Ипотечное кредитование в Республике Казахстан

4. Субсидирование из республиканского бюджета (за счет профицита) части процентной ставки по инвестиционным ресурсам, привлеченным с вторичного рынка ипотечного жилищного кредитования. Реализация указанного направления возможна по двум вариантам:

- в рамках целевой программы предусмотреть финансирование мероприятий по субсидированию процентных платежей по ипотечным кредитам из республиканского бюджета при условии участия областных бюджетов;

- ввести дополнительную главу в часть вторую Налогового кодекса Республики Казахстан, предусматривающую специальный налоговый режим для инвесторов, вкладывающих средства в ипотечное жилищное кредитование (освобождение от уплаты налога на прибыль, получаемую от инвестирования в жилищное ипотечное кредитование;

- предоставление налоговых льгот физическим лицам по налогу на их имущество в течение периода уплаты процентов по ипотечным кредитам).

5. Разработка схемы дифференцирования процентных ставок областей РК с целью их участия в рефинансировании. С точки зрения развития рынка жилья и жилищного строительства, проблема рефинансирования ипотечных кредитов является в настоящее время одной из самых актуальных и приоритетных.

Для успешной реализации областных программ ипотечного жилищного кредитования и установления максимальной процентной ставки по кредитам необходимо рассчитывать среднестатистический доход семьи, причем в каждом регионе отдельно.

6. Привлечение отечественных институциональных инвесторов (пенсионных фондов, страховых компаний и т.д.), заинтересованных в высоконадежном, долгосрочном вложении финансовых ресурсов как на республиканском, так и на местном уровнях. Отсутствие долгосрочных привлеченных ресурсов при одновременной выдаче долгосрочных ипотечных кредитов ухудшает показатели ликвидности банков и ограничивает их в объемах ипотечного кредитования. На сегодня основным и, наверное, самым масштабным источником таких средств являются пенсионные накопления граждан, аккумулированные в ГНПФ РК и негосударственных пенсионных фондах. Интересы ипотечных банков и Пенсионного фонда объективно совпадают. Ипотечному банку нужен масштабный источник долгосрочных средств, а Пенсионному фонду - высоконадежный объект для инвестирования пенсионных накоплений.

Для динамичного развития ипотечного кредитования в стране правительству Казахстана и НБ РК необходимо дать возможность ГНПФ РК прямо инвестировать пенсионные накопления в ипотечные ценные бумаги.

7. Предоставление государственных гарантий по заимствованиям АО «КИК» как на внутреннем, так и на внешнем финансовых рынках. Государство в перспективе должно обеспечить развитие конкуренции в системе ипотечного жилищного кредитования путем предоставления гарантий (поручительств) по обязательствам организаций, способных выполнять функции ипотечных операторов или кредиторов с целью содействия в рефинансировании их ипотечных активов.

Основным недостатком скоринговой системы оценки кредитоспособности физических лиц в РК является то, что она очень плохо адаптируема. А используемая для оценки кредитоспособности система, должна отвечать настоящему положению дел. Например, в США считается плюсом, если человек поменял много мест работы, что говорило о том, что он востребован.

Для адаптации скоринговой модели оценки кредитоспособности физических лиц специалисту необходимо проделывать путь, подобный тому, что проделал Дюран, т. е. специалисты, которые будут заниматься такой адаптацией, должны быть высоко квалифицированными, а значит и очень высокооплачиваемые, быть в состоянии оценить текущую ситуацию на рынке. Результатом такого рода проделанной работы будет набор факторов с весовыми коэффициентами плюс некий порог (значение), преодолев который человек, обратившийся за кредитом, считается способным погасить испрашиваемую ссуду и проценты. Полученные результаты являются по большей части субъективным мнением и, как правило, плохо подкрепленные статистикой (статистически необоснованные). Как следствие всего этого, полученная модель не в полной мере отвечает текущей действительности. Финансовым результатом такого подхода будет то, что в процентной ставке кредитования предлагаемой банком большую долю будет занимать часть, покрывающая риск неплатежей.

