Главная База знаний "Allbest" Финансы, деньги и налоги Финансовое планирование на предприятии

Финансовое планирование на предприятии

Роль и место финансового планирования в системе управления организацией. Методологические основы осуществления всех его этапов на предприятии. Анализ процесса финансового планирования в ООО "Бородинский", основные направления его совершенствования.

Рубрика Финансы, деньги и налоги
Вид дипломная работа
Язык русский
Дата добавления 11.04.2015
Размер файла 585,0 K

Отправить свою хорошую работу в базу знаний просто. Используйте форму, расположенную ниже

Студенты, аспиранты, молодые ученые, использующие базу знаний в своей учебе и работе, будут вам очень благодарны.

Страница:

В платежном календаре сумма доходов, которые торговое предприятие планирует получить, должна быть не меньше ожидаемых расходов. Если поступления превысят платежи, документ покажет остаток денег на счете. Это будет означать, что ООО «Бородинский» платежеспособно. В противном случае вовремя рассчитаться по долгам оно не сможет.

Чтобы сформировать платежный календарь, главный бухгалтер ООО «Бородинский» собирает следующую информацию:

- отчет о кредиторской и дебиторской задолженности ООО «Бородинский». В нем должны быть указаны суммы доходов и расходов с перечнем договоров, контрагентов и ответственных лиц;

- графики оплаты договоров, в которых отражены сроки платежей;

- графики периодических выплат - налогов, заработной платы и т.п.;

- данные о текущих остатках на счетах.

В ООО «Бородинский» платежный календарь обычно формируется по месяцам. Для того чтобы он был реальным, его главный бухгалтер следит за ходом реализации, состоянием запасов, дебиторской и кредиторской задолженностью в целях предупреждения невыполнения финансового плана. Планирование объема реализации и осуществления необходимых платежей осуществляется с учетом коэффициента сезонности продаж по месяцам с учетом данных прошлого года.

Информационной базой платежного календаря служат:

– план реализации продукции;

– смета затрат;

– план капитальных вложений;

– выписки по счетам предприятия и приложения к ним;

– договоры;

– внутренние приказы;

– график выплаты заработной платы;

– счета-фактуры;

– установленные сроки платежей для финансовых обязательств.

Основное назначение платежного календаря -- сформировать график поступлений и выплат денежных средств, избежав при этом кассовых разрывов.

В первую очередь в календарь заносятся регулярные выплаты и поступления. Чтобы его составить, все платежи и поступления денежных средств ООО «Бородинский» разделяют на группы по видам. Затем платежи и поступления упорядочиваются в зависимости от их сроков. Далее главный бухгалтер должен определить, какими суммами ООО «Бородинский» будет располагать на начало каждого планового периода. Для этого текущие остатки корректируют на суммы, которые должны поступить на предприятие. После этого рассчитывается остаток на начало каждого месяца планового периода.

В Приложении 10 представлен используемый на ООО «Бородинский» плановый платежный календарь за 2014 г. В Приложении 11 представлено фактическое исполнение планового платежного календаря за 2014 г.

Как видно из приложений 10-11, платежный календарь за 2014 г. был сформирован, но не все итоговые значения в нем положительные, поэтому финансовое состояние ООО «Бородинский» можно считать недостаточно удовлетворительным, что и было подтверждено проведенными ранее расчетами при анализе финансового состояния предприятия. Отрицательные цифры означают, что в какой-то конкретный день ООО «Бородинский» может не хватить денег для проведения текущих платежей и финансирования деятельности. С одной стороны это конечно можно отметить как недостаток планирования, но с другой стороны календарный план был составлен на основании определенных проблем фактической деятельности предприятия и учета возможных временных трудностей.

Также можно отметить, что по итогам комплексного планирования за весь 2014 г. предприятию было запланировано получение прибыли от результатов финансово-хозяйственной деятельности, что подтвердилось по фактическим итогам за 2014 г., за который предприятием были получены положительные финансовые результаты.

3.2 Анализ планирования финансовых показателей деятельности в ООО «Бородинский»

Для построения финансового плана текущей деятельности предприятия применяются следующие данные.

1. В прогнозном периоде (2015-2019 гг.) не планируются изменения в структуре продаж.

2. Коэффициент роста продаж рассчитывается на основе определенных средних темпов роста денежных притоков по текущей деятельности за 2013-2014 гг., данных отчета о прибылях и убытках, экспертных мнений и маркетинговых исследований. Его значение принимается равным 1,13.

3. Прогнозный отчет о прибылях и убытках и прогнозный баланс (табл. 11 и 12) строятся на основе сложившейся структуры затрат и структуры баланса базового периода (2014 г.).

4. Статьи затрат увеличиваются пропорционально объему продаж (все затраты рассматриваются как переменные в соответствии с учетной политикой предприятия).

5. Нераспределенная прибыль отражается как приращение собственного капитала в балансе предприятия.

6. Базовым периодом для каждого следующего планируемого периода является предыдущий (для 2015-го - данные 2014 г., для 2016-го - данные 2015г. и т.д.).

7. Оборотные и внеоборотные активы увеличиваются пропорционально объему продаж (нет «лишних» и резервных активов).

Таблица 11. Прогнозный отчет о прибылях и убытках ООО «Бородинский» в 2015-2019гг., в тыс. руб.

Показатель

Базовый период

Шаги расчетного периода

2014

2015

2016

2017

2018

2019

Выручка

507720

573724

648308

732588

827824

935441

Себестоимость продаж

-406380

-459209

-518907

-586364

-662592

-748729

Валовая прибыль (убыток)

101340

114514

129401

146223

165232

186712

Коммерческие расходы

-75990

-85869

-97032

-109646

-123900

-140007

Управленческие расходы

0

0

0

0

0

0

Прибыль (убыток) от продаж

25350

28646

32369

36577

41333

46706

Доходы от участия в других организациях

0

0

0

0

0

0

Проценты к получению

0

0

0

0

0

0

Проценты к уплате

-2074

-2344

-2648

-2993

-3382

-3821

Прочие доходы

8970

10136

11454

12943

14625

16527

Прочие расходы

-10410

-11763

-13293

-15021

-16973

-19180

Прибыль (убыток) до налогообложения

21836

24675

27882

31507

35603

40231

Текущий налог на прибыль

-4367,2

-4935

-5576

-6301

-7121

-8046

Изменение отложенных налоговых обязательств

0

0

0

0

0

0

Изменение отложенных налоговых активов

0

0

0

0

0

0

Прочее

0

0

0

0

0

0

Чистая прибыль (убыток)

17468,8

19740

22306

25206

28482

32185

СПРАВОЧНО. Постоянные налоговые обязательства (активы)

0

0

0

0

0

0

Базовая прибыль (убыток) на акцию

0

0

0

0

0

0

Разводненная прибыль (убыток) на акцию

0

0

0

0

0

0

Таблица 12. Прогнозный баланс ООО «Бородинский» а 2014-2018гг., в т. руб.

