второго года по сравнению с третьим кварталом материалоемкость за счет роста выручки на 1000 тыс. руб. сократилась на 0,096 руб./руб. и за счет снижения материальных затрат на 1796 тыс. руб. уменьшилась на 0,036 руб. /руб. Таким образом общее изменение материалоемкости составило -0,122 руб./руб.

Снижение материалоемкости продукции в большинстве анализируемых периодов следует расценивать положи-тельно, так как возросла эффективность использования материальных ресурсов.

Глава 6. Анализ трудовых ресурсов

Задача 1. Определить соответствие сложности выполняемых работ в организации квалификации рабочих на основании следующих данных:

плановая трудоемкость работ по кварталам определяется исходя из численности рабочих-сдельщиков по табл.3. предисловия, годового эффективного фонда рабочего времени 1500 ч;

варианты значений плановой трудоемкости работ и численности рабочих по разрядам приведены в табл. 9.2.

Сделать выводы.

1. Тип развития производства.

В период с 1-го по 4-й квартал 1-го года наблюдался рост выручки в условиях увеличе-ния численности рабочих и одновременного сокращения выработки. Таким образом, тип разви-тия производства в оцениваемом периоде можно охарактеризовать как экстенсивный.

В 1-ом квартале 2-го года по сраанению с 4-м кварталом 1-го года наблюдалось сниже-ние выручки в условиях сокращения численности рабочих и одновременного увеличения выра-ботки. Таким образом, тип развития производства в оцениваемом периоде можно охарактеризо-вать как интенсивный. Однако это нельзя оценить положительно в виду сокращения объема реализации в рассматриваемом периоде.

В период со 2-го по 4-й квартал 2-го года наблюдался рост выручки в условиях увеличе-ния численности рабочих и одновременного сокращения выработки. Таким образом, тип разви-тия производства в оцениваемом периоде можно охарактеризовать как экстенсивный.

2. Относительная и абсолютная экономия (перерасход) ресурсов

Относительная экономия

±Эотн Ч = Ч _i+1 - Ч i * I_N

Абсолютная экономия

±Эабс Ч = Ч _i+1 - Ч i

Результаты расчетов экономии ресурсов представлены в таблице 24

Таблица - 18 Относительная и абсолютная экономия (перерасход) трудовых ресурсов

показатель	квартал
	1	2	3	4	5	6	7	8
относительная экономия	-	8,314	-6,525	7,163	-2,648	6	0,96	7,718
абсолютная экономия	-	6	2	45	-18	6	4	18
индекс	-	1,033	1,055	1,241	0,924	1	1,016	1,053
Ч х индекс	-	160,12	165,64	250,68	170,02	190	197,10	223,24
Выручка	15240	15740	15800	19600	18100	18600	18900	19900
численность рабочих-сдельщиков, отчет период	149	155	157	202	184	190	194	212
численность рабочих-сдельщиков, прошлый период	149	163,31	150,48	227,16	181,35	196	194,96	219,72

Задача 2. Определить соответствие сложности выполняемых работ в организации квалификации рабочих на основании следующих данных:

плановая трудоемкость работ по кварталам определяется исходя из численности рабочих-сдельщиков по таб.3. предисловия, годового эффективного фонда рабочего времени 1500 ч;

варианты значений плановой трудоемкости работ и численности рабочих по разрядам приведены в табл. 6.1.

Таблица 19 - Исходные данные для выполнения расчетов по трудоемкости

Показатель	1 год	2год
Выручка за 1 год	66380	75500
Фонд раб. времени, ч.	1500	1500
ТЕ, ч/т.р. (ФРВ / В )	0,022	0,019
Среднегодовая численность рабочих (Сумма среднеквартальной численности) / 4	165,75	195,00

Вариант	Удельный вес плановой трудоемкости работ, %	Удельный вес рабочих-сдельщиков разрядов, %
	2-й разряд	3-й разряд	4-й разряд	5-й разряд	6-й разряд	2-й разряд	3-й разряд	4-й разряд	5-й разряд	6-й разряд
3	12	36	22	22	8	22	26	23	17	12
4	13	34	23	23	7	23	24	22	18	13
Тарифный коэффициент	1,3	1,5	1,7	1,9	2

Таблица 20 - Данные для анализа соответствия сложности выполняемых работ в организации квалификации рабочих

