Экономический анализ
Структурно-динамический анализ активов и пассивов организации. Динамика состояния пассивов и их группировка по срочности оплаты. Структурно-динамический анализ расходов по обычным видам деятельности. Интенсификация использования финансовых ресурсов.
| Рубрика | Экономика и экономическая теория |
| Вид | контрольная работа |
| Язык | русский |
| Дата добавления | 01.05.2011 |
| Размер файла | 91,8 K |
Отправить свою хорошую работу в базу знаний просто. Используйте форму, расположенную ниже
Студенты, аспиранты, молодые ученые, использующие базу знаний в своей учебе и работе, будут вам очень благодарны.
Размещено на http://www.allbest.ru/
Министерство образования и науки РФ
Филиал Государственного образовательного учреждения высшего профессионального образования Всероссийского заочного финансово-экономического института в г.Туле
Контрольная работа
по дисциплине Экономический анализ
Вариант №3
Выполнил: студент 5 курса
факультет: финансово-кредитный
специальность: финансы и кредит
специализация: банковское дело
группа: дневная
Тула 2010 г.
Задание №1. Структурно-динамический анализ активов и пассивов организации
Необходимо оценить динамику состава и структуры активов и пассивов организации. Исходные данные об имущественном положении и источниках финансирования активов организации содержатся в бухгалтерском балансе (форма №1) [1, с. 58-60].
Заполним таблицу 1 данными об активах и пассивах организации на начало и конец года. Изменение (+,-) находим по формуле (на примере внеоборотных активов):
,
ВА -- внеоборотные активы.
Темп роста (снижения) вычисляется по формуле:
Структура активов и пассивов показывает, какой удельный вес имеют отдельные статьи в общем итоге. Вычисляется по формуле (на примере доли внеоборотных активов в активах на начало года):
,
А -- активы.
Изменение структуры означает, на сколько процентов изменилась доля отдельной статьи актива или пассива на протяжении года. Вычисляется по формуле:
Остальные расчеты производятся аналогично в табл. 1.
Таблица 1. Структурно-динамический анализ активов и пассивов организации (по данным формы №1).
|
Показатель |
Остатки по балансу, тыс. руб. |
Темп роста (снижения), % |
Структура активов и пассивов, % |
|||||
|
на начало года |
на конец года |
изменение (+,-) |
на начало года |
на конец года |
изменение (+,-) |
|||
|
Активы |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
1. Внеоборотные активы -- всего |
914 180 |
1 305 070 |
390 890 |
142,76 |
44,26 |
50,86 |
6,60 |
|
|
В том числе: |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
1.1 Нематериальные активы |
14 290 |
22 960 |
8 670 |
160,67 |
1,56 |
1,76 |
0,20 |
|
|
1.2 Основные средства |
899 890 |
1 282 110 |
382 220 |
142,47 |
98,44 |
98,24 |
-0,20 |
|
|
1.3 Незавершенное строительство |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
1.4 Доходные вложения в материальные ценности |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
1.5 Долгосрочные финансовые вложения |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
1.6 Отложенные налоговые активы |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
1.7 Прочие внеоборотные активы |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
2. Оборотные активы -- всего |
1 151 170 |
1 260 880 |
109 710 |
109,53 |
55,74 |
49,14 |
-6,60 |
|
|
В том числе: |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
2.1 Запасы |
434 457 |
473 594 |
39137 |
109,01 |
37,74 |
37,56 |
-0,18 |
|
|
2.2 Налог на добавленную стоимость по приобретенным ценностям |
133 |
106 |
-27 |
79,70 |
0,01 |
0,01 |
0,00 |
|
|
2.3. Дебиторская задолженность (платежи по которой ожидаются более чем через 12 месяцев после отчетной даты) |
338 076 |
333 145 |
-4931 |
98,54 |
29,37 |
26,42 |
-2,95 |
|
|
2.4 Дебиторская задолженность (платежи по которой ожидаются в течение 12 месяцев после отчетной даты) |
311 124 |
384 955 |
73831 |
123,73 |
27,03 |
30,53 |
3,50 |
|
|
