Управління дебіторською заборгованістю в умовах антикризового регулювання фінансового стану підприємства

Отже, підприємство досить ефективно здійснює управління дебіторською заборгованістю. Крім того, при аналізі заборгованості підприємства необхідно визначити оборотність дебіторської заборгованості та тривалість надходження коштів в дебіторській заборгованості

За формулою (1.1) розрахуємо коефіцієнт оборотності дебіторської заборгованості:

2010р.:

2011р.: .

За формулою (1.2) розрахуємо строк погашення дебіторської заборгованості:

2010р.: ;

2011р.: .

Таким чином, коефіцієнт оборотності дебіторської заборгованості зменшився у 2011 році порівняно з 2010 роком на 0,1. Зниження коефіцієнта оборотності дебіторської заборгованості свідчить про погіршення функціонування підприємства при взяття плати зі своїх дебіторів.

За формулою (1.3) розрахуємо коефіцієнт співвідношення дебіторської і кредиторської заборгованості:



2010р: Кдз.кз = ;

2011р: Кдз.кз = .

Таким чином, коефіцієнт співвідношення дебіторської і кредиторської заборгованості зменшився у 2011 році порівняно з 2010 роком на 0,23. Зниження коефіцієнта співвідношення дебіторської і кредиторської заборгованості свідчить про збалансування структури дебіторської і кредиторської заборгованості.

Отже, ПАТ "Вінницький універмаг" здійснює ефективне управління дебіторською заборгованістю.



Висновок до розділу 2

Публiчне акцiонерне товариство "Вiнницький унiвермаг" розташоване в центральнiй частинi мiста за адресою м. Вiнниця, площа Гагарiна, 2. Основним видом дiяльностi пiдприємтсва є здавання в найм власного нерухомого майна - 98% та роздрiбна торгiвля медикаментами - 2%.

Пiдприємство також конкурує з торговельними пiдприємствами, що продають високоякiснi товари вiдомих марок за високими цiнами. У бiльшостi випадкiв спецiалiзованi магазини пропонують лише один вид товару i, як правило, iмпортний. Iнколи маленькi спецiалiзованi магазини пропонують одяг, взуття, косметику. Пiдприємство досить успiшно конкурує з цими магазинами завдяки доступним цiнам та бiльш широкому асортименту. "Сезоннi" фактори, а скорiше - вихiднi днi, коли бiльшiсть населення прямує у вiдпустку, на вiдпочинок, впливає на зменшення вiдвiдування унiвермагу. Однак, виходячи з того, що унiвермаг не сам реалiзує товари, а тiльки надає торговельнi площi в оренду, то дiя такого фактору впливає скорiше на орендарiв та їх товарообiг, нiж на прибутковiсть товариства взагалi.

Коефiцiєнт абсолютної лiквiдностi (характеризує негайну готовнiсть товариства лiквiдувати поточнi зобов'язання i визначається як вiдношення суми грошових коштiв товариства та їх еквiвалентiв та поточних фiнансових iнвестицiй до суми поточних зобов'язань) пiдприємства на 31.12.2010 р. менший нiж межi орiєнтовно позитивного значення, а станом на 31.12.2011 р. спостерiгається тенденцiя до зменшення цього коефiцiєнту, а це свiдчить про те що можливiсть пiдприємства погасити свої зобов'язання негайно зменшилась, i знаходиться поза меж орiєнтовно позитивного значення. Коефiцiєнт загальної лiквiдностi (характеризує готовнiсть товариства лiквiдувати поточнi зобов'язання i визначається як вiдношення оборотних активiв товариства до суми поточних зобов'язань товариства) свiдчить про те що у пiдприємства недостатньо власних ресурсiв для погашення його поточних зобов'язань, про що свiдчить значення коефiцiєнту, й спостерiгається тенденцiя до його зменшення у 2011 роцi в порiвняннi з 2010 роком. Коефiцiєнт фiнансової стiйкостi (характеризує спiввiдношення власних коштiв та вартостi майна товариства визначає рiвень фiнансової стiйкостi вiдносно зовнiшнiх фiнансових джерел) пiдприємства знаходиться в межах орiєнтовано позитивного значення, це характеризує пiдприємство з достатньою питомою вагою власного капiталу в загальнiй сумi авансованих засобiв у його дiяльностi. Коефiцiєнт структури капiталу (характеризує спiввiдношення зобов'язань та власних коштiв товариства), тобто спiввiдношення залучених та власних засобiв, цей показник характеризує, що залежнiсть власного капiталу вiд залучених засобiв вiдсутня, спостерiгається тенденцiя до збiльшення даного показника у 2011 роцi в порiвняннi з 2010 роком.



3. Пропозиції та рекомендації щодо покращення діяльності ПАТ "Вінницький універмаг"

Дебіторська заборгованість є одним з найбільших негативних явищ в економіці країни. Велика сума заборгованостей, які існують між українськими підприємствами призводить до сумнівно відомої кризи неплатежів. Криза неплатежів призводить до гальмування розвитку ринків, на яких працюють дані підприємства.

