Учет ценных бумаг

Размещено на http://www.allbest.ru/

2

МИНИСТЕРСТВО ОБРАЗОВАНИЯ И НАУКИ РОССИЙСКОЙ ФЕДЕРАЦИИ

«Восточно-Сибирский государственный университет технологий и управления»

Кафедра: «Бухгалтерский учет, анализ и аудит»

Курсовая работа

по дисциплине: «Бухгалтерский учет»

на тему: «Учет ценных бумаг»

Улан-Удэ 2014г.



Содержание

Введение

Глава 1. Ценные бумаги, как объект бухгалтерского учета

1.1 Сущность и функции ценных бумаг

1.2 Классификация ценных бумаг

1.3 Оценка ценных бумаг

Глава 2. Учет ценных бумаг

2.1 Нормативное регулирование бухгалтерского учета ценных бумаг

2.2 Учет долевых ценных бумаг

2.3 Учет долговых ценных бумаг

Заключение

Список литературы

долговой учет оценка ценная бумага



Введение

Одним из способов вложения временно свободных денежных средств является приобретение ценных бумаг. Этот способ вложения средств может быть использован и непрофессиональными участниками рынка ценных бумаг, т.е. любыми юридическими лицами.

На основании Гражданского кодекса РФ к ценным бумагам относятся облигации (в том числе государственные), чеки, векселя, акции, коносаменты, сберегательные и депозитные сертификаты, а также другие документы, выпускаемые в соответствии с законодательством. Все ценные бумаги могут быть предъявительскими, именными и ордерными. При передаче предъявительской ценной бумаги достаточно лишь вручения документа.

Права, удостоверяемые именной ценной бумагой, передают в порядке, установленном для уступки требований (цессия - уступка требования в обязательстве другому лицу, передача кому-либо своих прав на что-либо).

Лицо, передающее право по ценной бумаге, несет ответственность за недействительность соответствующих требований, но не за его неисполнение. По ордерной ценной бумаге передача происходит путем совершения на бумаге передаточной надписи - индоссамента. Индоссант несет ответственность не только за существование права, но и за его осуществление. Индоссамент, совершенный на ценной бумаге, переносит все права, удостоверенные данной бумагой, на лицо, которому или по приказу которого передаются права по ценной бумаге - индоссата. Индоссамент может быть бланковым (без указания лица, которому должно быть произведено исполнение) или ордерным (с указанием лица, которому или по приказу которого должно быть произведено исполнение). Индоссамент может быть ограничен только поручением осуществляемого права, удостоверяющегося ценной бумагой, без передачи этих прав индоссату (препоручительный индоссамент). В этом случае индоссат выступает в качестве представителя. Согласно ст. 147 ГК РФ лицо, выдавшее бумагу, и все лица, индоссировавшие ее, отвечают перед ее законным владельцем солидарно. Отказ от исполнения обязательств по ценным бумагам со ссылкой на отсутствие обязательства, либо на его недействительность не допускается. Владелец ценной бумаги, обнаруживший подлог или подделку, вправе предъявить у лицу, передавшему ему ценную бумагу, требование о ненадлежащем исполнении обязательства, удостоверенного ценной бумагой, и о возмещении убытков. Лицо, имеющее специальную лицензию, может производить фиксированное право, закрепленное именной или ордерной ценной бумагой, в том числе в бездокументарной форме (с помощью средств ЭВМ). В данном случае лицо, осуществляющее фиксацию права в бездокументарной форме, обязано по требованию обладателя права выдать ему документ, свидетельствующий о закрепленном праве. В соответствии со ст. 144 ГК РФ каждый вид ценных бумаг имеет определенную форму и обязательные реквизиты.

Учитывая исключительную важность этой отрасли для развития и стабилизации российской экономики, рынок ценных бумаг на сегодняшний день рассматривается как область интенсивного контроля и регулирования со стороны государственных органов. Одной из форм контроля и выступает бухгалтерский учет, а применительно к данной курсовой работе - бухгалтерский учет ценных бумаг.

Основной целью данной курсовой работы является изучение теории бухгалтерского учета ценных бумаг.

Главные задачи курсовой работы - изучение теоретической базы бухгалтерского учета ценных бумаг, анализ особенностей учета различных ценных бумаг.



Глава 1. Ценные бумаги, как объект бухгалтерского учета

1.1 Сущность и функции ценных бумаг

Ценная бумага - это денежный документ, удостоверяющий имущественное право или отношения займа владельца документа по отношению к лицу, выпустившему такой документ, дающий владельцу право на получение разового или регулярного дохода.

Ценные бумаги могут самостоятельно обращаться на рынке, быть объектом купли-продажи и иных действий, является источником получения дохода.

В Федеральном законе Российской Федерации «О рынке ценных бумаг» от 22 апреля 1996 г. №39-ФЗ отмечается, что эмиссионная денежная бумага характеризуется следующими признаками:

закрепляет совокупность имущественного и неимущественных прав, подлежащих удостоверению, уступке и безусловному осуществлению с соблюдением установленных Федеральным законом форм и порядка;

размещается выпусками;

имеет равные объемы и сроки.

Эмиссионными ценными бумагами являются любые имущественные и неимущественные права, закрепленные в документарной и бездокументарной форме, независимо от их наименования, если условия их возникновения и обращения соответствуют совокупности признаков эмиссионной ценной бумаги, закрепленных в Федеральном законе РФ «О рынке ценных бумаг».

Важными признаками эмиссионной ценной бумаги является их выпуск. Под выпуском ценных бумаг понимается совокупность ценных бумаг одного эмитента, обеспечивающих одинаковый объем прав владельцам, имеющим одинаковые условия эмиссии (первичного размещения).

