Финансовое планирование в системе финансового менеджмента ООО "ВИЗАРТ"

Как правило, инициатива принадлежит исполнительному директору. При этом каждый акционер вправе предложить новое направление инвестирования и поручить директору основательно его проработать. Директор, анализируя ситуацию, учитывает мнение специалистов бухгалтерии. Оценка проектов производится методом определения чистого приведенного дохода (NPV) и внутренней нормы доходности (IRR). Для представления и презентации проекта используются электронные таблицы.

Основными источниками финансирования деятельности компании являются долгосрочные займы и кредиты, а также кредиторская задолженность. В числе партнеров ООО «Визарт» - Сбербанк России, Банк ВТБ 24.

Для анализа эффективности управления финансами на ООО «Визарт» проведем расчет показателей ликвидности, финансовой устойчивости.

В таблице 3 приведены результаты расчетов основных показателей ликвидности.

Таблица 3 - Основные показатели коэффициентов ликвидности ООО «Визарт»

Коэффициенты	Средне-отраслевое значение	2012 год	2013 год	2014 год
Коэффициент текущей ликвидности	(1-2)	3,14	1,72	1,41
Коэффициент быстрой ликвидности	(0,7-0,8)	0,47	0,38	0,8
Коэффициент абсолютной ликвидности	(0,2-0,3)	0,22	0,17	0,14
Чистый оборотный капитал, млн.руб.	>0	4,325	3,265	2,854
Отношение дебиторской к кредиторской задолженности	0,9	2,19	1,89	0,73

Коэффициент текущей ликвидности за рассматриваемый период имеет тенденцию к уменьшению. Однако в динамике лет данный показатель за анализируемый период превышает средне-отраслевое значение, а 01.01.13 г. находится в пределах средне-отраслевого значения. Таким образом, на настоящий момент текущих активов вполне достаточно для погашения всех текущих обязательств.

Коэффициент быстрой ликвидности за 01.01.13г.-01.01.14г. имел тенденцию к уменьшению. 01.01.15г. рассматриваемый показатель превышал средне-отраслевое значение, а 01.01.13г.-01.01.14г. принимал неудовлетворительное значение, находясь за пределами средне-отраслевого значения. Повышение коэффициента быстрой ликвидности 01.01.15г. произошло за счет роста долгосрочной дебиторской задолженности и денежных средств.

Анализ коэффициента абсолютной ликвидности за рассматриваемый период выявил тенденцию к уменьшению. Однако следует отметить, что за 2012 году показатель принимал положительное значение, а концу 2013 года принял совершенно неприемлемое значение.

Чистый оборотный капитал в течение всего рассматриваемого периода в целом имеет тенденцию к снижению и выше средне-отраслевого значения. В целом состояние данного показателя за рассматриваемый период характеризуется как положительное.

Отношение дебиторской задолженности к кредиторской задолженности имеет тенденцию к уменьшению и к 01.01.15г имеют значение ниже среднеотраслевого значения. Этот факт свидетельствует о наличии у предприятия большой кредиторской задолженности, что может оказать негативное воздействие на его деятельность. Анализ коэффициентов ликвидности выявил, что в целом показатели имеют тенденцию к снижению.

В таблице 4 приведены результаты показателей финансовой устойчивости предприятия.

Анализ коэффициента автономии выявил, что данный показатель 01.01.15г. оказался ниже среднеотраслевого значения. Так его значение 01.01.15г. составило 0,32, что на 0,59 пунктов меньше, чем 01.01.13г., и на 0,24 пункта 01.01.14г.

Таблица 4 - Анализ коэффициентов финансовой устойчивости ООО «Визарт»

Коэффициенты	Средне-отраслевое значение	2012 год	2013 год	2014 год
Коэффициент автономии	>0,55	0,56	0,91	0,32
Коэффициент маневренности	>0,5	0,26	0,31	-0,52
Коэффициент долгосрочной финансовой независимости	>0,5-0,8	0,89	0,92	0,82
Коэффициент структуры долгосрочных вложений	<1	0,5	0,61	0,5
Коэффициент обеспеченности активами	>1	2,31	1,65	1,02

Коэффициент автономии характеризует процент собственных средств от общей совокупности средств организации, авансированных ею с целью обеспечения деятельности, закрепленной в уставе. 01.01.13г.-01.01.14г. значение данного показателя оказалось выше среднеотраслевого, то есть у предприятия были высокие шансы справиться с непредвиденными обстоятельствами, возникающими в рыночной экономике. 01.01.15г. значение данного показателя оказалось ниже нормативного значения, из этого следует, что собственных средств ООО «Визарт» не хватит для покрытия всех обязательств. Сниженный показатель коэффициента автономии сигнализирует о ухудшении финансовой независимости общества, росте риска финансовых осложнений в будущем. Для кредиторов данное обстоятельство указывает на снижение гарантированности обязательства предприятия. Анализ коэффициента маневренности за рассматриваемый период, показал, что этот показатель имеет отклонение от нормы, т.е. состояние показателя характеризуется как неудовлетворительное. Так, на 1 января 2015 года значение данного коэффициента составило -0,52 пункта.

Следовательно, у предприятия отсутствует возможность маневрировать собственным капиталом, что отрицательно характеризует его финансовую устойчивость. Недостаточно высокий показатель свидетельствует о том, что большая часть собственных средств сосредоточена в ценностях малоподвижного характера, обладающими меньшей ликвидностью, а значит, неспособными быстро трансформироваться в наличные денежные средства.

Коэффициент долгосрочной финансовой независимости имеет благоприятную тенденцию к увеличению, и в динамике лет выше нормативного значения. Таким образом, предприятие достаточно финансово независимо. На протяжении анализируемого периода значение коэффициента структуры долгосрочных вложений находится ниже предела нормативного значения.

Коэффициент обеспеченности активами в динамике лет имеет тенденцию к уменьшению, однако данный показатель находится в пределах нормативного значения. Таким образом, на предприятии заемный капитал обеспечен активами, однако близость коэффициента к единице, свидетельствует о незначительной возможности привлечения заемного капитала. Анализ коэффициентов финансовой устойчивости 01.01.13г.-01.01.15г. выявил не очень благоприятную тенденцию к увеличению и вполне удовлетворительное состояние. Таким образом, предприятие находится в неустойчивом финансовом положении.

