Аналіз операційного циклу торговельного підприємства "Гулівер"

Цей показник характеризує, скільки прибутку припадає на 1 грн. оборотних активів. Що більший він, то ефективніше використовуються оборотні активи.

Рентабельність - відношення прибутку підприємства до його оборотних коштів. Внаслідок прискорення оборотності фінансових коштів зменшується потреба в них, тобто відбувається процес вивільнення оборотних активів з обороту. Розрізняють абсолютне (зменшення потрібної суми коштів) та відносне (реалізація більшої кількості продукції за фіксованої суми коштів завдяки поліпшення їхнього використання).

Оптимізація запасів дає змогу скоротити запаси на підприємстві, особливо з матеріаломістким виробництвом.

Вивільнення оборотних активів дає цілий ряд позитивних ефектів:

виробництво продукції відбувається при менших витратах оборотних коштів;

вивільняються матеріальні ресурси;

прискорюється надходження в бюджет відрахувань від прибутку;

поліпшується фінансове становище підприємства, тому що, вивільняються фінансові ресурси в результаті надпланового прискорення оборотності коштів вони залишаються до кінця року в розпорядженні підприємства і можуть бути удало використані (прибутково вкладені)[9, с.181].

Таблиця 2.5

Показники оборотності активів підприємства ТОВ «Гулівер», тис.грн.

Показники	2010 рік	2011 рік	2012 рік
1. Період обороту, днів
1.2. Виробничих запасів	22	18	16
1.3.Незавершеного виробництва	0	0	0
1.4. Готової продукції	0.4	0.3	0.22
1.6. Дебіторської заборгованості	25	20	15
1.7. Кредиторської заборгованості	28	23	17
2.Коеф.оборотності , разів
1.2. Виробничих запасів	17	20	23
1.3.Незавершеного виробництва	0	0	0
1.4. Готової продукції	889	1186	1618
1.6.Дебіторської заборгованості	12	15	20
1.7. Кредиторської заборгованості	13	16	21
3. Тривалість операційного циклу, днів	47	38	31
4. Тривалість фінансового циклу, днів	19	15	14

Проаналізувавши показники оботорності активів підприємства, можна зробити такі висновки: період обороту всіх оборотних активів збільшується з кожним роком в першу чергу через збільшення їх величини. Найбільший період обороту мають виробничі запаси 22 дні в 2010 році і 16 днів в 2012 році. Такий же період обороту має і дебіторська заборгованість приблизно 25 днів в 2010 році і знизився до 15 днів в 2012 році.

Період погашення кредиторської заборгованості в 2010 році становив 28 днів, а 2011 році зменшився на 5 днів, та в 2012 році це показник склав 17 днів, зменшившись ще на 6 дні. Кількість днів використання кредиторської заборгованості в господарському обороті має тенденцію до зниження. Згідно розрахунків довжина операційного циклу за весь період знижується на 19% і 18 % відповідно, що означає, що період з моменту вкладання коштів в товарні запаси до отримання виручки від їх реалізації зменшується. Це є умовою ефективного управління запасами та дебіторською заборгованістю.

Довжина фінансового циклу на підприємстві теж знижується на 21% в 2011 році та 7% в 2012 році, що свідчить про скорочення періоду вивільнення грошових коштів. Оскільки тривалість операційного циклу більше тривалості фінансового циклу на період обороту кредиторської заборгованості, то скорочення фінансового циклу, як правило, веде до зменшення операційного циклу, що оцінюється як позитивна тенденція.

Таблиця 2.6

Динаміка показників оборотності активів підприємства ТОВ «Гулівер», тис.грн.

Показники	Абсолютна зміна	Темпи приросту, %
	На 01.01.2011	На 01.01.2012	На 01.01.2011	На 01.01.2012
1. Період обороту, днів
1.2. Виробничих запасів	-4	-2	-18	-11
1.3.Незавершеного виробництва	0	0	0	0
1.4. Готової продукції	-0.1	-0.08	-25	-27
1.6. Дебіторської заборгованості	-5	-5	-20	-25
1.7. Кредиторської заборгованості	-5	-6	-18	-26
2.Коеф.оборотності , разів
1.2. Виробничих запасів	3	3	18	15
1.3.Незавершеного виробництва	0	0	0	0
1.4. Готової продукції	297	432	33	36
1.6.Дебіторської заборгованості	3	5	25	33
1.7. Кредиторської заборгованості	3	5	23	31
3. Тривалість операційного циклу, днів	-9	-7	-19	-18
4. Тривалість фінансового циклу, днів	-4	-1	-21	-7