Итак, основные недостатки скоринговой системы оценки кредитоспособности физических лиц - это:

- высокая стоимость адаптации используемой модели под текущее положение дел;

- большая вероятность ошибки модели при определении кредитоспособности потенциального заемщика, обусловленная субъективным мнением специалиста.

- деревья решений как вариант решения проблемы устранения недостатков скоринговой системы

Одним из вариантов решения вышепоставленной задачи является применение алгоритмов, решающих задачи классификации. Задача классификации - это задача отнесения какого-либо объекта (потенциальный заемщик) к одному из заранее известных классов (Давать/Не давать кредит). Такого рода задачи с большим успехом решаются одним из методов Data Mining - при помощи деревьев решений. Деревья решений - один из методов автоматического анализа данных. Получаемая модель - это способ представления правил в иерархической, последовательной структуре, где каждому объекту соответствует единственный узел, дающий решение. Пример дерева приведен на рисунок 19.



Рисунок 19. Пример дерева решений

Сущность этого метода заключается в следующем:

На основе данных за прошлые периоды строится дерево. При этом класс каждой из ситуаций, на основе которых строится дерево, заранее известен. В нашем случае должно быть известно, была ли возвращена основная сумма долга и проценты и не было ли просрочек в платежах. При построении дерева все известные ситуации обучающей выборки сначала попадают в верхний узел, а потом распределяются по узлам, которые в свою очередь также могут быть разбиты на дочерние узлы. Критерий разбиения - это различные значения какого-либо входного фактора. Для определения поля, по которому будет происходить разбиение, используется показатель, называемый энтропия - мера неопределенности. Выбирается то поле, при разбиении по которому устраняется больше неопределенности. Неопределенность тем выше, чем больше примесей (объектов, относящихся к различным классам) находятся в одном узле. Энтропия равна нулю, если в узле будут находиться объекты, относящиеся к одному классу.

Полученную модель используют при определении класса (Давать/Не давать кредит) вновь возникших ситуаций (поступила заявка на получение кредита).

При существенном изменении текущей ситуации на рынке, дерево можно перестроить, т.е. адаптировать к существующей обстановке.

Подытожим проблемы в области кредитования физических лиц, стоящие перед банками на сегодняшний день:

- отсутствие специального законодательства, регулирующего отношения в области потребительского кредитования. Отношения в данной сфере регулируются законом «О банках и банковской деятельности» и законом «О защите прав потребителей».

- отсутствие кредитной истории. Это дает массу возможностей недобросовестным заемщикам, которые могут получить несколько кредитов в различных банках, без какой - либо проверки их предыдущих кредитных 'подвигов'.

- используемые зарплатные схемы предприятий. Работодатели зачастую отдают предпочтение «серым» схемам выплаты вознаграждения своим работникам. Заемщик не может официально подтвердить уровень доходов, а банк лишается платежеспособного клиента.

Нет простого механизма возврата денег инвестору в случае несостоятельности заемщика. Стоимость таких ошибок очень велика: потеря основной суммы долга, судебные издержки, административные издержки, потерянное время и т.д.

Проблемы классификации. Необходима достоверная оценка потенциального заемщика, отсечение «плохих» заемщиков. Неверная классификация порождает проблему обеспечения возврата средств заемщиком в принудительном порядке.

Проблема залога. Механизм реализации залога - неудобное и дорогостоящее занятие. Отсутствие регистрации залога движимого имущества позволяет продать или повторно заложить недобросовестным заемщиком заложенное имущество.

