Управление кредитными рисками: теория, оценка, пути снижения (на примере банков второго уровня)

Характеристика механизма управления кредитными рисками. Общая характеристика основных методик, применяемых банковской системой для оценки кредитного риска. Взаимосвязь развития экономики и банковского сектора Казахстана. Стратегия диверсификации.

Рубрика Банковское, биржевое дело и страхование
Вид курсовая работа
Язык русский
Дата добавления 21.10.2011
Размер файла 440,6 K

Отправить свою хорошую работу в базу знаний просто. Используйте форму, расположенную ниже

Студенты, аспиранты, молодые ученые, использующие базу знаний в своей учебе и работе, будут вам очень благодарны.

Рисунок 16 - Динамика уровня ликвидности банковского сектора

Угроза стабильности банковского сектора, по нашему мнению, заключается в том, что любое серьезное внешнее потрясение способно вызвать дефицит ликвидности. Ликвидность в свою очередь была и остается одним из главных параметров жизнеспособности банков, не только в ее текущем уровне, но и в наличии эффективного механизма ее поддержания. Однако если кредитные риски кумулятивны, накапливаются в системе постепенно, то проблемы с ликвидностью могут возникнуть неожиданно. Тем не менее, тревожные симптомы, позволяющие настороженно относиться к уровню банковской ликвидности, можно отметить уже сейчас. Банки страдают от недостатка длинных денег, привлекают средства на короткие сроки, а размещают на более длинные, что приводит к существенному разрыву между активами и пассивами по уровню срочности. Кроме того, источники привлечения средств для банков отличаются крайне низкой диверсификацией и не способны поддерживать текущие темпы роста банковского сектора в среднесрочной перспективе. Причем если диверсификация активов, как по срокам, так и по источникам в настоящее время набирает обороты, то структура пассивов остается практически неизменной. Уже сейчас низкий уровень собственного капитала банков не способен обеспечивать расширение проводимых кредитных операций. При этом ресурсная база (привлеченные средства) банковского сектора очень нестабильна.

2.3 Процесс управления прямыми кредитными рисками и методы снижения

В настоящее время уже ни у кого не вызывает сомнений, что деятельность любого финансового и нефинансового института сопряжена с определёнными рисками. Именно поэтому залогом успешного функционирования любой организации служит способность управлять своими рисками в конкретных макро- и микроэкономических условиях.

Система управления рисками - это процесс, включающий четыре основных элемента: оценка риска, измерение риска, контроль риска и мониторинг риска.

Управление кредитным риском является составной частью управления процессом кредитования в целом. Разделение кредитного риска на риск конкретного заемщика и риск портфеля предполагает учет особенностей каждого вида риска в процессе управления. В связи с этим при управлении кредитными рисками используются два подхода:

- Управление прямыми рисками (рисками конкретного заемщика);

- Управление рисками кредитного портфеля.

Управление каждым из этих видов кредитного риска, помимо общих черт имеет и ряд специфических особенностей. Важным обстоятельством является различие целей управления:

- целью управления кредитным риском индивидуального заемщика является снижение вероятности неисполнения заемщиком договорных обязательств перед банком и минимизация потерь банка в случае невозврата кредита;

- целью управления риском кредитного портфеля банка является поддержание на определенных уровнях показателей, характеризующих эффективность организации кредитных операций банка.

Управление кредитным риском отдельного заемщика осуществляется в рамках процесса кредитования. На каждом этапе кредитного процесса управление кредитным риском имеет свои особенности. Задачей сотрудников, непосредственно взаимодействующих с клиентами, и участвующих в процессе кредитования, является точное следование Политике банка и Кредитной политике банка, процедурам, разработанным для стандартизации операций, сокращения рисков и уменьшения ошибок при кредитовании.

Задачей сотрудников, осуществляющих управление кредитным портфелем банка, также является точное следование разработанным инструкциям и процедурам, определение и адекватная оценка факторов, влияющих на уровень кредитного риска.

Управление кредитным риском предполагает определенную последовательность действий по снижению риска. Процесс управления кредитным риском включает в себя этапы, представленные на рисунке 17.

Данные этапы управления кредитными рисками применяются банками как на уровне отдельных заемщиков, операций и кредитных продуктов, так и на уровне всего кредитного портфеля в целом.

Для начала рассмотрим управление прямыми кредитными рисками. Итак, первый этап - идентификация риска. Целью идентификации прямого кредитного риска является выявление потенциальных причин невыполнения заемщиком обязательств по сделке. Эти причины могут быть внешними и внутренними. Внутренние причины связаны с организацией кредитного процесса в банке. Внешние непосредственно связаны с заемщиком, его неспособностью или нежеланием выполнять взятые на себя обязательства и наличием обеспечения, позволяющего банку компенсировать потери в случае неисполнения этих обязательств.

Для идентификации кредитного риска заемщика необходим сбор полной информации о данной компании в части структуры собственности, качества менеджмента, конкурентоспособности, рентабельности и стабильности производства, влияния отраслевых, рыночных, географических и других факторов риска, наличия рисков, связанных с залоговым имуществом (ликвидность, достаточность, сохранность) и с другим обеспечением.

Идентификация рисков осуществляется в ходе подготовки кредитными офицерами филиалов (специалистами Департамента корпоративных финансов - по заявкам корпоративных клиентов), юридической службой и службой безопасности филиалов и Головного офиса экспертных заключений по проектам, в соответствии с типовыми структурами экспертных заключений, в зависимости от категорий заемщиков, отраслевой принадлежности и целей анализа.

Для определения потенциального риска нежелания заемщика исполнять принятые на себя обязательства анализируется его отношение к исполнению ранее принятых обязательств, сведения о наличии у заемщика ранее предоставленных займов, информация о текущем состоянии обслуживания займов, предоставленных банком, кредитная дисциплина заемщика.

Источниками информации, необходимой для идентификации кредитных рисков может служить информация, имеющаяся у самого банка, информация, предоставляемая заемщиком, информация, предоставляемая кредитными бюро и другие доступные в рамках действующего законодательства источники информации.

При кредитовании нерезидентов Республики Казахстан при необходимости проводится правовая экспертиза законодательства иностранного государства, резидентом которого является заемщик.

