Долгосрочное кредитование аграрных коммерческих организаций: анализ состояния и пути совершенствования на примере Иркутского отделения №8516/0232 ОАО "Сбербанк России"

Размещено на http://www.allbest.ru

Размещено на http://www.allbest.ru

Долгосрочное кредитование аграрных коммерческих организаций: анализ состояния и пути совершенствования на примере Иркутского отделения № 8516/0232 ОАО «Сбербанк России»

ВВЕДЕНИЕ

кредитование аграрный банковский инвестирование

В настоящее время важную роль в повышении эффективности сельскохозяйственного производства играет экономический механизм долгосрочного кредитования.

Долгосрочное кредитование аграрных предприятий в России требует к себе внимания по нескольким причинам. Во-первых, опыт России интересен с точки зрения изучения проблемы финансирования сельского хозяйствах в странах, недавно перешедших от плановой экономики к рыночной. Россия представляет собой пример страны, в экономике которой значение отрасли сельского хозяйства весьма велико. Большая часть сельского населения занята в сельском хозяйстве, что обуславливает высокое социальное значение отрасли. Предприятия сельского хозяйства и фермеры испытывают острую потребность в кредите вследствие сезонности производства и влияния других факторов.

Во-вторых, интересен опыт российских банков в области кредитования сельскохозяйственных предприятий. В условиях конкуренции на рынке банковского кредита эта клиентская база может оказаться достаточно привлекательной. Многие российские банки в настоящее время имеют проблемы избыточной ликвидности, т. е. не могут выгодно разместить привлеченные средства в доходные активы. Продуманная работа на рынке сельскохозяйственного кредита в будущем, вероятно, станет одним из способов частично решить эту проблему.

В-третьих, необходимо уделить внимание эффективности мер государственной поддержки сельского хозяйства через льготное кредитование.

Кредитование аграрного сектора, несмотря на характерные особенности, подчиняется общим, выработанным вековой практикой принципам, таким, например, как экономичность, эффективность, целенаправленность, платность, срочность, материальная обеспеченность кредита и возвратность.

Актуальность темы исследования обусловлена возрастающей в современных условиях необходимостью решения проблем одной из приоритетных отраслей экономики страны - сельского хозяйства, посредством повышения роли и обеспечения доступности кредита для сельхозпроизводителей, совершенствования условий кредитования, повышения эффективности деятельности денежно-кредитных институтов, осуществляющих кредитование предприятий аграрной отрасли, а также развития форм их поддержки.

Среди ученых, подробно исследующих современные подходы к кредитованию сельскохозяйственных предприятий, можно выделить Г.Н. Белоглазова, М.Л. Лишанского, И.Б. Маслову, И.Б., О.И. Лаврушина, Г.П. Зверева, В.А. Кундиус и др.

Целью работы является изучение особенностей кредитования предприятий сельского хозяйства. Для достижения данной цели были поставлены следующие задачи:

- изучить сущность и историю развития кредитования сельского хозяйства;

- определить необходимость кредита для сельскохозяйственных предприятий;

- изучить опыт работы ОАО «Сбербанк России» по организации кредитования предприятий сельского хозяйства;

- сделать выводы и предложить пути совершенствования механизма кредитования сельскохозяйственных предприятий.

Объектом исследования выступает Иркутское отделение №8586/0232 ОАО «Сбербанк России».

Предметом исследования являются особенности кредитования предприятий сельского хозяйства.

Методология и методы исследования. Для решения поставленных в работе задач в качестве инструментария применялись такие общенаучные методы познания и специальные методы, характерные для экономических исследований, как сравнительный, экономико-статистических группировок данных, табличный методы экономического анализа, графический метод, метод обобщения,

Информационная база исследования. Правовую основу исследования составили Федеральные законы РФ. В качестве базы данных использовались данные основных сайтов министерств и ведомств, ежегодных отчетов и официального сайта Министерства сельского хозяйства РФ, а также материалы из сайта Сбербанка. В работе использовались брошюры, статьи в сборниках и периодической печати по вопросам, рассматриваемым в работе.

Практическая значимость исследования работы заключается в выводах и предложениях, которые помогут коммерческим банкам улучшить свою методику оценки кредитного риска, определения кредитоспособности клиента, а, следовательно, и повысить свои финансовые показатели.

Структура и объем исследования. Работа состоит из введения, трех глав, заключения, списка использованной литературы, включающего 25 наименований. Общий объем преддипломной дипломной работы составляет 57 страниц.



1. ТЕОРЕТИЧЕСКИЕ ОСНОВЫ ДОЛГОСРОЧНОГО КРЕДИТОВАНИЯ СЕЛЬСКОХОЗЗЯЙСТВЕННЫХ ПРОИЗВОДИТЕЛЕЙ

1.1 Сущность и роль долгосрочного кредитования

Долгосрочное кредитование как один из способов финансового инвестирования имеет широкое распространение. Долгосрочным считается такое банковское кредитование, при котором срок погашения ссуды превышает 1 год и составляет в среднем 5 лет, хотя может достигать 25 лет и больше[10, c. 81].

Использование для финансовых инвестиций именно кредитования стимулирует получателей средств эффективнее их использовать, чтобы обеспечить погашение и кредита, и процентов по нему. Как правило, долгосрочное кредитование предоставляется для осуществления капитальных вложений компаний, их технического переоборудования или расширения производства, для ведения строительства или реконструкции зданий и сооружений, создания интеллектуальных ценностей или научно-технической продукции[7, c. 49].

Долгосрочное кредитование не так прибыльно для банков, как краткосрочное, поэтому его чаще осуществляют не коммерческие, а инвестиционные банки, а также различные инвестиционные и пенсионные фонды, страховые компании путем приобретения соответствующих облигаций.

Иногда долгосрочное кредитование используется государством как механизм стимулирования отдельных отраслей промышленности или предприятий. Долгосрочный кредит может быть выдан как сразу, так и поэтапно, по мере выполнения определенного плана работ, связанных с целями кредитования[15, c. 53].

Долгосрочное кредитование - интернациональное явление. Кредиты могут предоставляться одними странами другим, банками одних государств кредитополучателям других. Отсюда можно говорить о международных кредитах.