Проблема оценки реальных возможностей поручителей. Не секрет, что большинство казахстанских банков решают вопрос снижения своих кредитных рисков путем простого переноса их на поручителей заемщика. При этом нередко поручителями, особенно при крупных размерах кредита, являются различные юридические лица (как крупные, так и средние и малые предприятия). В контексте будущих пластиковых кредитов такая практика будет применяться повсеместно, поскольку удобно выдать заемщику пластиковую карточку, а в случае каких - либо затруднений с возвратом кредита востребовать его с поручителя - предприятия, на котором он работает. На первый взгляд это должно решить проблему, но если более широко рассмотреть вопрос, то данная кредитная политика не гарантирует успеха в той степени, на которую полагаются банки. Рассмотрим общие положения, которыми руководствуется кредитор. Будем считать, что поручительство имеет определенную стоимость. Для простоты будем считать стоимость поручительства равной рыночной стоимости предприятия (или рыночную стоимость материальных ценностей и их ликвидность поручителя - физического лица). Но дело в том, что рыночная стоимость, как предприятия, так и имущества является величиной непостоянной. Она, в основном, зависит от динамики экономики. т.е. на фазе экономического подъема рыночная стоимость увеличивается, а на стадии экономического спада стремительно уменьшается. т.е. при оценке необходимо учитывать будущую динамику. Возникает необходимость привлечения экспертов для прогнозирования макроэкономической ситуации. Только таким образом можно адекватно оценить будущую «стоимость» поручительства на момент погашения кредита.

Вообще говоря, влияние макроэкономики редко учитывается при оценке кредитного риска. Исследование влияния макроэкономических показателей на риск неплатежа с помощью средств Data Mining показало, что, к примеру, увеличение ВВП на 1% уменьшает на 1% кредитный риск, увеличение уровня безработицы на 1% увеличивает на 0.7% кредитный риск. Тем или иным образом кредитный риск зависит и от других экономических показателей (индексы деловой активности, курс тенге, уровень продаж товаров длительного пользования…).

Таким образом, на данный момент банки находятся в невыгодном положении. С одной стороны, необходимо осваивать рынок потребительского кредитования, а с другой стороны с этим процессом связаны слишком высокие риски, которые зачастую перекладываются на заемщиков, что явно не способствует стимулированию спроса на кредиты. Также не известно, когда освещенные здесь проблемы будут должным образом урегулированы с правовой точки зрения.

В такой ситуации банки, решившиеся на освоение данного рынка должны иметь несколько вещей:

1. Консолидированную информацию о клиентах, представленную в унифицированном виде. Информация должна периодически пополняться данными из всех филиалов банка. Такое хранилище будет исполнять функцию кредитного бюро.

2. Достоверный способ классификации (достоверность должна быть более 90%) потенциальных заемщиков и отсечение «неблагонадежных». Этот способ позволит снизить риски невозврата к минимуму, что позволит выдавать более дешевые кредиты и, соответственно, привлечет больше заемщиков. При этом значительно увеличится прибыль от кредитования физических лиц.

3. Модель классификации заемщиков должна иметь свойства тиражируемости и адаптации к состоянию рыка, к каждому филиалу банка. Т.е. построенная, основываясь на общих закономерностях, модель должна корректироваться под частные, присущие каждому филиалу особенности. Это позволит учесть местные особенности, что еще больше позволит снизить риск.

4. Модель классификации должна периодически перестраиваться, учитывая новые тенденции рынка. Этим достигается ее актуальность. Ведь не может же использоваться один и тот же подход 5 лет назад и сейчас.

На данный момент банки в той или иной степени имеют наработки по каждому из этих пунктов, но методики, заложенные в их основе либо слишком инертны, чтобы адекватно реагировать на динамику рынка, либо слишком дороги (предлагаемые зарубежные решения сопоставимы с доходами от потребительского кредитования в сегодняшнем виде). Именно поэтому так дороги кредиты и не так велик спрос на них. Увеличение же достоверности и снижение стоимости позволит отказаться от практики переноса рисков и затрат на заемщиков. Тогда в выигрыше окажутся все - и банки, сохраняя удельную прибыльность на прежнем уровне, и заемщики, привлеченные более выгодными условиями. Все это становится более актуальным в виду будущего бурного роста рынка потребительского кредитования и будущей конкуренции.

Для достижения этих целей банки привлекают высокооплачиваемых экспертов. Но их мало и им порой физически не хватает времени успевать везде. Поэтому также актуальным является вопрос формализации знаний экспертов и их тиражирование. Это позволит 'виртуальному эксперту' работать одновременно во всех филиалах банка.

