Формы обеспечения возвратности банковского кредита

Территориальные банки проводят анализ деятельности своих учреждений исходя из их подчиненности и экономики отдельных регионов с целью определения наиболее выгодного для кредитования сектора экономики и оценки конкурентной среды. В настоящее время происходит укрупнение территориальных банков, основанное на переходе от существующего административно-территориального деления к делению по сложившимся крупным экономико-географическим зонам. Укрупнение позволяет усилить инвестиционный потенциал банков, добиться соответствия между уровнем развития территориального банка и экономическим потенциалом региона, участвовать в крупных региональных программах экономического развития. Это даст новые возможности для совершенствования расчетной сети банка, внедрения современных технологий и средств автоматизации, повышения эффективности управления отделениями и филиалами, активами и пассивами, персоналом банка.

Процесс консолидации и укрепления банковской сети затронет и также отделения и филиалы. Наряду с отделениями и филиалами, которые будут выполнять функции предложения стандартного набора услуг клиентам, будут выделяться специализированные филиалы, ориентированные как на комплексное и индивидуальное обслуживание клиентов, так и на развитие отдельных направлений бизнеса (по обслуживанию крупных корпоративных клиентов, по работе с ценными бумагами, валютой и др.).

Низовым звеном в структуре Сбербанка являются агентства. Они создаются при крупных предприятиях или организациях либо в отдаленных уголках страны, где имеются малонаселенные районы, и выполняют узкий круг операций, например, по выплате заработной платы, приему коммунальных платежей. Поэтому в дальнейшем будут проводиться замена нерентабельных агентств на передвижные операционные кассы, изменение режимов работы агентств с учетом как экономических, так и социальных факторов и др.Таким образом, проведенная в последние годы централизация управления учреждениями Сбербанка обеспечит усиление контроля и координацию работ его структурных подразделений.

Специфическая деятельность Сберегательного банка преимущественно с частными лицами обусловливает формирование его пассивных и активных операций, которые отличаются от операций коммерческих, ипотечных и инвестиционных банков.

Уставный капитал банка равен номинальной стоимости вылущенных им обыкновенных акций. В расчет принимаются как акции, эмитированные при формировании банка для создания капитала, достаточного для его функционирования, так и выпущенные впоследствии с целью наращивания капитала. Наблюдается повышенный интерес к акциям Сбербанка РФ как со стороны российских инвесторов, так и со стороны нерезидентов. Причем размещение обыкновенных акций осуществляется по цене, существенно превышающей номинал. Акции активно покупаются и продаются на вторичном внебиржевом рынке.

Важнейшим источником ресурсов Банка остаются средства частных клиентов, привлеченные во вклады. В 2011 году миллионы частных клиентов воспользовались возможностью хранения и сбережения своих средств в Сбербанке России. К концу года на 269,2 млн. депозитных счетов частных клиентов Банк аккумулировал 1 500,1 млрд. рублей, или 66,0% привлеченных средств. В условиях продолжившейся стабилизации курса рубля особо возросли рублевые сбережения - их доля в общем остатке вкладов физических лиц увеличилась за год до 81,4%.

Хочется отметить, что в будущем работа на рынке сбережений будет осложняться не только из-за возрастающей конкуренции, изменения состава потребителей и роста требовательности клиентов.



Рисунок 2.1.Структура привлеченных средств Сбербанка на 2011 г.

В отчетном году Банк предлагал наиболее привлекательные условия по вкладам на срок более одного года с целью повышения устойчивости вкладов как основы ресурсной базы. Таким образом, за 2011 год Банку удалось нарастить объем долгосрочных депозитов частных клиентов и увеличить их долю в общем остатке вкладов физических лиц с 74,3 до 78,0%.

Рисунок 2.2 - Объем средств физических лиц, млрд. руб.

Тенденция снижения ставки рефинансирования (в начале 2011 года ЦБ РФ снижал ставку с 8,25% до 7,75%), а также замедление темпов инфляции (по итогам 2011 года инфляция составила 5,5%) . Это позволило Сбербанку понизить ставки по кредитам физическим лицам и сделать кредиты более доступными. Одновременно Сбербанк внес коррективы в условия по депозитам в рублях". В результате ставки устанавливаются по принципу «чем дольше срок, тем выше ставка».

Рисунок 2.3 - Объем средств юридических лиц, млрд. руб.

Важной характеристикой деятельности банка является широкая диверсификация депозитов в зависимости от видов групп населения, обслуживающихся в банке, особенно в условиях экономической нестабильности. Учитывая социальную миссию, наиболее благоприятные ценовые условия по вкладам установлены для граждан пенсионного возраста («пенсионный-плюс» и «срочный пенсионный»), а также по вкладам ориентированным на экономически активное население и молодежь -- «подари жизнь». Для них предлагаются новые виды вкладных продуктов, сочетающихся с кредитными и страховыми элементами. Разрабатываются продукты, направленные на удовлетворение потребностей вкладчиков в жилье, крупных покупках, оплате образования, туризма и отдыха. Привлечению и закреплению данной группы клиентов, созданию системы долгосрочного взаимовыгодного партнерства банка и клиента будут способствовать: развитие программ поддержки индивидуальных операций на финансовых рынках; доверительное управление средствами клиента; финансовый консалтинг; брокерское и агентское обслуживание; использование передовых информационных технологий, в том числе и Интернета.

С целью улучшения структуры привлеченных ресурсов и предоставления конкурентоспособных ценовых условий для инвестиций в реальный сектор экономики банк предусматривает расширение операций с корпоративными клиентами. Для индивидуальных предпринимателей и малого бизнеса предлагается стандартный портфель банковских продуктов, доступный во всех регионах России, для средних и крупных компаний банк -- система комплексного обслуживания на основе гибких технологий «клиент -- банк», предусматривающих максимальную адаптацию технологических возможностей банка к требованиям клиента, для бюджетных организаций -- полный набор качественных операций и услуг по минимальным ценам, а также специальные условия, ориентированные на страховые компании и негосударственные пенсионные фонды, региональные биржи.