Показатель	Плановая трудоемкость работ	число рабочих-сдельщиков по разрядам
	2-й разряд	3-й разряд	4-й разряд	5-й разряд	6-й разряд	2-й разряд	3-й разряд	4-й разряд	5-й разряд	6-й разряд
1	2	3	4	5	6	7	8	9	10	11
Суммарная трудоемкость за 1год	0,264	0,792	0,484	0,484	0,176	44	131	80	80	29
удельная трудоемкость за 1 год	0,0010	0,0025	0,0023	0,0023	0,0003
Суммарная трудоемкость за 2год	0,247	0,646	0,437	0,437	0,133	48	126	85	85	26
удельная трудоемкость за 2 год	0,0007	0,0018	0,0017	0,0017	0,0002
изменение удельной трудоемкости	-0,0003	-0,0007	-0,0006	-0,0006	-0,0001

Суммарная трудоемкость по разрядам = общая трудоемкость Ч удельный вес плановой трудоемкости соответствующего разряда.

Численность рабочих по разрядам = среднегодовая численность рабочих Ч удельный вес рабочих i-го разряда в общей численности рабочих

Удельная трудоемкость = Суммарная трудоемкость по разрядам ч Численность рабочих по разрядам

Предполагается, чем выше разряд работника, тем более трудоемкую работу он может выполнить.

Вывод: из приведенных расчетов видно, что наибольшая удельная трудоемкость за 2 рассматриваемых периода у работников 3-го разряда, затем - четвертого, на 3-м месте - пятого, на 4-м - второго, на пятом - шестого разряда

Задача 3. Определить расценки по группам изделий (А, Б, В, Г) на основании следующих данных:

-плановая трудоемкость работ между изделиями распределяется следующим образом:

изделие А - 40%; Б - 20; В - 13; Г - 27;

-часовая тарифная ставка 1-го разряда - 40 руб

Таблица 21 - Расчет расценок по изготовлению отдельных изделий

Изделие	Доля плановой трудоемкости изделия в общей трудоемкости	плановая трудоемкость работ за 1-й год	Расценка за изделия, т.р.
		2-й разряд	3-й разряд	4-й разряд	5-й разряд	6-й разряд
		0,264	0,792	0,484	0,484	0,176
А	0,4	0,11	0,32	0,19	0,19	0,07
Б	0,2	0,05	0,16	0,10	0,10	0,04
В	0,13	0,03	0,10	0,06	0,06	0,02
Г	0,27	0,07	0,21	0,13	0,13	0,05

Порядок расчета расценок:

Плановая ТЕ = Суммарная ТЕ х Доля трудоемкости в общей трудоемкости

Расценка j-го изделия =(?(ТЕj х Тарифная ставка_i) * Выручка

Глава 7. Анализ и управление расходами на производство и продажу продукции

Задача 1. Провести анализ динамики и структуры себестоимости по статьям и элементам расходов и структурных сдвигов в составе себестоимости, используя данные решения задач темы 5

Таблица 22 - Динамика себестоимости (цепные темпы роста)

Статья затрат	Вариант
	1	2	3	4	5	6	7	8
Материальные затраты	14906	14565	18783	19065	12599	11317	11735	9939
Затраты на оплату труда	4378	4278	5517	5599	3700	3324	3446	2919
Страховые взносы	1343	1312	1692	1718	1135	1020	1057	895
Амортизация основных средств	1450	1417	1828	1855	1226	1110	1142	967
Прочие затраты	4781	4671	6024	6114	4041	3629	3764	3188
Все затраты	26858	26244	33844	34351	22700	20390	21144	17908
Материальные затраты	-	97,71	128,95	101,50	66,08	89,82	103,69	84,70
Затраты на оплату труда	-	97,03	128,96	101,49	66,08	89,84	103,67	84,71
Страховые взносы	-	97,69	128,96	101,54	66,07	89,87	103,63	84,67
Амортизация основных средств	-	97,72	129,00	101,48	66,08	90,54	102,88	84,68
Прочие затраты	-	97,70	128,97	101,49	66,09	89,80	103,72	84,70
Все затраты	-	97,71	128,96	101,50	66,08	89,82	103,70	84,70

Вывод: из приведенных расчетов видно, что

-во втором квартале по отношению к первому кварталу величина материальных затрат увеличилась на 31,24%, при этом по остальным статьям затрат наблюдается рост, что привело в итоге к росту себестоимости на 31,24%;

