Автоматизация планирования и анализа финансовой деятельности предприятий и организаций

Размещено на http://www.allbest.ru/

Содержание

Введение

1. Обзор применяемых средств автоматизации для планирования и анализа финансовой деятельности предприятий и организаций

2. Имитационное моделирование финансовой деятельности предприятия оптовой торговли с помощью системы Project Expert

2.1 Построение финансовых моделей существующей и планируемой деятельности предприятия

2.1.1 Существующая деятельность предприятия. Особенности деятельности, процедура создания финансовой модели и оценка результатов

2.1.2 Планируемая деятельность с достройкой склада. Особенности деятельности, процедура создания финансовой модели и оценка результатов

2.1.3 Планируемая деятельность с созданием цеха переработки. Особенности деятельности, процедура создания финансовой модели и оценка результатов

2.1.4 Существующая деятельность с продажей активов. Особенности деятельности, процедура создания финансовой модели и оценка результатов

2.1.5 Активизация сбыта. Процедура создания финансовой модели и оценка результатов

2.2 Выбор перспективного варианта функционирования предприятия и его анализ

Заключение

Список используемой литературы

Введение

Цель курсового проектирования заключается в формировании навыков практической работы по автоматизации расчетов, связанных с планированием и анализом финансовой деятельности предприятий и организаций.

Данная цель может быть достигнута при успешном освоение работы с основными видами прикладного программного обеспечения, использующегося для имитационного моделирования финансовой деятельности предприятий и организаций и в частности отечественного программного продукта Project Expert компании «Эксперт Системс» рекомендованного Министерством экономики и развития РФ для разработки и анализа бизнес-планов инвестиционных проектов.

Система Project Expert позволяет построить детальную динамическую имитационную модель планируемой деятельности предприятия, т.е. смоделировать предполагаемое движение основных средств, товарно-материальных ресурсов, персонала и как следствие, построить планируемые потоки денежных средств. Имея полную имитационную модель предприятия, в качестве результатов можно получить финансовую проекцию планируемой деятельности. Поэтому имитационная модель должна строиться, прежде всего, исходя из необходимости получения корректных финансовых результатов, соответствующих планируемой деятельности компании.

При работе с любым проектом мы обязательно сталкиваемся с необходимостью дополнения и уточнения первоначальных исходных данных. В связи с этим имитационная модель в идеале должна быть построена таким образом, чтобы при изменении или дополнении исходных данных достаточно было бы лишь изменить числовые величины, но не вносить изменения в саму модель. На практике не всегда удается этого добиться, но, тем не менее, при изначально правильном построении модели в дальнейшем в нее вносятся лишь минимальные изменения. Основной вариант проекта (описывающий наиболее вероятный с точки зрения разработчиков сценарий развития событий) не является самоцелью. Цель создания проекта - принятие обоснованного решения руководством предприятия, инвесторами и другими заинтересованными лицами относительно его реализации. Обоснованное решение может быть принято только на основании тщательного анализа возможных изменений в ходе его реализации и степени их влияния на финансовые результаты проекта. Правильное построение модели намного облегчит проведение анализа, что существенно снизит временные затраты при работе с проектом.

Система Project Expert является многоцелевым программным продуктом, позволяющим решать разнообразные задачи в соответствии с общими целями и особенностями проекта. Это может быть: инвестиционный проект вновь создаваемого предприятия; инвестиционный проект, реализуемый на действующем предприятии; проект обоснования реструктуризации задолженности перед бюджетом; проект обоснования предоставления налоговых льгот и т.д. Вполне понятно, что в каждом из этих случаев имеются свои подходы к последовательности анализа проекта и содержанию бизнес-плана.

Объектом исследования является действующее предприятие занимающееся оптовой торговлей свежемороженым мясом и рыбой. Ужесточение конкуренции при сохранении характера деятельности предприятия без изменений может привести к неблагоприятным последствиям для данной организации. В проекте рассматриваются несколько вариантов действий на перспективу по улучшению эффективности деятельности предприятия, их сравнение и выбор наилучшего. Построение имитационных моделей, их анализ и оценка осуществляются в системе Project Expert.

В соответствии с целью были поставлены и решены следующие задачи:

1. рассмотрены и проанализированы несколько существующих средств автоматизации для планирования и анализа финансовой деятельности предприятий;

2. дана краткая характеристика и оценка системы Project Expert;

3. построены имитационные модели финансовой деятельности предприятия в системе Project Expert в соответствии с заданием;

4. проанализированы результаты каждого из вариантов;

5. произведен сравнительный анализ результатов построенных имитационных моделей между собой и выбор наиболее эффективной.

1. Обзор применяемых средств автоматизации для планирования и анализа финансовой деятельности предприятий и организаций

Для планирования и решения задач финансового анализа рекомендуют использовать специализированные компьютерные программы. Среди известных разработчиков в этой области - компании "Альт-Инвест", "ИНЭК" и "Expert Systems". Они поставляют готовые, методически выверенные программные решения, с помощью которых на основе понятной каждому бухгалтеру исходной информации автоматически рассчитываются необходимые финансовые показатели и дается толкование их конкретным значениям.

