Анализ финансового состояния предприятия МТПП "Фармация"
Финансовый анализ, как составляющая общего экономического анализа, его цели, содержание и задачи. Оценка финансового состояния МТПП "ФАРМАЦИЯ". Анализ имущественного положения, рентабельности, капитала, ликвидности, финансовой устойчивости предприятия.
| Рубрика | Финансы, деньги и налоги |
| Вид | курсовая работа |
| Язык | русский |
| Дата добавления | 15.03.2008 |
| Размер файла | 73,9 K |
Отправить свою хорошую работу в базу знаний просто. Используйте форму, расположенную ниже
Студенты, аспиранты, молодые ученые, использующие базу знаний в своей учебе и работе, будут вам очень благодарны.
3) доля дебиторской задолженности в общем объеме текущих активов
Д0 = 2220/19504 * 100 = 11%; Д1= 4121/22285 * 100 = 18%
За анализируемый период на 18% оборотные активы состоят из дебиторской задолженности. Увеличение данного показателя за отчетный год на 7% свидетельствует об ухудшении «качества» оборотных активов.
Таблица 6. Анализ состава и структуры кредиторской задолженности
|
Показатели |
Остаток на начало |
Возникло обязательств |
Погашено обязательств |
Остаток на конец |
Изменение |
|
|
КЗ краткосрочная,тыс.руб. |
5558 |
4003 |
5558 |
4003 |
-1555 |
Вся имеющаяся кредиторская задолженность является краткосрочной и не просроченной.
Уменьшение кредиторской задолженности на 1555 тыс. руб. свидетельствует об улучшении платежной дисциплины на предприятии.
1) коэффициент оборачиваемости кредиторской задолженности
К0 = 106813 / 5558 = 19,2; К1 = 129635 / 4003 = 32,4
2) период погашения кредиторской задолженности
Т0 = 365 / 19,2 = 19,01; Т1 = 365 / 32,4 = 11,3
Увеличение коэффициента оборачиваемости на 13,2 раза повлекло за собой сокращение периода погашения кредиторской задолженности на 7,71 дня, который на конец отчетного периода составил 11,3 дня.
3) доля кредиторской задолженности в общем объеме текущих пассивов
Д0 = 5558 / 5558 * 100 = 100%; Д1 = 4003 / 4003 * 100 = 100%
Данные свидетельствуют, что текущие пассивы предприятия на 100% состоят из краткосрочной кредиторской задолженности.
Коэффициент соотношения оборачиваемости кредиторской и дебиторской задолженности:
К0 = 48,11 / 19,2 = 2,5; К1 = 3 1,46 / 32,4 = 0,97
Дебиторская задолженность превышает кредиторскую, это свидетельствует от иммобилизации собственного капитала в дебиторскую задолженность, что может создать угрозу финансовой устойчивости предприятия и делает необходимым привлечение дополнительных средств.
За отчетный год ситуация изменилась коренным образом. Если в базисном периоде скорость оборота дебиторской задолженности в 2,5 раза превышала скорость оборота кредиторской задолженности, то в отчетном периоде эти обе скорости практически равны.
2.3 Анализ ликвидности предприятия
Анализ ликвидности баланса заключается в сравнении средств по активу, сгруппированных по степени убывания ликвидности, с краткосрочными обязательствами по пассиву, которые группируются по степени срочности их погашения.
Таблица 7. Анализ ликвидности баланса МТПП «Фармация»
|
Актив |
2005 год |
Пассив |
2005 год |
Платежный изл. (+), недост. (-) |
||||
|
На начало года, |
На |
На |
На |
На |
На |
|||
|
1.Наиболее ликвидные (А1) |
4580 |
5104 |
1.Ниболее срочные об-ва (П1) |
5558 |
4003 |
-978 |
+1101 |
|
|
2. Легко-реализуемые (А2) |
14077 |
16231 |
2.Краткосрочные пассивы (П2) |
- |
- |
+14077 |
+16231 |
|
|
3. Медленно- реализуемые (А3) |
847 |
950 |
3.Долгосрочные пассивы (П3) |
- |
- |
+847 |
+950 |
|
|
4. Трудно- реализуемые (А4) |
1359 |
1663 |
4.Постоянные пассивы (П4) |
15305 |
19945 |
+13946 |
+18282 |
|
|
Валюта баланса |
20863 |
23948 |
Валюта баланса |
20863 |
23948 |
- |
- |
Данные таблицы 7 свидетельствуют, что на конец 2005 года баланс МТПП «Фармация» является абсолютно ликвидным, так как все необходимые соотношения выполняются.
Далее вычислим следующие показатели по формулам (18-29):
1) коэффициент общей ликвидности:
К0 = 19504 / 5558 = 3,5; К1 = 22285 / 4003 = 5,6
Текущие активы покрывают краткосрочные обязательства в 3,5 раза в базисном периоде и в 5,6 раза - в отчетном.
2) коэффициент текущей ликвидности. Значение коэффициентов общей и текущей ликвидности совпадают, так как отсутствует дебиторская задолженность, платежи по которой наступят более чем через 12 месяцев.
3) коэффициент срочной ликвидности:
К0 = (4580 + 2220) / 5558 = 1,2; К1 = (5104 + 4122) / 4003 = 2,3
Увеличение данного коэффициента в динамике говорит об улучшении платежеспособности предприятия.
