Анализ денежных потоков предприятия на примере ООО "Токурский рудник"

Размещено на http://www.allbest.ru/

Введение

Хозяйственная деятельность любого предприятия неразрывно связана с движением денежных средств. Каждая хозяйственная операция вызывает либо поступление, либо расходование денежных средств. Денежные средства обслуживают практически все аспекты операционной, инвестиционной и финансовой деятельности. Непрерывный процесс движения денежных средств во времени представляет собой денежный поток, который образно сравнивается с системой «Финансового кровообращения», обеспечивающей жизнеспособность организации [2]. От полноты и своевременности обеспечения процесса снабжения, производства и сбыта продукции денежными ресурсами зависят результаты основной деятельности предприятия, степень его финансовой устойчивости и платежеспособности, конкурентные преимущества, необходимые для текущего и перспективного развития.

В мировой практике учета большое внимание придается изучению и прогнозу движения денежных средств, Это связано с тем, что проблемы с наличностью возникают из-за объективной неравномерности поступлений и выплат либо в результате непредвиденных обстоятельств. Какой бы ни была причина отсутствия наличных денег, последствия для предприятия может быть очень серьезным. Следовательно, денежную наличность необходимо планировать и анализировать ее движение. [11]

На основании вышеизложенного определена актуальность выбранной темы данной курсовой работы.

Цель исследования - рассмотреть анализ денежных потоков на предприятии.

Объект исследования - деятельность ООО «Токурский рудник» Селемджинского района.

Для достижения поставленной цели необходимо решить следующие задачи:

- раскрыть методические основы анализа денежных потоков;

- изучить показатели денежных потоков, а также факторы, определяющие их величину;

- охарактеризовать методы анализа денежных потоков (прямой, косвенный, коэффициентный).

Решение задач, поставленных в работе, осуществлялось с использованием системного подхода, анализа, сравнительного и других методов.

Перечисленные задачи обусловили структуру работы, состоящую из введения, трех глав, заключения, списка используемых источников и приложения.

Необходимо отметить, что рассматриваемая тема исследования освещена в литературе в достаточной степени. Фундаментальные исследования, направленные на рассмотрение экономического содержания и сущности денежных потоков, были проведены отечественными и зарубежными учеными, среди которых И.А. Бланк, В.В. Бочаров, Р. Л.Т. Гиляровская, В.Д. Новодворский, В.В. Ковалев, Е.М. Сорокина и др.

1. Теоретические аспекты анализа денежных потоков

1.1 Экономическая сущность денежных потоков предприятия

Финансовые ресурсы - это совокупность всех денежных средств, которые имеются в распоряжении предприятий, организаций, учреждений для формирования необходимых активов в целях осуществления всех видов деятельности как за счёт доходов, накоплений и капитала, так и за счёт различного вида поступлений. Денежные средства - ограниченный ресурс, поэтому важным является создание на предприятиях механизма эффективного управления их денежными потоками.

Денежные потоки - поступившие и выплаченные предприятием денежные средства за определенный период времени. Положительный денежный поток формируют денежные средства, поступившие в экономический субъект по итогам за соответствующий период, например, поступления от продажи товаров, выполнения работ, оказания услуг. Отрицательный денежный поток формируют денежные средства, затрачиваемые экономическим субъектом в соответствующий период, например, инвестиции, возврат кредита, затраты на сырьё, энергию, материалы и другие. [8]

Денежный поток характеризует степень самофинансирования предприятия, его финансовую стабильность, финансовый потенциал, доходность.

Классификация денежных потоков:

1. По масштабам обслуживания хозяйственного процесса:

- По предприятию в целом;

- По отдельным структурным подразделениям;

- По отдельным хозяйственным операциям.

2. По видам хозяйственной деятельности:

- По операционной деятельности (производственной, основной);

- По инвестиционной деятельности;

- По финансовой деятельности

3. По направлению движения денежных средств:

- Положительный денежный поток - приток денежных средств;

- Отрицательный денежный поток - отток денежных средств

4. По методу исчисления объемов:

- Валовой денежный поток - вся совокупность поступивших и израсходованных средств;

- Чистый денежный поток - разница между положительными и отрицательными денежными потоками в рассматриваемом периоде. Является важнейшим результатом деятельности, во многом определяющим финансовое равновесие и темпы возрастания его рыночной стоимости (Чистый денежный поток = Положительный денежный поток - Отрицательный денежный поток).

5. По уровню достаточности:

- Избыточный - денежный поток, при котором поступления денежных средств существенно превышают реальную потребность предприятия в целенаправленном их расходовании;

- Дефицитный - денежный поток, при котором поступление денежных средств значительно ниже реальных потребностей предприятия в целенаправленном их расходовании.

6. По методу оценки во времени:

- Настоящий;

- Будущий.

7. По непрерывности формирования в рассматриваемом периоде:

- Дискретный - поступление или расходование денежных средств, связанных с осуществлением единичных хозяйственных операций предприятия в рассматриваемом периоде времени;

- Регулярный - поступление или расходование денежных средств по отдельным хозяйственным операциям, которые в рассматриваемом периоде времени, осуществляются постоянно по отдельным интервалам этого периода.

8. По стабильности временных интервалов:

- С равномерными временными интервалами в рамках рассматриваемого периода - аннуитет (проценты по кредиту 15-го числа);

- С неравномерными временными интервалами в рамках рассматриваемого периода (лизинговые выплаты).

Искусство управления текущими активами состоит в том, чтобы держать на счетах минимально необходимую сумму денежных средств, которые нужны для текущей оперативной деятельности. Сумма денежных средств, которая необходима хорошо управляемому предприятию, - это по сути дела страховой запас, предназначенный для покрытия кратковременной несбалансированности денежных потоков. Сумма должна быть такой, чтобы ее хватало для производства всех первоочередных платежей. Поскольку денежные средства, находясь в кассе или на счетах в банке, не приносят дохода, их нужно иметь в наличии на уровне безопасного минимума. Наличие больших остатков денег на протяжении длительного времени может быть результатом неправильного использования оборотного капитала.

Финансовое благополучие предприятия во многом зависит от притока денежных средств, обеспечивающих покрытие его обязательств. Отсутствие минимально-необходимого запаса денежных средств может указывать на финансовые затруднения. Избыток денежных средств может быть знаком того, что предприятие терпит убытки.

