Управление инфляционными процессами

Размещено на http://www.allbest.ru/

Размещено на http://www.allbest.ru/

Введение

Проблема эффективного управления инфляционными процессами в экономике практически никогда не сходит с повестки. Если рассматривать нашу страну, то низкие темпы инфляции в ее экономике наблюдались, пожалуй, лишь в советские времена, а вся новейшая экономическая история России, демонстрирует темпы инфляции от крайне высоких до умеренно высоких и практически не опускается ниже 10% в год. Высокая инфляция разрушает денежную систему, провоцирует бегство национального капитала за границу, ослабляет национальную валюту, способствует ее вытеснению во внутреннем обращении иностранной валютой, подрывает возможности финансирования государственного бюджета. Инфляция является самым эффективным средством перераспределения национального богатства - от более бедных слоев общества к более богатым, усиливая тем самым его социальное расслоение.

Явление инфляции присуще в той или иной степени любой экономике, именно потому, что эта тема столь актуальна в наши дни.

Цель курсовой работы заключается в изучении процесса инфляции, и ее особенностей в современной России.

Для поставленной цели определены следующие задачи:

1. Рассмотреть сущность, виды и причины возникновения инфляции;

2. Изучить основные направления антиинфляционной политики;

3. Рассмотреть причины инфляции в России;

4. Изучить влияние мирового финансового кризиса на инфляционные процессы в российской экономике;

5. Провести анализ инфляционных процессов 2009 года и прогноз на 2010 год.

6. Рассмотреть антиинфляционные меры государства и возможные пути их совершенствования.

1. Инфляция, как экономическая категория

1.1 Сущность, причины возникновения и виды инфляции

Как экономическое явление инфляция существует уже длительное время. Считается, что она появилась с возникновением денег, с функционированием которых неразрывно связана.

Под инфляцией (от лат. inflatio - вздутие) обычно понимают избыток денег в обращении, что ведет к их обесценению и росту цен на товары и услуги. Цены не растут одновременно и пропорционально. Даже в условиях высокой инфляции цены на одни товары могут вообще не меняться, а на другие снижаться. Поэтому инфляция означает рост общего уровня цен, измеряемого индексом цен. Вначале инфляционные процессы сдерживались золотым содержанием бумажно-денежной единицы.

Существуют различные определения инфляции:

Инфляция - это обесценивание денежной единицы, уменьшение ее покупательской способности.

Инфляция - это повышение общего уровня цен в стране, возникающее в связи с длительным неравновесием на большинстве рынков в пользу спроса

Наиболее общее, традиционное определение инфляции - переполнение каналов обращения денежной массой сверх потребностей товарооборота, что вызывает обесценение денежной единицы и соответственно рост товарных цен.

Однако определение инфляции как переполнение каналов денежного обращения обесценивающимися бумажными деньгами нельзя считать полным. Инфляция, хотя она и проявляется в росте товарных цен, не может быть сведена лишь к чисто денежному феномену.

Это сложное социальное явление, порождаемое диспропорциями воспроизводства в различных сферах рыночного хозяйства. Инфляция представляет собой одну из наиболее острых проблем современного развития экономики во многих странах мира.

Как отмечает Жуков Е.Ф., современной инфляции присущ ряд отличительных особенностей. Так, ее прежний локальный характер сменился на повсеместный, всеохватывающий, периодичность приобрела хронический вид и воздействуют на нее не только денежные факторы, как раньше, но и другие.

К первой группе таких факторов относятся те, которые вызывают превышение денежного спроса над товарным предложением, в результате чего происходит нарушение требований закона денежного обращения. Вторая группа объединяет факторы, которые обуславливают рост издержек и цен товаров, поддерживаемый последующим подтягиванием денежной массы к их возросшему уровню. В действительности обе группы факторов переплетаются и взаимодействуют друг с другом, вызывая рост цен на товары и услуги, или инфляцию.

Для того чтобы управлять инфляцией, сдерживать ее в умеренных границах, проводить системную антиинфляционную политику с предсказуемыми и просчитанными последствиями, необходимо хорошо представлять себе ее сущность, механизмы и факторы, приводящие эти механизмы в действие.

Инфляция проявляется, прежде всего, в обесценивании денег по отношению к золоту, товарам, иностранным валютам. Падение покупательной способности денег по отношению к товарам проявляется в росте оптовых и розничных цен. Обесценение денег по отношению к иностранной валюте выражается в падении курса национальной валюты по отношению к иностранным денежным единицам.

Процессом противоположным инфляции, является дефляция - снижение общего уровня цен.

Дефляция означает замедление темпов инфляции. Дефляцией называется долговременное снижение уровня цен.

Инфляция возникает в условиях дисбаланса спроса и предложения на рынках товаров и денег, проявляющегося в росте цен. Инфляция монетарное явление, возникает из-за несоответствия спроса на деньги и предложения денег.

Причины возникновения инфляции могут быть как внутренние, так и внешние.

К внешним причинам относятся, в частности, сокращение поступлений от внешней торговли, отрицательное сальдо внешнеторгового и платежного балансов, мировые кризисы, проблемы национальной экономики. Инфляционный процесс у нас усиливало падение цен на мировом рынке на топливо и цветные металлы, составляющие важную статью нашего экспорта, а также неблагоприятная конъюнктура на зерновом рынке в условиях значительного импорта зерновых.

К внутренним причинам относятся две группы факторов: денежные и не денежные.

К денежным факторам относятся: опережающий рост денежной массы над ростом экономики, дефицит государственного бюджета, долларизация экономики - чрезмерный приток иностранной валюты в страну, рост военных расходов бюджета.

К не денежным факторам относятся: диспропорции в народном хозяйстве - по разному развиваются отрасли, резкий рост разнообразных тарифов, снижение производительности общественного труда, высокий уровень налогообложения - прежде всего косвенного (НДС).