4) коэффициент абсолютной ликвидности:
К0 = 4580 / 5558 = 0,8; К1 = 5104 / 4003 = 1,3
В базисном периоде только 80% краткосрочных обязательств могли быть погашены немедленно, а в текущем периоде при увеличении данного коэффициент на 0,5 краткосрочные обязательства могут быть погашены немедленно в полном объеме.
5) ликвидность средств в обращении:
К0 = 6800 / 19504 = 0,3; К1 = 9226 / 22285 = 0,4
Согласно рассчитанным коэффициентам, доля наиболее ликвидной части активов в составе оборотного капитала увеличилась с 0,3 до 0,4.
6) коэффициент материального покрытия:
К0 = 12704 / 5558 = 2,3; К1 = 13060 / 4003 = 3,3
Стоимость материальных запасов в базисном периоде в 2,3 раза превышает краткосрочные обязательства, а в отчетном периоде в 3,3 раза.
Сведем показатели в общую таблицу 8:
Таблица 8. Показатели ликвидности
|
Показатели |
На начало периода |
На конец периода |
Изменения |
Рекомендуемые показатели |
|
|
Коэф. общей ликвидности |
3,5 |
5,6 |
+2,1 |
> 1,0 |
|
|
Коэф. текущей ликвидности |
3,5 |
5,6 |
+2,1 |
> 1,0 |
|
|
Коэф. срочной ликвидности |
1,2 |
2,3 |
+1,1 |
> 0,3 |
|
|
Коэф. абсолютной ликвидности |
0,8 |
1,3 |
+0,5 |
0,3-0,5 |
|
|
Ликвидность средств в обращении |
0,3 |
0,4 |
+0,1 |
0,6-0,9 |
|
|
Коэф. материального покрытия |
2,3 |
3,3 |
+1,0 |
0,3 |
Как видно из таблицы 8 на анализируемом предприятии коэффициенты ликвидности выше рекомендуемых, при этом их величина имеет тенденцию к увеличению на конец периода, поэтому МТПП «Фармация» можно охарактеризовать как высоколиквидное. С экономической точки зрения это означает, что всю имеющуюся задолженность предприятие сможет погасить в короткий срок и в полном объеме.
Величина собственного оборотного капитала:
СОК0=19504 - 5558=13946(тыс. руб); СОК1=22285 - 4003 =18282(тыс. руб)
Маневренность собственного оборотного капитала:
М0 = 4580 / 13946 = 0,33; М1 = 5104 / 18282 = 0,28
Доля оборотных средств в активах:
Д0 = 19504 / 20863 = 0,93; д1 = 22285 / 23948 = 0,93
Доля собственного оборотного капитала в общей сумме текущих активов:
Д0 = 13946 / 19504 = 0,72; Д1 = 18282 / 22285 = 0,82
Доля собственных оборотных средств в покрытии запасов:
Д0 = 13946 / 12704 = 1,10; Д1 = 18228 / 13060 = 1,4
Коэффициент покрытия запасов:
К0 = 17215 / 12704 = 1,36; К1 = 19295 / 13060 = 1,48
Таблица 9. Сводная таблица показателей ликвидности предприятия
|
Показатели |
На начало года |
На конец года |
Изменение |
|
|
Собственный оборотный капитал |
13946 |
18282 |
+4336 |
|
|
Маневренность собственного оборотного капитала |
0,33 |
0,28 |
-0,05 |
|
|
Доля оборотных средств в активах, % |
93 |
93 |
- |
|
|
доля собственных оборотных средств в общей сумме оборотных активов, % |
72 |
82 |
+10 |
|
|
доля собственных оборотных средств в покрытии запасов, % |
110 |
140 |
+30 |
|
|
Коэффициент покрытия запасов |
1,36 |
1,48 |
+0,12 |
Как видно из таблицы 9 величина собственного оборотного капитала за отчетный год увеличилась на 4336 тыс. руб. данная тенденция является безусловно положительной для развития предприятия.
Исходя из полученного результата, можно сделать вывод, что предприятию частично не хватает свободных денежных средств, удовлетворяющих ежедневную потребность, но предприятие в состоянии покрыть запасы собственным оборотным капиталом.
Коэффициент покрытия запасов также имеет тенденцию к увеличению, что еще раз подтверждает стабильное платежеспособное положение предприятия.
