Анализ финансового состояния предприятия (на примере ОАО "ГПК")

Содержание, цели и задачи финансового анализа, его методы и приемы. Краткая характеристика ОАО "ГПК". Оценка финансового состояния фирмы. Анализ ликвидности, платежеспособности, финансовой устойчивости и деловой активности. Анализ финансовых результатов.

Рубрика Экономика и экономическая теория
Вид дипломная работа
Язык русский
Дата добавления 12.11.2012
Размер файла 794,5 K

Отправить свою хорошую работу в базу знаний просто. Используйте форму, расположенную ниже

Студенты, аспиранты, молодые ученые, использующие базу знаний в своей учебе и работе, будут вам очень благодарны.

Таблица 2.20 - Показатели рентабельности ОАО «ГПК» в 2010-2011 гг.

Показатель

Значение показателя, %

Изменение

(+; -)

2009 г.

2010 г.

Рентабельность продаж (R1)

6,17

6,12

- 0,05

Рентабельность обычной деятельности (R2)

4,45

4,50

+ 0,05

Чистая рентабельность (R3)

2,97

2,84

- 0,13

Экономическая рентабельность (R4)

14,43

11,62

- 2,81

Рентабельность собственного капитала (R5 )

16,12

13,77

- 2,35

Валовая рентабельность (R6)

6,81

6,70

- 0,11

Оценка динамики показателей рентабельности ОАО «ГПК» в 2010-2011 гг. свидетельствует о том, что негативная тенденция снижения уровня рентабельности продолжает сохраняться. Так, за исключением рентабельности обычной деятельности, все показатели рентабельности изменили свои значения в худшую сторону. Темпы ухудшения значений несколько уменьшились по сравнению с уровнем 2009-2011 гг., однако отрицательная тенденция продолжает сохраняться.

3. Разработка мероприятий по улучшению финансового состояния ОАО «ГПК

Финансовый анализ организации должен логически завершаться рекомендациями по улучшению ее экономического и финансового состояния.

По результатам проведенного выше анализа финансового состояния ОАО «ГПК» сделаны выводы: финансовое состояние предприятия исключительно благоприятное, т.е. ОАО «ГПК» обладает практических абсолютной финансовой устойчивостью и высоким уровнем платежеспособности.

При наличии таких отличных показателей, характеризующих результаты финансово-хозяйственной деятельности предприятия, достаточно сложно давать рекомендации по улучшению финансового состояния ОАО «ГПК», и без этого достаточно хорошего. Однако, руководству предприятия необходимо обратить внимание на следующие аспекты, характеризующие эффективность хозяйствования.

Как уже было указано выше, у предприятия ненормально высока доля собственного капитала в общей структуре капитала. Так, например, в 2011 г. доля собственного капитала составляла 83,3% от величины совокупного капитала предприятия. С одной стороны это свидетельствует об исключительной финансовой независимости ОАО «ГПК», а с другой - о неэффективной кредитно-финансовой политике. Привлечение заемного капитала, в определенных пределах, способствует активизации хозяйственной деятельности предприятия.

Так, исходя из показателей, характеризующих уровень финансовой независимости предприятия, частности коэффициента финансирования U4, можно определить, какой объем заемного капитала предприятие способно привлечь для финансирования своей хозяйственной деятельности без снижения уровня финансовой независимости ниже критического уровня.

Коэффициент финансирования U4 определяется как отношение величины собственного капитала к величине заемного капитала и показывает, какая часть деятельности финансируется за счет собственных средств, а какая - за счет заемных. Нормативное значение данного коэффициента U4 > 0,7, оптимальным же считается значение U4 ? 1,5.

Таким образом, обладая собственным капиталом в 2010 г. равным СК = 25960,0 тыс. руб., руководство ОАО «ГПК» имеет возможность привлечь заемный капитал (например, в форме кредитов или займов), без опасения за снижения уровня финансовой устойчивости предприятия ниже критической отметки, в следующем объеме: ЗК = СК/1,5 = 25960/1,5 = 17306 тыс. руб.

Реальная же величина заемного капитала в 2011 г. составляет 5207,0 тыс. руб. Таким образом, предприятие могло бы дополнительно привлечь более 12 млн. руб. и вложить их, например, в расширение или интенсификацию производства.

Следовательно, необходимо рекомендовать руководству ОАО «ГПК» оптимизировать финансовую политику предприятия, направленную на более эффективное использование капитала предприятия.

Также, на основании результатов проведенного анализа, следует отметить нерациональное соотношение размеров дебиторской и кредиторской задолженностей ОАО «ГПК». Так, в 2011 г.: дебиторская задолженность - 9665,0 тыс. руб.; кредиторская задолженность - 4221,5 тыс. руб., т.е., с точки зрения экономической логики предприятие «кредитует» покупателей в объеме, более чем в два раза превосходящий объем привлеченных финансовых ресурсов в виде краткосрочной кредиторской задолженности. Рациональная политика управления средствами в расчетах предполагает примерное равенство размеров дебиторской и кредиторской задолженностей.