Выпуск ЦБ преследует ряд целей:

государство эмитирует ценные бумаги в целях мобилизации денежных сбережений граждан, временных финансовых ресурсов различных компаний для финансирования расходов бюджета, превышающих его доходы;

в ряде стран ценные бумаги используются для регулирования денежного обращения, в частности, как один из методов антиинфляционной политики;

для юридических лиц ценные бумаги являются источником вложений денежных средств в развитие производства, а также кредитно-расчетным инструментом.

Эмиссионная ценная бумага - установленная Федеральным законом последовательность действий эмитента по размещению эмиссионных ценных бумаг. Субъектами эмиссии ценных бумаг выступает эмитент и владелец.

Эмитент - юридическое лицо или органы исполнительной власти, либо местного самоуправления, несущие от своего имени обязательства перед владельцами ценных бумаг по осуществлению прав, закрепленных за ними.

Владелец - лицо, которому ценные бумаги принадлежат на правах собственности.

Эмиссионные ценные бумаги классифицируются следующим образом:

1. По экономическому назначению:

· акция;

· облигация;

· любые имущественные и неимущественные права, закрепленные Федеральным законом РФ.

2. По внесению владельца в реестр:

· именные. К именным ценным бумагам относятся ценные бумаги, информация о владельцах которых должна быть доступна эмитенту в форме реестра владельцев ценных бумаг;

· на предъявителя. Эмиссионные ценные бумаги на предъявителя - ценные бумаги, переход прав на которые не требуют идентификации владельца.

3. По форме выпуска:

· в документарной форме - это форма, при которой владелец устанавливается на основании предъявления оформленного надлежащим образом сертификата ценной бумаги;

· в бездокументарной форме - форма, при которой владелец устанавливается на основании записи в реестре владельцев ценных бумаг в случае депонирования ценных бумаг на основании записи по счету депо.

В зависимости от формы собственности эмитента ценные бумаги классифицируются и по другим признакам:

1. В зависимости от формы собственности эмитента:

· государственные;

· частные;

· международные.

2. С учетом территорий, на которых обращаются:

· региональные;

· национальные

· мировые

3. Исходя из механизма выплаты доходов:

· с фиксированным доходом;

· с изменяющимся (плановым) доходом.

Помимо вышеизложенных, ценными бумага в России признаются: депозитные и сберегательные сертификаты банков. Эти ценные бумаги регламентируются законодательными актами.

К ценным бумагам относятся также опционные и фьючерсные контракты, варранты, форварды.

Ценными бумагами в РФ не являются:

· все документы, которые подтверждают получение банковского кредита;

· внесение сумм в депозиты банка кроме депозитных сертификатов;

· долговые расписки;

· завещания;

· лотерейные билеты;

· страховые полисы.

1.2 Классификация ценных бумаг

Кодекс закрепляет классификацию ценных бумаг, имеющую юридическое, а не экономическое значение. Речь идет о категориях предъявительских, именных и ордерных ценных бумаг. При этом далеко не каждый вид ценной бумаги может одновременно существовать в виде как предъявительских, так и именных или ордерных бумаг, поскольку закон может ограничивать такую возможность (п. 2 ст. 145). Например, действующее российское законодательство разрешает выпуск акций только в форме именных ценных бумаг, а векселей - как именных, так и ордерных.

В ценной бумаге на предъявителя удостоверенные ею имущественные права принадлежат тому, кто фактически сможет предъявить ее обязанному лицу, а последний в праве и обязан произвести исполнение такому владельцу (то есть "против ценной бумаги"). Соответственно этому и для передачи другому лицу прав, удостоверенных такой бумагой, достаточно передачи самой бумаги путем ее простого вручения, без соблюдения каких бы то ни было формальностей (п. 1 ст. 146 Гражданского Кодекса). Таков, например, выигрышный лотерейный билет или предъявительская облигация.

В именной ценной бумаге удостоверенные ею имущественные права принадлежат только прямо обозначенному там лицу, которому только и может быть произведено надлежащее исполнение по такой бумаге. Поэтому при необходимости передачи права, удостоверенного именной ценной бумагой, иному лицу ее владелец должен соответствующим образом оформить уступку своего права, в частности соблюсти необходимые требования к форме такой уступки (ст. 389 Гражданского Кодекса), и уведомить о состоявшейся уступке должника - обязанное по ценной бумаге лицо (п. 3 ст. 382, ст. 385, 386 Гражданского Кодекса). В такой ситуации прежний владелец именной ценной бумаги отвечает перед новым владельцем только за действительность требования, удостоверенного ценной бумагой, но не несет ответственности за фактическое неисполнение этого требования обязанным лицом (п. 2 ст. 146, ст. 390 Гражданского Кодекса). Например, передача новому владельцу акций (являющихся в нашем обороте именными) будет означать, что прежний владелец отвечает пе-ред приобретателем за правильность оформления своего членства в соответствующем акционерном обществе, но не несет перед ним никакой ответственности за невыплату дивидендов или банкротство общества. Таким образом, именные ценные бумаги обладают осложненной оборотоспособностью, что отличает их от предъявительских ценных бумаг, оборотоспособность которых с этой точки зрения является повышенной.

В ордерной ценной бумаге назван субъект удостоверенного ею права, что сближает ее с именной бумагой. Однако это лицо не только само вправе осуществить это право, но и назначить своим распоряжением, или приказом ("ордером"), другое уполномоченное лицо. Иначе говоря, такая ценная бумага, по сути, заранее рассчитана на возможность ее передачи (отчуждения) иному владельцу, то есть на необходимую оборотоспособность. При этом и новый владелец не лишается возможности в свою очередь передать такую бумагу другому приобретателю.

Передача прав по ордерной ценной бумаге осуществляется путем совершения непосредственно на ней (на ее обороте) передаточной надписи - индоссамента (от итальянских слов in dosso - "на спине", на обороте). При необходимости совершения множества таких надписей допускается приложение к ценной бумаге специального дополнительного листа, предназначенного исключительно для указанных целей.

