Банковские риски

Позиции на рынке:

o 3-й по объемам кредитов малому и среднему бизнесу

o 6-й по объемам выданных ипотечных кредитов

o 11-й по количеству пластиковых карт в обращении

o 13-й по депозитам физических лиц

o 18-й по количеству собственных банкоматов

o 20-й по кредитам юридическим лицам

o 20-й по объему кредитного портфеля

o 497-й в мире по стоимости бренда среди банков

Банк «Возрождение» ориентирован на развитие бизнеса по ключевым направлениям, связанным с потребностями корпоративного и розничного секторов российской экономики, обеспечивая долговременный рост акционерной стоимости бизнеса.

Банк «Возрождение» проводит операции в трех ключевых сегментах: розничный и корпоративный бизнес, а также операции на финансовых рынках. В корпоративном бизнесе банк «Возрождение» ориентируется на развитие долгосрочного сотрудничества с клиентами, предлагая им не отдельную услугу, а необходимый набор продуктов. Увеличение клиентской базы планируется за счет привлечения клиентов малого и среднего бизнеса, индивидуальной работы с крупными клиентами, акцентирования внимания на многофилиальных клиентах, имеющих совпадение с сетью офисов Банка.

Приоритетным клиентским сегментом выступают предприятия малого и среднего бизнеса, чью долю в кредитном портфеле Банк намерен увеличивать. Наряду с активным привлечением новых предприятий-заемщиков Банк намерен развивать продуктовую линейку кредитов путем совершенствования существующих кредитных продуктов и запуска новых.

В розничном бизнесе основными продуктовыми направлениями являются: вклады, потребительское и ипотечное кредитование, а также платежный и кассовый сервис для частных лиц. Ресурсы, привлеченные от частных лиц, банк «Возрождение» рассматривает как основной источник фондирования активных операций, а также как фактор, стабилизирующий в целом деятельность Банка, в том числе и во время значительных изменений рыночных условий.

При формировании кредитного портфеля банк «Возрождение» ориентируется прежде всего на его качество и доходность. Ипотека является важным направлением кредитования.

Стратегия управления банковскими рисками направлена на дальнейшее совершенствование системы управления рисками, адекватной бизнес-задачам, количеству и размерам принимаемых рисков. Стратегия управления рисками Банка исходит из соответствия стратегическим целям Банка, определяемым Советом Директоров Банка. Качество управления рисками является конкурентным преимуществом Банка, повышающим его капитализацию.

В приложении А представлена финансовая отчетность Банка за 2011 г., в приложении Б - данные о предложении Банка на рынке.

Финансовые результаты банка подтверждают, что стратегия банка была успешно воплощена. 2011 г. стал годом интенсивного развития по ключевым направлениям работы банка. Портфель кредитов наличными вырос на 112% по сравнению с результатами за 2010 г. В целом розничный кредитный портфель показал более чем 100-процентный рост с начала 2009 г. и более чем 50-процентный рост за 2011 г.

Среди достижений за 2010 г. также необходимо отметить рост активов и рентабельности. Операционный доход вырос на 47%, в то время как операционные издержки - только на 10,7%.

Результаты деятельности ОАО Банк «Возрождение» полностью соответствуют основным тенденциям российского банковского сектора, о чём свидетельствует устойчивый рост таких показателей, как активы, капитал, прибыль.

Рисунок 3 - Эффективность бизнеса Банка «Возрождение» (2011 г.).

Таблица 1 - Результаты деятельности ОАО Банк «Возрождение» в 2009-2011 годах.

Показатели	2011	2010	2009
Общий кредитный портфель/депозиты, %	129,7%	125,0%	176,3%
CIR, %	49,3%	61,7%	59,5%
Чистая процентная маржа, %	14,3%	10,9%	12,9%
ROA, %	3,3%	0,6%	1,9%
ROE, %	24,3%	4,7%	17,4%
Норматив Н1, %	17,0%	13,7%	17,3%
Доля резервов в кредитном портфеле, %	10,8%	10,4%	7,9%
Сомнительные долги	2011	2010	2009
Доля просроченной задолженности в кредитном портфеле, %	12,3%	12,4%	8,4%
Коэффициент покрытия резервами, %	87,4%	83,6%	94,0%

По состоянию на 01.01.2012 активы банка составили 97,038 млрд. руб., что на 7,6 % больше данного показателя по состоянию на 01.01.2011 (90,187 млрд. руб.).

По состоянию на 01.01.2012 г. собственные средства Банка составили 14,656 млрд. руб., что на 26% больше данного показателя по состоянию на 01.01.2011 (11,628 млрд. руб.).

По состоянию на 01.01.2012 г. чистая прибыль Банка составила 2, 946 млрд. руб., что намного больше прибыли за аналогичный период 2010 г. (450 млн. руб.).

Таблица 2 - Агрегированный баланс ОАО Банк «Возрождение» в 2009-2011 годах.

Агрегированный баланс (млн. руб.)	2011	2010	2009
Общий кредитный портфель	74 398	57 865	57 485
Резервы на сомнительные долги	(8 012)	(6 059)	(4 653)
Задолженность кредитных организаций перед Банком	9 190	15 492	459
Портфель ценных бумаг	9 807	9 918	4 847
Активы, не приносящие процентный доход	11 894	12 797	21 540
Всего активов / пассивов	97 277	90 013	79 678
Депозиты клиентов	58 599	46 294	32 610
Задолженность перед кредитными организациями	17 200	26 220	33 165
Прочие обязательства	7 114	6 257	4 641
Совокупный собственный капитал	14 365	11 242	9 262
Агрегированный ОПУ (млн. руб.)	2011	2010	2009
Чистый процентный доход за вычетом резерва на сомнительные долги	14 851	10 958	9 966
Восстановление (создание) резерва на сомнительные долги	(3 597)	(3 293)	(2 903)
Чистый непроцентный доход	1 708	1 161	2 046
Расходы на персонал организации	(4 105)	(3 428)	(3 638)
Прочие расходы	(4 891)	(4 702)	(3 873)
Прибыль до вычета налогов	3 966	696	1 600
Чистая прибыль	3 032	487	1 202

Основными факторами, позитивно повлиявшими на рост чистой прибыли Банка стало увеличение доходности от операций кредитования клиентов банка и улучшение качества кредитного портфеля, что обусловило рост чистых процентных доходов и снижение расходов на дополнительное создание резервов по кредитному портфелю банка соответственно.

