Отсутствие долгосрочных займов может свидетельствовать об отсутствие инвестиций в производство

Выручка возросла к 2013 году более чем в 2 раза, это может свидетельствовать о росте спроса на продукцию и услуги ОАО Golden Sun.

Интенсивность роста себестоимости ниже интенсивности роста выручки, что может говорить о грамотной политике в области управления затратами

Чистая прибыль предприятия к 2013 году возросла практически в 2,5 раза.

У предприятия наблюдается острая нехватка ликвидных средств. Для решения этой проблемы предприятию необходимо проводить работу с дебиторами по погашению задолженности, переводить запасы в денежные средства и эквиваленты

На протяжении рассмотренного периода финансовое состояние предприятие кризисное в следствии большой величины запасов, которые не могут быть покрыты собственными источниками и собственными оборотными средствами. Как отмечалось выше, предприятию необходимо избавляться от излишних запасов.

У предприятия низкая вероятность банкротства, при этом диагностируется хорошие долгосрочные финансовые перспективы

Неблагоприятным является увеличение как увеличение операционного, так и финансового цикла. Увеличение финансового цикла об увеличении времени, в течение которого ресурсы отвлечены из оборота.

Предприятию необходимо сократить финансовый цикл, т.е. сократить операционный цикл и замедлить срок оборота кредиторской задолженности.

Таким образом, выявлены следующие существенные проблемы предприятия:

Высокий уровень запасов

Высокий уровень дебиторской задолженностью.

Для решения имеющихся проблем предприятию предлагаются следующие мероприятия

В рамках управления товарно-материальными запасами ОсОО «ДордойEnergy» рекомендуется:

В целях по совершенствованию системы управления финансами на предприятии ОАО Golden Sun можно порекомендовать следующую систему мер, которая основывается на результатах расчёта факторной модели.

К первоочередным мерам относятся:

- повышение уровня организации производства и управления;

- увеличение объёмов, качества и структуры;

- уменьшение затрат на производство и себестоимости услуг.

Предприятию рекомендуется ввести в организационную структуру финансового менеджера. В условиях рыночной экономики финансовый менеджер становится одной из ключевых фигур на предприятии. Он будет нести ответственность за постановку проблем финансового характера, анализ целесообразности использования того или иного способа их решения и иногда за принятие окончательного решения по выбору наиболее приемлемого варианта действий.

В данной работе была изучена одна из самых актуальных на сегодняшний день тема "управление денежными потоками". В ходе данной работы была проанализирована финансово-хозяйственная деятельность ОАО Golden Sun. Данный анализ помог выявить проблемы, существующие на предприятии, а также пододвинул к изучению процесса управления потоками денежных средств.

Список использованной литературы

1. . Абрютина М.С. Анализ финансово-экономической деятельности предприятия. - М, 2012. - 272

2. Артеменко В.Г., Беллендир М.В. "Финансовый анализ", "ДИС",2003. - 360 с.

3. Баканов М.И., Шеремет А.Д. "Теория экономического анализа", учебник, издание № 4 (дополненное и переработанное), "Финансы и статистика", 209. - 415 с.

4. Балобанов И.Т. Основы финансового менеджмента. - М, 2008. - 184 с.

5. Бочаров В.В. Финансовый анализ: Учебное пособие.- 4-е изд., доп. И перераб.- СПб.: Питер, 2008. - 218с.

6. Быкадоров В.А. Финансово - экономическое состояние предприятия. Практическое пособие / В.А. Быкадоров, П.Д. Алексеев. - М.: Приор, 2003. - 170с.

7. Ван Хорн Д.К. Основы управления финансами: Пер. с англ. - М.: Финансы и статистика, 2012. - 433с.

8. Выборова Е.И. Диагностика финансовой устойчивости субъектов хозяйствования // Аудитор.- 2012. - № 12. - С.37-39.

9. Гинзбург А.И. Экономический анализ: Учебное пособие.- Спб.: Питер, 2008. - 175с.

10. Донцова Л.В., Никифорова Н.А. Анализ финансовой отчетности: Учебное пособие. - М.: Издательство "Дело и Сервис", 2009. - 336с.

11. Дуброва Т.А. Многомерный статистический анализ финансовой устойчивости предприятия // Вопросы статистики. - 2009. - № 8. - С.3-10.

12. Ефимова О.В. Финансовый анализ: Учебное пособие.- 5-е изд., перераб. И доп.- М.: Бухгалтерский учет, 2009. - 354с.

