Деньги как экономическая категория

Уставный фонд Национального банка Республики Беларусь сформирован из средств государственного бюджета. Часть прибыли используется на создание резервного и иных фондов Национального банка.

Высшим законодательным органом страны определяется размер уставного фонда Национального банка. Он формируется из средств государственного бюджета, целевых поступлений, прибыли самого банка и служит обеспечением обязательств Национального банка Размер уставного фонда Национального банка - двести пятьдесят миллиардов белорусских рублей.

За счет отчислений от прибыли банка формируются резервный и иные фонды Национального банка. При осуществлении долгосрочных финансовых вложений и затрат капитального характера резервный фонд служит одним из источников обеспечения затрат. Резервный фонд формируется в размере не менее уставного фонда Национального банка.

Доходы Национального банка образуются от осуществления им операций, указанных в пункте 14 настоящего Устава, и иных доходов, предусмотренных законодательными актами.

Расходы Национального банка состоят из: по уплате процентов по кредитам, депозитам, а также по выпущенным им ценным бумагам; за пользование средствами на счетах организаций, а также управляющих в процессе конкурсного производства по делам о банкротстве банков; по операциям с ценными бумагами; по операциям на валютном рынке, рынке драгоценных металлов и драгоценных камней; по содержанию его работников; других, связанных с осуществлением его деятельности.

Национальный банк Республики Беларусь не может быть участником хозяйственных обществ и иных юридических лиц, за исключением отдельных банков, организаций, работающих на рынке ценных бумаг, производящих межбанковские расчеты, финансирующих, осуществляющих разработку и внедрение банковских технологий; международных организаций, занимающихся развитием сотрудничества в денежно-кредитной, валютной и банковской сферах. Порядок участия Национального банка в указанных организациях определяется Президентом Республики Беларусь.

Права Национального банка:

1)НБ принадлежит исключительное право эмиссии наличных и безналичных денег;2)право по организации обращения наличных денег и обладает денежным обращением;3)право обладания развитием платёжной системы;4) право обладания кредитных отношений;5) право обладания валютного регулирования;6) право обладания регулированием деятельности банков и НКФО; 7) НБ обладает правом обращения в суд.

61. Цель деятельности Национального банка, его функции и операции

14.12. 1990 год было принято 2 закона:

«о Национальном банке Республики Беларусь»;

«о банках и банковской деятельности».

В 1994 принят Указ «Национальный Банк подчинён правительству». В 2004год принят Банковский кодекс.

Подотчётность Национального банка выражается в том, что Президент:

1)утверждается Устав и все вносимые дополнения; 2)назначения председателя правления и члена правления РБ, согласование Совета РБ и освобождение их с уведомлением Совета РБ; 3)определяет аудиторскую организацию для проведения аудиторской проверки Национального Банка; 4)утверждает годовой отчёт с учётом заключения аудиторской организации и распределения прибыли Национального банка.

Цели Национального Банка:

1)защита и обеспечение устойчивости белорусского рубля, в том числе его покупательской способности и курса по отношению к иностранной валюте;

2)развитие и укрепление банковской системы Республики Беларусь; 3)обеспечение эффективного, надёжного и безопасного функционирования платёжной системы.

Получение прибыли не является основной целью деятельностью Национального банка РБ.

Функции Национального банка:

1)Разработка совместно с Правительством проведения единой денежно- кредитной политики; 2)осуществляет эмиссию денег; 3)регулирование денежного обращения кредитно- валютных отношений; 4)осуществление валютного регулирования и валютный контроль; 5)выполнение функции депозитария собственных ценных бумаг; 6)выпуск ценных бумаг; 7)организовывает эффективное, надёжное и безопасное функционирование межбанковских расчётов; 8)консультирует, кредитует и выполняет функции финансового агента местных исполнительных и распорядительных органов по вопросам исполнения республиканских и местных бюджетов; 9)осуществляет регистрацию банков и НКФО, производит выдачу лицензий на проведение банковских операций; 10)осуществление регулирования деятельности банков и НКФО по её безопасному и ликвидному осуществлению и осуществление надзора за этой деятельностью; 11)установление порядка проведение банковских операций; 12)регистрация ценных бумаг банков и НКФО; 13)разработать методику бухгалтерского учёта для банков и НКФО; 14)определить порядок проведения наличных и безналичных расчётов; 15)принимать участие в разработке платёжного баланса и организует его состояние; 16)создание золото - валютных резервов и золотого запаса и управление им; 17)установление цены купли-продажи драгоценных металлов при осуществлении банковских операций;

18)организует инкассацию и перевозку денежно - наличной валюты и иных ценностей;

19)осуществлять контроль за осуществлением безопасности и защиты информации банковской системы; 20)заключение соглашений с Центральным банком и кредитными организациями иностранных государств.

Операции Национального банка РБ: 1)кредитование в порядке рефинансирования;

2)расчёт и кассовое обслуживание правительства иных государственных органов в Уставе РБ; 3)переучёт векселей и других обязательств банков; 4)операции на рынке ценных бумаг; 5)инкассация и перевозка денежных средств, валютных и иных ценностей; 6)управление золото - валютными резервами; операции с иностранными валютными драгоценными металлами и камнями; 7)покупка-продажа за пределами РБ; 8) межбанковский расчёт; 9) приём на хранение;

10) посреднические услуги в качестве финансовых агентов правительства РБ по распространению ценных бумаг; 11)операции по обслуживанию государственного долга.

НБ предоставляет кредиты правительству (Закон «О государственном бюджете»), путём покупки государственных ценных бумаг.

Осуществление рефинансирования банков под залог ценных бумаг.

НБ может выступать кредитором , оказывают поддержку до 1года без соответствующего обеспечения. НБ выступает финансовым агентом правительства.