Рисунок 4 - Динамика розничного портфеля ОАО Банк «Возрождение» в 2011 г. по сегментам.

На финансовых рынках банк стабильно удерживается среди ведущих операторов на денежном рынке и рынке ценных бумаг в результате активного использования принципов маркет-мэйкерства и использования арбитражных алгоритмических технологий.

Структура финансового потока коммерческого банка «Возрождение» представлена на рис. В.1 (приложение В).

Итак, приведенные данные свидетельствуют в целом об эффективности деятельности банка «Возрождение». Банк «Возрождение» является платежеспособным, а его менеджеры могут увеличивать масштабы деятельности путем привлечения дополнительных финансовых ресурсов и освоения дополнительных банковских услуг. В 2011 г. кредитный портфель Банка рос в соответствии с планом, при этом в сегменте приоритетного для себя розничного кредитования Банк опережал банковский сектор по темпам роста. Во втором полугодии на фоне повысившейся неопределённости в экономике большое внимание уделялось качеству активов и адекватному резервированию. В течение всего периода Банк целенаправленно работал над оптимизацией стоимости обязательств, что позволило завершить год с прибылью, превышающей ожидания в начале 2011 г.

2.2 Оценка рисков ОАО Банк «Возрождение»

К основным видам риска, связанным с деятельностью ОАО Банк «Возрождение», можно отнести следующие:

- кредитный риск;

- страновой риск;

- рыночный риск;

- риск ликвидности;

- операционный риск;

- правовой риск;

- риск потери деловой репутации (репутационный риск);

- стратегический риск.

Кредитный риск является одним из основных, который принимает на себя Банк в процессе осуществления своей деятельности. Это риск финансовых потерь, возникающих в результате неисполнения обязательств заемщиком или контрагентом Банка.

Банк контролирует кредитный риск, устанавливая лимиты на одного заемщика или группу связанных заемщиков, Банк осуществляет регулярный мониторинг таких рисков; лимиты пересматриваются как минимум ежеквартально. Главный Кредитный комитет Банка устанавливает лимиты кредитного риска по продуктам, заемщикам и отраслям в пределах выделенных ему полномочий. Лимиты кредитного риска, превышающие полномочия Кредитного комитета утверждаются Советом директоров Банка. Основные кредитные риски Банка сконцентрированы в области финансовых рынков, кредитования корпоративных клиентов и розничного кредитования.

При работе с корпоративными заемщиками Банк использует собственные рейтинговые методики оценки кредитных рисков, основанные на анализе финансового состояния заемщика, отраслевой принадлежности, имущества, выступающего в качестве залога, поручителей по кредиту. При рассмотрении кредитных заявок Главный Кредитный Комитет банка принимает во внимание срок и предполагаемую технологию предоставления займа, с целью диверсифицировать кредитный портфель по технологиям и срокам предоставления кредитов, для снижения величины кредитного риска.

Особое внимание уделяется управлению рисками розничного кредитования. На постоянной основе производится мониторинг принятого Банком уровня кредитного риска в разрезе портфелей и продуктов, размера просроченной задолженности, соотношения принимаемых рисков к уровню доходов от операций розничного кредитования. Особое внимание уделяется скоринговым моделям, применяемым в процессе кредитного анализа в зависимости от вида кредитного продукта, региональной специфики субъектов РФ и клиентского сегмента. Данные модели регулярно анализируются и подстраиваются в зависимости от внешних (макроэкономических) и от внутренних (полученных на анализе собственных данных) факторов.

Кроме того, Банк использует скоринговые модели двух кредитных бюро. Банк внедряет автоматизированные системы борьбы с мошенничеством. Все эти меры позволяют поддерживать высокое качество розничного кредитного портфеля.

Помимо этого Банк активно работает над сбором просроченной задолженности в розничном сегменте как самостоятельно, так и с привлечением шести коллекторских агентств, что позволяет улучшать соотношение риск/доходность по портфелю.

Управление кредитным риском финансовых институтов (кредитных организаций, страховых и финансовых компаний) осуществляется в рамках процедур анализа финансового состояния контрагентов, установления и контроля соблюдения лимитов, постоянного мониторинга финансовых институтов. Анализ финансового состояния контрагентов основан на данных финансовой отчетности, информации о кредитных рейтингах международных рейтинговых агентств (Standard & Poor's, Moody's и Fitch) и связанных с ними вероятностях дефолта, показателях делового риска.

В Банке действует структурированная система лимитов на банки-контрагенты, в том числе лимитов на величину кредитных, поставочных и предпоставочных рисков на финансовых рынках. Контроль данных лимитов автоматизирован, информация о свободных лимитах доступна бизнес-подразделениям в режиме реального времени, на ежедневной основе осуществляется текущий и последующий контроль лимитов.

Возможность предоставления кредитов клиентам ОАО Банк «Возрождение» в рамках стандартных продуктов, овердрафтов и гарантий предприятиям определяется на основе методики подготовки экспертного заключения, устанавливающим принципы и правила кредитного анализа при рассмотрении вопросов, связанных с кредитованием заемщиков юридических лиц. В основу методики о возможности предоставления кредита положены принципы, обеспечивающие:

- Возможность ее применения для всех видов кредитных продуктов;

- Единообразный подход к анализу финансово-хозяйственной деятельности заемщиков;

- Комплексный и объективный анализ всей информации, касающейся предоставления рассматриваемого кредита;

- Выявление факторов кредитного риска, по предоставляемой ссуде.

Кредит квалифицируется как нежелательный если:

а) Рейтинг кредитоспособности контрагента хуже чем СССimpex (от ССimpex до Dimpex)

б) Убыточная деятельность компании на протяжении 2 (двух) последних лет (рейтинг не выше ССimpex)

в) Сумма испрашиваемого кредита превышает 50% валюты баланса Контрагента;

г) Чистые активы контрагента имеют отрицательную величину;

д) Имеется негативная кредитная история компании (несвоевременное погашение кредитов и процентов по ним, исполнение обязательств по кредитным договорам, соглашениями об отступном, и т.п.)

