Хозяйственная деятельность ООО "Алексеево-Лозовское"

Размещено на http://www.allbest.ru/

Введение

Местом прохождения производственной практики является Общество с ограниченной ответственностью «Алексеево-Лозовское». Создано на основании Распоряжения председателя Совета Чертковского райпо №3 от 21 августа 2007 года.

Учредителем (участником) Общества является - юридическое лицо - Чертковское районное потребительское общество (Райпо), действующее на основании Устава, зарегистрированного по адресу: п. Чертково, ул. Петровского №69, Чертковского района, Ростовской области. Деятельность Общества направлена на удовлетворение потребностей пайщиков потребительской кооперации.

ООО «Алексеево-Лозовское» является юридическим лицом, имеет самостоятельный баланс, расчетный и другие счета в банке, может от своего имени заключать договоры, приобретать имущественные и неимущественные права и обязанности, выступать истцом и ответчиком в суде, арбитражном суде. Общество имеет печать, штампы и бланки со своим наименованием.

Общество отвечает по своим обязательствам своим имуществом.

Местонахождение: 346010, с. Алексеево-Лозовское, улица Кирова, 94-а, Чертковский район, Ростовская область

Общество самостоятельно планирует и осуществляет свою деятельность, распоряжается выпускаемой продукцией, определяет перспективы развития, исходя из спроса на производимую продукцию, работы и услуги. Общество реализует свою продукцию, работы и услуги по ценам и тарифам, установленным самостоятельно или на договорной основе.

Целью общества является удовлетворение потребностей пайщиков потребительской кооперации и иного населения в товарах, услугах.

Предметом деятельности Общества является:

- переработка сельхозпродукции;

- производство хлеба, хлебобулочных и кондитерских изделий;

- закупочная деятельность;

- оптово-розничная торговля;

- и другие…

Целью этой практики является закрепление и углубление теоретических знаний и практических навыков по комплексному экономическому анализу хозяйственной деятельности.

Задача практики состоит в том, чтобы изучить и проанализировать хозяйственную деятельность Общества.

Общество является коммерческой организацией, преследующей в качестве основной цели извлечение прибыли. Имущество образуется за счет вкладов в уставной капитал, а также за счет иных источников, предусмотренных действующим законодательством.

Исполнительным органом является директор, избранный общим собранием, он же осуществляет организацию документооборота.

ООО «Алексеево-Лозовское» является российским предприятием со 100% уставным капиталом и действует на основании устава. Численность сотрудников составляет 30 человек.

Предприятие ООО «Алексеево-Лозовское» существует с 2009 года. Бухгалтерский учёт ведется в программе 1С 7.7 и с 2009 перешло на упрощенную систему налогообложения, так как соответствует основным требованиям:

1. Не занимается инвестиционной, банковской, страховой и иной деятельностью, наличие которой не позволяет использовать УСНО

2. Средняя численность работников которых за налоговый (отчетный) период, определяемая в порядке, устанавливаемом Государственным комитетом Российской Федерации по статистике, не превышает 100 человек.

3. Остаточная стоимость основных средств и нематериальных активов, определяемая в соответствии с законодательством Российской Федерации о бухгалтерском учете, не превышает 100 млн. рублей

4. Доход от реализации, определяемый в соответствии со статьей 249 Налогового Кодекса, не превысил 45 млн. рублей.

5. Организация не бюджетная, не иностранная, не имеет филиалов.

1. Анализ производства и реализации готовой продукции

1.1 Анализ объема продукции

Для проведения анализа производства и реализации продукции необходима производственная программа предприятия. Это задание по выпуску продукции определенного ассортимента, высокого качества и в оптимальных количествах с тем, чтобы эту продукцию можно было реализовать и получить прибыль.

Устойчивое функционирование предприятия в условиях рыночной экономики зависит от того, на сколько оно имеет гибкую производственную программу. От выполнения плана производства и реализации продукции зависят такие показатели работы предприятия, как себестоимость, прибыль, рентабельность.

	2009	2010
	план	факт	план	факт
Год	1370	1647	1690	1601
1 квартал	300	335	400	470
2 квартал	320	363	420	295
3 квартал	350	420	420	353
4 квартал	400	529	450	483
Реализация продукции	1370	1736	1690	1612

На основании имеющихся данных проанализируем выполнение плана по выпуску продукции и динамику объема производства и реализации продукции.

Таблица 2. Выполнение плана производства (тыс. руб.)

ГОД	план	факт	В% к лану	Отклонение от плана
2009	1370	1647	120	+277
2010	1690	1601	95	-89

Как видно из таблицы 2, на протяжении рассматриваемого периода план по производству выполняется только в 2009 году.

Объем реализованной продукции является важным показателем деятельности предприятия.

Таблица 3. Выполнение плана реализации (тыс. рублей)

ГОД	план	Факт	В% к лану	Отклонение от плана
2009	1370	1736	127	+366
2010	1690	1612	95	-78

Также как и в анализе выполнения плана производства наблюдаются тенденции снижения реализации продукции. Выполнение плана в 2009 году снизилось и составило 27% (366 тыс. руб.), а в 2010 году план был вообще не выполнен на 5%, что составило в денежном выражении 78 тыс. рублей.

Далее мы проанализируем динамику объема производства и реализации продукции.

Таблица 4. Динамика объема производства

Год	Объем производства	Абсолютный прирост	Темп роста Базисный	Темп роста Цепной
2009	1647	+223	116	116
2010	1601	-46	112	97

Как видно из таблицы динамика объема производства в течении 2 лет то возрастала, то падала. В 2009 году произошло повышение объема производства на 223 тыс. рублей (16%), что составило 1647 тыс. рублей. В 2010 году произошел спад на 46 тыс. рублей (19%), что составило 1601 тыс. рублей.

Таблица 5. Динамика объема реализации

Год	Объем производства	Абсолютный прирост	Темп роста Базисный	Темп роста Цепной
2009	1736	+386	129	129
2010	1612	-124	119	93

Как видно из таблицы динамика объема реализации в течении 2 лет то возрастала, то падала. В 2009 году произошло повышение объема производства на 386 тыс. рублей (29%), что составило 1736 тыс. рублей. В 2010 году произошел спад на 124 тыс. рублей (36%), что составило 1612 тыс. рублей.

Своей наивысшей точки достигают в 2009 году. Предприятие находится на стадии стабильности, происходит насыщение рынка. В 2010 году происходит спад, что свидетельствует о насыщении рынка и накоплении остатков нереализованной продукции.