Таким образом, программы финансового анализа выполняют дидактическую роль и могут рассматриваться как источник знаний. При этом их применение позволяет овладевать знаниями активно, то есть в процессе выполнения текущей работы. Сначала программа готовит необходимые данные и формулирует соответствующие выводы в автоматическом режиме, а пользователь, осмысливая эту информацию и получая от программы необходимые разъяснения, постепенно начинает осваивать технику анализа, "чувствовать", что стоит за теми или иными коэффициентами. Такое самообучение в процессе работы может оказаться эффективнее, чем посещение учебных курсов. По сравнению же со стоимостью услуг консалтинговых фирм использование программ финансового анализа - вариант существенно более дешевый. К тому же консультанты в своей работе зачастую применяют аналогичное программное обеспечение. Безусловно, проведение полномасштабного экономического анализа - сложная задача, и его должны выполнять квалифицированные специалисты. Однако сделать так называемый экспресс - анализ, чтобы почувствовать вкус к анализу в целом, понять его значимость для решения задач управления предприятием, можно и с помощью стандартизованных инструментов, имеющихся в компьютерных программах.

Планирование развития предприятия требует применения современных методик и инструментов, снижающих временные затраты. Эффективным, адекватным решаемым задачам методом является метод имитационного моделирования, основу которого составляет сценарный подход. Имитационные модели позволяют проигрывать различные варианты развития предприятия, состояния внешнего экономического окружения, планируемые инвестиционные проекты. Они дают возможность проверить различные идеи, гипотезы и предположения относительно развития бизнеса, проанализировать последствия их реализации. Деятельность предприятия в модели воспроизводится посредством описания движения денежных потоков (поступлений и выплат, Cash - Flow) как событий, происходящих в различные периоды времени.

Названные подходы положены в основу аналитической системы Project Expert, базирующейся на методике оценки инвестиционных проектов UNIDO и ставшей стандартом де - факто в области бизнес - планирования и инвестиционного проектирования в странах СНГ и Балтии. Последовательно моделируя в системе планируемую деятельность нового или действующего предприятия и изменения в экономической среде, можно вести инвестиционное проектирование и финансовое планирование, создавать бизнес-планы, удовлетворяющие международным требованиям, а также оценивать эффективность реализации проектов. Project Expert позволяет проанализировать альтернативные варианты развития проекта и выбрать оптимальный путь развития предприятия, определить потребность предприятия в денежных средствах, подобрать оптимальную схему финансирования и условия кредитования, оценить запас прочности бизнеса, эффективность вложений для всех участников проекта, выбрать варианты производства, закупок и сбыта, а также вести контроль за реализацией проектов.

Система позволяет моделировать деятельность предприятий различных размеров - от небольшого частного предприятия до холдинговых структур. С ее помощью можно создавать проекты любой сложности - от расчета окупаемости нового оборудования до оценки эффективности диверсификации деятельности предприятия. Project Expert не требует ни глубокого знания математики, ни умения программировать - необходимо только хорошо знать описываемый бизнес. Работа с пользователем ведется в диалоговом режиме.

Работа с системой на разных стадиях разработки и реализации инвестиционного проекта может быть описана в виде следующих основных шагов:

1. построение модели компании и ее экономического окружения в рамках проекта ее развития;

2. определение потребности в финансировании проекта во времени;

3. разработка стратегии финансирования;

4. анализ прогнозируемых финансовых результатов;

5. бизнес-планирование и создание бизнес-плана - документа, содержащего текстовую часть, необходимые итоговые таблицы, графики и диаграммы;

6. анализ данных о текущем состоянии проекта в процессе его реализации.

Более подробная работа системы Project Expert представлена в планировании финансовой деятельности.

2. Имитационное моделирование финансовой деятельности предприятия оптовой торговли с помощью системы Project Expert

2.1 Построение финансовых моделей существующей и планируемой деятельности предприятия

Предприятие занимается оптовой торговлей свежемороженым мясом и рыбой. Имеет наработанные связи с поставщиками мяса и рыбы и отлаженную сбытовую сеть (оптовые продажи). Но с некоторых пор, руководство стало замечать падение рентабельности этого бизнеса.

Обеспокоенный этим явлением, генеральный директор провел работу по выявлению причин. Как показало специализированное маркетинговое исследование, основной причиной снижения доходов явилось ужесточение конкуренции. По результатам того же исследования, при сохранении сегодняшнего положения в ближайшие 2 года ожидается постепенное снижение объёмов продаж продукции из-за ужесточения конкуренции в целом на 20% от существующего уровня.

Чтобы избежать неприятных последствий этого явления, руководство предприятия рассматривает несколько альтернативных решений:

1. Для сокращения издержек и повышения прибыльности предприятия осуществить деинвестиции (избавление от всех лишних, неиспользуемых активов).

2. Достроить помещение склада и отказаться от аренды холодильника при железнодорожной станции.

3. Осуществить программу активизации сбыта, в рамках которой предполагается снизить цену на говядину и рыбу соответственно на 5% и 10%, что приведет по оценке специалистов, к увеличению объема продаж на 20%.