2.4 Анализ финансовой устойчивости
Рассчитаем и дадим оценку следующим показателям по формулам (30-37):
коэффициент автономии (коэффициент независимости):
Ка0 = 15305 / 20863 = 0,73 или 73%; Ка1 = 19945 / 23948 = 0,83 или 83%
коэффициент задолженности:
Кз0 = 5558 / 15305 = 0,36 или 36%; Кз1 = 4003 / 19945 = 0,2 или 20%
коэффициент обеспеченности внеоборотных активов собственным капиталом:
Ко0 = 1359 / 15305 = 0,09 или 9%; Ко1 = 1663 / 19945 = 0,08 или 8%
соотношение оборотного и внеоборотного капитала:
К0 = 19504 / 1359 = 14,35; К1 = 22285 / 1663 = 13,4
коэффициент маневренности собственного капитала:
Км0 = 13946 / 15305 = 0,91 или 91%; Км1 = 18282 / 19945 = 0,92 или 92%
уровень чистого оборотного капитала:
У0 = 13946 / 20863 = 0,67; У1 = 18282 / 23948 = 0,76
уровень инвестированного капитала:
У0 = 128 / 20863 = 0,006; У1 = 128 / 23948 = 0,005
коэффициент финансовой устойчивости финансирования:
Кфу0 = 15305 / 20863 = 0,73; Кфу1 = 19945 / 23948 = 0,83
уровень функционирующего капитала:
У0 = 20735 / 20863 = 0,99; У1= 23820 / 23 948 = 0,99
Таблица 10. Сравнительная оценка коэффициентов финансовой устойчивости
|
Показатели |
Нормативные |
На начало |
На конец |
|
|
Коэф. автономии |
> 0,3 |
0,73 |
0,83 |
|
|
Коэф. задолженности |
< 2 |
0,36 |
0,2 |
|
|
Коэф. обеспеченности внеоб. акт. собственным капиталом |
< 1 |
0,09 |
0,08 |
|
|
Соотношение оборотного и внеоборотного капитала |
> 2 |
14,35 |
13,4 |
|
|
Коэф. маневренности собственного капитала |
> 0,5 |
0,91 |
0,92 |
|
|
Уровень чистого оборотного капитала |
0,1 |
0,67 |
0,76 |
Таким образом, согласно данным таблицы 10 все полученные коэффициенты значительно превышают нормативные. Следовательно, финансовое состояние предприятия можно охарактеризовать, как абсолютно устойчивое.
2.5 Анализ эффективности и интенсивности использования
капитала предприятия
Рассчитаем следующие показатели, используя формулы (37-41):
Эффективность использования капитала:
Эф0 = 9659 / 17735 = 0,54 (руб.); Эф1 = 9121 / 22405,5 = 0,41 (руб.)
Данные свидетельствуют, что в базисном периоде на 1 рубль вложенного капитала получено 0,54 руб. прибыли, а в отчетном периоде - 0,41 руб. Уменьшение данного показателя свидетельствует о снижении эффективности использования капитала.
Коэффициент оборачиваемости:
К0 = 106813 / 17735 = 6,02; К1 = 129635 / 22405,5 = 5,79
Согласно данных в нашем примере оборачиваемость капитала
уменьшилась, что, несомненно, является негативной тенденцией.
Взаимосвязь между показателями рентабельности совокупного капитала и его оборачиваемостью:
9121 / 22405,5 = 9121 / 129635 * 129635 / 22405,5
0,41 = 0,41
Расчет влияния факторов на изменение уровня рентабельности капитала можно произвести методом абсолютных разниц:
за счет коэффициента оборачиваемости капитала:
? ROA = (5,79 - 6,02) * 0,09 = -0,021
за счет рентабельности оборота:
ROA = 5,79 * (0,07-0,09) = -0,1 16
Таблица 11. Показатели эффективности использования капитала
|
Показатели |
2004 год |
2005 год |
|
|
Балансовая прибыль, тыс. руб. |
9659 |
9121 |
|
|
Выручка от реализации, тыс. руб. |
106813 |
129635 |
|
|
Среднегодовая стоимость капитала, тыс. руб. |
17735 |
22405,5 |
|
|
Рентабельность капитала, % |
54 |
41 |
|
|
Рентабельность оборота, % |
9 |
7 |
|
|
Коэффициент оборачиваемости капитала |
6,02 |
5,79 |
Таким образом, рентабельность капитала за анализируемый период на данном предприятии уменьшилась на 13%, в том числе из-за снижения рентабельности продаж рентабельность капитала уменьшилась на 11 %, а за счет снижения коэффициента оборачиваемости - на 2%.
Таблица 12. Сравнительная оценка эффективности использования капитала
|
Наименование |
Уровень показателя |
|||
|
Коб |
Rоб |
RОА |
||
|
Среднестатистические |
10 |
3 |
30 |
|
|
МТПП «Фармация» |
5,79 |
7 |
41 |
Можно сделать вывод, что рентабельность капитала на данном предприятии очень высокая и это достигается высоким уровнем рентабельности продаж. Если руководство предприятия уделит должное внимание увеличению оборачиваемости капитала, то финансовое положение МТПП «Фармация» будет еще более устойчиво.
Анализируя эффективность функционирования предприятия необходимо провести факторный анализ доходности собственного капитала по формуле (14).
