Управление активами и пассивами банка



Рисунок 2.2- Кредитный портфель АО «ОТП Банк» (млрд.руб)

В 2014 году портфель ценных бумаг Банка увеличился более чем в 2 раза с 14 млрд. руб. до 28,7 млрд. руб. Средства, привлеченные от кредитных организаций, увеличились по сравнению с 2013 годом в 2,8 раза с 8,6 млрд. руб. до 24,1 млрд. руб. Средства, размещенные в кредитных организациях, напротив, уменьшились почти в 2 раза с 8,7 млрд. руб. до 4,5 млрд. Руб (рис. 2.3

Рисунок 2.3- Собственные средства АО «ОТП Банк»

Объем привлеченных средств клиентов за год увеличился на 6,9% с 84,7 млрд. руб. До 90,5 млрд. руб. При этом средства физических лиц продемонстрировали прирост на 10,5% с 56,2 млрд. руб. до 62,1 млрд. руб., а средства корпоративных клиентов -- на 3,8% с 19,4 млрд. руб. до 20,1 млрд. руб. В то же время остатки на счетах клиентов среднего и малого бизнеса снизились на 9,1% с 9,1 млрд. руб. до 8,3 млрд. Руб. Объём выпущенных долговых обязательств сократился на 93,3% (или на 14 млрд. руб.) с 15 млрд. руб. на начало года до 1 млрд. руб. на конец отчетного периода.

Данное снижение было связано с исполнением Банком оферты по облигациям серии БО-02, а также погашением облигаций серий 02, БО-01 и БО-03.

По итогам отчетного года чистый убыток АО «ОТП Банк» составил 2,1 млрд. руб. Основным фактором, повлиявшим на получение Банком отрицательного финансового результата в 2014 году, стало досоздание резервов в размере 19,3 млрд. руб. (прирост на 11,7% по сравнению с 2013 годом). Собственные средства Банка сократились на 8,1% с 27,1 млрд. руб. до 24,9 млрд. руб. (Приложение 1)

В 2014 году операционные доходы Банка уменьшились на 2,2% по сравнению с 2013 годом и составили 29,5 млрд. руб. Процентные доходы уменьшились на 3,7% по сравнению с 2013 годом и составили 33,5 млрд. руб. Снижение процентных доходов было обусловлено уменьшением доходов по операциям на финансовых рынках. Одновременно процентные расходы сократились на 13,6% до 6,5 млрд. руб. против 7,6 млрд. руб.в 2013 году, что было вызвано уменьшением на 14 млрд. руб. объема выпущенных долгвых обязательств вследствие исполнения оферты по облигациям серии БО-02 и пога- шения выпусков облигаций серий 02, БО-01 и БО-03.

В результате чистые процентные доходы Банка за отчетный период сократились по сравнению с 2013 годом на 0,9% и составили 25,9 млрд. руб.

Чистые комиссионные доходы АО «ОТП Банк» увеличились на 11,9% до 3,6 млрд. руб. против 3,2 млрд. руб., полученных в 2013 году. Увеличение чистых комиссионных доходов было вызвано ростом доходов по нецелевым кредитам и расчетным операциям клиентов, а также снижением расходов на выплаты торговым сетям.

Объем резервов под обесценение финансовых активов, созданных в 2014 году, составил 19,3 млрд. руб., что на 11,7% больше аналогичного показателя 2013 года. Рост резервов был вызван снижением качества кредитного портфеля, в том числе вследствие ухудшения макроэкономической ситуации в стране и замедления темпов роста экономики.

Операционные расходы банка за 2014 год выросли на 7,9% по сравнению с показателем 2013 года и составили 12,8 млрд. руб. Увеличение операционных расходов было обусловлено ростом затрат на персонал, связанных, в том числе, с увеличением филиальной сети Банка в 2013 году. (табл. 2.1)

Таблица 2.1 -- Показатели качества кредитного портфеля АО «ОТП Банк»

Показатели качества кредитного портфеля	2014	2013	Изменение за год
Доля просроченных свыше 90 дней кредитов в кредитном портфеле	14,7%	18,1%	3,4 п.п.
Отношение резервов под обесценение кредитного портфеля к кредитному портфелю	17,3%	19,3%	-2,0 п.п.
Коэффициент покрытия просроченных свыше 90 дней кредитов резервами	117,5%	106,6%	10,9 п.п.

В результате реализации комплекса мероприятий, направленных на улучшение качества кредитного портфеля, повышение эффективности работы с просроченной задолженностью, включая меры по ее взысканию, доля просроченных свыше 90 дней кредитов в кредитном портфеле снизилась на 3,4 п.п. с 18,1% до 14,7%. Общий объем резервов по кредитному портфелю уменьшился по итогам 2014 года на 10,0% с 24,6 млрд. руб. на конец 2013 года до 22,1 млрд. руб. Одновременно уровень покрытия резервами просроченной более чем на 90 дней задол- женности вырос на 10,9 п.п. до 117,5% с 106,6% на конец 2013 года. Процентная маржа в 2014 году увеличилась на 140 базисных пунктов с 17,7% до 19,1%. (табл. 2.2)

Таблица 2.2 -- Показатели эффективности бизнеса АО «ОТП Банк»

Показатели эффективности бизнеса	2014	2013	Изменение за год
Чистая процентная маржа	19,1%	17,7%	1,4 п.п.
Рентабельность средних активов (ROAA)	-1,5%	0,6%	-2,1 п.п .
Рентабельность среднего капитала (ROAE )	-8,0%	3,3%	-11,3 п.п.
Коэффициент отношения операционных расходов к средним активам (Cost / Assets ratio)	9,4%	8,0%	1,4 п.п.
Коэффициент отношения операционных расходов к чистым доходам (Cost / Income ratio)	43,4%	39,3%	4,1 п.п .