Таким образом, инфляция является многофакторным процессом. Она может возникнуть под действием как денежных факторов (объем денежной массы, импортируемая инфляция, которую вызывают понижение валютного курса денежной единицы, которое повышает рыночные цены импортируемых потребительских товаров, и чрезмерное расширение денежной массы и т.д.), так и не денежных (падение роста производительности труда, снижение объемов производства, монополизм и т.д.).

Повышение цен и появление излишнего количества денег - это лишь внешние проявления инфляции, ее глубинной причиной является нарушение пропорций национального хозяйства в результате действия различных факторов:

- общеэкономических - экономическая политика правительства стра-ны, стадия экономического цикла, уровень производства ВНП, наличие платежного кризиса и т.д.;

- социальных - принятие социальных программ и степень их реализации, методы финансирования социальных программ;

- финансово-кредитных - проведение мер, направленных на стабилизацию денежного обращения, денежно-кредитное регулирование экономики государством, роль Центрального Банка.

Все эти три причины взаимосвязаны и каждая по-своему может вести к росту или падению спроса и предложения, нарушая их баланс. Значение источников инфляции важно для выработки конкретных мер борьбы с инфляцией.

Вот пять главных причин инфляции:

1. Диспропорциональность (несбалансированность) государственных доходов и расходов. Это означает дефицит государственного бюджета. Недостаток можно покрыть выпуском государственных ценных бумаг, т.е. взять в долг у населения. Еще можно взять кредит у МВФ. Но самый простой способ напечатать. Эмиссия ведет к увеличению денежной массы, и как следствие к инфляции.

2. Инфляционно-опасные инвестиции.

В первую очередь, это милитаризация экономики. Рост военных расходов одна из первых причин дефицита государственного бюджета, а так же роста государственного долга. Опять включается «денежный станок».

3. Инфляционное ожидание.

Население, напуганное постоянным ростом цен, приобретает товары впрок, сверх своих текущих потребностей, ожидая нового повышения цен, одновременно с этим требуя повышения заработной платы, подталкивая потребительский спрос к расширению. Производители опасаются повышения цен со стороны поставщиков, и закладывают в цену своих товаров прогнозируемый ими рост цен на комплектующие. Банкиры закладывают предполагаемую инфляцию в процент, под который дают кредит. Предприниматели - в планы сделок, будущие цены.

4. Отсутствие свободного рынка и совершенной конкуренции.
Современный рынок - рынок олигополистический. Олигополисты заинтересованы в увеличении цен, сокращении производства и создании дефицита. Монополии способны сильно влиять на денежную политику государства и уровень инфляции. У них нет конкурентов, они способны диктовать свои цены. Поэтому государственный контроль над монополиями - необходим.

5. Импортируемая инфляция.

Рубль - валюта довольно не стабильная и наши сограждане держат свои сбережения в валюте других стран, чаще всего в американских долларах, забывая (или не зная), что курс доллара тоже меняется, в том числе и падает, а значит мы у себя дома держим американскую инфляцию.

Еще две возможные причины инфляции:

Первая - налоговая инфляция. Когда к росту цен ведут избыточные налоги со стороны государства.

Вторая - политическая. Инфляция как будто создана для должников. Берешь кредит и чем больше упадет национальная валюта, тем больше твоя прибыль. И тем хуже положение кредиторов. Зная это, должники могут с помощью лобби, скажем, надавить на правительство с целью увеличения инфляции. При большой сумме долга - на этом можно сделать состояние.

В теориях, разрабатываемых западными экономистами, выделяются в качестве альтернативных концепций инфляции спроса и инфляции издержек. Эти концепции рассматривают различные причины инфляции.

Инфляция спроса - нарушение равновесия между спросом и предложением со стороны спроса. Основными причинами здесь могут быть увеличение государственных заказов (например, военных), увеличение спроса на средства производства в условиях полной занятости и почти полной загрузки производственных мощностей, а также рост покупательной способности трудящихся (рост заработной платы), в результате, например, согласованных действий профсоюзов. Вследствие этого, возникает избыток денег по отношению к количеству товаров, и цены начинают расти.

Инфляция издержек - рост цен вследствие увеличения издержек производства. Причинами увеличения издержек могут быть олигополистическая политика ценообразования, экономическая и финансовая политика государства, рост цен на сырье, действия профсоюзов, требующих повышения заработной платы.

На практике нелегко отличить один тип инфляции от другого, все они тесно связаны и постоянно взаимодействуют. Например, рост зарплаты может выглядеть и как инфляция спроса, и как инфляция издержек.

Существуют различные виды инфляции:

1. По причинам возникновения инфляцию подразделяют на инфляцию издержек и инфляцию спроса:

· Инфляция издержек означает рост цен вследствие увеличения издержек производства. Источником роста издержек является государство, профсоюзы и фирмы. Например, в условиях роста цен профсоюзы требуют повышение заработной платы, которая составляет существенную долю издержек. Рост заработной платы влечет за собой рост цен, а рост цен - повышение зарплаты и т.д. Появляется спираль «цены - зарплата».

· Инфляция спроса предусматривает нарушение равновесия между спросом и предложением со стороны спроса. Основными причинами здесь могут быть расширение государственных заказов (военных и социальных), увеличение спроса на средства производства в условиях полной и почти 100% загрузки производственных мощностей, а также рост покупательной способности трудящихся (рост заработной платы) в результате согласованных действий профсоюзов. Вследствие этого в обращении возникает избыток денег по отношению к количеству товаров, повышаются цены. В такой ситуации, когда уже имеет место полная занятость в сфере производства, производители не могут отреагировать на увеличившийся спрос ростом предложения товаров, и это выражается в росте общего уровня цен [3, с. 340].

2. С точки зрения темпов инфляции выделяются три основных ее типа: ползучая, галопирующая, гиперинфляция.