Причем причина этих убытков может быть связана как с инфляцией и обесценением денег, так и с упущенной возможностью их выгодного размещения и получения дополнительного дохода. В любом случае именно анализ денежных потоков позволит установить реальное финансовое состояние на предприятии. [5]

1.2 Задачи анализа и источники информации

Основными задачами анализа денежных средств являются :

- оценка оптимальности объемов денежных потоков организации;

- оценка денежных потоков по видам хозяйственной деятельности;

- оценка состава, структуры, направлений движения денежных средств;

- установления источников поступления и направлений расходования денежных средств;

- выявление и измерение влияния различных факторов на формирование денежных потоков, а также комплексное исследование факторов, оказывающих на денежные потоки прямое и косвенное воздействие;

- установление причин отклонения чистого денежного потока от чистой прибыли;

- расчет уровня достаточности поступления денежных средств;

- оценка динамики потоков денежных средств и определение сбалансированности притока и оттока денежных средств по объему и времени;

- выявление и оценка резервов улучшения использования денежных средств, поддержание достаточного уровня ликвидности предприятия;

- разработка предложений по реализации резервов повышения эффективности использования денежных средств.

Информационной базой анализа являются «Бухгалтерский баланс» предприятия и «Отчет о движении денежных средств».

Отчет о движении денежных средств - это документ, в котором отражаются поступление, расходование и нетто-изменения денежных средств в ходе текущей хозяйственной деятельности, а также инвестиционной и финансовой деятельности за определенный период. Эти изменения отражаются так, что позволяют установить взаимосвязь между остатками денежных средств на начало и конец отчетного периода.

Основная деятельность - это деятельность предприятия, приносящая ему основные доходы, а также прочие виды деятельности, не связанные с инвестициями и финансами.

Основные направления притока денежных средств по основной деятельности:

1. Выручка от реализации продукции, работ, услуг.

2. Получение авансов от покупателей и заказчиков.

3. Прочие поступления (возврат сумм от поставщиков; сумм, выданных подотчетным лицам).

Основные направления оттока денежных средств по основной деятельности:

1. Платежи по счетам поставщиков и подрядчиков.

2. Выплата заработной платы.

3. Отчисления в соцстрах и внебюджетные фонды.

4. Расчеты с бюджетом по налогам.

5. Уплата процентов по кредиту.

6. Авансы выданные.

Поскольку основная деятельность является главным источником прибыли, она должна являться основным источником денежных средств. [7]

Инвестиционная деятельность связана с реализацией и приобретением имущества долгосрочного использования. Сведения о движении денежных средств, связанных с инвестиционной деятельностью отражают расходы на приобретение ресурсов, которые создадут в будущем приток денежных средств и получение прибыли.

Основные направления притока денежных средств по инвестиционной деятельности:

1. Выручка от реализации активов долгосрочного использования.

2. Дивиденды и проценты от долгосрочных финансовых вложений.

3. Возврат других финансовых вложений.

Основные направления оттока денежных средств по инвестиционной деятельности:

1. Приобретение имущества долгосрочного использования (основные средства, нематериальные активы).

2. Капитальные вложения.

3. Долгосрочные финансовые вложения.

Инвестиционная деятельность в целом приводит к временному оттоку денежных средств.

Финансовая деятельность - это деятельность, результатом которой являются изменения в размере и составе собственного капитала и заемных средств предприятия. Считается, что предприятие осуществляет финансовую деятельность, если оно получает ресурсы от акционеров (эмиссия акций), возвращает ресурсы акционерам (выплата дивидендов), берет ссуды у кредиторов и выплачивает суммы, полученные в качестве ссуды. Информация о движении денежных средств, связанных с финансовой деятельностью позволяет прогнозировать будущий объем денежных средств, на который будут иметь права поставщики капитала предприятия.

Направления притока денежных средств по финансовой деятельности:

1. Получение дивидендов по акциям и процентов по облигациям.

2. Полученные ссуды и займы.

3. Эмиссия акций, облигаций.

Направления притока денежных средств по финансовой деятельности:

1. Погашение облигаций

2. Возврат ранее полученных кредитов.

3. Выплата дивидендов по акциям и процентов по облигациям.

Финансовая деятельность призвана увеличивать денежные средства в распоряжении предприятия для финансового обеспечения основной и инвестиционной деятельности.

Не вызывают оттока денежных средств хозяйственные операции, связанные с начислением амортизации основных средств, нематериальных активов, которые уменьшают величину финансового результата.

Отчет о движении денежных средств является очень важной информацией как для руководства организации, так и для ее инвесторов и кредиторов. Инвесторы и кредиторы используют данные отчета для исследования вопроса способно ли руководство организации управлять ею так, чтобы генерировать на счетах достаточное количество денежных средств для погашения долга, для выплаты дивидендов. [16]

1.3 Показатели, характеризующие эффективность использования денежных потоков на предприятии

Основой управления является наличие оперативной и достоверной учетной информации, формируемой на базе бухгалтерского и управленческого учета. Информационной базой анализа взаимосвязи прибыли, движения оборотного капитала и денежных средств является «Бухгалтерский баланс» предприятия, «Приложение к бухгалтерскому балансу» и «Отчет о движении денежных средств». Состав такой информации весьма разнообразен: движение средств на счетах и в кассе предприятия, дебиторская и кредиторская задолженность предприятия, бюджеты налоговых платежей, графики выдачи и погашения кредитов, уплаты процентов, бюджеты предстоящих закупок, требующих предварительной оплаты, и многое другое. При этом каждое предприятие самостоятельно определяет формат предоставления, периодичность сбора информации, схему документооборота.

Отчет о движении денежных средств - одна из основных форм финансовой отчетности, в которой суммируется информация о поступлении и выбытии денежных средств предприятия. Отчет о движении денежных средств ? это отчет об изменениях финансового состояния, составленный на основе метода потока денежных средств. Существуют три метода проведения анализа движения денежных средств: прямой, косвенный и коэффициентный.

Прямой метод предполагает исчисление прихода (выручка от реализации продукции, работ и услуг, авансы, полученные и др.) и расхода (оплата счетов поставщиков, возврат полученных краткосрочных ссуд и займов и др.) денежных средств, т.е. информационной базой анализа движения денежных является выручка.

Косвенный метод основывается на идентификации и учете операций, связанных с движением денежных средств, и последовательной корректировке чистой прибыли, т.е. исходным элементом является прибыль.

Коэффициентный анализ является неотъемлемой частью анализа денежных потоков. С его помощью изучаются уровни и их отклонения от плановых и базисных значений различных относительных показателей, характеризующих денежные потоки, а также рассчитываются коэффициенты эффективности использования денежных средств организации.