13. Иванов А.П. Стоимость чистых активов компании как критерий ее финансовой устойчивости // Автоматизация и современные технологии.- 2012.-№ 4.-С.26-30.

14. Ковалев В.В., Волкова О.Н. Анализ хозяйственной деятельности предприятия. - М.: Проспект, 2008. - 424с.

15. Крейнина М.Н. Анализ финансовой деятельности предприятия для совершенствования бизнеса.- М.: АООТ "Политех-4", 2012. - 208с.

16. Маркарьян Э.А., Герасименко Г.П., Маркарьян С.Э. Финансовый анализ: Учебное пособие.- 4-е изд., испр.- М.: ИД ФБК-ПРЕСС, 2009. - 224с.

17. Раицкий К.А. Экономика предприятия: Учебник для вузов. - 3-е изд., перераб. и доп.- М.: Издательско-торговая корпорация "Дашков и Ко", 2012. - 1012с.

18. Рябова Р.И. Определение финансовых результатов и расчет налога на прибыль при использовании нового Плана счетов // Налоговый вестник.- 2011. - № 5. - С.5-15.

19. Савицкая Г.В. Экономический анализ: Учебник / Г.В. Савицкая.- 9-е изд., перераб. и исправ.- М.: Новое знание, 2008. - 640с.

20. Селезнева Н.Н., Ионова А.Ф. Финансовый анализ: Учебное пособие.- М.: ЮНИТИ-ДАНА, 2011. - 479с.

21. Скалай Л.Г., Трубочкина М.И. Экономический анализ деятельности предприятий.- М.: ИНФРА-М, 2008. - 296с.

22. Слуцкин М.Л. Анализ в финансовом менеджменте // Финансы.- 2012.-№ 6.-С.53-56.

23. Соколов П. Формирование финансовых результатов // Финансовая газета. Региональный выпуск.- 2011.- № 14.- С.15-20.

24. Справочник финансиста предприятия / Под ред. Е.С. Стояновой - М.: ИНФРА - М, 2009. - 245с.

25. Станиславчик Е. Основы инвестиционного анализа // Финансовая газета. - 2008. - № 11, март. - С. 7-12.

26. Станиславчик Е. Риск-менеджмент как инструмент контроля финансовых результатов деятельности компании // Финансовая газета.- 2009.- № 7, 8 февраль.- С. 9-16.

27. Финансовый менеджмент: Учебник для вузов / Под ред. акад. Г.Б. Поляка, 2-е изд., перераб. и доп.- М.: ЮНИТИ-ДАНА, 2008. - 568с.

28. Финансы в вопросах и ответах: Учебное пособие / С.А. Белозеров, В.В. Иванов, В.В. Ковалев и др.; Под ред. В.В. Иванова, В.В. Ковалева.- ТК Велби, Издательство "Проспект", 2009. -272с.

29. Финансы предприятий: Учебник для вузов / Под ред. Н.В. Колчиной. 3-е изд., перераб. и доп.- М.: ИНФРА-М, 2009.-447с.

30. Хелферт Э. Техника финансового анализа/ Пер. с англ. под.ред. Л.П. Белых. - М.: Аудит, ЮНИТИ, 2011. - 663с.

31. Шехетов А.А. Проведение анализа финансового состояния предприятия // Бухгалтерский учет и налоги.- 2011.- № 9.- С. 66-82.

32. Шеремет А.Д. Комплексный экономический анализ деятельности предприятий // Бухгалтерский учет. - 2011. - №13. - С.76-28.

33. Шуляк П.Н. Финансы предприятия: Учебник. 4-е изд., перераб. и доп.- М.: Издательско-торговая компания "Дашков и К0", 2009.- 712с.

34. Экономика предприятия: Учебник / Под ред. проф. Н.А. Сафронова.- М.: Экономистъ, 2009.- 608с.

35. Экономика предприятия: Учебник. Практикум.- 3-е изд., перераб. и доп.- М.: Финансы и статистика, 2008. - 336с.

36. Экономический анализ финансово-хозяйственной деятельности: Учебник для сред.проф. образования / Под общ. ред. М.В. Мельника.- М.: ИНФРА - М, 2009. - 456с.

37. Яблукова Р.З. Финансовый менеджмент в вопросах и ответах: Учебное пособие.- М.: ТК Велби, Издательство "Проспект", 2008. - 256с.

Размещено на Allbest.ru