62. Денежно-кредитная политика и её инструменты

Денежно-кредитная политика - совокупность мероприятий, направленных на изменение денежной массы в обращении, объема кредитов, уровня процентных ставок и других параметров денежного рынка и рынка ссудных капиталов.

Денежно-кредитная политика центрального банка является составной частью единой государственной экономической политики. Ее главная задача -- регулирование предложения денег, поддержание покупательной способности национальной валюты. В период производственного спада, стагнации увеличение денежного предложения стимулирует рост расходов; в период инфляции центральные банки сокращают предложение денег.

Юридическую базу денежно-кредитной политики составляют основные направления денежно-кредитной политики государства. Этим законодательным документом определяются важнейшие параметры развития денежно-кредитной сферы, цели, задачи и приоритеты денежно-кредитной политики государства. В данном документе конкретизированы на планируемый период мероприятия, обеспечивающие достижение поставленных целей, и определены механизмы регулирования и контроля.

Цель денежно - кредитной политики: защита и обеспечение устойчивости белорусского рубля, в том числе его покупательской способности и обменного курса, укрепление банковской системы РБ и обеспечение эффективного, надёжного и безопасного функционирования платёжной системы.

Типы денежно - кредитной политики:

1)денежно-кредитная рестрикция (политика дорогих денег): уменьшается спрос на деньги> уменьшается денежная масса;

2) денежно-кредитная экспансия (политика дешёвых денег): направляется на расширение предложения денег.

Денежно - кредитная политика реализовывается путём проведения денежно- кредитного регулирования (ДКР).

Денежно - кредитно регулирование - совокупность мероприятий Центрального банка, направленных на достижение целей денежно- кредитной политики.

3 вида денежно- кредитного регулирования:

1)гибкое регулирование: предполагает поддержку на привлечённом уровне процентной ставки;2)жёсткое регулирование: сохранение неизменного объёма денежной массы в обращении; 3)промежуточное регулирование: когда корректируется уровень денежной массы и уровень процентных ставок.

Элементы денежно - кредитного регулирования: 1.принципы организации денежно - кредитного регулирования; 2.субъекты и объект регулирования; 3.цели, методы и институты регулирования.

Принципы денежно - кредитного регулирования: 1.независимость Центрального банка; 2.транспоретность (прозрачность); 3. безусловность денежно-кредитной политики: Центральный банк принимает обязательства, которые он в состоянии контролировать. Число показателей должны быть; 4.центральное управление системой денежно-кредитного регулирования: деятельность всей системы управляется Центральным банком; все субъекты системы руководствуется единой денежно - кредитной политики; 5. построение иерархии цели денежно - кредитной политики, ориентация на достижение долгосрочного макроэкономического эффекта; 6. единство и взаимодействие денежно - кредитной политики с другими элементами государственной макроэкономической политики.

Субъекты денежно - кредитного регулирования: юридические и физические лица: Центральный банк, законодательные органы; министерства и ведомства, создающие нормативно - правовые акты.

Объект: денежная масса (объём и структура); денежная база; процентные ставки; налично - денежный оборот; скорость обращения денег; скорость обращения денег.

62(2).Методы денежно - кредитного регулирования:

1)по характеру воздействия -прямого (административного) регулирования: устанавливают административное ограничение и запретов; -косвенного (рыночного) регулирования: через экономические стимулы;

2)по объёму воздействия -общие: мероприятия распространяются на все организации; - селективные: на отдельные кредитно - финансовые организации.

Инструменты денежно - кредитной политики:

1)эмиссионная политика Центрального банка; 2)процентная политика Центрального банка; 3)политика минимальных резервов; 4)политика на открытом рынке; 5)постоянно доступные инструменты.

Напрямую определение объёма денежного предложения со стороны Центрального банка и она включает: - рефинансирование банков с целью регулирования их ликвидности; - покупка Центральным банком иностранной валюты; - кредитование Центрального банка дефицита государственного бюджета; - участие Центрального банка в уставных фондах банков; - финансирование банков в чрезвычайных ситуациях; - привлечение ресурсов банка в фонд обязательных резервов; - продажа Центральным банком валюты; - привлечение Центральным банком ресурсов коммерческих банков в депозиты.

Процентная политика включает:

1)ставка рефинансирования; 2)учётная ставка; 3)ламбардная ставка; 4)процент по нестандартным операциям (кредит на санацию); 4)политика минимальных резервов: регулирование спроса банков на заёмные ресурсы Центрального банка; регулирование кредитной экспансии банков;

Операции: 1) с ценными бумагами (регулярная платёжная основа, неругулярная основа); 2) с валютой.

Постоянно действующие институты:

1)институты, которые могут быть использованы банками без согласия Национального банка; 2) постоянный депозитарный механизм, позволяющий банкам в любое время депонировать свою избыточную ликвидность, размещая свои средства в депозит.

Инструменты денежно-кредитной политики классифицируются по ряду признаков:

- в зависимости от объекта воздействия (предложение либо спрос на деньги);

- по срокам воздействия -- кратко- и долгосрочные;

- по характеру параметров регулирования: количественные (например, границы кредитования коммерческих банков) и качественные (цена кредита);

- по форме воздействия -- прямые и косвенные;

- по числу объектов воздействия - общие и селективные. Посредством прямых (административных) инструментов в кредитных организациях изменяют операционные показатели, лимиты процентных ставок, размер маржи, объемы операций. Методы прямого контроля применяют для регулирования банковских систем. С помощью косвенных инструментов формируют условия для целенаправленного изменения основных параметров финансового рынка. При этом косвенные инструменты вначале воздействуют на баланс центрального банка, на процентные ставки по операциям центрального банка и далее, посредством этих изменений, -- на денежно-кредитные отношения в государстве.

Общие методы влияют на весь кредитный рынок и в основном являются косвенными. Селективные методы регулируют отдельные виды кредита либо применяются к ограниченному перечню банков.