В частности, для юридических лиц предусматривается выпуск депозитного сертификата представляющего собой именную ценную бумагу, удостоверяющую сумму депозита, внесенного в Сбербанк России, и права вкладчика (юридического лица или предпринимателя без образования юридического лица) на получение по истечении установленного срока суммы депозита и обусловленных в сертификате процентов. Депозитный сертификат выпускается в валюте Российской Федерации. Размер устанавливаемой процентной ставки зависит от суммы, перечисляемой клиентом, и срока размещения денежных средств. Права, удостоверенные именным депозитным сертификатом, передаются в порядке, установленном для уступки требования (цессии).

Все эти операции позволят создать ресурсную основу для расширения активных операций, инвестиций в реальный сектор экономики и снижения собственных процентных рисков.

В качестве основных приоритетов при формировании ресурсной базы банк выделяет: удлинение сроков привлечения средств, снижение общей стоимости ресурсов, оптимизацию структуры привлечения ресурсов по параметрам «цена -- срок -- риск переоценки или досрочного отзыва».

Достаточно важную роль для банка играют финансовые инструменты: векселя, депозитные и сберегательные сертификаты. Они дают возможность клиентам не только разместить на определенное время свои денежные средства, но использовать некоторые из них, в частности, банковские векселя, в качестве средства проведения расчетов. Высокая ликвидность в сочетании с доходностью составляют основное преимущество этих финансовых инструментов. Кроме того, в ряде коммерческих банков указанные ценные бумаги принимают в обеспечение возвратности потребительского кредита, поэтому они приобретают еще одно ценное для сберегателя качество -- становятся залоговой ценностью.

К сожалению, указанные преимущества данных финансовых инструментов в Российской Федерации остаются не распространенными. Расчетные возможности векселей и сертификатов не используются из-за отсутствия общепризнанных эмитентов (кроме Сбербанка), обладающих бесспорной надежностью и разветвленной сетью филиалов, куда можно было бы предъявить указанные ценные бумаги для учета. К тому же у населения и других участников хозяйственного оборота в России нет опыта и традиций использования ценных бумаг для погашения обязательств и совершения платежей. В подавляющем большинстве случаев единственным банком, в который их можно сдать в залог под обеспечение кредита, является банк, их выпустивший. В таких условиях векселя и сертификаты превращаются в обычные вклады на срок.

Активные операции Сберегательного банка представляют собой операции по размещению привлеченных и собственных средств банка в целях получения дохода. При этом поддерживается оптимальное соотношение между тремя основными направлениями деятельности в области размещения ресурсов, такими, как[41]:

- кредитование физических лиц с целью расширения личного потребления, решения жилищных и социальных проблем граждан;

- кредитование, проектное финансирование и вложения в долговые ценные бумаги юридических лиц с целью увеличения объемов инвестиций в реальный ректор экономики;

- инвестиции в государственные ценные бумаги, кредитование и участие в реализации целевых государственных и региональных проектов с целью повышения доходности, ликвидности, снижения валютных и рыночных рисков.

2.2 Основные положения кредитной политики ОАО «Сбербанк»

Рост ВВП в 2011 году по оценке Росстата составил 4,0%, при этом в течение года рост был неравномерным -в III квартале ВВП снизился на фоне чрезмерно жарких погодных условий. Промышленное производство в 2011 году выросло на 8,2%, в основном за счет восстановительного роста в обрабатывающих отраслях (+11,8%). Существенный вклад в рост производства в начале года внесли накопленные запасы и рост потребления, к концу года важным фактором роста стало восстановление инвестиционной активности.

В течение 2011 года произошел перелом инфляционных тенденций. К середине лета инфляция снизилась до уровня 5,5% год к году, но с августа начала быстро расти, закончив год на отметке 8,8% год к году с тенденцией к дальнейшему повышению. Здесь сыграли свою роль как растущие мировые цены на сырьевые и продовольственные товары, так и инфляционный эффект денежной политики, выразившийся в устойчивом росте денежной массы в течение года со средним темпом 31% год к году.

Банк России в первом полугодии продолжил понижение процентных ставок вслед за инфляцией - ставка рефинансирования снизилась с 8,75% в начале года до 7,75% к июню. При этом после возобновления роста инфляции Банк России не стал реагировать изменениями в денежной политике и только один раз, в конце декабря, повысил процентные ставки по депозитам на 0,25 п.п.

В 2011 году в российской банковской системе сохранялись высокие темпы роста привлеченных средств, значительно превосходившие темпы роста кредитов, спрос на которые только начал восстанавливаться. В целом по итогам года средства физических лиц возросли на 31,2%, юридических лиц - на 17,1%, в то время как кредиты физическим лицам увеличились на 14,3%, юридическим лицам - на 12,8%. Темпы роста кредитования в Сбербанке несколько отставали от рынка, в результате чего доли Банка в этих сегментах за год сократились: в кредитах юридическим лицам - с 31,8% до 31,3%; в кредитах физическим лицам - с 32,7% до 31,9%.

Более быстрый приток средств клиентов по сравнению с темпами роста кредитования привел к значительному росту ликвидности на рынке и падению процентных ставок как по банковским кредитам, так и по депозитам. При этом если в первой половине года реальные процентные ставки практически не менялись, то во втором полугодии на фоне роста инфляции реальные процентные ставки по кредитам резко снизились, а процентные ставки по депозитам стали ниже темпа инфляции. В этих условиях банковские кредиты

стали более привлекательными, что стимулировало рост спроса на них со стороны клиентов и привело к некоторому сокращению избыточной ликвидности на рынке к концу года.

В условиях недостаточно высоких темпов роста кредитования в сравнении с притоком средств клиентов банки продолжали активно наращивать портфели ценных бумаг. За год вложения банков в ценные бумаги возросли более чем на треть. Портфель ценных бумаг Сбербанка увеличился гораздо значительнее - в 1,7 раза, что стало основным фактором роста доли Сбербанка в активах банковского сектора с 26,2% до 27,3%.