Если сопоставить объем реализации и объем выпуска продукции видно, что при увеличении объема выпуска есть реальная возможность увеличить объем реализации. Отрицательное влияние на объем продаж оказало увеличение остатков продукции на складах на конец года.

В течение рассматриваемого периода нареканий на качество продукции от покупателей не поступало, что говорит о достаточно высоком качестве продукции.

1.2 Анализ структуры и ритмичности производства

Важное значение при изучении деятельности предприятия имеет анализ ритмичности производства продукции.

Ритмичность - это равномерный выпуск продукции в соответствии с графиком в объеме и ассортименте, предусмотренных планом.

Ритмичная работа является основным условием своевременного выпуска и реализации продукции. Неритмичность ухудшает все экономические показатели:

- Снижается качество продукции;

- Увеличивается объем незавершенного производства и сверхплановые остатки готовой продукции на складах;

- Замедляется оборачиваемость капитала;

- Не выполняются поставки по договорам;

- Не вовремя поступает выручка, из-за чего возникает дефицит денежного потока.

Все это приводит к повышению себестоимости продукции, уменьшению суммы прибыли, ухудшению финансового состояния предприятия.

Проведем анализ ритмичности производства ООО «Алексеево-Лозовское» и полученные результаты сведем в таблицу 6.

Период	2009	2010
	план	факт	Критм	план	факт	Критм
1 кв.	300	335	1,117	400	470	1,175
2 кв.	320	363	1,134	420	295	0,702
3 кв.	350	420	1,2	420	353	0,840
4 кв.	400	529	1,323	450	483	1,073
год	1370	1647	1,202	1690	1601	0,947

Коэффициент ритмичности в динамике падает, что свидетельствует о не стабилизации выпуска продукции. Но если проследить ритмичность по кварталам, то следует, что самым равномерным и результативным является первый квартал. Именно в этот период выпуск продукции фактически совпадает с плановым заданием. В другие периоды показатели ритмичности не стабильны, а именно в 2009 году следует говорить о аритмичности во 2 и 3 квартале. Основными причинами аритмичности являются: тяжелое финансовое состояние ООО «Алексеево-Лозовское», перенасыщение рынка, появление конкурентов.

2. Анализ использования основных производственных фондов

Одним из важнейших факторов повышения эффективности производства в организации является обеспеченность их основными производственными фондами и более полное их использование.

Задачи анализа:

1. Определить обеспеченность организации основными фондами и уровень их использования;

2. Рассчитать влияние использования основных фондов на объем продукции, выпускаемой предприятием;

3. Выявить степень использования производственной мощности предприятия и оборудования;

4. Выявить резервы повышения эффективности использования основных средств.

2.1 Анализ показателей объема основных средств, их динамики и структуры

Для анализа, движения и структуры основных фондов воспользуемся таблицей 7.

Таблица 7. Наличие, движение и структура основных фондов

Группа ОС	Наличие на нач. года	Поступило за год	Выбыло за год	Наличие на кон. года
	Т. руб.	Уд. вес	Т. руб.	Уд. вес	Т. руб.	Уд. вес	Т. руб.	Уд. вес
2008	1,3	100	0	0	0,4	100	0,9	100
2009	0,9	100	0	0	0,4	100	0,5	100
2010	0,5	100	0	0	0,5	100	0	0

Данные таблицы показывают, что в ООО «Алексеево-Лозовское» основные средства на начало 2008 года составляли 1,3 тыс. рублей, за 2008, 2009, 2010 года движения не было, начислялась только амортизация. Важное значение имеет анализ изучения движения и технического состояния ОПФ для этого рассчитаем следующие показатели:

Обновление основных фондов влияет на структуру, техническое состояние, степень их изношенности.

Коэффициент обновления= (Стоимость поступивших ОПФ) / (Стоимость ОПФ на конец периода) (Кобн.);

Кобн.2008 = 0 / 0,9 = 0

Кобн. 2009= 0 / 0,5 = 0

Кобн. 2010= 0 / 0 = 0

Коэффициент выбытия = (Стоимость выбывших ОПФ)/(Стоимость ОПФ на начало периода) (Кв);

Кв.2008= 0,4 / 1,3 = 0,3

Кв. 2009= 0,4/ 0,9 = 0,4

Кв. 2010= 0,5 / 0,5 = 1

Коэффициент прироста= (Сумма прироста ОПФ)/(стоимость ОПФ на начало периода)

Сумма прироста = поступило ОС - выбыло ОС

Кпр. 2008 = -0,4 / 1,3 = -0,3

Кпр. 2009= -0,4/ 0,9 = -0,4

Кпр. 2010= -0,5 / 0,5 = -1

Показатели, характеризующие состояние основных средств - коэффициенты износа и годности.

Коэффициент износа = (Сумма износа ОФ) / (первоначальная стоимость) (Ки);

Ки. 2008 = 0,4 / 0,9 = 0,4

Ки. 2009= 0,4/ 0,5 = 0,8

Ки. 2010= 0,5 / 0 = 0

Как видно, на предприятии высокий коэффициент изношенности ОС, что говорит о его невысоком производственном потенциале.

Коэффициент годности=(Стоимость остаточная ОФ) / Стоимость первоначальная:

Остаточная стоимость = ст-ть на кон. мес. - износ

Кгодн. 2008 = 0,5 / 0,9 = 0,5

Кгодн. 2009= 0,1/ 0,5 = 0,2

Кгодн. 2010= 0 / 0 = 0

2.2 Анализ использования оборудования и производственной мощности предприятия

Под производственной мощностью предприятия подразумевается максимально возможный выпуск продукции предприятия достигнутом или намеченном уровне техники, технологии и организации производства. Анализ работы оборудования характеризуется показателями использования численности, времени работы и мощности.

В ООО «Алексеево-Лозовское» все оборудование арендованное, поэтому расчет не возможен.

Рассчитаем коэффициенты для использования времени работы оборудования:

Календарного фонда времени: Кк.ф. = Тф / Тк

Режимного фонда времени: Кр.ф. = Тф / Тр

Планового фонда времени: Кп.ф. = Тф. / Тп

Под интенсивной нагрузкой оборудования:

К. = (объем продукции, выпущенной в отчетном периоде)/ (максимальный объем продукции)

Обобщающий показатель комплексно характеризующий использование оборудования - это коэффициент интегральной нагрузки. Он представляет собой произведение коэффициентов экстенсивной и интенсивной нагрузки оборудования.

