Анализ деятельности ОАО АКБ "Башкомснаббанк"

Прибыль (убыток) - это финансовый показатель результативности деятельности банка. При оценке совокупной прибыли (убытка), как правило, применяется ее деление на три составляющие (см. Рисунок 8):

Рисунок 8 - Динамика объема и структуры прибыли

- операционная прибыль (убытки);

- прибыль (убытки) от операций с ценными бумагами;

- прибыль (убытки) от неоперационной деятельности.

Как это видно из Рисунка 8 и Таблицы 6 Приложения III, основную прибыль Банку приносит операционная деятельность по получению процентов, процентные доходы во всех кварталах превышают процентные расходы (на 24 861 тыс. руб. в первом квартале, на 60 876 тыс. руб. во втором, на 105 031 тыс. руб. в третьем и на 149 066 тыс. руб. в последнем), что говорит об удачной процентной политике Банка. Также наблюдается прибыль, хоть и небольшая (2 896 тыс. руб., 3 417 тыс. руб. 3 725 тыс. руб. и 3 747 тыс. руб. соответственно) от операций с ценными бумагами, что также является положительным моментом в работе Банка.

Однако прочая деятельность приносит убытки в течение всего исследуемого периода: -24 455 тыс. руб., -57 299 тыс. руб., -94 075 тыс. руб. и -125 058 тыс. руб. соответственно. Это говорит о том, что расходы по обеспечению функциональной деятельности, операционные и прочие расходы на эти суммы превышают доходы от операционной деятельности и прочие доходы, что, в принципе, является нормой для банковской сферы. И увеличение этих убытков является закономерной тенденцией обеспечения нормального функционирования бизнеса.

Результаты расчета нормы прибыли на капитал и декомпозиционного анализа нормы прибыли на капитал представлены в Таблице 3.

Таблица 3 - Динамика и объем нормы прибыли на капитал

Норма прибыли на капитал - общий показатель результативности деятельности банка. Основными влияющими на нее факторами являются: показатель использования активов, отражающий общую эффективность использования активов банка; мультипликатор капитала, оказывающий влияние за счет изменения структуры капитала; рентабельность совокупного дохода (маржа прибыли), влияющая за счет изменения размера прибыли на денежную единицу совокупного дохода.

В результате анализа Таблицы 3 можно сделать следующие выводы. Норма прибыли по результатам каждого следующего отчетного периода все больше возрастала (с 0,009 до 0,054). Это свидетельствует об увеличении эффективности использования собственного капитала для получения прибыли.

Также наблюдается равномерный рост эффективности использования активов: с 0,05 до 0,18. То есть доход, полученный при использовании активов Банка за анализируемый период, вырос быстрее, чем стоимость этих активов.

Мультипликатор капитала имел неустойчивую динамику. Во втором квартале его значение снизилось с 8,76 до 8,00, а затем выросло до 9,84, что является положительным моментом. Такое падение этого коэффициента во втором квартале объясняется тем, что в этом отчетном периоде кроме «рабочего», то есть планового увеличения собственных средств за счет доходов, резервов и прочего, произошло одномоментное увеличение уставного капитала на 100 000 тыс. руб., что и отразилось на соотношении активов и собственного капитала.

Еще одним положительным моментом в работе Банка можно считать увеличение маржи прибыли с 0,018 (в 1 и 2 кварталах) до 0,030 (в 4 квартале). Это означает, что прибыль росла быстрее, чем совокупный доход. Рост этого коэффициента мог бы наблюдаться и во втором квартале, однако, во втором квартале на расходы было «посажено» кроме основных, регулярных расходов дополнительно 3 178 тыс. руб. с балансового счета 70501 «Налоги, начисленные с прибыли» в связи с превышением использования прибыли над фактически полученной прибылью.

Результаты декомпозиционного анализа нормы прибыли на капитал представлены в следующей таблице 4.

Таблица 4 - Декомпозиционный анализ нормы прибыли на капитал

По результатам декомпозиционного анализа нормы прибыли на капитал следует, что в периоде 2-1, увеличение величины нормы прибыли на капитал на 0,006 складывалось из положительного влияния изменений уровня использования активов на величину изменения нормы прибыли на капитал в размере 0,007 и из отрицательных влияния изменения мультипликатора капитала на величину изменения нормы прибыли на капитал в размере 0,001 и влияния изменения маржи прибыли на величину изменения нормы прибыли на капитал в размере 0,0002.

