Статистика денежного обращения и кредита

Размещено на http://www.allbest.ru/

Курсовая работа

по дисциплине: Статистика

На тему: «Статистика денежного обращения и кредита»

На материалах Росстата

СОДЕРЖАНИЕ

Введение

1. Теоретические аспекты статистического изучения денежного обращения и кредита

1.1 Понятие и виды денежного обращения, сущность закона денежного обращения в современных условиях

1.2 Система показателей статистики денег и денежного обращения

1.3 Понятие и виды кредита в РФ, его классификация

1.4 Показатели статистики кредита и их характеристика

2. Статистический анализ денежного обращения и кредита, их динамики и структура 2005-2007 гг.

2.1 Социально-экономическое положение в РФ в 2005 - 2007 гг.

2.2 Оценка и анализ абсолютных и относительных показателей денежного обращения

2.3 Анализ динамики российской денежной массы

2.4 Анализ динамики среднего размера вклада и его структуры

3. Факторный анализ и прогнозирование объема денежной массы

3.1 Анализ факторов, оказывающих влияние на объем денежной массы

3.2 Статистическое прогнозирование объема денежной массы

Заключение

Список использованной литературы

Введение

Слово “статистика” приходит от латинского слова status (состояние), которое употреблялось в значении “политическое состояние”. Отсюда итальянские слова stato - государство и statista - знаток государств, отсюда также и немецкое слово Staat и английское state. В научный оборот слово “статистика” ввёл профессор Геттингенского университета Готфрид Ахенваль (1719 - 1772), и понималось оно тогда как государствоведение [15, c 3].

Денежно-кредитное регулирование - система мероприятий государства, направленная на стабилизацию денежного обращения, валютной системы, улучшение функционирования кредитной системы. Путём изменения денежной массы кредитных ресурсов государство воздействует на экономику. Конкретный механизм такого воздействия корректируется в связи с колебаниями экономической конъюнктуры. Центральный банк при денежно-кредитном регулировании использует такие приёмы, как регулирование учётной ставки, изменение нормы обязательных резервов банков, проведение операций с государственными ценными бумагами.

В современных условиях денежно-кредитное регулирование играет значительную роль в развитии экономики государства. Но для того, чтобы это регулирование было эффективным, необходимо проводить постоянный мониторинг состояния и тенденций развития денежного обращения и кредита.

Целью данной курсовой работы является рассмотрение теоретических и практических аспектов статистики денежного обращения и кредита, исследование факторов, оказывающих на них влияние и анализ перспектив увеличения денежной массы и среднего числа оборотов кредита.

Исходя из чего выделяются следующие цели курсовой работы:

- знакомство с теоретическими аспектами статистического изучения денежного обращения и кредита, включающими в себя понятие и виды денежного обращения и кредита, систему показателей статистики денег и кредита, а также основные источники статистических данных о кредитах и денежном обращении;

- проведение статистического анализа денежного обращения и кредита, их динамики и структуры, подразумевающего оценку и анализ абсолютных и относительных показателей денежного обращения и кредита;

- анализирование факторов, оказывающих влияние на показатели объема денежной массы и оборачиваемости кредита, а так же прогнозирование данных показателей.

Объектом исследования в данной курсовой работе является денежное обращение и кредит, а предметом исследования - денежная масса и среднее число оборотов кредита.

Временной период исследования составляет 3 года (с 2005г. по 2007г. включительно).

Основными информационными источниками исследования, проводимого в данной курсовой работе, являются бюллетени банковской статистики, годовые отчеты Центрально банка Российской Федерации, отчеты о развитии банковского сектора РФ, статистические сборники.

Применение таких статистических методов, как метод группировок, метод средних величин, абсолютных и относительных показателей, временных рядов в совокупности дает обширное представление об объемах денежной массы и оборачиваемости кредита, а так же обо всех аспектах статистического изучения данной области финансов. Для наиболее комплексного подхода к рассмотрению данной темы необходимо также применение экономического анализа показателей, полученных статистическими методами. Все перечисленные методы в совокупности дают возможность наиболее целостно представить основные аспекты изучения денежного обращения и кредита в данной курсовой работе.

1. Теоретические аспекты статистического изучения денежного

обращения и кредита

1.1 Понятие и виды денежного обращения, сущность закона денежного

обращения в современных условиях

Сменяя форму собственности (товар на деньги, деньги на товар), деньги находятся в постоянном движении между тремя субъектами: физическими лицами, хозяйствующими субъектами и органами государственной власти.

Движение денег при выполнении ими своих функций в наличной и безналичной формах представляет собой денежное обращение.

Количество денег в обращении в отношении к объему товарно-материальных ценностей и производству товаров и услуг является важным фактором, который влияет на финансово-экономическое состояние страны в целом. Изменение этих соотношений, их оптимизация являются важными инструментами управления экономикой.

Количество денег, необходимое для выполнения функции денег как средства обращения, зависит от трех факторов:

1) количества проданных на рынке товаров и услуг (прямая связь);

2) уровня цен и тарифов (прямая связь);

3) скорости обращения денег (обратная связь).

С появлением функции денег как средства платежа общее количество денег должно уменьшаться. Такое уменьшение вызывается погашением путем взаимного расчета определенной части долговых требований и обязательств.

Статистка денежного оборота занимается изучением объема, состава и динамики денежных средств, скорости их оборачиваемости.

Совокупность наличного и безналичного денежного обращения образует общий денежный оборот, в котором действуют единые деньги одного наименования и унифицированной нарицательной стоимости. В процессе денежного оборота постоянно происходит преобразование наличных денежных потоков в безналичные.

Объем денежного оборота представляет собой совокупность денежных операций, с помощью которых происходит движение денег. Однако необходимо отличать объем денежного оборота от средних остатков денег. Первый показатель определяют путем суммирования операций по поступлению или списанию денег за период, а второй получают как среднюю величину из остатков денег на счете на отдельные даты.

