Направления повышения эффективности управления финансовыми ресурсами предприятия ООО "Gestalt"

Объектом исследования данной работы является ООО "Gestalt", созданная в соответствии с действующим законодательством РФ. ООО "Gestalt" является официальным представителем и сервисным центром португальской фирмы ABER. Одного из ведущих лидеров в производстве гидравлического оборудования. Компания осуществляет продажи на всей территории России и в страны ближнего Зарубежья. ООО "Gestalt" зарегистрировано 31.03.2006г. в МНФНС №15 по Санкт-Петербургу, регистрационный номер 1067847741884. УК Общества составляет 117 844 900 руб., он разделен на 117 844 900 обыкновенных акций, номинальной стоимостью 1 рубль. 100 % частная собственность. Структура ООО "Gestalt" состоит из генерального директора и подчиняющихся ему отделов. Генеральный директор предприятия имеет в подчинении пять заместителей:

- первого заместителя;

- заместителя по экономике и финансам, которому, в свою очередь подчиняются руководители планово-экономического, финансово-аналитического и договорного отделов и их службы;

- заместителя по производству, которому подчинены службы, обеспечивающие решение производственных вопросов и вопросов обеспечения технической документацией;

- заместителя по правовым вопросам, которому подчинены юридические службы предприятия;

- заместителя по вопросам обеспечения, которому подчинены отделы материально-технического снабжения и административно-хозяйственный.

Рисунок 2.1 - Структура Дирекции ООО "Gestalt"

Генеральному директору подчиняется также главный бухгалтер, в ведении которого находятся отделы бухгалтерии (отдел учета заработной платы, отдел учета ТМЦ и ОС, отдел учета банковских и кассовых операций и отдел учета продаж).

В прямом подчинении генерального директора также находятся начальник отдела кадров, начальник по транспорту, начальник отдела информационных технологий и начальник службы безопасности предприятия.

Логотип ООО "Gestalt" представлен на рис. 2.2.

Рисунок 2.2 - Логотип ООО "Gestalt"

Для понимания деятельности ООО "Gestalt" проведем сравнительный анализ конкурентов предприятия.

Так, основными конкурентами ООО "Gestalt" являются: 1) ООО "Гидроласт"; 2) ООО "Вира"; 3) ЗАО "Гидромаш".

Дадим краткую характеристику каждой компании.

1) ООО "Гидроласт" - один из ведущих поставщиков, на Северо-Западе России, гидравлического оборудования для тяжелого и общего машиностроения. Производственная программа фирмы включает изготовление не стандартных поршневых гидроцилиндров, подъемных систем, подъемных столов, гидравлических прессов.

Конкурентным преимуществом продукции является оптимальное соотношение цены и качества, а так же возможность изготовления оборудования под конкретные задачи клиента.

Произведенное гидравлическое оборудование соответствует мировому уровню по качеству, давлению, мощности, ресурсу, степени унификации и надежности соответствующие стандартам ИСО.

Численность сотрудников завода - 360 чел. Официальный сайт компании - http://www.gidrolast.ru/

2) ООО "Вира" на протяжении многих лет успешно занимается ремонтом гидравлического оборудования и агрегатов, а так же осуществляет поставку в Россию и страны СНГ гидравлического и пневматического оборудования от ведущих западных производителей.

Деятельность компании направлена на сервисное обслуживание и обеспечение необходимыми комплектующими различных отраслей промышленности (лесозаготовительная, дорожно-строительная и др.).