· Ползучая инфляция характеризуется небольшими (5-10 процентов в год) темпами обесценения денег при ее застойности и постоянном воспроизведении. Экономическая теория, в частности, современное кейнсианство, рассматривает такую инфляцию как благо для экономического развития, а государство как субъект проведения эффективной экономической политики. Такая инфляция позволяет корректировать цены применительно к изменяющимся условиям производства и спроса.

· Для галопирующей инфляции характерен рост цен от 10 до 100 процентов в год. Она отражает нестабильность экономической обстановки, хотя большинство сделок и контрактов учитывает такой темп роста цен.

· Гиперинфляция представляет собой астрономический рост количества денег в обращении и уровня товарных цен (свыше 100 процентов в год). В таких условиях наносится огромный ущерб населению, даже состоятельным слоям общества, разрушается натуральный обмен, бартерные сделки, используются талоны, купоны, нормы распределения, а так же наблюдается бегство населения от денег.

3. В зависимости от роста цен по разным товарным группам можно выделить два вида инфляции: сбалансированную инфляцию и несбалансированную инфляцию.

· При сбалансированной инфляции рост цен умеренный и одновременный на большинство товаров и услуг. В этом случае, соответственно ежегодному росту цен возрастает ставка процента, что равнозначно экономической ситуации со стабильными ценами.

· Несбалансированная инфляция представляет собой различные темпы роста цен на различные товары.

4. Следует также отличать ожидаемую инфляцию от неожидаемой.

· Ожидаемую инфляцию можно прогнозировать на какой-либо период, либо она планируется правительством страны.

· Неожидаемая инфляция характеризуется внезапным скачком цен, что негативно сказывается на денежном обращении и системе налогообложения.

5. В зависимости от того, какие формы принимает неравновесие спроса и предложения, различают открытый и подавленный типы инфляции.

· Открытая инфляция характерна для экономики со свободным ценообразованием, и представляет собой хронический рост цен на товары и услуги. Наблюдая рост цен, потребители стараются предугадать, насколько подорожают товары, и наращивают текущий спрос в ущерб сбережениям, а это, в свою очередь, сокращает объем кредитных ресурсов, что препятствует росту капиталовложений, производства и предложения.

· Подавленная инфляция, которую иногда называют скрытой, характерна для экономики с регулируемыми ценами (и, возможно, заработной платой), и проявляется в товарном дефиците, ухудшении качества продукции, вынужденном накапливании денег, развитии теневой экономики, бартерных сделок. Подавленная инфляция возникает вследствие поддержания государством товарных цен ниже цен равновесия спроса и предложения, при котором деньги перестают быть всеобщим покупательным средством и мерой распределения товаров и услуг. Этот вид инфляции очень опасен, т.к. ведет к разрушению рыночного механизма.

6. Стагфляция - ситуация, когда возрастание общего уровня цен происходит с одновременным сокращением производства, т.е. цена и объем выпуска изменяются в разных направлениях.

Таким образом, в зависимости от разных факторов выделяют различные виды инфляции. В экономике чаще всего происходит взаимодействие и переплетение этих видов, и она развивается как полномасштабная инфляция.

1.2 Социально-экономические последствия инфляции Антиинфляционная политика

Последствия инфляции для населения зависят от того, является инфляция ожидаемой или непредвидимой. В условиях ожидаемой инфляции ее последствия менее значительны. Реальную покупательную способность денег отражает реальная ставка процента. В условиях ожидаемой инфляции существует возможность минимизировать величину падения реальных доходов: рабочие заранее договариваются с работодателями о повышении минимальной ставки зарплаты, фирмы предусматривают повышение цен на свою продукцию, пропорционально ожидаемой инфляции. Номинальная процентная ставка изменяется так, что реальная ставка процента остается неизменной, т.е. насколько процентов вырастет инфляция, на столько же процентов увеличится номинальная ставка банковского кредита [9, с. 21].

Однако существует общее последствие ожидаемой и непредвиденной инфляции - снижение покупательной способности денег, т.е. уменьшение количества товаров и услуг, которые можно купить на одну денежную единицу.

Снижение покупательной способности денег усиливается выпуском дополнительных денег государством в условиях дефицита государственного бюджета. Печатая деньги для своих расходов, государство увеличивает предложение денег.

Доход государства от дополнительного выпуска денег получил название сеньораж.

Рост денежной массы оборачивается для населения уплатой инфляционного налога - налог на покупательскую способность денег, представляющую собой разницу между величинами покупательной способности денег в начале и в конце периода, в течении которого происходит инфляция. Поскольку инфляционный налог возрастает с увеличением количества наличных денег, то население стремиться иметь этих денег меньше. Поэтому в период гиперинфляции происходит процесс, называемый «бегством от денег».

В условиях непрогнозируемой инфляции (непредвиденной) избежать падения реальных доходов нельзя. Последствием непредвиденной инфляции является перераспределение дохода и богатства между различными группами населения. Доходы перемещаются от кредиторов к должникам, от рабочих к фирмам, от людей с фиксированными доходами к лицам с нефиксированными доходами, от людей, имеющих накопления в денежной форме, к людям, не имеющим накоплений; от пожилых к молодым. В периоды непредвиденной инфляции выгодно брать кредиты, поскольку долг возвращается подешевевшими деньгами, и должник получает непредвиденный выигрыш.

Понижение реальных доходов в условиях непредвиденной инфляции прежде всего касается лиц с фиксированными доходами (пенсионеров, студентов, работников бюджетной сферы). Эта категория лиц лишена возможности повысить свои номинальные доходы. Если не проводится полная индексация, то их реальные доходы падают.

По мере роста темпов инфляции реальная ценность накоплений падает, поэтому реальное богатство людей, имеющих денежные накопления, снижается.

Пожилые теряют дополнительное реальное богатство по сравнению с молодыми, так как помимо пенсии пожилые люди, как правило имеют накопления в денежной форме.

