Анализ финансовых результатов деятельности организации по данным бухгалтерской финансовой отчетности

Структура расходов периода АО «КазИнж Электроникс» за период 2009-2011 гг. приведена в таблице 15.

Из данных таблицы 15 следует, что в структуре расходов периода наибольшую долю занимают расходы на оплату труда работников и начисление резерва по гарантийному ремонту.

Таблица 15. Структура расходов периода АО «КазИнж Электроникс» за период 2009-2011 гг.

Наименование затрат	2009 год	2010 год	2011 год
	тыс. тенге	доля в общей сумме, %	тыс. тенге	доля в общей сумме, %	тыс. тенге	доля в общей сумме, %
Общие и административные расходы, всего	46 447	100	70 315	100	84 862	100
в том числе:
Материалы	1 236	2,7	-649	-0,9	1 365	1,6
Оплата труда работников	15 607	33,6	16 255	23,1	19 206	22,6
Расходы по налогам	6 311	13,6	5 995	8,5	5 019	5,9
Износ основных средств и амортизация нематериальных активов	487	1,0	408	0,6	1 029	1,2
Коммунальные расходы	-	-	115	0,2	2 621	3,1
Командировочные расходы	4 270	9,2	2 233	3,2	2 110	2,5
Представительские расходы	12	0,0	103	0,1	100	0,1
Расходы на повышение квалификации	-	-	105	0,1	-	-
Канцелярские и типографские расходы	38	0,1	215	0,3	357	0,4
Услуги связи	699	1,5	301	0,4	-	-
Консультационные (аудиторские) и информационные услуги	1 050	2,3	1 850	2,6	1 170	1,4
Услуги банка	1 487	3,2	1 225	1,7	-	-
Расходы на страхование	-	-	10	0,0	-	-
Создание резервов по гарантийному ремонту	1 599	3,4	34 586	49,2	47 968	56,5
Прочие расходы	13 651	29,4	7 563	10,8	3 917	4,6
Итого	46 447	100	70 315	100	84 862	100

В общем объеме расходов периода в 2010 г. оплата труда составила 16 255 тыс. тенге (23,1%), в 2011 г. - 19 206 тыс. тенге (22,6%); начисленные резервы на гарантийный ремонт: в 2010 г. - 34 586 тыс. тенге (49,2%), в 2011 г. - 47 968 тыс. тенге (56,5%). Расходы по налогам в 2010 г. составили 5 995 тыс. тенге (или 8,5% в объеме расходов периода), в 2011 г. - 5 019 тыс. тенге (5,9%).

Для проведения анализа структуры доходов и расходов представляется необходимым рассмотреть рентабельность производства в разрезе видов основной деятельности.

Таблица 16. Доходы и расходы по видам деятельности

Наименование статьи	2009 год	2010 год	2011 год
	тыс. тенге	доля в общей сумме, %	тыс. тенге	доля в общей сумме, %	тыс. тенге	доля в общей сумме, %
Доходы от реализации персональных компьютеров	142 664	37,6	789 827	71,8	827 739	83,4
Себестоимость реализации персональных компьютеров	104 222	29,2	727 625	72,4	765 479	88,2
Валовый доход	38 442	168,0	62 202	65,3	62 260	50,2
Производственная рентабельность, %		136,9		108,5		108,1
Доходы от оказания услуг по ремонту военной техники	35 808	9,4	98 356	8,9	164 423	16,6
Себестоимость услуг по ремонту военной техники	51 273	14,4	65 751	6,5	102 687	11,8
Валовый доход	-15 465	-67,6	32 605	34,2	61 736	49,8
Производственная рентабельность, %		69,8		149,6		160,1
Доходы от проведения научно-исследовательских работ	201 100	53,0	211 491	19,2	-	-
Себестоимость научно-исследовательских работ	201 200	56,4	211 100	21,0	-	-
Валовый доход	-100	-0,4	391	0,4	-	-
Производственная рентабельность, %		100,0		100,2		-
Доходы итого	379 572	100,0	1 099 674	100,0	992 162	100,0
Продолжение таблицы 16
Расходы итого	356 695	100,0	1 004 476	100,0	868 166	100,0
Валовый доход	22 877	100,0	95 198	100,0	123 996	100,0
Производственная рентабельность, %		106,4		109,5		114,3

По показателям таблицы 16 можно отметить повышение уровня производственной рентабельности.