Задачи подобного рода легко решаются на базе платформы Deductor. Механизмы Deductor позволяют как создать консолидированное хранилище информации о заемщиках, обеспечивая к тому же и непротиворечивость хранимой информации, так и формализовать знания экспертов, создав модели классификации заемщиков с достоверностью более 90%. Причем модель позволит принять решение о выдаче кредита или отказе практически мгновенно. Так можно поставить потребительское кредитование на поток. Это тем более актуально ввиду предстоящего онлайн кредитования и массового использования кредитных карт.

Большинство банков уже имеют достаточно статистики по кредитованию физических лиц. Для построения достоверной модели достаточно информации за 3 - 4 года. Тем более, модели имеют возможность периодически перестраиваться, учитывая динамику рынка (новые данные).

Подытоживая все сказанное выше, можно с уверенностью говорить о готовности банков к использованию передовых методик оценки кредитоспособности физических лиц. Осталось лишь консолидировать накопленные данные и формализовать опыт экспертов в рамках единой архитектуры. Это с успехом позволяет сделать аналитическая платформа Deductor.

Также предлагается внедрить в исследуемом банке современную систему оценки кредитоспособности физических лиц «EGAR», которая особенно популярная в банках развитых стран.

Система решает задачи всесторонней оценки кредитоспособности физических лиц и включает в себя как традиционные возможности скоринговых систем, так и принципиально новые элементы.

В основе EGAR ApplicationScoring/MacroScoring лежат передовые научные разработки, учитывающие специфику казахстанского рынка и уже апробированные в Казахстане. Одна из главных особенностей системы - возможность реалистично оценивать кредитоспособность физического лица исходя из его социально-демографической принадлежности, а также динамики экономических показателей, независимо от наличия и состояния кредитной истории заемщика. При этом полученный результат учитывает конкретный тип кредитного продукта, предлагаемого заемщику, и особенности локального рынка кредитования, например города или региона.

Система EGAR ApplicationScoring/MacroScoring поддерживает следующие возможности:

- расчет рисков дефолтов, убытков и досрочного погашения;

- управление просроченными кредитами: определение допустимых лимитов и сроков погашения задолженности;

- анализ кредитных сделок с множеством созаемщиков и поручителей;

- восстановление доходов по социально-демографическим характеристикам заемщика;

- учет множества источников доходов и восстановление доходов по собственности заемщика;

- учет залогового качества основного и дополнительного обеспечения, а также его динамику во времени;

- генерацию отчетов по результатам скоринга с обоснованием принятого решения о кредитоспособности.

Система EGAR ApplicationScoring/MacroScoring реализована на промышленной платформе, поддерживает многотерминальную сеть удаленных рабочих мест, обеспечивающих комплексное управление процессом андеррайтинга - от ввода анкетных данных с гибкой настройкой форм до оперативного принятия решения по кредитной сделке.

Система поставляется как в полной версии, так и в форме ASP-решения, что делает ценовую политику EGAR Technology гибкой и приемлемой для большинства казахстанских банков.

В качестве дополнительного информационного сопровождения предлагаемой системы, компания EGAR Technology оказывает консалтинговые услуги по разработке розничных кредитных продуктов и сопровождающих их бизнес-процессов.

Рисунок 20. Рабочее окно программного обеспечения предлагаемой системы

Таким образом, после внедрения EGAR ApplicationScoring/MacroScoring обеспечит снижение кредитных рисков и рост конкурентных преимуществ АО «КИК».

