Наибольший удельный вес в оборотных активах имеет статья дебиторской задолженности 46, 2541% на дату 31.03.2013 г. На 31.12.2012 г. показатель равен 918 тыс. руб. (22, 3358%). С 30.06.2013 г. по 31.12.2013 г. дебиторская задолженность уменьшалась с 1 589 тыс. руб. до 783 тыс. руб. или (27, 1207% - 10, 6560%). Далее задолженность вырастает на 31.03.2014 г. до 1 030 тыс. руб. и продолжает расти 30.06.2014 г. до 2 124 тыс. руб., затем заново начинает снижаться и составляет на конец периода 31.12.2014 г. 1 977 тыс. руб. Данное событие является положительным, оно объясняет увеличение статьи денежных средств предприятия. За весь период статья увеличилась на 1 059 тыс. руб., или на (7, 1057%).

На рисунке 2.2 можно последить изменения некоторых "весомых" показателей оборотных активов.

Как можно заметить из рисунка 2.2, запасы анализируемого периода изменялись в сторону увеличения на 1 279 тыс. руб. На дату 31.03.2013 г. они составили 5 012 тыс. руб., что на 2 151 тыс. руб. больше первоначального значения. И на конец отчетного периода запасы увеличили валюту баланса на 46, 9933% (211 тыс. рублей).

В связи с увеличением запасов, такие изменения можно охарактеризовать положительной тенденцией, а значит не наблюдается снижения производственного процесса.

Рисунок 2.3 - Показатели оборотных активов

Но в то же время, возможен вариант, что на складах запасы долго лежат, а это значит, на предприятии медленно используются материалы. Можно заметить, что на дату 31.12.2013 г. данная статья резко выросла и составила 5 723 тыс. руб., или (77, 8851%), затем она снова уменьшалась и увеличивалась и составила на конец периода 4 140 тыс. руб., (61, 6530%). Большую часть материалов на предприятии составляют заготовки, резцы.

Статья по налогу на добавленную стоимость на 31.12.12 г. увеличилась на 81 тыс. руб. (18,0401), что было вызвано увеличением статьи запасов и не возмещением из бюджета денежных средств.

Прочие оборотные активы имеют динамику увеличения с 30.06.2013 г. до 31.12.2013 г. на 438 тыс. руб. Далее по статье идет снижение и снова увеличение. На конец периода 31.12.2014 г. они составили 16 тыс. руб., а это говорит о росте за весь расчетный период, что свидетельствует о расширении хозяйственного оборота. Наибольшее значение данная статья принимает (462 тыс. руб.) на 31.12.11.

Изменения внеоборотных активов за анализируемый период.

Влияние на валюту баланса в составе внеоборотных активов оказала только статья основных средств. Основные средства на начало анализируемого периода 31.12.2014 г. составили 203 тыс. руб. Наблюдается постепенное уменьшение на продолжении всего периода до 31.12.2014 г., и составляет данная статья 137 тыс. руб. Так же на 31.12.2014 г. уменьшает валюту баланса на 1, 7817%. Можно отметить, что основные средства имеют наибольший удельный вес, который приходится на 31.03.2014 г. и составляет 3, 2673%. На рисунке 2.3 можно визуально отметить снижение, а так же что основные средства являются единственными в составе внеоборотных активов. Данную ситуацию можно объяснить так, организация ориентируется на создание материальных условий основной деятельности предприятия или на ее расширение. Но в то же время заметно уменьшение суммы основных средств. За весь анализируемый период их стоимость уменьшилась на 66 тыс. руб. Это следует отметить как отрицательный момент, так как уменьшается капитализация возможно из-за физического устранения производственных фондов. В основном, на предприятии в связи с ее хозяйственной деятельностью в состав основных средств входят оборудование по обработке металлических изделий.

Рисунок 2.4 - Структура внеоборотных активов

Пассив баланса показывает, во-первых, какова величина средств (капитала), вложенных в хозяйственную деятельность предприятия и во-вторых, кто и в какой форме участвовал в создании имущества предприятия. Пассивы можно определить как обязательства за полученные ценности (услуги) и права требования других лиц на активы предприятия.

Наибольшее влияние на валюту баланса оказало увеличение краткосрочных обязательств на 1 706 тыс. руб. за весь анализируемый период. На начало анализа 31.12.2012 г. данная статья составляла 3 917 тыс. руб., или (95, 3041%), затем наблюдается резкое и наиболее большое увеличение 31.30.2013 г. до 9 804 тыс. руб., или (98, 3251%) в удельном весе. Далее заметна скачкообразная динамика до конца периода 31.12.2014 г., и на конец статься составила 5 623 тыс. руб., или (83, 7379%). Как можно заметить по рисунку 5, краткосрочные обязательства имеют наибольший вес в структуре пассивов предприятия. Так же наблюдается постепенное снижение данного раздела, с 30.09.2013 г. 7 372 тыс. руб., и до 31.03.2014 г. 4 083 тыс. руб. (на 3 289 тыс. руб.)

Следует отметить, что краткосрочные обязательства предприятия в общем на конец периода повысились, а значит это отрицательно влияет на финансовую устойчивость предприятия. Как можно заметить по рисунку 5 наибольший вес в структуре краткосрочных пассивов имеет кредиторская задолженность. За весь период она возросла на 1 761 тыс. руб. На увеличение раздела 31.03.2013 г. повлияло резкое увеличение данной статьи по сравнению с 31.12.2012 г. на 5 884 тыс. руб., или (3, 7775%). Вместе с тем кредиторская задолженность предприятия имеет уменьшающийся характер, с 30.09.2013 г. 7 317 тыс. руб., и до 31.03.2014 г. 4 083 тыс. руб. (на 3 234 тыс. руб.).

По данной статье в общем наблюдается увеличение, что отрицательно сказывается на репутации предприятия.

По рисунку 2.6 можно наблюдать, что наименьший вес в структуре краткосрочных пассивов имеют займы и кредиты и на конец периода их вообще нет, хотя и происходило увеличение на дату 31.03.2013 г. на 3 тыс. руб.

Рисунок 2.5 - Структура пассивов баланса в период с 31.12.2012 г. - 31.12.2014 г.

Рисунок 2.6 - Структура краткосрочных обязательств

Возможно организация взяла займ, но пока это нельзя рассматривать, как отрицательный момент, Лишь в IV квартале 2008 и в II квартале 2012 показатель увеличивается.

Влияние, второе по преимуществу на валюту баланса (83, 9644%) оказало увеличение капитала и резерва на 843 тыс. руб., 31.12.2012 г. данный раздел составил 193 тыс. руб., или (4, 6959%), затем наблюдается снижение и увеличение на 26 тыс. руб. и 553 тыс. руб., а 30.09.2013 г. резкое и значительное снижение до - 803 тыс. руб., (или - 12, 2241%) на что повлияло увеличение краткосрочных пассивов. Далее по данному разделу наблюдается рост до 30.06.2014 г. 758 тыс. руб. На дату 30.09.2014 г. статья уменьшилась на 99 тыс. руб. Как можно заметить по рисунку 2.5, капитал и резервы имеют наибольший вес в структуре пассивов предприятия. На конец анализируемого периода произошло увеличение и составило 1 036 тыс. руб., или (15, 4281%) в удельном весе.