Издержки инфляции испытывает и государство. В условиях инфляции население обычно опаздывает с выплатой налогов. В результате реальная ценность налоговых поступлений снижается. В экономической литературе это явление известно как «эффект Оливера - Танзи». Правительство стремится избежать данного эффекта и прибегает к повышению частоты уплачиваемых налогов.

Итак, к основным социально-экономическим последствиям инфляции можно отнести:

- Снижение реальных доходов населения и как следствие отсюда снижение мотивов к трудовой деятельности.

- Усиление дифференциации населения по уровню дохода.

- Ухудшение условий жизни социальных групп с твердыми доходами.

- Возникновение опасности социальных потрясений.

- Ослабление позиции власти, снижение доверия населения правительственным программам.

- Возникновение трудностей с долгосрочным планированием. Повышение риска инвестирования.

Антиинфляционная политика имеет множество вариантов. Однако ни один из вариантов не рассчитан на абсолютное устранение инфляции, поскольку инфляционные процессы наблюдаются постоянно, в каждой инфляционной системе, где присутствует денежное обращение.

Антиинфляционная политика, по мнению неоклассиков и монетаристов, прежде всего, должна располагать комплексом мер воздействия на факторы, обуславливающие возникновение инфляции. Главная проблема заключается в обеспечении функционирования свободного то государственного вмешательства денежного рынка, укреплении национальной денежной системы, замораживания сбережений и зарплаты, сокращение социальных программ. Либерализация рынка направлена на активизацию частных инвестиций. При этом ставка за кредит не должна понижаться, она может даже возрастать, что при сокращении государственных субсидий будет способствовать очищению рынка от неэффективных предприятий.

Антиинфляционная политика может быть ориентирована на постепенное приспособление экономики к высокой инфляции. Это адаптивная политика, известная как «градаулистская». Инструментами данной политики является индексация доходов, прежде всего заработной платы. Индексация может быть частичной или полной, в зависимости от величины доходов. Обычно полностью компенсируется потери из-за рсота цен у лиц с меньшими доходами.

В целях адаптации к условиям роста цен при прогнозируемой инфляции компенсация доходов может иметь упреждающий характер. Ставки и оклады в заключаемых контрактах устанавливаются с учетом предполагаемого роста цен, т.е. уровня ожидаемой инфляции.

Наряду с адаптационными мерами градаулисткая политика предполагает комплекс мер по проведению активной структурной и инвестиционной политики.

Если в национальном хозяйстве наблюдается инфляция спроса, то правительство особое внимание уделяет регулированию денежного обращения:

- в этих целях ограничивается денежная эмиссия, устанавливается строгое отношение между ростом денежной массы и ростом реального ВВП;

- повышается норма обязательных резервов, ставка рефинансирования.

В целях бегства от «дешевых» денег проводится ревальвация - повышения курса национальной валюты.

Первоочередные антиинфляционные методы:

Сбивать темпы инфляции - значит сокращать разницу между денежной и товарной массой в хозяйстве. Для этого подходят все те методы, которые ведут экономику к равновесию. К первоочередным мерам относятся следующие:

1. Обеспечение страны в достатке продовольствием. Для налаживания продовольственного дела в стране следует оказать государственную финансовую помощь сельскохозяйственным предприятиям всех видов собственности и провести мягкую реформу колхозов и совхозов.

а) установление порядка выдачи кредитов сельскозяйственным предприятиям под векселя с погашением их за счет будущего урожая; б) установление государственных закупочных цен, а также цен на потребляемые в сельскохозяйственном производстве ресурсы на уровне, обеспечивающем рентабельную работу товаропроизводителей и создания системы контрактной торговли промышленными товарами в обмен на сельскохозяйственную продукцию.

2. Воссоздание разрушенного инвестиционного поля народного хозяйства, без чего функционирование экономики становится невозможным. В этих целях надо прежде всего восстановить на банковских счетах предприятий путем индексирования утраченные из-за резкого роста цен и обесценивания рубля суммы амортизации и собственных оборотных денежных средств.

3. Налаживание снабженческо-сбытовых связей между предприятиями.

Хозяйственные связи предприятий в рыночном режиме наиболее эффективны в основном через систему крупных оптовых купцов-синдикатов. Эти структуры могут функционировать в рамках отдельных регионов, в общероссийском и межгосударственном масштабе.

4. Взамен налога на добавленную стоимость, стимулирующего в современных условиях хозяйствования в России рост инфляции и крайне трудно поддающегося контролю налоговых инспекций, определить основным платежом в бюджет налог на прибыль, дифференцировав его ставки в зависимости от роста рентабельности и роста объемов производства, что будет нацеливать производителей на рост массы, а не только на нормы прибыли.

5. На время кризиса необходимо централизовать банковскую систему России, имея в виду обязательное исполнение коммерческими и инвестиционными банками директив центрального банка по приоритетности и льготности кредитования регионов, отраслей, предприятий, соблюдения нормативных сроков документооборота.

6. Для стабилизации потребительского рынка целесообразно: а) создать систему стимулирования развития мелкого бизнеса в сфере производства и услуг. Ввести государственные кредиты на аренду производственных помещений и лизинговый кредит на аренду оборудования (с возможностью последовательного выкупа), а также ввести обязательное страхование малых предприятий на первые 3-5 лет деятельности, когда риск разорения особенно значителен; б) создать условия для повсеместного распространения параллельно с существующей системой торговли потребительских кооперативов на предприятиях, в учреждениях и по месту жительства для закупки и реализации продовольственных и промышленных товаров членам кооператива (по наличному и безналичному расчету) по бесприбыльным розничным ценам. Потребкооперация будет способствовать нормализации цен и вне кооперативного сектора.