2.3 Анализ эффективности использования основных фондов

Для обобщающей характеристики эффективности использования основных средств служат показатели фондоотдачи, фондоемкости.

Фондоотдача ОФ =(стоимость выпущенной продукции) /(среднегодовая стоимость ОФ (Ф/о)

Ф/о ОФ 2008 = 1424 / 1,3 = 1095

Ф/о ОФ 2009 = 1647 / 0,9 = 1830

Ф/о ОФ 2010 = 1601 / 0,5 = 3202

Фондоемкость - это величина, обратная величине фондоотдачи ОФ. (Ф/е);

Фе ОФ 2008 = 1 / 1095 = 0

Фе ОФ 2009= 1 / 1830 = 0

Фе ОФ 2010 = 1 / 3202 = 0

Повышение эффективности использования основных средств имеет важное значение как источник расширение производства, так как фондоотдача показывает, сколько рублей товарной продукции приходится на 1 рубль основных средств. Пути повышения фондоотдачи:

- Наиболее полное и рациональное использование производственных мощностей;

- Совершенствование структуры и своевременное обновление основных средств;

- Увеличение коэффициента сменности и ликвидация простоев.

Качественным показателем использования основных средств является фондовооруженность. Рост фондовооруженности труда направлен на непосредственное повышение его производительности. Основным фактором фондовооруженности является совершенствование средств труда, повышение эффективности их использования, рост производительности труда.

Рассчитаем коэффициент фондовооруженности.

Фондовооруженность = ОФ / Численность

Фвоор 2008 = 1,3 / 29 = 0,04

Фвоор 2009 = 0,9 / 32 = 0,03

Фвоор 2010 = 0,5 / 28 = 0,02

Основными резервами выпуска продукции и фондоотдачи являются:

- Сокращение целодневных простоев оборудования, приводящее к увеличению среднего количества отработанных дней каждой его единицей за год;

- Повышение коэффициента сменности в результате лучшей организации производства;

- Сокращение внутрисменных простоев;

- Повышение среднечасовой выработки оборудования за счет модернизации, более интенсивного использования.

К резервам роста фондоотдачи относятся:

- Выпуск конкурентоспособной продукции;

- Рост качества продукции;

- Приобретение новой техники;

- Совершенствование технологических процессов.

Амортизация основных фондов - это возмещение балансовой (первоначальной или восстановительной стоимости). Она осуществляется путем включения амортизационных отчислений по утвержденному способу амортизации в издержки производства. Амортизационные отчисления производятся предприятиями, организациями ежемесячно исходя из установленных единых норм отчислений и балансовой стоимости основных фондов по отдельным группам и инвентарным объектам, состоящим на балансе предприятия. Амортизационные отчисления на полное восстановление активной части основных фондов производится в течении нормативного срока их службы или срока, за который балансовая стоимость полностью переносится на издержки обращения.

На предприятии избран метод линейного списания стоимости основных средств. Избранный метод вполне оправдан особенностями деятельности предприятия.

3. Анализ трудовых ресурсов

3.1 Анализ обеспеченности предприятия трудовыми (кадровыми) ресурсами и экономическая оценка их использования. Кадровая политика предприятия

Важным фактором развития производства и увеличения объема производства продукции является использование трудового потенциала. Чтобы определить влияние отдельных трудовых факторов на объем производства используется анализ трудового потенциала.

Задачи анализа заключаются в изучении всех трудовых показателей работы предприятия: обеспеченность кадрами соответствующих специальностей, профессий и квалификаций, механизации трудовых процессов, использования рабочего времени и обобщающего показателя - производительности труда.

Таблица 8. Анализ потребности в трудовых ресурсах

Показатель	Среднесписочная численность работников (чел.)	В% к плану
	план	Факт
	2009	2010		2009	2010		2009	2010
Всего персонал в т.ч.	27	27		29	25		107	93
торговля	17	17		18	16		105	95
Обществ. питание	10	8		10	8		100	100
транспорт	1	-		1	-		100	100

Как видно из таблицы №8 обеспеченность ООО «Алексеево-Лозовское» кадровыми ресурсами по разным категориям персонала относительно одинакова. Так обеспеченность рабочими в 2009 г. по сравнению с планом составила 105%, а в 2010 году опять снизился до 93%.

ООО «Алексеево-Лозовсое» не испытывает недостатка как в руководителях, специалистах как в 2009 и так и в 2010 годах.

Потребность в кадрах на предприятии определяется с помощью данных производственного отдела и системы нормирования труда.

На основе данных отдела кадров (личные карточки работников) был также проверен весь административно-управленческий персонал на соответствие уровня образования занимаемой должности.

3.2 Характеристика движения рабочей силы

Рассчитаем следующие основные показатели и сведем их в таблицу 9:

Коэффициент оборота по приему рабочих (Кпр):

Кпр= Количество принятого на работу персонала / среднесписочную численность персонала

Коэффициент оборота по выбытию (Кв):

Кв = Количество уволившихся работников / Среднесписочная численность персонала

Коэффициент текучести кадров(Кт)

Кт = (Число принятых + Число выбывших) / среднесписочная численность персонала

	2009	2010
	Принято	Уволено	К-т	принято	уволено	К-т
	30	3		25	2
Кпр			1,03			1,00
Кв			0,10			0,08
Кт			1,14			1,08

Среднесписочная численность

2009 г. - 29

2010 г. - 25

Рассчитанные выше коэффициенты показывают, что в 2009 г. показатели ухудшились. На предприятии очень высокая текучесть кадров. На предприятии число работников, уволенных за нарушение трудовой дисциплины отсутствует, все они уволены по собственному желанию.

3.3 Анализ использования трудовых ресурсов

Полноту использования трудовых ресурсов можно оценить по количеству отработанных дней и часов, отработанных одним работником, за анализируемый период времени.

Таблица 10. Использование трудовых ресурсов предприятия

	2009	2010
	план	факт	откл	план	факт	откл
Число календар дней	366	366	0	365	365	0
Нерабочие дни	113	110	-3	112	112	0
Целодневные простои					2	+2
Неявки на работу всего	29	30	+1	29	23	-6
В т.ч. отпуска	24	24	0	24	15	-9
Болезни	5	6	+1	5	8	+3
Итого раб дней	224	226	+2	224	228	+4
Средняя продолжительность раб. времени	8	8	-	8	8	-
Фонд рабочего времени	1792	1808	+16	1792	1824	+32

Как показывают приведенные данные, имеющиеся трудовые ресурсы предприятие использует достаточно полно. В среднем одним рабочим отработано 224 дней вместо 229. Фонд рабочего времени в 2009 году больше планового на 16 часов, в 2010 году больше планового - на 32 часа.