Увеличение нераспределенной прибыли отчетного периода на 843 тыс. руб. повысило сумму валюты баланса на 2 605 тыс. руб. в конце анализируемого периода. Наличие прибыли на предприятии является положительным моментом, говорящем о эффективности деятельности. На 31.03.2013 г. нераспределенная прибыль уменьшилась на 2, 8065% за счет погашения текущих кредитов и займов на 26 тыс. руб., а затем выросла на 553 тыс. руб. В целом заметно увеличение данного показателя, за весь анализируемый период прибыль возросла на 10, 8709%. Нераспределенная прибыль прошлых лет имеет значительное снижение 30.09.2013 г. на 1 523 тыс. руб. структуре пассивов, так же это можно наглядно заметить на рисунке 2.7.

В то же время прибыль должна быть использована либо как вложение в развитие организации, либо как вложение в ценные бумаги сторонних организаций. На рисунке 2.7 представлена структура капитала и резервов предприятия.

Рисунок 2.7 - Структура капитала и резервов

Формирование уставного капитала производится с целью создания организации и ее организационно-правовой формы. Сумма уставного капитала за анализируемый период не изменялась и составляет 15 тыс. руб. Уставный капитал может быть увеличен следующими способами: за счет имущества общества, за счет внесения дополнительных вкладов участниками, на основании заявления отдельного участника (отдельных участников) о внесении дополнительного вклада, на основании заявления третьего лица (заявлений третьих лиц) о внесении дополнительного вклада. В зависимости от целей собственники бизнеса выбирают способ увеличения уставного капитала ООО.

Валюта баланса увеличилась на 7, 0603% за счет появления долгосрочных обязательств на 55 тыс. руб. Сумма кредитов и займов с 31.12.2013 г. возрастает и стабильна до конца периода 31.12.2014 г. Это можно объяснить тем, что краткосрочные займы и кредиты превратились в долгосрочные, что является отрицательной тенденцией. неизменность объясняется тем, что предприятие не погасило свои долгосрочные обязательства в банках, что говорит о ее не платёжеспособности.

Рисунок 2.8 - Структура долгосрочных обязательств

Как видно из рисунка 2.8 кредиты и займы в долгосрочных обязательствах занимают единственную и неизменную составляющую, по которой наблюдается резкое увеличение 31.12.2013 г.

Неспособность погасить краткосрочные и долгосрочные обязательства негативно сказывается на репутации ООО "Техника 21".

2.3 Анализ финансовой устойчивости и платежеспособности

Финансовая устойчивость предприятия показывает его платежеспособность для обеспечения непрерывного процесса производства. Основной целью анализа является поддержка в определенных соотношениях собственного и заемных средств. Данные представлены в приложении Б.

Тип финансовой устойчивости показывает способность предприятия обеспечивать себя запасами и затратами за счет собственных и заемных средств.

По данным таблицы 2.1 и на графике рисунка 2.9, представлены показатели определяющие тип финансовой устойчивости на предприятии ООО "Техника 21".

Рисунок 2.9 - Определение типа финансовой устойчивости

Можно сделать вывод, что предприятие ООО "Техника 21" за весь анализируемый период с 31.12.2012. - 31.12.2014 года имеет кризисное финансовое состояние.

Это говорит о том, что запасы и затраты не обеспечиваются всеми источниками формирования, то есть собственных оборотных средств, также долгосрочных и краткосрочных заемных средств не хватает для приобретения запасов и НДС. Из этого следует, что недостаток всех источников формирования запасов увеличился с 31.12.2012 г. 2 861 тыс. руб. по 31.12.2014 г. 4 224 тыс. руб., а это значит на 1 363 тыс. руб. На протяжении анализируемого периода с 31.12.2012 г. по 31.12.2013 г. год наблюдается отрицательная динамика с 2 816 тыс. руб. 5 108 тыс. руб., а с 30.06.2014 г. недостаток снижается на 1 838 тыс. руб., и на конец периода составляет 3 270 тыс. руб.

Проанализирую изменения произошедшие за весь представленный период с 31.12.2012 г. по 31.12.2014 г., влияющие на недостаток всех источников формирования и приобретения запасов и НДС.

Таблица 2. 1-Определение типа финансовой устойчивости

Показатели	Код строки	Значения
		31.12.12	31.03.13	30.06.13	30.09.13	31.12.13	31.03.14	30.06.14	30.09.14	31.12.14
Собственный капитал	1300	193	167	720	(803)	728	744	758	659	1036
Внеоборотные активы	1100	203	192	184	176	168	160	153	145	137
Собственные оборотные средства	1300- 1100	(10)	(25)	536	(979)	560	584	605	514	899
Долгосрочные заемные средства	1400					55	55	55	55	55
Краткосрочные кредиты и займы	1510	55	58	55	55
Запасы и НДС	1210+ 1220	2 861	5 164	4 060	4 099	5 723	3667	4102	3939	4224
Излишек (недостаток) собственных оборотных средств	п.3- п.6	(2 871)	(5 189)	(3 524)	(5 078)	(5 163)	(3 083)	(3 497)	(3 425)	(3 325)
Излишек (недостаток) собственных оборотных средств и долгосрочных заемных средств	п.3+п.4-п.6	(2 871)	(5 189)	(3 524)	(5 078)	(5 108)	(3 028)	(3 442)	(3 370)	(3 270)
Излишек (недостаток) всех источников формирования запасов	п.3+п.4+п.5-п.6	(2 816)	(5 131)	(3 469)	(5 023)	(5 108)	(3 028)	(3 442)	(3 370)	(3 270)
Тип финансовой устойчивости	Кризисное финансовое состояние

На 31.03.2013 г. год наблюдается снижение собственных оборотных средств на 15 тыс. руб., можно отметить, что на данный момент на предприятии преобладают внеоборотные активов и составляют 192 тыс. руб. На 30.06.2013 г. наблюдается резкое увеличение собственных оборотных средств на 561 тыс. руб., это произошло за счет снижения по статье "Основные средства" на 8 тыс. руб., что так же свидетельствует об уменьшении внеоборотных активов. 30.09.2013 г. наблюдается уменьшение собственных оборотных средств на 1 515 тыс. руб., даже не смотря на уменьшение по статье "Основные средства" на 8 тыс. руб. внеоборотные активы имеют преобладание. Далее наблюдается увеличение собственных оборотных средств до конца периода на 1 878 тыс. руб. и они составляют 899 тыс. руб., что свидетельствует о снижении по статье "Основные средства" на 24 тыс. руб. и увеличения раздела "Капитал и резервы" на 1 839 тыс. руб.

По статье "Долгосрочные обязательства" можно отметить, что они резко появляются только на дату 31.12.2013 г. и не изменяются до конца периода. Причиной является увеличение займов и кредитов на 55 тыс. руб. предприятия ООО "Техника 21". Это говорит о том, что предприятие получает финансовые средства на осуществление деятельности, что является основой для расширения деятельности предприятия и увеличения финансовой устойчивости.

Статье "Краткосрочные кредиты и займы" 31.12.2012 г. составляет 55 тыс. руб. и увеличивается 31.03.2013 г. на 3 тыс. руб., т. е до 58 тыс. руб. Это говорит об увеличении по статье "займы и кредиты", что свидетельствует о несвоевременной оплате предприятием ООО "Техника 21" своих обязательств. Данная статья остается неизменной до 30.09.2013 г., а 31.12.2014 г. она полностью исчезает, и переходит в долгосрочные заемные средства, о чем и свидетельствует их резкое увеличение. Это так же говорит о несвоевременной оплате обязательств предприятием ООО "Техника 21", но уже с более длительным сроком и получении финансовых средств на реализацию деятельности предприятия и увеличения финансовой устойчивости.