У процесі управління дебіторською заборгованістю з метою прискорення розрахунків доцільно використовувати сучасні форми її рефінансування. Під рефінансуванням розуміють переведення дебіторської заборгованості в інші форми оборотних активів підприємства (грошові кошти, високоліквідні цінні папери) з метою прискорення розрахунків. До основних форм рефінансування дебіторської заборгованості можна віднести: спонтанне фінансування, факторинг, облік векселів або їх продаж на фондовому ринку, форфейтинг (трансформація комерційного кредиту у банківський).

Спонтанне фінансування можна розглядати як спосіб кредитування діяльності підприємства, що ґрунтується на використанні системи знижок. При цьому таке кредитування не потребує забезпечення, має відносно довгий строк для пільгових розрахунків.

Факторинг - це унікальний комплекс рішень, що дозволяє максимально підвищити ефективність ведення бізнесу та отримати додаткові переваги від обслуговування дебіторської заборгованості банком. Послуга факторингу полягає в тому, що клієнт переуступає банку свою дебіторську заборгованість, а банк одразу оплачує клієнту значну частку цієї заборгованості. Залишок коштів банк повертає клієнту після сплати боржником переуступленої дебіторської заборгованості.

Облік векселів, які надаються покупцями продукції, являють собою фінансову операцію по продажу їх банку або другому фінансовому інституту, другому суб'єкту господарювання по визначеній (дисконтній) ціні, яка встановлюється в залежності від їх номіналу, строку погашень та облікової вексельної ставки. Облікова вексельна ставка включає: середню депозитну ставку, ставку комісійної винагороди, а також рівня премії за ризик в разі сумнівної платоспроможності векселедавця. Зазначена операція може бути здійснена тільки щодо переказаного векселя.

Форфейтинг являє собою фінансову оперативність по експертному товарному кредиту шляхом передачі (індосамента) переказного векселя на користь банка зі сплатою банку комісійної винагороди. Банк бере на себе зобов'язання щодо фінансування експертної операції шляхом сплати по обліковому векселю, який гарантується наданням авалю банка держави імпортера. В результаті форфейтування заборгованість покупця по товарному кредиту трансформується в заборгованість фінансову (на користь банку). По суті форфетинг об'єднує елементи факторинга і обліку векселів. Форфейтинг використовується при здійсненні довгострокових експортних поставок і дозволяє експортеру негайно отримати грошові кошти шляхом обліку векселів. Водночас його недоліки є значна вартість цих операцій.

Ефективне управління дебіторською заборгованістю підприємства неможливе без всебічного й об'єктивного аналізу інформації про зміни, що впливають на розмір дебіторської заборгованості, з метою оцінювання можливих коливань фінансових результатів і збереження необхідного рівня платоспроможності.

Методологія проведення аналізу та результати аналізу повинні розкривати взаємозв'язок між інформацією про стан дебіторської заборгованості за звітний період, загальним напрямом зміни суми дебіторської заборгованості, прийнятими рішеннями, що дає можливість оцінити результати діяльності суб'єкта господарювання, ефективність управлінських рішень за минулі періоди та спрогнозувати діяльність суб'єкта на майбутній період. На основі фінансової звітності приймаються управлінські рішення, отже, якість рішень залежить від якості використовуваної інформації за результатами аналізу. З метою виявлення пропозицій щодо покращення діяльності підприємства в першу чергу проведемо факторний аналіз зміни рентабельності власного капіталу з метою виявлення чинників, що вплинули на коефіцієнт.

З метою проведення факторного аналізу рентабельності власного капіталу перетворимо формулу (2.10) таким чином [16]:

(3.1)

де а - рентабельність продажу;

б - коефіцієнт фінансового левериджу;

в - коефіцієнт поточної заборгованості;

г - коефіцієнт покриття;

д - коефіцієнт оборотності активів.

В таблиці 3.1 проведемо розрахунок показників, за допомогою яких буде проводитись факторний аналіз рентабельності власного капіталу.

Таблиця 3.1 - Розрахунок показників для проведення факторного аналізу рентабельності власного капіталу

Показник	Методика розрахунку	Значення	Зміна значень
		2010р. (п)	2011р. (з)
1	2	3	4	5
Рентабельність продажу		0,17	0,2	0,03
Коефіцієнт фінансового левериджу		3,14	3,48	0,34
Коефіцієнт поточної заборгованості		0,35	0,42	0,07
Коефіцієнт покриття		0,45	0,28	-0,17
Коефіцієнт оборотності активів		1,3	1,1	-0,2
Коефіцієнт рентабельності		0,11	0,09	-0,02

Визначимо загальну зміну рентабельності власного капіталу [16]:

(3.2)

Визначимо зміну рентабельності власного капіталу внаслідок зміни прибутковості продажу за формулою [16]:

(3.3)

Визначимо зміну рентабельності власного капіталу внаслідок зміни коефіцієнта фінансового левериджу [16]:

(3.4)

Визначимо зміну рентабельності власного капіталу за рахунок зміни коефіцієнта поточної заборгованості [16]:

(3.5)

Визначимо зміну рентабельності власного капіталу за рахунок зміни загальної ліквідності підприємства:



(3.6)

Визначимо зміну рентабельності власного капіталу за рахунок зміни ефективності використання оборотних активів [16]:

(3.7)

Визначимо зміну рентабельності під впливом вищезазначених факторів [16]:

(3.8)

Результати аналізу узагальнимо у таблиці 3.2.

