37

Содержание

• Введение 2
• Глава 1. Прибыль: сущность и ее формирование 2
• Глава 2. Анализ прибыли и ее формирования 6
• 2.1. Максимизация прибыли на основе применения предельных величин 7
• 2.2. Определение величины прибыли и резервов ее роста на основе 16
• использования маржинального дохода и производных от него величин 16
• 2.3. Формирование прибыли предприятия на основе установления условий безубыточности 21
• 2.4. Методы параметрического имитационного математического моделирования формирования прибыли 28
• Глава 3. Анализ чувствительности прибыли к изменениям цены и структуры затрат 31
• Заключение 36
• Список литературы 37

Введение

Прибыль в рыночном хозяйстве является вознагражде-нием такого специфического фактора, как предпринимательство. Специ-фического, во-первых, потому, что предпринимательство, в отличие от капитала или земли, неосязаемо. Во-вторых, мы не можем трактовать прибыль как своеобразную равновесную цену, по аналогии с рынком труда, капитала и земли. Эта специфика предпринимательства как фак-тора производства проявляется через его функции. Функциями предпринимательства являются: соединение других ресурсов - труда, капитала, земли - для производства товаров или услуг; принятие основных решений, связанных с деятельностью фирмы; осуществление нововведений в производстве или в сбыте про-дукции; взятие на себя рисков, вытекающих из выполнения предприни-мательских функций. Предприниматель в результате выполнения этих функций вправе претендовать на определенный доход - прибыль.

Прибыль обычно определяют как разность между валовым доходом и валовыми издержками. Однако уже этот упрощенный подход к пробле-ме рождает новые вопросы. Определение валового дохода не состав-ляет трудности (это произведение количества произведенной продук-ции и цены единицы товара).

Уровень издержек производства яв-ляется главным образом итогом результативности организации производственной деятельности. И действительно, он непосред-ственно зависит от прогрессивности производственного процес-са, технологии выпуска продукции. Итоговыми же показателями хозяйственной деятельности являются доход и прибыль. Они характеризуют не что иное, как эффект, получаемый в ре-зультате всей производственно-хозяйственной деятельности пред-приятия.

Глава 1. Прибыль: сущность и ее формирование

Прибыль образуется в результате реализации продукции. Ее величина определяется разницей между доходом, полученным от реализации продукции, и издержками (затратами) на ее производ-ство и реализацию. Общая масса получаемой прибыли зависит, с одной стороны, от объема продаж и уровня цен, устанавливаемых на продукцию, а с другой -- от того, насколько уровень издержек производства соответствует общественно необходимым затратам.

Все эти факторы, влияющие на величину массы прибыли, явля-ются функцией многих условий. Так, во-первых, объем продаж за-висит от эффективности осуществления коммерческой работы: от Умения создавать выгодные условия для реализации своей продук-ции, т.е. организовать рекламу, сбыт, сформировать ценовую и то-варную политику и т.д.; во-вторых, уровень издержек производства зависит от рациональности организации производства и труда, выбранной технологии, технической оснащенности пред-приятия.

Вместе с тем прибыль на предприятии зависит не только от реализации продукции, но и от других видов деятельности, кото-рые ее либо увеличивают, либо уменьшают. Поэтому в теории и на практике выделяют так называемую «балансовую прибыль». Ее на-звание говорит само за себя. Она состоит из прибыли от реализации продукции (выручка от реализации продукции без косвенных нало-гов минус затраты (расходы) на производство и реализацию про-дукции) плюс внереализационные доходы (доходы по ценным бу-магам, от долевого участия в деятельности других предприятий, от сдачи имущества в аренду и т.п.) минус внереализационные расхо-ды (затраты на производство, не давшее продукции, на содержание законсервированных производственных мощностей, убытки от спи-сания долгов и т.д.).

Кроме того, выделяется валовая прибыль, которая представляет собой балансовую прибыль за минусом финансового результата от операций с основными фондами (средствами), нематериальными активами и иным имуществом.

Во всех странах с рыночной экономикой прибыль облагается налогом. Поэтому на практике принято выделять налогооблагаемую прибыль. Последняя представляет собой валовую прибыль за выче-том доходов по видам деятельности, освобожденной от налогообло-жения.

В результате на предприятии, как это принято называть в теории и на практике, остается так называемая чистая прибыль. По своей величине она представляет налогооблагаемую прибыль за минусом налога на прибыль.

Из чистой прибыли предприятие выплачивает дивиденды и раз-личные социальные налоги и образует фонды. В результате остается нераспределенная прибыль. Она предназначена для капитализации, т.е. для реинвестирования в производство. По своему экономическому содержанию она является одной из форм резерва собственных ресур-сов предприятия, обеспечивающих его производственное развитие.

В условиях рыночных отношений, как свидетельствует миро-вая практика, имеется два основных источника получения при-были.

Первый -- это монопольное положение предприятия по вы-пуску той или иной продукции или уникальности продукта. Поддержание этого источника на относительно высоком уровне пред-полагает проведение постоянной новации продукта. Здесь следует учитывать такие противодействующие силы, как антимонополь-ную политику государства и растущую конкуренцию со стороны других предприятий.

Второй источник связан с производственной и предпринима-тельской деятельностью, поэтому касается практически всех пред-приятий. Эффективность его использования зависит от знания конъ-юнктуры рынка и умения постоянно адаптировать под него разви-тие производства. Величина прибыли в данном случае зависит: во-первых, от правильности выбора производственной направлен-ности предприятия по выпуску продукции (выбор продуктов, пользующихся стабильным и высоким спросом); во-вторых, от создания конкурентоспособных условий продажи своих товаров и оказания услуг (цена, сроки поставок, обслуживание покупате-лей, послепродажное обслуживание и т.д.); в-третьих, от объемов производства (чем больше объем продаж, тем больше масса при-были); в-четвертых, от ассортимента продукции и снижения из-держек производства.