Для улучшения финансового положения организации, с этой точки зрения, необходимо:

1) следить за соотношением дебиторской и кредиторской задолженности. Значительное превышение дебиторской задолженности создает угрозу финансовой устойчивости организации и делает необходимым привлечение дополнительных источников финансирования;

2) контролировать состояние расчетов по просроченным задолженностям;

3) по возможности ориентироваться на увеличение количества заказчиков c целью уменьшения риска неуплаты монопольным заказчикам.

Исходя из проведенного анализа дебиторской задолженности, можно сделать вывод, что ОАО «ГПК» имеет определенные проблемы c дебиторами и эти проблемы не уменьшались в 2011 г. году по сравнению c прошлым.

Руководству ОАО «ГПК» следует оптимизировать процесс управления дебиторской задолженностью, а именно:

1. Необходимо постоянно контролировать состояние расчетов c покупателями, особенно по отсроченным задолженностям.

2. Установить определенные условия кредитования дебиторов, например:

· покупатель получает скидку 2% в случае оплаты полученного товара в течение 10 дней c момента получения товара;

· покупатель оплачивает договорную (контрактную) стоимость продукции ОАО «ГПК», если оплата совершается в период c 11-го по 30-й день кредитного периода;

· в случае неуплаты в течение месяца покупатель будет вынужден дополнительно оплатить штраф, величина которого зависит от момента оплаты.

3. По возможности ориентироваться на большое число покупателей, чтобы уменьшить риск неуплаты одним или несколькими покупателями.

В ходе анализа финансового состояния ОАО «ГПК» была выявлена отрицательная тенденция снижения оборачиваемость активов - одна из важных характеристик эффективности менеджмента организации.

В этом случае рекомендации будут носить следующий характер:

1) проведение инвентаризации активов и затем продажа, модернизация, сдача в аренду или списание неработающих или неэффективных активов;

2) разработка оптимальной схемы закупки сырья, которая позволит сократить запасы сырья и материалов и, соответственно, увеличить их оборачиваемость;

3) уменьшение запасов незавершенного производства за счет совершенствования производственного процесса;

4) принятие мер по ускорению оборачиваемости готовой продукции, в том числе маркетинговые мероприятия: реклама, ценовая политика и т.п.;

5) уменьшение дебиторской задолженности и сокращение срока инкассации дебиторской задолженности за счет предоставления скидок клиентам за ускорение срока оплаты счетов, ужесточение условий договоров, предусмотрение штрафов за несвоевременную оплату счетов, взыскание дебиторской задолженности;

6) уменьшение свободного остатка денежных средств и размещение их в качестве финансовых вложений, приносящих доход организации, в том числе размещение их на депозитах (рублевых и валютных), предоставление займов, приобретение долговых и долевых ценных бумаг и др.

В связи отрицательной тенденцией снижения показателей рентабельности производства на ОАО «ГПК», связанной с двумя причинами: заниженная цена и чрезмерные издержки, рекомендации носят маркетинговый и производственный характер:

1) коррекция ценовой политики в сторону повышения, основанием для повышения цены может быть повышение конкурентоспособности продукции, выход на новые сегменты рынка;

2) коррекция политики распределения, а именно: уменьшение количества уровней в системе распределения, выбор наиболее выгодных, с точки зрения скидок, посредников;

3) налаживание системы производственного учета и системы ответственности за отклонение затрат с целью управления издержками и их снижения;

4) контроль над соответствием фактических норм расхода сырья, материалов, электроэнергии, ГСМ и пр. технологическим нормам;

5) установление прямых связей с поставщиками сырья;

6) уменьшение непроизводительных простоев оборудования и персонала;

Грамотная реализация вышеприведенных рекомендаций будет способствовать улучшению финансового состояния ОАО «ГПК».

Заключение

В заключение работы можно выделить следующие аспекты, которые обобщенно характеризуют основные моменты. Хотелось бы отметить, что все задачи, поставленные вначале работы раскрыты, а также достигнута главная цель работы - на конкретном примере предприятия ОАО «ГПК» рассмотрены теоретические разработки, необходимые для проведения анализа финансового состояния предприятия.

В первой части работы были рассмотрены общие понятия финансового анализа, его сущность и задачи, теоретические основы методологии проведения анализа финансового состояния предприятия, которые включают в себя анализ общего финансового состояния предприятия, финансовый анализ состояния текущих активов, анализ платежеспособности, оценку финансовой устойчивости.

Во второй части работы был проведен практический анализ результатов финансово-хозяйственной деятельности реального предприятия ОАО «ГПК» по фактическим данным бухгалтерской отчетности за 2008-2010 гг., проведены необходимые расчеты, оформлены аналитические таблицы и сделаны соответствующие выводы.