По результатам проведенной идентификации имеющихся у компании кредитных рисков, необходимо провести их оценку и измерение.

Оценка и измерение уровня риска. Оценка и измерение кредитных рисков является необходимым условием для принятия рациональных кредитных решений в рамках последующих этапов управления ими, в частности, для осуществления выбора стратегии риска.

Для принятия действий по снижению негативного влияния рисков, необходима оценка рисков, как по масштабу влияния, так и по вероятности наступления. Важной задачей при оценке риска является сравнение его значения с допустимым уровнем.

Оценка кредитных рисков конкретного заемщика проводится в ходе подготовки экспертных заключений по оценке рисков (в соответствии с утвержденными типовыми структурами), с учетом результатов проведенной идентификации кредитных рисков.

В ходе подготовки экспертных заключений по юридическим лицам и частным предпринимателям необходимо оценить:

- соответствие учетной политики заемщика действующим стандартам учета и отчетности, достоверности финансовой отчетности заемщика;

- правильность оценки финансового состояния родительской и дочерних организаций заемщика;

- репутацию и деловой имидж заемщика, эффективность его бизнес-плана и технологий производства, состояние отрасли и другие необходимые вопросы.

Оценка прямого кредитного риска осуществляется двумя основными способами - качественным и количественным. Цель качественной оценки рисков - оценка вероятности реализации риска. Количественная оценка заключается в определении масштаба потерь в случае неисполнения заемщиком обязательств. По результатам качественной и количественной оценки оценивается допустимость риска.

В ходе рассмотрения заявок по бизнес-клиентам для определения ключевых параметров по крупным проектам может проводиться анализ чувствительности с использованием программы Project Expert, которая обеспечивает возможность быстрого пересчета проекта по всем факторам и количественного определения степени влияния данных факторов.

Следующий этап управления прямыми кредитными рисками - этап принятия решения.

Принятие решения. Управление рисками - область управления, задачей которой является определение и контроль состояния различных сфер деятельности или ситуаций, возникающих в результате возможных нежелательных изменений. Особое значение управление рисками приобретает на стадии принятия решения, поскольку этот этап имеет максимальную неопределенность.

В зависимости от уровня риска, его можно разделить на следующие зоны:

- безрисковую зону - характеризуется отсутствием потерь при совершении операций и получением как минимум расчетной прибыли;

- зону допустимого риска - характеризуется уровнем потерь, не превышающим размер расчетной прибыли;

- зону недопустимого риска - характеризуется уровнем потерь, которые заведомо превышают ожидаемую прибыль и в максимуме могут привести к не возмещенной потере всех используемых в операции средств;

- зону критического риска - представляет область потерь, достигающих величины, равной собственным средствам банка.

В зависимости от результатов оценки риска заемщика выбирается один из трех возможных вариантов: избежание риска, принятие риска или выбор альтернативных мер по снижению риска.

Избежание риска означает отказ от действий, связанных с риском. Принятие риска означает, что его уровень допустим, и значение риска находится в безрисковой зоне или в области допустимого риска. Выбор альтернативных мер по снижению риска заключается в выборе конкретных инструментов снижения степени риска при невозможности избежания риска.

Решение об избежании риска, принятии риска или о выборе альтернативных мер по снижению риска принимается Кредитными комитетами, Правлением Банка или Советом Директоров - в зависимости от полномочий, делегированных данным коллегиальным органам в соответствии с процедурой по Полномочиям и лимитам структурных подразделений и постоянно действующих органов Головного офиса по принятию кредитных решений.

По всем сделкам со сторонами, связанными с банком особыми отношениями (независимо от суммы сделки, категории заемщика, вида кредитного продукта и т.д.), окончательные решения должны принимать только Советом Директоров и только после идентификации и оценки кредитных рисков по данным сделкам в общеустановленном для всех клиентов порядке. По отношению к сторонам, связанным с банком особыми отношениями не допускается предоставление льготных условий кредитования, т.е. не допускаются сделки, в которые банк не вступил бы с клиентами, не связанными с ним особыми отношениями.

Реализация мер по снижению риска. Выбор и реализация мер по снижению степени кредитных рисков зависит от выявленных в ходе анализа кредитной заявки потенциальных причин, способствующих невыполнению заемщиком обязательств по сделке.

Основными инструментами снижения кредитных рисков конкретного заемщика являются:

- наличие инструктивных и методологических документов, регулирующих кредитную деятельность;

- всесторонний анализ кредитной заявки, заключающийся в подготовке экспертных заключений кредитного офицера, юридической службы и службы безопасности в соответствии с утвержденными типовыми структурами экспертных заключений;

- оценка кредитных рисков и утверждение кредитного рейтинга заемщика в объеме и по методикам, определенным внутренними процедурами банка;

- коллегиальное принятие кредитных решений;

- мониторинг предоставленных займов.

Установление лимитов. Установление лимитов является наиболее эффективным способом управления кредитным риском и позволяет снизить кредитные риски и осуществлять контроль над данными рисками. Банк устанавливает индивидуальные кредитные лимиты по каждому заемщику (группе взаимосвязанных заемщиков), основанные на отдельных отраслях, экономических секторах, географических регионах, внутренних рейтингах по риску, отдельных продуктах.

По разнородным группам заемщиков (крупный, средний бизнес) лимиты должны устанавливаться по каждому заемщику индивидуально, с учетом имеющихся рисков по проекту. При этом лимиты могут быть установлены на одного заемщика или группу заемщиков, на отдельные операции или кредитные продукты, а также лимиты на совокупность всех видов сделок с компанией (кредитные линии, лимиты кредитования, лимиты овердрафтов и т.д.). При установлении лимитов данной категории заемщиков должны учитываться: отраслевая принадлежность заемщика, сектор экономики, регион, размер активов заемщика, финансовая устойчивость, доля собственных средств заемщика, достаточность и приемлемость обеспечения, перспективы развития заемщика, кредитная история и другие аспекты деятельности. Кроме того, необходимо учитывать какой финансовый продукт используется, рейтинг заемщика, влияние сделки на кредитный портфель в целом и т.д.