е) Контрагент находиться в состоянии реорганизации (слияние, поглощение, выделение);

ж) Контрагент находиться в стадии банкротства (внешнее управление, конкурсное производство, временная администрация и т.п.);

з) Наличие просроченной неструктурированной задолженности перед бюджетом и внебюджетными фондами и, как следствие, наличие Картотеки №2 к банковским счетам;

и) Клиент находится в состоянии судебных разбирательств с контрагентами, налоговыми органами, другими структурами по вопросам имущества.

Проводится анализ кредитоспособности заемщика (покажем на примере ООО «Индустрия строительства связи», которое обратилось в Банк за кредитом в ноябре 2011 г.).

Таблица 3 - Краткое содержание обращения ООО «Индустрия строительства связи».

Вид, сумма, срок кредитного продукта, уровень процентной ставки	Кредитная линия с лимитом выдачи 6 000 000,00 (Шесть миллионов рублей) сроком на 12 месяцев под 17% годовых
Порядок погашения основной суммы долга и процентов	Порядок погашения основной суммы долга - ежемесячно равными долями; Порядок погашения процентов - ежемесячно.
Целевое использование кредитных ресурсов	Пополнение оборотных средств
Предлагаемое обеспечение, справедливая стоимость	Залог имущества ООО «Индустрия Строительства Связи» залоговой стоимостью не менее 7 050 000 руб.; транспортные средства (не менее 50% в структуре залога); оборудование; ТМЦ (кабеля).
Источник погашения кредита	Выручка от выполненных работ
Дополнительное обеспечение	Поручительство Учредителя - Ген. директора Иванова Н.Б.

Предлагаемый Проект решения.

Установить лимит риска на ООО «Индустрия Строительства Связи» с учетом действующего лимита овердрафта в размере 10 517 тыс. руб.;

Таблица 4 - Условия Генерального соглашения по кредитованию ООО «Индустрия строительства связи» банком «Возрождение».

Наименование предприятия	ООО «Индустрия Строительства Связи»
Типовой продукт	«Развитие»
Форма участия Банка	Кредитная линия с лимитом выдачи
Сумма кредита	Лимит выдачи - 6 000 000,00 (шесть миллионов рублей)
Срок кредита	12 месяцев
Цель кредита	Пополнение оборотных средств
Размер процентной ставки/комиссии	17% годовых, минимальный маржинальный доход - 5% годовых (трансферт на 09.11.11 г. на 365 дней - 7,37%); комиссия за выдачу кредита 0,5% от суммы лимита выплачивается единовременно при выдаче кредита.
Порядок погашения основной суммы долга и процентов	Сроки погашения основного долга - ежемесячно, равными долями, начиная со 2-го месяца пользования кредитом; сроки погашения процентов - ежемесячно
Залог	Залог имущества ООО «Индустрия Строительства Связи», находящегося по адресу: …: - транспортные средства (не менее 50% в структуре залога); - оборудование; - ТМЦ (кабеля). - Общая залоговая стоимость обеспечения не менее 7 050 000,00 рублей. - Заемщик обязан произвести страхование предметов залога в страховой компании, аккредитованной Банком, по справедливой стоимости на весь срок действия Генерального соглашения, выгодоприобретателем должен выступать ОАО Банк «Возрождение».
Дополнительное обеспечение/условия	В качестве дополнительного обеспечения будет использовано Поручительство Иванова Н.Б. поддержания чистых кредитовых оборотов по р/счету в размере не менее 12 000 000,00 руб. за исключением января и февраля 2012 г. (с учетом сезонности). При невыполнении данного условия установить процентную ставку по договору в размере 21% годовых с месяца, следующего за месяцем, в котором были нарушены данные условия. При последующем выполнении условий по оборотам в объеме не менее 12 000 000,00 рублей установить 17% годовых, начиная с месяца, следующего за месяцем выполнения.
Категория качества (для Гарантий - Группа риска)	Рейтинг кредитоспособности ССС; Финансовое положение; Качество кредитного продукта 43 балла, в т.ч.: качество обслуживания долга - 35 (среднее); тип сделки - 1 (пополнение оборотных средств); срочность сделки - 0 (более 6 месяцев); обороты контрагента - 7 (1,42) Категория качества ссуды (3 - сомнительные ссуды); Расчетный резерв - 24%.

Банк очень подробно анализирует информацию о заемщике.

ООО «Индустрия Строительства Связи» занимается строительством сооружений связи. Компания имеет собственную производственную базу и располагает высокотехнологичным оборудованием, квалифицированным персоналом, материальными и финансовыми возможностями для прокладки и монтажа волоконно-оптических линий связи, строительства и ремонта линейно-кабельных и кабельно-канализационных сооружений, а также установки светофорных объектов. Положение на рынке ООО «Индустрия Строительства Связи» стабильное.

Краткое заключение о финансовом состоянии по состоянию на 01.10.2011 г.

Валюта баланса - 73 367 тыс. руб. На протяжении текущего года наблюдается рост валюты баланса.

С 01.01.2011 г. она увеличилась на 54,10%. Данное увеличение обусловлено, в основном, ростом запасов (43,48%) и ростом кредиторской задолженности (65,32%).

Собственные средства предприятия - 4 702 тыс. руб. (в том числе 8,4 тыс. - уставный капитал и 4 702 тыс. руб. - нераспределенная прибыль) составляют 6,41% от валюты баланса.

Необходимо отметить рост нераспределенной прибыли на протяжении анализируемого периода, которая с 01.01.2011 возросла на 63%.

Внеоборотные активы - 9 911 тыс. руб. (13,5% валюты баланса) сформированы за счет основных средств.

Оборотные активы - 63 456 тыс. руб. (83%) Структура оборотных активов характеризуется высокой долей запасов, которая растет в течение анализируемого периода. Также необходимо отметить положительную динамику чистых активов организации. Просроченная задолженность отсутствует.

