Организационный план разрабатывается только при создании нового предприятия.

Здесь необходимо привести организационную структуру предприятия, в которой четко определены должностные инструкции ведущих менеджеров, их роль в управленческом процессе, а также определяется, как будет осуществляться взаимодействие служб и подразделений.

Кроме этого желательно указать такие факторы как потребность в рабочей силе, условиях труда, организации оплаты труда и т.п.

Подразделом организационного плана является правовое обеспечение деятельности предприятия, в котором приводится вся информация о правовых аспектах деятельности (сведения о регистрации, учредительные документы, форма собственности, законодательные ограничения, патентная защита и т.п.).

В разделе «Персонал и управление» следует привести информацию о менеджерах и охарактеризовать их управленческие возможности.

Желательным здесь является разработка штатного расписания.

План производства

NPV - это стоимость, получаемая путем дисконтирования отдельно за каждый год разности всех оттоков и притоков денежных средств, накапливающихся за период функционирования проекта.

Экономический смысл чистой текущей стоимости можно представить как результат, получаемый немедленно после принятия решения об осуществлении данного проекта, т.к. при ее расчете исключается воздействие фактора времени. Положительное значение NPV считается подтверждением целесообразности инвестирования денежных средств в проект, а отрицательное, напротив, свидетельствует о неэффективности их использования. Иными словами:

Если NPV < 0, то в случае принятия проекта инвесторы получат убытки. Если NPV = 0, то в случае принятия проекта благосостояние инвесторов не изменится, но объемы производства возрастут. Если NPV > 0, то инвесторы получат прибыль.

, (1)

где - это ставка или норма дисконтирования;

- это коэффициент дисконтирования.

На величину чистой текущей стоимости проекта (NPV), безусловно, влияет масштаб деятельности, выраженный в «физических» объемах инвестиций, производства или продаж. Отсюда вытекает естественное ограничение на применение данного метода для сопоставления различных по этой характеристике проектов: большее значение NPV не всегда будет соответствовать более эффективному варианту капиталовложений.

Также рассчитать NPV проекта можно при помощи Microsoft Excel (Меню «Вставка» > «Функция» > «Финансовые» > «НПЗ»). Исходными данными для расчета NPV будут значения NCF за каждый период проведения инвестиционного проекта.

Внутренняя норма рентабельности (IRR)

Внутренняя норма рентабельности (IRR) - ставка дисконтирования, при которой чистая текущая стоимость проекта (NPV) равна нулю, т.е. это та ставка сравнения, при которой сумма дисконтированных притоков денежных средств равна сумме дисконтированных оттоков.

При вычислении IRR предполагается полная капитализация получаемых чистых доходов, т.е. все образующиеся свободные денежные средства должны быть либо реинвестированы, либо направлены на погашение внешней задолженности. Это нижний гарантированный «порог» прибыльности инвестиционных затрат, и если он превышает среднюю стоимость капитала в данном секторе инвестиционной активности, то проект может быть рекомендован к реализации.

Рассчитать NPV проекта можно при помощи Microsoft Excel (Меню «Вставка» > «Функция» > «Финансовые» > «ВНДОХ»). Аргументами функции будут значения NCF за каждый период проведения инвестиционного проекта.

Индекс прибыльности инвестиций (PI)

Отношение отдачи капитала к размеру вложенного капитала. PI показывает относительную прибыльность проекта или дисконтируемую стоимость денежных поступлений от проекта в расчете на единицу вложений.

Чаще всего PI рассчитывается путем деления чистых приведенных поступлений от проекта на стоимость первоначальных вложений. В этом случае критерий принятия решения такой же, как при принятии решения по показателю NPV, т.е. PI > 0. Данный критерий - достаточно совершенный инструмент анализа эффективности инвестиций. При этом возможны три варианта:

PI > 1 - инвестиции доходны и приемлемы в соответствии с выбранной ставкой дисконтирования;

PI < 1 - инвестиции не способны генерировать требуемую ставку отдачи и неприемлемы;

PI = 1 - рассматриваемое направление инвестиций в точности удовлетворяет выбранной ставке отдачи, которая равна IRR.

Срок окупаемости проекта (PBP)

PBP показывает срок, необходимый для того, чтобы доходы, генерируемые инвестициями, с учетом дисконтирования, покрыли затраты на инвестиции. Этот показатель определяется последовательным расчетом NPV для каждого периода проекта, точка, в которой NPV станет положительным, будет являться точкой окупаемости.