2.5. Краткосрочные финансовые вложения |
52 150 |
47 044 |
-5106 |
90,21 |
4,53 |
3,73 |
-0,80 |
|
|
2.6. Денежные средства |
15 230 |
22 036 |
6806 |
144,69 |
1,32 |
1,75 |
0,42 |
|
|
2.7. Прочие оборотные активы |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
Итого активов |
2 065 350 |
2 565 950 |
500600 |
124,24 |
100,00 |
100,00 |
-- |
|
|
Пассивы |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
1. Капитал и резервы -- всего |
991 888 |
1 334 774 |
342886 |
134,57 |
48,03 |
52,02 |
3,99 |
|
|
В том числе: |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
1.1. Уставный капитал |
1 100 |
1 100 |
0 |
100,00 |
0,11 |
0,08 |
-0,03 |
|
|
1.2. Собственные акции, выкупленные у акционеров |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
1.3. Добавочный капитал |
563 783 |
563 783 |
0 |
100,00 |
56,84 |
42,24 |
-14,60 |
|
|
1.4. Резервный капитал |
54 |
48 |
-6 |
88,89 |
0,01 |
0,00 |
0,00 |
|
|
1.5. Нераспределенная прибыль (непокрытый убыток) |
426 951 |
769 843 |
342892 |
180,31 |
43,04 |
57,68 |
14,63 |
|
|
2. Обязательства -- всего |
1 073 462 |
1 231 176 |
157714 |
114,69 |
51,97 |
47,98 |
-3,99 |
|
|
В том числе: |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
2.1. Долгосрочные обязательства |
624 262 |
799 426 |
175164 |
128,06 |
58,15 |
64,93 |
6,78 |
|
|
2.1.1. Займы и кредиты |
624 262 |
799 426 |
175164 |
128,06 |
100,00 |
100,00 |
0,00 |
|
|
2.1.2. Отложенные налоговые обязательства |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
2.1.3. Прочие долгосрочные обязательства |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
2.2. Краткосрочные обязательства |
449 200 |
431 750 |
-17450 |
96,12 |
41,85 |
35,07 |
-6,78 |
|
|
2.2.1. Займы и кредиты |
120 000 |
100 000 |
-20000 |
83,33 |
26,71 |
23,16 |
-3,55 |
|
|
2.2.2. Кредиторская задолженность |
328 833 |
331 354 |
2521 |
100,77 |
73,20 |
76,75 |
3,54 |
|
|
2.2.3. Задолженность перед участниками (учредителями) по выплате доходов |
66 |
72 |
6 |
109,09 |
0,01 |
0,02 |
0,00 |
|
|
2.2.4. Доходы будущих периодов |
301 |
324 |
23 |
107,64 |
0,07 |
0,08 |
0,01 |
|
|
2.2.5. Резервы предстоящих расходов |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
2.2.6. Прочие краткосрочные обязательства |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
Итого пассивов |
2 065 350 |
2 565 950 |
500600 |
124,24 |
100,00 |
100,00 |
-- |
Данные таблицы показывают, что к концу года объем активов вырос на 24,24% по сравнению с началом года. Внеоборотные активы выросли на 42,76%, но значительных колебаний в их структуре не произошло: по прежнему наибольший удельный вес занимают основные средства ( от 98,44% до 98,24% от ВА на протяжении года).
Оборотные активы возросли за год на 9,53%. В их структуре наиболее существенную роль играют запасы и дебиторская задолженность, долго- и краткосрочная (рис. 1, 2).
Рис. 1. Структура ОА на начало года.
Рис. 2. Структура ОА на конец года.
Собственный капитал и резервы по сравнению с началом года увеличился на 34,57%. Наблюдается рост нераспределенной прибыли (на 80,31% по сравнению с началом года). Доля нераспределенной прибыли в структуре собственного капитала за год увеличилась на 14,63%.
Долгосрочные обязательства организации за год возросли на 28,06% за счет долгосрочных займов и кредитов. Наблюдается снижение краткосрочных обязательств организации.
Задание №2. Динамика состояния пассивов и их группировка по срочности оплаты
Сгруппируем пассивы по срочности оплаты на основании данных, приведенных в бухгалтерском балансе организации. [1, с. 58-60]
1. П1 -- наиболее срочные обязательства, рассчитываются по формуле [2, с. 241]:
П1 = КЗ,
КЗ -- краткосрочная кредиторская задолженность (стр. 620 ББ)
2. П2 -- краткосрочные обязательства.
П2 = ККЗ+ЗУ+ПКО, где
ККЗ -- краткосрочные кредиты и займы (стр. 610 ББ)
ЗУ -- задолженность перед учредителями (стр. 630 ББ)
ПКО -- прочие краткосрочные обязательства (стр. 660 ББ)
3. П3 -- долгосрочные обязательства.