Безналичный денежный оборот является преобладающей частью денежного оборота. Деньги поступают только в функции средств платежа -- перечисление денежных средств по счетам кредитных учреждений, зачет взаимных требований и т.д. В Российской Федерации форма безналичных расчетов определяется правилами Банка России, которые действуют в соответствии с законодательством.

Налично-денежный оборот представляет собой движение наличных денег в сфере обращения и выполнения ими функций средств платежа и средств обращения. Наличные деньги используются для кругооборота товаров и услуг, расчетов по выплате заработной платы, пособий, премий, для выплаты страховых возмещений по договорам страхования, при оплате ценных бумаг и выплат по ним дохода, при платежах населения за коммунальные услуги и др.[12].

Платежный оборот представляет собой совокупность безналичных платежей и части налично-денежных, связанных с оплатой труда[6].

Налично-денежное движение осуществляется при помощи различных видов денег, таких как банкноты, металлические монеты и кредитные ценные бумаги (векселя, чеки, кредитные карточки).

Эмиссию наличных денег осуществляет Центральный банк России. Он выпускает и изымает наличные деньги из обращения в случае их ветхости или производит замену старых купюр на новые (по номиналу).

Под платежной системой понимается совокупность учреждений, инструментов и процедур, которые используются для передачи денежных средств между физическими и юридическими лицами с целью выполнения ежедневно возникающих у них платежных обязательств.

Обеспечение стабильности, надежности и безопасности платежной системы возлагается на Центральный эмиссионный банк. Одной из основных задач развития платежной системы является сокращение наличных денег в обращении[6].

Закон денежного обращения выражает экономическую взаимозависимость между массой обращающихся товаров, уровнем цен и скоростью обращения денег. Впервые эта взаимосвязь установлена Карлом Марксом и представляет собой совокупность, двух видов зависимости:

- прямая зависимость между количеством денег, необходимых в качестве средства обращения, и суммой цен реализуемых товаров и услуг;

- обратная зависимость между количеством денег, необходимых в качестве средства обращения, и скоростью оборота денег.

Все это можно выразить следующей формулой:

К = S / С (1.1.1),

где К -- количество денег, необходимых в качестве средства обращения;

S -- сумма цен реализуемых товаров и услуг;

С -- среднее число оборотов денег как средства обращения.

С возникновением функции денег как средства платежа формула (1.1.1) несколько усложняется и закон, определяющий количество денег в обращении, приобретает следующий вид:

К = (S₁ - S₂ + S₃ - Р) / С (1.1.2),

где Sj -- сумма цен товаров и услуг;

S₂ -- сумма цен товаров проданных в кредит;

S₃ -- сумма платежей по обязательствам;

Р -- взаимопогашающие платежи.

Таким образом, мы видим, что на количество денег, необходимых для обращения, влияет ряд факторов:

- факторы, зависящие от условий производства и влияющие на количество обращающихся товаров;

- факторы, определяющие уровень цен на товары и услуги;

- факторы, влияющие на скорость обращения денег;

- факторы, влияющие на уровень развития кредита;

- факторы, влияющие на развитие системы безналичных расчетов.

Очевидно, что при металлическом обращении количество денег в обращении регулировалось автоматически, при помощи функции денег как сокровища, т.е. если потребность в деньгах сокращалась, то излишние деньги уходили в сокровище, если увеличивалась -- происходил обратный прилив денег. Следовательно, количество денег в обращении всегда поддерживалось на необходимом уровне.

Более того, если денежное обращение обслуживается банкнотами, не разменными на золото, или бумажными деньгами и количество выпущенных бумажных денег будет равно необходимому количеству золотых денег, необходимому для обращения, то в этом случае также никаких отрицательных явлений не возникнет, т.е. бумажные деньги будут исправно выполнять роль денежных знаков, т.е. заместителей золотых денег.

Проблема возникнет лишь тогда, когда ничем не ограниченная денежная эмиссия приведет к нарушению закона денежного обращения, переполнению каналов денежного обращения излишними денежными знаками и, следовательно, к инфляции [5].

1.2 Система показателей статистики денег и денежного обращения

Показатели статистики денег и денежного обращения составляют иерархическую систему, включающую три взаимосвязанных блока:

- блок макроэкономических показателей, характеризующих связь денег и денежного оборота с реальным сектором экономики, динамику их изменения (макроэкономический блок);

- блок, характеризующий виды ликвидных активов, которые в современной экономике могут использоваться в качестве денег, и показатели их количества в хозяйственном обороте (блок видов денег);

- блок показателей денежной массы (денежных агрегатов).

Каждый из этих блоков включает набор показателей. Взаимосвязь отдельных блоков позволяет использовать систему в целом для корректировки и уточнения расчета ее отдельных показателей, осуществления денежного регулирования экономики в целом.

Макроэкономический блок включает показатели, позволяющие оценить основные взаимосвязи денег и денежного обращения с реальным сектором экономики (показатели уравнения обмена), реальный уровень денежной массы и ее динамику, а также уровень национальной экономики по сравнению с другими странами (индикаторы международных сопоставлений). Это:

- номинальная денежная масса;

- денежный оборот;

- скорость обращения денег;

- реальная денежная масса;

- индекс номинальной и реальной денежной массы;

- индекс скорости обращения;

- уровень монетаризации экономики;

- покупательная способность денег.

Блок видов денег позволяет классифицировать всю совокупность ликвидных активов, используемых как деньги, по степени их ликвидности и роли в денежном обороте и включает следующие показатели:

- наличные деньги в обороте (наличная денежная масса);

- наличные деньги вне банковской системы;

- наличные деньги в кассах банков;

- безналичная денежная масса;

- денежный мультипликатор;

- денежная база;

- ценные бумаги в денежном обороте;

- мировые деньги (международные ликвидные активы).

Блок показателей денежной массы характеризует различные подходы к исчислению денежной массы и включает:

1) Традиционную систему денежных агрегатов:

- денежный агрегат МО;

- денежный агрегат Ml;

- денежный агрегат М2.