Заемные средства - 68 665 тыс. руб. или 93,59% от валюты баланса, в т.ч.:

Долгосрочные обязательства в сумме 7 тыс. руб., которые образовались за счет отложенных налоговых обязательств; кредиты ОАО Банк «Возрождение» образованы кредитной линия с лимитом выдачи 6 000 000 рублей и овердрафтом в размере 4 517 000 рублей.

На 01.10.2011 остаток ссудной задолженности по кредитной линии составляет 1 500 000 рублей.

На 10.11.2011 остаток - 1 000 000 рублей.

Доля кредиторской задолженности в валюте баланса на 01.10.2011 года составляет 87,22%.

Кредиторская задолженность составляет 87,22% от валюты баланса и сформирована за счет полученных авансов и задолженности по оплате работ субподрядчикам и по оплате ТМЗ.

Соотношение оборотных средств к внеоборотным составляет 6,4 - оборотные активы значительно превышают внеоборотные.

Заемные средства предприятия превышают собственные в 14,6 раз, т.к. уставный капитал незначителен - 8,4 тыс. руб.

Чистая прибыль по итогам 2010 г. составила 1 105 тыс. рублей. В 1 квартале 2011 г. образовался убыток в размере 65 тыс. руб. Это объясняется спецификой деятельности компании, т.е. выполненные работы были закрыты во втором квартале, а затраты произведены в первом, что и привело к убыткам. По результатам работы во втором и третьем кварталах была получена прибыль в размере 901 и 1 804 тыс. рублей соответственно.

Показатели рентабельности продаж на 01.10.06г. - 5,79%, рентабельность всего капитала - 1,33%.

Выручка за анализируемый период (9 мес. 2011 г.) выросла на 30,3%:

– 1 квартал - 23 713 тыс. руб.,

– 2 квартал - 32 546 тыс. руб.,

– 3 квартал - 30 906 тыс. руб.

Проанализировав приведенные выше данные, можем сделать вывод, что финансовое состояние ООО «Индустрия Строительства Связи» среднее, Компания работает с прибылью, выручка растет, имеется материально-техническая база для стабильной работы и приняты меры (приобретено оборудование и транспорт) для развития - увеличения видов выполняемых работ и, как следствие, расширения круга заказчиков.

На протяжении 2011 г. ООО «Индустрия Строительства Связи» стабильно развивалось, о чем свидетельствует увеличение объемов реализации и прибыли, увеличение стоимости чистых активов. Собственный капитал за анализируемый период имеет положительную динамику.

Коэффициенты и финансовые показатели, характеризующие финансовое состояние ООО «Индустрия Строительства Связи», ниже нормативных. Не выполняются коэффициенты ликвидности, автономии, платежеспособности, обеспеченности собственными оборотными средствами, что подтверждает дефицит оборотных и собственных средств обуславливает необходимость в привлечение заемных средств.

Финансовое положение компании, в целом, устойчивое, отрицательных тенденций или неблагоприятных структурных изменений за анализируемый период не обнаружено.

Кредитная история положительная, ООО «Индустрия Строительства Связи» длительное время пользуется кредитами в ОАО Банк «Возрождение», ссудные обязательства выполнялись своевременно и в полном объеме.

В связи с тем, что ООО «Индустрия Строительства Связи» имеет положительную кредитную историю с 2005 г. в ОАО Банк «Возрождение», стабильное финансовое положение - работает с прибылью, выручка растет, имеется материально-техническая база для выполняемых работ, - выдача кредита считается возможной на условиях, предлагаемых Банком.

На основе показателей и финансовых коэффициентов, рассчитываемых программным файлом «Альт-финансы», рейтинг кредитоспособности Заемщика - ССС (2 категория качества - нестандартные ссуды), качество кредитного продукта 43 балл, расчетный резерв - 24%.

Способ анализа кредитоспособности заемщика, применяемый в ОАО Банк «Возрождение», является эффективным. Об этом говорят хорошие финансовые результаты Банка. Применение же более расширенного подхода к оценке кредитоспособности заемщика затруднено рядом обстоятельств, которые напрямую связаны с недостаточностью информативности российской отчетности и трудностью получения более объективных данных об оборотах и прибыльности предприятия. Особенностью методики оценки является её способность оценивать только текущее состояние кредитоспособности заемщика и обращать внимание на финансовое положение заемщика в прошлом по данным старой отчетности. В качестве предложения по усовершенствованию методики оценки кредитоспособности, можно предложить более глубокий анализ предприятия-клиента. Ввести в анализ клиента плановые показатели, перспективы развития. Глубже изучать менеджмент самого заемщика.

Страновой риск - риск возникновения у кредитной организации убытков в результате неисполнения иностранными контрагентами обязательств из-за экономических, политических, социальных изменений/особенностей национального законодательства.

Данный вид риска контролируется Главным Кредитным комитетом Банка. При рассмотрении кредитных заявок пристальное внимание уделяется страновой принадлежности потенциальных заемщиков и возможному влиянию странового риска на выполнение их обязательств перед Банком в будущем. Банк ведет постоянный мониторинг происходящих в мире событий, для возможности оперативного реагирования на сложившуюся ситуацию.

С целью ограничения странового риска Банк устанавливает лимиты максимального кредитного риска на каждую страну и осуществляет их ежегодный пересмотр. Установление данных лимитов основано на принципе диверсификации рисков и рассмотрении экономических, политических условий в каждой стране. На регулярной основе осуществляется мониторинг подверженности страновым рискам и контроль использования страновых лимитов.

Рыночный риск - это риск возникновения у кредитной организации - эмитента убытков вследствие неблагоприятного изменения рыночной стоимости финансовых инструментов торгового портфеля и производных финансовых инструментов кредитной организации - эмитента, процентных ставок по инструментам, а также курсов иностранных валют и/или драгоценных металлов.

Рыночный риск включает в себя фондовый риск, валютный и процентный риски. В Банке действует система управления рыночным риском, включающая процедуры расчета, установления и контроля лимитов, ограничивающих подверженность риску и предусматривающая анализ, контроль и отчетность об использовании лимитов. С целью обеспечения достоверности оценок риска проводится регулярное тестирование моделей и алгоритмов расчета риска по историческим рыночным данным и финансовым результатам торговых операций Банка.