4. Проанализировать возможность на базе существующего предприятия организовать цех по переработке и начать производство и реализацию "переработанного мяса и рыбы" (колбасные изделия и прочее), сохранив при этом существующую деятельность.

2.1.1 Существующая деятельность предприятия. Особенности деятельности, процедура создания финансовой модели и оценка результатов

На первом этапе создания финансовой модели предприятия создается модель - существующая деятельность предприятия, которая будет необходима в качестве базового варианта для работы с разными вариантами проекта.

В первом проекте по созданию модели существующей деятельности предприятия в разделе Проект - Список продуктов было создано четыре продукта: говядина (на продажу), рыба (на продажу), говядина (полуфабрикат), рыба (полуфабрикат).

Финансовое состояние характеризуется балансом предприятия на дату начала проекта и вводится в диалоге «Стартовый баланс»: предприятие имеет активы и пассивы на текущую дату:

· Денежные средства: 622 650 руб.

· Дебиторская задолженность: 900 000 руб. (период погашения 1 месяц)

· Запасы сырья на складе:

№	Наименование	Количество (тонн)	Себестоимость (руб. за тонну)
1	Говядина (сырьё)	35	57 400
2	Рыба (сырьё)	42	32 800

· Основные средства:

o Здание производственного назначения: первоначальная стоимость 5 000 000 руб., нормативный срок амортизации 10 лет, износ - 50 %. В настоящее время не используется, может быть продано по остаточной стоимости.

o Авторефрижератор: покупная стоимость 400 000 руб., нормативный срок амортизации 5 лет, износ - 20 %.

· Незавершенное строительство:

· Недостроенное помещение склада балансовой стоимостью 2 000 000 руб. Может быть продано за 1 800 000 руб.

· Задолженность по налогам:

моделирование финансовый перспективный торговля

№	Название	Сумма (руб.)	Период погашения
1	Налоги (1 месяц погашения)	600 000	в 1 месяце
2	Налоги (2 месяца погашения)	400 000	во 2 месяце
3	Налоги (3 месяца погашения)	400 000	в 3 месяце

· Задолженность по зарплате: 326 700 руб., период погашения 1 месяц.

· Кредит на сумму 2 500 000 руб., полученный за полгода до начала текущей даты на срок 18 месяцев с условием ежеквартальной выплаты процентов по ставке 20 % годовых. Возврат основной суммы долга - в конце срока. Кредит должен был использоваться для строительства склада.

· Акционерный капитал компании составляет 5 000 000 руб. (5 000 акций номинальной стоимостью 1 000 руб., принадлежащие учредителям). Ежегодно акционерам выплачиваются дивиденды в размере 50% чистой прибыли.

· Нераспределенная прибыль прошлых лет: 502 550 руб.

Прямые издержки заносятся в План производства.

Технологическая схема существующей деятельности предприятия по оптовой торговле свежемороженым мясом и рыбой включает в себя следующие этапы работ:

· закупка продукции у поставщика;

· доставка продукции от поставщика ж/д транспортом;

· прием продукции и ее хранение в арендуемых холодильниках на ж/д станции;

· отпуск продукции с доставкой автомобильным транспортом в торгующие организации и перерабатывающие предприятия.

Цепочка издержек по данной технологической схеме показана на рисунке 1.

Размещено на http://www.allbest.ru/

Рис 1. Схема издержек для существующей деятельности предприятия

Суммарные издержки на закупку, хранение и доставку продукции определяются ценами, а также объемом закупки, хранения и доставки продукции в тоннах:

№	Наименование издержки	Ед. изм.	Цена (руб.)
1	Закупка говядина (сырьё)	тонна	70 000
2	Закупка рыба (сырьё)	тонна	40 000
3	Автодоставка до потребителей	тонна	1 500
4	Аренда холодильника	тонна	3 000
5	Ж/д доставка говядины	тонна	8 000
6	Ж/д доставка св.рыбы	тонна	12 000

Объем закупки, хранения и доставки продукции в свою очередь определяется объемом продаж этой продукции в каждом месяце. При этом необходимо учесть, что за говядину и рыбу производится предоплата за 15 дней, а страховой запас их составляет 6 дней.

Основным видом продукции предприятия является свежемороженое мясо (говядина) и рыба. Это отражается в Плане сбыта: цена реализации говядины - 104 500 р/т (с НДС), объем продаж - 50 т в мес; цена реализации рыбы - 77 000р/т (с НДС), объем продаж - 50 т в мес.

Продажи продукции производятся в кредит на 15 дней, а прогнозируемые средние задержки платежей составят 5 дней.

При моделировании деятельности предприятия необходимо учесть сезонность колебания объемов сбыта и цены сбыта.