Важным моментом в коэффициентном методе анализа является изучение динамики различных коэффициентов, позволяющее установить положительные и отрицательные тенденции, отражающие качество управления денежными потоками организации, а также разработать необходимые мероприятия для внесения соответствующих коррективов по оптимизации управленческих решений в процессе осуществления хозяйственной деятельности. [4]

Важным моментом в анализе денежных потоков является определение продолжительности финансового цикла (ПФЦ) (времени обращения денежных средств). Сокращение ПФЦ рассматривается как положительная тенденция, то есть чем меньше ПФЦ, тем денежные средства меньше находятся «замороженными» в различных активах, что способствует ускорению их оборачиваемости и тем самым возможности получения дополнительного дохода.

Одним из условий финансового благополучия организации является приток денежных средств. Организация должна иметь достаточное количество денежных средств для того, чтобы вовремя рассчитаться со своими кредиторами, выплатить заработную плату, в конечном итоге, чтобы поддерживать некий оптимальный уровень ликвидности. Однако, чрезмерная величина денежных средств говорит о том, что реально организация терпит убытки, связанные с инфляцией и обесцениванием денег, а также с упущенной возможностью их выгодного размещения. Поэтому для оценки состояния денежных потоков следует проанализировать долю денежных средств в составе текущих обязательств, то есть рассчитать коэффициент абсолютной ликвидности (Каб).

Для расчета привлекают внутренние учетные данные о величине остатков на начало (Онп) и конец периода (Окп) по счетам денежных средств. Для того, чтобы раскрыть реальное движение денежных средств на предприятии, оценить их поступление и расходование, а также увязать величину полученного финансового результата с состоянием денежных средств, выделяют и анализируют все направления их поступления и выбытия, анализ производят прямым и косвенным методами. Такой подход обеспечит оперативное управление и контроль за денежными потоками в организации.

Ещё одним важным показателем являются денежные средства от инвестиционной (Дси), финансовой (ДСф) и текущей деятельности (ДСт). Текущая деятельность включает воздействие на денежные средства хозяйственных операций, оказывающих влияние на размер прибыли организации. К этой категории относятся такие операции как реализация товаров (работ, услуг), приобретение товаров (работ, услуг), необходимых в производственной деятельности организации, выплата процентов за кредит, выплаты по заработной плате, перечисления налогов.

Чистый денежный поток (ЧДП) - показатель, который характеризует разницу между положительным и отрицательным денежными потоками (между поступлением и расходованием денежных средств) в рассматриваемом периоде времени в разрезе отдельных его интервалов. Чистый денежный поток является важнейшим результатом финансовой деятельности предприятия, во многом определяющим финансовое равновесие и темпы возрастания его рыночной стоимости. В формировании чистого денежного потока определяются роль и место показателя чистой прибыли, влияние на него различных факторов: изменения за анализируемый период величин остатков производственных запасов, дебиторской и кредиторской задолженности, сумм начисленной амортизации, созданных резервов и т.п. Особое место уделяется характеристике качества чистого денежного потока, т.е. показателям структуры источников его формирования. Высокий уровень качества чистого денежного потока характеризуется ростом удельного веса чистой прибыли, полученной за счет роста выручки от продаж и снижения себестоимости.[15]

2. Организационно-экономическая характеристика ООО «Токурский рудник»

2.1 Организационная характеристика ООО «Токурский рудник»

Место нахождения Общества: 676581, Российская Федерация, Амурская область, Селемджинский район, поселок Токур, ул. Ворожейкина, д. 16

Общество с ограниченной ответственностью «Токурский рудник» зарегистрировано 25 июня 2002 года. Межрайонной инспекцией ФНС России №9 по Амурской области за основным государственным номером 1022801006645.

Общество создано для продолжения деятельности по освоению Токурского золоторудного месторождения в соответствии с лицензией на право пользования недрами серии БЛГ 00737 вид лицензии БЭ, выданной учредителю Общества - открытому акционерному обществу Горная компания «Золотая корона».

Учредителями (участниками) общества являются:

- Открытое акционерное общество Горная Компания «Золотая Корона»;

- Общество с ограниченной ответственностью «Горняк».

Органами управления общества являются:

- высший орган управления - общее собрание участников;

- единоличный исполнительный орган - Генеральный директор.

Основными видами деятельности Общества являются:

- добыча полезных ископаемых (в том числе металлов), разработка новых рассыпных и рудных месторождений, а также осуществление связанных с добычей полезных ископаемых вводов деятельности, в т.ч.:

- геологическое изучение недр (с правом распоряжения полученной информацией);

- использование (переработка) отходов горнодобывающего производства; создание и эксплуатация аффинажного производства; производства ювелирных изделий, в том числе из драгоценных металлов и драгоценных камней;

- проведение научно-исследовательских и опытно-конструкторских работ;

- оказание консультативных услуг в области недропользования; проведение различного рода горных работ;

- деятельность по строительству и ремонту объектов производственного и социального назначения, монтажу (демонтажу) и накладке оборудования, осуществление инженерных изысканий для строительства, выполнение функций генерального подрядчика;

- строительство и ремонт дорог, подъездов, площадок;

- деятельность по эксплуатации машин и механизмов, в том числе требующих специального разрешения (допуска) на эксплуатацию, выполнение работ по ремонту машин, механизмов, оборудования; проведение взрывчатых работ, приобретение и хранение взрывчатых веществ;

- оптовая и розничная реализация горюче-смазочных материалов, продуктов химии и нефтехимии;

- проектирование, строительство и эксплуатация автозаправочных станций, нефтехранилищ, автомобильных стоянок, гаражей;

- ремонт автозаправочных станций и их оборудования;

- оптовая и розничная реализация запасных частей к автомобильному транспорту, машинам и механизмам;

- услуги по хранению товаров (грузов);

- услуги по сдаче имущества в аренду;

- лесозаготовка и переработка древесного сырья, оптовая и розничная торговля лесопродукцией;

- экспортно-импортные операции;

- посредническая деятельность;

- проектирование, комплектация, строительство, эксплуатация и ремонт централизованных систем водоснабжения и теплоснабжения, а также систем водоотведения городских других поселений;

- оказание услуг юридическим и физическим лицам по перевозке пассажиров и грузов, экспедиционное обслуживание, погрузочно-разгрузочные работы, услуги по хранению грузов;

- материально-техническое снабжение, комплектация оборудования для производственных объектов;

- заготовка, переработка и реализация лома цветных и черных металлов;

- деятельность по утилизации отходов производства и потребления;

- оптовая торговля хлебом и хлебобулочными изделиями;

- прочая оптовая торговля;

- деятельность столовых или предприятиях и учреждениях и поставка продукции общественного питания;

- поставка продукции общественного питания;

- другие виды деятельности, не запрещенные действующим законодательством Российской Федерации.