Основной принцип управления рыночным риском - оптимизация соотношения риск-доходность по операциям на финансовых рынках, а также снижение вероятности убытков в результате неблагоприятного изменения процентных ставок, рыночных цен финансовых инструментов и курсов иностранных валют. В основе системы управления рыночными рисками лежат процедуры независимой оценки рисков по операциям на финансовых рынках. Органом, ответственным за координацию работы подразделений по управлению рыночным риском, установление и пересмотр лимитов на величину рыночного риска, является Комитет по управлению активами и пассивами Банка (КУАП).

Фондовый риск - риск убытков вследствие неблагоприятного изменения рыночных цен на фондовые ценности (ценные бумаги, в том числе закрепляющие права на участие в управлении) торгового портфеля и производные финансовые инструменты под влиянием факторов, связанных как с эмитентом фондовых ценностей и производных финансовых инструментов, так и общими колебаниями рыночных цен на финансовые инструменты.

В целях минимизации фондового риска Банк стремится диверсифицировать собственный портфель ценных бумаг. Кроме того, Банк регулярно переоценивает портфель ценных бумаг по рыночной стоимости, либо формирует резерв на возможные потери по финансовым вложениям, за счет которого компенсируются убытки от неблагоприятного изменения ценовой конъюнктуры. Управление фондовым риском осуществляется при помощи системы лимитов, ограничивающей объемы операций Банка на фондовом рынке. Данные лимиты устанавливает КУАП Банка. Их соблюдение на ежедневной основе контролируется независимым подразделением, ответственным за оценку уровня принимаемого риска.

С целью ограничения уровня фондового риска в Банке действует система лимитов, включающая в себя позиционные лимиты, а также лимиты на величину полученных и потенциальных убытков. Кроме того, устанавливаются дополнительные ограничения на проводимые операции на финансовых рынках, в том числе на размеры дисконтов по операциям РЕПО и залогового кредитования. На постоянной основе осуществляется мониторинг принимаемого Банком уровня фондового риска, а также контроль соблюдения установленных лимитов.

Валютный риск - риск убытков вследствие неблагоприятного изменения курсов валют и соответствующей переоценки активов и пассивов Банка, номинированных в иностранной валюте.

При анализе валютного риска учитывается влияние на международный и внутренний валютный рынок внешних дестабилизирующих факторов, для анализа используются данные прошлых периодов.

Общее управление валютными позициями Банка (срочностно-валютный разрез) осуществляется в рамках деятельности коллегиальных органов Банка. Банк старается избегать значимых валютных дисбалансов в срочностной структуре баланса, применяя различные инструменты по управлению данными рисками (заимствования у материнского Банка, использование производных инструментов).

Оперативное управление открытой валютной позицией Банка осуществляется Казначейством Банка в рамках лимитов, установленных коллегиальными органами Банка, и ограничений, накладываемых ЦБ РФ. Лимиты на открытую валютную позицию определяются как для каждой валюты, так и для совокупной позиции во всех валютах.

С целью ограничения валютного риска по торговым операциям на финансовых рынках устанавливаются лимиты, в том числе позиционные лимиты, лимиты на величину полученных убытков (stop-loss-лимиты) и потенциальных убытков (VAR-лимиты). Контроль использования установленных лимитов осуществляется на ежедневной основе.

Процентный риск - риск убытков вследствие неблагоприятного изменения процентных ставок и соответствующей переоценки активов и пассивов Банка, чувствительных к изменению процентных ставок.

Банк принимает на себя риск, связанный с влиянием колебаний рыночных процентных ставок на его финансовое положение и потоки денежных средств. Такие колебания могут повышать уровень процентной маржи, однако в случае неожиданного изменения процентных ставок процентная маржа может также снизить или вызвать убытки. С целью минимизации процентного риска, возникающего при управлении денежными средствами, разрабатываются правила по управлению пассивами и активами Банка в зависимости от их срочности и ликвидности. Мониторинг процентного риска осуществляется на постоянной основе КУАПом Банка.

Ограничение процентного риска по торговым операциям на финансовых рынках осуществляется путем установления лимитов на размер позиции, дюрацию, величину полученных убытков (stop-loss-лимиты) и потенциальных убытков (VAR-лимиты). Контроль использования установленных лимитов осуществляется на ежедневной основе.

Риск ликвидности. Банк проводит консервативную политику, направленную на поддержание достаточного уровня ликвидности в целях своевременного и полного выполнения своих обязательств. Оценка избытка/дефицита средств проводится с помощью регулярного анализа разрывов между активами и пассивами по срокам востребования/погашения (GAP-анализ). Анализ разрывов по итогам GAP-анализа позволяет сделать вывод об избытке/недостатке средств. Также осуществляется прогнозирование избытка/дефицита средств по срокам на основе данных, полученных от подразделений Банка, учитывающих планируемый приток/отток ресурсов и с учетом фактического избытка/дефицита средств предлагаются варианты использования излишка средств или способы закрытия образовавшегося разрыва в сроках погашения требований и обязательств. Планируемая ликвидность корректируется c учетом коэффициентов ликвидности, установленных ЦБ РФ, а также внутренних лимитов ликвидности.

Мониторинг риска ликвидности осуществляется на постоянной (ежедневной) основе независимым подразделением Банка, ответственным за оценку и контроль уровня принимаемого риска. Результаты мониторинга рассматриваются на КУАПе Банка. Управление текущей ликвидностью осуществляется независимым подразделением Банка, ответственным за управление активами и пассивами, которое проводит операции на денежных рынках для поддержания текущей ликвидности и оптимизации денежных потоков, исходя из заданий и решений, утвержденных на КУАПе Банка.

Деятельность по управлению операционными рисками Банка включает четыре основных элемента:

· выявление;

· оценку;

· мониторинг;

· контроль и (или) минимизацию операционных рисков.