Сезонные колебания объемов сбыта и цены сбыта

Сезонные изменения объема сбыта		Сезонные изменения цены сбыта
Рыба	Говядина		Рыба	Говядина
Январь	110%	Январь	110%		Январь	107%	Январь	96%
Февраль	105%	Февраль	105%		Февраль	105%	Февраль	98%
Март	100%	Март	100%		Март	103%	Март	100%
Апрель	95%	Апрель	95%		Апрель	100%	Апрель	102%
Май	90%	Май	90%		Май	98%	Май	104%
Июнь	85%	Июнь	85%		Июнь	96%	Июнь	106%
Июль	85%	Июль	85%		Июль	94%	Июль	108%
Август	90%	Август	90%		Август	96%	Август	106%
Сентябрь	95%	Сентябрь	95%		Сентябрь	98%	Сентябрь	104%
Октябрь	100%	Октябрь	100%		Октябрь	100%	Октябрь	102%
Ноябрь	105%	Ноябрь	105%		Ноябрь	103%	Ноябрь	98%
Декабрь	110%	Декабрь	110%		Декабрь	107%	Декабрь	96%

За говядину и рыбу производится предоплата за 15 дней, а страховой запас их составляет 6 дней. Объем закупки, хранения и доставки продукции в свою очередь определяется объемом продаж этой продукции в каждом месяце.

В Плане по персоналу вводится управленческий и производственный персонал. Зарплата персонала начисляется в текущем месяце, а выплачивается - в следующем (задержка платежей - 30 дней).

Существующий штат сотрудников

№	Должность	Кол-во	Зарплата ($)	Платежи
1	Генеральный директор	1	3 000	ежемесячно
2	Главный бухгалтер	1	2 300	ежемесячно
3	Коммерческий директор	1	2 500	ежемесячно
4	Секретарь	1	800	ежемесячно
5	Водитель автомобиля 1	1	800	ежемесячно
6	Грузчик	2	600	ежемесячно
7	Начальник отдела сбыта	1	1 500	ежемесячно

Предприятие имеет следующие накладные расходы, которые выплачиваются ежемесячно, без задержки платежей. Накладные расходы предприятия вводятся в раздел Общие издержки.

Существующие накладные расходы

№	Наименование издержки	Сумма в месяц (руб)	Платежи
1	Связь	16 500	ежемесячно
2	Транспорт	16 500	ежемесячно
3	Командировки (текущая деятельность)	66 000	ежемесячно
4	Офисные расходы	17 600	ежемесячно
5	Коммунальные услуги (офис)	49 500	ежемесячно

Баланс наличности на конец года (график)

Баланс наличности на конец периода видно, что существенное уменьшение денежных средств приходится на январь - февраль и на октябрь - ноябрь 2014г. В целом график имеет возрастающий характер и к концу периода значение баланса наличности возрастает.

Эффективность инвестиций

Проект окупается достаточно быстро - за 4 месяца, а ЧДД>0, что свидетельствует об инвестиционной привлекательности проекта.

Анализ безубыточности (Показатель: Точка безубыточности (шт), Шаг анализа: год)

Точка безубыточности за 2 года проекта существенно снизилась с 239,80 до 28,41 ед по рыбе и с 231,41 до 39,25 ед по говядине. Следовательно, для того, чтобы предприятие не было в убытке достаточно будет продать 28,41 ед рыбы и 39,25 ед говядины.

Анализ безубыточности (Показатель: Запас финансовой прочности (%), Шаг анализа: год)

Запас финансовой прочности по рыбе и говядине достаточно высок, что снижает риск потерь для предприятия.

Финансовые показатели

Из таблицы Финансовые показатели видно, что коэффициент текущей ликвидности намного вырос за 2 года - с 182,09 до 740,80. Это характеризует способность предприятия погашать текущие (краткосрочные) обязательства за счёт оборотных активов.

2.1.2 Планируемая деятельность с достройкой склада. Особенности деятельности, процедура создания финансовой модели и оценка результатов

В этом проекте рассматривается модель существующей деятельности предприятия с достройкой склада. Планируемая технология производства включает в себя этапы:

· закупка продукции у поставщика;

· доставка продукции от поставщика ж/д транспортом;

· доставка продукции в оптовый склад-магазин автомобильным транспортом;

· отпуск продукции с оптового склада-магазина и доставка автомобильным транспортом в торгующие организации и перерабатывающие предприятия.

Цепочка издержек по данной технологической схеме дана на рисунке 2.

Размещено на http://www.allbest.ru/

Рис 2. Схема издержек для планируемой деятельности предприятия с достройкой склада

Суммарные издержки на закупку, хранение и доставку продукции аналогичны первому варианту, за исключением:

№	Наименование издержки	Ед. изм.	Цена (руб.)
1	Автодоставка до потребителей	тонна	1 300
2	Автодоставка на склад	тонна	300

Календарный план первоначальных вложений. Для реализации данной схемы необходим начальный период подготовки производства, требующий инвестиционных затрат. В частности, планируется достроить склад, подготовить помещения для установки оборудования, закупить и смонтировать в достроенном помещении склада холодильное и торговое оборудование, организовав там склад-магазин.

Календарный план включает перечень основных этапов реализации проекта и потребности в финансовых ресурсах для осуществления каждого из них.