2.2 Анализ основных показателей деятельности

Неотъемлемой частью изучения экономических условий хозяйствования в ООО «Токурский рудник» является определение его размеров. Размер предприятия складывается из системы показателей, которые делятся на основные и дополнительные. К основным относят следующие показатели: среднегодовая стоимость основных фондов; среднегодовая численность работников; объем продукции произведенный предприятием в течении года.

Показатели, характеризующие размер нашего предприятия представлены в таблице 2.1.

Таблица 2.1 - Анализ основных показателей деятельности предприятия ООО «Токурский рудник» Селемджинский р-н

Показатели	Годы	Изменение отчетного года от базисного
	2009	2010	2011	абсолютное	темп роста, %
Выручка от реализации работ, услуг, тыс. рублей	64158	67986	85661	21503	33,52
Производственная себестоимость реализованной продукции, тыс. рублей	65323	77218	79991	14668	22,45
Объемы произведенной продукции на сумму, тыс. рублей	53945	39331	57442	3497	6,48
Среднегодовая стоимость производственных основных фондов, тыс. рублей	88697	99926,5	85598,5	-3098,5	-3,49
Среднегодовая численность работников предприятия, чел.	104	93	60	-44	-42,31
Прибыль (убыток) от продаж, тыс. рублей	(9750)	(17695)	(20724)	-10974	112,55
Чистая прибыль (убыток), тыс. рублей	-11436	16617	-17922	-6486	-56,72
Затраты на 1 руб. выручки, копеек	1,02	1,14	0,93	-0,09	-8,82
Рентабельность производства, %	-14,9	-22,92	-25,91	-11,01	-73,89
Доля чистой прибыли (убытка) к выручке, %	-17,82	24,44	-20,92	-3,1	-
Производительность труда, тыс. рублей/чел	518,7	422,91	957,37	438,67	84,57
Среднемесячная заработная плата, тыс. рублей	19302	22159	31087	11785	61,05
Фондоотдача, рублей	0,61	0,39	0,67	0,06	9,84

Из таблицы следует, что выручка от реализации работ, услуг, на конец 2011 года увеличилась на 21503 тыс. рублей или на 33,52%.

Объем произведенной продукции увеличился на 6,48% и составил в 2011 году 57442 тыс. рублей.

Основные фонды сократились на 22,04% и составили 64789 тыс. рублей.

Затраты на 1 р. Выручки сократились на 0,09 копеек или на 8,82% в связи с увеличением производственной себестоимости реализованной продукции на 14668 тыс. рублей или на 22,45%.

Рентабельность производства сократилась на 11,01% или на 73,89% (темп роста). Доля чистой прибыли (убытка) к выручке сократилась на 3,1%, из-за увеличения убытка на 6486 тыс. рублей или на 56,72%.

Фондоотдача увеличилась на 0,06 рублей или на 9,84% и составила 0,67 рублей, из-за увеличения стоимости валовой продукции на 6,48%. Производительность труда увеличилась на 87,57%, в связи с сокращением среднегодовой численности работников на 42,31%.

С 2011 года предприятие относится к группе малых, так как среднегодовая численность работников составила 60 человек.

Предприятие занимается добычей руд и песков драгоценных металлов (золота, серебра и металлов платиновой группы).

2.3 Анализ имущественного состояния предприятия

Для полной характеристики предприятия необходимо рассмотреть, наличие и движение, показатели обеспеченности и эффективности использования основных фондов и оборачиваемости оборотных фондов.

Таблица 2.2 - Наличие и движение основных фондов ООО «Токурский рудник» Селемджинского р-на

Показатели	Годы	Изменение отчетного года от базисного
	2009	2010	2011	абсолютное	темп роста, %
1. Основные фонды на начало года, тыс. рублей	83949	93445	106408	22459	26,75
2. Поступило основных фондов, тыс. рублей	9997	19262	11992	1995	19,96
3. Выбыло основных фондов, тыс. рублей	(501)	(6299)	(53541)	-53040	10586,83
4. Основные фонды на конец года, тыс. рублей	93445	106408	64789	-28656	-30,67
5. Среднегодовая стоимость основных фондов, тыс. рублей	88697	99926,5	85598,5	-3098,5	-3,49
6. Амортизация, тыс. рублей	9848	12844	11566	1718	17,44
7. Коэффициент роста, % (4/1)	1,11	1,14	0,61	0,50	-45,15
8. Коэффициент обновления, % (2/3)	19,95	3,06	0,22	-19,73	-98,88
9. Коэффициент выбытия, % (3/1)	0,006	0,067	0,5	0,494	8286,12
10. Коэффициент замены, % (3/2)	0,05	0,33	4,46	4,41	89,20
11. Коэффициент износа, % (6/1)	0,117	0,137	0,109	0,008	-6,84
12. Коэффициент годности, % (1-6)/1	0,88	0,86	0,89	0,01	1,14

Из таблицы следует, что за анализируемый период коэффициент роста сократился на 0,50% или на 45,15% и составил в 2011 году 0,61%, вследствие сокращения основных фондов на конец отчетного года на 28656 тыс. рублей или на 30,67%. Коэффициент обновления сократился на 19,73% или на 98,88% и коэффициент выбытия увеличился на 0,494% или в 82 раза в связи с большим количеством выбывших основных средств на сумму 53541 тыс. рублей. Коэффициент замены увеличился 4,41% на 89,20%. Коэффициент износа уменьшился на 0,008% на 6,84% и составил 0,109%. Коэффициент годности увеличился на 0,01% на 1,14% и в 2011 году составил 0,89%. Показатели экономической эффективности показывают, насколько хорошо используются основные средства на предприятии.

Из таблицы следует, что основные средства предприятия за анализируемый период сократились на 28765 тыс. рублей или на 30,67% и составили 64789 тыс. рублей. Основная причина- сокращение сооружений и передаточных устройств на 25014 или на 49,54%. Также сократились машины и оборудование на 1855 тыс. рублей или на 15,11%, транспортные средства на 805 тыс. рублей или на 3,74%, здания на 726 тыс. рублей или на 8,36%, производственный и хозяйственный инвентарь на 256 тыс. рублей или на 52,46%.

Таблица 2.3 Анализ состава и структуры основных средств предприятия на 2009-2011 гг.