Выявление операционного риска в Банке осуществляется на постоянной основе. Все нововведения, производимые Банком, - изменения структуры или процедур, внедрение новых услуг и технологий, освоение новых направлений деятельности - на этапе их разработки в обязательном порядке подвергаются системному анализу с целью выявления факторов операционного риска. В ходе анализа особое внимание уделяется случаям пересечения полномочий и ответственности подразделений, сотрудников Банка.

Для минимизации операционного риска Банком применяются следующие основные инструменты:

· совершенствование систем автоматизации банковских технологий и защиты информации (сверка данных, разграничение доступа к информации, настройка и подключение автоматических проверочных процедур для диагностики ошибочных действий, автоматическое выполнение рутинных повторяющихся действий и др.);

· страхование - Банк использует страхование для покрытия ряда операционных рисков;

· передача (аутсорсинг) рисков (например, хранение и перевозка ценностей);

· контроль соблюдения установленных лимитов на операции;

· разделение полномочий (отсутствие концентрации рисков);

· использование принципов «Знай своего клиента», «Знай своего служащего»;

· другие инструменты.

В целях ограничения операционного риска в Банке разработан и утвержден План действий на случай непредвиденных обстоятельств с использованием дублирующих автоматизированных систем, а также Кризис-менеджмент план.

Реализация операционного риска не влечет за собой неисполнение эмитентом своих обязательств, а может предполагать только задержку в выполнении обязательств.

В связи с тем, что вопросам управления и контроля операционного риска в Банке уделяется повышенное внимание, данный вид риска может быть оценен как невысокий.

Правовые риски. Риски, связанные с изменением системы валютного регулирования минимизируются Банком с помощью организации и постоянного контроля профессионального уровня специалистов подразделений, осуществляющих валютные операции.

Контроль за возможным нарушением контрагентами условий заключенных договоров осуществляют специальные контролирующие подразделения Банка.

ОАО Банк «Возрождение» осуществляет контроль за изменением налогового законодательства в рамках системы регулирования рисков. Политика Банка в этой области обеспечивает своевременное и надлежащее выполнение требований налогового законодательства РФ.

Возможное изменение требований законодательства и нормативных актов Банка России в части регистрации кредитных организаций, их лицензирования и расширения деятельности контролируется квалифицированными сотрудниками Дирекции юридического сопровождения Банка. Конкретное регулирование осуществляется после принятия того или иного нормативно-правового акта исходя из характера положений данного нормативно-правового акта. В случае появления в СМИ информации о планируемом изменении действующего законодательства (а также положений и инструкций Банка России, постановлений Правительства Российской Федерации и т.д.), Банк учитывает в своей работе появившуюся информацию.

Банком отслеживается появление новой судебной практики, кроме того, результаты текущих судебных процессов в которых участвует эмитент, анализируются и оцениваются, исходя из характера каждого конкретного дела.

Риски, связанные с текущими судебными процессами, в которых участвует эмитент, связанные с отсутствием возможности продлить действие лицензии кредитной организации - эмитента на ведение определенного вида деятельности, отсутствуют.

Риск потери деловой репутации (репутационный риск) - это риск возникновения у кредитной организации - эмитента убытков в результате уменьшения числа клиентов (контрагентов) вследствие формирования в обществе негативного представления о финансовой устойчивости кредитной организации - эмитента, качестве оказываемых ею услуг или характере деятельности в целом.

Для снижения риска потери репутации в Банке предусмотрены процедуры официального, последовательного и своевременного рассмотрения жалоб клиентов, определены этические нормы и общие принципы кодекса поведения, постоянно проводится мониторинг информации о Банке, попадающей в средства массовой информации с целью принятия адекватных мер по защите собственной репутации.

Стратегический риск может возникнуть в результате ошибок (недостатков), допущенных при принятии решений, определяющих стратегию деятельности и развития кредитной организации - эмитента (стратегическое управление) и выражающихся в неучете или недостаточном учете возможных рисков, которые могут угрожать деятельности кредитной организации - эмитента, неправильном или недостаточно обоснованном определении перспективных направлений деятельности, в которых кредитная организация - эмитент может достичь преимущества перед конкурентами, отсутствии или обеспечении в неполном объеме необходимых ресурсов (финансовых, материально-технических, людских) и организационных мер (управленческих решений), которые должны обеспечить достижение стратегических целей деятельности кредитной организации - эмитента.

Потенциальные ошибки при принятии решений, определяющих стратегию развития Банка по расширению сети банковских отделений, усиление конкуренции в банковской отрасли вместе с насыщением спроса на банковские услуги, как следствие опережающий рост неоперационных расходов, возникновение убытков, снижение рентабельности, могут быть отнесены к рискам стратегического развития бизнеса Банка.

Для снижения стратегического риска Банком осуществляется стратегическое планирование своей деятельности, мониторинг и анализ всех возникающих в обществе тенденций, своевременное обсуждение на Совете Директоров Банка системообразующих (системоизменяющих) событий и выработка адекватной реакции на них.

Риск возникновения убытков в результате ошибок (недостатков), допущенных при принятии стратегических решений, определяющих деятельность и развитие Банка на долгосрочную перспективу в настоящее время оценивается как незначительный.

3. Стратегия минимизации банковских рисков ОАО Банк «Возрождение»

3.1 Политика ОАО Банк «Возрождение» в области страхования кредитных рисков

Рассмотрим алгоритм страхования кредитных рисков, который позволяет застраховать банк «Возрождение» от превышения расходов на кредитную деятельность, связанных с необходимостью увеличения резервов на возможные потери, над процентными доходами. Страхование осуществляет страховая компания РОСНО. Используются принципы классического страхования: хороший андеррайтинг и отработанная технология урегулирования убытков. «Финансовое плечо» при страховании кредитного риска схематично представлено на рис. Г.2 (приложение Г).

Еще в 2003 г. СК РОСНО вышла на рынок с массовым страховым продуктом, основу которого составила оригинальная программа кредитного скоринга, самостоятельно разработанная страховщиком и учитывающая демографические, психотипические и целый ряд иных особенностей целевых групп заёмщиков.

При страховании кредитов СК РОСНО берет на себя урегулирование невозвратов: если наступает страховой случай, СК РОСНО выплачивает банку «Возрождение» возмещение, а дальше сама начинает работать с физическим лицом. В таблице Д.1 (приложение Д) приведены данные по динамике объемов страхования потребительских кредитов банком «Возрождение».