3.4 Анализ производительности труда

Для анализа производительности труда построим следующую таблицу:

Таблица 11. Показатели производительности труда

	2009	2010
	План	факт	откл	план	факт	откл
Товарная продукция тыс. р	1370	1647	+277	1690	1601	-89
Среднесписочная численность	27	29		27	25
Удельный вес рабочих	0,7	0,7	-	0,7	0,7	-
Средняя продолжительность раб. дня	8	8	-	8	8	-
Фонд рабочего времени	1792	1808	+16	1792	1824	+32
Среднедневная выработка	6,1	7,3	+1,2	7,5	7,0	-0,5
Среднечасовая выработка	0,8	0,9	+0,1	0,9	0,9	-
Годовая выработка одного рабочего тыс. р	68,5	78,4	+9,9	84,5	84,3	-0,2
Годовая выработка одного работающего тыс. р	45,7	51,5	+5,8	56,3	57,2	+0,9

По данным таблицы 11 выработка в 2009 году увеличивается, а в 2010 году она меньше плановой.

Кроме того на выполнение плана роста производительности труда по выработке на одного работающего, как и на объем производства в целом, влияет соотношение между среднесписочной численностью всего персонала и численностью рабочих: резервом роста производительности труда является повышение удельного веса рабочих в общей численности промышленно-производственного персонала и улучшение использования рабочего времени по числу дней работы.

Более быстрый рост производительности труда по сравнению с ростом средней заработной платы является важнейшим условием снижения себестоимости продукции и увеличение накоплений. Поэтому важно проанализировать фактически сложившееся за рассматриваемый период

Уменьшение потерь рабочего времени по причинам, зависящим от трудового коллектива, являются резервом увеличения производства продукции, который не требует дополнительных капитальных вложений и позволяет быстро получить результат.

Мощным фактором в направлении роста выпуска продукции является производительность труда - это то количество продукции, которое вырабатывает один человек за единицу времени. Производительность труда характеризует результативность конкретного труда, отражает эффективность целесообразной производственной деятельности человека. Из таблицы 11 видно, что в увеличении производительности труда кроется резерв увеличения объема производства. Именно систематическое невыполнение планов по производительности снижает выпуск продукции.

4. Анализ себестоимости продукции

Важным показателем, характеризующим работу промышленного предприятия является себестоимость продукции. От ее уровня зависят финансовые результаты деятельности предприятий, темпы расширенного производства, финансовое состояние хозяйствующих субъектов. Это обуславливает важное значение анализа себестоимости продукции, работ, услуг. В свою очередь он позволяет выяснить тенденции изменения данного показателя, выполнения плана по его уровню, определить влияние факторов на его прирост и на этой основе дать оценку работы предприятия по использованию возможностей и установить резервы снижения себестоимости продукции.

Себестоимость - это денежное выражение текущих затрат на производство и реализацию продукции, работ и услуг.

Основными задачами анализа себестоимости продукции являются:

- общая оценка планов по снижению себестоимости и материальных затрат;

- исследование причин отклонения от планов;

- изучение структуры и динамики затрат по элементам затрат и калькуляционным статьям;

- выделение резервов снижения себестоимости и их сводный подсчет.

Для анализа себестоимости продукции пользуются в первую очередь данными бухгалтерской отчетности (Отчет о затратах на производство продукции, работ и услуг).

Себестоимость промышленной продукции анализируется в следующей последовательности:

- оценка выполнения плана по обобщающим показателям и их динамики;

- измерение факторов изменения показателей и отдельных статей затрат;

- выявление резервов их снижения.

Первым этапом анализа себестоимости продукции является анализ общей суммы затрат на производство товарной продукции.

Анализ затрат по экономическим элементам позволяет контролировать формирование, структуру и динамику затрат по видам характеризующим их экономическое содержание. С помощью данного анализа намечают главные направления резервов снижения себестоимости в зависимости от материалоемкости, трудоемкости и фондоемкости производства.

Анализ по статьям проводится сравнением фактических затрат с плановыми, пересчитанными на фактический выпуск и ассортимент продукции. Такой анализ способствует выявлению степени важности отдельных элементов затрат в формировании себестоимости продукции, а также рассмотрению сдвигов в структуре затрат, их динамики.

4.1 Анализ себестоимости по элементам затрат

Анализ себестоимости по элементам затрат позволяет осуществлять контроль за формированием, структурой и динамикой затрат по видам, характеризующим их экономическое содержание. Для этого воспользуемся таблицей 12.

Таблица 12. Динамика и структура затрат на производство продукции

Элементы затрат	2009	2010
	всего, тыс. р.	в % к итогу	всего, тыс. р.	в % к итогу
Сырье и основные материалы за вычетом отходов	1152	72	1118	74
Работы и услуги строн. орг-й	79	5	75	5
Топливо	96	6	84	6
Энергия	87	6	78	5
ИТОГО материальных затрат	1414	89	1355	90
Заработная плата основная и дополнительная	115	7	101	7
Отчисления на социальные нужды	41	3	36	2
Амортизация основных средств	4	0	3	0
Прочие расходы	15	1	10	1
ВСЕГО ЗАТРАТ	1589	100	1505	100

Данные таблицы 12 свидетельствуют, что абсолютная сумма затрат увеличивается в 2009 году, а в 2010 году падает, это связано с колебанием объемов производства продукции.

Существенных же изменений в структуре затрат не произошло. Снизилась на сумма амортизации ОФ из-за снижения их балансовой стоимости в результате выбытия.

4.2 Анализ затрат на рубль товарной продукции

Затраты на рубль товарной продукции - важный обобщающий показатель себестоимости продукции. Он может рассчитываться в любой отрасли производства и наглядно показывать прямую связь между себестоимостью и прибылью. Этот показатель исчисляется как отношение полной себестоимости товарной продукции к стоимости произведенной товарной продукции в действующих ценах.

Чтобы проследить влияние себестоимости на объем выпускаемой продукции следует рассчитать затраты на 1 рубль товарной продукции. Они представляют собой показатель, характеризующий уровень себестоимости товарной продукции, а также ее рентабельность. Преимущества этого показателя в том, что он охватывает всю товарную продукцию, обеспечивая увязку себестоимости с ее рентабельностью и рассмотрение динамики этих показателей за ряд лет.