Показатели	2009 г.	2010 г.	2011 г.	Изменение отчетного года от базисного
	Тыс. рублей	в % к итогу	Тыс. рублей	в % к итогу	Тыс. рублей	в % к итогу	Абсолютное	Удельный вес	Темп прироста, %
Основные средства	93445	100	106408	100	64789	100	-28765	-	-30,67
в т.ч.: -здания	8680	9,29	8895	8,36	7954	12,28	-726	2,99	-8,36
-сооружения и передаточные устройства	50496	54,04	51598	48,49	25482	39,33	-25014	-14,71	-49,54
-машины и оборудование	12274	13,13	15233	14,32	10419	16,08	-1855	2,95	-15,11
-транспортные средства	21507	23,01	30326	28,50	20702	31,95	-805	8,94	-3,74
-производственный и хозяйственный инвентарь	488	0,52	356	0,33	232	0,36	-256	-0,16	-52,46

Наибольший удельный вес в структуре основных средств на конец анализируемого периода занимают сооружения и передаточные устройства - 39,33%, в сравнении с 2009 годом их удельный вес снизился на 14,71%. Удельный вес транспортных средств увеличился на 8,94% и составил 31,95%. Удельный вес машин и оборудования увеличился на 2,95% и составил 16,08%. Здания увеличились на 2,99% и составили 12,28%. Удельный вес производственного и хозяйственного инвентаря сократился на 0,16% и составил 0,36%

Из таблицы 2.4 следует, что оборотные активы в 2011 году по сравнению с 2009 годом увеличились на 25746 тыс. рублей или на 19,61% и составили 157007 тыс. рублей. Основная причина - увеличение запасов на 45712 тыс. рублей или на 98,63%. Денежные средства и денежные эквиваленты увеличились на 16506 тыс. рублей или на 174,91% и составили 25943 тыс. рублей. Дебиторская задолженность увеличилась на 2926 тыс. рублей или на 30,37%. Финансовые вложения (за исключением денежных эквивалентов) увеличились на 8643 тыс. рублей. Прочие оборотные активы сократились на 30755 тыс. рублей или на 53,77% и составили 26444 тыс. рублей.

Таблица 2.4 Анализ состава и структуры оборотных средств предприятия за 2009 г. - 2011 г.

Показатели	2009 г.	2010 г	2011 г.	Изменение отчетного года от базисного
	Тыс. рублей	в % к итогу	Тыс. рублей	в % к итогу	Тыс. рублей	в % к итогу	Абсолютное	Удельный вес	Темп прироста, %
Оборотные активы	131261	100	145487	100	157007	100	25746	-	19,61
в т.ч. -запасы	46348	35,31	76797	52,79	92060	58,63	45712	23,32	98,63
- НДС по приобретенным ценностям	-	-	-	-	-	-	-	-	-
-дебиторская задолженность	9634	7,34	15397	10,58	12560	8,00	2926	0,66	30,37
-финансовые вложения (за исключением денежных эквивалентов)	-	-	-	-	8643	5,50	8643	5,50	-
-денежные средства и денежные эквиваленты	9437	7,19	7719	5,31	25943	16,52	16506	9,33	174,91
-прочие оборотные активы	57199	43,58	45574	31,32	26444	16,84	-30755	-26,74	-53,77

Наибольший удельный вес в структуре оборотных активов на 2011 год занимают запасы - 58,63%, в 2009 году - 35,31%. Удельный вес денежных средств и денежных эквивалентов увеличился на 9,33% и составил 16,52%. Прочие оборотные активы сократились на 26,74% и составили 16,84%. Удельный вес дебиторской задолженности увеличился на 0,66% и составил 8,00%.

Таблица 2.5 Показатели обеспеченности и эффективности использования основных фондов ООО «Токурский рудник»

Показатели	Годы	Изменение отчетного года от базисного
	2009	2010	2011	абсолютное	темп прироста, %
1. Среднегодовая стоимость основных фондов, тыс. рублей	88697	99926,5	85598,5	-3098,5	-3,49
2. Среднегодовая численность работников, чел.	104	93	60	-44	-42,31
3. Стоимость валовой продукции, тыс. рублей	53945	39331	57442	3497	6,48
4. Фондовооруженность,. тыс. рублей (1/2)	852,86	1074,48	1426,6	573,74	67,28
5. Фондоотдача, рублей (3/1)	0,61	0,39	0,67	00,6	9,84
6. Фондоёмкость, рублей (1/3)	1,64	2,54	1,49	-0,15	-9,14
7. Производительность труда, тыс. рублей (3/2)	518,7	422,91	957,37	438,67	84,57

Из таблицы следует, что за анализируемый период фондовооруженность увеличилась на 573,74 тыс. рублей или на 67,28% и составила 1426,6 тыс. рублей, в связи с сокращением среднегодовой численности работников на 42,31%. Фондоотдача увеличилась на 00,6 тыс. рублей на 9,84% и составила 0,67 рублей, из-за увеличения стоимости валовой продукции на 6,48%. Фондоемкость сократилась на 0,15 рублей или на 9,14% и составила 1,49 тыс. рублей, вследствие сокращения основных фондов на 3098,5 тыс. рублей или на 3,49%. Производительность труда увеличилась 438,67 тыс. рублей на 87,57%, в связи с сокращением среднегодовой численности работников на 44 человека или на 42,31%.

Все это позволяет сделать вывод о том, что основные фонды используются на предприятии эффективно.

Оборотные фонды, в отличие от основных, принимают участие в одном производственном цикле, сразу перенося свою стоимость на изготовляемый продукт. Они являются материальной частью оборотных средств производителей, в состав которых входят также нематериальные активы.

Оборотные средства - это неотъемлемая часть производственного процесса. Характеристика их использования представлена в таблице 2.6.

Таблица 2.6 Показатели оборачиваемости и эффективности оборотных средств ООО «Токурский рудник»

Показатели	Годы	Изменение отчетного года от базисного
	2009 г.	2010 г.	2011 г.	абсолютное	темп роста, %
1. Средний остаток оборотных средств, тыс.рублей	113188	138374	151247	38059	33,62
2. Выручка от реализации, тыс.рублей	63649	67986	85661	22012	34,58
3. Валовая продукция, тыс.рублей	53945	39331	57442	3497	6,48
4. Количество дней, анализируемого периода	360	360	360	-	-
5.Коэффициент оборачиваемости (2/1)	0,56	0,49	0,57	0,01	1,14
6. Средняя продолжительность одного оборота, дни (1*4)/2)	640,19	732,72	635,63	-4,56	-0,71
7. Коэффициент закрепления (1/2)	1,77	2,04	1,77	-	100

Из расчетов следует, что за анализируемый период коэффициент оборачиваемости увеличился на 0,01 или на 1,14% и составил 0,57 обор., из-за увеличения выручки от реализации 22012 тыс. рублей на 34,85% и увеличения среднего остатка оборотных средств на 38059 тыс. рублей или на 33,62%. Коэффициент закрепления не изменился и составил 1,77 коп. Средняя продолжительность одного оборота сократилась 4,56 дней или на 0,71% и составила 635,63 дня, вследствие увеличения коэффициента оборачиваемости.