В ходе рассмотрения кредитной заявки необходимо обращать внимание на соответствие суммы кредитной заявки требованиям Национального Банка Республики Казахстан в части максимального размера риска на одного заемщика. Совокупная задолженность по кредиту и/или гарантии, аккредитиву, внебалансовым обязательствам на одного заемщика или группу взаимосвязанных заемщиков не должна превышать 25% от собственного капитала банка. Кредитование таких компаний носит повышенный риск для банка. При существовании таких взаимосвязей необходимо решать вопросы, связанные с кредитованием (выпуском гарантий, аккредитивов) только исходя из общего риска.

Все кредитные взаимоотношения с инсайдерами банка должны решаться в полном соответствии с Законом "О банках и банковской деятельности в Республике Казахстан", согласно которого банк не должен предоставлять им кредиты на льготных условиях. Предоставление льготных условий означает вступление в сделку, в которую по ее природе, цели, особенностям и риску банк не вступил бы с клиентами, являющимися лицами, не связанными с ним особыми отношениями.

Кредиты инсайдерам, как правило, предоставляются только по решению Совета Директоров, на общих условиях, определяемых Кредитной политикой банка. Совокупная задолженность по кредиту и/или гарантии, аккредитиву, внебалансовым и другим обязательствам инсайдеров не должна превышать 10% от собственного капитала банка. Сумма рисков по всем заемщикам, связанным с банком особыми отношениями не должна превышать размер собственного капитала банка.

Для снижения кредитных рисков также устанавливаются лимиты, основанные на географических регионах, в виде лимитов самостоятельного кредитования на «одного заемщика» (совокупные обязательства на одного или несколько связанных между собой лиц) для филиалов.

Ещё одним методом управления прямыми кредитными рисками является структурирование сделок и определение условий финансирования. Структурирование сделок и определение условий финансирования является наиболее важным этапом в ходе принятия решений о финансировании компании и позволяет создать условия для более эффективного использования кредитных ресурсов, снижения уровня кредитных рисков и управления соотношением риск/доходность.

Структурирование сделки производится на этапе разработки условий договора займа (гарантии, аккредитива и др.). Структурирование может оказать серьезное влияние на успех кредитной сделки. Клиенту должен предлагаться тот вид кредита и те условия погашения, которые в наибольшей степени отвечают характеру сделки, лежащей в основании финансирования.

Основными условиями кредитования являются: обеспеченность, срочность, платность, возвратность, и целевое использование (за исключением отдельных продуктов, в которых некоторые из этих принципов не применяются, например, обеспеченность или целевое использование). В процессе структурирования сделки банк определяет основные характеристики предстоящего финансирования: вид, сумму, срок, способ погашения, график платежей, обеспечение, ставку вознаграждения и прочие условия [57].

В первую очередь при разработке условий необходимо определить наиболее приемлемый вид финансирования: заем, лимит кредитования (при финансировании оборотных средств компании), кредитная линия (при финансировании основных фондов компании), лизинг, гарантия, аккредитив и т.д. Выбор вида финансирования зависит от особенностей проекта, финансирование которого предполагается, возможности и источников погашения.

В зависимости от выбранного вида финансирования необходимо устанавливать: сроки, порядок предоставления займа, способ погашения задолженности банку и другие условия финансирования.

Сроки предоставления займа зависят от цели кредитования (оборотные средства, основные фонды, недвижимость, розничные кредиты и т.д.), от инструмента кредитования (лимит кредитования, кредитная линия, овердрафт т.д.) и прогноза финансового состояния заемщика. При этом, чем меньше срок предоставляемого займа, тем ниже риск, т.к. точность прогноза на более короткие периоды значительно выше, чем на более продолжительные.

По мере удлинения срока кредита (в т.ч. - пролонгации) кредитный риск увеличивается. Снижение кредитного риска достигается выдачей и погашением кредита несколькими этапами (траншами), что позволяет предоставлять кредитные средства по мере необходимости в соответствии с проектом и контролировать целевое использование заемных средств.

Одноразовые выдачи и установление сроков погашения кредита в конце срока кредитования носят повышенные риски. В связи с этим, погашение основного долга и начисленного вознаграждения целесообразно осуществлять ежемесячными платежами (в т.ч. аннуитетными). Погашение производится в соответствии с графиками платежей, являющимися неотъемлемой частью договоров займа и залога.

Кредитные риски, которым подвергается предоставляемый заем или кредитный продукт должны учитываться в стоимости данного займа или продукта. Иными словами, стоимость кредита должна покрывать средние потери вследствие кредитного риска. Данные условия должны учитываться при установлении ставки вознаграждения по отдельному займу или по кредитному продукту. Ставка вознаграждения должна устанавливаться в зависимости от группы риска заемщика, срока кредитования, стоимости ресурсов, за счет которых финансируется проект, обеспечения и защитных условий договора. Ожидаемые потери вследствие дефолта должны включаться в стоимость кредита. В политике ценообразования необходимо принимать во внимание текущие и будущие условия.

С целью управления рисками банком должны приниматься меры, стимулирующие заемщика к выполнению обязательств. В качестве таких мер используют требование о необходимости предоставления обеспечения по кредитной заявке, а также, включение в условия заключаемых с заемщиком договоров, требований, регламентирующих отдельные финансовые показатели заемщика, соблюдение которых является непременным условием кредитных отношений с заемщиком на протяжении сроков действия договоров.

С целью снижения подверженности кредитному риску и вероятности дефолта заемщика коммерческому банку необходимо включать в типовые формы договоров и соглашений по кредитованию условия досрочного взыскания задолженности и прекращения действия обязательств, применения штрафных санкций и другие меры за нарушения договорных отношений. Данные защитные оговорки определяют экономическую нецелесообразность невыполнения обязательств заемщиком и являются мерами защиты от дефолта в течение периода действия договоров и соглашений по кредитованию.

Обязательному отражению в договорах банковского займа подлежат условия по раскрытию заемщиками информации о финансовом положении и иных сведениях, которые могут негативно повлиять на возможность заемщика своевременно и в полном объеме исполнить обязательства по займу.

Для повышения степени готовности заемщика выполнить условия кредитной сделки, в типовые формы договоров займа целесообразно включить условия, в соответствии с которыми заемщик должен рассматривать выполнение обязательства перед банком в качестве приоритета, а также предусмотреть санкции за нарушение договорных условий.