2) Систему агрегатов денежной массы по методологии МВФ:

- «деньги»;

- «квазиденьги»;

- «широкие деньги».

Рассмотрим проблемы исчисления показателей каждого из блоков.

Деньги в экономике обеспечивают обращение товаров и услуг, совершение различных платежей, движение ссудного капитала. Если ограничить эти операции годовым интервалом, то в соответствии с развитой количественной теорией годовой денежный оборот будет равен величине валового национального продукта. В общей форме зависимость между количеством денег в экономике и объемом производства продукции (национальным продуктом) может быть выражена так называемым уравнением обмена:

VM = BBП (1.2.1),

где М -- номинальная денежная масса;

V -- скорость обращения денег;

ВВП -- валовой внутренний продукт;

VМ -- денежный оборот.

Величина национального продукта определяет потребность в деньгах, а величина денежного оборота -- предложение денег. Как следует из самого способа задания, уравнение обмена -- это тождество, которое должно выполняться всегда. Изменение одного из параметров автоматически приводит к изменению других. Это означает, что, с одной стороны, рост реального сектора экономики не возможен без роста денежной массы, а с другой -- изменение величины денежной массы должно отражаться на номинальной величине валового внутреннего продукта.

Уравнение обмена позволяет получить систему важнейших макроэкономических показателей, характеризующих взаимосвязь и взаимозависимость финансового и реального секторов экономики и обеспечивающих возможность не только их анализа и проведения международных сопоставлений, но и разработки на этой основе мер государственного регулирования экономики.

Номинальная денежная масса (М) -- статическое количество денег в обращении или запас активов в ликвидной форме. Она вычисляется по формуле:

(1.2.2),

где М -- номинальная денежная масса;

V -- скорость обращения денег;

ВВП -- валовой внутренний продукт.

Потребительские настроения все время меняются, поэтому денежная масса может быть исчислена только на определенный момент времени, т.е. является моментным показателем и характеризует количество денег в экономической системе на определенный момент времени -- чаще всего на начало периода (месяца, года). Говоря о величине денежной массы в некотором временном периоде, мы должны определить среднее значение этой величины по формулам исчисления средней в моментном динамическом ряду: средней хронологической или средневзвешенной по величине интервала, в течение которого денежная масса сохраняла свое значение.

Скорость обращения денег (V) -- интенсивность движения денежных знаков при функционировании их в качестве средств обращения и средств платежа (число раз, которое каждый рубль денежной массы используется на приобретение готовых товаров и услуг за период времени)[6]. Скорость обращения денег измеряется двумя показателями:

1) Количество оборотов денег в обращении за рассматриваемый период исчисляется по формуле:

(1.2.3),

где ВВП -- валовой внутренний продукт в текущих ценах:

(1.2.4),

где - цена продукции в текущем периоде,

- объем выпущенной в текущем периоде продукции;

М - совокупный объем денежной массы в изучаемом периоде, которая определяется как средние остатки денег за период.

2) Продолжительность одного оборота денежной массы определяется по формуле:

(1.2.5),

где Д - число календарных дней в периоде [5].

Денежный оборот (VM) -- совокупность денежных операций за период времени, или поток денежной массы. Денежный оборот -- интервальный показатель. Спрос на деньги как спрос на запас отличается от спроса на поток, измеренный как денежный оборот за период. Исчисляя количество денег, необходимо четко различать два показателя -- деньги как запас и деньги как поток, т.е. оборот за период.

Учитывая, что величину ВВП можно представить как произведение уровня цен на реальный объем производства, уравнение обмена имеет следующий вид:

(1.2.6),

где P -- уровень цен;

G -- реальный объем производства (количество произведенной продукции);

VM - денежный оборот.

Эта форма уравнения обмена более точно характеризует взаимосвязь денежного потока с ценами и реальным объемом производимой продукции. Классическая количественная теория допускает предположение о независимости скорости обращения денег и реального уровня производства от количества денег в экономике, так как им свойственно стремиться к некоторому естественному уровню, зависящему только от уровня технологического развития производства и механизма проведения платежей в обществе на данном временном отрезке. При этом предположении в уравнении обмена зависимыми переменными становятся только М и Р, т.е. изменение количества денег в экономике приводит к пропорциональному увеличению цен и, наоборот, рост цен требует увеличения денежной массы.

Показатель реальной денежной массы (М/Р) отражает количество денег, необходимое для обеспечения реального уровня производства (G), и зависимость реального производства от величины денежной массы в долгосрочном периоде. Рост количества производимой продукции в долгосрочном периоде невозможен без адекватного увеличения реальной денежной массы. Суть и различие понятий номинальной и реальной денежной массы можно показать на примере проведенной в 1998 г. деноминации рубля, т.е. укрупнении его в 1000 раз при одновременном уменьшении масштаба цен в 1000 раз. Для номинальной денежной массы это означает ее уменьшение в 1000 раз:

(1.2.7),

где q - количество производимой продукции в долгосрочном периоде.

При этом величина реальной денежной массы не изменится, так как будет соответствовать прежней величине физического объема продукции:

(1.2.8),

где Q - прежний физический объем продукции;

- реальная денежная масса.

Покупательная способность национальной денежной единицы определяется исходя из уравнения обмена как

(1.2.9),

где - реальная покупательская способность национальной валюты.

Она характеризует количество товаров, произведенных на 1 руб. денежной массы, или реальную покупательную способность национальной валюты. Экономический смысл этого показателя также можно проиллюстрировать на примере деноминации рубля. Деноминация денежной единицы, уменьшая одновременно денежную массу и цены, увеличивает

покупательную способность рубля:

(1.2.10).

Уровень монетаризации экономики -- запас денежной массы на 1 руб. валового внутреннего продукта, равный

(1.2.11),

где М- номинальная денежная масса.

