Комплексный экономический анализ хозяйственной деятельности на предприятии ООО "Скат"

Исследование основных экономических показателей деятельности предприятия. Анализ структуры актива и пассива баланса, ликвидности и финансовой устойчивости предприятия. Разработка мероприятий, направленных на укрепление финансового состояния предприятия.

Рубрика Экономика и экономическая теория
Вид курсовая работа
Язык русский
Дата добавления 10.12.2013
Размер файла 80,2 K

Отправить свою хорошую работу в базу знаний просто. Используйте форму, расположенную ниже

Студенты, аспиранты, молодые ученые, использующие базу знаний в своей учебе и работе, будут вам очень благодарны.

Размещено на http://www.allbest.ru/

Министерство образования и науки Российской Федерации

Государственное образовательное учреждение высшего профессионального образования

Санкт-Петербургский государственный горный институт им. Г.В. Плеханова

Кафедра экономики, учета и аудита

Курсовая работа

По дисциплине: Комплексный экономический анализ хозяйственной деятельности

Тема: Комплексный экономический анализ хозяйственной деятельности на предприятии ООО «Скат»

Автор: Беляева Е.А.

Проверил Исеева Л.И.

Санкт-Петербург 2013

Аннотация

Целью курсовой работы является закрепление теоретических знаний, полученных при изучении курса “Комплексный экономический анализ хозяйственной деятельности”.

Исходными данными для написания работы являются материалы, собранные на предприятии Общество с ограниченной ответственностью «Скат».

В курсовой работе проведен анализ основных экономических показателей деятельности предприятия, анализ баланса предприятия, анализ финансовой устойчивости, анализ платежеспособности, и предложено мероприятие, направленное на укрепление финансового состояния предприятия.

Содержание

Введение

1. Анализ основных экономических показателей деятельности предприятия

2. Предварительный анализ признания структуры баланса предприятия удовлетворительной (или неудовлетворительной)

3. Анализ баланса предприятия

3.1 Анализ структуры актива баланса

3.2 Анализ структуры пассива баланса

4. Анализ финансовой устойчивости предприятия

5. Анализ платежеспособности (ликвидности) предприятия

6. Анализ перспектив финансовой стабильности ООО «Скат»

7. Разработка мероприятий, направленного на укрепление финансового состояния предприятия

Список литературы

Введение

Общество с ограниченной ответственностью «Скат» осуществляет производство изделий из цветного металла. Основная цель предприятия: удовлетворение потребностей покупателей в достаточном количестве изделий надлежащего качества. Финансирование идёт за счет собственных и привлеченных средств.

В районе нахождения предприятия конкуренция отсутствует, так как на данном участке нет других предприятий, осуществляющих такой вид деятельности.

Основными заказчиками договорных работ являются ОАО «Российские Железные Дороги», филиал ОАО "Газпром"-"СтойАльянс",а также многие другие более мелкие компании.

Имущество общества с ограниченной ответственностью находится в собственности предприятия.

На 31 Декабря 2012 года уставный капитал Общества с ограниченной ответственностью «Скат» составил 10 тыс. рублей.

Органом управления общества с ограниченной общественностью является руководитель. В данный момент эту должность в ООО «Скат» занимает генеральный директор - Иванов Павел Викторович.

1. Анализ основных экономических показателей деятельности предприятия

В таблице 1 приведены основные технико-экономические показатели ООО «Скат» за 2011--2012 гг.

Таблица 1

Показатели

ед. изм.

2011г.

2012г.

Абс. отклонение

% отклонения

Чистая прибыль(убыток)

тыс.руб.

3299

2062

-1237

-59,99

Выручка от оказанных услуг

тыс.руб.

71332

59222

-12110

-20,44

Себестоимость услуг

тыс.руб.

63300

50419

-12881

-25,55

Дебиторская задолженность. Всего:

тыс.руб.

618

1897

1279

67,42

в т.ч.: покупатели и заказчики

тыс.руб.

598

897

299

33,33

Кредиторская задолженность. Всего:

тыс.руб.

638

2812

2174

77,31

в т.ч.: поставщики и подрядчики

тыс.руб.

250

1916

1666

86,95

Среднесписочная числ-ть работников

чел.

23

25

+2

8,0

в т.ч.: рабочих

чел.

5

6

+1

16,66

- специалистов

чел.

18

19

+1

5,26

Среднемесячная зарплата работников

Руб.

183,31

220,45

37,14

16,85

Фонд заработной платы

тыс.руб.