Таблиця 3.2 - Результати факторного аналізу зміни рентабельності

Показник	Вплив
Загальна зміна рентабельності власного капіталу в т.ч. за рахунок зміни:	-0,02
Рентабельність продажу	0,02
Коефіцієнт фінансового левериджу	0,01
Коефіцієнт поточної заборгованості	0,03
Коефіцієнт покриття	-0,06
Коефіцієнт оборотності активів	-0,02

Проведений факторний аналіз дає можливість визначити ступінь впливу окремих факторів на зміну рентабельності власного капіталу.

Отже, коефіцієнт рентабельності власного капіталу у звітному році порівняно з попереднім зменшився на 0,02. Внаслідок зменшення коефіцієнта покриття на 0,17, відбулося зменшення коефіцієнта рентабельності власного капіталу на -0,06. Це означає, що підприємство отримало менше на 0,17 грн. прибутку на 1 грн. власного капіталу у звітному році порівняно з попереднім, що є негативним моментом. При зменшенням коефіцієнта оборотності оборотних активів на 0,2, відбулося зменшення рентабельності власного капіталу на 0,02, отже вплив цього показника є негативним.

На збільшення коефіцієнта рентабельності власного капіталу вплинуло збільшення рентабельності продажу на 0,03. За рахунок цього зростання, коефіцієнт рентабельності власного капіталу зріс на 0,02. Отже, рентабельність продажу здійснив позитивний вплив на рівень прибутковості підприємства. Коефіцієнта поточної заборгованості, зріс на 0,07, за рахунок цієї зміни коефіцієнт рентабельності власного капіталу зріс на 0,03. Ця тенденція є позитивною.

На збільшення коефіцієнта рентабельності власного капіталу значно вплинуло збільшення коефіцієнта фінансового левериджу на 0,34, що призвело до збільшення коефіцієнта рентабельності власного капіталу на 0,01, що стало позитивною тенденцією на підприємстві.

Для збільшення коефіцієнта рентабельності власного капіталу необхідно збільшити власний капітал підприємства та ефективніше використовувати оборотні активи підприємства.

На підставі аналізу "Звіту про фінансові результати" ПАТ "Вінницький універмаг" видно, що підприємство має високий рівень поточних витрат. В зв'язку із цим, доцільним є пропозиція зниження цих витрат шляхом більш економного використання МШП, витратних матеріалів, накладних витрат тощо.

Підприємству необхідно здійснювати коригування платежів з метою зменшення максимальної і середньої потреби в залишках грошових активів шляхом оперативного регулювання. На першому етапі необхідно (регулювати декадні строки витрачання грошових коштів, що дозволяє мінімізувати залишки грошових активів в межах кожного місяця (кварталу). Критерієм оптимальності цього етапу регулювання потоку платежів виступає мінімальний розмір середньоквадратичного відхилення залишку грошових активів підприємства від середнього їх значення.

На другому етапі розмір середнього залишку грошових активів оптимізується з врахуванням передбаченого резервного запасу цих активів. При цьому спочатку визначається максимальний залишок грошових активів з врахуванням нерівномірності платежів і резервного запасу, а потім їх середній залишок (половина суми мінімального і максимального залишків грошових активів).

Вивільнену в процесі коригування потоку платежів суму грошових активів підприємству доцільно реінвестувати в короткострокові фінансові вкладення або в інші види активів.

Для забезпечення прискорення обороту грошових активів на підприємстві необхідно знайти такі резерви:

1) прискорення інкасації грошових коштів, при якому скорочується залишок грошових активів в касі;

2) скорочення розрахунків готівкою, так як готівкові розрахунки збільшують залишок грошових активів в касі і скорочують строк користування власними грошовими активами на період надходження платіжних документів постачальників;

3) скорочення обсягів розрахунків з постачальниками з допомогою акредитивів і чеків, оскільки вони відволікають на тривалий період грошові активи з обороту в зв'язку з необхідністю попереднього їх резервування на спеціальних рахунках в банках.



Висновок до розділу 3

Проведено факторний аналіз рентабельності власного капіталу. Розроблено пропозиції та рекомендації із покращення фінансового стану підприємства на основі попередньо проведеного аналізу.

На підставі аналізу "Звіту про фінансові результати" ПАТ "Вінницький універмаг" видно, що підприємство має високий рівень поточних витрат. В зв'язку із цим, доцільним є пропозиція зниження цих витрат шляхом більш економного використання МШП, витратних матеріалів, накладних витрат тощо.

Підприємству необхідно здійснювати коригування платежів з метою зменшення максимальної і середньої потреби в залишках грошових активів шляхом оперативного регулювання. На першому етапі необхідно (регулювати декадні строки витрачання грошових коштів, що дозволяє мінімізувати залишки грошових активів в межах кожного місяця (кварталу). Критерієм оптимальності цього етапу регулювання потоку платежів виступає мінімальний розмір середньоквадратичного відхилення залишку грошових активів підприємства від середнього їх значення.