На фоне достаточной ликвидности банки возвращали Банку России средства, полученные во время кризиса. Доля данных ресурсов в пассивах банков снизилась за год с 4,8% до 1,0%. Сбербанк также принял решение о погашении в мае 20111 года части субординированного кредита Банка России на сумму 200 млрд. руб. Это привело к сокращению доли Банка в капитале банковского сектора по итогам года с 28,6% до 26,4%.

Одновременно банки воспользовались улучшением конъюнктуры мировых финансовых рынков и вновь стали привлекать ресурсы из-за рубежа. Сбербанк также в течение года неоднократно выходил на международные рынки капитала для пополнения ликвидности в иностранной валюте. Общий объем привлеченных в 2010 году средств составил4,75 млрд. долл. США и 400 млн. швейцарских франков.

Высокий уровень рублевой ликвидности Сбербанка, поддерживаемый стабильным притоком средств клиентов, позволил Банку снизить ставки привлечения и, таким образом, сократить свои процентные расходы. В свою очередь, это повлияло на снижение доли Банка на рынке привлечения средств корпоративных клиентов с 17,7% до 16,6%, частных клиентов - с 49,4% до 47,9%.

Таблица 2.1. Доля Сбербанка на различных сегментах финансового рынка:

	2011г.	2010г.
Активы	27.3%	26.2%
Капитал	26.4%	28.6%
Кредиты корпоративным клиентам	31.3%	31.8%
Кредиты частным клиентам	31.9%	32.7%
Средства корпоративных клиентов	16.6%	17.7%
Средства частных клиентов	47.9%	49.4%
Прибыль до налогов из прибыли	39.2%	21.1%



Стабилизация экономической ситуации положительно отразилась на качестве ссудных портфелей банков. Доля просроченной задолженности по кредитам предприятий, возросшая в январе-мае с 5,9% до 6,3%, начала снижаться и к концу года опустилась до 5,1%. Доля просроченной задолженности по кредитам населению стала уменьшаться только в IV квартале и на конец года составила 6,9%, что несколько выше уровня началагода: 6,8%. Снижение темпов роста просроченной задолженности отразилось на динамике резервов по ссудам, рост которых приостановился. За год резервы выросли всего на 4,6% против двукратного роста в 2010 году, а отношение резервов к кредитам снизилось с 9,2%до 8,6%.

Аналогичные тенденции были характерны и для Сбербанка, качество кредитного портфеля которого начало улучшаться. Расходы на создание резервов в сравнении с предыдущим годом существенно сократились (-78%), что стало основным фактором роста прибыли Сбербанка и увеличения его доли в совокупной прибыли банковской системы с 21,1% до 39,2%.

Одним из основных направлений кредитной политики является оценка кредитоспособности заемщика, как способ обеспечения возвратности кредита.

Анализ кредитоспособности заемщика должен основываться на принципах комплексности и системности, объективности, оперативности и рациональности. Комплексность проявляется во всестороннем анализе всех факторов финансово-хозяйственной деятельности, позволяющем провести количественную и качественную оценку кредитоспособности заемщика. Для обобщения данных комплексного анализа и присвоения заемщику класса кредитоспособности целесообразно количественные и качественные показатели сгруппировать в составляющие модули комплексной оценки кредитоспособности заемщика.

В качестве модулей аналитических показателей, в соответствии с которыми должна проводиться комплексная оценка кредитоспособности заемщика можно предложить:

1. Анализ оценка финансовых результатов деятельности организации;

2. Оценка области деятельности организации и рынка выпускаемой продукции;

4. Анализ экономического потенциала организации;

5. Анализ организационно-управленческой базы;

6. Оценка репутации организации и ее менеджеров;

7. Анализ объема, структуры и стабильности денежных потоков;

8. Качество залога.

Основой составления рейтинговых систем является оценка уровня риска. Уровень риска может относиться либо к конкретному кредиту, либо к заемщику в целом. Основной проблемой в данном случае является формулировка показателей оценки риска по модулям. В отечественной практике используются группы количественных и качественных показателей для оценки кредитоспособности заемщика, которые и составляют выше перечисленные модули.

Несмотря на то, что оценочные баллы для каждого из показателей определяются экспертным методом, тем не менее они имеют объективное содержание.

Основная проблема рейтинговой оценки - сделать максимально объективной оценку уровня риска, т.е. разработать систему показателей в полной мере позволяющую сделать обоснованный выбор класса кредитоспособности заемщика. Из всей системы показателей наиболее значимыми является финансовые показатели. Для расчета финансовых показателей, используемых при оценке кредитоспособности клиента, специалисты банка используют следующую информацию:

а) Бухгалтерский баланс, отчет о прибылях и убытках (годовой, квартальный, отчетность за месяц)

б) Данные по структуре запасов товарно-материальных ценностей, дебиторская и кредиторская задолженность;

в) бизнес-план предприятия;

г) планы маркетинга, производства;

Данная методика не использует порядок присвоения рейтингов (весов) показателям, характеризующим кредитоспособности заемщика, что исключает возможность манипулировать частными значениями отдельных показателей.

Расчет комплексного показателя рекомендуется проводить с использованием метода геометрической средней. Формула имеет вид:

(2.1

Таблица 2.2. Группа показателей, составляющих модули комплексной оценки кредитоспособности заемщика.