Получение прибыли в условиях рынка всегда связано с риском -- над предприятием постоянно висит угроза потерять вложенный ка-питал целиком или частично. Именно поэтому в теории и на практи-ке используется понятие «предпринимательская прибыль», которая по своей величине должна быть больше, чем процент, получаемый по вкладам в банк.

Величина предпринимательской прибыли определяется с учетом стратегии развития предприятия, которую принимает его руковод-ство и*собрание акционеров. При расчете нормальной предпринима-тельской прибыли учитываются:

* затраты, обеспечивающие нормальное расширенное воспроиз-водство (сложившиеся в отрасли), -- капитальные вложения в ос-новные фонды и прирост оборотных средств;

* затраты из прибыли, направленные на развитие НИОКР (на-учно-исследовательские и опытно-конструкторские работы), обес-печивающие НТП;

* текущие затраты на социальные нужды, финансируемые из прибыли;

* отчисления в различные ассоциации, объединения;

* выплата дивидендов по акциям;

* отчисления налогов, уплачиваемых за счет прибыли;

* затраты на жилищное и другое социальное строительство.

В предпринимательских издержках (цене товара) также учитывается налог на добавленную стоимость (НДС), акцизы, которые, по суще-ству, являются для предприятия издержками, поскольку оно вносит их сумму в бюджет.

В предпринимательские издержки также входят таможенные по-шлины, тарифы и сборы в размерах, установленных законодатель-ными актами и постановлениями правительства. И наконец, в них включаются альтернативные или вмененные издержки, под кото-рыми понимаются потери или упущение возможности в результате отказа от каких-то других альтернативных решений. Эти издержки иногда называются неявными.

Приведем условный пример неявных издержек. Допустим, пред-приятие располагает суммой 10 млн руб. (А), которое оно хочет вложить в расширение производства. Проведение расчета показало, что предприятие при затратах 10 млн руб. получит дополнительно продукции на 11 млн руб., т.е. прибыль (М) составит 1 млн руб., или 10% к вложенному капиталу:

(1)

Между тем если бы предприятие положило эти деньги на депо-зитный счет в банке при 12% годовых, то оно получило бы 1,2 млн руб. за счет начисленных процентов. Следовательно, при расчете вмененных, альтернативных издержек предприятию необ-ходимо учесть 0,2 млн руб. упущенной выгоды.

Существует целый ряд эпизодических затрат, которые уменьша-ют прибыль в момент своего возникновения. Примером таких затрат могут быть маркетинговые и административные расходы. К сожале-нию, действующие правила не всегда признают эти расходы. На-пример, расходы на рекламу учитываются в затратах предприятия согласно определенным нормативам. Если же норматив превышен, величина этого превышения возмещается за счет оставшейся после уплаты налогов прибыли.

Глава 2. Анализ прибыли и ее формирования

Поскольку получение прибыли является необходимым условием стабильного развития предприятия, то каждый хозяйствующий субъект стремится получить как можно большую ее величину.

Успешная реализация этой задачи предполагает необходимость управления процессом формирования прибыли, включающим в себя как выявления резервов ее роста, так и ее использования. Исход-ным положением в его осуществлении является проведение анали-тических расчетов по определению желаемой величины прибыли. Эти расчеты следует вести в рамках принимаемого плана производ-ства и реализации продукции и финансового плана.

В этом случае схема работ может быть представлена так, как показано на рис. 1.

Из схемы следует, что прибыль исчисляется как разность между плановой суммой выручки от продаж (без налога на добавленную стоимость и акцизов) и плановой величиной себестоимости товар-ной продукции, управленческих и коммерческих расходов:

(2)

где М_р -- прибыль от реализации, руб.;

В_р -- выручка от реализации, руб.;

С_т -- себестоимость товарной продукции, руб.;

P_v -- общая сумма управленческих расходов, руб.;

Р_к -- общая сумма коммерческих расходов, руб.

Вместе с тем при планировании прибыли важно стремиться к ее максимизации. Это сложный процесс, поскольку ее величина зави-сит от объема продаж и ассортимента продукции, уровня издержек производства и цены за единицу продукции, устанавливаемой пред-приятием, и каждый из них в свою очередь в своем формировании зависит от многих факторов. На практике и в теории применяются различные методы расчета прибыли и ее максимизации. Основными из них являются:

1) использование предельных величин: предельной прибыли, предельного дохода и предельных издержек;

2) проведение расчетов на основе маржинального дохода и про-изводных от него величин;

3) формирование прибыли на основе условий безубыточнос-ти;

4) использование параметрических уравнений.

2.1. Максимизация прибыли на основе применения предельных величин

В данном случае основной принцип максимизации состоит в том, что прибыль максимизируется в точке, в которой любое даже малое приращение объема реализации (выпуска) продукции оставляет прибыль без изменения, т. е. приращение прибыли при приращении объема (реализации) продукции равняется нулю. Математически это можно записать так:

(3)

где M_n(q) -- предельная прибыль от объема продукции;

MR(q) -- предельный доход (выручки) от объема продукции;

MC(q) -- предельные издержки от объема продукции.

Рис. 1. Общая схема планирования прибыли

Из формулы (3) следует, что прибыль максимизируется в том случае, когда предельные издержки равны предельному до-ходу:

MR(q)=MC(q). (4)

Поясним это на условном примере работы одного из предприя-тий. Данные о выпуске количества изделий, валовых постоянных издержках, относимых на соответствующее производство, валовых переменных издержках, относимых на соответствующий выпуск продукции, валовых издержках производства и обращения, а также результаты расчета средних и предельных издержек, на единицу изделия, приведены в табл. 1 (цифры для удобства округлены).

Вторая графа таблицы содержит данные о цене спроса, соответ-ствующие количеству возможной реализации изделий. Функция спро-са от цены получена на основе линейного уравнения:

q = -4,78р+13 712,1.