Все это позволяет сделать вывод о том, что оборотные фонды используются эффективно.

В условиях рыночной экономики эффективность производственной и финансовой деятельности выражается в финансовых результатах. Получение прибыли является непосредственной целью производства субъекта хозяйствования.

Реализация данной цели возможна только в том случае, если субъект хозяйствования производит продукцию (работы, услуги), которые по своим потребительским свойствам соответствует потребностям общества.

Результаты финансово-хозяйственной деятельности ООО «Токурский рудник» представлены в таблице 2.7.

Таблица 2.7 Результаты финансово-хозяйственной деятельности в ООО «Токурский рудник»

Показатели	Годы	Изменение отчетного года от базисного
	2009	2010	2011	абсолютное	темп роста, %
1. Получено прибыли (убытка), тыс.рублей	(9750)	(17695)	(20724)	10974	112,55
Среднегодовая численность работников, чел.	104	93	60	-44	-42,31
2. Получено прибыли в расчете на одного работника, тыс.рублей	93,75	190,27	345,40	251,65	268,47
3. Производственные затраты, тыс.рублей	65323	77218	79991	14668	22,45
4. Уровень рентабельности, % (1/3)*100	-14,9	-22,92	-25,91	-11,01	-73,89

В исследуемом периоде видно, что в период с 2009 по 2011 г. деятельность ООО «Токурский рудник» была убыточной. Из расчетов следует, что убыток в 2011 году по сравнению с 2009 годом увеличился на 10974 тыс. рублей или на 112,55% и составил 20724 тыс. рублей. Убыток в расчете на одного работника увеличился на 251,65 тыс. рублей или в 3,5 раза и составил 345,40 тыс. рублей, в связи с сокращением среднегодовой численности работников на 44 человека или на 42,31%. Производственные затраты увеличились на 14668 тыс. рублей или на 22,45%. Уровень рентабельности в 2011 году составил минус 25,91%.

2.4 Оценка платежеспособности состояния

Оценка финансового состояния предприятия производится при помощи показателей платёжеспособности и финансовой устойчивости.

В начале анализа платёжеспособности необходимо сгруппировать активы и пассивы баланса (в скобках указаны номера строк бухгалтерского баланса).

Группировка активов (с позиции ликвидности):

Первая группа (А1) - денежные средства в кассе и на расчетном счете - наиболее мобильные средства, которые могут быть использованы для выполнения текущих расчетов немедленно (стр.1240 + стр.1250).

Вторая группа (А2) - быстро реализуемые активы, но для обращения которых в денежную наличность требуется определенное время; это, например, некоторые виды краткосрочных финансовых вложений: ликвидные ценные бумаги. Основным компонентом этой группы является дебиторская задолженность (стр.1230 + стр.1210).

Третья группа (А3) - медленно реализуемые активы - материально-производственные запасы, готовая продукция и др. (стр. 1210 + стр.1260).

Четвертая группа (А4) - трудно реализуемые активы - долгосрочные финансовые вложения и др. (стр.1100).

Группировка пассивов (по степени срочности возникновения обязательств):

Первая группа (П1) - наиболее срочные обязательства - к ним относятся кредиторская задолженность (стр.1520).

Вторая группа (П2) - краткосрочные пассивы - краткосрочные кредиты и заемные средства (стр.1510).

Третья группа (П3) - долгосрочные пассивы и заемные средства (стр.1410 + стр.1420 + стр.1430 + стр.1450).

Четвертая группа (П4) - постоянные пассивы или устойчивый пассив - статьи раздела баланса “Капитал и резервы” (стр.1300).

Баланс считается абсолютно ликвидным, если имеют место следующие неравенства:

А1 > П1; А2 > П2; А3 > П3; А4 < П4

В случае, когда одно или несколько неравенств имеют знак, противоположный, ликвидность баланса в большей или меньшей степени отличается от абсолютной. При этом недостаток средств по одной группе активов компенсируется их избытком по другой группе, хотя компенсация имеет место лишь в стоимостной величине, а в реальной платежной ситуации менее ликвидные активы не могут заместить более ликвидные.

Составление итогов первой группы по активу и пассиву, т.е. А1 и П1 (сроки до 3-х месяцев) отражают соотношение текущих платежей и поступлений.

Сравнение итогов второй группы по активу и пассиву А2 и П2 (сроки от 3-х до 6-ти месяцев) показывает тенденцию увеличения или уменьшения текущей ликвидности в недалеком будущем.

Сопоставление итогов по активу и пассиву для третьей и четвертой групп отражает соотношение платежей и поступлений в относительно отдаленном будущем.

Рассмотрим анализ ликвидности баланса в следующей таблице.

Анализируя данные активов, группируя их по степени ликвидности и пассивы - по степени срочности возникновения обязательств можно сказать, что баланс на конец анализируемого периода не является абсолютно ликвидным, так как не выполняется второе неравенство - это говорит о том, что предприятие не может оплатить свои краткосрочные обязательства. Но, несмотря на это, можно сказать, что на конец 2011 г. предприятие может рассчитаться по своим наиболее срочным обязательствам (А1>П1), что является очень хорошим критерием.

Таблица 2.8 Анализ ликвидности баланса ООО «Токурский рудник» за 2009 - 2011 гг., тыс. рублей (по оценке на конец года)

Актив	2009 г.	2010 г.	2011 г.	Пассив	2009 г.	2010 г.	2011 г.	Платежный излишек,(+), недостаток (-)
								2009 г.	2010 г.	2011 г.
1	2	3	4	5	6	7	8	9=2-6	10=3-7	11=4-8
А1. Наиболее ликвидные активы	18080	7719	25943	П1. Наиболее срочные обязательства	18884	17648	5062	-804	-9929	20881
А2. Быстро реализуемые активы	11483	16242	12560	П2. Кратко срочные обязательства	-	-	-	-11483	-16242	-12560
А3. Мед ленно реализуемые активы	101698	121526	116805	П3. Долго срочные пассивы	21274	11304	42042	80424	110222	74763
А4. Труднореализуемые активы	98114	89229	79963	П4. Постоянные пассивы	189217	205834	188167	-91103	-116605	-108204
Баланс	229375	234786	235271	Баланс	229375	234786	235271	-	-	-

На основании данных таблицы 2.8 рассчитаем коэффициенты, характеризующие платежеспособность предприятия.