В третьей части работы рассмотрены мероприятия, проведение которых будет способствовать улучшению финансового состояния предприятия.

По результатам проведенного анализа можно сделать следующие выводы.

В течение анализируемого периода 2009-2011 гг. наблюдалась положительная тенденция динамики изменения общего финансового состояния предприятия. Так, стоимость активов (имущества) предприятия выросла в 2010 г. по сравнению с уровнем 2009 г. на 5573 тыс. руб., то есть темп роста составил 128,3%. Причем увеличение стоимости имущества предприятия произошло в результате роста объема внеоборотных активов на 1875 тыс. руб. (темп роста 117,8%) и текущих (оборотных) активов на 3698 тыс. руб. (темп роста 140,6%).

Собственный капитал предприятия увеличился на 4432 тыс. руб. (темп роста 124,4%), в том числе рост величины нераспределенной прибыли составил 4432 тыс. руб. (темп роста 135,3%). Соотношение собственного и заемного капитала на конец года составляет ? 8:1, что свидетельствует о финансовой независимости предприятия.

Величина собственных оборотных средств выросла на 2557 тыс. руб. (темп роста 133,6%), что является очень благоприятным фактором.

Анализ финансовых коэффициентов платежеспособности и финансовой устойчивости свидетельствует о том, что ОАО «ГПК» обладает абсолютной финансовой устойчивостью и является платежеспособным предприятием с большим запасом.

Данные благоприятные тенденции сохранились и даже улучшились в 2011 г. Общая стоимость имущества (активов) предприятия увеличилась в 2011 г. на 5927 тыс. руб. (темп роста 123,5%), в том числе стоимость внеоборотных активов выросла на 2123 тыс. руб. (темп роста 117,1%), стоимость текущих активов увеличилась на 3804 тыс. руб. (темп роста 129,7%).

Собственный капитал предприятия вырос на 3368 тыс. руб. (темп роста 114,9%), в том числе темп роста величины нераспределенной прибыли составил 119,8%. Также сохранилось очень благоприятное соотношение собственного капитала к заемному - ? 5:1.

Величина собственных оборотных средств увеличилась на 1245 тыс. руб. (темп роста 112,2%).

Показатели финансовых коэффициентов, характеризующих финансовую устойчивость предприятия и его платежеспособность по всем показателям многократно превышают нормативные значения. Значения данных показателей, по сравнению с 2010 г. даже улучшились.

Все это свидетельствует о том, что ОАО «ГПК» находится в исключительно благоприятном финансовом состоянии.

Список использованных источников

1. Гражданский кодекс Российской Федерации, Ч.1. Принят Государственной Думой РФ 21.10.94 г. (по состоянию на 01.01.2011 г.).

2. Налоговый кодекс Российской Федерации, Ч.2. Принят Государственной Думой РФ 19.07.2000 г. (по состоянию на 01.01.2011 г.).

3. Федеральный закон «Об акционерных обществах» от 26.12.95 г. № 208-ФЗ (по состоянию на 01.01.2011 г.).

4. Федеральный закон «О внесении изменений и дополнений в Федеральный закон «Об акционерных обществах» от 07.08.2001 № 120-ФЗ (по состоянию на 01.01.2011 г.).

5. Федеральный закон «О бухгалтерском учете» от 21.11.96 г. № 129-ФЗ (по состоянию на 01.01.2011 г.).

6. Приказ Минфина РФ от 22.07.03 г. № 67н «О формах бухгалтерской отчетности организации».

7. Положение по бухгалтерскому учету «Бухгалтерская отчетность организации» (ПБУ 4/99). Утверждено приказом Минфина РФ от 06.07.99 г. № 43н.

8. Положение по бухгалтерскому учету «Доходы организации» ПБУ 9/99. Утверждено приказом Минфина РФ от 06.05.99 г. № 32Н

9. Положение по бухгалтерскому учету «Расходы организации» ПБУ 10/99. Утверждено приказом Минфина РФ от 06.05.99 г. № 33Н.

10. Положение «О порядке оценки стоимости чистых активов акционерных обществ». Утверждено приказом Минфина РФ № 10н и Федеральной комиссией по рынку ценных бумаг № 03-6/пз от 29.01.03.

11. Бухалков, М.И. Внутрифирменное планирование [Текст] : учеб. / М.И. Бухалков. - М.: ИНФРА-М, 2000. - 392 с. - ISBN 5-86225-915-5.

12. Бухгалтерская (финансовая) отчетность [Текст]: учеб. пособие / Под ред. проф. В.П. Новодворского. - М.: ИНФРА-М, 2003. - 464 с. - (Серия «Высшее образование»). - ISBN 5-16-001209-5.

13. Вахрин, П.И. Финансовый анализ в коммерческих и некоммерческих организациях: учеб. пособие [Текст] / П.И. Вахрин. - М.: Издательско-книготорговый центр Маркетинг, 2001. - 320 с. - ISBN 5-94462-058-7.