Достаточность общего капитала Банка (Базель I) на конец 2014 года составила 20,3%, а достаточность капитала первого уровня - 17,1%. Норматив достаточности собственных средств (капитала) в соответствии с требованиями Банка России (норматив Н 1.0) на 1 января 2015 года превысил 12% (при минимально допус- тимом уровне 10%). В конце 2014 года мате- ринский банк -- OTP Bank Plc. -- предоставил АО «ОТП Банк» субординированный кре- дит в размере 3 млрд. руб. сроком на 10 лет. (табл.2.3)

Таблица 2.3- Показатели достаточности капитала АО «ОТП Банк»

Показатели достаточности капитала	2014	2013	Изменеение за год
Коэффициент достаточности основного капитала (Базель I)	17,1%	22,0%	-4,9 п.п.
Коэффициент достаточности общего капитала (Базель I)	20,3%	23,0%	-2,7 п.п.
Нормативы, установленные Банком России:
Норматив достаточности собственных средств (капитала) (Н 1.0)	12,1%	14,2%	-2,1 п.п
Норматив достаточности базового капитала (H 1.1)	10,0%	-	-
Норматив достаточности основного капитала (H 1.2)	10,0%	-	-



Итак мы видим, что по итогам 2014 года нетто-активы кредитной организации увеличились на 17,6% и на 1 января 2015 года составили 202,89 млрд рублей. В пассивной части баланса наблюдается рост собственного капитала, средств физ. лиц и депозитов корпоративных клиентов, а также увеличение привлечения средств от банков (по МБК). Значительно сократились вложения в выпущенные ценные бумаги (облигации, векселя). В активах вновь привлеченные средства, освободившиеся ресурсы от сокращения размещения на рынке МБК и частичной продажи ценных бумаг были перераспределены в кредитный портфель и производные финансовые инструменты.

Структура пассивов банка умеренно диверсифицирована и на 31% представлена средствами физлиц, еще по 15% формируют собственный капитал и средства корпоративных клиентов (остатки на счетах, депозиты), 13% приходится на привлеченные средства на рынке межбанковского кредитования, 9% -- на производные финансовые инструменты. Клиентская база достаточно большая, обороты по счетам клиентов составляют 73--111 млрд рублей ежемесячно. Зависимость от средств физических лиц умеренная. [19]

Основу нетто-активов формирует кредитный портфель с долей в 68%, еще 10% занимают вложения в производные финансовые инструменты, 5% -- высоколиквидные активы, 4% -- портфель ценных бумаг, 2% -- выданные межбанковские кредиты.

Кредитный портфель, на 94% представленный розничным кредитованием, за 2014 год увеличился на 8,3 млрд рублей и на начало 2015 года составил 138,3 млрд. Уровень просроченной задолженности и резервирования достаточно высокие (10,7% и 25,5%, соответственно). Кредитный портфель достаточно хорошо диверсифицирован по срокам размещения средств. Стоит отметить низкую долю обеспечения кредитов залогом имущества -- всего на 17% (предположительно в силу специфики розничного бизнеса).

Портфель ценных бумаг за 2014 год сократился на 45,5% и на 1 января 2015 года составил 7,6 млрд рублей. Вложения в векселя банков занимают 62% портфеля, остальное -- вложения в облигации. Стоит отметить, что порядка 50--80% облигаций ежемесячно передается в РЕПО в целях получения недостающей ликвидности от ЦБ. Обороты по портфелю косвенно позволяют сделать вывод о наличии в банке котируемых ценных бумаг.

На рынке межбанковского кредитования кредитная организация работает в обе стороны, но в большей мере привлекая недостающую ликвидность, в том числе от ЦБ по РЕПО и от материнского банка. ОТП Банк выступает маркетмейкером на валютном рынке, также активен на фондовых биржах.

По итогам 2013 года кредитная организация получила прибыль в размере 2,8 млрд рублей по РСБУ (аналогичный показатель за 2012 год -- 6,5 млрд). За 2014 год прибыль банка составила 1,04 млрд рублей.

2.3 Анализ ликвидности АО «ОТП Банк» по предоставленной отчетности

Несмотря на критически трудные времена для банковской системы и всей страны, АО «ОТП Банк», один из немногих, продолжает стабильную работу, справляясь с трудностями исключительно собственными силами, обладая достаточным капиталом и ликвидностью и не обращаясь за финансовой помощью от регулятора.

По состоянию на 01.01.2014 г., ОТП Банк по уровню капитализации занимает 7 место среди ведущих финансовых учреждений страны. У ОТП Банка показатель адекватности капитала более чем в 2 раза превышает установленный НБУ норматив 10%. Показатель текущей ликвидности у ОТП оставляет 63,99%, более чем в 1,5 раза превышая норматив НБУ (не ниже 40%). (табл.3.1)



Таблица 3.1 -- Структура высоколиквидных активов АО «ОТП Банк»

Наименование показателя	01 Мая 2014 г., тыс.руб	01 Мая 2015 г., тыс.руб
средств в кассе	2 803 819	(30.36%)	3 086 599	(32.33%)
средств на счетах в Банке России	2 229 817	(24.14%)	2 296 260	(24.05%)
корсчетов НОСТРО в банках (чистых )	567 186	(6.14%)	241 952	(2.53%)
межбанковских кредитов, размещенных на срок до 30 дней	732 000	(7.93%)	1 925 088	(20.16%)
высоколиквидных ценных бумаг РФ	940 518	(10.18%)	1 091 729	(11.43%)
высоколиквидных ценных бумаг банков и государств	2 308 561	(25.00%)	1 065 938	(11.16%)
высоколиквидных активов с учетом дисконтов и корректировок (на основе Указания №3269-У от 31.05.2014)	9 235 617	(100.00% )	9 547 675	(100.00% )

Из таблицы ликвидных активов мы видим, что незначительно изменились суммы средств в кассе, средств на счетах в Банке России сильно увеличились суммы межбанковских кредитов, размещенных на срок до 30 дней, сильно уменьшились суммы кор.счетов НОСТРО в банках (чистых), при этом объем высоколиквидных активов с учетом дисконтов и корректировок вырос за год с 9.24 до 9.55 млрд.руб. (табл.3.2)

Таблица 3.2 -- Структура текущих обязательств АО «ОТП Банк»