Проаналізувавши динаміку показників оборотності активів підприємства, можемо зробити такі висновки: виробничі запаси протягом 2012 р. здійснили 23 оборотів за рік, що на 3 оборота більше, ніж у попередньому році. Також позитивними є прискорення оборотності дебіторської заборгованості на 5 разів, готової продукції на 497 рази, кредиторської заборгованості на 5 разів у 2012 р. Тривалість операційного та фінансового циклів з кожним роком зменшувалась. Так, у 2012 р. тривалість операційного циклу становила 31 день, що на 7 днів менше, ніж у 2011 р. В цьому ж році тривалість фінансового циклу становила 14 днів, що на 1 день менше, ніж у 2010 р. Це, насамперед, передбачає те, що підприємство з кожним роком працює ефективніше, тим самим скорочуючи довжину операційного та фінансового циклів.

2.3 Оцінка факторів, що визначають довжину операційного циклу підприємства «Гулівер»

Наявність у підприємства оборотних активів, їх склад та структура, швидкість обороту та ефективність використання досить суттєво впливають на фінансовий стан підприємства, стабільність його становища на фінансовому ринку, а саме:

- платоспроможність, тобто, можливість погашення у встановлений строк своїх боргових зобов'язань;

- ліквідність - це вибір можливостей підприємства по оплаті заборгованості;

- можливості подальшої мобілізації фінансових ресурсів.

Ефективне використання оборотних активів відіграє велику роль у забезпеченні нормалізації роботи підприємства, підвищенні рівня рентабельності господарювання та залежить від дії множини факторів. У сучасних умовах великий негативний вплив на ефективність використання оборотних активів, уповільнення їх оборотності мають фактори кризового стану економіки, що діють незалежно від бажання підприємства. Разом з тим, підприємства мають внутрішні резерви підвищення ефективності використання мобільних активів, на які воно може суттєво впливати.

Оцінка ефективності використання оборотних коштів здійснюється через показники його оборотності. Оскільки критерієм оцінки ефективності використання оборотних активів є фактор часу, то використовуються показники, які відображають:

- тривалість обороту в днях або загальний час обороту;

- швидкість обороту.

Таблиця 2.7

Фактори, що впливають на оборотність оборотних активів ТОВ „Гулівер” (2011 рік порівняно з 2010 роком), тис.грн.

Види оборотних активів	Середні залишки оборотних активів, тис.грн	Оборотність оборотних активів, дні	Відхилення (+, -)
	2010 р	2011 р	2010р	2011р	Скориго-ваний показник	Усьо-го	в т.ч. за рахунок
							Виручки	Сер.залишків
1.Грош.кошти	196,50	139,00	1,03	0,59	0,54	-0,44	-0,49	0,05
2. Кошти у розрахунках	2405,00	1884,50	12,66	8,06	7,59	-4,60	-5,07	0,47
3. Запаси	1171,50	1153,50	6,17	4,93	4,22	-1,23	-1,95	0,71
Усього оборотних активів	3773,00	3177,00	19,87	13,59	12,49	-6,27	-7,38	1,10
Одноденна виручка, грн	189,92	233,75	-	-	-	-	-	-

Таблиця 2.6

Фактори, що впливають на оборотність оборотних активів ТОВ „Гулівер” (2012 рік порівняно з 2011 роком), тис.грн.

Види оборотних активів	Середні залишки оборотних активів, тис.грн	Оборотність оборотних активів, дні	Відхилення (+, -)
	2011 рік	2012 рік	2011 рік	2012 рік	скориго-ваний показник	усього	в т.ч. за рахунок
							виручки	середніх залишків
1. Грошові кошти	139,00	303,50	0,59	0,93	0,5	0,34	-0,09	0,43
2. Кошти у розрахунках	1884,50	4327,50	8,06	13,33	7,68	5,27	-0,38	5,65
3. Запаси	1153,50	1371,00	4,93	4,22	4,12	-0,71	-0,81	0,10
Усього оборотних активів	3177,00	6002,00	13,59	18,49	12,87	4,89	-0,72	5,62
Одноденна виручка, грн	233,75	324,67	-	-	-	-	-	-

Скоригований показник оборотності оборотних активів розраховано при значенні середніх залишків оборотних активів за базовий період (2010 рік, 2011 рік) та одноденній виручці від реалізації за звітний період (2012 рік).

Різниця між скоригованим показником та оборотністю оборотних активів базового періоду є свідченням впливу зміни виручки від реалізації продукції, а різниця між оборотністю оборотних активів звітного періоду та скоригованим показником вказує на вплив зміни середніх залишків.

