Анализ финансового состояния предприятия ООО "Восток-Сервис"
Роль и значение анализа в рыночной экономике. Характеристика финансового состояния по данным отчетности предприятия. Анализ ликвидности баланса, платежеспособности, оборачиваемости активов предприятия. Рейтинговая оценка предприятия ООО "Восток-Сервис".
| Рубрика | Финансы, деньги и налоги |
| Вид | курсовая работа |
| Язык | русский |
| Дата добавления | 06.05.2014 |
| Размер файла | 721,6 K |
Отправить свою хорошую работу в базу знаний просто. Используйте форму, расположенную ниже
Студенты, аспиранты, молодые ученые, использующие базу знаний в своей учебе и работе, будут вам очень благодарны.
менее 0,1
нерентаб.
Рентабельность деятельности предприятия
0,28
1
0,1
0,1
0,06 и выше
менее 0,06
нерентаб.
Итого
х
х
1
2,25
В соответствии с методикой Сбербанка заемщики делятся в зависимости от полученной суммы баллов на три класса:
· первоклассные - кредитование которых не вызывает сомнений (сумма баллов до 1,25);
· второго класса - кредитование требует взвешенного подхода (свыше 1,25 но меньше 2,35);
· третьего класса - кредитование связано с повышенным риском (2,35 и выше).
· В данном случае сумма баллов равна 2,25. Следовательно организация может рассчитывать на получение банковского кредита.
В качестве одного из показателей вероятности банкротства организации ниже рассчитан Z-счет Альтмана (взята 5-факторная модель для частных производственных предприятий):
Таблица 11 - Прогноз банкротства
|
Коэф-т |
Расчет |
2012 г. |
Множитель |
Произведение (гр. 3 х гр. 4) |
|
|
1 |
2 |
3 |
4 |
5 |
|
|
T1 |
Отношение оборотного капитала к величине всех активов |
-0,27 |
0,717 |
-0,19 |
|
|
T2 |
Отношение нераспределенной прибыли к величине всех активов |
0,03 |
0,847 |
0,03 |
|
|
T3 |
Отношение EBIT к величине всех активов |
0,03 |
3,107 |
0,1 |
|
|
T4 |
Отношение собственного капитала к заемному |
0,93 |
0,42 |
0,39 |
|
|
T5 |
Отношение выручки от продаж к величине всех активов |
0,11 |
0,998 |
0,11 |
|
|
Z-счет Альтмана: |
0,44 |
Предполагаемая вероятность банкротства в зависимости от значения Z-счета Альтмана составляет:
· 1.23 и менее - высокая вероятность банкротства;
· от 1.23 до 2.9 - средняя вероятность банкротства;
· от 2.9 и выше - низкая вероятность банкротства.
По результатам расчетов для предприятия значение Z-счета на 31 декабря 2011 г. г. составило 0,44. Это означает, что существует высокая вероятность банкротства предприятия. Однако следует обратить внимание на то, что полученные на основе Z-счета Альтмана выводы нельзя признать безоговорочно достоверными - на них влияют различные факторы, в том числе экономические условия той страны, где работает организация.
Таблица 12 - Расчет рейтинговой оценки финансового состояния
|
Показатель |
Вес показателя |
Оценка |
Средняя оценка (гр.3 х 0,25 + гр.4 х 0,6 + гр.5 х 0,15) |
Оценка с учетом веса (гр.2 х гр.6) |
|||
|
прошлое |
настоящее |
будущее |
|||||
|
I. Показатели финансового положения организации |
|||||||
|
Коэффициент автономии |
0,25 |
- |
+1 |
+1 |
+0,75 |
+0,188 |
|
|
Соотношение чистых активов и уставного капитала |
0,1 |
- |
+1 |
+1 |
+0,75 |
+0,075 |
|
|
Коэффициент обеспеченности собственными оборотными средствами |
0,15 |
- |
-2 |
-2 |
-1,5 |
-0,225 |
|
|
Коэффициент текущей (общей) ликвидности |
0,15 |
- |
-2 |
-2 |
-1,5 |
-0,225 |
|
|
Коэффициент быстрой (промежуточной) ликвидности |
0,2 |
- |
-2 |
-2 |
-1,5 |
-0,3 |
|
|
Коэффициент абсолютной ликвидности |
0,15 |
- |
-2 |
-2 |
-1,5 |
-0,225 |
|
|
Итого |
1 |
Итоговая оценка (итого гр.7 : гр.2): |
-0,712 |
||||
|
II. Показатели эффективности (финансовые результаты) деятельности организации |
|||||||
|
Рентабельность собственного капитала |
0,3 |
-1 |
-1 |
-1 |
-1 |
-0,3 |
|
|
Рентабельность активов |
0,2 |
-1 |
-1 |
-1 |
-1 |
-0,2 |
|
|
Рентабельность продаж |
0,2 |
-1 |
-1 |
+2 |
-0,55 |
-0,11 |
|
|
Динамика выручки |
0,1 |
+1 |
+1 |
+1 |
+1 |
+0,1 |
|
|
Оборачиваемость оборотных средств |
0,1 |
-2 |
-2 |
-2 |
-2 |
-0,2 |
|
|
Соотношение прибыли от прочих операций и выручки от основной деятельности |
0,1 |
+2 |
+1 |
-1 |
+0,95 |
+0,095 |
|
|
Итого |
1 |
Итоговая оценка (итого гр.7 : гр.2): |
-0,615 |