Если в основу классификации положено время действия кредитного договора, то к этому виду можно отнести просроченные и пролонгированные кредиты. Российское банковское законодательство дает им следующие определения.

Просроченные кредиты - это кредиты, не возвращенные в установленные кредитным договором сроки и отнесенные на счет по учету просроченной задолженности по кредитам.

Пролонгированные кредиты - это кредиты, сроки возвращения которых продлены банком и отнесены на счет пролонгированной задолженности по кредитам.

Правовые режимы всех указанных кредитов, имея много общего, тем не менее различаются в зависимости от состава участников кредитной сделки по объему прав и обязанностей сторон.

Долгосрочное кредитование выражает целевое предоставление средств заемщикам для реализации проектов, обеспечивающих достижение конкретных целей получателей кредита. Источником погашения последнего служат денежные потоки от текущей деятельности ссудополучателя, а также чистые денежные поступления, генерируемые проектом. Для долгосрочного кредитования проектов характерны следующие особенности:

- отсутствие четкого разделения риска между кредитором и заемщиком. Последний несет ответственность по всем проектным рискам;

- кредитор (банк) сохраняет право полной компенсации всех обязательств заемщика;

- банк-кредитор не участвует в распределении прибыли предприятия-заемщика;

- права и ответственность сторон по кредитной сделке регулируют кредитным договором, заключаемым между равноправными партнерами - банком и предприятием-ссудополучателем [15, c. 32].

В кредитном договоре предусматривают следующие условия:

- объем выдаваемой ссуды;

- сроки и порядок ее использования;

- процентные ставки и другие выплаты по кредиту;

- формы обеспечения обязательств по кредиту;

- перечень документов, предоставляемых банку для оформления кредита, и др.[11, c. 45].

Для получения долгосрочного кредита заемщик предоставляет банку документы, характеризующие его надежность и Финансовую устойчивость:

- бухгалтерский баланс на последнюю отчетную дату;

- отчет о прибылях и убытках;

- технико-экономические обоснования и расчеты к ним, подтверждающие эффективность и окупаемость капитальных затрат по кредитуемым мероприятиям и проектам;

- договор строительного подряда и пр.[21, c. 56].

За счет долгосрочного кредита могут быть оплачены проектно-изыскательские и строительно-монтажные работы, поставки оборудования и других ресурсов для строительства объекта.

Возврат заемных средств по вновь начинаемым стройкам и объектам производят после ввода их в эксплуатацию в сроки, определенные договорами. По объектам, возводимым на действующих предприятиях, возврат кредита начинают после сдачи их в эксплуатацию. Проценты за пользование кредитными ресурсами начисляют с даты их предоставления в соответствии с заключенными договорами между заемщиками и банками[11, c. 63].

В процессе выдачи долгосрочного кредита заемщик оформляет обязательство о погашении ссуды по предъявлению. После утверждения акта приемки-передачи объекта в эксплуатацию или внедрения кредитуемого мероприятия в производство задолженность по предоставленному кредиту оформляют обязательствами на конкретные месячные или квартальные сроки погашения в пределах периода, на который выдана ссуда. Сроки определяют исходя из периода окупаемости капитальных затрат, финансовой устойчивости и платежеспособности заемщика, кредитного риска и других условий, которые сложились между партнерами по кредитному договору. Для осуществления последующего контроля за выполнением условий кредитного договора и договора залога специалисты банка проверяют целевое использование кредита, его обеспечение (включая наличие предмета залога), своевременность погашения кредита и начисления процентов по нему. В случае несоблюдения сроков строительства и неэффективного использования выданного кредита банк применяет к заемщику экономические санкции, предусмотренные в кредитном договоре [14, c. 87].

Коммерческие банки предоставляют своим клиентам разнообразные виды долгосрочных кредитов, которые можно классифицировать по различным признакам. Прежде всего по основным группам заемщиков: кредит хозяйству, государственным органам власти, другим банкам.

По назначению (направлению) различают кредит:

- промышленный;

- торговый;

- сельскохозяйственный;

- инвестиционный;

- бюджетный;

- межбанковский[19, c. 132].

В зависимости от сферы функционирования банковские кредиты, предоставляемые предприятиям всех отраслей хозяйства (хозяйствующим субъектам), могут быть двух видов: ссуды, участвующие в расширенном воспроизводстве основных фондов, и кредиты, участвующие в формировании оборотных фондов.

Долгосрочные ссуды юридическим лицам подразделяются на:

- среднесрочные (от 1 до 3 лет);

- долгосрочные (свыше 3 лет) [6, c. 81].

Как правило, кредиты, формирующие оборотные фонды, являются краткосрочными, а ссуды, участвующие в расширенном воспроизводстве основных фондов, относятся к средне- и долгосрочным кредитам.

По обеспечению кредиты бывают необеспеченные (бланковые) и обеспеченные, которые, в свою очередь, по характеру обеспечения подразделяются на залоговые, гарантированные и застрахованные[23, c. 86].

По размерам кредиты бывают:

- мелкие (величиной менее 1% собственных средств банка);

- средние (величиной от 1 до 5% собственных средств банка);

- крупные (величиной более 5% от собственных средств банка).

По валюте предоставления: кредиты бывают в валюте России и в иностранной валюте.

По видам взимаемых процентных ставок:

- кредиты по фиксированной процентной ставке;

- кредиты по плавающей процентной ставке.

По числу кредиторов различают кредиты, предоставляемые:

- одним банком-кредитором;

- несколькими банками[27, c. 75].

По степени риска кредиты разделяют на:

- стандартные (безрисковые);

- нестандартные (умеренный уровень риска);

- сомнительные (средний уровень риска);

- проблемные (высокий уровень риска);

- безнадежные (практически безвозвратные).

По способу предоставления:

- в разовом порядке;

- в форме открытия кредитной линии;

- путем кредитования расчетного счета клиента;

- на синдицированной основе[10, c. 44].

