Одной из основных целей финансово-экономического анализа кредитной организации является определение степени ее финансовой устойчивости. Понятие финансовой устойчивости кредитной организации основано на оценке совокупности финансовых коэффициентов, отражающих состояние банка. Комплексная оценка финансово-экономического состояния коммерческого банка включает в себя более широкий перечень мероприятий, таких как оценка управления финансовыми потоками, оценка управления банковскими рисками и т.д.

Можно выделить две основные группы финансовых коэффициентов, характеризующих финансово-экономическое состояние кредитной организации:

• показатели, позволяющие оценить ее активы и пассивы. Финансовые коэффициенты данной группы являются базовыми и позволяют оценить в целом структуру активов и пассивов, их качество, ликвидность кредитной организации (мгновенную, перспективную и т.п.);

• показатели эффективности ее деятельности. В данную группу финансовых коэффициентов включен ряд дополняющих показателей, используемых в целях детализации и расшифровки финансовых коэффициентов первой группы [13, 295].

Рассмотрим эффективность использования финансовых ресурсов, используя показатели финансовой устойчивости.

Финансовая устойчивость - это такое состояние финансовых ресурсов предприятия, их распределение и использование, которое обеспечивает развитие производства, предоставление услуг на основе роста прибыли и капитала при сохранении платежеспособности и кредитоспособности в условиях допустимого уровня риска; параметр положения компании, т. е позиция компании по вопросам соотношения активов и пассивов в течении определенного периода времени [1,18].

Характеризуя понятие "финансовая устойчивость коммерческого банка", определим его основные признаки.

Первый признак - категория "финансовая устойчивость" является общественной категорией, что проявляется в заинтересованности общества и его членов в устойчивом развитии коммерческих банков. Так, в устойчивом развитии банков прямо заинтересовано население, которое благодаря своим сбережениям формирует ресурсную базу коммерческого банка. Вклады населения являются не только значительным, но и устойчивым ресурсом банка. Прямую заинтересованность в устойчивости кредитных организаций проявляют также клиенты и контрагенты, которые имеют непосредственное отношение к формированию ресурсной базы, оперативно функционируют на различных сегментах рынка. Коммерческий банк традиционно обслуживает предприятия различных отраслей экономики, организационно-правовых форм собственности, сфер деятельности.

Второй признак понятия "финансовая устойчивость коммерческого банка" - это зависимость финансовой устойчивости от объема и качества ресурсного потенциала. Ресурсный потенциал банка предопределяет качественный уровень финансовой устойчивости банка. Чем большую сумму ресурсов привлекает банк, и чем качественнее данные ресурсы, тем более активную деятельность по вложению своих ресурсов он проводит, тем более он укрепляет свою финансовое состояние и, соответственно, финансовую устойчивость.

Финансовая устойчивость коммерческого банка - это динамическая категория (третий признак), представляющая собой свойство возвращаться в равновесное финансовое состояние после выхода из него в результате какого-либо воздействия. Банки - контрагенты также заинтересованы в устойчивых, гарантированных отношениях с банками-партнерами, ориентируясь в основном на репутацию партнера и фактическое финансовое положение. Таким образом, клиенты и контрагенты коммерческих банков прямо заинтересованы в их бесперебойной работе, как в определенный момент времени, так и в долгосрочной перспективе [13, 303].

Для определения финансовой устойчивости и платежеспособности рассчитывают следующие показатели:

Коэффициент покрытия или коэффициент автономности. Значение этого показателя отражает уровень покрытия заемных средств собственными средствами. Рост и высокий уровень этого соотношения свидетельствует о наличии значительных потенциалов роста и развития банка. При замедлении или прекращении темпов роста этого показателя возникает вопрос о способности банка мобилизовать дополнительные средства, обеспеченные его собственными средствами, для представления ссуд и на другие цели.