Итоговая рейтинговая оценка финансового состояния предприятия : (-0,712 x 0,6) + (-0,615 x 0,4) = -0,67 (CCC - неудовлетворительное)
Таблица 18 - Рейтинговая оценка ООО «Восток-сервис»
|
Финансовые результаты за период 2011-2012гг |
Финансовое положение на 2012г. |
||||||||||
|
ААА |
АА |
А |
ВВВ |
ВВ |
В |
ССС |
СС |
С |
D |
||
|
Отличные (AAA) |
* |
||||||||||
|
Очень хорошие (AA) |
* |
||||||||||
|
Хорошие (A) |
* |
||||||||||
|
Положительные (BBB) |
* |
||||||||||
|
Нормальные (BB) |
* |
||||||||||
|
Удовлетворительные (B) |
* |
||||||||||
|
Неудовлетворительные (CCC) |
* |
* |
* |
* |
* |
* |
V |
* |
* |
* |
|
|
Плохие (CC) |
* |
||||||||||
|
Очень плохие (C) |
* |
||||||||||
|
Критические (D) |
* |
Итоговый рейтинг финансового состояния ООО "Восток-Сервис" по итогам анализа за период с 2011 по 2012 г. (шаг анализа - год): CCC(неудовлетворительное).
По результатам проведенного выше анализа получены следующие качественные оценки: финансовое положение ООО "Восток-сервис" - -0,71; результаты деятельности за анализируемый период с 2011 по 2012 г. - -0,62. Согласно рейтинговой шкале это CCC (неудовлетворительное положение) и CCC (неудовлетворительные результаты) соответственно. Данные оценки произведены с учетом как значений ключевых показателей на конец анализируемого периода, так и динамики показателей, включая их прогнозируемые значения на последующий год. На основе этих двух оценок рассчитана итоговая рейтинговая оценка финансового состояния организации.
Финансовому состоянию присвоена оценка CCC - неудовлетворительное.
Рейтинг "ССС" свидетельствует о неудовлетворительном финансовом состоянии организации, при котором финансовые показатели, как правило, не укладываются в норму. Причины такого состояния могут быть как объективные (мобилизации ресурсов на реализацию масштабных проектов, крупные сделки, общий спад или кризис в экономике страны или отрасли и т.п.), так и вызванные неэффективным управлением. На получение кредитных ресурсов такие организации могут претендовать лишь при надежных гарантиях возврата денежных средств, не зависящих от результатов деятельности организации в будущем (неудовлетворительная кредитоспособность).
Заключение
Устойчивое финансовое положение предприятия является не подарком судьбы или счастливым случаем его истории, а результатом умелого, просчитанного управления всей совокупностью производственно- хозяйственной деятельности предприятия. Эффективность данного управления в настоящее время осложнена рядом факторов, не зависящих напрямую от компетенции и личного опыта лица, занимающегося проведением анализа.
Прежде всего, основной проблемой при проведении финансового анализа является отсутствие необходимой и полной информации о производственной и финансовой деятельности предприятия.
Финансовое положение ООО "Восток-Сервис" - -0,71; результаты деятельности за анализируемый период с 2010 по 2011 г. - -0,62. Согласно рейтинговой шкале это CCC (неудовлетворительное положение) и CCC (неудовлетворительные результаты) соответственно.
Данные оценки произведены с учетом как значений ключевых показателей на конец анализируемого периода, так и динамики показателей, включая их прогнозируемые значения на последующий год. На основе этих двух оценок рассчитана итоговая рейтинговая оценка финансового состояния организации.
Финансовому состоянию присвоена оценка CCC - неудовлетворительное.
Список использованной литературы
1. Конституция Российской Федерации. Гимн Российской Федерации. Герб Российской Федерации. Флаг РФ. - М.: Омега-Л, 2011 г.. - 63 с.
2. Гражданский кодекс РФ. Части 1-4 по состоянию на 15.03.2011 г.. - М.: Омега-Л, 2011 г.. - 472 с.
3. Налоговый кодекс РФ. Части 1 и 2 по состоянию на 25.04.12 года. - М.: Кнорус, 2011 г.. - 832 с.
4. Об обществах с ограниченной ответственностью: Федеральный закон от 08.02.1998 № 14-ФЗ (ред. от 06.12.2011)
5. О формах бухгалтерской отчетности организаций: приказ Минфина РФ от 02.07.2010 г. № 66н (ред. от 05.10.2011)
6. Артеменко, В.Г. Анализ финансовой отчетности: учебное пособие для студентов, обучающихся по специальности "Бухгалтерский учет, анализ и аудит" [Текст] / В.Г. Артеменко, В.В. Остапова. - 2-е изд., стер. - М.: Изд-во "Омега-Л", 2009.