На дату 31.03.2013 г. наблюдается снижение собственного капитала, с 193 тыс. руб., до 167 тыс. руб., что составило изменение на 26 тыс. руб. при уменьшении по статье "Нераспределенная прибыль" так же на 26 тыс. руб., с 178 тыс. руб., до 152 тыс. руб., что говорит о снижении и не реализации хозяйственной деятельности предприятия. 30.06.1011 г. наблюдается увеличение собственного капитала, с 167 тыс. руб., до 720 изменение на 553 тыс. руб. в связи с увеличением по статье "Нераспределенная прибыль" до 705 тыс. руб., это говорит об увеличении и расширении хозяйственной деятельности предприятия., а 30.09.2013 г. наблюдается значительный скачок вниз собственного капитала до ( - 803) тыс. руб., изменение составило 1 523 тыс. руб. Но далее заметна динамика увеличения собственного капитала до конца периода на 1 839 тыс. руб., что составило 1 036 тыс. руб., такому увеличению способствовал рост по статье "Нераспределенная прибыль", которая составила на конец периода 1 021 тыс. руб. Это является положительным моментом, потому что увеличение нераспределенной прибыли говорит о расширении возможностей пополнения оборотных средств для ведения нормальной хозяйственной деятельности.

Запасы и НДС к концу анализируемого периода увеличиваются с 2 861 тыс. руб., до 4224 тыс. руб., а это на 1 363 тыс. руб. больше. На дату 31.03.2013 г. увеличение с 2 861 тыс. руб., до 5 164 тыс. руб., изменение составило 2 303 тыс. руб. Означает увеличение статьи "запасы" с 2 861 тыс. руб., до 5 012 тыс. руб., и увеличение статьи "НДС" на 152 тыс. руб. На дату 30.06.2013 г. наблюдается уменьшение запасов и НДС с 5 161 тыс. руб., до 4 060 тыс. руб., изменение составляет на 1 104 тыс. руб. Означает уменьшение статьи "запасы" с 5 012 тыс. руб., до 3 990 тыс. руб., так же уменьшение статьи "НДС" с 152 тыс. руб., до 70 тыс. руб., 30.09.2013 г. заметна тенденция к небольшому увеличению запасов и НДС с 4 060 тыс. руб., до 4099 тыс. руб., изменение на 39 тыс. руб. Означает увеличение статьи "запасы" с 3 990 тыс. руб., до 3 913 тыс. руб. Далее 31.12.2013 г. так же наблюдается увеличение с 4 099 тыс. руб., до 5 723 тыс. руб., изменение на 1 624 тыс. руб., что означает увеличение по статье "запасы" с 3 913 тыс. руб., до 5 723 тыс. руб.

Темп роста собственных оборотных средств за анализируемый период не превышает темп роста запасов, что является отрицательным фактором в отношении финансовой устойчивости.

Исходя из таблицы 1 видно, что у предприятия возникает наибольший недостаток всех источников формирования запасов на дату 31.03.2013 г. на сумму 5 131 тыс. руб., вызвано отрицательным состоянием собственного оборотного капитала, который составил - 25 тыс. руб., долгосрочных средств на данную дату нет и увеличением запасов и НДС.

На конец анализируемого периода состояние предприятия улучшается, это можно обосновать тем, что недостаток всех источников формирования запасов сократился за период 30.06.2014 г. - 31.12.2014 г. до 3 270 тыс. руб. Долгосрочные заемные средства составляли 55 тыс. руб., а краткосрочных заемных средства не было. Резкое увеличение так же 30.09.2013 г. до 5 023 тыс. руб., и рост до 31.12.2014 г. 5 108 тыс. руб. является фактом ухудшения финансовой устойчивости предприятия. Можно сделать вывод, что на протяжении всего периода предприятие сохраняет кризисное финансовое состояние с незначительным улучшением финансового состояния на конец анализируемого периода.

При данном состоянии предприятие ООО "Техника 21" находится на грани банкротства. В этом случае величина материально-производственных запасов больше суммы собственных оборотных средств и кредитов банка (включая кредиторскую задолженность). При помощи обеспечения нормированного уровня запасов и затрат за счет привлечения краткосрочных кредитов и наращения собственного капитала предприятие сможет выйти на уровень нормальной финансовой устойчивости.

При анализе финансовой устойчивости рассчитывается целый ряд коэффициентов. Они в определенной степени показывают уровень финансовой устойчивости, но не отвечают на вопрос, достаточен ли такой уровень.

Коэффициент автономии - относится к коэффициентам финансовой устойчивости предприятия. Показывает долю активов предприятия, которые обеспечиваются собственными средствами.

Как видно по таблице 2.2 величина коэффициента автономии на начало анализируемого периода составила 4, 69 % и на конец 15, 43 %, что не соответствует нормативному значению (более 50%), это говорит о том, что основная часть активов сформирована за счет не собственного капитала, а внешних кредитов предприятия. На дату 31.03.2013 г. снижение коэффициента на 3, 02%, а на дату 30.06.2013 г. резкое увеличение на 10, 62%. Наиболее значительное снижение наблюдается 30.09.2013 г. на 24, 51%. Следовательно можно сказать, что за анализируемый период можно наблюдать динамику снижения данного коэффициента за счет уменьшения статьи собственного капитала. Это является отрицательным событием, поскольку, чем ниже значение данного коэффициента, тем менее устойчиво, стабильно и независимо от внешних кредиторов предприятие.

Таким образом, на конец анализируемого периода 31.12.2014 г. предприятие на 15, 43% активов покрыло за счет собственного капитала.

Коэффициент долгосрочной финансовой независимости показывает, что на 31.12.2012 г. доля собственного капитала и долгосрочных обязательств в общей стоимости имущества составляла 4,69%. Данный показатель увеличился за весь период до 16,25%, значит на 11,56% затем он увеличивался с 2009 по 2012 год до 87,54%. На данный момент предприятие зависит от краткосрочных заемных средств. Это является отрицательным, то есть, предприятие не стало менее зависимым от краткосрочных заемных источников финансирования.

Таблица 2.2 - Анализ коэффициентов финансовой устойчивости

№	Название показателя	норматив	Значение
			31.12.12	31.03.13	30.06.13	30.09.13	31.12.13	31.03.14	30.06.14	30.09.14	31.12.14
1	Коэффициент автономии	>0.5	0.0469	0.0167	0.1229	(0.1222)	0.0993	0.1524	0.1117	0.1052	0.1543
2	Коэффициент долгосрочной финансовой независимости	-	0.0469	0.0167	0.1229	(0.1222)	0.1068	0.1637	0.1198	0.1139	0.1625
3	Коэффициент маневренности	20-50%	(0.0518)	(0.1497)	0.7444	(1.2192)	0.7692	0.7849	0.7982	0.7797	0.8678
4	Коэффициент обеспеченности долгосрочными инвестициями	-	1.0518	1.1497	0.2556	(0.2192)	0.2146	0.2003	0.1882	0.2031	0.1256
5	Коэффициент структуры долгосрочных вложений	-					3.0545	2.9091	2.7818	.2.6364	2.4909
6	Коэффициент обеспеченности оборотными средствами	-	(0.0024)	(0.0025)	0.0915	(0.1490)	0.0764	0.1196	0.0892	0.0820	0.1339
		>10%	(0.0026)	(0.0026)	0.0944	(0.1531)	0.0782	0.1237	0.0912	0.085	0.1367
7	Коэффициент финансовой зависимости	<70%	20.2953	58.7066	7.1375	(9.1806)	9.0728	5.5618	7.9513	.8.5083	5.4807