Правовое положение индоссанта - лица, осуществившего передаточную надпись в ордерной бумаге, существенно отличается от положения лица, передавшего другому именную ценную бумагу, ибо он, как уже отмечалось, несет еще и ответственность за исполнимость выраженных ценной бумагой прав, то есть попадает в положение солидарного должника по этой бумаге. Правда, он может освободиться от такой ответственности путем совершения специальной оговорки к передаточной надписи ("без оборота на меня"), но такая оговорка может смутить приобретателя ордерной ценной бумаги, наведя его на мысль, что прежний владелец бумаги сам не очень уверен в осуществимости предусмотренного в ней исполнения. Новый владелец ордерной ценной бумаги - индоссат - сам вправе либо передать ее таким же образом другому приобретателю, либо установить, что исполнение по ней должно последовать не по его, приказу, а по приказу иного лица. Таковы, например, отношения по переводному векселю (тратте), который становится удобным орудием кредита, способным обслуживать потребности многих заимодавцев и плательщиков.

Пункт 3 ст. 146 Гражданского Кодекса специально предусматривает возможные виды передаточных надписей по ордерным ценным бумагам - индоссаментов. Такие надписи могут переносить удостоверенные ценной бумагой права на конкретное лицо - приобретателя-индоссата, либо быть бланковыми ("чистыми", без указания лица, которому должно быть произведено исполнение, что сближает такой документ с предъявительской ценной бумагой), либо ордерными, то есть указывать лицо, которому или по приказу которого должно быть произведено исполнение.

Особый характер имеет перепоручительный индоссамент ( п. 3 . ст.146 Гражданского Кодекса), который не переносит на приобретателя-индоссата никаких имущественных прав, а по сути содержит лишь поручение ему осуществить права, удостоверенные такой ценной бумагой. В данной ситуации индоссат становится представителем индоссанта - владельца и на их отношения распространяются общие нормы Гражданского Кодекса о представительстве (ст. 182). Существующие в современной мировой практике ценные бумаги делятся на два больших класса:

* I класс - основные ценные бумаги;

* II класс - производные ценные бумаги.

Основные ценные бумаги - это ценные бумаги, в основе которых лежат имущественные права на какой-либо актив, обычно на товар, деньги, капитал, имущество, различного рода ресурсы и др.

Основные ценные бумаги, в свою очередь, можно разбить на две подгруппы: первичные и вторичные ценные бумаги.

Первичные ценные бумаги основаны на активах, в число которых не входят сами ценные бумаги. Это, например, акции, облигации, векселя, закладные и др.

Вторичные ценные бумаги - это ценные бумаги, выпускаемые на основе первичных ценных бумаг; это ценные бумаги на сами ценные бумаги: варранты на ценные бумаги, депозитарные расписки и др.

Производная ценная бумага - это бездокументарная форма выражения имущественного права (обязательства), возникающего в связи с изменением цены лежащего в основе данной ценной бумаги биржевого актива.

Если несколько упростить это определение и сделать его менее строгим, то можно было бы сказать, что производная ценная бумага - это ценная бумага на какой-либо ценовой актив: на цены товаров (обычно, биржевых товаров: зерна, мяса, нефти, золота и т.п.); на цены основных ценных бумаг (обычно, на индексы акций, на облигации); на цены кредитного рынка (процентные ставки); на цены валютного рынка (валютные курсы) и т.п.

К производным ценным бумагам относятся: фьючерсные контракты (товарные, валютные, процентные, индексные и др.) и свободнообращающиеся опционы.

Под видом ценных бумаг будем понимать такую их совокупность, для которой все признаки, присущие ценным бумагам, являются общими, одинаковыми. Различают классификации ценных бумаг и классификации видов ценных бумаг.

Классификации ценных бумаг - это деление ценных бумаг на виды по определенным признакам, которые им присущи.

Классификации видов ценных бумаг - это группировки ценных бумаг одного и того же вида; это деление видов ценных бумаг на подвиды. В свою очередь, подвиды могут в ряде случаев делиться еще дальше. Каждая нижестоящая классификация входит в состав той или иной вышестоящей классификации. Например, акция - один из видов ценных бумаг. Но акция может быть обыкновенной и привилегированной. Обыкновенная акция может быть одноголосной или многоголосной, с номиналом или без номинала и т.п.

Ценная бумага, как уже указывалось, обладает определенным набором характеристик (признаков).

Временные характеристики:

* срок существования ценной бумаги: когда выпущена в обращение, на какой период времени или бессрочно;

* происхождение: ведет ли начало ценная бумага от своей первичной основы (товар, деньги) или от других ценных бумаг.

Пространственные характеристики:

* форма существования: бумажная, или, выражаясь юридически, документарная форма или безбумажная, бездокументарная форма;

* национальная принадлежность: ценная бумага отечественная или другого государства, т.е. иностранная;

*территориальная принадлежность: в каком регионе страны выпущена данная ценная бумага.

Рыночные характеристики:

* тип актива, лежащего в основе ценной бумаги, или ее исходная основа (товары, деньги, совокупные активы фирмы и др.);

* порядок владения: ценная бумага на предъявителя или на конкретное лицо (юридическое, физическое);

* форма выпуска: эмиссионная, т.е. выпускаемая отдельными сериями, внутри которых все ценные бумаги совершенно одинаковы по своим характеристикам, или не эмиссионная (индивидуальная);

* форма собственности и вид эмитента, т.е. того, кто выпускает на рынок ценную бумагу: государство, корпорации, частные лица;

* характер обращаемости: свободно обращается на рынке или есть ограничения;

* экономическая сущность с точки зрения вида прав, которые предоставляет ценная бумага;

* уровень риска: высокий, низкий и т.п.;

* наличие дохода: выплачивается по ценной бумаге какой-то доход или нет;

* форма вложения средств: инвестируются деньги в долг или для приобретения прав собственности.