Итак, рассмотрев работу экономических служб ООО «Визарт», на примере бухгалтерии, выяснилось, что служба во главе с главным бухгалтером осуществляет все расчеты с поставщиками оборудования. Ведет учет по товарообороту, прибыли и издержкам.

Финансовая служба ООО «Визарт» представлена бухгалтерией. В целом, проведенный анализ предприятия позволяет утверждать, что в ООО «Визарт» необходима разработка и внедрение мероприятий, направленных на повышение эффективности управления финансами предприятия.

2.3 Анализ системы финансового планирования на предприятии

Финансовый план ООО «Визарт» представляет собой соотношение доходов и расходов. В его основе лежит план сбыта продукции, технического развития производства и совершенствования его результативности, материально-технического обеспечения и капитального строительства, задания по увеличению производительности труда, уменьшению трудоемкости и производственных расходов, приросту прибыли и рентабельности. Годовой финансовый план предприятия содержит информацию о поступлениях средств, доходах, расходах и затратах, отчислениях в показателях, что приняты для учета баланса доходов и расходов.

Разработка этого годового плана в компании производится в четыре последовательных этапа. Сначала анализируется степень исполнения всех пунктов финансового плана текущего года. Второй этап отводится под взаимное сведение финансовых и производственных показателей работы общества. Расчеты по статьям доходов и расходов, а также определение отчисление в бюджетных и поступления заменых средств проводятся в ходе третьего этапа составления плана. Четвертый этап заключается в непосредственном построении проекта расчетного баланса доходов и расходов ООО «Визарт».

Чтобы убедиться в правильности составленного финансового плана применяется проверочная шахматная таблица, которую строят компетентные сотрудники предприятия. Данная таблица позволяет проверить соответствие статей финансового плана целевому расходованию средств.

Финансовое планирование в ООО «Визарт» осуществляется совместно руководством предприятия совместно с главным бухгалтером (последний согласовывает планируемые финансовые показатели или обоснованно возражает против них). Самостоятельные финансовые отделы (управления) создаются, как правило, на крупных предприятиях, поэтому такое подразделение в ООО «Визарт» отсутствует.

Финансовое планирование в ООО «Визарт» осуществляется в четыре этапа (однако, соответствующий регламент отсутствует):

1) Финансовый анализ (составление отчетов за прошлый год: Бухгалтерский баланс, Отчет о финансовых результатах, Отчет о движении денежных средств);

2) Составление финансового раздела бизнес-плана и прогнозных документов (План продаж, Бухгалтерский баланс, Отчет о финансовых результатах, Отчет о движении денежных средств);

3) Корректировка текущих финансовых планов (План продаж, Бухгалтерский баланс, Отчет о финансовых результатах, Отчет о движении денежных средств);

4) Составление оперативных финансовых планов (Платежный календарь, Кассовый план, Расчет потребности в краткосрочном кредите).

На первом этапе анализируются финансовые показатели за предыдущий год. Для этого используются основные финансовые документы предприятия - бухгалтерский баланс, отчет о финансовых результатах, отчет о движении денежных средств. Одни имеют важное значение для финансового планирования, так как содержат данные для анализа и расчета финансовых показателей деятельности предприятия, а также служат основой для составления прогноза этих документов. Причем, аналитическая работа на этом этапе облегчается тем, что финансовая отчетность и ряд финансовых показателей формируются с помощью компьютерной программы учета и анализа.

Баланс ООО «Визарт» является одним из документов финансового планирования, а в качестве базы планирования используется отчетный бухгалтерский баланс, фигурирующей на первом этапе планирования.

На втором этапе осуществляется работа над прогнозными документами, например, над прогнозом отчета о финансовых результатах, о состоянии баланса, что формируют группу перспективных финансовых планов, входящих с состав бизнес-плана предприятия.

План продаж должен выражаться в финансовых показателях, чтобы определить, возможно ли достичь планируемую норму прибыли, достаточно ли наличных денежных средств. Главными статьями плана продаж являются доходы и расходы. Доход зависит от объема продаж и цены. Расходы зависят от четырех факторов: издержек производства, коммерческих затрат, административных расходов и затрат на финансирование бизнеса.

Третий этап включает детализацию и уточнение нормативов финансовых документов прогнозного характера при помощи разработки текущих финансовых планов.

Оперативное финансовое планирование производится на четвёртом этапе планирования.

Как мы знаем, оперативный план позволяет гарантировать финансовый успех для организации. Поэтому для составления плана должна использоваться только качественная актуальная информация о динамике экономических процессов на предприятии, а также об изменениях окружающей среды, например, об инфляции, новинках производства и т.д.

Финансовое оперативное планирование предполагает разработку и выполнение платежного календаря, расчет потребности в займах на короткий срок, кассового плана.

После того как подготовлены все необходимые документы, начинается работа над составлением бизнес-плана. Обычно финансовые планы начинают составляться летом текущего года на следующий год. В этот период всем подразделениям предлагается (на практике соответствующий приказ генерального директора не издается) заполнить стандартные плановые формы - сделать прогноз затрат и выручки на следующий год. При этом обычно руководителям подразделений выдаются общие пожелания относительно роста выручки и снижения затрат. Во многих коммерческих компаниях эти «пожелания» исходят из стратегической модели, в которой заложены прогнозируемые цифры роста финансовых показателей компании. Например, снижение оборачиваемости дебиторской задолженности, рост выручки по продуктовым сегментам.

Далее в течение некоторого времени руководители подразделений заполняют предложенные плановые формы, то есть делают проекты финансовых планов. Заполняют они их, в основном опираясь на фактические данные текущего года и свои прогнозы. Далее заполненные формы передаются главному бухгалтеру, который консолидирует проекты планов различных подразделений в единый финансовый план предприятия. На практике руководители подразделения могут просто согласовать с заместителем генерального директора и главным бухгалтером соответствующие плановые показатели.

Нередко представляемые менеджерами проекты планов содержат небольшой рост продаж и более значительный рост издержек. Естественно, менеджеры компании не могут выставить подобные планы на рассмотрение, поэтому далее следует этап согласования руководителями подразделений планируемых производственно-финансовых показателей с генеральным директором предприятия. Иногда этому этапу предшествует этап «защиты» планов подразделений руководителями на совещаниях с участием заместителей генерального директора и главного бухгалтера предприятия.

Обсуждение планов на таких совещаниях сводится примерно к следующему: «Обоснуйте, почему вы не увеличиваете выручку по продукту до показателей, заложенных в бизнес-план»; «Обоснуйте почему вы увеличиваете свои расходы по статьям…».