Порядок выплаты страхового возмещения:

- если заемщик три месяца не оплачивает задолженность, банк «Возрождение» подает заявление страховщику на возмещение убытка, при этом фиксируется факт наступления события, имеющего признаки страхового случая, и наступления периода ожидания выплаты;

- в течение периода ожидания выплаты (35 рабочих дней) страховщик, взаимодействуя с банком «Возрождение», осуществляет действия по поиску заемщика и применяет законные меры воздействия на него с целью погашения кредита;

- если в течение периода ожидания выплаты погашения кредита не происходит, признается факт наступления страхового случая, что оформляется в страховом акте;

- в течение пяти рабочих дней после оформления страхового акта страховщик выплачивает банку «Возрождение» страховое возмещение.

Срок страхования - до одного года. Обязательная безусловная франшиза - 5%. Лимиты на одного заемщика зависят от цели кредитования: от 2000 руб. до 30 тыс. руб. при кредитовании на покупку товаров народного потребления или услуг; до 400 тыс. руб. при автокредитовании.

Технология функционирования схемы: 1. Банк «Возрождение», СК РОСНО и торговая точка или сеть заключают трехстороннее соглашение, где берут на себя соответствующие обязательства. 2. Кредитование осуществляется непосредственно в торговой точке или в точке предоставления услуг - медицина, туристические услуги, автосалон, офис компании по установке евроокон и т.д. 3. Банк «Возрождение» в этой точке не присутствует, всю работу ведет обученный менеджер торговой точки, у которого оборудовано рабочее место с установленной скоринговой программой страховщика и отлаженной связью с сервером страховщика. 4. Покупатель обращается к менеджеру торговой точки за кредитом и заполняет соответствующую анкету. 5. Менеджер торговой точки заносит данные в скоринговую программу, составляет психологический портрет заемщика. 6. Все эти данные в электронном виде поступают на сервер страховщика, где информация обрабатывается и в течение пяти минут принимается решение. 7. Если решение положительное, то менеджер в торговой точке получает положительный ответ и распечатывает уже заполненный пакет документов, включая кредитный договор с Банком. 8. Заемщик подписывает кредитный договор, платит первый взнос и забирает свой товар или выписывает свою услугу. 9. Страховщик отправляет в банк «Возрождение» документ (ковернот), который удостоверяет, что заемщик прошел скоринг и кредит принимается на страхование. 10. Торговая организация в установленные сроки - например, три раза в неделю - передает в банк «Возрождение» кредитные договора. 11. На основании кредитного договора и ковернота страховщика банк «Возрождение» перечисляет деньги в торговую организацию в течение 1 - 2 дней. 12. В конце месяца банк «Возрождение» направляет страховщику заявление на страхование, в котором перечислены все заемщики и все данные о кредитах. 13. На основании этого заявления страховщик оформляет полис, выставляет счет на уплату страховой премии, банк «Возрождение» оплачивает его, и страховщик начинает нести ответственность по риску невозврата кредита.

Страховой тариф - от 2% от величины кредита при автокредитовании, когда есть ликвидный залог в виде автомобиля, до 6% при иных целях и выше 6% при нецелевом кредитовании.

Основные выводы при исследовании страхования кредитных рисков в банке «Возрождение», таковы:

1. Страховщик (СК РОСНО) принял на себя ответственность не за принятие решения о страховании кредита, а за выдачу кредита - логичнее было бы, чтобы каждый занимался своим делом: банк «Возрождение» принимал решение о выдаче кредита, а страховщик уже после выдачи кредита принимал решение о его страховании или отказе от такового.

2. Общим принципом имущественного страхования является ответственность страхователя за сохранность застрахованного имущества, то есть если страховой случай произошел по вине страхователя, причем не только в результате его умышленных действий, но и бездействия, то страховое возмещение выплачено не будет.

3. Роль страховщика в процессе исполнения договора имущественного страхования в соответствии с основополагающими его принципами - исключительно контрольная. Это его право в соответствии с любым договором имущественного страхования и обязанность в соответствии с правилами ведения страхового бизнеса.

4. Еще одним принципом имущественного страхования, которому противоречит описанная выше схема сотрудничества СК РОСНО и банка «Возрождение», является обязанность страхователя осуществить определенные действия после наступления страхового случая.

5. Принципиально, что страховщик позволил банку «Возрождение» легко списывать просроченные, но не являющиеся нереальными к взысканию кредиты и тем самым не ухудшать вообще или в значительной мере балансовые и иные отчетные показатели.

6. Возможно, что этой неприятности удалось бы избежать, если бы страховщик установил более длинный период ожидания страховой выплаты (СК РОСНО, осуществляя страхование товарных и коммерческих кредитов предприятий, определил период ожидания равным 180 дням, в исключительных случаях этот период может быть сокращен до 90 дней).

Можно внести такие предложения по совершенствованию страхования потребительских кредитов банка «Возрождение» (и вообще страхование всех кредитных рисков банка «Возрождение»).

Первым принципиальным моментом подхода к страхованию потребительских кредитов является переформулирование основных терминов, используемых в договоре страхования с банком «Возрождение», относительно терминов, употреблявшихся в СПК-продукте РОСНО, так, как это приведено в таблице Е.2 (см. приложение Е). Определяющим моментом является переход от понятий «невозврат кредита» и/или «неисполнение (нарушение) обязательств заемщиком своих обязательств» к понятию «обесценение ссуды», определение которого дается в Положении № 254-П как потеря «...ссудой стоимости вследствие неисполнения либо ненадлежащего исполнения заемщиком обязательств по ссуде перед кредитной организацией в соответствии с условиями договора, либо существования реальной угрозы такого неисполнения (ненадлежащего исполнения)...» (п. 1.3).

Договор страхования должен предусматривать возврат банком «Возрождение» страховщику полученных в счет страхового возмещения авансов (частичных выплат страхового возмещения) в случае исполнения заемщиком своих обязательств перед банком «Возрождение».