Основными видами ценных бумаг с точки зрения их экономической сущности являются:

АКЦИЯ - единичный вклад в уставный капитал акционерного общества с вытекающими из этого правами;

ОБЛИГАЦИЯ - единичное долговое обязательство на возврат вложенной денежной суммы через установленный срок с уплатой или без уплаты определенного дохода;

БАНКОВСКИЙ СЕРТИФИКАТ - свободно обращающееся свидетельство о депозитном (сберегательном) вкладе в банк с обязательством последнего выплаты этого вклада и процентов по нему через установленный срок;

ВЕКСЕЛЬ - письменное денежное обязательство должника о возврате долга, форма и обращение которого регулируются специальным законодательством - вексельным правом;

ЧЕК - письменное поручение чекодателя банку уплатить чекополучателю указанную в нем сумму денег;

КОНОСАМЕНТ - документ (контракт) стандартной (международной) формы на перевозку груза, удостоверяющий его погрузку, перевозку и право на получение;

ВАРРАНТ - а) документ, выдаваемый складом и подтверждающий право собственности на товар, находящийся на складе; б) документ, дающий его владельцу преимущественное право на покупку акций или облигаций какой-то компании в течение определенного срока времени по установленной цене;

ОПЦИОН - договор, в соответствии с которым одна из сторон имеет право, но не обязательство, в течение определенного срока продать (купить) у другой стороны соответствующий актив по цене, установленной при заключении договора, с уплатой за это право определенной суммы денег, называемой премией;

ФЬЮЧЕРСНЫЙ КОНТРАКТ - стандартный биржевой договор купли-продажи биржевого актива через определенный срок в будущем по цене, установленной в момент заключения сделки.

Срочные ценные бумаги - это ценные бумаги, имеющие установленный при их выпуске срок существования. Обычно срочные ценные бумаги делятся на три подвида:

* краткосрочные, имеющие срок обращения до 1 года;

* среднесрочные, имеющие срок обращения свыше 1 года в пределах до 5-10 лет;

* долгосрочные, имеющие срок обращения до 20- 30 лет. Бессрочные ценные бумаги - это ценные бумаги, срок обращения которых ничем не регламентирован, т.е. они существуют "вечно" или до момента погашения, дата которого никак не обозначена при выпуске ценной бумаги.

Классическая форма существования ценной бумаги - это бумажная форма, при которой ценная бумага существует в форме документа. Развитие рынка ценных бумаг требует перехода многих видов ценных бумаг, прежде всего эмиссионных, к бездокументарной форме существования.

Инвестиционные (капитальные) ценные бумаги - ценные бумаги, являющиеся объектом для вложения капитала (акции, облигации, фьючерсные контракты и др.).

Не инвестиционные ценные бумаги - ценные бумаги, которые обслуживают денежные расчеты на товарных или других рынках (векселя, чеки, коносаменты).

Владение ценной бумагой может быть именное или на предъявителя. Предъявительская ценная бумага не фиксирует имя ее владельца, и ее обращение осуществляется путем простой передачи от одного лица к другому. Именная ценная бумага содержит имя ее владельца и, кроме того, регистрируется в специальном реестре.

Если именная ценная бумага передается другому лицу путем совершения на ней передаточной надписи (индоссамента), то она называется ордерной ценной бумагой.

Государственные ценные бумаги - это обычно различные виды облигаций. Негосударственные ценные бумаги - это ценные бумаги, которые выпускаются в обращение корпорациями (компаниями, банками, организациями) и даже частными лицами.

Основные виды ценных бумаг являются рыночными, т.е. могут свободно продаваться и покупаться на рынке. Однако в ряде случаев обращение ценных бумаг может быть ограничено, и ценную бумагу нельзя продать никому, кроме как тому, кто ее выпустил, и то через оговоренный срок. Такие бумаги являются нерыночными.

С точки зрения доходности ценные бумаги, как правило, являются доходными, но могут быть и бездоходными, когда при выпуске ценной бумаги не оговаривается размер дохода ее владельцу.

Деление ценных бумаг на долговые и владельческие долевые в своей основе отражает два возможных способа использования денежных средств: либо для приобретения какого-либо актива в собственность, либо во временное пользование. Если ценные бумаги выпускаются на ограниченный срок с последующим возвратом вложенных денежных сумм, то они являются долговыми бумагами. Это облигации, банковские сертификаты, векселя и др. Владельческие ценные бумаги дают право собственности на соответствующие активы. Это - акции, варианты, коносаменты и др.

Эмиссионные ценные бумаги выпускаются обычно крупными сериями, в больших количествах, и внутри каждой серии все ценные бумаги абсолютно идентичны. Это, обычно - акции и облигации.

Не эмиссионные ценные бумаги выпускаются поштучно или небольшими сериями.

1.3 Оценка ценных бумаг

Оценка стоимости ценных бумаг.

Оценка ценных бумаг подразумевает проведение оценки акций, векселей, облигаций различных компаний с целью установления их реальной рыночной стоимости.

Оценка стоимости ценных бумаг необходима во многих случаях. Так, например, оценка ценных бумаг компании требуется при установлении имеющейся рыночной цены того или иного бизнеса и активов компании, при получении кредита, когда ценные бумаги оформляются в залог, при внесении любых видов бумаг ценных в уставной капитал компании, при оформлении сделок по продаже или покупке ценных бумаг.

На сегодняшний день оценка рыночной стоимости ценных бумаг проводится для таких их видов:

· оценка долговых ценных бумаг (векселей и облигаций);

· оценка ценных бумаг производных (фьючерсов, опционов);

· привилегированных и обычных акций;

· бумаг, которые были эмитированы организациями, предприятиями, финансовыми институтами (банки, биржи), органами государства.

Наиболее распространенными на финансовом рынке России являются такие ценные бумаги, как акции и векселя. Именно оценка стоимости ценных бумаг этих видов требуется чаще всего. При этом оценка различных видов ценных бумаг может отличаться друг от друга, поэтому имеет смысл заглянуть на странички нашего сайта, где более подробно описаны тонкости оценки облигаций, векселей, акций. Там же даны списки документации, которая необходима для проведения оценки ценных бумаг компании.