2199,7

2645,4

445,7

16,85

Из приведенной выше таблицы видно, что на предприятии имеется большая дебиторская задолженность, в 2012 году она составила 1897 тыс. руб. (что на 67,42% больше чем в 2011 году), большая часть задолженности приходится на покупателей и заказчиков.
В то же время следует отметить, что в 2012 году понизилась выручка от реализации услуг на 20,44 % и составила 59222 тыс. руб. по сравнению с 2011 годом - 71332 тыс. руб. Это связано с уменьшением количества услуг, оказываемых предприятиям и организациям в данной сфере.
Также в 2012 году на предприятии возросла средняя заработная плата работников - на 16,85 % и составила 220,45 тыс. руб. Данное повышение связано с тем, что на предприятие были приняты новые работники и повысились оклады работников предприятия.
Кредиторская задолженность также в 2012 году увеличилась (и составила 2812 тыс. руб.), в основном перед поставщиками и подрядчиками, задолженность перед ними на 2012 год составила 1916 тыс. руб.

2. Предварительный анализ признания структуры баланса предприятия удовлетворительной (или неудовлетворительной)

Целью предварительного анализа финансового состояния предприятия является обоснование решения о признании структуры баланса удовлетворительной или неудовлетворительной, а предприятия платежеспособным или неплатежеспособным в соответствии с системой критериев.

В таблице 2 приведен бухгалтерский баланс Общества с ограниченной ответственностью «Скат» за 2012 год.

Таблица 2

Актив

На начало отчетного года

На конец отчетного года

1

2

3

I. ВНЕОБОРОТНЫЕ АКТИВЫ

Нематериальные активы

-

-

Основные средства

0

88

Незавершенное строительство

23

0

Доходные вложения в материальные ценности

-

-

Долгосрочные финансовые вложения

-

-

Отложенные налоговые активы

-

-

Прочие внеоборотные активы

-

-

ИТОГО по разделу I

23

88

II. ОБОРОТНЫЕ АКТИВЫ

5230

5230

Запасы

в том числе:

0

1

сырье, материалы и другие аналогичные ценности

животные на выращивании и откорме

-

-

затраты в незавершенном производстве

-

-

готовая продукция и товары для перепродажи

5158

7441

товары отгруженные

-

-

расходы будущих периодов

72

46

прочие запасы и затраты

-

-

Налог на добавленную стоимость по приобретенным ценностям

-

-

Дебиторская задолженность (платежи по которой ожидаются более чем через 12 месяцев после отчетной даты)

-

в том числе покупатели и заказчики

-

-

Дебиторская задолженность (платежи по которой ожидаются в течение 12 месяцев после отчетной даты)

618

897

в том числе покупатели и заказчики

598

897

Краткосрочные финансовые вложения

-

-

Денежные средства

108

40

Прочие оборотные активы

1138

0

ИТОГО по разделу II

7094

8425

БАЛАНС

7117

8513

Пассив

На начало отчетного года

На конец отчетного года

1

2

3

III. КАПИТАЛ И РЕЗЕРВЫ

10

10

Уставный капитал

Собственные акции, выкупленные у акционеров

(-)

(-)

Добавочный капитал

-

-

Резервный капитал

-

-

в том числе:

-

-

резервы, образованные в соответствии с законодательством

резервы, образованные в соответствии с учредительными документами

-

-

Нераспределенная прибыль (непокрытый убыток)

6469

5691

ИТОГО по разделу III

6479

5701

IV. ДОЛГОСРОЧНЫЕ ОБЯЗАТЕЛЬСТВА

-

-

Займы и кредиты

Отложенные налоговые обязательства

-

-

Прочие долгосрочные обязательства

-

-

ИТОГО по разделу IV

-

-

V. КРАТКОСРОЧНЫЕ ОБЯЗАТЕЛЬСТВА

-

-

Займы и кредиты

Кредиторская задолженность

638

2812

в том числе:

250

1916

поставщики и подрядчики

задолженность перед персоналом организации

102

155

задолженность перед государственными внебюджетными фондами

28

36

задолженность по налогам и сборам

152

249

прочие кредиторы

106

456

Задолженность перед участниками (учредителями) по выплате доходов

-

-

Доходы будущих периодов

-

-

Резервы предстоящих расходов

-

-

Прочие краткосрочные обязательства

-

-

ИТОГО по разделу V

638

2812

БАЛАНС

7117

8513

Критериями для анализа и оценки структуры баланса выступают следующие коэффициенты:

1.Коэффициент текущей ликвидности

(1)

Данный коэффициент характеризует общую обеспеченность предприятия оборотными средствами для ведения хозяйственной деятельности и своевременного погашения срочных обязательств.

2.Коэффициент обеспеченности собственными средствами

(2)

Где -фактическая стоимость оборотных средств (стр. 290);

- срочные обязательства предприятия (стр. 690 - стр.640 - стр.650);

- источники собственных средств предприятия (стр.490);

-стоимость внеоборотных активов (стр. 190).

Коэффициент обеспеченности собственными средствами К2 отражает наличие у предприятия собственных оборотных средств, необходимых для его финансовой устойчивости.

На начало года коэффициенты составят:

На конец года коэффициенты составят:

Из рассчитанных коэффициентов видно, что на конец отчетного периода К1> 2, а К2 > 0,1, из этого следует, что структура баланса предприятия является удовлетворительной, а само предприятие - платежеспособным.