В периоде 3-2 ситуация иная. Рост величины нормы прибыли на капитал на 0,015 единиц складывался из изменения уровня использования активов в размере 51% от этого роста, из положительного изменения мультипликатора капитала в размере 22% и из увеличения маржи прибыли, которое внесло свой вклад в размере 27%.

В периоде 4-3 рост величины нормы прибыли на капитал еще на 0,025 единиц складывался из изменения уровня использования активов в размере 57% от этого роста, из положительного изменения мультипликатора капитала в размере всего 7% и из увеличения маржи прибыли, которое внесло свой вклад в размере 36%.

Таким образом, основное влияние на изменение нормы прибыли на капитал оказывало изменение уровня использования активов. Изменение мультипликатора капитала и маржи прибыли во втором квартале оказывало отрицательное влияние на изменение норма прибыли на капитал, а в третьем и четвертом кварталах - положительное. При этом влияние изменения уровня использования активов всегда имело положительный знак.

Суммарная прибыль отражает общий финансовый результат коммерческой деятельности учреждения банка, и ее изменение зависит от влияния следующих факторов:

1) размера собственного капитала;

2) уровня эффективности использования активов;

3) уровня структуры общего капитала;

4) рентабельности дохода (маржи прибыли).

Из факторного анализа прибыли (см. Таблицу 5) следует, что в периоде 2-1 существенное и положительное влияние оказывали изменения величины капитала и коэффициента использования активов, а отрицательное влияние оказывали изменения величины мультипликатора капитала и величины прибыльности.

Таблица 5 - Факторный анализ прибыли

В периоде 3-2 влияние изменения величины капитала на размер изменения прибыли резко сократилось, с 41% до 5%, оставшись, однако, положительным. Это явилось следствием того, что после второго квартала капитал увеличивался не так значительно, как во втором. Уменьшилось на 20% и влияние изменения величины использования активов на размер изменения прибыли до 48%. Зато в этом периоде влияние изменения величины мультипликатора капитала и влияние изменения величины прибыльности на размер изменения прибыли стали иметь положительный знак и быть равными 21% и 26% соответственно.

В периоде 4-3 влияние изменения величины капитала на размер изменения прибыли упало до 3%. Зато на 7% выросло влияние изменения величины использования активов на размер изменения прибыли. Также как и на величину изменения нормы прибыли на капитал влияние изменения величины мультипликатора капитала на размер изменения прибыли составило 7%. Влияние изменения величины прибыльности на размер изменения прибыли увеличилось до 35%.

Таким образом, фактором, действовавшим однозначно положительно на характер изменения прибыли на протяжении всего исследуемого периода можно назвать величину использования активов. Существенное позитивное влияние изменения величины капитала на размер прибыли во втором квартале можно объяснить увеличением уставного капитала Банка, в результате чего и уменьшились ненадолго показатели мультипликатора капитала и прибыльности. Однако в третьем и четвертом кварталах ситуация стабилизировалась, и эти показатели не только догнали свои значения по итогам первого квартала, но и переросли их.

Результаты факторного анализа процентной прибыли представлены в Таблице 6.

Таблица 6 - Факторный анализ процентной прибыли

Процентная прибыль - процентный доход за вычетом расходов по выплате процентов. В качестве процентной прибыли, согласно методике Масленченкова Ю. С., рассматривается объем чистого процентного дохода и прибыль от операций с ценными бумагами. Факторный анализ позволяет выявить реальный уровень прибыльности.

Основными влияющими факторами являются:

объем производительных активов,

прибыльность капитала, то есть соотношение процентной прибыли и собственного капитала;

достаточность капитала, отражающая соотношение собственного капитала и производительных активов.

Как видно из Таблицы 6, процентная прибыль в анализируемом периоде увеличивалась равномерно в каждом квартале: с 27 757 тыс. руб. до 152 813 тыс. руб. При этом основной вклад в увеличение процентной прибыли во всех периодах оказало увеличение прибыльности капитала с 0,072 до 0,298.

Более чем на 30% в втором и третьем периодах на увеличение процентной прибыли положительно влиял и рост величины производительных активов. В связи с уменьшением величины производительных активов в последнем квартале 2008 года его влияние на размер изменения процентной прибыли составило -24%, то есть уменьшило величину последнего.

