Сумма перерасходов составила 76,65 тыс. руб.

Так, фактический уровень валового дохода составил 1,92%. Отклонения от планов по розничному товарообороту составили - 300,00 тыс. руб. Отклонения от плана по сумме валовых доходов составили - 3120,00 тыс. руб.

Типизация АО"ДИКСИ Юг" включает: общая площадь товарного складаАО "ДИКСИ Юг" - 672 кв. м; торговая площадь магазина АО "ДИКСИ Юг" - 451 кв. м.

В теории отношение торговых площадей кИобщим устанавливает коэффициент эффективности (Кэ) применения общей площади магазина (1):

(1)

Чем выше полученные значения, тем результативнее используется площадь магазина.

Коэффициент эффективности данного магазина АО"ДИКСИ Юг"равен:

Т.к. коэффициент больше 0,6 это значит, что торговая площадь используется результативно.

Показателем результативности размещения оборудования в торговом зале является коэффициент установочных площадей (Ку), который определяется как отношения установочной площади к общим площадям торгового зала:

(2)

Так, коэффициент установочной площади магазина АО "ДИКСИ Юг" равен:

Это значит, что торговый зал перегружен оборудованием. В нём ограничена возможность выборов товара, напряжен поток покупательских перемещений, усложнено обслуживание покупателей.

2.2 Анализ состава, структуры и эффективности использования оборотных активов АО "ДИКСИ Юг"

Имущество или активный капитал компании - АО "ДИКСИ Юг" (основные средства, нематериальные активы, сырье и материалы, финансовые вложения, денежные средства и т.д.) имеет различные источники формирования или пассивный капитал, то есть те первоначальные средства, за счет которых приобреталось имущество. В составе пассивного капитала выделяется собственный и заемный капитал.

Заемный капитал состоит из краткосрочных и долгосрочных займов, кредитов банков, а также авансов покупателей и текущей кредиторской задолженности (отсрочек платежа, предоставленных поставщиками и подрядчиками). Собственный капитал состоит из: уставного капитала, резервного капитала и нераспределенной прибыли.

Уставный капитал представляет собой сумму вкладов учредителей в предприятие и составляет в рамках анализа финансовой рентабельности компании - АО "ДИКСИ Юг", на период 2016 г. сумму - 728,140 рублей.

Величина уставного капитала зафиксирована в учредительных документах. Уменьшение или увеличение уставного капитала допускается в порядке, определяемом уставом или учредительным договором, и требует государственной регистрации внесения изменений в учредительные документы.

Порядок и сроки формирования уставного капитала определяются учредительными документами и законодательством.

В частности, к моменту государственной регистрации предприятия было оплачено не менее 50% уставного капитала, определенного в учредительных документах.

Уставный капитал формировался за счет различных вкладов: зданий, сооружений, иной недвижимости, оборудования, других материальных ценностей, денежных средств в рублях, и других видов имущества. Стоимость вкладов оценивался в рублях совместным решением учредителей (участников).

Учет уставного капитала ведется на пассивном счете 80 "Уставный капитал". Аналитический учет по счету 80 "Уставный капитал" организуется таким образом, чтобы обеспечивать формирование информации по учредителям предприятия и стадиям формирования капитала.

При формировании уставного капитала в процессе его создания производятся следующие записи на счетах кредит счета 80 "Уставный капитал" и дебет счета 75 "Расчеты с учредителями". Записи по указанным счетам производились после государственной регистрации учредительных документов предприятия.

Средства капитала направляются на покрытие общих балансовых убытков, которые могут возникнуть в будущем. Размер резервного капитала определяется в учредительных документах предприятия.

Для учета резервного фонда используется пассивный счет 82 "Резервный капитал".

Резервы по сомнительным долгам компании - АО "ДИКСИ Юг" не создает, это указано в учетной политике предприятия.

В целях равномерного включения предстоящих расходов в затраты на производство отчетного периода предприятие создает резервы, включаемые в себестоимость услуг.

Это резервы: предстоящей оплаты отпусков (с отчислениями на социальное страхование и обеспечение), на выплату ежегодного вознаграждения за выслугу лет, предстоящих расходов на ремонт основных средств, гарантийного ремонта и гарантийного обслуживания.

Правильность образования и использования резервов периодически проверяется по данным смет и расчетов. В конце года проводится инвентаризация созданных резервов. Рассчитывается правильность резервов, числящихся с первого января года следующего за отчетным. В случае выявления отклонений производится корректировка суммы резерва.

Резерв на оплату отпусков образуется путем ежемесячных отчислений сумм в плановом проценте от фактически начисленной заработной платы. Плановый процент определяется как отношение суммы, необходимой для оплаты отпусков к общему фонду оплаты труда за год.

Резерв предстоящих расходов на ремонт основных средств образуется путем отчислений на основании утвержденных планов ремонта основных средств и смет на ремонт по каждому объекту.

Учет созданных резервов ведется на счете 96 "Резервы предстоящих расходов", к которому открываются субсчета по видам резервов.

Результаты работы за 2010 год:

Финансовые отчеты (бухгалтерские показатели):
Код	Показатель	Значение	Ед. изм.
Ф1.110	Нематериальные активы	0	тыс. руб.
Ф1.120	Основные средства	7591	тыс. руб.
Ф1.130	Незавершенное строительство	0	тыс. руб.
Ф1.135	Доходные вложения в материальные ценности	0	тыс. руб.
Ф1.140	Долгосрочные финансовые вложения	0	тыс. руб.
Ф1.145	Отложенные налоговые активы	0	тыс. руб.
Ф1.150	Прочие внеоборотные активы	0	тыс. руб.
Ф1.190	ИТОГО по разделу I - Внеоборотные активы	7591	тыс. руб.
Ф1.210	Запасы	32136	тыс. руб.
Ф1.211	в т. ч.: сырье, материалы и другие аналогичные ценности	31565	тыс. руб.
Ф1.212	животные на выращивании и откорме	0	тыс. руб.
Ф1.213	затраты в незавершенном производстве (издержках обращения)	0	тыс. руб.
Ф1.214	готовая продукция и товары для перепродажи	9	тыс. руб.
Ф1.215	товары отгруженные	0	тыс. руб.
Ф1.216	расходы будущих периодов	562	тыс. руб.
Ф1.217	прочие запасы и затраты	0	тыс. руб.
Ф1.220	Налог на добавленную стоимость по приобретенным ценностям	123	тыс. руб.
Ф1.230	Дебиторская задолженность (платежи по которой ожидаются более чем через 12 месяцев после отчетной даты)	0	тыс. руб.
Ф1.231	в т. ч.: покупатели и заказчики	0	тыс. руб.
Ф1.240	Дебиторская задолженность (платежи по которой ожидаются в течение 12 месяцев после отчетной даты)	59252	тыс. руб.
Ф1.241	в т. ч.: покупатели и заказчики	46481	тыс. руб.
Ф1.250	Краткосрочные финансовые вложения	2769	тыс. руб.
Ф1.260	Денежные средства	84	тыс. руб.
Ф1.270	Прочие оборотные активы	0	тыс. руб.
Ф1.290	ИТОГО по разделу II - Оборотные активы	94364	тыс. руб.
Ф1.300	БАЛАНС (актив)	101955	тыс. руб.
Ф1.410	Уставный капитал	10	тыс. руб.
Ф1.411	Собственные акции выкупленные у акционеров	0	тыс. руб.
Ф1.420	Добавочный капитал	0	тыс. руб.
Ф1.430	Резервный капитал	0	тыс. руб.
Ф1.431	в т. ч.: резервы, образованные в соответствии с законодательством	0	тыс. руб.
Ф1.432	резервы, образованные в соответствии с учредительными документами	0	тыс. руб.
Ф1.470	Нераспределенная прибыль (непокрытый убыток)	21434	тыс. руб.
Ф1.490	ИТОГО по разделу III - Собственный капитал	21444	тыс. руб.
Ф1.510	Займы и кредиты	31424	тыс. руб.
Ф1.515	Отложенные налоговые обязательства	0	тыс. руб.
Ф1.520	Прочие долгосрочные обязательства	0	тыс. руб.
Ф1.590	ИТОГО по разделу IV - Долгосрочные пассивы	31424	тыс. руб.
Ф1.610	Займы и кредиты	31	тыс. руб.
Ф1.620	Кредиторская задолженность	49057	тыс. руб.
Ф1.621	в т. ч.: поставщики и подрядчики	30347	тыс. руб.
Ф1.622	Задолженность перед персоналом организации	2585	тыс. руб.
Ф1.623	Задолженность перед государственными внебюджетными фондами	8071	тыс. руб.
Ф1.624	Задолженность по налогам и сборам	7974	тыс. руб.
Ф1.625	Прочие кредиторы	80	тыс. руб.
Ф1.630	Задолженность участникам (учредителям) по выплате доходов	0	тыс. руб.
Ф1.640	Доходы будущих периодов	0	тыс. руб.
Ф1.650	Резервы предстоящих расходов	0	тыс. руб.
Ф1.660	Прочие краткосрочные обязательства	0	тыс. руб.
Ф1.690	ИТОГО по разделу V - Краткосрочные пассивы	49088	тыс. руб.
Ф1.700	БАЛАНС (пассив)	101956	тыс. руб.
Ф2.010	Выручка (нетто) от продажи товаров, продукции, работ, услуг	343381	тыс. руб.
Ф2.020	Себестоимость проданных товаров, продукции, работ, услуг	323256	тыс. руб.
Ф2.029	Валовая прибыль	20125	тыс. руб.
Ф2.030	Коммерческие расходы	0	тыс. руб.
Ф2.040	Управленческие расходы	3800	тыс. руб.
Ф2.050	Прибыль (убыток) от продаж	16325	тыс. руб.
Ф2.060	Проценты к получению	0	тыс. руб.
Ф2.070	Проценты к уплате	0	тыс. руб.
Ф2.080	Доходы от участия в других организациях	0	тыс. руб.
Ф2.090	Прочие операционные доходы	2	тыс. руб.
Ф2.100	Прочие операционные расходы	220	тыс. руб.
Ф2.140	Прибыль (убыток) до налогообложения	16107	тыс. руб.
Ф2.141	Отложенные налоговые активы	0	тыс. руб.
Ф2.142	Отложенные налоговые обязательства	0	тыс. руб.
Ф2.150	Текущий налог на прибыль	1639	тыс. руб.
Ф2.190	Чистая прибыль (убыток) отчетного периода	14468	тыс. руб.
Ф2.200	Постоянные налоговые обязательства (активы)	0	тыс. руб.

Результаты работы за 2011 год:

Финансовые отчеты (бухгалтерские показатели):
Код	Показатель	Значение	Ед. изм.
Ф1.1100	Итого по разделу I - Внеоборотные активы	41263	тыс. руб.
Ф1.1110	Нематериальные активы	0	тыс. руб.
Ф1.1120	Результаты исследований и разработок	0	тыс. руб.
Ф1.1150	Основные средства	41263	тыс. руб.
Ф1.1160	Доходные вложения в материальные ценности	0	тыс. руб.
Ф1.1170	Финансовые вложения	0	тыс. руб.
Ф1.1180	Отложенные налоговые активы	0	тыс. руб.
Ф1.1190	Прочие внеоборотные активы	0	тыс. руб.
Ф1.1200	Итого по разделу II - Оборотные активы	141991	тыс. руб.
Ф1.1210	Запасы	34525	тыс. руб.
Ф1.1220	Налог на добавленную стоимость по приобретенным ценностям	264	тыс. руб.
Ф1.1230	Дебиторская задолженность	103641	тыс. руб.
Ф1.1240	Финансовые вложения (за исключением денежных эквивалентов)	3509	тыс. руб.
Ф1.1250	Денежные средства и денежные эквиваленты	0	тыс. руб.
Ф1.1260	Прочие оборотные активы	51	тыс. руб.
Ф1.1300	Итого по разделу III - Собственный капитал	38655	тыс. руб.
Ф1.1310	Уставный капитал (складочный капитал, уставный фонд, вклады товарищей)	10	тыс. руб.
Ф1.1320	Собственные акции, выкупленные у акционеров	0	тыс. руб.
Ф1.1340	Переоценка внеоборотных активов	0	тыс. руб.
Ф1.1350	Добавочный капитал (без переоценки)	0	тыс. руб.
Ф1.1360	Резервный капитал	0	тыс. руб.
Ф1.1370	Нераспределенная прибыль (непокрытый убыток)	38645	тыс. руб.
Ф1.1400	Итого по разделу IV - Долгосрочные пассивы	31424	тыс. руб.
Ф1.1410	Заемные средства	31424	тыс. руб.
Ф1.1420	Отложенные налоговые обязательства	0	тыс. руб.
Ф1.1430	Оценочные обязательства	0	тыс. руб.
Ф1.1450	Прочие обязательства	0	тыс. руб.
Ф1.1500	Итого по разделу V - Краткосрочные пассивы	113174	тыс. руб.
Ф1.1510	Заемные средства	8331	тыс. руб.
Ф1.1520	Кредиторская задолженность	104843	тыс. руб.
Ф1.1530	Доходы будущих периодов	0	тыс. руб.
Ф1.1540	Оценочные обязательства	0	тыс. руб.
Ф1.1550	Прочие обязательства	0	тыс. руб.
Ф1.1600	БАЛАНС (актив)	183253	тыс. руб.
Ф1.1700	БАЛАНС (пассив)	183253	тыс. руб.
Ф2.2100	Валовая прибыль (убыток)	19359	тыс. руб.
Ф2.2110	Выручка	338175	тыс. руб.
Ф2.2120	Себестоимость продаж	318816	тыс. руб.
Ф2.2200	Прибыль (убыток) от продаж	17510	тыс. руб.
Ф2.2210	Коммерческие расходы	0	тыс. руб.
Ф2.2220	Управленческие расходы	1849	тыс. руб.
Ф2.2300	Прибыль (убыток) до налогообложения	20368	тыс. руб.
Ф2.2310	Доходы от участия в других организациях	0	тыс. руб.
Ф2.2320	Проценты к получению	0	тыс. руб.
Ф2.2330	Проценты к уплате	0	тыс. руб.
Ф2.2340	Прочие доходы	4650	тыс. руб.
Ф2.2350	Прочие расходы	1792	тыс. руб.
Ф2.2400	Чистая прибыль (убыток)	17211	тыс. руб.
Ф2.2410	Текущий налог на прибыль	3157	тыс. руб.
Ф2.2421	в т. ч. постоянные налоговые обязательства (активы)	0	тыс. руб.
Ф2.2430	Изменение отложенных налоговых обязательств	0	тыс. руб.
Ф2.2450	Изменение отложенных налоговых активов	0	тыс. руб.
Ф2.2460	Прочее	0	тыс. руб.
Ф2.2500	Совокупный финансовый результат периода	17211	тыс. руб.
Ф2.2510	Результат от переоценки внеоборотных активов, не включаемый в чистую прибыль (убыток) периода	0	тыс. руб.
Ф2.2520	Результат от прочих операций, не включаемый в чистую прибыль (убыток) периода	0	тыс. руб.
Ф3.3600	Чистые активы	38655	тыс. руб.
Ф5.5610	Материальные затраты	231129	тыс. руб.
Ф5.5620	Затраты на оплату труда	62846	тыс. руб.
Ф5.5630	Отчисления на социальные нужды	20904	тыс. руб.
Ф5.5640	Амортизация	1193	тыс. руб.
Ф5.5650	Прочие затраты	2744	тыс. руб.
Ф5.5660	Итого по элементам затрат	318816	тыс. руб.
Ф5.5900	Получено в отчетном году бюджетных средств - всего	0	тыс. руб.