Расчеты по данным баланса предприятия за 2012 год приведены в таблице 3.

экономический ликвидность финансовый устойчивость

Таблица 3 Оценка структуры баланса предприятия

№ п/п

Показатели

На начало года

На конец года

Норма коэффициента

1

Коэффициент текущей ликвидности

11,119

2,996

2

Коэффициент обеспеченности собственными средствами

0,91

0,666

По данным таблицы видно: на начало и на конец года значение коэффициента текущей ликвидности и коэффициента обеспеченности собственными средствами значительно выше нормативного. Следовательно, необходимо рассчитать коэффициент утраты платежеспособности за период, равный 3 месяцам - К3.

3. Коэффициент утраты платежеспособности за период, равный 3 месяцам.

Данный коэффициент рассчитывается по формуле:

(3)

Где -коэффициент на конец отчетного периода;

- коэффициент на начало отчетного периода;

- значение по норме;

Т - отчетный период (12 месяцев).

Показатели

Значение показателя

Норма коэффициента

Коэффициент утраты платежеспособности за период, равный 3 месяцам.

0,483

Так как значение коэффициента утраты платежеспособности за период 3 месяца значительно менее нормативного значения, то можно говорить о том, что предприятие ООО «Скат» в ближайшее время может утратить платежеспособность.

3. Анализ баланса предприятия

3.1 Анализ структуры актива баланса

Структура актива баланса предприятия представлена в таблице 4.

Таблица 4

Статьи баланса

Показатели актива баланса в валюте баланса

на начало периода

на конец периода

Изменение

тыс. руб.

Удельный вес, %

тыс. руб.

Удельный вес, %

тыс. руб.

Внеоборотные активы (190)

23

0,32

88

1,03

65

в том числе:

НМА (110)

-

-

-

-

-

Основные средства(120)

0

0

88

1,03

88

Незавершенное строительство (130)

23

0,32

0

0

-23

Долгосрочные финансовые вложения (140)

-

-

-

-

-

Отложенные налоговые активы (145)

-

-

-

-

-

Прочие внеоборотные активы (150)

-

-

-

-

-

Оборотные активы (290)

7094

99,68

8425

98,97

1331

в том числе:

Запасы (210)

5230

73,49

7488

87,96

2258

в том числе:

Сырье, материалы (211)

0

0

1

0,01

1

Готовая продукция (214)

5158

72,47

7441

87,41

2283

Расходы будущих периодов (216)

72

1,01

46

0,54

-26

НДС (220)

-

-

-

-

-

Дебиторская задолженность(230+ 240)

618

8,68

897

10,54

279

Краткосрочные финансовые вложения (250)

-

-

-

-

-

Денежные средства (260)

108

1,52

40

0,47

-68

Прочие оборотные активы (270)

1138

15,99

0

0

-1138

Валюта баланса (300)

7117

100,0

8513

100,0

1396

Из приведенной таблицы видно, что на конец периода 2012 года имеет место увеличение валюты баланса на 1396 тыс. руб. (на 16,4%). При этом произошли следующие изменения в структуре баланса: доля внеоборотных активов увеличилась на 0,71%, доля оборотных активов соответственно уменьшилась на 0,71%.

Причиной увеличения удельного веса внеоборотных активов в активе баланса явилось увеличение удельного веса основных средств в составе внеоборотных активов на 1,03% (88 тыс. руб.).

Почти все внеоборотные активы представлены основными средствами. К концу года их балансовая стоимость увеличилась на 88 тыс. руб. вследствие поступления основных средств, в основном - машин и оборудования.

Уменьшение удельного веса оборотных активов в валюте баланса наблюдается из-за уменьшения доли прочих оборотных средств (на 15,99%).

На конец периода 2012 года сумма дебиторской задолженности в балансе увеличилась на 279 тыс. руб. и составила 897 тыс. руб., что связано с наличием задолженности предприятий и организаций города по приобретению металлических заготовок.

По статье «запасы» можно отметить их увеличение на конец года (на 2258 тыс. руб.), доля их в активе баланса предприятия увеличилась (на 14,47%).

С точки зрения оценки ликвидности активов предприятия, также произошло ухудшение их структуры, что связано с уменьшением доли денежных средств в активе баланса (на 1,05%), уменьшение произошло на 68 тыс. руб.

Одной из качественных характеристик, проводимой предприятием финансовой политики является скорость оборота текущих активов предприятия: чем выше скорость оборота, тем эффективнее выбранная стратегия. Рассчитаем коэффициент оборачиваемости оборотных средств как отношение выручки от реализации продукции к средним остаткам оборотных средств.

Кроме коэффициента оборачиваемости необходимо определить продолжительность одного оборота, который определяется по формуле:

(4)

где Д - продолжительность одного оборота, дней;

Т - длительность отчетного периода (360 дней).