Коэффициент эластичности спроса в зависимости от изменения цены для разного количества продаж исчисляется по формуле:

В количестве 3000 шт.:

Таблица 1

Расчет максимальной прибыли в зависимости от объема продукции, цены и издержек

Коли-чество изделий	Цена руб./ шт.	Валовой доход (выруч-ка), тыс. руб.	Валовые издерж-ки, тыс. руб.	При-быль, тыс. руб.	Предель-ный доход, руб./шт.	Предель-ные издержки, руб./шт.	Предель-ная прибыль, руб./шт.
--	Р	Вп(ТР)	ТС	М=(3)-(4)	MR	МС	Мп
пl	2	3	4	5	6	7	8
1000	2659	2659	2630	29	2659	2630	29
2000	2450	4900	3340	1560	2241	710	1531
3000	2241	6723	4020	2703	1833	880	1143
4000	2031	8124	4540	3584	1401	520	881
5000	1822	9110	5025	4085	986	485	501
6000	1613	9678	5600	4078	568	575	--7
7000	1484	9828	6420	3408	150	820	-670
8000	1195	9560	7615	1945	-268	1195	-1463
9000	986	8874	9310	-436	-686	1695	-2381
10000	777	7770	13675	-5905	-1104	4365	-5469

В количестве 6000 шт.:

В количестве 8000 шт.:

При больших объемах продаж спрос становится неэластичным.

Предельные величины дохода (выручки), издержек и прибыли получаются путем вычитания из данных валового дохода (графа 4) и валовой прибыли (графа 5) соответствующих значений из преды-дущей строки. Например, предельная прибыль равна:

для объема продаж 5000 шт. --

для объема продаж 7000 шт. --

Деление на 1000 необходимо потому, что предельные (прирост-ные) показатели определяются в расчете на единицу продукции, услуги или работы.

Для того чтобы решить вопрос максимизации прибыли, важно также знать, действует ли предприятие в условиях свободной кон-куренции или монопольного рынка. Так, например, пищевые пред-приятия, в частности, реализуют свою продукцию в условиях сво-бодной конкуренции. Это означает, что за цену реализации своей продукции оно принимает ту, которую задает рынок.

Из этого следует, что для предприятия максимизация прибыли заключается в выборе такого объема реализации продукции, при ко-тором предельные издержки предприятия в производстве и реализации равнялись бы рыночной цене. Математически это можно представить следующим образом:

Р = MC(q).

Иными словами, на рынке свободной конкуренции доход равен рыночной цене. Покажем это на примере рыбоперерабатывающего предприятия, выпускающего икру в банках. Данные о производ-стве, издержках, прибыли, а также предельных величин приведены в табл. 2.

Таблица 2 Экономические показатели и расчеты предельных величин

Выпуск банок	Цена, тыс. руб. шт.	Валовой доход (выручка), тыс. руб.	Валовые издержки тыс. руб.	Прибыль, млн руб.	Предельный доход, тыс. руб./шт.	Предельные издержки, тыс. руб./шт.	Предельная прибыль, тыс. руб./шт.
		Вр	ТС	Вр-ТС	MR = P	МС	(6) - (7)
1	2	3	4	5	6	1	8
0	135			-7200	--	--	--
35	135	4725	9240	-4515	135	54	77
150	135	20250	13200	7050	135	34	101
210	135	38350	15840	12510	135	44
250	135	33750	18000	15750	135
270	135	36450	19680	16770	135
288	135	38880	21312	17586	135		44
305	135	41175	22920	18255	135	95	40
316	135	45525	24360	18165	135	144	-9
316	135	42660	24510	18150	135	150
317	135	42795	24672	18123	135	162
318	135	42930	24852	18078	135	180
319	135	43065	25056	18009	135	204
320	135	43200	25269	17904	135	240	-105

Из таблицы следует, что предельный доход равен цене одной банки икры при приращении количества реализации в разных раз-мерах (сравним графу 6 и 2). Иными словами, рыночная цена зада-ется рынком (135 тыс. руб. за банку икры). Отличительная черта изменения валового дохода (выручки) от реализации банок икры на рынке свободной конкуренции состоит в том, что валовой до-ход выражается линейным уравнением с нулевым свободным чле-ном и угловым коэффициентом, равным цене одной банки:

В_р=135000q.

Максимальная прибыль получается при объемах реализации око-ло 310 банок. По данным таблицы, она составляет 18255 тыс. руб. при реализации 305 банок.

В интервале 105--315 банок предельная прибыль равна нулю.

При дальнейшем росте объема реализации она становится отри-цательной, т.е. каждая дополнительная единица приращения объема выпуска дает не увеличение, а уменьшение суммы прибыли.

Таким образом, при заданной рынком цене одной банки в раз-мере 135 тыс. руб./шт. предприятию выгоднее поддерживать реали-зацию на уровне, близком к 310 банкам. В этом случае оно может рассчитывать на получение наибольшей суммы прибыли.

Следует отметить, что на практике при принятии оперативных решений часто недостает всей необходимой информации, поэтому руководителям приходится действовать интуитивно. Для облегчения принятия решений предлагается ряд сценариев взаимосвязей «цена -- прибыль» (табл. 3).

Таблица 3 Взаимосвязь «цена -- прибыль»

Изменение прибыли	Изменение цены
	Повышается	Понижается
1	2	3
Прибыль увеличивается	Рынок нечувствителен к ценам (неэластичный спрос)	Более низкие цены ведут к расширению емкости рынка быстрее, чем падают прибыли
--	Первоначально цена товара была занижена, покупатели могут заплатить больше (товарный дефицит)	Эластичный спрос
--	Производственные мощности ограничены, спрос, заказы превышают возможности предприятия	Первоначально цена товара была завышена, спрос был ограничен, после снижения цены он резко расширился
--	Более высокие цены делают товар привлекательнее для покупателя	Издержки производства единицы товара уменьшаются быстрее, чем реализационная цена
--	Повышение цен конкурентами в отрасли	Более низкие цены открывают выход на новые рынки
--	--	Уход с рынка ряда конкурентов
Прибыль уменьшается	Увеличение цен на реализацию продукции не компенсирует повышение издержек (инфляция издержек)	Рынок нечувствителен к более низким ценам, объем продаж остается относительно постоянным (неэластичный спрос)
--	Первоначальные цены были «правильными», продажи уменьшаются быстрее, чем увеличивается выручка от реализации (эластичный рынок)	Первоначальные цены были «правильными», после снижения цен продажи не выросли (неэластичный рынок)
--	--	Ответное понижение цен конкурентами (установление более низких цен в отрасли) и отсутствие новых покупателей
--	--	Уход с рынка
--	--	Цены были уменьшены исключительно для увеличения доли продаж предприятия на рынке
--	--	Предотвращение внедрения на рынок новых конкурентов*

* Ценообразование и рынок: Пер. с англ. -- М.: Прогресс, 1992. -- С. 204--217.