7. Следует также проводить рациональную государственную политику защиты внутреннего рынка и строгого контроля частной экспортной деятельности. Все экспортные операции должны осуществляться через немногие крупные фирмы и синдикаты, контролируемые государством и выполняющие экспортные операции на комиссионных налогах.

В заключение необходимо отметить, что методы регулирования инфляции будут эффективны лишь в случае их адекватного соответствия ее сущностным причинам.

1.3 Основные причины инфляции в Российской экономике

инфляция финансовый кризис политика

Проблема эффективного управления инфляционными процессами в экономике практически никогда не сходит с повестки. Если рассматривать нашу страну, то низкие темпы инфляции в ее экономике наблюдались, пожалуй, лишь в советские времена, а вся новейшая экономическая история России, начиная с 1990-х годов, демонстрирует темпы инфляции от крайне высоких до умеренно высоких, практически не опускаясь ниже 10% в год. В чем же заключается феномен российской инфляции и почему с ней так сложно бороться?

Согласно теоретическим разработкам основные трактовки причин инфляционных процессов можно условно разбить на две группы. Первая относится к кейнсианской трактовке причин инфляции и связана, по мнению ее авторов, в основном с достижением экономикой полной занятости или с инфляцией издержек производителей. Так, настоящая инфляция, по мнению Дж. Кейнса, например, возникала лишь тогда, когда экономика достигала уровня полной занятости, а до этого момента при наличии недозагруженных мощностей и безработицы рост денежной массы в обращении оказывал основное влияние не на уровень цен, а на физический объем производства через изменение нормы процента. Небольшая или ползучая инфляция имела, как он считал, стимулирующий эффект, сопутствуя экономическому развитию, росту производства и дохода, мотивируя, таким образом, производителей расширять объемы производства, а потребителей - тратить деньги. [10, с. 55].

Что касается проблем государственного управления инфляционными процессами, то для этого, согласно кейнсианским рецептам, следовало использовать модифицированную кривую Филипса, в классическом варианте которой темпы роста заработной платы были заменены сторонниками этой концепции на темпы инфляции. К сожалению, последователями Дж. Кейнса проблема инфляции прорабатывалась достаточно косвенно, поскольку ей не было уделено должного внимания еще в базовой теории ученого, что являлось одной из наиболее слабых ее сторон. Так, Э. Хансен, например, предлагал сдерживать инфляцию в периоды бумов путем безусловного сохранения соотношения темпов роста денежной заработной платы и темпов роста производительности труда.

Можно констатировать, что отсутствие серьезной проработки проблем инфляционных процессов является одним из наиболее уязвимых мест кейисианской концепции макроэкономического регулирования. Это обусловило ее масштабную дискредитацию в 1970-х гг. Идейные основоположники концепции не придавали должного значения реакции хозяйствующих субъектов на обесценение денег и инфляционным ожиданиям, упорно игнорировали отрицательные последствия инфляции, поскольку все макроэкономические процессы и взаимозависимости рассматривались ими в рамках статической модели с заранее заданными макроэкономическими параметрами. Именно это привело к неспособности данной теории предложить действенный инструментарий по борьбе с инфляционными процессами в масштабах национальной экономики.

В отличие от базовой теории, посткейнсианцы (Н. Калдор, Дж. Тобин и др.) связывали рост цен не с достижением экономикой полной занятости, а соответственно с превышением платежеспособным спросом реального предложения товаров, а исключительно с увеличением издержек производства в силу различных причин системного и субъективного характера. Они категорически не признавали чисто денежных корней инфляции, на чем настаивали монетаристы. Первичным, как и кейнсианцы, они считали реальный сектор экономики и происходящие в нем воспроизводственные процессы. Именно структура и динамика воспроизводственных процессов в реальном секторе экономики должны были, по их мнению, определять структуру и динамику денежного обращения. Так, работы многих авторитетных экономистов-посткейнсианцев доказывали, что «денежные сдвиги служат лишь отдаленной и отсроченной реакцией на глубинные диспропорции в воспроизводстве», а не наоборот. Однако, поскольку кредитные каналы выпуска денег, по их мнению, еще не гарантировали автоматического совпадения объема их предложения с реальным спросом на них в экономике, автономность денежных процессов в денежной сфере неизбежно существует и не может быть полностью устранена. Более того, она продолжает оказывать и обратное влияние на реальный сектор экономики, а устойчивая несбалансированность денежного обращения является реальным фактом.

Как писал авторитетный российский экономист, специалист в области денежного обращения и известный критик монетаристских методов регулирования экономики В.М. Усоскин, «современное ухудшение кредитной основы денег дает основание считать современные деньги своеобразным гибридом кредитных и бумажных денег. Подрыв кредитной основы денег ведет к нарушению оптимальных границ денежного обращения и служит важным фактором развития инфляционных процессов. Образование избыточно спроса на платежные средства - не просто элемент балансирования системы, а свидетельство наличия диспропорций между производством и общественными потребностями, проявляющихся в перепроизводстве товаров и других диспропорциях. Постоянно возникающие диспропорции представляют modus vivendi капиталистических хозяйственных отношений. Равновесие является исключением, мимолетной фазой. Процесс принятия ключевых хозяйственных решений не подвергается предварительному согласованию. Он децентрализован и изначально несет на себе печать рыночной стихии. Соответственно цены, складывающиеся на рынках, как правило, неоптимальны, а существование монополистических отношений затрудняет их корректировку. Ценовой механизм лишь отчасти принимает на себя устранение возникших неравновесий, и вся тяжесть перестройки, как правило, падает на реальный сектор - сферу производства и товарного обращения. Это находит выражение в накапливании нереализуемых товаров, недогрузке мощностей, массовой безработице и других явлениях, которые представляют собой бич современной капиталистической системы».