Коэффициент финансовой устойчивости - отношение собственного капитала к совокупным активам-нетто. Показывает насколько обеспечены рискованные вложения банка его собственным капиталом. Оптимальное значение 8-15%. При значении менее 8% - риск банкротства, более! 5% - банк считается неконкурентоспособным.

Коэффициент независимости - отношение собственного капитала к заемным средствам. Характеризует степень независимости, устойчивости банка.

Коэффициент маневренности показывает долю активов, иммобилизированных в основные средства (ОС), нематериальные активы (НМА) и малоценные быстроизнашивающиеся предметы (МБП), в общей массе собственных средств банка, что характеризует возможности банка своевременно реагировать на изменения конъюнктуры рынка за счет собственных средств [14]

Таблица 3.6 - Оценка финансовой устойчивости банка ОАО "СЕВЕРГАЗБАНК" за 2010 год

По рассчитанным коэффициентам (Таблица 3.6) можно сделать выводы, что коэффициент локального покрытия за 2010 год уменьшился на 0,06 %, что указывает на снижение степени покрытия привлеченных средств свободными собственными средствами, что обусловлено тем, что относительное изменение собственных оборотных средств (25,2%) меньше чем привлеченного капитала (26,7%). Отрицательная динамика коэффициента локального покрытия свидетельствует о незначительном понижении устойчивости банка.

Коэффициент финансовой устойчивости входит в диапазон оптимальных значений (8-15%), когда он не рискует оказаться банкротом и в тоже время сохраняет свою конкурентоспособность. Снижение данного коэффициента на 1,2 пп. обусловлено тем, что темп роста бизнеса банка превышает темп роста собственных средств.

Снижение коэффициента независимости на 1,5 пп. свидетельствует о снижении устойчивости банка в 2010 году.

Коэффициент маневренности увеличился на 4,4 пп. (с 39,8 % до 44,4 %), что говорит о снижении доли ОС, НМА и МБП в собственных оборотных средствах банка, что улучшает возможность банка своевременно реагировать на изменение конъюнктуры за счет собственных средств.

Так же из бухгалтерского баланса (Приложение 3) можно увидеть, что коэффициент достаточности собственных средств (HI) составляет 13,4%, что выше минимального (10%), а это свидетельствует о достаточном размере капитала относительно активов. Но по сравнению с 2009 годом этот показатель снизился на 2,9 п. п., причина этого - увеличение риска активов.

Важным фактором в исследовании финансовой устойчивости является ликвидность. Ликвидность - это способность быстро и с минимальными издержками превращать банковские активы в деньги для выполнения возникающих обязательств. Для этого необходимо соблюдать выполнение обязательных экономических нормативов [2, 275].

Развитие и постоянное усложнение финансовой и банковских систем изменили экономическую сущность самого понятия "ликвидность". Ликвидность банка тесно переплетена с ликвидностью рынка, на котором он работает. Чем более устойчив, разнообразен и конкурентоспособен рынок, тем более широким становится понятие "ликвидность банка". Ликвидность банка определяется сбалансированностью его активов и пассивов и в определенной степени соответствием сроков размещен-; ных активов и привлеченных пассивов. характеристика ликвидности должна учитывать не только данные отчетных балансов банка, но и информацию о структуре счета прибылей и убытков, отчет о движении источников финансирования, отчет об изменении акционерного капитала и другие сведения финансового характера [10, 106].

Таблица 3.7 - Анализ ликвидность банка ОАО "Севергазбанк".

На основании таблицы 3.7 показатель мгновенной ликвидности (Н2) равен 35,5 %, что больше минимально допустимого (15%). В сравнении с 2009 годом показатель уменьшился на 5,3 п. п., это указывает на снижение отношения высоколиквидных активов и обязательств до востребования. Последние занимают меньшую долю в ресурсной базе в 2010 году (21,15%) по сравнению с 2009 годом (22,54%).