Стратегия и тактика банка в области получения и предоставления кредитов составляет существо его кредитной политики. Каждый банк формирует свою собственную кредитную политику с учетом политических, экономических, организационных и прочих факторов [18, с.40]. При формулировании кредитной политики банк исходит из того, что ссудные операции приносят основную часть его прибыли. Проанализировав документ, в котором представлены основные элементы кредитной политики банков, разработанной Федеральной корпорацией страхования депозитов США (предназначен для служб контроля над деятельностью кредитных организаций), отметим, что важнейшие элементы кредитной политики банка связаны с формированием и управление кредитным портфелем, в частности:

- цели, исходя из которых определяется кредитный портфель банка (виды, сроки погашения, размеры и качество кредитов);

- описание политики и практики установления процентных ставок, комиссий по кредитам и условий их погашения;

- описание обслуживаемого банком региона, отрасли, сферы или сектора экономики, в которые должна осуществляться основная часть кредитных вложений;

- характеристика диагностики проблемных кредитов, их анализа и путей выхода из возникающих трудностей [18, с.41] .

Среди факторов, влияющих на формирование кредитного портфеля банков, выделяют специфику рынка банковского обслуживания. Каждый банк должен учитывать потребность в заемных средствах основных клиентов избранного сектора экономики. В процессе разработки кредитной политики банки определяют приоритеты при формировании кредитного портфеля, рассматривая его диверсификацию с позиций определения оптимальной кредитной политики. Она может быть подразделена на виды: политика по кредитованию юридических лиц (промышленных предприятий, сельскохозяйственных предприятий, торговых и сбытоснабженческих организаций и т.д.), политика по кредитованию физических лиц и т.п.

Банки, не входящие в группу крупных, специализируются на предоставлении ссуд небольшим торговым и торгово-промышленным компаниям.

Также в документах, раскрывающих содержание кредитной политики банков, характеризуются те виды кредитов, предоставление которых запрещено или крайне нежелательно (заемщикам, платежеспособность и надежность которых вызывают сомнения не предоставившим полный перечень документов и т.д.).

Четкое и подробное описание кредитной политики имеет важное значение для любого банка. В нем раскрывается содержание всех процедур кредитования и обязанности сотрудников банков, связанных с этими процедурами.

Крупные банки (хотя далеко еще не все) имеют документы, подобные меморандуму о кредитной политике. Однако эти разработки часто носят формальный характер, не играя роль программы действия, а руководство банка не считает его положение обязательным для себя. Широкое распространение получила практика предоставления кредита по устному указанию руководства банка-кредитора. Впоследствии в случае невозврата подобных кредитов обвиняли начальника кредитного отдела или служащего банка, который вел подобные сомнительные кредиты. Очень часто такие кредиты списываются по статье убытков [18, с.43].

Итак, чтобы выработать оптимальную кредитную политику, необходимо определить приоритетные направления работы банка с учетом состояния рынка банковских операций и услуг, уровня конкуренции, возможностей самого банка.

Важнейшим элементом кредитной политики банка является управление кредитным портфелем. Кредитная политика должна охватывать состав кредитного портфеля и контроль над ним как единым целым, а также устанавливать стандарты для принятия конкретных кредитных решений. В дополнение к общей кредитной политике совет банка должен разработать документ по независимой внутренней программе ревизии кредитов и оценке качества активов, а также методы контроля за достаточностью резервирования на случай убытков по ссудам. Разумная кредитная политика устанавливает параметры для ссудного портфеля в целом, определяя, например:

- какая доля ресурсов банка может быть использована для выдачи ссуд;

- какие типы кредитов могут выдаваться;

- какую часть кредитного портфеля могут составлять ссуды данного типа;

- приемлемая концентрация кредита по отдельным заемщикам и отраслям;

- следует определить основные географические регионы бизнеса;

- необходимо утвердить лимиты на приобретение кредита;

Важнейшим показателем уровня организации кредитного процесса является качество кредитного портфеля. Важнейшим критерием, по которому определяется качество кредитного портфеля является степень кредитного риска. Анализ и группировка кредитов по качеству имеет важное значение. Анализ и оценка качества кредитного портфеля позволяют менеджерам банка грамотно управлять его ссудными операциями.