Наименование модуля	Количественные и качественные показатели оценки кредитоспособности	Шкала оценки
1	2	3
1. Анализ и оценка финансовых результатов деятельности организаций	Срочная ликвидность: - свыше 70%; -от 50-70%; - менее50%. Рентабельность активов: -свыше 40%; -от 15 до 40% -Менее 15%	3 2 1 3 2 1
2. Оценка области деятельности организации и рынка выпускаемой продукции	Сегмент и доля рынка: -организация является лидером; -организация имеет среднюю долю рынка; -незначительная доля рынка. Конкурентная среда: - низкая конкуренция (до 5 организаций); - средняя (от5 до 10 орг.); -ощутимая конкуренция (от 10 и выше). Уровень цен: -соответствуют рыночным, оптимальная ценовая стратегия; - цены соответствуют, но отсутствует собственная ценовая стратегия; - цены выше рыночных, обоснованность цен отсутствует	3 2 1 3 2 1 3 2 1
3. Анализ экономического потенциала организации	Производительность труда -высокая; -средняя; - ниже среднерыночной. Коэффициент износа активной части основных средств: -менее20%; от 20-50%; -более50%. Уровень инновационной активности и т.д.	3 2 1 3 2 1
4. Анализ организационно-управленческой базы	Качественный состав акционеров. Текучесть кадров. Организационная структура -соответствует бизнесу; -имеются недостатки; -не соответствует условиям функционирования. Система бухгалтерского учета и внутрихозяйственного контроля.	3 2 1 3 2 1 3 2 1 3 2 1
1	2	3
5.Оценка репутации организации и ее менеджеров	Кредитная история организации -заемщика: - положительная по всем предыдущим обязательствам; - имеются несущественные нарушения; - негативная кредитная история. Оценка организации топ-менеджмента: - высокий авторитет и профессионализм; - хорошие профессиональные качества, но небольшая известность; - неизвестные в бизнесе лица, без опыта работы.	3 2 1 3 2 1
6. Анализ объема, структуры и стабильности денежных потоков в организации.	Равномерность поступления и расходования денежных средств. -потоки равномерные; -производство имеет сезонный характер; -отсутствует равномерность. Показатели структуры денежного потока организации: - сальдо от всех видов деятельности положительное. Обязательства покрываются доходами от операционной деятельности. -сальдо положительное только от операционной деятельности -сальдо от операц., финансовой и инвест. Деят. недостаточно для покрытия обязательств	3 2 1 3 2 1
7. Обеспечения возвратности банковских ссуд; взаимоотношения с заемщиком	Качество залога: - достаточный залог высокой ликвидности; - достаточный залог, но ограниченной ликвидности; - недостаточный залог невысокого качества. Взаимоотношения с заемщиком: - великолепные отношения в прошлом с заемщиком. - ограниченные отзывы, негативной информации нет. - неблагоприятные отзывы.	3 2 1 3 2 1

При этом для анализа используются данные, по меньшей мере, за три последних отчетных периода, предшествующих периоду обращения заемщика к кредитору в целях получения кредита.

Определение класса кредитоспособности заемщика в соответствии с интервалом балльных значений можно представить в виде таблицы 2.3

Таблица 2.3. Оценка кредитоспособности заемщика

Класскредитоспособности	Наименование	Интервал балльных знач.	Класс кредитоспособности с учетом класса обеспечения
I	Высокая кредитоспос.	от 3 до 2,71	Клиент высокой кредитоспособности имеет безупречную кредитную историю, предоставлено обеспечение 1-ой категории
II	Хорошая кредитоспос.	от 2,70 до 2,00	Заемщик может иметь некоторые трудности с выполнением кредитных обязательств, кредитный риск невысок, представлено обеспечение 2-го класса.
III	Удовлетворительная кредитоспособность	от 1,99 до 1,68	Кредитный риск высок, но принятие риска возможно имеющимися перспек. улучшения осн. показателей. Обеспечение может иметь проблемы с реализацией.
IV	Некредитос. заемщик	от 1,67 до 1,00	Заемщик, неспособный к выполнению кредитных обязат., залог низкой ликвидности

Построение верхнего и нижнего интервала балльных значений основано на следующих предположениях:

I - все показатели имеют по шкале оценок 3 или 25% могут принять значение 2.

II - не более 25% показатели примут оценочное значение равное 2 остальные 3 или все показатели примут значение равное 2.(значение 1 отсутствует)

III - нижняя граница обусловлена предположением, что 25% показателей равно 1, а остальные 75% значение 2.

IV - нижняя граница при условии, что все показатели равны 1 балл.

Используя результаты оценки кредитоспособности заемщика, банк имеет возможность принимать решение о лимите кредитования клиентов.Для объективности принятия решения, специалисты банка, при определении лимитов кредитования используют критерий - объем бизнеса клиента. В качестве такого показателя выступает общая выручка клиента или обороты предприятия через банк за конкретный срок. Количественно установленная величина бизнеса корректируется на коэффициенты исходя из анализа кредитоспособности заемщика с учетом фактора обеспечения кредита, что и является лимитом кредитовании одного заемщика ( исходя из объема бизнеса между банком и клиентом).

К основным достоинствам методике комплексной оценки кредитоспособности заемщика можно отнести: многогранность, отсутствие дублирования показателей, возможность автоматизации данной методики, а также возможность контролировать общий объем риска и индивидуальный подход к конкретному заемщику.

В соответствии с положением Банка России № 254-П «О порядке создания и регулирования резерва на возможные потери по ссудной и приравненной к ней задолженности» выделяются две группы качества обеспечения, деление обеспечения на которые происходит на основании 1-й категории -- степень ликвидности. Особенностью документа является то, что перечень видов обеспечения 1-й категории качества законодательно закреплен и не может быть расширен. В основе отнесения обеспечения ко 2-й категории качества лежит большее количество критериев, в том числе:

· степень ликвидности;

· степень стандартности - обеспечение в виде залога будет отнесено ко 2-й категории качества только при наличии устойчивого рынка указанных предметов залога и (или) иных достаточных оснований считать, что соответствующий предмет залога может быть реализован в срок, не превышающий 180 календарных дней с момента возникновения основания для обращения взыскания;

· качество оформления юридических документов - вся юридическая документация в отношении залоговых прав кредитной организации оформлена таким образом, что в ней не содержится условий, препятствующих реализации залоговых прав;

· финансовое состояние третьей стороны, в качестве которой выступает поручитель, эмитент (при залоге ценных бумаг), залогодатель, страховая компания.[32]

В соответствии с данным положением представим классификацию видов обеспечения по категориям качества:

1. К обеспечению I категории качества относится:

а) залог, если в качестве предмета залога выступают:

· котируемые ценные бумаги государств, имеющих инвестиционный рейтинг не ниже ВВВ по классификации Standard & Poor's (S&P) и/или не ниже аналогичного по классификациям Fitch IBCA, Moody's1, а также ценные бумаги центральных банков таких государств;

· облигации Банка России;