В результате таких совещаний проекты планов дорабатываются, вновь обсуждаются и после нескольких итераций формируется компромиссный для всех проект финансового плана.

Далее к цифрам плана добавляют обоснования (маркетинговый план, список одобренных проектов капиталовложений). На основе всех документов главным бухгалтером формируется прогнозная финансовая отчетность, и весь комплект документов превращается в проект финансового плана предприятия (бизнес-план) на следующий год. В идеале проект бизнес-плана должен быть готов примерно в начале декабря текущего года.

Готовый проект бизнес-плана обычно представляется на рассмотрение генерального директора. Если критичных возражений нет, то план утверждается. Если есть - проект отправляется на доработку.

В течение года главный бухгалтер периодически (а также ежеквартально руководство предприятия) отслуживает состояние исполнения финансового плана предприятия. В некоторых случаях периодически проводятся совещания по исполнению планов, где обсуждаются возможные проблемы и руководителей призывают соблюдать установленные показатели.

Система лимитирования расходов ООО «Визарт» с помощью финансовых планов позволяет снизить риски неэффективных расходов. Но у нее есть и свои недостатки. Например, после утверждения плана система не дает руководителям подразделений стимулов снизить расходы. Часто в конце года менеджеры срочно пытаются «освоить» бюджеты по тем статьям, где у них остались резервы, чтобы их не уменьшали в плане на следующий год.

Далее в таблице 5, представим операционный бюджет ООО «Визарт» на январь-март 2015 года.

Таблица 5 - Операционный бюджет ООО «Визарт» на январь-март 2015 года

№ п/п	Наименование	январь 2015 года	февраль 2015 года	март 2015 года
1	Фонд оплаты труда (ФОТ)	53220	63864	76637
2	Командировочные расходы	40000	48000	52800
3	Справочно-правовая система Гарант	2000	2000	2000
4	Мобильная связь	7000	8400	8568
5	Участие в семинарах, повышающих квалификацию	12000	0	0
6	Расходы на Интернет (предоплата за январь 2015 года)	2000	2000	2200
7	Представительские расходы	4000	4800	5760
8	Выплаты 1-й недели	20000	24000	28800
9	Выплаты 2-й недели	22500	27000	32400
10	Выплаты 3-й недели	26500	31800	38160
11	Выплаты 4-й недели	21220	25464	30557
Итого		120220	129064	147965

Согласно таблице 5, в операционном бюджете наибольшую сумму за январь-март 2015 года составили затраты на фонд оплаты труда, на втором месте - командировочные расходы. Значительную сумму в январе 2015 года заняли расходы организации на участие в семинарах, повышающих квалификацию (12000 руб.).

Организация также расходовала свои средства на услуги сети Интернет, мобильную связь, услуги справочно-правовой системы Гарант (постоянные расходы 2000руб.), представительские расходы.

По данным бухгалтерской отчетности в табл. 6 и 7 проанализируем динамику состава и структуры имущества и источников средств ООО «Визарт» за 2012-2014 гг.

Как видно из таблицы 6, общая стоимость имущества ООО «Визарт» увеличилась за 2012-2013гг. на 11 7,65 тыс. руб., или на 72,1%. В его составе на начало 2012 года мобильные (оборотные) средства составляли 634,3 тыс. руб. За 2013 год они увеличились на 147,5 тыс. руб., или на 23,3%. Их удельный вес в 2013 году в стоимости активов ООО «Визарт» понизился по сравнению с 2012 г. На 11,1 пункта и составил на конец 2013 года 27,8%.

Таблица 6 - Анализ состава и структуры имущества ООО «Визарт»

Актив баланса	2012 год	2013 год	2014 год
	тыс. руб.	% к итогу	тыс. руб.	% к итогу	тыс. руб.	% к итогу
1	2	3	4	5	6	7
Иммобилизованные средства (внеоборотные активы)
Основные средства	478,52	29,3	760,51	27,1	1140,77	28,9
Незавершенное строительство	482,36	29,6	1263,02	45	1894,52	48
Долгосрочные финансовые вложения	35,83	2,2	2,63	0,1	2,83	0,1
Отложенные налоговые активы	0,69	0,04	0,65	0	0,66	0
Прочие внеоборотные активы	0,60	0	0,21	0	0,32	0
Итого	998,00	61,1	2027,02	72,2	3039,10	76,9
Мобильные (оборотные) средства
Запасы и затраты	230,56	14,1	341,78	12,2	383,01	9,7
сырье, материалы и другие аналогичные ценности	102,58	6,3	171,27	6,1	205,53	5,2
затраты в незавершенном производстве	17,45	1,1	23,51	0,8	21,16	0,5
готовая продукция и товары для перепродажи	38,69	2,4	39,62	1,4	43,58	1,1
расходы будущих периодов	71,84	4,4	107,37	3,8	112,74	2,9
НДС	71,89	4,4	16,94	0,6	14,06	0,4
Долгосрочная дебиторская задолженность	288,04	17,6	347,61	12,4	421,42	10,7
Краткосрочные финансовые вложения	2,17	0,1	0,00	0	0,00	0
Денежные средства	41,64	2,6	75,52	2,7	93,28	2,4
Итого	634,30	38,9	781,85	27,8	911,78	23,1
Всего	1632,30	100	2808,87	100	3950,87	100

Иммобилизованные средства ООО «Визарт» повысились за 2012-2013 гг. на 1029,02 тыс. руб., или на 103,1%, а их удельный вес повысился на 11,1 пункта. Произошло это, главным образом, за счет увеличения стоимости основных средств на 2 81,98 тыс. руб., или на 58,9%, а также стоимости незавершенного строительства на 7 80,65 тыс.руб., или на 161,8.

Сумма долгосрочных финансовых вложений предприятия снизилась на 33,20 тыс.руб., или на 92,7%, отложенные налоговые активы также снизились на 5,5%, прочие внеоборотные активы снизились на 64,5% и составили на конец 2013 года 0,21 тыс.руб.

В 2013 году по сравнению с 2012 годом среди оборотных средств наиболее существенно возросла их наименее мобильная часть - запасы и затраты (на 1 11,21тыс. руб., или на 48,2%).

В структуре запасов и затрат предприятия наибольший удельный вес занимают сырье, материалы и другие аналогичные ценности - около 6,0% всего имущества предприятия.