Результаты работы за 2012 год:

Финансовые отчеты (бухгалтерские показатели):
Код	Показатель	Значение	Ед. изм.
Ф1.1100	Итого по разделу I - Внеоборотные активы	45394	тыс. руб.
Ф1.1110	Нематериальные активы	0	тыс. руб.
Ф1.1120	Результаты исследований и разработок	0	тыс. руб.
Ф1.1130	Нематериальные поисковые активы	0	тыс. руб.
Ф1.1140	Материальные поисковые активы	0	тыс. руб.
Ф1.1150	Основные средства	45394	тыс. руб.
Ф1.1160	Доходные вложения в материальные ценности	0	тыс. руб.
Ф1.1170	Финансовые вложения	0	тыс. руб.
Ф1.1180	Отложенные налоговые активы	0	тыс. руб.
Ф1.1190	Прочие внеоборотные активы	0	тыс. руб.
Ф1.1200	Итого по разделу II - Оборотные активы	145908	тыс. руб.
Ф1.1210	Запасы	23479	тыс. руб.
Ф1.1220	Налог на добавленную стоимость по приобретенным ценностям	0	тыс. руб.
Ф1.1230	Дебиторская задолженность	113860	тыс. руб.
Ф1.1240	Финансовые вложения (за исключением денежных эквивалентов)	8509	тыс. руб.
Ф1.1250	Денежные средства и денежные эквиваленты	1	тыс. руб.
Ф1.1260	Прочие оборотные активы	59	тыс. руб.
Ф1.1300	Итого по разделу III - Собственный капитал	46688	тыс. руб.
Ф1.1310	Уставный капитал (складочный капитал, уставный фонд, вклады товарищей)	10	тыс. руб.
Ф1.1320	Собственные акции, выкупленные у акционеров	0	тыс. руб.
Ф1.1340	Переоценка внеоборотных активов	0	тыс. руб.
Ф1.1350	Добавочный капитал (без переоценки)	0	тыс. руб.
Ф1.1360	Резервный капитал	0	тыс. руб.
Ф1.1370	Нераспределенная прибыль (непокрытый убыток)	46678	тыс. руб.
Ф1.1400	Итого по разделу IV - Долгосрочные пассивы	31424	тыс. руб.
Ф1.1410	Заемные средства	31424	тыс. руб.
Ф1.1420	Отложенные налоговые обязательства	0	тыс. руб.
Ф1.1430	Оценочные обязательства	0	тыс. руб.
Ф1.1450	Прочие обязательства	0	тыс. руб.
Ф1.1500	Итого по разделу V - Краткосрочные пассивы	113190	тыс. руб.
Ф1.1510	Заемные средства	0	тыс. руб.
Ф1.1520	Кредиторская задолженность	113190	тыс. руб.
Ф1.1530	Доходы будущих периодов	0	тыс. руб.
Ф1.1540	Оценочные обязательства	0	тыс. руб.
Ф1.1550	Прочие обязательства	0	тыс. руб.
Ф1.1600	БАЛАНС (актив)	191302	тыс. руб.
Ф1.1700	БАЛАНС (пассив)	191302	тыс. руб.
Ф2.2100	Валовая прибыль (убыток)	11910	тыс. руб.
Ф2.2110	Выручка	423689	тыс. руб.
Ф2.2120	Себестоимость продаж	411779	тыс. руб.
Ф2.2200	Прибыль (убыток) от продаж	6316	тыс. руб.
Ф2.2210	Коммерческие расходы	0	тыс. руб.
Ф2.2220	Управленческие расходы	5594	тыс. руб.
Ф2.2300	Прибыль (убыток) до налогообложения	10413	тыс. руб.
Ф2.2310	Доходы от участия в других организациях	0	тыс. руб.
Ф2.2320	Проценты к получению	0	тыс. руб.
Ф2.2330	Проценты к уплате	0	тыс. руб.
Ф2.2340	Прочие доходы	13347	тыс. руб.
Ф2.2350	Прочие расходы	9250	тыс. руб.
Ф2.2400	Чистая прибыль (убыток)	8801	тыс. руб.
Ф2.2410	Текущий налог на прибыль	1612	тыс. руб.
Ф2.2421	в т. ч. постоянные налоговые обязательства (активы)	0	тыс. руб.
Ф2.2430	Изменение отложенных налоговых обязательств	0	тыс. руб.
Ф2.2450	Изменение отложенных налоговых активов	0	тыс. руб.
Ф2.2460	Прочее	0	тыс. руб.
Ф2.2500	Совокупный финансовый результат периода	8801	тыс. руб.
Ф2.2510	Результат от переоценки внеоборотных активов, не включаемый в чистую прибыль (убыток) периода	0	тыс. руб.
Ф2.2520	Результат от прочих операций, не включаемый в чистую прибыль (убыток) периода	0	тыс. руб.
Ф3.3600	Чистые активы	46688	тыс. руб.

Результаты работы за 2013 год:

Финансовые отчеты (бухгалтерские показатели):
Код	Показатель	Значение	Ед. изм.
Ф1.1100	Итого по разделу I - Внеоборотные активы	41018	тыс. руб.
Ф1.1110	Нематериальные активы	0	тыс. руб.
Ф1.1120	Результаты исследований и разработок	0	тыс. руб.
Ф1.1130	Нематериальные поисковые активы	0	тыс. руб.
Ф1.1140	Материальные поисковые активы	0	тыс. руб.
Ф1.1150	Основные средства	41018	тыс. руб.
Ф1.1160	Доходные вложения в материальные ценности	0	тыс. руб.
Ф1.1170	Финансовые вложения	0	тыс. руб.
Ф1.1180	Отложенные налоговые активы	0	тыс. руб.
Ф1.1190	Прочие внеоборотные активы	0	тыс. руб.
Ф1.1200	Итого по разделу II - Оборотные активы	193223	тыс. руб.
Ф1.1210	Запасы	17058	тыс. руб.
Ф1.1220	Налог на добавленную стоимость по приобретенным ценностям	260	тыс. руб.
Ф1.1230	Дебиторская задолженность	168658	тыс. руб.
Ф1.1240	Финансовые вложения (за исключением денежных эквивалентов)	6417	тыс. руб.
Ф1.1250	Денежные средства и денежные эквиваленты	771	тыс. руб.
Ф1.1260	Прочие оборотные активы	59	тыс. руб.
Ф1.1300	Итого по разделу III - Собственный капитал	59488	тыс. руб.
Ф1.1310	Уставный капитал (складочный капитал, уставный фонд, вклады товарищей)	10	тыс. руб.
Ф1.1320	Собственные акции, выкупленные у акционеров	0	тыс. руб.
Ф1.1340	Переоценка внеоборотных активов	0	тыс. руб.
Ф1.1350	Добавочный капитал (без переоценки)	0	тыс. руб.
Ф1.1360	Резервный капитал	0	тыс. руб.
Ф1.1370	Нераспределенная прибыль (непокрытый убыток)	59478	тыс. руб.
Ф1.1400	Итого по разделу IV - Долгосрочные пассивы	31424	тыс. руб.
Ф1.1410	Заемные средства	31424	тыс. руб.
Ф1.1420	Отложенные налоговые обязательства	0	тыс. руб.
Ф1.1430	Оценочные обязательства	0	тыс. руб.
Ф1.1450	Прочие обязательства	0	тыс. руб.
Ф1.1500	Итого по разделу V - Краткосрочные пассивы	143329	тыс. руб.
Ф1.1510	Заемные средства	2781	тыс. руб.
Ф1.1520	Кредиторская задолженность	140548	тыс. руб.
Ф1.1530	Доходы будущих периодов	0	тыс. руб.
Ф1.1540	Оценочные обязательства	0	тыс. руб.
Ф1.1550	Прочие обязательства	0	тыс. руб.
Ф1.1600	БАЛАНС (актив)	234241	тыс. руб.
Ф1.1700	БАЛАНС (пассив)	234241	тыс. руб.
Ф2.2100	Валовая прибыль (убыток)	17621	тыс. руб.
Ф2.2110	Выручка	326943	тыс. руб.
Ф2.2120	Себестоимость продаж	309322	тыс. руб.
Ф2.2200	Прибыль (убыток) от продаж	11939	тыс. руб.
Ф2.2210	Коммерческие расходы	0	тыс. руб.
Ф2.2220	Управленческие расходы	5682	тыс. руб.
Ф2.2300	Прибыль (убыток) до налогообложения	15158	тыс. руб.
Ф2.2310	Доходы от участия в других организациях	0	тыс. руб.
Ф2.2320	Проценты к получению	0	тыс. руб.
Ф2.2330	Проценты к уплате	0	тыс. руб.
Ф2.2340	Прочие доходы	6421	тыс. руб.
Ф2.2350	Прочие расходы	3202	тыс. руб.
Ф2.2400	Чистая прибыль (убыток)	12809	тыс. руб.
Ф2.2410	Текущий налог на прибыль	2349	тыс. руб.
Ф2.2421	в т. ч. постоянные налоговые обязательства (активы)	0	тыс. руб.
Ф2.2430	Изменение отложенных налоговых обязательств	0	тыс. руб.
Ф2.2450	Изменение отложенных налоговых активов	0	тыс. руб.
Ф2.2460	Прочее	0	тыс. руб.
Ф2.2500	Совокупный финансовый результат периода	12809	тыс. руб.
Ф2.2510	Результат от переоценки внеоборотных активов, не включаемый в чистую прибыль (убыток) периода	0	тыс. руб.
Ф2.2520	Результат от прочих операций, не включаемый в чистую прибыль (убыток) периода	0	тыс. руб.
Ф3.3600	Чистые активы	59488	тыс. руб.

Финансовые отчеты (бухгалтерские показатели) АО "ДИКСИ Юг" за 2013 г.
Код	Показатель	На отчетную дату отчетного периода	На 31 декабря предыдущего года	На 31 декабря года предшествующего предыдущему
Ф1.1100	Итого по разделу I - Внеоборотные активы	41018	45394	41263
Ф1.1150	Основные средства	41018	45394	41263
Ф1.1200	Итого по разделу II - Оборотные активы	193223	145908	141990
Ф1.1210	Запасы	17058	23479	34525
Ф1.1220	Налог на добавленную стоимость по приобретенным ценностям	260	0	264
Ф1.1230	Дебиторская задолженность	168658	113860	103641
Ф1.1240	Финансовые вложения (за исключением денежных эквивалентов)	6417	8509	3509
Ф1.1250	Денежные средства и денежные эквиваленты	771	1	0
Ф1.1260	Прочие оборотные активы	59	59	51
	БАЛАНС	234241	191302	183253
Ф1.1300	Итого по разделу III - Собственный капитал	59488	46688	38655
Ф1.1310	Уставный капитал (складочный капитал, уставный фонд, вклады товарищей)	10	10	10
Ф1.1370	Нераспределенная прибыль (непокрытый убыток)	59478	46678	38645
Ф1.1400	Итого по разделу IV - Долгосрочные пассивы	31424	31424	31424
Ф1.1410	Заемные средства	31424	31424	31424
Ф1.1500	Итого по разделу V - Краткосрочные пассивы	14329	113190	113174
Ф1.1510	Заемные средства	2781	0	8331
Ф1.1520	Кредиторская задолженность	140548	113190	104843
Ф1.1600	БАЛАНС (актив)	234241	191302	183253
Ф1.1700	БАЛАНС (пассив)	31424	31424	31424