Изменение показателя достаточности капитала в сторону увеличения во втором квартале оказало незначительное, но все же положительное влияние на увеличение процентной прибыли. Но в третьем квартале наблюдается обратная ситуация: достаточность капитала упала с 0,178 до 0,160, что означает большее увеличение прироста производительных активов по отношению к приросту собственных средств Банка. Уменьшение этого соотношения повлекло за собой сокращение процентной прибыли на 6 480 тыс. руб. или на 15%. Однако в последнем квартале вновь наблюдается увеличение достаточности капитала до значения 0,174 и, соответственно, увеличение процентной прибыли на 21%.

Таким образом, увеличение производительных активов Банка и увеличение прибыльности капитала во всех рассматриваемых периодах положительно сказывались на росте процентной прибыли. А вот отношение величины собственных средств к производительным активам, или достаточность капитала, оказывали как благоприятное влияние, так и наоборот, неблагоприятное. Тем не менее, это не отразилось на равномерном росте самих процентных доходов.

Подводя итог в анализе прибыли ОАО АКБ «Башкомснаббанк», можно отметить следующие моменты. На протяжении всего 2008 года наблюдался рост прибыли с 3 302 тыс. руб. до 27 755 тыс. руб. При этом основной частью расходов и доходов являлись процентные. Процентная прибыль в сумме с прибылью от операций с ценными бумагами на протяжении всего анализируемого периода превышали убытки от неоперационной деятельности. Кроме размера прибыли, постоянно возрастала норма прибыли, т.е. соотношение прибыли и собственных средств. Оказалось, что главным фактором, влияющим и на увеличение размера полученной Банком прибыли и на норму прибыли, является изменение уровня использования активов. А основное влияние на изменение процентной прибыли в Банке оказывает величина прибыльности капитала.

В целом, в динамике доходов, расходов и самой прибыли в течение анализируемого периода наблюдался равномерный рост всех показателей, говорящий об успешной и последовательной коммерческой политике Банка.

1.6 Коэффициентный анализ деятельности банка

Коэффициентный анализ применяется для выявления количественных взаимосвязей между различными группами статей баланса на основе соотношений для оценки конкретных аспектов банковской деятельности. Для коэффициентного анализа используется консолидированная группировка статей баланса, представленная в (Приложении IV в Таблице 7)

В анализируемом периоде объем ликвидных средств Банка имеет нестабильную динамику. Во втором и в четвертом кварталах наблюдается рост ликвидных активов примерно на 17 млн. руб., а в третьем - снижение на 21,3 млн. руб. При этом их удельный вес в активах Банка в первом полугодии был почти 4%, а во втором - чуть меньше 3%.

Стоимость текущих активов при этом росла во втором и третьем кварталах с 2 260 276 тыс. руб. до 3 181 174 тыс. руб., испытывая при этом небольшие колебания удельного веса в общей совокупности активов, а затем упала на 6%. В результате удельный вес текущих активов упал до 59% против примерно 70% в первые 9 месяцев 2008 года. Это активы, которые сравнительно быстро оборачиваются, принося доход. Как правило, в нашей стране на долю этих активов приходится от 55 до 70% всех активов, следовательно, анализируемый банк вполне соответствует общепринятым стандартам.

Величина активов, составляющих вложения и иммобилизацию, за анализируемый период выросла почти вдвое, составив на 01.01.09г. 1 427 438 тыс. руб. При этом также увеличилась доля этих активов в активах Банка с 22,6% до 28,3%.

Динамика прочих активов отличалась нестабильностью, в итоге превысив значение 229 016 тыс. руб. (на 01.04.08г.) более чем в два раза, составив 506 282 тыс. руб. или 10% в объеме совокупных активов на конец года. Такое увеличение данной статьи, как уже было отмечено, во много связано со значительным увеличением средств на корреспондентских счетах в других банках, что связано с поддержанием запаса ликвидности Банка в период обострения кризиса ликвидности на межбанковском рынке в четвертом квартале.

Следует отметить, что объем прочих активов должен быть незначителен и может колебаться в пределах от 0 до 10% от общей суммы активов. Так что величина прочих активов находится на приемлемом уровне.

Пассивы в соответствие с данной методикой составления аналитического баланса стандартно делятся на привлеченные средства и собственные средства.

Объем привлеченных средств имел стабильную динамику роста на протяжении всего анализируемого периода, увеличившись на 32%. При этом удельный вес привлеченных средств в пассивах снизился с 78,2% до 69,1% за счет увеличения доли собственных средств Банка.