Наименование показателя	01 Мая 2014 г., тыс.руб	01 Мая 2015 г., тыс.руб
вкладов физ.лиц со сроком свыше года	38 508 095	(53.69%)	32 833 090	(39.58%)
остальных вкладов физ.лиц (в т.ч. ИП) (сроком до 1 года)	15 239 822	(21.25%)	27 159 631	(32.74%)
депозитов и прочих средств юр.лиц (сроком до 1 года)	13 142 161	(18.32%)	15 471 420	(18.65%)
в т.ч. текущих средств юр.лиц (без ИП)	9 037 879	(12.60%)	7 769 474	(9.37%)
корсчетов ЛОРО банков	168 057	(0.23%)	177 328	(0.21%)
межбанковских кредитов, полученных на срок до 30 дней	346 841	(0.48%)	3 343 864	(4.03%)
собственных ценных бумаг	1 324 283	(1.85%)	505 226	(0.61%)
обязательств по уплате процентов, просрочка, кредиторская и прочая задолженность	2 996 910	(4.18%)	3 462 605	(4.17%)
ожидаемый отток денежных средств	13 542 342	(18.88%)	18 035 209	(21.74%)
текущих обязательств	71 726 169	(100.00%)	82 953 164	(100.00%)

За рассматриваемый период с ресурсной базой произошло то, что незначительно изменились суммы вкладов физ. лиц со сроком свыше года, депозитов и прочих средств юр. лиц, сильно увеличились суммы остальных вкладов физ. лиц, межбанковских кредитов, полученных на срок до 30 дней, сильно уменьшились суммы собственных ценных бумаг, при этом ожидаемый отток денежных средств увеличился за год с 13.54 до 18.04 млрд.руб.

На рассматриваемый момент соотношение высоколиквидных активов (средств, которые легко доступны для банка в течение ближайшего месяца) и предполагаемого оттока текущих обязательств дает нам значение 52,94%, что означает недостаточный запаспрочности для преодоления возможного оттока клиентов, однако банк является крупными такой значительный отток маловероятен (ПРИЛОЖЕНИЕ 2).

В корреляции с этим важны для рассмотрения нормативы мгновенной (Н2) и текущей (Н3) ликвидности , минимальные значения которых установлены в 15% и 50% соответственно. Тут мы видим, что нормативы Н2 и Н3 сейчас на достаточном уровне.

Таблица 3.3 -- Динамика изменения ликвидности в течение года

Наименование показателя	1 Июн	1 Июл	1 Авг	1 Сен	1 Окт	1 Ноя	1 Дек	1 Янв	1 Фев	1 Мар	1 Апр	1 Май
Норматив мгновенной ликвидности Н2 (мин.15%)	54.7	52.4	52.4	38.0	36.2	61.3	61.6	38.7	93.6	204.3	186.6	159.7
Норматив текущей ликвидности Н3 (мин.50%)	77.8	72.4	87.4	85.5	68.0	63.1	78.9	90.3	113.6	106.2	114.6	174.3
Экспертная надежность банка	85.0	80.4	77.1	80.5	60.0	34.7	69.4	71.0	90.2	42.0	33.7	52.9

По медианному методу : сумма норматива мгновенной ликвидности Н2 в течение года и последнего полугодия неустойчива и имеет тенденцию к значительному росту, сумма норматива текущей ликвидности Н3 в течение годаимеет тенденцию к значительному росту, однако за последнее полугодие имеет тенденцию к увеличению, а экспертная надежность банка в течение года имеет тенденцию к уменьшению, однако за последнее полугодие имеет тенденцию к значительному падению [33].

На 2015 год запланирован запуск нового канала привлечения ликвидности - оформление депозитных продуктов на сайте Банка без посещения клиентом офиса продаж.

Для снижения нагрузки на Контакт-Центр и повышения платежной дисциплины планируется запуск двух мобильных приложений, которые позволят клиенту получить всю информацию по его продуктам прямо на экран смартфона. Внедрение новой СМС платформы позволит оптимизировать затраты Банка за счет применения более умного подхода к отправке исходящих коммуникаций.

Запуск этих и многих других электронных сервисов позволит Банку повысить эффективность бизнеса, снизить затраты на привлечение клиентов, диверсифицировать риски, а так же расширить присутствие Банка в регионах за счет онлайн привлечения и предоставления удаленных сервисов оплаты и информирования. В области управления рисками приоритетной задачей для Банка в 2015 году будет являться минимизация рисков потребительского кредитования, а также сохранение качества кредитного портфеля с целью поддержания оптимального баланса рисков и доходности. Банком запланированы мероприятия во всех значимых направлениях, связанных с процес- сами кредитования. Кроме того, значительное внимание будет уделяться программам под- держки заемщиков, в части автоматизации процессов, разработки и внедрении новых продуктов. [17]

В области корпоративного бизнеса основными задачами Банка будут являться сохранение высокого уровня качества портфеля корпоративных кредитов и гарантий, а также доходности операций. В виду ухудшения макроэкономической ситуации в стране будет усилен мониторинг корпоративных клиентов, а также ужесточены требования, предъявляемые к обеспечению по кредитным сделкам. Планируется увеличить продажи продуктов торгового финансирования (гарантии, аккредитивы) и управления ликвидностью. Линейка продуктов управления ликвидностью будет расширена за счет запуска новых предложений, удовлетворяющих потребностям корпоративных клиентов.



3. РАЗРАБОТКА МЕРОПРИЯТИЙ ПО СОВЕРШЕНСТВОВАНИЮ УПРАВЛЕНИЯ АКТИВАМИ И ПАССИВАМИ В АО «ОТП БАНК»

3.1 Обоснование направлений повышения качества управления активами и пассивами АО «ОТП Банк»

В процессе проведения анализа качества управления активами и пассивами в АО «ОТП Банк» за 2012-2014 гг. выявлены проблемы. Наличие проблем несёт в себе определённые риски. В этой связи необходимо разработать мероприятия по повышению качества управления активными и пассивными операциями АО «ОТП Банк»

В настоящее время банки сталкиваются с серьёзными проблемами на макроэкономическом уровне, проявляющимися в платёжном кризисе, инфляции. Финансовый кризис обостряет сложившуюся ситуацию. Банки существенно сократили вложения в торговые и инвестиционные ценные бумаги, а следовательно, ликвидных активов в коммерческих банках стало меньше. Банки пытаются решать возникшие проблемы, бороться с трудностями, что-то коренным образом менять в управлении активами и пассивами, в организационно-управленческой работе самого банка, отделы банка активнее взаимодействуют друг с другом, находят общие решения. Банкам необходимо поддерживать качество управления активами - целесообразно размещать собственные и привлечённые средства, сохранять стабильность и устойчивость активов. Качество управления активами неразрывно связано с ликвидностью. Если ликвидность снижается - у банков сокращается ликвидный резерв для удовлетворения непредвиденных финансовых нужд, которые непременно возникают при финансовом кризисе.