Коэффициент маневренности собственного капитала показывает, какая часть собственного капитала используется для финансирования текущей деятельности, т.е. вложена в оборотные средства, в наиболее маневренную часть активов. Коэффициент маневренности на 31.12.2014 г. показывает, что 86,78% собственного капитала инвестируется в оборотные средства, а на 31.12.2012 г., и на 31.03.2013 г. - 5,18% и - 14,97 %. Значение получено с отрицательным знаком, так как недостаточно собственных средств для покрытия расходов по внеоборотным активам. За весь период коэффициент увеличился на 91,96%, что является отрицательным фактом. Для обеспечения нормальной финансовой устойчивости доля собственных оборотных средств должна составлять от 20 % до 50 %, что не соблюдается на предприятии ООО "Техника 21". Это происходит из-за отсутствия собственных оборотных средств предприятия. И объясняется тем, что внеоборотные активы сформированы за счет привлеченного капитала.

Коэффициент обеспеченности долгосрочными инвестициями показывает долю инвестируемого капитала в основные средства. В конце периода 31.12.2014 г. он составил 12,56% инвестируемого капитала мобилизованы во внеоборотные активы, что на 92,62% меньше, чем 31.12.2012 г. На дату 31.03.2013 г. наблюдается самое значительное увеличение до 114,97%, что на 9,79% больше первоначальной даты. Долгосрочные кредиты и займы предприятия идут на финансирование внеоборотных активов. Уменьшение данного коэффициента, что связано с сокращением стоимости внеоборотных активов и увеличением собственного капитала.

Коэффициент структуры долгосрочных вложений показывает, какая часть основных средств и прочих внеоборотных активов профинансирована внешними инвесторами. На начало анализируемого периода 31.12.2012 г. коэффициент отсутствует. И появляется только 31.12.2013 г. составляющий 305,45%. Затем постепенно снижается до конца периода на 56,36%, и составляет 249,09%. Слишком высокое значение коэффициента может свидетельствовать о сильной зависимости от сторонних инвесторов.

Коэффициент обеспеченности оборотными средствами характеризует наличие собственных оборотных средств для функционирования предприятия. На начало анализируемого периода отрицательное значение коэффициента 0,24%, наблюдается динамика роста и снижения. Таким образом, в конце периода 31.12.2014 г. он составил 13,39%, что показывает рост на 13,15%. Значительный минус наблюдается 30.09.2013 г. 14,90%, собственных оборотных средств не хватает для нормальной деятельности предприятия. Поэтому отрицательные значения коэффициента объяснены отсутствием таковых средств.

Коэффициент финансовой зависимости показывает, в какой степени предприятие зависит от внешних источников, т.е. сколько заемных средств привлечено на рубль собственного капитала. Если на начало периода на рубль собственного капитала приходилось 20,23 руб. заемных средств, то к концу отчетного периода зависимость предприятия от внешних источников финансирования снизилась на 14,81 и достигла уровня 548,07%. Что далеко от нормативного значения, равного 70%, свидетельствует о не стабилизации финансовой неустойчивости предприятия и увеличении зависимости от внешних источников.

Слишком большая доля заемных средств снижает платежеспособность предприятия, подрывает его финансовую устойчивость и соответственно снижает доверие к нему контрагентов и уменьшает вероятность получения кредита.

Платежеспособность и ликвидность являются основными характеристиками финансового состояния организации. Следует разграничивать платежеспособность предприятия, т.е. способность предприятия вовремя оплачивать свои обязательства, и ликвидность предприятия, т.е. скорость превращения активов в наличность для оплаты обязательств.

Задача анализа ликвидности баланса в ходе анализа финансового состояния предприятия возникает в связи с необходимостью давать оценку кредитоспособности предприятия, т.е. его способности своевременно и полностью рассчитываться по всем своим обязательствам, так как ликвидность - это способность предприятия оплатить свои краткосрочные обязательства, реализуя свои текущие активы. Результаты анализа ликвидности важны с точки зрения как внутренних, так и внешних пользователей информации об организации.

Баланс считается ликвидным только в том случае, если выполняются следующие условия:

1) НЛА ? НСО, где НЛА - наиболее ликвидные активы, НСО - наиболее срочные обязательства.

2) БРА ? КП, где БРА - быстрореализуемые активы, КП - краткосрочные пассивы.

3) МРА ? ДП, где МРА - медленно реализуемые активы, ДП - долгосрочные пассивы.

4) ТРА ? ПП, где ТРА - труднореализуемые активы, ПП - постоянные пассивы.

По таблице 2.3 можно заметить, что условия не соблюдаются в первом и последнем пунктах. Баланс не является абсолютно ликвидным за счет образования недостатка наиболее ликвидных активов на сумму 5 262 тыс. руб. на дату 31.12.2014г.

Первое условие не выполняется за счет превышения наиболее срочных обязательств над наиболее ликвидными активами на сумму 3 734 тыс. руб. 31.12.2012 г., затем недостаток увеличивается до 9 743 тыс. руб.31.03.2013г. Такое заметное увеличение объясняется с резким уменьшением денежных средств на 125 тыс. руб. В последующие даты заметна скачкообразная динамика недостатка данного показателя, но с 30.06.2014 г. 5 676 тыс. руб. до 31.12.2014 г. динамика уменьшения до 5 262 тыс. руб. За весь период недостаток вырос на 1 528 тыс. руб. Такое положение можно объяснить нехваткой денежных средств или большой кредиторской задолженностью.

На всем периоде быстрореализуемые активы больше краткосрочных пассивов. Быстрореализуемые активы состоят из дебиторской задолженности и прочих оборотных обязательств, а краткосрочным обязательствам относятся кредиты и займы плюс задолженность перед участниками по выплате доходов. 31.03 2013 г. излишек заметно вырос за счет увеличения дебиторской задолженности и является наиболее большим.

Таблица 2.3 - Анализ ликвидности баланса

Наименование	Значения тыс. руб.
Показатели актива баланса	Код строки	31.12.12	31.03.13	30.06.13	30.09.13	31.12.13	31.03.14	30.06.14	30.09.14	31.12.14
НЛА	1250+1260	128	3	2	1 263	197		296	51	361
БРА	1240+1270	918	4 612	1 613	1 031	1 245	1 055	2 234	2 138	1993
Итого тек. лик-ти	1+2	1 046	4 615	1 615	2 294	1 442	1 055	2 530	2 189	2 354
МРА	1210+1220+1230+1140	2 861	5 164	4 060	4 099	5 723	3667	4102	3932	4224
ТРА	1190-1140	203	192	184	176	168	160	153	145	137
Итого стратегич. лик-ти	3+4	3 064	5 356	4 244	4 275	5 891	3 827	4 255	4 077	4 361
НСО	1620+1660	3 862	9 746	5 084	7 317	6 550	4083	5972	5552	5623
КП	1610+1630	55	58	55	55
ДП	1590					55	55	55	55	55
ПП	1490+1690+1650	193	167	720	-803	728	744	758	659	1036
Платежный излишек (недостаток)
НЛА-НСО		-3 734	-9 743	-5 082	-6 054	-6 353	-4 083	-5 676	-5 501	-5 262
БРА-КП		863	4 554	1 558	976	1 245	1 055	2 234	2 138	1 993
МРА-ДП		2 861	5 164	4 060	4 099	5 668	3 612	4 047	3 877	4 169
ТРА-ПП		10	25	-536	979	-560	-584	-605	-514	-899

Затем излишек уменьшается до 30.09.2013 г., и составляет 976 тыс. руб. (на 3 578 тыс. руб. меньше). Далее заметно увеличение, а на 31.12.2014 г. снова небольшой спад и составил 1 993 тыс. руб., что на 1 130 тыс. руб. показало увеличение за весь анализируемый период. Следует, что условие ликвидности выполняется на всем периоде.