Таблица 13. Исходные данные для анализа рентабельности собственного капитала
|
Показатели |
2004 год |
2005 год |
Изменения |
|
|
Балансовая прибыль, тыс.руб. |
9659 |
9121 |
-538 |
|
|
Налог па прибыль, тыс.руб |
3205 |
4115 |
+910 |
|
|
Чистая прибыль, тыс.руб. |
6454 |
5006 |
-1448 |
|
|
Удельный вес чистой прибыли в общей сумме балансовой прибыли |
0,67 |
0,55 |
-0,12 |
|
|
Чистая выручка от всех видов продаж, тыс.руб |
106813 |
129635 |
+22822 |
|
|
Среднегодовая сумма совокупного капитала, тыс. руб |
17735 |
22405,5 |
+4670,5 |
|
|
В том числе собственного капитала, тыс. руб. |
12185,5 |
17625 |
+5439,5 |
|
|
Рентабельность продаж до уплаты налогов, % |
9,04 |
7,03 |
-2,01 |
|
|
Коэффициент оборачиваемости капитала |
6,02 |
5,79 |
-0,23 |
|
|
Мультипликатор капитала |
1,455 |
1,271 |
-0,184 |
|
|
Рентабельность собств. капитала после уплаты налогов (ROE), % |
53 |
28 |
-25 |
Общее изменение рентабельности собственного капитала составляет -25%, в том числе за счет изменения по формуле (42):
удельного веса чистой прибыли в общей сумме балансовой прибыли
? ROЕ = 0,12*1,455*6,02*9,04 = -9,5%
мультипликатора капитала
? ROЕ = 0,55 *(-0,184)*6,02*9,04 = -5,5%
оборачиваемости капитала
? ROЕ = 0,55*1,271*(0,23)*9,04 = -1,45%
рентабельности продаж
? ROЕ = 0,55*1,271*5,79*(-2,01) = -8,14
Следовательно, доходность собственного капитала уменьшилась под влиянием снижения удельного веса чистой прибыли в общем объеме балансовой прибыли и за счет снижения рентабельности продаж.
2.6 Рекомендации по улучшению финансового состояния предприятия
МТПП «Фармация»
В целом, финансовое состояние анализируемого предприятия можно охарактеризовать как абсолютно устойчивое. Однако в ходе анализа были выявлены некоторые факты, которые могут в перспективе привести к снижению экономических показателей. В связи с этим приведем следующие рекомендации по улучшению финансового состояния предприятия:
1. В части улучшения эффективности использования оборотных средств рекомендуется провести мероприятия по повышению скорости оборачиваемости дебиторской задолженности, так как финансовое положение предприятия находится в непосредственной зависимости от того, насколько быстро средства, вложенные в активы, превращаются в деньги.
Для этого необходимо:
провести инвентаризацию дебиторской задолженности;
вести учет дебиторской задолженности по срокам ее возникновения;
определить максимальный объем реализации товаров в рассрочку;
проводить систематический анализ дебиторской задолженности.
2. Рекомендуется периодически проводить анализ цен, устанавливаемых на аналогичную продукцию другими фирмами, в целях установления конкурентоспособных цен на товары розничной продажи. Одной из причин являются высокие цены на товары розничной продажи. В условиях насыщенности рынка товаром и большого числа продавцов на первый план выходит ценовая конкуренция.
3. Рекомендуется, в целях увеличения товарооборота расширение розничной торговой сети, а именно увеличение количества торговых точек.
В последнее время происходит резкое расширение розничной торговой сети коммерческими фармацевтическими предприятиями. При этом большой удельный вес в конкурирующих фирмах занимают аптечные пункты, располагающиеся в торговых залах магазинов и в лечебных учреждениях. Ассортимент товара в аптечном пункте состоит из 150-200 наименований готовых лекарственных препаратов, пользующихся наибольшим спросом у населения. С целью увеличения доли рынка и объема реализованной продукции предлагается открыть несколько дополнительных аптечных пунктов, расположенных в разных частях города. Выбор местоположения необходимо сделать с учетом отдаленности от торговых точек фирм-конкурентов.
4. Рекомендуется регулярное проведение рекламной кампании для привлечения внимания потребителей в целях повышения объема реализации продукции.
Одной из слабых сторон МТПП «Фармация», по сравнению с фирмами-конкурентами, является отсутствие рекламы своей продукции. Это очень серьезное упущение, так как реклама один из самых действенных инструментов в попытках предприятия привлечь внимание покупателей к его товарам, создать положительный образ самого предприятия, показать его общественную полезность. Поскольку у предприятия нет опыта по проведению рекламной кампании, целесообразно привлечь консультанта по рекламе со стороны.
Учитывая специфику торговой деятельности МТПП «Фармация», наиболее действенной будет реклама по местному телевидению и радио. Особенное внимание необходимо уделить информации о продаже новых препаратов, которые рекламируются по центральному телевидению и в прессе.
5. Рекомендуется проводить мероприятия по совершенствованию информационного обеспечения.
В процессе финансово-хозяйственной деятельности МТПП «Фармация» одним из отрицательных факторов является нехватка стратегически необходимой информации: отсутствие базы данных по состоянию рынка лекарственных средств и отсутствие мониторинга за фирмами-конкурентами. В связи с этим, на предприятии необходимо организовать сбор и анализ необходимой информации и систематизировать поступающие данные. Именно на основе достоверной и оперативной информации должна строиться работа предприятия, направленная на достижение более высоких экономических результатов и укрепление конкурентных позиций.
Основные направления, согласно которым необходимо вести сбор и анализ информации, следующие.
1. Сведения о последних тенденциях рынка:
прогнозы консалтинговых компаний об изменении емкости рынка в предстоящих периодах;
рекламные программы фирм-производителей о выведении на рынок новых препаратов;
прогнозы об изменениях покупательской способности населения; а прогнозы Госсанэпиднадзора.
2. Анализ продукции, предлагаемой фирмами-конкурентами:
анализ ассортимента;
анализ ценовой стратегии;
наблюдение за уровнем сервисного обслуживания;
анализ финансового состояния фирм-конкурентов, с целью прогнозирования их возможностей вести борьбу за покупательский спрос посредством снижения цен.