14. Грузинов, В.П. Экономика предприятия [Текст] : учеб. пособие / В.П. Грузинов, В.Д. Грибов. - 2-е изд., перераб. и доп. - М.: Финансы и статистика, 2000. - 208 с.: ил. - ISBN 5-279-02338-8.

15. Донцова, Л.В. Анализ финансовой отчетности [Текст] : учеб. / Л.В. Донцова, Н.А. Никифорова. - 4-е изд., перераб. и доп. - М. Издательство «Дело и Сервис», 2006. - 368 с. - ISBN 5-8018-0191-Х.

16. Ильин, А.И. Планирование на предприятии [Текст] : учеб. / А.И. Ильин. - 2-е изд., перераб. и доп. - Мн.: Новое знание, 2001. - 635 с. - (Экономическое образование). - ISBN 5-985-6516-59-5.

17. Ковалев, В.В. Введение в финансовый менеджмент [Текст] / В.В. Ковалев. - М.: Финансы и статистика, 2001. - 768 с.: ил. - ISBN 5-279-01907-0

18. Ковалев, В.В. Анализ хозяйственной деятельности предприятия [Текст] : учеб. / В.В. Ковалев. - М.: ИНФРА-М, 2004. - 488 с. - ISBN 5-279-02338-8.

19. Ковалев, В.В. Финансовый анализ: Управление капиталом. Выбор инвестиций. Анализ отчетности [Текст] / В.В. Ковалев. - 3-е изд., перераб. и доп. - М.: Финансы и статистика, 2006. - 512 с.: ил. - ISBN 5-279-02043-5.

20. Ковалева, А.М. Финансы фирмы [Текст] : учеб. / А.М. Ковалева, М.Г. Лапуста, Л.Г. Скамай. - 3-е изд., испр. и доп. - М.: ИНФРА-М, 2003. - 496 с. - (Серия «Высшее образование»). - ISBN 5-16-001562-0.

21. Любушин, Н.П. Теория экономического анализа: учебно-методический комплекс [Текст] / Н.П. Любушин, В.Б. Лещева, Е.А. Сучкова. - М.: Экономистъ, 2004. - 480 с. - ISBN 5-98118-061-7 (в пер).

22. Панков, Д.А. Анализ хозяйственной деятельности бюджетных организаций [Текст] : учеб. пособие / Д.А. Панков [и др.]. - 2-е изд., испр. и доп. - Мн. Новое знание, 2003. - 409 с. - (Экономическое образование). - ISBN 5-94735-019-Х.

23. Прыкина, Л.В. Экономический анализ предприятия [Текст] : учеб. для вузов / Л.В. Прыкина. - 2-е изд., перераб. и доп. - М.: ЮНИТИ-ДАНА, 2003. - 407 с. - ISBN 5-238-00503-2.

24. Раицкий, К.А. Экономика организации (предприятия) [Текст] / К.А. Раицкий. - 4-е изд., перераб. и доп. - М.: ИТК Дашков и К°, 2003. - 1012 с. - ISBN 5-94798-214-5.

25. Риполь-Сарагоси, Ф.Б. Основы финансового и управленческого анализа [Текст] / Ф.Б. Риполь-Сарагоси. - М.: Книга-сервис, 2002. - 244 с. - ISBN 5-94909-058-6.

26. Савицкая, Г.В. Анализ хозяйственной деятельности предприятия [Текст] : учеб. / Г.В. Савицкая. - 2-е изд., испр. и доп. - М.: ИНФРА-М, 2003. - 344 с. - (Серия «Среднее профессиональное образование»). - ISBN 5-16-001466-7.

27. Справочник директора предприятия [Текст] / Под ред. проф. М.Г. Лапусты. - 7-е изд., испр., измен. и доп. - М.: ИНФРА-М, 2004. - 912 с. - (Справочники «ИНФРА-М»). - ISBN 5-16-001628-7.

28. Шеремет, А.Д. Методика финансового анализа [Текст] / А.Д. Шеремет, Р.С. Сайфулин, Е.В. Негашев. - 2-е изд., испр. и доп. - М.: ИНФРА-М, 2004. - 358 с. - ISBN 5-279-02043-5.

Приложение 1

Динамика состава и структуры показателей активов балансов ОАО «ГПК» за период 2009-2011 гг. (среднегодовые значения)

Показатель

Значение показателя

Изменение (+; -)

2009 г.

2010 г.

2011 г.

2010 г. / 2009 г.

2011 г. / 2010 г.

абсолют.,

тыс. руб.

уд. вес,

%

абсолют.,

тыс. руб.

уд. вес,

%

абсолют.,

тыс. руб.

уд. вес,

%

абсолют.,

тыс. руб.

уд. веса,

%

темп прироста

%

абсолют.,

тыс. руб.

