Определение стоимости объекта недвижимости и бизнеса
Определение стоимости объекта недвижимости - магазина на территории завода затратным методом. Расчет восстановительной стоимости здания. Физический износ элементов. Определение стоимости бизнеса путем суммирования стоимости чистых активов и гудвилла.
| Рубрика | Экономика и экономическая теория |
| Вид | контрольная работа |
| Язык | русский |
| Дата добавления | 11.04.2012 |
| Размер файла | 16,3 K |
Отправить свою хорошую работу в базу знаний просто. Используйте форму, расположенную ниже
Студенты, аспиранты, молодые ученые, использующие базу знаний в своей учебе и работе, будут вам очень благодарны.
Размещено на http://www.allbest.ru/
Определение стоимости объекта недвижимости (магазина на территории завода) затратным методом
Площадь земельного участка равна 0,001 га. Ставка земельного налога равна 3,5 р. /кв. м. Коэффициент к нормативной цене земли равен 50.
Общая площадь здания - 60 кв. м. Количество этажей - 1. Высота этажа - 3,4 м. Восстановительная стоимость 1 куб. м на дату оценки составляет 350 р.
Данные для определения физического износа приведены в таблице.
Конструктивный элемент, удельный вес элемента, износ элемента
|
№ п/п |
Конструктивный элемент |
Удельный вес элемента |
Износ элемента, % |
|
|
1 |
Фундамент |
0,07 |
7 |
|
|
2 |
Стены и перегородки |
0,08 |
20 |
|
|
3 |
Перекрытия |
0,07 |
10 |
|
|
4 |
Крыша |
0,06 |
15 |
|
|
5 |
Полы |
0,1 |
50 |
|
|
6 |
Проемы |
0,07 |
5 |
|
|
7 |
Отделочные работы |
0,35 |
70 |
|
|
8 |
Внутренние устройства |
0,15 |
30 |
|
|
9 |
Прочее |
0,05 |
40 |
Функциональный и экономический износ не воздействует на оцениваемый объект.
Величина предпринимательской прибыли составляет 25% от восстановительной стоимости здания.
РЕШЕНИЕ
Рассчитаем восстановительную стоимость всего здания магазина:
ВСзд=S*h*n* ВС1м3,
где ВСзд - восстановительную стоимость всего здания магазина;
S - площадь здания;
h - высота здания;
n - количество этажей;
ВС1м3 - восстановительную стоимость 1м3 здания.
ВСзд= 60*3,4*1*350=71400руб.
Рассчитаем удельный вес каждого конструктивного элемента в денежном эквиваленте:
Фундамент: ВСзд*Удельный вес элемента фундамент
Фундамент: 71400*0,07=4998 руб.
Аналогично рассчитывается и для других конструктивных элементов здания. Полученные данные занесем в таблицу 1.
Таблица 1 - Удельный вес каждого конструктивного элемента
|
№ п/п |
Конструктивный |
Удельный вес |
Удельный вес |
||
|
элемент |
элемента |
элемента, руб. |
|||
|
1 |
Фундамент |
0,07 |
4998 |
||
|
2 |
Стены и перегородки |
0,08 |
5712 |
||
|
3 |
Перекрытия |
0,07 |
4998 |
||
|
4 |
Крыша |
0,06 |
4284 |
||
|
5 |
Полы |
0,1 |
7140 |
||
|
6 |
Проемы |
0,07 |
4998 |
||
|
7 |
Отделочные работы |
0,35 |
24990 |
||
|
8 |
Внутренние устройства |
0,15 |
10710 |
||
|
9 |
Прочее |
0,05 |
3570 |
Рассчитаем износ каждого конструктивного элемента в денежном эквиваленте:
Фундамент: Износ элемента фундамент,%*Удельный вес элемента в руб.
Фундамент: 7%*4998=349,86 руб.
Аналогично рассчитывается и для других конструктивных элементов здания. Полученные данные занесем в таблицу 2.
Таблица 2 - Износ каждого конструктивного элемента
|
№ п/п |
Конструктивный |
Износ |
Износ |
|
|
элемент |
элемента, % |
элемента, руб. |
||
|
1 |
Фундамент |
7 |
349,86 |
|
|
2 |
Стены и перегородки |
20 |
1142,4 |
|
|
3 |
Перекрытия |
10 |
499,8 |
|
|
4 |
Крыша |
15 |
642,6 |
|
|
5 |
Полы |
50 |
3570 |
|
|
6 |
Проемы |
5 |
249,9 |
|
|
7 |
Отделочные работы |
70 |
17493 |
|
|
8 |
Внутренние устройства |
30 |
3213 |
|
|
9 |
Прочее |
40 |
1428 |
|
|
Итого износ: |
28588,56 |
Рассчитаем остаточную стоимость здания магазина:
ОСзд= ВСзд-износ,
где ОСзд - остаточную стоимость здания магазина.