3. Сведения о потребностях покупателей:
ретроспективный анализ покупательского спроса на продукцию в зависимости от сезона (проводится в целях предотвращения летнего спада продаж);
выявление потребностей покупателей на лекарственные средства и уровень сервисного обслуживания.
Таким образом, своевременное поступление достоверной информации позволит предприятию гибко реагировать на изменения рыночной конъюнктуры и разрабатывать мероприятия по решению возникающих проблем. Все это, в конечном итоге, будет способствовать повышению эффективности деятельности предприятия, направленную на достижение наивысших экономических результатов.
Во втором разделе проведена оценка финансового состояния МТПП «Фармация», в которой дается технико-экономическая характеристика предприятия, а так же рассмотрены основные финансово-экономические показатели работы предприятия за 2004-2005 годы. На основе методов и методик первой главы проведены анализы имущественного положения предприятия, эффективности и интенсивности использования капитала, ликвидности и финансовой устойчивости предприятия, а также предложены рекомендации по улучшению финансового состояния предприятия МТПП «Фармация».
Заключение
В данной курсовой работе были выполнены следующие задачи:
изучение общетеоретических аспектов финансового анализа;
изучение информационной и нормативно-правовой базы финансового анализа;
изучение современных методов и приемов финансового анализа.
выполнен финансового состояния МТПП «Фармация» с использованием таких методов как метод сравнения, графический и табличный метод, а так же метод факторного анализа.
- даны рекомендации по улучшению финансового состояния данного предприятия.
Результаты выполненной работы даны в приложении 3, которые на основе поставленных задач, позволяют сделать следующие выводы:
более высокий темп роста выручки от реализации (121,37%) по сравнению с темпом роста стоимости имущества (114,77%) свидетельствует о рациональном регулировании предприятием своих активов;
удельный вес внеоборотных активов в общей стоимости имущества составляет 6,9%, а оборотных активов - 93,1%. Такое соотношение является совершенно приемлемым для предприятий, занимающихся преимущественно торговой деятельностью;
фондоотдача основных фондов имеет тенденцию к увеличению и на конец 2004 года составляет 43,33 руб. выручки от реализации на 1 руб. основных фондов;
структура оборотного капитала на данном предприятии стабильная, что свидетельствует об устойчивом, хорошо отлаженном процессе производства и реализации продукции;
коэффициент оборачиваемости оборотного капитала имеет тенденцию к увеличению, что привело к сокращению периода его
оборачиваемости. Под влиянием ускорения оборачиваемости оборотного капитала балансовая прибыль увеличилась на 526,9 тыс.руб.
основным источником формирования имущества МТПП «Фармация» является собственный капитал, доля которого составляет 83% в общем объеме источников средств предприятия;
заемный капитал предприятия состоит из краткосрочной кредиторской задолженности, которая за отчетный период сократилась на 10%. Долгосрочные кредиты и займы отсутствуют;
отмечено резкое повышение уровня дебиторской задолженности. Об этом свидетельствует снижение коэффициента оборачиваемости дебиторской задолженности, и, как следствие увеличение периода ее
погашения. Превышение дебиторской задолженности над кредиторской свидетельствует об иммобилизации собственного капитала в дебиторскую задолженность, что создает угрозу финансовой устойчивости предприятия;
высокий уровень рентабельности совокупного капитала достигается за счет высокого уровня рентабельности продаж. Снижение рентабельности совокупного капитала характеризует перенакопление активов и неэффективное использование предприятием своих производственных мощностей. Снижение рентабельности продаж свидетельствует об увеличении себестоимости продукции и сокращении ее сбыта;
баланс МТПП «Фармация» является абсолютно ликвидным. Коэффициент абсолютной ликвидности имеет тенденцию к повышению и составляет 1,3. Это значит, что долговые обязательства могут быть погашены в полном объеме и немедленно;
реальный объем собственного оборотного капитала составляет 1 8282 тыс. руб. и имеет тенденцию к увеличению. Но при этом необходимо отметить, что маневренность собственного оборотного капитала уменьшилась;
анализ финансовой устойчивости МТПП «Фармация» показал, что собственный капитал предприятия играет доминирующую роль в финансово-хозяйственной деятельности предприятия и превышает сумму привлеченных средств. Из этого следует, что предприятие работоспособно и обладает автономной производственной базой;
конечным результатом финансово-хозяйственной деятельности МТПП «Фармация» является полученная прибыль в сумме 5006 тыс. руб.
Таким образом, на основании вышеизложенного, можно оценить финансовое состояние МТПП «Фармация» как абсолютно устойчивое.
Однако наличие некоторых негативных факторов может привести к ослаблению финансовой устойчивости предприятия, в связи, с чем
были приведены рекомендации по повышению эффективности деятельности МТПП «Фармация» по следующим направлениям:
контроль за соотношением дебиторской и кредиторской задолженности;
установление конкурентоспособных цен на товары розничной торговли;
расширение розничной сети;
проведение рекламной кампании;
совершенствование информационного обеспечения.
Список использованных источников и литературы
1. Абрютина, М.С. Анализ финансово-экономической деятельности предприятия / М.С. Абрютина, А.В. Грачев - М.: Дело и сервис, 2000. - 254с.
2. Адамов, В.Е. Экономика и статистика фирм / В.Е. Адамов, С.Д. Ильенкова, Т.П. Сиротина, С.А. Смирнов - М.: Финансы и статистика, 1999. - 239с.