Оценка рыночной стоимости ценных бумаг.

В целом можно сказать, что при оценке ценных бумаг огромное значение придается виду ценной бумаги, наличию или отсутствию котировок на неё, присутствию конкретной ценной бумаги во внебиржевом обороте на финансовом рынке, компании-эмитенту и его положению на рынке.

Оценка ценных бумаг осуществляется на базе исследований имеющейся рыночной конъюнктуры, сведений о надежности компании-эмитента и его положения на рынке, доходности конкретной ценной бумаги в тех случаях, когда по ним нет сведений о стоимости купли-продажи на финансовом рынке (открытом) и не производятся биржевые котировки. В подобных ситуациях оценка стоимости ценных бумаг основывается на сведениях бухгалтерской отчетности, при этом устанавливается ставка дисконта дополнительного, которая позволяет определить уровень риска при вложении финансовых средств в конкретные ценные бумаги.

Особенности оценки рыночной стоимости ценных бумаг.

Особенность оценки рыночной стоимости ценных бумаг заключается в том, что они, по сути, являются особым видом существования капитала, обращаясь при этом на рынке фондовом. А происходит обращение на рынке, значит ценные бумаги - это еще и товар. При этом необходимо осознавать, что ЦБ - это не товар материального вида, поэтому цену на ценные бумаги следует устанавливать, ориентируясь на права, которые получает собственник от владения нею. Например, для собственника акций - это возможность получения каких-либо дивидендов от деятельности предприятия, получение доли имущества при реорганизации компании, возможность принимать управленческие решения и так далее, а для собственника векселя - это погашение, передача дохода или его получение. Другими словами, оценка ценных бумаг - это точный и полный анализ сочетания всех прав владельца и установление рыночной цены на эти права на конкретный момент времени (на дату проведения оценки ценных бумаг).
Ценные бумаги обеспечивают различные права владельца, что регламентируется подзаконными и законодательными актами Российской Федерации («Об обществах акционерных», «О рынке ЦБ» и пр.).



Глава 2. Учет ценных бумаг

2.1 Нормативное регулирование бухгалтерского учета ценных бумаг

Общие требования к учету ценных бумаг установлены ПБУ 19/02. Состав информации, обязательной к формированию в аналитическом учете, установлен п. 6 ПБУ 19/02: наименование эмитента и название ценной бумаги, номер, серия и т.д.; номинальная цена; цена покупки; расходы, связанные с приобретением ценных бумаг; общее количество; дата покупки; дата продажи или иного выбытия; место хранения.

Все инвестиции в ценные бумаги, как долгосрочные, так и краткосрочные, учитываются на счете 58 «Финансовые вложения». Для целей учета используются следующие виды стоимости ценных бумаг:

- номинальная стоимость - стоимость, указанная на бланке ценной бумаги;

- эмиссионная стоимость (цена первоначальной продажи) - цена, по которой эмитированная ценная бумага продается первому владельцу (акционеру). Очевидно, что эмиссионная цена, например, акций может отличаться от их номинальной стоимости. При этом возникает либо эмиссионный доход, учитываемый в составе добавочного капитала, либо убыток, учитываемый в составе прочих расходов организации;

- рыночная стоимость - цена, определяемая на организованном рынке ценных бумаг (котировка);

- балансовая стоимость - стоимость, по которой ценные бумаги отражаются в балансе.

Первоначальная оценка ценных бумаг

В соответствии с Положением по ведению бухгалтерского учета и бухгалтерской отчетности в Российской Федерации (Утверждено приказом Минфина России от 29 июля 1998 г. N 34н) финансовые вложения принимаются к учету в сумме фактических затрат. ПБУ 19/02 также установлено, что финансовые вложения принимаются к бухгалтерскому учету по первоначальной стоимости.

При приобретении за плату первоначальной стоимостью финансовых вложений признается сумма фактических затрат организации на их приобретение, в которую включаются суммы, уплаченные по договору купли-продажи, стоимость информационных и консультационных услуг, вознаграждения посредникам и иные затраты, непосредственно связанные с приобретением финансовых вложений, а также суммовые разницы, которые могут возникать при ведении расчетов. Не учитываются в первоначальной стоимости НДС, иные возмещаемые налоги и общехозяйственные расходы, если они не связаны непосредственно с приобретением финансовых вложений.

Кроме того, п. 9 ПБУ 19/02 содержит отсылку к Положению по бухгалтерскому учету «Расходы организации» ПБУ 10/99 утверждено приказом Минфина России от 6 мая 1999 г. N 33н, из чего следует, что принципы формирования первоначальной стоимости финансовых вложений являются общими для учета затрат по обычным видам деятельности или прочих расходов.

При оприходовании финансовых вложений, полученных в счет вклада в уставный (складочный) капитал организации, первоначальной стоимостью признается их денежная оценка, согласованная учредителями (участниками) организации, если иное не предусмотрено законодательством Российской Федерации. Так, организациям определенных организационно-правовых форм может потребоваться привлечение независимого оценщика.

Первоначальная стоимость ценных бумаг, полученных безвозмездно, определяется на уровне рыночной в зависимости от того, котируются приобретенные вложения на организованном рынке ценных бумаг или нет. В первом случае текущей рыночной стоимостью считается рыночная цена, рассчитанная в установленном порядке организатором торговли на рынке ценных бумаг (текущая котировка), во втором - сумма, по которой приобретенные бумаги могут быть проданы на день получения.

Последующая оценка ценных бумаг

Первоначальная стоимость, по которой ценные бумаги приняты к бухгалтерскому учету, может изменяться, в связи, с чем ПБУ 19/02 делит ценные бумаги на две группы:

по которым можно определить текущую рыночную стоимость, т.е. по обращающимся ценным бумагам;

по которым текущая рыночная стоимость не определяется, т.е. по не обращающимся ценным бумагам.