Снижается количество высоколиквидных и ликвидных активов в структуре банков - повышается рискованность.

Необходимо рассмотреть направления, вызывающие отрицательные тенденции в банке, и определить как свести их воздействие к минимуму:

1) Экономическая и политическая обстановка в стране. Нестабильность общей политической и экономической обстановки в стране оказывает прямое воздействие на нестабильность банковской системы в целом и коммерческого банка как его составляющего звена.

2) Эффективность государственного регулирования и контроля. Коммерческие банки испытывают на себе весь спектр воздействия государственных мер денежно-кредитного регулирования. Непосредственное влияние на ликвидность и платежеспособность оказывают следующие моменты:

- рестрикционная политика центрального банка (повышение ставки рефинансирования центральным банком, изменение норм обязательного резервирования, минимального размера собственного капитала, установление обязательных экономических нормативов оказывают воздействие на структуру и эффективность активных и пассивных операций банка);

- фискальная политика государства, т. е. уменьшение или увеличение взимаемых налогов, приводит соответственно к увеличению или уменьшению прибыли банка, что отражается на его платежеспособности и соответственно на ликвидности;

- операции центрального банка на открытом рынке с государственными ценными бумагами и иностранной валютой. Для поддержания ликвидности коммерческого банка, а соответственно и их кредитной активности центральный банк выступает покупателем на открытом рынке.

3) Состояние денежного рынка и рынка ценных бумаг. Этот фактор показывает характер перераспределения временно свободных денежных средств между участниками финансового рынка и, в частности, между банками.

Так, высокий уровень развития рынка дает возможность банкам быстро привлечь средства в целях поддержания ликвидности, а стабильное состояние рынка ценных бумаг обеспечивает возможность быстрой реализации ценных бумаг при необходимости.

4) Возможность поддержки со стороны государства. Этот фактор проявляется через проводимую денежно-кредитную политику правительства и центрального банка, например, возможность получения государственных кредитов из ресурсов центрального банка.

5) Совершенство законодательства (если в законе есть указание на то, что каждый коммерческий банк должен иметь денежные средства в центральном банке, это обеспечит хотя бы минимальную ликвидность).

6) Надежность клиентов и партнеров банка. С одной стороны, уменьшение счетов до востребования в пользу срочных приводит к повышению ликвидности, так как у банка появляется большая уверенность, что в определенный период времени выплат по обязательствам не будет. С другой стороны, надежность банков-партнеров приводит к тому, что они в любой момент могут помочь с денежными средствами при помощи предоставления межбанковского кредита.

7) Качество управления деятельностью банка. Профессионализм и уровень квалификации руководителей и работников банка оказывает воздействие на состояние ликвидности коммерческого банка. Данный фактор является ключевым в обеспечении ликвидности банка.

8) Достаточность собственного капитала банка. Значительная величина капитальной базы банка положительно сказывается на уровне его ликвидности, поскольку собственный капитал выполняет роль амортизатора в случае возникновения непредвиденных обстоятельств, которые повлекут изъятие средств и как следствие вызовут кризис ликвидности или платежеспособности.

9) Качество и устойчивость ресурсной базы банка.

10) Степень зависимости от внешних источников заимствования. Чем сильнее выражена у банка такая зависимость, тем серьезнее могут оказаться проблемы в случае возникновения даже временной неплатежеспособности.

11) Сбалансированность активов и пассивов по суммам и срокам. Чем более краткосрочны активы, тем выше ликвидность и соответственно наоборот.

12) Степень риска отдельных активных операций. Означает вероятность потерь при реализации активов или риск невозврата вложенных средств. Рискованность активов зависит от факторов внутреннего и внешнего порядка, таких как:

- стратегия банка при размещении средств;

- структура и качество его кредитного портфеля;

- активность инвестирования в ценные бумаги;

- качество проводимого финансового анализа;

- состояние реального сектора экономики, государственных финансов.

Чем выше риск активных операций банка, тем больше вероятность возникновения потерь при трансформации активов в денежные средства, а это отрицательно скажется и на его ликвидности.

13) Доходность активов банка. Чем больше доля работающих активов в балансе банка и выше их эффективность, доходность, тем устойчивее финансовое состояние банка.

14) Структура и диверсификация активов. В процессе управления ликвидностью особое внимание следует уделять структуре активов. Для осуществления расчетно-кассового обслуживания клиентов, возврата средств до востребования банку необходимо иметь определенный запас высоколиквидных активов. Диверсификация активов, т. е. размещение их по различным направлениям, оказывает положительное воздействие на уровень ликвидности, поскольку совокупный риск активов снижается.

Коммерческий банк, таким образом, базируется на постоянном поддержании посредством оперативного управления объективно необходимого соотношения между тремя составляющими: собственным капиталом банка и привлеченными средствами, с одной стороны, и размещенными средствами - с другой. Осуществление этой цели предполагает анализ, контроль и управление активами и пассивами банка.

Таким образом, основные направления повышения качества управления активами и пассивами АО «ОТП Банк» заключаются в рамках:

1) экономической политики (снижение конкурентоспособности для банковского продукта, сокращение избыточных резервов банка);

2) денежной политики (изменение процентных ставок, изменение норм обязательных резервов банка; увеличение операций по купле-продаже векселей, государственных облигаций и других ценных бумаг);

3) клиентской политики (увеличение клиентской базы, установление долгосрочных взаимовыгодных отношений, увеличение партнерских отношений);

4) международной политики (увеличение контрактов с международными валютно-финансовыми организациями);

5) рестрикционной политики (повышение ставки рефинансирования, изменение норм обязательного резервирования, минимального размера собственного капитала, установление обязательных экономических нормативов);

6) фискальной политики (уменьшение взимаемых налогов, увеличение прибыли банка).

3.2 Разработка мероприятий по повышению качества управления актива и пассивами в АО «ОТП Банк»

На основании финансового анализа АО «ОТП Банк» и представленных направлений можно провести ряд мероприятий по повышению качества управления активными и пассивными операциями банка:

1) повысить ликвидность банка за счет привлечения средств и снижения прироста высоколиквидных активов;

2) увеличить собственный капитал банка за счет наращивания активных операций; использования привлеченных эмитентов как своеобразного нематериального фактора роста капитализации;

3) повысить уровень доходности активов за счет увеличения доли производственных активов, внедрив новый продукт кредитования физических лиц.