Заключение

Мировой опыт развития стран свидетельствует о том, что практически все страны в разной мере подвергались кризисам, переживали экономические трудности. Во все времена самым живучим экономическим механизмом для поднятия платежеспособного спроса населения является тот, который приносит заметные выгоды, развивает рынок недвижимости, следовательно, вытаскивает экономику из пропасти. Таким эффективным рычагом для привлечения капиталов была и остается в настоящее время ипотека.

Если говорить в целом об ипотеке, то, в первую очередь, нужно отметить, что она помогает людям улучшить свои жилищные условия уже сейчас, а не потом. Для банков - это дополнительные доходы, покрывающие выплаты по депозитам. И только благодаря этим двум моментам, механизм ипотеки будет у нас развиваться. Сейчас подрастает новое поколение, у которого совершенно другое мышление. Если старое поколение все-таки опасается жить в кредит, то у молодых амбиций больше, запросы масштабнее, они хотят получить все сейчас и сразу. Поэтому к кредитной системе они относятся более спокойно. А пока человек стремится к лучшему, ипотека будет развиваться.

В общем виде сложившаяся система ипотечного кредитования представляет собой обновленную систему, при которой, однако, еще сосуществуют как старые, так и новые формы ипотечного кредитования, по существу, воспроизводит черты переходного периода от централизации к децентрализации управления экономикой, кладет основу для развития предпринимательства как в хозяйстве, так и в банковской сфере.

В январе 2009 года объем ипотечных кредитов, выданных в течение месяца, достиг своего трехлетнего минимума. По сравнению с пиком ипотечного кредитования в мае 2007 года, январский показатель снизился почти в 17 раз и составил всего 3,8 млрд. тенге.

Общая сумма ипотеки «на руках» у заемщиков, также последовательно снижается. Если на конец октября 2007 года она составляла почти 700 млрд. тенге, то на конец января 2009 года - 650 млрд. тенге. Этот показатель снижается медленно, так как большинство ипотечных кредитов были выданы 2-3 года назад на длительные сроки (от 5 до 20 лет).

Рефинансирование ранее выданной ипотеки позволит снизить кредитное бремя многих заемщиков, но вряд ли окажет большое влияние на показатели просроченной задолженности. Просрочка по кредитам, выданным на строительство и приобретение жилья гражданами начала расти еще осенью 2007 года и с тех пор быстрыми темпами продолжает увеличиваться.

Ставки по ипотеке в течение всего 2008 года и в январе 2009 года держались в коридоре от 12% до 13%. Колебания составляли лишь десятые доли процента. Для сравнения, в сентябре 2007 года средняя ставка по ипотеке на рынке достигала 14,2%.

На уровень ставок большое влияние оказала поддержка правительства, которое в 2008 году выделило через банки 360 млрд. тенге на кредитование строительства и приобретение недвижимости гражданами. В 2009 году из государственных резервов были выделены еще 120 млрд. тенге на рефинансирование ранее выданных ипотечных займов под меньший процент.

Очевидно, что в условиях роста безработицы и сокращения доходов населения, просроченная задолженность населения перед банками по ипотеке будет возрастать.

По итогам исследования по теме дипломной работы предлагается следующее:

- повысить эффективность работы АО «Кредитное бюро РК», так как положительная кредитная история заемщика позволит банку быстрее выдавать ипотечные кредиты, понизить ставку вознаграждения;

- внедрить в коммерческие банки скоринговую систему оценки кредитоспособности заемщика ипотечного кредита и использовать ее совместно с экспертной системой оценки;

- ускорить процедуру выдачи ипотечного кредита с помощью заключения договоров о сотрудничестве с теми или иными строительными компаниями;

- снизить ставку страхования приобретаемой недвижимости и комиссию за организацию кредита. Это позволит снизить реальную стоимость кредита, что станет стимулом для привлечения новых клиентов;

- при филиалах банка открыть нотариальные конторы, а также организовать оформление документов в БТИ;

- повысить качество информирования клиентов о процедуре выдачи ипотеки, организовать оповещение о сроках погашения кредита через сеть Интернет, автоматическое оповещение по телефону и пр..

Разработанные предложения позволят привлечь большее количество клиентов по ипотечному кредитованию.