3. Балабанов, И.Т. Основы финансового менеджмента / И.Т. Балабанов, - М.: Финансы и статистика, 1999. - 512с.
4. Богатко, А.Н. Основы экономического анализа хозяйствующего субъекта / А.Н. Богатко - М.: Финансы и статистика, 2000. - 205 с.
5. Волков, О.И. Экономика предприятия / О.И. Волков - М.: Инфра-М, 2000. - 519с.
6. Ковалев, В.В. Финансовый анализ / В.В. Ковалев - М.: Финансы и статистика, 1999. - 511с.
7. Ковалев, В.В. Анализ хозяйственной деятельности предприятия / В.В. Ковалев, О.Н. Волкова - М.: Проспект, 2001. - 420с.
8. Ковалев, В.В. Как читать баланс. Управление капиталом. Выбор инвестиций. Анализ отчетности / В.В. Ковалев, В.В. Патров - М.: Финансы и статистика, 1994. - 256с.
9. Крейнина, М.Я. Финансовое состояние предприятия / М.Я. Крейнина - М.: ИКЦ ДИС, 1997. - 221с,
10. Любушин, Н.П. Анализ финансово-экономической деятельности предприятия / Н.П. Любушин, В.Б. Лещева - М.: Юнити, 1999. - 490с.
11. Неруш, Ю.М. Логистика / Ю.М. Неруш - М.: Юнити, 2001.- 389с.
12. Никифорова, Н.А. Анализ бухгалтерской отчетности / Н.А. Никифорова, Л.В. Донцева - М.: Дело и сервис, 1998. - 222с.
13. Прыкин, Б.В. Экономический анализ предприятия / Б.В. Прыкин - М.: Юнити, 2000. - 360с.
14. Пястолов, С.М. Экономический анализ деятельности предприятий / С.М. Пястолов - М.: Академический проект, 2002. - 573 с.
15. Савицкая, Г.В. Анализ хозяйственной деятельности предприятия / Г.В. Савицкая - М.: Инфра - М, 2001. - 335с.
16. Тренев, Н.Я. Управление финансами / Н.Я. Тренев - М.: Финансы и статистика, 2000. - 382 с.
17. Шеремет, А.Д. Экономический анализ / А.Д. Шеремет, М.Я. Баканов - М.: Финансы и статистика, 2001. - 688с.
18. Шеремет, А.Д. Методика финансового анализа / А.Д. Шеремет, Е.В. Негашев - М.: Инфра - М, 2000. - 207с.
Приложение 1
Бухгалтерский баланс па 1 января 2005 г
Организация МТПП «Фармация»
Идентификационный номер налогоплательщика 3528014670
Вид деятельности изготовление и реализация медикаментов
Организационно-правовая форма муниципальная
Единица измерения: тыс. руб.
Адрес 162602, г. Череповец, ул. Карла Либкнехта, д.36
|
АКТИВ |
Код стр. |
На начало отчетного периода |
На конец отчетного периода |
|
|
I.ВНЕОБОРОТНЫЕ АКТИВЫ. |
110 |
16 |
16 |
|
|
патенты, лицензии, товарные знаки, иные аналогичные активы |
111 |
16 |
16 |
|
|
организационные расходы |
112 |
- |
- |
|
|
деловая репутация организации |
113 |
- |
- |
|
|
Основные средства (01, 02, 03), в том числе: |
120 |
1492 |
1518 |
|
|
земельные участки и объекты природопользования |
121 |
- |
- |
|
|
здания, машины, оборудование |
122 |
1492 |
1518 |
|
|
Незавершенное строительство(07,08,16,61) |
130 |
27 |
27 |
|
|
Доходные вложения в материальные ценности (03), |
135 |
- |
- |
|
|
имущество для передачи в лизинг |
136 |
- |
- |
|
|
Имущество, предоставляемое но договору проката |
137 |
- |
- |
|
|
Долгосрочные финансовые вложения (06,82), |
140 |
128 |
128 |
|
|
инвестиции в дочерние общества |
141 |
- |
- |
|
|
инвестиции в зависимые общества |
142 |
- |
- |
|
|
инвестиции в другие организации |
143 |
- |
- |
|
|
займы, предоставленные организациям на срок более 12 месяцев |
144 |
- |
- |
|
|
прочие долгосрочные финансовые вложения |
145 |
128 |
128 |
|
|
Прочие внеоборотные активы |
150 |
- |
- |
|
|
ИТОГО по разделу I |
190 |
1663 |
1689 |