Причины инфляционных процессов в трактовке кейнсианского и посткейнсианского направления экономической теории можно представить следующим образом:

Достижение экономикой полной занятости и, как следствие, - превышение платежеспособным спросом реального предложения товаров и услуг. Данная ситуация частично была характерна для экономики России конца 2007 - первой половины 2008 г., когда реальный перегрев потребительского спроса, подпитываемый по большей части дешевым потребительским кредитом, являлся одной из причин роста отпускных цен производителей товаров длительного пользования и размера торговых надбавок в оптовых и розничных сетях. Процесс ценообразования в отечественных секторах производства и торговли фактически определялся свободной рыночной стихией. Как следствие, инфляция по итогам 2007 г. составила 11,9%, а уже за первое полугодие 2008 г. - 8,7%.

Инфляция издержек производителей. Данная причина инфляционных процессов особенно характерна для российской экономики вследствие наличия так называемых «администрируемых» цен естественных монополий, непрозрачности ценообразования ряда других крупнейших инфраструктурных и сырьевых компаний.

Отражение дисбаланса воспроизводственных процессов в реальном секторе экономики на сфере денежного обращения. Отсутствие широкой диверсификации российской экономики, ее сырьевая направленность при одновременной слабости секторов высокотехнологичных и инновационных производств - все это привело к концентрации большей части инвестиционных ресурсов в сырьевых отраслях, в которых прямая зависимость цен на сырье от мировой конъюнктуры определяет объективную нестабильность нормального воспроизводственного процесса. Ставка же на мультипликационный эффект от заказов сырьевого сектора может и не сработать. В результате стабильность развития всех остальных секторов российской экономики, за исключением сырьевого, вследствие хронического недостатка инвестиционных ресурсов и непривлекательности для персонала постоянно ставится под сомнение. Следовательно, объективная нестабильность сырьевой составляющей российской экономики, отвлекающей на себя большую часть финансовых ресурсов реального сектора, является причиной, по которой отсутствует нормальное распределение ресурсов денежного рынка, призванное опосредовать более или менее равномерное распределение воспроизводственного процесса по всем секторам национальной экономики.

4. Автономность процессов в денежной сфере. Объективный факт постоянного несовпадения спроса на деньги со стороны реального сектора и их предложения неизбежно ведет к спекуляциям. На фоне масштабной демонетизации российской экономики (в ней присутствует дефицит оборотной денежной массы в размере до 2,0 трлн. дол.) эта причина инфляционных процессов становится все более очевидной. Более высокая доходность спекуляций по сравнению с доходностью реальной производственной деятельности является причиной вымывания оставшихся средств из реального сектора и ведет к «надуванию спекулятивных пузырей». В результате реальный сектор продолжает сокращаться, денежный - увеличиваться, что неизбежно ведет к инфляции. Данная ситуация также характерна для российской экономики вследствие недостаточного внимания государства к ограничению спекулятивных операций на финансовом рынке.

5. Потеря кредитной основы денег. Данный феномен во многом связан с непроизводительными расходами государства, часто покрываемыми за счет дополнительной эмиссии, и проблемой растущих бюджетных дефицитов. Повышение непроизводительных расходов через рост дефицита бюджета - это прямой путь к потере национальной денежной единицей своего реального обеспечения, что неразрывно связано с инфляцией. Рост социальных расходов государства за счет средств, получаемых от накопления, а не от нормальной производительной деятельности, фактически ведет к «проеданию» оставшейся ликвидности, в перспективе лишает экономику собственных инвестиционных ресурсов для развития и создает не обходимые и достаточные условия для попадания экономики в «инфляционную спираль». Подобная закономерность отмечалась еще в рамках критики кейнсианских концепций макроэкономического регулирования.

Образование избыточного спроса на платежные средства без привязки к реальному производству. Данная ситуация также характерна для современной российской экономики и точно отражает кейнсианский феномен избыточного предпочтения ликвидности в условиях экономической неопределенности. Однако, излишнее предпочтение платежных средств по сравнению с производственной потребностью в них, в чем экономические субъекты видят свое «спасение», страхуясь от рисков неплатежей, оборачивается в итоге огромным изъятием оборотного капитала и свободных кредитных ресурсов из производственной сферы, что только усугубляет ситуацию и повышает инфляционные риски.

Несовпадение темпов роста номинальной заработной платы с темпами роста производительности труда. В идеале, взятая в целом по экономике, заработная плата должна повышаться в соответствии со средним ростом производительности труда в обществе (что и предлагал Э. Хансен), поскольку именно заработная плата, основанная на производительности труда, составляет одну из главных опор стабильного уровня цен. Однако в последние годы в России постоянно наблюдался существенный опережающий рост заработной платы по сравнению с крайне низкими темпами роста производительности труда в ведущих отраслях экономики на фоне крайне благоприятной внешней ценовой конъюнктуры на товары российского экспорта. В результате даже в самые благополучные для субъектов предпринимательской деятельности 2007-2008 гг. (с точки зрения доходов, но не с точки зрения их экономической эффективности) средний уровень инфляции не опускался ниже 10% в год и составил соответственно в 2007 г. - 11,9%, в 2008 г. - 13,3%.

2. Современные инфляционные процессы в российской экономике

2.1 Влияние мирового финансового кризиса на инфляционные процессы в российской экономике

Как уже отмечалось выше, российский тип инфляции отличается от всех других известных типов, что объясняется условиями ее развития при переходе от плановой экономики к рыночной, а также высокими темпами роста цен.

При определенном высоком уровне инфляция становится опасной для экономики и социальной стабильности общества. Отрицательное влияние высокой инфляции для национальной экономики России состоит в следующем:

- обесцениваются доходы населения, особенно занятого в бюджетной сфере;

- происходит перераспределение национального богатства от наиболее бедных к наиболее богатым слоям населения, что подрывает социальную стабильность в обществе и усиливает социальное расслоение;

- разрушается денежная система страны, иностранные денежные знаки постепенно вытесняют национальную валюту, расцветает бартер;

- денежные накопления предприятий обесцениваются, невозможны инвестиции, никакие долгосрочные решения не могут быть приняты, подрывается база для экономического роста.