П3 = ДО,
ДО -- долгосрочные обязательства (стр. 590 ББ, т.е. весь раздел IV).
4. П4 -- собственный капитал и другие постоянные пассивы.
П4 = СК,
СК -- собственный капитал (стр. 490+640+650 ББ), т.к.
СК = собственный капитал и резервы + доходы будущих периодов + резервы предстоящих расходов.
В сумме П1+П2+П3+П4 равны валюте баланса.
Удельный вес и изменение находятся аналогично Заданию №1.
Таблица 2. Динамика состояния пассивов и их группировка по срочности оплаты.
|
Пассивы |
Строка баланса |
Остатки по балансу, тыс. руб. |
Темпы прироста (снижения), % |
Удельный вес в составе пассивов, % |
изменение (+,-) |
||||
|
на начало года |
на конец года |
на начало года |
на конец года |
тыс. руб. |
% |
||||
|
П-1: Наиболее срочные обязательства |
620 |
328 833 |
331 354 |
0,77 |
15,92 |
12,91 |
2 521 |
-3,01 |
|
|
П-2: Краткосрочные обязательства |
610+630+660 |
120 066 |
100 072 |
-16,65 |
5,81 |
3,90 |
-19 994 |
-1,91 |
|
|
П-3: Долгосрочные обязательства |
590 |
624 262 |
799 426 |
28,06 |
30,23 |
31,16 |
175 164 |
0,93 |
|
|
П-4: Собственные средства |
490+640+650 |
992 189 |
1 335 098 |
34,56 |
48,04 |
52,03 |
342 909 |
3,99 |
|
|
Баланс |
700 |
2 065 350 |
2 565 950 |
24,24 |
100 |
100 |
500 600 |
- |
|
|
коэффициент текущей ликвидности |
2,5644 |
2,9226 |
Х |
0,3582 |
Коэффициент текущей ликвидности характеризует степень обеспеченности (покрытия) всеми оборотными активами краткосрочных обязательств организации. Вычисляется по формуле:
,
КО -- краткосрочные обязательства. КО = стр. 610+620+630+660 или
КО = П1+П2.
КОн.г.= 448 899 тыс. руб.
КОк.г.= 431 426 тыс. руб.
Значение коэффициента текущей ликвидности должно быть больше или равно 2. В данном случае, Ктек.ликв как на начало, так и на конец года больше 2 (2,5644?2; 2,9226?2).
Наибольшую долю в пассивах организации занимает группа П4 «Собственные средства», на втором месте -- П3 «Долгосрочные обязательства».
Задание №3. Структурно-динамический анализ расходов по обычным видам деятельности
Заполним таблицу 3 данными из приложения к бухгалтерскому балансу. [1, с. 63] Данные об объеме выручки возьмем из отчета о прибылях и убытках. [1, стр. 61]
Доля и изменение находятся по формулам (см. задание №1).
Затраты на один рубль продаж определяются через отношение определенных затрат к выручке от продаж. Например,
,
N -- выручка от продаж.
Таблица 3. Структурно-динамический анализ расходов по обычным видам деятельности.
|
Показатель |
Предыдущий год |
Отчетный год |
изменение (+,-) |
Затраты на 1 руб. продаж |
||||||
|
тыс. руб. |
% |
тыс. руб. |
% |
тыс. руб. |
% |
предыдущий год |
отчетный год |
изменение |
||
|
1. Материальные затраты |
2 649 350 |
49,84 |
2 551 060 |
46,04 |
- 98 290 |
-3,80 |
0,4119 |
0,3745 |
-0,0373 |
|
|
2. Расходы на оплату труда |
1 446 840 |
27,22 |
1 552 450 |
28,02 |
105 610 |
0,80 |
0,2249 |
0,2279 |
0,0030 |
|
|
3. Отчисления на социальные нужды |
375 824 |
7,07 |
398 624 |
7,19 |
22 800 |
0,12 |
0,0584 |
0,0585 |
0,0001 |
|
|
4. Амортизация |
344 850 |
6,49 |
362 464 |
6,54 |
17 614 |
0,05 |
0,0536 |
0,0532 |
-0,0004 |
|
|
5. Прочие расходы |
499 048 |
9,39 |
676 274 |
12,21 |
177 226 |
2,82 |
0,0776 |
0,0993 |
0,0217 |
|
|
6. Итого по элементам расходов |
5 315 912 |
100,00 |
5 540 872 |
100,00 |
224 960 |
- |
0,8264 |
0,8134 |
-0,0130 |
|
|
7. Выручка (нетто) от продажи товаров, продукции, работ, услуг |
6 432 620 |
- |
6 811 655 |
- |
379 035 |
- |
Х |
Х |
Х |
На основании данных в таблице 3 можно сделать выводы:
в расходах наибольший объем занимают материальные затраты, на один рубль выручки они составляли 41 коп. в начале года и 37 коп. в конце, расход материалов на 1 рубль выручки за год сократился на 3 коп.