Таблица 13. Расчет затрат на рубль товарной продукции

Показатель	2009 тыс. руб.	2010 тыс. руб.	Изменение тыс. руб
Объем выпуска ТП	1647	1601	-46
Себестоимость ТП	1589	1505	-84
Затраты на 1 руб. ТП	0,964	0,94	-0,024

Из таблицы видно, что объем выпуска ТП в 2010 г. уменьшился по сравнению с 2009 г. на 46 тыс. руб. Полная себестоимость упала на 84 тыс. руб.

Затраты на 1 рубль товарной продукции 2010 года по сравнению с 2009 годом относительно стабильны.

По сравнению с 2009 годом затраты на рубль товарной продукции сократились; за последний год затраты вновь возросли за счет сырья и материалов и прочих расходов (услуги сторонних организаций, налоги относимые на себестоимость продукции).

По затратам на 1 рубль товарной продукции можно определить показатель уровня рентабельности выпущенной продукции. Разность между рублем и затратами показывает ожидаемую прибыль (убыток), а отношение этой разности к затратам показывает уровень рентабельности выпущенной продукции.

Для того, чтобы снизить затраты на рубль товарной продукции, необходимо повысить объем выпуска.

Анализ материальных затрат по калькуляциям проводится для изделий с низкой рентабельностью и изделий, где фактическая себестоимость выше плановой.

На предприятии ООО «Алексеево-Лозовское» строго соблюдается нормирование материальных затрат, поэтому следует говорить не о натуральных показателях, а о стоимостных, так как плановая сумма затрат будет ниже фактической. Именно эта разница и является отклонением фактической себестоимости от плановой.

Основными резервами снижения себестоимости продукции являются:

- повышение уровня производительности труда и как результат увеличение производства продукции. При увеличении объема производства продукции возрастают лишь переменные затраты (прямая заработная плата рабочих, прямые материальные расходы и другие), сумма же постоянных расходов не изменится, в результате снижается себестоимость изделий;

- экономное использование сырья, материалов, электроэнергии, топлива, оборудования, сокращение непроизводственных расходов. Резервы сокращения затрат выявляются по каждой статье расходов за счет конкретных организационно-технических мероприятий, которые будут способствовать экономии заработной платы, сырья, материалов, энергии и другие.

5. Анализ прибыли и рентабельности ООО «Алексеево-Лозовское»

В процессе анализа используются следующие показатели прибыли: валовая прибыль; прибыль от реализации продукции, товаров, услуг; балансовая прибыль; налогооблагаемая прибыль; чистая прибыль; нераспределенная прибыль.

Валовая прибыль (маржинальная прибыль) - это разность между выручкой (нетто) и прямыми производственными затратами по реализованной продукции.

Прибыль от реализации продукции представляет собой разность между суммой валовой прибыли и постоянными расходами отчетного периода.

Балансовая (общая) прибыль включает финансовые результаты от реализации продукции, работ и услуг, доходы и расходы от финансовой и инвестиционной деятельности, внереализационные доходы и расходы.

Налогооблагаемая прибыль - это разность между балансовой прибылью и суммой прибыли, облагаемой налогом на доход (по ценным бумагам и от долевого участия в совместных предприятиях), а также суммы льгот по налогу на прибыль в соответствии с налоговым законодательством, которое периодически пересматривается.

Чистая прибыль - прибыль, остающаяся в распоряжении предприятия после уплаты всех налогов, экономических санкций и отчислений в благотворительные фонды.

Нераспределенная прибыль - это чистая прибыль за минусом ее использованной суммы на накопление и потребление.

В процессе анализа необходимо изучить состав балансовой прибыли, ее структуру, динамику и выполнение плана за отчетный год (табл. 14). При изучении динамики прибыли следует учитывать инфляционные факторы изменения ее суммы. Для этого выручку корректируют на средневзвешенный индекс роста цен на продукцию предприятия в среднем по отрасли, а затраты по реализованной продукции уменьшают на их прирост в результате повышения цен на потребленные ресурсы за анализируемый период.

Таблица 14. Анализ состава, динамики и выполнения плана прибыли

Показатели	2009	2010	2010 к 2009
Выручка (нетто) от реализации товаров	8640	9226	106,7
Себестоимость реализованной продукции	6414	6876	107,2
Валовый доход	2226	2350	105,6
Расходы периода (коммер-е, управл-е)	1923	2104	109,4
Прибыль от реализации	303	246	81,2
Прибыль отчетного года	268	233	87
Прибыль, остающаяся в распоряжении орг-ции	204	140	68,6

Из данных таблицы 14 следует, что прибыль 2010 года по сравнению с 2009 годом уменьшилась на 31,4%, что привело также к соответственному уменьшению прибыли, остающейся в распоряжении предприятия.

5.1 Анализ рентабельности деятельности ООО «Алексеево-Лозовское»

Показатели рентабельности характеризуют эффективность работы предприятия в целом, доходность различных направлений деятельности, окупаемости затрат и т.д. Они более полно, чем прибыль, характеризуют окончательные результаты хозяйствования, потому что их величина показывает соотношение эффекта с наличными или использованными ресурсами. Их применяют для оценки деятельности предприятия и как инструмент в инвестиционной политике и ценообразовании.

При анализе коэффициентов рентабельности и деловой активности ООО «Алексеево-лозовское» использованы характеристики коэффициентов, представленных в таблице:

Таблица 15. Результаты расчетов коэффициентов рентабельности и деловой активности

Коэффициент	Порядок расчета	2009 год	2010 год
Рентабельность продаж	Стр. 140 ф №2/стр. 010 ф №2	0,019	0,082
Рентабельность внеоб. Активов	Стр. 140 ф №2/стр. 190 ф №1	239	0
Рентабельность собственного капитала	Стр. 140 ф №2/стр. 490 ф №1	0,5149	0,9221
Общая Оборачиваемость капитала	стр. 010 ф №2/стр. 699 ф №1	9,7167	5,5254
Оборачиваемость мобильных средств	стр. 010 ф №2/ стр. 290 ф №1	9,7243	5,5254
Оборачиваемость матер. Оборотных средств	стр. 010 ф №2/ стр. 210 ф №1	10,8526	7,1311
Оборачиваемость дебиторской задолженности	стр. 010 ф №2/ стр. 240 ф №1	101,62	28,42
Срок оборота Деб. Зад-ти в днях	365 дн.*стр. 240ф №1/ стр. 010 ф №2	3,5917	12,8418
Оборачиваемость кредиторской задолженности	стр. 010 ф №2/ стр. 620 ф №1	29,8057	22,6934
Срок оборота Кред. Зад-ти в днях	365 дн.*стр. 620ф №1/ стр. 010 ф №2	12,2460	16,0839
Оборачиваемость собственного капитала	стр. 010 ф №2/ стр. 490 ф №1	26,8393	11,2679
Рентабельность всего капитала	стр. 140 ф №2/ стр. 699 ф №1	0,1864	0,4521

Коэффициент рентабельности продаж характеризует эффективность производственной и коммерческой деятельности: сколько прибыли имеет предприятие с рубля продаж.