2.2. Определение величины прибыли и резервов ее роста на основе

использования маржинального дохода и производных от него величин

В практике зарубежных стран с рыночной экономикой широко применяется расчет прибыли и определения влияния различных фак-торов на ее величину на основе использования маржинального дохода.

В формализованном виде он может быть представлен в виде:

(5)

или

(6)

где В_м -- маржинальный доход, руб.;

И_п -- постоянные расходы, руб.;

H_v -- переменные издержки, руб.;

В_р -- выручка от продаж, руб.

М -- прибыль, руб.

Сама же величина прибыли исходя из сущности маржинального дохода определяется, как:

М=В_м-И_п. (7)

В таком виде формула (8) не позволяет сделать какие-либо выводы относительно выявления резервов роста прибыли. Поэтому нa практике делают ряд преобразований с данной формулой. Вo-первых, используют такие показатели, как выручка от продаж удельный вес маржинального дохода в выручке от продаж (а):

а = В_м/М, (8)

В_м=В_ра (9)

Во-вторых, путем подстановки значений этих показателей в фор-мулу (7), получается другая формула прибыли:

M=B_pa-И_п. (10)

Формула (10) используется тогда, когда приходится считать общую прибыль от продаж нескольких видов продукции. В этом случае удельный вес маржинального дохода (а) в выручке от про-даж (В_pa ) подсчитывается как средневзвешенная величина.

В тех случаях, когда известно количество проданного товара и ставка маржинального дохода в цене за единицу продукции, при-меняют модификацию определения прибыли от продаж. В этом случае маржинальный доход В_м определяется как:

В_м = qa_с , (11)

где а_с -- ставка маржинального дохода в цене за единицу продукции;

q -- количество проданных изделий в натуральных единицах. Подставляя данное значение В_м в формулу (7), получаем ее новое выражение:

М = qа_с-И_п. (12)

На величину прибыли, как это следует из формулы (12), оказывают влияние три группы факторов:

* количество и ассортимент проданной продукции;

* уровень цен на продукцию;

* уровень постоянных расходов.

Приведем расчет по определению влияния вышеназванных фак-торов на величину прибыли с помощью вышеназванных формул. Для этого воспользуемся условным примером. Допустим, что выручка от продаж по плану на нашем предприятия составляет 250 условных денежных единиц (у.д.е), а по факту она равняется 289 у.д.е. Постоянные расходы по плану и фактически не изменились и составили 60 у.д.е. Необходимо определить величину прибыли и резервы ее роста. Структура производства изделий, их продажные цены и другие показатели представлены в табл. 4.

Таблица 4 Исходные данные о продаже товаров

Вид изделия	Цена единицы изделия, Це	Переменные расходы на единицу изделия, Ип	Удельный вес изделий к общему объему продаж, %
			по плану	фактически
А	12	7	55	--
В	7	5	40	20
С	19	11	--	30
D	18	9	5	50

Исходя из приведенных данных в табл. 4 определяется при-быль от продаж (М_р) по плану согласно формуле (12).

Предварительно рассчитываются удельные веса маржинального дохода в отпускной цене за изделие для каждого вида продукции (табл. 5).

Таблица 5 Удельные веса маржинального дохода в цене за изделие

Вид изделия	Расчет	Результат
А	(12-7) 12	0,42
В	(7-5) 7	0,30
D	(18-9) 18	0,50

Средневзвешенный удельный вес маржинального дохода в вы-ручке для всего объема продаж по плану равен:

а_в= (0,42 * 55+0,3 * 40+0,75 * 15)/100 = 0,376.

Подставив полученные результаты в формулу (12), опреде-лим прибыль от продаж по плану:

М_п= 250 * 0,376 - 60 = 34 у.д.е.

Аналогично определяем фактическую прибыль от продаж. Удель-ные веса маржинального дохода в цене за изделие для каждого вида фактически проданной продукции составят:

Вид изделия	Расчет	Результат
В	(7-5) : 7	0,30
С	(19-11) : 19	0,42
D	(18-9) : 18	0,50

Средневзвешенный а_В для всего объема фактических продаж:

а_в= (0,3 * 20+0,42 * 30+0,5 * 50)/100 = 0,436.

Фактическая прибыль от продаж при неизменных ценах и посто-янных расходах:

М_р = 289 * 0,436 - 60 = 66,004 = 66,0 у.д.е.

Сравнение фактической прибыли с плановой показывает ее пре-вышение на 32 условные денежные единицы (66 -- 34). Влияние на увеличение прибыли количества проданного и его структуры рас-считывается по формуле (18.12). Сумма прироста маржинального дохода при увеличении выручки от продаж составила:

(289 - 250) * 0,376 = 14,664 = 14,7 у.д.е.

Поскольку маржинальный доход и прибыль от продаж при уве-личении объема продаж увеличиваются на одну и ту же сумму, можно считать, что за счет увеличения количества проданного при-быль увеличилась также на 14,7 условных денежных единиц.

Структурные сдвиги в объеме продаж привели к изменению среднего удельного веса: маржинального дохода, что привело к приросту абсолютной суммы маржинального дохода:

(0,436 - 0,376) * 289 = 17,34 = 17,3 у.д.е.