· ценные бумаги, эмитированные Министерством финансов РФ;

· векселя Министерства финансов РФ;

· котируемые ценные бумаги, эмитированные третьими юридическими лицами с инвестиционным рейтингом не ниже ВВВ по классификации S&P и/или не ниже аналогичного по классификациям Fitch IBCA, Moody's;

· собственные долговые ценные бумаги банка (не акции), срок предъявления которых к платежу превышает срок погашения обязательств заемщика по ссуде, либо со сроком «по предъявлении», если указанные бумаги находятся в закладе в банке;

· векселя, авалированные и/или акцептованные Российской Федерацией, Банком России, правительствами и центральными банками «развитых стран» в части суммы, обеспеченной авалем или акцептом;

· аффинированные драгоценные металлы в слитках (золото, серебро, платина и палладий);

б) гарантии и поручительства, если они выданы:

· гарантии Российской Федерации;

· гарантии Банка России;

· гарантии Правительства и Центральных Банков стран из числа группы развитых стран;

· поручительства юридических лиц с инвестиционным рейтингом не ниже ВВВ по классификации S&P и/или не ниже аналогичного по классификациям Fitch IBCA, Moody's;

2. К обеспечению II категории Банк России относит:

· залог ценных бумаг, допущенных к обращению на открытом организованном рынке или через организатора торговли на рынке ценных бумаг (РЦБ) РФ, а также на открытом организованном рынке или через организатора торговли на рынках стран, входящих в «группу развитых стран»;

· залог ценных бумаг, эмитированных третьими юридическими лицами, имеющими рейтинг не ниже ССС по классификации S&P и/или не ниже аналогичного по классификациям Fitch IBCA, Moody's;

· залог векселей, авалированных и/или акцептованных юридическими лицами, имеющими инвестиционный рейтинг не ниже ВВВ по классификации S&P и/или не ниже аналогичного по классификациям Fitch IBCA, Moody's, в части суммы, обеспеченной авалем или акцептом;

· залог ценных бумаг, эмитированных кредитными организациями -- резидентами РФ и банками стран, входящих в «группу развитых стран», если данные бумаги не могут быть отнесены к обеспечению I категории качества, а финансовое положение эмитентов оценивается как хорошее;

· залог эмиссионных ценных бумаг юридических лиц, если рентабельность капитала указанных лиц за последний год составляет не менее 5%, а их финансовое положение оценивается как хорошее и отсутствуют какие-либо признаки его ухудшения, -- в размере до 50% подтвержденной аудитором величины капитала (чистых активов) этих юридических лиц;

· залог земельных участков, предприятий, зданий, сооружений, квартир и другого недвижимого имущества и/или оборудования, сырья, материалов, готовой продукции, товаров при наличии устойчивого рынка указанных предметов залога и/или иных достаточных оснований считать, что соответствующий предмет залога может быть реализован в срок, не превышающий 180 календарных дней с момента возникновения основания для обращения взыскания на залог при условии, что вся юридическая документация в отношении залоговых прав банка оформлена таким образом, что в ней нет условий, препятствующих реализации залоговых прав, а так же при условии, что указанный предмет (предметы) залога застрахован залогодателем в пользу банка, принявшего его в качестве залога по ссуде (ссудам). Финансовое положение страховой компании, предоставляющей страховой полис, должно оцениваться как хорошее.

При истечении 180 дней с момента возникновения оснований для обращения взыскания на залог обеспечение учитывается только частично:

· в течение срока до 270 календарных дней сумма обеспечения принимается в размере не более 70% от текущей оценки его стоимости;

· в течение срока свыше 270 дней до 365 дней сумма обеспечения принимается в размере не более 50% от текущей оценки его стоимости; По истечении 365 дней с указанного момента обеспечение вообще перестает приниматься в расчет.[6]

С учетом вышеуказанных категорий качества обеспечения определяется минимальный резерв на возможные потери по следующей формуле:



(2.2)

где РР - расчетный резерв на возможные потери (устанавливается в соответствии с процентом по категории качества ссуды);

К - коэффициент, учитывающий категорию качества обеспечения (для первой категории качества он равен 1, а для второй - 0,5);

Об - стоимость обеспечения;

Д - величина основного долга.

Если произведение коэффициента, учитывающего категорию качества обеспечения и стоимости обеспечения больше величины основного долга, то минимальный резерв на возможные потери не создается.

Таким образом, среди модулей комплексной оценки кредитоспособности заемщика выделяют обеспечение возвратности банковских ссуд, данный модуль включает в себя показатели качества залога и взаимоотношения с заемщиком, которые оцениваются по шкале от 1 до 3. Модуль обеспечение возвратности банковских ссуд при расчете комплексного показателя имеет такой же вес, что и остальные модули оценки кредитоспособности заемщика. После расчета комплексного показателя оценки кредитоспособности заемщика определяется класс кредитоспособности в соответствии с интервалом балльных значений и с учетом категории качества обеспечения. Используя результаты оценки кредитоспособности заемщика, банк принимает решение о лимите кредитования.

Формирование минимального резерва на возможные потери, определяемого с учетом категории качества обеспечения является важным мероприятием при минимизации негативных последствий кредитного риска. Что касается систему критериев качества, лежащую в основе отнесения обеспечения к той или иной категории качества, то мы считаем ее недостаточной, поскольку она не отражает специфики конкретного банка и не может объяснить, почему в одном банке определенное имущество принимается в залог и является достаточным обеспечением, а другой банк не работает с таким залогом, поэтому в следующей главе мы предложим усовершенствованную модель системы критериев качества обеспечения.

2.3 Анализ обеспеченности кредитного портфеля ОАО «Сбербанк»

В 2010 году на фоне укрепления курса рубля и негативных инфляционных ожиданий инвесторов усилилась тенденция роста валютных кредитов. Часть долгосрочных валютных кредитов была взята клиентами на цели рефинансирования их долгов за рубежом. Доля кредитов в иностранной валюте в портфеле Сбербанка по итогам года возросла с 20,4% до 22,3%.