Проведені розрахунки свідчать, що порівняно з 2010 роком за рахунок збільшення розміру середніх залишків оборотних активів їх оборотність уповільнилась як вцілому, так і в розрізі окремих видів оборотних активів. А збільшення виручки від реалізації продукції спричинило прискорення їх оборотності на 7 днів. Аналогічна ситуація і в порівнянні 2012 з 2011 роками. За рахунок виручки від реалізації продукції оборотні активи прискорили оборотність на 1 день.

Підсумовуючи вищезазначене можемо стверджувати, що оборотні активи підприємством використовуються недостатньо ефективно.

Ефективне функціонування оборотних активів (та й усього капіталу) можливе тільки в такій економічній системі, де в достатній мірі існують відповідні інституціональні відносини. Це припускає, крім іншого, уміння потенційних інвесторів, якими є усі свідомі громадяни, розбиратися в основних положеннях економічного аналізу, а до фінансової звітності підприємства висуваються суворі вимоги прозорості, вірогідності, істотності, безперервності обліку і т.д.

Ефективність використання оборотних активів характеризується тривалістю їх кругообігу, що виміряється швидкістю повернення в грошову форму середньої за звітний період суми оборотних коштів у результаті реалізації продукції.

РОЗДІЛ 3. Напрями скорочення операційного циклу торговельного підприємства ТОВ «Геркулес»

Прискорення оборотності оборотних активів є першочерговою задачею підприємств у сучасних умовах і досягається різними шляхами [18 С. 288].

На стадії створення виробничих запасів такими можуть бути:

- впровадження економічно обґрунтованих норм запасу;

- наближення постачальників сировини, напівфабрикатів, що комплектують вироби до споживачів;

- широке використання прямих тривалих зв'язків;

- розширення складської системи матеріально-технічного забезпечення, а також оптової торгівлі матеріалами й устаткуванням;

- комплексна механізація й автоматизація вантажно-розвантажувальних робіт на складах.

На стадії незавершеного виробництва:

- прискорення науково-технічного прогресу (упровадження прогресивної техніки і технології, особливо безвідхідної, роторних ліній, хімізація виробництва);

- розвиток стандартизації, уніфікації, типізації;

- удосконалювання форм організації промислового виробництва, застосування більш дешевих конструктивних матеріалів;

- удосконалювання системи економічного стимулювання ощадливого використання сировинних і паливно-енергетичних ресурсів;

- збільшення питомої ваги продукції, що користується підвищеним попитом.

На стадії обігу:

- наближення споживачів продукції до її виготовлювачів;

- удосконалювання системи розрахунків;

- збільшення обсягу реалізованої продукції внаслідок виконання замовлень по прямих зв'язках, дострокового випуску продукції, виготовлення продукції з зекономлених матеріалів;

- ретельна і своєчасна добірка продукції, що відвантажується, по партіях, асортиментові, транзитній нормі, відвантаження в строгій відповідності з укладеними договорами [8, c.271].

Якщо говорити про поліпшення використання оборотних активів, не можна не сказати і про економічне значення економії оборотних фондів, що виражається в наступному:

1) Зниження питомих витрат сировини, матеріалів, палива забезпечує виробництву великі економічні вигоди, що дає можливість з даної кількості матеріальних ресурсів виробити більше готової продукції і виступає тому як одна із серйозних передумов збільшення масштабів виробництва.

2) Прагнення до економії матеріальних ресурсів спонукає до впровадження нової техніки й удосконалюванню технологічних процесів.

3) Економія в споживанні матеріальних ресурсів сприяє поліпшенню використання виробничих потужностей і підвищенню суспільної продуктивності праці.

4) Економія матеріальних ресурсів у величезній мірі сприяє зниженню собівартості промислової продукції. Істотно впливаючи на зниження собівартості продукції, економія матеріальних ресурсів надає позитивний вплив і на фінансовий стан підприємства.

Економічна ефективність поліпшення використання й економія оборотних фондів досить великі, оскільки вони впливають на всі сторони виробничої і господарської діяльності підприємства [12, c.171].

На кожному підприємстві є резерви економії матеріальних ресурсів. Під резервами варто розуміти виникаючі або виниклі, але ще не використані (повністю або частково) можливості поліпшення використання матеріальних ресурсів.

В залежності від характеру заходів основні напрямки реалізації резервів економії ресурсів у промисловості і на виробництві підрозділяються на виробничо-технічні й організаційно-економічні.

До виробничо-технічних напрямків відносяться заходи, зв'язані з якісною підготовкою сировини до його виробничого споживання, удосконалюванням конструкції машин, устаткування і виробів, застосуванням більш економічних видів сировини, палива, упровадженням нової техніки і прогресивної технології, що забезпечують максимально можливе зменшення технологічних відходів і втрат матеріальних ресурсів у процесі виробництва виробів з максимально можливим використанням вторинних матеріальних ресурсів [8 С. 504].