Этот показатель является важнейшим индикатором состояния денежной сферы, так как его уровень можно оценить на основе международных сопоставлений. Его динамика довольно стабильна, а уровень в ведущих развитых странах может служить ориентиром для стран с переходной экономикой. Для развитых капиталистических стран уровень монетаризации в настоящее время составляет от 60 до 80% по отдельным странам.

Что касается видов ликвидных активов, то для их характеристики используются следующие показатели:

- наличные деньги -- абсолютно ликвидный актив (денежные знаки);

- безналичные деньги (депозиты);

- ценные бумаги;

- мировые деньги (международные ликвидные активы).

Они различаются по роли и значению в денежном обращении, скорости обращения, источникам получения информации, формам и степени влияния на экономику страны. Рассмотрим проблемы исчисления каждого из них в отдельности.

Наиболее общим представлением о деньгах являются деньги в их наличной форме. В соответствии с Законом РФ «О денежной системе Российской Федерации» наличные деньги на территории России выпускаются в обращение в виде металлической монеты и банковских билетов (банкнот). Объем выпущенных в обращение банковских билетов и монет составляет наличные деньги в экономике.

Официальной денежной единицей (валютой) Российской Федерации является рубль. 1 рубль состоит из 100 копеек. Введение на территории Российской Федерации других денежных единиц и выпуск денежных суррогатов запрещаются.

Наличный денежный оборот -- это движение наличных денег в процессе обращения товаров, оказания услуг и осуществления различных платежей.

В развитой экономике потребность в наличных деньгах связана в основном с необходимостью выплаты заработной платы, а также пенсий, пособий, стипендий и других трансфертов населению и оплатой ими текущих расходов. При этом наличные деньги совершают постоянный кругооборот. Они поступают в обращение из касс эмиссионного банка. С наступлением сроков выплаты заработной платы рабочим и служащим, пенсий и стипендий денежные средства предприятий, учреждений, организаций, хранящиеся на счетах в банках, превращаются в наличные деньги. Дальнейшее движение наличных денег происходит при покупке населением товаров и услуг. Деньги, поступившие в кассы торговых предприятий и организаций, оказывающих услуги населению, вновь возвращаются в кассы банков. Таким образом, величина налично-денежного оборота определяется в основном величиной доходов и расходов населения [13].

Купюрное строение представляет собой удельный вес денежных знаков различного достоинства в общей массе обращающихся денег. При этом оно может быть определено как по количеству, так и по сумме купюр. Рациональное купюрное строение денежной массы позволяет повысить производительность труда кассовых работников, ускорить оборачиваемость денег.

Купюрный состав денежной массы формируется под влиянием уровня денежных доходов населения, различных цен на товары и услуги, структуры розничного товарооборота, склонности населения к расходованию денег и т.д.. Для того, чтобы охарактеризовать динамику купюрного строения денежной массы и выявить тенденции его изменения, необходимы данные о величине средней купюры, которую можно вычислить по формуле средней арифметической взвешенной:

(1.2.12),

где М-достоинство купюр;

f- число купюр [12].

При исчислении величины наличной денежной массы различают следующие показатели:

- наличные деньги вне банковской системы;

- наличные деньги в кассах банков;

- все наличные деньги в обороте (сумма наличных денег вне банковской системы и в кассах банков), которые рассчитываются органами статистики РФ и публикуются в ежегодных статистических сборниках.

Развитие банковского дела и различных форм кредитования привело к тому, что налично-денежная форма оплаты становится все более мимолетной, а наиболее распространенными становятся безналичные расчеты, которые позволяют ускорить оборот наличных денег.

Безналичный денежный оборот -- часть денежного оборота, в котором движение денег происходит в виде перечисления сумм со счета плательщика на счет получателя или путем взаимных требований, т.е. без участия наличных денег. Расчеты осуществляются через кредитные учреждения или под их контролем в основном с согласия плательщика и при наличии у него средств на счетах (банковских депозитах) по факту отгрузки продукции (оказания услуг) или предварительно (предоплата).

Безналичный денежный оборот связан с кредитными отношениями, возникающими в процессе замещения наличных денег кредитными операциями.

Банковские депозиты являются деньгами, так как обладают основным свойством денег как средства обращения -- с их помощью можно оплатить товар и услуги. Следовательно, количество денег в экономике зависит от величины банковских депозитов или депозитно-чековой эмиссии и определяется не органами государственного регулирования, а самой банковской системой и условиями ее развития.

Для характеристики банковской эмиссии используется денежный мультипликатор (m)- коэффициент, который служит мерой увеличения денежной массы в результате безналичной эмиссии (банковской эмиссии). Он показывает, во сколько раз денежная масса больше величины наличных денег в банковской системе и рассчитывается по формуле:

(1.2.13),

где r - норма банковских резервов.

Денежная база (Н) -- самостоятельный компонент денежной массы, который характеризует величину денежных средств, поступивших в систему коммерческих банков, и исчисляется двумя показателями:

- денежная база в узком смысле включает наличные деньги в обращении (выпущенные ЦБ РФ без учета наличности в хранилищах ЦБ РФ);

- денежная база в широком смысле включает наличные деньги в обращении плюс корреспондентские счета и обязательные резервы коммерческих банков в ЦБ РФ (наличные деньги в национальной валюте).

Современные финансовые системы включают и другие виды ликвидных активов, которые можно рассматривать в качестве денег. Это высоколиквидные государственные или иные рыночные ценные бумаги.

Государственные ценные бумаги -- форма существования государственного внутреннего долга, или государственные обязательства, эмитентом которых выступает центральное правительство в лице своих органов (обычно -- Минфин РФ), местные органы власти и государственные предприятия в целях аккумуляции денежных ресурсов.

Для России это в основном государственные ценные бумаги: государственные краткосрочные облигации (ГКО), государственные долгосрочные обязательства, государственные казначейские векселя и обязательства и прочие ценные бумаги, которые можно предъявить к выкупу, продать за наличные деньги на открытом рынке и использовать в качестве оплаты за товары и услуги или залога.