63. Коммерческие банки

Банк может быть образован в форме акционерного общества или унитарного предприятия. Учредителями банка выступают юридические лица (за исключением общественных организаций, преследующих политические цели) и физические. Юридические лица должны быть зарегистрированы в установленном законодательством порядке, иметь устойчивое финансовое положение, в частности, не иметь убытков и неплатежей в бюджет.

Коммерческие банки Республики Беларусь имеют право осуществлять банковскую деятельность с момента своей регистрации в Национальном банке. Но к этому моменту их уставный фонд должен быть в полном объеме сформирован, причем из собственных средств учредителей. Для контроля за законностью происхождения средств, вносимых в уставный фонд, предусмотрено их декларирование. Каждый участник имеет право владеть не более чем 35 % уставного фонда, исключением являются банки, создаваемые с участием государства. Минимальный размер уставного фонда устанавливается обычно центральным банком. Требования к минимальному размеру уставного фонда различаются:

- для банка, создаваемого на территории свободных экономических зон Республики Беларусь, -- 500 тыс. евро; - для всех остальных банков и небанковских кредитно-финансовых организаций -- 5 млн. евро.

Для регистрации учредители подают заявление с приложением документов:

-устав; - выписки с протокола учредительного собрания; - документы, подверждающие формирование уставного фонда; - копии учредительных документов; свидетельство о государственной регистрации учредителей; - свидетельство об учредительности физических лиц; - справка налогового органа на суммы, подлежащие декларированию; - бизнес - план; - документ, подтверждающий права размещения банка на территории; - анкеты кандидатов на должность руководителей банка и главного бухгалтера; сведения об офисном помещении банка.

Решение о регистрации банка и выдаче лицензии на совершение банковских операций принимает Правление Национального банка.

Коммерческие банки могут открывать филиалы (отделения) - обособленное подразделение, расположенное вне места нахождения банка и осуществляющее от его имени все или часть банковских операций, предусмотренных лицензией.

Филиал банка не является юридическим лицом и проводит свою деятельность на основании положения, утвержденного создавшим его банком. Филиалы банка на территории Республики Беларусь могут осуществлять свою деятельность с момента получения согласия Национального банка на их создание. С этой целью в Национальный банк представляются: - заявление; - выписка из протокола общего собрания учредителей (участников) банка о принятии решения о создании филиала; - положение о филиале банка, утвержденное уполномоченными органами банка; - сведения о профессиональной пригодности руководителя и главного бухгалтера филиала.

Коммерческие банки могут открывать свои представительства, которые являются обособленными подразделениями, расположенными вне места нахождения банка. 63(2).Представительства банков не являются юридическими лицами и не имеют права осуществлять банковские операции.

Коммерческие банки обязаны информировать Национальный банк о внесении в учредительные документы изменений и дополнений, вызванных созданием либо закрытием филиалов, изменениями размера уставного фонда банка, состава учредителей, места нахождения банка и др.

Банковская деятельность является лицензионной. Для осуществления различных видов банковских операций коммерческие банки должны получить соответствующие лицензии Национального банка Республики Беларусь.

Прекращение деятельности банков может произойти в результате их реорганизации или ликвидации. Реорганизация банка может быть произведена по решению его учредителей (участников) или по инициативе Национального банка.

По способу функционирования: - акционерные; - поевые (часть).

Организаторское устройство коммерческого банка: собрание акционеров (1 раз в год). Общее руководство осуществляет Совет банка.

Принципы деятельности: 1)работа в пределах реально имеющихся ресурсов;

2) экономическая самостоятельность; 3)экономическая ответственность; 4)регулирование деятельности коммерческого банка осуществляется косвенным методом.

Функции:

1)аккумуляция и мобилизация денежного капитала; 2) посредничество в кредите; 3) проведение расходов и платежей хозяйствующих субъектов и граждан; 4) создание платёжных средств; 5) выпуск ценных бумаг; 6)консультационные услуги.

Виды банков:

1)в зависимости от территории деятельности: международный, региональный, межрегиональный, национальный;

2) по форме собственности: государственные, муниципальные, акционерные, кооперативные, частные, смешанные, с участием иностранного капитала;

3)по форме организации: унитарные, акционерные;

4) по функциональному назначению: эмиссионные, депозитные, инновационные, ипотечные, бирживые, учётные, клиринговые, судосберегательные;

5)по характеру выполнения операций: универсальные, специализированные;

6)по числу филиалов: многофилиальные, безфилиалные;

7)по маштабам деятельности: крупные, средние, мелкие;

8)по отраслевому признаку: промышленные, сельскохозяйственные, строительные, внешнеторговые и т.д.

64. Понятие банковской ликвидности и платежеспособности банка

Специфика функционирования банков как финансовых посредников заключается в том, что для осуществления активных операций ими широко используются привлеченные ресурсы. В этой связи особое значение приобретает способность банка своевременно и в полном объеме выполнять свои обязательства перед кредиторами и вкладчиками, то есть банковская ликвидность.

Ликвидность - возможность образования активов, быстрореализующих денежные средства в целях полного и своевременного выполнения обязательств по пассиву без ущерба для прибыли банка.

Понятие банковской ликвидности включает в себя: ликвидность баланса банка, ликвидность банка, ликвидность банковской системы.

Ликвидность баланса банка отражает способность банка на определённую дату обеспечивать погашение обязательств своими активами без вмешательства со стороны. Ликвидность банка проявляется в своевременном выполнении банком своих договорных обязательств, причем не только за счет абсолютно ликвидных активов, находящихся в денежной форме, но и путем реализации иных активов, а также с помощью займов на межбанковском рынке. Ликвидность банковской системы характеризует способность всей банковской системы страны своевременно и бесперебойно выполнять договорные обязательства и обеспечивать запланированные объемы внутреннего кредитования экономики и правительства.