на втором месте расходы на оплату труда.
выручка за год возросла на 379 035 тыс. руб.
Таким образом, в среднем затраты в 1 рубле выручки составляют 82 копейки (<1 руб.), следовательно, предприятие имеет прибыль от продаж. Производство продукции рентабельно.
Задание №4
актив пассив финансовый расход
Используя данные бухгалтерского баланса и отчета о прибылях и убытках, необходимо рассчитать долю оборотных активов в общей величине активов, коэффициент оборачиваемости оборотных активов, рентабельность продаж и оценить их влияние на изменение рентабельности активов.
Заполним таблицу 4. Для этого необходимо вычислить среднегодовой стоимости ОА и среднегодовой стоимости активов в отчетном году. Объемы чистой прибыли и выручки возьмем из отчета о прибылях и убытках. Расчеты производятся по формуле (на примере активов):
,
А -- активы.
Расчет изменения (+,-) ведется по формуле (на примере активов):
Остальные показатели вычисляются аналогично.
1) найдем рентабельность активов
,
Rч -- чистая прибыль.
Данный показатель характеризует прибыльность деятельности организации, показывает эффективность использования активов.
Таблица 4. Расчет влияния факторов на изменение рентабельности активов организации
|
Показатель |
предыдущий год |
отчетный год |
изменение (+,-) |
|
|
Исходные данные |
||||
|
1. Чистая прибыль, тыс. руб. |
271 626 |
342 964 |
71 338 |
|
|
2. Среднегодовая стоимость оборотных активов, тыс. руб. |
1 103 952 |
1 206 025 |
102 073 |
|
|
3. Выручка от продаж, тыс. руб. |
6 432 620 |
6 811 655 |
379 035 |
|
|
4. Среднегодовая стоимость активов, тыс. руб. |
2 150 600 |
2 315 650 |
165 050 |
|
|
Расчетные данные |
||||
|
5. Рентабельность активов, % |
12,6302 |
14,8107 |
2,1805 |
|
|
6. Доля оборотных активов в общей величине активов |
0,5133 |
0,5208 |
0,0075 |
|
|
7. Оборачиваемость оборотных активов |
5,8269 |
5,6480 |
-0,1789 |
|
|
8. Рентабельность продаж |
4,2226 |
5,0350 |
0,8123 |
|
|
Расчет влияния факторов |
||||
|
9. Влияние на изменение рентабельности активов факторов -- всего, % |
|
|
2,1805 |
|
|
в том числе: |
|
|
|
|
|
а) доли оборотных активов в общей величине активов |
Х |
Х |
0,1843 |
|
|
б) оборачиваемости оборотных активов |
Х |
Х |
- 0,3934 |
|
|
в) рентабельности продаж |
Х |
Х |
2,3895 |
|
|
БАЛАНС ОТКЛОНЕНИЙ, % |
Х |
Х |
2,1805 |
2) доля оборотных активов в общей величине активов:
,
-- среднегодовые величины оборотных активов и активов.
Данный показатель характеризует структуру активов.
3) оборачиваемость оборотных активов
, где
N -- выручка от продаж.
Оборачиваемость оборотных активов измеряется в оборотах.
4) рентабельность продаж:
Рентабельность продаж -- отношение в данном случае чистой прибыли к выручке от продаж, характеризующая эффективность деятельности организации.
Расчет влияния факторов на изменение рентабельности активов будет производиться методом цепных подстановок.
Составим модель:
Рентабельность активов представляет собой произведение 3-х факторов.