По способу погашения различают ссуды, погашаемые единовременно (на определенную дату, обычно в конце срока договора) и погашаемые в рассрочку (частями, долями - равномерными и неравномерными, в сроки, согласованные с банком)[18, c. 143].

Отношения в сфере кредита строятся по определенной системе.

Под системой банковского кредитования понимается совокупность взаимосвязанных элементов, определяющих организацию кредитного процесса и его регулирование в соответствии с принципами кредитования и теорией кредитного риска. Под организацией кредитного процесса в банке понимаются техника и технология кредитования с целью соблюдения норм банковской деятельности, снижения кредитного риска и получения достаточной прибыли от совершения кредитной сделки[25, c. 97].

В качестве составляющих элементов система банковского кредитования включает в себя:

- субъекты кредитования;

- объекты кредитования;

- порядок и степень участия собственных средств заемщиков в кредитуемой операции (сделке);

- способы регулирования ссудной задолженности;

- методы кредитования;

- формы ссудных счетов;

- банковский контроль в процессе кредитования [13, c. 29].

Принципы кредитования образуют главный элемент системы банковского кредитования и представляют основные положения и правила, которые должны соблюдаться при его осуществлении. Сами эти положения и правила определяются природой, ролью, функциями кредита и в значительной степени теми общественными условиями, в которых они проявляются.

Основные отличия систем принципов банковского кредитования заключаются, во-первых, в выделении в составе специфических принципов в период плановой экономики принципа кредитования в меру фактического выполнения плана и, во-вторых, в отсутствии в данный период принципа платности. Отличия «наборов» принципов в основном обусловлены особенностями типа экономики, характерной для того или иного периода развития страны[12, c. 92].

В экономической литературе встречаются различные мнения не только по поводу количества и классификации принципов банковского кредитования, но и в отношении толкования их содержания. Кроме этого, наблюдаются различия в трактовках содержания одних и тех же принципов.

Как правило, наиболее значительные их различия встречаются в экономической литературе периодов плановой экономики и современной переходной экономики [16, c. 90].

Множественность определений и трактовок обусловлена рядом причин объективного и субъективного характера. Объективность проявляется в том, что основные принципы кредитования отражают содержание кредита как разновидности экономических отношений и вместе с изменением социально-экономической сущности кредита происходит трансформация и самих принципов. Субъективизм прослеживается в тех случаях, когда происходят изменения в толковании содержания принципов из-за корректировок банковского законодательства и нормативных документов, в организационно определяющих механизмах и мероприятиях, обеспечивающих реализацию принципов банковского кредитования[29, c. 124].

В основной массе литературных источников содержание таких принципов общеэкономического характера, как экономичность и комплексность, трактуется достаточно схоже. Их сущность, как правило, раскрывается следующим образом.

Экономичность характеризует достижение наибольшей эффективности использования кредита при наименьших кредитных вложениях, что представляется важным не только для банков, выступающих кредиторами, но и для кредитополучателей. Для банков реализация данного принципа означает возможность ускорения кругооборота кредитных ресурсов, для кредитополучателя - сокращение расходов, связанных с уплатой процентов за кредит и увеличение прибыли.

Комплексность предполагает проведение такой кредитной политики, которая учитывает все особенности и закономерности развития экономики государства в определенный период.

Под дифференцированностью понимается различный подход к кредитованию разных категорий кредитополучателей, объектов, целей и т. д. В условиях плановой экономики основным критерием дифференцированности являлось выполнение организацией основных показателей хозяйственно-финансовой деятельности. Предприятиям, работающим хорошо, банк мог предоставить при кредитовании льготы, к плохо работающим предприятиям применить санкции[20, c. 59].

Дифференцированность кредитования в современном понимании означает, что коммерческие банки не должны однозначно подходить к вопросу о выдаче кредита своим клиентам, претендующим на его получение. Кредит может предоставляться только тем, кто в состоянии его своевременно вернуть, поэтому дифференциацию кредитования необходимо осуществлять на основе анализа кредитоспособности. Подобные подходы препятствуют покрытию потерь и убытков предприятия за счет кредита и служат важным условием нормального функционирования кредитных отношений на основе возвратности и платности[8, c. 85].

Реализация принципа дифференцированности в современной банковской практике проявляется также в оформлении кредитных отношений банка с кредитополучателями кредитными договорами, призванными обеспечить индивидуальный подход к каждому кредитополучателю с учетом особенностей его хозяйственно-финансовой деятельности. При этом условия договора разрабатываются таким образом, чтобы степень риска кредитной сделки для банка была минимальной[18, c. 54].

Содержание такого принципа, как кредитование в меру фактического выполнения плана, раскрывалось следующим образом: в условиях плановой социалистической экономики выделение кредитных ресурсов субъектам хозяйствования осуществлялось в соответствии с кредитным планом Государственного банка, однако реализовать это право они могли только в меру фактического выполнения плана производства и обращения материальных ценностей. Это обуславливалось тем, что потребность в кредите возникала в связи с выполнением определенных производственных заданий. В случае невыполнения плановых заданий потребность предприятия в кредите должна была сокращаться. Если же дополнительная потребность в оборотных средствах не снижалась, то это, как правило, являлось следствием допущенных убытков или неправильного размещения, или отвлечения собственных оборотных средств. Естественно, что потребность в дополнительных средствах, вызванная подобными причинами, не могла и не должна была удовлетворяться банком.

Поэтому банк предоставлял кредит в пределах суммы, предусматриваемой планом, но не более фактических затрат хозяйственной организации на кредитуемую цель. Кредиты выдавались постепенно - по мере необходимости формирования производственных запасов или осуществления затрат [6, c. 57].

В подобном понимании данный принцип в условиях рыночной экономики утрачивает свою актуальность, но стоит признать определенный рациональный момент в постепенном выделении банками кредитных ресурсов кредитополучателям в виде кредитных линий по мере осуществления ими кредитуемых мероприятий, а не единовременно всей суммы запланированного кредита. В современных условиях в этом заинтересованы в большей мере сами кредитополучатели, поскольку это связано с сокращением их расходов по оплате кредитных ресурсов, полученных от банка[3, c. 80].