Календарный план первоначальных вложений

№	Наименование этапа	Стоимость	Длительность этапа
1	Достройка склада	500 000 руб.	35 дней
2	Подготовка помещения достроенного склада	100 000 руб	5 дней
3	Приобретение и монтаж холодильного и торгового оборудования:		42 дня
3.1	· Приобретение торгового и холодильного оборудования (с доставкой)	$ 30 000	21день
3.2	Монтаж торгового и холодильного оборудования	150 000 руб.	21день

Все оборудование, приобретаемое в рамках проекта, ставится на баланс создаваемого предприятия с нормой амортизации 10 лет. Срок амортизации достроенного помещения склада - 10 лет. Схема амортизация - линейная.

На этапе подготовки помещений используются собственные людские ресурсы, для достройки склада и монтажа оборудования приглашаются сторонние организации.

Оплата за любое приобретаемое оборудование производится в начале этапа, оплата по прочим работам производится по их завершении.

Общая продолжительность всех этапов должна составить не более 2-х месяцев со дня начала первого этапа.

В результате расчета этого варианта проекта в отчете Кэш-Фло, был получен отрицательный баланс наличности на конец периода, в связи с чем предприятие для покрытия дефицитных денежных средств было вынуждено использовать заемный капитал в размере 4 763 216,33 руб, выданный на год.

Баланс наличности на конец года

В целом баланс также имеет возрастающий характер и максимальное значение баланса наличности приходится именно на конец проекта.

Проект окупается дольше, чем первый вариант, за 6 месяцев, а ЧДД>0, что свидетельствует об инвестиционной привлекательности проекта.

Анализ безубыточности (Показатель: Точка безубыточности (шт), Шаг анализа: год)

С точки зрения убыточности этот проект более доходный, поскольку предприятие не будет иметь убытков уже при 172,42 тонн реализации для рыбы и 170,53 тонн для говядины. За 2 года проекта точка безубыточности также снизилась и составила 26,60 для рыбы и 35,52 для говядины, что ниже, чем в первом варианте.

Анализ безубыточности (Показатель: Запас финансовой прочности (%), Шаг анализа: год)

Запас финансовой прочности по рыбе и говядине выше, чем в первом варианте и составил от 74, 37 до 58,93%,что снижает риск потерь для предприятия.

Финансовые показатели

Видно, что коэффициент текущей ликвидности намного вырос за 2 года - с 152,66 до 666,24. То есть предприятие имеет средства для покрытия своих краткосрочных обязательств.

2.1.3 Планируемая деятельность с созданием цеха переработки. Особенности деятельности, процедура создания финансовой модели и оценка результатов

В этом проекте планируемая технология производства включает в себя этапы:

· закупка продукции у поставщика;

· доставка продукции от поставщика ж/д транспортом;

· доставка продукции в цех по переработке и оптовый склад-магазин автомобильным транспортом;

· переработка продукции в цехе;

· отпуск продукции с оптового склада-магазина и доставка готовой продукции автомобильным транспортом в торгующие организации и перерабатывающие предприятия.

Объем закупки, хранения, переработки и доставки продукции в свою очередь определяется объемом продаж этой продукции в каждом месяце. При этом необходимо учесть, что за все сырьё и материалы производится предоплата 15 дней. Страховой запас сырья и материалов составляет 6 дней.

Стоимость сырья, материалов и транспортных расходов такая же, как и в предыдущих вариантов, за исключением:

№	Наименование издержки	Ед. изм.	Цена (руб.)
1	Бочкотара для рыбы	тонна	1 000
2	Наполнители	тонна	100 000
3	Свинина	тонна	60 000
4	Сосисочная вискора	тонна	3
5	Упаковка для рыбы	тонна	80
6	Шпиг	тонна	80 000

Расходы сырья и материалов при производстве продуктов:

Наименование	Расход	Затраты (руб.)
Колбаса вареная
Наполнители	0,060
Свинина	0,450
Шпиг	0,100
Говядина (полуфабрикат)	0,540
Сдельная зарплата		300
Другие издержки		1 500
Колбаса варено-копченая
Наполнители	0,030
Свинина	0,300
Шпиг	0,310
Говядина (полуфабрикат)	0,620
Сдельная зарплата		600
Другие издержки		2 500
Колбаса сырокопченая
Наполнители	0,040
Свинина	0,440
Шпиг	0,400
Говядина (полуфабрикат)	0,380
Сдельная зарплата		700
Другие издержки		3 000
Переработанная рыба
Бочкотара для рыбы	1,000
Наполнители	0,010
Упаковка для рыбы	1,000
Рыба (полуфабрикат)	1,000
Сдельная зарплата		0
Другие издержки		1 000
Сосиски
Наполнители	0,080
Свинина	0,340
Сосисочная вискора	3 950,000
Шпиг	0,060
Говядина (полуфабрикат)	0,570
Сдельная зарплата		300
Другие издержки		7 000

Для реализации данной технологической схемы необходим начальный период подготовки производства, требующий инвестиционных затрат. В частности, планируется: достроить склад; подготовить помещения для установки оборудования; закупить и смонтировать в пустующем здании цех по переработке; закупить и смонтировать в достроенном помещении склада холодильное и торговое оборудование, организовав там склад-магазин; закупить офисное оборудование (компьютеры, телефоны, факсы, программное обеспечение, офисную мебель); закупить автомобильный транспорт; провести опытную эксплуатацию цеха переработки.