До основних організаційно-економічних напрямків економії матеріальних ресурсів відносяться: комплекси заходів, зв'язаних з підвищенням наукового рівня нормування і планування матеріалоємності промислової продукції, розробкою і впровадженням технічно обґрунтованих норм і нормативів витрати матеріальних ресурсів; комплекси заходів, зв'язаних із установленням прогресивних пропорцій, що полягають у прискореному розвитку виробництва нових, більш ефективних видів сировини і матеріалів.

Головний напрямок економії матеріальних ресурсів на кожному конкретному підприємстві - збільшення виходу кінцевої продукції з той самою кількості сировини і матеріалів - залежить від технічного оснащення виробництва, рівня майстерності працівників, рівня організації матеріально-технічного забезпечення, кількості норм витрати і запасів матеріальних ресурсів.

Чимале значення має скорочення втрат у виробничому процесі, за рахунок якого можна досягти 15-20% всієї економії матеріальних ресурсів.

При управлінні оборотними активами важливо також правильно вибрати метод оцінки матеріально-виробничих запасів, що у підсумку впливає на розмір прибутку підприємства.

Функціонування оборотних активів розпочинається з моменту їх формування і розміщення. Раціональне розміщення як складова управління оборотним капіталом має певні особливості не лише в різних галузях, а навіть і на різних підприємствах однієї галузі. Визначальними тут є такі чинники: вид господарської діяльності, обсяг виробництва; рівень технології та організації виробництва; термін виробничого циклу; система постачання необхідних товарно-матеріальних цінностей і реалізації продукції та ін.

Залежно від розміщення, умов організації виробництва й реалізації продукції оборотні активи мають різний рівень ліквідності, а отже, і ризику використання [15, c.117].

Слід також зауважити, що ефективність використання оборотних активів залежить від багатьох чинників. Серед них можна виділити зовнішні чинники, що роблять вплив незалежно від інтересів і діяльності підприємства, і внутрішні, на яких підприємство може і повинно активно впливати.

До зовнішніх чинників відносяться: загальна економічна ситуація, особливості податкового законодавства, умови отримання кредитів і процентні ставки по ним, можливість цільового фінансування, участь в програмах, що фінансуються з бюджету. Враховуючи ці і інші чинники, підприємство може використовувати внутрішні резерви раціоналізації руху оборотних активів [22 С. 227].

Підвищення ефективності використання оборотних активів забезпечується прискоренням їх оборотності на всіх стадіях кругообігу.

Значні резерви підвищення ефективності використання оборотних активів закладені безпосередньо в самому підприємстві. У сфері виробництва це відноситься, перш за все, до виробничих запасів. Запаси грають важливу роль в забезпеченні безперервності процесу виробництва, але в той же час вони представляють ту частину коштів виробництва, яка тимчасово не бере участь у виробничому процесі. Ефективна організація виробничих запасів є важливою умовою підвищення ефективності використання оборотних активів. Основні шляхи скорочення виробничих запасів зводяться до їх раціонального використання; ліквідації наднормативних запасів матеріалів; вдосконаленню нормування; поліпшенню організації постачання, зокрема шляхом встановлення чітких договірних умов постачань і забезпечення їх виконання, оптимального вибору постачальників, налагодженої роботи транспорту. Важлива роль належить поліпшенню організації складського господарства.

Скорочення часу перебування оборотних активів в незавершеному виробництві досягається шляхом вдосконалення організації виробництва, поліпшення вживаної техніки і технології, вдосконалення використання основних фондів, перш за все їх активної частини, економії по всіх стадіях руху оборотних активів.

У сфері обігу оборотні активи не беруть участь в створенні нового продукту, а лише забезпечують його доведення до споживача. Зайве відвернення засобів в сферу обігу - негативне явище. Найважливішими передумовами скорочення вкладень оборотних активів в сферу обігу є раціональна організація збуту готовій продукції, застосування прогресивних форм розрахунків, своєчасне оформлення документації і прискорення її руху, дотримання договірної і платіжної дисципліни [14, c.271].

Прискорення обороту оборотних активів дозволяє вивільнити значні суми і таким чином збільшити обсяг виробництва без додаткових фінансових ресурсів, а засоби, що вивільняються, використовувати відповідно до потреб підприємства.