Как видно по таблице расчетов 2.3, третье условие выполняется на всем периоде, и излишек увеличивается на 1 308 тыс. руб. Рост 31.03.2013 г., составил на 2 303 тыс. руб., затем динамика снижения до 30.09.2013 г. составила 4 099 тыс. руб., что показывает уменьшение на 1 065 тыс. руб. На дату 31.12.2013 г. заметен наиболее высокий рост, который составил 5 668 тыс. руб. Данная тенденция является положительной.

В ООО "Техника 21" можно отметить, что не за весь период постоянные пассивы меньше труднореализуемых активов, и так же можно сказать, что ликвидность баланса осуществляется только 31.12.2012 г. и составляет 10 тыс. руб., 31.03.2013 г. составляет 25 тыс. руб., и 30.09.2013 г. так же осуществляет ликвидность и составляет 979 тыс. руб. Наиболее определяющий недостаток 31.12.2014 г. составляет 899 тыс. руб. За весь период произошло снижение на 909 тыс. руб., излишка, которое привело к недостатку на конец периода. Постоянные пассивы растут за счет роста собственного капитала. Из этого видно, что платежный излишек между двумя показателями постепенно уменьшается, что является положительным событием.

Таким образом, баланс предприятия ООО "Техника 21" можно считать не полностью ликвидным, потому что данная организация не в силах своевременно погасить свои наиболее срочные обязательства за счет наиболее ликвидных активов, но имеет возможность погасить краткосрочные кредиты и займы за счет быстрореализуемых активов и долгосрочные обязательства за счет медленно реализуемых активов. Баланс также считается неликвидным, потому что постоянных пассивов предприятия недостаточно для финансирования труднореализуемых активов.

Оценка коэффициента платежеспособности (ликвидности).

Для анализа были представлены рассчитанные коэффициенты ликвидности в таблице 2.4.

Ликвидность - характеризует способность предприятия выплачивать краткосрочные долговые обязательства или иначе - способность удовлетворять претензии по текущим (краткосрочным, т.е. в срок до 1 года) обязательствам. Основными показателями ликвидности являются: коэффициент абсолютной ликвидности, коэффициент срочной ликвидности, коэффициент текущей ликвидности, чистый оборотный капитал.

По данным таблицы 2.4 видно, что за анализируемый период коэффициент абсолютной ликвидности практически не соответствует нормативу (от 0,2 до 0,3), кроме случая на дату 30.09.2013г. он составил приблизительное значение и был равен 0.1713. Таким образом 17,13% краткосрочных обязательств может быть погашена имеющимися денежными средствами и краткосрочными финансовыми вложениями.

Таблица 2.4 - Расчет коэффициентов ликвидности

Название показателя	Норматив	Значение
		31.12.12	31.03.13	30.06.13	30.09.13	31.12.13	31.03.14	30.06.14	30.09.14	31.12.14
Коэффициент абсолютной ликвидности	от 0,2 до 0,3	0.0327	0.0003	0.0004	0.1713	0.0301		0.0496	0.0092	0.0642
Коэффициент промежуточной ликвидности	>0.8	0.2670	0.4703	0.3096	0.2861	0.1496	0.2523	0.4052	0.3811	0.4158
Коэффициент текущей ликвидности	от1до2	0.9974	0.9975	1.1043	0.8672	1.0939	1.1687	1.1105	1.1025	1.1698
Коэффициент общей ликвидности	>2	0.3716	0.3947	0.3959	0.4096	0.3863	0.3970	0.4414	0.414	0.4654

Название показателя	Изменения
	31.03.13	30.06.13	30.09.13	31.12.13	31.03.14	30.06.14	30.09.14	31.12.14
Коэффициент абсолютной ликвидности	(0.0324)	0.0001	0.1709	(0.1412)	(0.0301)	0.0496	(0.0404)	0.055
Коэффициент промежуточной ликвидности	0.2033	(0.1607)	(0.0235)	(0.1365)	0.1027	0.1529	(0.0241)	0.0347
Коэффициент текущей ликвидности	0.0001	0.1068	(0.2371)	0.2267	0.0748	(0.0582)	(0.008)	0.0673
Коэффициент общей ликвидности	0.0231	0.0012	0.0137	(0.0233)	0.0107	0.0444	(0.0274)	0.0514

На начальную дату анализируемого периода 31.12.2012 г. коэффициент составил 3,27%, что не соответствует нормативу так же как и за последующие периоды так же как и за последующие периоды. Но можно наблюдать, что за весь анализируемый период коэффициент вырос на 3,15%, что может говорить о положительных результатах. Несоответствие коэффициента абсолютной ликвидности данному нормативу, говорит о неспособности предприятия погасить краткосрочные обязательства и отклонение от нормы можно объяснить нецелесообразным использованием денежных средств и вложений.

Коэффициент промежуточной ликвидности отражает платежеспособность организации при условии своевременного погашения счетов дебиторами. В нашем случае коэффициенты ниже установленной нормы. То есть на 31.12.2013 г. предприятие ООО "Техника 21" могло покрывать свои текущие обязательства за счет наиболее ликвидных активов на 41,58%. Наибольшее значение по коэффициенту приходится на 31.03.2013 г. и составляет 47,03%, за счет увеличения дебиторской задолженности на 3 694 тыс. руб. За весь анализируемый период показатель увеличился на 14,88%, такое изменение положительно влияет на финансовое положение организации, говорящем о его платежеспособности перед кредиторами.

Коэффициент текущей ликвидности почти за весь период соответствует нормативу. Таким образом, на 31.12.12 г. краткосрочные обязательства на 116,98% обеспечены оборотными активами, так же это является максимальным значением показателя. На начало периода коэффициент был приближенно равен нормативу и составлял 99,74%, а общее его изменение составило 17,24%, что так же является положительной динамикой для предприятия.

Коэффициент общей ликвидности характеризует общую оценку изменения финансового состояния по предприятию в целом. По данному коэффициенту заметен рост в целом с 31.12.2012 г. (37,16%) и по 31.12.14 г. (46,54%), показатель увеличился на 9,38%. Но данное изменение все равно не помогло предприятию достичь нормативного уровня.

После проведённого анализа, можно сделать вывод о том, что на предприятии заметно улучшаются показатели ликвидности по сравнению с первоначальной датой 31.12.2012 г. Общую оценку улучшения финансового состояния предприятия в целом характеризует увеличение. показателя. общей. ликвидности.