Д2009=360/10,06=36 дней

Д2010=360/7,03=51 день

Значение коэффициента оборачиваемости уменьшилось на 3,03, а продолжительность одного оборота увеличилась на 15 дней, что говорит о том, что сложившаяся скорость оборота свидетельствует о недостаточном количестве денежных средств для покрытия издержек и расширения деятельности предприятия.

3.2 Анализ структуры пассива баланса

Структура пассива баланса предприятия представлена в таблице 5

На предприятии на конец года имеет место увеличение валюты баланса на 1396 тыс. руб., что произошло из-за увеличения обязательств, в основном кредиторской задолженности предприятия на 2174 тыс. руб.

Таблица 5

Статьи баланса

Показатели пассива баланса в валюте баланса

на начало периода

на конец периода

Изменение

тыс. руб.

Удельный вес, %

тыс. руб.

Удельный вес, %

тыс. руб.

%

Источники собственных средств (490)

6479

91,04

5701

66,97

-778

-24,07

Нераспределенная прибыль

6469

90,90

5691

66,85

-778

-24,05

Долгосрочные обязательства (590)

0

0

0

0

0

0

Краткосрочные обязательства (690)

638

8,96

2812

33,03

2174

24,07

Краткосрочные кредиты и займы (610)

0

0

0

0

0

0

Кредиторская задолженность, Всего (620)

638

8,96

2812

33,03

2174

24,07

В т. ч. Поставщики и подрядчики (621)

250

3,51

1916

22,51

1666

19,00

Задолженность перед персоналом организации (622)

102

1,43

155

1,82

53

0,39

Задолженность перед государственными внебюджетными фондами (623)

28

0,39

36

0,42

8

0,03

Задолженность по налогам и сборам (624)

152

2,14

249

2,92

97

0,78

Прочие кредиторы (625)

106

1,49

456

5,36

350

3,87

Доходы будущих периодов (640)

0

0

0

0

0

0

Валюта баланса

7117

100

8513

100

1396

-

На основании данных пассива баланса можно сказать, что произошло увеличение задолженности прочим кредиторам за поставленные товарно-материальные ценности, готовую продукцию, заказы, работы, оказанные услуги (на 350 тыс. руб.). Наблюдается увеличение задолженности поставщикам на 1666 тыс. руб. Это является отрицательным моментом в деятельности предприятия и способствует ослаблению его финансовой устойчивости. Следует отметить также увеличение задолженности перед внебюджетными фондами (на 8 тыс. руб.), в частности перед пенсионным фондом, фондами социального страхования и обязательного медицинского страхования. Также увеличилась задолженность предприятия по налогам и сборам: прибыль, НДС (на 97 тыс. руб.).

Наибольший удельный вес в структуре пассива баланса приходиться на источники собственных средств, которые имеют положительные значения, поскольку предприятие работало прибыльно в 2012 году и нераспределенная прибыль составила на начало года - 6469 тыс. руб., а на конец 2012 года она уменьшилась на 24,05% и составила - 5691 тыс. руб. Получение предприятием прибыли в 2012 году рассматривается как источник пополнения оборотных средств и будет способствовать снижению уровня краткосрочной кредиторской задолженность, образовавшейся на предприятии в 2012 году. Но так как к концу 2012 года доля источников собственных средств снизилась на 24,07, то это является негативным моментом в деятельности предприятия.

4. Анализ финансовой устойчивости предприятия

В настоящее время весьма важное значение приобретает финансовая независимость предприятия от внешних заемных источников. Запас собственных источников имущества - это запас финансовой устойчивости предприятия, если его собственные средства превышают заемные.

Финансовая устойчивость предприятия оценивается по следующим показателям отчетного года:

- коэффициент соотношения собственных и заемных средств

- коэффициент долгосрочного приобретения заемных средств

- коэффициент маневренности собственных средств

- коэффициент реальной стоимости основных средств в имуществе предприятия

- коэффициент реальной стоимости основных средств и материальных оборотных средств в имуществе предприятия.

Финансовая устойчивость предприятия - это возможность предприятия самому, не зависимо от внешних источников финансирования, нормально и прибыльно функционировать.

Финансовая устойчивость оценивается по следующим параметрам:

- соотношение собственных и заемных средств;

- темпы накопления собственных средств в процессе хозяйственной деятельности;

- соотношение долгосрочных и краткосрочных обязательств;

- достаточность обеспечения материально-оборотных средств собственными источниками.

При оценке используются коэффициенты:

1.Коэффициент соотношения собственных и заемных средств

где - сумма обязательств по заемным средствам;

- сумма собственных средств.

Данный коэффициент показывает, сколько приходится вложенных средств на 1 рубль собственных средств.

Кс2011=638/6479=0,098

Кс2012=2812/5701=0,493

2. Коэффициент маневренности собственных средств.

Со - собственные оборотные средства

Этот коэффициент показывает степень гибкости использования собственных оборотных средств (т.е. обеспеченности собственными оборотными средствами).