Формирование российской банковской системы происходило в весьма короткие сроки и совпало с периодом общеэкономического кризиса. Чрезвычайно бурный рост числа банков происходил в условиях острого дефицита квалифицированных банковских специалистов, что вело к снижению требовательности к профессиональной подготовке банковских кадров. Это не могло не сказаться на качестве управления кредитными организациями, а в конечном счёте на уровне выполнения банками своих функций [32].

Диверсификация - это наиболее выгодное распределение активов и пассивов банка в кредитном портфеле. Диверсификация кредитов - это распределение вкладываемых или кредитуемых в экономику денежных капиталов между разными объектами с целью снижения риска потерь и в надежде получить более высокий доход. Особое внимание при размещении средств банку следует уделять первичным активам, которые могут быть немедленно использованы для выплаты изымаемых вкладов.

К первичным резервам относятся наличные деньги в сейфе и чеки, платёжные документы в процессе инкассирования, средства на корреспондентских счетах в других банках, средства на резервном счёте самого банка. Вторичные резервы включают в себя высоколиквидные доходные активы, которые с минимальной задержкой и небольшим риском можно превратить в наличные средства. К ним относятся активы, составляющие портфель ценных бумаг и средства на ссудных счетах.

При секьюритизации происходит оформление части доходных активов векселями и долговыми расписками клиентов с последующей продажей таких ценных бумаг на открытом рынке.

По мере оплаты доходных активов поток дохода устремляется к держателям ценных бумаг. Другими словами, банковские займы трансформируются в свободно продаваемые на фондовом рынке ценные бумаги.

Банк со своей стороны, возвращает денежные средства, затраченные на приобретение активов, и использует новые средства для предоставления новых займов или для покрытия операционных расходов. В сущности, секьюритизация - это процесс превращения неликвидных займов в ликвидные активы.

После определения размеров первичных и вторичных резервов банк может предоставлять клиентам ссуды. Ссуды - это самая главная часть банковских активов, а доходы по ссудам - самая крупная составляющая банковской прибыли. В последнюю очередь при размещении средств определяется состав портфеля ценных бумаг. Назначение портфеля инвестиций - приносить банку доход и быть дополнением резерва второй очереди по мере приближения срока погашения долгосрочных ценных бумаг.

Таковы некоторые возможные пути совершенствования депозитной политики коммерческого банка и повышения ее роли в обеспечении его устойчивости.

Депозитную политику каждый банк разрабатывает сам. Также руководством кредитной организации самостоятельно определяется степень важности названных направлений, первостепенность того или иного вида политики банка. В первую очередь это будет зависеть от области функционирования конкретного банка, его специализации или универсализации.

В работе показано, что организационно финансовый поток может быть представлен в виде последовательности ограниченных по времени процессов, являющихся объектами управления: процесс привлечения, процесс внутреннего оборота и перераспределения, а также процесс размещения финансовых ресурсов (денежных средств).

Специфика банка состоит в том, что в каждом из блоков функции могут быть ранжированы по уровню управленческих решений на их использование. Например, в блоке привлечения финансовых ресурсов решения об эмиссии, использовании прибыли принимаются на уровне Совета директоров, решения о получении кредитов и сборе страховых взносов - на уровне топ-менеджмента, а решения о порядке формирования фондов, использовании кредиторской задолженности, амортизации - на уровне отдельных подразделений.

В работе отмечено, что привлечение финансовых ресурсов - деятельность банка, направленная на получение денежных средств, необходимых для его нормального функционирования, то есть, на формирование пассивов. В рамках коммерческого банка эта задача усложняется наличием в его организационной структуре различных типов хозяйственных операций.

Несмотря на многовариантность, привлечение финансовых ресурсов в конечном итоге сводится к четырем способам, каждый из которых имеет свои известные особенности. Однако в предлагаемой системе подразумевается, что количество составляющих каждого элемента ограничено лишь экономической целесообразностью. Например, одновременно нельзя размещать более одной эмиссии, либо распределять прибыль в фонды, не обозначенные в Уставе.

При этом необходимо отметить, что объем привлекаемых финансовых ресурсов должен определяться на основе балансового уравнения финансирования деятельности.

Для увеличения собственного капитала банку можно применить публичную продажу акций, в том числе в форме продажи депозитарных расписок на акции, неограниченному (широкому) кругу лиц. Иностранцы заинтересованы в российском финансовом рынке, однако есть объективные границы их допустимого участия в национальной банковской системе. В то же время во многом это участие сдерживается непрозрачностью многих банковских сетевых структур. Данный способ повышения капитализации воплощается в сотрудничестве с так называемым стратегическим иностранным инвестором. В то же время сотрудничество с иностранцами не отменяет перспективу IPO.

Продажа акций может осуществляться как путём размещения дополнительного выпуска акций путём открытой подписки, так и путём публичной продажи акций существующего выпуска. В процессе проведения публичного предложения акций (PO) инвесторам могут быть предложены акции дополнительного или основного выпусков. Существует несколько основных целей проведения IPO, важность которых может отличаться в зависимости от конкретного случая:

1) Привлечение капитала в компанию: проведение IPO позволяет компании получить доступ к капиталу гораздо большего круга инвесторов.

2) Наличие акций, торгуемых на рынке капитала дает наиболее объективную оценку стоимости компании, которая может использоваться как инструмент оценки деятельности и мотивации менеджеров, или ориентир для сделок слияния и поглощения.

3) Учредители компании получают возможность продать все или часть своих акций и тем самым капитализировать ожидаемые будущие доходы компании.

4) Ликвидность капитала учредителей после проведения IPO также резко повышается, например, банки гораздо охотнее выдают кредиты под залог акций котируемых (публичных) компаний чем закрытых (частных) компаний.

После проведения IPO компания становится публичной, отчётность - ясной и прозрачной, что является приоритетом большинства компаний.