|
|
II. ОБОРОТНЫЕ АКТИВЫ |
210 |
13058 |
13372 |
|
|
сырье, материалы и другие аналогичные ценности (10, 12, 13, 16) |
211 |
925 |
952 |
|
|
затраты в незавершенном производстве |
213 |
1 |
- |
|
|
готовая продукция и товары для перепродажи (16,40,41) |
214 |
12110 |
12396 |
|
|
товары отгруженные (45) |
215 |
- |
- |
|
|
расходы будущих периодов (31) |
216 |
22 |
24 |
|
|
прочие запасы и затраты |
- |
- |
||
|
Налог на добавленную стоимость по приобретенным ценностям (19) |
220 |
2 |
1 |
|
|
Дебиторская задолженность, (платежи по |
230 |
- |
- |
|
|
Дебиторская задолженность (платежи по которой ожидаются в течение 12 мес. после отчетной даты),в т.ч.: |
240 |
4121 |
5217 |
|
|
Покупатели и заказчики (62,76,82) |
241 |
2903 |
3881 |
|
|
Векселя к получению (62) |
242 |
- |
- |
|
|
Задолженность учредителей по взносам в уставный капитал (75) |
244 |
- |
- |
|
|
Авансы выданные (61) |
245 |
912 |
1027 |
|
|
Прочие дебиторы |
246 |
306 |
309 |
|
|
Краткосрочные финансовые вложения (56,58,82), в том числе: |
250 |
- |
- |
|
|
займы, пре доставленные организациям на срок менее 12 месяцев |
251 |
- |
- |
|
|
собственные акции, выкупленные у акционеров |
252 |
- |
- |
|
|
прочие краткосрочные финансовые вложения |
253 |
- |
- |
|
|
Денежные средства, в том числе: |
260 |
5104 |
5629 |
|
|
Касса (50) |
261 |
78 |
93 |
|
|
Расчетные счета (51) |
262 |
4740 |
5536 |
|
|
Валютные счета (52) |
263 |
- |
- |
|
|
Прочие денежные средства (55,56,57) |
264 |
286 |
- |
|
|
Прочие оборотные активы |
270 |
- |
- |
|
|
ИТОГО по разделу II |
290 |
22285 |
24219 |
|
|
Баланс (сумма строк 190+290) |
300 |
23948 |
25908 |
|
|
Пассив |
Код |
На начало |
На конец |
|
|
III. КАПИТАЛ и РЕЗЕРВЫ Уставной капитал (85) |
410 |
7 |
7 |
|
|
Добавочный капитал (87) |
420 |
859 |
859 |
|
|
Резервный капитал (86) |
430 |
22 |
22 |
|
|
В том числе: |
431 |
- |
- |
|
|
резервы, образованные в соответствии с учредительными документами |
432 |
22 |
22 |
|
|
Фонд социальной сферы (88) |
440 |
205 |
205 |
|
|
Нераспределённая прибыль прошлых лет (88) |
460 |
18798 |
13761 |
|
|
Непокрытый убыток прошлых лет (88) |
465 |
- |
- |
|
|
Нераспределённая прибыль отчётного года (88) |
470 |
Х |
7889 |
|
|
Непокрытый убыток отчётного года (88) |
475 |
Х |
- |
|
|
ИТОГО по разделу III |
490 |
19891 |
22743 |
|
|
IV. ДОЛГОСРОЧНЫЕ ОБЯЗАТЕЛЬСТВА Займы и кредиты (92,95) |
510 |
- |
- |
|
|
ИТОГО по разделу IV |
590 |
- |
- |
|
|
V. КРАТКОСРОЧНЫЕ ОБЯЗАТЕЛЬСТВА Займы и кредиты (90,94) |
610 |
- |
- |
|
|
Кредиторская задолженность, |
620 |
4003 |
3126 |
|
|
В том числе: |
621 |
1049 |
106 |
|
|
задолженность перед персоналом организации (70) |
624 |
1049 |
1119 |
|
|
задолженность перед государственными внебюджетными фондами (69) |
625 |
254 |
302 |
|
|
задолженность перед бюджетом (68) |
626 |
166 |
53 |
|
|
авансы получены (64) |
627 |
18 |
19 |
|
|
прочие кредиторы |
628 |
1470 |
1527 |
|
|
Доходы будущих периодов (83) |
640 |
54 |
39 |
|
|
ИТОГО по разделу V |
690 |
4057 |
3165 |
|
|
БАЛАНС (сумма строк 490+590+690) |
700 |
23948 |
25908 |
Приложение 2
Отчет о прибылях и убытках за 2005 год
Организация МТПП «Фармация»
Идентификационный номер налогоплательщика 3528014670
Вид деятельности изготовлен не и реализация медикаментов
Единица измерения тыс. руб.