Відносно до підприємства, що аналізується, ТОВ «Гулівер», то резерви і шляхи прискорення оборотності оборотних активів в ньому залежать від двох чинників: об'єму товарообігу на підприємстві і розміру оборотних активів. Щоб прискорити оборотність, ТОВ «Гулівер» необхідно:

- удосконалити рух товару і нормалізувати розміщення оборотних активів;

- повністю і ритмічно виконувати плани господарської діяльності;

- удосконалювати організацію торгівлі, упроваджувати прогресивні форми і методи продажу;

- упорядкувати збір і зберігання порожньої тари, прискорювати повернення тари постачальникам і здачу тарозбираючим організаціям;

- удосконалювати розрахунки з постачальниками і покупцями;

- покращувати претензійну роботу;

- прискорювати оборот грошових коштів за рахунок поліпшення інкасації торгової виручки, строгої лімітації залишків грошових коштів в касах торгових підприємств, в дорозі, на розрахунковому рахунку в банку;

- звести до мінімуму запаси господарських матеріалів, малоцінних і бистрозношуючихся предметів, інвентарю, спецодягу на складі, скоротити підзвітні суми, витрати майбутніх періодів;

- не допускати дебіторської заборгованості.

Тобто, ефективність використання оборотних активів на ТОВ «Гулівер» залежить перш за все від уміння управляти ними, покращувати організацію торгівлі, підвищувати рівень комерційної і фінансової роботи.

Також, на ТОВ «Гулівер» особливу увагу слід приділити вивченню причин виявлених відхилень по окремих видах оборотних активів і розробці мір по їх оптимізації. Зростання товарних запасів може бути результатом недоліків в організації торгівлі, рекламі, вивченні попиту покупців, іншої маркетингової діяльності, наявності залежаних і неходових товарів.

Слід зауважити, що великі залишки грошових коштів в касі виникають у зв'язку з неритмічним розвитком роздрібного товарообігу, невчасною здачею виручки в банк, невживаних грошових коштів і іншими порушеннями касової дисципліни. Наднормативні залишки інших товарно-матеріальних цінностей є результатом наявності або придбання зайвих і непотрібних матеріалів, сировини, палива, малоцінних і бистрозношуючихся предметів, інших матеріальних цінностей.

Табл.3.1

Прогноз доходу від реалізації, собівартості та матеріальних витрат, тис.грн.

Стаття	2010 р.	2011 р.	2012 р.	Прогноз 2013 р.
Дохід (виручка) від реалізації	83184	101295	137570	176915,43
Собівартість реалізованої продукції	53814	71775	97910	132066,58
Матеріальні витрати	40224	49025	55303	64845,584

Табл.3.2

Прогноз показників, необхідних для обчислення тривалості операційного циклу, тис. грн.

Показник	2010 р.	2011 р.	2012 р.	Прогноз 2013 р.
Виробничі запаси	2226	2278	2715	5005,63
Готова продукція	104	14	3	59,85
Дебіторська заборгованість	4759	4573	8593	5709,92
Грошові кошти	393	278	607	754,37

Табл.3.3

Планові показники оборотності активів

Показники	Прогноз на 2013 р.
КО виробничих запасів	26,38
КО готової продукції	2206,47
КО дебіторської заборгованості	30,98
КО грошових коштів	234,52
ПО виробничих запасів	13,64
ПО готової продукції	0,16
ПО дебіторської заборгованості	11,62
ПО грошових коштів	1,54

Табл.3.4

Динаміка тривалості операційного циклу за період 2010-2013 рр.

Показник	Період	Абсолютне відхилення	Темп приросту
	2010	2011	2012	2013	2011	2012	2013	2011	2012	2013
ТОЦ, дні	47	38	31	25,26	-9	-7	-5,74	-19,15	-18,42	-18,52

Знизити обсяги запасів товарів, матеріалів, сировини, палива на ТОВ «Гулівер» до оптимальних розмірів можна шляхом їх оптової реалізації або бартерних операцій, рівномірного і частого завезення. Нормалізації залишків товарів і грошових коштів в касі і в дорозі сприяє ритмічний розвиток роздрібного товарообігу. Залишки порожньої тари можна мінімізувати за рахунок своєчасного її повернення постачальникам, прискорення здачі тарозбираючим підприємствам, організації централізованого вивозу тари.

На рахунках в банках ТОВ «Гулівер» потрібно зберігати мінімально необхідні суми грошових коштів, а всі вільні їх залишки слід перераховувати в дострокове погашення отриманих кредитів, вкладати в цінні папери, надавати кредит юридичним і фізичним особам. При перевитраті засобів фондів спеціального призначення і резервів основну увагу потрібно буде приділити розробці мір з їх погашення і попередження.