В структуре кредитного портфеля Сбербанка по срокам наиболее востребованы клиентами были среднесрочные валютные кредиты на срок от 3 до 5 лет - их доля в валютном портфеле возросла за год с 35,7% до 40,1%.

В отношении рублевых кредитов высоко востребованными по-прежнему остаются среднесрочные - от 1 года до 3 лет - заимствования для финансирования текущей деятельности или рефинансирования ранее взятых обязательств: на них приходится около трети всех рублевых кредитов. Большим спросом в отчетном году пользовались рублевые кредиты на срок от 3 до 5 лет - их доля в рублевом портфеле возросла с 17,3% до 20,8%.

Таблица 2.4. Структура кредитного портфеля по срокам кредитования

	рубли	валюта
%	1 янв'11	1 янв'10	1 янв'11	1 янв'10
до года	19.8	21.9	6.8	7.8
1-3 года	32.6	32.9	14.7	14.9
3-5 лет	20.8	17.3	40.1	35.7
более 5 лет	26.8	27.9	38.4	41.6
Всего	100.0	100.0	100.0	100.0



Динамика кредитного портфеля

В 2011 году Банк существенным образом упростил предоставление всех видов кредитов, оптимизировав процессы их оформления, выдачи и сопровождения, в том числе за счет применения электронного документооборота. Таким образом, трудозатраты Банка при выдаче кредитов постепенно сокращались, что позволило дважды в течение года снизить процентные ставки по кредитам, а также принять беспрецедентное для российского рынка решение об отмене комиссий по операциям кредитования физических лиц.

На фоне постепенного восстановления рынка розничного кредитования и ценовой политики Банка объемы выдачи кредитов в течение года возрастали и, начиная с марта, стабильно превышали объем погашений. Совокупный объем выданных в 2010 году кредитов физическим лицам составил 737 млрд. руб., что превысило показатель 2010 года в 1,8 раза. Наибольший объем кредитов - 99,5 млрд. руб. - выдан клиентам в декабре 2011 года в период проведения акции по предоставлению кредитов в рамках «Кредитной фабрики» по сниженным процентным ставкам. Это явилось абсолютным максимумом месячной выдачи кредитов населению за всю историю Банка.

Таблица 2.5. Динамика кредитного портфеля физических лиц в разрезе кредитных продуктов:

	1 янв'11	1 янв'10
	остаток, млрд руб.	доля, %	остаток, млрд руб.	доля, %
Потребительские кредиты	621.6	47.8	555.1	47.5
Жилищные кредиты	600.0	46.1	514.2	43.9
«Автокредит»	79.7	6.1	100.3	8.6
Всего	1 301.3	100.0	1 169.6	100.0

Таблица 2.6. Структура просроченной задолженности по предоставленным кредитам

	Динамика, тыс. рублей	Структура, %
	01.01.10	01.01.11	01.01.12	01.01.10	01.01.11	01.01.12
Негосударственным ком. организациям	322 949,00	490 221,00	21 512 582,00	22,00	9,217	73,799
Индивидуальным предпринимателям	4,00	1,00	381,00	0,00	0,00	0,001
Гражданам	1 144 754,00	4 828 412,00	7 636 913,00	78,00	90,783	26,20
ИТОГО	1 467 707,00	5 318 634,00	29 149 876,00	100	100	100

Наиболее проблемными заемщиками для банка являлись до 01 января 2011 года физические лица, хотя банк проводит жесткую политику в области своевременного погашения существующей задолженности, уровень просрочки по данной категории заемщиков достаточно высок. По итогам 2011 года просроченная задолженность граждан-заемщиков сократилась в 3,5 раза по сравнению с итогами 2010 года, но увеличился просрочка задолженность негосударственных коммерческих организации в 8 раз по сравнению с 2010 годом.

Работу по сокращению объема задолженности нужно начинать на предварительной стадии оценки заемщика - до того момента, когда банк начнет выдавать кредит. Начинать реагировать на возникновение задолженности у заемщиков необходимо как можно раньше. Основные усилия служб безопасности, а также служб кредитного мониторинга нужно направлять именно на эту стадию. О внесудебной реализации залогового и других мерах по взысканию можно говорить после того, как заемщик вышел на просрочку.

Выделяется три группы понятия:

1.Просроченная задолженность в понимании действующего банковского законодательства;

2.Безнадежная просроченная задолженность - уже объявленное банкротства и судебные иски;

3.Проблемная задолженность - работающее предприятие попало в затруднительную ситуацию, но имеется надежная репутация и залоги.

К обеспеченным кредитам КБ Сбербанка относят кредиты: жилищные, автокредиты, ипотека и др.( Приложение 1), из них кредиты обеспеченные залогом, застрахованные и т.д. (Рисунок 2.7)

Рисунок 2.7. Обеспеченные кредиты Сбербанка за 2010г.(%)

Данные рисунка 2.7. показывают, что кредиты обеспеченные залогом на конец 2010года составили 52,1%, кредиты обеспеченные гарантией 3-х лиц составили 22,3%, застрахованные кредиты составили 15,7% и самый маленький процент составили кредиты обеспеченные имуществом 3-х лиц. Это говорит о том , что КБ Сбербанк предлагал наиболее выгодные условия по выдачи кредитов обеспеченных залогом.

Рисунок 2.8. Обеспеченные кредиты Сбербанка за 2011г.(%)



В отчетном году Банк по сравнению с 2010 годом предлагал наиболее привлекательные условия по выдачи кредитов под обеспечение с целью повышения устойчивости кредитования как основы ресурсной базы. Таким образом, за 2011 год Банку удалось нарастить объем кредитов обеспеченных залогом и увеличить их объем с 53,1 до 55%.



3. Проблемы обеспечения банковских кредитов и пути развития форм возвратности кредита

3.1 Проблемы обеспечения возвратности банковских кредитов

С увеличением объема кредитования в РФ неизбежно растет объем и невозвращенных займов в кредитном секторе. Пока происходил приток иностранных инвестиций состояние местных валют не вызывало тревоги. Все это прождало эйфорию на фондовом рынке, в отрыве от реальности банки направо и налево раздавали кредиты. Почти на каждом шагу можно было увидеть рекламу сходного характера: «кредит за 30 минут», «только позвоните и деньги уже у вас в кармане», газеты так же заманивали различными предложениями о ссудах, причем в некоторых банках достаточно предъявить лишь паспорт и кредитная карта уже в ваших руках.