Эмиссия ценных бумаг регулируется Законами РФ «О государственном внутреннем долге РФ» и «О рынке ценных бумаг». В роли эмитента ценных бумаг выступает Правительство РФ, которое наделяется полномочиями определять условия и порядок эмиссий государственных долговых обязательств, а также несет ответственность по ним. Практически каждая эмиссия государственных ценных бумаг сопровождается принятием соответствующих специальных нормативных документов, устанавливающих условия и порядок их выпуска в обращение.

Создание и развитие мирового рынка повлекло за собой появление мировых денег -- денег, признанных в качестве всеобщего универсального средства платежа в международных расчетах. Первой формой мировых денег было золото. В XX в. место золота заняли банкноты ведущих стран мира -- валюта.

С вступлением России в МВФ в ее международные резервы, кроме золотовалютных запасов, включаются еще два вида ликвидных активов -- резервная позиция в МВФ и специальные права заимствования (СДР).

В настоящее время запасы мировых денег в России исчисляются показателями международные резервы (международные ликвидные активы). Это активы, рассматриваемые органами денежно-кредитного регулирования в качестве средства регулирования платежного баланса. Они включают в себя валютные резервы, резервную позицию страны МВФ, СДР, принадлежащие стране (в долларовом исчислении), а также золото, исчисляются в миллионах долларов США на конец периода, обычно месяца, квартала и года по видам резервов и в целом (общие резервы за минусом золота). Величина золотого запаса исчисляется, как правило, в миллионах тройских унций [13].

Одним из важнейших показателей денежного обращения является денежная масса.

Денежная масса - это совокупный объем наличных денег и денег безналичного оборота.

Денежная масса в обращении характеризуется величиной денежных агрегатов, состав и число которых значительно различается в различных странах. Принцип построения этих агрегатов основан на том, что все блага можно ранжировать от абсолютно ликвидных до абсолютно неликвидных, и затем, последовательно присоединяя к наиболее ликвидным средствам менее ликвидные, можно получать соответственно показатели , называемые денежными агрегатами [9], где:

- наличные деньги в обращении;

средства на счетах до востребования в банке;

срочные вклады в банках;

дополнительные сертификаты + облигации государственного займа [12].

Абсолютной ликвидностью обладают наличные деньги, так как время, которое надо затратить для обращения их в деньги, равно нулю.

Построение денежных агрегатов можно проиллюстрировать с помощью кривой, построенной в обычной системе координат (XY) (рисунок 1.2).

Рисунок 1.2 - Кривая построения денежных агрегатов.

По оси X откладываются значения времени, которое надо затратить на реализацию материальных благ, по оси Y -- значения ликвидности материальных благ, максимальное значение которой принимается за единицу. В точке с координатами , «располагаются» наличные деньги -- абсолютно ликвидное материальное благо. Кроме наличных денег никакое другое материальное благо не обладает абсолютной ликвидностью.

Теоретически данную кривую можно продлить до бесконечности, то есть «разместить» на ней все материальные блага по мере убывания их ликвидности и построить, таким образом, множество агрегатов. При этом кривая не пересекает оси X, так как в точке ее пересечения (X _max, Y_o) оказалось бы материальное благо с нулевой ликвидностью, что противоречит исходной предпосылке -- материальное благо можно обратить в деньги [6].

Совокупный объем денежной массы - денежный агрегат - в России увеличивается быстрыми темпами [12].

Согласно методологии, принятой международной финансовой статистикой, для характеристики денежного предложения приняты агрегаты: деньги; квазиденьги; широкие деньги.

Агрегат «деньги» включает в себя деньги вне банков и депозиты до востребования, т.е. представляет собой все денежные средства в экономике страны , которые могут быть использованы как средство платежа. По своему составу он аналогичен денежному агрегату M1.

Агрегат «квазиденьги» представляет собой ликвидные депозиты денежной системы, которые непосредственно не используются как средство платежа и обычно имеют меньшую скорость обращения, нежели агрегат «деньги». Этот агрегат включает в себя срочные и сберегательные депозиты и депозиты в иностранной валюте, учитываемые в балансе ЦБ РФ и коммерческих банков.

Агрегат «широкие деньги» () -- это совокупность агрегатов «деньги» и «квазиденьги».

Отличие этого агрегата от агрегата М2 в том, что в него включаются депозиты в иностранной валюте (в рублевом эквиваленте - Х). С помощью «широких денег» определяется показатель относительной обеспеченности оборота денежной массы:

(1.2.14) [9].

На состояние денежного обращения оказывают влияние размеры вынужденных сбережений населения.

Сбережения и временно свободные денежные средства населения привлекаются сберегательными кредитными учреждениями на выгодное хранение. В сбережениях заинтересовано как государство, так и население. Для государства сбережения доходов населения являются дополнительным источником кредитных ресурсов, а для населения -- формой хранения денежных доходов. Поэтому в банковской системе сберегательное дело, определяющее динамику нормы сбережений, занимает особое место.

Основная задача Сберегательного банка -- обеспечить эффективное перераспределение этих временно свободных финансовых средств между экономическими агентами. Такая постановка предопределяет необходимость проведения статистического анализа вкладов населения.

К числу основных показателей денежных вкладов относятся:

- средний размер вклада,

- оборачиваемость вкладного рубля,

- эффективность вкладных операций.

Средний размер вклада характеризует достигнутый уровень сбережений, который формируется под влиянием множества факторов: уровня жизни населения, изменения покупательной способности денег, степени удовлетворения предметами потребления, уровня цен на товары и услуги, склонности населения к сбережениям и др.

Его рассчитывают делением суммы остатка вкладов на количество лицевых счетов вкладов.

В экономической практике широко рассмотрен показатель среднедушевого вклада (абсолютного размера вклада на душу населения страны).

Важное место в статистическом изучении сберегательного дела отводится уровню оборачиваемости вкладного рубля, измеряемому средним сроком хранения вкладов и количеством оборотов вкладов за период.