Висновки

Після виконання завдань, поставлених на початку ДРБ можна зробити ряд висновків:

1. Заборгованість підприємства виникає внаслідок безготівкових розрахунків з покупцями, підрядчиками, фінансовими органами, робітниками, службовцями, органами соціального страхування, депонентами, підзвітними особами тощо. Дебіторська заборгованість є наслідком господарських операцій, що мали місце в минулому, але підлягають погашенню в майбутньому, оскільки така угода залишається незавершеною. Отже, дебіторську заборгованість можна ще трактувати як матеріальні ресурси, не оплачені контрагентами, або готівка, що вилучена у підприємств. Під дебіторами слід розуміти юридичних та фізичних осіб, які внаслідок минулих подій заборгували підприємству певні суми грошових коштів, їх еквівалентів або інших активів.

2. Управління дебіторською заборгованістю - це, насамперед, контроль за обігом грошових коштів у розрахунках. Зростання дебіторської заборгованості означає сповільнення обігу, зниження платоспроможності підприємства, зростання потреби в позикових коштах. Все це призводить до зниження економічної рентабельності активів підприємства. В основі кваліфікованого управління дебіторською заборгованістю фірми лежить прийняття фінансових рішень з наступних фундаментальних питань:

- обліку дебіторської заборгованості на кожну звітну дату;

- діагностичний аналіз стану та причин, в силу яких у фірми склалося негативне становище з ліквідністю дебіторської заборгованості;

- розробка адекватної політики та впровадження в практику фірми сучасних методів управління дебіторською заборгованістю;

- контроль за поточним станом дебіторської заборгованості.

Завданнями управління дебіторською заборгованістю є:

- обмеження прийнятного рівня дебіторської заборгованості;

- вибір умов продажу, що забезпечують гарантоване надходження грошових коштів;

- визначення знижок або надбавок для різних груп покупців з точки зору дотримання ними платіжної дисципліни;

- прискорення запитання боргу;

- зменшення бюджетних боргів;

- оцінка можливих витрат, пов'язаних з дебіторською заборгованістю, тобто упущеної вигоди від невикористання коштів, заморожених в дебіторській заборгованості.

3. Розглянуто методику проведення аналізу, запропоновану Іваненком В.М., Тарасенком Н.В, Слав'юком Р.А.

Іваненко В.М. пропонує розпочинати аналіз дебіторської заборгованості з вивчення даних балансу, за якими визначають ступінь збільшення або зменшення їх протягом звітного періоду. Далі визначається невиправдана заборгованість і з'ясовуються причини її виникнення. Важливим завданням аналізу є визначення за даними відомостей дати виникнення кожної суми заборгованості, що дає змогу встановити строки застарілості позову.

Тарасенко Н.В. вважає, що якість оборотного капіталу, фінансовий стан підприємства значною мірою залежить від стану розрахункової дисципліни від розміру і якості дебіторської заборгованості. Автор пропонує вивчити зміни, які відбулися в складі та структурі дебіторської заборгованості на кінець звітного періоду порівняно з початком, а також у питомій вазі дебіторської заборгованості щодо загальної суми поточних активів.

Слав'юк Р.А. пропонує проводити аналіз дебіторської заборгованості у шість етапів:

- вивчення рівня загальної суми дебіторської заборгованості, її динаміки;

- визначення періоду інкасації дебіторської заборгованості, коефіцієнта оборотності;

- вивчення складу дебіторської заборгованості за її видами та аналіз динаміки її складових;

- вивчення складу дебіторської заборгованості за термінами її погашення;

- аналіз складу простроченої заборгованості, причин її виникнення;

- оцінка безнадійних боргів підприємства.

Управління дебіторською заборгованістю передбачає, перш за все, контроль за оборотністю коштів у розрахунках.

4. Для аналізу ми обрали ПАТ "Вінницький універмаг". Публiчне акцiонерне товариство "Вiнницький унiвермаг" розташоване в центральнiй частинi мiста за адресою м. Вiнниця, площа Гагарiна, 2. Основним видом дiяльностi пiдприємтсва є здавання в найм власного нерухомого майна - 98% та роздрiбна торгiвля медикаментами - 2%. Вартiсть 1 кв.м. орендованого майна залежить не тiльки вiд середньої цiни по регiону, але i вiд зростання цiн на комунальнi послуги, якi включаються до складу орендної плати. Тому пiдприємство при рiзкому зростаннi цiн на комунальнi послуги повинно збiльшити i вартiсть оренди, щоб не працювати собi в збиток.

5. Коефiцiєнт абсолютної ліквідності пiдприємства на 31.12.2010 р. менший нiж межi орiєнтовно позитивного значення, а станом на 31.12.2011 р. спостерiгається тенденцiя до зменшення цього коефiцiєнту, а це свiдчить про те що можливiсть пiдприємства погасити свої зобов'язання негайно зменшилась, i знаходиться поза меж орiєнтовно позитивного значення. Коефiцiєнт загальної ліквідності свiдчить про те що у пiдприємства недостатньо власних ресурсiв для погашення його поточних зобов'язань. Коефiцiєнт фiнансової стiйкостi пiдприємства знаходиться в межах орiєнтовано позитивного значення, це характеризує пiдприємство з достатньою питомою вагою власного капiталу в загальнiй сумi авансованих засобiв у його дiяльностi. Коефiцiєнт структури капiталу характеризує, що залежнiсть власного капiталу вiд залучених засобiв вiдсутня, спостерiгається тенденцiя до збiльшення даного показника у 2011 роцi в порiвняннi з 2010 роком.

