Управление финансовым состоянием предприятия

9760

4. Платежи в бюджет (НДС, налог на прибыль)

36120

5. Общепроизводственные расходы

334200

6. Сумма погашения платежей

11875

7. Плата за кредит

1140

Всего расходов

666640

Остаток денежных средств

267330

По данным таблицы 13, видно, что предприятие ТОО «Агрофирма Курма» располагает значительными «чистыми» поступлениями, что говорит о безусловной окупаемости проекта за предложенный срок. Анализ плана банковского кредита показывает, что за весь период освоения проекта, предприятие ТОО «Агрофирма Курма» будет иметь свободные средства для пополнения основных средств и формирования накопления капитала, достаточного не только для погашения платежей, но и для создания возможности увеличения личного потребления учредителей и работников предприятия. В результате реализации проекта закупа комбайнов на условиях банковского кредита предприятие ТОО «Агрофирма Курма» эффективно привлечет заемные средства, поскольку предприятие уже начнет использовать имущество для производственных целей раньше, чем осуществит его выкуп.

Заключение

В условиях рыночной экономики объективная оценка предприятия приобретает весьма актуальное значение, т. к. от ее обоснованности зависит достоверность и реальность информации, представляемой заинтересованным лицам. Наиболее часто в практике оценка используется при составлении финансового отчета предприятий всех типов и форм собственности для предоставления их владельцам полной информации об истинном финансовом положении и перспективах предприятия.

Оценка финансового состояния представляет собой действия для формирования представления о реальном финансовом состоянии предприятия, которые включают логический анализ отчетности, а также количественный анализ, построенный на расчете финансовых коэффициентов (ликвидности, оборачиваемости активов, структуры капитала и обязательств).

Финансовое состояние предприятия представляет собой отражение финансовой устойчивости предприятия на определенный момент и обеспеченности его финансовыми ресурсами для непрерывного процесса работы и своевременного погашения своих долговых обязательств.

Для оценки финансового состояния предприятия применяются методы финансового анализа, который представляет собой процесс, основанный на изучении данных о финансовом состоянии и результатах деятельности предприятия в прошлом с целью оценки перспективы его развития.

Анализ структуры имущества предприятия, источников формирования имущества, анализ показателей ликвидности, платежеспособности позволяет выявить, насколько эффективно предприятие использует свои средства. Умение правильно их исчислять, анализировать и определять влияние различных факторов на изменение их уровня позволит полнее выявить резервы повышения эффективности производства, разработать рекомендации по устранению выявленных недостатков, оздоровлению и укреплению его финансового положения.

В дипломной работе была проведена оценка финансового состояния на материалах предприятия ТОО «Агрофирма Курма», которое является юридическим лицом в соответствии с законодательством Республики Казахстан, имеет самостоятельный баланс, банковские счета, может от своего имени приобретать и осуществлять имущественные и личные неимущественные права. Основной деятельностью анализируемого предприятия является ведение строительно-монтажных работ, строительное проектирование и конструирование, архитектурное проектирование зданий и сооружений.

По результатам оценки финансового состояния можно сделать следующие выводы:

- состояние финансовой устойчивости предприятия можно охарактеризовать, как удовлетворительное, потому, что показатели финансовой устойчивости положительные, принимают значения ниже рекомендуемых. Показатели ликвидности и платежеспособности также имеют устойчивую тенденцию к повышению, и их значение на 2007 год выше нормативных показателей;

- значение коэффициента утраты платежеспособности больше 1 означает наличие у предприятия возможности не утратить платежеспособность в течение ближайших трех месяцев;

- ликвидность предприятия «Агрофирма Курма» характеризуется следующими соотношениями: величина коэффициента текущей ликвидности увеличивается к концу 2007 года, что связано с увеличение оборотных средств в сравнении с ростом краткосрочных обязательств;

- деловая активность предприятия имеет удовлетворительные значения показателей: оборачиваемость активов на предприятии характеризуется уменьшением в сравнении с предыдущим годом: - на 93 дней увеличился период оборота оборотных средств предприятия;

- динамика показателей эффективности деятельности предприятия характеризуется следующим. В 2007 году рентабельность реализованной продукции составила 6 %, капитала 6 %, текущих активов - 8 %, а совокупных активов - 5 %.

Результаты оценки следующие: рассматриваемое предприятие в целом обеспечивает себе финансовую устойчивость, наблюдается тенденция повышения финансовой устойчивости. Собственный капитал предприятия имеет тенденцию к повышению, но также и повышается зависимость от внешних источников финансирования. Это свидетельствует о том, что ТОО «Агрофирма Курма» активизирует свою финансово-хозяйственную деятельность и в том числе за счет внешних источников финансирования, и при этом еще находится в зоне финансовой безопасности.