Денежные средства также существенно возросли, так их рост составил 147,55 тыс.руб., или 81,3% всего имущества предприятия.

Объем дебиторской задолженности предприятия повысился на 59,57 тыс. руб., или на 20,7%. Удельный вес снизился на 5,2 пункта.

Анализ показателей структурной динамики также выявил наличие неблагоприятной тенденции: более 80,0% (1029,02:1176,57*100) всего прироста имущества было обеспечено за счет прирост внеоборотных активов. Таким образом, вновь привлеченные финансовые ресурсы были вложены в основном в менее ликвидные активы, что ослабляет финансовую стабильность предприятия.

Общая стоимость имущества ООО «Визарт» увеличилась за 2013-2014гг. на 1142,00 тыс. руб., или на 40,7%. В его составе на начало 2013 года мобильные (оборотные) средства составляли 781,85 тыс. руб. За 2014 год они увеличились на 1 29,92 тыс. руб., или на 16,6%. Их удельный вес в 2014 году в стоимости активов предприятия понизился по сравнению с 2013 г. на 4,7 пункта и составил на конец 2014 года 23,1%.

Иммобилизованные средства ООО «Визарт» повысились за 2013-2014 гг. на 10 12,08 тыс. руб., или на 49,9%, а их удельный вес повысился на 4,7 пункта. Произошло это, главным образом, за счет увеличения стоимости основных средств на 3 80,25 тыс. руб., или на 50%, а также стоимости незавершенного строительства на 6 31,50 тыс.руб., или на 50%.

Сумма долгосрочных финансовых вложений предприятия повысилась на 0,19 тыс.руб., или на 7,6%, отложенные налоговые активы также возросли на 2,0%, прочие внеоборотные активы повысились на 50,0% и составили на конец 2014 года 0,31 тыс.руб.

В 2014 году по сравнению с 2013 годом среди оборотных средств наиболее существенно возросла сумма денежных средств - на 23,5%, сумма долгосрочной дебиторской задолженности - на 21,2%; а также их наименее мобильная часть - запасы и затраты (на 41,23 тыс. руб., или на 12,1%).

В структуре запасов и затрат предприятия наибольший удельный вес занимают сырье, материалы и другие аналогичные ценности - около 20,0% всего имущества предприятия. Более 80,0% (1012,08: 1142,00 * 100) всего прироста имущества было обеспечено за счет прирост внеоборотных активов. Таким образом, вновь привлеченные финансовые ресурсы были вложены в основном в менее ликвидные активы, что ослабляет финансовую стабильность предприятия.

На рисунке 3 представим динамику изменений основных и оборотных средств предприятия ООО «Визарт» за 2012-2014 гг.

Как видно из рисунка 3 внеоборотные активы предприятия занимают наибольшую величину имущества предприятия. В 2009 году наблюдалась наибольшая величина как оборотных, так и внеоборотных средств предприятия.

В таблице 7 проведем анализ состава и структуры источников средств ООО «Визарт» за 2012-2014 гг.

Сумма собственных средств предприятия за 2012-2013 гг. возросла на 1 86,25 тыс. руб., или на 20,1%.



Рисунок 3 - Динамика основных и оборотных средств ООО «Визарт» за 2012-2014 гг.

Увеличение собственных средств произошло в основном за счет роста величины нераспределенной прибыли отчетного года на 2 20,89 тыс. руб. Стоимость уставного капитала осталась на прежнем уровне и составила 190,47 тыс. руб. Сумма непокрытого убытка снизилась на 30,01 тыс.руб., или на 5,6%

За анализируемый период в составе заемных средств наиболее значительно возросла сумма долгосрочных займов и кредитов - на 142,0%.

Снизились краткосрочные кредиты и займы - на 31,83 тыс. руб., или на 51,0%. В 2013 году возросла кредиторская задолженность на 263,07 тыс. руб., или на 200,4%.

Таблица 7 - Анализ состава и структуры источников средств ООО «Визарт»

Пассив баланса	2012 год	2013 год	2014 год
	тыс. руб.	% к итогу	тыс. руб.	% к итогу	тыс. руб.	% к итогу
Капитал и резервы
Уставный капитал	190,47	11,7	190,47	6,8	190,47	4,8
Добавочный капитал	185,20	11,3	185,20	6,6	185,20	4,7
Резервный капитал	9,52	0,6	9,52	0,3	9,52	0,2
Нераспределенная прибыль	0,00	0	220,90	7,9	-	0
Непокрытый убыток	540,56	33,1	510,55	18,2	918,99	23,3
Итого	925,76	56,7	1112,02	39,6	1301,87	33
Долгосрочные обязательства
Займы и кредиты	489,24	30	1185,04	42,2	1955,32	49,5
Отложенные налоговые обязательства	15,48	0,9	56,41	2	57,55	1,5
Итого	504,73	30,9	1241,45	44,2	2012,87	50,9
Краткосрочные обязательства
Займы и кредиты	62,42	3,8	30,58	1,1	45,87	1,2
Кредиторская задолженность	131,27	8	394,35	14	574,55	14,5
в том числе поставщики и подрядчики	100,19	6,1	223,49	8	402,29	10,2
перед персоналом организации	6,81	0,4	9,54	0,3	9,01	0,2
перед государственными внебюджетными фондами	1,54	0,1	2,04	0,1	2,24	0,1
по налогам и сборам	2,87	0,2	10,26	0,4	9,01	0,2
прочие кредиторы	19,85	1,2	149,02	5,3	152,00	3,8
Задолженность перед участниками (учредителями) по выплате доходов	8,11	0,5	30,02	1,1	15,01	0,4
Доходы будущих периодов	0,01	0	0,46	0	0,71	0
Итого	201,81	12,4	455,40	16,2	636,14	16,1
Всего	1632,30	100	2808,87	100	3950,87	100

В структуре кредиторской задолженности заметно возросла сумма задолженности по налогам и сборам - на 7,38 тыс. руб., или на 257%; задолженность перед прочими кредиторами - на 129,16 тыс.руб., или на 650,6%. Задолженность предприятия перед участниками (учредителями) по выплате доходов также заметно возросла - на 21,90 тыс.руб., или на 270,1%.

Величина источников средств за 2013-2014гг. возросла на 11 42,00 тыс. руб., или на 40,7%. Это обусловлено, главным образом, увеличением долгосрочных обязательств предприятия на 771,41 тыс. руб., или на 62,1%.