Исследования С. Дробышевскогго и А. Козловского показали, что инфляционные процессы в российской экономике имеют очевидный монетарный характер. Зависимость между ценами и денежным предложением, по мнению авторов, носит не стохастический, а детерминированный характер. В то же время ряд российских ученых-экономистов (В. Геращенко, Д. Белоусов, А. Клепач, В. Пашковский, В. Шенаев) и зарубежных исследователей (м. Аглиетта, Ж. Сапир) считают, что российская инфляция имеет в большей степени не монетарное происхождение. М. Малкина в то же время отмечает, что в российской экономике существуют сложные динамические взаимодействия, в которых «кратковременная инфляция спроса выступает своего рода первотолчком для затяжной и постепенно превращающейся в вялотекущий процесс инфляции издержек».

Спрос на деньги в последние годы, как известно. В значительной степени определяется внешнеэкономическими факторами. В то же время позитивные докризисные тенденции развития национальной экономики, (снижение инфляции и инфляционных ожиданий и увеличения доходов населения) способствовали повышению спроса на национальную валюту. Он, в свою очередь, зависит, во-первых, от происходящих процессов замедления валют, связанных с увеличением спроса на национальную валюту; во-вторых, от скорости обращения денег, которая в последние время устойчиво снижалась; в-третьих, от изменения спроса на иностранную валюту. Таким образом, и спрос и предложение денег в современных российских условиях формировались главным образом под влиянием курсовой политики.

Нарастание кризисных явлений в мировой экономике привело во второй половине 2008 - первой половине 2009 года к увеличению оттока капитала из страны. Негативные процессы на мировых финансовых рынках и снижение цены на нефть отразились на итогах экономического развития.

В январе - сентябре 2008 года сохранялся высокий рост потребительских цен. В сентябре по отношению к декабрю предыдущего года инфляция на потребительском рынке составила 10,6% (в аналогичный период 2007 года - 7,5%), базовая инфляция - 10,1% (6,7%). В годовом выражении в сентябре потребительские цены повысились на 15,0%, а товары и услуги, учитываемые при расчете базового индекса потребительских цен, стали дороже, по оценке, на 14,5%.

Среди потребительских товаров особенно высокими темпами росли цены на продукты питания. За январь - сентябрь 2008 года темп удорожания продовольственных товаров в 1,1 раза превысил общий темп прироста цен на потребительском рынке. Однако ускоренный рост цен был характерным не только для продуктов питания, традиционно отличающихся высокой волатильностью ценовой динамики, но и для других групп товаров и услуг. Заметно возросли темпы прироста цен на товары непродовольственной группы (до 6,5% по сравнению с 4,0% в сопоставимый период 2007 года). Платные услуги населению за девять месяцев стали дороже на 14,1%, что на 2,5 процентного пункта выше аналогичного показателя 2007 года.

Что же касается 2010 года, то по его итогам инфляция в России достигла 8,8%. В декабре 2010 года рост потребительских цен составил 1,1%.

В последнем месяце ушедшего года рост потребительских цен в месячном исчислении стал максимальным показателем с января. По данным Росстата, в декабре 2010 года сильно подорожали крупы, растительное масло и овощи.

Эксперты отмечают, что инфляция в РФ превысила официальный годовой прогноз в 8,5% и сравнялась с показателем кризисного 2009 года.

Основной вклад в разгон инфляции внесла летняя засуха, из-за которой вопреки ожиданиям не снизились цены в непродовольственном сегменте. Сказалось и ослабление рубля в последнем квартале 2010 года.

Несмотря на вышеизложенное, целевой ориентир по инфляции, установленный в «Основных направлениях единой государственной денежно-кредитной политики на 2010 год и период 2011-2012 годов», будет составлять в 2011 году 6 - 7%.

Однако необходимо отметить, что вышеуказанные показатели инфляции скорее всего не буду достигнуты.

Центральный Банк вряд ли будет наращивать денежную массу тем же темпом, что и в 2010 м году. Это произойдет по нескольким причинам:

1) поскольку стимулирование экономики деньгами оказалось неэффективным (а рост ВВП на 3%-4% нельзя признать успехом), то от него откажутся из-за угрозы неконтролируемой инфляции; 2) как уже бывало, лишние деньги будут просто возвращаться в ЦБ через валютный рынок; 3) ЦБ придется повышать процентную ставку, а это само по себе замедлит рост денежной массы. В лучшем случае денежная масса вырастет на 10%; в худшем - на 25%.

Во-вторых, Центральный Банк РФ вряд ли сможет поддерживать неизменный курс рубля, поскольку уже к концу 2010 года рост импорта привел к отрицательному сальдо платежного баланса и к сокращению валютных резервов. Но, скорее всего, ЦБ будет очень медленно опускать рубль, стараясь удерживать темп девальвации ниже темпа инфляции.

В-третьих, неизбежный рост процентной ставки ускорит денежный оборот, и инфляция отыграет те проценты, которых недосчиталась в этом году.

В-четвертых, продолжающийся экономический рост сможет частично нейтрализовать инфляционный эффект от роста денежной массы, рост стоит ожидать в районе 5%.

В-пятых, скажется эффект временного лага между потребительскими ценами и ценами производителей, что добавит инфляции пару процентов, и при этом правительство исчерпает административный ресурс снижения розничных цен.

В-шестых, стоит ждать некоторого снижения цен на продукцию сельского хозяйства.

В-седьмых, продолжится опережающий рост цен на услуги естественных монополий, который правительство неспособно контролировать. Также, из-за роста мировой экономики будет продолжаться быстрый рост сырьевых цен и цены энергии.