Км2011=(6479-23)/6479=0,996

Км2012=(5701-88)/5701=0,985

3. Коэффициент реальной стоимости основных средств в имуществе предприятия.

Соо - остаточная стоимость основных средств. Си - стоимость имущества предприятия. Этот коэффициент указывает, на сколько эффективно используются средства предприятия для предпринимательской деятельности, и характеризует производственный потенциал предприятия.

4. Коэффициент реальной стоимости основных и материальных оборотных средств в имуществе предприятия.

См - величина запасов.

Этот коэффициент используют для характеристики потенциала и производственной возможности предприятия.

Крс2011=(0+5230)/7117=0,735

Крс2012=(88+7488)/8513=0,889

Все показатели финансовой устойчивости предприятия сведем в таблицу 5.

Таблица 5 Показатели финансовой устойчивости

№ п/п

Коэффициент

Рекомендуемая норма

На начало 2011

На конец 2011

1

Соотношения собственных и заемных средств

?1

0,098

0,493

2

Маневренности собственных средств

0,2-0,5

0,996

0,985

3

Реальной стоимости основных средств в имуществе предприятия

?0,5

0

0,01

4

Реальной стоимости основных и материальных оборотных средств в имуществе предприятия

?0,5

0,735

0,889

Анализируя полученные результаты, отметим, что:

1. На начало 2012 г. на 1 руб. собственных средств приходилось 0,098 руб. заемных, на конец года этот показатель увеличился и достиг значения в 0,493 руб. заемных. Рассчитанные коэффициенты ниже критериального значения. Это говорит о финансовой неустойчивости предприятии, и о том, что зависимость предприятия от привлечения заемных средств увеличилась.

2. Коэффициент маневренности собственных средств является важным показателем, характеризующим финансовую автономность предприятия. Данный коэффициент показывает степень гибкости, мобильности использования собственных средств. В начале 2012 года этот коэффициент составил 0, 996 руб., в конце года он почти остался неизменным и составил 0,985 руб. Это говорит о том, организация обеспечена собственными оборотными средствами и о финансовой автономности данного предприятия.

3. Коэффициент реальной стоимости основных средств в имуществе предприятия указывает, насколько эффективно используются средства предприятия для предпринимательской деятельности. Данный показатель на начало 2012 г. был равен 0, это говорит о том, что на начало года на данном предприятии основных средств на балансе не было. В течении года были приобретены основные средства, и поэтому к концу 2012 года этот показатель незначительно, но увеличился и составил 0,01, что намного ниже нормативных значений. Это означает, что производственный потенциал предприятия увеличился и подтверждает увеличение основных средств предприятия в течение анализируемого периода. Но, поскольку при нормальной финансовой устойчивости этот показатель должен превышать 0,5, то можно сказать, что на предприятии недостаточное наличие производственной базы и это не способствует его финансовой устойчивости.

4. Коэффициент реальной стоимости основных средств и материальных оборотных активов в имуществе предприятия на начало года составил 0,735, а на конец года увеличился и составил 0,889. Данное значение выше нормативного значения. Это говорит о том, что производственный потенциал предприятия очень высок. Рассчитанные коэффициенты соотношения заемных и собственных средств, реальной стоимости основных средств в имуществе предприятия говорят о полной финансовой неустойчивости данного предприятия и о его финансовой зависимости от привлечения заемных средств. В то же время коэффициент реальной стоимости основных средств и материальных оборотных активов в имуществе предприятия выше нормативных значений, это говорит о том, что предприятие эффективно использует имеющиеся средства (основные средства и материальные) для своей деятельности.

5. Анализ платежеспособности (ликвидности) предприятия

Платежеспособность - важнейший показатель финансового состояния предприятия. Оценка платежеспособности производится по данным баланса путем определения времени, необходимого для превращения оборотных активов в их денежную наличность. Ликвидность элементов составляющих оборотные средства, различна. Кроме того, материальные оборотные средства неоднородны и ликвидность запасов, НЗП, готовой продукции и товаров неодинакова.

Платежеспособность (ликвидность) предприятия характеризуется показателями ликвидности.

1. Коэффициент абсолютной ликвидности

Кл = (Д+Ф)/Ккр, (10)

где Д и Ф - суммы денежных средств и краткосрочных финансовых вложений соответственно; Ккр - сумма краткосрочных обязательств (строка 690 за вычетом средств, приравненных к собственным строк 640 и 650).

Кл 2011 = 108/638 = 0,169

Кл 2012 = 40/2812 = 0,014

2. Промежуточный коэффициент покрытия (коэффициент срочной ликвидности)

Кп = (Д+Ф+Зд)/Ккр, (11)

где Зд - средства в расчетах.

Кп 2011 = (108+618)/638 = 1,138

Кп 2012 = (40+897)/2812 = 0,333

3. Общий коэффициент покрытия

Кобщ = Соб/Ккр, (12)

где Соб - вся сумма оборотных средств (включая материальные).