уд. веса,

%

темп прироста

%

I. ВНЕОБОРОТНЫЕ АКТИВЫ

Нематериальные активы

------

----

------

----

------

----

------

------

------

------

------

------

Основные средства

10420,0

53,0

12296,0

48,7

13846,0

44,4

+ 1876,0

- 4,3

+ 18,0

+ 1550,0

- 4,3

+ 12,6

Прочие внеоборотные активы

138,0

0,7

137,0

0,6

710,0

2,3

- 1,0

- 0,1

- 0,7

+ 573,0

+ 1,7

^ в 5,2 р.

Итого по разделу I

10558,0

53,7

12433,0

49,3

14556,0

46,7

+ 1875,0

- 4,4

+ 17,8

+ 2123,0

- 2,6

+ 17,1

II. ОБОРОТНЫЕ АКТИВЫ

Запасы

4852,0

24,7

5382,0

21,3

5659,0

18,2

+ 530,0

- 3,4

+ 10,9

+ 277,0

- 3,1

+ 5,1

Дебиторская задолженность (долгосрочная)

------

----

------

----

------

----

------

------

------

------

------

------

Дебиторская задолженность (краткосрочная)

2362,0

12,0

5007,0

19,8

9665,0

31,0

+ 2645,0

+ 7,8

^ в 2,1 р.

+ 4658,0

+ 11,2

+ 93,0

Денежные средства и КФВ2

1895,0

9,6

2418,0

9,6

1287,0

4,1

+ 523,0

------

+ 27,6

- 1131,0

- 5,5

- 46,8

Прочие оборотные активы

------

----

------

----

------

----

------

------

------

------

------

------

Итого по разделу II

9109,0

46,3

12807,0

50,7

16611,0

53,3

+ 3698,0

+ 4,4

+ 40,6

+ 3804,0

+ 2,6

+ 29,7

Стоимость имущества (валюта баланса)

19667,0

100,0

25240,0

100,0

31167,0

100,0

+ 5573,0

------

+ 28,3

+ 5927,0

------

+ 23,5

Наиболее ликвидные активы

1895,0

9,6

2418,0

9,6

1287,0

4,1

+ 523,0

------

+ 27,6

- 1131,0

- 5,5

- 46,8

Медленно реализуемые активы

7214,0

36,7

10389,0

41,1

15321,0

49,2

+ 3175,0

+ 4,4

+ 44,0

+ 4932,0

+ 8,1

+ 47,5

Постоянные активы

10558,0

53,7

12433,0

49,3

14556,0

46,7

+ 1875,0

- 4,4

+ 17,8

+ 2123,0

- 2,6

+ 17,1

Собственные оборотные средства

7602,0

38,6

10159,0

40,2

11404,0

36,6

+ 2557,0

+ 1,6

+ 33,6

+ 1245,0

- 3,6

+ 12,2

Финансово-эксплуатационные потребности

5989,0

30,4

8119,0

32,2

11100,0

35,6

+ 2130,0

+ 1,8

+ 35,6

+ 2981,0

+ 3,4

+ 36,7

Динамика состава и структуры показателей пассивов балансов ОАО «ГПК» за период 2009-2011 гг. (среднегодовые значения)

Показатель

Значение показателя

Изменение (+; -)

2009 г.

2010 г.

2011 г.

2010 г. / 2009 г.

2011 г. / 2010 г.

абсолют.,

тыс. руб.

уд. вес,

%

абсолют.,

тыс. руб.

уд. вес,

%

абсолют.,

тыс. руб.

уд. вес,

%

абсолют.,

тыс. руб.

уд. веса,

%

темп прироста

%

абсолют.,

тыс. руб.

уд. веса,

%

темп прироста

%

III. КАПИТАЛ И РЕЗЕРВЫ

Уставный капитал

3,0

---*

3,0

---*

3,0

---*

------

------

------

------

------

-----

Добавочный и резервный капитал

5592,0

28,4

5592,0

22,2

5592,0

17,9

------

- 6,2

------

------

- 4,3

------

Нераспределенная прибыль

12565,0

63,9

16997,0

67,3

20365,0

65,3

+ 4432,0

+ 3,4

+ 35,3

+ 3368,0

- 2,0

+ 19,8

Итого по разделу III

18160,0

92,4

22592,0

89,5

25960,0

83,3

+ 4432,0

- 2,9

+ 24,4

+ 3368,0

- 6,2

+ 14,9

IV. ДОЛГОСРОЧНЫЕ ПАССИВЫ

Займы и кредиты

------

----

------

----

------

----

------

------

------

------

------

------

Прочие долгосрочные обязательства

266,0

1,3

350,0

1,4

455,0

1,4

+ 84,0

+ 0,1

+ 31,5

+ 105,0

------

+ 30,0

Итого по разделу IV

266,0

1,3

350,0

1,4

455,0

1,5

+ 84,0

+ 0,1

+ 31,5

+ 105,0

+ 0,1

+ 30,0

V. КРАТКОСРОЧНЫЕ ПАССИВЫ

Займы и кредиты

------

----

------

----

500,0

1,6

------

------

------

+ 500,0

+ 1,6

------

Кредиторская задолженность

1225,0

6,2

2270,0

9,0

4221,0

13,5

+ 1045,0

+ 2,8

+ 85,3

+ 1951,0

+ 4,5

+ 85,9

Прочие краткосрочные обязательства

15,0

0,1

28,0

0,1

32,0

0,1

+ 13,0

------

+ 86,7

+ 4,0

------

+ 14,3

Итого по разделу V

1240,0

6,3

2298,0

9,1

4753,0

15,2

+ 1058,0

+ 2,8

+ 85,3

+ 2455,0

+ 6,1

^ в 2,1 р.