6. На підставі аналізу "Звіту про фінансові результати" ПАТ "Вінницький універмаг" видно, що підприємство має високий рівень поточних витрат. В зв'язку із цим, доцільним є пропозиція зниження цих витрат шляхом більш економного використання МШП, витратних матеріалів, накладних витрат тощо.

7. У процесі управління дебіторською заборгованістю з метою прискорення розрахунків доцільно використовувати сучасні форми її рефінансування. Під рефінансуванням розуміють переведення дебіторської заборгованості в інші форми оборотних активів підприємства (грошові кошти, високоліквідні цінні папери) з метою прискорення розрахунків. До основних форм рефінансування дебіторської заборгованості можна віднести: спонтанне фінансування, факторинг, облік векселів або їх продаж на фондовому ринку, форфейтинг (трансформація комерційного кредиту у банківський).

8. Підприємству необхідно здійснювати коригування платежів з метою зменшення максимальної і середньої потреби в залишках грошових активів шляхом оперативного регулювання. На першому етапі необхідно (регулювати декадні строки витрачання грошових коштів, що дозволяє мінімізувати залишки грошових активів в межах кожного місяця (кварталу). Критерієм оптимальності цього етапу регулювання потоку платежів виступає мінімальний розмір середньоквадратичного відхилення залишку грошових активів підприємства від середнього їх значення.



Список використаної літератури

1. Економічний аналіз: Навч. посібник / Київський національний економічний ун- т / М.Г. Чумаченко (ред.). -- 2.вид., перероб. і доп. -- К.: КНЕУ, 2003. -- 555с.

2. Білик М.Д. Управління дебіторською заборгованістю підприємства / Білик М.Д. // Фінанси України. - 2007.- №12.- с. 24-36.

3. Бланк И.А. Финансовый менеджмент: Учебный курс / Бланк И.А. - К.: "Ника-Центр", 2000. - 528 с.

4. Івашкевич В.Б., Семенова І.М. Облік і аналіз дебіторської та кредиторської заборгованості. - К.: Видавництво "БО", 2006. - 322 с.

5. Положення (стандарт) бухгалтерського обліку №10 "Дебіторська заборгованість", затверджене наказом Міністерством фінансів України від 08.10.1999. №237.

6. Івахненко В.М. Курс економічного аналізу: Навч.-метод. посібник для самост. вивч. дисц. - К.: КНЕУ, 2000. - 263 с.

7. Слав`юк Р. А. Фінанси підприємств: підруч. для студ. вищ. навч. закл. / Національний банк України; Університет банківської справи. -- К.: УБС НБУ, 2010. -- 550 c.

8. Тарасенко Н.В. Економічний аналіз діяльності промислового підприємства. - 2-ге вид., стер. - К.: КНЕУ, 2007. - 485 с.

9. Коробов М.Я. Фінансово-економічний аналіз діяльності підприємств: Навчальний посібник. - К.: Товариство "Знання", КОО, 2007. - 387 с.

10. Попович П.Я. Економічний аналіз діяльності суб'єктів господарювання. - Тернопіль: Економічна думка, 2001. - 348 с.

11. Савицька Г.В. Аналіз господарської діяльності підприємств: відмінно-те вид. Мінськ: ТОВ "Нове знання", 2001. - 688 с.

12. Фінанси підприємств: Підручник / Керівник авт. кол. і наук. ред. проф. А.М. Поддєрьогін. 3-тє вид. переробл. і доп. - К.: КНЕУ, 2001. - 688 с.

13. Финансы предприятий: Учебник / Колгина Н.В., Поляк Т.Б. и др.: под ред. Колгиной Н.В. - М.:ЮНИТИ, 2007, - 376 с.

14. Цал-Цалко Ю.С. Фінансова звітність підприємства та її аналіз. Навчальний посібник. - Житомир, 2001, - 356 с.

15. Фінансовий аналіз: Навч. посібник / Г.В. Митрофанов, Г.О. Кравченко, Н.С. Барабаш. - К.: Націон. Торгов. Універ. 2002, - 301 с.

16. Зянько В.В.Фінансовий аналіз та звітність: практикум [для студ. спец. "Менеджмент організацій" / Вінницький національний технічний ун-т] / Зянько В.В., Єпіфанова І.Ю. -- Вінниця : ВНТУ, 2010. -- 83 с.

17. Терещенко О.О. Фінансова санація та банкрутство підприємств: Навч. посібник. - К.:КНЕУ, 2000. - 412 с.

18. Петров А.М. Контроль за рухом дебіторської і кредиторської заборгованості // Сучасний бухоблік - 2004 - №9.