Управление финансовыми ресурсами банка требует точной и достаточной информации как из внутренних, так и внешних источников. При этом внешняя информация необходима для прогнозирования экономического развития и формулирования стратегии, внутренняя - для отслеживания выполнения политики по управлению пассивами и оценки необходимости изменений в ней. Вся используемая банком информация должна быть значимой, надежной и своевременной.

Необходимую банку информацию можно представить следующим образом (табл. 3.1).

Таблица 3.1- Необходимая информация для управления пассивными операциями банка

Внешние источники	Внутренние источники
Экономические отчеты: общие прогнозы; деловая активность в сфере услуг; международные аспекты.	Анализ увеличения пассивов; объемы и цены; сравнение с планом и данными за прошлые периоды; тенденции объема и спреда.
Финансовые рынки: процентные ставки, валютный курс и цены акций; ситуация на вторичном рынке инструментов, выпущенных банков, и основными конкурентами; поводы для напряжения	Соответствие регулирующим нормам: капитал; ликвидность; пределы по несовпадению сроков; пределы по валютным позициям; соответствие внутренним целям финансовой структуры.
Регулирование, налогообложение и учет: ожидаемое влияние изменений в регулировании на гибкость; издержки по изменениям в регулировании, налогообложении, учете; защита от неблагоприятных изменений	Позиция по процентному риску: текущая позиция; анализ чувствительности текущей позиции к изменениям в процентных ставках; ожидаемо изменение позиции от ожидаемого увеличения деятельности;

Перечисленная выше информация необходима для того, чтобы соответствующие подразделения банка, занимающиеся управлениям финансовыми ресурсами, могли:

- установить текущие и будущие риски;

- количественно определить величину рисков на основе анализа чувствительности активов и пассивов к изменениям процентных ставок, валютного курса, инфляции и темпов роста;

- проанализировать результаты и определить действия, необходимые для поддержания требуемой совокупной позиции по балансу (положительной, отрицательной, нейтральной к движению процентных ставок);

- разработать дальнейшие сценарии для определения стоимости проводимых мер, необходимых для поддержания заданной позиции, то есть оценить возможные затраты или потери и принять соответствующие решения. Включая изменения в разработанных стратегиях.

Таким образом, на основе полученной информации принимаются управленческие решения. Поскольку управления финансовыми ресурсами представляет непрерывный процесс, то необходимость принятия новых решений может возникать еженедельно, ежемесячно, а при необходимости - ежедневно. Принятые решения, часто в форме распоряжений, должны выполняться функциональными подразделениями банка.

Для организации функции управления финансовыми ресурсами в АО "ОТП БАНК» необходимо:

- установить четкие полномочия и круг обязанностей между соответствующими отделениями, подразделениями и уровнями управления рисками;

- выделить персонал и ресурсы с соответствующими полномочиями, навыками и квалификацией;

- определить процесс принятия решений;

– установить требования к управленческой информации;

- построить соответствующую организационную структуру.

- выбрать оптимальный тип управления.

Таким образом, по данным проводимого исследования было выяснено, что базовое управление пассивами не отвечает требованиям конкурентной стратегии. Поэтому здесь оптимальным является усложненное управление. Преимущество усложненного управления финансовыми ресурсами банка состоит в том, что оно соответствует конкурентной стратегии.

Недостаточность формирования ресурсной базы. При привлечении денежных средств право выбора остается за клиентом, а банк вынужден вести нередко жесткую конкуренцию за вкладчика, потерять которого довольно легко. Ограниченность ресурсов, связанная с развитием банковской конкуренции, ведет к тесной привязке к определенным клиентам. Если круг этих клиентов узок, то зависимость от них банка очень высока. В части пассивных операций выбор банка обычно ограничен определенной группой клиентуры, к которой он привязан намного сильнее, чем к заемщикам. Поэтому конкурентная борьба межу банками на рынке кредитных ресурсов заставляет их принимать меры по развитию услуг, способствующих привлечению депозитов.

Банку необходимо разработать мероприятия, способствующие повышению уровня доходности его активов, улучшив их качественный состав за счет увеличения доли производственных активов, рационального распределения собственных и привлеченных средств на наличные деньги, инвестиции, ссуды и другие активы. Особое внимание при размещении средств должно уделяться ссудным операциям и инвестициям в ценные бумаги.

Решением проблемы размещения средств является "покупка" таких активов (предоставление ссуд и инвестиций), которые могут принести наивысший доход на приемлемом уровне риска. Значительная часть привлеченных банков средств подлежит оплате по требованиям или с очень коротким сроком уведомления. Поэтому условиями разумного управления банком является обеспечение способности удовлетворить требования вкладчиков и наличие денежных средств, достаточных для удовлетворения потребностей в кредите клиентов банка.

Перечисленные мероприятия позволят создать рациональную структуру активов банка и улучшить их качественный состав.

Банковский портфель активов и пассивов - это единое целое, применяемое для достижения высокой прибыли и приемлемого уровня риска. Совместное управление активами и пассивами дает банку инструмент для защиты депозитов и займов от воздействия колебаний, а также средств формирования портфелей активов, способствующих реализации целей банка.

Суть управления активами и пассивами заключается в формировании тактики и осуществления мероприятий, которые приводят структуру баланса в соответствие с его стратегией.

Должны быть приняты меры по усовершенствованию банковского контроля: внутренний контроль должен иметь многоуровневый характер, то есть контроль не только за уровнем исполнителей, но и контроль за уровнем управления в системе исполнительного руководства. Внутренний контроль должен охватывать все проблемы деятельности банка.

Перед кредитным менеджером (экспертом) стоит трудная задача: обеспечить надлежащий текущий контроль за финансовым состоянием заёмщиков, их кредитоспособностью, располагая для осуществления этой работы ограниченными возможностями. Кредитный мониторинг - это процесс ключевых элементов деятельности заёмщика, определяющих его способность к возврату банковской ссуды. Интенсивность мониторинга зависит от предполагаемого риска, связанного с конкретной ссудой.

Применяемые на практике методы мониторинга предусматривают следующее.

-Анализ финансовой отчётности о деятельности заёмщика. Требования к частоте предоставления банку промежуточных финансовых отчётов зависят от ожидаемого риска по данному заёмщику.

-Посещения компаний-заёмщиков. Правильно спланированный и проведённый визит в компанию-заёмщика - отличное средство мониторинга кредита. Количество таких визитов и время их проведения оговариваются при проведении переговоров и заключении кредитного соглашения. Посещение предприятия-заёмщика даёт специалистам банка возможность получить представление о предприятии в целом и его руководителях.