Ценные бумаги, по которым можно определить в установленном порядке текущую рыночную стоимость, отражаются в бухгалтерской отчетности на конец отчетного года по текущей рыночной стоимости путем корректировки их оценки на предыдущую отчетную дату. Это означает, что корректировка стоимости производится как при превышении стоимости актива над его рыночной стоимостью, так и при снижении его стоимости.

Указанную корректировку организация может производить ежемесячно или ежеквартально (п. 20 ПБУ 19/02). Следовательно, промежуточная переоценка (ежемесячная или квартальная) не является обязанностью организации, обязательной является только годовая переоценка. Разница между оценкой финансовых вложений по текущей рыночной стоимости на отчетную дату и предыдущей оценкой финансовых вложений относится на финансовые результаты (в составе операционных доходов или расходов).

Ценные бумаги, текущая рыночная стоимость которых не определяется, отражаются в бухгалтерском учете и отчетности на отчетную дату по первоначальной стоимости, т.е. в общем случае переоценке не подлежат.

Выбранный порядок оценки должен быть закреплен в учетной политике организации и применяться исходя из допущения последовательности применения учетной политики.

Оценка ценных бумаг при выбытии

ПБУ 19/02 допускает при выбытии финансовых вложений выбор одного из способов оценки:

по первоначальной стоимости каждой единицы бухгалтерского учета финансовых вложений;

по средней первоначальной стоимости;

по первоначальной стоимости первых по времени приобретения финансовых вложений (способ ФИФО).

Выбранный способ оценки должен быть закреплен в учетной политике организации и применяться исходя из допущения последовательности применения учетной политики.

Вклады в уставные (складочные) капиталы других организаций (за исключением акций акционерных обществ), предоставленные другим организациям займы, депозитные вклады в кредитных организациях, дебиторская задолженность, приобретенная на основании уступки права требования, оцениваются по первоначальной стоимости каждой выбывающей из приведенных единиц бухгалтерского учета финансовых вложений.

Ценные бумаги могут оцениваться организацией при выбытии по средней первоначальной стоимости, которая определяется по каждому виду ценных бумаг как частное от деления первоначальной стоимости вида ценных бумаг на их количество, складывающихся соответственно из первоначальной стоимости и количества остатка на начало месяца и поступивших ценных бумаг в течение данного месяца.

Оценка по первоначальной стоимости первых по времени приобретения финансовых вложений (способ ФИФО) основана на допущении, что ценные бумаги списываются в течение месяца и иного периода в последовательности их приобретения (поступления), т.е. ценные бумаги, первыми списываемыми, должны быть оценены по первоначальной стоимости ценных бумаг первых по времени приобретений с учетом первоначальной стоимости ценных бумаг, числящихся на начало месяца. При применении этого способа оценка ценных бумаг, находящихся в остатке на конец месяца, производиться по первоначальной стоимости последних по времени приобретений, а в стоимости проданных ценных бумаг учитывается стоимость ранних по времени приобретений.

При выбытии активов, принятых к бухгалтерскому учету в качестве финансовых вложений, по которым определяется текущая рыночная стоимость, их стоимость определяется организацией исходя из последней оценки.

По каждой группе (виду) финансовых вложений в течение отчетного года применяется один способ оценки.

Учет ценных бумаг у инвестора осуществляется на основании ПБУ 19/02, в соответствии с которым к финансовым вложениям, учитываемым на счете 58 "Финансовые вложения", относятся, в частности: государственные и муниципальные ценные бумаги, ценные бумаги других организаций, в том числе долговые ценные бумаги, в которых дата и стоимость погашения определены (облигации, векселя); вклады в уставные (складочные) капиталы других организаций (в том числе дочерних и зависимых хозяйственных обществ); предоставленные другим организациям займы, депозитные вклады в кредитных организациях, дебиторская задолженность, приобретенная на основании уступки права требования; вклады организации-товарища по договору простого товарищества.

Финансовые вложения делятся на долгосрочные и краткосрочные.

К долгосрочным финансовым вложениям можно отнести акции дочерних и зависимых организаций, иные акции, приобретенные с целью их удержания в течение неопределенного срока, облигации и другие долговые ценные бумаги, удерживаемые до погашения, если оно ожидается более чем через 12 месяцев. В бухгалтерской отчетности долгосрочные финансовые вложения отражаются в первом разделе баланса. Краткосрочные финансовые вложения - это затраты, иммобилизующие денежные средства на срок, не превышающий 12 месяцев, или такие, которые можно вернуть по первому требованию. К ним относятся акции сторонних организаций, приобретенные для торговли или предназначенные для продажи; долговые ценные бумаги, погашаемые в течение нескольких месяцев или приобретенные для торговли (предназначенные для продажи). В бухгалтерском балансе краткосрочные финансовые вложения отражаются во втором разделе.

Устойчивое существенное снижение стоимости финансовых вложений, по которым не определяется их текущая рыночная стоимость, ниже величины экономических выгод, которые организация рассчитывает получить от данных финансовых вложений в обычных условиях ее деятельности, признается обесценением финансовых вложений. В этом случае организацией определяется расчетная стоимость финансовых вложений, равная разнице между их стоимостью, по которой они отражены в бухгалтерском учете (учетной стоимостью), и суммой снижения.

Не реже одного раза в год (перед составлением годовой бухгалтерской отчетности) организация обязана проводить проверку сумм образованного резерва. Если и в дальнейшем наблюдается снижение стоимости ценных бумаг, то резерв корректируется в сторону увеличения. При увеличении расчетной стоимости ценных бумаг сумма начисленного резерва уменьшается. В случае выбытия ценных бумаг по любым основаниям, суммы обесценения по которым были включены в созданный резерв, резерв восстанавливается в пределах начисленных сумм. Списание производится со счета 59 на счет 91-1.