Календарный план включает перечень основных этапов реализации проекта и потребности в финансовых ресурсах для осуществления каждого из них.

Календарный план первоначальных вложений для планируемой деятельности с цехом переработки

№	Наименование этапа	Стоимость	Длительность этапа (дни)
1	Достройка склада	500 000 руб.	35
2	Приобретение оргтехники для офиса	200 000 руб	14
3	Приобретение легкового автомобиля	300 000 руб	7
4	Приобретение грузового автомобиля (авторефрежиратора)	600 000 руб	14
5	Подготовка помещений (пустующего производственного здания и достроенного склада)	300 000 руб	21
6	Приобретение и монтаж оборудования для цеха переработки:		42
6.1	· Приобретение оборудования для цеха переработки (с доставкой)	$ 40 000	21
6.2	· Монтаж перерабатывающего оборудования	200 000 руб.	21
7	Приобретение и монтаж холодильного и торгового оборудования:		42
7.1	· Приобретение торгового и холодильного оборудования (с доставкой)	$ 30 000	21
7.2	· Монтаж торгового и холодильного оборудования	150 000 руб.	21
8	Подготовка производства, опытная эксплуатация	80 000 руб.	7

Все оборудование, приобретаемое в рамках проекта для склада и цеха переработки, ставится на баланс создаваемого предприятия с нормой амортизации 10 лет. Срок амортизации офисного оборудования и автомобильного транспорта - 5 лет. Срок амортизации достроенного помещения склада - 10 лет. Схема амортизация - линейная.

На этапе подготовки помещений используются собственные людские ресурсы, для достройки склада и монтажа оборудования приглашаются сторонние организации.

Монтаж приобретенного оборудования последовательно производит одна бригада, необходимо обеспечить непрерывность ее работы. Также необходимо обеспечить непрерывность работ по подготовке помещений.

Оплата за любое приобретаемое оборудование производится в начале этапа, оплата по прочим работам производится по их завершении.

Общая продолжительность всех этапов должна составить не более 3-х месяцев со дня начала первого этапа.

Основным видом продукции предприятия является свежемороженое мясо (говядина), рыба, а также продукты переработки (колбаса вареная, колбаса варено-копченая, колбаса сырокопченая, переработанная рыба, сосиски).

Показатели сбыта продукции

№	Наименование продукта	Ед. изм.	Объем продаж в месяц (тонн)	Цена с НДС (руб)
1	Говядина (на продажу)	т	50	104 500
2	Рыба (на продажу)	т	60	77 000
3	Колбаса вареная	т	70	110 000
4	Колбаса варено-копченая	т	40	154 000
5	Колбаса сырокопченая	т	10	198 000
6	Переработанная рыба	т	25	132 000
7	Сосиски	т	30	110 000

Продажи продукции производятся в кредит на 15 дней, а прогнозируемые средние задержки платежей составят 5 дней.

При моделировании сбыта для продуктов переработки необходимо учесть, что: время достижения планируемого объема продаж для - 3 месяца; в целях укрепления позиций на рынке в течение 6 месяцев от начала продаж цены будут на 5 % ниже планируемых; запас готовой продукции составляет 10 % от месячного объема продаж.

На предприятии планируется увеличить управленческий и производственный персонал и накладные расходы.

Должность	Кол-во	Зарплата ($)	Платежи
Директор по производству	1	2 000	Ежемесячно, с 3 мес.
Водитель автомобиля 2	1	800	Ежемесячно, с 4 мес.
Зав.складом-магазином	1	800	Ежемесячно, с 3 мес.
Мастер цеха переработки	2	700	Ежемесячно, с 4 мес.
Начальник службы охраны	1	800	Ежемесячно, с 3 мес.
Начальник цеха переработки	1	600	Ежемесячно, с 4 мес.
Охранник	2	400	Ежемесячно, с 3 мес.
Рабочий склада	3	350	Ежемесячно, с 4 мес.
Рабочий цеха переработки	6	400	Ежемесячно, с 4 мес.
Товаровед склада	1	500	Ежемесячно, с 4 мес.
Товаровед	1	600	Ежемесячно, с 4 мес.

Наименование издержки	Сумма (руб.)	Платежи
Вспомогательные материалы	55 000	Ежемесячно, с 4 мес.
Коммунальные услуги (производство)	88 000	Ежемесячно, с 4 мес.
Презентации	22 000	Ежеквартально, с 3 мес.
Реклама	110 000	Ежемесячно, с 4 мес.
Командировки (план. деят.)	33 000	Ежемесячно, с 4 мес.

В результате расчета этого варианта проекта в отчете Кэш-Фло был получен отрицательный баланс наличности на конец периода, в связи с чем предприятие для покрытия дефицитных денежных средств было вынуждено использовать заемный капитал в размере 16 899 490,28 руб, выданный на год.