2.4 Анализ оборачиваемости (деловой активности) предприятия

Цель данного анализа оценить способность предприятия приносить доход путем совершения оборота деньги - товар - деньги. Анализ оборачиваемости позволяет дополнить исследование структуры баланса по вопросам характеристики сложившийся в организации условий материального снабжения, сбыта готовой продукции, расчетов с покупателями и поставщиками. При анализе используются коэффициенты оборачиваемости, которые показывают сколько раз за период "обернулся" рассматриваемый объект.

Длительность одного оборота рассчитаем по формуле:

,

где 90 - количество дней в квартал; К_об - коэффициент оборачиваемости.

Таблица 2.5 - Расчет коэффициентов оборачиваемости

Название показателя	Оборачиваемость
	31.03.13	30.06.13	30.09.13	31.12.13	31.03.14	30.06.14	30.09.14	31.12.14
Оборачиваемость активов	0,5549	0,4499	0,3676	0,1027	-1, 1971	0,4514	0,1335	0,2513
Оборачиваемость запасов	0,2903	0,2496	0,6908	0,1283	0,7661	0,5978	0,1342	0,2192
Оборачиваемость ОПФ	5,8620	18,0304	12,1489	3,9667	-42,5058	16,0549	5,5655	10,9463
Оборачиваемость дебиторской задолженности	1,4130	1,1485	1,8760	0,8766	-8,0651	1,6696	0,4159	0,8070
Оборачиваемость собственного капитала	21,7056	8,0293	-55,0361	-19,0400	-9,9334	3,5060	1,2294	1,9245
Оборачиваемость кредиторской задолженности	0,5742	0,4802	0,3684	0,1030	-1,3752	0,5237	0,1512	0,2919
Оборачиваемость общей задолженности	0,5695	0,4766	0,3651	0,1022	-1,3611	0,5181	0,1497	0,2891
Оборачиваемость привлеченного финансового капитала	69,1504	63,0265	41,5273	12,9818	-132,9273	47,8727	15,8364	29,6545

Коэффициент оборачиваемости активов показывает, насколько эффективно используются все активы для получения прибыли. Как видно из таблицы 2.5 коэффициент за анализируемый период снизился на 0,3036 с 0,5549 до 0,2513. При этом длительность одного оборота увеличилась с 162,1820 дней до 358,1514 (на 195,9694). Это является отрицательной тенденцией, так как на операцию тратиться большее количество времени.

Наблюдается значимое снижение на дату 31.03.2014 г. до - 75,1847 длительности оборота. Такое положение можно объяснить тем, что выручка от реализации товаров составляла отрицательное значение 7 311 тыс. руб., и за весь период ее спад составил 2 276 тыс. руб.

Коэффициент оборачиваемости запасов за весь период снизился с 0,2903 и до 0,2192, а это на 0,0711 меньше за счет увеличения стоимости запасов на 1 279 тыс. руб. и на 84 тыс. руб. увеличения НДС. Длительность оборота на 31.12.14 составила 410,5369 дней, на 100,5584 дня больше по сравнению с началом периода. Приведенные данные свидетельствуют о замедлении оборачиваемости запасов, а, следовательно, снижении деловой активности предприятия.

На рост коэффициента оборачиваемости основных производственных фондов с 5,8620 и до 10,9463. руб. При этом длительность оборота уменьшилась с 15,3532 до 8, 2219 дней, а это на 7,1313 дней меньше, что оказывает положительное влияние на деловую активность предприятия.

На 31.03.2013 г. 1,4130 раз взыскивалась дебиторская задолженность, это на 0,606 взысканий меньше, чем на конец анализируемого периода и 31.12.2014 г. коэффициент составил 0,8070 раз взысканий. Но увеличилась длительность одного оборота на 47,8271 дней. Снижение данного показателя оборачиваемости дебиторской задолженности и увеличение длительности оборота свидетельствует об ухудшении управления дебиторской задолженностью.

Степень активности собственного капитала уменьшилась с 31.03.2013 г. 21,7056 до 31.12.2014 г. 1,9245, на 19,7811 оборота. Но в периоде на даты: 30.09.2013 г., 31.12.2013 г. и 31.03.2014 г. наблюдаются отрицательные значения оборотов (-55,0361, - 19,0400, - 9,9334). Скорость оборота собственного капитала отражает активность использования денежных средств. Низкое значение показателя свидетельствует о бездействии части собственных средств. При этом увеличилась длительность оборота за весь период с 4,1464 дней до 46,7658, а это на 42,6194 дней больше.

Таблица 2.6 - Расчет коэффициентов длительности 1 оборота

Название показателя	Длительность 1 оборота
	31.03.13	30.06.13	30.09.13	31.12.13	31.03.14	30.06.14	30.09.14	31.12.14
Оборачиваемость активов	162	200	245	876	-75	199	674	358
Оборачиваемость запасов	310	361	30	701	117	150	671	410
Оборачиваемость ОПФ	15	5	7	23	-2	6	16	8
Оборачиваемость дебиторской задолженности	64	78	48	103	-11	54	216	111
Оборачиваемость собственного капитала	4	11	-2	-5	-9	25	73	47
Оборачиваемость кредиторской задолженности	157	187	244	874	-65	172	595	308
Оборачиваемость общей задолженности	158	189	246	881	-66	174	601	311
Оборачиваемость привлеченного финансового капитала	1	1	2	7	-1	2	6	3

Коэффициент оборачиваемости кредиторской задолженности показывает, сколько требуется оборотов для погашения кредиторской задолженности. В нашем случае на 31.03.2013 г. потребуется 0,5742 оборотов, а на 31.12.2014 г. 0,2919 оборота. Это свидетельствует о снижении деловой активности предприятия. Увеличение длительности оборота с 156,7341 дней до 308,3231 дней, на 151,589 дней так же является отрицательным моментом.

Для оплаты всей задолженности организации 31.03.2013 г. понадобится 0,5695 оборота, а 31.12.2014 г. 0,2891 оборота, что на 0,2804 оборота меньше, чем на первоначальную дату. Увеличилась длительность оборота с 158,0356 до 311,3581 на 153,3225 дней, что является отрицательным событием.

В конце анализируемого периода оборачиваемость привлеченного финансового капитала снизилась с 69,1504 до 29,6545 оборота, т.е. на 39,4959. оборота, а значит столько оборотов понадобиться для погашения всех кредитов и займов. А длительность одного оборота увеличилась с 1,3015 дней до 3,0349 дней, а это на 1,7334 дней больше, что так же не является положительным моментом.

В целом за анализируемый период наблюдается постепенный спад коэффициентов оборачиваемости и противоположное измените показателя длительности одного оборота. Таким образом, деловая активность предприятия ООО "Техника 21" снизилась, следовательно, такие изменения отрицательно повлияют на деятельность предприятия и на ее устойчивость.

2.5 Анализ финансовых результатов

Анализ уровня и динамики хозяйственных результатов деятельности организации проводится по данным отчета о прибылях и убытках. Изменение финансовых результатов представлено в приложении В.

Показатель чистая прибыль (убыток) отражает конечный финансовый результат деятельности организации на отчетную дату. По данным рисунка 2.10 видно, что наибольшее увеличение по сравнению с первоначальной датой показателя чистой прибыли произошло во втором квартале 2013 года и составило 730 тыс. руб. За весь период чистая прибыль выросла на 965 тыс. руб. В конце отчетного периода на данный показатель наибольшее влияние оказало уменьшение статьи расходы по налогу на прибыль.