Финансовые отчеты (бухгалтерские показатели) АО "ДИКСИ Юг" за 2014 г.
Код	Показатель	На отчетную дату отчетного периода	На 31 декабря предыдущего года	На 31 декабря года предшествующего предыдущему
Ф1.1100	Итого по разделу I - Внеоборотные активы	34746	41018	45394
Ф1.1150	Основные средства	34746	41018	45394
Ф1.1200	Итого по разделу II - Оборотные активы	238314	193223	145908
Ф1.1210	Запасы	130368	17058	23479
Ф1.1220	Налог на добавленную стоимость по приобретенным ценностям	388	260	0
Ф1.1230	Дебиторская задолженность	105068	168658	113860
Ф1.1240	Финансовые вложения (за исключением денежных эквивалентов)	2417	6417	8509
Ф1.1250	Денежные средства и денежные эквиваленты	0	771	1
Ф1.1260	Прочие оборотные активы	73	59	59
	БАЛАНС	273060	234241	191302
Ф1.1300	Итого по разделу III - Собственный капитал	71084	59478	46678
Ф1.1310	Уставный капитал (складочный капитал, уставный фонд, вклады товарищей)	10	10	10
Ф1.1370	Нераспределенная прибыль (непокрытый убыток)	71084	59478	46678
Ф1.1400	Итого по разделу IV - Долгосрочные пассивы	31424	31424	31424
Ф1.1410	Заемные средства	31424	31424	31424
Ф1.1500	Итого по разделу V - Краткосрочные пассивы	170542	14329	113190
Ф1.1510	Заемные средства	76	2781	0
Ф1.1520	Кредиторская задолженность	170466	140548	113190
Ф1.1700	БАЛАНС (пассив)	273060	234241	191302
Финансовые отчеты (бухгалтерские показатели) АО "ДИКСИ Юг" за 2015 г.
Код	Показатель	На отчетную дату отчетного периода	На 31 декабря предыдущего года	На 31 декабря года предшествующего предыдущему
Ф1.1100	Итого по разделу I - Внеоборотные активы	28795	34746	41018
Ф1.1150	Основные средства	28795	34746	41018
Ф1.1200	Итого по разделу II - Оборотные активы	206935	238581	193223
Ф1.1210	Запасы	156445	130635	17058
Ф1.1220	Налог на добавленную стоимость по приобретенным ценностям	428	388	260
Ф1.1230	Дебиторская задолженность	35098	105068	168658
Ф1.1240	Финансовые вложения (за исключением денежных эквивалентов)	14891	2417	6417
Ф1.1250	Денежные средства и денежные эквиваленты	0	0	771
Ф1.1260	Прочие оборотные активы	73	73	59
	БАЛАНС	235730	273327	234241
Ф1.1300	Итого по разделу III - Собственный капитал	82453	71361	59448
Ф1.1310	Уставный капитал (складочный капитал, уставный фонд, вклады товарищей)	10	10	10
Ф1.1370	Нераспределенная прибыль (непокрытый убыток)	82443	71351	59478
Ф1.1400	Итого по разделу IV - Долгосрочные пассивы	31424	31424	31424
Ф1.1410	Заемные средства	31424	31424	31424
Ф1.1500	Итого по разделу V - Краткосрочные пассивы	121853	170542	14329
Ф1.1510	Заемные средства	0	76	2781
Ф1.1520	Кредиторская задолженность	121853	170466	140548
Ф1.1700	БАЛАНС (пассив)	235730	273327	234241
Ф2.2100	Валовая прибыль (убыток)	20120		25922
Ф2.2110	Выручка	303812		258544
Ф2.2120	Себестоимость продаж	283692		232622
Ф2.2200	Прибыль (убыток) от продаж	10408		20142
Ф2.2220	Управленческие расходы	6712		5780
Ф2.2340	Прочие доходы	1034		8022
Ф2.2350	Прочие расходы	1689		14032
Ф2.2500	Совокупный финансовый результат периода	11092		11873

Финансовые отчеты (бухгалтерские показатели) АО "ДИКСИ Юг" за 2016 г.
Код	Показатель	На 31 Марта 2016 г.
Ф1.1100	Итого по разделу I - Внеоборотные активы	27352
Ф1.1150	Основные средства	27352
Ф1.1200	Итого по разделу II - Оборотные активы	229394
Ф1.1210	Запасы	175854
Ф1.1220	Налог на добавленную стоимость по приобретенным ценностям	345
Ф1.1230	Дебиторская задолженность	31431
Ф1.1240	Финансовые вложения (за исключением денежных эквивалентов)	21691
Ф1.1260	Прочие оборотные активы	73
	БАЛАНС	256746
Ф1.1300	Итого по разделу III - Собственный капитал	82408
Ф1.1310	Уставный капитал (складочный капитал, уставный фонд, вклады товарищей)	10
Ф1.1370	Нераспределенная прибыль (непокрытый убыток)	82398
Ф1.1400	Итого по разделу IV - Долгосрочные пассивы	31424
Ф1.1410	Заемные средства	31424
Ф1.1500	Итого по разделу V - Краткосрочные пассивы	142915
Ф1.1510	Заемные средства
Ф1.1520	Кредиторская задолженность	142915
Ф1.1700	БАЛАНС (пассив)	256747

Источниками финансирований оборотного капитала компании - АО "ДИКСИ Юг" прежде всего, являются кредиторская задолженность, а так же кредиты и займы, т.е. заемные источники. Организация использования оборотного капитала производится недостаточно результативно, хотя компания - АО "ДИКСИ Юг"пытается проводить разные мероприятия, для увеличения результативности продаж и использования оборотного капитала.

В современном условии первоочередная задача компании - АО "ДИКСИ Юг" состоит в ускорениях оборачиваемости оборотных средств. Это достигается такими путями:

1. на стадиях основания производственного запаса внедрения экономически обоснованных норм запаса:

приближения поставщика сырья, полуфабрикатов, комплектующих изделий к потребителю; обширное применение прямых продолжительных связей;

комплексная механизация и автоматизация погрузочно-разгрузочных работ на складе;

2. увеличения общего объема продукции, пользующейся повышенным спросом;

3. на стадиях приближения потребителя продукций к ее изготовителям; совершенствования систем расчетов; увеличения объемов реализуемых продукций вследствие совершенствования маркетинговой работы по прямым связям, долгосрочных выпусков продукций, изготовлений продукций из сэкономленных материалов;

В современном условии путями повышения эффективности использования оборотного капитала в АО "ДИКСИ Юг" могут служить:

1) оплата запасов по факту поставки - это позволит снизить объемы выданных авансов поставщикам,

2) внедрение системы автоматизации и механизации складских операций AVACCO Корпоративное управление.

На стадии приближения потребителя продукций к ее изготовителям главной задачей является сокращение времени товарооборота при учете повышения продаж. Пути решений данной задачи видятся в следующем:

1) снижение уровня запасов товара вследствие совершенствования сбыта;

2) снижение дебиторской задолженности

3) ускорения расчетов посредством использования комплексной программы "банк - клиент" и т.п.

Рентабельность - это относительный показатель экономической эффективности. Измеряется рентабельность в процентах, а вычисляется путем деления суммы прибыли на сумму активов и ресурсов, ее формирующих.

Рентабельность предприятия это показатель, иллюстрирующий степень эффективности использования предприятием в своей деятельности имущественных активов (оборотных и собственных средств). Главный смысл расчета рентабельности в том, чтобы показать, сколько прибыли получено предприятием на каждый рубль, вложенный в его производственные фонды.

На уровень рентабельности компании влияет множество факторов: структура капитала, его источники, структура и стоимость активов, степень вовлеченности производственных ресурсов в деятельность предприятия, стоимость оборотных средств, их источники, величина выручки от реализации, величина сложившихся за отчетный период затрат.

Формула расчета рентабельности предприятия

Рп = Б/ (среднее ОПФ + среднее ОА), где

Рп - рентабельность компании;

Б - балансовая прибыль за отчетный период;

среднее ОПФ - среднее значение стоимости основных производственных фондов компании за отчетный период;

среднее ОА - среднее значение стоимости оборотных активов за отчетный период.

Компания - АО "ДИКСИ Юг", в 2015 году получила 82453 тысяч рублей общей прибыли, подлежащей обложению налогом на прибыль. При этом стоимость ее основных фондов на начало года составила 59488, а на конец - 11873 рублей. Итог по второму разделу баланса "Оборотные активы" на 1 января 2015 года составил 273060, а на конец 2015 - 256746 рублей. Найдем рентабельность предприятия.

Среднее ОПФ будет равен: (59488 + 11873) /2 = 35680, 5 руб.

Среднее ОА: (273060 + 256746) /2 = 264903 руб.

Рентабельность предприятия на 2015 г., составит: [82453/264903 + 35680,5)] * 100% = 27,5%

2.3 Анализ деловой активности АО "ДИКСИ Юг"

Для оценок оборачиваемости оборотного капитала применяются такие показатели.

1. Коэффициент оборачиваемости оборотных активов:

За 2015 год:

Выручка от продаж за 2015 г., составила 303812 тыс. руб.

За 2014 год:

Выручка от продаж за 2014 г., составила 258544 тыс. руб.