1) Найдем влияние доли оборотных активов на рентабельность активов:
2) найдем влияние оборачиваемости оборотных активов:
3) найдем влияние рентабельности продаж:
4) составим баланс отклонений:
0,1843-0,3934+2,3895=2,1805 (верно)
Таким образом, наибольшее влияние на изменение рентабельности активов оказало изменение рентабельности продаж. Увеличение рентабельности продаж на 0,8123% вызвало увеличение рентабельности активов на 2,3895%. Замедление оборачиваемости оборотных активов привело к снижению рентабельности активов на 0,3934%. Увеличение доли оборотных активов в активах увеличило рентабельность активов на 0,1843%. Совокупное воздействие факторов положительное и составляет 2,1805%.
Задание №5
По данным бухгалтерской отчетности необходимо определить размер и динамику собственных оборотных средств, их достаточность и степень влияния факторов на их изменение.
Таблица 5. Расчет влияния факторов на изменение коэффициента обеспеченности оборотных активов собственными средствами.
|
Показатель |
предыдущий год |
отчетный год |
изменение (+,-) |
|
|
Исходные данные |
||||
|
1. Среднегодовые остатки внеоборотных активов, тыс. руб. |
1 046 648 |
1 109 625 |
62 977 |
|
|
2. Среднегодовые остатки собственного капитала, тыс. руб. |
1 078 725 |
1 163 643,5 |
84 918,5 |
|
|
3. Среднегодовые остатки оборотных активов, тыс. руб. |
1 103 952 |
1 206 025 |
102 073 |
|
|
Расчетные данные |
||||
|
4. Собственный оборотный капитал, тыс. руб. |
32 077 |
54 019 |
21 942 |
|
|
5. Коэффициент обеспеченности собственными средствами |
0,0291 |
0,0448 |
0,0157 |
|
|
6. Влияние отдельных факторов на изменение обеспеченности оборотных активов собственными средствами |
Х |
Х |
0,0157 |
|
|
а) величины собственного оборотного капитала |
Х |
Х |
0,0198 |
|
|
б) среднегодовых остатков оборотных активов |
Х |
Х |
-0,0041 |
|
|
БАЛАНС ОТКЛОНЕНИЙ, % |
Х |
Х |
0,0157 |
Найдем собственный капитал на начало и на конец отчетного года:
СК=490+Доходы будущих периодов + Резервы предстоящих расходов
Таким образом, СК представляет собой группу П4 (см. Задание №2)
СКН.Г.= 992 189 тыс. руб.
СКК.Г.= 1 335 098 тыс. руб.
Среднегодовые остатки представляют собой полусумму остатков на начало и конец отчетного года.
1) Собственный оборотный капитал (средства) найдем по формуле:
Показатель характеризует наличие собственных оборотных средств.
2) Коэффициент обеспеченности оборотных активов собственными средствами (КОСС):
КОСС?0,1 или 10%
Ни в прошлом, ни в отчетном году КОСС не вписывается в норматив. У предприятия собственных оборотных средств недостаточно.
Произведем анализ влияния собственного оборотного капитала и среднегодовых оборотных активов на изменение обеспеченности оборотных активов собственными средствами.
Составим модель:
Факторный анализ проведем методом цепных подстановок.
1) найдем влияние собственных оборотных средств:
2) найдем влияние оборотных активов:
3) составим баланс отклонений:
0,0198-0,0041=0,0157 (верно)
Таким образом, увеличение собственного оборотного капитала на 21 942 тыс. руб. вызвало увеличение КОСС на 1,98%. Среднегодовые остатки оборотных активов возросли на 102 073 тыс. руб. и привели к сокращению КОСС на 0,41%. Совокупное влияние факторов положительное и приводит к росту КОСС на 1,57%.
Задание №6
Требуется проанализировать интенсификацию использования финансовых ресурсов организации. Исходные данные представлены в таблице 6.
Таблица 6. Расчет показателей оценки финансовых ресурсов организации
|
Показатель |
предыдущий год |
отчетный год |
Темп роста, % |
|
|
Исходные данные |
||||
|
1. Выручка от продаж, тыс. руб. |
6 432 620 |
6 811 655 |
105,89 |
|
|
2. Среднегодовая величина собственного капитала, тыс. руб. |
1 078 725 |
1 163 643,5 |
107,87 |
|
|
3. Среднегодовая величина нераспределенной прибыли, тыс. руб. |
503 255 |
598 397 |
118,91 |
|
|
4. Среднегодовая величина краткосрочных кредитов и займов, тыс. руб. |
90 000 |
110 000 |
122,22 |
|
|
5. Среднегодовая величина кредиторской задолженности, тыс. руб. |
315 285 |
330 093,5 |
104,70 |
|
|
Расчетные данные |
||||
|
1. Коэффициент оборачиваемости собственного капитала |
5,9632 |
5,8537 |
98,16 |
|
|
2. Коэффициент отдачи нераспределенной прибыли |
12,7820 |
11,3832 |
89,06 |
|
|
3. Коэффициент оборачиваемости кредитов и займов |
71,4736 |
61,9241 |
86,64 |
|
|
4. Коэффициент оборачиваемости кредиторской задолженности |
20,4026 |
20,6355 |
101,14 |
Среднегодовые величины представляют собой полусумму остатков на начало и конец года. Нераспределенная прибыль находится в стр. 470 ББ. Краткосрочные кредиты и займы (ККЗ) -- стр. 610. Кредиторская задолженность (КЗ) -- стр. 620.