Додатки

Додаток А

Таблиця А1 - Баланс станом на 2010 рік

Актив	Код рядка	На початок звітного періоду	На кінець звітного періоду
1	2	3	4
I. Необоротні активи
Нематеріальні активи:
- залишкова вартість	010	4	0
- первісна вартість	011	28	28
- накопичена амортизація	012	( 24 )	( 28 )
Незавершене будівництво	020	31598	47580
Основні засоби:
- залишкова вартість	030	13294	12367
- первісна вартість	031	23265	23258
- знос	032	( 9971 )	( 10891 )
Довгострокові біологічні активи:
- справедлива (залишкова) вартість	035	0	0
- первісна вартість	036	0	0
- накопичена амортизація	037	( 0 )	( 0 )
Довгострокові фінансові інвестиції:
- які обліковуються за методом участі в капіталі інших підприємств	040	503	494
- інші фінансові інвестиції	045	0	0
Довгострокова дебіторська заборгованість	050	0	0
Справедлива (залишкова) вартість інвестиційної нерухомості	055	0	0
Первісна вартість інвестиційної нерухомості	056	0	0
Знос інвестиційної нерухомості	057	( 0 )	( 0 )
Відстрочені податкові активи	060	73	0
Гудвіл	065	0	0
Інші необоротні активи	070	0	0
Гудвіл при консолідації	075	0	0
Усього за розділом I	080	45472	60441
II. Оборотні активи
Виробничі запаси	100	113	97
Поточні біологічні активи	110	0	0
Незавершене виробництво	120	0	0
Готова продукція	130	0	0
Товари	140	161	161
Векселі одержані	150	0	0
Дебіторська заборгованість за товари, роботи, послуги:
- чиста реалізаційна вартість	160	1224	2910
- первісна вартість	161	1224	2910
- резерв сумнівних боргів	162	( 0 )	( 0 )
Дебіторська заборгованість за рахунками:
Продовження таблиці А1
1	2	3	4
- за бюджетом	170	6146	5033
- за виданими авансами	180	2704	301
- з нарахованих доходів	190	0	0
- із внутрішніх розрахунків	200	0	0
Інша поточна дебіторська заборгованість	210	40	55
Поточні фінансові інвестиції	220	0	0
Грошові кошти та їх еквіваленти:
- в національній валюті	230	168	125
- у т.ч. в касі	231	3	9
- в іноземній валюті	240	1	1
Інші оборотні активи	250	97	436
Усього за розділом II	260	10654	9119
III. Витрати майбутніх періодів	270	4	1
IV. Необоротні активи та групи вибуття	275	0	0
Баланс	280	56130	69561
Пасив
1	2	3	4
I. Власний капітал
Статутний капітал	300	10072	10072
Пайовий капітал	310	0	0
Додатковий вкладений капітал	320	0	0
Інший додатковий капітал	330	9581	9581
Резервний капітал	340	16	16
Нерозподілений прибуток (непокритий збиток)	350	-719	1439
Неоплачений капітал	360	( 0 )	( 0 )
Вилучений капітал	370	( 0 )	( 0 )
Накопичена курсова різниця	375	0	0
Усього за розділом I	380	18950	21108
Частка меншості	385	0	0
II. Забезпечення наступних виплат та платежів
Забезпечення виплат персоналу	400	40	65
Інші забезпечення	410	0	0
Сума страхових резервів	415	0	0
Сума часток перестраховиків у страхових резервах	416	0	0
Цільове фінансування	420	0	0
Усього за розділом II	430	40	65
ІІІ. Довгострокові зобов'язання
Довгострокові кредити банків	440	22508	18984
Інші довгострокові фінансові зобов'язання	450	0	0
Відстрочені податкові зобов'язання	460	0	0
Інші довгострокові зобов'язання	470	0	0
Усього за розділом III	480	22508	18984
ІV. Поточні зобов'язання
Короткострокові кредити банків	500	0	0
Поточна заборгованість за довгостроковими зобов'язаннями	510	0	0
Векселі видані	520	0	0
Кредиторська заборгованість за товари, роботи, послуги	530	5723	5765
Поточні зобов'язання за розрахунками:
- з одержаних авансів	540	1385	4301
- з бюджетом	550	44	78
- з позабюджетних платежів	560	0	0
- зі страхування	570	77	53
- з оплати праці	580	0	0
- з учасниками	590	84	0
- із внутрішніх розрахунків	600	0	0
Зобов'язання, пов'язані з необоротними активами та групами вибуття, утримуваними для продажу	605	0	0
Інші поточні зобов'язання	610	7319	19207
Усього за розділом IV	620	14632	29404
V. Доходи майбутніх періодів	630	0	0
Баланс	640	56130	69561