Квалифицированный персонал и глубокое знание рынка позволяют нам минимизировать время на обработку заказов и оперативно обеспечить наших клиентов качественной продукцией, отвечающей их техническим требованиям, а долголетние торговые отношения с мировыми производителями позволяют предлагать нашим клиентам оборудование и запчасти по конкурентоспособным ценам. Численность сотрудников завода - 85 чел. Официальный сайт компании - http://www.hydraulicspb.com

3) ЗАО "Гидромаш" производит и продает гидравлический инструмент с рабочим давлением 70-80 МПа с 2003 года. Гидравлическое оборудование есть в наличии на складе компании, а также под заказ. Компания предоставляет гарантию на все виды оборудования, производит техническое обслуживание гидравлического оборудования, а также изготавливает нестандартное гидравлическое оборудование и инструмент по техническому заданию заказчика. Численность сотрудников завода - 322 чел. Официальный сайт компании - http://www.vilash.ru. Для определения конкурентной силы поставщиков необходимо провести сравнительный анализ.

Для составления многоугольника конкурентоспособности ООО "Gestalt" применим метод экспертных оценок. В качестве базовых оценочных критериев были выбраны показатели, которые представленные в таблице 2.2.

Таблица 2. 2 - Результаты оценки экспертами положения пООО "Gestalt" в сравнении с конкурентами

Данные критерии проранжированы по степени значимости с позиции потребителей, основываясь на проведенное ранее анкетирование потребителей целевого рынка (приложение 1). На первом месте находится наиболее значимый показатель. Для оценки экспертами базовых критериев была выбрана 5-балльная шкала ("5" - отлично, "1" - неудовлетворительно).

Для наглядности и простоты восприятия полученной информации следует построить многоугольник конкурентоспособности.

По каждой оси для отображения уровня значений каждого из исследуемых факторов используется масштаб в качестве балльных оценок.

Для того чтобы определить насколько каждый из показателей конкурентоспособности ООО "Gestalt" отличается от аналогичных показателей конкурентов рассчитаем индексы отдельных показателей конкурентоспособности (Уi). В качестве эталона (базой для сравнения) был выбрана компания ООО "Gestalt". Затем определяется обобщающий показатель конкурентоспособности для конкурентов по формуле:

, (2.1.)

где У₀ - обобщающий индекс конкурентоспособности; У_i - индекс i-ого показателя конкурентоспособности; _i - весовой коэффициент, учитывающий значимость i-ого показателя конкурентоспособности с позиции потребителей. Значения данных индексов конкурентоспособности представлены в таблице 2.3.

Таблица 2. 3 - Индексы показателей конкурентоспособности продукции ООО "Gestalt" в сравнении с конкурентами

Так, по индексу уровня цен ООО "Gestalt" занимает достаточно сильную позицию по сравнению с конкурентами, и наоборот - слабые показатели по ассортименту.

Рисунок 2. 3 - Многоугольник конкурентоспособности производителей (поставщиков) гидравлического оборудования конкурентов ООО " Gestalt"

По другим факторам позиция анализируемого предприятия неоднозначна. Значения обобщающего показателя конкурентоспособности производителей (поставщиков) гидравлического оборудования представлены в таблице 2.4.

В данном случае в качестве весового коэффициента, учитывающего значимость каждого из показателей конкурентоспособности, выступают данные, полученные в ходе анкетирования (приложение 2).

Обобщающий показатель конкурентоспособности для ООО " Gestalt" равен единице, поскольку производимая данной компанией продукция была выбраны эталоном.

Так, из таблицы видно, что наибольшей конкурентоспособностью из списка исследуемых производителей гидравлического оборудования обладают компании ООО "Гидроласт" и ЗАО "Гидромаш", а ООО " Gestalt" по данному показателю уступает только им.

Таблица 2. 4 - Обобщающий показатель конкурентоспособности

Обобщающий показатель конкурентоспособности для ООО " Gestalt" равен единице, поскольку производимая данной компанией продукция была выбраны эталоном.

Так, из таблицы видно, что наибольшей конкурентоспособностью из списка исследуемых производителей вин обладают компании ООО "Гидроласт" и ЗАО "Гидромаш", а ООО " Gestalt" по данному показателю уступает только им.

2.2 Анализ финансового состояния предприятия ООО "Gestalt"

Основной формой бухгалтерской отчетности, отражающей всю финансово-хозяйственную деятельность предприятия является баланс.