Средний срок хранения вкладов определяется по формуле:

(1.2.15),

где -- средний остаток вкладов;

О_в -- оборот по выдаче вкладов, или сумма выданных вкладов за период Д;

Д -- число календарных дней в периоде.

Второй показатель оборачиваемости средств -- число оборотов определяется по формуле:

(1.2.16),

он показывает, сколько раз обернулись денежные средства во вкладах за определенный период.

Чем больше оборотов совершают средства, тем эффективнее они используются (прямая характеристика скорости обращения).

Рассмотренные показатели оборачиваемости во вкладах взаимосвязаны между собой:

, (1.2.17).

Связь этих показателей сохраняется и в динамике, т. е.

(1.2.18) [11].

1.3 Понятие и виды кредита в РФ, его классификация

Кредит -- это разновидность экономической сделки, договор между юридическими и физическими лицами о займе или ссуде. Один из партнеров (кредитор) предоставляет другому (заемщику) деньги (в некоторых случаях имущество) на определенный срок с условием возврата эквивалентной стоимости, как правило, с оплатой этой услуги в виде процента. Срочность, возвратность и, как правило, платность -- принципиальные характеристики кредита.

Кредит во многом является условием и предпосылкой развития современной экономики, неотъемлемым элементом экономического роста. Его используют как крупные предприятия и объединения, так и малые производственные, сельскохозяйственные и торговые предприятия. Им пользуются как государства и правительства, так и отдельные граждане. Кредит обслуживает движение капитала и постоянное движение различных общественных фондов.

Таким образом, кредит представляет собой форму движения ссудного капитала, т. е. денежного капитала, предоставляемого в ссуду. Необходимость и возможность кредита обусловлена закономерностями кругооборота и оборота капитала в процессе воспроизводства: на одних участках высвобождаются временно свободные средства, которые выступают как источник кредита, на других возникает потребность в них.

Кредит представляет собой основной источник удовлетворения огромного спроса на денежные ресурсы.

Кредит оказывает активное воздействие на объем и структуру денежной массы, платежного оборота, скорость обращения денег. Благодаря кредиту происходит более быстрый процесс капитализации прибыли, т. е. превращения ее в дополнительные производственные фонды. Кредит стимулирует развитие производительных сил, ускоряя формирование источников капитала для расширения производства.

Основными видами кредита в Российской Федерации являются:

1) Государственный кредит представляет собой средства, привлеченные государством в виде займов, эмиссии ценных бумаг.

2) Банковский кредит -- основная форма кредитования, при которой денежные средства предоставляются во временное пользование банками. Существует прямой банковский кредит, при котором выдача ссуд происходит непосредственно под залог ценностей или затрат, и косвенный -- выдача ссуды под залог расчетно-платежных документов. Классифицировать банковский кредит можно в зависимости от срока назначения (для текущей деятельности или инвестиционной) и типа получателя.

3) Межбанковский кредит -- это размещаемые банками денежные средства друг у друга в форме депозитов и на короткие сроки. Все кредиты выдаются на возвратной и платной основе. Основные доходы банки получают от кредитных операций (проценты за предоставленные кредиты).

Кредиты классифицируются по ряду признаков.

1) По срочности различают:

- краткосрочный (на срок до одного года) кредит,

- среднесрочный (от одного года до пяти лет) кредит,

- долгосрочный (свыше пяти лет) кредит.

2) По обеспеченности кредиты могут быть:

- обеспеченными,

- необеспеченными.

Обеспечение кредита может быть персональным, банковским и государственным. Обеспечение предполагает наличие того или иного залога (например, залог векселей, товарных документов, ценных бумаг, недвижимости (ипотечные) и т. д., гарантии или его страхование (перестрахование)[1].

1.4 Показатели статистики кредита и их характеристика

К наиболее важным показателям отечественной статистики банковского кредита относятся:

1) Общий размер кредитования банками отраслей экономики и населения с выделением краткосрочного и долгосрочного кредитования. Он определяется за вычетом погашенной суммы кредита (возврата денежных средств) банку, т. е. в виде остатка ссуды в определенный момент времени (года, квартала, месяца).

2) Доля краткосрочных и долгосрочных кредитов в общей сумме кредитных вложений.

3) Просроченная задолженность предприятий и хозяйственных организаций по ссудам банков.

4) Процент за кредит и ставка рефинансирования (Банка России).

Представление об эффективности государственных кредитных операций дает показатель, который характеризует процентное отношение суммы превышения поступлений над расходами по системе государственного кредита. Данный показатель рассчитывается по формуле:

(1.4.1),

где П_гкред -- поступления по системе государственного кредита;

- расходы по системе государственного кредита.

Кредитные вложения представляют собой ссуды, которые выдаются банковскими учреждениями предприятиям, организациям и населению для производственного и социального развития.

Кредитные вложения в экономику -- это ссуды, предоставленные банковской системой экономике Российской Федераций. В настоящее время кредитование осуществляется как за счет собственных средств коммерческих банков, так и за счет средств Банка России, предоставляемых через коммерческие банки предприятиям и организациям для финансирования федеральных и международных целевых программ.

Средний размер кредита (ссуды) вычисляется по формуле среднеарифметической взвешенной (без учета числа оборотов в год) следующим образом:

 (1.4.2),

где -- средний размер ссуды;

-- размер i-ссуды;

-- срок i-ссуды.

Средний срок, пользования ссудами --это время, в течение которого все ссуды оборачиваются один раз при условии их непрерывности оборачиваемости; исчисляется по формулам:

1) средней арифметической взвешенной (при этом весами являются размеры выданных ссуд):

(1.4.3);

2) средней гармонической взвешенной (когда вместо размеров ссуд известна продолжительность одного оборота каждой ссуды):

(1.4.4).

Среднее число оборотов ссуд за год определяется по формуле:

; (1.4.5),

где -- число оборотов i-ссуды за год;

Д -- число дней (месяцев) в году.