Одни кредиты навязывали, другие с удовольствием ими пользовались. Деньги были дешевыми и доступными. Но все не так безоблачно. Чрезмерное наращивание кредита может представлять собой угрозу, так как нередко заканчивается резким сокращением их объемов и последующими шоками для финансового и реального сектора экономики. По данным МВФ, за последние 30 лет 75% кредитных бумов в развивающихся экономиках сопровождались банковскими кризисами, а 85% девальвациями национальных валют.

По официальным подсчетам ЦМАКП, общая доля просроченных ссуд составила на кредиты гражданам 4,3%, предприятиям 2,1% всех взятых ссуд, что же касается ипотечного кредитования то почти 8%, а к концу 2010 года по оценкам специалистов «Сбербанка» ожидается проблемные кредиты по ипотеке составят примерно 12%. Из этого следует, что в абсолютном выражении дыра в банковских балансах составит 300-400 млрд. руб. При этом предприятия, стремясь растянуть процесс взыскания долгов и тем самым отсрочить своё банкротство, грамотно используют все юридические возможности. Они пытаются оспорить заключенные с банками кредитные договоры, обращаясь в суд со встречными исками к банку-кредитору. Надеждой на скорое восстановление в том числе являются и заверения правительства, согласно которым проблема кредитования российской экономики будет преодолена в основном в ближайшие полгода - год. В подтверждение этого, начиная с октября 2009 года, правительство регулярно «вливает» в российский банкинг денежные средства (по некоторым данным, уже без малого триллион рублей) с четкой целью - довести их до предприятий. И обещает, что процесс этот будет продолжаться, пока ситуация не нормализуется. Конечно, касается это далеко не всех предприятий, а только тех, что являются наиболее перспективными для отечественной экономики, а также обеспечивают экономическую и оборонную безопасность страны. Также государство заявляет, что готово поддерживать их напрямую, выкупая привилегированные акции или облигации закредитованных компаний, входя в уставной капитал обремененных долгами предприятий.

Кроме предприятий, крупным неплательщиком стало население. В последние годы этот сегмент рынка был очень привлекателен для банков, так как доходность этого кредитного портфеля по сравнению с кредитованием юридических лиц значительно выше из-за большего риска и составляла 25-30 %.

Самый большой уровень невозвратов наблюдался в сегменте экспресс-кредитования - самого доходного для банков. Поэтому практически все банки в настоящий момент просто прекратили выдачу этих кредитов. В меньших объемах, но также растут невозвраты по автокредитам и по ипотечным кредитам.

Причины невозврата долгов разные. Самой очевидной является резкое снижение доходов населения из-за экономических трудностей на производствах, в результате которых предприятия либо закрываются, либо сокращают штаты своих сотрудников, при этом резко уменьшая оставшимся заработную плату. Иногда невозвраты связаны напрямую с финансовой безграмотностью заемщиков. Желая получить кредит на покупку того или иного продукта, они неправильно оценивают свои финансовые возможности. При этом многие граждане заблуждаются, думая, что его долг будет прощен, аннулирован. Но это не так, ведь возврат долга - это обязанность заёмщика, а уклонение от уплаты является преступлением. Многие банки с целью максимального возврата своих денег и в то же время для сохранения лояльных отношений с клиентами идут навстречу своим заемщикам.

При этом требуется доказать документально, что они попали в трудное финансовое положение не по своей воле. Сотрудники банков стараются донести до населения, как правильно действовать, если человек потерял работу и не может заплатить по кредиту. Они разъясняют, что первое, что он должен сделать - это максимально быстро и открыто обсудить ситуацию с банком (лучше в письменном виде, чтобы не возникло недопонимания). Если банк видит, что клиент сам желает выйти из этой трудной ситуации, то он поможет найти для обеих сторон приемлемый вариант - реструктурировать долг, взимая только процентные платежи, изменить график платежа, уменьшить сумму ежемесячных платежей, либо снизить величину аннуитентного платежа и увеличить срок кредита, - это зависит от перспектив должника найти работу.

Еще одной причиной невозвратов является то, что большой рост рынка потребительского кредитования привлек большое количество мошенников. Некоторые банки оценивают их долю в общем кредитном объеме в 20-25%. Потенциальный заёмщик умышленно искажает персональные данные с целью получения кредита. Мошенники могут действовать достаточно умно: выплатить один кредит, второй взять на более крупную сумму и потом исчезнуть. Также серьёзной угрозой для банков является мошенничество, совершаемое преступной группой лиц.

Сейчас особенно страдают от невозврата таких мошеннических кредитов те банки, которые не проводили антирисковые мероприятия в угоду текущему финансовому результату, гнались за объёмом, а не качеством кредитов, не принимая во внимание последующую ликвидность портфеля. Кризис ликвидности подтвердил необходимость ответственного подхода к кредитованию со стороны банков.

Правильная оценка кредитоспособности заёмщика и, соответственно, справедливая цена кредитного продукта - это залог уверенности в возврате кредитованных денежных средств, а, следовательно, эффективной работы банка. В этом смысле, кризис принес оздоравливающий эффект, обозначив проблемы и узкие места банковской системы. Слабые банки не выжили, а оставшиеся стали более ответственно относиться к кредитованию физических и юридических лиц, выбирая более надежных заёмщиков. В итоге розничные кредитные портфели банков должны стать более качественными, и это снизит темпы роста просроченной задолженности. Каким же образом банки усиливают свою работу по оценке кредитоспособности своих клиентов? Во-первых, банки внедряют и совершенствуют механизмы управления кредитными рисками. Появляются бюро кредитных историй, как один из важнейших звеньев при анализе кредитных рисков. При этом главные инструменты - это аналитика и программное обеспечение, то есть возможность автоматизировать и централизовать контроль и анализ данных потенциальных клиентов. Во-вторых, для этой еще относительно новой деятельности банка требуется найти грамотные кадры, в коих в данный момент отмечается острая нехватка.