Кобщ2011 = 7094/638 = 11,119

Кобщ2012 = 8425/2812 = 2,996

Таблица 6 Показатели платежеспособности ООО «Скат»

№ п/п

Показатель

Рекомендуемая норма

На начало 2012

На конец 2012

1

Коэффициент абсолютной ликвидности

>1

0,169

0,014

2

Промежуточный коэффициент покрытия

1,138

0,333

3

Общий коэффициент покрытия

1,0-2,0

11,119

2,996

Из рассчитанных показателей можно сделать следующие выводы:

· Значения коэффициентов абсолютной ликвидности предприятия на начало и конец года имеют значения намного меньше критериального. Что говорит о неплатежеспособности предприятия. К тому же на конец года значение коэффициента уменьшилось еще больше и составило 0,014. Предприятие на конец отчетного периода могло сразу погасить только 1,4% своих краткосрочных обязательств.

· Промежуточный коэффициент покрытия предполагает использовать в качестве платежных средств дополнительно высвободившуюся сумму из дебиторской задолженности. На предприятии значение этого коэффициента за 2012 год уменьшилось и составило 0,333, что не соответствует рекомендуемой норме. И это указывает на необходимость постоянной работы с дебиторами, чтобы обеспечить возможность обращения наиболее ликвидной части оборотных средств в денежную форму для расчетов со своими поставщиками.

· В качестве обобщающего показателя платежеспособности предприятия выступает общий коэффициент покрытия, который показывает во сколько раз авансированная стоимость в оборотные активы превышает краткосрочные долговые обязательства. Значение коэффициента на начало отчетного периода составляет 11,119, а на конец года оно значительно уменьшилось и составило 2,996, но все осталось больше нормативного значения.

Таким образом, значения показателей являются недостаточными для признания структуры баланса удовлетворительной, следовательно, предприятие является неплатежеспособным. В свою очередь, неплатежеспособность предприятия обусловлена наличием задолженности предприятий и организаций города.

6. Анализ перспектив финансовой стабильности предприятия

Рентабельность работы предприятия определяется прибылью, которую она получает. Показатели рентабельности отражают, на сколько эффективно предприятие использует имеющиеся у них средства в целях получения прибыли.

Существует три группы коэффициентов рентабельности:

- рентабельность продаж;

- рентабельность производственных фондов;

- рентабельность вложений в предприятие (капитала).

§ Коэффициент рентабельности продаж:

(14)

Rпродаж2011=(2992/50419)*100% =5,95%

Rпродаж2012=(4345/63300)*100%=6,86%

§ Коэффициент рентабельности производственных фондов:

(15)

Rпр.фонд.2011=(2992/5230)*100%=57,21%

Rпр.фонд.2012=(4345/7576)*100%=57,35%

§ Коэффициент рентабельности капитала:

(16)

Rакт.баланс.прибыли 2011=(2992/7117)*100%=42,04%

Rакт.баланс.прибыли 2012=(4345/8313)*100%=51,04%

§ Коэффициент рентабельности собственного капитала:

(17)

Rсобств.кап.2011=(2062/6479)*100%=31,83%

Rсобств.кап.2012=(3299/5701)*100%=57,87%

Представим рассчитанные коэффициенты рентабельности ООО «Скат» в таблице 7.

Таблица 7

Показатель

Год

2010

2011

Рентабельность продаж, %

5,93

6,86

Рентабельность производственных фондов, %

57,21

57,35

Рентабельность капитала, %

42,04

51,04

Рентабельность собственного капитала, %

31,83

57,87

Из произведенных расчетов видно, что все коэффициенты рентабельности за 2012 год имеют положительное значение, поскольку в 2012 году балансовая прибыль предприятия составила 2992 тыс. руб. В 2011 году на предприятие была почти в 1,5 раза больше и составляла 4345 тыс. руб. При расчете коэффициента рентабельности продаж видно, что рентабельность продаж увеличилась по сравнению с 2011 годом в 2012 году с 5,93% до 6,86%. Можно сделать вывод, что в 2011 году каждый рубль затрат приносил предприятию в среднем 5,93 руб. прибыли до налогообложения (балансовой прибыли), в 2012 годы он увеличился. Влияние на это оказывали и выручки от продажи, и себестоимости проданных товаров, продукции.

Рассматривая коэффициент производственных фондов видно, что в 2011 года он составил 57,21%. В 2012 году коэффициент вырос не значительно, и составил 57,35%. Следовательно, пересмотра цен или усиления контроля за себестоимостью реализованных товаров, продукции в 2012 года не было.

Коэффициент рентабельности капитала показывает, что за 2012 год 0,51 руб. прибыли получено предприятием с единицы стоимости активов (1 руб.) не зависимо от источников привлеченных средств.

Полученные значения коэффициента рентабельности собственного капитала показывают, что величина чистой прибыли, полученной предприятием со стоимости собственного капитала за 2012 год, увеличилась почти на 26% , и составила 57,87%. Это довольно низкая величина данного показателя.