Коэффициент рентабельности продаж в ООО «Алексеево-Лозовское» низок, что свидетельствует о малом спросе на товар. В 2009 году он снизился на 0,019, но в 2010 году коэффициент повысился на 0,063, что составило 0,083. Руководству предприятия нужно расширить сеть своих торговых точек, увеличив этим объем продаж или просмотреть ценовую политику.

Коэффициент общей оборачиваемости капитала наивысшей своей точки достиг в 2009 году, что составляет 9,7167. По сравнению с 2010 годом коэффициент снизился на 4,1913, что составило 5,5254. Это свидетельствует о неэффективном использовании имущества предприятия.

Аналогично снижаются коэффициенты оборачиваемости мобильных средств и материальных оборотных средств, т.е. снизилась эффективность их использования.

Скорость оборотов дебиторской задолженности стремительно уменьшается. Если в 2009 году она составляла 101,62, то в 2010 году она резко падает до 28,42, что показывает увеличение объема коммерческого кредита, предоставляемого покупателям.

Если рассмотреть срок оборота дебиторской задолженности, то из таблицы видно, что она повышается. В 2009 он составлял 3,5917, а в 2010 году он уже составлял 12,8418. Это говорит о том, что покупатели рассчитываются за предоставленный товар с большой отсрочкой платежа.

В абсолютной противоположности происходит с оборачиваемостью и сроком оборота кредиторской задолженности. Оборачиваемость кредиторской задолженности стремительно растет, а срок оборота кредиторской задолженности падает. Это означает увеличение скорости оплаты задолженностей предприятия и срока возврата долгов предприятия.

Коэффициент оборачиваемости собственного капитала уменьшается с 38,8822 до 11,2679, что отражает тенденцию бездействию собственных средств.

5.3 Анализ структуры пассива и актива баланса

Финансовое состояние предприятие выражается в соотношении структуры его активов и пассивов, т.е. средств предприятия и их источников. Основные задачи анализа финансового состояния - определения качества финансового состояния, изучение причин его улучшения или ухудшения за период, подготовка рекомендации по повышению финансовой устойчивости и платежеспособности предприятия.

Анализ структуры пассивов производится в его взаимосвязи с анализом источников формирования оборотных средств. При этом долгосрочные заемные средства в силу своего преимущественного использования для формирования основных фондов и прочие источники формирования оборотных средств (доходы будущих периодов) также могут учитываться в составе собственных источников средств. При анализе структуры пассива определяется соотношение между заемными и собственными источниками средств предприятия.

Таблица 16. Анализ структуры пассивов баланса

Статьи баланса	Абс. величины, тыс. руб.	Изменения
		Абс. вел.	Уд. Вес
	2008	2009	2010	2009 к 2008	2010 к 2009	2009 к 2008	2010 к 2009
Капитал и резервы	318	451	714	133	263	17,7	12,8
Краткоср. пассивы	721	882	905	161	23	-17,7	-12,8
В т.ч.
Заемные средства	20	27	-	7	-27	15,6	-4,6
Кредит. задолженность	721	855	905	134	50	-33,3	-8,2
Баланс	1780	1333	1619	1,6	298,2	-	-

На основании проведенного анализа в таблице 16 видно, что собственный капитал стремительно растет за счет полученной прибыли, которая осталась нераспределенной.

Если в 2008 году собственный капитал составлял 118 т.р., то в 2009 году он повысился на 114,1 т.р. (17,7%) и составил 232,1 т.р., то в 2010 году он еще повысился на 228,5 т.р. (12,8%) и составил 460,6 т.р. Долгосрочных пассивов на предприятии не имеется. Если говорить о краткосрочных пассивах, то они то падают, то немного увеличиваются. Заемные средства (кредит в банке) за три года увеличиваются со 100 т.р. до 250 т.р., т.е. предприятие нуждается в оборотных средствах, а кредиторская задолженность уменьшается с 421,5 т.р. до 228,7 т.р., что говорит о платежеспособности предприятия.

В целом краткосрочные пассивы в 2008 году составляли 521,5 т.р., в 2009 году уменьшились на 112,5 т.р. (17,7%), а в 2010 году опять увеличились на 69,7 (12,8%).

В целом средства пассива баланса за три года увеличились, в 2008 году они составляли 639,5 т.р., в 2009 году увеличились на 1,6 т.р., а в 2010 году еще увеличились на 298,2 т.р., что составило 939,3 т.р.

Основную долю в пассиве баланса занимают краткосрочные пассивы, в частности кредиторская задолженность 65,9% в 2008 году, 32,6% в 2009 году, и 24,4% в 2010 году.

Капитал и резервы составляют на конец анализируемого периода меньше 50% пассивов, что свидетельствует о том, что в случае предъявления требований всеми кредиторами ООО «Алексеево-Лозовское» не сможет их удовлетворить полностью.

Однако, с каждым годом они возрастают и почти достигают 50%. Если в 2008 году они составляли всего 18,5%, то в 2009 году они увеличились на 17,7%, что составило 36,2%, а в 2010 году они уже составляют 49%.

Таким образом, у ООО «Алексеево-Лозовское» на конец 2010 года ситуация стабилизировалась, практически уравнялись и собственные и заемные средства.