2.2 Учет долевых ценных бумаг

Долевые ценные бумаги представляют собой долю владения инвестора и включают в себя право приобрести или распоряжаться долями владения по установленной или определяемой цене. К долевым ценным бумагам относятся простые, привилегированные и другие акции.
Именно к долевым ценным бумагам применяется правило, при котором выбирается метод учета инвестиции в зависимости от размера доли инвестиций в инвестируемой компании. В соответствии с принципами GAAP дается следующее определение существенного влияния и контроля:
Существенное влияние - заметное воздействие на оперативную и финансовую политику эмитента, когда доля инвестиции инвестора составляют от 20% до 50%.

Контроль - способность контролировать деловую и финансовую политику компании при условии владения более 50% акций эмитента.

Размер доли инвестиции, не позволяющие установления контроля и не оказывающие существенное влияние до 20%. Инвестиции позволяющие оказать существенное влияние, но не контроль от 20% до 50% Инвестиции, позволяющие установить контроль более 50%.

Одним из возможных путей использования свободных денежных средств является их объединение в целях организации производства. Организационная форма такого объединения - акционерное общество, создаваемое на основе добровольного соглашения юридических и физических лиц об объединении своих средств путём выпуска акций. Акцией признаётся ценная бумага, удостоверяющая право её держателя на получение части прибыли акционерного общества в виде дивидендов, на участие в управлении делами акционерного общества и на часть имущества, оставшегося после его ликвидации.

Акция должна обладать стоимостью и доходом на акцию. Номинальная цена акции показывает, какая часть стоимости уставного капитала приходится на одну акцию в момент его формирования. Она обозначается на бланке акции. По существу номинальная цена является условной величиной, не отражающей её реальной цены, так как даже на первичном рынке акции могут продаваться не по номинальной стоимости. Реальную цену акции отражает её балансовая стоимость, определяемая как отношение чистых активов к количеству выпущенных акций. Ликвидационной ценой акции является цена, рассчитанная исходя из стоимости реализованного имущества ликвидируемого предприятия в фактических ценах, выплачиваемая на одну акцию. Курсовая (рыночная) стоимость - это цена, отражающая равновесие между совокупным спросом и предложением в определённом интервале времени как результат котировки акций в биржевом и внебиржевом обороте. Дивиденд (доход на одну акцию) - часть чистой прибыли акционерного общества, полученная за отчётный год и распределяемая между акционерами.

Размер прав акционеров определяется категорией приобретённых акций - обыкновенные (с правом голоса) или привилегированные (без права голоса). Покупатели обыкновенных акций приобретают права на продажу акций другим лицам, получение дивидендов, возможность участия в управлении акционерным обществом посредством голосования на собрании акционеров, получение части активов акционерного общества при его ликвидации пропорционально доле принадлежащих им акций в общем объёме, получение информации о деятельности акционерного общества, преимущественное право покупки новых выпусков ценных бумаг. В РФ наиболее распространены обыкновенные акции с правом одного голоса. Привилегированные акции дают следующие права - первоочерёдность получения дивидендов, получение фиксированного дохода в процентах от номинальной стоимости акций вне зависимости от прибыльности акционерного общества, преимущественное право на долю имущества в случае его ликвидации. Выделяют следующие виды привилегированных акций.

В зависимости от особенностей выплаты дивидендов различают кумулятивные акции, акции участия и акции с "колеблющимся" дивидендом. Акционерные общества, выпускающие кумулятивные акции, принимают на себя обязательство в случае задержки с выплатой дивидендов в установленный срок компенсировать невыплаченные дивиденды при более поздних платежах. Таким образом, долги владельцам акций накапливаются на счету предприятия. Владельцы акций участия получают право на получение дополнительной части прибыли акционерного общества по итогам года. По акциям с "колеблющимся" дивидендом размер дивиденда устанавливается в определённой пропорции к процентной ставке некоторого банка.

Другой основой классификации привилегированных акций являются преимущества, предоставляемые акциями. К этому типу, в частности, относятся акции с ордером. Ордер представляет собой отдельную ценную бумагу, прикреплённую к этому виду акций. Ордер даёт право своему владельцу на покупку акций той же компании по фиксированной цене в рамках определённого промежутка времени. Ордера можно пускать в продажу в качестве отдельного вида ценных бумаг. К данной подгруппе также относятся и конвертируемые акции. Их можно обменять на другие (обыкновенные) акции по заранее обговорённой цене и в определённый промежуток времени. Обменная цена обычно устанавливается с небольшим превышением над текущей рыночной ценой обыкновенных акций, чтобы избежать слишком быстрого обмена, если курс последних внезапно повысится.

В зависимости от специфики их обращения привилегированные акции различаются на возвратные и не возвратные акции. По возвратным акциям эмитенту предоставляется право возврата их обратно путём выкупа по определённой цене и по заранее оговорённым условиям.

По признаку обозначения владельца акции подразделяются на именные, владельцы которых зарегистрированы в реестре, и акции на предъявителя (не регистрируемые). Российским законодательством предусмотрен выпуск только именных акций. Держатели акций регистрируются в специальном реестре, который ведётся либо непосредственно акционерным обществом, либо по его поручению - банком, инвестиционным институтом, депозитарием, специальным регистратором. Акционерные общества с числом акционеров более 1000 обязаны поручать ведение реестра акционеров любой из вышеперечисленных организаций.

Расходы по организации выпуска акций, включающие расходы по подготовке проспекта эмиссии, изготовлению или приобретению бланков предприятиями-эмитентами, относятся за счёт прибыли. Оплата счетов за изготовление акций осуществляется проводкой Д 76,60 - К 50,51. Полученные от изготовителя или приобретённые бланки по номинальной стоимости учитываются на забалансовом счёте 006 "Бланки строгой отчётности". Списание с забалансового счёта производится одновременно с записью, связанной с выбытием акций. Материальная ответственность за сохранность бланков возлагается на кассира.