Коэффициенты оборачиваемости (отдачи) какого либо ресурса представляют собой соотношение между выручкой от продаж и соответствующим ресурсом.
1) коэффициент оборачиваемости собственного капитала:
2) коэффициент отдачи нераспределенной прибыли:
, где
Rн -- нераспределенная прибыль.
3) коэффициент оборачиваемости краткосрочных кредитов и займов:
4) коэффициент оборачиваемости кредиторской задолженности:
Данные коэффициенты характеризуют интенсивность использования соответствующих ресурсов.
Темп роста (на примере собственного капитала):
,
СК1, СК0 -- среднегодовые величины собственного капитала в отчетном и предыдущем годах.
Коэффициент прироста количественных показателей найдем по формуле (на примере СК):
Прирост выручки, % = 5,89 или 0,0589.
Совокупный ресурс представляет собой сумму СК + ККЗ + КЗ. В предыдущем году совокупный ресурс составил 1 484 010 тыс. руб., в текущем -- 1 603 737 тыс. руб. Коэффициент прироста совокупного ресурса 0,0807.
Определим долю влияния на 100% прироста выручки.
Используя индексный метод, влияние количественного фактора определяем (на примере СК):
Относительная экономия ресурсов определяется (на примере СК):
,
TN -- темп роста выручки, коэф.
На основании произведенных в таблице 7 расчетов можно сделать следующие выводы:
· Для кредиторской задолженности на предприятии характерно преимущественно экстенсивное использование;
· Для собственного капитала, нераспределенной прибыли, краткосрочных кредитов и займов -- полностью экстенсивное использование при отрицательной интенсификации, т. е. ухудшение качественного уровня использования.
· Наблюдается относительная экономия кредиторской задолженности (за счет ускорения оборачиваемости кредиторской задолженности).
Таблица 7. Сводный анализ показателей интенсификации финансовых ресурсов организации.
|
Вид ресурсов |
коэффициент прироста количественных показателей, коэф. |
Прирост ресурса на 1% прироста выручки, % |
Доля влияния на 100% прироста выручки |
Относительная экономия ресурсов (+, -) |
||
|
экстенсивности |
интенсивности |
|||||
|
1. Среднегодовая величина собственного капитала, тыс. руб. |
0,0787 |
1,3360 |
133,60 |
-33,60 |
21 355,8256 |
|
|
2. Среднегодовая величина нераспределенной прибыли, тыс. руб. |
0,1891 |
3,2084 |
320,84 |
-220,84 |
65 488,2572 |
|
|
3. Среднегодовая величина краткосрочных кредитов и займов, тыс. руб. |
0,2222 |
3,7713 |
377,13 |
-277,13 |
14 696,8498 |
|
|
4. Среднегодовая величина кредиторской задолженности, тыс. руб. |
0,0470 |
0,7971 |
79,71 |
20,29 |
- 3 769,3190 |
|
|
Комплексная оценка всесторонней интенсификации |
0,0807 |
1,3692 |
136,92 |
-36,92 |
32 283,3565 |
Задание №7
На основании данных, приведенных в таблице 8, необходимо провести сравнительную комплексную оценку результатов деятельности организации «АГАТ» методом расстояний с учетом балла значимости по данным на конец исследуемого периода и конкурирующих обществ с ограниченной ответственностью № 1, № 2 и № 3.