В целом, рост рентабельности производства положительно характеризует деятельность Общества. При этом следует отметить, что основными потребителями продукции АО «КазИнж Электроникс» являются государственные органы Республики Казахстан, что определяет неритмичность производственной загрузки и периоды простоя, связанные с выделением бюджетных средств, проведением конкурсов по выбору поставщика, заключением договоров, условиями оплаты и другими особенностями осуществления гос. закупок продукции (работ, услуг).

За период 2010-2011 гг. более выгодной для Общества сферой деятельности является оказание услуг по ремонту техники. Однако, в общем объеме полученных доходов, этот вид деятельности в 2010 г. составляет 8,9%, в 2011 г. - 16,6%.

Наибольший валовый доход получен от сборки и реализации компьютерной техники: в 2010 г. - 62 202 тыс. тенге (65,3% от общей суммы полученного валового дохода), в 2011 г. - 62 260 тыс. тенге (50,2%). Высокая себестоимость сборки персональных компьютеров связана прежде всего с затратами на приобретение комплектующих изделий у местных поставщиков, которые составляют порядка 83-93% в структуре издержек по данному виду деятельности Общества.

Таблица 17. Доход от реализации товаров (работ, услуг) по основным видам деятельности за период 2010-2011 гг.

Наименование продукции (работ, услуг)	Значение показателей за период:
	2010 год	2011 год
	Сумма, тыс. тенге	%	сумма, тыс. тенге	%
Доход от реализации научно-исследовательских работ	324 843	29,5	164 423	16,6
Доход от реализации компьютеров и прочего оборудования	774 875	70,5	827 739	83,4
Всего	1 099 718	100	992 162	100

Таблица 18. Себестоимость реализованной продукции (товаров, работ, услуг) за период 2010-2011 гг.

Наименование продукции (работ, услуг)	Значение показателей за период:
	2010 год	2011 год
	сумма, тыс. тенге	%	сумма, тыс. тенге	%
Материалы	709 632	70,6	723 701	83,4
Заработная плата и отчисления	94 607	9,4	77 361	8,9
Услуги подрядчиков	131 380	13,1	46 606	5,4
Износ и амортизация	8 522	0,8	10 220	1,1
Накладные расходы	60 335	6,1	10 278	1,2
Всего себестоимость	1 004 476	100	868 166	100

Таблица 19. Общие и административные расходы за период 2010-2011 гг.

Наименование затрат	2010 год	2011 год
	сумма, тыс. тенге	%	сумма, тыс. тенге	%
Заработная плата	16 255	23,1	19 206	22,7
Налоги (кроме корпоративного подоходного налога)	5 033	7,2	5 019	5,9
Коммунальные услуги	5 323	7,6	2 978	3,5
Командировочные и представительские расходы	3 643	5,2	2 210	2,6
Консультационные услуги	1 850	2,6	1 170	1,4
Износ и амортизация	4 834	6,9	1 029	1,2
Материальные расходы	1 083	1,5	1 365	1,6
Начисление резерва по гарантийному ремонту	34 586	49,2	47 968	56,5
Восстановление ранее созданного резерва	-14 902	-21,2	-	-
Прочие	12 610	17,9	3 917	4,6
Всего	70 315	100	84 862	100

Таблица 20. Доходы и убытки от неосновной деятельности (нетто) за период 2010-2011 гг.

Наименование продукции (работ, услуг)	Значение показателей за период:
	2010 год	2011 год
	сумма, тыс. тенге	%	сумма, тыс. тенге	%
Доход (убыток) от курсовой разницы	389	1,3	32	0,2
Доход (убыток) от реализации и списания основных средств	16 068	55,0	-10 058	-60,1
Доход от вознаграждения	1 171	4,0	1 938	11,6
Прочие доходы (убытки)	11 610	39,7	24 837	148,3
Всего	29 238	100	16 749	100

Рентабельность - показатель эффективности единовременных и текущих затрат. В общем виде рентабельность определяется отношением чистого дохода к доходу от реализации готовой продукции (товаров, работ, услуг), единовременным или текущим затратам, благодаря которым получен доход.

В таблице 21 приведены показатели оценки доходности АО «КазИнж Электроникс».

Таблица 21. Показатели рентабельности и доходности АО «КазИнж Электроникс»

№ п/п	Наименование показателей	Значение показателей по состоянию на:
		2009 г.	2010 г.	2011 г.
1.	Рентабельность текущей деятельности, %	42,80	2,60	2,54
2.	Рентабельность основной деятельности, %	6,39	9,48	14,66
3.	Доходность активов, %	61,33	5,83	4,01
4.	Фондоотдача	10,6	30,9	34,6
5.	Доходность собственного капитала, %	222,50	26,83	21,31
6.	Доходность уставного капитала, %	30,0	5,7	5,1

Из данных таблицы следует, что показатели рентабельности и доходности снизились. Однако необходимо учитывать, что в 2009 г. увеличение чистого дохода произошло не за счет увеличения дохода от основной деятельности, а за счет реализации части пакета акций АО «Алатау» (Доход от неосновной деятельности).