Таблиця А2 - Звіт про фінансові результати за 2010 рік

I. ФІНАНСОВІ РЕЗУЛЬТАТИ
Стаття	Код рядка	За звітний період	За попередній період
1	2	3	4
Доход (виручка) від реалізації продукції (товарів, робіт, послуг)	010	15330	20686
Податок на додану вартість	015	2510	3351
Акцизний збір	020	( 0 )	( 0 )
	025	( 0 )	( 0 )
Інші вирахування з доходу	030	( 0 )	( 282 )
Чистий доход (виручка) від реалізації продукції (товарів, робіт, послуг)	035	12820	17053
Собівартість реалізації продукції (товарів, робіт, послуг)	040	( 7621 )	( 10439 )
Валовий прибуток:
- прибуток	050	5199	6614
- збиток	055	( 0 )	( 0 )
Інші операційні доходи	060	603	67
У т.ч. дохід від первісного визнання біологічних активів і сільськогосподарської продукції,
одержаних у наслідок сільськогосподарської діяльності	061	0	0
Адміністративні витрати	070	( 1994 )	( 2670 )
Витрати на збут	080	( 8 )	( 5 )
Інші операційні витрати	090	( 1129 )	( 337 )
У т.ч. витрати від первісного визнання біологічних активів і сільськогосподарської продукції, одержаних у наслідок сільськогосподарської діяльності	091	( 0 )	( 0 )
Фінансові результати від операційної діяльності:
- прибуток	100	2671	3669
- збиток	105	( 0 )	( 0 )
Доход від участі в капіталі	110	0	0
Інші фінансові доходи	120	6	7
Інші доходи	130	10	1
Фінансові витрати	140	( 0 )	( 4127 )
Втрати від участі в капіталі	150	( 4 )	( 0 )
Інші витрати	160	( 50 )	( 97 )
Прибуток (збиток) від впливу інфляції на монетарні статті	165	0	0
Фінансові результати від звичайної діяльності до оподаткування:
- прибуток	170	2633	0
- збиток	175	( 0 )	( 547 )
У т.ч. прибуток від припиненої діяльності та/або прибуток від переоцінки необоротних активів та групи вибуття у наслідок припинення діяльності	176	0	0
У т.ч. збиток від припиненої діяльності та/або збиток від переоцінки необоротних активів та групи вибуття у наслідок припинення діяльності	177	( 0 )	( 0 )
Податок на прибуток від звичайної діяльності	180	( 475 )	( 172 )
Дохід з податку на прибуток від звичайної діяльності	185	0	0
Фінансові результати від звичайної діяльності:
- прибуток	190	2158	0
- збиток	195	( 0 )	( 719 )
Надзвичайні:
- доходи	200	0	0
- витрати	205	( 0 )	( 0 )
Податки з надзвичайного прибутку	210	( 0 )	( 0 )
Частка меншості	215	0	0
Чистий:
- прибуток	220	2158	0
- збиток	225	( 0 )	( 719 )
Забезпечення матеріального заохочення	226	0	0
IІ. ЕЛЕМЕНТИ ОПЕРАЦІЙНИХ ВИТРАТ
Матеріальні затрати	230	3427	3877
Витрати на оплату праці	240	1262	1207
Відрахування на соціальні заходи	250	440	417
Амортизація	260	1237	1390
Інші операційни витрати	270	2186	1426
Разом	280	8552	8317
III. РОЗРАХУНОК ПОКАЗНИКІВ ПРИБУТКОВОСТІ АКЦІЙ
Середньорічна кількість простих акцій	300	3874005	3874005
Скоригована середньорічна кількість простих акцій	310	3874005	3874005
Чистий прибуток, (збиток) на одну просту акцію	320	0.55705	-0.1856
Скоригований чистий прибуток, (збиток) на одну просту акцію	330	0.55705	-0.1856
Дивіденди на одну просту акцію	340	0	0



Додаток Б

Таблиця Б1 - Баланс станом на 2011 рік

Актив	Код рядка	На початок звітного періоду	На кінець звітного періоду
1	2	3	4
I. Необоротні активи
Нематеріальні активи:
- залишкова вартість	010	0	0
- первісна вартість	011	28	28
- накопичена амортизація	012	( 28 )	( 28 )
Незавершене будівництво	020	47580	59574
Основні засоби:
- залишкова вартість	030	12367	11127
- первісна вартість	031	23258	22967
- знос	032	( 10891 )	( 11840 )
Довгострокові біологічні активи:
- справедлива (залишкова) вартість	035	0	0
- первісна вартість	036	0	0
- накопичена амортизація	037	( 0 )	( 0 )
Довгострокові фінансові інвестиції:
- які обліковуються за методом участі в капіталі інших підприємств	040	494	494
- інші фінансові інвестиції	045	0	0
Довгострокова дебіторська заборгованість	050	0	0
Справедлива (залишкова) вартість інвестиційної нерухомості	055	0	0
Первісна вартість інвестиційної нерухомості	056	0	0
Знос інвестиційної нерухомості	057	( 0	( 0 )
Відстрочені податкові активи	060	0	0
Гудвіл	065	0	0
Інші необоротні активи	070	0	0
Гудвіл при консолідації	075	0	0
Усього за розділом I	080	60441	71195
II. Оборотні активи
Виробничі запаси	100	97	89
Поточні біологічні активи	110	0	0
Незавершене виробництво	120	0	0
Готова продукція	130	0	0
Товари	140	161	160
Векселі одержані	150	0	0
Дебіторська заборгованість за товари, роботи, послуги:
- чиста реалізаційна вартість	160	2910	1676
- первісна вартість	161	2910	1676
- резерв сумнівних боргів	162	( 0 )	( 0 )
Дебіторська заборгованість за рахунками:
- за бюджетом	170	5033	4853
- за виданими авансами	180	301	333
- з нарахованих доходів	190	0	0
- із внутрішніх розрахунків	200	0	0
Інша поточна дебіторська заборгованість	210	55	0
Поточні фінансові інвестиції	220	0	0
Грошові кошти та їх еквіваленти:
- в національній валюті	230	125	144
- у т.ч. в касі	231	9	4
- в іноземній валюті	240	1	1
Інші оборотні активи	250	436	1335
Усього за розділом II	260	9119	8591
III. Витрати майбутніх періодів	270	1	0
IV. Необоротні активи та групи вибуття	275	0	0
Баланс	280	69561	79786
Пасив	Код рядка	На початок звітного періоду	На кінець звітного періоду
1	2	3	4
I. Власний капітал
Статутний капітал	300	10072	10072
Пайовий капітал	310	0	0
Додатковий вкладений капітал	320	0	0
Інший додатковий капітал	330	9581	9581
Резервний капітал	340	16	124
Нерозподілений прибуток (непокритий збиток)	350	1439	1984
Неоплачений капітал	360	( 0 )	( 0 )
Вилучений капітал	370	( 0 )	( 0 )
Накопичена курсова різниця	375	0	0
Усього за розділом I	380	21108	21761
Частка меншості	385	0	0
II. Забезпечення наступних виплат та платежів
Забезпечення виплат персоналу	400	65	90
Інші забезпечення	410	0	0
Сума страхових резервів	415	0	0
Сума часток перестраховиків у страхових резервах	416	0	0
Цільове фінансування	420	0	0
З рядка 420 графа 4 Сума благодійної допомоги (421)	421	0
Усього за розділом II	430	65	90
ІІІ. Довгострокові зобов'язання
Довгострокові кредити банків	440	18984	15000
Інші довгострокові фінансові зобов'язання	450	0	0
Відстрочені податкові зобов'язання	460	0	0
Інші довгострокові зобов'язання	470	0	0
Усього за розділом III	480	18984	15000
ІV. Поточні зобов'язання
Короткострокові кредити банків	500	0	0
Поточна заборгованість за довгостроковими зобов'язаннями	510	0	0
Векселі видані	520	0	0
Кредиторська заборгованість за товари, роботи, послуги	530	5765	73
Поточні зобов'язання за розрахунками:
- з одержаних авансів	540	4301	9498
- з бюджетом	550	78	137
- з позабюджетних платежів	560	0	0
- зі страхування	570	53	37
- з оплати праці	580	0	80
- з учасниками	590	0	0
- із внутрішніх розрахунків	600	0	0
Зобов'язання, пов'язані з необоротними активами та групами вибуття, утримуваними для продажу	605	0	0
Інші поточні зобов'язання	610	19207	33110
Усього за розділом IV	620	29404	42935
V. Доходи майбутніх періодів	630	0	0
Баланс	640	69561	79786