Статья

Базовый период

Шаги расчетного периода

2014

2015

2016

2017

2018

2019

1

2

3

4

5

6

7

Нематериальные активы

0

0

0

0

0

0

Основные средства

17605

19894

22480

25402

28704

32436

Доходные вложения в нематериальные ценности

0

0

0

0

0

0

Финансовые вложения

0

0

0

0

0

0

Отложенные налоговы активы

0

0

0

0

0

0

Прочие внеоборотные активы

0

0

0

0

0

0

Итого внеоборотных активов

17605

19894

22480

25402

28704

32436

Запасы

109635

123888

139993

158192

178757

201995

НДС

9065

10243

11575

13080

14780

16702

Дебиторская задолженность

70125

79241

89543

101183

114337

129201

Денежные средства

46620

52681

59529

67268

76013

85894

Прочие оборотные активы

0

0

0

0

0

0

Итого оборотных активов

235445

266053

300640

339723

383887

433792

Итого активов

253050

285947

323120

365125

412591

466228

Уставной капитал

100

113

128

144

163

184

Добавочный капитал

0

0

0

0

0

0

Резервный капитал

0

0

0

0

0

0

Нераспределенная прибыль

63735

72021

81383

91963

103918

117428

Итого капитала и резервов

63835

72134

81511

92107

104081

117612

Долгосрочные обязательства

0

0

0

0

0

0

Займы и кредиты

18515

20922

23642

26715

30188

34113

Кредиторская задолженность

170700

192891

217967

246303

278322

314504

Доходы будущих периодов

0

0

0

0

0

0

Оценочные обязательства

0

0

0

0

0

0

Итого краткосрочных обязательств

189215

213813

241609

273018

308510

348616

8. Разница между активами и пассивами после предварительного расчета называется дополнительно требуемыми источниками.

9. Дополнительно требуемые источники формируются за счет приращения акционерного капитала, долго- и краткосрочных кредитов.

10. Прогнозный отчет о движении денежных средств (табл. 13), составленный на основе использования косвенного метода, показывает планируемые поступления и выбытия денежных средств в результате осуществления операционной, инвестиционной и финансовой деятельности организации.

Таблица 13 Прогнозный отчет о движении денежных средств ООО «Бородинский» в 2014-2019 гг., т. руб.

Наименование показателя

2014

2015

2016

2017

2018

2019

1

2

3

4

5

6

7

Денежные потоки от текущих операций

Поступления - всего

516690

583859,7

659761,46

745530,45

842449,41

951967,833

в том числе:

0

от продажи продукции, товаров, работ и услуг

507720

573724

648308

732588

827824

935441

прочие поступления

8970

10136

11454

12943

14625

16527

Платежи - всего

-499221

-564120

-637455

-720324

-813967

-919782

в том числе:

поставщикам (подрядчикам) за сырье, материалы, работы, услуги

-351322

-396994

-448603

-506921

-572821

-647288

в связи с оплатой труда работников

-135000

-152550

-172382

-194791

-220114

-248729

налога на прибыль

-4367

-4935

-5576

-6301

-7120

-8046

прочие платежи

8532

9641

10895

12311

13911

15720

Сальдо денежных потоков от текущих операций

17469

19740

22306

25206

28483

32186

Денежные потоки от инвестиционных операций

Поступления - всего

в том числе:

Платежи - всего

0

0

0

0

0

0

в связи с приобретением, созданием, модернизацией, реконструкцией и подготовкой к использованию внеоборотных активов

0

0

0

0

0

0

Сальдо денежных потоков от инвестиционных операций

0

0

0

0

0

0

Денежные потоки от финансовых операций

Поступления - всего

30000

33900

38307

43287

48914

55273

получение кредитов и займов

30000

33900

38307

43287

48914

55273

Платежи - всего

-13559

-15322

-17313

-19564

-22108

-24982

в том числе:

0

0

0

0

в связи с погашением (выкупом) векселей и других долговых ценных бумаг, возврат кредитов и займов

-13559

-15322

-17313

-19564

-22108

-24982

Сальдо денежных потоков от финансовых операций

16441

18578

20994

23723

26807

30291

Сальдо денежных потоков за отчетный период

33910

38318

43300

48929

55289

62477

Остаток денежных средств и денежных эквивалентов на начало отчетного периода

9346

10561

11934

13485

15238

17219

Остаток денежных средств и денежных эквивалентов на конец отчетного периода

43256

48879

55234

62414

70528

79696

Величина чистого изменения денежных средств за период может отличаться от изменения по статье «Денежные средства» прогнозного баланса на величину дисбаланса активов, обязательств и собственного капитала с точностью до ошибки округления.

11. Контрольной процедурой корректности финансовой отчетности является проверка совпадения чистого изменения денежных средств за период и приращения денежных средств в прогнозном балансе.

Достоинство прогнозной отчетности -- простота и скорость расчета, что особенно необходимо на стадии предварительного анализа. Однако у нее есть существенный недостаток -- неточность расчетов, так как прогнозирование ведется только по показателю роста продаж. Поэтому данную методику следует применять только на стадии предварительной оценки деятельности предприятия на долгосрочную перспективу.

По разработанной прогнозной отчетности можно оценить как денежные потоки предприятия, так и рассчитать показатели деловой активности -- коэффициенты оборачиваемости, рентабельности до реализации предприятием инвестиционных проектов.

Таким образом, в целом можно отметить, что финансовое планирование в ООО «Бородинский» осуществляется не достаточно эффективно, так как планируемые показатели выполняются не достаточно точно:

- наблюдается некоторая отдаленность системы финансового планирования от целей бизнеса;

- недостаточно досконально определяются финансовые результаты бизнеса;

- не проработаны методики оперативного финансового планирования;

- отсутствуют регламентирующие документы, единые формы финансовых планов и управленческой отчетности;

- отсутствуют мероприятия по осуществлению контроля и анализа исполнения финансовых планов и пр.

Основными причинами, влияющими на снижение эффективности планирования в ООО «Бородинский» являются:

- образование дебиторской и кредиторской задолженности вследствие нарушения платежной дисциплины как со стороны юридических лиц - покупателей компании, так и со стороны самой компании;

- отсутствием должного контроля за увеличением статьи прочих расходов;

- ошибки, допускаемые работниками предприятия в процессе планирования доходов и расходов предприятия;

- невозможность заранее предугадать развитие ситуации на рынке связанной с изменчивостью экономической ситуации в стране.

Таким образом, вследствие указанных причин, финансовое планирование ООО «Бородинский» нуждается в совершенствовании.

3.3 Разработка мероприятий по совершенствованию финансового планирования на ООО «Бородинский»

Для увеличения точности финансового планирования ООО «Бородинский» можно порекомендовать провести политику по взысканию дебиторской задолженности и недопущения ее чрезмерного роста в будущем.

Как было отмечено ранее, частично клиентами ООО «Бородинский» являются юридические лица, которые расплачиваются за продукцию и услуги, оказываемые компанией (аренда) не вовремя, что отрицательно влияет на финансовые потоки компании и приводит к образованию дебиторской задолженности.

Несвоевременная оплата покупателями своих обязательств приводит к дефициту денежных средств, увеличивает потребность организации оборотных активах для финансирования текущей деятельности, ухудшает финансовое состояние. Состояние дебиторской задолженности, ее размер и качество оказывают существенное влияние на финансовое состояние организации. Грамотное, четкое и эффективное выстраивание системы продаж своей продукции, обеспечение устойчивого интереса как со стороны уже существующих, так и будущих покупателей должно являться основной задачей для любой организации.

Основные направления совершенствования управления дебиторской задолженностью будут способствовать поддержанию жизнеспособности ООО «Бородинский» в обозримом будущем. Поскольку в текущих активах предприятия значительную часть составляет дебиторская задолженность, прежде всего, необходимо ввести в ее балансовую величину поправку на сумму сомнительной дебиторской задолженности. Под «сомнительным долгом» признается маловероятная к получению задолженность вне зависимости от того, можно ли на нее начислить резерв по сомнительным долгам или нет. Такая оценка качества дебиторской задолженности может быть получена в результате ее инвентаризации и выявления просроченной задолженности.

Предприятие должно решать вопрос о сроках задержки платежей самостоятельно, с учетом имеющейся практики расчетов в увязке с каждым участником. При снижении дебиторской задолженности можно использовать такие финансово-экономические рычаги, как:

- контроль за состоянием расчетов и соотношение дебиторской и кредиторской задолженности;

- использование скидок при долгосрочной оплате для юридических лиц;

- снижение кредиторской задолженности;

- уменьшение собственных и приравненных к ним средств оборота, в частности, за счет создания резервного фонда, уменьшения размеров других фондов;

- уменьшение незавершенных капитальных вложений;

- снижение себестоимости услуг и увеличение объемов продаж услуг (клиентсткой базы предприятия);

- снижение расходов от внереализационной деятельности;

- оптимизация финансовых потоков.