Очевидно, что при этом банк «Возрождение» не сможет списать «плохие» (но пока не нереальные к взысканию) ссуды из баланса, что неминуемо станет предметом внимания надзорного органа, который включит свои «рычаги воздействия» на Банк с целью возврата просроченных ссуд, и Банк в полном соответствии с п. 8.3 Положения № 254-П будет предпринимать «...необходимые и достаточные меры по взысканию указанной ссуды, возможность осуществления которых вытекает из закона, обычаев делового оборота либо договора».

Третьим принципиальным моментом подхода к страхованию кредитных рисков является положение, направленное на минимизацию авансов страхового возмещения (размеров поэтапных выплат), производимых страховщиком в период ожидания.

Естественно, что детализация алгоритма до уровня договоров страхования и регламента взаимодействия между банком «Возрождение» и страховщиком (которым может быть как СК РОСНО, так и другая страховая компания) потребует значительной работы Лобзева, А. И. Тенденции взаимодействия банков и страховых компаний на современном этапе развития рынка банковских и страховых услуг России / А. И. Лобзева // Финансы и кредит. - 2008. - № 9. - С. 26.. Существенным является то, что при использовании предложенного алгоритма страхование полностью выполняет свое назначение - банк «Возрождение» будет застрахован именно от превышения расходов от кредитной деятельности, связанных с необходимостью увеличения резервов на возможные потери, над процентными доходами, а также от риска неликвидности, обусловленного нехваткой финансовых ресурсов для исполнения собственных обязательств и ведения деятельности в прежних размерах Лисейчикова, Т. А. Рационирование кредитного портфеля как метод управления кредитным риском / Т. А. Лисейчикова, Р. Т. Балакина // Вестн. Омского ун-та. Сер. «Экономика». - 2009. - № 3. - С. 32..

В Банке формируются два вида резервов: общий и специальный. Общий резерв формируют по стандартным ссудам, специальный - по кредитам под контролем, субстандартным, сомнительным, безнадежным. Резерв должен формироваться ежеквартально за счет прибыли прошлого года.

Для определения общей суммы резерва воспользуемся данными качества кредитного портфеля ОАО Банк «Возрождение» на 01.01.2012 г.

Таблица 5 - Расчет фонда страхования кредитного риска в Банке «Возрождение»

Стандартны	527,2	659,0	197,7	2	4,0	-
Под контролем	12,2	15,3	4,6	5	0,2	-
Субстандартные	8,3	10,4	3,1	20	0,6	-
Сомнительные	2,5	3,4	0,8	50	0,4	-
Безнадежные	-	-	-	100	-	-
Итого	-	-	-	-	5,2	3,5

Из анализа таблицы можно сделать вывод, что фактически сформированного резерва недостаточно для страхования кредитного риска. Это может негативно отразиться на деятельности Банка. Теоретически рассчитанная сумма резерва составляет 5,2 млрд. руб., из которой 4 млрд. руб. приходится на общий резерв, а 1,2 млрд. руб. - в специальный. По состоянию на 01.01.2012 г. было фактически зарезервировано 3,5 млрд. руб. Таким образом, необходимо дополнительно зарезервировать 1,7 млрд. руб.

3.2 Совершенствование механизма управления банковскими рисками ОАО Банк «Возрождение»

Общий план мероприятий по совершенствованию управления кредитными риском в Банке «Возрождение» выглядит следующим образом.

1. В Банке необходимо создать систему управления рисками, направленная на выявление, измерение, контроль и управление принимаемыми на себя банком рисков в целях их оптимального ограничения, включающую:

- наличие утвержденных действующих процедур, обеспечивающих выявление, наблюдение, измерение, контроль и ограничение рисков, принимаемых на себя Банком, поддержание рисков в пределах ограничений, установленных внутренними документами Банка;

- механизмы выявления соответствия установленных процедур размерам и характеру деятельности банка, осуществление их периодического пересмотра для учета изменений в составе принимаемых Банком рисков в процессе развития бизнеса Банка и изменений ситуаций на рынке;

- контроль за функционированием системы управления рисками со стороны исполнительных органов Банка.

2. По каждому кредитному продукту, выпускаемому Банком, разработать регламентирующую процедуру его предоставления внутренний нормативный документ, соблюдение которого строго контролируется.

3. Утвердить перечень документов, запрашиваемых у клиентов при рассмотрении вопроса о предоставлении кредита. На основе полученной информации Банк будет производить оценку уровня кредитного риска по каждому запрашиваемому заемщиком кредитному продукту.

4. На постоянной основе осуществлять мониторинг текущего состояния заемщиков и поручителей.

5. На постоянной основе проводить контроль за движением рыночных цен принятого в залог имущества, проводить регулярные проверки состояния предметов залога, использовать страхование предметов залога крупными страховыми компаниями.

6. Решение о кредитовании и определяющие параметры кредитования принимать коллегиально - Кредитным комитетом банка.

7. Необходимо создание фонда страхования. Расчеты показали, что фактически сформированного резерва недостаточно для страхования кредитного риска. Теоретически рассчитанная сумма резерва составляет 5,2 млрд.руб., из которой 4 млрд.руб. приходится на общий резерв, а 1,2 млрд.руб. - в специальный. По состоянию на 01.01.2012 г. было фактически зарезервировано 3,5 млрд.руб. Таким образом, необходимо дополнительно зарезервировать 1,7 млрд.руб.

Рассмотрим управление финансовым результатом банка «Возрождение» через регулирование размера создаваемых резервов.

Этот способ является еще одним эффективным средством уменьшения налогооблагаемой базы, но при этом его реализация связана с техническими сложностями. Способ заключается в единовременном (в течение месяца), но планомерном (в течение года) создании резервов по ссудной задолженности согласно Положению № 254-П. Чаще всего используемая для этих целей ссудная задолженность, ценные бумаги (векселя) и прочие требования являются по своей природе «нерыночными».

Это могут быть активы, которые использовались для «формирования» собственного капитала банка «Возрождение», или же требования к аффилированным компаниям. При формировании капитала группа риска по этим требованиям всегда первая, а процент резервирования равен нулю, потому что создание резервов под более высокую группу риска нецелесообразно для подобного формирования капитала.