В некоторых банках по рискованным и крупным займам с заемщиком подписываются дополнительные условия или Соглашения являющиеся неотъемлемой частью основного договора займа (соглашения на установление лимита кредитования или кредитной линии). Данные документы регламентируют требования банка к заемщику в части соблюдения определенных размеров отдельных финансовых коэффициентов, уведомления банка об изменениях в деятельности компании и по другим вопросам взаимоотношений банка с заемщиком.

Для сокращения кредитных рисков по условным обязательствам банка по предоставлению кредитных линий, лимитов кредитования, лимитов овердрафтов и другие данные обязательства должны быть безусловно аннулируемыми банком в любое время без предварительного уведомления заемщика, в связи с чем, в договорах по данным продуктам должны содержаться оговорки в части права банка в одностороннем порядке отказаться от предоставления неосвоенных лимитов.

К тому же банк вправе отказаться от дальнейшего предоставления займов в рамках установленных лимитов (при наличии соответствующих оговорок в договорах и соглашениях) или приостановить предоставление займов и других кредитных продуктов в случаях:

- принятия полномочным органом банка решения об уменьшении своих обязательств и сокращении предоставляемых займов;

- истечения предельной даты освоения лимита;

- неисполнения или ненадлежащего исполнения клиентом условий и обязательств, предусмотренных договорами на установление лимитов кредитования (кредитных линий);

- отсутствия средств для погашения очередного платежа и отсутствия перспективы их поступления;

- не выполнения предъявленных дополнительных требований, если обязательства клиента окажутся по различным причинам необеспеченными или существует реальная угроза этого;

- по иным основаниям, способным негативным образом отразиться на надлежащем исполнении клиентом условий, предусмотренных договорами;

- необходимости соблюдения пруденциальных нормативов, установленных органами, регулирующими банковскую деятельность.

Рассмотрение вопроса о возможности прекращения действия неосвоенных лимитов по отзывным обязательствам Банка осуществляет коллегиальный орган, принявший решение о предоставлении данных лимитов.

Обеспечение обязательств. Обеспечение обязательств является защитной мерой от текущей и потенциальной подверженности кредитному риску. В соответствии с нормативными документами банка по кредитной деятельности займы должны предоставляться при наличии обеспечения возвратности кредита. В качестве обеспечения могут выступать залог, гарантии, поручительства и другие формы обязательств, используемые в банковской практике. При выборе вида обеспечения банк отдает предпочтение наиболее ликвидному обеспечению. Получение достаточного обеспечения является гарантией возврата предоставленных займов и уплаты начисленного вознаграждения по ним.

Одним из наиболее распространенных и предпочтительных видов обеспечения является ликвидное залоговое обеспечение. Требования к залоговому имуществу, определению его стоимости, приемлемости и достаточности регулируются Кредитной политикой и Залоговой политикой банка. В течение всего срока кредитования банк осуществляет контроль наличия, достаточности и сохранности предмета залога и в случае необходимости осуществляет его переоценку в соответствии с Кредитной и Залоговой политикой банка.

При принятии в обеспечение гарантий юридических и физических лиц должен быть проведен анализ их гарантоспособности в течение всего срока кредитования, которая определяется так же, как и платежеспособность заемщика, на основе финансового положения гаранта, его денежных потоков и других показателей. Кроме того, с периодичностью, установленной при принятии решения полномочным органом (Кредитные комитеты, Правление, Совет Директоров Банка) должен проводиться анализ финансового положения гаранта и его способности отвечать по своим обязательствам. В случае ухудшения финансового положения гаранта, либо наличия других тревожных сигналов, могущих повлиять на неисполнение им своих обязательств необходимо провести работу с заемщиком по предоставлению дополнительного обеспечения на сумму гарантии.

В качестве залога может приниматься любое имущество, отвечающее следующим критериям:

- имущество, согласно действующему законодательству, принадлежащее гражданам и юридическим лицам;

- имущество, обладающее реальной рыночной стоимостью (не зависимо от года выпуска);

- депозит, открытый в банке.

По требованию кредитного офицера или Кредитного Комитета от залогодателя могут быть затребованы дополнительные документы, информация по залоговому обеспечению, в целях сокращения сроков рассмотрения заявок. Такие требования должны приниматься в исключительных случаях.

Окончательное решение по составу обеспечения должно приниматься на Кредитном Комитете и учитывать следующие факторы:

- общее финансовое положение заемщика;

- кредитную историю;

- формирование комбинированной структуры с использованием различных способов и форм обеспечения, привлечения третьих лиц к солидарной ответственности (кроме кредитования под залог коммерческой недвижимости и лизинга);

- ценность для заемщика имущества, предоставляемого в залог, в качестве морального стимула для погашения кредита.

Страхование рисков заемщика. Страхование рисков заемщика относится к числу способов, обеспечивающих снижение размера потерь при проявлении кредитного риска. При страховании рисков заемщика часть риска или весь риск перекладываются за определенную плату на страховую компанию. Страхование по своей природе является формой предварительного резервирования ресурсов, предназначенных для компенсации ущерба от ожидаемого проявления рисков. Экономическая сущность страхования заключается в создании резервного (страхового) фонда, размер отчислений в который для отдельного субъекта, желающего минимизировать негативные проявления риска, меньше размера ожидаемого ущерба и, как следствие, страхового возмещения [58].

Однако, как показывает практика данный способ снижения потерь в основном используется при кредитовании однородных групп заемщиков, пользующихся однотипными кредитными продуктами, с одинаковыми условиями кредитования. Так, страхование является обязательным по отдельным продуктам розничного кредитования, в т.ч. по ипотечным займам на приобретение жилья и займам на приобретение автотранспорта, а также, по отдельным видам потребительских займов.

Кроме того, данный способ снижения потерь применяется банком при проектном финансировании для страхования ответственности разработчиков, технических рисков, строительных рисков, экологических и других рисков, а также, по мере необходимости осуществляется страхование отдельных видов риска по другим клиентам.