Рост заемных средств произошло в основном за счет увеличения суммы кредиторской задолженности на 180,19 тыс. руб., или на 45,7%.

Для диагностики изменений общего объема прибыли и ее составляющих ООО «Визарт», составим и проанализируем таблицу 8.

Как видно из таблицы 8, 2009 год для ООО «Визарт» завершился значительным повышением экономического результата - чистая прибыль увеличилась.

У ООО «Визарт» имеются прочие операционные расходы, при этом их отрицательная роль в формировании чистой прибыли составила 17%.

Прибыль от продаж в 2014 году по сравнению с 2013 годом увеличилась на 2716,4 тыс.руб., однако их удельный вес снизился на 45,5%.

Сумма доходов от участия в других организациях в 2014 году по сравнению с 2013 годом снизилась на 0,21 тыс.руб., или на 0,1%.

Прочие операционные доходы в 2014 году по сравнению с 2013 годом возросли на 296,21 тыс.руб., их удельный вес снизился на 7,3 пункта. Прочие операционные расходы увеличились на 204,29 тыс.руб., их удельный вес снизился на 17,0%.

Таблица 8 - Анализ показателей прибыли ООО «Визарт» (тыс. руб.)

Показатель	2012 год	2013 год	Отклонение (+,-)	2014 год
	сумма	%	сумма	%	сумма	%	сумма	%
Прибыль от продаж	13420,61	670,3	15517,68	702,5	2097,07	32,2	18234,11	656,9
Доходы от участия в других организациях	0,007	0,0	5,445	0,2	5,44	0,2	5,23	0,2
Прочие операционные доходы	3415,95	170,6	1949,02	88,2	-1466,92	-82,4	2245,23	80,9
Прочие операционные расходы	3616,38	180,6	2634,11	119,2	-982,28	-61,4	2838,40	102,3
Прибыль (убыток) до налогообложения	2632,98	131,5	3025,43	137,0	392,45	5,5	3670,04	132,2
Налог на прибыль и иные аналогичные обязательные платежи	587,18	29,3	406,75	18,4	-180,43	-10,9	408,92	14,7
Чистая прибыль	2002,12	100,0	2208,99	100,0	206,87	х	2775,63	100,0

Прибыль до налогообложения в 2014 году по сравнению с 2013 годом увеличилась на 644,61тыс.руб., удельный вес снизился на 4,7%.

Сумма налога на прибыль и иные аналогичные обязательные платежи в 2014 году по сравнению с 2013 годом повысилась на 2,17 тыс.руб., удельный вес снизился на 3,7%.

Основными источниками роста прибыли являются увеличение объема реализации продукции, снижение ее себестоимости, повышение качества товарной продукции, улучшение ассортимента продукции, а также снижение среднереализационной цены единицы продукции.

Таким образом, достижение высоких результатов работы ООО «Визарт» предполагает управление процессом формирования, распределения и использования прибыли. Управление включает анализ прибыли, ее планирование, и постоянный поиск возможностей увеличения прибыли.

Прибыль на рассматриваемом предприятии может возрасти в результате увеличения производства продукции, повышения удельного веса изделий с более высокой рентабельностью, снижения себестоимости продукции, роста оптовых цен, при повышении качества выпускаемой продукции.



3. Основные направления улучшения финансового планирования на предприятии ООО «ВИЗАРТ»

3.1 Проблемы финансового планирования на предприятии

Современный рынок динамичен, и российским организациям приходится работать в быстро меняющейся внешней среде, зачастую в условиях неопределенности.

Финансовый кризис последних лет показал, что в российских компаниях есть существенные проблемы в системе управления финансами. Одной из причин такого положения является отсутствие полной, своевременной и точной информации не только о будущем, но и текущем финансовом состоянии компании.

В условиях экономической нестабильности необходимо прогнозировать будущее, предвидеть возможные изменения условий деятельности с помощью опережающего планирования и контроля.

Распространенной формой финансового планирования является бюджетирование. Но бюджетирование в организациях РФ применяется скорее формально и сводится к контролю отдельных нормативов, например, размера дебиторской и кредиторской задолженности. Чаще всего специалисты имеют дело с бюджетами денежных средств, бюджетами доходов и расходов. Прогнозный же баланс отсутствует, как и полноценный ряд традиционных бюджетов. Преимущества полноценного бюджетирования в нашей стране не используются.

Финансовое планирование не должно базироваться на бухгалтерском учете. Российская система бухгалтерского учета и связанный с ней механизм налогообложения вносят весомый вклад в процесс дезорганизации финансового управления. Даже тщательное планирование налогов не гарантирует отсутствие претензий со стороны налоговых органов.

Важную роль в управлении компанией играет правильная постановка управленческого учета. Данные управленческого учета являются основой для финансового управления организацией. Внутренняя информация о деятельности компании: объемы производства продукции, планируемое расширение деятельности, выход на новые рынки, социальная политика и т.п. - позволяет спрогнозировать финансовые потоки, определить необходимость в привлечении дополнительного капитала. Финансовый план позволяет оценить эффективность управленческих решений, выявлять и корректировать узкие места в управлении компанией.

В крупных компаниях, имеющих дочерние предприятия, необходимо уделить особое внимание консолидированию отчетности не только бухгалтерской, но и управленческой, в целях принятия решений и анализа реальной картины бизнеса, учета и планирования внутрихозяйственного оборота.

Автоматизация учета - это достаточно сложная задача. Принципы ведения учета у каждой компании различны и основываются на специфике деятельности предприятия. При применении на предприятии полноценной системы финансового планирования необходимо обеспечить сквозное прохождение информации через все подсистемы учета, чтобы обеспечить получение оперативных данных о ходе исполнения ранее принятых финансовых планов (бюджетов). Также необходимо обеспечить достаточный уровень детализации информации.

Получение достоверной и своевременной информации о положении и результатах деятельности предприятия достигается с помощью автоматизации документооборота предприятия. Вся информация о финансовом состоянии компании - это конфиденциальная информация, поэтому соответствующим образом необходимо организовать распределение прав пользователей для предотвращения несанкционированного доступа к информации.