Рентабельность деятельности, осуществляемой АО «КазИнж Электроникс», в 2010 г. составила - 2,6%, в 2011 г. - 2,54%. За 4 месяца 2012 г. Обществом получен убыток в размере 12 198 тыс. тенге.

Заключение

Анализ данных финансовой отчетности за период с 2009-2011 гг., позволяет судить о том, что АО «КазИнж Электроникс» по состоянию на 01.01.2012 г. с позиции обеспеченности запасов источниками финансирования имеет нормальную финансовую устойчивость, т.е. запасы на конец периода финансируются за счет собственных оборотных средств и долгосрочных заемных.

Увеличение чистого оборотного капитала Общества в 2011 году в 4 раза относительно базового периода обусловлено реализацией трех объектов недвижимости с прилегающим земельным участком. Вследствие чего Обществом получен нераспределенный доход за период 2010-2011 гг. в размере 39 701 тыс. тенге, что положительно характеризовало бы его финансовую устойчивость, если бы не произошло уменьшения стоимости долгосрочных активов на 22 167 тыс. тенге.

Низкие значения коэффициента годности основных средств позволяют судить о высокой степени их изношенности: коэффициент износа основных средств на конец периода составляет 74,3%. При этом рост коэффициента имущества производственного назначения по состоянию на 01.01.2012 г. обеспечен увеличением стоимости товарно-материальных запасов.

Коэффициенты мобильности и соотношения мобильных и иммобилизованных активов Общества имеют высокие значения, но не отражают реального имущественного положения.

Неудовлетворительные значения коэффициента независимости (при допустимом значении от 0,5 до 0,6) свидетельствуют о финансовой зависимости от заемного капитала и об увеличении финансовых затруднений в будущих периодах.

Низкие значения коэффициента финансирования позволяют судить о неплатежеспособности Общества.

Низкие значения коэффициента соотношения дебиторской и кредиторской задолженности подтверждают факт нестабильного финансового положения Общества.

За анализируемый период все коэффициенты ликвидности снизились и по состоянию на конец декабря 2011 г. и имеют очень низкие значения. Коэффициент общего покрытия показывает, что ликвидные средства покрывают сумму наиболее срочных и краткосрочных обязательств в конце 2011 года на 112%

Баланс предприятия за анализируемый период является неликвидным, не выдержаны условия абсолютной и текущей ликвидности. Следовательно, Общество испытывает недостаток свободных денежных средств, что приводит к трудностям в финансировании текущей деятельности (платежеспособности).

В период 2006-2010 гг. Общество принимало участие в проведении научных исследований и осуществляло сопровождение республиканской целевой научно-технической программы «Разработка, создание и развитие радиоэлектронных приборов и средств для информационно-телекоммуникационных систем». В связи, с чем в 2009 г. объем научно-исследовательских работ, финансируемых за счет государственного бюджета, составил 53,0% в общем объёме произведенной продукции (оказанных услуг), в 2010 г. -19,2%, а в 2011 г. научные разработки и исследования Обществом не выполнялись.

В связи с заключением в 2010-2011 гг. договоров с филиалом «ST ELECTRONICS (TRAINING & SIMULATION SYSTEMS) PTE LTD», являющимся основным потребителем сектора «Реализация компьютерной техники», объем работ по сборке и реализации персональных компьютеров составил в 2010 г. -71,8%, и в 2011 г. -83,4% от общего объема работ.

За анализируемый период с увеличением объема выпуска продукции отмечен рост себестоимости.

Объем производства в 2010 г., в 2011 г. возрос и составил, соответственно, в 2,9 и 2,6 раза больше, чем в базовом 2009 г.

Себестоимость в 2010 г., в 2011 г. отмечено повышение себестоимости, соответственно, в 2,8 и 2,4 раза относительно базового года.

С ростом доходов от основной деятельности в 2010 г. в 2,9 раза, в 2011 г. - в 2,6 отмечено снижение доходов от неосновной деятельности более чем в 4,5 раза. Доля доходов от основной деятельности за период 2010-2011 гг. составляет порядка 96%.