Следующий метод снижения прямых кредитных рисков - синдицирование. Синдицирование - один из способов организации кредитов. Предоставление синдицированных кредитов является механизмом распределения рисков между несколькими банками на договорной основе. Синдицироваться могут кредиты на приобретение основных и оборотных средств, проектное финансирование, лизинговые сделки, кредитные линии, аккредитивы и т. д. С помощью синдицирования заемщики имеют возможность получать весьма крупные суммы, которые, как правило, никакой банк в одиночку предоставить не рискнул бы.

Для банка синдикация предоставляет дополнительные возможности диверсификации кредитного портфеля, распределения рисков, стимулирования и развития межбанковской кооперации и позволяет участвовать в финансировании перспективных проектов надежных заемщиков.

Банк может принимать участие в программах краткосрочного и долгосрочного синдицированного кредитования, при соответствии заемщика стандартам банка, в т.ч. участвуя в синдикатах не только в качестве кредитора, но и как организатор и агент, и развивать это направление в самостоятельный вид бизнеса.

Схемы синдицирования представляются весьма важными и перспективными для рациональной организации финансовых потоков, повышения уровня и доверительности межбанковского сотрудничества, привлечения крупных инвестиционных ресурсов.

Существует несколько способов синдицирования - первый, когда заемщик выдает организатору поручение на привлечение денег от группы кредиторов. Другой весьма распространенный способ, когда крупные банки, имеющие на балансе значительные кредиты своим крупным клиентам, принимают решение уменьшить индивидуальные риски и продают часть кредитов на вторичном рынке желающим вложить средства. При этом надежность банков и их заемщиков служит для покупателей гарантией возвратности. Третий вариант - это комбинация первых двух, когда в роли организаторов выступают один или несколько банков-андеррайтеров.

Следующий метод снижения прямых кредитных рисков - это исключение конфликта интересов. Исключение конфликта интересов является непременным требованием в части кредитной деятельности банка. Конфликт интересов есть всегда, когда личная заинтересованность влияет или может повлиять на беспристрастное исполнение служебных обязанностей.

Все сотрудники банка, участвующие в кредитном процессе, должны четко представлять, что понимается под конфликтом интересов и знакомиться под роспись с требованиями банка в части конфликта интересов и соблюдения внутренних процедур банка.

Недопущение конфликта интересов должно обеспечиваться путем:

- наличия процедур, ограничивающих риск конфликта интересов;

- четкого соблюдения сотрудниками банка, участвующими в кредитном процессе, действующего законодательства и нормативных документов банка по кредитованию;

- разделения полномочий и коллегиального принятия решений;

- четкого разделения обязанностей сотрудников и недопущения одновременного исполнения одним сотрудником банка фронт- и бэк-офисных функций;

- не принятия сотрудником банка участия в сделке, в которую вовлечены лица или организации, с которыми данный сотрудник или члены его семьи имеют личные связи или финансовые интересы; инициации передачи дел по данной сделке другому сотруднику банка и недопущения дальнейшего влияния на ход кредитного процесса;

- соблюдения конфиденциальности в части информации о клиентах или их коммерческой деятельности, полученной в ходе кредитного процесса, недопущения использования информации в личных интересах или интересах любого другого юридического или физического лица;

- отделения функций проведения инвестиционных операций от функций кредитования с целью недопущения операций с использованием конфиденциальной информации;

- обучения сотрудников, принимающих участие в кредитной деятельности соответствующей этике и недопущению конфликта интересов;

- строгого независимого контроля сферы потенциальных конфликтов.

Сотрудники банка должны четко понимать, что принятие денежных или не денежных вознаграждений от существующих или потенциальных клиентов не допустимо и может привести к увольнению, либо применению административной и уголовной ответственности в случае возникновения подобных случаев.

Контроль и мониторинг за уровнем риска. Контроль и мониторинг за уровнем риска по предоставленным займам осуществляется с момента их предоставления и до полного погашения. В ходе мониторинга проводится повседневная работа по анализу деятельности заемщиков, контролю за соблюдением всех требований договоров займа, залога, гарантии и т.д. и принимаются адекватные меры воздействия на заемщика в случае ухудшения качества кредита [59, 60].

В зависимости от периодичности проведения мониторинг подразделяется на плановый и экстренный. Интенсивность мониторинга зависит от предполагаемого риска, связанного с конкретным займом. Плановый мониторинг производится в соответствии с графиком, утвержденным при принятии решения о выдаче кредита в зависимости от кредитного рейтинга и категории заемщика, состояния отрасли в которой занят заемщик и от имеющихся рисков по проекту. Экстренный мониторинг производится в случае получения тревожных сигналов и образования просрочки по погашению задолженности по предоставленному займу.

По форме проведения мониторинга в зависимости от периодичности проведения и полноты анализируемой информации мониторинг подразделяется на текущий и глубокий. Порядок проведения текущего и глубокого мониторинга регламентируется Положением о порядке мониторинга кредитов и работе с проблемными кредитами.

Текущий мониторинг проводится на постоянной основе для получения общей информации о хозяйственном и финансовом состоянии заемщика в рамках наблюдения за соблюдением графика платежей, целевым использованием заемных средств и ходом реализации проекта.

Глубокий мониторинг производится в соответствии с графиком мониторинга и в случае получения тревожных сигналов по предоставленному займу в ходе его текущего мониторинга. Глубокий мониторинг проводится с целью получения максимально полной информации о ходе реализации профинансированного проекта, хозяйственном и финансовом состоянии заемщика. Кроме того, в ходе глубокого мониторинга проверяется фактическое наличие и техническое состояние залогового имущества, условий его хранения, сохранности, покупательского спроса, а также конъюнктуры рынка с учетом рыночной стоимости и местонахождения залогового имущества.

Особое внимание уделяется мониторингу крупных займов, концентрирующих значительные риски. По заемщикам сумма рисков которых превышает 5% от собственного капитала банка, включая балансовые и внебалансовые операции, и по крупным заемщикам, у которых выявлены тревожные сигналы, рекомендуется установить особый контроль, который заключается в ежедневном мониторинге со стороны Управления кредитных рисков по крупным проектам с еженедельным составлением отчета по группе компаний особого контроля. Отчет с предложениями по изменению уровня риска предоставляется Директору Департамента кредитных рисков для рассмотрения и принятия решений о дальнейших действиях.