Методика расчета показателей:

1. Общий показатель ликвидности (К₁) - показывает, в какой степени текущие активы предприятия покрывают все его обязательства, рекомендуемое значение ?1:

К₁ = А1 + 0,5А2 + 0,3 А3

П1 + 0,5П2 + 0,3П3 (2.1)

2. Коэффициент абсолютной ликвидности (или быстрой ликвидности) (К₂) - показывает, какую часть краткосрочных обязательств предприятие может немедленно погасить за счёт денежных средств и краткосрочных финансовых вложений, его рекомендуемое значение - ?0,2 - 0,25:

К₂ = ___А1___

П1 + П2 (2.2)

3. Коэффициент «критической оценки» или промежуточный коэффициент покрытия (К₃) - показывает, какая часть краткосрочных обязательств предприятия можно погасить за счет денежных средств, краткосрочных финансовых вложений, дебиторской задолженности и запасов готовой продукции. Допустимое значение - ?0,7 - 0,8, но для сельскохозяйственных предприятий желательно иметь значение ?1,5

К₃ = А1 + А2

П1 + П2 (2.3)

4. Коэффициент текущей ликвидности или коэффициент покрытия (К₄) - показывает, какую часть краткосрочных обязательств предприятие может погасить реализуя текущие активы. Необходимое значение - ?2:

К₄ = А1 + А2 + А3

П1 + П2 (2.4)

5. Коэффициент обеспеченности собственными оборотными средствами (К₅) -показывает, какая часть текущих активов сформирована за счет собственных оборотных средств или удельный вес собственных оборотных средств в составе текущих активов, его рекомендуемое значение -?0,1:

К₅ = П4 - А4__

А1 + А2 + А3 (2.5)

Таблица 2.9 Анализ коэффициентов платёжеспособности ООО «Токурский рудник» за 2009 - 2011 гг. (по оценке на конец года)

Показатели	2009 г.	2010 г.	2011 г.	Отклонение 2011 г. от 2009 г.	Рекомендуемое значение
1. Общий коэффициент ликвидности	2,15	2,49	3,81	1,66	1
2. Коэффициент абсолютной ликвидности	0,96	0,44	5,13	4,17	0,2 - 0,25
3. Коэффициент промежуточной ликвидности	1,57	1,36	7,61	6,04	0,7 - 0,8
4. Коэффициент текущей ликвидности	6,95	8,24	30,68	23,73	1-2
5. Коэффициент обеспеченности собственными оборотными средствами	0,69	0,8	0,7	0,01	0,1

Из таблицы следует, что за анализируемый период общий коэффициент ликвидности увеличился на 1,66 и составил 3,81. Общий коэффициент ликвидности предприятия отражает насколько предприятие за счет активов, которые могли быть реализованы, может рассчитаться по своим обязательствам, т.к. общий показатель ликвидности во всех трёх годах анализируемого периода больше единицы, то можно сказать, что предприятие сможет рассчитаться по своим обязательствам.

Из расчета коэффициента абсолютной ликвидности видно, что предприятие может покрыть свою краткосрочную задолженность за счет имеющихся денежных средств.

Коэффициент промежуточной ликвидности увеличился на 6,04 и составил 7,61. Коэффициент текущей ликвидности увеличился на 23,73 и составил 30,68.

Коэффициент обеспеченности собственными оборотными средствами на конец отчетного периода имеет значение более 0,1, это говорит о том, что предприятие считается обеспеченным собственными оборотными средствами.

Анализ показателей финансовой устойчивости.

В анализе финансовой устойчивости будут рассмотрены следующие показатели: коэффициент финансового левериджа, коэффициент финансовой независимости, коэффициент финансирования, коэффициент финансовой устойчивости, коэффициент обеспеченности запасов собственными оборотными средствами и коэффициент маневренности.

Методика расчета показателей:

1. Коэффициент финансового левериджа (К_ФЛ), показывает, сколько заемных средств приходится на один рубль собственных, т.е. сколько долга приходится на один рубль собственных средств, рекомендуемое значение <1:

К_ФЛ = заемные средства_____ = стр.590 + стр.690

собственные средства стр.490 (2.6)

2. Коэффициент финансовой независимости (К_ФН), показывает удельный вес собственного капитала в валюте баланса, рекомендуемое значение >0,5:

К_ФН = собственные средства = стр. 490__

валюта баланса стр.700 (2.7)

3. Коэффициент финансирования (К_Ф), показывает, сколько собственных средств приходится на один рубль долга, рекомендуемое значение > 1:

К_Ф = собственные средства = стр.490_____

заемные средства стр.590 + стр.690 (2.8)

4. Коэффициент финансовой устойчивости (К_Фу), показывает удельный вес постоянного капитала в валюте баланса, рекомендуемое значение > 0,8-0,9:

собственные средства +

К_ФУ = + долгосрочные заемные средства = стр.490+стр.590

валюта баланса стр.700 (2.9)

5. Коэффициент обеспеченности запасов собственными источниками финансирования (К_ОБ), показывает, какая часть запасов финансируется за счет собственных оборотных средств, рекомендуемое значение > 0,6-0,8:

К_ОБ = собственные оборотные средства_ = стр.490-стр.190

запасы стр.210 (2.10)

6. Коэффициент маневренности (К_М), показывает удельный вес собственных оборотных средств в составе собственного капитала:

К_М = собственные оборотные средства = стр.490-стр.190

собственный капитал стр.490 (2.11)

Рассмотрим анализ финансовой устойчивости предприятия в следующей таблице.

Таблица 2.10 Анализ коэффициентов финансовой устойчивости ООО «Токурский рудник» за 2009 - 2011 гг. (по оценке на конец года)

Показатели	2009 г.	2010 г.	2011 г.	Отклонение 2011 г. от 2009 г.	Рекомендуемое значение
1. Коэффициент финансового левериджа	0,21	0,14	0,25	-0,04	<1
2. Коэффициент финансовой независимости	0,82	0,88	0,79	-0,03	>0,5
3. Коэффициент финансирования	4,71	7,11	4,02	-0,69	>1
4. Коэффициент финансовой устойчивости	0,92	0,92	0,97	-0,05	>0,8-0,9
5. Коэффициент обеспеченности запасов собственными оборотными средствами	1,97	1,52	1,18	-0,79	>0,6-0,8
6. Коэффициент маневренности	0,48	0,57	0,58	0,10	-

Коэффициент финансового левериджа свидетельствует о том, что на конец анализируемого периода на 1 руб. собственных средств приходится 0,25 руб. заёмных средств. Данный показатель сократился за период на 0,04 и соответствует рекомендуемому значению.