Совокупный капитал (валюта баланса)

19667,0

100,0

25240,0

100,0

31167,0

100,0

+ 5573,0

------

+ 28,3

+ 5927,0

------

+ 23,5

Собственный капитал

18160,0

92,4

22592,0

89,5

25960,0

83,2

+ 4432,0

- 2,9

+ 24,4

+ 3368,0

- 6,3

+ 14,9

Заемный капитал

1507,0

7,6

2648,0

10,5

5207,0

16,8

+ 1141,0

+ 2,9

+ 75,7

+ 2559,0

+ 6,3

+ 96,6

Устойчивый капитал

18426,0

93,7

22942,0

90,9

26415,0

84,7

+ 4526,0

- 2,8

+ 24,5

+ 3473,0

- 6,2

+ 15,1

Рабочий капитал

7869,0

40,0

10509,0

41,6

11858,0

38,0

+ 2640,0

+ 1,6

+ 33,5

+ 1349,0

- 3,6

+ 12,8

Примечание: ---* - менее 0,1% в структуре пассивов

Приложение 2

Динамика показателей ликвидности балансов ОАО «ГПК» за период 2009-2011 гг. (среднегодовые значения)

Показатель

Значение показателя, тыс. руб.

Платежный излишек (+) недостаток (-), тыс. руб.

Соотношение А ч П

2009 г.

2010 г.

2011 г.

2009 г.

2010 г.

2011 г.

2009 г.

2010 г.

2011 г.

А1

1895,0

2418,0

1287,0

+ 670,0

+ 148,0

- 2934,0

А1 > П1

А1 > П1

А1 < П1

П1

1225,0

2270,0

4221,0

А2

2362,0

5007,0

9665,0

+ 2352,0

+ 4984,0

+ 9139,0

А2 > П2

А2 > П2

А2 > П2

П2

10,0

23,0

526,0

А3

4852,0

5382,0

5659,0

+ 4586,0

+ 5026,0

+ 5198,0

А3 > П3

А3 > П3

А3 > П3

П3

266,0

356,0

461,0

А4

10558,0

12433,0

14556,0

- 7602,0

- 10159,0

- 11404,0

А4 < П4

А4 < П4

А4 < П4

П4

18160,0

22592,0

25960,0

БАЛАНС

19667,0

25240,0

31167,0

-----

------

------

------

------

------

Динамика коэффициентов ликвидности (платежеспособности) ОАО «ГПК» за период 2009-2011 гг.

Показатель

Нормативное

значение

Значение показателя

Изменение (+; -)

2009 г.

2010 г.

2011 г.

2010 г. / 2009 г.

2011 г. / 2010 г.

Общий показатель платежеспособности L1

? 1,0

3,46

2,74

1,69

- 0,72

- 1,05

Коэффициент абсолютной ликвидности L2

? 0,3ч0,4

1,53

1,06

0,27

- 0,47

- 0,79

Коэффициент критической оценки L3

? 0,7ч0,8

3,45

3,24

2,31

- 0,21

- 0,93

Коэффициент текущей ликвидности L4

? 1,5

7,38

5,59

3,50

- 1,79

- 2,09

Коэффициент маневренности ФК L5

динамике

0,62

0,51

0,48

- 0,11

- 0,03

Доля оборотных средств в активах L6

? 0,5

0,46

0,51

0,53

+ 0,05

+ 0,02

Коэффициент обеспеченности СОС L7

? 0,1

0,83

0,79

0,69

- 0,04

- 0,10

Приложение 3

Динамика показателей типов финансовой устойчивости ОАО «ГПК» за период 2009-2011 гг.

Показатель

Значение показателя, тыс. руб. (среднегодовые значения)

Изменение (+; -)

2009 г.

2010 г.

2011 г.

2010 г. / 2009 г.

2011 г. / 2010 г.