-Специальные исследования. Специалисты в области кредитования могут инициировать периодически точечные поверки, которые также помогают текущему контролю, особенно в сочетании с другими методами мониторинга, например, с анализом промежуточной финансовой отчётности. Внутри банка могут быть проанализированы: состояние залога, уровень депозитов, частота овердрафтов и т.д.

-Соблюдение заёмщиком кредитного договора. Кредитный договор обычно преследует две цели: 1. Определить, формализовать признаки нарушения заёмщиком условий пользования ссудой и, соответственно, обеспечить законный порядок действий банка по ускорению её взыскания; 2. Установить взаимно приемлемые условия предоставления ссуды, определяющие права и обязанности обеих сторон.

Кредитный инспектор обязан реагировать на все отклонения заёмщика от условий кредитного договора.

-Система "контроль за контролем". Все мероприятия кредитного мониторинга подлежат сведению в особую систему, которая обеспечивает целостность, непрерывность и своевременность осуществления контрольных мероприятий. Эту систему "контроля за контролем" разрабатывает кредитный департамент и утверждает кредитный комитет практически одновременно с решением о выдаче ссуды.

-Отчётность по просрочке. На совещании в кредитном департаменте кредитный менеджер выступает с анализом извещений о просрочке контрольных мероприятий и о других нарушениях.

Директор кредитного департамента принимает соответствующие меры по дальнейшему проведению контрольных мероприятий в установленные сроки.

Несмотря на различия контрольных мероприятий кредитного мониторинга по различным банкам отмечу ряд общих вопросов, которые должны решать банки-кредиторы в этой области:

1) Качество кредитов. Кредитные инспекторы обращают первостепенное внимание на качество предоставленных кредитов, а затем по кредитному портфелю в целом и письменно формулируют свою точку зрения о возвратности кредитов.

2) Адекватность резерва на покрытие убытков по ссудам основывается на постоянной оценке менеджментом ряда факторов, среди которых:

-динамика убытков банка и их покрытия;

-ожидаемые убытки и их покрытие;

-обзор (ревизия) проблемных ссуд;

-общее качество кредитного портфеля;

-текущие и прогнозируемые экономические условия;

-способность банка пополнять резервы за счёт перераспределения доходов.

3) Выявление проблем. Изучение ситуации с конкретными кредиторами позволяет выявить их соответствие кредитной политике и кредитным соглашениям, выявить проблемные кредиты или потенциальные проблемные кредиты.

4) Соответствие деятельности банка кредитной политике, законодательным и нормативным актам.

5) Целевые показатели прибыли и управления фондами. Кредитный мониторинг должен анализировать кредитный портфель через призму показателей надёжности и ликвидности.

6) Эффективность кредитного менеджмента и качество работы персонала.

В конечном итоге качество кредитного менеджмента определяет качество и рентабельность кредитного портфеля. Очень часто удовлетворительные результаты деятельности банка связаны с благоприятной экономической конъюнктурой и отсутствием конкуренции, а не с профессиональным менеджментом.

Секьюритизация банковских займов и других активов. В АО «ОТП БАНК» выявлено уменьшение доли высоколиквидных активов. Повысить ликвидность может секьюритизация активов.

При секьюритизации происходит оформление части доходных активов векселями и долговыми расписками клиентов с последующей продажей таких ценных бумаг на открытом рынке.

По мере оплаты доходных активов поток дохода устремляется к держателям ценных бумаг. Другими словами, банковские займы трансформируются в свободно продаваемые на фондовом рынке ценные бумаги.

Банк со своей стороны, возвращает денежные средства, затраченные на приобретение активов, и использует новые средства для предоставления новых займов или для покрытия операционных расходов. В сущности, секьюритизация - это процесс превращения неликвидных займов в ликвидные активы.

Для организации функции управления финансовыми ресурсами в АО «ОТП Банк» необходимо:

- установить четкие полномочия и круг обязанностей между соответствующими отделениями, подразделениями и уровнями управления рисками;

- выделить персонал и ресурсы с соответствующими полномочиями, навыками и квалификацией;

- определить процесс принятия решений;

– установить требования к управленческой информации;

- построить соответствующую организационную структуру.

- выбрать оптимальный тип управления.

Таким образом, по данным проводимого исследования было выяснено, что базовое управление пассивами не отвечает требованиям конкурентной стратегии. Поэтому здесь оптимальным является усложненное управление. Преимущество усложненного управления финансовыми ресурсами банка состоит в том, что оно соответствует конкурентной стратегии.

Недостаточность формирования ресурсной базы. При привлечении денежных средств право выбора остается за клиентом, а банк вынужден вести нередко жесткую конкуренцию за вкладчика, потерять которого довольно легко. Ограниченность ресурсов, связанная с развитием банковской конкуренции, ведет к тесной привязке к определенным клиентам. Если круг этих клиентов узок, то зависимость от них банка очень высока. В части пассивных операций выбор банка обычно ограничен определенной группой клиентуры, к которой он привязан намного сильнее, чем к заемщикам. Поэтому конкурентная борьба межу банками на рынке кредитных ресурсов заставляет их принимать меры по развитию услуг, способствующих привлечению депозитов.

Вследствие этого в сложившейся ситуации для решения проблемы формирования ресурсной базы банка необходимо усилить работу по расширению круга вкладчиков. Поэтому банку необходимо разработать грамотную депозитную политику, в основу которой ставится привлечение денежных ресурсов из других источников и поддержание сбалансированности пассивов с активами по срокам, объемам и процентным ставкам.

Этого можно достичь с помощью расширения перечня вкладов. Так, можно предположить, что для клиентов будут выгодны целевые вклады, выплата которых будет приурочена к периоду отпусков, дням рождений, или другим личным и государственным праздникам. Сроки этих вкладов короче сроков, чем по обычным вкладам, а процент устанавливается выше.



ЗАКЛЮЧЕНИЕ

Банкротство коммерческих банков, являющееся очевидным следствием неправильной политики в области управления ликвидностью и доходностью, ударяет не только по кошелькам клиентов. Речь идет о нанесении ущерба субъектам экономики, снабжающим банки ресурсами, а в случае массового характера - экономике страны в целом. Проблема управления активами и пассивами с целью поддержания ликвидности является одной из ключевых для российских банков.