На эту же сумму возросла и прибыль от продаж за счет измене-ния структуры проданного. В зависимости от целого ряда причин цены на фактически проданную продукцию, как известно, могут отклоняться от плановых как в сторону увеличения, так и в сторо-ну уменьшения, что в свою очередь оказывает влияние на сумму прибыли от продаж.

Предположим, что 8% общего объема продаж изделий «В» было продано по завышенной цене -- по 10 условных денежных единиц за каждое изделие. Соответственно увеличилась общая сумма факти-ческой выручки от продажи и составила 341,8 у.д.е.

Для расчета влияния этого увеличения цены дополнительно оп-ределяется удельный вес маржинального дохода в цене за изделие для вида «В», проданного по завышенной цене: (10 -- 5) : 10 = 0,5 и, используя предыдущие расчеты, определяется средний а_В для нового объема фактических продаж (при завышенной цене):

а_в= (0,3 * 12+0,5 * 8+0,42 * 30+0,5 * 50 ) / 100 = 0,452 у.д.е.

Прибыль от продаж при фактическом объеме выручки, факти-ческих завышенных ценах и сокращении уровня постоянных расхо-дов равна:

М = 341,8 * 0,452-60 = 94,4936 = 94,5 у.д.е.

Для расчета влияния увеличения цены изделия «В» на при-быль от продаж сопоставляют два уровня фактической прибыли: один -- с учетом увеличения цены, а другой -- при условии того, что цены находились на уровне, предусмотренном в плане: 94,5 -- 66 = 28,5 условных денежных единиц.

Постоянные расходы также влияют на сумму прибыли от про-даж. Они неизменны лишь условно и в отдельных случаях их фак-тический уровень может отклоняться от планового. Увеличение по-стоянных расходов снижает сумму прибыли от продаж, и наобо-рот, уменьшение постоянных расходов увеличивает прибыль от продаж.

В нашем примере сумма постоянных расходов увеличилась на 7 условных единиц, что на столько же уменьшило сумму прибы-ли. Фактические постоянные расходы с учетом увеличения соста-вили 67 условных денежных единиц (60+7). Окончательная сумма прибыли от продаж с учетом изменений всех факторов (количе-ства и структуры проданного, уровня цен и уровня постоянных расходов) составила:

М = 341,8 * 0,452-67 = 87,4936 = 87,5 у.д.е.

Таким образом, влияние отдельных факторов на изменение при-были в этом случае показано в табл. 6.

Таблица 7 Влияние факторов на прибыль от продаж, у.д.е.

Показатели	Сумма
Отклонение прибыли от продаж -- всего (87,5 - 34)	+53,5
В том числе за счет факторов:
увеличение количества проданных товаров	+14,7
изменение структуры продаж	+ 17,3
увеличение цены изделия «В»	+28,5
увеличение постоянных расходов	-7

2.3. Формирование прибыли предприятия на основе установления условий безубыточности

Суть такого подхода состоит в том, что исходной посылкой в формировании прибыли является достижение условий безубыточ-ной работы предприятия, т. е. оно не получает прибыль и не несет убытки, а все затраты, связанные с производством и сбытом про-дукции, покрываются получением результатов от текущей деятельности. В реальной жизни это есть не что иное, как определение пороговых значений выручки от реализации (В_р) или количества проданных товаров (q), при которых предприятие окупает свои зат-раты без получения прибыли (рис. 2).

Рис. 2. Условия безубыточной деятельности предприятия

Из рис. 2 следует, что определение величины прибыли осно-вывается на механизме взаимосвязи: «издержки -- объем реализации -- прибыль» (Cost -- Volume -- Profit Relationships). Исходя из этой взаимосвязи решаются следующие задачи:

1. Определение объема реализации продукции, который обеспе-чивает покрытие издержек производства, т.е. обеспечиваются усло-вия безубыточности.

2. Достижение плановой суммы прибыли через определение не-обходимого объема реализации.

3. Установление «предела безопасности» предприятия, т.е. разме-ра возможного снижения объема реализации продукции при небла-гоприятной конъюнктуре товарного рынка.

Метод формирования величины прибыли на основе установления условий безубыточности исходит из допущения, что, во-первых, цена изделия в течение рассматриваемого периода не меняется и, во-вто-рых, количество произведенных товаров равно числу проданных. В этом случае выручка от реализации (В_р) математически выражается как:

(13)

где И_v -- переменные затраты, руб.;

И_п -- постоянные затраты, руб.;

М -- прибыль согласно условию равна нулю.

Поскольку согласно условиям безубыточности прибыль (М) равна нулю, то формула (13) принимает следующий вид:

В_р = И_v + И_п. (14)

Из формулы (14) следует, что выручка от продаж покрывает затраты. Но эта формула еще ничего не говорит, каков должен быть объем реализации (В_р) или какое количество должно быть продано товаров, чтобы наступили условия безубыточности. Для этого пре-образуем формулу (14), введя в нее количество продаваемых то-варов и цену одного изделия:

(15)

где q -- количество проданных товаров;

Ц_е -- цена единицы товара;

И_v -- переменные затраты на единицу продукции;

И_п -- совокупные постоянные затраты.

Из формулы (15) следует, что постоянные затраты И_п опре-деляются как:

И_п=q(Ц_е-И_v). (16)

Это означает, что пороговое значение количества продукции, ко-торое должно быть продано, чтобы наступили условия безубыточ-ности, определяется как:

q_п=И_п/(Ц_е-И_v). (17)

Выражение (Ц_е-И_v) является распределенной маржей (прибы-лью) в расчете на единицу продукции. Как только она (маржа) покрывает постоянные затраты, то создаются условия для получе-ния и роста прибыли в дальнейшем. Для удобства на практике при-меняют коэффициент покрытия:

К_п= М_е/В_р. (18)

Экономический смысл коэффициента покрытия К_п состоит в том, что каждая проданная единица, которая идет на покрытие постоянных издержек, вносит определенный вклад в формирование прибыли.