PBP= (2)

Исходные данные для расчета эффективности бизнес-проекта

Инвестиционные, производственные и маркетинговые затраты должны определяться или оцениваться максимально точно. Вместе с тем время и затраты, необходимые для получения таких данных, не всегда оправданы. Поэтому следует опираться на допущения. Когда это имеет место, в исследовании необходимо давать примечания. Источники данных должны всегда цитироваться в прединвестиционном исследовании для возможной последующей проверки их надежности и исправления.

Оценки инвестиционных затрат выполняются следующим образом:

а) подготовка заявок по спецификациям в соответствии с количеством и ценами на единицу оборудования; это наиболее точный, но и наиболее дорогой и трудоемкий метод;

б) использование цен из подобных проектов для расчета затрат, основанных на спецификациях и счетах на оборудование;

в) использование параметров единичных затрат, выводимых из сравнимых действующих проектов, измеряемых, например, в затратах на 1 м замкнутого пространства или затратах на 1 м возводимой площади;

г) оценка общих затрат на группы оборудования или функциональные части проекта, основанная на затратах сравнимых функционирующих проектов; в этом случае степень точности уменьшается, а вероятность упущения существенных частей проекта возрастает [33].

Оценки инвестиционных затрат, основанные на параметрах затрат и на общих суммах, следует корректировать, принимая в расчет:

1) ежегодные темпы инфляции, изменения курсов валют;

2) различия в местных условиях, например в климатических условиях, что может потребовать дополнительных расходов на кондиционирование воздуха;

3) различные законы и нормы, например, на безопасность;

4) доступность строительной площадки;

5) возможные ошибки из-за нехватки надежных данных, неточностей в разработке предварительного проекта, в методологии, различные непредвиденные обстоятельства и т.д.

Надежность оценок производственных затрат зависит от наличия данных по материалам, персоналу и накладным расходам. Последние сложно оценить, особенно на этапе исследования возможностей инвестирования и предварительных технико-экономических исследований проекта [30, с. 94].

Важными источниками данных для прединвестиционных исследований бизнес-проекта являются справочные данные, публикуемые специализированными банками данных, промышленными ассоциациями, производителями оборудования, банками развития и международными организациями. При использовании их следует принимать в расчет дату сбора, размеры предприятия и возможную экономию на масштабе, а также, откуда поступили эти данные в страну. При этом рекомендуется указывать дату сбора информации, ответственное лицо или команду и использованные образцы и методы.

Отбор альтернатив с учетом доли внешнего инвестора

Инвестиционное проектирование осложняется наличием нескольких альтернатив (относительно выбора технологии, оборудования, мощности, места расположения, финансирования и т.д.) и допущений, на которых должен основываться процесс принятия решений. Как правило, имеющиеся альтернативы следует рассмотреть уже на этапе предварительного ТЭО. В случае двух или трех возможных мест расположения или двух производственных программ с различными технологиями следует детально обосновать выбор какой-либо отдельной альтернативы наряду с описанием методов и формул, использованных в процессе отбора [31, с. 85].

Эффективная бизнес-идея, будучи реализованной, приводит к тому, что и фирма, и инвестор получают достаточную ожидаемую прибыль. Общая модель для определения долей фирмы и инвестора в общей норме прибыли может иметь следующий вид:

КИ + КФ = OK, (3)

ПИ + ПФ = ОП, (4)

ПИ/КИ = Nпи (5)

ПФ/КФ = Nпф, (6)

где КИ - капитал инвестора;

КФ - капитал фирмы;

ОК - общий капитал, предназначенный для осуществления бизнес-идеи (ОК = КИ + КФ);

ПИ - прибыль инвестора;

ПФ - прибыль фирмы;

ОП - общая прибыль, подлежащая распределению между участниками бизнес-проекта (ОП - ПИ + ПФ);

Nпи - норма прибыли капитала инвестора;

Nпф - норма прибыли капитала фирмы.

Учитывая (3) и (4), можно записать:

Nоп = ОП/ОК, (7)

где Noп - общая норма достаточной для фирмы и инвестора прибыли от реализации бизнес-идеи.