7. Разработка мероприятия, направленного на укрепление финансового состояния предприятия

В ходе проведенного анализа стало ясно, что данное предприятие является платежеспособным.

Предложенное мероприятие по укреплению финансового состояния ООО «Скат» направлено на взыскание дебиторской задолженности, так как дебиторская задолженность является наиболее медленно реализуемым активом, произвести взаимозачет дебиторской и кредиторской задолженностей, за счет увеличения денежных средств покрыть часть кредиторской задолженности. Дебиторская задолженность на предприятии составляет 897 тыс. руб. (10,65% всех оборотных активов предприятия). В целях улучшения финансового состояния предприятия предлагается взыскать дебиторскую задолженность с самого крупного дебитора (ОАО «РЖД») путем факторинга. Факторинг - разновидность торгово-комиссионной операции, связанной с кредитованием оборотных средств. Операция факторинга включает:

взыскание (инкассирование) дебиторской задолженности покупателя;

предоставление ему краткосрочного кредита;

освобождение его от кредитных рисков по операциям.

В таблице 8 представлены дебиторы, имеющие наибольшую задолженность.

Таблица 8

Название организации

Задолженность на конец 2012г., тыс. руб.

ОАО "РЖД"

482

ООО "Рубин"

278

ООО "Инвертика"

137

Всего:

897

Факторинг осуществляется следующим образом. Банк приобретает у ООО «Скат» (продавца) право на взыскание дебиторской задолженности заказчика и в течение 2-3 дней перечисляет 70-90% суммы средств за отгруженную продукцию (работы). После получения платежей по этим счетам от ОАО «РЖД» (заказчика) Банк перечисляет ООО «Скат» оставшиеся 30-10% суммы счетов за вычетом процентов и комиссионного вознаграждения.

Определение платы за факторинг исходят из принятого сторонами процента за кредит и среднего срока пребывания средств в расчетах.

Таким образом получается, что ООО «Скат» представляет банку счета-фактуры на сумму 482 тыс. руб. Банк приобретает у ООО «Скат» (продавца) право на взыскание дебиторской задолженности с ОАО «РЖД» по процентной ставке 12% годовых. Средний срок оборачиваемости средств в расчетах с заказчиками был установлен 90 дней. Тогда получаем:

Ставка платы за операцию факторинга составит: 12*90/360=3,00%.

Сумма платы за факторинг: 482*3/100=14,46 тыс. руб.

Таким образом, за оплату документов продавца Банк получит от ООО «Скат» 14,46 тыс. руб.

Использование факторинга дает: ООО «Скат» уменьшит дебиторскую задолженность на сумму: 482-14,46 = 467,54 тыс. руб., значит, ускорится оборот капитала.

К концу 2012 г. общая дебиторская задолженность ООО «Скат» составляла 897 тыс. руб., а после внедрения мероприятия составит 897-467,54=429,46 руб.

Таким образом, предприятие может потратить возвращенную дебиторскую задолженность на погашение своей кредиторской задолженности перед поставщиками и подрядчиками, которая составляет 2812 тыс. руб. Таким образом, получим, что после погашения части кредиторской задолженности перед поставщиками и подрядчиками она составит 2344,46 тыс. руб.

(2812 - 467,54 = 2344,46 руб.)

Теперь произведем взаимозачет дебиторской и кредиторской задолженности. Для этого необходимо привести состав кредиторской задолженности и выявить предприятие, являющееся одновременно и дебитором и кредитором.

Для этого необходимо определить какое из предприятий является дебитором и кредитором одновременно. Как видно из таблицы 9, таким предприятие является ООО «Рубин». Сумма ее дебиторской и кредиторской задолженности одинакова и составляет 178 тыс. руб. Поэтому целесообразно провести взаимозачет задолженностей.

Таблица 9 Состав основных дебиторов и кредиторов ООО «ГЕРСОН»

Наименование основных дебиторов

Сумма дебиторской задолженности, тыс. руб.

Наименование основных кредиторов

Сумма кредиторской задолженности, тыс.руб.

ОАО «РЖД»

482

ООО «АльфаМет»

556

ООО «Рубин»

278

ООО «ТрансМет»

511

ООО «Партнер»

447

ООО «Рубин»

278

Всего

760

Всего

1792

Сумма дебиторской и кредиторской задолженности ООО «Рубин» составляет 278тыс. руб. Поэтому целесообразно провести взаимозачет задолженностей.

Таким образом, получим, что дебиторская задолженность ООО «Скат» уменьшится на 278 тыс. руб.

Кредиторская задолженность уменьшится соответственно на 278 тыс. руб. перед ООО «Рубин».

Представим изменения от внедрения этих мероприятий в виде таблицы.

Таблица 10 Состояние отдельных статей баланса до и после внедрения мероприятия

Показатель

Сумма, тыс.руб.