Коэффициент характеризует отдачу продукций на каждый рубль оборотных средств или количества оборотов. Значит, за 2014 год оборотные средства совершили 1,1002 оборота, а в 2015 оборачиваемость поднялась и составила 1,14 оборота. Замедления скоростей оборотных средств, стало следствиями значительного повышения дебиторских задолженностей с 105068 тыс. руб. до 35098 тыс. руб. Замедления оборачиваемостей оборотных активов приводит к росту их остатков, значит, у компании появляется потребность в дополнительных финансированиях.

2. Коэффициент закреплений оборотных средств на 1 руб. продукций:

За 2015 год:

За 2014 год:

Этот коэффициент характеризует долю запасов, которые приходятся на 1 руб. себестоимостей реализованных продукций. Значит, можно утверждать, что на 1 руб. реализованных продукций в 2014 году приходилось 0,9088 рубля стоимости запасов, а в 2015 году доля запасов в 1 рубле реализованных продукций упала и составила 0,87 рубля. Существенное повышение связано с ростом материалоемкостей продукций.

3. Оборачиваемость оборотных средств в днях:

За 2015 год:

За 2014 год:

По данным расчетам видно, что оборачиваемость оборотных средств в днях упала, но не на много.

С 327, 1968 дней в 2014 г., до 313,895 дней в 2015 г. Замедление темпа оборачиваемости оборотных средств, в днях, свидетельствует о необходимостях привлечений дополнительных оборотных средств. Также может возникнуть необходимость повышения потребностей в них. Именно этот фактор, может свидетельствовать об ухудшениях использования оборотных средств и о ведении изначально неправильной политики управления оборотными средствами.

Расчеты и оценки частных показателей оборачиваемости.

4. Прямой коэффициент оборачиваемости запасов:

За 2015 год:

За 2014 год:

Оборачиваемость запасов показывает скорость списаний запасов в связи с продажами товара, продукций, работы, услуги по обыкновенным видам деятельности. По проведенным расчетам видно, что оборачиваемость запасов увеличилась с 1,100 до 1,14. Рост оборачиваемостей запасов связан с повышением выручек в 2015г. и уменьшением стоимостей запасов.

Операционный цикл равен времени между закупками сырья и материалов или товаров и получениями выручек от реализаций продукций.

В 2014 году по сравнению с 2013 годом операционные циклы повысились на 70 дней. Этот показатель является негативной характеристикой производств. Потому как при повышении длительностей операционного цикла, при прочих равных условиях, повышается время между закупками сырья и получениями выручек, вследствие чего уменьшается рентабельность.

Рост длительностей операционного цикла произошел благодаря значительному повышению периодов оборота дебиторских задолженностей - с 26 до 99 дней. Соответственно повышение этого показателя в днях неблагоприятно характеризует деятельность компании. Главная задача компании - сжимать расчеты с покупателями, для этого руководству стоит пересмотреть политику управлений дебиторскими задолженностями.

Финансовый цикл - начинается с моментов оплаты поставщику материалов (погашения кредиторских задолженностей), оканчивается в момент получений денег от покупателя за отгруженные продукции (погашения дебиторских задолженностей). По данным расчетом видно, что продолжительность операционных циклов превышает сроки погашений задолженности кредитору, значит, у компании появляется потребность в дополнительном источнике финансирований. Финансовый цикл компании должен быть как можно длиннее.

Уменьшение периодов оборота производственных запасов на 3 дня привело к повышению ОЦ до 46 дней (на 3 дня по сравнению с 2013г.). Увеличение сроков оборота дебиторских задолженностей на 73 дня привело к росту длительностей ОЦ на 73 дня.

Из этого следует, что отрицательное воздействие на продолжительность ОЦ оказывает повышение продолжительности периода оборота производственных запасов, чем выше сроки оборота производственных запасов, тем длиннее ОЦ, тем ниже рентабельность продукций компании.

В рамках анализа деловой активности компании - АО "ДИКСИ Юг", мною были приведены расчетные данные оборотно-сальдовых ведомостей за период 2014, 2015 и 2016 г., расчет которых позволяет не только контролировать движение внутренних средств предприятия и следить за соотношением налоговых выплат, но и выявлять статистику расходов на материальные активы предприятия, при учете контроля за балансом выплат рабочему персоналу предприятия. (ПРИЛОЖЕНИЕ 1).

Вывод: В соответствии с анализом результатов исследования организационно - экономической характеристики компании - АО "ДИКСИ Юг", а также её состава, структуры, деловой активности и эффективности использования оборотных активов, можно выявить ряд следующих значимых обобщающих характеристик:

Целью АО "ДИКСИ Юг" являются извлечения прибыли и наиболее полное удовлетворение потребности населения, компаний, организаций и учреждений в товарах, работах, услугах.

Главным видом деятельности АО "ДИКСИ Юг" является продажа продовольственного и непродовольственного товара населению, предоставление услуги розничной торговли.

По виду торговых предприятий магазин является стационарным, так как размещен в специально оборудованных помещениях, предназначенных для продажи товара и оказаний услуг покупателю

В рамках рассмотрения данной практической главы была выявлена и детально разобрана организационно-экономическая структура компании - АО "ДИКСИ Юг". При этом, основной акцент был сделан на балансовом расчете основных средств, рентабельности предприятия и действующим порядком ведения бухгалтерского учета данного предприятия. При учете анализа всех этих аспектов, были выявлены значимые критерии для проведения эмпирической работы по системе совершенствования управления основными средствами, а также контролем ведения бухгалтерского учета и аудиторского анализа.

Отрицательное воздействие на продолжительность ОЦ оказывает повышение продолжительности периода оборота производственных запасов, чем выше сроки оборота производственных запасов, тем длиннее ОЦ, тем ниже рентабельность продукций компании.

3. Совершенствование управления оборотными активами АО "Дикси Юг"

3.1 Совершенствование управления запасами

В программе мероприятий, направленных на улучшение финансового состояния АО "ДИКСИ Юг", основной упор должен быть сделан на управление запасами.

В АО "ДИКСИ Юг" разработано Положение от 05.07.2003 года, утвержденное генеральным директором для эффективной и бесперебойной работы Общества. В части управления запасами указывается:

время хранения материальных запасов с момента поступления их на склад предприятия до момента отпуска в производство;

сроки хранения продовольственной и иной скоропортящейся продукции;

время хранения готовой продукции на складе (до момента ее отгрузки потребителям);

Поддержание ассортимента продовольственных и непродовольственных товаров на приемлемом для АО "ДИКСИ Юг" уровне предполагает осуществление следующих действий:

минимизация запасов с учетом их ритмичного поступления на склад;

создания достаточного текущего и страхового запасов, обеспечивающих бесперебойную работу в течение всего года;

Регулирования их объема, состава и структуры в связи с изменением производственной программы в течение года (например, появлением дополнительных заказов).

При выборе политики эффективного управления запасами необходимо учитывать следующие виды рисков:

неблагоприятное колебание цен на материальные ресурсы, энергоносители и транспортные услуги по их доставке;

физическое и моральное устаревание;

неадекватное поведение поставщиков, часто требующих предоплаты за поставленные товары и услуги.