В результате неоднозначности результатов оценки финансовой устойчивости, деловой активности и эффективности деятельности предприятия руководство ТОО «Агрофирма Курма» приняло решение осуществить прогнозирование вероятности банкротства и оценку зоны безопасности для предприятия.

Прогноз вероятности банкротства был проведен по модели Альтмана. Индекс Альтмана для предприятия «Агрофирма Курма» составил Z=4, что позволяет сделать вывод об очень низкой вероятности банкротства. Точность прогноза на один год составила 95%, на два года - 83%.

Для повышения финансовой устойчивости и оптимизации финансового состояния предприятия необходимо знать запас его финансовой устойчивости (зону безопасности). Поэтому был рассчитан запас финансовой прочности предприятия, который убедил в устойчивом финансовом положении предприятия. Зона безопасности для предприятия довольно высокая, выручка может упасть на 99,5% и только тогда предприятие не будет получать прибыли.

Таким образом, в результате проведенного расчета можно сделать вывод, что финансовое состояние предприятия достаточно устойчивое.

Руководство предприятия приняло решение запланировать конкретные мероприятия, которые позволят улучшить финансовое состояние предприятия. Прежде всего, такими мероприятиями являются мероприятия, направленные на увеличение производства и реализации продукции, повышение ее качества и конкурентоспособности, снижение себестоимости, рост прибыли и рентабельности, ускорении оборачиваемости капитала и более полное и эффективное использование производственного потенциала предприятия.

В результате конкретизации проблем предприятия, было выявлено, что данное предприятия нуждается в долгосрочных заемных средствах. Было принято решение об осуществлении долгосрочного займа на пополнение основных фондов предприятия.

Данное мероприятие по привлечению заемных средств должно положительно повлиять на финансовую устойчивость предприятия. Приобретение оборудования по проекту будет способствовать более высокому уровню организации труда, повышению качества продукции, увеличению производительности труда. Более высокий технико - экономический уровень рабочих мест позволит повысить уровень условий труда на рабочем месте: санитарно - гигиенических, а также эстетику рабочих мест. Реализация проекта, в конечном итоге, позволит повысить доходность предприятия, за счет снижения себестоимости продукции.

Список использованных источников

1. Послание Президента Республики Казахстан Нурсултана Назарбаева народу Казахстана «Новый Казахстан в новом мире».

2. Артеменко В.Г., Беллендир М.В. Финансовый анализ: Учебное пособие - М.:ДИС, 2002 - 128с.

3. Шеремет А.Д., Сайфулин Р.С. Методика финансового анализа. - М.: Инфра-М, 2002.

4. Дюсембаев К.Ш. Анализ финансового положения предприятия: Учебное пособие.-Алматы: Экономика, 2002.

5. Лозовский Л.Ш. Словарь аудитора и бухгалтера. - М.: Финансы и статистика, 2003.-412с.

6. Финансово-кредитный словарь/ Под ред. И. А. Андриевского. - СПб: Издатели Ф. А. Брокгауз, И. Ф. Ефрон, 2002-218с.

7. Ефимова О.Е. Финансовый анализ - М.: АО Бизнес школа, 2003

8. Ковалев В.В. Финансовый анализ: управление капиталом. Выбор инвестиций. Анализ отчетности. - М.: Финансы и статистика, 2003 - 432с.

9. Савицкая Г.В. Анализ хозяйственной деятельности предприятия: 4-е изд., перераб. и доп. - Минск: «Новое знание», 2002 - 688с.

10. Бакадаров В.Л., Алексеев П.Д., Финансово - экономическое состояние предприятия. Практическое пособие. - М.: издательство «ПРИОР», 2002 - 205с.

11. Патров В.В., Ковалев В.В. Как читать баланс. М.: Финансы и статистика. 2003.

12. Крейнина М.Н. Анализ финансового состояния предприятия. - М.: Экономика, 2004 - 198с.

13. Ковалева А.М. Финансовый анализ - М.: Финансы и статистика, 2004 - 302с.

14. Шеремет А.Д., Сайфулин Р.С. Финансы предприятий. - М. : Инфра - М., 1999- 343 с.

15. Баканов М.И., Шеремет А.Д. Теория анализа хозяйственной деятельности - М.: Финансы и статистика. - 2002 -157с.

16. Закон Республики Казахстан «О бухгалтерском учете и финансовой отчетности (с изменениями и дополнениями от 28.02.07)

17. Комекбаева Л.С. Финансы предприятий: Учебное пособие. - Караганда: «Болашак- Баспа», 2003.-108 с.