Список использованной литературы

1. Головин Ю.В. Ипотечное кредитование жилищного строительства: учеб. Пособие, С.-Петерб. Гос. ун-т экономики и финансов. - СПб.: Изд-во СПбГУЭФ, 1999

2. Банковское дело/Под ред. О. И.Лаврушина. - М.: Изд. РОСТО, 2004.

3. Банковское дело/Справочное пособие под ред. Бабичевой Ю. А. - М.: Экономика, 2004.

4. Батракова Л.Г. «Финансовые расчеты в коммерческих сделках». Москва: Логос, 1998 год;

5. Белоглазова Г. Н. Коммерческие банки в условиях формирования рынка. -Л.: Изд.ЛФЗИ, 2003.

6. Бельгибаева К.К. «Финансово-банковская статистика» Алматы: Экономика, 2005;

7. Боранбаев Н.О. Организация и методика проведения общего аудита. - А.: ЖЖ. - 2003.

8. Букато В. И., Лапидус М. X. финансово-кредитный механизм и банковские операции. -М.: Финансы, 2001.

9. Дробозина Л. А. «Финансы. Денежное обращение. Кредит» - М: ЮНИТИ 1997;

10. Екатерина Трофимова «Анализ рисков банковского сектора Республики Казахстан» 25.08.04 ж. «Банки Казахстан» №8;

11. Емельянов Е. Методические рекомендации по внешнему и внутреннему банковскому аудиту - М., 1997 г.

12. Жуков Е.Ф. «Банки и банковские операции». Москва: Юнити, 2003 год.

13. Ильясов К.К. . Финансово-кредитные проблемы развития экономики Казахстана /Под ред.- Алматы: Бiлiм, 1995 - 240 с.;

14. Калиева Г.Т. «Коммерческие банки в Казахстане: проблемы устойчивости». Алматы: Экономика, 1999 год;

15. Камышанов П.И. Практическое пособие по аудиту. - М.:ИНФРА - М. - 1998.

16. Кириленко О.П. Финансы: Учебное пособие. - Тернополь: Т.О.В. ЦМДС. - 1998.

17. Балабанов И.Т. Экономика недвижимости. - СПб.: Питер, 2000.

18. Голицин Ю. Вечный квартирный вопрос. - Эксперт.- 2000 г. - № 12

19. Головин Ю.В. Банки и банковские услуги в России. - М.: Финансы и статистика, 1999.

20. Грачев И. «Стройсберкассам -- быть!» - Банковское дело в Москве. - 2002 г. - № 11

21. Грибанова Светлана. “Что нам стоит дом построить” - НП №25 (213), 21 июня 2002

22. Грибанова Светлана. “Жизнь в кредит” - НП №24 (212), 14 июня 2002 г.

23. Дестресс М. Ипотека и ипотечное кредитование - Деньги и кредит. - 1995. - № 8. -- С.49

24. Указ Президента РК, имеющий силу Закона от 23.12.1995 г. № 2723 «Об ипотеке недвижимого имущества»

25. Инструкция «О порядке открытия, ведения и закрытия банковских счетов клиентов в банках РК», утвержденная постановлением Правления НБ РК от 2.06.2000г. №266.

26. Закон Республики Казахстан от 6 июля 2004 года N 573-2 «О Кредитных бюро и формировании кредитных историй в Республике Казахстан»;

27. «Положение об осуществлении расчетов методом прямого дебетования», утвержденное постановлением Правления НБ РК от 21.11.1996 г. №277.

28. Журкина Н.Г. Современная ипотека: состояние, проблемы, решения. - Финансы.-2002. -№6

29. Иванов В.В.Все об ипотеке. - М.: МТ-Пресс, 2000

30. Иванов В.В. Ипотечное кредитование. - М.: Информ.-внедр. Центр «Маркетинг», 2001

31. Ивасенко А.Г. Ипотечное кредитование: Сущность, проблемы и перспективы развития: Учебное пособие. -Новосибирск: НГАЭиУ, 1996.