Эффективная деятельность АО "ДИКСИ Юг" должна базироваться на представительной информации о реальных закупках материальных ресурсов у различных поставщиков, а именно:

текущая потребность в отдельных товарах;

объем их запасов на складе;

уровень загрузки товаров на склад;

сроки выполнения текущих заказов;

требования к формам оплаты поставок сырья материалов и другое.

Для совершенствования управления запасами по предприятию АО "ДИКСИ Юг" необходимо:

определить потребность в различных видах запасов;

определить стоимость хранения запасов и стоимость выполнения одного заказа (затраты, связанные с оформлением заказа);

определить возможные убытки, связанные с отсутствием единицы запасов на складе в нужное время;

на основе полученных данных вывести необходимый размер (объем) заказа и периодичность заказов, при которых затраты, связанные с оборотом запасов будут минимальны.

В рамках совершенствования систем управления складскими операциями в компании - АО "ДИКСИ Юг", рекомендуется произвести внедрение системы автоматизированного учета и управления - AVACCO Корпоративное управление.

Система AVACCO Корпоративное управление может быть использована как полноценная система комплексной автоматизации склада, поскольку она позволяет вести учет товарно-материальных ценностей, мониторинг товарных запасов, осуществлять контроль над действиями персонала. При этом эффективность работы склада будет повышена как за счет упорядочивания и оптимизации всех бизнес-процессов (решения задач складской логистики), так и за счет организации работы с использованием современных технических средств.

Система может быть адаптирована для автоматизации складов различного профиля (производственного, промышленного, торгового, склада готовой продукции). В каждом конкретном случае принимается во внимание специфика учета складских операций и организации работы.

Система автоматизирует следующие бизнес-процессы:

Внутренние складские операции;

Перемещение между отделениями;

Списание товара;

Замена товарной позиции;

Внешние складские операции;

Приход излишков;

Возврат излишков поставщику;

Возврат товара поставщику;

Возврат товара от покупателя;

Приходование неучтенного товара.

Автоматизация учета товаров может быть проведена с использованием технологии штрих-кодирования, поскольку система AVACCO Корпоративное управление обеспечивает работу с электронным торговым оборудованием (сканерами штрих-кода, принтерами штрих-кода, электронными весами, терминалами сбора данных).

В области автоматизации склада система AVACCO Корпоративное управление позволяет:

Регистрировать любое движение товара (перемещение со склада, списание, продажа, выдача материально ответственному лицу), что отражается как во внутренних приходно-расходных документах, так и в документах финансовой отчетности;

Вести сбор и хранения информации о каждом конкретном товара (т.е. вести историю по поставщикам, накапливать статистику по браку, отслеживать динамику продаж), вести мониторинг товарных остатков в различных разрезах;

Поддерживать механизм динамического резервирования товара;

Предоставляет пользователю удобные инструменты для извлечения и анализа информации (карточки товара, карточки раскладки по складам и др.);

Повышает эффективность работы сотрудников склада. Система снижает вероятность случайной ошибки и позволяет информировать каждого работника склада о его задачах (возможно, с применением радиоканала передачи данных и КПК или других мобильных терминалов).

Вести управленческий учет и осуществлять контроль над деятельностью работников складов (в том числе территориально удаленных);

Осуществлять прием заказов по каналам Intranet и Internet;

Вести бухгалтерский учет и формировать соответствующие отчеты;

Вести консолидированное управление и учет для территориально удаленных складов;

Оптимизировать деятельность склада за счет оптимизация использования емкости склада; сокращение времени хранения продукции; увеличение коэффициента оборачиваемости склада.

Как мероприятие по организации производства, внедрение AVACCO Корпоративное управление требует определенных финансовых затрат. Поэтому каждый раз перед внедрением рассчитывается экономическая эффективность AVACCO Корпоративное управление, которая определяется как разница между приростом прибыли от внедрения AVACCO Корпоративное управление, затрат на ее создание.

Годовой прирост прибыли рассчитывается по формуле:

П год = (В2 - В1) / В1 * П1 + С а, где

В1, В2 - годовой объем реализуемой продукции до и после внедрения AVACCO Корпоративное управление, (тыс. руб.);

С а - снижение себестоимости реализуемой продукции в связи с

функционированием AVACCO Корпоративное управление, (тыс. руб.);

П1 - прибыль от реализации продукции до внедрения AVACCO Корпоративное управление, (тыс. руб.).

Так П год = (154463,06-144358) /144358*6574+ 5570,55 = 6030,73 тыс. руб.

Годовой экономический эффект определяется по формуле:

Эгод = (В2 - В1) / В1*П1 + С а - Ен*К = П год - Ен *К, где

Ен - нормативный коэффициент экономической эффективности капитальных вложений (Ен - это минимальная норма эффективности капитальных вложений, ниже которой они не целесообразны. Значение Ен принимается равным 0,2)

К - затраты на покупку оборудования, внедрение и функционирование AVACCO Корпоративное управление, (тыс. руб.).

Эгод =6030,73 - 0,2*8615,33 = 4307,664 тыс. руб.

Годовой экономический эффект показывает степень экономической эффективности AVACCO Корпоративное управление (с учетом затрат на ее создание).

Эффективность затрат определяется по формуле:

Ер = Эгод / К Ен, где

Ер - расчетный коэффициент эффективности затрат;

Расчетный коэффициент эффективности сопоставляется с нормативным значением. Если расчетный коэффициент больше нормативного, то AVACCO Корпоративное управление считается эффективной.

Так Ер = 4307,664/8615,33 = 0,5.

Он больше нормативного (Ен=0,2), следовательно, внедрение AVACCO Корпоративное управление эффективно.

Срок окупаемости определяется:

Т = К / Э год,

где Т - срок окупаемости.

Срок окупаемости затрат на AVACCO Корпоративное управление характеризует период времени, в течение которого общие затраты возмещаются за счет экономии от снижения себестоимости продукции. На предприятие АО "ДИКСИ Юг" затраты на внедрение AVACCO Корпоративное управление окупятся за 2 года.

3.2 Совершенствование управления дебиторской задолженностью

Для взыскания задолженности с целью ускорения оборачиваемости денежных средств можно предложить следующие мероприятия:

создать стимулы клиентам предприятия быстрее платить по счетам путем предоставления специальных скидок;

создать систему оценки клиентов, которая бы суммировала все риски, связанные с таким деловым партнером. Общая зависимость предприятия от такого партнера будет включать его дебиторскую задолженность, товары на складе, подготовленные к отгрузке, продукцию в производстве, предназначаемую этому клиенту. Установить формальные лимиты кредита каждому клиенту, которые будут определяться общими отношениями предприятия с этим клиентом, потребностями предприятия в денежных средствах, и оценкой финансового положения конкретного клиента;

сделать менеджеров по продажам предприятия ответственными за наблюдением и обновлением статуса клиента. Привязать оплату их труда их труда к реальному сбору денежных средств с клиентов, с которыми они работают;

рассмотреть возможность продажи дебиторской задолженности предприятию банку.

Рассмотрим рекомендации по разграничению выплат кредиторам по степени приоритетности для уменьшения оттока денежных средств:

разделить поставщиков предприятия на категории по степени их важности для деятельности и прибыльности предприятия. Интенсифицировать контакты с критически важными поставщиками с тем, чтобы укрепить взаимопонимание и стремление к сотрудничеству;

предложить различные схемы платежей: убедить кредиторов, что новый подход был бы наилучшим способом для обеих сторон сохранить взаимовыгодные отношения, и постараться достичь соответствующего соглашения об этом;

отложить осуществление платежей менее важным поставщикам;

найти альтернативных поставщиков, предлагающих более выгодные условия, и использовать эту информацию для дальнейших переговоров с нынешними поставщиками предприятия.