Ликвидность - одна из обобщенных качественных характеристик деятельности банка, обусловливающая его надежность. Оптимизация управления активами и пассивами для обеспечения ликвидности и доходности - актуальная задача как современного банковского менеджмента, так и современной теории финансов. Снижение процентной маржи заставляет кредитные учреждения более тщательно подходить к проблеме формирования оптимального ликвидного портфеля. Ликвидность банка представляет собой динамическое состояние, отражающее способность своевременно выполнять обязательства перед кредиторами и вкладчиками за счет управления своими активами и пассивами. Критерием ликвидности банка является сопряженность всех его активов и пассивов по срокам и суммам, в случае же возникновения несоответствия - способность обеспечить себя ликвидными активами.

ОТП Банк выступает как самостоятельный финансовый инструмент. За свою деятельность, за предоставление услуг он получает доход, покрывающий его расходы. Стоимость его услуг на уровне достаточен для дальнейшего развития. Для этого он оптимизирует управление доходностью. Ликвидность ОТП Банка связана, с одной стороны, с обеспечением своевременного наличного и безналичного денежного оборота по счетам своих клиентов, а в связи с этим - с поддержанием соответствия между активными и пассивными операциями по срокам окончания требований и обязательств; а с другой - со способностью ОТП Банка сохранить свою собственную стоимость как объекта экономических отношений.

Ликвидность банковской системы зависит от ликвидности каждого отдельного банка, поскольку банки связаны напрямую с рынком межбанковских займов и депозитов, а также посредством расчетных и клиринговых центров. Банкротство банка, имеющего широкую корреспондентскую сеть и выступающего посредником в межбанковских платежах, неблагоприятно скажется на работе всех его корреспондентов.

За последний год у банка ОТП БАНК не было смены собственников (акционеров).

Также у банка АО «ОТП Банк» за год не было значительного увеличения ФОР. На текущий момент условный коэффициент усреднения ФОР, равный значению 0,50 , означает, что кредитная организация с высокой вероятностью усредняет ФОР и относится к 1-й, 2-й или 3-й группе надежности.

По кассе: в конце 2014 года был значительный рост оборотов по кассе, такой резкий всплеск мог быть связан как с объективными причинами (например, кризисные явления в экономике в целом), так и с возможными манипуляциями с кассой и проведением сомнительных операций.

На сегодняшний момент в банковской системе России существуют значительные диспропорции между активами и пассивами по срокам размещения и привлечения, а поэтому малейшие потрясения и неустойчивость экономики могут привести к кризису ликвидности. Поскольку исключать возможность возникновения таких ситуаций нельзя, то необходимо заранее принять меры по минимизации нежелательных последствий возможных кризисных явлений. Для того чтобы разработать и применить данные меры, необходимо выявить источники потенциальной угрозы подрыва ликвидности банковской системы.

Следовательно, существо банковского управления активами и пассивами с целью поддержания ликвидности состоит в гибком сочетании противоположных требований ликвидности и доходности.

Целевая функция управления активами и пассивами коммерческим банком заключается в максимизации прибыли при обязательном соблюдении устанавливаемых и определяемых самим банком экономических нормативов.

Надежности и текущему финансовому состоянию банка можно поставить оценку «удовлетворительно».

Исходя из спрогнозированной величины необходимых ликвидных средств ОТП Банку нужно сформировать ликвидный резерв для выполнения непредвиденных обязательств, появление которых может быть вызвано изменением состояния денежного рынка, финансового положения клиента или банка партнера. Также менеджеры по управлению ликвидностью должны прогнозировать с достаточно высокой долей вероятности, когда наиболее крупные вкладчики и пользователи кредитов банка планируют снять средства со счета или увеличить вклады.

Таким образом, ОТП Банк должен самостоятельно, путем эффективного управления активами и пассивами, обеспечивать поддержание своей ликвидности на заданном уровне на основе как анализа ее состояния, складывающегося на конкретные периоды времени, так и прогнозирования результатов деятельности и проведения в последующем научно обоснованной экономической политики в области формирования уставного капитала, фондов специального назначения и резервов, привлечения заемных средств сторонних организаций, осуществления активных кредитных операций.

Анализ финансовой деятельности и статистические данные за прошедший год кредитной организации Акционерное общество «ОТП Банк» свидетельствуют о наличии негативных тенденций, способных повлиять на финансовую устойчивость банка в перспективе



СПИСОК ИСПОЛЬЗОВАННЫХ ИСТОЧНИКОВ

1. О банках и банковской деятельности: федеральный закон РФ от 2 декабря 1990г. №395-1: по состоянию на 15 февраля 2011г. - ФЗ // Собрание законодательства. - 2011.

2. О страховании вкладов физических лиц в банках Российской Федерации: федеральный закон РФ от 23декабря 2003г. №177: по состоянию на 25ноября 2010г. // Собрание законодательств. - 2010.

3. Об акционерных обществах: федеральный закон РФ от 26 декабря 1995 г. N 208-ФЗ: по состоянию на 3 июня 2010г. - ФЗ // Собрание законодательства. - 2010.

4. О Центральном банке Российской Федерации (Банке России): федеральный закон РФ от 10 июля 2002 г. N 86: по состоянию на 25 ноября 2010г. - ФЗ // Собрание законодательства. - 2010.

5. Об упорядочивании отдельных нормативных актов банка России: указание Банка России от 24 декабря 2004 г. № 1537 // Вестник Банка России - 2010г.

6. Положение О методике определения собственных средств (капитала) кредитных организаций: постановление Центрального Банка от 10 февраля 2003 №215-П: по состоянию на 11 ноября 2010г. // Вестник Банка России. - 2011.

7. Положение О порядке осуществления безналичных расчетов физическими лицами в РФ: постановление Центрального Банка от 01 апреля 2003 №222-П: по состоянию на 26 августа 2010г. // Вестник Банка России. - 2010.

8. Положение О порядке формирования кредитными организациями резервов на возможные потери по ссудам, по ссудной и приравненной к ней задолженности: постановление Центрального Банка от 26 марта 2004 г. № 254-П: по состоянию на 16 июня 2008г. // Вестник Банка России. - 2012.