Баланс наличности на конец года

В течении полугода наличность на конец периода равна нулю, но с августа 2013 года она имеет тенденцию к повышению и достигает своего максимума сентябре 2014.

Эффективность инвестиций

Проект окупается за 11 месяцев, а ЧДД>0,причем его величина самая высокая среди рассмотренных выше моделей. Проект является инвестиционно - привлекательным и финансово реализуемым.

Анализ безубыточности (Показатель: Точка безубыточности (шт), Шаг анализа: год)

Наиболее доходными являются переработанная рыба и колбаса сырокопченая - достаточно продать небольшое количество, чтобы не быть в убытке.

Анализ безубыточности (Показатель: Запас финансовой прочности (%), Шаг анализа: год)

Запас финансовой прочности на переработанную рыбу и колбасу сырокопченую самый высокий. Наиболее убыточными являются сосиски и вареная колбаса.

Финансовые показатели

Коэффициент текущей ликвидности в начале проекта - 153,22 .Это ниже, чем у предыдущих проектов, и означает, что предприятию будет тяжелее погасить свои краткосрочные обязательства. К концу проекта этот показатель достигает 573,33.

2.1.4 Существующая деятельность с продажей активов. Особенности деятельности, процедура создания финансовой модели и оценка результатов

В данном пункте рассматривается модель существующей деятельности предприятия с продажей недостроенного склада и здания производственного назначения. Все данные аналогичны модели «Существующая деятельность предприятия». Продажа здания производственного назначения указывается в разделе Компания - Стартовый баланс галочкой «Продажа актива». А продажа склада указывается в разделе Календарный план - Характеристики актива -Продажа актива. Цена продажи - 1 800 000р.

Рассчитав проект и посмотрев отчет Кэш-Фло, видно, что баланс наличности на конец периода положительный и привлечение заемных средств не требуется.

Баланс наличности на конец года. Эффективность инвестиций

Проект окупается всего за 1 месяц, а ЧДД>0. Модель является быстроокупаемой.

Анализ безубыточности (Показатель: Точка безубыточности (шт), Шаг анализа: год)

Анализ безубыточности (Покащатель: Запас финансовой прочности (%), Шаг анализа: год)

Точка безубыточности для говядины на протяжении всего проекта снизилась с 169,35 до 36,60 т, а для рыбы - с 175,00 до 26,49 т продукции. Иными словами для тог, чтобы деятельность была безубыточной, предприятие должно реализовать меньшее количество продукции.

Коэффициент текущей ликвидности, характеризующий стабильность финансового положения предприятия, увеличился с 230,97 до 858,38.

2.1.5 Активизация сбыта. Процедура создания финансовой модели и оценка результатов

В рамках данного проекта предполагается снизить цену на говядину и рыбу соответственно на 5% и 10%, что приведет по оценке специалистов, к увеличению объема продаж на 20%.

Соответственно в модели Существующая деятельность предприятия в разделе Операционный план - План сбыта указываются новые цены и новый объем продаж.

В результате расчета этого варианта проекта в отчете Кэш-Фло был получен отрицательный баланс наличности на конец периода, в связи с чем предприятие для покрытия дефицитных денежных средств было вынуждено прибегнуть к использованию внешних источников финансирования. Был получен кредит в размере 3 033 687,51 руб, выданный на год.

Займы: условия займа

Баланс наличности на конец года (График)

Максимальные значения денежной наличности на конец периода приходится на 2013 г , затем следует его резкое снижение и к концу проекта оно достигает порядка 4 400 000 руб.

Эффективность инвестиций

Проект окупается 11 месяцев, ЧДД>0, что показывает инвестиционную привлекательность проекта.

Анализ безубыточности (Показатель: Точка безубыточности (шт), Шаг анализа: год)

Точка безубыточности за 2 года проекта снизилась значительно по обоим продуктам - с 385,75 т до 42,15 т по рыбе и с 313,14 до 56,81 по говядине, то есть, чтобы работать безубыточно в конце периода можно уже реализовывать продукцию в меньшем объеме, чем в начале.

Анализ безубыточности (Показатель: Запас финансовой прочности (%), Шаг анализа: год)

Запас финансовой прочности по рыбе и говядине увеличился и по говядине, и по рыбе за весь период проекта, что снижает риск потерь для предприятия.

Коэффициент текущей ликвидности увеличился за 2 года с 153,22 до 498,36.

2.2 Выбор перспективного варианта функционирования предприятия и его анализ

В результате построения всех моделей финансовой деятельности предприятия возникает необходимость в выборе наиболее эффективной.

Для этого требуется сравнить все варианты проекта: Существующая деятельность предприятия (Вариант 1), Планируемая деятельность с достройкой склада (Вариант 3), Планируемая деятельность с созданием цеха переработки (Вариант 2), Существующая деятельность с продажей актива (Вариант 4), Активизация сбыта (Вариант 5).

Сравнение было проведено с помощью программного модуля What-If&Plan-Fact аналитической системы Project Expert по следующим критериям: чистый приведенный доход (NPV), срок окупаемости (PB), внутренняя норма рентабельности (IRR).