ОСзд=71400-28588,56=42811,44руб.
Величина предпринимательской прибыли (ВП): 25%*71400=17850 руб.
Рассчитаем стоимость земельного участка:
Площадь земельного участка 0,001 га=10 м2.
Так как не указана численность населения в пункте строения магазина, возьмем для расчета стоимости участка, согласно Федерального закона, усредненную 10 - кратную ставку земельного налога:
Суч=Sуч*CH*10*k,
Где Суч - стоимость земельного участка;
Sуч - площадь земельного участка;
CH - ставка земельного налога;
k - коэффициент повешения стоимости земли.
Суч=10*3,5*10*50=17500 руб.
Стоимость объекта недвижимости:
ОСзд+ ВП+ Суч
Стоимость объекта недвижимости:
42811,44+17850+17500=78161,44 руб.
Ответ: Стоимость объекта недвижимости 78161,44 руб.
Задание.
Определить стоимость бизнеса путем суммирования стоимости чистых активов и гудвилла.
Исходные данные см. в табл.1, 2.
стоимость недвижимость бизнес актив
Таблица 1. Баланс фирмы по состоянию на 1 января
|
Актив |
Сумма, тыс. р. |
|
|
01.01.0Х |
||
|
I. Внеоборотные активы |
||
|
Нематериальные активы |
2 500 |
|
|
Основные средства |
20 500 |
|
|
Долгосрочные вложения |
2 000 |
|
|
Итого по разделу I |
25 000 |
|
|
II. Оборотные активы |
||
|
Запасы |
14 000 |
|
|
В том числе: |
||
|
сырье и материалы |
8 000 |
|
|
незавершенное производство |
3 200 |
|
|
готовая продукция |
2 800 |
|
|
Дебиторская задолженность |
5 000 |
|
|
Краткосрочные финансовые вложения |
600 |
|
|
Денежные средства |
7 400 |
|
|
Итого по разделу II |
27 000 |
|
|
Баланс |
52 000 |
|
|
Пассив |
Сумма, тыс. р. |
|
|
01.01.0Х |
||
|
III. Собственный капитал |
||
|
Уставный капитал |
8 000 |
|
|
Добавочный капитал |
18 500 |
|
|
Резервный капитал |
1 500 |
|
|
Нераспределенная прибыль |
5 000 |
|
|
Итого по разделу III |
34 000 |
|
|
IV. Долгосрочные обязательства |
- |
|
|
V. Краткосрочные обязательства |
||
|
Кредиты банков |
10 500 |
|
|
Кредиторская задолженность |
7 500 |
|
|
В том числе: |
||
|
поставщикам и подрядчикам |
5 100 |
|
|
персоналу по оплате труда |
680 |
|
|
бюджету |
1 020 |
|
|
по авансам полученным |
250 |
|
|
прочим кредиторам |
450 |
|
|
Итого по разделу V |
18 000 |
|
|
Баланс |
52 000 |
Таблица 2
Пояснение к балансу, тыс. р.
|
Показатель |
Отчетный год |
|
|
Сумма балансовой прибыли |
32 500 |
|
|
Прибыль от реализации продукции |
30 240 |
|
|
Выручка от реализации продукции |
100 800 |
|
|
Себестоимость реализованной продукции |
70 560 |
|
|
В том числе постоянные затраты |
26 800 |
|
|
Налоги из прибыли |
10 400 |
|
|
Проценты за кредит |
2 800 |
|
|
Сумма выплаченных дивидендов |
- |
|
|
Годовой уровень инфляции, % |
22 |
|
|
Расход сырья и материалов |
54 000 |
|
|
Отгруженная готовая продукция |
70 615 |
|
|
Погашенная дебиторская задолженность |
68 400 |
|
|
Просроченная дебиторская задолженность, % |
8,5 |
|
|
Просроченная кредиторская задолженность, % |
1,7 |
Расчет стоимости чистых активов (отчетный год на 01.01.0Х)
Активы:
Нематериальные активы (стр.110)
Основные средства (стр.120)
Долгосрочные финансовые вложения (стр.140)
Запасы (стр.210)
Дебиторская задолженность (платежи в течение 12 мес.) (стр.240)
Краткосрочные финансовые вложения (стр.250)
Денежные средства (стр.260)
Итого активы
Пассивы:
Долгосрочные заемные средства (стр.510)
Краткосрочные заемные средства (стр.610)
Кредиторская задолженность (стр.620)
Расчеты по дивидендам (стр.630)
Итого пассивы
Стоимость чистых активов: Активы - Пассивы
Расчет избыточной прибыли (гудвилла)
1. Стоимость чистых активов
2. Прибыль от реализации продукции (стр.050 ф.2)
3. Рентабельность чистых активов, % (по аналогии) 20
4. Прогнозируемая прибыль (п.1 п.3: 100)
5. Избыточная прибыль (п.2 - п.4)
6. Ставка капитализации, % 28
7. Стоимость избыточной прибыли (гудвилла) (п.5: п.6 100)
8. Стоимость бизнеса (п.1 + п.7)
РЕШЕНИЕ
Рассчитаем величину чистых активов предприятия:
Активы (А) предприятия:
Итог по разделу I + Итог по разделу II: стр.110 + +стр.120 + стр.140 + стр.210 + стр.240 + стр.250 + стр.260 = 2500 + 20500 + +2000 + 14000 + 5000 + 600 + 7400 = 52000 руб.