В финансовом анализе принято различать бухгалтерский (брутто-) баланс и аналитический (нетто-) баланс. Нетто (или агрегированный) баланс получают путем объединения статей актива баланса в группы по признаку ликвидности, а статей пассива баланса по признаку срочности обязательств.

Обязательными показателями сравнительного аналитического баланса являются:

- абсолютные величины по статьям исходного баланса на начало конец периода, удельные веса статей баланса в валюте баланса на начало и конец периода, изменения в процентах к величинам на начало периода (темп роста статьи баланса);

- изменения в процентах к изменениям валюты баланса (темп прироста структурных изменений - показатель динамики структурных изменений;

- цена одного процента роста валюты баланса и каждой статьи - отношение величины абсолютного изменения на начало и конец периода.

Сравнительный аналитический баланс и аналитические таблицы сводят воедино и систематизируют те расчеты и прикидки, которые обычно осуществляет любой аналитик при первоначальном ознакомлении с балансом. Схемой аналитического баланса охвачено множество важных показателей, характеризующих статику и динамику финансового положения фирмы (таблица 2.5).

Результаты таблицы 2.5. позволяют сделать следующие выводы:

За 2011 год:

- валюта баланса в конце отчетного периода увеличилась по сравнению с началом;

- темпы прироста оборотных активов больше, чем темпы прироста внеоборотных активов;

- заемный капитал организации превышает собственный и темпы его роста выше, чем темпы роста собственного капитала;

- темпы прироста дебиторской задолженности меньше темпа прироста кредиторской задолженности.

Таблица 2.5 - Схема сравнительного аналитического баланса (в тыс. руб.)

За 2012 год:

- по сравнению с началом года валюта баланса уменьшилась на 3,15 %;

- наблюдается увеличение размеров оборотных активов и уменьшение размеров внеоборотных активов;

- собственный капитал организации увеличился, а заемный уменьшился по сравнению с предыдущим периодом, и теперь собственный капитал превышает заемный;

- доля собственного капитала в валюте баланса составляет 51,3 %;

- размеры и темпы роста долгосрочных источников финансирования (собственного и долгосрочного заемного капитала) превышают соответствующие показатели по внеоборотным активам;

- размеры, доля и темпы роста дебиторской и кредиторской задолженности примерно одинаковые;

- в балансе отсутствуют непокрытые убытки.

На основании вышесказанного можно сделать вывод, что в 2011 году показатели баланса улучшились по сравнению с 2012 и баланс можно признать удовлетворительным.

Анализ структуры пассива баланса ООО "Gestalt" показывает, что:

За 2011 год общее увеличение пассива баланса за отчетный период изменилось на 67612 тыс.руб.; собственный капитал в период анализируемого года увеличился на 9468 т.р. с темпом роста 6,7%; добавочный капитал не изменился (состоит из НДС от имущества, полученного как вклад в УК); рост доли кредиторской задолженности свидетельствует о финансовых затруднениях предприятия, нехватке оборотных средств для осуществления своей деятельности; доля заемных средств в совокупных источниках образования активов, увеличилась, что может свидетельствовать об усилении финансовой зависимости предприятия и повышении степени его финансовых рисков, что является неблагоприятным фактором; рост кредиторской задолженности и соответственно доли заемных средств связан с заключением договоров лизинга на поставку транспортных средств и оборудования, общая стоимость договоров лизинга составляет 252 млн. руб.

За 2012 год:

пассив баланса уменьшился на 10 506 тыс.руб.;

собственный капитал в период анализируемого года увеличился на 15024 тыс.руб. с темпом роста 9,97%;

добавочный капитал не изменился (состоит из НДС от имущества, полученного как вклад в УК);

снизилась доля заемных средств в совокупных источниках образования активов, в частности, уменьшились и краткосрочные обязательства организации, что является благоприятным фактором, т.к. уменьшается финансовая зависимость предприятия от внешних источников и уменьшается степень финансовых рисков. Источники финансовых средств фирмы отражаются в пассиве баланса, анализ, которого приведен в таблице 2.6.