Из условий (3) - (6) можно вывести уравнение для определения долей инвестора и фирмы в общей норме прибыли:

Nпи · dки + Nпф ·dкф = Nоп (8)

Отсюда доли инвестора dиоп и фирмы dфоп в общей норме прибыли рассчитываются по формулам:

dиоп = (Nпи · dки) / Nоп (9)

dфоп = (Nпф · dкф) / Nоп (10)

Обычно фирма сталкивается с ситуацией, когда имеется не одна, а много бизнес-идей. Какая из них является оптимальной и приносит максимальную прибыль? Исходя из модели бизнес-планирования, это идея, для которой справедлива следующая целевая функция:

Таким образом, из множества вариантов осуществления бизнес-идеи выбирают тот, который при данном общем капитале и достаточной норме прибыли для инвестора может обеспечить максимальную общую прибыль. Это означает, что существуют такие эффекты использования общего капитала, которые не подлежат распределению между инвестором и фирмой, а целиком принадлежат фирме. Иначе говоря, фирма в ходе реализации бизнес-идеи совершенствует организацию управления, повышает эффективность обеспечения и сбыта, нарабатывает ноу-хау. Все эти дополнительные источники дохода обычно служат основой для вознаграждения инициаторов оригинальных бизнес-идей [32, с. 91].

Учет валютно-финансовых факторов

Внутренняя денежная единица и иностранная валюта. Во многих случаях финансирование проектов требует как местной, так и иностранной валют. Многие из неконвертируемых денежных единиц испытывают более высокие уровни инфляции, чем конвертируемые единицы. Кроме того, многие иностранные инвесторы и банкиры предпочитают читать и анализировать финансовые данные проекта, выраженные в международных денежных единицах.

Когда финансовые институты проявляют интерес к финансовой стороне бизнес-проекта, следует принять во внимание необходимость согласования с ними выбора денежной единицы, которая должна быть использована для представления финансовых данных. Фактически это означает, что все местные затраты (в основном в неконвертируемых денежных единицах) необходимо перевести в согласованные международные (свободно конвертируемые) единицы.

Непредвиденные события и инфляция. В процессе инвестиционного планирования обычно встречаются два типа непредвиденных обстоятельств: физические и финансовые. Физические случайности связаны с возможным колебанием надежности ожидаемых продаж, состава инженерной части проекта и т.п.

Уже в прединвестиционной фазе можно достаточно точно определить количество сырья и других материалов. Расхождение компенсируется добавлением определенного процента (например, от 5 до 10%) к материальным объемам. Хотя колебания ошибок при оценках могут отличаться от пункта к пункту, в целом необходимо использовать этот стандартный подход. Однако следует помнить, что его можно применять как средство выравнивания ошибок. Таким образом, все основные моменты бизнес-проекта следует оценивать как можно точнее, при этом необходимо указывать степень надежности оценки.

Финансовые погрешности (например, инфляция), возникающие в течение жизни проекта, могут оказывать более существенное влияние на его жизнеспособность, чем материальные погрешности, так как они изменяют фиксированные инвестиции, производственные и маркетинговые затраты и продажи. Весьма сложно оценить влияние инфляции на оклады, заработную плату, стоимость оборудования. Ее влияние на инвестиционные затраты особенно заметно при разработке долгосрочных проектов.

Для того чтобы в финансовом плане учитывать ожидаемую инфляцию, необходимо умножить на инфляционный индекс годовые или полугодовые расходы общих инвестиционных затрат. Аналогичный подход применим и к производственным затратам [33, с. 57].

Расчет экономической эффективности бизнес-проекта

Ниже приведен условный пример расчета экономической эффективности инвестиционного бизнес-проекта. В данном примере таблица потока реальных денег считается заданной (с шагом расчета 1 год). В практических ситуациях эта таблица, в известном смысле, является завершающей. При ее составлении должен учитываться весь план осуществления проекта, зависящий от результатов маркетинговых исследований (объем реализации и условия продаж: в кредит, с авансовыми платежами и т.д.), расчетов производственных и иных издержек, приобретения и изменения активов, условий образования средств для осуществления проекта и т.д.

Таблица потока реальных денег состоит из трех разделов:

а) потока реальных денег от операционной или производственной деятельности;

б) потока реальных денег от инвестиционной деятельности;

в) потока реальных денег от финансовой деятельности.