Коэффициент покрытия прибыли позволяет менеджеру при прочих равных условиях выбирать виды продукции с самым высоким его значением, поскольку они в этом случае будут давать макси-мальный вклад в формирование прибыли для покрытия постоянных издержек.

В определении своей политики, в части формирования результатов и затрат, исходным принципом должно стать определение точки безубыточности, в которой общий доход от продаж равен постоянным и переменным издержкам или в которой вклад в формирование прибыли равен совокупным постоянным издержкам. В соответствии с этим существует и два способа расчета. Первый исходит из расчета уравнения, выражающего, что:

Выручка = Переменные издержки + Постоянные издержки + Прибыль.

В каждом гипотетическом предприятии это выглядит так:

250х =150х+35000+0,

где х -- точка безубыточности;

250 -- продажная цена единицы товара, руб.;

150 -- переменные издержки на единицу товара, руб.;

35 000 -- совокупные постоянные издержки, руб.

Решая уравнение относительно х, получаем: х =350 единиц продукции. Эта точка может быть найдена в рублях продаж путем умножения найденных единиц продукции на продажную цену единицы продукции:

350 * 250 = 87 500 руб.

Второй метод расчета исходит из определения вклада маржи на единицу изделия в формирование прибыли. В этом случае точка безубыточности определяется так:

q_п=И_п/(Ц_е-И_v). (19)

В нашем случае это 35 000 / 100 = 350 единиц продукции.

Для того чтобы знать, как будет складываться ситуация после нахождения точки безубыточности, целесообразно использовать графические методы построения границ безубыточности (рис. 3).

Рис. 3. График определения тонки безубыточности

Такой подход возможен не только для определения количества изделий, которые необходимо продать, для того чтобы оправдать затраты, но и для планирования прибыли, а также учета изменения показателей при различных ситуациях. Поясним это на условном при-мере. Допустим предприятие производит кофемолки. При производ-стве одного изделия оно несет следующие расходы (у.д.е.):

Затраты материалов и комплектующих -- 75

Прямые затраты труда -- 15

Косвенные производственные расходы -- 6

Сбытовые расходы -- 4

Постоянные расходы предприятия в 200... г. будут состоять из косвенных производственных расходов -- 200 000, расходов на рекламу -- 15 000, расходов на управление -- 60 000. Предполага-емая цена продажи одного изделия -- 150 у.д.е.

Требуется определить:

1. Сколько изделий должно произвести и продать предприятие для обеспечения безубыточной работы?

2. Какую прибыль получит оно в случае продажи 6000 изделий?

3. Сколько изделий нужно произвести и продать, чтобы получить 100 000 у.д.е. прибыли?

4. Какую прибыль получит предприятие, если увеличит выпуск изделий на 20% и снизит цену на 10%?

5. Сколько изделий должно быть продано для достижения безубы-точности, если расходы на управление возрастут на 20 000 у.д.е.?

6. Если уменьшить переменные затраты на изделие на 10%, сколько нужно произвести и продать изделий, чтобы получить прибыль 150 000 у.д.е.?

Итак, определим маржу на одно изделие:

М_е=Ц_е- И_v=150 -100=50 у.д.е., где М_е -- маржа на одно изделие; И_v -- переменные затраты равны:

Затраты материалов и комплектующих -- 75

Прямые затраты труда -- 15

Косвенные производственные расходы -- 6

Сбытовые расходы -- 4

Итого -- 100 у.д.е. ТБ -- точка безубыточности = И_п/ М_е=275000 / 50 = 5500 изделий И_п -- постоянные расходы равны:

Косвенные производственные расходы -- 200 000

Реклама -- 15 000

Управление -- 60 000

Итого -- 275 000.

Из изложенного следует, что предприятие, для того чтобы оку-пить свои затраты, должно продать 5500 изделий а оно их продало 6000, следовательно, 500 кофемолок пошло на образование прибы-ли, которая составила -- 500 * 50 = 25 000 у.д.е. (qM_e).

Если же предприятие согласно пункту 3 хочет получить прибыль в 100 000 у.д.е., то оно должно продать 7500 кофемолок (q = (И_П+М) : М_е=(275 000+100 000) : 50 = 7500). Это количество, которое должно быть продано, чтобы окупить постоянные затраты (И_п = 275 000 у.д.е.) и получить прибыль в размере 100 000 у.д.е.

Если же количество продаж кофемолок увеличилось на 20% и при снижении цены на 10%, то предприятие продает 6000 * 1,20 = = 7200 кофемолок по новой цене Ц_е= 150 (1 -- 0,1) = 135 у.д.е.

В этом случае маржа на одно изделие составит М_е = (Ц_е--И_v) = 135 -- 100 = 35 у.д.е., а суммарная маржа (М) на все 7200 шт. составит М_е= 35 * 7200 = 252 000 у.д.е. Прибыль в данном случае составит:

М_о= М_е-И_v= 252 000 - 275 000 = -2300 у.д.е.

Иными словами, предприятие будет иметь убыток в размере 2300 у.д.е.

И наконец, при уменьшении переменных затрат на изделие на 10% они составят И_v10% = 100(1 - 0,1) = 90 у.д.е., а маржа на одно изделие составит М_e= (Ц_e-И_v) = 150 - 90 = 60 у.д.е. В этом случае, для того чтобы оправдать постоянные расходы и получить прибыль в размере 150 000 у.д.е., количество проданных изделий должно соста-вить: q = (И_п+М_о) : М_е= (275 000+150 000) : 60 = 7084 кофемолки.

Вместе с тем предприятие должно иметь возможности маневра как в установлении цен, так и в снижении объема продаваемых изделий и объемов реализации. Эти возможности находят свое вы-ражение в установлении так называемого предела безопасности (фи-нансовой прочности). Графически он представлен на рис. 4.