Таблиця В2 - Звіт про фінансові результати за 2011 рік

I. ФІНАНСОВІ РЕЗУЛЬТАТИ
Стаття	Код рядка	За звітний період	За попередній період
1	2	3	4
Доход (виручка) від реалізації продукції (товарів, робіт, послуг)	010	11770	15330
Податок на додану вартість	015	1921	2510
Акцизний збір	020	( 0 )	( 0 )
	025	( 0 )	( 0 )
Інші вирахування з доходу	030	( 1 )	( 0 )
Чистий доход (виручка) від реалізації продукції (товарів, робіт, послуг)	035	9848	12820
Собівартість реалізації продукції (товарів, робіт, послуг)	040	( 6199 )	( 7621 )
Валовий прибуток:
- прибуток	050	3649	5199
- збиток	055	( 0 )	( 0 )
Інші операційні доходи	060	39	603
У т.ч. дохід від первісного визнання біологічних активів і сільськогосподарської продукції,
одержаних у наслідок сільськогосподар- ської діяльності	061	0	0
Адміністративні витрати	070	( 739 )	( 1994 )
Витрати на збут	080	( 6 )	( 8 )
Інші операційні витрати	090	( 461 )	( 1129 )
У т.ч. витрати від первісного визнання біоло-гічних активів і сільськогосподарської продукції, одержаних у наслідок сільсько-господарської діяльності	091	( 0 )	( 0 )
Фінансові результати від операційної діяльності:
- прибуток	100	2482	2671
- збиток	105	( 0 )	( 0 )
Доход від участі в капіталі	110	0	0
Інші фінансові доходи	120	2	6
Інші доходи	130	0	10
З рядка 130 графа 3 Дохід, пов'язаний з благодійною допомогою (131)	131	0
Фінансові витрати	140	( 0 )	( 0 )
Втрати від участі в капіталі	150	( 0 )	( 4 )
Інші витрати	160	( 8 )	( 50 )
Прибуток (збиток) від впливу інфляції на монетарні статті	165	0	0
Фінансові результати від звичайної діяльності до оподаткування:
- прибуток	170	2476	2633
- збиток	175	( 0 )	( 0 )
У т.ч. прибуток від припиненої діяльності та/або прибуток від переоцінки необоротних активів та групи вибуття у наслідок припинення діяльності	176	0	0
У т.ч. збиток від припиненої діяльності та/або збиток від переоцінки необоротних активів та групи вибуття у наслідок припинення діяльності	177	( 0 )	( 0 )
Податок на прибуток від звичайної діяльності	180	( 492 )	( 475 )
Дохід з податку на прибуток від звичайної діяльності	185	0	0
Фінансові результати від звичайної діяльності:
- прибуток	190	1984	2158
- збиток	195	( 0 )	( 0 )
Надзвичайні:
- доходи	200	0	0
- витрати	205	( 0 )	( 0 )
Податки з надзвичайного прибутку	210	( 0 )	( 0 )
Частка меншості	215	0	0
Чистий:
- прибуток	220	1984	2158
- збиток	225	( 0 )	( 0 )
Забезпечення матеріального заохочення	226	0	0

Размещено на Allbest.ru