От ликвидности отдельных коммерческих банков в значительной степени зависит стабильность денежно-кредитной системы в целом. Нарушение ликвидности и банкротство одного из банков могут повлечь за собой потерю ликвидности и неплатежеспособность других банков и клиентов.

Ликвидность банков - способность всей банковской системы выполнять все договорные обязательства. Достигается путём распределения средств между банками через денежный рынок.

Важным условием коммерческих банков является ликвидность баланса. В балансе находят отражение реализованные или потенциальные обязательства.

Реальные обязательства представляют виде: депозитов (срочных, довостребованных); привлечённых или заимсвованных средств.

Потенциальные обязательства: банковские гарантии, поручительство, акцепты. Они отражаются на забалансовых счетах Для выполнения своих обязательств банки используют различные источники средств: - денежные средства в кассах банка; - средства на корреспондентских счетах в центральном банке или в коммерческих банках; - активы , которые можно быстро реализовать и обратить в денежную форму; - межбанковские кредиты, полученные от центрального банка или купленные на межбанковском рынке.

Ликвидность банка следует трактовать, как его способность выполнять свои обязательства не только своевременно, но и без существенных потерь. Возможность реализации этих условий обусловливается рядом факторов внутреннего и внешнего порядка.

Внутренние:

1)надёжная капитальная база рынка, которая подразумевает наличие достаточно собственного капитала; 2)качество активов: характеризуется ликвидностью, доходностью, диверсифицированностью.

По степени ликвидности: - первоклассные: денежные средства банка, находящихся в его кассе и на корреспондентских счетах, а также государственных ценных бумаг; - сравнительные: краткосрочные (до 30 дней) кредиты юридическим и физическим лицам; предоставленные межбанковские кредиты и депозиты до востребования; краткосрочные векселя, факторинг; -менее ликвидные: в их состав входят долгосрочные кредиты и инвестиции; - неликвидные: здания, сооружения, нематериальные активы; просроченную безнадежную задолженность по кредитам; убытки.

По степени рисков: 7 групп.

По доходности: приносящие доход, неприносящие доход.

По диверсификации: - направления движения активов; - сроки; - виды валют;

- контрагенты.3) качество депозитов: главным качеством является стабильность;

4)умеренная зависимость от внешних источников, под которыми понимают межбанковские кредиты;5)положительный имидж банка; 6)сбалансирование активов и пассивов по срокам; 7)обеспеченность должного уровня менеджмента.

Внешние факторы:

1)общеэкономическая, политическая обстановка в стране; 2)степень развития рынка ценных бумаг и межбанковского рынка; 3)организация системы рефинансирования; 4)эффективный надзор функций Центрального банка: он устанавливает для банков систему экономических нормативов ликвидности: текущая, краткосрочная, мгновенная ликвидность.

Наряду с понятием ликвидности существует понятие платежеспособности банка. Платежеспособность банка -это способность банка в должные сроки и в полной сумме выполнять свои обязательства не только перед кредиторами и вкладчиками, но и перед акционерами, центральным банком, государством в лице финансовых органов, то есть своевременно и полно производить платежи (в том числе в бюджет и различные внебюджетные фонды, страховые организации), бесперебойно выдавать деньги клиентам, возвращать ссуды другим банкам, обеспечивать дивиденды по паям и акциям, выплачивать заработную плату своим работникам и т.д. Ликвидность банка выступает как необходимое и обязательное условие его платежеспособности. Однако возможность осуществления всех платежей зависит от наличия у банка не только ликвидных и быстрореализуемых активов, но и собственных средств. Платежеспособным считается банк, у которого активы превышают обязательства, поэтому на платежеспособность банка решающее влияние оказывает собственный капитал. Платежеспособность банка можно рассматривать как адекватность структуры активов величине собственного капитала банка. В мировой банковской практике для оценки платежеспособности банков используются нормативы (коэффициенты) достаточности капитала. В основе расчета данных показателей лежит сравнение величины собственного капитала банка с активами и забалансовыми обязательствами банка, "взвешенными" с учетом степени их риска.

65. Регулирование деятельности банков

Государственное регулирование деятельности банка осуществляется: Национальным банком.

Главная цель: поддержание стабильности банковской системы, защита интересов кредиторов и вкладчиков.

Основными инструментами являются:

1)государственная регистрация банков и НКФО; 2)лицензирование банковской деятельности; 3)установление для банков экономических нормативов безопасного функционирования; 4)организация надзора за деятельностью банков; 5) ведение административных ограничений и запретов; 6)выявление нарушений банковского законодательства и применение различных мер воздействия банком.

В числе важных мер является обеспеченность финансовой устойчивости банка. Для чего банк должен осуществлять контроль и выявить минимальные риски ,угрожающие финансовому положению банка. Для компенсации потерь банк должен создавать резервы. Банк должен производить классификацию активов по степени риска.

Банк обязан соблюдать экономические нормативы, установленные Национальным банком: - минимальный размер уставного фонда, размер собственного капитала;

- ликвидность: мгновенная (0,2), текущая (0,7), краткосрочная (1);

- достаточность капитала - предельное процентное соотношение рынка собственных средств и общей суммы активов и внебалансовых обязательств (14 % - первые 2 года, потом 10%); - нормативы максимального риска (первые 2 года - 20%, потом 25%); - участие банка в инвестиционной деятельности (не должен превышать 25% от собственного капитала); - максимальный размер риска на одного кредитора; - максимальный размер привлечённых средств (100%);

- максимальный размер вексельных обязательств (100%).

Ответственность участников

Лица осуществляющие банковскую деятельность без лицензии несут ответственность: по решению суда деятельность индивидуального предприятия прекращена. Доходы взыскивают и обращают в Республиканский бюджет.