Рис. 4. График формирования безубыточности

Из приведенного графика видно, что «предел безопасности» пред-приятия характеризует тот объем реализации продукции, который находится в пределах между точкой обеспечения запланированной (фактически достигнутой) суммы валовой прибыли предприятия и точкой безубыточности его операционной деятельности (ТБ). В стоимостном выражении предел безопасности операционной деятель-ности предприятия рассчитывается по следующей формуле:

П_б=В_р-В_ТБ, (20)

где П₆ -- стоимостный объем реализации продукции предприятия, обеспечивающий предел безопасности (запас прочности его операционной деятельности);

В_р -- стоимостный объем реализации продукции, обеспечивающий формирование плановой (или фактически достигнутой) сум-мы валовой операционной прибыли предприятия; В_ТБ -- стоимостный объем реализации продукции, обеспечивающий достижение точки безубыточности операционной деятельнос-ти предприятия.

2.4. Методы параметрического имитационного математического модели-рования формирования прибыли

Данный метод позволяет устанавливать закономерности изменения прибыли, определяя пропорции и соотношения между отдельными параметрами, и на этой основе находить лучшие и худшие ситуации (варианты) формирования прибыли.

В частности, с помощью предложенного метода возможно решать следующие задачи.

1. По заданным изменениям цены, затрат и объема реализации определить величину прибыли.

2. По заданным изменениям прибыли, объема реализации продукции и затрат определить необходимые изменения цены товара.

3. По заданным изменениям цены, прибыли и объема реализации определить необходимый уровень затрат на производство продукции.

4. По заданным изменениям прибыли, цены и затрат на производство продукции определить необходимый объем ее реализации.

5. Определить влияние структурных сдвигов продукции на величину получаемой прибыли.

6. По принятым значениям цены, затрат на производство и объема реализации продукции определить границы сохранения прибыли и безубыточности производства.

7. Определить параметры принимаемого решения, обеспечиваю-щего максимизацию прибыли или выручки предприятия. Построение параметрической модели расчета прибыли предприятия осуществляется на основе определения индекса ее изменения (21).

I=(М_П:М₆)100, (21)

где I -- индекс изменения прибыли;

М_П -- прибыль прогнозируемого периода;

М₆ -- прибыль базового периода.

Прибыль базового и прогнозируемого периода определяется, как известно, по формуле:

М_б=Q₆(Ц₆-С_б), (21) М_п= Q_П(Ц_П-С_П), (22)

где Q₆ и Q_П -- объем производства и реализации продукции в натураль-ном выражении соответственно в базовом и прогнозируе-мом периодах;

Ц₆ и Ц_п -- цена реализации единицы товара соответственно в базо-вом и прогнозируемом периодах;

С_б и С_п -- себестоимость единицы продукции соответственно в ба-зовом и прогнозируемом периодах.

В этом случае формулу (21) можно представить как:

I= Q_п(Ц_п-С_п) : Q_б(Ц_б-C_б). (23)

Но формула (23) дает представление только об изменении прибыли в прогнозируемом периоде по сравнению с базовым и ничего не говорит о том, как на ее величину влияют факторы, о которых говорилось выше.

С целью учета влияния названия факторов и их взаимосвязи используется система коэффициентов. Ими являются:

1. Коэффициент изменения объема производства и реализации товарной продукции, определяемый как:

b=Q_n:Q₆ (24)

2. Коэффициент рентабельности производства продукции в ба-зовом периоде:

R = Ц₆:С₆. (25)

3. Коэффициент изменения цены реализации товарной продук-ции:

d=Ц_п:Ц₆. (26)

4. Себестоимость единицы товарной продукции в базовом периоде:

С_б =С_пер +(С_пос :Q_б). (27)

5. Коэффициент переменных затрат в базовом периоде:

r=С_пер:С₆. (28)

6. Себестоимость единицы товарной продукции в прогнозируе-мом периоде:

С_п=К_нС_пер+(С_пост+ДС_пост) : (bQ_б), (29)

где К_н -- коэффициент изменения переменных затрат базового перио-да в прогнозируемом периоде;

ДС_пост -- прирост условно-постоянных затрат в прогнозируемом пери-оде;

С_пер -- переменные затраты на единицу товарной продукции в базо-вом периоде;

С_пост -- условно-постоянные затраты в абсолютном выражении на выпуск товарной продукции базового периода.

7. Коэффициент изменения постоянных затрат в прогнозируе-мом периоде:

f=ДС_пост :С_пост . (30)

8. Коэффициент изменения себестоимости продукции базового периода под влиянием изменения ее переменных затрат:

q= К_нr+(1-r). (31)

Последовательно подставляя в формулу (21) выражения выше рассчитанных параметров, получим:

I= (b(P_d-К_нr)-(1- r)(1+f)): (Р-1). (32)

Подставляя в модель значения коэффициентов, мы имеем воз-можность получать значение прибыли в зависимости от изменения тех или иных параметров. Все эти расчеты выполняются с помо-щью персонального компьютера по специальной программе.

При решении этих задач надо всегда исходить из положения, что прогноз показателей на перспективу всегда носит вероятностный характер. Это объясняется тем, что на величину рассматриваемых показателей влияют не только внутренние факторы производства, но и внешние. Учесть их совокупное воздействие с абсолютной точ-нбстью невозможно. Поэтому важно спланировать свою деятель-ность так, чтобы обеспечить хотя бы абсолютную или относитель-ную безубыточность, т.е. не стать банкротом и получить прибыль не ниже чем в базовом периоде.

Глава 3. Анализ чувствительности прибыли к изменениям цены и структуры затрат

В основе этого метода лежит расчет объема реализации, который должен обеспечивать требуемую величину прибыли при изменении цены или структуры затрат (постоянные и переменные затраты).

Если изменяются постоянные затраты (расходы), то объем peaлизации, обеспечивающий желаемую величину прибыли, определяется по формуле:

(33)

Если изменяются переменные затраты, то расчет производится по следующей формуле:

(34)

Если изменяется цена, то расчет осуществляется по такой формуле:

(35)

где М_вн -- новая валовая маржа, руб.; М_о -- желаемая прибыль, руб.;

а -- исходный процент валовой маржи к выручке от реализации; М_ви -- исходная валовая маржа, руб.; а -- новый процент валовой маржи к выручке от реализации.