|
Наименование показателя |
код |
За отчёт- |
За аналогич-ный |
|
|
I. Доходы и расходы по обычным видам деятельности |
||||
|
Выручка (нетто) от продажи товаров, продукции, работ, услуг (за минусом налога на добавленную стоимость, акцизов и аналогичных обязательных платежей) |
010 |
106813 |
79745 |
|
|
Себестоимость проданных товаров, продукции, работ, услуг |
020 |
(74292) |
(50327) |
|
|
Валовая прибыль |
029 |
32521 |
28943 |
|
|
Коммерческие расходы |
030 |
(22805) |
(18102) |
|
|
Управленческие расходы |
040 |
- |
- |
|
|
Прибыль(убыток) от продаж строки (010-020-030-040)) |
050 |
9716 |
11316 |
|
|
II. Операционные доходы и расходы |
||||
|
Проценты к получению |
060 |
12 |
11 |
|
|
Проценты к уплате |
070 |
(12) |
(11) |
|
|
Доходы от участия в других Организациях |
080 |
11 |
11 |
|
|
Прочие операционные доходы |
090 |
289 |
203 |
|
|
Прочие операционные расходы |
100 |
(363) |
(427) |
|
|
III. Внереализационные доходы и расходы |
||||
|
Внереализационные доходы |
120 |
12 |
12 |
|
|
Внереализационные расходы |
130 |
(6) |
(6) |
|
|
Прибыль(убыток,) до налогообложения (строки 050+060-070+080+ +090-100+120-130) |
140 |
9659 |
11109 |
|
|
Налог на прибыль и иные аналогичные обязательные платежи |
150 |
(3205) |
(2927) |
|
|
Прибыль (убыток) от обычной деятельности |
160 |
6454 |
8182 |
|
|
IV.Чрезвычайные доходы и расходы |
||||
|
Чрезвычайные доходы |
170 |
- |
- |
|
|
Чрезвычайные расходы |
180 |
- |
- |
|
|
Чистая прибыль (нераспределённая |
190 |
6454 |
8182 |
Приложение 3
Итоговая таблица показателей финансового состояния
предприятия
|
Показатели |
2004 год |
2005 год |
Рекомендуемые |
|
|
Рентабельность совокупного капитала (%) |
54 |
41 |
30 |
|
|
Рентабельность продаж (%) |
9 |
7 |
3 |
|
|
Коэффициент оборачиваемости капитала |
6,02 |
5,79 |
10 |
|
|
Коэффициент общей ликвидности |
3,5 |
5,6 |
> 1,0 |
|
|
Коэффициент текущей ликвидности |
3,5 |
5,6 |
> 1,0 |
|
|
Коэффициент срочной ликвидности |
1,2 |
2,3 |
> 0,3 |
|
|
Коэффициент абсолютной ликвидности |
0,8 |
1,3 |
0,3 - 0,5 |
|
|
Ликвидность средств в обращении |
0,3 |
0,4 |
0,6 - 0,9 |
|
|
Коэффициент материального покрытия |
2,3 |
3,3 |
0,3 |
|
|
Коэффициент автономии |
0,73 |
0,83 |
> 0,3 |
|
|
Коэффициент задолженности |
0,36 |
0,20 |
<2 |
|
|
Коэффициент обеспеченности внеоборотных активов собственным капиталом |
0,09 |
0,08 |
<1 |
|
|
Соотношение оборотного и внеоборотного капитала |
14,35 |
13,4 |
>2 |
|
|
Коэффициент маневренности собственного капитала |
0,91 |
0,92 |
> 0,5 |
|
|
Уровень чистого оборотного капитала |
0,67 |
0,76 |
0,1 |
Подобные документы
Значение, цели и задачи анализа финансового состояния, методологические основы. Краткая финансовая характеристика ООО "Иверон". Анализ имущественного состояния, платежеспособности и ликвидности, финансовой устойчивости и рентабельности предприятия.
курсовая работа [285,2 K], добавлен 04.04.2012Значение и задачи анализа финансового состояния, его цели и методы. Показатели анализа имущественного положения, платежеспособности, финансовой устойчивости предприятия. Отчет о движении денежных средств и рейтинговая оценка финансового состояния.
курсовая работа [294,4 K], добавлен 20.11.2014Цели, задачи и информационная база анализа финансово-хозяйственной деятельности хозяйствующего субъекта. Оценка имущественного и финансового положения предприятия. Анализ его ликвидности и платежеспособности, финансовой устойчивости и рентабельности.
курсовая работа [56,8 K], добавлен 30.01.2011Задачи, методы и приемы финансового анализа организации. Анализ статей бухгалтерского баланса. Оценка имущественного состояния предприятия, финансовой устойчивости, рентабельности, ликвидности и платежеспособности. Резервы улучшения финансового состояния.
курсовая работа [72,8 K], добавлен 15.11.2009Финансовое состояние как объект анализа, его цели и задачи. Анализ финансового состояния, платежеспособности, финансовой устойчивости. Показатели эффективности хозяйственной деятельности предприятия. Оценка имущественного положения организации.
курсовая работа [76,5 K], добавлен 10.05.2016Суть и цели анализа финансового состояния и платежеспособности. Оценка и методика анализа имущественного положения, финансовой устойчивости, ликвидности и платежеспособности, деловой активности. Направления по улучшению финансового состояния предприятия.
дипломная работа [338,9 K], добавлен 18.02.2012Особенности анализа финансового состояния предприятия. Оценка имущественного положения, определение ликвидности, финансовой устойчивости и деловой активности предприятия. Содержание и структура экономической безопасности, механизм ее обеспечения.
дипломная работа [1,1 M], добавлен 11.06.2013Задачи, виды и источники анализа финансового состояния предприятия. Анализ имущественного положения, показателей платежеспособности. Показатели финансовой устойчивости, их расчет и анализ. Анализ финансового состояния предприятия на примере ООО "Экипаж".
курсовая работа [40,3 K], добавлен 03.06.2014Организационно-экономическая характеристика медпредприятия, анализ движения трудовых ресурсов, порог рентабельности и валовый доход. Анализ деловой активности и ликвидности, оценка актива баланса. Пути улучшения финансового состояния МУП "Фармация".
курсовая работа [94,2 K], добавлен 15.11.2010Основы анализа финансового состояния предприятия. Анализ финансового состояния предприятия ООО "Землепроект": оценка имущественного положения, финансовой устойчивости и ликвидности баланса. Совершенствование методик анализа финансовой деятельности.
дипломная работа [88,2 K], добавлен 25.10.2008