В общем объёме доходов от основной деятельности в стоимостном выражении поступления от реализации компьютерной техники составляют основную долю: в 2010 г. - 71,8%, в 2011 г. - 83,4%. Доходы от оказания услуг по ремонту техники составляют, соответственно. 8,9% и 16,6%.

Наиболее весомой статьей затрат Общества является стоимость материалов: их доля в 2010 г. составила 72,8%, в 2011 г. - 83,5% от общей суммы производственных расходов.

Следующей основной статьей расходов являются затраты по оплате труда основного производственного персонала, которые в 2010 г. составили 8,1% от общей суммы производственных расходов, в 2011 г. -7,6%.

Рост объема выпуска продукции привел к снижению накладных расходов, удельный вес их в 2009 г. составлял 44,3%, в 2010 г. сократился до 18,0%, в 2012 году - 7,7%.

В структуре расходов периода наибольшую долю занимают расходы на оплату труда работников и начисление резерва по гарантийному ремонту.

В общем объеме расходов периода в 2010 г. оплата труда составила 23,1%, в 2011 г. -22,6%; начисленные резервы на гарантийный ремонт: в 2010 г. - 49,2%, в 2011 г. - 56,5%. Расходы по налогам в 2011 г. составили 8,5% в объеме расходов периода, в 2011 г. -5,9%.

За период 2010-2011 гг. более выгодной для Общества сферой деятельности является оказание услуг по ремонту техники. Однако, в общем объеме полученных доходов, этот вид деятельности в 2010 г. составляет 8,9%, в 2011 г. - 16,6%.

Наибольший валовый доход получен от сборки и реализации компьютерной техники: в 2010 г. -65,3% от общей суммы полученного валового дохода), в 2011 г. -50,2%. Высокая себестоимость сборки персональных компьютеров связана прежде всего с затратами на приобретение комплектующих изделий у местных поставщиков, которые составляют порядка 83-93% в структуре издержек по данному виду деятельности Общества.

Общие показатели рентабельности и доходности снизились. Однако необходимо учитывать, что в 2009 г. увеличение чистого дохода произошло не за счет увеличения дохода от основной деятельности, а за счет реализации части пакета акций АО «Алатау» (Доход от неосновной деятельности).

Рентабельность деятельности, осуществляемой АО «КазИнж Электроникс», в 2010 г. составила - 2,6%, в 2011 г. - 2,54%. За 4 месяца 2012 г. Обществом получен убыток в размере 12 198 тыс. тенге.

Представляется возможным предложить следующие основные направления повышения эффективности управления активами Общества:

1) Пересмотреть ассортимент производимой продукции и оказываемых услуг, наметить меры, обеспечивающие минимизацию затрат по убыточным видам деятельности, и возможность их перестройки, развития и улучшения показателей работы, в противном случае отказаться от их производства (выполнения), и, произвести соответствующую реорганизацию производственной структуры;

2) Ограничив выбор рынка, оптимизировать связи с поставщиками с целью дополнительной экономии на затратах (расходах). При этом обеспечить экономию на масштабах по каждому виду деятельности путем расширения своей доли на рынке соответствующих услуг;

3) Ужесточить контроль за погашением кредиторской и взысканием дебиторской задолженности и изменением других показателей деятельности Общества, составлением финансовой и налоговой отчетности.

4) Исполнительному органу АО «КазИнж Электроникс» рекомендуется в установленном порядке разработать конкретный план финансово-хозяйственной деятельности (бизнес-план или технико-экономическое обоснование) и представить его Совету директоров Общества, АО «Национальная компания «Казахстан инжиниринг»» и государственным органам на рассмотрение для принятия решений о целесообразности выпуска Обществом отдельных видов товаров (выполнения работ, оказания услуг), о возможности наращивания объемов работ (услуг) в сфере разработки, производства и реализации продукции.

Список использованной литературы

1. Закон РК «О бухгалтерском учете и финансовой отчетности» от 28 февраля, 2007 года, №234 - III.

2. Налоговый кодекс РК

3. Радостовец В.К., Радостовец В.В., Шмидт О.И. «Бухгалтерский учет на предприятии», Алматы, Центраудит - Казахстан, 2002 г.

4. Дюсембаев К.Ш. «Аудит и анализ финансового положения предприятия», Алматы, 2001 г.

5. Жапаров К.Ж., Жапаров Т.К. «Анализ финансовой отчетности хозяйствующего субъекта», Алматы, 1999 г.

6. Басовский Л.Е. Теория экономического анализа: Учебн. пособие. / Л.Е. Басовский - М.: ИНФРА-М, 2001, 222 с. - (Серия «Высшее образование»).