Рисунок 2.10 - Динамика изменений выручки от реализации товаров и чистой прибыли.

На протяжении всего периода заметна скачкообразная динамика и на конечную дату показатель составил 64 тыс. руб., а изначально был равен - 943 тыс. руб. Во - втором квартале 2013 года расходы по налогу на прибыль заметно увеличились и составляли 47 тыс. руб., что является отрицательным положением для деятельности организации. Можно заметить, что предприятие имеет доплаты за предыдущие налоговые периоды в размере 50 тыс. руб. за четвертый квартал 2013 года. Сумма доплаты (переплаты) налога на прибыль образуется в связи с обнаружением ошибок (искажений) в предыдущие отчетные налоговые периоды, не влияющая на текущий налог на прибыль отчетного периода.

По рисунку 2.10 заметно, что значение выручки от реализации товаров является значительным и положительным в первом квартале 2013 года и составляет 3 907 тыс. руб., а значительно наименьшим является в четвертом квартале 2013 года, которое составило 714 тыс. руб. Выручка от продажи продукции - это доходы предприятия, связанные с основным видом деятельности. На данный показатель оказывает влияние изменение себестоимости и объёма реализуемых товаров и услуг. В четвертом квартале 2014 года показатель составил 1 631 тыс. руб., что на 2 276 тыс. руб. меньше первоначального значения, такая динамика не имеет положительного результата.

В целом за период прибыль от продаж выросла до 125 тыс. руб., что является положительным моментом и говорит о росте деловой активности и эффективности деятельности в обработке металлических изделий. Увеличение прибыли от продаж положительно повлияло на показатель чистой прибыли, на конец отчетного периода она подняла сумму чистой прибыли в 2 раза. Рисунок 2.11 показывает, что в первом квартале 2013 года у предприятия была самая наименьшая сумма прибыли за весь период и она составляла - 943, во втором квартале 2013 года произошло резкое увеличение показателя, которое составило максимальный размер 730 тыс. руб.

В основном, изменение себестоимости продукции влияет на прибыль обратно пропорционально. Снижение себестоимости ведет к увеличению прибыли, а её рост - к снижению суммы прибыли.

Рисунок 2.11 - Динамика прибыли от продаж

Так же происходит в четвертом квартале 2013 года, себестоимость снизилась на 1 809 тыс. руб., при этом прибыль выросла на 1 007 тыс. руб. Так же на рост прибыли оказало влияние повышение спроса на услуги производства пластмассовых изделий и производства пластмассовых плит, полос, труб и профилей.

Заметны скачкообразные изменения в динамике себестоимости реализуемых товаров и услуг. Максимальное повышение расходов по себестоимости приходится второй квартал 2014 года, статья повысилась на 1 643 тыс. руб. и составила - 2 265 тыс. руб. Увеличение статьи себестоимости объясняется ростом расходов на материалы.

Так же необходимо отметить, что при увеличении прибыли от продаж растет чистая прибыль соответственно. Но на рост чистой прибыли так же влияют коммерческие и управленческие расходы, которые имеются у предприятия. Коммерческие расходы на начало анализируемого периода составили 288 тыс. руб. На конец третьего квартала 2014 года стоимость коммерческих расходов достигла 426 тыс. руб., что на 138 тыс. руб. больше, чем на начало года. Наблюдается тенденция к увеличению с первого квартала 2013 года по второй квартал 2013 года до 547 тыс. руб. Увеличение данного показателя отрицательно влияние, так как предприятие не смогло снизить расходы на сбыт продукции. Заметна динамика снижения управленческих расходов. На начало анализируемого периода они составили 3 904 тыс. руб., спад по четвертый квартал 2013 года составил 3 694 тыс. руб. и показатель равен 210 тыс. руб. Затем наблюдается скачкообразная динамика увеличения и спада. На конец четвертого квартала 2014 года в сравнении с первоначальной датой первым кварталом 2013 года управленческие расходы уменьшились на 3 829 тыс. руб., и составили 75 тыс. руб.

В целом по предприятию ООО "Техника 21" заметна не очень положительная динамика по доходам.

Рассчитаем показатели рентабельности предприятия.

Показатели рентабельности предназначены для оценки общей эффективности вложения средств в предприятие. Они широко используются для оценки финансово - хозяйственной деятельности предприятиями всех отраслей. Это одни из наиболее важных показателей при оценке деятельности предприятия, которые отражают степень прибыльности деятельности предприятия, так как их величина показывает соотношение эффекта с наличными или использованными ресурсами.

1. Рентабельность продаж (продукции) = Прибыль от продаж/Выручка от продаж*100;

2. Рентабельность основной деятельности = Прибыль от продаж/Затраты на производство и сбыт продукции*100;

3. Рентабельность активов = Чистая прибыль/Активы*100;

4. Рентабельность собственного капитала = чистая прибыль/Акционерный капитал*100;

5. Рентабельность инвестируемого капитала = Чистая прибыль/Собственный капитал и долгосрочный заемный капитал*100.

Полученные коэффициенты рентабельности представлены в таблице 2.7.

Таблица 2.7 - Анализ коэффициентов рентабельности, %

	Значения
Наименование показателя	I квартал 2013	II квартал 2013	III квартал 2013	IV квартал 2013	I квартал 2014	II квартал 2014	III квартал 2014	IV квартал 2014
Рентабельность продаж, %	19,3859	-26,5767	-9,5331	-3,6549	0,7716	-3,1745	8,4683	-10,0749
Рентабельность основной деятельности %	-9,4535	-16,0882	-14,3493	-12,8543	-19,3078	-13,8925	-15,0432	-14,0373
Рентабельность активов, %	-564,4354	-130,9176	117,3857	-129,4790	-126,6945	-124,3545	-143,0360	-90,9852
Рентабельность собственного капитала, %	-564,4354	-130,9176	117,3857	-120,3840	-117,9734	-115,9418	-132,0178	-86,3984
Рентабельность инвестируемого капитала, %	-24,0478	20,9965	8,7034	3,5261	-0,7776	3,0769	-9,2518	9,1527

Таблица 2.8 - Анализ изменений коэффициентов рентабельности

	Изменения
Наименование показателя	II квартал 2013	III квартал 2013	IV квартал 2013	I квартал 2014	II квартал 2014	III квартал 2014	IV квартал 2014
Рентабельность продаж, %	45,0444	-12,2932	-5,1773	-4,3036	3,8544	-12,3287	18,4045
Рентабельность основной деятельности %	-45,9626	17,0436	5,8781	4,4265	-3,9461	11,6429	-18,5432
Рентабельность активов, %	-6,6347	1,7389	1,4950	-6,4535	5,4153	-1,1507	1,0059
Рентабельность собственного капитала, %	433,5177	248,3033	-246,8647	2,7845	2,3400	-18,6815	52,0507
Рентабельность инвестируемого капитала, %	433,5177	248,3033	-237,7697	2,4107	2,0315	-16,0760	45,6193

Рентабельность продаж показывает, что 30.06.2013 г. на рубль доходов получено 20,9% прибыли от операционной деятельности. В целом за анализируемый период заметны как падения, так и подъемы показателя. На пример, на 31.03.13 г. рентабельность продаж имела значительное отрицательное значение и составляла - 24,04%, а на 31.12.13 г. заметно уменьшение до 3,52%. Все же можно сказать, что коэффициент за 2014 увеличился на 9,92% и составляет на конец периода 31.12.14 г. 9,15 %. Что говорит об расширении производства и росте финансового результата предприятия, при этом обязательства организации постепенно погашаются.