За пользование кредитом взимается плата в размере процентных ставок. Средняя процентная годовая ставка кредита рассчитывается по формуле:

(1.4.6),

где i-- годовая ставка i-ссуды;

-- срок i-ссуды (в годах).

Самостоятельным объектом в статистике кредита является изучение просроченных ссуд по их объему, составу и динамике.

По состоянию на конец года определяют по банку в целом:

1) абсолютную сумму просроченных кредитов (остатков задолженности) по формуле:

(1.4.7),

где - сумма просроченных кредитов,

- просроченный кредит по i-ссуде;

2) относительные показатели просроченной задолженности по ссудам по следующим формулам:

а) по сумме:

(1.4.8),

где - коэффициент просроченной задолженности по ссудам по сумме;

б) по сроку:

(1.4.9),

где t_inp -- число просроченных дней по погашению i-го кредита,

- коэффициент просроченной задолженности по ссудам по сроку;

в) по сумме и сроку (интегральный средневзвешенный показатель

просроченной задолженности):

(1.4.10).

Уровень оборачиваемости кредита определяется двумя показателями:

- средней длительностью пользования кредитом,

- количеством оборотов, совершенных кредитом за период.

Средняя длительность пользования кредитом по отраслям промышленности с учетом невозвращенных в срок в банк ссуд определяется по формуле:

(1.4.11),

где -- средние остатки кредитов (невозвращенных в срок в банк);

О_n -- оборот кредита по погашению (сумма погашенных кредитов);

Д -- число дней в периоде [11].

Данный показатель характеризует среднее число дней пользования кредитом. Он является обратной величиной оборачиваемости ссуд: чем меньше продолжительность пользования кредитом, тем меньше ссуд потребуется банку для кредитования одного и того же объема производства. В связи с тем, что сведения об остатках кредита обычно предоставляются на дату, т. е. представляют собой моментный динамический ряд, расчет среднего остатка задолженности по ссудам необходимо выполнять по формуле средней хронологической:

(1.4.12).

Среднее число оборотов кредита вычисляется путем деления оборота ссуд по погашению на средний их остаток:

(1.4.13).

Экономический смысл данного показателя заключается в том, что он характеризует число оборотов, совершаемых краткосрочным кредитом за изучаемый период (прямая характеристика оборачиваемости кредита).

В том случае, если известна длительность пользования кредитом, количество оборотов ссуд можно рассчитать при помощи взаимосвязи данных показателей, т. е. по формуле:

(1.4.14),

где t - длительность пользования кредитом.

Наряду со средними величинами выявляется доля просроченной задолженности в общей задолженности -- доля несвоевременно возвращенных ссуд.

В связи с этим рассчитывается средняя длительность просроченных кредитов, которая позволяет установить меру устойчивости задолженности заёмщика на основе следующего выражения:

 (1.4.15),

где -- средние остатки просроченной задолженности за рассматриваемый период;

О_{п пр} -- сумма погашенной просроченной задолженности за тот же период;

Д -- число дней в периоде[7].

денежный статистика кредит российский

2. Статистический анализ денежного обращения и кредита, их

динамики и структура 2005-2007 гг.

2.1 Социально-экономическое положение в РФ в 2005 - 2007 гг.

По данным Федеральной службы государственной статистики, инфляция в декабре 2006 г. составила 1,1%, а по сравнению с декабрем предыдущего года потребительские цены выросли на 11,7% (в 2005 г. -- на 12%). Динамика цен на потребительском рынке в 2006 г. формировалась в условиях высокой производственной и инвестиционной активности. Увеличение занятости и денежных доходов населения способствовало росту потребительских расходов, оказывая давление на потребительские цены со стороны спроса. На рост цен на потребительском рынке оказывали влияние волатильные факторы, не связанные в краткосрочном аспекте с денежной политикой, включая резкое повышение мировых цен на энергоносители и нестабильное предложение на внутреннем и мировом рынках отдельных видов продовольственных товаров.

В 2006 г. наблюдался значительный рост цен в затратообразующих отраслях, оказывающих непосредственное влияние на формирование издержек предприятий. В то же время, несмотря на рост затрат, ускорения роста цен производителей в отраслях, продукция которых непосредственно поступает на потребительский рынок, не произошло, что ограничивало инфляционное давление на потребительском рынке.

В декабре 2006 г. потребительские цены на продовольственные товары без плодоовощной продукции повысились на 1,4%, а в целом по итогам года -- на 13,1% (в 2005 г. -- на 11,8%). В наибольшей степени в декабре подорожали мясо и птица (на 2,8%), молоко и молочная продукция (на 2,5%), рыба и морепродукты (на 2,4%). Темпы прироста цен на хлеб и хлебобулочные изделия не изменились по сравнению с ноябрем и составили 0,4%. Сахар песок подешевел за месяц на 0,8%.

В целом за 2006 г. наиболее значительно среди продовольственных товаров выросли цены на мясо и птицу -- на 19,6% (в 2005 г. -- на 8,9%), что обусловлено в основном ростом цен на мясо на мировом рынке и снижением предложения на внутреннем рынке.

Хлеб и хлебобулочные изделия за год подорожали на 16,7% (в 2005 г. на 30,4%), макаронные изделия -- на 14,6% (в 2005 г. --на 14%). На динамику цен на эти товары оказал влияние низкий урожай зерновых в 2005 г. в России и Европе. По итогам 2006 г. цены на рыбу и морепродукты на потребительском рынке выросли на 11,5%, что на 1,6 процентного пункта больше аналогичного показателя в 2005 году. Сахар песок стал дороже на 7,5%, тогда как в 2005 г. он подешевел на 5,6%.

В декабре 2006 г. по сравнению с предыдущим месяцем ускорился рост потребительских цен на плодоовощную продукцию. Если в ноябре данная группа продуктов питания подорожала на 2,2%, то в декабре -- на 5,4%. В целом за 2006 г. цены на потребительском рынке на плодоовощную продукцию выросли на 3,3%. В 2005 г. цены на нее снизились на 4,2% С начала 2006 г. непродовольственные товары подорожали в целом на 7,4% (в 2005 г. -- на 9,2%).