-в третьем квартале по отношению ко второму кварталу наблюдается снижение материальных затрат на 27,45%, при этом по остальным статьям затрат наблюдается рост, что привело в итоге к снижению себестоимости на 27,44%

-в четвертом квартале наблюдается снижение материальных затрат на 35,42%, при этом по остальным статьям затрат наблюдается рост, что привело в итоге к спаду себестоимости на 35,42%

-в первом квартале второго года наблюдается значительное снижение на 35,41% величины прочих затрат, а самых высоких темпов роста дости-гает материальные затраты, при этом себестоимость увеличивается незначительно на 35,41%;

-во втором квартале второго года наблюдается значительное увеличение всех затрат, что при привело в итоге к увеличению себестоимости на 23,74%.

-в третьем квартале в значительной мере возросли прочие затраты, все это привело в итоге к увеличению себестоимости на 13,88%

-в четвертом квартале наблюдается снижение материальных затрат, затрат на оплату труда, а также затраты на страховые взносы, все это в итоге привело к уменьшению себестоимости на 19%.

Таблица 23 - Структурные сдвиги в составе себестоимости

Статья затрат	Квартал
	1	2	3	4	5	6	7	8
Материальные затраты	61,80	59,90	57,00	55,50	67,40	66,S0	43,00	41,90
Затраты на опла-ту труда	13,70	14,00	16,30	16,30	17,80	18,00	19,50	18,50
Страховые взносы	4,20	4,50	4,80	5,00	4,50	4,60	5,90	5,70
Амортизация основных средств	4,40	4,70	5,00	5,40	4,60	4,90	10,90	12,30
Прочие затраты	15,90	16,90	16,90	17,80	5,70	5,70	20,70	21,60
Все затраты	100,00	100,00	100,00	100,00	100,00	100,00	100,00	100,00

Вывод: из приведенных в таблице расчетов видно, что:

-наибольший удельный вес в составе себестоимости во все анализируемые периода занимают материальные затраты;

-во втором квартале первого года наблюдается незначительное снижение удельного веса материальных затрат и незначительное (в пределах 1%) увеличение удельного веса других статей затрат;

-в третьем и четвертом квартале наблюдается снижение удельного веса материальных затрат и незначительное увеличение удельных весов других статей затрат;

-в первом и втором кварталах второго года произошло значительное увеличение доли материальных затрат и видимое сокращение удельного веса прочих затрат (в эти периоды значительно сократился показатель но данной статье и в абсолютном выражении);

-в третьем и четвертом квартале наблюдается резкое сокращение доли материальных затрат и резкий рост удельного веса прочих затрат (это вы-звано аналогичными изменениями данных показателей в абсолютном выражении).

-изменение остальных статей затрат в рассматриваемые периоды незначительно.

Задача 2. Провести факторный анализ себестоимости продукции, используя данные решения гл. 5 и табл. 4. предисловия.

Факторный анализ был проведен на основе аддитивной модели: Себестоимость = Мат. Затраты + Затраты на ОТ + Страховые взносы + Амортизация. + Прочие затра-ты

Таблица 24 - Абсолютные цепные изменения себестоимости

Статья затрат	квартал
	1	2	3	4	5	6	7	8
Материальные затраты	-	-340	4218	282	-6467	-1292	418	1796
Затраты на оплату труда	-	-440	5457	364	-8366	-1668	540	2323
Страховые взносы	-	-471	5837	390	-8949	-1783	577	2485
Амортизация основных средств	-	-504	6248	417	-9578	-1899	609	2660
Прочие затраты	-	-614	7600	507	-11651	-2310	754	3236
Итого себестоимость	-	-2369	29360	1960	-45011	-8952	2898	12500

Вывод: из приведенных в таблице расчетов видно, что:

-абсолютный спад себестоимости во втором квартале первого года по отношению к первому кварталу в размере 2369тыс.руб. вызван со-кращением всех затрат;

-увеличение себестоимости в третьем квартале на 29360 тыс.руб. вызвано с увеличением всех затрат;

-в четвертом квартале наблюдается увеличение себестоимости, что вызвано ростом всех затрат;

-в первом квартале второго года резкий спад затрат, в итоге себестоимость уменьшилась на 45011 тыс. руб.;

-во втором квартале второго года наблюдалось уменьшение себестоимости в результате спада затрат по всем статьям;

-в третьем квартале увеличение затрат по всем статьям, привело к росту

-в четвертом квартале второго года рост себестоимости был вызван увеличением затрат по всем статьям;

Глава 8. Анализ финансового состояния организации

Задача 1. Проведите оценку кредитоспособности организации. Сделайте выводы.