Эффективность управления финансами предприятия зависит от своевременной оценки конечного результата. Не достаточно анализировать только прибыльность деятельности предприятия. Важно своевременно получать информацию по ключевым параметрам, дающим объективную картину финансового состояния предприятия, что позволит оценить возможные темпы развития с позиции финансового обеспечения, выявить доступные источники средств, спрогнозировать положение предприятия на рынке капиталов. Основным фактором в этом процессе является объем и качество информации.

Основной сложностью, возникающей в процессе внедрения полноценного финансового планирования на российских предприятиях, является система целей, которые ставят перед собой руководители. Чаще всего в качестве цели выбирают прибыль. Однако при этом забывают о ликвидности, сбалансированности финансовых потоков, поэтому ни о какой целостной системе финансовых целей и речи нет. Это не позволяет руководителям ставить конкретные финансовые цели перед своими организациями и достигать их.

Другая важная проблема компании - полное отсутствие нормативного регулирования финансового планирования, что заставляет главного бухгалтера постоянно сталкиваться с проблемами при сотрудничестве с руководителями и работниками других подразделений предприятия в процессе сбора и обработки информации, требующейся для определения плановых показателей. Чтобы исправить сложившуюся ситуацию следует принять локальный акт о регламентации финансового планировании в компании, распределив при этом полномочия руководителей различных отделов.

Кадровое обеспечение также в немалой степени влияет на качество финансового планирования. Задачи финансового планирования остаются нерешёнными из-з того, что персонал чрезмерно загружен вследствие недостатка кадров. К проблеме кадрового обеспечения прибавляется проблема неэффективной организации обмен информацией в процессе финансового управления. Работники ООО «Визарт» не получают материального поощрения по итогам выполнения планов.

Для того, чтобы рассчитать экономическую эффективность мероприятий по материальному стимулированию сотрудников по результатам выполнения планов необходимо оценить затраты (таблица 9).

Таблица 9 - Затраты на предлагаемые мероприятия (в расчете на 5 человек), тыс. руб.

Виды затрат	Сумма, руб.
1. Компенсация на питание	5 чел*500руб = 2500
2.Служебный транспорт	4 тыс*12мес = 48000
3.Ежегодные новогодние подарки	5 чел*200руб = 1000
4. Подписка на периодическую литературу	20000
5. Оплата санаторно-курортного лечения (лимит устанавливается компанией до 150 000 руб.)	150000
ВСЕГО:	221 500

В связи с внедрением предлагаемых мероприятий необходимо назначить ответственного за их проведение.

В связи с внедрением предлагаемых мероприятий ожидается повышение эффективности работы сотрудников предприятия на 20% в связи с ускорением обработки заказов и повышения стоимости товаров.

Поскольку численность работников не меняется, рост рентабельности предполагает увеличение прибыли предприятия также на 20% или до 323,07 тыс. руб.

Рентабельность предложенных мероприятий определяется:

323,07 / 221,5 * 100= 1,45%.

Таким образом, грамотно разработанная система мотивации персонала позволит ООО «Визарт» сформировать сплоченный коллектив единомышленников, поддерживать в нем уверенность в профессиональной востребованности со стороны работодателя и желание работать в данной компании эффективно, с полной отдачей, с мотивацией на результат.

В общем случае процесс финансового планирования и контроля в ООО «Визарт» имеет оттенок недоверия к линейным руководителям. Он превращается в процесс, в ходе которого каждый линейный руководитель (используя некоторые умолчания и «производственные хитрости») стремится получить для своего подразделения как можно больший бюджет расходов и как можно менее напряженный производственный план.

Долгосрочное планирование методов «сверху-вниз», то есть, начиная с общей финансовой отчетности, целесообразно использовать, когда необходимо спланировать работу предприятия на несколько лет вперед.

Что касается планирования в ООО «Визарт» только на следующий год, то после прохождения всего цикла составления и защиты планов, образуется финансовый план «снизу-вверх», полученный путем суммирования финансовых планов подразделений компании. Это можно оценить как нормальный процесс, так как с увеличением горизонта планирования точность прогнозов падает. Нет смысла детально планировать все производственные и финансовые показатели методом «снизу-вверх» на пять лет вперед, поскольку все равно прогноз будет неверным.

Второе правило прогнозов заключается в том, что агрегированный прогноз всегда точнее детального. Поэтому при долгосрочном прогнозировании суммарная ошибка для планирования методом «снизу-вверх» будет значительно выше, чем для планирования методом «сверху-вниз».

На практике в ООО «Визарт» начинать планирование приходится еще до того момента, когда предприятие сможет подвести итоги года, составив хотя бы предварительную финансовую или управленческую отчетность. Понятно, что достоверность подобных планов оставляет желать лучшего, и уже в самом начале следующего года приходится вносить в финансовый план серьезные корректировки.

Отметим причины отмеченных выше недостатков в процессе финансового планирования в ООО «Визарт».

Во-первых, неэффективно выстроена система финансового управления. Не разработаны единые плановые (бюджетные) формы для подразделений, не указаны сроки их заполнения, согласования и сдачи главному бухгалтеру, отсутствует указание (распоряжение, приказ) ответственных лиц и санкций за нарушение сроков.

Во-вторых, используется трудоемкая процедура балансировки планов и сопутствующее ей большое количество итераций согласования. Приведем пример. Руководители подразделений заполнили плановые формы и вернули их заместителям генерального директора. Те, в свою очередь, сформировав общий план (бюджет) компании, выяснили, что результаты неудовлетворительные, и внесли свои корректировки и предложения по пересмотру планов (бюджетов). После чего руководители подразделений практически заново составляют свои планы на год. И так еще несколько раз.

Итак, принятая в ООО «Визарт» система финансового планирования не позволяет отказаться от лимитирующих плановых показателей.

3.2 Пути совершенствования организации финансового планирования на предприятии

На этапе постановке целей в ООО «Визарт» допускается заметная ошибка, а именно нет формализованной стратегии. Игнорирование это первейшего и важного этапа применения бюджетирования оправдывается тем, что стратегия существует, но не в виде формального документа, а «желаний» отдельных руководителей, при этом каждый из них по-своему видит будущее предприятия и возникает конфликт мировоззрений, противоречия внутри компании.

Управленцы среднего звена и прочие сотрудники вообще ничего не знают о стратегии компании. Из-за отсутствия четкой стратегии, а значит, и неопределённости финансовых устремлений предприятия, бюджетирование не может обрести необходимую базу. Признаки регулярного менеджмента, такие как система мотивации, финансовая структура, принципы управленческого учета оказываются не востребованными, потому что нет ответа на главный вопрос «какова цель».