Национальный банк в праве отозвать лицензию или приостановить её деятельность: 1)установление недостоверных сведений; 2)неосуществление банковских операций, указанных в лицензии в течении года; 3)осуществление банковских операций не указанных в лицензии; 4) не выполнение требований; 5)в случае неудовлетворения положений банка, не выполнение своих обязательств перед кредиторами и вкладчиками; 6)в случае наличия основы для признания банка банкротом; 7)реорганизация банком; 8)по принятии решений о ликвидности банка.

В случае не использования банком предписаний Национального банка об устранении нарушений наличие убытков по результатам деятельности.

При создании положения, которое ведёт к неплатежеспособности банка, создаёт угрозу кредитором, Национальный банк праве: 1)потребовать принятия мер по улучшению финансового состояния; 2)внести изменения о замене руководительства банка либо провести повторную оценку, соответсвующую руководителем, главного бухгалтера квалифицированным требованиям. 3)может потребовать отстранения руководителя банка; 4)предложить участникам принять меры по безопасному функционированию банка до 1 года либо до устранения нарушений; 5)вести запрет на открытие филиалов до 1 года; 6)вести ограничения на проведение банковских операций; 7)передать банк во временно управление Национальному банку либо назначить временного администратора; 8)применять меры воздействия к должностным лицам банка (штраф). Банки не несут ответственность перед кредиторами и вкладчиками за неисполнение или не надлежащие исполнение обязательств перед ними. Если не исполнение вызвано форс мажорными обстоятельствами, то не несут ответственность за ущерб, принесённый вкладчикам в случае наложения ареста на их денежные средства или имущество.

Банки несут ответственность за ущерб причиненный вкладчикам на имущество банка.

66. Операции коммерческого банка и их характеристика

Банковская услуга - деятельность банка, осуществляется по поручению и в интересах клиента, с целью удовлетворения потребностей .

Банковский продукт - материальное воплощение банковской услуги.

Банковские операции - конкретная реализация услуг банка; способ удовлетворения услуг.

Банковский кодекс выделяет следующие виды банковских операций: 1.пассивные;

2.активые; 3. посреднические.

Пассивные операции - операции, на привлечение денежных средств банками, на формирование ресурсной базы банка.

В зависимости от экономического содержания: депозитные (включают межбанковские кредиты) и эмиссионные.

В результате ресурсы коммерческих банков формируются из 2 источников: 1)собственные средства (за счёт операций по выпуску и размещению акций и отчислений от прибыли); 2) привлечённые средства (на депозитарной и недепозитарной основе).

Депозитарные операции - операции - операции по привлечению средств физических и юридических лиц во вклады - депозиты на определённый срок или довостребования.

В зависимости от видов вкладчиков: депозиты физических и юридических лиц;

В зависимости от срока: - довостребования (отражаются на различных счетах). Они являются высокорискованными депозитами. -срочные депозиты (депозитные, сберегательные сертификаты - ценные бумаги, приобретаемые клиентом у банка).

Активные операции - операции по размещению банками ресурсов, с целью получения прибыли (касса, инвестирование ценных бумаг, основные средства и нематериальные активы).

Кредитные операции - самый распространённый вид активных операций.

Доходы создают дополнительные ресурсы для банка.

Посреднические операции - операции, содействующие финансовому обороту, осуществляющему банковскую деятельность (расчётные операции, посредничество при купли - продаже ценных бумаг, валютно - обменные операции, трастовые, трансфертные, хранение ценностей, информирование, консультирование, консалтинговые услуги).

Инвестиционные операции- операции с ценными бумагами: политика ценных бумаг для собственного портфеля; размещение вновь выпущенных ценных бумаг среди держателей; покупка, продажа и размещение ценных бумаг; выдача кредита под залог ценных бумаг; депозитная деятельность.

Расчетные операции обслуживаются наличным и безналичным денежным обращением.

Они возникают в связи с разрывом во времени между событиями предоставления услуг (начисления обязательств) и оплаты за них.

Платежными инструментами расчетов являются: платежные поручения; векселя; чеки; инкассовые поручения о дебетовых списаниях в соответствии с законодательством (бесспорные и безакцептные списания); аккредитивы; пластиковые карточки.

Валютные операции - сделки с ценными бумагами, драгоценными камнями в иностранной валюте:

- текущего характера (денежные переводы из РБ и в РБ; осуществление расчётов не более 180 дней; предоставление кредита на срок не выше 180 дней в денежной форме; переводы процента, дивидендов; переводы не торгового характера);

- связанные с движением капитала: прямые инвестиции (приобретение акций); портфельные инвестиции, осуществление расчётов по обязательствам о приобретении резидентом у резидента имущества недвижимого; осуществление расчётов по экспорту и импорту более 180 дней; предоставление кредита на срок более 180 дней.

Лизинговые операции - форма финансовых капитальных вложений. Осуществляются: 1) путём выдачи кредитов лизингополучателю на приобретение имущества; 2) путём приобретения 66(2).обязательств; 3) принятия роли гаранта; 4)прямое участие банка, когда банк осуществляет лизинговые функции.

Факторинг - переуступка банку неоплаты долговых обязательств.

Фарфейинг - операции купли - продажи непогашенных долгов международной торговли. Эта форма финансового экспорта осуществляется путём покупки у экспортёра экспортных требований и иных долговых обязательств по внешнеэкономическим сделкам.

Гарантия может быть: - условной; -подтвержденной; -контр гарантия;

- консорциальная гарантия.

Операции с драгоценными металлами могут осуществлять лишь уполномоченные банки. Требуется специальное разрешение государственной инстпекции, МИНФИНа, НБ. - открытие и ведение металлических счетов; -купля - продажа драгоценных металлов; - депозитные операции; - кредит по залог драгоценных металлов; - доверительное управление; - ответственное хранение.