7. Бердникова Т.Б. Анализ и диагностика финансово-хозяйственной деятельности предприятия: Учебное пособие / - М.: ИНФРА-М, 2001. - 215 с. - (Серия «Высшее образование»)

8. Бобович А.П. Управление ассортиментом товаров в розничных торговых предприятиях / А.П. Бобович // Вестник Белорусского государственного экономического университета. - Минск, 1999. №5/6. - с. 28-31.

9. Гончаренко Л.Н. Исследование актуальных проблем ценообразования в торговле / Л.Н. Гончаренко // Сибирский экономический журнал. - №4 - 2004. - с. 17.

10. Григорьева Е.Н. Дифференцирование продукции как фактор выживания в конкурентной среде / Е.Н. Григорьева // Сибирский экономический журнал, 2004. №7, с. 31-32. Н. Гусев А.А. Концепция EVA и оценка эффективности деятельности компании / АА. Гусев // Финансовый менеджмент. 2005. №1.

11. Демидов Н. Иномарки aтакуют 004.htth //www/credits/ru/articles/868/

12. Денисенко P.M. Статистическая характеристика основных факторов в анализе розничного товарооборота / P.M. Денисенко // Сибирский экономический журнал. 2004. №7, с. 31-32.

13. Ефимова О.В. Финансовый анализ. 4-е изд., перераб и доп. / О.В. Ефимова - М.: Издательство «Бухгалтерский учет», 2002,… с.

14. Ковалев В.В., Волкова О.Н. Анализ хозяйственной деятельности предприятия: Учебник / В.В. Ковалев - М.: ТК Велби, Изд-во Проспект, 2004, - 424 с.

15. Ковалев В.В. Введение в финансовый менеджмент / В.В. Ковалев - М.: Финансы и статистика, 2000, - 768 с. 20.

16. Крылов Э.И., Власова В.М., Журавкова И.В. Анализ финансовых результатов, рентабельности и себестоимости продукции / Э.И. Крылов - М.: «Финансы и статистика», 2005, - 528 с.

17. Кутузова М. Российский автомобильный рынок / М. Кутузова // Экономика России: XXI век. 2004. №16. с. 58.

19. Липсиц И.В. Ценообразование (Управление ценообразованием в организации): Учебник - 3-е изд., перераб, и доп. / И.В. Липсиц - М.: Экономисту 2004. -448 с.

20. Мартынчук Н.И. Управленческий анализ и финансовое прогнозирование в торговле / М.И. Баканов - Кемерово: ООО РИФ Весть, 2004. - 196 с.

21. Мещеряков А.И. Управление товарным ассортиментом торговой компании / А.И. Мещеряков - М.: Маркет ДС, 2004. - 150 с. - (Академическая серия).

25. Прыкина Л.В. Экономический анализ предприятия: Учебник для вузов. - 2-е изд., перераб. и доп. / Л.В. Прыкина - М.: Юнити - Дана, 2003. - 495 с.

22. Рассказов С.В., Рассказова А.Н. Стоимостные методы оценки эффективности менеджмента компании» / С.В. Рассказов // Финансовый менеджмент, 2002. №З.с. 72.

23. Савицкая Г.В. Методика комплексного анализа хозяйственной деятельности / Г.В. Савицкая - М.: ИНФРА-М, 2001. -288 с. (Серия «Высшее образование»).

24. Сводный статежегодник курской области. 2004: Статистический сборник / Курский областной комитет государственной статистики. - Курск, 2004. - 533 с.

25. Лыкаренко Г.С. организация контроля результатов финансово-хозяйственной деятельности предприятия / Г.С. Токаренко // Финансовый менеджмент. - №1. - 2005. - с. 3-18.

26. Финансовый менеджмент: Учебник для вузов/Н.Ф. Самсонов, Н.П. Баранникова, А.А. Володин и др. /Н.Ф. Самсонов. - М.: Финансы. ЮНИТИ, 1999. - 495 с.

27. Финансовый менеджмент: теория и практика: Учебник. - 4 - е. изд., перераб. и доп. / Е.С. Стоянова. - М.: Изд-во «Перспектива», 1999.-656 с.

28. Чернов В.А. экономический анализ: торговля, общественное питание, туристический бизнес: Учеб. пособие для вузов /М.И. Баканов. - М: ЮНИТИ-Дана, 2003. -686 с.

29. Шеремет А.Д., Сайфулин Р.С. Финансы предприятий / А.Д.30. Шеремет - М.: Инфра - М, 2000. - 343 с.

Размещено на Allbest.ru