18. Любушин Н.П. Анализ финансово-экономической деятельности предприятия. - М.: Финансы и кредит, 2002.

19. Радостовец В.К. Финансовый и управленческий учет на предприятиях. - Алматы: Центриздат, 2002.

20. Самин В.Н., Ситникова О.Ю. Техника финасово-экономических расчетов. - Алматы, 2003.

21. Сейдахметова Ф.С. «Современный бухгалтерский учет»: Учебное пособие. В 2-х частях. - Алматы: Экономика, 2004.-336с.

22. Теория и практика антикризисного управления. Под ред. Беляева С.Г. и Кошкина В.И. - М.: Закон и право, ЮНИТИ, 2003 г.

23. Федотова М.А. Как оценить финансовую устойчивость предприятия. // Финансы. - 2005. - №3. - с. 14.

24. Шишкин А.К., Микрюков В.А., Дышкант И.Д. Учет, анализ, аудит на предприятии: Учебное пособие для вузов. - М.: Аудит, ЮНИТИ, 2002 - 432с.

25. Валдайцев С.В. Оценка бизнеса. - М.: Юнити, 2003 - 720 с.

26. Зимин В.С. Правовое и методическое обеспечение оценочной деятельности - М.: Юрист, 2003.

27. Клейнер Г.Б., Петросян Д.С. Оценка финансового состояния предприятия/ Финансовые и бухгалтерские консультации. - М.:«Контакт». Инвест- Фонд, 2005.

Приложение 1

Форма № 3

Отчет о движении денег

по состоянию на 01 января 2008 г.

Наименование организации ТОО "Агрофирма Курма"

Вид деятельности организации сельхозпроизводство

Организационно-правовая форма частная

Юридический адрес Карагандинская обл. Абайский район с. Курминское

тыс. тенге

	Наименование показателей	Сумма отчетный период
	1 ДВИЖЕНИЕ ДЕНЕЖНЫХ СРЕДСТВ ОТ ОПЕРАЦИОННОЙ ДЕЯТЕЛЬНОСТИ Поступление денежных средств	1137110
	от реализации продукции ( работ услуг)			1137110
	авансы полученные
	проценты
	дивиденды
	роялти
	прочие поступления
	Выбытие денежных средств	1057177
	по счетам поставщиков и подрядчиков	918469
	авансы выданные
	по заработной плате	71024
	в фонды социального страхования и пенсионного обеспечения	9670
	по налогам	17245
	выплата процентов	22115
	прочие выплаты	18654
	Увеличение(+)/ уменьшение(-) денежных средств в результате операционной деятельности 2 ДВИЖЕНИЕ ДЕНЕЖНЫХ СРЕДСТВ ОТ ИНВЕСТИЦИОННОЙ ДЕЯТЕЛЬНОСТИ Поступление денежных средств	79933
	доход от реализации нематериальных активов
	доход от реализации основных средств
	доход от реализации других долгосрочных активов
	доход от реализации финансовых инвестиций
	доход от получения кредитов, предоставленных другим
	юридическим лицам
	прочие поступления
	Выбытие денежных средств
	приобретение основных средств	30630
	приобретение нематериальных активов
	приобретение других долгосрочных активов
приобретение финансовых инвестиций
предоставление кредитов другим юридическим лицам
	прочие выплаты
	Увеличение(+)/ уменьшение (-) денежных средств в результате инвестиционной деятельности 3 ДВИЖЕНИЕ ДЕНЕЖНЫХ СРЕДСТВ ОТ ФИНАНСОВОЙ ДЕЯТЕЛЬНОСТИ Поступление денежных средств	-30630
		191600
	от выпуска акций и других ценных бумаг
	получение банковских кредитов	191600
	прочие поступления
	Выбытие денежных средств
	погашение банковских кредитов	242472
	приобретение собственных акций
	выплата дивидендов
Увеличение(+)/ уменьшение (-) денежных средств в результате финансовой деятельности	-50872
ИТОГО Увеличение (+)/уменьшение (-) денежных средств	-1569
Денежные средства на начало отчетного периода	3404
Денежные средства на конец отчетного периода	1835

Руководитель Главный бухгалтер

Приложение 2

Утвержден

приказом Министерства финансов Республики Казахстан

от 22 дскабря 2005 года № 427

Форма 2

Отчет о доходах и расходах по состоянию

на1 января 2008 г.