Пассивы (П) предприятия:
Итог по разделу IV + Итог по разделу V - "Доходы будущих периодов" (стр.640): стр.510 + стр.610 + стр.620 +стр.630 - стр.640 = 18000 руб.
Рассчитаем стоимость чистых активов (ЧА):
А-П =52000-18000 = 34000 руб.
Расчет избыточной прибыли (гудвилла) и стоимости бизнеса произведем в таблице 1.
Таблица 1 - Расчет избыточной прибыли (гудвилла) и стоимости бизнеса
|
№ п\п |
Наименование |
Расчет |
|
|
1 |
Стоимость чистых активов |
34000 |
|
|
2 |
Прибыль от реализации продукции |
30240 |
|
|
3 |
Рентабельность чистых активов, % |
20 |
|
|
4 |
Прогнозируемая прибыль |
6800 |
|
|
5 |
Избыточная прибыль |
23440 |
|
|
6 |
Ставка капитализации, % |
28 |
|
|
7 |
Стоимость избыточной прибыли (гудвилла) |
83714,29 |
|
|
8 |
Стоимость бизнеса |
117714,3 |
Ответ: стоимость бизнеса составила 117714,3 руб.
Размещено на Allbest.ru
Подобные документы
Определение рыночной стоимости объекта недвижимости производственного назначения затратным методом, методами прямой капитализации дохода и дисконтирования денежных потоков. Физический износ элементов здания, основные данные для расчета стоимости.
контрольная работа [36,0 K], добавлен 14.01.2011Анализ рынка недвижимости - индивидуальных односемейных жилых домов в пригородах Казани. Расчет восстановительной стоимости объекта недвижимости методом сравнительной единицы. Расчет величины физического износа. Определение стоимости объекта недвижимости.
контрольная работа [60,9 K], добавлен 11.11.2014Определение стоимости объекта недвижимости доходным и сравнительным подходом на основании стоимости обслуживания долга и остаточной платы за кредит. Расчет ежемесячного платежа. Определение ставки дисконтирования и текущей стоимости реверсии.
методичка [104,1 K], добавлен 27.12.2011Анализ рынка недвижимости. Оценка объекта с помощью различных методик. Оценка земельного участка. Определение восстановительной стоимости объекта недвижимости, степени физического износа. Получение итоговой величины стоимости объекта недвижимости.
курсовая работа [68,4 K], добавлен 22.01.2016Анализ наиболее эффективного использования недвижимости. Определение стоимости здания различными подходами к оценке недвижимости. Использование затратного, сравнительного, доходного подхода. Составление итоговой оценки стоимости недвижимости.
курсовая работа [54,9 K], добавлен 29.10.2007Структура стоимости объекта недвижимости по элементам. Определение стоимости бизнеса в рамках затратного, доходного и сравнительного подходов. Этапы оценки стоимости бизнеса. Процесс согласования стоимостных результатов оценки стоимости бизнеса.
контрольная работа [85,5 K], добавлен 10.02.2016Описание объекта недвижимости для оценки (однокомнатная квартира), параметры здания. Анализ наиболее эффективного использования недвижимого имущества. Методы определения стоимости объекта недвижимости. Восстановительная стоимость, накопленный износ.
курсовая работа [1,6 M], добавлен 13.05.2015Характеристика основных стандартов оценочной деятельности. Краткий анализ экономической ситуации в Красноярском крае. Определение рыночной стоимости объекта оценки сравнительным и доходным методом. Расчет ликвидационной стоимости объекта недвижимости.
дипломная работа [364,3 K], добавлен 30.01.2015Идентификация и описание объекта оценки. Использование сравнительного, затратного и доходного подходов к оценке недвижимости. Сведение полученных стоимостных показателей в итоговую оценку стоимости недвижимости и определение рыночной стоимости объекта.
курсовая работа [121,8 K], добавлен 14.11.2013Оценка и определение рыночной стоимости объекта недвижимости. Анализ местоположения и описание объекта оценки. Определение стоимости объекта методами: затратным, прямого сравнительного анализа продаж, капитализации дохода. Сертификат рыночной стоимости.
отчет по практике [31,5 K], добавлен 05.05.2012