Принцип платности кредита означает, что каждый кредитополучатель должен внести банку определенную плату за временное заимствование у него денежных средств. Данный принцип стал рассматриваться в системе основных принципов кредитования только с переходом деятельности кредитных учреждений на принципы хозрасчета. Это не означает, что в советской банковской практике не предусматривалась плата за пользование кредитом, но в условиях единой общественной формы собственности платности кредита не придавалось особого значения[10, c. 78].

Проводившаяся Госбанком (вплоть до 1988 года) процентная политика имела целый ряд серьезных недостатков. Во-первых, процентные ставки по всем видам банковского кредита и по отраслям хозяйства устанавливались в централизованном порядке. Во-вторых, при их установлении объективно не учитывались сроки кредитования, в результате чего проценты по долгосрочным кредитам были ниже, чем по краткосрочным. Подобное шло вразрез с мировым банковским опытом[17, c. 146]. 

В-третьих, процентные ставки за банковский кредит были низкими, поэтому в сочетании с существовавшей системой распределения прибыли процент не оказывал должного воздействия на результаты хозяйственно-финансовой деятельности предприятий, пользовавшихся банковским кредитом.

С 1988 года процентная политика претерпела существенные изменения: ставка по долгосрочным кредитам устанавливалась на более высоком уровне, чем по краткосрочным, а коммерциализация банков потребовала пересмотра уровня процентных ставок по всем видам банковского кредита в сторону их повышения.

Особое значение принцип платности приобрел только в условиях перехода банков и предприятий на полный хозрасчет и самофинансирование [12, c. 67].

Платность кредита стимулирует предприятия наращивать собственные ресурсы и экономно расходовать привлеченные средства на основе кредита. В свою очередь, банку платность кредита обеспечивает покрытие его затрат по формированию ресурсной базы, создает источники для содержания своего аппарата, обеспечивает получение прибыли. В современной банковской практике, кроме уплаты кредитополучателями процентов за непосредственное использование позаимствованных ресурсов, могут предусматриваться выплаты банку различного рода вознаграждений, связанных с обслуживанием кредита: комиссионные выплаты за процедуру рассмотрения заявок на получение кредита и других документов, представленных в подтверждение кредитуемой сделки, вознаграждения за сопровождение кредита и другие. 

Возвратность является основной сущностной характеристикой кредита, той особенностью, которая отличает кредит как экономическую категорию товарно-денежных отношений. Без возвратности кредит не может существовать, то есть возвратность - неотъемлемая черта кредита, его атрибут. Экономическую основу возвратности кредита составляет непрерывность кругооборота фондов предприятия, поскольку при такой непрерывности в конце каждого оборота происходит постоянное высвобождение авансированных денежных средств. Кругооборот фондов создает источник для погашения банковского кредита[6, c. 91].

Экономическая природа срока кредитования двояка. С одной стороны, она связана с тем, что кредит базируется на возвратном движении средств, высвобождающихся из кругооборота фондов, и на том, что срок кредита обусловлен периодом существования временной потребности, возникшей у кредитополучателя. С другой - срок кредита ограничивается периодом высвобождения средств, передаваемых во временное пользование.

В связи с этим значение данного принципа на практике для банка проявляется в следующем: при невозврате или даже просто при несвоевременном возврате кредитополучателями позаимствованных средств банк-кредитор сталкивается с проблемами поддержания собственной ликвидности, поскольку основным источником его кредитных ресурсов являются привлеченные средства, возврат которых он, в свою очередь, должен обеспечить в определенные сроки[14, c. 158].

Как средство поддержания непрерывности кругооборота капитала в обществе, долгосрочный кредит обусловлен рядом причин и реализуется путем предоставления соответствующих этим причинам видов кредитов, различных по своей экономической сути[3, c. 75].

1.2 Проблемы долгосрочного кредитования сельскохозяйственных предприятий

Проблемы развития долгосрочного кредитования сельскохозяйственных предприятий существуют на протяжении длительного времени.

Приходится констатировать, что целостная кредитно-финансовая система обслуживания товаропроизводителей в сфере агропромышленного производства в нашей стране до сих пор не создана, о чем свидетельствуют следующие факты:

- основной вклад в кредитование аграрного производства вносят пять банков с государственным участием, и, прежде всего, Россельхозбанк и Сбербанк России. Поставкой сельскохозяйственной техники и оборудования, а также аграрных технологий занимается образованная с государственным участием компания «Росагролизинг». Государственными операторами на рынке зерна выступают созданные государством «Объединенная зерновая компания» и Россельхозбанк. Остальные составляющие заявленной кредитно-финансовой поддержки играют второстепенную роль, находятся в зачаточном состоянии или практически не созданы[15, c. 86];

- лишены масштабной ресурсной и капитальной подпитки многочисленные региональные и муниципальные банки, активно работавшие и продолжающие работать с сельскохозяйственными товаропроизводителями и другими представителями агропромышленного комплекса;

- не созданы институты развития аграрной сферы. Присущие им функции по ряду направлений возложены на крупнейшие универсальные коммерческие банки с государственным участием, тем самым искажаются принципы их деятельности;

- практически не развивается и существенно сдала свои позиции еще одна «система» - система сельских кредитных кооперативов, не воспользовавшись возможностями капитализации и ресурсной мобилизации в период реализации приоритетного национального проекта[19, c. 137];

- из-за объективных сложностей не нашла своего институционального и инфраструктурного воплощения громко заявленная система земельно-ипотечного кредитования;

- российские страховые компании не используют возможности существенного наращивания своих операций в аграрной сфере;

- практически отсутствуют программы реальной и ощутимой поддержки отечественного сельскохозяйственного машиностроения, входящего, кстати, в агропромышленный комплекс страны. Не начато осуществление программы утилизации сельскохозяйственной техники. Не реализуются идеи создания лизинговых компаний для поддержки отечественных сельскохозяйственных машиностроителей[18, c. 73];

- не получили масштабного развития инвестиционные компании, целью которых должно быть активное привлечение средств в аграрную экономику страны;

- лишь декларативно формируется сеть сельскохозяйственных кооперативных рынков. В действительности она не создает реальных возможностей для использования замкнутых технологических цепочек «поле - магазин», которые позволяли бы сельским производителям получать максимум эффекта от реализации произведенной продукции;