2.3 Учет долговых ценных бумаг

Долговые ценные бумаги - это обязательства, размещённые эмитентами на фондовом рынке для заимствования денежных средств (облигации, депозиты и сберегательные сертификаты, векселя).

Облигация - ценная бумага, удостоверяющая право её держателя на получение от лица, выпустившего облигацию, в предусмотренный ею срок номинальной стоимости облигации или иного имущественного эквивалента. Облигация предоставляет её держателю также право на получение зафиксированного в ней процента от номинальной стоимости облигации. Таким образом, облигация обладает следующими свойствами - имеет конечный срок погашения, процент по ней строго фиксирован, имеет преимущество перед акциями в выплате процентов. Облигации имеют номинальную, выкупную и рыночную цену. Номинальная цена служит базой при необходимых перерасчётах и при начислении процентов. Повыкупной цене осуществляется выкуп облигаций по истечении срока займа. По рыночной цене происходит купля-продажа облигаций, которая зависит от условий займа и ситуации, складывающейся на фондовом рынке.
Облигации различают:

1. по характеру эмитентов (государственные займы, органы власти, предприятия);

2. по способу владения различают именные и на предъявителя;

3. исходя из срока различают краткосрочные, среднесрочные и долгосрочные;

4. по форме выплат дохода различают облигации с фиксированной купонной ставкой, с плавающей купонной ставкой, бескупонные;

Облигации являются основным видом долговых ценных бумаг. Они учитываются на счёте 58 независимо от срока погашения. Задолженность эмитента перед инвесторами за проданные облигации учитывается на счетах 66 или 67 в зависимости от срока. Если продажа облигаций эмитентом осуществляется по ценам выше номинала, то разница между продажной и номинальной стоимостью отражается как доходы будущих периодов и списывается при их погашении на прибыль. Если же образуется отрицательная разница, то она списывается за счёт прибыли. При этом у эмитента ценных бумаг отражаются следующие проводки.

· Д 51 - К 67 - выпуск и реализация облигаций по номинальной цене, если номинальная цена меньше покупной цены;

· Д 51 - К 67 - выпуск и реализация облигаций по покупной цене, если номинальная цена больше покупной цены;

· Д 51 - К 98 - положительная разница между номинальной и покупной ценой рассматривается как доходы будущих периодов;

· Д 97 - К 67 - отрицательная разница между номинальной и покупной ценой рассматривается как расходы будущих периодов;

· Д 26 - К 67 - начисление процентов по облигациям.

· Д 67 - К 51 - осуществляется погашение задолженности (номинал и проценты)

· Д 98 - К 91 - списание положительной разницы между номинальной и покупной ценой (списать на прибыль можно только при погашении задолженности).

· Д 91 - К 97 - списание отрицательной разницы между номинальной и покупной ценой (списать на прибыль можно только при погашении задолженности). Сберегательный (депозитный) сертификат - ценная бумага, удостоверяющая сумму вклада, внесённую в банк, и права вкладчика на получение по истечении установленного срока суммы вклада и обусловленных процентов в банке, выдававшем сертификат.

Вексель - вид ценных бумаг, удостоверяющий ничем не обусловленное обязательство векселедателя выплатить по наступлении предусмотренного векселем срока полученные денежные суммы.

Основные черты векселя - абстрактный характер обязательства (не содержит ссылку на сделку, совершение которой является причиной векселя), бесспорный характер обязательства по векселю, если он является подлинным, безусловный характер обязательства по векселю (не должно быть оговорено условий), это всегда денежное обязательство, это всегда письменный документ, стороны, обязанные по векселю, несут солидарную ответственность (при неисполнении обязательства основным должником векселедержатель может обратиться за взысканием к любому из прежних держателей векселя, который в свою очередь, при погашении векселя приобретает право требования вексельной суммы у любого из лиц, задействованных в вексельном процессе), имеет строго установленные обязательные реквизиты (отсутствие любого из них превращает вексель в долговую расписку).

Простой вексель (соло-вексель) выписывается покупателем поставщику. Переводной вексель (трассата) - письменный документ, содержащий безусловный приказ векселедателя плательщику уплатить определённую сумму в определённый срок и в определённом месте векселедержателю или по его приказу другому лицу, т.е. векселедатель обязует оплатить вексель третье лицо, а сам становится гарантом платежа. В операции участвуют три лица: векселедатель (трассант), переводящий платёж на плательщика (трассата), векселедержатель.



Заключение

Понятие ценной бумаги многогранно, поскольку сами экономические отношения, которые выражаются ею, очень сложны, они постоянно видоизменяются и развиваются, что находит свое выражение во все новых формах существования и специфике учета ценных бумаг.

В силу специфичности объекта учета бухгалтерский учет операций с ценными бумагами мало описан в современной экономической литературе. Поэтому существует довольно большой риск того, что бухгалтер неправильно отразит в учете подобные операции и подготовит неверную отчетность.

Данная работа написана на основе современных нормативных документов, тема раскрыта насколько это позволяют рамки работы.

В целях бухгалтерского учета финансовых вложений, в том числе вложений в ценные бумаги, применяется ПБУ 19/02 «Учет финансовых вложений», утвержденное Приказом Минфина России от 10.12.02 №126н (в ред. от 27.04.12 №55н).

Для того чтобы финансовые вложения можно было принять в качестве таковых к бухгалтерскому учету, необходимо единовременное выполнение следующих условий (п. 2 ПБУ 19/02):

- наличие надлежаще оформленных документов, подтверждающих существование права у организации на финансовые вложения и на получение денежных средств или других активов, вытекающее из этого права (это договоры купли-продажи ценных бумаг, договоры простого товарищества (совместной деятельности), договоры уступки права требования, договоры займа, банковского вклада, учредительные договоры по созданию организаций, выписки из реестров и др.);

- переход к организации финансовых рисков, связанных с финансовыми вложениями (риск изменения цены, риск неплатежеспособности должника, риск ликвидности и др.);