Трастовые операции - доверительные операции банками по управления средствами (имуществом, деньгами, ценными бумагами).

- управление по фондам, имуществу; - управление агентом по распределению ценных бумаг; - управление по обслуживанию облигационных займов;

- по поручению клиента можно приобретать и устанавливать денежное требование; - может управляться актом по доверенности; - оказание услуг по оплате налогов; -оказание услуг по покупке - продаже собственности на доверительные средства; - оказание услуг по ведению трастовых счетов;

- временное управление предприятием при его ликвидации, реорганизации, банкротстве; - представлять интересы акционеров; - опекунство, обеспечить сохранность имущества, распоряжение наследством.

Дилинговые операции - операции по купле - продаже иностранной валюты.

Осуществляется: 1)за счёт собственных средств и от своего имени; 2)за счёт средств иных лиц и от их имени.

Эмиссионно - кассовые операции: 1) выпуск денег в обращение; 2) выпуск и изъятие банком своих ценных бумаг; 3) регулирование денежного оборота; 4) кассовое обслуживание.

Депозитарная деятельность - предоставление услуг по хранению ценных бумаг, их учёту и обеспечению их расчётов.

Национальный банк РБ: - обеспечивает учёт хранения по собственным ценным бумагам; - оказывает консультации и методологические услуги; - контроль за депозитной деятельностью банка.

Коммерческий банк: - ведение учёта принадлежащих банку ценных бумаг;

- осуществление хранения ценных бумаг; - информирование клиента о состоянии счёта;- проведение расчёта по ценным бумагам.

67. Небанковские кредитно-финансовые организации, их виды и роль

Кредитная система любого государства характеризуется не только банками, но и специализированными (небанковскими) кредитно-финансовыми организациями. НКФО - юридическое лицо, действующие на основе лицензии Национального банка, имеющие право проводить отдельные банковские операции, указанные в лицензии, не состоящие в совокупности понятие БАНК: привлечение средств, распределение средств, открытие и ведение счетов.

НКФО создаются в форме хозяйственных обществ и на тех же условиях, что и коммерческие банки. НКФО имеют практически двойную подчинённость: будучи связанными с банком операции руководствуются банковским законодательством, требованиями Центрального банка; с другой стороны - специализировавшись на финансовых операциях они подпадают под регулирование других законов и других нормативных актов соответствующих ведомств.

Функционирование множества небанковских кредитно-финансовых организаций обосновывается рядом аргументов: расширение их сети должно обеспечить наиболее полную мобилизацию средств предприятий и организаций (государственных, акционерных, частных) и населения в целях удовлетворения требований субъектов экономики в кредите; клиентуре предлагаются все новые нестандартные услуги; благодаря расширению услуг финансовых посредников на фондовом рынке развивается этот рынок; кредитные отношения приходят в соответствие с рыночными отношениями; вся кредитная система (и не только банки) содействует быстрейшему развитию экономики, повышению ее эффективности; создается здоровая конкуренция в кредитной сфере.

Небанковские организации ориентируются либо на обслуживание определенных типов клиентуры, либо на осуществление конкретных видов кредитно-расчетных и финансовых услуг. Их деятельность сосредоточивается в большинстве своем на обслуживании относительно ограниченного сегмента рынка и, как правило, предоставлении услуг специфической клиентуре.

НКФО получило широкое распространение в странах с развитой экономикой (Америка). Этому способствует: рост дохода населения; активное развитие рынка ценных бумаг; оказание услуг НКФО, которых не может оказать банк; возможность аккумуляции денежных средств на длительных сроки.

Виды НКФО:

1)Инвестиционная компания - разновидность НКФО, специализированная на привлечении временно - свободных денежных средств инвесторов, путём выпуска собственных ценных бумаг с последующим размещением мобилизационных средств в ценные бумаги других эмитентов.

2)Пенсионные фонды имеют своей целью материальное обеспечение своих клиентов после выхода их на пенсию. Активами и пассивами пенсионных фондов являются ценные бумаги. Организационная структура не предусматривает какой - либо формы собственности, а создаётся при карпарациях, которые являются их владельцами. Основой пассивных операций: ресурсы, поступающие от юридических лиц, от самих рабочих - физических лиц. Особенностью капитала является длительный характер их накопления.

67(2).Особенностью активных операций является долгосрочные инвестиции, государственные и карпаративные ценные бумаги. Пенсионные фонды могут быть государственными и негосударственными.

3) Финансовые компании действуют в сфере потребительского кредита и бизнеса; работ с ценными бумагами. Пассивные операции осуществляются путём проведения депозитных операций, вкладов, заимствовавшихся средств коммерческих банков, выпуск собственных ценных бумаг. Они располагают собственным капиталом, состоящим из взносов учредителей. Основой активных операций является выдача потребительских кредитов в торговле, вложение средств в государственные ценные бумаги, продажа товаров длительного пользования в кредит, предоставление кредита другим потребителям.

4)Страховые компании

Страховые обязательства могут быть построены на акционерной основе, на кооперативных началах, виде унитарных предприятий. Сферой услуг является специальный товар - оказание страховых услуг.

Пассивы формируются за счёт страховых взносов физических и юридических лиц. Активные операции предоставляют государству ценные бумаги.

5)Лизинговые компании

Специализированное на отдельных видах лизинговой деятельности, предоставляемое отдельные виды оборудования, универсальное.

6)Факторинговые компании

Осуществляют кредитование оборотного капитала, связанного с уступкой другому лицу, не оплаченного покупателем долгового требования за поставленные товары, выполняемые работы, оказание услуг. Выступают как самостоятельные факторинговые компании и банки. Для осуществления факторинговых операций требуется лицензия Национального банка.

7)Трастовые компании - специализированные кредитно- финансовые институты, осуществляемые доверительные операции для юридических и физических лиц. Основной вид деятельности - управление движимым и недвижимым имуществом,

денежными средствами ценных бумаг.