1. Анализ кредитоспособности заемщика по методу Е. В. Неволиной представляет собой вычислительную схему, которая позволяет при анализе финансовой отчетности преобразовать массивные коэффициенты и другие данные в одно число, характеризующее риск.

Шкала (относительно значения синтетического коэффициента кредитоспособности):

свыше 60 - высокая кредитоспособность, отличное финансовое состояние;

от 50 до 60 - хорошее финансовое состояние, хороший уровень кредитоспособности;

от 40 до 50 - удовлетворительный уровень кредитоспособности;

от 30 до 40 - предельный уровень кредитоспособности;

ниже 30 - кредитоспособность ниже предельной.

К_{абс. ликв.} = (Денежные средства+Краткосрочные фин. вложения)/Текущие обязательства

К_{текущ. ликв.} = Оборотные активы / Текущие обязательства

К текущим обязательствам относятся:

- Займы и кредиты;

- Кредиторская задолженность;

- Задолженность перед участниками (учредителями) по выплате доходов;

- Прочие краткосрочные обязательства.

К_{автономии} = Собств. капитал / Валюту баланса

Таблица 25 - Категории кредитоспособности предприятия-заемщика

Коэффициент	1-категория «Кредитоспособное»	2-ая категория «Ограниченно кредитоспособное»	3-я категория «Некредитоспособное»
K1	0,2 и выше	0,15-0,2	менее 0,15
К2	0,8 и выше	0,5-0,8	менее 0,5
КЗ	2,0 и выше	1,0-2,0	менее 1,0
К4	1,0 и выше	0,7-1,0	менее 0,7
К5	0,15 и выше	менее 0,15	нерентабельный

Таблица 26 - Расчет синтетического коэффициента кредитоспособности организации за 2009-2010 гг.

	Показатель	2009 г.	2010г.
		1 квартал	2 квартал	3 квартал	4 квартал	1 квартал	2 квартал	3 квартал	4 квартал
К1	К абсолютной ликвидности	0,09	0,09	0,11	0,10	0,07	0,07	0,12	0,15
К2	К текущей ликвидности	0,39	0,42	0,47	0,50	0,77	0,81	1,23	1,18
К3	К автономии	0,40	0,45	0,52	0,55	0,35	0,40	0,60	0,58
К4	К денежной компоненты в выручке	0,03	0,03	0,04	0,03	0,04	0,03	0,05	0,06
К5	К рентабельности	0,04	0,05	0,08	0,12	0,03	0,05	0,06	0,08
Кс	Синтетический коэффициент кредитоспособности	0,14	0,15	0,18	0,20	0,16	0,18	0,27	0,27

К_с = (К₁) * 0.20 + (К₂) * 0.10 + (К₃) * 0.15 + (К₄) * 0.25 + (К₅) * 0.30

Вывод: По данным расчетов, можно сделать заключение:

По всем кварталам 2009г., а также 2010г. - кредитоспособность организации ниже предельной.

Задача 2. Проведите анализ финансового состояния по методике ФСФО РФ и Правилам арбитражных управляющих.

Таблица 27 - Сопоставление алгоритмов расчета показателей по методикам ФСФО и Правительства РФ

Показатель	Алгоритм расчета
	Приказ ФСФО от 23.01.01 г. № 16	Постановление Правительства от 25.06.03 г. № 367
1. Степень платежеспособности по текущим обязательствам	Стр. 690 ф. 1 Среднемесячная валовая выручка по оплате	Стр. 610+620+630+660 ф. 1 Среднемесячная валовая выручка (как в денежной форме, так и в форме взаимозачетов)
2. Коэффициент текущей ликвидности (коэффициент покрытия текущих обязательств оборотными активами)	Стр. 290 ф. 1   Стр. 690 ф. 1	Стр. 240+250+260+270 ф. 1 Стр. 610+620+630+660 ф. 1
3. Коэффициент автономии	Стр. 490 ф. 1       Стр. 190 + 290 ф. 1	Стр. 490+640+650 ф. 1 - Капитальные затраты по арендованному имуществу - Задолженность акционеров по взносам в уставный капитал - Стоимость собственных акций, выкупленных у акционеров) Стр. 300 ф. 1
4. Коэффициент обеспеченности собственными средствами	Стр. 490-190 ф. 1 Стр. 290 ф. 1	Стр. 490+640+650 ф. 1 - капитальные затраты по арендованному имуществу -Задолженность акционеров по взносам в уставный капитал - Стоимость собственных акций, выкупленных у акционеров - Скорректированные внеоборотные активы Стр. 290 ф. 1

Состав скорректированных внеоборотных активов показан ниже.