- не оправдала себя практика проведения зерновых и товарных интервенций с участием кредита Россельхозбанка, так как они мало сказывались на состоянии рынка зерна и не влияли на стабилизацию цен;

- реализуемая практика финансового оздоровления сельскохозяйственных товаропроизводителей с привлечением государственного агента в лице Россельхозбанка сводит его функции лишь к учету и контролю соблюдения условий соответствующей целевой программы[25, c. 149];

- существует ряд недостатков в действующей системе бюджетного субсидирования процентных ставок по кредитам сельскохозяйственных товаропроизводителей, полученным ими в коммерческих банках и сельскохозяйственных кредитных потребительских кооперативах, при которой субсидии зачастую теряют свою адресность и стимулирующие качества;

- не созданы полноценные условия для функционирования федерального и региональных гарантийных и залоговых фондов, расширяющих возможности кредитования сельскохозяйственных товаропроизводителей[23, c. 154].

Все это, на наш взгляд, свидетельствует о том, что произошла подмена понятий. Государство вместо развития кредитно-финансовой системы взяло курс на масштабную поддержку созданных со своим участием структур, более того, наделило их набором тех функций, которые формируют их как «квазисистемы».

Очевидно, что современная организация аграрного кредита в России унаследовала груз «традиций» своих предшественников, извлекла мало уроков из прошлого и строится по старым государственническим «лекалам». Такая государственно-монополистическая конструкция, соответствующая конкретной исторической и общественно- политической ситуации, в какой оказалась сейчас Россия, на наш взгляд, не позволит обеспечить нормальное развитие сельскохозяйственного кредитования, сельскохозяйственных банков, сельского хозяйства и страны в целом[22, c. 149].

1.3 Современные тенденции, возможности и направления банковского инвестирования

Инвестиционные услуги коммерческих банков систематизированы на рисунке 1.1 [15, c. 49]. Конкретными формами, в которых коммерческие банки могут осуществлять финансовое обеспечение инвестиционной деятельности, можно считать:

? предоставление инвестиционных кредитов;

? участие в лизинговых операциях путем:

- кредитования лизинговых компаний (лизингодателя) или производителя оборудования; приобретения оборудования у производителя (в том случае, если банк сам выступает лизингодателем)[27, c. 185];

? осуществление операций с векселями, а именно: авалирование векселей; учет векселей; форфейтирование; кредитование поставщиков или подрядчиков путем акцептования переводного векселя (тратты), выставленного поставщиком или подрядчиком покупателю (используется, как правило, во внешнеторговых сделках и имеет форму акцептно рамбурсного кредита);

? гарантирование инвестиционной деятельности путем выдачи: банковских гарантий по кредитам, которые предоставляются для финансирования инвестиционного проекта; авальних кредитов; акцептных кредитов, резервных аккредитивов; специальных банковских гарантий (например, тендерных); гарантий по авансам, уплаченным подрядчиками и поставщиками; гарантий уплаты импортной таможенной пошлины во время ввоза подрядчиками строительной продукции и техники; гарантий на выполнение работ по контракту (поставок, строительно-монтажных работ и т.п.)[24, c. 153];

? осуществление расчетно-платежных операций в рамках инвестиционной деятельности, что имеет особое значение, в частности, при аккредитивной и инкассовой формах расчетов, банковском переводе, обслуживании инвесторов с применением других форм расчетов, в частности, с использованием векселей, чеков и платежных карточек;

? участие банка в организации синдицированного (консорциумного) банковского инвестиционного кредитования путем: организации операций синдицированного и консорциумного кредитования (банк - организатор); управления синдицированным и консорциумным кредитами (банк - менеджер); осуществления платежно-расчетных операций в рамках синдиката или консорциума (банк - платежный агент); ? приобретение паев, акций и облигаций компании, реализующей инвестиционный проект, путем: внесения пая в ее капитал (закрытое размещение акций); приобретения акций и облигаций на фондовом рынке (открытое размещение акций);

? предоставление банком услуг инвестиционного брокера, в частности, содействие проведению эмиссии и размещения акций, облигаций и других ценных бумаг с целью мобилизации финансовых ресурсов, необходимых для реализации инвестиционного проекта (в случае, если проведение такого рода операций законодательно разрешено коммерческим банкам)[29, c. 139];

? секьюритизацию. Суть данной операции состоит в том, что крупный и авторитетный банк предоставляет кредит некоторой компании для финансирования инвестиционного проекта, а потом продает соответствующие активы и обязательства заемщика по кредиту другому кредитору - траст-компании. Траст-компания под приобретенные активы выпускает и размещает среди разных инвесторов так называемые переходные ценные бумаги, обеспеченные залогом компании, которые погашаются за счет средств, поступающих от компании по кредитному договору. Банки в данном случае выполняют функцию инициатора финансирования инвестиционного проекта, что приносит им доход в виде комиссионных за оценку проекта, разработку условий и предоставление кредита[18, c. 94];

? предоставление услуг финансового консалтинга относительно: подготовки технико-экономического обоснования инвестиционного проекта; оценки эффективности инвестиционного проекта; подготовки пакета финансовых и прочих документов, необходимых для начала реализации проекта; осуществления финансового мониторинга процесса реализации проекта и др. [26, c. 80].

Следует отметить, что сегодня коммерческие банки не ограничиваются осуществлением инвестиционной деятельности в перечисленных выше формах.

С развитием рыночных отношений они овладевают новыми видами инвестиционной деятельности, в роли инвестиционных посредников аккумулируют значительные свободные средства предприятий и населения как с помощью традиционных финансовых инструментов (расчетов, текущих счетов, депозитных вложений, депозитных и сберегательных сертификатов), так и посредством использования новейших механизмов (опционов, фьючерсных и форвардных контрактов)[17, c. 39].