Коэффициент финансовой независимости на конец 2011 г. составил 0,79, что на 0,03 меньше, чем было в 2009 г. Это говорит о том, что предприятие стало менее независимым.

Коэффициент финансирования показывает, что на 1 руб. долга, то есть заёмных средств, приходится 4,02 руб. собственных средств. Данный показатель имеет положительную тенденцию.

Коэффициент финансовой устойчивости на конец 2011 г. составил 0,97, что на 0,05 меньше, чем было в 2009 г. Это свидетельствует о том, что удельный вес постоянного капитала в валюте баланса за анализируемый период сократился, но пока больше рекомендуемого уровня.

Коэффициент обеспеченности запасов собственными оборотными средствами уменьшился за период на 0,79, и составил к концу периода 1,18. Это говорит о том, что данный показатель превышает необходимый уровень.

Коэффициент маневренности увеличился за период на 0,10 и составил на конец 2011 г. 0,58. Это говорит о том, что удельный вес собственных оборотных средств в составе собственного капитала возрос. Исходя из данных этой таблицы можно сказать, что предприятие является финансово устойчивым, так как значения большинства показателей соответствуют рекомендуемым значениям.

3. Анализ денежных потоков на примере предприятия ООО «Токурский рудник»

3.1 Анализ движения денежных потоков прямым методом

Прямой метод анализа движения денежных средств заключается в рассмотрении данных о положительных и отрицательных денежных потоках организации, сформированных на основе кассового метода путем включения в отчет хозяйственных оборотов, связанных с денежными операциями.

Методической основой прямого метода анализа ДП-ов является балансовый метод, особенностями которого является следующее:

-не учитывает временной ценности денег;

-расчет остатка денежных средств ведется на основе выражения:

ДСнп + ДПп - Дпо = ДСк п

где ДСнп; ДСкп - остаток денежных средств на начало и конец периода соответственно; ДПп - поступление денежных средств за период; ДПо - выбытие денежных средств за период.

Этот метод основан на сравнении показателей, содержащихся в отчете «О движении денежных средств», исчислении и оценке необходимых величин (абсолютных и относительных отклонений, темпов роста и прироста, удельного веса отдельных показателей (элементов) притока и оттока денежных средств в общем объеме положительных и отрицательных денежных потоков) за отчетный период, а также оценке динамики исследуемых показателей. Положительная динамика чистого денежного потока по текущей деятельности характеризует масштабы роста финансового потенциала организации.

Таблица 3.1 Анализ денежных потоков прямым методом

	Годы
Показатели	2009 г.	2010 г.	2011 г.
	поступило	использовано	чистый поток	поступило	использовано	чистый поток	поступило	использовано	чистый поток
Остаток денежных средств на начало периода	2227	9437	7719
Движение средств по текущей деятельности	76282	(104455)	(28137)	60416	(84728)	(24321)	93419	(107428)	(14009)
Движение средств по инвестиционной деятельности	80114	(8928)	71186	52573	(20009)	32564	1733	-	1733
Движение средств по финансовой деятельности	-	(35803)	(35803)	63074	(73044)	(9970)	30500	-	30500
Сальдо денежных потоков за отчетный период	7210	(1718)	18224
Остаток денежных средств на конец периода	9437	7719	25943

Из таблицы следует, что за анализируемый период на начало 2011 года остаток денежных средств составил 7719 тыс. рублей, что на 5492 тыс. рублей меньше, чем на начало 2009 года. В 2011 г. поступило 125652 тыс. рублей по текущей, инвестиционной и финансовой деятельности, что на 30744 тыс. рублей меньше, чем в 2009 г.; использовано 107428 тыс. рублей, что на 41755 тыс. рублей меньше чем в 2009 г. Сальдо денежных потоков в 2011 г. увеличилось на 11014 тыс. рублей, в сравнении с 2009 г. и составило 18224 тыс. рублей. Остаток денежных средств на конец 2011 года составил 25943 тыс. рублей, что на 16506 тыс. рублей больше, чем на конец 2009 года.

Таблица 3.2 - Анализ динамики структуры притока денежных средств

Показатели	2009 г.	2010 г.	2011 г.	Изменение 2011 г. от 2009 г.
	тыс. р.	в % к итогу	тыс. р.	в % к итогу	тыс. р.	в % к итогу	тыс. руб.	уд. веса, %	темп роста, %
Поступление денежных средств, всего	156396	100	176063	100	125652	100	-30744	-	-19,66
в т.ч. от покупателей и заказчиков;	76282	48,77	60416	34,31	93419	74,35	17137	25,58	22,46
бюджетные субсидии	80000	51,15	51764	29,40	-	-	-80000	-	-
от продажи внеоборотных активов	114	0,07	809	0,46	1733	1,38	1619	1,31	1420,18
поступление кредитов банков	-	-	63074	35,82	30500	24,27	30500	-	-

Из таблицы 3.2 следует, что в 2011 году поступило 125652 тыс. рублей, что на 30744 тыс. рублей меньше, чем в 2009 году, или на 19,66%. Из них в 2011 году поступило от покупателей и заказчиков 93419 тыс. рублей, что на 17137 тыс. рублей больше, чем в 2009 году, или на 25,58%; поступило от продажи внеоборотных активов - 1733 тыс. рублей, что на 1619 тыс. рублей больше, чем в 2009 году, или в 15 раз; поступило кредитов от банков - 30500 тыс. рублей, в 2009 году таких поступлений не было. В 2011 году не поступали денежные средства от бюджетных субсидий, в 2009 году эти же поступления составляли 80000 тыс. рублей, что и является основной причиной сокращения денежных средств в 2011 году.

Наибольший удельный вес в структуре притока денежных средств на конец анализируемого периода занимают поступления от покупателей и заказчиков - 74,35%, что на 25,58% больше, чем в 2009 году. Удельный вес поступивших кредитов от банков - 24,27%. Поступивших денежных средств от продажи внеоборотных активов в структуре притока 2011 года - 1,38%, что на 1,31% больше, чем в 2009 году.