Рентабельность основной деятельности характеризует, сколько прибыли приходится на рубль затрат основной деятельности. В нашем случае данный коэффициент за последнюю отчетную дату снизился до - 10,07%. В общем, по динамике коэффициента заметно повышение и спад, а за весь период коэффициент был снижен до 26,57%, исключая 31.03.13 г, 31.03.2014 г., 30.09.12 г., за эти даты наблюдается динамика роста показателя. Изменение в сторону снижения объясняется ростом затрат на предоставление услуг обработки металла, либо снижением цен на их обслуживание за счет снижения качества.

Рентабельность собственного капитала оценивает, какова отдача использования акционерного капитала с точки зрения инвестиций. Увеличение такого показателя до 117,38%, говорит об окупаемости вложений в уставный капитал других организаций либо в ценные бумаги. Можно сказать, что даже при таком увеличении показателя он все равно в общем остается с отрицательным значением.

Эффективность использования собственного и долгосрочных обязательств показывает рентабельность инвестиционного капитала. Данный показатель рассчитывается как отношение чистой прибыли компании к сумме собственного и инвестированного капитала. Коэффициент снизился с начала периода 31.03.12 г. 117,97 % на конец периода на 31,58% и составил 86,39%. Следовательно, снизилась эффективность использования собственного и привлеченного капитала.

2.6 Анализ затрат на предприятии

Предприятие ООО "Техника 21" имеет кризисное финансовое состояние. Это можно трактовать, как признак банкротства. Одним из основных и наиболее радикальных направлений финансового оздоровления предприятия является поиск внутренних резервов по увеличению прибыльности производства, за счет увеличения объемов производства, оптимизации затрат, повышению его качества и конкурентоспособности.

Проанализируем затраты предприятия.

Показатель полной себестоимости продукции является основой для оценки эффективности деятельности предприятия. Данный показатель отражает все стороны хозяйственной деятельности и аккумулирует результаты использования всех производственных ресурсов. От его уровня зависят финансовые результаты деятельности предприятий, темпы расширенного воспроизводства, финансовое состояние субъектов хозяйствования. Предприятие в состоянии изменить величину себестоимости.

Производственные затраты предприятий группируются в 2-х направлениях: по экономическим элементам и калькуляционным статьям.

При определении динамики затрат проводится анализ по экономическим элементам затрат, который позволяет изучить состав затрат, определить удельный вес каждого элемента в общей сумме затрат.

Сопоставлением затрат по экономическим элементам в абсолютной сумме и в процентах к общим затратам за отчетный год с затратами за предшествующий год выявляются направления в изменении отдельных элементов затрат.

Таблица 2.9 Анализ затрат по экономическим элементам по всей деятельности ООО "Техника 21"

Элементы затрат	Абсолютные значения, тыс. руб.
	I кв. 2013	II кв. 2013	III кв. 2013	IV кв. 2013	I кв. 2014	II кв. 2014	III кв. 2014	IV кв. 2014
1	2	3	4	5	6	7	8	9
1. Материальные затраты	1187725	1211059	1148935	1526860	1138916	1240711	1130119	1330093
2. Затраты на оплату труда	271908	295465	287347	334847	209581	208100	190754	234085
3. Отчисления в ПФР, ФОМС и ФСС РФ	105165	113175	105576	128751	79062	78558	69691	88735
4. Амортизация основных фондов

Подобные документы

• Разработка рекомендаций по повышению эффективности управления затратами учреждения

  Понятие и виды затрат на предприятии, методы их оценки. Анализ управления затратами Муниципального бюджетного учреждения культуры Культурно-спортивный центр пгт. Восточный. Взаимосвязь факторов, определяющих уровень затрат на 1 руб. товарной продукции.
  
  дипломная работа [1,2 M], добавлен 11.04.2015
  

• Планирование доходов и расходов на реализацию продукции, работ и услуг (на примере ОАО "Екатеринбурггаз")

  Классификация производственных затрат: состав и структура. Современные механизмы управления затратами на предприятии. Риски в хозяйственной деятельности ОАО "Екатеринбурггаз", прибыльность работы. Зарубежный опыт управления затратами на предприятии.
  
  дипломная работа [105,7 K], добавлен 09.06.2014
  

• Управление текущими затратами

  Понятие и сущность управления затратами. Классификация затрат на производство. Характеристика предприятия, задачи анализа. Анализ себестоимости, исчисленной по переменным затратам. Совершенствование управлением текущими затратами на ТОО "Capital Profit".
  
  дипломная работа [748,5 K], добавлен 29.06.2011
  

• Управление прибылью и затратами предприятия

  Функции, объекты и методы управления прибылью и затратами. Организационно-экономическая характеристика ООО "Бетонар". Анализ управления прибылью и затратами предприятия. Финансово-экономический механизм формирования, планирования и регулирования прибыли.
  
  курсовая работа [239,8 K], добавлен 23.09.2014
  

• Управление затратами на предприятии

  Себестоимость продукции, работ и услуг в системе управления затратами предприятия. Методы калькулирования и учета затрат предприятия. Влияние затрат предприятия на финансовый результат деятельности. Принятие управленческих решений в управлении затратами.
  
  контрольная работа [207,3 K], добавлен 04.12.2009
  

• Управление затратами на предприятиях шинной промышленности (на примере ОАО "Нефтекамскшина")

  Сущность управления затратами, их учет и классификация. Характеристика производственно-хозяйственной деятельности ОАО "Нефтекамскшина". Анализ динамики и структуры производственных затрат предприятия. Пути их снижения, использование зарубежного опыта.
  
  дипломная работа [91,7 K], добавлен 24.11.2010
  

• Теоретические и методологические основы управления затратами на предприятии

  Сущность, функции и классификация затрат на предприятии. Анализ деятельности центра занятости населения Илекского района. Характеристика государственных услуг, предоставляемых учреждением. Мероприятия по совершенствованию процесса управления затратами.
  
  дипломная работа [160,7 K], добавлен 29.10.2014
  

• Финансовые методы управления затратами

  Понятие и сущность затрат на предприятии. Анализ общей суммы расходов на производство продукции. Управление затратами в нефтегазодобывающим управлении "Сургутнефть". Механизм реализации функций управленческого контроля. Методы управления расходами.
  
  дипломная работа [65,3 K], добавлен 16.10.2013
  

• Предложения относительно совершенствования управления затратами на ООО "Прайм-продукт"

  Сущность затрат как элемента управления на предприятии, особенности их классификации. Анализ финансовой устойчивости, структуры затрат по различным элементам и калькуляционным статьям на примере предприятия ООО "Прайм-Продукт". Резервы снижения затрат.
  
  курсовая работа [792,8 K], добавлен 24.11.2014
  

• Управление текущими затратами

  Значение процесса экономии текущих затрат для эффективности работы на предприятии. Показатели эффективности системы управления текущими затратами, направления их снижения. Анализ управления процессами экономии текущих затрат ГП "УДМСиБ Мингорисполкома".
  
  дипломная работа [131,0 K], добавлен 17.12.2015
  

• главная
• рубрики
• по алфавиту
• вернуться в начало страницы
• вернуться к началу текста
• вернуться к подобным работам