Общая величина запасов (З)

4852,0

5382,0

5659,0

+ 530,0

+ 3277,0

Собственные оборотные средства (СОС)

7602,0

10159,0

11104,0

+ 2557,0

+ 945,0

Функционирующий капитал (КФ)

7828,0

10509,0

11859,0

+ 2681,0

+ 1350,0

Общая величина источников (ВИ)

7828,0

10509,0

12359,0

+ 2681,0

+ 1850,0

± ФС = СОС - З

2750,0 >> 0

4777,0 >> 0

5445,0 >> 0

+ 2027,0

+ 668,0

± ФТ = КФ - З

2977,0 >> 0

5127,0 >> 0

6200,0 >> 0

+ 2150,0

+ 1073,0

± ФО = ВИ - З

2977,0 >> 0

5127,0 >> 0

6700,0 >> 0

+ 2150

+ 1573,0

Трехкомпонентный показатель

типа финансовой устойчивости S(Ф)

{1; 1; 1}

{1; 1; 1}

{1; 1; 1}

------

------

Динамика коэффициентов финансовой устойчивости ОАО «ГПК» за период 2009-2011 гг.

Показатель

Нормативное значение

Значение показателя

Изменение (+; -)

2009 г.

2010 г.

2011 г.

2010 г. / 2009 г.

2011 г. / 2010 г.

Коэффициент капитализации (U1)

? 1,5

0,08

0,11

0,20

+ 0,03

+ 0,09

Коэффициент обеспеченности собственными источниками финансирования (U2)

? 0,1

0,83

0,79

0,67

- 0,04

- 0,12

Коэффициент финансовой независимости (U3)

? 0,4ч0,6

0,92

0,89

0,83

- 0,03

- 0,06

Коэффициент финансирования (U4)

? 0,7

12,06

8,53

4,99

- 3,53

- 3,54

Коэффициент финансовой устойчивости (U5)

? 0,6

0,94

0,91

0,85

- 0,03

- 0,06

Приложение 4

Динамика показателей деловой активности ОАО «ГПК» за период 2009-2011 гг.

Показатель

Значение показателя

Изменение (+; -)

2009 г.

2010 г.

2011 г.

2010 г. / 2009 г.

2011 г. / 2010 г.

ОБЩИЕ ПОКАЗАТЕЛИ ОБОРАЧИВАЕМОСТИ

Общая оборачиваемость капитала, d1; (об/год)

5,28

4,85

4,09

- 0,43

- 0,76

Оборачиваемость оборотных средств, d2; (об/год)

11,41

9,57

7,77

- 1,84

- 1,80

Отдача нематериальных активов, d3; (об/год)

------

------

------

------

------

Фондоотдача, d4; (об/год)

9,97

9,97

9,09

------

- 0,88

Отдача собственного капитала; d5; (об/год)

5,72

5,42

4,85

- 0,30

- 0,57

ПОКАЗАТЕЛИ ОБОРАЧИВАЕМОСТИ АКТИВОВ

Оборачиваемость запасов, d6; (дней)

16,68

15,72

16,17

- 0,96

+ 0,45

Оборачиваемость денежных средств, d7 (дней)

6,56

7,10

3,68

+ 0,54

- 3,42

Оборачиваемость дебиторской задолженности, d8; (об/год)

44,00

24,48

13,03

- 19,52

- 11,45

Срок погашения дебиторской задолженности, d9; (дней)

8,18

14,71

28,39

+ 6,53

+ 13,68

Оборачиваемость кредиторской задолженности, d10; (об/год)

84,84

53,99

29,83

- 30,85

- 24,16

Срок погашения кредиторской задолженности, d11; (дней)

4,24

6,67

12,07

+ 2,43

+ 5,4

Бухгалтерский баланс

АКТИВ

Код

показателя

На начало

отчетного года

На конец Отчетного периода

I. ВНЕОБОРОТНЫЕ АКТИВЫ Нематериальные активы

110

-

-

Основные средства

120

9156

11683

Незавершенное строительство

130

96

156

Доходные вложения в материальные ценности

135

-

-

Долгосрочные финансовые вложения

140

-

-

Отложенные налоговые активы

145

9

16

Прочие внеоборотные активы

150

-

-

151

-

-

ИТОГО по разделу I

190

6261

11855

II. ОБОРОТНЫЕ АКТИВЫ Запасы

210

4189

5443

в том числе

сырье, материалы, другие аналогичные ценности

211

3840

4878

животные на выращивании и откорме

212

-

-

затраты в незавершенном производстве

213

-

-

готовая продукция и товары для перепродажи

214

196

177

товары отгруженные

215

-

-

расходы будущих периодов

216

153

388

прочие запасы и затраты

217

-

-

Налог на добавленную стоимость по приобретенным ценностям

220

13

58

Дебиторская задолженность (платежи по которой

ожидаются более чем через 12 месяцев после отчетной даты)

230

-

-

в том числе покупатели и заказчики

231

-

-

Дебиторская задолженность (платежи по которой

ожидаются в течение 12 месяцев после отчетной даты)