ВИСНОВОК

Отже, проаналізувавши операційний цикл торговельного підприємства, можна звобити такі висновки:

Операційний цикл торговельного підприємства - це повторювальний в часі процес обороту грошових коштів, включаючий в себе три стадії:

Отримання товарно-матеріальних цінностей у постачальників;

Реалізація товарів споживачам;

Отримання грошових коштів від реалізації товарів.

Управління операційним циклом є основою досягнення фінансової рівноваги підприємства. Основними завданнями при цьому є оптимізація обсягу, структури, динаміки оборотних активів та політики їх фінансування з точки зору найкращої згоди двох конфліктних критеріїв - високої дохідності та достатньої ліквідності.

Найважливішою характеристикою операційного циклу є його тривалість. Вона становить час від моменту витрат підприємством коштів на придбання вхідних запасів матеріальних оборотних активів до надходження грошей від дебіторів за реалізовану їм продукцію.

Методи управління операційним циклом обмежуються загальними рекомендаціями скорочувати довжину операційного циклу і, в рамках існуючих обмежень, збільшувати лаг кредиторської заборгованості з тим, щоб період обороту грошових коштів був мінімальним.

За основу виконання курсової роботи були взяті показники діяльності торговельного підприємства « Гулівер ». Були проаналізовані таки показники як період та коефіцієнт оборотності, надані чіткі рекомендації щодо покращення діяльності та прискорення операційного циклу підприємства, проаналізована динаміка обсягу оборотних активів підприємства. Ми побачили, що простежуються позитивні тенденції майже по всіх показниках діяльності підприємства, з кожним роком скорочується тривалість операційного та фінансового циклів, що свідчить про ефективну діяльність підприємства. Для ще більш стрімкого розвитку та скорочення операційного циклу підприємства були запропоновані такі основні дії:

- удосконалити рух товару і нормалізувати розміщення оборотних коштів;

- повністю і ритмічно виконувати плани господарської діяльності;

- удосконалювати організацію торгівлі, упроваджувати прогресивні форми і методи продажу;

- упорядкувати збір і зберігання порожньої тари, прискорювати повернення тари постачальникам і здачу тарозбираючим організаціям;

- удосконалювати розрахунки з постачальниками і покупцями;

- покращувати претензійну роботу;

- прискорювати оборот грошових коштів за рахунок поліпшення інкасації торгової виручки, строгої лімітації залишків грошових коштів в касах торгових підприємств, в дорозі, на розрахунковому рахунку в банку;

- звести до мінімуму запаси господарських матеріалів, малоцінних і бистрозношуючихся предметів, інвентарю, спецодягу на складі, скоротити підзвітні суми, витрати майбутніх періодів;

- не допускати дебіторської заборгованості.

СПИСОК ВИКОРИСТАНОЇ ЛІТЕРАТУРИ

П(с)БО №2 „Баланс” затверджено наказом Міністерства фінансів України від 31 березня 1999р. №87

П(с)БО №10 „Дебіторська заборгованість” затверджено наказом Міністерства фінансів України від 8 жовтня 1999р. №237.

Арутюнов Ю.А. Финансовый менеджмент : Учеб. пособие. - 2-е изд., стер. - М.: КНОРУС, 2007. - 312с.

Білик М.Д. Управління дебіторською заборгованістю підприємства М.Д.Білик // Фінанси України. - 2003. - № 12. - С. 24-36

Бланк І.О., Ситник Г.В. Управління фінансами підприємств і об'єднань: Навчальний посібник. - К.: КНТЕУ, 2006. - 183 с.

Бланк І.О. Управление активами и капиталом предприятия: - К.: Ника-Центр, Эльга, 2003. - 448 с.

Бланк І.О. Финансовый менеджмент. - 2-е изд., перераб. и доп. - К.: Ника-Центр, Эльга, 2004. - 656 с.

Бражникова Л.Н. Финансовый механизм управления дебиторской задолженностью коммунального предприятия// Менеджер. - 2008. - № 4(46). - с.133-138.

Бригхем Ю., Эрхардт М. Финансовый менеджмент. 10-е изд. / Пер. с англ. под ред. к.э.н. Е. А. Дорофеева. - СПб.: Питер, 2007. - 960 с.

Ванхорн Джеймс, Вахович Джон. Основы финансового менеджмента. 12-е издание: Пер.с англ. -М.: ООО “И.Д. Вильяме”, 2008. - 1232 с.

Власова Н.О., Круглова О.А., Безгінова Л.І. Фінанси підприємств: Навчальний посібник. - К.: Центр учбової літератури, 2007 - 271 с.