На предприятии ООО «Бородинский» необходимо постоянное проведение анализа процесса управления дебиторской задолженностью и правильности отражения соответствующих операций в бухгалтерском и налоговом учете.

В составе механизмов управления финансовым планированием ООО «Бородинский» важная роль должна отводиться системам и методам ее контроля.

Создание систем внутреннего контроля является неотъемлемой составной частью построения всей системы управления предприятием с целью обеспечения его эффективности. Системы внутреннего контроля создаются на предприятии по линейному и функциональному принципу или одновременно сочетают в себе оба эти принципа. В основе этих систем лежит разделение контрольных обязанностей отдельных служб и их менеджеров.

В последние годы в практике стран с развитой рыночной экономикой широкое распространение получила новая прогрессивная комплексная система внутреннего контроля, организуемая в компаниях и фирмах, которая называется «контроллинг». Концепция котроллинга была разработана в 80-е годы как средство активного предотвращения кризисных ситуаций, приводящих предприятие к банкротству. Принципом этой концепции, получившей название «управление по отклонениям», является оперативное сравнение основных плановых (нормативных) и фактических показателей с целью выявления отклонений между ними и определение взаимосвязи и взаимозависимости этих отклонений на предприятии с целью воздействия на узловые факторы нормализации деятельности. Система контроллинга начинает внедряться и в нашу практику.

Так как главным объектом контроллинга является прибыль предприятия, в общей его системе можно выделить центральный блок -- «контроллинг прибыли». Его содержание можно сформулировать следующим образом:

«Контроллинг прибыли представляет собой систему внутреннего контроля, обеспечивающую концентрацию контрольных действий на наиболее приоритетных направлениях формирования и использования прибыли предприятия, своевременное выявление отклонений фактических результатов от предусмотренных и принятие оперативных управленческих решений по выполнению установленных заданий».

Объектом контроллинга прибыли являются управленческие решения по основным аспектам ее формирования, распределения и использования на предприятии.

Сферой контроллинга в нашем случае объектом является бюджет доходов и расходов на месяц.

При формировании системы приоритетов следует учесть, что они могут носить разный характер для отдельных типов центров ответственности; для отдельных сфер деятельности предприятия; для различных аспектов формирования, распределения и использования прибыли.

Следующей рекомендацией, оказывающей положительное влияние на качество финансового планирования в ООО «Бородинский» будет являться повышение квалификации персонала экономического отдела предприятия, а именно их обучение на курсах повышения квалификации.

В целом, для повышения организации планирования можно порекомендовать ООО «Бородинский» применять следующие принципы постановки системы планирования:

1. процесс изменения системы планирования должен успевать за процессами слияния, поглощения, соответствующими изменениями в структурах, системах управления предприятий и холдингов;

2. планирование (корректировка и уточнение) должно осуществляться «сверху вниз» по принципу «дерева целей» то есть системно, тогда планы будут комплексными и самодостаточными;

3. должно осуществляться сценарное планирование с учетом изменений внешней среды, внешних и внутренних рисков;

4. нужно планировать защитные действия и контрдействия для компенсации реальных угроз конкурентов, их лоббистских действий и т.д.;

5. следует оптимизировать планы и производственные программы с учетом стратегических интересов собственника, по экономическим и инвестиционным критериям;

6. система планирования должна быть привязана к имеющейся на предприятии системе центров ответственности, полномочий, системе контроллинга, иначе реализация даже самых лучших планов будет неэффективной;

7. обязательное требование -- система планирования должна включать в себя систему мотивации для топ-менеджеров, «ключевых» руководителей и специалистов.

Реализация этих принципов построения системы планирования позволяет (разумеется, в комплексе с другими компонентами менеджмента) выстроить и реализовать стратегию, минимизирующую вероятность потерь.

Таким образом, повышение внимания к управлению дебиторской задолженностью на предприятии, обучение сотрудников финансового отдела и уделение должного внимания системе контроля выполнения финансовых планов компании будет способствовать совершенствованию системы финансового планирования ООО «Бородинский» что в конечном счете будет положительно сказываться на финансовых результатах предприятия.

ЗАКЛЮЧЕНИЕ

В результате проведенного исследования были сделаны выводы: жизнедеятельность фирмы невозможна без планирования, "слепое" стремление к получению прибыли приведет к быстрому краху. При создании любого предприятия необходимо определить цели и задачи его деятельности, что и обуславливает долгосрочное планирование. Долгосрочное планирование определяет среднесрочное и краткосрочное планирование, которые рассчитаны на меньший срок и поэтому подразумевают большую детализацию и конкретику. Основой планирования является план сбыта, так как производство ориентировано в первую очередь на то, что будет продаваться, то есть пользоваться спросом на рынке. Объем сбыта определяет объем производства, который в свою очередь, определяет планирование всех видов ресурсов, в том числе трудовые ресурсы, сырьевые запасы и запасы материалов. Это обуславливает необходимость финансового планирования, планирование издержек и прибыли. Планирование должно осуществляться по жесткой схеме, использовать расчеты многих количественных показателей.

Рассмотрев цели и сущность финансового планирования, а также различные аспекты практики составления финансовых планов, можно сделать заключение, что финансовый план является неотъемлемой частью внутрифирменного планирования, одним из важнейших документов, разрабатываемых на предприятии.

В выпускной квалификационной работе был проведен анализ эффективности деятельности предприятия с оценкой его финансового состояния на примере деятельности ООО «Бородинский» за 2013-2014 г.г. и предложением путей ее повышения.

Предприятие занимается торговлей бытовой химии, косметики, парфюмерии. ООО «Бородинский» осуществляет свою торговую деятельность посредством розничных продаж.

В отчетном периоде предприятие продолжило проводить политику увеличения числа торговых точек и расширения территориального присутствия в районах Республики Карелия. В условиях жесткой конкуренции предприятию удается ежегодно повышать финансовые результаты деятельности, в том числе уровень выручки и чистой прибыли.

Как мы видим из полученных данных, за отчетный период активы предприятия увеличились, в том числе за счет уменьшения объема внеоборотных активов и прироста оборотных средств. Структура активов характеризовалась значительным превышением оборотных средств. Прирост оборотных активов в анализируемом году был связан с увеличением величины денежных средств, запасов и дебиторской задолженности.

Анализ пассивной части баланса показывает, что увеличение средств в отчетный период было связано в первую очередь с увеличением краткосрочных обязательств и увеличением собственного капитала за счет полученной в отчетном периоде прибыли. Можно констатировать, что наибольший удельный вес в совокупных пассивах анализируемого предприятия занимали краткосрочные обязательства.

В динамике финансовых результатов можно отметить повышение прибыли от реализации услуг в отчетном периоде, что свидетельствует о понижении относительных затрат на производство продукции. Опережающими темпами росла выручка от реализации по сравнению с ростом себестоимости продукции.

В процессе выполнения работы был проведен финансовый анализ предприятия. В результате проведенного анализа было констатировано неустойчивое финансовое состояние исследуемого предприятия, поэтому необходима работа по совершенствованию управления финансово-экономической деятельностью предприятия. Хотя можно отметить, что в отчетном периоде финансово-хозяйственная деятельность предприятия привели к некоторому повышению показателей.

Предприятие не обладает текущей платежеспособностью, хотя значение перспективной платежеспособности высоко. Показатели ликвидности не попадают в пределы нормировочных значений.