Важным инструментом мониторинга кредитных рисков является внутренняя оценка рисков на основе рейтинговых систем, которая позволяет на регулярной основе отслеживать изменения в качестве предоставленных займов и своевременно реагировать в случае их ухудшения. Ухудшение качества предоставленного займа должно сопровождаться пересмотром кредитного рейтинга и принятием необходимых мер по улучшению качества займа или погашению задолженности банку.

Также необходимо проводить планомерную политику в рамках действующего законодательства, нацеленную на возврат кредита и уплату причитающегося вознаграждения по нему, не оставляющую заемщику возможности ненадлежащего исполнения обязательств по кредиту. Нельзя допускать углубления проблем, могущих повлиять на не возврат кредита.

При появлении признаков ухудшения кредита рекомендуется проанализировать сложившуюся ситуацию, и если она разрешима, носит временный характер, то рассмотреть все возможные варианты ее преодоления и снижения уровня риска. В качестве таких вариантов могут быть рассмотрены вопросы предоставления пролонгации или реструктуризация выданного кредита, которые решаются по обоснованному ходатайству заемщика, с обязательным анализом сложившегося положения и возможностей по его преодолению.

Если проблемы с погашением задолженности банку носят более серьезный, длительный характер или связаны с безопасностью залога, вызваны неадекватными действиями заемщика, то кредит считается проблемным и по нему необходимо:

- поставить в известность о возникших проблемах службу безопасности;

- совместно с сотрудниками данной службы изучить, имеются ли у заемщика реальные возможности в кратчайшие сроки поправить сложившееся положение;

- проверить состояние залогового имущества, определить реальную рыночную стоимость и уровень спроса на него, возможность его реализации для погашения задолженности в случае отсутствия других источников;

- в случае невозможности спасения проблемного кредита - принять меры по его погашению в соответствии с внутренними положениями и процедурами банка и законодательством Республики Казахстан.

3. Портфельные риски: управление, прогнозирование и пути снижения

3.1 Управление портфельными рисками

Финансовые рынки представляют собой сложную, нестабильную, высокотехнологическую среду, где необходимо осознание тесной связи между деятельностью банка и разнообразными видами существующих и идентифицированных рисков. С целью повышения безопасности банка возникает необходимость в построении эффективной системы управления рисками и создании адекватной структуры контроля.

В предыдущем разделе было отмечено, что процесс управления кредитным рисками состоит из пяти этапов, а именно:

1) идентификация риска;

2) оценка и измерение уровня риска;

3) принятие решения;

4) реализация мер по снижению риска;

5) контроль и мониторинг, причем как по отношению к прямым кредитным рискам, так и по отношению к портфельным рискам. Руководствуясь сказанным, перейдем к изучению первого этапа управления портфельными рисками - идентификация портфельного риска. Целью идентификации портфельного риска является определение факторов риска, которым подвержен или может быть подвержен кредитный портфель банка, установление характера их влияния на его деятельность. Кредитный портфельный риск является последствием неисполнения заемщиками своих договорных обязательств по кредитам.

Факторы, влияющие на портфельный риск, могут быть как внешние, так и внутренние. Внешние факторы связаны с процессами (экономическими, политическими, природными и т.д.) на которые нельзя повлиять, можно только прогнозировать и предпринимать стратегические решения по минимизации влияния данных факторов на ссудный портфель. Внутренние факторы связаны с организацией кредитного процесса и генерируются самим банком.

Основными рисками, которым подвержен ссудный портфель, являются:

- Риск концентрации - возникает в результате чрезмерной концентрации кредитных ресурсов по отдельным критериям или параметрам, например, аффилиированности заемщиков, отраслям экономики, регионам, валютам, уровню кредитного риска, залоговому обеспечению и т.д.

- Риск чувствительности - возникает по причине зависимости портфеля от внешних и внутренних факторов, которые прямо или косвенно влияют на портфель.

- Риск потери стоимости активов - возникает в результате полного или частичного не возврата основного долга и/или процентов заемщиками, и отражается на стоимости и качестве ссудного портфеля.

- Риск обеспеченности - связан со снижением рыночной стоимости залогового имущества, изменением уровня ликвидности, форс-мажорными обстоятельствами которые могут повлиять на уменьшение стоимости принятого банком залогового имущества.

- Риск уменьшения доходности - возникает, когда фактическая прибыль по портфелю не соответствует принятым банком на себя кредитным риском.

Источником информации при определении рисков, которым подвержен ссудный портфель, является база данных Кредитного Модуля, а так же ежемесячная отчетность по ссудной задолженности, статистические данные, другие доступные и приемлемые источники информации.

Для принятия адекватных решений по снижению негативного влияния портфельного кредитного риска, недостаточно выявить факторы и причины вероятных угроз. Необходима оценка и измерение с точки зрения их значения, как по масштабу влияния, так и по вероятности наступления.

Оценка и измерение уровня риска. Оценка и измерение портфельных рисков является основным и главным этапом управления кредитным портфелем.

В основе оценки и измерения кредитного риска заложен поиск зависимости между определенными размерами потерь, связанными с реализацией риска и вероятностями их возникновения. Важной задачей при оценке риска является сравнение его значения с допустимым уровнем кредитного риска, который может принять на себя банк. На данном этапе производится не только оценка и анализ кредитного риска, но присутствуют некоторые элементы снижения риска. При оценке, и измерении портфельного риска применяется качественный и количественный подход.

Качественный подход представляет собой словесное описание уровня риска, используя чаще всего неформализованные отчеты, позволяющие в общих чертах определять основные риски применительно к конкретной ситуации, спрогнозировать последствия их динамики и наметить пути их оптимизации.

Количественный подход предусматривает присвоение количественного параметра качественному. Данный подход основан на оценке показателей, оказывающих значимое влияние на уровень рисков, с целью определения потерь по операциям, продуктам или портфелю.

Количественная и качественная оценка кредитного портфеля находит свое отражение в статистической, управленческой отчетности, которая готовится на постоянной основе Департаментом кредитных рисков.

При количественной оценке кредитного риска необходимо использовать достоверную, подтвержденную информацию по кредитным операциям, произведенным банком за определенный период времени.