Сравнение по NPV

В результате сравнения по NPV, чистый приведенный доход для каждого варианта оказался положительным - значит, все 5 вариантов проекта являются доходными. Однако наиболее эффективным является вариант 2 «Планируемая деятельность с созданием цеха переработки», поскольку именно он имеет самый высокий NPV среди всех.

Сравнение по сроку окупаемости

В результате сравнения сроку окупаемости (РВ), вариант 2 Планируемая деятельность с созданием цеха переработки имеет срок окупаемости 11 месяцев, но он так же является наиболее перспективным, т.к. имеет наибольший доход.

Сравнение по внутренней норме рентабельности

В результате срвнения по IRR, самый высокий показатель внутренней нормы рентабельности у варианта 3 Планируемая деятельность с достройкой склада, а самый низкий показатель, как раз у варианта 2 Планируемая деятельность с созданием цеха переработки. Поскольку для предприятия главное - окупить затраты, получить доход, то исходя из данного анализа, предпочтение стоит отдать варианту 2.

Сравнение по балансу наличности на конец периода

Рассмотрев баланс наличности всех вариантов проекта видно, что в случае Планируемой деятельности с созданием цеха переработки сумма наличности на момент окончания проекта и на протяжении всего периода проекта существенно выше других вариантов. Поскольку 3ий вариант имеет наибольшую наличность на конец периода, можно сделать вывод о том, что это вариант самый эффективный среди всех рассмотренных, хоть и требует больших финансовых затрат.

Анализ безубыточности (Показатель: Точка безубыточности (шт), Шаг анализа: год)

Предприятию, выгодно реализовывать колбасу сырокопченую и переработанную рыбу, поскольку небольшой объем реализации покроет издержки на их производство. Наиболее убыточными являются сосиски и вареная колбаса, особенно в 2015 г проекта.

Анализ безубыточности (Показатель: Запас финансовой прочности (%), Шаг анализа: год)

Запас финансовой прочности отражает стоимостное превышение объема сбыта над точкой безубыточности для каждого вида продукции. Наиболее высоким запасом финансовой прочности обладает переработанная рыба и колбаса сырокопченая. На протяжении всего проекта запас финансовой прочности по всем видам реализуемой продукции увеличивается, что снижает рисковость деятельности предприятия.

Исходя из Финансовых показателей можно сделать вывод, что увеличение многих финансовых показателей, характеризующих прибыльность и рентабельность деятельности компании, фоне остальных проектов, говорит об инвестиционной привлекательности и финансовой реализуемости данного проекта и его эффективности. Данная модель позволит предприятию выйти из сложившейся неблагоприятной ситуации, повысить ее конкурентоспособность и доходы.

Заключение

В процессе выполнения данной работы была достигнута основная цель - формирование навыков практической работы по автоматизации расчетов, связанных с планированием и анализом финансовой деятельности предприятий.

Для достижения этой цели была выбрана программа Project Expert.

В ходе работы были созданы несколько имитационных моделей финансовой деятельности предприятия, был проведен анализ каждой модели и на основе этого анализа был выбран самый перспективный вариант - Планируемая деятельность с созданием цеха переработки.

Применение системы Project Expert позволяет разработать планы развития предприятия и провести анализ инвестиционных проектов. С помощью Project Expert можно создавать проекты любой сложности - от расчета окупаемости нового оборудования до оценки эффективности диверсификации деятельности предприятия. Project Expert позволяет отбирать оптимальные варианты стратегии развития предприятия из ряда альтернативных, определять потребность в привлеченных денежных средствах, рассматривать различные варианты схем финансирования, включая сроки и условия кредитования, оценивать и отслеживать рост стоимости, запас прочности предприятия, факторы, влияющие на жизнеспособность предприятия и допустимый уровень риска. В системе определяется общая эффективность проекта, эффективность вложений в него для каждого из участников, выбираются варианты производства, закупок и сбыта, ведется контроль реализации проекта, а также разрабатывается качественный бизнес - план.

Список используемой литературы

1. Алиев В.С. Практикум по бизнес - планированию с использованием программы Project Expert. Учебное пособие. Инфра-М, 2007, 272с;

2. Ветроф А. Методика ЮНИДО. Изд-во Library-E-Literature, 2006

3. Жданчиков П. А. Самоучитель полезных программ для малого бизнеса. НТ Пресс, 2007, 448с;

4. Петров К.Н. Как разработать бизнес-план: Практическое пособие с примерами и шаблонами: 64 готовых бизнес-плана для разных отраслей. Изд. 2-е, ИД Вильямс,2007, 384с;

5. Радионова Л.К., Соболенко Н.А. Методические указания по выполнению курсовой работы «Планирование и анализ финансовой деятельности предприятия с помощью аналитической системы Project Expert» для студентов, обучающихся по специальности 080105 - Финансы и кредит, МЭИ, 2010

6. Цисарь И. Ф., Нейман В. Компьютерное моделирование экономики. 2004, 304с;

7. http://www.expert-systems.com/;

8. http://www.projectexpert.com.ua/;

Размещено на Allbest.ru