Городнянська Л. Особливості організації обліку дебіторської заборгованості на підприємстві // Бухгалтерський облік і аудит.- 2007.- №6. - с. 9-16.

Гриньова В.М., Коюда В.О. Фінанси підприємств: Навчальний посібник. - 2-ге вид., перероб. і доп. - К.: Знання-Прес, 2004. - 424 с.

Данилюк М.О., Савич В.І. Фінансовий менеджмент: Навчальний посібник. - К.: Центр навчальної літератури, 2004. - 204 с.

Єдинак Т.С. Проблеми управління дебіторською заборгованістю підприємств в умовах фінансово-економічної кризи// Фінанси України. - 2007. - № 10. - С. 43-48

Коваленко Л.О., Ремньова Л.М. Фінансовий менеджмент: Навчальний посібник. - 2-ге вид., перероб. і доп. - К.: Знання, 2005. - 485 с.

Крамаренко Г.О., Чорна О.Є. Фінансовий менеджмент. Підручник. - Київ: Центр навчальної літератури, 2006. - 520с.

Кравчук Н., Загородня О. Оцінка впливу стану оборотних активів на фінансовий стан підприємства// Економічний аналіз. - 2009. -№4. с.249-252.

Кузьменко Л.В., Кузьмін В.В., Шаповалова В.М. Фінансовий менеджмент: Навчальний посібник. - Херсон: Олді-плюс, 2003. - 256 с.

Лігоненко Л.О., Гуляєва Н.М., Гринюк Н.А. та ін. Фінанси підприємства: Підручник. - К.: Київ. нац. торг.-екон.ун-т, 2006. - 491 с.

Лігоненко Л.О., Новікова Н.М. Управління дебіторською заборгованістю підприємства: Навч.посіб. - К: Київ.нац.торг.-екон.ун-т, 2005. - 275 с.

Мазаракі А.А та ін. Економіка торговельного підприємства: Підручник. - К. «Хрещатик», 1999. - 800 с.

Партин Г.О., Загородній А.Г. Фінанси підприємств. Навчальний посібник. - Львів: ЛБІ НБУ, 2003. - 265 с.

Петленко Ю.В. Фінансовий менеджмент. Навчальний посібник. - К.: Кондор, 2007. - 298 с.

Поважний О.С., Крамзіна Н.О., Кваша Ю.В. Особливості визначення сутності та складу поняття «Оборотні активи»// Економічний простір. - 2008. -№12/2.- c. 41-52.

Поддєрьогін А.М., Білик М.Д., Буряк Л.Д. та ін. Фінансовий менеджмент: Підручник. - К.: КНТЕУ, 2005. - 536 с.

Савчук В.П. Практическая энциклопедия. Финансовый менеджмент. - К.: Издательский дом “Максимум”, 2005. - 884 с.

Семенов Г.А., Бугай В.З., Семенов А.Г., Бугай А.В. Фінансове планування і управління на підприємствах. Навчальний посібник. - К.: Центр учбової літератури, 2007. - 432 с.

Унковская Т.Е. Финансовое равновесие предприятия. - К.: Генеза, 1997. - 328 с.

Шохін Е.І., Серьогін Е.В., Гермогентова М.Н. та ін. Фінансовий менеджмент:Навчальний посібник. - М.:ИД ФБК-ПРЕСС, 2004. -408 с.

Додаток 2

Баланс ТОВ «Гулівер»