Таблица 17. Проведем оценку рыночной устойчивости

Коэффициент	Норм. огранич	Порядок расчета	2008 г.	2009 г.	2010 г.
К-т финансовой независимости (автономии)	>0.5	Стр. 490 / стр. 700	0,179	0,338	0,441
К-т финанс. активности (Соотношение заемных и собственных средств)	Max1	(Стр. 590 + стр. 690)/стр. 490	4,419	1,762	1,039
К-т маневренности собственного капитала	-	(стр. 490 + стр. 640+стр. 650 - стр. 190) / стр. 490 + стр. 640+стр. 650	0,992	0,999	1,0
Обеспеченности запасов собст. Средствами	1	(Стр. 490 + стр. 690 - стр. 190)/(стр. 210)	1,680	1,116	1,269

Коэффициент автономии показывает на сколько предприятия зависит тот заемного капитала, чем больше у предприятия собственных средств, тем легче ему справиться с неурядицами на рынке.

В ООО «Алексеево-Лозовское» коэффициент автономии не соответствует нормативу (более 50% к итогу баланса). В 2008 году он составляет 0,179, в 2009 году 0,338, а в 2010 году он приближается к нормативу 0,441.

Увеличение этого показателя произошло из-за увеличения собственных средств за счет нераспределенной прибыли. Именно это вызвало снижение коэффициента финансовой активности.

Коэффициент маневренности остается на протяжении трех лет стабильным и равным 1, что свидетельствует о мобильности собственных средств предприятия и свободе в маневренности этими средствами.

Коэффициент обеспеченности запасов и затрат собственными источниками выше нормы, что подтверждает обеспеченность запасами.

В целом оценка рыночной устойчивости свидетельствует об улучшении ситуации за анализируемый период.

Таблица 18. Анализ структуры актива баланса

Статьи баланса	Абс. величины, тыс. руб.	Изменения
		Абс. вел.	Уд. Вес
	2008	2009	2010	2009 к 2008	2010 к 2009	2009 к 2008	2010 к 2009
Внеоборотные активы	0,9	0,5	-	-0,4	-0,5	0	-0,1
Оборотные активы в т.ч.	638,6	640,6	939,3	2	298,7	0	0,1
Запасы и НДС	586,9	574,0	727,8	-12,9	153,8	-2,3	-12
Дебиторская задолж-ть	39,8	61,3	182,6	21,5	121,3	3,4	9,8
Денежные средства	11,9	5,3	28,9	-6,6	23,6	-1,1	2,3
Баланс	639,5	641,1	939,3	1,6	298,2	-	-

На основании таблицы 18 проведем анализ актива баланса.

Внеоборотные активы в структуре активов баланса составляют в 2008 и 2009 годах всего 0,1. Все внеоборотные активы арендуемые.

Так что основную часть активов баланса составляют оборотные активы. В 2008 и 2009 годах они составляли 99,9%, а в 2010 году 100%. Главную часть в оборотных активах занимают запасы, но они на протяжении трех лет уменьшаются. Если в 2008 году они составляли 586,9 т.р. (91,8%), то в 2009 году они снизились на 12,9 т.р. (2,3%), а в 2010 году они увеличились на 153,8 т.р., но в процентном отношении к итогу баланса уменьшаются на 12%.

Дебиторская задолженность увеличивается с 39,8 до 182,6 т.р., т.е. на 142,8 т.р (13,2%), что свидетельствует о неплатежеспособности потребителей продукции ООО «Алексеево-Лозовское».

Доля денежных средств то повышается, то падает, что говорит о нестабильности в структуре актива баланса. В 2008 году они составляли 11,9 т.р. (0,8%), в 2009 году уменьшились на 6,6 т.р (1,1%), а в 2010 году увеличились на 23,6 т.р. (2,3%), что в конечном итоге составило 28,9 т.р. (3,1%).

Если говорить в целом о структуре актива баланса, то она аналогична структуре пассива баланса.

6. Анализ финансового состояния предприятия

Главная цель анализа - своевременно выявлять и удалять недостатки в финансовой деятельности и находить резервы улучшения финансового состояния предприятия и его платежеспособности.

Финансовые результаты деятельности предприятия характеризуются суммой полученной прибыли и уровнем рентабельности. Чем больше величина прибыли и выше уровень рентабельности, тем эффективнее функционирует предприятие, тем устойчивее его финансовое состояние. Поэтому поиск резервов увеличения прибыли и рентабельности является одной из основных задач в любой сфере бизнеса. Большое значение в процессе управления финансовыми результатами отводится экономическому анализу, основными задачами которого являются:

- систематический контроль за формированием финансовых результатов;

- определение влияния как объективных, так субъективных факторов на финансовые результаты;

- выявление резервов увеличения суммы прибыли и уровня рентабельности и прогнозирование их величины;

- оценка работы предприятия по использованию возможностей увеличения прибыли и рентабельности;

- разработка мероприятий по освоению выявленных резервов.

Основные источники информации для анализа: данные аналитического бухгалтерского учета по счетам результатов, «Отчет о прибылях и убытках» (форма №2), «Отчет о движении капитала» (форма №3), а также соответствующие таблицы бизнес-плана предприятия.

6.1 Анализ платежеспособности и ликвидности предприятия

Платежеспособность предприятия выступает в качестве внешнего проявления финансовой устойчивости, сущностью которой является обеспеченность оборотных активов долгосрочными источниками формирования. Для оценки платежеспособности предприятия используются три относительных показателя, различающиеся набором ликвидных активов рассматриваемых в качестве покрытия краткосрочных обязательств.

Рассмотрим коэффициенты ликвидности и сведем их в таблицу 19.

Коэффициент	Нормат. ограничение	Порядок расчета	2008 г.	2009 г.	2010 г.
Абсолютной Ликвидности	Min0.2	(стр. 260 + стр. 250)/(стр. 610 + стр. 620+стр. 630 + стр. 660+стр. 670)	0,023	0,013	0,060
Текущей ликвидности	>1	(стр. 240 + стр. 250+ стр. 260)/ (стр. 610 + стр. 620+стр. 630 + стр. 660+стр. 670)	0,099	0,163	0,442
Покрытия	Min2	(стр. 210 + стр. 240+стр. 250+ стр. 260)/ (стр. 610 + стр. 620+стр. 630 + стр. 660+стр. 670)	1,225	1,566	1,962
Общей платежеспособности	>2	(Стр. 190 + стр. 290)/(стр. 460 + стр. 590+стр. 690 - стр. 640 - стр. 650)	1,155	1,295	1,384

Мгновенную платежеспособность предприятия характеризует коэффициент абсолютной ликвидности, показывающий, какую часть краткосрочной задолженности может покрыть организация за счет имеющихся денежных средств и краткосрочных финансовых вложений, быстро реализуемых в случае надобности.