Поиск наиболее привлекательных объектов инвестиционной деятельности для клиентов банка
Управление инвестиционным проектом в рамках проектного финансирования (кредитования)
Предоставление консультационной помощи в разработке и реализации инвестиционной стратегии предприятий
Услуги банка в финансовом обеспечении инвестиционной деятельности предприятий
Формирование и управление инвестиционным портфелем клиентов
Предложение услуг по хеджированию инвестиционных рисков, консалтинговые и инжиниринговые услуги
Инвестиционные услуги на рынке ценных бумаг

Рисунок 1 - Инвестиционные услуги коммерческих банков



Таким образом, использование современных форм инвестиционной деятельности банков значительно расширяет сферу их деятельности, обеспечивает развитие и интеграцию к глобальным инвестиционным процессам.



2. АНАЛИЗ И ОЦЕНКА ДОЛГОСРОЧНОГО КРЕДИТОВАНИЯ КОММЕРЧЕСКИХ АГРАРНЫХ ПРЕДПРИЯТИЙ НА ПРИМЕРЕ Иркутского отделения №8586/0232 ОАО «Сбербанк России»

2.1 Исследование порядка предоставления долгосрочных кредитов а ОАО «Сбербанк России»

ОАО Сбербанк России предоставляет кредиты юридическим лицам и индивидуальным предпринимателям на следующие цели:

- на пополнение оборотных средств (финансирование текущей деятельности, уплату налогов, сборов, расходов по аренде, ремонту, заработной плате, рекламе и т.д.);

- приобретение движимого и недвижимого имущества, нематериальных активов;

- покрытие расходов по капитальному ремонту, техническому перевооружению (модернизации);

- проведение научно-исследовательских и опытно-конструкторских, предпроектных и проектных работ;

- расширение и консолидация бизнеса;

- кредитование операций лизинга;

- погашение задолженности перед третьими кредиторами (рефинансирование кредитов);

- формирование покрытия по аккредитивам[31].

Механизм (процесс) кредитования состоит из нескольких стадий, включая программирование, предоставление, использование и возврат банковских кредитов.

Кредитная заявка содержит просьбу о рассмотрении вопроса о предоставлении кредита, предполагаемую сумму и срок кредита, а так же цели, на которые предназначаются средства[30].

После рассмотрения кредитной заявки, ОАО Сбербанк России рассматривает банковское заявление, в котором устанавливаются некоторые условия выдачи кредита и резолюция «Выдать» или «Отказать».

После регистрации заявки на кредит предприятие предоставляет в банк перечисленные ниже документы:

- технико-экономическое обоснование кредитных средств (ТЭО); комплект документов, характеризующих финансовое состояние хозяйства:

- заверенный налоговой инспекцией баланс за два отчетных периода;

- документы, отражающие целевое использование кредитных средств; опись имущества, переданного в залог;

- график погашения процентов за кредит[31].

Прежде чем специалисты банка приступят к подготовке заключения по заявке, служба безопасности банка проверяет данные о хозяйстве: достоверность сведений, изложенных в учредительных и регистрационных документах, биографию руководителя, учредителей, а так же информацию о реальном имущественном и хозяйственном состоянии экономического субъекта; доброкачественность пакета документов, отсутствия признаков возможной фальсификации; репутацию предприятия; «чистота» предполагаемого предмета залога (например, урожай озимой пшеницы), и объективность его стоимости.

Руководителем предприятия подписывается заявление на открытие кредитной линии в сумме 5 500 000 (Пять миллионов пятьсот тысяч) рублей сроком на 1 год с процентной ставкой 15,4% годовых и погашением процентов ежеквартально на имя Председателя Правления ОАО Сбербанк России. Общий механизм кредитования сельскохозяйственных товаропроизводителей наглядно представлен на рисунке 2.

Правила предоставления кредита, порядок, этапы и условия заключения кредитных договоров коммерческие банки разрабатывают самостоятельно с учетом рекомендаций и указаний Центрального банка РФ.

Рисунок 2 - Структура кредитного процесса

Далее проводится анализ финансового состояния со стороны банка, оценивая кредитоспособность и платежеспособность хозяйства, структуру баланса и динамику изменения основных экономических показателей.

Для более эффективной оценки кредитоспособности заемщиков с целью максимального обеспечения возвратности кредитов ОАО «Сбербанк России» разработал методику оценки для юридических лиц. Она также применяется при выдаче кредитов в Иркутском отделении Сбербанка.

Методика разработана на основе Приложения к Регламенту предоставления кредитов юридическим лицам Сбербанком России для определения финансового состояния и степени кредитоспособности Заемщика.

Для определения кредитоспособности заемщика проводится количественный (оценка финансового состояния) и качественный анализ рисков.

Количественный анализ финансового состояния Заемщика предполагает оценку следующих групп оценочных показателей:

- коэффициентов ликвидности;

- коэффициентов соотношения собственных и заемных средств;

- показателей оборачиваемости и рентабельности.

После расчета основных оценочных показателей в каждой из групп, заемщику присваивается категория по большинству из этих показателей на основе сравнения рассчитанных значений с нормативными.

Далее, на основании определенных категорий показателей, в соответствии с их весами, рассчитывается сумма баллов Заемщика. Заключительным этапом рейтинговой оценки кредитоспособности является определение класса заемщика, проводимое на основе рассчитанной суммы баллов - табл. 1

Таблица 1 - Основные оценочные показатели методики Сбербанка РФ на 01.01.2015 г.

Коэффициенты	Значения	Категория коэффициента	Вес показателя
	2014 г.	2015 г.	изменение	2014 г.	2015 г.
К1 Коэффициент абсолютной ликвидности	0,023	0,042	0,019	3	3	0,05
К2 Промежуточный коэффициент покрытия	0,31	0,361	0,051	3	3	0,1
К3 Общий коэффициент покрытия	1,451	1,547	0,096	2	1	0,4
К4 Коэффициент наличия собственных средств	0,534	0,538	0,004	1	1	0,2
К5 Рентабельность продаж	0,112	0,103	-0,009	1	1	0,15
Продолжение табл. 1
К6 Рентабельность деятельности предприятия	0,054	0,052	-0,002	2	2	0,1

Оценка результатов расчетов шести коэффициентов заключается в присвоении Заемщику категории по каждому из этих показателей на основе сравнения полученных значений с установленными достаточными. Далее определим сумму баллов по этим показателям в соответствии с их весами - табл. 2.