Рассмотрим характер этих изменений на примере условного пред-приятия, который имеет следующие показатели:

* годовое производство изделий -- 100 000 шт.;

* цена одного изделия -- 2860 руб./шт.;

* средние переменные расходы -- 1 800 руб./шт. При таком объеме реализации, цене и переменных затрат пред-приятие имеет следующие показатели:

* выручка от реализации -- (2 860 * 100 000) = 286 млн руб.;

* переменные расходы -- (1 800 * 100 000) = 180 млн руб.;

* валовая маржа -- 106 млн руб.;

* постоянные расходы -- 53 млн руб.

Прибыль равна 53 млн руб.

Допустим, цена увеличилась на 10%. В этом случае руководству предприятия важно знать, как изменится величина прибыли и ка-ков должен быть объем реализации, чтобы сохранить прежний уро-вень прибыли.

Итак: новая цена -- (2860 + 286) = 3146 руб./шт.;

новая выручка -- 3146 руб./шт. * 100 000 = 314,6 млн руб.; переменные расходы -- (1800-100 000) = 180 млн руб., или 57% в выручке;

валовая маржа -- 134,6 млн руб., или 43%; постоянные расходы -- 53 млн руб., или 17%.

Прибыль равна 81,6 млн руб., или 26% от выручки.

Как видим, прибыль увеличилась с 53 млн до 81,6 млн руб., или на 53%.

Объем реализации, необходимый для достижения прежней ве-личины прибыли при повышении цены согласно формуле (35), составит:

Все это можно оформить так, как показано в табл. 7.

Таблица 7

Анализ чувствительности показателей для хлебозавода при увеличении цены на 10%

Показатели	Первоначальный объем, 100 000 шт.	Объем, обеспечивающий неизменную прибыль 78,4 тыс. руб./шт.
	млн руб.	%	млн руб.	%
Выручка от реализации	314,6	100	246,6	100
Переменные расходы	180	57	141,1	57
Валовая маржа	134,6	43	106	42
Постоянные расходы	53	17	53	21,5
Прибыль	81,6	26	53	21,5

Таким образом, повышение цены на 10% компенсирует сокра-щение объема реализации на 21% и увеличивает прибыль на 53% (с 53 млн до 81,6 млн руб.).

Что же произойдет с показателями при изменении структуры зат-рат? Допустим, предприятию в результате модернизации удалось сни-зить постоянные затраты на 10%. Тогда при первоначальном объеме реализации прибыль должна возрасти на 5,3 млн руб. и составить (53 + 5,3)=58,3 млн руб., а постоянные издержки --(53 млн руб. + +47,7 млн руб.)=100,7 млн руб. Объем реализации, на который может пойти завод при сохранении прежней прибыли (53 млн руб.), пока-зан в табл. 8.

Таблица 8

Анализ чувствительности для предприятия при сокращении постоянных расходов на 10%

Показатели	Первоначальный объем, 100 000 шт.	Объем, обеспечивающий неизменную прибыль 78,4 тыс. руб./шт.
	млн руб.	%	млн руб.	%
Выручка от реализации	286	100	272,3	100
Переменные расходы	180	62	171,5	63
Валовая маржа	106	37	100,7	37
Постоянные расходы	47,7	17	47,7	17,5
Прибыль	58,3	20	53,0	19,4

Влияние изменения объема реализации проанализируем с помо-щью эффекта операционного рычага.

Это означает, что если завод увеличивает объем реализации на 10%, то выручка также возрастает на 10%, а прибыль с учетом дей-ствия операционного рычага увеличится на (М= 10-2) = 20%. Проверим полученный результат:

новая выручка при увеличения объема на 10% составит:

(286 + 28,6) = 314,6 млн руб;

переменные расходы -- (180 + 18) = 198,0 млн руб.;

валовая маржа равна 116,6 млн руб.;

постоянные расходы равны 53,0 млн руб.;

Прибыль равна 63,6 млн руб.

Как видим, прибыль возросла на 10,6 млн руб. (63,6 -- 53), т.е. на 20% (10,6:53- 100).

На основе принятой схемы анализа чувствительности можно оп-ределить и распределить элементы рентабельности по степени их влияния на прибыль, получаемую предприятием.

Итак, повышение цены на 10% увеличивает прибыль на 53%; увеличение объема реализации продукции на 10% вызывает рост прибыли на 20%; уменьшение переменных расходов на 10% приво-дит к росту прибыли на 88%; 10%-е изменение постоянных расходов увеличивает рост прибыли на 10%.

В связи с этим руководству предприятия важно знать границы, в пределах которых оно может изменять показатели. Это определяется

с помощью установления запаса финансовой прочности. Вначале вычисляют порог рентабельности и годовой объем реализации.

где И_пост -- постоянные расходы, тыс. руб.;

R_п -- пороговая рентабельность, млн руб.

Q_п -- пороговый объем реализации, шт.;

а_пр -- процент дохода (валовая маржа) от покрытия к выручке от реали-зации, %; Ц -- цена изделия, руб.

Запас финансовой прочности в этом случае составляет:

З_пр= (В_р-R_п)=286 млн. руб. - 156,8 млн. руб.=129,2 млн. руб. или почти 45% выручки (129,2 : 286).

Как видим, предприятие имеет большой запас финансовой проч-ности, позволяющий ему свободно оперировать факторами, влия-ющими на ее величину. В данном случае руководство предприятия должно сосредоточить внимание на ценовой политике и снижении переменных расходов, которые более всего оказывают влияние на получаемую массу прибыли.

Заключение

Конечный итог многосторонней деятельности каждого хозяйствующего субъекта -- это его финансовые результаты: прибыль или убытки. В редких случаях прибыль и убытки одновременно равняются нулю, что следует считать отрица-тельным результатом, поскольку общая деятельность пред-приятия не принесла положительных эффектов.