В результате проведенного анализа финансового состояния предприятия ООО «Бородинский» можно сделать вывод, что у исследуемого предприятия имеются определенные проблемы с финансовой устойчивостью, платежеспособностью и ликвидностью, хотя можно отметить относительно положительную динамику изменения показателей.

Как и все предприятия сферы торговли ООО «Бородинский» работает в условиях жесткой конкуренции и для обеспечения успешной финансово-экономической деятельности необходима разработка мероприятий по повышению эффективности финансового менеджмента на предприятии.

В работе рассмотрены следующие проблемы в деятельности исследуемого предприятия:

– высокий уровень товарных запасов;

– высокий уровень дебиторской задолженности;

– высокий уровень краткосрочных обязательств;

– невысокий уровень роста выручки по сравнению с общим уровнем инфляции;

– недостаточное использование возможностей кредитования;

– недостаточное внимание к использованию внутрифирменного планирования.

ООО «Бородинский» занимается оперативным финансовым планированием продолжительностью до 1 года.

Проведенный анализ состояния финансового планирования на предприятии ООО «Бородинский» позволил сделать следующие выводы:

– на предприятии финансовое планирование находится в зачаточном состоянии;

– наблюдается некоторая отдаленность системы финансового планирования от целей бизнеса;

– недостаточно досконально определяются финансовые результаты бизнеса;

– не проработаны методики оперативного финансового планирования;

– отсутствуют регламентирующие документы, единые формы финансовых планов и управленческой отчетности;

– отсутствуют мероприятия по осуществлению контроля и анализа исполнения финансовых планов и пр.

Отсюда следует низкая оперативность в получении информации о текущей хозяйственной деятельности, ее недостоверность, которая приводит к недостаточной реальности формируемых планов, к проблемам реализуемости принятых планов, к вопросам комплексности и прозрачности.

Основными причинами, влияющими на снижение эффективности планирования в ООО «Бородинский» являются:

- образование дебиторской и кредиторской задолженности вследствие нарушения платежной дисциплины как со стороны юридических лиц - покупателей компании, так и со стороны самой компании;

- отсутствием должного контроля за увеличением статьи прочих расходов;

- ошибки, допускаемые работниками предприятия в процессе планирования доходов и расходов предприятия;

- невозможность заранее предугадать развитие ситуации на рынке связанной с изменчивостью экономической ситуации в стране.

Таким образом, вследствие указанных причин, финансовое планирование ООО «Бородинский» нуждается в совершенствовании.

Практическая значимость исследования заключается в том, что использование методов финансового планирования позволяет принимать обоснованные решения в области управления финансами организаций различного уровня и всех форм собственности.

Практическая значимость данной работы заключается в анализе динамики, состояния финансового состояния и эффективности планирования деятельности предприятия ООО «Бородинский». Особое внимание сосредоточено на оперативном финансовом планировании деятельности предприятия. В процессе исследования данной темы появилась возможность дать рекомендации по дальнейшему совершенствованию системы оперативного планирования деятельности предприятия.

БИБЛИОГРАФИЧЕСКИЙ СПИСОК

1. Абдукаримов И.Т. Финансово-экономический анализ хозяйственной деятельности коммерческих организаций : учебное пособие / И.Т. Абдукаримов, М.В. Беспалов. - Москва : Инфра-М, 2013. - 320 с.

2. Александров О.А. Экономический анализ : учебное пособие / О.А. Александров, Ю.Н. Егоров. - Москва : Инфра-М, 2013. - 288 с.

3. Александрова З.З. Выбор критериев эффективности функционирования предприятий розничной торговли и их холдингов / З.З. Александрова // Молодой ученый. -- 2012. -- №4. -- С. 95-97.

4. Анализ финансовой отчетности: учебник / под ред. М.А. Вахрушиной. - Москва : Инфра-М, 2013. - 431 с.

5. Атабаева Ш.А. Критерии и показатели оценки эффективного развития предприятий / Ш.А. Атабаева // Молодой ученый. -- 2013. -- №5. -- С. 232-234.

6. Баканов М.И. Теория анализа хозяйственной деятельности: учебник / М.И. Баканов, А.Д. Шеремет. - Москва : Финансы и статистика, 2010. - 416 с.

7. Банк В.Р. Финансовый анализ / В.Р. Банк, С.В. Банк, А.В. Тараскина. - Москва : Проспект, 2012. - 344 с.

8. Басовский Л.Е. Финансовый менеджмент: учебник / Л.Е. Басовский. - Москва : Инфра-М, 2013. - 240 с.

9. Бердников А.А. Анализ прибыли и рентабельности организации: теоретический аспект / А.А. Бердников // Молодой ученый. -- 2013. -- №2. -- С. 111-113.

10. Борисов А.Н. Организация финансового менеджмента на малых предприятиях / А.Н. Борисов // Финансовый менеджмент. - 2010. - № 6. - С. 61-64.

11. Бочаров В.В. Финансовый анализ: учебное пособие / В.В. Бочаров. - Санкт-Петербург : Питер, 2012. - 232 с.

12. Бурмистрова Л.М. Финансы организаций (предприятий): учебное пособие / Л.М. Бурмистрова. - Москва : Инфра-М, 2011. - 240 с.

13. Вайс Е.С. Планирование на предприятии / Е.С. Вайс, В.М. Васильцова, B.C. Васильцов. - М.: КНОРУС, 2014. - 336 с.

14. Герчикова И.Н. Менеджмент: учебник / И.Н. Герчикова. - Москва : Юнити-Дана, 2011. - 512 с.

15. Донцова Л.В. Анализ финансовой отчетности: учебное пособие / Л.В. Донцова, Н.А. Никифорова. - Москва : Дело и Сервис, 2012. - 336 с.

16. Донцова Л.В. Комплексный анализ бухгалтерской отчетности / Л.В. Донцова, Н.А. Никифорова. - Москва : Дело и Сервис, 2011. - 424 с.

17. Егорова А.О. Анализ состояния хозяйственной деятельности предприятия, как базы формирования стратегии развития / А.О. Егорова // Молодой ученый. -- 2011. -- №3. Т.1. -- С. 156-159.

18. Егоров Ю.Н. Планирование на предприятии / Ю.Н. Егоров, С.А. Варакута. - М.: ИНФРА-М, 2014. - 424 с.

19. Екимова К.В. Финансы организаций (предприятий): учебник / К.В. Екимова, Т.В. Шубина. - Москва : Инфра-М, 2013. - 375 с.

20. Ефимова О. В. Анализ финансовой отчетности / О. В. Ефимова, М. В. Мельник. - Москва : Омега-Л, 2012. - 400 с.

21. Забелина О. В. Финансовый менеджмент / О. В. Забелина, Г. Л. Толкаченко. - Москва : Экзамен, 2012. - 224 с.

22. Земляков Ю.Д. Проблемы совершенствования финансового планирования на предприятии /Ю.Д. Земляков, О.З. Лобковская, Н.М. Руднева //Вестник Международной академии системных исследований. Информатика, экология, экономика. - 2014.- Т. 16.- № -2. - С. 30-33.

23. Золотов С. Н. Принципы финансового планирования/ С. Н. Золотов // Финансы. - 2011. - № 3. - С. 75-76.

24. Казакова Н. А. Экономический анализ : учебник / Н. А. Казакова. - Москва : Инфра-М, 2011. - 343 с.

25. Ковалев В.В. Финансовый анализ: Управление капиталом. Выбор инвестиций. Анализ отчетности / В.В. Ковалев. - Москва : Финансы и статистика, 2012. - 512 с.

26. Ковалев В. В. Финансовый менеджмент: теория и практика / В. В. Ковалев. - Москва : ТК Велби, 2011. - 1024 с.

27. Кудина М.В. Финансовый менеджмент: учебное пособие / М.В. Кудина. - Москва : Инфра-М, 2012. - 256 с.