Таблица 8. Исходные данные
|
Показатель |
Общество с ограниченной ответственностью |
Значимость показателя |
||||
|
"Агат" |
№1 |
№2 |
№3 |
|||
|
1. Коэффициент текущей ликвидности |
2,9226 |
1,980 |
1,750 |
1,840 |
4 |
|
|
2. Коэффициент оборачиваемости активов |
2,6546 |
1,850 |
2,710 |
0,760 |
5 |
|
|
3. Рентабельность продаж, % |
5,0350 |
4,230 |
3,820 |
4,980 |
6 |
|
|
4. Рентабельность собственного капитала, % |
25,688 |
23,270 |
25,420 |
17,450 |
7 |
|
|
5. Коэффициент финансовой независимости (автономии) |
0,5203 |
0,600 |
0,580 |
0,470 |
2 |
|
|
6. Коэффициент маневренности |
0,0225 |
0,075 |
0,056 |
0,012 |
3 |
|
|
7. Коэффициент финансирования |
1,0847 |
1,110 |
0,94 |
0,84 |
4 |
|
|
8. Коэффициент обеспеченности оборотных активов собственными средствами. |
0,0238 |
0,192 |
0,038 |
0,028 |
3 |
Расчеты ведутся по данным на конец исследуемого периода.
1. Коэффициент текущей ликвидности был рассчитан в Задании №2. Т.к. он больше 2, то предприятие ликвидно.
2. Коэффициент оборачиваемости активов на конец года:
3. Рентабельность продаж была рассчитана в Задании №4.
4. Рентабельность собственного капитала, %:
5. Коэффициент финансовой независимости (автономии) на конец года:
Данный коэффициент показывает долю собственного капитала в структуре капитала компании, оптимальное значение -- больше 0,5 -- в данном случае выполняется
6. Коэффициент маневренности на конец года:
Показывает, какая часть собственных средств вложена в оборот, должен быть больше или равен 0,5.
7. Коэффициент финансирования на конец года:
Показывает соотношение между собственным и заемным капиталом, оптимальное значение -- больше или равно 1.
8. Коэффициент обеспеченности собственными оборотными средствами на конец года:
Оптимальное значение -- больше или равно 0,1. В данном случае не выполняется.
Рейтинг предприятия находим по формуле:
,
хmax -- максимальное значение показателя,
bi -- вес i-го показателя.
Расчет соотношения х/хmax проведем в таблице 9.
Таблица 9. Коэффициенты отношения показателей к эталону Х/Х mах.
|
Показатель |
Общества с ограниченной ответственностью |
Значимость показателя |
||||
|
"Агат" |
№1 |
№2 |
№3 |
|||
|
1. Коэффициент текущей ликвидности |
1,0000 |
0,6775 |
0,5988 |
0,6296 |
4 |
|
|
2. Коэффициент оборачиваемости активов |
0,9796 |
0,6827 |
1,0000 |
0,2804 |
5 |
|
|
3. Рентабельность продаж, % |
1,0000 |
0,8401 |
0,7587 |
0,9891 |
6 |
|
|
4. Рентабельность собственного капитала, % |
1,0000 |
0,9059 |
0,9896 |
0,6793 |
7 |
|
|
5. Коэффициент финансовой независимости (автономии) |
0,8672 |
1,0000 |
0,9667 |
0,7833 |
2 |
|
|
6. Коэффициент маневренности |
0,2999 |
1,0000 |
0,7467 |
0,1600 |
3 |
|
|
7. Коэффициент финансирования |
0,9772 |
1,0000 |
0,8468 |
0,7568 |
4 |
|
|
8. Коэффициент обеспеченности оборотных активов собственными средствами. |
0,1240 |
1,0000 |
0,1979 |
0,1458 |
3 |
Рассчитаем рейтинговую оценку с учетом весомости показателя в таблице 10.
Максимальное значение рейтинговой оценки с учетом коэффициента значимости:
Соответственно, лучшим будет предприятие, рейтинг которого ближе к Rmax.