8)Кредитные союзы, товарищества

Обязательства взаимного кредита. Они организуются группой частных лиц или мелких кредитных учреждений, или предприятий. Пассивы формируются путём оплаты взносов членов. Активные операции связаны с кредитованием своих членов.

68. Особенности деятельности лизинговых, инвестиционных, финансовых компаний и специфических паробанковских организаций

Лизинговые компании -- организации, фирмы, осуществляющие лизинговые операции. Они могут быть специализированными и универсальными. Специализированные компании имеют дело с одним товаром или группой однородных товаром. Универсальные компании передают в аренду самые разнообразные объекты, техническое обслуживание и ремонт которых может осуществлять как сама лизинговая компания, так и лизингополучатель.

Лизинговые компании могут быть независимыми или выступать как филиалы, дочерние компании промышленных, торговых фирм, банков, страховых обществ.

Участниками (учредителями) лизинговой компании могут становиться организации, предприятия, банки, ассоциации и т.п. путем объединения их вкладов на основе учредительного договора. Учредители участвуют в управлении делами компании; имеют право на часть прибыли (дивиденды) от ее деятельности; получают свою долю имущества в случае ликвидации компании и т.д. За пользование объектом лизинга лизингодатель взыскивает с пользователя лизинговые платежи, размер которых определяется договором. Цена договора лизинга устанавливается исходя из суммы инвестиционных расходов лизингодателя, связанных с исполнением данного договора, и суммы его вознаграждения (дохода) либо совокупности лизинговых платежей и выкупной стоимости, если предусмотрен выкуп объекта лизинга.

Короткий срок контракта приводит к относительно высокой сумме лизингового платежа и высокой нагрузке по расходам лизингополучателя. Более длительные сроки контракта относительно уменьшают размер одного платежа и повышают риск лизингодателя, так как он должен контролировать ход изменения цены, кредитоспособности лизингополучателя.

Модель контракта по сублизингу предусматривает предоставление лизингополучателю права на сублизинг при длительных деловых связях. Лизингодатель дополнительно уступает по договору лизинга требование лизингополучателя на сублизинг.

Инвестиционные компании (фонды) - разновидность кредитно-финансовых организаций, специализирующихся на привлечении денежных средств инвесторов путем выпуска собственных ценных бумаг и размещения мобилизованных средств в ценные бумаги иных юридических лиц, а также на банковские счета, вклады и депозиты.

Инвестиционные фонды выпускают собственные долговые обязательства, а на вырученные от их продажи средства приобретают долговые обязательства или ценные бумаги, выпущенные другими, то есть вкладывают средства в менее ликвидные активы.

Значение инвестиционных фондов состоит в решении следующих важнейших задач: - в аккумуляции ресурсов для инвестирования в экономику; - содействии разгосударствлению (приватизации) собственности; - развитии рынка ценных бумаг, увеличении спроса на ценные бумаги, повышении их ликвидности; - создании конкуренции банкам, другим финансовым институтам на рынке ценных бу 68(2).маг; - надежном размещении средств с целью приращения капитала инвестора, снижения индивидуального предпринимательского риска совладельцев фонда и повышения доходности их вложений за счет профессионального управления инвестициями и контроля за таким управлением.

Для инвесторов привлекателен также жесткий режим инвестиционных фондов.

Инвестиционный фонд создается в форме открытого акционерного общества.

Финансовые компании относятся также к разряду финансовых посредников, они привлекают средства путем депозитных операций, выпуска краткосрочных коммерческих векселей, акций и облигаций или заимствуя средства у банков. Финансовые компании располагают также денежными и материальными взносами учредителей, доходами от своих операций.

Существует несколько видов финансовых компаний, среди них -- работающие с ценными бумагами, торговые, потребительского кредита и компании по работе в сфере бизнеса. Финансовые компании, работающие с ценными бумагами, содействуют формированию и функционированию рынка ценных бумаг, мобилизуют денежные средства для последующего инвестирования. Финансовые компании уменьшают риск путем диверсификации. Риск практически не предсказуем для отдельного лица, но часто не составляет проблемы для группы лиц.

Торговые финансовые компании выполняют торгово-закупочную деятельность, облегчающую реализацию товаров. Они предоставляют кредит на покупку товаров у определенного розничного продавца или производителя.

Финансовые компании, занимающиеся потребительскими кредитами, обычно не выдают кредит потребителям, а покупают их обязательства у розничных торговцев и дилеров со скидкой. Они кредитуют продажи в рассрочку.

Компании по работе в сфере бизнеса предоставляют фирмам специфические услуги. Так, они дают ссуды и скупают обязательства (векселя, другие платежные обязательства) с дисконтом, то есть осуществляют факторинговые операции. Кроме того, они занимаются лизингом оборудования и другого имущества, которое сначала приобретают, а затем сдают в аренду.

Среди небанковских кредитно-финансовых организаций выделяются те, которые занимаются главным образом сберегательными операциями (например, ссудно-сберегательные общества и ассоциации, взаимосберегательные общества и др.). Организационная структура их может быть разной.

Ссудно-сберегательные общества осуществляют привлечение средств своих членов и выдачу им ссуд; продают клиентам особые сертификаты, которые по первому требованию можно выкупить по номиналу и получить доход в виде процента (аналогично срочным вкладам и т.д.).

Почтово-сберегательные кассы аккумулируют мелкие сбережения населения. Почтово-сберегательные организации через почтовые отделения аккумулируют вклады населения, осуществляют прием и выдачу средств, проводят кредитно-расчетные операции, характерные для банков.