В основе оценки портфельного кредитного риска лежат следующие понятия:

Дефолт - наступление угрозы невозврата основного долга и/или вознаграждения по нему по причине нежелания или невозможности, неисполнения и/или ненадлежащего исполнения Заемщиком договорных условий, начало процедуры банкротства или предложение Банку условий выполнения принятых обязательств на условиях менее выгодных по сравнению с начальными.

База данных по дефолтам - это совокупность данных по дефолтам, созданная в целях анализа причин возникновения дефолта, оценки вероятности и прогнозирования дефолта.

Кредитная миграция - изменение уровня кредитного риска заемщика в течение определенного времени, переход кредитного рейтинга заемщика из одного класса в другой.

LGD/Потери в случаи дефолта - отражение фактических потерь с учетом частичного восстановления активов, например путем реализации залога, исполнения обязательств по гарантиям и т.п.

EAD/Ожидаемая подверженность кредитному риску - представляет собой экономическую оценку стоимости активов, подверженных риску, в момент объявления дефолта.

PD/вероятность потерь - вероятность, с которой заемщик в течении определенного срока может оказаться в состоянии неплатежеспособности.

Оценка и измерение риска кредитного портфеля предполагает определенную последовательность выполнения этапов, приведена на рисунке 19.

На первоначальном этапе первичные данные кредитного портфеля группируются по рисковым классам с целью определения концентрации портфеля:

- по аффилиированности заемщиков;

- отраслям экономики;

- регионам;

- валютам;

- уровню кредитного риска;

- классификации кредитов;

- залоговому обеспечению;

- сферам бизнеса.

В результате анализа методом объединения появляется возможность выявления концентрации групп кредитов по отдельным категориям, которые присутствуют в кредитном портфеле.

В дальнейшем каждая группа, сгруппированная по одинаковым признакам, а так же сам портфель в целом оценивается показателями, характеризующими качество кредитного портфеля банка, такими как размер просроченных займов, займы, погашенные с нарушением графиков платежей, займы, списанные за баланс и т.п. Отклонение данных показателей в сторону увеличения является проявлением кредитного риска портфеля и прямой угрозой снижения доходов, капитала банка.

Банк ставит перед собой задачу оценивать портфельный кредитный риск не только по масштабу влияния и вероятности наступления, но и оценивать, а в дальнейшем и управлять соотношением риск/доходность.

Для оценки соотношения риск/доходность анализируются не только ожидаемые и непредвиденные потери, но и доходность которую приносит та или иная категория кредитов.

Для оценки и измерения портфельного кредитного риска, а так же соотношений риск/доходность применяются различные модели, основанные на математических исторических вероятностных методиках. Порядок применения данных методик регламентируется внутренними нормативными документами банка.

При оценке и анализе ссудного портфеля, в зависимости от структуры и параметров ссудного портфеля применяются два основных подхода - подход «сверху вниз» и подход «снизу вверх».

Подход «сверху вниз» применяется для больших однородных групп заемщиков, и оценивается путем расчета дисперсии и построения распределения вероятностей убытков для портфеля в целом на основе исторических данных по каждой однородной группе заемщиков.

Подход «снизу вверх» применяется, когда портфель активов имеет разнородную структуру, а так же для крупных и средних заемщиков. При данном подходе кредитный риск оценивается на уровне конкретного кредита и индивидуального заемщика путем присвоения внутреннего рейтинга, построения матрицы миграции, оценки стоимости кредита. В дальнейшем величина риска по индивидуальному кредиту оценивается в совокупность кредитного риска портфеля с учетом эффектов корреляции.

В зависимости от результатов оценки и анализа портфельного риска принимается одно из следующих решений:

- принятие риска;

- избежание риска;

- использование инструментов по снижению риска.

Выбор и реализация мер по снижению степени риска зависит от предшествующих этапов их адекватной реализации и четкого выполнения. В процессе управления кредитным портфельным риском использование инструментов по снижению риска должно применяться только к совокупности кредитных вложений банка.

Основными инструментами по снижению кредитного портфельного риска являются:

- диверсификация кредитного портфеля путем установления лимитов и ограничений;

- создание резервов под покрытие ожидаемых и непредвиденных потерь;

- секьюритизация;

- страхование и хеджирование рисков кредитного портфеля.

Принятию решения о применении инструмента снижения уровня кредитного риска заемщика, предшествует соотнесение предполагаемого к применению инструмента снижения риска со способами снижения кредитного риска портфеля банка. Перед принятием решения об использовании того или иного вида обеспечения проводится проверка возможности его применения с точки зрения необходимости диверсификации.

В качестве способа снижения потенциальных потерь банка используется определение процентной ставки на базе предварительной оценки кредитного портфеля банка на предмет наличия необходимого количества кредитов с сопоставимыми параметрами риска и вычисление риск-премии на основе анализа кредитоспособности заемщика путем расчета внутреннего кредитного рейтинга.

1. Диверсификация кредитного портфеля путем установления лимитов и ограничений. Снижение рисков, связанных с излишней концентрацией кредитных рисков, осуществляется посредством диверсификации кредитного портфеля. Диверсификация является способом уменьшения совокупной подверженности риску за счет снижения максимально возможных потерь за одно событие. Диверсификация кредитного портфеля предполагает распределение займов между широким кругом заемщиков из различных географических регионов и отраслей, выдачу займов меньшими суммами большему количеству заемщиков, использование различных видов обеспечения.

Диверсификация эффективна только для уменьшения несистематического риска (риска, связанного с конкретным инструментом), тогда как систематические риски (например, риск циклического спада экономики) не могут быть уменьшены путем изменения структуры портфеля.

Наибольший эффект диверсификации финансовых рисков достигается при подборе в портфель различного вида инструментов, характеризующихся отрицательной корреляцией. В этом случае совокупный уровень финансовых рисков портфеля снижается, в сравнении с уровнем рисков любого из таких инструментов.

Банк должен проводить политику рассредоточения риска и не допускать концентрации кредитов у нескольких крупных заемщиков или в отдельных отраслях и регионах, т.к. это носит серьезные риски в целом для кредитного портфеля банка.