Таблица 10. Результаты сравнительной рейтинговой оценки
|
Показатель |
Общество с ограниченной ответственностью |
||||
|
"Агат" |
№1 |
№2 |
№3 |
||
|
1. Коэффициент текущей ликвидности |
4,0000 |
1,8359 |
1,4342 |
1,5855 |
|
|
2. Коэффициент оборачиваемости активов |
4,7978 |
2,3301 |
5,0000 |
0,3932 |
|
|
3. Рентабельность продаж, % |
6,0000 |
4,2349 |
3,4537 |
5,8697 |
|
|
4. Рентабельность собственного капитала, % |
7,0000 |
5,7441 |
6,8545 |
3,2301 |
|
|
5. Коэффициент финансовой независимости (автономии) |
1,5040 |
2,0000 |
1,8689 |
1,2272 |
|
|
6. Коэффициент маневренности |
0,2698 |
3,0000 |
1,6725 |
0,0768 |
|
|
7. Коэффициент финансирования |
3,8197 |
4,0000 |
2,8686 |
2,2907 |
|
|
8. Коэффициент обеспеченности оборотных активов собственными средствами. |
0,0462 |
3,0000 |
0,1175 |
0,0638 |
|
|
9. Рейтинговая оценка с учетом коэффициента значимости |
1,8519 |
1,8078 |
1,7055 |
1,3573 |
|
|
10. Место организации |
1 |
2 |
3 |
4 |
Таким образом, комплексная оценка результатов деятельности показала, что первое место занимает ООО «Агат», второе -- №2, третье -- №3, четвертое -- №4. ООО «Агат» получил первое место, поскольку является лидером по наиболее весомым показателям: текущей ликвидности, рентабельности продаж и рентабельности собственного капитала.
Список использованной литературы
1. Экономический анализ. Методические указания по выполнению контрольной работы для самостоятельной работы студентов пятого курса специальности 080105.65 «Финансы и кредит». - М.: ВЗФЭИ, 2010.
2. Экономический анализ: учебник для вузов/ под ред. Гиляровской Л.Т. -- М.: ЮНИТИ-ДАНА, 2003.
Размещено на Allbest.ru
Подобные документы
Структурно-динамический анализ активов и пассивов организации. Группировка активов по степени ликвидности и пассивов по срочности оплаты. Расчет показателей платежеспособности. Анализ динамики доходов организации. Расчет эффекта финансового рычага.
контрольная работа [53,4 K], добавлен 04.02.2009Динамика состава и структуры активов и пассивов организации. Группирование пассивов по срочности оплаты. Интенсификация использования основных ресурсов и коэффициент текущей ликвидности. Комплексная оценка деятельности организации методом расстояний.
контрольная работа [72,1 K], добавлен 02.12.2010Структурно-динамический анализ занятости населения по видам экономической деятельности. Анализ численности экономически активного населения и уровня безработицы Саратовской области. Заработная плата на современном рынке труда: сущность и классификация.
курсовая работа [155,5 K], добавлен 23.03.2016Вертикальный и горизонтальный анализ активов и пассивов. Оценка активов по степени ликвидности и пассивов по срочности погашения. Расчет коэффициентов платежеспособности. Анализ типов финансовой устойчивости, рентабельности, доходности предприятия.
курсовая работа [193,9 K], добавлен 13.02.2010Анализ динамики, состава и структуры имущества и его источников. Группировка активов по степени ликвидности и пассивов по срокам погашения обязательств. Анализ платежеспособности и использования активов, вероятности банкротства по модели Альтмана.
курсовая работа [62,2 K], добавлен 11.12.2012Аналитический баланс оценки финансовой устойчивости организации. Анализ состава, структуры и динамики активов и пассивов, доходов и расходов, рентабельности активов, выручки от продаж. Оценка результатов деятельности организаций методом расстояний.
контрольная работа [65,9 K], добавлен 31.01.2016Организационно-экономическая характеристика ООО "Красногвардейские сады". Статистико-экономический анализ активов и пассивов бухгалтерского баланса для оценки финансового состояния предприятия за три года. Анализ рыночной устойчивости предприятия.
курсовая работа [800,8 K], добавлен 19.02.2016Понятие, состав и порядок формирования финансовых результатов; нормативно-правовое и информационное обеспечение. Технико-экономическая характеристика ОАО МОЗ "ВНИИМЕТМАШ"; структурно-динамический и факторный анализ результатов хозяйственной деятельности.
курсовая работа [1,3 M], добавлен 27.05.2014Проведение структурно-динамического анализа активов и пассивов, доходов и расходов, рентабельности организации. Расчет коэффициентов финансовой устойчивости, текущей ликвидности, финансирования, собственного капитала, маневренности и рентабельности.
контрольная работа [331,1 K], добавлен 12.02.2010Анализ текущих (оборотных) активов предприятия. Анализ денежных текущих активов. Анализ ликвидности совокупных активов. Анализ эффективности использования оборотных средств. Анализ совокупных пассивов. Оценка заёмных источников.
курсовая работа [40,5 K], добавлен 15.10.2003