Коэффициент текущей ликвидности (НЗ) НЗ больше предельного значения, что свидетельствует о том, что у банка не существует недостатка в среднесрочных привлеченных средствах.

Показатель долгосрочной ликвидности (Н4) увеличился на 11,5 п. п. и составил 103,7 % (за 2009 г. - 92,2 %), что указывает на увеличение доли долгосрочных кредитов, а именно: 1-3 лет на 1185,6 млн. руб., свыше 3 лет на 807,6 млн. руб.

В основе стратегии поведения ОАО "СЕВЕРГАЗБАНК" на денежном рынке в 2010 году была сделана ставка на привлечение долгосрочных ресурсов для достижения комфортного значения показателя ликвидности и дальнейшее расширение объемов кредитования заемщиков, представителей малого и среднего предпринимательства. По состоянию на 01.01.2011 г. общий объем привлеченных МБК в рублях и иностранной валюте составил 569,7 млн. рублей, суммарный оборот - 14,9 млрд. рублей. Объем открытых лимитов сторонними банками на ОАО "СЕВЕРГАЗБАНК" в 2010 году превысил 2,5 млрд. руб. [5].

Следует размещать большую часть ресурсов на более длительные сроки, чем они были привлечены, обеспечив возвратность кредитов за счет учета залогов, а потребности в средствах для выплаты по неожиданно возникающим обязательствам покрывать за счет таких источников, как межбанковские кредиты и т.п. Применение теории управления пассивами связано с определенным риском. С одной стороны, возможность оперативного привлечения необходимых средств позволяет увеличить долю доходных активов и, соответственно, получить большую прибыль. Но, с другой стороны, не исключен вариант, что банк, вышедший на денежный рынок в поисках необходимых ресурсов, может не найти их по низкой "цене" и будет вынужден восполнять недостаток денежных средств путем повышения ставок привлечения. Поэтому при управлении пассивами необходимо внимательно сравнивать расходы по привлечению средств с доходами, получаемыми от их вложения, чтобы не получить противоположного эффекта - снижения прибыльности или даже возникновения убытков в случае неблагоприятного стечения обстоятельств.

Подход конвертируемости банковских средств основывается на многообразии источников привлечения свободных денежных средств. Каждый источник имеет свою изменчивость, стоимость, и к нему предъявляются определенные требования, поэтому целесообразно каждый источник средств рассматривать отдельно и соотносить его с активами со сходными сроками погашения. Например, большая часть депозитов до востребования должна идти на пополнение первичных и вторичных резервов, а доходы от размещения облигаций - на финансирование долгосрочных ссуд.

Главным достоинством этого подхода является акцент на необходимость достижения прибыльности банка. В теории поддержание соответствия между активными и пассивными операциями обеспечивало бы стопроцентную ликвидность банка. Однако на практике большое влияние оказывают факторы, динамику которых трудно спрогнозировать. Например, своевременный возврат ссуды клиентом зависит не только от желания банка вернуть средства и даже не только от добросовестности клиента, но и от целого ряда рисков, касающихся как непосредственно заемщика, так и его контрагентов, а также от странового, политического рисков [10; 17]

Термин "достаточность капитала" отражает общую оценку надежности банка, степень его подверженности риску. Размер собственного капитала должен соответствовать размеру активов с учетом степени их риска. Вместе с тем коммерческие банки всегда учитывают, что чрезмерная "капитализация" банка, выпуск излишнего количества акций по сравнению с оптимальной потребностью в собственных средствах - то же не благо и отрицательно влияет на результаты деятельности банка. Мобилизация денежных ресурсов путем выпуска акций - дорогой и часто нежелательный для банка способ финансирования по сравнению с привлечением сторонних средств. Поэтому руководители банков, с одной стороны, и органы надзора за банками - с другой, стремятся найти оптимальное соотношение между величиной капитала и прочими параметрами деятельности коммерческого банка [15, 208].

Выводы и предложения