Достижение или не достижение запланированных показателей (при выполнения плана) не означает того, что цели достигнуты. Ни один из сотрудников предприятия не может с уверенностью сказать пошли ли освоенные средства на его пользу или оказались бесполезными, наоборот ухудши ситуацию. А ведь именно стратегия выражает смысл производственно-хозяйственной любой организации. Хорошие показатели на низшем и среднем уровне могут не обеспечивать адекватных показателей на высшем уровне управления.

Еще одна ошибка, которую допускают менеджеры ООО «Визарт» на этапе планирования заключается в том, что краткосрочные финансовые показатели применяются как главные ориентиры при составлении бюджетов (например, при составлении бюджета учитываются только уже заключенные соглашения). Данная оплошность сужает положительный эффект от применения бюджетирования и искажает конечные показатели. Неизвестно смогут ли запланированные действия гарантировать предприятию получение прибыли. Возможно, в будущем возникнет отток заказчиков из-за падения их лояльности и прибыль сократиться.

Неверным является и факт пренебрежения альтернативами производственной, рыночной и др. ситуаций в процессе финансового планирования в ООО «Визарт». Поэтому предприятие может составить лишь один вариант бюджета. В случае изменения единственного сценария, менеджеры теряют контроль над ситуацией и им приходиться прибегать принятию решений без подготовки.

Важной задачей в рамках создания реальной и эффективной системы финансового планирования в ООО «Визарт» является проведение правильного и последовательного финансового анализа. На наш взгляд, недопустимы ситуации, когда для составления финансовых планов берутся «красивые» цифры, под которые по сути должен быть «подогнан» финансовый план вне зависимости от того, достижимы ли реально эти показатели. Только результаты финансового анализа могут ответить на вопрос, реально ли, например, снижение себестоимости продукции, и если реально, то насколько ее можно снизить.

Выделим еще одно важное направление совершенствования финансового планирования в ООО «Визарт»: для качественного, оперативного и точного составления финансового плана важен уровень автоматизации финансовых расчетов, поскольку трудоемкость расчетных работ и вероятность допущения ошибки при бюджетировании весьма велики.

В частности, для ООО «Визарт» можно предложить для внедрения одну из западных автоматизированных систем бюджетирования, которые находятся приблизительно в одной ценовой нише, и рассчитаны на предприятия среднего и крупного бизнеса.

Сравнительная характеристика автоматизированных систем бюджетирования, предлагаемых на российском рынке представлена в таблице 10.

Таблица 10 - Сравнительная характеристика автоматизированных систем бюджетирования

Показатель	Oracle Financial Analyzer	Hyperion Pillar	Adaytum e.Planning	EPS Prophix Budgets
Многомерный анализ данных в любом разрезе	+	-	+	+
Удаленный доступ для компаний с множеством филиалов	+	-	+	+
Быстрая работа системы	+	+	-	-
Возможность загрузки данных из программы	+	-	-	-
Удобный интерфейс программы	-	+	+	+
Средства, позволяющие вести удобный документооборот	-	+	+	-



Несмотря на то, что полностью совершенных систем не существует, можно подобрать программу, наиболее подходящую именно ООО «Визарт». Однако, чтобы средства вложенные на внедрение автоматизированной системы бюджетирования, окупились, нужно не только приобрести и установить систему, но и предварительно составить адекватную задачам предприятия структуру бюджетов, написать регламенты работы с ней, и связать систему бюджетирования с уже существующими учетными системами.

После того как бюджет ООО «Визарт» разработан и принят, сформирована структура управления бюджетированием, реальные показатели деятельности должны сравниваться с запланированными, то есть необходимо произвести оценку качества бюджетного планирования. Отклонения фактических величин от плановых могут возникать по всем параметрам, отраженным в бюджете.

Актуальной является проблема контроля исполнения бюджета ООО «Визарт», который может быть организован как в течение планового периода (регулярный контроль), так и по его завершению. Под контролем понимается систематическое наблюдение за деятельностью предприятия для принятия корректирующий решений. Контроль исполнения бюджета основывается на данных о плановых и фактических значениях статей бюджета и отклонениях фактических значений от плановых.

В целях осуществления контроля за исполнением бюджетов можно использовать двухуровневую систему этого контроля. Нижний уровень - контроль за исполнением бюджетов в структурных подразделениях. При этом контролируется как сводный бюджет, так и составляющие его операционные бюджеты. Верхний уровень - контроль за исполнением бюджетов всех структурных подразделений (включая контроль составляющих их бюджетов по статьям затрат).

Для анализа адекватности/удобства системы бюджетного управления условиям внешней и внутренней среды ООО «Визарт» можно использовать экспертный метод, предусматривающий единый порядок количественной оценки эффективности функционирования системы бюджетного управления при помощи коэффициента адекватности системы бюджетного управления (Кадсб), который характеризует степень соответствия разрабатываемых бюджетов реальным возможностям и условиям внешней среды, отдельных операционных бюджетов общей системе стратегического управления компанией.

Экспертов можно привлекать из числа высших менеджеров и руководства структурных подразделений компании, привлеченных консультантов. Такой подход с самого начала позволит сократить издержки по согласованию методологии и уменьшит количество изменений в системе.

Выставляемые экспертами оценки можно ранжировать по многим показателям информативности, трудоемкости, необходимости и присваивая им свои веса.

Разработка бюджетной системы ООО «Визарт» предполагает усовершенствование существующих и разработку необходимых новых форм бюджетов для полноты отражения и контроля всех существующих сторон финансово-хозяйственной деятельности предприятия, деятельности структурных подразделений по центрам финансовой ответственности, показателей доходов, расходов, закупок, финансовых потоков.

Бюджет управленческих расходов ООО «Визарт» на 2015 год представлен в таблице.

Таблица 11 - Бюджет управленческих расходов ООО «Визарт» на 2015 год

Статьи	Пессимистическое	Оптимальное	Оптимистическое
Заработная плата аппарата управления предприятия	90,00	87,50	85,00
Охранная система	3,13	2,43	2,13
Канцелярские расходы	2,30	2,05	1,25
Услуги связи (почта, телефон, Интернет)	3,75	3,25	3,00
Представительские расходы	1,00	0,88	0,75
Прочие управленческие расходы	1,02	0,72	0,56
Итого управленческих затрат	101,19	96,82	92,69
Амортизация управленческих затрат	3,81	3,81	3,81
Итого управленческие расходы	105,00	100,63	96,49

Затраты управления являются условно постоянными, то есть прямо не зависят от результатов работы предприятия. Поэтому для его планирования используются штатное расписание, нормы расходов на канцелярские нужды, услуги связи, охрану, автоматизацию управления.