Среди непродовольственных товаров более всего подорожал бензин автомобильный -- на 31,3%, что обусловлено ростом цен на энергоносители на мировом рынке (в 2005 г. цены на бензин автомобильный возросли на 16,8%). По другим основным видам непродовольственных товаров прирост цен был меньше, чем в 2005 году. В наибольшей степени замедлился рост цен на электротовары и другие бытовые приборы (с 8% в 2005 г. до 2,6% в 2006 г.), а также на медикаменты (с 7,2 до 2,3%) и табачные изделия (с 8,6 до 4,2%). При этом в 2006г. отмечалось снижение цен на теле радио товары (на 1,5%).

Цены производителей в черной металлургии за январь ноябрь увеличились на 64,2% (в соответствующий период 2005 г. -- на 27,7%). В химической и нефтехимической промышленности, в машиностроении, лесной, деревообрабатывающей и целлюлозно-бумажной отрасли темпы роста цен производителей также были выше, чем год назад. Медленнее, чем в 2005 г., росли цены на продукцию цветной металлургии, промышленности стройматериалов, легкой и пищевой промышленности.

За одиннадцать месяцев 2006 г. цены производителей в легкой промышленности повысились на 7,2% (в соответствующий период 2005 г. -- на 13,9%). Прирост цен на продукцию пищевой промышленности за этот период составил 10,7%, что на 2,7 процентного пункта меньше такого же показателя в 2005 году.

В январе октябре 2006 г. по сравнению с соответствующим периодом 2005 г. число замещенных рабочих мест на крупных и средних предприятиях и организациях уменьшилось на 0,8%. Около 75% от числа выбывших работников уволились по собственному желанию, что было связано прежде всего с низкой заработной платой. Число работников, уволенных в связи с сокращением штатов, увеличилось по сравнению с соответствующим периодом предыдущего года, по оценкам, на 22%

Рост денежных доходов населения в 2006 г. способствовал росту потребительских расходов населения. В реальном выражении в январе ноябре 2006 г. потребительские расходы населения увеличились, по оценкам, на 11,4% (в январе ноябре 2005 г. -- на 7,9%). В структуре использования денежных доходов населения доля расходов на покупку товаров и оплату услуг в январе ноябре 2006 г. возросла по сравнению с соответствующим периодом предыдущего года на 1,7 процентного пункта и составила 72,0%

Объем заказов на выпуск продукции промышленными организациями, имевшийся на начало декабря 2006 г., при существующем уровне загрузки мощностей обеспечивал формирование производственных программ на 1,5 месяца, что несколько меньше, чем отмечалось по состоянию на начало декабря 2005 г. (1,7 месяца).

По данным Центра экономической конъюнктуры при Правительстве Российской Федерации, согласно опросам, средний уровень загрузки производственных мощностей в ноябре составил 58%. Максимальная интенсивность использования мощностей наблюдалась в топливной промышленности (82%), черной металлургии (79%), лесобумажной промышленности (74%) и цветной металлургии (72%). Самый низкий уровень загрузки мощностей отмечался в машиностроении (49%)/

Объем вложений в основной капитал в январе ноябре 2006 г. увеличился по сравнению с соответствующим периодом предыдущего года на 11,1% (в январе ноябре 2005 г. -- на 12,0%). Динамика вложений в основной капитал в январе ноябре 2006 г. с исключением влияния сезонного и случайного факторов свидетельствует о сохранении тенденции к их росту.

Значительное повышение контрактных цен на экспортируемую продукцию сопровождалось увеличением физических объемов вывозимых за рубеж товаров. Около 70% прироста стоимости экс порта было обеспечено увеличением экспорта нефти, черных металлов и нефтепродуктов. По сравнению с январем октябрем 2005 г. стоимостной объем экспорта энергоресурсов увеличился в 1,3 раза. Основным экспортируемым товаром по прежнему была нефть, стоимость которой в указанный период достигла почти трети в общем объеме экспорта товаров и составила около 57% в объеме экспорта энергоресурсов. Росту стоимости экспорта нефти (на 45,2%) способствовало продолжающееся повышение цен (в 1,3 раза) и увеличение физических объемов вывоза (на 13%).

В декабре 2006 г. выплаты по валютному долгу Правительства Российской Федерации (кроме платежей Минфина России Банку России) составили 0,8 млрд. долл., из них 0,4 млрд. долл. по основному долгу и примерно столько же по процентам. Выплачивался долг по кредитам международных финансовых организаций (в основном МВФ и МБРР), по двусторонним кредитам Российской Федерации, по еврооблигациям. Вы платы по долгу бывшего СССР (преимущественно по долгу Парижскому клубу кредиторов) были незначительны. В общей сложности в 2006 г. было выплачено 12,8 млрд. долл., из них 7,2 млрд. долл. по основному долгу и 5,6 млрд. долл. по процентам [1].

В ноябре 2006 г., как и в аналогичный период 2005 г., темпы прироста рублевой денежной массы по сравнению с октябрем заметно увеличились и составили 3,7% (при этом в ноябре 2005 г. они были ниже -- 3%). В результате за октябрь ноябрь 2006 г. темпы прироста денежного агрегата М2 более чем в полтора раза были выше, чем за октябрь ноябрь 2005 года. Это привело к тому, что в октябре ноябре 2006 г. Темпы прироста рублевой денежной массы за скользящий 12 месячный период повысились. В ноябре этот показатель составил 37,5%, увеличившись по сравнению с октябрем на 1 процентный пункт. Однако по сравнению с ноябрем 2005 г. (45,9%) он был значительно ниже. В целом за одиннадцать месяцев 2006 г. рублевая денежная масса увеличилась на 22,6% (на 33,2% за соответствующий период 2005 г.).