АКТИВ	01.01.	01.01.	01.01.
	2008	2009	2010
І. Необоротні активи
Нематеріальні активи:
залишкова вартість	58	107	6
первісна вартість	119	240	252
накопичена амортизація	61	133	246
Незавершене будівництво	2365	201	183
Основні засоби:
залишкова вартість	13014	12268	10481
первісна вартість	21862	22662	21688
Знос	8848	10394	11207
Довгострокові фінансові інвестиції:
які обліковуються за методом участі в капіталі інших підприємств	0	0	0
інші фінансові інвестиції	2	0	0
Довгострокова дебіторська заборгованість	0	0	0
Відстрочені податкові активи	0	0	0
Інші необоротні активи	0	0	0
Гудвіл при консолідації	0	0	0
Усього за розділом І	15513	12647	10670
II. Оборотні активи
Запаси:
виробничі запаси	2226	2278	2715
тварини на вирощуванні та відгодівлі	0	0	0
незавершене виробництво	0	0	0
готова продукція	104	14	3
товари	13	15	24
Векселі одержані	0	0	0
Дебіторська заборгованість за товари, роботи послуги:
чиста реалізаційна вартість	2959	1619	2434
первісна вартість	2959	1619	2434
резерв сумнівніх боргів	0	0	0
Дебіторська заборгованість за розрахунками:
з бюджетом	2	291	444
за виданими авансами	1	1	3053
з нарахованих доходів	0	0	0
із внутрішніх розрахунків	0	0	0
Інша поточна дебіторська заборгованість	1797	1821	2662
Поточні фінансові інвестиції	0	0	0
Грошові кошти та їх еквіваленти:
в національній валюті	393	278	607
в іноземній валюті	0	0	0
Інші оборотні активи	54	24	30
Усього за розділом II	7542	6341	11972
III. Витрати майбутніх періодів	4	13	32
Баланс	23062	19001	22677
ПАСИВ	01.01.	01.01.	01.01.
	2008	2009	2010
1	2	3	4
І. Власний капітал
Статутний капітал	5207	5207	5207
Додатковий вкладений капітал	0	0	0
Інший додатковий капітал	2151	2142	2077
Резервний капітал	0	163	163
Нерозподілений прибуток (непокритий збиток)	3274	3624	11008
Вилучений капітал	0	0	0
Усього за розділом І	10632	11136	18455
II. Забезпечення наступних витрат і платежів
Забезпечення виплат персоналу	0	0	0
Інші забезпечення	0	0	0
Цільове фінансування	0	0	0
Усього за розділом II	0	0	0
III. Довгострокові зобов'язання	0	0	0
Довгострокові кредити банків	0	0	0
Інші довгострокові фінансові зобов'язання	0	0	0
Відстрочені податкові зобов'язання	164	177	784
Інші довгострокові зобов'язання
Усього за розділом III	164	177	784
IV. Поточні зобов'язання
Короткострокові кредити банків	1300	1101	769
Векселі видатні	0	0	0
Кредиторська заборгованість за товари, роботи, послуги	10924	6362	1954
Поточні зобов'язання за розрахунками:
з одержаних авансів	0	0	0
з бюджетом	0	0	0
з позабюджетних платежів
зі страхування	0	0	0
з оплати праці	0	0	0
Інші поточні зобов'язання	0	0	0
Усього за розділом IV	12266	7688	3438
V. Доходи майбутніх періодів
Баланс	23062	19001	22677

Додаток 2

Звіт про фінансові результати ТОВ «Гулівер»

Найменування показника	Код рядка	2008	2009	2010
Доход (виручка) від реалізації (товарів, робіт, послуг)	10	83184	101295	137570
Податок на додану вартість	15	13864	15978	19064
Акцизний збір	20
	25
Інші вирахування з доходу	30
Чистий доход (виручка) від реалізації продукції (товарів, робіт, послуг)	35	69320	85317	118506
Собівартість реалізованої продукції (товарів,робіт, послуг)	40	53814	71775	97910
Валовий: прибуток	50	15506	13542	20596
Валовий: збиток	55
Інші операційні доходи	60	711	2925	19473
Адміністративні витрати	70	3680	3197	3445
Витрати на збут	80	5048	5414	6270
Інші операційні витрати	90	1421	5226	19311
Фінансові результати від операційної діяльності: прибуток	100	6068	2630	11043
Фінансові результати від операційної діяльності: збиток	105	0	0	0
Доход від участі в капіталі	110	0	0	0
Інші фінансові доходи	120	0	0	0
Інші доходи	130	3	1	0
Фінансові витрати	140	390	286	292
Втрати від участі в капіталі	150	0	0	0
Інші витрати	160	0	0	0
Фінансові результати від звичайної діяльності: до оподаткування: прибуток	170	4733	1530	10274
Фінансові результати від звичайної діяльності: до оподаткування: збиток	175	0	0	0
Податок на прибуток від звичайної діяльності	180	1480	1125	2978
Дохід з податку на прибуток від звичайної діяльності	185
Фінансові результати від звичайної діяльності: прибуток	190	3253	405	7296
Фінансові результати від звичайної діяльності: збиток	195	0	0	0
Надзвичайні: доходи	200
Надзвичайні: витрати	205
Податки з надзвичайного прибутку	210
Частка меншості	215
Чистий: прибуток	220	3253	405	7307
Чистий: збиток	225
II. ЕЛЕМЕНТИ ОПЕРАЦІЙНИХ ВИТРАТ
Найменування показника	Код рядка	2008	2009	2010
Матеріальні затрати	230	40224	49025	55303
Витрати на оплату праці	240	11281	12729	13612
Відрахування на соціальні заходи	250	4164	4676	5016
Амортизація	260	1450	1629	1619
Інші операційні витрати	270	2357	3890	2852
Разом	280	59476	71949	78402

Размещено на Allbest.ru