Контрактные сберегательные организации (страховые компании и пенсионные фонды) -- это финансовые посредники, периодически привлекающие ресурсы на контрактной основе. Они достаточно точно прогнозируют свои платежи по годам, 68(3).что помогает им принять решение о вложении этих средств в долгосрочные ценные бумаги -- корпоративные, муниципальные, государственные акции, облигации, закладные.

Операции страховых компаний очень близки по своему существу к банковским операциям. По своим активным операциям страховые компании конкурируют с банками, инвестиционными и пенсионными фондами. В их арсенале -- индексирование коммерческих векселей, страхование валютных рисков, кредитов и др.

Пенсионные фонды материально обеспечивают своих клиентов после выхода на пенсию. Основные источники их средств -- взносы работающих граждан и работодателей.. Поскольку требования о выплате предъявляются клиентами не сразу, а после выхода на пенсию, пенсионные фонды имеют достаточно устойчивые ресурсы для проведения активных операций.

Кредитные союзы -- это кредитно-финансовые организации, создаваемые на правах кооперативов группами людей или мелких кредитных учреждений, предприятий, организаций (кассы взаимопомощи, кредитные товарищества, общества взаимного кредита, строительные кооперативы и др.).

Трастовые компании -- специализированные кредитно-финансовые организации, осуществляющие трастовые (доверительные) операции для физических и юридических лиц.

Расчетно-кассовые центры осуществляют комплекс банковских услуг для физических и юридических лиц. Расчетно-кассовые центры могут проводить следующие операции: открывать счета (включая корреспондентские), осуществлять прием денежных средств, зачислять их на соответствующие счета; производить платежи, зачеты и другие операции по поручению клиентов; принимать на экспертизу денежную наличность и платежные документы; обеспечивать клиентов оперативной информацией о состоянии их счетов; осуществлять консалтинговые операции и т.п.

Дилинговые предприятия (фирмы) осуществляют операции по покупке-продаже наличной иностранной валюты у физических лиц-резидентов (нерезидентов). Дилинговую деятельность по обменным операциям с наличной иностранной валютой вправе осуществлять только те предприятия, которые имеют разрешение (лицензию) Национального банка Республики Беларусь.

Инкассаторские фирмы -- организации, занимающиеся инкассацией и перевозкой ценностей (валюты, ценных бумаг, платежных средств, драгметаллов и т.п.). Основная их задача -- эффективное обслуживание наличного денежного оборота. Они, как правило, имеют службы доставки и перевозки ценностей, подразделения пересчета и хранения, службы безопасности и др.

69. Международные расчёты

Внешнеэкономический оборот сопровождается движением денежных средств между странами, которое осуществляется посредством проведения международных расчетов.

Международный расчёт - организация и регулирование платежей по денежным обязательствам, возникающим при осуществлении внешнеэкономической деятельности государства, между юридическими и физическими лицами.

Они включают расчеты по экспорту-импорту товаров, расчеты за услуги и по неторговым операциям (связанные с обслуживанием культурных программ, содержанием посольств, представительств, с туризмом и др.), расчеты по обслуживанию кредитных операций, займов (движения капитала) и т.д.

Специфика: 1)они регулируются как национальным законодательством так и международными соглашениями; 2) международные расчёты осуществляемые через банки, открываемые друг у друга кареспанденские счета; 3) международные расчёты носят документарный характер.

Международные расчеты проводятся главным образом через прямые корреспондентские счета банков. Эти счета подразделяются на два вида: "Лоро" (счета банков-корреспондентов, открытые в данном банке) и "Ностро" (счета данного банка в банках-корреспондентах), на них отражаются платежи, которые банки осуществляют по поручению друг друга.

Документы: 1)финансовые (платежные): векселя, чеки, сертификаты; 2)коммерческие (торговые): транспортные, складские, счета-фактуры, коносаменты, накладные;

Для осуществления международных расчетов обычно используется свободно конвертируемая валюта наиболее развитых стран, так как участники расчетов, как правило, не имеют общего платежного средства(СДР, Евро).

При международных расчётах различают следующие: валюта цены, валюта платежа.

Валюта цены - валюта, в которой определяются цены товаров. Цену устанавливает экспартёр.

Валюта платежа - валюта, в которой осуществляются расчёты за поставленные Курс пересчета валюты цены в валюту платежа определяется участниками расчетов путем согласования и фиксации в договоре условий пересчета. В контракте указывают дату пересчета (день платежа или предшествующий день); вид курса; валютный рынок, котировки которого будут использоваться для расчета курса на товары.

В международных расчетах широко используются различного рода банковские гарантии, а также гарантии и поручительства крупных фирм или государственных организаций, целью которых является дополнительное обеспечение обязательств плательщика. Финансовые гарантии: гарантийное письмо банка; банковский аваль (дополнительная гарантия банка на векселе); банковский акцепт (согласие банка произвести платёж вместо плательщика); резервный аккредитив (стенд - бай), который представляет собой обязательство банка, его выдавшего, перед бенефициаром (экспортером или его банком) осуществить платеж в пределах указанной 69(2).суммы в случае невыполнения импортером своих обязательств по основному контракту..

При определении валютно-финансовых и платежных условий внешнеторгового контракта учитывают страновые риски, наличие таможенных ограничений, конъюнктуру соответствующего товарного рынка и валютных рынков, наличие межправительственных соглашений, содержащих положения по валютно-финансовым вопросам, нормы национального валютного законодательства стран участников расчетов, сложившиеся правила и обычаи международных расчетов и другие факторы.

При международных расчётах используют способы: -наличные платежи-- это расчеты в любой форме, когда товары оплачиваются в полной сумме либо при получении их покупателем, либо при получении покупателем документов, подтверждающих отгрузку товаров в соответствии с условиями контракта. Расчеты наличными более выгодны для экспортера, так как позволяют быстрее включить полученную выручку в хозяйственный оборот, что повышает для него эффективность внешнеторговой сделки; -расчёты в кредит ;