240

1900

2823

в том числе покупатели и заказчики

241

1208

2306

Краткосрочные финансовые вложения

250

-

-

Денежные средства

260

1283

2507

Прочие оборотные активы

270

-

-

271

-

-

ИТОГО по разделу II

290

7386

10831

БАЛАНС

300

16646

22686

ПАССИВ

Код показателя

На начало

отчетного года

На конец

отчетного

периода

III. КАПИТАЛ И РЕЗЕРВЫ Уставный капитал

410

3

3

Собственные акции, выкупленные у акционеров

411

-

-

Добавочный капитал

420

5592

5592

Резервный капитал

430

-

-

в том числе

резервы, образованные в соответствии с законодательством

431

-

-

резервы, образованные в соответствии с учредительными документами

432

-

-

433

-

-

Нераспределенная прибыль (непокрытый убыток)

470

9804

15326

ИТОГО по разделу III

490

15399

20921

IV. ДОЛГОСРОЧНЫЕ ОБЯЗАТЕЛЬСТВА

Займы и кредиты

510

-

-

Отложенные налоговые обязательства

515

223

309

Прочие долгосрочные обязательства

520

-

-

521

-

-

ИТОГО по разделу IV

590

223

309

V. КРАТКОСРОЧНЫЕ ОБЯЗАТЕЛЬСТВА

Займы и кредиты

610

-

-

Кредиторская задолженность

620

1005

1444

в том числе

поставщики и подрядчики

621

85

105

задолженность перед персоналом организации

622

69

100

задолженность перед государственными

внебюджетными фондами

623

328

431

задолженность по налогам и сборам

624

430

782

прочие кредиторы

625

93

26

Задолженность перед участниками (учредителями)

по выплате доходов

630

13

6

Доходы будущих периодов

640

6

6

Резервы предстоящих расходов

650

-

-

Прочие краткосрочные обязательства

660

-

-

661

-

0-

ИТОГО по разделу V

690

1024

1456

БАЛАНС

700

16646

22686

Справка о наличии ценностей, учитываемых на забалансовых счетах Арендованные основные средства

910

-

-

в том числе по лизингу

911

-

-

Товарно-материальные ценности,

принятые на ответственное хранение

920

-

-

Товары, принятые на комиссию

930

-

-

Списанная в убыток задолженность

неплатежеспособных дебиторов

940

-

-

Обеспечение обязательств и платежей полученные

950

-

-

Обеспечение обязательств и платежей выданные

960

-

-

Износ жилищного фонда

970

-

-

Износ объектов внешнего благоустройства и других аналогичных объектов

980

-

-

Нематериальные активы, полученные в пользование

990

-

-

1000

-

-

Размещено на Allbest.ru


Подобные документы

  • Цели и задачи диагностики экономико-финансового состояния предприятия. Анализ баланса и структуры капитала, оценка финансовой устойчивости, ликвидности, платежеспособности и деловой активности. Оценка финансовых результатов и рентабельности предприятия.

    дипломная работа [113,4 K], добавлен 13.10.2011

  • Сущность, цели и методы финансового анализа. Этапы анализа финансового состояния и финансовых результатов: анализ актива и пассива баланса, показателей платежеспособности и ликвидности, абсолютных и относительных показателей финансовой устойчивости.

    курсовая работа [56,3 K], добавлен 29.06.2010

  • Краткая характеристика ОАО "Волжская ГТК" и оценка технико-экономических показателей его деятельности. Анализ финансовой устойчивости, платежеспособности, ликвидности и деловой активности предприятия. Возможные пути улучшения его финансового состояния.

    курсовая работа [594,9 K], добавлен 22.05.2012

  • Сущность анализа финансового состояния предприятия и методика расчета его показателей. Проведение анализа финансового состояния предприятия на примере ТОО "Агрофирма Курма": ликвидности, платежеспособности, деловой активности и финансовой устойчивости.

    дипломная работа [179,4 K], добавлен 29.10.2010

  • Порядок проведения, цели и задачи анализа финансового состояния предприятия, его информационное обеспечение. Анализ финансового состояния ОАО "АВТОВАЗ", оценка его ликвидности, рентабельности и деловой активности, разработка путей совершенствования.

    курсовая работа [72,8 K], добавлен 10.07.2009

  • Предмет, содержание и задачи анализа финансового состояния предприятия. Оценка имущественного состояния предприятия и его финансовой устойчивости. Краткая характеристика и анализ финансового состояния предприятия ООО "Малыш", предложения по его улучшению.

    дипломная работа [80,5 K], добавлен 06.10.2010

  • Роль и значение финансового анализа в рыночной экономике. Способ выявления резервов сокращения затрат. Анализ структуры и ликвидности баланса, платежеспособности и финансовой устойчивости, рентабельности предприятия. Оценка его деловой активности.

    курсовая работа [69,9 K], добавлен 15.05.2014

Работы в архивах красиво оформлены согласно требованиям ВУЗов и содержат рисунки, диаграммы, формулы и т.д.
PPT, PPTX и PDF-файлы представлены только в архивах.
Рекомендуем скачать работу.