28. Лапуста М.Г. Финансы организаций (предприятий): учебник / М.Г. Лапуста, Т.Ю. Мазурина, Л.Г. Скамай. - Москва : Инфра-М, 2012. - 575 с.

29. Ли Ч.Ф. Финансы корпораций: теория, методы и практика: Пер. с англ. / Ч.Ф. Ли, Дж. И. Финнерти. - М.: ИНФРА-М, 2010. - 366 с.

30. Лысенко Д.В. Финансовый менеджмент: учебное пособие / Д.В. Лысенко. - Москва : Инфра-М, 2012. - 372 с.

31. Мазурина Т. Ю. Финансы организаций (предприятий) : учебник / Т. Ю. Мазурина, Л. Г. Скамай, В. С. Гроссу. - Москва : Инфра-М, 2012. - 528 с.

32. Мардаровская Ю. В. Долгосрочная и краткосрочная финансовая политика предприятия / Ю. В. Мардаровская. - Москва : ООО «Издательский дом «Элит», 2014. - 272 с.

33. Маркарьян Э. А. Финансовый анализ : учебное пособие / Э. А. Маркарьян, Г. П. Герасименко. - Москва : Кнорус, 2011. - 272 с.

34. Мельник М. В. Финансовый анализ : система показателей и методика проведения: учебное пособие / М. В. Мельник, В. В. Бердников. - Москва : Экономистъ, 2011. - 159 с.

35. Морозко Н. И. Финансовый менеджмент: учебное пособие / Н. И. Морозко, И. Ю. Диденко. - Москва : Инфра-М, 2013. - 224 с.

36. Нецымайло К. В. Особенности организации финансового менеджмента на предприятиях малого и среднего бизнеса / К.В. Нецымайло // Роль финансово-кредитной системы в реализации приоритетных задач развития экономики: Материалы 4(15)-й международной научной конференции. - Санкт-Петербург : Издательство СПбГУЭФ, 2011.- С. 194-197.

37. Поздняков В. Я. Экономический анализ : учебное пособие / В. Я. Поздняков, В. М. Прудников. - Москва : Инфра-М, 2011. - 491 с.

38. Попо Р. А. Возможности повышения эффективности организационно-экономической деятельности предприятия / Р. А. Попо, И. Б. Толпыкин, А. А. Филиппов // Проблемы современной экономики: материалы II международной научной конференции (г. Челябинск, октябрь 2012 г.). -- Челябинск: Два комсомольца, 2012. -- С. 176-179.

39. Ронова Г.Н. Финансовый менеджмент: учебное пособие/ Г.Н. Ронова.-Москва : ЭСИ, 2012.-482 с.

40. Савицкая Г.В. Комплексный анализ хозяйственной деятельности предприятия: учебник / Г.В. Савицкая. - Москва : Инфра-М, 2013. - 607 с.

41. Самылин А.И. Финансовый менеджмент: учебник / А.И. Самылин. - Москва : Инфра-М, 2013. - 413 с.

42. Селезнева Н. Н. Финансовый анализ. Управление финансами: учебное пособие / Н. Н. Селезнева, А. Ф. Ионова. - Москва : Проспект, 2011. - 624 с.

43. Скамай Л. Г. Экономический анализ деятельности коммерческих предприятий : учебник / Л. Г. Скамай, М. И. Трубочкина. - Москва : Инфра-М, 2013. - 378 с.

44. Соловьева А.В. Повышение эффективности финансового планирования на предприятии / А.В. Соловьева // Стратегия устойчивого развития регионов России. - 2013. - №13. - С. 22-28.

45. Стоянова Е.С. Финансовый менеджмент: теория и практика: учебник / Е.С. Стоянова. - Москва : Инфра-М, 2013. -563 с.

46. Трошин А.Н. Финансовый менеджмент: учебник / А.Н. Трошин. - Москва : Инфра-М, 2013. - 331 с.

47. Финансовый менеджмент: учебник / под ред. А.М. Ковалевой. - Москва : Инфра-М, 2013. - 336 с.

48. Финансы организаций: учебное пособие / под ред. Н.В. Липчиу. - Москва : Магистр, 2012. - 254 с.

49. Финансы предприятий: учеб. пособие / Е.И. Бородина, Ю.С. Голикова, Н.В. Колчина, З.М. Смирнова; под ред. Е.И. Бородиной. - Мосува: Банки и биржи, ЮНИТИ, 2015. - 386 с.

50. Финансы предприятий: учебник / под ред. М. В. Романовского. - Санкт-Петербург : Бизнес-пресса, 2012. - 528 с.

51. Фролова Т.А. Экономика предприятия : конспект лекций / Т.А. Фролова. - Москва : Инфра-М, 2012. - 530 с.

52. Шеремет А. Д. Финансы предприятий: менеджмент и анализ / А. Д. Шеремет. - Москва : Инфра-М, 2011. - 480 с.

53. Шеремет А. Д. Методика финансового анализа : учебник . А. Д. Шеремет , Е. В. Негашев. - Москва : Инфра-М, 2011. - 208 с.

54. Шохин Е. И. Финансовый менеджмент : учебное пособие / Е. И. Шохин. - Москва : Кнорус, 2012. - 480 с.

55. Экономика предприятия: учебник / под ред. В.М. Семенова. - Москва : Инфра-М, 2012. - 416 с.

56. Юн Г. В. Антикризисное управление в российской экономике / Г. В. Юн. - Санкт-Петербург. : Питер, 2011.- 350 с.

57. Юрченко К. А. Зависимость эффективности деятельности предприятия от ряда характеризующих факторов / К. А. Юрченко // Молодой ученый. -- 2012. -- №2. -- С. 162-165.

58. Гарифулин А. Совершенствование системы планирования и бюджетирования предприятия [Электронный ресурс] // Справочник экономиста. - 2011. - № 1. - Режим доступа: www.profiz.ru/se/1_11/sovershenstvovanie_ sistem (дата обращения: 11.03.2015).

ПРИЛОЖЕНИЯ

Бухгалтерский баланс ООО «Бородинский» за 2014 г. Самостоятельное исследование.

Пояснения

Наименование показателя

Код

На 31 декабря 2014 г.

На 31 декабря 2013 г.

На 31 декабря 2012 г.

АКТИВ

I. ВНЕОБОРОТНЫЕ АКТИВЫ

Нематериальные активы

1110

-

-

-

Дополнительные вписываемые показатели

Результаты исследований и разработок

1120

-

-

-

Дополнительные вписываемые показатели

Основные средства

1130

17605

20125

22015

Дополнительные вписываемые показатели

Доходные вложения в материальныеценности

1140

-

-

-

Дополнительные вписываемые показатели

Финансовые вложения

1150

-

-

-

Дополнительные вписываемые показатели

Отложенные налоговые активы

1160

-

-

-

Дополнительные вписываемые показатели

Прочие внеоборотные активы

1170

-

-

-

Дополнительные вписываемые показатели

Итого по разделу I

1100

17605

20125

22015

II. ОБОРОТНЫЕ АКТИВЫ

Запасы

1210

109635

100780

78975

Дополнительные вписываемые показатели

в том числе: сырье, материалы

6055

7630

3745

готовая продукция и товары для перепродажи

103580

93150

75230

Товары отгруженные

-

-

-

Незавершенное производство

-

-

-

Расходы будущих периодов

-

-

-

прочие запасы и затраты

-

-

-

Налог на добавленную стоимость поприобретенным ценностям

1220

9065

7280

5495

Дополнительные вписываемые показатели

Дебиторская задолженность

1230

70125

53325

35510

Дополнительные вписываемые показатели

в том числе: покупатели и заказчики

68372

51992

34623

Финансовые вложения

1240

-

-

-

Дополнительные вписываемые показатели

Денежные средства

1250

46620

35385

16730

Дополнительные вписываемые показатели

Прочие оборотные активы

1260

-

-

-

Дополнительные вписываемые показатели

Итого по разделу II

1200

235445

196770

136710

БАЛАНС

1600

253050

216895

158725

Пояснения

Наименование показателя

Код

На 31 декабря 2014 г.