7. Бочаров В.В. Финансовый анализ. Санкт-Петербург: Питер, 2011.
8. Бочкарева, И.И. Бухгалтерский учет: учебник / И.И. Бочкарева. - М.: Проспект, 2011.
9. Михальцов, А. Справочный раздел отчета о прибылях и убытках Электронный ресурс А. Михальцов // Актуальная бухгалтерия. - 2011.
10. Модели построения отчета о прибылях и убытках в соответствии с МСФО [Электронный ресурс].
11. Ковалев, В.В. Финансовый анализ: Методы и процедуры [Текст] / В.В. Ковалев - М.: Финансы и статистика, 2009
12. Ковалев А.И., Привалов В.П. Анализ финансового состояния предприятия. - 4-е изд., исправл., доп. - М.: Центр экономики и маркетинга, 2009. - 208 с.
13. Ковалев, В.В. Финансовый менеджмент: теория и практика [Текст] / В.В. Ковалев - М.: ТК Велби, Проспект, 2009.
14. Коласс Б. Управление финансовой деятельностью предприятия. Проблемы, концепции и методы. Москва: Финансы, ЮНИТИ, 2007, 576 с.
15. Отчет о прибылях и убытках (форма № 2). Инструкция, правила и порядок заполнения [Электронный ресурс]. -
16. Палий, В.Ф. Международные стандарты учета и финансовой отчетности: учебник / В.Ф. Палий. - М.: ИНФРА-М, 2011. - 512 с.
17. Пошерстник, Н.В. Бухгалтерский учет на современном предприятии: учебно-практическое пособие / Н.В. Пошерстник. - М.: Проспект, 2011.
18. Шеремет, А.Д. Финансы предприятий: менеджмент и анализ [Текст] / А.Д. Шеремет, И.Ф. Ионова. - М.: ИНФРА-М, 2008.
Размещено на Allbest.ur
Подобные документы
- Оценка, анализ и диагностика финансового состояния предприятия на примере ЗАО "Челяб-МАЗ сервис и К"
Методика анализа финансового состояния по данным бухгалтерского баланса. Абсолютные и относительные показатели финансовой устойчивости предприятия, оценка ликвидности активов. Снижение порога рентабельности за счет снижения себестоимости услуг.
дипломная работа [314,7 K], добавлен 12.07.2010 Понятие, значение и показатели, характеризующие финансовое состояние предприятия. Оценка финансового состояния предприятия: анализ платежеспособности и финансовой устойчивости, кредитоспособности и ликвидности баланса, оборачиваемости оборотных активов.
курсовая работа [90,0 K], добавлен 08.06.2010Рассмотрение финансового состояния предприятия с позиции кредитной организации. Роль и место финансового анализа в рыночной экономике. Рейтинговая оценка финансового состояния. Анализ активов и пассивов, финансовой устойчивости, ликвидности баланса.
курсовая работа [70,1 K], добавлен 07.01.2014Понятие и значение анализа финансового состояния предприятия и его финансовой устойчивости. Оценка платежеспособности на основе показателей ликвидности предприятия. Оценка имущественного потенциала. Анализ платежеспособности и ликвидности баланса.
курсовая работа [95,5 K], добавлен 06.05.2011Методики анализа финансового состояния предприятия. Краткая характеристика ООО "Линком". Состав и структура баланса предприятия, оценка его платежеспособности, ликвидности и финансовой устойчивости. Мероприятия по стабилизации финансового состояния.
курсовая работа [79,9 K], добавлен 19.11.2013Роль и значение анализа финансового состояния предприятия в системе финансового управления. Информационная база анализа финансового состояния предприятия. Анализ структуры и динамики баланса предприятия. Экономическая характеристика предприятия.
отчет по практике [628,5 K], добавлен 20.12.2011Сущность финансового анализа как составной части экономического анализа. Его роль в рыночной экономике. Анализ и оценка финансового состояния и структуры имущества предприятия, его платежеспособности и ликвидности, оборачиваемости оборотных средств.
курсовая работа [51,8 K], добавлен 24.10.2008Методы анализа финансового состояния предприятия. Коэффициенты рентабельности, ликвидности, платежеспособности и оборачиваемости активов (деловой активности). Анализ финансовой отчетности ОАО "Сибнефтемаш". Оценка финансовой устойчивости организации.
курсовая работа [225,0 K], добавлен 12.11.2015Общая характеристика предприятия ОАО "ПО Кристалл". Анализ его финансового состояния по данным бухгалтерского баланса. Оценка ликвидности и платежеспособности предприятия. Особенности анализа финансовых результатов деятельности предприятия ОАО "Кристалл".
курсовая работа [66,7 K], добавлен 16.04.2012Направления анализа финансового состояния. Организационно-экономическая характеристика предприятия, структурный анализ активов и пассивов. Оценка безубыточности производства, платежеспособности и ликвидности баланса предприятия, его деловой активности.
курсовая работа [35,0 K], добавлен 16.06.2011