В разделе «Поток реальных денег от инвестиционной деятельности» отображаются платежи за приобретенные активы, а источником поступлений служат поступления от реализации активов, которые не используются в производстве. В этом разделе должны быть приведены не только затраты на вновь приобретаемые активы, но и балансовая стоимость имеющихся в собственности предприятия активов на дату начала проекта. Затраты на приобретение активов в будущие периоды должны быть указаны с учетом инфляции на основные фонды.

Основным условием осуществимости проекта является положительное сальдо реальных денег на любом шаге расчета. Если на некотором шаге сальдо реальных денег становится отрицательным, это означает, что первый проект в данном виде не может быть осуществлен независимо от значений интегральных показателей эффективности [34, с. 39].

3. Разработка бизнес-плана по созданию инновационного предприятия на примере автошколы с автоматизированным автодромом

3.1 Краткая информация о создаваемом предприятии

Деятельность автошколы «Водитель» должна регулироваться Гражданским Кодексом РФ (ГК РФ), Положениями и приказами Министерства Транспорта и Министерства Науки и Образования РФ, постановлением Правительства об обязательном лицензировании и другими законами, нормативными и законодательными актами. Все автошколы подпадают под регулирование, в первую очередь, законодательства об образовании Российской Федерации. С организационной точки зрения, разработки этого ведомства полностью определяют все нормативы, требования, порядки - начиная от нормативных требований к материально-техническому оснащению (классы, пособия и т.д.), требованиями к квалификации, образованию и характеристикам педагогов и работников, заканчивая методическими рекомендациями по программе преподавания. Министерство Транспорта разрабатывает правила и технику безопасности на дорогах, условные обозначения; ГИБДД - правила и культуру поведения, и это все находит свое отражение в методических рекомендациях. ГИБДД также через свои районные отделы экзаменования проводит итоговую аттестацию учащихся. В отделах также принимаются заявления на получение водительских, оформляют и выдают водительские удостоверения. Деятельность автошколы, как любого образовательного учреждения, подпадает под закон об обязательном лицензировании. Организации по оказанию услуг обучения вождению (автошкола) являются юридическими лицами. В соответствии со статьей 51 Главы 4 ГК РФ, автошкола подлежит государственной регистрации в органах юстиции. Форма может быть как некоммерческой организации, так и любой другой. Чаще всего в РФ это НОЧУ или ООО.

Автошкола будет организована в форме коммерческого образовательного частного учреждения (ООО), и носить название «Водитель». Помещение для школы арендуемое. При заключении арендного договора сразу будет обговариваться возможность долгосрочной аренды, так как в случае смены места придется заново оборудовать учебный класс, следовательно, заново получать лицензию. В соответствии с нормативными актами, автошкола «Водитель» будет иметь специально оборудованный учебный (учебные) класс, необходимое техническое и методическое обеспечение. Требования к материально-техническому обеспечению автошколы устанавливаются законодательством. С июля 2009 года действуют новые нормы, и в работе мы будем руководствоваться этими новыми положениями. Требования к учебно-материальному обеспечению варьируются, в зависимости от категории подготовки. Требования к учебно-материальной базе в соответствии с «Требованиями к образовательным учреждениям и организациям, осуществляющим подготовку и переподготовку водителей транспортных средств различных категорий, по их оснащению техническими средствами. Требованиями к квалификации педагогических кадров образовательных учреждений», принятых 12 декабря 2008 года, включают в себя требования к:

1) наличию учебно-программной и методической документации;

2) оснащенности учебным оборудованием, учебно-наглядными пособиями, учебной литературой;

3) информационным материалам;

4) технической оснащенности образовательных учреждений.

Техническая оснащенность автошколы включает в себя:

а) технические средства обучения (ТСО);

б) аппаратно-программные комплексы тестирования и развития психофизиологических качеств (АПК);

в) тренажеры первоначального обучения навыкам вождения;

г) учебные транспортные средства;

д) закрытые площадки для первоначального обучения вождению (автодром).

Автошкола «Водитель» будет иметь компьютеры, тренажеры, проектор с соответствующим программным обеспечением. Если раньше компьютеры и специальные программы были скорее конкурентным преимуществом крупных школ, то сейчас они должны быть в наличии у каждой. Транспортные учебные средства автошколы «Водитель» дублируют средства управления (будут оснащены специальной аппаратурой (аудио-, видео- и контрольно-измерительными приборами), зеркалом заднего вида для обучающегося, и опознавательным знаком учебного транспортного средства).