На 31 декабря 2013 г.

На 31 декабря 2012 г.

ПАССИВ

III. КАПИТАЛ И РЕЗЕРВЫ 6

Уставный капитал (складочный капитал, уставный фонд, вклады товарищей)

1310

100

100

100

Дополнительные вписываемые показатели

Собственные акции, выкупленные у акционеров

1320

-

-

-

Дополнительные вписываемые показатели

Переоценка внеоборотных активов

1340

-

-

-

Дополнительные вписываемые показатели

Добавочный капитал (без переоценки)

1350

-

-

-

Дополнительные вписываемые показатели

Резервный капитал

1360

-

-

-

Дополнительные вписываемые показатели

Нераспределенная прибыль (непокрытый убыток)

1370

63735

56210

47010

Дополнительные вписываемые показатели

Итого по разделу III

1300

63835

56310

47110

IV. ДОЛГОСРОЧНЫЕ ОБЯЗАТЕЛЬСТВА

Заемные средства

1410

-

-

-

Дополнительные вписываемые показатели

Отложенные налоговые обязательства

1420

-

-

-

Дополнительные вписываемые показатели

Оценочные обязательства

1430

-

-

-

Дополнительные вписываемые показатели

Прочие обязательства

1450

-

-

-

Дополнительные вписываемые показатели

Итого по разделу IV

1400

-

-

-

Таблица

V. КРАТКОСРОЧНЫЕ ОБЯЗАТЕЛЬСТВА

Заемные средства

1510

18515

23485

14980

Дополнительные вписываемые показатели

Кредиторская задолженность

1520

170700

137100

96635

Дополнительные вписываемые показатели

в том числе: поставщики и подрядчики

126805

108500

72345

задолженность перед персоналом

8050

10185

8260

задолженность перед государственными внебюджетными фондами

12040

8995

7735

задолженность по налогам и сборам

8960

6090

5355

прочие кредиторы

15785

11830

2940

Доходы будущих периодов

1530

-

-

-

Дополнительные вписываемые показатели

Оценочные обязательства

1540

-

-

-

Дополнительные вписываемые показатели

Прочие обязательства

1550

-

-

-

Дополнительные вписываемые показатели

Итого по разделу V

1500

189215

160585

111615

БАЛАНС

1700

253050

216895

158725

Отчет о финансовых результатах ООО «Бородинский» за 2014 г. Самостоятельное исследование.

Пояснения

Наименование показателя

Код

За январь-декабрь2014 г.

За январь-декабрь 2013 г.

Выручка

2110

507720

458400

Дополнительные вписываемые показатели

Себестоимость продаж

2120

(

406380

)

(

378870

)

Валовая прибыль (убыток)

2100

101340

79530

Коммерческие расходы

2210

(

75990

)

(

65100

)

Управленческие расходы

2220

(

0

)

(

0

)

Прибыль (убыток) от продаж

2200

25350

14430

Доходы от участия в других организациях

2310

-

-

Проценты к получению

2320

-

-

Проценты к уплате

2330

(

2074

)

(

2538

)

Прочие доходы

2340

8970

9210

Прочие расходы

2350

(

10410

)

(

9420

)

Прибыль (убыток) до налогообложения

2300

21836

11682

Текущий налог на прибыль

2410

(

4367

)

(

2336

)

Изменение отложенных налоговых обязательств

2430

Изменение отложенных налоговых активов

2450

-

-

Прочее

2460

-

-

Чистая прибыль (убыток)

2400

17469

9346

Структурный анализ активов и пассивов баланса за 2014 г. Самостоятельное исследование.

Наименование показателя

Код

Абсол.вел. (тыс.руб.)

Относит. вел.

Изменения

2013 год

2014 год

Нач. года

Кон. года

абсол.

по стр-ре

в % к величине 2013 г.

в % к изм. итога бал.

Актив

внеоборотные активы

Нематериальные активы

1110

0

0

0,00

0,00

0

0,00

0,00

0,00

Результаты исследований и разработок

1120

0

0

0,00

0,00

0

0,00

0,00

0,00

Основные средства

1130

20125

17605

9,28

6,96

-2520

-2,32

-12,52

-6,97

Доходные вложения в материальные ценности

1140

0

0

0,00

0,00

0

0,00

0,00

0,00

Финансовые вложения

1150

0

0

0,00

0,00

0

0,00

0,00

0,00

Отложенные налоговые активы

1160

0

0

0,00

0,00

0

0,00

0,00

0,00

Прочие внеоборотные активы

1170

0

0

0,00

0,00

0

0,00

0,00

0,00

Итого по разделу I

1100

20125

17605

9,28

6,96

-2520

-2,32

-12,52

-6,97

оборотные активы

Запасы

1210

100780

109635

46,46

43,33

8855

-3,14

8,79

24,49

в том числе: сырье, материалы и другие аналогичные ценности

1211

7630

6055

3,52

2,39

-1575

-1,13

-20,64

-4,36

готовая продукция и товары для перепродажи

1214

93150

103580

42,95

40,93

10430

-2,01

11,20

28,85

Налог на добавленную стоимость по приобретенным ценностям

1220

7280

9065

3,36

3,58

1785

0,23

24,52

4,94

Дебиторская задолженность

1230

53325

70125

24,59

27,71

16800

3,13

31,50

46,47

в том числе: покупатели и заказчики

12301

51992

68372

23,97

27,02

16380

3,05

31,50

45,30

Финансовые вложения

1240

0

0

0,00

0,00

0

0,00

0,00

0,00

Денежные средства

1250

35385

46620

16,31

18,42

11235

2,11

31,75

31,07

Прочие оборотные активы

1260

0

0

0,00

0,00

0

0,00

0,00

0,00

Итого по разделу II

1200

196770

235445

90,72

93,04

38675

2,32

19,65

106,97

Итого активов

1600

216895

253050

100,00

100,00

36155

0,00

16,67

100,00

Наименование показателя

Код

Абсол.вел. (тыс.руб.)

Относит. вел.

Изменения

2013 год

2014 год

Нач. года

Кон. года

абсол.

по стр-ре

в % к величине 2013 г.

в % к изм. итога бал.

Пассив

Капитал и резервы

Уставный капитал

1310

100

100

0,05

0,04

0

-0,01

0,00

0,00

Собственные акции, выкупленные у акционеров

1320

0

0

0,00

0,00

0

0,00

0,00

0,00

Переоценка внеоборотных активов

1340

0

0

0,00

0,00

0

0,00

0,00

0,00

Добавочный капитал (без переоценки)

1350

0

0

0,00

0,00

0

0,00

0,00

0,00

Резервный капитал

1360

0

0

0,00

0,00

0

0,00

0,00

0,00

Нераспределенная прибыль (непокрытый убыток)