И наконец, правительство вновь столкнется с инфляционными ожиданиями, которые оно уже казалось бы смогло победить. Уже сейчас население склонно верить в рост цен, поскольку оно столкнулось с быстрым ростом цен на продукты питания и на услуги монополий.

Таким образом, в самом лучшем случае инфляция в России в 2011 году составит примерно 10%, но может подскочить и до 20% за год. Все зависит от воли правительства в отношении стимулирования экономики вливаниями денег и в отношении удержания валютного курса вопреки экономической динамике. Неконтролируемая (немонетарная) часть инфляции составит около 3% за год (по минимальной оценке).

Причины инфляционного роста цен в масштабе мировой экономики таковы:

- неконтролируемый рост денежной массы. Главную лепту сюда внесли чиновники от финансов США, наводнив мир долларами разного порядка, а потом привычку включать печатный станок позаимствовали и другие страны;

- увеличение скорости потребления. Общество потребления, каковым мы уже давно являемся, потребляет товары и услуги с беспрецедентной скоростью под воздействием технологического прогресса и коренного изменения принципов сбережения. В основе новой системы «необязательного сбережения» - доступность разного рода кредитов;

- нисходящая фаза цикла мировой экономики. В соответствии с теорией циклов, развитие мировой экономики сейчас иллюстрируется нисходящей волной или коррекционной. Хотя иногда в таких случаях инфляция падает, в нашем случае кризис ликвидности, наложенный на продовольственный кризис, дают эффект увеличения инфляции по всему миру.

В настоящее время мировая экономика борется с последствиями двух кризисов - ликвидности и продовольственного, причем наибольшее влияние на процесс галопирования инфляции принадлежит второму, ушедшему на второй план из-за шумихи, связанной с кризисом ликвидности.

Именно нарушенная цепочка «стоимость топлива - стоимость зерновых - стоимость продовольствия (молока и мяса в первую очередь)» подстегнула рост мировых цен на товары массового потребления, в полной мере ощущаемый развитыми странами.

Таким образом, сложилась противоречивая ситуация: мировая экономика, ослабленная кризисом, нуждается в повышении предпринимательской активности через понижение ставок, одновременно ставки должны быть приведены в соответствие с инфляционными показателями. Очевидно, что справиться с этой задачей Центробанки могут только сообща, а пока учетные ставки снижаются невиданными ранее темпами.

2.2 Инфляция в экономике Российской Федерации в 2009-2010 годах

Условия развития российской экономики в январе-августе 2009 года были значительно хуже, чем в предыдущем году. Под влиянием кризисных явлений в мировой экономике и снижения спроса на продукцию российского экспорта в условиях более низких, чем в предыдущем году, мировых цен на нефть и чистого оттока частного капитала объем ВВП в первом полугодии 2009 года сократился на 10,4%. Среди основных видов экономической деятельности наибольшее снижение выпуска продукции отмечалось в обрабатывающих производствах и в строительстве.

Сокращение объемов производства сопровождалось уменьшением численности занятых в экономике и ростом числа безработных. На конец августа численность безработных составила 8,1% экономически активного населения по сравнению с 5,8% годом ранее. Реальные располагаемые денежные доходы населения в январе-августе 2009 года по сравнению с аналогичным периодом 2008 года сократились на 0,7%. Расходы населения на покупку товаров и оплату услуг в реальном выражении уменьшились в этот период, по оценке, на 5,2%. Снижение производства и ухудшение условий заимствований сказались на объемах инвестиций в основной капитал, которые сократились на 18,9% (в январе-августе 2008 года отмечался рост на 16,9%). Таким образом, происходило заметное сокращение внутреннего спроса. Проводимая государственная политика, направленная на реализацию мероприятий по поддержанию внутреннего спроса, отразилась на увеличении расходов на конечное потребление органов государственного управления. В целом расходы федерального бюджета в январе-августе были выше аналогичного показателя в 2008 году и превышали его доходы. Дефицит федерального бюджета составил, по оценке, 4,8% ВВП.

Произошедшая под влиянием финансово-экономического кризиса девальвация рубля и возобновившийся в начале 2009 года рост цен на мировых товарных рынках оказывали повышательное воздействие на динамику цен [13, с. 5].

В то же время сокращение спроса сдерживало их рост. Отмечавшееся с конца I квартала укрепление рубля также ограничивало рост цен на потребительском рынке. В этих условиях в августе 2009 года по отношению к декабрю 2008 года потребительские цены выросли на 8,1%, что на 1,6 процентного пункта меньше, чем в сопоставимый период 2008 года, базовая инфляция сократилась на 1,8 процентного пункта - до 6,8%. В годовом выражении в августе потребительские цены повысились на 11,6% (в августе 2008 года - на 15,0%), а товары и услуги, учитываемые при расчете базовой инфляции, подорожали оценочно на 11,7% (на 14,8%). Несмотря на то, что в январе-августе 2009 года в целом рост потребительских цен замедлился, их динамика по отдельным группам товаров и услуг была различной. Заметно снизились темпы прироста цен на продовольственные товары - до 6,6% по сравнению с 11,3% за январь-август 2008 года. Удорожание услуг населению составило 10,9%, что на 2,0 процентного пункта меньше соответствующего показателя в предыдущем году. Однако прирост цен на непродовольственные товары ускорился на 1,8 процентного пункта - до 7,6%. В целом по итогам 2009 года инфляция на потребительском рынке составила менее 9% по сравнению с 13,3% в 2008 году.

Минэкономразвития ожидает достаточно низкую инфляцию в стране в 2011 году - 6 - 7%. Такой прогноз содержится в уточненном прогнозе министерства социально-экономического развития страны на 2010-2012 гг.

Наиболее низкой инфляция будет в первом полугодии, считают чиновники. Главными сдерживающими инфляционный рост факторами послужат сохранение высоких спросовых ограничений, прогнозируемое укрепление обменного курса и снижение цен на зерно урожая 2010 года.