Методика ФСФО основывается на информации, содержащейся в финансовой (бухгалтерской) отчетности. В основе этой методики лежит предпосылка, что в отчетности содержатся все необходимые данные, анализ которых обеспечит заинтересованных пользователей информацией, независимо от стадии банкротства.

1. Среднемесячная выручка (К₁) рассчитывается как отношение выручки, полученной организацией за отчетный период, к количеству месяцев в отчетном периоде:



Год	Квартал	К1(тыс. руб.)
2009	1	5080
	2	5247
	3	5267
	4	6533
2010	1	6033
	2	6200
	3	6300
	4	6633

2. Доля денежных средств в выручке (К₂) организации рассчитывается как доля выручки организации, полученная в денежной форме, по отношению к общему объему выручки:

Год	Квартал	К2	К2 ( % )
2006	1	0,03	3,13
	2	0,03	3,35
	3	0,04	4,43
	4	0,03	3,03
2007	1	0,04	3,79
	2	0,03	2,49
	3	0,05	4,74
	4	0,06	5,49

3. Среднесписочная численность работников (К₃). Данный показатель определяется в соответствии с представленными организацией сведениями о среднесписочной численности работников и соответствует строке 850 приложения к бухгалтерскому балансу (форма N 5 по ОКУД).

4. Степень платежеспособности общая (К₄) определяется как частное от деления суммы заемных средств (обязательств) организации на среднемесячную выручку:

Год	Квартал	К4
2009	1	3,17
	2	2,75
	3	3,06
	4	2,37
2010	1	2,45
	2	1,97
	3	1,34
	4	1,13

5. Коэффициент задолженности по кредитам банков и займам (К₅) вычисляется как частное от деления суммы долгосрочных пассивов и краткосрочных кредитов банков и займов на среднемесячную выручку:

од	Квартал	К5
2009	1	0,08
	2	0,07
	3	0,08
	4	0,06
2010	1	0,06
	2	0,05
	3	0,05
	4	0,05

6. Коэффициент задолженности другим организациям (К₆) вычисляется как частное от деления суммы обязательств по строкам "поставщики и подрядчики", "векселя к уплате", "задолженность перед дочерними и зависимыми обществами", "авансы полученные" и "прочие кредиторы" на среднемесячную выручку. Все эти строки пассива баланса функционально относятся к обязательствам организации перед прямыми кредиторами или ее контрагентами:

Год	Квартал	К6
2006	1	1,76
	2	1,54
	3	1,71
	4	1,36
2007	1	4,27
	2	2,91
	3	2,28
	4	1,97

7. Коэффициент задолженности фискальной системе (К₇) вычисляется как частное от деления суммы обязательств по строкам "задолженность перед государственными внебюджетными фондами" и "задолженность перед бюджетом" на среднемесячную выручку:

Данные по строкам 625 и 626 в балансе отсутствуют.

8. Коэффициент внутреннего долга (К₈) вычисляется как частное от деления суммы обязательств по строкам "задолженность перед персоналом организации", "задолженность участникам (учредителям) по выплате доходов", "доходы будущих периодов", "резервы предстоящих расходов", "прочие краткосрочные обязательства" на среднемесячную выручку:

Год	Квартал	К8
2006	1	0,07
	2	0,04
	3	0,06
	4	0,04
2007	1	0,16
	2	0,07
	3	0,08
	4	0,05

9. Степень платежеспособности по текущим обязательствам (К₉) определяется как отношение текущих заемных средств (краткосрочных обязательств) организации к среднемесячной выручке:

Год	Квартал	К9
2006	1	1,88
	2	1,63
	3	1,82
	4	1,43
2007	1	4,54
	2	3,06
	3	2,43
	4	2,08

10. Коэффициент покрытия текущих обязательств оборотными активами (К₁₀) вычисляется как отношение стоимости всех оборотных средств в виде запасов, дебиторской задолженности, краткосрочных финансовых вложений, денежных средств и прочих оборотных активов к текущим обязательствам организации: