Разработка системы антикризисных стратегий на основе диагностики экономического и финансового состояния организации

На основе данных таблицы видно, что рентабельность продаж строительной продукции в 2010 г. составила 1,20%, в 2011 г. показатель рентабельности оказался отрицательным и составил -2,52%, в 2012 г. рентабельность продаж снова увеличилась и составила 0,50%. Это связанно с уменьшением объема чистой прибыли на 94 тыс.р. в 2011 г. и с последующим ее увеличением на 82 тыс.р. в 2012 г. Выручка же, в 2011 г. увеличилась на 802 тыс.руб. по сравнению с аналогичным периодом в 2010 г., однако темпы роста выручки были значительно ниже темпов снижения прибыли, а 2012 г. снизилась на 437 тыс.р.

Рентабельность собственного капитала в 2010 г. составляет 1,2%, в 2011 г. - 6,19%, а в 2012 г. 0,72%, то есть собственный капитал нерентабелен, что говорит о неэффективности его использования организацией.

Можно сделать вывод, что организации необходимо уделить серьезное внимание, разработать и осуществить ряд мероприятий, направленных на повышение показателей чистой прибыли, рентабельности основной деятельности и продаж.

В процессе функционирования предприятия величина активов, их структура претерпевают постоянные изменения, поэтому наиболее общее представление об имевших место качественных изменениях в структуре средств и их источников, а также динамике этих изменений можно получить с помощью анализа отчетности (Приложение Г).

Из приведенных в таблице данных видно, что за период 2010-2012 гг. произошел незначительный прирост активов (6155 тыс.р., что составило 107,24%). Однако, за период 2011-2012 гг. произошло уменьшение суммы активов предприятия на 31483 тыс.р., что составило 65,04%. Данная ситуация свидетельствует о снижении деловой активности предприятия.

Основной прирост в период 2010-2011 гг. пришелся на внеоборотные активы и составил 5553 тыс.р. (107,23%), из них по статье «Незавершенное строительство» произошел прирост на 6000 тыс.р. (103,79%), в то время как по статье «Основные средства» произошло уменьшение активов на 447 тыс.р. (96,78%). Сумма средств по статье «Незавершенное строительство» снизилась на 27114 тыс.р. (57,54%), что может свидетельствовать об уменьшении количества объектов строительства, не введенных в эксплуатацию.

Общее количество оборотных активов 2010-2011 гг. увеличилось на 602 тыс.р. (103,38%). Из них основной прирост пришелся на статью «Запасы» (369 тыс.р.) и статью «Дебиторская задолженность» (394 тыс.р.), что говорит об увеличении суммы финансовых ресурсов, замороженных в запасах, о чем свидетельствует и уменьшение активов по статье «Денежные средства». Наблюдается уменьшение средств на 157 тыс.р. В период 2011-2012 гг. произошло уменьшение количества оборотных активов организации на 4072 тыс.р. (67,85%). Основное снижение произошло по статье «Дебиторская задолженность» (4190 тыс.р., что составляет 57,35%). Данная ситуация может говорить о реорганизации и контроле в отношения с поставщиками подрядчиками, а так же о реструктуризации дебиторской задолженности, что благотворно влияет на деятельность организации. Все это может указывать на снижение деловой активности предприятия.

За период 2010-2011 гг. произошел незначительный прирост пассивов на 6155 тыс.р., что составило 107,24% в относительном выражении, в то время как за период 2011-2012 гг. произошло снижение их суммы на 31483 тыс.р. (65,03%). То, как данные изменения свидетельствуют о финансовом состоянии организации во многом зависит от того, какие средства она имеет в своем распоряжении и куда они вложены

В 2010-2011 гг. прирост пришелся на V раздел баланса Краткосрочные обязательства (6164 тыс.р.). Данные изменения показывают, что за 2010-2011 гг. увеличивается доля капитала организации, сформированная за счет заемных средств, что отрицательно характеризует произошедшие финансовые изменения. Основное увеличение произошло по статье «Доходы будущих периодов» (на 5089 тыс.р.), по которой отражаются вложенные в строительство средства дольщиков. Прирост по данной статье означает увеличение числа проданных объектов строительства и увеличение доли финансирования строительства за счет дольщиков.

В период с 2010-2012 гг. возрос убыток организации, который отразился в III разделе бухгалтерского баланса. В 2012 году он составил 362 тыс.р., по сравнению с 180 тыс.р. в 2011 году и 171 тыс.р. в 2010 году. Это говорит о том, что за последний год организации работала неэффективно, не получая прибыли.

Экономический механизм антикризисного управления для ООО «Маяк-Стройинвест» можно представить в виде подсистемы, которая должна включать: проведение диагностики финансового состояния организации; оценку бизнеса предприятия; маркетинг; организационно-производственный менеджмент; управление персоналом; финансовый менеджмент; антикризисную инвестиционную политику; антикризисное бизнес-планирование.

Под механизмом антикризисного управления понимают:

1) наблюдение. Необходимо для оценки имущества должника с целью проведения анализа его финансового состояния, которое определяет степень задолженности по кредиту;

2) внешнее управление. Продается часть имущества предприятия должника с целью проведения экономических мероприятий;

3) финансовое оздоровление. Принимается на основании решения арбитражного суда и собрания кредиторов. Необходимо указать срок выхода предприятия из антикризисного состояния, разработать график погашения задолженностей;

4) конкурсное производство - не может быть более 1 года. На основании суда можно продлить данный срок, но не более чем на 6 месяцев. Арбитражный суд назначает временного управляющего с целью соблюдения порядка;

5) мировое соглашение - важная составляющая при наличии кредитной задолженности.

Для ООО «Маяк-Стройинвест» механизм антикризисного управления должен состоять из четко выделенных подсистемы антикризисного управления предприятием:

1. Подсистема диагностики и прогнозирования финансового состояния предприятия совместно с оценкой технико-технологических параметров производства с учетом морального и физического износа. Важна диагностика кризисных явлений на самом предприятии, что позволяет быстрее и с меньшими потерями осуществить антикризисное вмешательство. Еще более эффективным является прогнозирование возможных кризисных явлений и принятие предупредительных мер.

2. Подсистема маркетинга, включающая в себя разработку антикризисной маркетинговой стратегии и тактики как относительно профиля деятельности общества в целом, так и применительно к конкретным видам продукции.

3. Подсистема антикризисной инвестиционной политики, направленная на разработку эффективной инвестиционной программы сразу в нескольких направлениях: а) технико-технологической обоснованности и эффективности инвестиционных проектов; б) их финансовой окупаемости и рентабельности; з) нахождение источников финансирования и инвесторов, в том числе и при помощи получения гарантий под заемные средства со стороны мощных и надежных экономических структур или органов власти.

4. Подсистема производственного менеджмента, которая охватывает управление технико-технологической стороной производства.

5. Подсистема управления персоналом (предполагает обновление части кадров, повышение квалификации работников, изменение системы управления персоналом, разработку более эффективных стимулов и санкций, улучшение трудовой и особенно технологической дисциплины, создание благоприятного социально-психологического климата в трудовом коллективе).

6. Подсистема финансово-экономического менеджмента, использующаяся для управления финансовыми ресурсами и денежными потоками предприятий.

7. Подсистема организационно-управленческих мер по ликвидации предприятия, которая существует в нормальных условиях хозяйствования лишь в качестве потенциальной; однако если предприятие становится банкротом и нет возможности его оздоровить, эта подсистема превращается в реальную.

2.2 Анализ финансовой устойчивости предприятия

Для аналитической интерпретации статей активов важно понимание того, что может быть признано экономическими выгодами.

Актив принесет в будущем выгоды организации, если он может быть: использован обособлено или в сочетании с другим активом в процессе производства продукции, работ и услуг, предназначенных для продажи; обменен на другой актив; использован для погашения обязательства.

Финансовое состояние предприятия и его устойчивость во многом зависят от того, каким имуществом располагает предприятие, в какие активы вложен капитал, и какой доход они ему приносят. Структура стоимости имущества (актива) предприятия дает общее представление об его финансовом состоянии, показывая долю каждого элемента в активах и соотношении заемных и собственных средств, покрывающих их.

Актив баланса содержит сведения о размещении капитала, имеющегося в распоряжении организации, т.е. о вложениях в конкретное имущество и материальные ценности, о расходах, связанных с производством и продажей продукции и об остатках свободной денежной наличности. По этим данным можно установить, какую часть составляет недвижимость, какую - оборотные средства, а также соотношение активов в сфере производства и сфере обращения. От данного соотношения зависят результаты производственной и финансовой деятельности. Поэтому, анализируя активы организации, следует в первую очередь изучить изменение их состава, структуры и дать им оценку с использованием горизонтального и вертикального анализа.

Исходя из начальной характеристики организации ООО «Маяк-Стройинвест», состава ее имущества, источников его формирования и показателей эффективности использования капитала и результатов деятельности необходимо сделать выводы, что организация испытывает некоторые затруднения. Они связаны с нерациональным и неэффективным распределением активов и пассивов организации, снижением количества свободных денежных средств, ростом доли несданных объектов, ростом доли заемного капитала, а так же, с уменьшением чистой и прибыли. Более точные выводы возможно будет сделать при проведении более подробного анализа деятельности предприятия.

Для оценки платежеспособности в краткосрочной перспективе рассчитываются следующие показатели ликвидности: - коэффициент текущей ликвидности (коэффициент покрытия долгов); коэффициент быстрой ликвидности; коэффициент абсолютной ликвидности (норма денежных резервов).

Проведем расчеты, позволяющие оценить ликвидность и платежеспособность предприятия (см. таблицу 2.2).

Таблица 2.2 - Группировка активов и пассивов за 2010-2012 гг.

Из приведенных в таблице данных видно, что из необходимых требований выполняется только одно А₃?П₃, что говорит о недостаточной ликвидности баланса.

Тем не менее по показателям А₁ и П₁ наблюдается положительная динамика, если в 2010 г. показатель П₁ превышал показатель А₁ на 12304 тыс.руб., в 2011 г. уже на 23536 тыс.р., то в 2012 г. разница между ними составила 6203 тыс.руб., что говорит о сокращении кредиторской задолженности. По остальным неравенствам наблюдается аналогичная динамика. Показатель П₂ превышает показатель А₂ на 60843 тыс.руб. в 2010 г., на 65538 тыс.руб. в 2011 г. и уже на 45766 тыс.р. в 2012 г., то есть разница между ними сначала увеличилась на 4695 тыс.руб., а затем резко сократилась на 24772 тыс.р. Показатель А₄ превышает показатель П₄ на 70865 тыс.руб. в 2010 г., на 76423 тыс.р. в 2011 г. и на 49331 тыс.руб. в 2012 г. Все отмечаемые изменения говорят о недостаточной ликвидности баланса и недостаточности оборотных средств в размере, теоретически достаточном для погашения краткосрочных обязательств предприятия.

Для оценки платежеспособности в краткосрочной перспективе рассчитаем следующие показатели ликвидности:

- коэффициент текущей ликвидности (коэффициент покрытия долгов) показывает, какую часть текущих обязательств по кредитам и расчетам можно погасить, мобилизовав все оборотные средства:

К_ТЛ = (А1+А2+А3)/(П1+П2) (2.1)

К₂₀₁₀ = (166+9430+2282)/82743 = 0,14

К₂₀₁₁ = (9+9824+2651)/88907 = 0,14

К₂₀₁₂ = (4+5634+2637)/57607 = 0,14

Величина всех трех коэффициентов <1. Это говорит о том, что предприятие находится в опасности при любом возможном снижении рыночной стоимости активов или сокращении притока денежных средств.

- коэффициент быстрой ликвидности показывает, какая часть краткосрочных обязательств организации может быть немедленно погашена за счет средств на различных счетах, в краткосрочных ценных бумагах, а также поступлений по расчетам:

Кбл = (А1+А2)/(П1+П2) (2.2)

К₂₀₁₀ = (166+9430)/82743 = 0,11 К₂₀₁₁ = (9+9824)/88907 = 0,11

К₂₀₁₂ = (4+5634)/57607 = 0,1

Из приведенных расчетов видно, что в величина коэффициента быстрой ликвидности за период 2010-2012 гг. ниже принятого удовлетворительным значения (на 0,6 недостает до нижней границы). Большую часть ликвидных средств организации составляет дебиторская задолженность. За год не наметилось никакой динамики.

- коэффициент абсолютной ликвидности (норма денежных резервов) показывает, какую часть краткосрочной задолженности организация может погасить в ближайшее время за счет денежных средств:

Кал = А1/(П1+П2) (2.3)

К₂₀₁₀ = 166/82743= 0,002

К₂₀₁₁ = 9/88907 = 0,0001

К₂₀₁₂ = 4/57607 = 0,00007

Коэффициент абсолютной ликвидности предприятия намного отстает от нормы, что говорит о сложностях, которые могут возникнуть у организации при погашении срочных обязательств.

Показатели ликвидности предприятия не удовлетворяют нормам и находятся ниже предельно допустимых границ. Все перечисленное говорит о недостаточной ликвидности баланса и следовательно о недостаточной платежеспособности предприятия.

Финансовая устойчивость предприятия - это способность субъекта хозяйствования функционировать и развиваться, сохранять равновесие своих активов и пассивов в изменяющейся внутренней и внешней среде, гарантирующее его постоянную платежеспособность и инвестиционную привлекательность в границах допустимого уровня риска.

Анализ финансовой устойчивости предприятия проводится с помощью расчета коэффициентов указанных в приложении Б.

Таблица 2.3 - Расчет показателей финансовой устойчивости в 2010-2012 гг.

Значение коэффициента автономии по допустимым нормам должно быть больше 0,5, в нашем случае это соотношение не выполняется, это означает, что обязательства организации не могут быть покрыты собственными средствами. Коэффициент автономии на конец отчётного периода существенно не изменяется (0,004), что говорит о продолжении привлечения заёмных средств и свидетельствует о снижении финансовой независимости предприятия.

Коэффициент соотношения заемных и собственных средств в 2012 г. увеличился на 0,07, что отражает текущее состояние финансовой зависимости. В тоже время он далек от 1 - нормативного значения данного коэффициента. Чем больше коэффициент превышает 1, тем больше зависимость предприятия от заемных средств. В данном случае значение коэффициента существенно ниже 1, что говорит о небольшой доле заемных средств в общем объеме средств организации.

Значение коэффициента соотношения мобильных и иммобилизованных средств в период 2010-2012 гг. изменилось и составило 0,16 в 2011 г., что на 0,001 меньше предыдущего года и 0,17 в 2012 г. Значение коэффициента вернулось к уровню 2010 г., что говорит об отсутствии каких-либо изменений в деятельности организации.

Коэффициент обеспеченности оборотными средствами по установленным нормам должен быть выше 0,5, нижняя граница составляет 0,1. В 2010 и 2011 годах коэффициент соответствует лишь крайней нижней границе, т.е. на предприятии доля собственных оборотных средств в оборотных активах имеет незначительную часть.

Значение коэффициента краткосрочной задолженности в 2010-2012 гг. составляет 1, т.е. все обязательства организации на данный период составляют краткосрочные обязательства.

Рекомендуемое значение коэффициента автономии источников формирования запасов должно быть больше 0,5. Это условие выполняется организацией в 2010 г. и 2011 г., значение коэффициента составляет 0,6 и 0,5 соответственно, то есть выше верхнего предела. В 2012 г. значение данного показателя снизилось и составило 0,4, значит недостаточная часть запасов формируется за счет собственных средств организации, эту величину необходимо увеличивать.

Значение коэффициента концентрации заемного капитала осталось неизменным (0,99 в 2010 и 2011 гг. и 0,98 в 2012 г.).

Значение коэффициента финансовой независимости в 2010 г. оставалось в пределах нормы в 2010-2011 гг. и составляло 0,46 и 0,42 соответственно. В 2012 г. его величина несколько снизилась, но, тем не менее, осталась в пределах недалеких от нормы, что говорит о достаточном уровне финансовой независимости предприятия.

В целом, по итогам анализа финансового состояния организации, необходимо отметить, что работа предприятия удовлетворяет не всем рассмотренным нормам и оценкам. Баланс организации не является абсолютно ликвидным, следовательно, организация не может считаться достаточно платежеспособной, чтобы в срок расплатиться по всем своим обязательствам. В целом по организации за период 2010-2012 гг. не наблюдается положительной тенденции к изменению, однако, для определения риска возможного банкротства необходимо провести соответствующие расчеты, с целью не допустить подобной ситуации.

Оценка кризиса (прогнозирование банкротства) организации. Известный российский экономист Г.В. Савицкая предлагает следующую систему показателей и их рейтинговую оценку, выраженную в баллах, для прогнозирования финансового состояния предприятия. Исходя из этой методики, предприятие можно отнести к одному из шести классов финансовой надежности (Приложение Д).

Рассчитаем коэффициенты за 2010-2012 гг. и результаты представим в виде таблицы (см. таблицу 2.4)

Согласно представленной методике, анализируемое предприятие относится к 5 классу, т.е. является предприятием высочайшего риска, практически несостоятельным.

ООО «Маяк-Стройинвест» может преодолеть кризисное состояние, а может наоборот ухудшить показатели своей работы, и это приведет к банкротству и дальнейшему расформированию предприятия.

Таблица 2.4 - Обобщающая оценка финансовой устойчивости ООО «Маяк-Стройинвест»

Данное положение связано в основном с неликвидной структурой баланса, и неэффективным распределением активов и пассивов организации, а так же со значительным снижением выручки организации за прошедшие годы.

Все это привело к малоэффективной деятельности предприятия, снижению показателей финансовой устойчивости, платежеспособности и ликвидности.

На основе проведенного анализа предприятия и строительной отрасли в целом, можно предложить, при разработке и формировании антикризисной стратегии и тактики ее внедрения сделать упор на восстановление прибыльности предприятия, увеличение объема собственных средств для финансирования строительства, а так же оптимизацию структуры активов и пассивов организации.

Процесс стабилизации финансового состояния предприятия условно можно разделить на три этапа:

устранение неплатежеспособности - принцип «отсечения лишнего»;

восстановление финансовой устойчивости - «сжатие предприятия»;

обеспечение финансового равновесия в длительном периоде.

Принцип «отсечения лишнего» определяет необходимость сокращения размеров текущих потребностей (вызывающих соответствующие финансовые обязательства), и отдельных видов ликвидных активов (с целью их срочной конверсии в денежную форму). Это возможно за счет: ускорения инкассации дебиторской задолженности; снижения периода предоставления товарного (коммерческого) кредита; снижения размера страховых запасов товарно-материальных ценностей; уценки трудноликвидных видов запасов товарно-материальных ценностей до уровня цены спроса с обеспечением последующей их реализаций; аренды оборудования, ранее намечаемого к приобретению в процессе обновления основных средств, и др.;

Цель данного этапа стабилизации достигнута, если устранена текущая неплатежеспособность предприятия, то есть объем поступления денежных средств превысил объем неотложных финансовых обязательств в краткосрочном периоде. Это означает, что угроза банкротства предприятия в текущем отрезке времени ликвидирована, хотя и носит, как правило, отложенный характер.

«Сжатие предприятия» должно сопровождаться мероприятиями как по обеспечению прироста собственных финансовых ресурсов, так и по сокращению необходимого объема их потребления. Прежде всего, это: сокращение суммы постоянных издержек; снижение уровня переменных издержек (включая сокращение производственного персонала основных и вспомогательных подразделений; повышение производительности труда и т.п.); своевременная реализация выбываемого в связи с высоким износом или неиспользуемого имущества и проч.

Цель этого этапа считается достигнутой, если предприятие вышло на рубеж финансового равновесия, предусматриваемый целевыми показателями финансовой структуры капитала и обеспечивающий его финансовую устойчивость.

2.3 Совершенствование механизмов антикризисного управления

На основе проведенного анализа финансового состояния предприятия и последующей диагностики возможного банкротства были выявлены основные причины, приведшие к кризисному состоянию на организации. Среди них: неликвидная структура баланса; концентрация основных средств предприятия в незавершенном строительстве; рост издержек; снижение объемов выручки и проч.

Для получения наиболее полных представлений о направлении формирования и разработки будущей антикризисной финансовой стратегии и тактики ее проведения, необходимо выделить и установить основные цели, которые будут ставиться перед организацией с целью улучшения ее финансового состояния и снижения риска возможного банкротства. Для более наглядного представления поставленных целей необходимо сформировать дерево целей (см. рисунок 2.1).

Основываясь на полученных данных, в качестве основной сферы финансового развития предприятия, в рамках которой будет формироваться антикризисная финансовая стратегия организации и тактика ее проведения, рекомендуется восстановление финансовой устойчивости.

Рисунок 2.1 - Дерево целей совершенствования механизмов антикризисного управления ООО «Маяк-Стройинвест»

Исходя из выбранной сферы развития предприятия, главной целью совершенствования механизмов антикризисного управления будет улучшение финансового состояния организации и снижение риска возникновения банкротства.

В разрезе доминантной сферы дальнейшего развития предприятия, предлагается сделать акцент на формирование финансовых ресурсов и прибыли предприятия, а так же на обеспечение финансовой безопасности предприятия, в рамках которых будут разрабатываться и проводиться конкретные мероприятия.

Согласно выбранным антикризисным механизмам оздоровления предприятия, в организации будет проводиться политика управления прибылью и политика управления активами предприятия. Формат стратегической программы оздоровления ООО «Маяк-Стройинвест», направления деятельности и разрабатываемые в этих целях мероприятия со сроками их проведения представлены в приложении Е.

1. Увеличение прибыли организации за счет реализации в аренду части основных средств.

В ООО «Маяк-Стройинвест» наблюдается уменьшение прибыли, так же, следует отметить, что в 2012 г. предприятие работало убыточно, поэтому повышение прибыли является первостепенной задачей в процессе стабилизации и улучшения финансового состояния предприятия.

Наиболее оптимальным представляется увеличения прибыли предприятия за счет сдачи не требуемой и неиспользуемой на данный момент техники и площадей в аренду.

Предварительно составим список техники, которую предполагается сдавать в аренду, исходя из того, будет ли он задействована на строительной площадке в конкретный период времени (приложение Ж). Так как срок проведения данного мероприятия составляет один год, необходимость в задействовании техники на строительной площадке так же будет определяться в течение этого срока.

Как видно из приведенной таблицы, некоторые единицы спецтехники большую часть времени не задействованы в строительных работах, в соответствии с этим, предлагается сдача строительных машин и механизмов в аренду, почасовую, посменную или долгосрочную, без водителей, обслуживающего персонала и ГСМ. Сумма аренды будет рассчитываться исходя из условий: количество единиц техники в месяц - одна смена по восемь часов, пять дней в неделю.

Кран будет задействован на строительной площадке в течение семи месяцев, а пять месяцев можно сдавать его в аренду.

При рассмотрении предложений на рынке аренды спецтехники, определена стоимость аренды в размере 300000 руб. в месяц. Экономический эффект от сдачи данного крана в аренду составит: 300000 руб. * 5 мес. = 1500000 руб.

Аналогично рассчитаем эффект от сдачи другой техники в аренду, согласно данным приложения Ж.

Экономический эффект от сдачи автокрана КС 3579 в аренду на три месяца: 150000 руб. * 3 мес. = 450000 руб.

Гусеничный экскаватор марки Hitachi. Стоимость аренды экскаватора 180000 руб. в месяц. Экономический эффект составит: 180000 руб. * 5 мес. = 900000 руб.

Экономический эффект от сдачи в аренду фронтального ковшового погрузчика ТО-18: 140000 руб. * 8 мес. = 1120000 руб.

Эффект от сдачи опалубки в аренду составит: 80000 руб. * 8 мес. = 640000 руб.

Эффект от сдачи 2 подъемников в аренду: 80000 руб. * 10 мес. * 2 = 1600000 руб.

В состав имущества, которым обладает организация ООО «Маяк-Стройнвест» входит база на стрелке р. Самара. Территория базы может быть использована в качестве стоянки для спецтехники. Так же, на территории базы расположено два не отапливаемых склада, площадью по 60 м², два гаража, офисное 2-х этажное здание.

Стоимость аренды может составлять 180000 руб. в месяц, включая стоимость коммунальных платежей. Определим эффект от сдачи базы в аренду: 180000 руб.*12=2160000 руб.

Таким образом, сдав имущество в аренду, организация выручит 8370000 руб. за год. Для определения прибыли, рассчитаем сумму амортизационных отчислений на вышеперечисленную технику в течение срока сдачи ее в аренду.

Рассчитаем сумму амортизационных отчислений линейным способом по следующей формуле:

К = 1/n*100% (2.1)

Где К - норма амортизации

n - срок полезного использования

Сумма амортизации за месяц в таком случае будет определяться произведением балансовой стоимости имущества на норму амортизации.

1) Башенный кран КБ-473: А = 11353202/85 = 133567 руб.

2) Автокран КС 3579: Ам = 3000572/60 = 50009 руб.

3) Экскаватор Hitachi: Ам = 2000300/60 = 33338 руб.

4) Погрузчик фронтальный ковшовый ТО-18: Ам = 1000600/47 = 21289 руб.

5) Опалубка: Ам = 1500000/30 = 50000 руб.

6) Строительный подъемник (2 шт.): Ам = 322033/61 * 2 = 10558 руб.

7) База на стрелке р. Самара: Ам = 2668752/361 = 7392 руб.

Таким образом, за время сдачи спецтехники и имущества в аренду, сумма амортизационных отчислений составит 1774728 руб. Эта сумма будет списываться по графе прочие расходы.

Экономическим эффектом от данного мероприятия будет являться полученная за год прибыль организации, в виде разницы между выручкой от сдачи имущества в аренду и амортизационных отчислений: 8370000 руб. - 1774728 руб. = 6595272 руб.

2. Снижение уровня расходов предприятия

В рамках реализуемой в организации стратегии формирования финансовых ресурсов и прибыли предприятия предлагается провести мероприятие, направленное на снижение расходов организации. Так как ООО «Маяк-Стройинвест» является заказчиком-застройщиком строительства, рассмотрим список затрат на содержания заказчика-застройщика.

В состав затрат на содержание заказчика-застройщика входят следующие статьи расходов: материальные расходы; расходы на оплату труда; суммы начисленной амортизации; прочие расходы.

Расходы на амортизацию основных средств организации составляют 350000 руб. ежегодно (таблица 2.5). Затраты возможно сократить, так как при сдаче техники в аренду, предложенной в одном из мероприятий. Так как предположительно техника будет сдаваться на половину времени, то расходы на амортизацию можно сократить вдвое. Таким образом, они достигнут 175000 руб.

Затраты на информационные услуги включают в себя расходы на обслуживание специализированных информационных программ, таких как «Консультант плюс» для бухгалтеров, «Информационная система центр», «Новости рынка недвижимости» и т.д. у риэлторов и других специализированных отделов. Затраты можно сократить на 67480 руб., оставив соответствующее информационное обслуживание лишь на тех носителях, где оно необходимо, после чего они составят 48000 руб.

Затраты на канцелярские товары составляют 68872 руб. Если начать закупать канцелярские принадлежности по оптовым ценам, то есть возможность сократить данные затраты на 30%. В таком случае учитываемые расходы составят 48210 руб.

Материальные расходы включают в себя командировочные расходы, содержание зданий сооружений, обучение и повышение квалификации кадров, представительские расходы и т.д. Необходимо сократить сумму представительских расходов, расходов на повышение квалификации кадров. Данный вид расходов можно сократить на 40%, после чего они составят 48376 руб.

На основе проделанной работы составим прогнозный расчет расходов на содержание заказчика-застройщика (приложение И).

Таким образом, экономическим эффектом от проведения данного мероприятия будет разница между реальным и прогнозным уровнем затрат на содержание заказчика-застройщика, которая составит 325494 руб.

3. Повышение уровня ликвидности активов и срочности погашения пассивов

Анализ деятельности предприятия ООО «Маяк-Стройинвест выявил недостаточную устойчивость фирмы, связанную с недостаточной ликвидностью баланса. В рамках политики управления активами предприятия предлагается уделить больше внимания структуре средств предприятия и источникам их формирования.

Одним из факторов, оказывающих наибольшее влияние на ухудшение финансового положения, является большая сумма средств по статье «Незавершенное строительство» в активах организации. Она отражает себестоимость второй очереди двухэтажного подземного паркинга, строительство которого завершено, но у организации нет разрешительной документации на ввод объекта в эксплуатацию. Проблемы со сдачей объекта затрудняют дальнейшее строительство, так как стоимость паркинга числится на балансе организации.

Для сдачи объекта строительства в эксплуатацию необходимо проделать трудоемкую и требующую больших затрат времени работу. Так же, при каждом отказе комиссии дата возможной сдачи паркинга будет откладываться на довольно большой срок, необходимый для создания новой комиссии, новой проверки объекта, принятия решения, составления акта и его оформления.

Как видно из рассмотренной во второй главе организационной структуры, на предприятии нет человека, в чьи обязанности напрямую входит собрание и подготовка документов для сдачи в эксплуатацию нового объекта строительства. Частично этим занимаются специалисты из службы заказчика, которые осуществляют подготовку и сбор разрешительной документации на строительство объекта, а так же акты приемки выполненных работ, оформлением же основной части документов и непосредственной работой с приемочной комиссией занимаются специалисты из юридического отдела.

Для того чтобы ускорить процесс сдачи паркинга, предлагается нанять специализированного сотрудника - юрист службы заказчика, в чьи обязанности будет входить сбор, подготовка и оформление исполнительной документации для ввода объекта в эксплуатацию, подготовка и оформление всей необходимой исполнительной документации по сдаче объекта в эксплуатацию, организация отношений с приемочной комиссией, подача заявления в Департамент строительства и архитектуры города Самары на выдачу разрешения на ввод объекта в эксплуатацию (Приложение В).

Данного специалиста предлагается нанять на срок 6 месяцев, с возможностью дальнейшего продолжения сотрудничества, с окладом в 30000 руб. в месяц. Из данной суммы, 3900 руб. будут удерживаться в качестве налогового вычета по налогу на доходы физических лиц. Оставшиеся 26100 руб. будут выплачиваться сотруднику. Так же организации необходимо отчислять 9270 руб. в качестве выплаты по единому социальному налогу.

Экономическим эффектом от проведения данного мероприятия будет ввод в эксплуатацию подземного паркинга, что повысит ликвидность и платежеспособность организации. Себестоимость паркинга в размере 33560000 руб. будет снята со статьи «Незавершенное строительство» в активе баланса организации, в то время как со статьи «Доходы будущих периодов» будет снята сумма 38400000 руб. в размере той же себестоимости подземного паркинга, с учетом прибыли. Полученная прибыль в размере 48400000 руб. будет учитываться по статье нераспределенная прибыль в бухгалтерском балансе организации, а так же в прочих доходах в отчете о прибылях и убытках.

Полученная прибыль может быть пущена в оборот, на расширение производства, на финансирование начальных этапов строительства новых объектов, а так же на премии и поощрения персонала организации, что благотворно повлияет на состояние и деятельность фирмы.

Данное мероприятие повысит ликвидность предприятия, так как сократит число краткосрочных пассивов, которые организации предстоит выплачивать, за счет сокращения суммы доходов будущих периодов, относящихся на их счет.

Пересчитаем показатели финансовой устойчивости, представленные в п.2.2 главе, по новым данным, полученным после проведения мероприятий по выводу предприятия из кризисной ситуации. Полученные расчеты представим в виде таблицы, сравнив их с предыдущими данными (таблица 2.6).

Таблица 2.6 - Обобщающая оценка финансовой устойчивости предприятия после проведения мероприятий