32. www.afn.kz

33. www.gazeta.kz

34. www.ipoteca.cosa.ru

35. www.ipoteca.kz

36. www.wfin.kz



Приложение А

Консолидированный баланс АО «Казахстанская ипотечная компания» за 2007-2009 гг., млн. тг

	2007 год	2008 год	2009 год	Изменение
				гр 3 - гр 2	гр 4 - гр 3
1	2	3	4	5	6
Активы
Денежные средства и их эквиваленты	11 499	10 969	10 135	-530	-833
Счета и депозиты в банках и других финансовых институтах	5 745	3 676	7 534	-2 069	3 858
Финансовые инструменты, оцениваемые по справедливой стоимости, изменения которой отражаются в составе прибыли или убытка за период	73	50	20	-22	-30
Дебиторская задолженность по сделкам "обратного репо"	15 283	4 708	0	-10 576	-4 708
Активы, имеющиеся в наличии для продажи	0	1 900	5 606	1 900	3 706
Кредиты, выданные клиентам	60 153	72 500	68 028	12 347	-4 472
Инвестиции, удерживаемые до срока погашения	11 091	10 438	8 632	-652	-1 806
Текущий налоговый актив	0	41	281	41	240
Основные средства	1 205	2 283	2 625	1 078	342
Нематериальные активы	154	270	68	116	-202
Остроченные активы	0	9	9	9	0
Прочие активы	31	342	293	311	-50
Итого активов	105 233	107 186	103 233	1 953	-3 954
Обязательства
Выпущенные долговые ценные бумаги	53 491	52 681	56 387	-810	3 706
Прочие привлеченные средства	22 092	23 924	23 763	1 832	-162
Прочие обязательства	638	379	165	-259	-214
Итого обязательств	76 221	76 984	80 314	763	3 330
Капитал
Акционерный капитал	26 420	28 920	28 920	2 500	0
Эмиссионный доход	0	13	13	13	0
Собственные акции	0	-1 090	-1 090	-1 090	0
Резервный капитал	1 938	2 377	2 598	439	221
Резерв по переоценке активов, имеющихся в наличии для продажи	0	-320	-622	-320	-302
Нераспределенная прибыль	654	302	-6 901	-352	-7 203
Итого капитала	29 012	30 202	22 918	1 190	-7 284
Всего обязательств и капитала	105 233	107 186	103 233	1 953	-3 954



Приложение Б

Консолидированный отчет о доходах и расходах АО «Казахстанская ипотечная компания» за 2007-2009 гг., млн. тг

	2007 год	2008 год	2009 год	Изменение
				гр 3 - гр 2	гр 4 - гр 3
1	2	3	4	5	6
Доходы в виде вознаграждения	6 096	9 277	8 931	3 181	-346
Расходы в виде вознаграждения	-3 966	-7 134	-7 504	-3 168	-370
Чистый доход в виде вознаграждения	2 130	2 143	1 427	12	-715
Комиссионные доходы	126	57	54	-69	-4
Комиссионные расходы	-41	-39	-18	2	21
Чистый комиссионный доход	84	18	36	-66	18
Чистая прибыль / убыток от операций с финансовыми инструментами, оцениваемыми по справедливой стоимости	-51	-15	2	37	17
Чистый убыток от инвестиционных ценных бумаг	0	-232	0	-232	232
Чистый убыток от курсовой разницы	4	-40	-2 759	-44	-2 719
Прочие доходы	13	1	1	-13	0
Убытки от обесценения	0	-185	-4 398	-185	-4 213
Общие и административные расходы	-1 018	-1 290	-1 183	-272	108
Убыток / прибыль до налогообложения	1 163	400	-6 873	-763	-7 273
Расход по подоходному налогу	-145	-174	0	-29	174
Убыток / прибыль за год	1 018	227	-6 873	-791	-7 100



Приложение В

Выдача ипотечных займов и уступка требования по ним в рамках программы АО «Казахстанская Ипотечная Компания»

Размещено на Allbest.ru