Платежеспособность предприятия с учетом предстоящих поступлений от дебиторов характеризует коэффициент текущей ликвидности. Он показывает, какую часть текущей задолженности организация может покрыть в ближайшей перспективе при условии полного погашения дебиторской задолженности. Нормальное ограничение означает, что денежные средства и предстоящие поступления от текущей деятельности должны покрывать текущие долги. Для повышения уровня текущей ликвидности необходимо способствовать роту обеспеченности запасов собственными оборотными средствами, для чего следует увеличить собственные оборотные средства и обоснованно снижать уровень запасов.

Прогнозируемые платежные возможности организации при условии погашения краткосрочной дебиторской задолженности и реализации имеющихся запасов (с учетом компенсации осуществленных затрат) отражает коэффициент покрытия. Уровень коэффициента покрытия непосредственно определяется наличием долгосрочных источников формирования запасов. Для повышения уровня коэффициента покрытия необходимо пополнять реальный собственный капитал предприятия и обоснованно сдерживать рост внеоборотных активов и долгосрочной дебиторской задолженности. В отличие от коэффициентов абсолютной и текущей ликвидности, показывающих мгновенную и текущую платежеспособность, коэффициент покрытия отражает прогноз платежеспособности на относительно отдаленную перспективу.

Различные показатели ликвидности не только дают разностороннюю характеристику платежеспособности предприятия при разной степени учета ликвидных активов, но и отвечают интересам различных внешних пользователей аналитической информации.

Общая платежеспособность предприятия определяется как способность покрыть все обязательства предприятия (краткосрочные и долгосрочные) всеми ее активами. Основным фактором, обуславливающим общую платежеспособность, является наличие у предприятия реального собственного капитала.

Заключение

По результатам анализа финансово-хозяйственной деятельности ООО «Алексеево-Лозовское» можно сделать следующие выводы.

В течении периода с 2009 по 2010 г. объем производства и реализации продукции возрастал, но в 2010 г. наблюдается снижение. Это связано с появлением конкурентов, на ранке происходит перенасыщение. Выполнение плана происходит в 2009 году. В 2010 году план по реализации и производству выполнен только на 95%.

Что касается трудовых ресурсов, то при анализе выяснилось, что предприятие использует их достаточно полно.

Финансовый анализ деятельности ООО «Алексеево-Лозовское» показал, что финансовая устойчивость постепенно повышается. Так в течении 2 лет повышается коэффициент автономии предприятия, но не достигает нормативного уровня, поэтому руководству предприятия следует обратить внимание на наращивание собственного капитала.

Судя по рассчитанным в ходе анализа финансовым коэффициентам ООО «Алексеево-Лозовское» имеет достаточно стабильное положение.

Для улучшения финансового положения предприятия необходимо:

1. Следить за соотношением дебиторской и кредиторской задолженности. Значительное превышение дебиторской задолженности создает угрозу финансовой устойчивости предприятия и делает необходимым привлечение дополнительных источников финансирования;

2. По возможности ориентироваться на увеличение количества заказчиков с целью уменьшения масштаба риска неуплаты, который значителен при наличии монопольного заказчика;

3. Контролировать состояние расчетов по просроченным задолженностям. В условиях инфляции всякая отсрочка платежа приводит к тому, что предприятие реально получает лишь часть стоимости выполненных работ. Поэтому необходимо расширить систему авансовых платежей.

Своевременно выявлять недопустимые виды дебиторской и кредиторской задолженности, к которым в первую очередь относятся: просроченная задолженность поставщикам и просроченная задолженность покупателей свыше трех месяцев, просроченная задолженность по оплате труда и платежам в бюджет, внебюджетные фонды.

ритмичность производство трудовой финансовый

Список литературы

1. Налоговый кодекс РФ. Часть первая / Федеральный закон РФ от 31 июля 1998 г. с изм. и доп. от 26.11.2008 г. // Собрание законодательства Российской Федерации. - 2008. - №39. - Ст. 3114.

2. Налоговый кодекс РФ. Часть вторая / Федеральный закон РФ от 05 августа 2000 г. с изм. и доп. от 30.04.2008 // Собрание законодательства Российской Федерации. - 2008. - №38. - Ст. 3340.

3. Федеральный закон №2116-1 от 27.12.1991 «О налоге на прибыль предприятий и организаций».

4. Абрютина, М.С. Анализ финансово-экономической деятельности предприятия. Учебно-практическое пособие. / М.С. Абрютина. - М.: Издательство «Дело и сервис», 2008. - 520 с.

5. Артеменко, В.Г. Финансовый анализ. / В.Г. Артеменко, М.В. Беллендир. - М.: ДИС, 2008. -205 с.

6. Басовский, М.Е. Комплексный экономический анализ хозяйственной деятельности. / М.Е. Басовский. - М.: ИНФРА-М, 2009. -366 с.

7. Бердникова, Т.Б. Анализ и диагностика финансово-хозяйственной деятельности предприятий. / Т.Б. Бердникова. - М.: ИНФРА-М, 2008, - 275 с.

8. Глазунов, В.Н. Анализ финансового состояния предприятия. / В.Н. Глазунов. // Финансы. - 2008. - №2. - С. 13-21.

9. Донцова, Л.В. Анализ финансовой отчетности. / Л.В. Донцова, Н.А. Никифорова. - М.: Дело и сервис, 2007. - 336 с.

10. Ермолович, Л.Л. Анализ финансово-хозяйственной деятельности предприятия. / Л.Л. Ермолович. - Мн.: БГЭУ, 2008. - 265 с.

11. Ефимова, О.В. Анализ финансовой отчетности. / О.В. Ефимова. - М.: Омега-Л, 2008. - 408 с.

12. Ковалёв, А.И. Анализ хозяйственного состояния предприятия. / А.И. Ковалёв. - Изд. 3-е, испр. и доп. - М.: Центр экономики и маркетинга, 2008. -415 с.

13. Любушин, Н.П. Анализ финансово-экономической деятельности предприятия. / Н.П. Любушин, В.Б. Лещева, В.Г. Дьякова. - М.: ЮНИТИ-ДАНА, 2008. - 471 с.

14. Маканьян, Э.А. Финансовый анализ. / Э.А. Маканьян. - М.: «Приор», 2008. - 466 с.

15. Павлова, Л.П. Финансовый менеджмент. Российская практика. / Л.Н. Павлова. - М.: Перспектива, 2008. - 264 с.

Размещено на Allbest.ru