Наименование организации ТОО "Агрофирма Курма "

Вид деятельности организации сельхозпроизводство

Организационно-правовая форма частная

Юридический адрес организации с. Курминское

тыс. тенге

Наименование показателей	Код стр.	За отчетный период	За предыдущий период
Доход от реализации продукции и оказания услуг	010	1137110
Себестоимость реализованной продукции и оказанных услуг	020	975980
Валовая прибыль (стр.010-стр.020)	030	161130
Доходы от финансирования	040
Прочие доходы	050
Расходы на реализацию продукции и оказание услуг	060	3672
Административные расходы	070	42992
Расходы на финансирование	080	19989
Прочие расходы	090
Доля прибыли/убытка организаций, учитываемых по методу долевого участия	100
Прибыль (убыток) за период от продолжаемой деятельности (стр.030+стр.040+стр.050-стр.060-стр.070-стр.080-стр.090-стр.100	110	94477
Прибыль (убыток) от прекращенной деятельности	120
Прибыль (убыток) до налогообложения (стр.110+-стр.120)	130	94477
Расходы по корпоративному подоходному налогу	140	28343
Итоговая прибыль (убыток) за период (стр.130-стр.140) до вычета доли меньшинства	150	66134
Доля меньшинства	160
Итоговая прибыль (убыток) за период (стр.150-стр.160)	170	66134
Прибыль на акцию	180

Руководитель Шляхтин И. В

Ф.И.О подпись

Главный бухгалтер Сумароко Е. В.

Ф.И.О подпись

Место печати

Приложение 3

Утверден

приказом Министерства финаисов Республики Казахстан

от 22 декабря 2005 года № 427

Форма 1

БУХГАЛТЕРСКИЙ БАЛАНС

по состоянию на 1 января 2008 г.

Наименование организации ТОО "Агрофирма Курма "

Вид деятельности организации сельхозпроизводство

Организационно-правовая форма частная

Юридический адрес организации с Курминское

тыс. тенге

	АКТИВЫ	Код стр.	На конец отчетного периода	На начало конец периода
	I. КРАТКОСРОЧНЫЕ АКТИВЫ
	Денежные средства и их эквиваленты	010	3404	1835
	Краткосрочные финансовые инвестиции	011
	Краткосрочная дебиторская задолженность	012	684051	879890
	Запасы	013	79528	68887
	Текущие налоговые активы	014
	Долгосрочные активы, предназначенные для продажи	015
	Прочие краткосрочные активы	016
	Итого краткосрочных активов	100	766983	950612
	II. ДОЛГОСРОЧНЫЕ АКТИВЫ
	Долгосрочные финансовые инвестиции	020
	Долгосрочная дебиторская задолженность	021
	Инвестиции, учитываемые методом долевого участия	022
	Инвестиционная недвижимость	023
	Основные средства	024	220379	219440
	Биологические активы	025	126120	134829
	Разведочные и оценочные активы	026
	Нематериальные активы	027	30	30
	Отложенные налоговые активы	028
	Прочие долгосрочные активы	029	168559	126515
	Итого долгосрочных активов	200	515088	480814
	Баланс (стр.100+стр.200)		1282071	1431426
	ПАССИВЫ	Код стр.	На конец отчетного периода	На начало отчетного периода
	III. КРАТКОСРОЧНЫЕ ОБЯЗАТЕЛЬСТВА	030
	Краткосрочные финансовые обязательства	031
	Обязательства по налогам	032	1254	3120
	Обязательства по другим обязательным и добровольным	033		860
	Краткосрочная кредиторская задолженность	034	14151	124093
	Краткосрочные оценочные обязательства	035
	Прочие краткосрочные обязательства	036
	Итого краткосрочных обязательств	300	15405	128073
	IV. ДОЛГОСРОЧНЫЕ ОБЯЗАТЕЛЬСТВА
	Долгосрочные финансовые обязательства	040	187349	151109
	Долгосрочная кредиторская задолженность	041	28307	6757
	Долгосрочные оцночные обязательства	042
	Отложенные налоговые обязательства	043
Прочие долгосрочные обязательства	044
Итого долгосрочных обязательств	400	215656	157866
V. КАПИТАЛ
Выпущенный капитал	050	342773	342773
Эмиссионный доход	051
Выкупленные собственные долевые инструменты	052
Резервы	053
Нераспределенный доход (непокрытый убыток)	054	708237	802714
	Доля меньшинства	055
	Итого капитал	500	1051010	1145487
	Баланс (стр.300+стр.400+стр.500)		1282071	1431426

Руководитель Шляхтин И. В.

Ф.И.О. подпись

Главный бухгалтер Сумароко Е В

Ф И О подпись