Формирование бюджета управленческих расходов нацелено на оптимизацию затрат на управление посредством выделения наиболее затратных статей и контроля выполнения запланированных показателей.

В целом, работа руководства предприятия ООО «Визарт» в течение нескольких последних лет была оценена как неудовлетворительная, в результате чего собственниками предприятия была произведена смена части управленческого персонала и специалистов экономической службы.

В целях совершенствования финансового планирования в ООО «Визарт» предлагается:

1) рассмотреть и утвердить на предприятии Положение о финансовом планировании;

2) ввести в действие систему мотивации эффективности финансового планирования;

3) для повышения эффективности информационного обеспечения процесса финансового планирования внедрить автоматизированную систему«1С: Финансовое планирование».

В целях расчета окупаемости программы «1С: Финансовое планирование» приведем таблицу экономии финансовых средств (см. таблицу 12) и таблицу стоимости содержания программы (см. таблицу 13).



Таблица 12 - Экономические эффекты от внедрения «1С: Финансовое планирование»

Наименование	Сумма, тыс. руб. в месяц
Сокращение расхода бумаги и картриджей	40
Сокращение необходимого персонала бухгалтерии на сопровождение процессов документооборота (четыре человека)	81
Итого: экономический эффект от внедрения	221

Таблица 13 - Стоимость сопровождения «1С: Финансовое планирование»

Наименование	Сумма, тыс. руб. в месяц
Техническая поддержка пользователей	21
Системное администрирование сервера	5
Амортизация программно-аппаратных средств	13
Ремонт компьютерного оборудования	30
Итого: стоимость сопровождения	69

Рассматривая приведенные таблицы, можно рассчитать окупаемость «1С: Финансовое планирование». Общая стоимость внедрения составляет 221 тыс. рублей, внедрение будет длиться 1,5 года, за это время нагрузка на персонал и, следовательно, косвенные затраты можно принять равными 0, т.к. в начале внедрения нагрузка выросла, а потом постепенно снижалась. Общий экономический эффект после внедрения «1С: Финансовое планирование» в эксплуатацию составляет 19 200 рублей экономии бюджетных средств ежемесячно. Рассчитаем окупаемость СЭД: 221/192 = 11,5 месяцев.

Внедрение «1С: Финансовое планирование» позволит значительно изменить принципы работы с документами, повысить эффективность системы управления финансами.

Основополагающие принципы финансового планирования, вида планов и отчетов исполнения финансовых планов, порядок всего финансового планирования определяется в Положении о финансовом планировании.

Положение может содержать основные критерии эффективности - оценочные показатели, что применяются в ходе определения результативности финансово-хозяйственной деятельности компании, которые бы можно было выразить количественно. Можно предложить к использованию такие показатели, как себестоимость реализации продукции, выручка, управленские и коммерческие затраты, рентабельность продаж и общая окупаемость, а также читая прибыль.

По каждому ключевому критерию должны быть установлены и официально закреплены граничные отклонения фактического показателя от планово величины.

План движения денежных средств, план прибылей и убытков, а также плановый баланс, что рассчитываются поквартально и на год могут лечь в основу финансовых планов.

В порядке финансового планирования должны быть указаны участники планирования (директор, главный бухгалтер с помощником, главные менеджеры), а также из полномочия, функции, сроки, отведённые на различные этапы планирования.

По регламенту обычно процесс планирования в финансовом управлении составляет замкнутый круг, цикл, в который входят такие этапы:

1) Отбор и фиксация основных показателей эффективности исполнения планов;

2) Составление и редактирование критериев эффективности и их граничных норм;

3) Закрепление финансовых планов;

4) Разработка поквартальных отчетов по акту выполнения основных финансовых планов и их показателей;

5) Корректировка финансовых планов и основных показателей эффективности деятельности организации;

6) Создание и нормативное закрепление годового отчета по факту исполнения финансового плана и его показателей

Пристального внимания при оптимизации системы финансового планирования необходимо уделит мотивации персонала ООО «Визарт». Эта система должна отталкиваться от соблюдения таких обстоятельств:

- предоставление информации, требующейся для осуществления всех этапов планирования своевременно, без задержек;

- неуклонное следование регламенту планирования;

- не искаженность первоначальных сведений;

- корректность расчётов;

- оптимизация количества исправлений в процессе создания финансовых планов;

- определение оптимального числа исправления уже утвержденных планов;

- выбор числа сотрудников, принимающих участие в планировании.

В систему мотивации персонала целесообразно включить, как инструменты поощрения, так и взыскания.

Безусловно, исполнения регламента потребует от участников данного процесса повышения их ответственности, особе со стороны главного бухгалтера и его помощника. Поэтому, мы предлагаем также совершенствовать систему информационного обеспечения в финансовом планировании посредством использования в ООО «Визарт» автоматизированной системы «1С: Финансовое планирование». Данная система, по мнению экспертов, способна увеличить производительность труда персонала экономических подразделений не мене, чем на четверть.

Увеличение прибыли поле повышения эффективности труда менеджеров будет составлять основной экономический эффект от предлагаемых нововведений. Также положительный эффект должен сказаться в снижении убытков от текучести кадров за счет улучшения условий труда; сокращении расходов на уплату пени за просроченные налоговые платежи и др. отчисления, достигаемом за счет улучшения системы финансового планирования. Следует также отметить, что ожидается высвобождение средств, накаливаемых для покрытия непредвиденных трат, возникающих из-за потери контроля над финансовой ситуацией, вызванного несовершенством финансовых планов.

Итак, основными направлениями совершенствования системы финансового планирования в ООО «Визарт» являются:

1) Обеспечение связи системы планирования и бюджетирования с системой стратегического управления предприятия. Система планирования и бюджетирования является средством достижения стратегических целей ООО «Визарт». В данной системе формируются показатели, которые являются целевыми ориентирами для формирования бюджетов. Для каждого уровня управления предприятия на основе ключевых показателей эффективности разрабатываются соответствующие показатели бюджетных заданий, служащих отправной точкой для разработки бюджетов соответствующего уровня управления.