1370

56210

63735

25,92

25,19

7525

-0,73

13,39

20,8

Итого по разделу III

1300

56310

63835

25,96

25,23

7525

-0,74

13,36

20,8

долгосрочные обязательства

Заемные средства

1410

0

0

0,00

0,00

0

0,00

0,00

0,00

Отложенные налоговые обязательства

1420

0

0

0,00

0,00

0

0,00

0,00

0,00

Оценочные обязательства

1430

0

0

0,00

0,00

0

0,00

-

0,00

Прочие обязательства

1450

0

0

0,00

0,00

0

0,00

-

0,00

Итого по разделу IV

1400

0

0

0,00

0,00

0

0,00

0,00

0,00

краткосрочные обязательства

Заемные средства

1510

23485

18515

10,83

7,32

-4970

-3,51

-21,16

-13,75

Кредиторская задолженность

1520

137100

170700

63,21

67,46

33600

4,25

24,51

92,93

в том числе: поставщики и подрядчики

15201

108500

126805

50,02

50,11

18305

0,09

16,87

50,63

задолженность перед персоналом организации

15202

10185

8050

4,70

3,18

-2135

-1,51

-20,96

-5,91

задолженность перед государственными внебюджетными фондами

15203

8995

12040

4,15

4,76

3045

0,61

33,85

8,42

задолженность по налогам и сборам

15204

6090

8960

2,81

3,54

2870

0,73

47,13

7,94

прочие кредиторы

15206

11830

15785

5,45

6,24

3955

0,78

33,43

10,94

Доходы будущих периодов

1530

0

0

0,00

0,00

0

0,00

0,00

0,00

Оценочные обязательства

1540

0

0

0,00

0,00

0

0,00

0,00

0,00

Прочие обязательства

1550

0

0

0,00

0,00

0

0,00

0,00

0,00

Итого по разделу V

1500

160585

189215

74,04

74,77

28630

0,74

17,83

79,19

Итого заемных средств

1400 +1500

160585

189215

74,04

74,77

28630

0,74

17,83

79,19

Итого пассивов

1700

216895

253050

100,00

100,00

36155

0,00

16,67

100,00

Рабочий капитал

1200-1500

36185

46230

16,68

18,27

10045

1,59

27,76

27,78

Величина собственных средств в обороте

1300 +1530 +1540 -1100

36185

46230

16,68

18,27

10045

1,59

27,76

27,78

Чистые активы

1200 -1400 -1500

56310

63835

25,96

25,23

7525

-0,74

13,36

20,81

Аналитическая группировка статей актива баланса Самостоятельное исследование.

Группировка статей актива баланса

Услов-ные обозначения

Строки балан-са

На начало отчетного периода

На конец отчетного периода

Горизонтальный анализ

Вертикальный анализ

На начало

На конец

Абсолютные отклонения (гр.2 - гр.1)

Относительные отклонения

А

Б

В

1

2

3

4

5

6

1. Имущество предприятия (валюта баланса)

ВБ

1600

216895

253050

36155

16,67

100

100

1.1.Иммобилизованные активы (основной капитал)

ИА= А1

1100

20125

17605

-2520

-12,52

9,28

6,96

1.2. Оборотный капитал (мобильный капитал)

ОК= А2

1200

196770

235445

38675

19,65

90,72

93,04

1.2.1. Запасы + НДС

З+НДС

1210+1220

108060

118700

10640

9,85

49,82

46,91

1.2.2. Дебиторская задолженность

ДЗ

1230

53325

70125

16800

31,50

24,59

27,71

1.2.3. Денежные средства +

Финансовые вложения

ДС

+ФВ

1250

+1240

35385

46620

11235

31,75

16,31

18,42

1.2.4. Прочие оборотные активы

ПОА

1260

0

0

0

0,00

0,00

0,00

Аналитическая группировка статей пассива баланса Самостоятельное исследование.

Группировка статей пассива баланса

Условные обозначен

Строка баланса

На начало отчетн периода

На конец отчетн периода

Горизонтальн анализ

Вертикальн анализ

На начало

На конец

Абсолютны отклонения

Относительные отклонения

А

Б

В

1

2

3

4

5

6

1. Источники формирования имущества (валюта баланса)

ВБ

1700

216895

253050

36155

16,67

100,00

100,00

1.1Собственный капитал

СК

1300 +1530 +1540

56310

63835

7525

13,36

25,96

25,23

1.2 Заемный капитал

ЗК

1500

-1530

-1540

+1400

160585

189215

28630

17,83

74,04

74,77

1.2.1Долгосрочные пассивы

ДСП

1400

0

0

0

0,00

0,00

0,00

1.2.2 Краткосрочные пассивы

КСП

1510

23485

18515

-4970

-21,16

10,83

7,32

1.2.3 Кредиторская задолжен.

КЗ

1520

137100

170700

33600

24,51

63,21

67,46

1.2.4 Прочие обязательства

ПО

1550

0

0

0

0,00

0,00

0,00
Финансовые коэффициенты платежеспособности Донцова Л. В., Никифорова Н. А. Анализ финансовой отчетности. - М. : Дело и Сервис, 2012. - С. 102.

Наимен показателя

Способ расчета

Нормативное значение

Экономический смысл показателя

Общий показатель ликвидности (L1)

L1=(А1+0,5А2+0,3А3)/(П1+ +0,5П2+0,3П3)

L1?1

Учитывает значимость составляющих оборотных активов в зависимости от степени их ликвидности, а краткосрочных обязательств в зависимости от их срочности, а также необходимость обеспечения активами всех видов обязательств.

Коэфф абсолютной ликвидности (L2)
L2=(c.1250+c.1260)/

(c.1510+c.1520+c.1550)
L2?01….07

(зависит от отраслевой принадлежности)

Показывает, какая доля краткосрочных долговых обязательств может быть покрыта за счет денежных средств и их эквивалентов в виде рыночных ценных бумаг и депозитов, т.е. практически абсолютно ликвидных активов.

Коэфф критической оценки (L3)

L3=(c.1250+c.1260+c.1240)/(c.1510+c.1520+c.1550)
Допустимое 0.7…0.8

Желательно L3?1

Показывает, какая часть текущих обязательств может быть погашена не только за счет ожидаемых поступлений от разных дебиторов. Нормальным считается значение 0.7-0.8, однако следует иметь в виду, что достоверность выводов по результатам расчетов этого коэффициента и его динамики в значительной степени зависит от “качества” дебиторской задолженности (сроков образования финансового положения должника и др.), что можно выявить только по данным внутреннего учета.

Коэфф текущей ликвидности (L4)

L4=c.1200/(c.1510+c.1520+c. 1550)
Необходимое значение 1,5
Оптимальное

L4?2,0..3,5

Показывает, достаточно ли у предприятия средств, которые могут быть использованы для погашения краткосрочных обязательств. Согласно с международной (и российской) практикой, значения коэффициента ликвидности должны находиться в пределах от единицы до двух (иногда до трех). Нижняя граница обусловлена тем, что оборотных средств должно быть, по меньшей мере, достаточно для погашения краткосрочных обязательств, иначе компания окажется под угрозой банкротства. Превышение оборотных средств над краткосрочными обязательствами более чем в три раза также является нежелательным, поскольку может свидетельствовать о нерациональной структуре активов.

Наименование показателя

Способ расчета

Нормативное значение

Экономический смысл показателя

Коэффициент маневренности функционирующего капитала (L5)

L5=(c.1210+c.1220)/(с.1200-c.1510-c.1520-c.1550)

Уменьшение показателя в динамике - положит факт

Показывает, какая часть функционирующего капитала обездвижена в производственных запасах. Уменьшение этого коэффициента указывает на возможное замедление погашения дебиторской задолженности или ужесточение условий предоставления товарного кредита со стороны поставщиков и подрядчиков, а увеличение свидетельствует о растущей возможности отвечать по текущим обязательствам.

Доля оборотных средств в активе (L6)

L6=c.1200/ с.1600

L6?0,5

Характеризует наличие оборотных средств во всех активах предприятия в процентах.

Коэффициент обеспеченности собственными источниками формирования оборотных активов (L7)

L7=(с.1300-c.1100)/с.1200
L7?0,1

(чем больше, тем лучше)

Характеризует наличие собственных оборотных средств у организации, необходимых для ее финансовой устойчивости.

Показатели финансовой устойчивости Донцова Л. В., Никифорова Н. А. Анализ финансовой отчетности. - М. : Дело и Сервис, 2012. - С. 126.