Так, например ККБ придерживаясь стратегии диверсификации кредитного портфеля в 2006 г. увеличил объёмы кредитования в таких секторах экономики, как строительство и строительные материалы, кредитование частного сектора, машиностроение и металлообработка, торговля, операции с недвижимостью. Наибольший удельный вес в ссудном портфеле ККБ имеют ссуды, направленные в строительство, торговлю, кредитование частного сектора, - их совокупная доля в ссудном портфеле на конец года составляет 62,2% против 59, 4% на начало года. Кроме того, банк предоставляет финансирование средним компаниям, которые выступают в качестве субподрядчиков или обслуживают компании, которые осуществляют крупные международные проекты в Казахстане [61].

Рост кредитов в данном банке сопровождался диверсификацией кредитного портфеля по срокам, в первую очередь удлинением сроков кредитования, что, в принципе, соответствует общей тенденции последних лет. Об этом также свидетельствуют статистические данные представленные на рисунке 20.

Рисунок 20 - Ссудный портфель в разбивке по срочности на 01.01.07

Анализируя структуру ссудного портфеля в разрезе по срочности десяти крупнейших банков Республики Казахстан представленную на рисунке 21, пришли к выводу, что долгосрочные кредиты составляют более 58% ссудного портфеля банков, оставшуюся часть в структуре ссудного портфеля занимают краткосрочные кредиты и незначительную часть прочие кредиты.

Значительное увеличение кредитов со сроком кредитования свыше трёх лет обусловлено как улучшением общеэкономической ситуации в стране и благоприятной конъюнктурой рынка, так и увеличением долгосрочных ресурсов банка, что в свою очередь, позволяло банку удовлетворять потребности клиентов в средне- и долгосрочном финансировании.

Так развивая тему диверсификации кредитного портфеля, отмечаем, что основными параметрами, по которым должна производиться диверсификация являются:

- группы заемщиков;

- цели кредитования;

- суммы предоставляемых займов;

- срок предоставляемых займов;

- виды обеспечения;

- размеры и способы начисления и уплаты вознаграждения по займам;

- отраслевая принадлежность;

- региональная принадлежность;

- рейтинговая принадлежность.

Диверсификация повышает качество кредитного портфеля, понижает общий уровень риска, но требует профессионального управления и хорошего знания рынка.

В рамках диверсификации кредитного портфеля рекомендуется система ограничений (лимитов) на структурные риски, с учетом нормативных требований Национального Банка РК и других регулирующих органов, требований международных финансовых институтов, а также рыночных возможностей банка по привлечению и размещению ресурсов.

Лимитирование - это установление лимита, то есть предельных сумм расходов, продажи, кредита и т.п. Лимиты могут быть установлены гибкие или жесткие, в суммарном выражении или в коэффициентах. Устанавливаются лимиты кредитования по сумме, срокам, видам процентных ставок и прочим условиям предоставления ссуд, установление лимитов кредитования по отдельным заемщикам или классам заемщиков в соответствии с финансовым положением, определение лимитов концентрации кредитов в руках одного или группы тесно сотрудничающих заемщиков в соответствии с их финансовым положением.


Подобные документы

  • Кредитные риски коммерческих банков и методы управления ими в банковской системе России. Анализ эффективности управления кредитными рисками на примере "МосКомПриватбанк". Основные пути совершенствования управления кредитными рисками банков России.

    дипломная работа [2,2 M], добавлен 07.07.2010

  • Исследование особенностей управления кредитными рисками на основе методологии, предложенной Базельским комитетом. Анализ системы управления кредитными рисками в РБ. Проблемы управления кредитными рисками, их воздействие на стабильность банковской системы.

    курсовая работа [1,3 M], добавлен 03.10.2014

  • Сущность и структура кредитного риска, оценка его роли и значения в системе банковских рисков, методология и подходы к управлению. Общая характеристика деятельности исследуемого банка, мероприятия по совершенствованию управления кредитными рисками.

    дипломная работа [126,0 K], добавлен 07.09.2016

  • Определение места кредитного скоринга в системе управления кредитными рисками. Анализ кредитной политики ВТБ "Северо-Запад". Возможности использования скоринговой оценки в системе риск-менеджмента при управлении кредитными рисками в ВТБ "Северо-Запад".

    дипломная работа [162,4 K], добавлен 26.12.2012

  • Сущность кредитного риска, его факторы и виды. Специфика управления кредитными рисками. Анализ доходов и расходов, оценка эффективности деятельности банка. Направления оптимизации и усовершенствования стратегических технологий по управлению рисками.

    дипломная работа [1,2 M], добавлен 28.09.2011

  • Виды и факторы банковских рисков. Анализ деятельности операционного офиса банка. Организация кредитования, методика оценки и управления кредитными рисками в организации. Рейтинговая оценка кредитоспособности заемщиков. Страхование финансовых рисков.

    дипломная работа [592,3 K], добавлен 02.12.2013

  • Теоретические подходы к управлению банковскими кредитными рисками. Подходы и особенности методов управления ими. Состояние и методы совершенствования управления кредитными рисками и оценка их эффективности в Домодедовском филиале банка "Возрождение".

    дипломная работа [859,2 K], добавлен 29.04.2011

  • Характеристика риска, как объективной экономической категории банковской деятельности. Особенности их классификации и методов расчетов. Организация и функции органов управления процентными, страховыми, кредитными и валютными рисками и кредитным портфелем.

    курсовая работа [91,1 K], добавлен 03.04.2010

  • Сущность и понятие кредитного портфеля. Показатели его качества, методы управления им и пути совершенствования в условиях современной экономики. Краткая экономическая характеристика Сбербанка. Оценка управления кредитными рисками коммерческого банка.

    дипломная работа [610,9 K], добавлен 04.06.2013

  • Сущностные характеристики кредитного риска, методы оценки. Основные группы кредитных рисков: внутренние (регулируемые) и внешние (нерегулируемые). Анализ существующих подходов к кредитному риску. Особенности управления кредитными рисками в ОАО Банк ВТБ.

    курсовая работа [73,3 K], добавлен 07.10.2011

Работы в архивах красиво оформлены согласно требованиям ВУЗов и содержат рисунки, диаграммы, формулы и т.д.
PPT, PPTX и PDF-файлы представлены только в архивах.
Рекомендуем скачать работу.