Решать проблему невозврата кредитов банки либо пытаются силами собственной службы безопасности, либо все чаще используют такой инструмент возврата долгов, как перепродажа части кредитного портфеля другому кредитору или коллекторскому агентству. Коллекторами зачастую работают юрисконсульты, консультируя должников с юридической стороны, давая ссылки на законы направленные на наказание злостных неплательщиков, кредиторов. Некоторые банки считают, что нужно проявлять осмотрительность в отношении привлечения внимания подрядчиков к взысканию платежей, а вместе с тем едва ли какой-то банк захочет тратить время на работу по кредитам с низкой вероятностью взыскания.

Даже сегодня найдутся инвесторы заинтересованные в приобретении портфелей Российских проблемных долгов. Продажа такого портфеля с безотлагательным расчетом наличными очистить бухгалтерский баланс банка, и позволит высвободить время сотрудников отдела «розничного кредитования».

Зачастую частые звонки, посещения и письма всетаки оказывают благополучное воздействие на должников, и те погашают свои долги. Но случаются ситуации, когда заемщик действительно находится в трудном финансовом положении, тогда коллекторные агентства составляют с должником график платежей, в зависимости от финансовых возможностей должника. Попадаются так же и «крепкие орешки», которых не звонками, не уговорами невозможно склонить к оплате кредита. В этом случае дело передается в суд по месту жительства должника. Таким образом, проблема обеспечения возвратности кредитов решается любыми доступными и законными способами - от предварительного отбора надежных потенциальных заёмщиков с целью повышения качества кредита до взыскания задолжности через суд.

В докризисной банковской практике России именно залог как способ обеспечения кредита являлся одним из самых распространенных

Рассмотрим оптимальную структуру портфеля обеспечения (таблица. 3.1).[31]

Таблица 3.1. Пропорции диверсификации портфеля обеспечения

Вид залога	Направления диверсификации	Доля в портфеле обеспеч., %
Недвижимость, итого В том числе: офисная торговая жилая	По назначению недвижимости	30-40 30 45 25
Залог ценных бумаг В том числе векселя банка-кредит.	По компаниям эмитентам, по видам ценных бумаг	20 5-7
Залог транспорт. средств		10
Залог товаров в обороте	В завис. от типа залож. товаров	30
Прочие виды залога		10

Представляется, что доля залога недвижимости не должна превышать 30-40%. Более значительная доля нежелательна, поскольку залог недвижимости в отличие от других видов залога имеет достаточно длительный процесс обращения взыскания.

В структуре заложенной недвижимости по ряду причин целесообразно преобладание коммерческой недвижимости. Во-первых, потому что жилую недвижимость сложнее оформлять в залог (например, необходимо согласие органов опеки и попечительства на залог, если в квартире прописан несовершеннолетний ребенок), а также значительно выше риски в связи с особенностями законодательства (например, невозможность выселения бывших собственников, если у них отсутствует альтернативная недвижимость). Во-вторых, жилая недвижимость имеет ограниченный спрос, и сроки ее реализации могут быть значительными.

Спрос на коммерческую недвижимость значительно выше, особенно он возрос в последнее время, что обусловлено высокими темпами роста торгового оборота, индустрии развлечений, девелоперской деятельности. Кроме того, офисная недвижимость может быть использована и для нужд банка, например для создания и расширения филиальной сети. Таким образом, для универсального банка целесообразно иметь следующее соотношение недвижимости в структуре портфеля: 25% - жилая; 30 - офисная, 45% - торговая.

Наличие в структуре обеспечения ценных бумаг целесообразно только в том случае, если операции с ними занимают не менее 15% в структуре активов банка. В данном случае банк уже обладает необходимой инфраструктурой для работы с таким залогом, в штате есть высококлассные специалисты, способные оценить состояние рынка, перспективы и направления его развития. Они могут предложить и обосновать величину вариационной маржи по конкретной ценной бумаге. Именно при этих условиях использование залога ценных бумаг целесообразно, т.е. будет отвечать основной цели; способствовать снижению риска невозврата кредита. Вместе с тем доля данного обеспечения должна быть ограничена. Ведь помимо стандартных рисков оно подвержено еще и рыночным рискам, и прежде всего рискам, непосредственно связанным с рынком ценных бумаг, темпами его роста и падения. В истории развития рынка ценных бумаг России есть прецеденты, когда в течение одного дня рынок падал более чем на 1/3. Учитывая изложенное, оптимальной представляется доля ценных бумаг в структуре обеспечения не более 20%. В целом это находит подтверждение на практике. Так, в структуре портфелей обеспечения более чем 30 обследованных банков, входящих в первую сотню по величине чистых активов, доля ценных бумаг не превышает 18%. Необходимо еще раз подчеркнуть, что столь значительная доля ценных бумаг в структуре обеспечения целесообразна лишь в случае достаточно высокой активности банка по операциям с ценными бумагами. В противном случае банку целесообразно ограничить данный вид залога в структуре портфеля обеспечения исключительно залогом собственных векселей. Учитывая схемный в большинстве случаев характер подобных кредитов, доля векселей в портфеле обеспечения должна быть менее значительной, например 5-7%. Данная величина получена экспертным путем, в том числе на основе проведенного обследования банков.

Обеспечение в виде залога транспортных средств представляется достаточно интересным, особенно с учетом текущих продаж автомобилей и действующих условий кредитования. Авансовый платеж при приобретении транспортного средства играет роль залогового дисконта, а ежемесячное погашение кредита позволяет достаточно быстро амортизировать кредит. В случае непогашения кредита банк может оперативно принять решение о продаже заложенного автомобиля. Процедура реализации залога в данном случае менее затратна, а привлекательная цена реализуемого транспортного средства позволяет в достаточно короткие сроки заключить договор купли-продажи и за счет вырученных средств погасить просроченный кредит. И все же, учитывая возможные сложности, связанные с реализацией залога, в случае недобросовестности и злого умысла заемщика целесообразным представляется доля данного вида залога в пределах 10%.