Наименование показателя

Способ расчета

Нормальное ограничение

Экономический смысл показателя

Коэффициент капитализации (U1)

U1=(с.1400+

с.1500)/ с.1300

U1<=1,5

Показывает, сколько заемных средств организация привлекла на 1 руб. вложенных в активы собственных средств

Коэффициент обеспеченности собственными источниками финансирования (U2)

U2=(с. 1300-с.1100)/ с.1200

Нижняя граница 0,1;

оптимальноU2>=0,5

Показывает, какая часть оборотных активов финансируется за счет собственных источников

Коэффициент финансовой независимости (U3)

U3=с. 1300/ с.1700

0,4<=U3<=

0,6

Показывает удельный вес собственных средств в общей сумме источников финансирования

Коэффициент финансирования (U4)

U4=с. 1300/ (с.1400+с.1500)

U4>=0,7

оптимальноU2>=1,5

Показывает, какая часть деятельности финансируется за счет собственных, а какая - за счет заемных средств

Коэффициент финансовой устойчивости (U5)

U5=(с. 1300+с.1400)/с.1700)

U5>=0,6

Показывает, какая часть актива финансируется за счет устойчивых источников

Динамика показателей прибыли ООО «Бородинский» за 2014г. Самостоятельное исследование.

Показатель

За отчетн период

За аналогичн период предыдущего года

Отклонен (-,+)

Отклонен уровня, %

наименование

код

1

2

3

4

5=3-4

6=5/4*100%

Выручка

2110

507720

458400

49320

10,8

Себестоимость продаж

2120

-406380

-378870

-27510

7,3

Валовая прибыль (убыток)

2100

101340

79530

21810

27,4

Коммерческие расходы

2210

-75990

-65100

-10890

16,7

Управленческие расходы

2220

0

0

0

0,0

Прибыль (убыток) от продаж

2200

25350

14430

10920

75,7

Доходы от участия в других организациях

2310

0

0

0

0,0

Проценты к получению

2320

0

0

0

0,0

Проценты к уплате

2330

-2074

-2538

464

-18,3

Прочие доходы

2340

8970

9210

-240

-2,6

Прочие расходы

2350

-10410

-9420

-990

10,5

Прибыль (убыток) до налогообложения

2300

21836

11682

10154

86,9

Текущий налог на прибыль

2410

-4367

-2336

-2031

86,9

Изменение отложенных налоговых обязательств

2430

0

0

0

0,0

Изменение отложенных налоговых активов

2450

0

0

0

0,0

Прочее

2460

0

0

0

0,0

Чистая прибыль (убыток)

2400

17469

9346

8123

86,9

Коэффициенты рентабельности и деловой активности ООО «Бородинский» за 2013-2014гг. Самостоятельное исследование.

Коэффициенты

2013 год

2014 год

Изменения

Коэффициенты рентабельности

1. Рентабельность продаж, %

0,031

0,050

0,018

2. Рентабельность всего капитала, %

0,050

0,074

0,025

3. Рентабельность основных средств и прочих внеоборотных активов, %

0,444

0,926

0,482

4. Рентабельность собственного капитала, %

0,181

0,291

0,110

5. Рентабельность перманентного капитала, %

0,181

0,291

0,110

Коэффициенты деловой активности

1.Коэффициент оборачиваемости собственного капитала

8,865

8,452

-0,413

2.Средний период оборота собственного капитала, дней

41,2

43,2

2,0

3. Коэффициент оборачиваемости материальных оборотных активов

4,762

4,478

-0,284

4.Средний период оборота материальных оборотных активов, дней

76,7

81,5

4,9

5. Коэффициент оборачиваемости денежных средств

17,592

12,383

-5,209

6.Средний период оборота денежных средств, дней

20,7

29,5

8,7

7. Коэффициент оборачиваемости дебиторской задолженности

10,320

8,226

-2,095

8.Средний период оборота дебиторской задолженности, дней

Страница:


Подобные документы

  • Особенности планирования финансовой работы на предприятии

    Методологические основы организации финансового планирования на предприятии. Анализ финансового планирования на предприятии на примере ТОО "Строй-плюс". Рекомендации по оптимизации оперативного финансового планирования на анализируемом предприятии.

    курсовая работа [57,4 K], добавлен 26.10.2010

  • Финансовое планирование на предприятии

    Эффективное управление финансами предприятия посредством планирования всех финансовых потоков хозяйствующего объекта. Сущность, методы и виды финансового планирования на предприятии. Цели деятельности финансовой службы, анализ финансового планирования.

    курсовая работа [44,5 K], добавлен 19.06.2010

  • Совершенствование финансового планирования на предприятии на примере ОАО "Нефтеавтоматика"

    Сущность, цели и задачи финансового планирования. Анализ этапов и оценка финансового планирования на примере ОАО "Нефтеавтоматика". Процесс бюджетирования на российских предприятиях. Пути совершенствования системы планирования финансовой деятельности.

    дипломная работа [89,7 K], добавлен 08.12.2010

  • Финансовое планирование в системе управления предприятием

    Определение сущности, видов, основных этапов финансового планирования. Общая характеристика ОАО "Газпром". Анализ всех доходов и направлений расходования денежных средств компании. Выявление путей совершенствования системы финансового планирования.

    курсовая работа [86,8 K], добавлен 19.04.2015

  • Финансовое планирование на предприятии

    Цели, задачи и функции финансового планирования на предприятии. Бюджетный процесс торгово-производственной компании Кушман энд Вэйкфилд Стайлз, особенности контроля, планирования доходов и расходов. Пути совершенствования системы финансового планирования.

    дипломная работа [1,8 M], добавлен 28.06.2011

  • Финансовое планирование

    Необходимость и содержание финансового планирования. Анализ всех этапов его подготовки на примере АО "БТА БАНК". Оценка эффективности разработки финансового развития. Тенденции и перспективы совершенствования организации планирования и бюджетирования.

    курсовая работа [545,5 K], добавлен 02.07.2014

  • Финансовое планирование на предприятии

    Роль финансового плана в бизнес-плане. Сущность и содержание финансового планирования. Виды и характеристика методов финансового планирования. Виды финансовых планов и их роль в управлении предприятием. Планирование прибыли на предприятии ООО "Рубикон".

    курсовая работа [96,9 K], добавлен 01.12.2010

  • Финансовое планирование на предприятии

    Финансовая структура предприятия. Особенности процесса бюджетирования и виды бюджетов. Специфика финансового планирования и бюджетирования в сфере услуг. Анализ финансового состояния и системы финансового планирования на примере ООО "Отели Урала".

    курсовая работа [322,3 K], добавлен 20.04.2015

  • Финансовое бизнес – планирование на предприятии ОАО "Уралэластотехника"

    Теоретические и методологические основы финансового бизнес-планирования. Модели и методы финансового планирования. Разработка финансового раздела бизнес-плана. Анализ финансовых показателей предприятия в соответствии с внедряемым бизнес-планом.

    курсовая работа [114,8 K], добавлен 12.04.2007

  • Направления совершенствования финансового планирования и прогнозирования на предприятии на примере ОАО "Нефтекамскнефтехим"

    Экономическая сущность, виды, методы и проблемы финансового планирования и прогнозирования на отечественных предприятиях. Оценка существующей системы финансового планирования и прогнозирования, анализ ее эффективности и направления совершенствования.

    дипломная работа [1,1 M], добавлен 27.04.2014

Работы в архивах красиво оформлены согласно требованиям ВУЗов и содержат рисунки, диаграммы, формулы и т.д.
PPT, PPTX и PDF-файлы представлены только в архивах.
Рекомендуем скачать работу.

© 2000 — 2023, ООО «Олбест» Все права защищены