Таблица 2 - Оценка класса кредитоспособности предприятия-заемщика по методике Сбербанка РФ

Коэффициенты	Взвешенные баллы	Структура
	2014 г.	2015 г.	2014 г.	2015 г.	изменение
К1 Коэффициент абсолютной ликвидности	0,15	0,15	8,333	10,714	2,381
К2 Промежуточный коэффициент покрытия	0,3	0,15	16,667	21,429	4,762
К3 Общий коэффициент покрытия	0,8	0,4	44,444	28,571	-15,873
К4 Коэффициент наличия собственных средств	0,2	0,2	11,111	14,286	3,175
К5 Рентабельность продаж	0,15	0,15	8,333	10,714	2,381
К6 Рентабельность деятельности предприятия	0,2	0,2	11,111	14,286	3,175
Общий балл	1,8	1,4	100	100	0
Класс кредитоспособности	2	2

Анализируемое предприятие относится ко второму классу кредитоспособности (общий балл находится в диапазоне от 1,25 до 2,35, а значение коэффициента К5 находится на уровне, установленном не ниже, чем для 2-го класса кредитоспособности). Таким образом, риск данного вложения можно оценить как средний.

2.2 Анализ и оценка состояния портфеля инвестиционных долгосрочных сельскохозяйственных кредитов в Иркутском отделении №8586/0232 ОАО «Сбербанк России»

В отчетном году ситуация на финансовых рынках и в экономике в целом стабилизировалась и начала улучшаться. В этих условиях наблюдался рост спроса корпоративных заемщиков на инвестиционные ресурсы, и банковская система активно наращивала объемы долгосрочного сельскохозяйственного кредитования.

Остаток предоставленных банковским сектором инвестиционных долгосрочных сельскохозяйственных кредитов, увеличился на 12,8%, в то время как в 2014 году прирост составил всего 0,3%.

Кредитование корпоративных клиентов остается важнейшим приоритетом работы Банка.

По объемам вложений в реальный сектор экономики Сбербанк занимает лидирующее положение в банковской системе страны - на Банк приходится около трети всего объема предоставленных банками кредитов клиентам.

За 2014 год Банк выдал инвестиционных долгосрочных сельскохозяйственных кредитов на сумму свыше 4,35 трлн руб., что превысило показатель 2013 го- да (около 4 трлн руб.).

С середины II квартала объемы выдачи инвестиционных долгосрочных сельскохозяйственных кредитов стабильно превышали объемы погашений, что привело к росту кредитного портфеля.

В целом по итогам года кредитный портфель Банка увеличился на 12,2% до 4 765,7 млрд руб.

Чтобы начать анализ кредитного портфеля, необходимо проанализировать его динамику за три отчетных года. Что именно повлияло на динамику его развития. Динамика роста кредитного портфеля положительна. На это влияет увеличение клиентской базы ОАО «Сбербанк России», что приводит к росту выданных банком ссуд.

Основным направлением кредитования банка является кредитование корпоративных клиентов, наибольший процент ссуд относится на кредитование отрасли АПК.

Наибольшую часть структуры занимает кредитование отрасли АПК 83,1%, остальные отрасли занимают лишь 16,9% от общего числа выданных кредитов.

За 2014 год произошло уменьшение доли отрасли АПК на 7,2% по сравнению с 2013 годом и увеличение доли других отраслей на 7,2%. Этот спад можно связать с ухудшением положения отрасли в стране и в мире.

Для более детального анализа необходимо проанализировать структуру кредитного портфеля по отраслям АПК.

Рисунок 3 - Структура кредитного портфеля по отраслям АПК в 2014 г.

На рисунке видно, что основную долю кредитов занимает смешанное животноводство-растениеводство, животноводство и растениеводство, ввиду того, что банк стал уделять больше внимания именно вышеперечисленным отраслями, а меньшую часть занимает рыболовство и охота.

Так же необходимо рассмотреть структуру выданных кредитов по заемщикам.

Рисунок 4 - Структура кредитного портфеля по отраслям АПК в разрезе заемщиков, в 2014 г.

На рисунке видно, что основную долю выданных кредитов по отрасли АПК занимают предприятия и организации АПК 87%, Личные подсобные хозяйства 6,1%,

Крестьянско-фермерские хозяйства 5,7% и Сельскохозяйственные потребительские кооперативы 1,3%.

В 2014 году на фоне укрепления курса рубля и негативных инфляционных ожиданий инвесторов усилилась тенденция роста валютных кредитов. Доля кредитов в иностранной валюте в портфеле Сбербанка по итогам года возросла с 20,4% до 22,3%.



Таблица 3 - Структура кредитного портфеля по срокам кредитования рубли валюта, %

Срок кредита	2010 г.	2011 г.	2012 г.	2013 г.	2014 г.
до года	19	19,8	21,9	6,8	7,8
1-3 года	33,1	32,6	32,9	14,7	14,9
3-5 лет	21	20,8	17,3	40,1	35,7
более 5 лет	26,9	26,8	27,9	38,4	41,6
Всего	100	100	100	100	100

В структуре кредитного портфеля Сбербанка по срокам наиболее востребованы клиентами были среднесрочные валютные кредиты на срок от 3 до 5 лет - их доля в валютном портфеле возросла за год с 35,7% до 40,1%.

В отношении рублевых кредитов высоко востребованными по-прежнему остаются среднесрочные - от 1 года до 3 лет - заимствования для финансирования текущей деятельности или рефинансирования ранее взятых обязательств: на них приходится около трети всех рублевых кредитов.

Большим спросом в отчетном году пользовались рублевые кредиты на срок от 3 до 5 лет - их доля в рублевом портфеле возросла с 17,3% до 20,8%.

Далее проведем оценку качества кредитного портфеля ОАО «Сбербанк России» за 2010-2014 гг.

Таблица 4 - Оценка качества кредитного портфеля ОАО «Сбербанк России» за 2010-2014 гг.