Таблица 2.6 - Анализ структуры пассива баланса (в тыс. руб.)

Анализ имущественного положения фирмы предполагает, прежде всего, анализ актива баланса (таблица 2.7).

Таблица 2.7 - Анализ структуры актива баланса (в тыс. руб.)

Таким образом, можно говорить о том, что за 2011 год общая величина активов за год увеличилась на 25,43% - это благоприятный фактор:

- рост доли оборотных активов и, соответственно, снижение доли внеоборотных активов свидетельствуют об увеличении мобильности средств предприятия и маневренности капитала и ведет к ускорению оборачиваемости активов, что является положительным моментом при условии, что увеличивается доля наиболее ликвидных оборотных активов - денежных средств и краткосрочных финансовых вложений, но доля наиболее мобильных и ликвидных текущих активов в стоимости оборотных активов уменьшилась, что свидетельствует об уменьшении текущей платежеспособности предприятия, его ликвидности, увеличивает инвестиционные риски в это предприятие;

- рост доли дебиторской задолженности в общей сумме активов является негативным фактом, так как происходит отвлечение средств из оборота предприятия;

- внеоборотные активы - в общем увеличились на 21,38%;

- нематериальные активы - уменьшились на 11,76%;

- основные средства - увеличились на 20,68%, т. е. в течение года были приобретены машины и оборудования в лизинг с постановкой на баланс;

- долгосрочные финансовые вложения - не изменились;

- оборотные активы - в общем увеличились на 29,13%. В целом наибольший удельный вес в структуре совокупных активов приходился на оборотные активы, это свидетельствует о формировании достаточно мобильной структуры активов, способствующей ускорению оборачиваемости средств предприятия;

- запасы - увеличились на 92,63%, в числе которых возросли затраты на сырьё;

- дебиторская задолженность (платежи по которой ожидаются в течение 12 месяцев после отчетной даты) - увеличилась на 40,78%;

- объемы общей дебиторской задолженности выросли, что является негативным изменением и может быть вызвано проблемами, связанными с оплатой продукции (работ, услуг) предприятия, либо активным предоставлением потребительского кредита покупателям, т.е. отвлечением части текущих активов и иммобилизации части оборотных средств из производственного процесса.

- наибольшая доля в общей сумме задолженности приходилась на краткосрочную (со сроком погашения в течение 12 месяцев), что показывает срочное выведение средств из оборота.

- денежные средства - уменьшились на 83,98%, следовательно, оборот уменьшился;

- в целом увеличение активов предприятия (сумма оборотных и внеоборотных активов) свидетельствует о позитивном изменении баланса.

За 2012 год общая величина активов за год уменьшилась, что само по себе не является благоприятным фактором, но положительным моментом является то, что данное уменьшение произошло в части внеоборотных активов, а именно, за счет продажи неиспользуемых основных средств.

Стоит отметить, что оборотные активы в данном периоде в целом увеличились, при этом, самый большой темп роста наблюдается в строке "Денежные средства", что является фактором благоприятным, поскольку увеличилась доля наиболее ликвидных оборотных активов в общей величине активов. Также благоприятным фактором явилось то, что предприятие избавилось от части "балластных" запасов, уменьшение по этой статье составило 14626 тыс.руб. (42,35%). Негативным фактором является постоянное увеличение объема краткосрочной (со сроком погашения в течение 12 месяцев) дебиторской задолженности; и, хотя, за 2012 год увеличение было не столь значительным, как в предыдущем периоде, все же это означает отвлечение средств из оборота предприятия. Таким образом, не смотря на уменьшение общей величины активов, изменения в активе баланса за 2012 год можно признать позитивными.

2.3 Расчет коэффициентов финансовой устойчивости и анализ платежеспособности