Собственные средства выросли не только в абсолютном выражении (с 728 871 тыс. руб. до 1,553,665 тыс. руб.), но и их удельный вес в пассивах также увеличился с 21,6% до 30,8%. Динамика стоимости собственных средств банка достаточно стабильна. Однако при росте объема стержневого капитала его удельный вес в пассивах упал почти на 1%.

В качестве позитивного момента следует отметить рост собственных средств-нетто банка на 113,036 тыс. руб. за период.

Валюта баланса банка за исследуемый период увеличилась на 49%, что говорит о довольно динамичном развитии бизнеса Банка.

1.6.1 Анализ ликвидности

Результаты коэффициентного анализа приведены в Таблице 7.

Коэффициент покрытия характеризует обеспеченность оборотными средствами привлеченных средств банка. Соотношение оборотных и привлеченных средств за анализируемый период изменяется следующим образом: 0,987; 1,052; 1,053; 1,036. Таким образом, соотношение текущих активов и привлеченных средств изменялось в основном в пользу активов. В первом квартале коэффициент покрытия был меньше 1, в остальных - больше 1. Поэтому считается, что данный банк только в 1 квартале не был банком-кредитором.

Норма денежных резервов показывает уровень обеспечения ликвидными средствами счетов до востребования. Значения этого показателя следующие: 2,10; 1,46; 1,36; 1,45. Счета до востребования требуют наличия постоянного лимита остатка свободных средств у банка на случай непредвиденного оттока этого вида депозитных ресурсов. Если этот принцип не соблюдается, то банк попадает в область максимального риска несбалансированной ликвидности. Поддержание нормы денежных резервов примерно на одном уровне говорит об относительной сбалансированности структуры портфеля активов, и характеризует ликвидность банка с положительной стороны.

Таблица 7 - Коэффициентный анализ

Коэффициент трансформации характеризует степень обеспеченности финансовыми накоплениями привлеченных ресурсов. Оптимальным уровнем являются значения 0,1-0,2. В анализируемом банке коэффициент трансформации был ниже и даже во втором и третьем кварталах принимал отрицательные значения. Это говорит о том, что привлеченные средства в Банке не в полной мере обеспечены финансовыми накоплениями.

Таким образом, в целом можно говорить о том, что в части ликвидности Банк испытывает некоторые затруднения. И требуется разработка действий для обеспечения роста показателей ликвидности в дальнейшем.

1.6.2 Анализ устойчивости

Коэффициент надежности показывает уровень обеспеченности собственными средствами привлеченных ресурсов. На протяжении 2008 года этот показатель стабильно увеличивался с 0,276 до 0,446 в связи с тем, что собственные средства-брутто выросли значительнее, чем привлеченные средства.

Коэффициент адекватности капитала характеризует обеспеченность собственных средств - брутто стержневым капиталом. Изменение этого коэффициента происходит в целом по понижающемуся тренду - от 0,53 до 0,33. Таким образом, доля собственного капитала в собственных средствах-брутто падает. Это происходит за счет значительного увеличения доходов Банка, входящих в состав собственных средств-брутто.

Коэффициент маневренности - показатель степени устойчивости за счет возможности управления срочными ресурсами имел следующие значения: 9,60; 5,16; 6,05 и 6,60. То есть наблюдается существенное снижение значения этого показателя, и затем небольшой рост. Это снижение обусловлено увеличением почти в два раза величины депозитов до востребования при наличии не столь значительного увеличения в процентном выражении срочных депозитов. Однако в виду того, что объем депозитов до востребования гораздо ниже объема депозитов, даже значение коэффициента маневренности, равное 5,16, означает отличную степень устойчивости Банка за счет возможности управления срочными ресурсами.

Таким образом, можно сделать заключение о довольно хорошей финансовой устойчивости Банка.

1.6.3 Анализ состояния оборотных средств

Коэффициент состояния собственных оборотных средств характеризует степень вовлечения собственных средств в текущий оборот. Из анализа динамики данного коэффициента следует, что уровень вовлеченности собственных средств в текущий оборот имел в течение 2-4 кварталов положительные значения 0,046; 0,041 и 0,019 соответственно. Однако в первом квартале данный коэффициент был меньше нуля ввиду того, что собственные средства-нетто имели отрицательно значение. Это означает, что в первом квартале активов, отвлеченных из оборота было больше, чем собственных средств-брутто, то есть оборотные активы состояли только из привлеченных средств и не были обеспечены собственными средствами.