Показатель	2010 г.	2011 г.	2012 г.	2013 г.	2014 г.	Изменение 2014/2010
Чистая процентная маржа, %	3,38	3,57	5,02	4,07	3,24	-0,14
Удельный вес кредитных вложений, %	83,04	82,01	83,2	80,22	82,37	-0,67
Доля просроченных кредитов, %	1,7	3	5,3	7	9,3	7,6
Защищенность кредитного портфеля банка, %	0,02	0,01	0,02	0,06	0,03	0,01
Кредитное опережение	-	0,76	0,97	0,72	0,98	0,22
Степень мобилизации привлеченных средств в кредитные операции, %	44,3	51,4	65,8	79,1	66,7	22,4

Из таблицы видно, что чистая процентная маржа за 5 лет уменьшилась на 0,14%. Это свидетельствует о том, что уменьшился чистый доход банка от кредитования с учетом потерь по кредитам. Удельный вес кредитных вложений уменьшился, что происходит на фоне роста доли вложений в ценные бумаги. Следовательно, банк снижает свою активность на рынке ссудных капиталов и активизируется на рынке ценных бумаг.

Доля просроченных кредитов увеличилась, это говорит о том, что доля проблемных кредитов возросла в отношении всего кредитного портфеля, что свидетельствует о снижении его качества.

Коэффициент защищенности кредитного портфеля характеризует защищенность прибыли банка от колебаний в связи с влиянием кредитного риска. За 5 лет коэффициент увеличился, следовательно, защищенность кредитного портфеля возросла.

Коэффициент кредитного опережения показывает, во сколько раз рост остатков ссудной задолженности опережает рост совокупных активов банка. Его динамика за 5 лет показала положительный прирост, следовательно, в банке более активно ведется кредитная деятельность.

Степень мобилизации привлеченных средств в кредитные операции увеличилась, это означает, что в кредитных операциях увеличилась доля привлеченных средств.

Отслеживание динамики вышеперечисленных показателей позволит менеджменту банка своевременно принимать соответствующие меры.

С начала года ОАО «Сбербанк России» приступил к финансированию реализации Государственной программы развития сельского хозяйства и регулирования рынков сельскохозяйственной продукции, сырья и продовольствия на 2013-2020. В ее рамках Банк планирует увеличить финансирование агропромышленного комплекса страны, в том числе за счет предоставления инвестиционных кредитов на развитие и модернизацию приоритетных подотраслей сельского хозяйства, а также на техническую и технологическую модернизацию АПК.

Рассмотрим 3 программы предоставления кредита:

1. Программа «Кредитование сельскохозяйственных потребительских кооперативов».

2. Программа «Кредитование сельскохозяйственных потребительских кооперативов»+ государственная субсидия.

3. Программа Сбербанка «Доверие».

Сумма по кредиту составляет 300 000,00 руб., сроком на 12 месяцев под 14% годовых, платеж аннуитетный.

Таблица 5 - Графики выплат по кредиту

Способ получения	Процентная ставка, %	Начисление процентов, руб.	Сумма платежа, руб.
«Кредитование сельскохозяйственных потребительских кооперативов»	14	23233,62	323233,62
«Кредитование сельскохозяйственных потребительских кооперативов»+ государственная субсидия	13,5	9425,63	309425,63
«Доверие»	16	31763,68	331763,68

Таким образом, из проведенного анализа видно, что намного выгоднее брать кредит в Иркутском отделении №8586/0232 ОАО «Сбербанк России» по программе «Кредитование сельскохозяйственных потребительских кооперативов»+ государственная субсидия.

2.3 Оценка возможностей и перспектив развития долгосрочного кредитования коммерческих аграрных предприятий

Необходимо развивать кредитные отношения ОАО «Сбербанк России» с сельскими товаропроизводителям по следующим направлениям:

- кредитование освоения инновационных технологий в сельхозпроизводстве, пищевой и перерабатывающей сельскохозяйственное сырье промышленности;

- предоставление долгосрочных кредитов субъектам малого и среднего предпринимательства аграрного профиля;

- взаимодействие с сельскими кредитными кооперативами;

- инвестирование социальной сферы (жилищное строительство, газификация сельских поселений);

- ипотечное кредитование;

- кредитование на долевых условиях целевых федеральных и региональных программ развития, ведения сельскохозяйственного производства;

- обслуживание лизинговых компаний, предоставляющих ресурсы для восстановления и обновления основных фондов сельских товаропроизводителей и предприятий по переработке сельскохозяйственного сырья.

Кроме того, необходимо усилить ответственность ОАО «Сбербанк России» за использование средств, направляемых на финансирование государственных целевых программ развития сельского хозяйства и других отраслей АПК.

Исследование национальных систем государственной поддержки сельскохозяйственного производства позволяет выделить ряд общих положений, касающихся важной роли кредитной политики:

- кроме прямого воздействия на сельскохозяйственное производство через цены, кредитную политику, субсидирование и т.п., государство привлекает для этих целей различные финансовые институты, включая банки, страховые компании, инвестиционные фонды, кооперативные финансовые институты, ориентируя деятельность последних на аграрный сектор. Подобная практика увеличивает финансовую самостоятельность сельскохозяйственных предприятий, способствует повышению эффективности аграрного производства.

- большая роль в поддержке сельскохозяйственного производства отводится системе агрокредита. Значительные объемы льготных кредитов обеспечиваются государством, прежде всего, это касается средне- и долгосрочных кредитных ресурсов. Выделение льготных кредитов осуществляется как в форме прямого кредитования заявляемых инвестиционных проектов, так и через проведение компенсации процентных ставок по заемным средствам сельскохозяйственных предприятий. Кредитные ресурсы диверсифицируются в зависимости от целей и сроков их выделения, на основе этого устанавливаются процентные ставки. Уровень процентных ставок зависит от степени риска, целей инвестирования, характера получателя финансовых ресурсов и т.д.

- в сельском хозяйстве зарубежных стран преобладает кредиторская задолженность по средне- и долгосрочным кредитам. Вследствие этого, кредиторская задолженность сельского хозяйства имеет тенденцию роста. Данный факт не может и не должен вселять какие-либо опасения.