3.2 Характеристика продукции

Автошкола «Водитель» предоставляет образовательные услуги по обучению вождению на категорию «В». Главная задача всех автошкол - подготовка учащихся к сдаче и получению прав в ГИБДД. Однако у автошколы «Водитель» есть миссия - научить людей безопасному передвижению на дорогах. В школе используется программа для обучения водителей категории «В».

В обучение будет входить:

1) прохождение медкомиссии и получение справки (если нет, за отдельную плату);

2) теоретический курс вождения, правил дорожного движения и правил поведения на дороге (105 академических часа);

3) практический курс занятий, на автомобиле на автодроме, на автомобиле на улицах города (не менее 50 часов).

Учащиеся получают теоретические знания вождения, изучают правила дорожного движения, правила оказания первой медицинской помощи, а также практические навыки вождения на тренажерах, в автомобиле на специальной площадке и на автомобиле на улицах города.

В теоретический курс также будет входить тестирование по программам ГИБДД на компьютерах, для закрепления знаний и уверенной сдачи экзаменов в будущем.

После выпуска учащиеся получат свидетельство об окончании школы, водительскую карточку и медицинскую справку. Все это ему будет необходимо представить при сдаче экзаменов на получении водительского удостоверения государственного образца.

Выпускаться будут по 2 группы в месяц. Занятия проходить по 2 академических часа 3 раза в неделю (по будням, с 18 до 20 часов, в т.ч. перерыв на 15 минут). График вождения свободный, плавающий. Группы будут набираться по 17 - 20 человек. Из расчета 1,5 кв. м. на 1 человека.

Таким образом, суть проекта - предоставление образовательных услуг дополнительного профессионального образования. Содержание услуг определяться на основе требований законодательства, а их наполнение будет зависеть от утвержденных примерных программ обучения в автошколе.

3.3 Анализ рынка и конкуренты

Город Бийск - расположен в 163 км к юго-востоку от Барнаула. Население города составляет 241 500 тысяч жителей (на 1 января 2013 года), второй по численности населения город Алтайского края.

Таблица 4 - Численность и динамика численности населения г. Бийска

Спрос на услуги Автошколы «Водитель» в значительной степени зависит от демографических условий. Известно, что среди желающих обучиться вождению много молодежи. Следовательно, если население «молодеет», то спрос на услуги Автошколы будет расти, если «стареет» - падать.

Рисунок 5 - Возрастная категория пользователей услугами автошколы «Водитель»

На сегодняшний день в городе Бийске и Бийскому району работают 13 автошкол. Стоимость обучения - 8500 и 11500 руб. за курс.

Цена на услуги Автошколы «Водитель» не ниже цен на услуги других автошкол города Бийска (11000 руб.). С одной стороны, снизив оплату за обучение, автошкола «Водитель» тем самым может повысить спрос на свои услуги. Но с другой стороны, это делать не выгодно, так как в стоимость обучения входит оплата за бензин, и снижать цену придется за счет сокращения обязательных часов вождения.

Это в свою очередь повлечет за собой сокращение спроса, так как автошкола «Водитель» среди немногих будет предлагает 50 часов для обучения вождению, которые уже входят в стоимость обучения и стоят дешевле, чем услуги по дополнительному вождению. Поэтому снижение стоимости услуг для автошколы не актуально.

Важнейшими конкурентами автошколы «Водитель» являются другие автошколы, которые находятся в г. Бийске. Получить информацию об их действиях не представляет трудностей.

Таблица 5 - Конкуренты автошколы «Водитель»

Так как, если автошкола-конкурент предпринимает определенные шаги для увеличения спроса на ее услуги (например, снижение стоимости обучения, введение каких либо скидок для определенного контингента учащихся и т.д.), то она отражает это в своей рекламной кампании (объявления в газетах и на улицах, реклама по телевизионному вещанию).

Руководство автошколы «Водитель» может беспрепятственно следить за такой информацией, что позволяет при необходимости принять ответные меры для того, чтобы удержать свои позиции на рынке.

По данным таблицы можно заметить, что с учетом бензина минимальная стоимость обучения равна 10500 руб., а максимальная 11500 руб.

Для наглядности необходимо сравнить конкурентов по следующим основным позициям: цена, реклама, наличие собственного автодрома, наличие машин иностранных марок по 10-бальной шкале.

Таблица 6 - Сравнительная характеристика конкурентов

Таблица 7 - Оценка конкурентов в балла