Кроме того, можно предложить рекомендации по увеличению поступления денежных средств из заинтересованных финансовых источников, не связанных с взаимной торговлей:

исследовать финансовые условия краткосрочного финансирования, предлагаемого банком, и варианты их улучшения;

пересмотреть условия долга предприятия (отсрочка выплаты основной суммы, снижение процентной ставки), и изучить возможность рефинансирования кредитов предприятия в других банках;

если нет других возможностей или источников для финансирования ваших операций, провести переговоры с акционерами или владельцами компании о изыскании дополнительных финансовых ресурсов;

уменьшить или отложить всякие намеченные выплаты дивидендов.

Можно также предложить следующие меры по оптимизации или уменьшению затрат:

Оптимизировать или уменьшить затраты на оплату труда: внедрить бонусные схемы оплаты; разделить бремя сокращения зарплат, если таковое будет осуществляться;

Упростить организационную структуру предприятия с целью устранения излишних уровней управления и сокращения затрат на оплату труда;

Общехозяйственные расходы должны быть существенно уменьшены (затраты на содержание автотранспорта, представительские расходы и т.д.);

Перезаключить договора, определяющие задолженность предприятия в твердой валюте, в рублевую задолженность, например, объяснить кредитору что, если только задолженность предприятия не будет переведена в новую форму, ее последующий возврат может зависеть от формальной процедуры банкротства, что может означать для них возврат долга в сокращенном объеме или не возврат вообще. Убедить кредиторов предприятия работать с тем, чтобы создать более стабильный базис для постепенной выплаты долга в соответствии с согласованным твердым графиком его выплаты.

По договорам факторинга, компания (продавец) передаёт право взыскивать дебиторскую задолженность своих клиентов банку или факторинговой компании, которая, за комиссию от её объёмов, берёт на себя все операции с ней.

Таким образом, факторинг позволяет снизить расходы по ведению счетов, а также позволяет компаниям предложить более выгодные условия расчётов своим покупателям, предоставляя им отсрочку платежа. Это возможно благодаря тому, что компания-продавец, заключившая договор факторинга, получает большую часть платежа сразу после совершения сделок, в рамках финансирования под залог дебиторской задолженности.

Фактически это краткосрочный кредит продавцу, который может получить деньги сразу, не дожидаясь оплаты товаров или услуг.

Таким образом, используя факторинговые схемы, предприятия получают оборотные средства, а факторинговые компании, приобретая права требования на задолженность - проценты по ним.

Основным преимуществом факторинговых сделок является большая, по сравнению с кредитом, величина получаемых средств. Это объясняется тем, что факторинговая компания оценивает не само предприятие - заёмщика, как при кредитовании, а её агента по сделкам. Фактору при этом важно оценить уровень риска неполучения платежа именно от последнего. Это определяет потенциальных клиентов факторинговых компаний - компании, активно занимающиеся торговыми операциями.

Основными участниками рынка факторинговых услуг среди банков являются "Промсвязьбанк", "Национальный Банк Траст" (МФК "ТРАСТ"), банк "Союз", "Московский Кредитный Банк", "Собинбанк". Банк НФК, Национальная Факторинговая Компания, Альфа-банк.

В общем виде факторинг используется так: поставщик продает товар покупателю, не требуя за него немедленной оплаты. За покупателя этого товара продавцу платит специализированная факторинговая компания или банк, после чего получает долг с покупателя товара.

Таким образом, продавец имеет возможность, заключив факторинговый договор, продать товар с отсрочкой платежа, обычно до 180 дней, и при этом получить оплату с некоторым дисконтом (скидкой) от факторинговой компании или банка сразу, переуступив ей право требования долга за поставленную продукцию.

Компания или банк, предоставляющая факторинговые услуги, в договоре именуется фактором. Покупатель товара или услуги - должником, или дебитором, а продавец - кредитором.

Как правило, факторинговая компания готова оплатить до 90% суммы задолженности сразу. Остальные 10% за вычетом комиссии выплачиваются тогда, когда дебитор погасит свою задолженность. Размер комиссии зависит от длительности отсрочки платежа и риска неоплаты задолженности.

В зависимости от действий при неоплате товара или услуги покупателем выделяют два вида факторинга: с регрессом и без регресса.

Факторинг с регрессом - вид факторинга, при котором в случае неоплаты долга покупателем продукции или услуг с кредитора-поставщика списывается сумма задолженности.

Так как риск при использовании факторинга с регрессом значительно меньше, чем при факторинге без регресса, то специализированная компания или банк готова выплатить продавцу продукции или услуг значительно больший процент сразу после того, как товар поставлен или услуга выполнена.

Например, Промсвязьбанк предлагает услугу по факторингу с регрессом. При этом продавец может получить незамедлительно до 95% от задолженности покупателя. Остальные 5% за минусом комиссии банка выплачиваются после исполнения должником своих обязательств.

Из-за того, что риск банка или специализированной факторинговой компании минимален, этот вид факторинга - самый распространенный в нашей стране на сегодняшний день.

Факторинг без регресса - вид факторинга, при котором риск неплатежа по задолженности принимает на себя организация, предоставляющая факторинговые услуги.

Факторинг без регресса стоит для продавца дороже, чем факторинг с регрессом, потому что в стоимость услуги должен закладываться риск неплатежа. Кроме того, предоставляя фактически кредит дебитору, факторинговая компания вынуждена отслеживать кредитоспособность различных организаций - клиентов поставщика, что само по себе стоит недешево.

Заключение

Теоретические и методологические основы управления оборотным капиталом предприятия показали, что оборотный капитал это совокупность денежных средств, авансированных объединениями предприятиями организациями для создания оборотных производственных фондов и фондов обращения, обеспечивающих планомерный и непрерывный процесс производства и реализацию продукции. Сущность оборотного капитала определяется их экономической ролью, необходимостью обеспечения воспроизводственного процесса, включающего как процесс производства, так и процесс обращения. Оборотный капитал классифицируются по следующим признакам: по характеру финансовых источников формирования выделяют валовые, чистые и собственные оборотные активы; по видам: запасы сырья, материалов и полуфабрикатов, запасы готовой продукции, текущая дебиторская задолженность, денежные активы, прочие оборотные активы; по характеру участия в операционном процессе: оборотные активы, обслуживающие производственный цикл предприятия, оборотные активы, обслуживающие финансовый (денежный) цикл предприятия; по периоду функционирования оборотных активов выделяют следующие их виды: постоянная часть оборотных активов, переменная часть оборотных активов.

Структура оборотного капитала - это пропорции распределения ресурсов между отдельными элементами текущих активов. Структура оборотного капитала отражает, в частности, специфику операционного цикла, а также то, какая часть текущих активов финансируется за счет собственных средств и долгосрочных кредитов, а какая - за счет заемных, включая краткосрочные кредиты банков. Вещественные элементы оборотного капитала (предметов труда) потребляются в каждом производственном цикле. Они полностью утрачивают свою натуральную форму, поэтому целиком включаются в стоимость изготовленной продукции.