Отклонение (+/-)

до мероприятия

после мероприятия

тыс. руб

Дебиторская задолженность, в т.ч.

897

151,46

-745,54

- покупатели и заказчики

897

151,46

-745,54

Кредиторская задолженность, в т.ч.

2812

2066,46

-745,54

-поставщики и подрядчики

1916

1170,46

-745,54

Рассчитаем новый показатель абсолютной ликвидности ООО «Скат» (табл.11)

Таблица 11 Показатели платежеспособности

Показатели

Рекомендуемая норма

До проведения мероприятия

После проведения мероприятия

Отклонение +/-

Коэффициент абсолютной ликвидности

? 1

0,014

0,019

+0,005

Промежуточный коэффициент покрытия

0,333

0,453

+0,120

Общий коэффициент покрытия

1,0-2,0

2,996

4,077

+1,081

Предложенное мероприятие позволило увеличить коэффициент абсолютной ликвидности на 0,005. До внедрения мероприятия только 1,4% краткосрочных обязательств могло быть погашено денежными средствами, после внедрения мероприятия уже 1,9 %. Значения промежуточного коэффициента покрытия и общего коэффициента покрытия после внедрения мероприятий увеличились и удовлетворяют нормативным значениям.

Подведем итог данной работы. Анализ финансового состояния ООО «Скат» показал, что данное предприятие является платежеспособным, а структура его баланса - удовлетворительна. Положительным фактором является отсутствие у предприятия долгосрочной дебиторской задолженности. В целом для повышения уровня работы предприятия, увеличения прибыли, улучшения условий работы, а значит и производительности труда работников, необходимо решить следующие задачи:

- поиск новых поставщиков сырья или пересмотр настоящих контрактов с целью нахождения более приемлемых вариантов цен поставки;

- расширение рынка сбыта, поиск новых покупателей для продажи готовой продукции;

- уменьшение дебиторской задолженности для сокращения, в первую очередь, задолженности перед кредиторами;

В работе было разработано мероприятие, направленное на улучшение финансового состояния предприятия (снижение трудно реализуемых активов, увеличение наиболее ликвидных активов).

Список литературы

1.Исеева Л.И. Комплексный экономический анализ хозяйственной деятельности: Методические указания к курсовой работе / СПГГИ (ТУ), 2009.

2.Исеева Л.И., Пашкевич Н.В. Комплексный анализ хозяйственной деятельности: Учебное пособие - СПб: Санкт-Петербургский горный институт, 2011.

Размещено на Allbest.ru


Подобные документы

  • Анализ актива и пассива баланса предприятия. Оценка ликвидности, финансовой устойчивости, деловой активности, рентабельности и финансовых результатов ОАО "РЖД". Анализ основных средств, материальных ресурсов, затрат на производство и реализацию.

    дипломная работа [3,8 M], добавлен 25.11.2012

  • Тема работы: анализ финансового состояния предприятия. Сущность, цели и методы финансового анализа. Анализ актива и пассива баланса. Определение показателей платёжеспособности и финансовой устойчивости. Анализ ликвидности баланса. Рейтинг предприятия.

    курсовая работа [91,1 K], добавлен 09.01.2009

  • Изучение теоретических основ экономического анализа. Общий анализ динамики состава и структуры пассива и актива баланса предприятия. Оценка платежеспособности и ликвидности, финансовой устойчивости организации, а также показателей ее рентабельности.

    курсовая работа [55,5 K], добавлен 05.10.2014

  • Оценка структуры и динамики имущества предприятия и источников его формирования. Взаимосвязь показателей актива и пассива баланса. Анализ ликвидности и платежеспособности, показателей финансовой устойчивости и вероятности банкротства предприятия.

    курсовая работа [45,4 K], добавлен 02.11.2011

  • Анализ абсолютных и относительных показателей хозяйственной деятельности, ликвидности баланса, платежеспособности, финансовой устойчивости, деловой активности и рентабельности предприятия. Оценка прочности финансового состояния и вероятности банкротства.

    курсовая работа [492,3 K], добавлен 27.11.2013

  • Оценка динамики изменений состава и структуры актива и пассива баланса ЗАО "ЧЗМК". Расчет и оценка абсолютных и относительных показателей финансовой устойчивости предприятия. Анализ ликвидности, платежеспособности, деловой активности, рентабельности.

    курсовая работа [1,0 M], добавлен 01.05.2011

  • Характеристика предприятия ЗАО "Минский завод безалкогольных напитков". Финансовое состояние предприятия: структура актива и пассива баланса, показатели ликвидности, финансовой устойчивости и деловой активности. Анализ динамики показателей рентабельности.

    курсовая работа [1,0 M], добавлен 25.05.2010

Работы в архивах красиво оформлены согласно требованиям ВУЗов и содержат рисунки, диаграммы, формулы и т.д.
PPT, PPTX и PDF-файлы представлены только в архивах.
Рекомендуем скачать работу.